See discussions, stats, and author profiles for this publication at: https://www.researchgate.

net/publication/340163954

- ‫ دراﺳﺔ ﺣﺎﻟﺔ ﺑﻨﻚ اﻟﺴﻼم‬- ‫ﻛﻔﺎءة اﻟﺒﻨﻮك اﻹﺳﻼﻣﻴﺔ ﻓﻲ ﺗﻤﻮﻳﻞ اﻻﻗﺘﺼﺎد اﻟﺠﺰاﺋﺮي‬

Conference Paper · November 2019

CITATIONS READS
0 3,903

3 authors:

Fenazi Fatima El Zahra Talal Abassi

Université Larbi Ben Mhidi Université Mohamed Chérif Messaadia de Souk-Ahras
4 PUBLICATIONS   0 CITATIONS    17 PUBLICATIONS   0 CITATIONS   

SEE PROFILE SEE PROFILE

Zoubeir Ayache
Université Larbi Ben Mhidi
27 PUBLICATIONS   2 CITATIONS   

SEE PROFILE

Some of the authors of this publication are also working on these related projects:

‫ ﻣﺴﺎﻳﺮة اﻟﻨﻈﺎم اﻟﺒﻨﻜﻲ اﻟﺠﺰاﺋﺮي ﻟﻠﺘﻐﻴﺮات اﻟﺤﺎﺻﻠﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﻤﺴﺘﻮى اﻟﺪوﻟﻲ‬View project

‫ ﻣﺎﻟﻴﺔ اﻟﻤﺆﺳﺴﺎت اﻟﺼﻐﻴﺮة واﻟﻤﺘﻮﺳﻄﺔ‬View project

All content following this page was uploaded by Talal Abassi on 25 March 2020.

The user has requested enhancement of the downloaded file.

 ‫مخبر املقاوالتية وإدارة املنظمات‬ ‫كلية العلوم االقتصادية والعلوم التجارية وعلوم التسيير‬ ‫جامعة العربي التبس ي‬

‫كفاءة البنوك اإلسالمية في تمويل االقتصاد الجزائري ‪ -‬دراسة حالة بنك السالم –‬

‫أ‪.‬د زبير عياش جامعة العربي بن مهيدي‪/‬أم البواقي ( مخبر املحاسبة‪ ،‬املالية‪ ،‬الجباية و التأمين )‬
‫‪Email :‬‬ ‫‪zoubeirayache@yahoo.fr‬‬

‫ط‪.‬د فطيمة فنازي جامعة العربي بن مهيدي‪/‬أم البواقي ( مخبر املحاسبة‪ ،‬املالية‪ ،‬الجباية و التأمين )‬
‫‪Email :‬‬ ‫‪timafen932@gmail.com‬‬
‫الباجث الثاني‪:‬‬
‫ط‪.‬د طالل عباس ي جامعة محمد الشريف مساعديه‪ /‬سوق أهراس (مخبر البحوث والدراسات االقتصادية)‬
‫الباجث الثاني‪:‬‬
‫‪Email :‬‬ ‫‪abassitalel1994@gmail.com‬‬

‫ملخص‪:‬‬
‫ته د ه هددلو الورق ددة اللى يددة إاددو س ددليق اللددوي عاددو واق ددل التمويددص ا ادديمي ددال اة والددر واايددة الص ددير ة ا ادديمية وال ددي ع ددا ي م د يددعو ة ددال‬
‫الباجث الثاني‪:‬‬
‫االنتشدار ددال السداملة املاليددة اة والريددةا رةدا مراهنددة اة فومددة علتهدا ددال السدنوات ا ايددرة المتصددا ا مدوال املت اولددة اددارن النظدام املصددر ال وتددو ير‬
‫التمويدص الدي م ملختلددق القتاعدات االقتصدداديةا وخلد م د اديل تقيدديا مد إلسدداية اللندول ا ادديمية دال تمويددص االقتصداد اددقا ال راادة عاددو‬
‫ن د الس دديم ال ددلي يلشددق ددال اة وال ددر منددل ا ددنة ‪ 2008‬ا وتوي ددلنا م د ا دديل ه ددلو ال رااددة إا ددو مجموع ددة م د النت ددالا ك دداه ‪ :‬ر هددا ‪:‬ند د رة ددا ةد د لة‬
‫مساهمة ن السديم اة والدري دال تمويدص االقتصدادا إال ‪:‬نهدا تلقد متميدةة ولادا ‪ :‬داا واعد ة اايدة دال عدص الدويال املهةايد مهميدة التمويدص ا اديمي دال‬
‫ا واق اة والرية اواي السيااية ‪:‬و الشعلية ليس قق العتلارات شرعية وإنما اقتصادية إللل ‪.‬‬
‫ا لكلمات املفتاحية ‪ :‬التمويل اإلسالمي‪ ،‬الصيرفة اإلسالمية‪ ،‬بنك السالم الجزائري‪.‬‬

‫‪Abstract:‬‬
‫‪This research paper aims to shed light on the reality of Islamic finance in Algeria, especially‬‬
‫‪Islamic banking, which is experiencing difficulty in spreading in the Algerian financial arena,‬‬
‫‪despite the government's betting on it in recent years to absorb funds traded outside the banking‬‬
‫‪system and provide the necessary financing for various economic sectors, through Assessing the‬‬
‫‪efficiency of Islamic banks in financing the economy by dropping the study on Alsalam Bank,‬‬
‫‪which has been active in Algeria since 2008, In this study, we reached a set of results, the most‬‬
‫‪prominent of which are: that despite the low contribution of the Algerian Bank of Peace in‬‬
‫‪financing the economy, but it remains distinct and promising, especially in light of the growing‬‬
‫‪awareness of the importance of Islamic finance in the Middle East, both political and popular not‬‬
‫‪only for legitimate considerations but Economical as well.‬‬
‫‪Key words: Islamic finance, Islamic banking, Alsalam Bank .‬‬
 ‫مقدمة‬

‫عتبر الصناعة املالية ا ايمية م ‪ :‬ر التتورات ال ي شا ها الساملة املالية العامليةا الايما بع ا مة املالية ال ي عر اا‬
‫االقتصاد العالمي انة ‪2008‬ا مليث ا داد ا قلال عاو اللنول ا ايمية بسبب يمودها وع م تمثرها ت اعيات ا مة رجة‬
‫إلليرةا ويتجس االهتمام التمويص ا ايمي م قلص ا راد واملؤاسات ومل ى ال ول يه تلني اللشا املااال ا ايمي و يه الرةلة‬
‫ال التعره عاو ‪:‬اس عمل و‪:‬وج ااتي ع اللشا املااال التقلي ي‪.‬‬

‫واة والر إلغيرها م ال ول ‪ :‬ت اهتماماا الصناعة املالية ا ايمية ال السنوات ا ايرة ااية ال شقاا املتعل الصدير ة‬
‫إدراكا منها مهمية ويي ة هلا النوع م التمويص نظرا ملا يتو ر علي م ييغ متنوعة ومتع دة وال دي مد شدمنها تلليدة مختلدق‬
‫االملتياجددات املاليددة والعيليددة لو ددراد واملؤاسدداتا ناهي د عد د امللددادم ال ددي يق ددوم علتهددا م د ارتل ددا منتجات د املاليددة اللش ددا‬
‫دديه مؤاسدات التمويددص والعمدييا كددص هددلو‬ ‫االقتصدادي اة قيقددي وملد ‪ :‬اقتسددام ا ر داا واةلسددالر الدلي يىق د تفددا س السدر‬
‫املميةات تجعص م اعتماد ‪:‬االيب التمويص ا ايمي ةرورة مل ة م ‪:‬جص النهوض االقتصاد ور ل اة رن الشريال ع العمييا‬
‫وتج ر ا شارة ‪:‬ه الصير ة ا ايمية تلشق ال اة والر منل ‪:‬إلثر م ‪ 27‬انة إال ‪:‬نها لا شا الك ير م النمو والتق م ة ملة‬
‫م ا الاب ‪:‬هماا ةياب ا طار القانو ي اللي ينظا عمص هلو املؤاسات لغاية السنة املاةيةا إةا ة إادو عد م تدو ر املعر دة‬
‫ا راد والقتاعات االقتصادية يما يتعل ما تق م مؤاسات التمويص ا ايمي م ييغ تمويلية واللي‬ ‫والويال املصر ال ل‬
‫يع ملاجو يىول دوه ااتسادة هلو القتاعات م ا ماتها املتنوعة‪.‬‬

‫وم هلا املنتل جايت هلو ال رااة ملىاولة ا جا ة عاو ا شفالية اآلتية‪:‬‬

‫‪ ‬إلى أي مدى يمكن أن تساهم البنوك اإلسالمية في توفير التمويل الالزم للقطاعات االقتصادية في الجزائر؟‬
‫‪ ‬فرضیة الدراسة‪ :‬و ناي عاو التساؤل املتروا يمك يیاةة رةیة ال رااة عاو النىو اآل ي‪:‬‬

‫عتبر مساهمة اللنول ا ايمية ال تمويص االقتصاد اة والري متواةعة وتىتان ملوي مد العمدص مد طدره املؤاسدات املاليدة‬
‫ا ايمية م جاةا وإرادة ايااية م طره السلتات النق ية م جاة ‪:‬ار ‪.‬‬

‫ولإلجا ة عاو التساؤل ‪:‬عيو تا تقسيا ال رااة إاو ثيث مىاور‬

‫املحور األول‪ :‬تتور ونمو الصناعة املالية واملصر ية ا ايمية عامليا وعر يا‪.‬‬

‫املحور الثاني‪ :‬واقل التمويص ا ايمي ال اة والر‪.‬‬

‫املحور الثالث‪ :‬دور ن السيم ال تمويص االقتصاد اة والري‪.‬‬

‫‪2‬‬
 ‫كفاءة البنوك اإلسالمية في تمويل االقتصاد الجزائري ‪ -‬دراسة حالة بنك السالم –‬

‫املحور األول‪ :‬تطور صناعة الخدمات املالية اإلسالمية عامليا وعربيا‬

‫ملق التمويص ا ايمي ايل السنوات ا ايرة نموا متسارعا عاو الصعي ي العالمي والعربيا وإه كاه ال يوال يم ص سلة‬
‫متواةعة م شا السوا املالية العامليةا إال ‪:‬ن م املتوقل ‪:‬ه شا هلو الصناعة تتورا وااعا عا م منتجات ‪:‬اواا‬
‫املال وااية الصفول منواعاا املختلسة وتلني التكنولوجيا املاليةا ال ايما يما يتعل تىسيه نوعية اةل مات وا تفار‬
‫منتجات ج ي ة للويول إاو قاع ة ‪:‬وال م الو ال ا‬
‫ً‬
‫أوال‪ :‬تطور الصناعة املالية اإلسالمية عامليا خالل سنة ‪2018‬‬

‫ةم هلا ا طار ‪:‬عار التقرير السنوي ملول ااتقرار يناعة اةل مات املالية ا ايمية الصادر ع مجلس اةل مات املالية‬
‫ا ايمية ماليةيا ‪:‬ه ا يول العاملية املتوا قة مل الشريعة ا ايمية حققت سنة ‪ 2018‬نمو نسبته ‪ %0.9‬فقط عن سنة‬
‫‪ 2017‬بقيمة أصول وصلت إلى ‪ 1.57‬تريليون دوالر‪.‬‬

‫‪ .1‬التوزيع القطاعي لصناعة الخدمات املالية اإلسالمية لسنة ‪:2018‬‬

‫اللسلة للتو يل القتايال لصناعة اةل مات املالية ا ايمية وال ي تلا ‪:‬ربل قتاعات مالية ( قتاع الصير ة ا ايميةا قتاع‬
‫الصدفولا يدنادي االادت مار ا ادديمية وقتداع التدمميه التفددا االقا قد لغدا ملصدة الصددير ة ا اديمية ‪ %71.7‬مد إجمددااال‬
‫الصناعة لسنة ‪2018‬ا وال ي عر ا انخساةا مقارنة بسنة ‪ 2017‬وال ي ق رت د ‪ %76‬ويرجدل هدلا االنخسداض ‪:‬ااادا إادو تراجدل‬
‫قيمدة بعدا العمديت املىليدة للللد اه اللدار ة واملامدة دال يدناعة اةلد مات املاليدة ا اديمية اللسدلة للد والر وال دي ‪:‬همادا الريدال‬
‫ا يرا دي الدلي عر ددا قيمتد تراجدل إلليددر ‪:‬مدام الد والر ا مريفدديا إلمدا تد لا يددناعة التفا دص يدادة لسددلة ‪ %6.1‬قيمدة ‪:‬يددول‬
‫ويلا إاو ‪ 27.7‬مليار دوالر ‪:‬مريفي نهاية ‪2017‬ا إال ‪:‬ه ملصتها مد إجمدااال يدناعة اةلد مات املاليدة ا اديمية لدا تتغيدر و قيدا‬
‫ثا تة عن مستو ‪ %1.3‬ا ‪:‬ما اللسلة لقتاع الصفول ا ايمية واللي يعره نمو متوايص ومتمية دال السدنوات ا ايدرة بسدب‬
‫ا قلال املهةاي عاو إي ار الصفول وااية السيادية منها ال مختلق دول العالا وال ي م ينها املغرب أين ‪:‬ق ما اململكة عاو‬
‫إطيا ‪:‬ول إي ار لصفول إايمية ال تاريخااا وخل ال ‪:‬إلتو ر‪ 2018‬و لغا قيمة الترا (‪ 110‬مليوه دوالر ‪:‬مريفيقا وإلدلل‬
‫إيد ار الصدفول السديادة اةللددراي ول مدرة دال إن ونيسديا لتمويددص املشداريل الصد يقة للليردةا و تددااال ارتسعدا ملصدة الصددفول‬
‫ا ايمية م إجمااال الصناعة م ‪ %19.5‬انة ‪ 2017‬إاو ‪ %24.2‬نهاية ‪2018‬ا لسلة نمو‪ % 22‬لتصص إجمااال قيمة الصدفول‬
‫ا ايمية ‪ 530.4‬مليار دوالر ‪:‬مريفيا مقا ص تراجدل ملصدة يدنادي االادت مار مد ‪ %3.3‬دال ‪ 2017‬إادو ‪ %2.8‬ادنة ‪ 2018‬قيمدة‬
‫‪ 61.5‬مليار دوالر ‪:‬مريفي ال نهاية عام ‪ 2018‬مقا ص ‪ 66.7‬مليار دوالر انة ‪12017‬ا ويم ص الشفص املوااال سلة مساهمة كص قتاع‬
‫م إجمااال يناعة اةل مات املالية ا ايمية‪.‬‬

‫~‪~3‬‬
 ‫الشكل رقم ‪ : 01‬التكوين القطاعي العاملي لصناعة الخدمات املالية اإلسالمية لسنة ‪.2018‬‬

‫‪Source :Islamic Financial Services Industry Stability Report 2019, Islamic Financial Serviced‬‬
‫‪Board,july 2019, p10.‬‬

‫‪ .2‬التوزيع الجغرافي لصناعة الخدمات املالية اإلسالمية لسنة ‪:2018‬‬

‫يول‬ ‫م ايل الشفص رقا (‪ 02‬ق نيملظ ‪:‬ه دول مجلس التعاوه اةلليجال ستىوخ عاو اة صة ا إلبر مليث عتبر ‪:‬إلبر موط‬
‫التمويص ا ايمي ال العالا لسنة ‪2018‬ا عاو الرةا م ‪:‬ه املنتقة شا ت يادة متواةعة ال ملصتها ال دي ارتسعدا مد ‪%42.0‬‬
‫انة ‪ 2017‬إاو ‪ % 44.9‬انة ‪2018‬ا إلما ارتسعا ملصة منتقة الشرا ا واق وشمال إ ريقيدا اادتاناي دول مجلدس التعداوه‬
‫اةلليجدال بشددفص معتد ل إاددو ‪ %29.1( %34.4‬دال عددام ‪ 2017‬ق و عد سادديا ادال املنتقددة الومليد ة ال ددي ‪:‬عادرت انخساةددا دال ملصددتها‬
‫د ‪ %24.4‬إاو ‪ % 16.9‬انة ‪2.2018‬‬ ‫السوقية م مليث إجمااال اةل ماتا ‪:‬ي ق رت ملصتها ال نهاية ‪2017‬‬

‫الشكل رقم ‪ : 02‬توزيع صناعة الخدمات املالية اإلسالمية حسب املناطق نهاية الربع الثاني من ‪.2018‬‬

‫‪Source :Islamic Financial Services Industry Stability Report 2019, p12.‬‬

‫‪4‬‬
 ‫كفاءة البنوك اإلسالمية في تمويل االقتصاد الجزائري ‪ -‬دراسة حالة بنك السالم –‬

‫الجدول رقم ‪ :01‬تقسيم صناعة الخدمات املالية اإلسالمية حسب القطاع واملنطقة لسنة ‪ (2018‬مليار دوالر)‪.‬‬

‫اللسلة‪%‬‬ ‫قتاع التمميه املجموع‬ ‫ينادي‬ ‫اةل مات قتاع‬ ‫املنتقة‬

‫التفا اال‬ ‫املصر ية الصفول االات مار‬
‫‪%28.2‬‬ ‫‪617.6‬‬ ‫‪4.1‬‬ ‫‪24.2‬‬ ‫‪323.2‬‬ ‫‪266.1‬‬ ‫‪:‬ايا‬
‫‪%42.3‬‬ ‫‪927.1‬‬ ‫‪11.7‬‬ ‫‪22.7‬‬ ‫‪187.9‬‬ ‫‪704.8‬‬ ‫دول مجلس التعاوه‬
‫اةلليجال‬
‫‪%25.1‬‬ ‫‪550.9‬‬ ‫‪10.3‬‬ ‫‪0.1‬‬ ‫‪0.3‬‬ ‫الشرا ا واق وشمال ‪ :‬ريقيا ااتاناي م ‪540.2‬‬
‫تخ‬
‫‪%0.8‬‬ ‫‪17.2‬‬ ‫‪0.01‬‬ ‫‪1.5‬‬ ‫‪2.5‬‬ ‫‪13.2‬‬ ‫إ ريقيا ااتاناي الشمال‬
‫‪%3.5‬‬ ‫‪76.7‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪13.1‬‬ ‫‪16.5‬‬ ‫‪47.1‬‬ ‫مناط ‪:‬ار‬
‫‪%100‬‬ ‫‪2.190‬‬ ‫‪27.7‬‬ ‫‪61.5‬‬ ‫‪530.4 1.571.3‬‬ ‫املجموع‬
‫‪Source :Islamic Financial Services Industry Stability Report 2019, P 10‬‬

‫‪ .3‬أهم الدول الفاعلة في السوق الصيرفة اإلسالمية‪:‬‬

‫ع الصر ية ا ايمية القوة الرليسية ال ا عة للتمويص ا ايمي العالميا مليث تهرإلدو هدلو الصدناعة دال مجموعدة مد الد ول‬
‫ا ايمية صسة إلليرة دوه ةيرهاا نتيجة تو ر الليرة املناادلة للشدا هدلو املؤاسدات مدا جعلادا عدره نمدو وانتشدارا إلليدري ا‬
‫مليث ع إيراه ال ولة ا إلثر ااتىوخا لويول املصر ية ا ايمية ‪:‬ي ملا ظا عاو مفانتها إلمإلبر اوا للصر ية ا ايمية‬
‫لسنة ‪2018‬ا لسلة ‪ % 32.1‬م إجمااال الصناعةا وتلتها اململكة العر ية السعودية لسلة ‪% 20.2‬ا ماليةيا ‪%10.8‬ا وال ي شا ت‬
‫يادة ال ملصتها السوقية ق رة ىوااال ‪ % 71‬وال ي ‪:‬يلىا املىرل الرليس ي للنمو التمويص ا ايمي ال املنتقةا ا مارات العر ية‬
‫املتىد ة ‪ %9.8‬والفويدا ‪ % 6.3‬و اللسدلة للدا ال الد ول الساعلدة بشدفص معتبددر دال الصدناعة امل صدر ية ا اديمية نجد قتدرا ترإليددا‬
‫و نغيديش وان ونيسيا واللىري ‪.3‬‬

‫~‪~5‬‬
 ‫الشكل رقم ‪ : 03‬حصة األصول املصرفية اإلسالمية العاملية حسب الدول نهاية الربع الثاني من ‪)%( 2018‬‬

‫‪Source :Islamic Financial Services Industry Stability Report 2019, p12.‬‬

‫إلما وشا العام ‪ 2018‬نقلة نوعية ال مص ر نمو ا يول ا ايمية ملول العالاا مليث ت لا ‪:‬اهراليا و‪:‬ورو ا والواليات‬
‫املتى ة ‪:‬عاو سلة نمو ال إجمااال ا يول املتوا قة مل الشريعة ا ايمية عامليا (‪%20.2‬قا تلتها سايا (‪ %16.3‬قا ‪ :‬ريقيا جنوب‬
‫الص راي (‪ %12.6‬قا ثا منتقة الشرا ا واق وشمال ‪ :‬ريقيا (دوه دول اةلليا العر يةق (‪ %6.3‬قا و‪:‬ايرا دول مجلس التعاوه‬
‫اةلليجال (‪ %5‬قا وال يوال شا قتاع التمويص ا ايمي مرتكوا ال ال ول املص رة للنسقا مليث ستىوخ دول مجلس التعاوه‬
‫‪:‬يول القتاع‪4.‬‬ ‫اةلليجال عاو نىو ‪ %50‬م‬

‫ثانيا‪ :‬تطور قطاع الصرفية اإلسالمية في العا لم العربي‬

‫شا الصير ة ا ايمية ال العالا العربي تق ما إلليرا م مليث النمو ال ع د اللنولا ا يول وإللل ع د العمييا مليث‬
‫تقوم اللنول ا ايمية العر ية ور مليوي ال تمويص التنمية وإمل اث نقلة نوعية ال عالا الصير ة وتىسية ا قتصادات‬
‫اللوا ق الشرعية ا ايميةا مليث ستمر اللنول ا ايمية العر ية الايمنة ال التتور واالنتشار م مليث‬ ‫وتلشيتاا و‬
‫الع د واةح اا ويوج نىو ‪ 164‬ن عربي إايمي الفامص مو عيه عاو ال ول العر ية عاو الشفص التااال ‪ 38‬ن ال السوداه‬
‫وهو اللل العربي الوملي اللي ل ي قتاع مصر ال إايمي متفامصا ‪ 25‬ن ال العرااا ‪ 23‬ن ال اللىري ا ‪ 8‬نول ال ا ماراتا‬
‫‪ 7‬نول ال اليم ا ‪ 6‬نول ال كص م الفويا وموريتانيا والصومالا ‪ 5‬نول ال كص م قتر وللناه واملغربا ‪ 4‬نول ال كص م‬
‫السعوديةا مصرا ا رده وجيلو يا‪ 3‬نول ال كص م تو سا اوريا و لستيها و نكيه ال كص م اة والر والتنة عماها‬
‫ول العر ية‪5.‬‬ ‫والشفص املوااال يوضح ع د اللنول ا ايمية ال ال‬

‫‪6‬‬
 ‫مخبر املقاوالتية وإدارة املنظمات‬ ‫كلية العلوم االقتصادية والعلوم التجارية وعلوم التسيير‬ ‫جامعة العربي التبس ي‬

‫الشكل رقم‪ : 04‬عدد البنوك االسالمية الناشطة في الدول العربية‬

‫ا‬
‫ملصدر‪ :‬اتىاد املصاره العر ية‪http://www.uabonline.or g/ar/research/banking ،‬ا تا االطيع علي تاريخ ‪: 25‬وث ‪.2019‬‬

‫وق لغ إجمااال موجودات اللنول ا ايمية ال ال ول العر ية نهاية العام ‪ 2017‬نىو ‪ 600‬مليار دوالرا ‪:‬ي ما يم ص ملوااال ‪ %18‬م‬
‫إجمااال ا يول املصر ية العر يةا و لغا ‪:‬ري ة التموييت املق مة م اللنول العر ية ا ايمية للعميي(‪ :‬راد ومؤاساتق‬
‫نىو‪ 381‬مليار دوالر لسلة ‪ %21‬م إجمااال القروض اللنكية العر يةا إلما لغا ودائعاا مجتمعة نىو ‪ 420‬مليار دوالر (‪ %20‬م‬
‫إجمااال الودائلقا ‪:‬ما ملقوا امللكية للغا ملوااال ‪ 82‬مليار دوالر نهاية العام ‪ %22( 2017‬م ا جمااالقا و لغا ‪:‬ر اا اللنول‬
‫ّ‬
‫ا ايمية العر ية ‪:‬إلثر م ‪ 9‬مليار دوالر نهاية العام ‪2017‬ا و عتبر دول مجلس التعاون الخليجي املنتقة خات الهرإلو ا إلبر‬
‫للصير ة ا ايمية ال العالا العربيا مليث يلشق تها نىو‪ 48‬ن إايميا وت ير هلو اللنول موجودات نىو‪ 557‬مليار دوالر‬
‫نهاية العام ‪2017‬ا ما يم ص نىو ‪ %89‬م إجمااال موجودات اللنول ا ايمية العر يةا و ستىوخ هلو ال ول عاو ملوااال ‪ %50‬م‬
‫ا يول املصر ية ا ايمية العامليةا و نهاية العام ‪ 2017‬لغا سلة ‪:‬يول اللنول ا ايمية ‪ %45‬م إجمااال موجودات القتاع‬
‫املصر ال ال الفوياا و ال كص م السعودية وقتر ملوااال ‪%26‬ا و ال ا مارات ‪%20‬ا ال اللىري ‪%17‬ا و ال التنة ُعماه ‪%4‬ا‬
‫و اللسلة للسودان ق لغا إجمااال موجودات ‪ 25.1‬مليار دوالر نهاية العام ‪2017‬ا و ال كص م جيبوتي واألردنا تم ص ‪:‬يول‬
‫اللنول ا ايمية نىو ‪ %16‬م إجمااال ا يول املصر يةا و ال فلسطين شفص ‪:‬يول اللنول ا ايمية ‪:‬إلثر م ‪ %14‬م إجمااال‬
‫موجودات القتاع املصر الا وتتمح اللنول ا ايمية ال تونس إاو االاتىواخ عاو ‪ %15‬م إجمااال ا يول املصر ية ىلول العام‬
‫‪2022‬ا مقا ص ‪ %5‬عام ‪2017‬ا وتج ر ا شارة ان و ال جويلية ‪2016‬ا يادقا تو س عاو قانوه اللنول واملؤاسات املالية واللي‬
‫تلم قوانيه متعلقة الصير ة ا ايميةا ‪:‬ما اللسلة للعراق تشفص موجودات اللنول ا ايمية نىو ‪ %5‬م إجمااال موجودات‬
‫القتاع املصر ال و ىسب رليس جمعية املصاره ا ايمية العراقية ‪:‬ه الصير ة ا ايمية ال العراا تلتظرها يرة اات مارية واع ة‬
‫ّ‬
‫ايل السنوات املقللةا ‪:‬ما ال لبنان والجزائر تلق الصير ة ا ايمية مى ودة مليث تم ص ‪:‬يول اللنول ا ايمية ‪:‬قص م ‪%1‬‬
‫م إجمااال ا يول املصر ية ال للناها و‪ %2‬ال اة والرا وتج ر ا شارة إاو ‪:‬ه العام ‪ 2017‬شا انتيقة الصير ة ا ايمية ال‬
‫املغربا ‪:‬ما ليبيا مي رت قانونا منل ‪ 2013‬يخول لفص اللنول التىول إاو الصير ة ا ايميةا لك ا وةاع اللي تمر بها لا سمح‬
‫تنسيل هلا القانوه إال ‪:‬ه خل لا يمنل بعا اللنول م التعامص املنتجات ا ايمية‪.6‬‬
 ‫كفاءة البنوك اإلسالمية في تمويل االقتصاد الجزائري ‪ -‬دراسة حالة بنك السالم –‬

‫الجدول رقم ‪ : 02‬البيانات املالية املجمعة للبنوك اإلسالمية (بالكامل) الناشطة في الدول ا لعربية لسنتي ‪( 2017/2016‬مليار‬
‫دوالر)‬

‫ملقوا امللكية‬ ‫‪:‬ري ة ا وعية االداارية‬ ‫‪:‬ري ة التوعيسات املالية (‬ ‫املوجودات‬ ‫اللل‬
‫التمويصق‬
‫‪2017‬‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪2017‬‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪2017‬‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪2017‬‬ ‫‪2016‬‬
‫‪19.5‬‬ ‫‪18.3‬‬ ‫‪106.1‬‬ ‫‪96.3‬‬ ‫‪92.4‬‬ ‫‪86.4‬‬ ‫‪146.6‬‬ ‫‪133.4‬‬ ‫ا مارات‬
‫‪24.7‬‬ ‫‪23.0‬‬ ‫‪122.7‬‬ ‫‪118.7‬‬ ‫‪105.6‬‬ ‫‪99.6‬‬ ‫‪157.2‬‬ ‫‪150.5‬‬ ‫السعودية‬
‫‪6.3‬‬ ‫‪6.0‬‬ ‫‪16.0‬‬ ‫‪17.1‬‬ ‫‪16.0‬‬ ‫‪14.0‬‬ ‫‪32.2‬‬ ‫‪32.0‬‬ ‫اللىري‬
‫‪11.53‬‬ ‫‪10.64‬‬ ‫‪65.14‬‬ ‫‪58.91‬‬ ‫‪67.22‬‬ ‫‪60.03‬‬ ‫‪95.2‬‬ ‫‪87.1‬‬ ‫الفويا‬
‫‪0.5‬‬ ‫‪0.5‬‬ ‫‪16.6‬‬ ‫‪11.7‬‬ ‫‪2.2‬‬ ‫‪1.5‬‬ ‫‪3.3‬‬ ‫‪2.3‬‬ ‫التنة عماه‬
‫‪13.9‬‬ ‫‪13.4‬‬ ‫‪62.1‬‬ ‫‪58.8‬‬ ‫‪66.1‬‬ ‫‪61.7‬‬ ‫‪97.1‬‬ ‫‪89.5‬‬ ‫قتر‬
‫‪2.7‬‬ ‫‪2.7‬‬ ‫‪16.6‬‬ ‫‪11.7‬‬ ‫‪14.3‬‬ ‫‪11.8‬‬ ‫‪25.1‬‬ ‫‪19.5‬‬ ‫السوداه‬
‫‪0.3‬‬ ‫‪0.3‬‬ ‫‪1.5‬‬ ‫‪1.5‬‬ ‫‪1.2‬‬ ‫‪1.2‬‬ ‫‪2.4‬‬ ‫‪2.4‬‬ ‫اة والر‬
‫‪0.2‬‬ ‫‪0.2‬‬ ‫‪1.4‬‬ ‫‪1.3‬‬ ‫‪1.2‬‬ ‫‪1.1‬‬ ‫‪2.0‬‬ ‫‪1.8‬‬ ‫تو س‬
‫‪0.1‬‬ ‫‪0.1‬‬ ‫‪0.6‬‬ ‫‪0.6‬‬ ‫‪0.2‬‬ ‫‪0.2‬‬ ‫‪0.8‬‬ ‫‪0.8‬‬ ‫للناه‬
‫‪1.4‬‬ ‫‪1.2‬‬ ‫‪8.8‬‬ ‫‪7.6‬‬ ‫‪3.1‬‬ ‫‪2.9‬‬ ‫‪10.9‬‬ ‫‪9.5‬‬ ‫مصر‬
‫‪1.1‬‬ ‫‪1.0‬‬ ‫‪9.5‬‬ ‫‪9.2‬‬ ‫‪7.5‬‬ ‫‪7.1‬‬ ‫‪10.8‬‬ ‫‪10.4‬‬ ‫ا رده‬
‫‪0.2‬‬ ‫‪0.4‬‬ ‫‪0.8‬‬ ‫‪1.4‬‬ ‫‪0.2‬‬ ‫‪0.4‬‬ ‫‪1.5‬‬ ‫‪3.0‬‬ ‫اوريا‬
‫‪0.4‬‬ ‫‪0.2‬‬ ‫‪1.6‬‬ ‫‪1.3‬‬ ‫‪1.2‬‬ ‫‪1.0‬‬ ‫‪2.2‬‬ ‫‪1.7‬‬ ‫لستيه‬
‫‪4.0‬‬ ‫‪3.0‬‬ ‫‪1.6‬‬ ‫‪1.5‬‬ ‫‪1.8‬‬ ‫‪1.7‬‬ ‫‪6.9‬‬ ‫‪5.6‬‬ ‫العراا‬
‫‪0.1‬‬ ‫‪0.1‬‬ ‫‪0.3‬‬ ‫‪0.3‬‬ ‫‪0.3‬‬ ‫‪0.3‬‬ ‫‪0.4‬‬ ‫‪0.4‬‬ ‫موريتانيا‬
‫املصدر‪http://www.uabonline.org/ar/research/banking :‬ا مرجل ال خإلرو‪.‬‬
‫الجدول رقم ‪ :3‬بيانات أكبر عشرة بنوك إسالمية عربية لسنتي ‪( 2017 /2016‬مليار دوالر)‬
‫اإلرباح‬ ‫التمويل‬ ‫الودائع‬ ‫املوجودات‬
‫‪2017‬‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪2017‬‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪2017‬‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪2017‬‬ ‫‪2016‬‬
‫‪2.432‬‬ ‫‪2.167‬‬ ‫‪62.3‬‬ ‫‪60.0‬‬ ‫‪72.8‬‬ ‫‪72.7‬‬ ‫‪91.5‬‬ ‫‪90.6‬‬ ‫مصرف الراجحي‪/‬‬ ‫‪1‬‬
‫السعودية‬
‫‪711‬‬ ‫‪529‬‬ ‫‪39.7‬‬ ‫‪36.1‬‬ ‫‪38.5‬‬ ‫‪35.0‬‬ ‫‪57.6‬‬ ‫‪53.9‬‬ ‫بيت التمويل الكويتي‬ ‫‪2‬‬
‫‪1.226‬‬ ‫‪1.103‬‬ ‫‪36.3‬‬ ‫‪31.1‬‬ ‫‪40.1‬‬ ‫‪33.3‬‬ ‫‪56.4‬‬ ‫‪47.6‬‬ ‫بنك دبي اإلسالمي‬ ‫‪3‬‬
‫‪618‬‬ ‫‪580‬‬ ‫‪28.2‬‬ ‫‪27.0‬‬ ‫‪28.0‬‬ ‫‪26.2‬‬ ‫‪41.3‬‬ ‫‪38.4‬‬ ‫مصرف قطر اإلسالمي‬ ‫‪4‬‬
‫‪626‬‬ ‫‪532‬‬ ‫‪20.8‬‬ ‫‪21.3‬‬ ‫‪27.2‬‬ ‫‪26.9‬‬ ‫‪33.6‬‬ ‫مصرف أبو ضبي اإلسالمي ‪33.3‬‬ ‫‪5‬‬

‫امللتقى الدولي األول‪ :‬تحديات تمويل االستثمار في بيئة االعمال – رؤية إسالمية ‪ -‬يومي ‪ 13- 12‬نوفمبر ‪2019‬‬ ‫‪2‬‬
‫عنوان المقال الخط‪Traditional Arabic12‬‬

‫‪536‬‬ ‫‪401‬‬ ‫‪21.1‬‬ ‫‪18.8‬‬ ‫‪28.8‬‬ ‫‪21.5‬‬ ‫‪30.7‬‬ ‫‪27.9‬‬ ‫مصر اإلنماء السعودي‬ ‫‪6‬‬
‫‪561‬‬ ‫‪570‬‬ ‫‪19.8‬‬ ‫‪18.6‬‬ ‫‪17.2‬‬ ‫‪15.9‬‬ ‫‪28.3‬‬ ‫‪25.1‬‬ ‫مصرف الريان ‪ /‬قطر‬ ‫‪7‬‬
‫‪207‬‬ ‫‪268‬‬ ‫‪16.2‬‬ ‫‪14.8‬‬ ‫‪19.3‬‬ ‫‪18.3‬‬ ‫‪25.5‬‬ ‫مجموعة البركة املصرفية ‪23.4‬‬ ‫‪8‬‬
‫‪ /‬البحرين‬
‫‪229‬‬ ‫‪233‬‬ ‫‪10.6‬‬ ‫‪11.2‬‬ ‫‪13.4‬‬ ‫‪13.8‬‬ ‫‪18.2‬‬ ‫‪17.7‬‬ ‫بنك الجزيرة السعودية‬ ‫‪9‬‬
‫‪250‬‬ ‫‪216‬‬ ‫‪11.6‬‬ ‫‪9.6‬‬ ‫‪12.7‬‬ ‫‪10.7‬‬ ‫‪16.9‬‬ ‫‪14.3‬‬ ‫‪ 10‬بنك البالد‪ /‬السعودية‬
‫‪7,396‬‬ ‫‪6.599‬‬ ‫‪266.6‬‬ ‫‪248.7‬‬ ‫‪293.0‬‬ ‫‪274.3‬‬ ‫‪399.9‬‬ ‫‪372.4‬‬ ‫املجوع‬
‫املصدر‪http://www.uabonline.org/ar/research/banking :‬ا مرجل ال خإلرو‪.‬‬

‫ملسدب املوقدل الرادمي تىداد املصداره العر يدة نقدي عد املجلدة االقتصدادية ‪ The Banker‬اند مد ديه ‪:‬إلبدر ‪ 100‬مؤاسدة ماليددة‬
‫إايمية ال العالا م مليث ح ا ا يول املتوا قة مل الشريعة ا ايمية يوج ‪ 45‬منها ال دول العر يةا ‪ 40‬منها ال دول مجلس‬
‫م يه ‪:‬إلبر ‪ 20‬ن إايمي ال العالا ه ‪ 11‬منها ال دول اةلليا العربي (‪ 8‬نول‬ ‫التعاوه اةلليجال بشفص اا ا ا ةا ة إاو خل‬
‫إايمية الفامص و‪ 3‬نول تجارية ت ير نوا ل إايميةقا واة ول املوااال يوضح الليانات املالية ا اااية إلبر ‪ 10‬نول إايمية‬
‫عر يدة اديل عددامي ‪ 2016‬و‪ .2017‬تتدو ع عاددو الد ول العر يدة الشددفص التدااال ‪ 4‬نددول ادعوديةا نكديه ددال كدص م د ا مدارات العر يددة‬
‫املتى ة وقترا و ن وامل ال كص م اللىري والفوياا مليث ارتسعا املوجودات املجمعة إلبر ‪ 10‬نول إايمية عر ية م نىو‬
‫‪ 373‬مليدار دوالر عدام ‪ 2016‬إادو ملددوااال ‪ 400‬مليدار دوالر نهايدة العددام ‪:( 2017‬ي لسدلة ‪ %7.4‬قا وادال شددفص ملدوااال ‪ %12‬مد إجمددااال‬
‫ا يول املصر ية العر ية إلما ارتسعا ودائعاا ايل نسس السهرة م ‪ 274‬مليار دوالر إاو ‪ 293‬مليارا ( لسلة ‪%6.8‬قا وقروةاا م‬
‫‪ 249‬مليار دوالر إاو ‪ 267‬مليارا ( لسلة ‪%7.2‬قا ور‪:‬س املال م ‪ 52‬مليار دوالر إاو ‪ 56‬مليارا ( لسلة ‪%7.1‬ق‪: .‬ما ا ر اا الصا ية ال ي‬
‫ملققتها ‪:‬إلبر عشدرة ندول عر يدة إاديمية ارتسعدا مد ‪ 6.6‬مليدار دوالر عدام ‪ 2016‬إادو نىدو ‪ 7.4‬مليدار دوالر نهايدة ‪: 2017‬ي لسدلة‬
‫‪%12.1‬ا وتج ر ا شارة إاو ‪:‬ه مصره الراجحال هو ‪:‬إلبر ن إايمي ال العدالا مليدث يسدتىوخ عادو ملدوااال ‪ %6‬مد إجمدااال ا يدول‬
‫املصر ية ا ايمية العاملية‪.‬‬

‫‪3‬‬ ‫جامعة العربي التبسي – تبسة‪-‬‬

 ‫كفاءة البنوك اإلسالمية في تمويل االقتصاد الجزائري ‪ -‬دراسة حالة بنك السالم –‬

‫املحور الثاني‪ :‬واقع التمويل اإلسالمي في الجزائر‬

‫ملاولا اة والر إلغيرها م ال ولا ااية ا اديمية منهدا تلندي العمدص املدااال ا اديمي بغيدة االادتسادة مد موايداو املتعد دة مد جادة‬
‫وتللية رةلات املواط اة والري املسلا ال اة صول عاو تمويص يستن إاو ‪:‬ملفام الشريعة ا ايمية وبعيد ا عد الشدبهات مد جادة‬
‫‪:‬ار ‪.‬‬
‫ً‬
‫أوال‪ :‬واقع الصيرفة اإلسالمية في الجزائر‬

‫يع نظام التمويص ال االقتصاد ا ايمي نظاما مستقرا ومرنا يه ه إاو ترايخ مل ‪ :‬التعاوه والتفا صا مليث تىكم قيا وقواع‬
‫عود املنسعة عاو طر ال التلادل و التااال ال ير ح طره عاو ملساب اآلارا و ال هلا ا طار نج ع ة منتجات تمويلية تق ماا اللنول‬
‫ا ايمية م ص امللار ةا املشارإلة واملرا ىة تمال بعيه االعتلار ‪:‬اس التعامص ال ا ايم م جاة ورةلات العميي م جاة ‪:‬ار ا‬
‫و ستن ‪:‬عمال الصدير ة ا اديمية دال اة والدر إادو مجموعدة مد السدروع واملؤاسدات ماليدة إاديمية عر يدة ونوا دل للندول تقلي يدة‬
‫مىلية واملتم لة ال‬

‫‪ .1‬ند البرإلدة اة والدري الدلي تمادس ادنة ‪ 1990‬ويعتبدر ‪:‬ول مؤاسدة مصدر ية عمدص و د ملدادم الشدريعة ا اديمية دال‬
‫اة والر؛‬
‫‪ .2‬ن السيم اللي داص السوا املصر ية اة والرية عام ‪2008‬؛‬
‫رع يتل علي ااا‬ ‫‪ .3‬املؤاسة العر ية املصر ية ال ي تماسا عام‪ 1998‬وال ي تق م ا مات مصر ية إايمية ع طري‬
‫ومص اقية املنتجات واةل مات؛‬ ‫" ن ‪ ABC‬ا ايمي" به ه طممنة العميي وا طراه املقا لة بشمه ااتمرار توا‬
‫‪ .4‬النا ة ا ايمية للن اةلليا اة والر‪.AGB‬‬
‫إلمدا ادمىا اة فومدة ل يثدة ندول عموميدة سدتح نوا دل إاديمية د يا مد ندو مبر ‪2017‬ا وادال " القدرض الشدعيي الدوطني"ا‬
‫"الصن وا الوطني للتو ير واالملتيا " و" ن التنمية املىليدة" لتسداها دال يدادة االدادار املىادال وتدو ير التمويدص الدي م اايدة‬
‫للقتاع السيحال وقتاع املؤاسات الصغيرة واملتواتة ال اة والر‪7‬ا‬

‫وقد لدغ ح دا ا يدول ا اديمية دال اة والدر دال‪: 2017‬إلثدر مد ‪ 2‬مليدار دوالر ‪:‬ي ملدوااال ‪ %2‬مد إجمدااال ا يدول املصدر ية دال‬
‫اة والرا إلما ‪:‬ه اللنول ال ي عمص و الشريعة ا ايمية ال اة والر تنمو وتيرة ‪:‬ارع م اللنول التقلي يةا إخ ت لا سلة‬
‫نمو ‪ %15‬ال العام ‪.2013‬‬
‫ً‬
‫ثانيا‪ :‬واقع صناعة الصكوك اإلسالمية في الجزائر‬

‫‪:‬ها مصادر ا موال طويلة ا جص واو الل يص الشريال لشاادات االات مار والسن ات الر ويةا هي‬ ‫ع الصفول ا ايمية إمل‬
‫م ا وعية االادت مارية اة ي دة دال املؤاسدات املاليدة ا اديميةا مليدث سدتخ م الادتقتاب ا مدوال و دال نسدس الوقدا ‪:‬داة دارة‬
‫السيولةا يمك اعتلارها م ا ة ‪:‬وراا مالية شلتهة السن ات ال ي تص رها ال ولة ‪:‬و الشركات املساهمة لكنها ال عت ال ة ثا تة‬
‫ص عت عال ا م ا ر اا ال ي تىققاا ‪:‬عمال اة اة املص ر لاا‪.‬‬

‫ويعتبر انتشار الصفول ا ايمية و سا العالا إاو إي ارها اية مرمللة ج ي ة يتا تها التىول م االقتصاد الور ال و‪:‬اواا‬
‫االلتماه إاو االقتصاد اة قيقي املرتلق السلل واةل مات ع طري الصفول يتا علرة امل ارات املالية املوجودة يه ‪:‬ي ي ا راد‬

‫امللتقى الدولي األول‪ :‬تحديات تمويل االستثمار في بيئة االعمال – رؤية إسالمية ‪ -‬يومي ‪ 13- 12‬نوفمبر ‪2019‬‬ ‫‪4‬‬
‫عنوان المقال الخط‪Traditional Arabic12‬‬

‫وال ي اال عاطلة ع القيام وعيستها االقتصادية ودورها التنموي مما يؤدي إاو اات مارها ال املجاالت االقتصادية املختلسة نظرا ملا‬
‫تتو ر علي م موايا اقتصادية هي م ا دوات التمويلية الاامة لتنويل مصادر املوارد اللاتيةا وتو ير السيولة الي مة للمؤاسات‬
‫واة فومات ال ي تىتان إاو مصادر تمويص طويلة ا جص و تااال هي قادرة عاو تليي املتياجات ال ولة ال تمويص مشاريل الللية التىتية‬
‫والتنموية ال م االعتماد عاو ان ات اةلوينة وال ي العام‪.8‬‬
‫و يما يخص إمفانية إي ار الصفول ا ايمية ال اة والرا وبع ر ا ة نة تنظيا ومراقلة عمليات اللورية (‪ (COSOB‬إدران‬
‫الصفول ا ايمية تىا مسمى "السن ات ا ايمية" ةم القيا املنقولة املت اولة ال السوا اة والرية مبررة خل بع م وجود‬
‫دال وقدا‬ ‫ان قانو ي يجية خل ا ا ةا ة إاو ع م وجود نظدام الشدرإلة خات الغدرض اةلدا ال دي تقدوم علتهدا هدلو ا دوات وخلد‬
‫اا ا شرعا ة نة مراقلة اللورية ال اللىث ع ا طر املناالة ي ار م ص هلو ا وراا املالية عوة م و ارة املالية إاو إ شاي‬
‫ة نة تلا و ارة املالية و ن اة والر وة نة اللورية وم يرية اللرالب واملتخصصيه ال االقتصاد ا ايمي نجا تقرير ملول‬
‫ي ارهاا‬ ‫مساوم الصفولا ‪:‬نواعاا وطليعتها القانونية واملعاة ة اللريبية امليلمة لاا لتفوي ا طار العام لصياةة قانوه اا‬
‫مليث ‪:‬ه ورية اة والر قار ا عاو وةل اللمسات ا ايرة عاو مشروع إدران يفول إايمية ال عاميتهاا وهلا مجرد االنتهاي م‬
‫ةلق ا طار القانو ي املنظا لاا ااية بع إعتاي اة فومة اللوي ا الر لللنول التقلي ية ستح نوا ل ال صير ة ا ايميةا إلما‬
‫قاما رام اتساقية مل ورية الت اول اململكة العر ية السعودية اعتلارها تتو ر عاو ‪:‬إلبر مخووه مد الصدفول تتجداو قيمتد‬
‫املاليددة (‪ 400‬مليددار دوالرق به د ه االاددتسادة م د تجر ددة هددلو اللوريددة الرال د ة عاددو املس ددتو العربددي والعددالمي ددال مجددال الص ددفول‬
‫ا ايمية‪.9‬‬
‫ً‬
‫ثالثا‪ :‬التطورات التشريعية املتعلقة بالتمويل اإلسالمي في الجزائر‬
‫الرةا م السل اة والري ال ‪:‬ول تجر ة للصير ة ا ايمية مقارنة ول اة وار(دول املغرب العربيق منل انة ‪1991‬ا إال ‪:‬ه‬
‫السلتات املالية والنق ية ال اة والر كانا ةا لة ال إيجاد ا طار ال قانو ي والتشريعال لتتويرها مليث ‪:‬ه اللنول ا ايمية الناشتة‬
‫ال اة والر ةلا ااةعة لنسس ا طر القانونية لللشاطات املالية التقلي يةا وال ستسي م ا مات اللن املرإلوي ال عامل‬
‫عادة التمويص‪10‬ا وبع ‪:‬إلثر م ‪ 26‬انة م شا اللنول ا ايمية ال اة والر جاي‬ ‫التمييةي مل اللنول ا ار ااية يما يتعل‬
‫إقرار مجلس النق والقرض عاو التنظيا املتعل بشرو مماراة اللنول واملؤاسات املالية للعمليات اللنكية املتعلقة " املالية‬
‫التساهمية" اةلاية املنتجات املالية املتا قة للشريعةا وجاي هلا ا جراي ال عص تواي املتاللة تقنيه املعاميت اللنكية ا ايميةا‬
‫"مليث ‪:‬ه التنظيا ‪ 02/18‬املؤرخ ال ‪ 04‬نو مبر انة ‪2018‬ا يى د القواع املتلقة عاو املنتجات املسماة "التساهمية" ال ي ال تقض ي‬
‫إاو قلا ‪:‬و د ل وال ر وية وتتم ص هلو املنتجات ال املرا ىةا املشارإلةا امللار ةا ا جارةا ا اتصناع والسلاا إةا ة إاو ا ي اع‬
‫ية‪11.‬‬ ‫ال ملسا ات االات مارا وةوا ق تح الشلا ي ا ايمية ال اللنول التقلي‬
‫وتمإل هلو اةلتوة عاو ج ية السلتات اة والرية ال دما املؤاسات املالية ا ايمية ال النظام املااال اة والريا و تح املجال ‪:‬مام‬
‫االاتسادة م ق رتها عاو توايل ‪:‬دوات التمويص واالداار واالات مار للمؤاسدات وا دراد وهدلا ا جدراي مد شدان إ الدة ‪:‬ملد ‪:‬إلبدر‬
‫املعيقات لتتور يناعة التمويص ا ايمي ال اة والرا لالرةا م ع م وجود مواد تنظا املنتجات املالية ا ار (التمميه التفا اال‬
‫والصدفول ا اديميةقا لكد عادو ا قدص وجدود تنظديا شدريعال يدنظا عمدص امل ؤاسدات املاليدة ا اديمية دال شدقاا املتعلد الصدير ة‬
‫ومنتجاتها املختلسةا و تااال ه تو ر ا طار قانو ي و شدريعال يسداع هدلو املؤاسدات عادو ‪:‬داي ‪:‬دوارهدا التنمويدة واالقتصدادية و د‬
‫طليعتها واصوييتها وشروطاا الشرعية‪12‬ا وإتاملة اةليارات ‪:‬مام املواطنيه واملؤاسات وه ملرن ديندي بسدبب السوالد الر ويدةا‬
‫ينها‪.‬‬ ‫وال ‪:‬جواي تنا سية عادلة يه اللنول التقلي ية وا ايمية وتفا ؤ السر‬

‫‪5‬‬ ‫جامعة العربي التبسي – تبسة‪-‬‬

 ‫كفاءة البنوك اإلسالمية في تمويل االقتصاد الجزائري ‪ -‬دراسة حالة بنك السالم –‬

‫املحور الثالث‪ :‬دور السالم بنك في تمويل االقتصاد بالجزائر‬

‫عتبر تجر ة اللنول ا ايمية ال اة والر مل ي ة العا سبياا مليث دالا عامادا ال ام والعشري وا دتجص ثيث عقود م الوم‬
‫ق رة ييغ‬ ‫منتصق عام ‪2021‬ا قد ملاولندا ريد هدلو التجر دة وتقييمادا للوقوه عاو س اقاا م ايل هلو ال رااة ملعر ة م‬
‫التمويص ا ايمية املعتم ة م هات اللنول ال تمويص االقتصاد م ايل درااة ملالة ‪:‬مل اللنول ا ايمية الناشتة ال اة والر‬
‫وهو ن السيم ‪.‬‬
‫ً‬
‫أوال‪ :‬تجربة بنك السالم في الجزائر‬

‫الومل ات املصر ية التابعة ملصره السيم اللىريني اللي ينتشر ال ‪ 3‬دول اال اللىري ‪-‬السوداه ‪-‬‬ ‫مصره السيم هو إمل‬
‫ا ماراتا وهو ن شمواال يعمص طلقا للقوانيه اة والريةا وو قا ملفام الشريعة ا ايمية ال كا ة عاميت ا إل مرة للتعاوه اة والري‬
‫اةلليجال تا اعتماد اللن م قلص ن اة والر ال ابتمبر ‪2008‬ا ليل ‪ :‬مواولة شاط مسته ا تق يا ا مات مصر ية ملتكرة عاو‬
‫مستو ‪ 9‬روع إةا ة لد ‪ 7‬ال طور ا نجا ا ويه ه اللن لتق يا ا مات مصر ية عصرية تللل م امللادم و القيا ا ييلة الراتلة‬
‫الشعب اة والريا بغية تللية ملاجيات السواا املتعامليها واملست مري ا وتللق معاميت هيرة شرعية تتفوه م إللار العلماي‬ ‫ل‬
‫ال الشريعة واالقتصادا يق م ن السيم ا مات تمويلية ع ي ة تتم ص ال تمويص املشاريل االات ماريةا وكا ة االملتياجات التمويلية‬
‫ال مجال االاتغيلا واالاتهيل ع طري ع ة ييغ تمويلية منها املشارإلة ؛امللار ة ؛ا جارة ؛املرا ىة ؛ا اتصناع ؛السلا ؛ الليل‬
‫التقسيق ؛الليل اآلجص‪ .‬مليث تصص م ة التمويص إاو ‪ 20‬انة مل إمفانية تمويص ‪ %80‬م العقاراتا إةا ة إاو ا مات ملسا ات‬
‫التو ير والودائل االات مارية وشاادات االات مارا ومجموعة م اةل مات االات مارية ا ار ال ي تتلم ينادي ا ماناتا ‪:‬جاوة‬
‫الصراه اآلاالا ا مات مصر ية عبر االنهرنيا‪13‬ا و يا ياال عرض لتتور املؤشرات املالية الرليسية للن السيم اة والري ‪ 2013‬إاو‬
‫‪2017‬‬

‫الجدول رقم ‪ :04‬تطور املؤشرات املالية الرئيسية ملصرف السالم الجزائري مابين ‪ 2013‬و‪2017‬‬

‫(الوحدة‪ :‬االف دينار جزائري)‬

‫‪2017‬‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪2015‬‬ ‫‪2014‬‬ ‫‪2013‬‬ ‫املؤشرات املالية‬

‫‪85.775.329‬‬ ‫‪53.103.919‬‬ ‫‪40.575.207‬‬ ‫‪36.309.089‬‬ ‫‪39.550.749‬‬ ‫مجموع امليةانية‬

‫‪61.5%‬‬ ‫‪30.87%‬‬ ‫‪11.7%‬‬ ‫‪-8.1%‬‬ ‫‪-‬‬ ‫سلة النمو‬

‫‪3.990‬‬ ‫‪2.769‬‬ ‫‪2.214‬‬ ‫‪2.859‬‬ ‫‪4.022‬‬ ‫يا ال ا يرادات‬

‫‪44%‬‬ ‫‪25%‬‬ ‫‪-22.5%‬‬ ‫‪-28.9%‬‬ ‫‪-‬‬ ‫سلة النمو‬

‫امللتقى الدولي األول‪ :‬تحديات تمويل االستثمار في بيئة االعمال – رؤية إسالمية ‪ -‬يومي ‪ 13- 12‬نوفمبر ‪2019‬‬ ‫‪6‬‬
‫عنوان المقال الخط‪Traditional Arabic12‬‬

‫‪1181‬‬ ‫‪1080‬‬ ‫‪301‬‬ ‫‪1383‬‬ ‫‪1267‬‬ ‫النتيجة الصا ية‬

‫‪9.35%‬‬ ‫‪258.8%‬‬ ‫‪- 78.32%‬‬ ‫‪9.15%‬‬ ‫‪-‬‬ ‫سلة النمو‬

‫املصدر‪ :‬م إع اد اللامل يه اعتمادا عاو التقرير السنوي للن السيم انة ‪.2017‬‬

‫يم ص اة ول ‪:‬عيو تتور املؤشرات املالية الرليسية للن السيم اة والري للسهرة يه ‪ 2013‬و‪2017‬ا ىيث ت ص اللن نتيجة‬
‫يا ية إجمالية لغا ‪:‬إلثر م ‪ 11‬مليار دينار ‪:‬ي ملوااال ‪ 10‬مليوه دوالر ويادة قار ا ‪ %10‬مقارنة بسنة ‪ 2016‬ال مليه ت ص اد ي‬
‫يا ال ر ح انة ىيث ت ص ‪ 301‬مليوه دينار قق ‪2015‬ا وهلا راجل ‪:‬اااا لويادة مخصصات ليهتيل واملؤونات واسالر‬
‫القيمة وإللا تراجل م ا ايص التموييتا وق ارتسل مجموع امليةانية ىوااال ‪ % 116‬ما يه ‪ 2013‬و ‪ 2017‬وهلا راجل لتوال شا‬
‫اللن ااية ال السلتيه ا ايرتيه م ايل تنويل التمويص وإللا ااتى اث القرض االاتهيكي م جاة ‪:‬ار ‪.‬‬

‫الجدول رقم ‪: 05‬تطور حجم الودائع لبنك السالم مابين ‪ 2013‬و‪( 2017‬أالف دينار)‬

‫‪2017‬‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪2015‬‬ ‫‪2014‬‬ ‫‪2013‬‬ ‫السنة‬

‫‪53.717.182‬‬ ‫‪29.084.23‬‬ ‫‪19.407.756‬‬ ‫‪15.409.819‬‬ ‫‪19.084.716‬‬ ‫الودائل‬

‫‪84.6%‬‬ ‫‪49.85%‬‬ ‫‪25.94%‬‬ ‫‪-19.25%‬‬ ‫‪-‬‬ ‫سلة النمو‬

‫املصدر‪ :‬م إع اد اللامل يه اعتمادا عاو التقارير السنوية للن السيم لنسس السهرة‪.‬‬

‫ويوضح اة ول رقا ‪ 06‬تتور ح ا الودائل ال ن السيم واللي لغا ‪:‬إلثر م ‪ 53‬مليار دينار (تقريلا ‪ 530‬مليوه دوالرق‪:‬ي ويادة‬
‫تق ر ىوااال ‪ %181‬مقارنة بسنة ‪ 2013‬وهو ما ي ل عاو توال اللن و يادة عاميت وتىس يورت عن الو ال ا وتم ص‬
‫اة سا ات اة ارية ‪ % 31‬م إجمااال الودائل وق انتقلا م مللغ ‪102‬مليوه دوالر إاو‪ 171‬مليوه دوالر ‪:‬ي لسلة نمو ‪ % 68‬نتيجة‬
‫الاتقتاب متعامليه ج د وتوطيه عملياتها اة ارية اللن ( تح ‪ 1005‬ملساب ج ي قا و نسس املنحو ت لا ملسا ات ا راد‬
‫ارتساعا مل وعا ( تح ‪:‬إلثر م ‪ 4000‬ملساب ج ي د ق سلددص توطيه رواتددب املوعسي د وإ ددرام اتساقيات مددل إللددار املتعامليه‬
‫العمومييه وعرض ا مات ج ي ة ال مجال التجولة(التمويص ا اتهيكيا اةل مات الكهرونيةا تاقات ال ل‪...‬ق‪ .‬وتم ص ملسا ات‬
‫االات مار واالداار سلة ‪ % 25‬م إجمااال الودائلا إلما تم ص ملسا ات التممينات النق ية سددلة ‪ % 45‬م إجمااال الودائل وهلا كل‬
‫تسددجيص ارتساع مىسوس ال‬ ‫نتيجة لتىس ا مات املصره وااددتقتاب متعامليه ج د ما ا عكس إيجا ا عاو شددا اللن‬
‫عمليات التجارة اةلارجية (االعتمادات املستن يةق وإي ار مختلق الكساالت ال إطار الصسقات املوطنة اللن ‪.‬‬

‫‪ ‬صيغ التمويل املعتمدة بمصرف السالم الجزائري‬

‫‪7‬‬ ‫جامعة العربي التبسي – تبسة‪-‬‬

 ‫كفاءة البنوك اإلسالمية في تمويل االقتصاد الجزائري ‪ -‬دراسة حالة بنك السالم –‬

‫يقوم ن السيم اة والري منح التموييت ع طري مجموعة م الصيغ التمويليةا واة ول ‪:‬دناو يم ص ييغ التمويص املعمول‬
‫بها ال ن السيم اة والري‪.‬‬

‫الجدول رقم‪ :06‬صيغ التمويل املعمول بها بمصرف السالم الجزائري‬

‫مابين ‪ 2013‬و‪ 2017‬الوحدة‪ :‬االف دينار جزائري‬

‫‪2017‬‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪2015‬‬ ‫‪2014‬‬ ‫السنوات ‪2013‬‬

‫‪27.143.656‬‬ ‫‪20.169.054‬‬ ‫‪16.567.805‬‬ ‫‪15.066.234‬‬ ‫‪19.696.910‬‬ ‫املرا ىة‬

‫‪8.171.368‬‬ ‫‪7.866.447‬‬ ‫‪6.403.485‬‬ ‫‪8.649.378‬‬ ‫امللار ة ‪7.104.262‬‬

‫‪3.154.795‬‬ ‫‪1.383.005‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫االجارة‬

‫املصدر‪ :‬م إع اد اللامل يه اعتمادا عاو التقارير السنوية لللن م ‪ 2013‬لد‪2017‬‬

‫يم ص اة ول ‪:‬عيو قيا موجودات ييغ التمويص ا ايمية املعتم ة ال ن السيم اة والريا وتتو ع إجمااال موجودات التمويص‬
‫يه الصيغ التالية امللار ة واملرا ىةا وييغة ا جارة وال ي عتبر مل ي ة عاو مستو اللن ورةا هلا ت لا مع ل نمو مرتسل‬
‫ق ر ىوااال ‪ 127%‬مقارنة بسنة ‪ 2016‬وارتسعا تموييت ييغة امللار ة قيمددة ‪ 5.1‬مليار دينار جوالددريا إلما تا التعاق مل ‪24‬‬
‫مؤاسددة لغرض ااددتسادة موعستها م ا مات املصره املوجاة لو راد ا إلما تا توقيل اتساقيتيه (‪ (02‬مل ش درإل ي تممي د بغرض‬
‫تق يددا منتجات متفاملددة للمتعامليه و تددا ‪:‬يلا توقيددل ‪:‬ربعة ( ‪ ( 04‬اتساقيات مل املو عيه املىلييه للسيارات املرإللة مىليا‪.‬‬

‫ثانيا‪ :‬مساهمة بنك السالم في تمويل االقتصاد الجزائري‬

‫والشريعة ا ايمية‪.‬‬ ‫يق م ن السيم التمويص ملختلق ا راد واملؤاسات م اي ل الصيغ التمويلية املختلسة وال ي تتوا‬

‫الجدول رقم ‪ : 07‬حجم التمويل املقدم من بنك السالم خالل الفترة‬

‫مابين ‪ 2013‬و ‪( 2017‬أالف الدينار)‬

‫‪2017‬‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪2015‬‬ ‫‪2014‬‬ ‫‪2013‬‬ ‫السنوات‬

‫‪47.439.033‬‬ ‫‪30.845.987‬‬ ‫‪23.130.277‬‬ ‫‪23.939.475‬‬ ‫‪28.774.246‬‬ ‫ح ا التمويص‬

‫امللتقى الدولي األول‪ :‬تحديات تمويل االستثمار في بيئة االعمال – رؤية إسالمية ‪ -‬يومي ‪ 13- 12‬نوفمبر ‪2019‬‬ ‫‪8‬‬
‫عنوان المقال الخط‪Traditional Arabic12‬‬

‫‪53.8%‬‬ ‫‪33.3%‬‬ ‫‪-0.03%‬‬ ‫‪-16.8%‬‬ ‫‪-‬‬ ‫سلة النمو‬

‫‪5 030 143‬‬ ‫‪541 526‬‬ ‫‪92 031‬‬ ‫‪143 348‬‬ ‫‪421 613‬‬ ‫ا راد‬

‫‪42 408 890‬‬ ‫‪30 304 461‬‬ ‫‪23 038 246‬‬ ‫‪23 796 127‬‬ ‫‪28 352 633‬‬ ‫املؤاسات‬

‫املصدر‪ :‬م إع اد اللامل يه اعتمادا عاو تقرير ن السيم لسنوات ال رااة ‪.‬‬

‫امليملظ م اة ول التتور ال كلير ال ح ا التمويص املق م م ن السيم ااية ال ان ي ‪ 2016‬و ‪ 2017‬ىيث لغ ح ا التمويص‬
‫‪:‬إلثر م ‪ 45‬مليار دينار ‪:‬ي ويادة تق ر ىوااال ‪ %64‬مقارنة بسنة ‪2013‬ا هلا ال عص ااتى اث ييغ تمويلية ج ي ة عاو مستو‬
‫اللن تم لا ‪:‬اااا ال ا جارة وإللا ارتساع تموييت نىو ا راد وإللا املؤاسات هلو ا ايرة نالا ما يقارب ‪ %90‬م ح ا التمويصا‬
‫وعاو العموم يم ص هلا اللن (تموييت الو ال ق ملوااال ‪ %53‬م مجموع امليةانية‪.‬‬

‫الجدول رقم ‪ : 08‬نوع التمويل املقدم من بنك السالم لألفراد والزبائن خالل الفترة‬

‫مابين ‪ 2013‬و ‪( 2017‬أالف الدينار)‬

‫‪2017‬‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪2015‬‬ ‫‪2014‬‬ ‫‪2013‬‬

‫‪27143656‬‬ ‫‪20169054‬‬ ‫‪16567805‬‬ ‫‪15066234‬‬ ‫‪19696910‬‬ ‫تمويالت االستغالل‬

‫‪8171368‬‬ ‫‪7866447‬‬ ‫‪6430485‬‬ ‫‪8649378‬‬ ‫‪7104262‬‬ ‫تمويالت االستثمار‬

‫‪7066721‬‬ ‫‪2205167‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫إجارة‬

‫‪1376376‬‬ ‫‪494700‬‬ ‫‪92031‬‬ ‫‪143348‬‬ ‫‪421613‬‬ ‫تمويالت عقارية‬

‫‪3653767‬‬ ‫‪46826‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫‪-‬‬ ‫تمويالت استهالكية‬

‫املصدر‪ :‬م إع اد اللامل يه اعتمادا عاو تقرير ن السيم لسنوات ال رااة ‪.‬‬

‫وم امليملظ ‪:‬ه ‪:‬ةلب التموييت املق مة م ن السيم موجاة للمؤاسات اال تموييت ااتغيلية ‪:‬ةلبها متواتة وقصيرة ا جصا‬
‫‪:‬ما ا راد يستسي وه م التمويص العقاري مختلق الصيغ وال ي يعره تمويص دار السيم وإللا القروض االاتهيإلية وال ي‬

‫‪9‬‬ ‫جامعة العربي التبسي – تبسة‪-‬‬

 ‫كفاءة البنوك اإلسالمية في تمويل االقتصاد الجزائري ‪ -‬دراسة حالة بنك السالم –‬

‫تتمىور ‪:‬اااا ال ا مة تيسير لشراي السياراتا ‪:‬ما ييغ ا جارة تتلم ا جارة املتعلقة العقارات وإللا املع ات وال ي ‪ :‬العمص‬
‫بها ال انة ‪2016‬ا وإل ةا ة لغ ح ا التموييت املتعثر ملوااال ‪ 2.4‬مليار دينار‪.‬‬

‫ثالثا ‪ :‬تقييم كفاءة بنك السالم في تمويل االقتصاد بالجزائر مقارنة مع البنوك الناشطة في الجزائر‬

‫بع ا ييملات قاما اةلوينة العمومية تتاير اللنول العمومية ور ل ر‪:‬س مالاا م ‪:‬جص يادة ق راتها التنا سية و ش يعاا‬
‫عاو تمويص االقتصاد وويص مللغ تتاير اللنول العمومية ال هلو السهرة إاو‪ 6.124‬مليار دينار وقص تخسيق ا ثر عاو اوينة‬
‫اللنولا ق ما اةلوينة سبيقات لللنول عاو ال يوه املعاد شراؤها مللغ ‪ 2 ,281‬مليار دينار وقاماا اللسلة لللا ال (‪4.959‬‬
‫مليار دينارق ي ار ان اتا كانا ال الل ي خات ااتىقاا م عشري انة قلص ‪:‬ه تخسا هرات نض اا إاو اثنا عشر انة‬
‫و‪:‬قص‪14.‬‬

‫ومنل انة ‪ 2000‬ويوال لسنة ‪ 2017‬كاه دور اللنول معتبرا ال تمويص االقتصاد ىيث لغ إجمااال القروض املق مة ليقتصاد‬
‫اللنول العمومية‪15.‬‬ ‫يه ان ي ‪ 2000‬و ‪: 2002‬إلثر م ‪ 3330‬مليار دينار ‪ 93%‬منها مق مة م‬

‫هلو ا رقام تتورت بشفص إللير ىيث ال السنوات ا ايرة ‪:‬يلح مجموع القروض يتجاو ‪ 4000‬مليار دينار انويا واللي ويص‬
‫ال انة ‪ 2017‬ة ود ‪ 8877‬مليار دينار واة ول رقا ‪ 03‬يبه تتور القروض املو عة ال االقتصاد منل ‪. 2012‬‬

‫الجدول رقم(‪ :)09‬القروض املوزعة من البنوك العمومية و الخاصة (مليار دينار في نهاية املدة)‬

‫‪2017‬‬ ‫‪2016‬‬ ‫‪2015‬‬ ‫‪2014‬‬ ‫‪2013‬‬ ‫‪2012‬‬ ‫القروض‬

‫‪4311.8‬‬ ‫‪3952.8‬‬ ‫‪3689‬‬ ‫‪3382.9‬‬ ‫‪2434.3‬‬ ‫‪2040.7‬‬ ‫القروض املوجاة للقتاع العام‬

‫‪4302.3‬‬ ‫‪3943.3‬‬ ‫‪3679.5‬‬ ‫‪3373.4‬‬ ‫‪2434.3‬‬ ‫‪2040.7‬‬ ‫اللنول العمومية‬

‫‪9.5‬‬ ‫‪9.5‬‬ ‫‪9.5‬‬ ‫‪9.5‬‬ ‫‪00‬‬ ‫‪00‬‬ ‫اللنول اةلاية‬

‫‪4566.1‬‬ ‫‪3955‬‬ ‫‪3586.6‬‬ ‫‪3120‬‬ ‫‪2720.2‬‬ ‫‪2244.9‬‬ ‫القروض املوجاة للقتاع اةلا‬

‫‪3401.7‬‬ ‫‪2982‬‬ ‫‪2687.1‬‬ ‫‪2338.7‬‬ ‫‪2023.2‬‬ ‫‪1675.4‬‬ ‫اللنول العمومية‬

‫‪1164.4‬‬ ‫‪973‬‬ ‫‪899.5‬‬ ‫‪781.3‬‬ ‫‪697‬‬ ‫‪569.5‬‬ ‫اللنول اةلاية‬

‫‪8877.9‬‬ ‫‪7907.8‬‬ ‫‪7275.6‬‬ ‫‪6502.9‬‬ ‫‪5154.5‬‬ ‫‪4285.6‬‬ ‫مجموع القروض املمنوملة‬

‫‪% 86.8‬‬ ‫‪% 87.6‬‬ ‫‪87.5 %‬‬ ‫‪87.8 %‬‬ ‫‪86.5 %‬‬ ‫‪86.7%‬‬ ‫ملصة اللنول العمومية‬

‫امللتقى الدولي األول‪ :‬تحديات تمويل االستثمار في بيئة االعمال – رؤية إسالمية ‪ -‬يومي ‪ 13- 12‬نوفمبر ‪2019‬‬ ‫‪10‬‬
‫عنوان المقال الخط‪Traditional Arabic12‬‬

‫‪13.2%‬‬ ‫‪12.4 %‬‬ ‫‪12.5 %‬‬ ‫‪12.2 %‬‬ ‫‪13.5 %‬‬ ‫‪13.3 %‬‬ ‫ملصة اللنول اةلاية‬

‫املصدر‪ :‬م إع اد اللامل يه االعتماد عاو التقارير السنوية للن اة والر ان ي ‪ 2016‬و ‪.2017‬‬

‫م اة ول يمك القول ‪:‬ه التمويص اللنفي اللي ‪:‬ااا القروض يقل عاو عات اللنول العمومية وال ي لغ ح ا القروض ال ي‬
‫تمنىاا ملوااال ‪ %87‬م إجمااال القروضا ‪:‬ما اللنول اةلاية للغا إجمااال القروض تقريلا ‪ 13 %‬ايل انوات ال رااة وال ي‬
‫ترتكو ‪:‬اااا عاو القروض املمنوملة لوار والشركات اةلايةا إلما تتكسص اللنول العمومية تمويص القتاع العام مليث لغا‬
‫سلة القروض املوجاة للقتاع العام م اللنول العمومية ‪:‬إلثر م ‪ %95‬م إجمااال القروض وال ي تا ميملظة إح ام القتاع‬
‫اللنفي ع تمويص املشاريل و شا القتاع العمومي‪.‬‬ ‫اةلا‬

‫‪:‬مددا يمددا يخ ددص ن د الس دديم ق د لددغ ح ددا التمويددص املقد د م لو ددال مل ددوااال ‪ 48‬مليددار دينددار منه ددا ملددوااال ‪ 42‬ملي ددار دينددار مق م ددة‬
‫للمؤاسات منها قق ‪ 8‬مييير دينار قروض اات مارية‪.‬‬

‫امليملظ ‪:‬ه ح ا التموييت املمنوملة م ن السيم ال تم ص إال ‪ % 0.54‬م إجمااال ح ا القروض املمنوملة ليقتصاد م النظام‬
‫ال اة والر واال سلة ةعيسة نوعا ما‪.‬‬ ‫اللنفيا وتم ص ملوااال ‪ % 4‬م إجمااال القروض املمنوملة م القتاع اللنفي اةلا‬

‫إلما ‪:‬ه ‪ 31‬مليار دينار اال تموييت قصيرة ‪:‬جص م تها ‪:‬قص م انة واللا ال (‪ 17‬مليارق اال تموييت متواتة وطويلة ا جصا الو تا‬
‫مقارنتها ح ا التمويص املق م م النظام املصر ال سنج ‪:‬ن ‪ % 75‬م ح ا القروض املق مة ال االقتصاد اال قروض متواتة‬
‫وطويلة ‪:‬جص وتق ر ب ‪ 6657‬مليار (ملسب تقرير ن اة والر ‪ 2017‬ق مساهمة ن السيم تها ال تتجاو ‪.% 0.25‬‬

‫ولالا ورةا تنوع التموييت املق مة م قلص ن السيم وال ي ت اص ال اعال اللن الاتقتاب املتعامليد املتميةيد وال ي شمص ع ة‬
‫قتاعدات ‪:‬همد قتداع التجددارة ( مدواد اللندايا املددواد الغلاليدةا ا عدديها ا لبسددة اة داهوةا املدواد ا وليدةا قتدل الغيدارق وإلدلا قتدداع‬
‫الهرقية العقارية والصناعة التىويلية وإللا دعا اللن لقتايال ا شددغال العموميدة لكد تلقد تمدوييت اللند قصديرة ا جدص لسدلة‬
‫تتجاو ‪% 75‬ا إةا ة لينتشار الواال لتمويص االاتهيكي ال السنوات ا ايرة وهو ما يبر ةعق املساهمة السعالة لللن ال تمويص‬
‫االات مارات ال ي تنعكس عاو ‪:‬داي املؤاسات واالقتصاد صسة عامة‪.‬‬

‫الخاتمة‪:‬‬

‫لق شا التمويص ا ايمي نموا متسارعا بع ا مة العاملية ا ايرة ال عص تلني دول إل يرة لصيغ و‪:‬شفال التمويص ا ايمي املختلسة‬
‫دة مد ‪:‬جدص‬ ‫به ه تىقي ‪:‬ه اه اقتصدادية وتنمويدةا و تدااال مند مد ةدروري االادتسادة مد التجدارب العر يدة وا اديمية النا‬
‫تسعيص الصناعة املالية ا ايمية ال اة والر ااية و‪:‬نها عدا ي دال السدنوات ا ايدرة مد شدح املدوارد املاليدة نتيجدة انخسداض ‪:‬ادعار‬
‫النسق وتراجل م االي ال ي عتبر ا يراد ا ااس ي مليةانية ال ولةا وعووه شريىة معتبرة م العميي عاو التوج لتلب هلا النوع‬
‫م التمويص الاب شرعية تتعل تىريا السوال الر وية‪.‬‬

‫‪11‬‬ ‫جامعة العربي التبسي – تبسة‪-‬‬

 ‫كفاءة البنوك اإلسالمية في تمويل االقتصاد الجزائري ‪ -‬دراسة حالة بنك السالم –‬

‫وق الصا هلو الورقة اللى ية إاو مجموعة م النتالا اال‬

‫‪ ‬شا ت يناعة اةل مات املالية ا ايمية مختلق قتاعاتهاا تتورا ملستا ال السنوات ا ايرة مما ‪:‬د إاو نمو إللير ومتسارع ال‬
‫ح ا ‪:‬يولاا عاو املستو ا قليمي والعالمي‪.‬‬
‫‪ ‬عتبر كص م دول مجلس التعاوه اةلليجال إةا ة إاو بعا ال ول اآلايوية م ص ماليةيا وإيراه ‪ :‬ر الساعليه ال يناعة الصير ة‬
‫ا ايمية‪.‬‬
‫‪ ‬يعتبر ا جراي اللي قاما السلتات اة والرية يما يخصص تقنيه عمص اللنول ا ايمية وةل النظام (‪02/18‬ق ادرة اير‬
‫الرةا م تماروا واللي م شمن التقليص م املعيقات ال ي تىول دوه تتور التمويص ا ايمي بشفص العام والتمويص املصر ال‬
‫بشفص اا ‪.‬‬
‫‪ ‬وإه كانا تجر ة ن السيم اة والري ةير كا ية ال مجال تمويص القتاعات االقتصادية لل لة مساهمت ال تمويص هلو ا ايرةا‬
‫إال ‪:‬نها تلق متميةة ولاا ‪ :‬اا واع ةا ااية ال عص الويال املهةاي مهمية التمويص ا ايمي ال ا واق اة والرية اواي السيااية ‪:‬و‬
‫الشعلية ليس قق العتلارات شرعية وإنما اقت صادية إللل ‪.‬‬
‫‪ ‬امللالغة ال ااتخ ام ييغة املرا ىة وإهمال الصيغ ا ار م طره اللنول ا ايمية اة والريةا يكرس ا ع ام التوا ه ال‬
‫تو يل التوعيسات يه مختلق القتاعات االقتصادية الرليسيةا ااتخ ام ييغ امللار ة واملشارإلة ‪:‬يلح ةروري ااية ال‬
‫الوقا الراه ‪.‬‬
‫‪ ‬ملاول ن السيم تنويل ييغ تمويل م ‪:‬جص ااتقتاب متعامليه ج دا لك ورةا هلا قيا ‪:‬ةلب تموييت تتمىور ال اة انب‬
‫االاتغياال واالاتهيكي قق‪.‬‬

‫توصيات الدراسة‪:‬‬
‫عاو ‪:‬ااس النتالا املتويص إلتها ال ال رااةا نقد م بعدا االقهراملدات ال دي مد شدمنها ‪:‬ه سداها دال تجداو بعدا العراقيدص وتمكد‬
‫مؤاسات التمويص ا ايمي م ‪:‬ا دور ‪:‬إلبر م دورها اة ااال ال دعا وتمويص قتاع االقتصادي ال اة والر‬
‫‪ ‬ةرورة تسعيص التمويص ا ايمي ال النظام اللنفي اة والري انتيقا م الصير ة شارإلي ويوال لصيغ املختلسة كاملوارعة‬
‫واملساقاة ال اللنول ا ايمية اة والرية به ه تو ير تمويص ال م ملختلق القتاعات اة يوية ال اة والر‪.‬‬
‫‪ ‬العمدص عادو يدادة دتح دروع ونوا دل إاديمية دال اللندول التقلي يدةا بهد ه اجتدلاب مد ارات ا دراد وتوجتهادا نىدو مشداريل‬
‫اادت مارية تنمويدة ملقيقيدةا ولعدص التنظديا (‪ 02/18‬ق الصدادر عد مجلدس النقد والقدرض يمدا يخدص تنظديا املنتجدات املاليدة‬
‫تح النوا ل ا ايمية يش ل اللنول التقلي ية العمومية واةلاية عاو القيام بهلو اةلتوة‪.‬‬ ‫وا ايمية وشرو‬
‫‪ ‬إمفانية ااتخ ام الصفول ا ايمية إلمداة تمويلية مستى ثة م ‪:‬جص ااتقتاب السيولة وإللا ااتغيلاا ال تمويص املشاريل‬
‫التنموية واالات مارية الكبر ال عص ا مة ال ي تمر بها الليد‪.‬‬

‫اإلحاالت والهوامش‪:‬‬

‫امللتقى الدولي األول‪ :‬تحديات تمويل االستثمار في بيئة االعمال – رؤية إسالمية ‪ -‬يومي ‪ 13- 12‬نوفمبر ‪2019‬‬ ‫‪12‬‬
‫عنوان المقال الخط‪Traditional Arabic12‬‬

‫‪1-Islamic‬‬ ‫‪Financial Services Industry Stability Report 2019, Islamic Financial Serviced‬‬
‫‪Board,july 2019, p10.‬‬
‫‪2 - Ibid ,p12 .‬‬
‫‪3 - Ibid, p 12.‬‬

‫‪ ،- http://www.uabonline.org/ar/research/banking - 4‬تم االطالع عليه في ‪ 25‬أوث ‪.2019‬‬

‫‪ -‬نفس المرجع السابق‪.‬‬ ‫‪5‬‬

‫نفس المرجع السابق‪.‬‬ ‫‪6‬‬

‫‪ -‬عبددا الددرباق بوعيطددع واهددع م سدداةمع ال م دديرفع اظ سددالميع فددي النئددام الم م درفي الج ابت ددر مجلددع االهت مدداا والتنميددع الب دريع المجل ددا‬ ‫‪7‬‬

‫التاسع العاا الثلث ايسمبر ‪ 2018‬ص ‪.248‬‬

‫‪ - 8‬سدناس مميددا موسدق تددديم اور ال مدالوي اظ سددالميع فددي معالجدع عجددب الموابندع العامددع للاولددع ‪-‬ال سدواا نموججددا ‪ -‬مجلدع الليددع التربيددع‬
‫للبنات للعلوم اظنسانيع العاا‪ 2018 21‬ص‪.960‬‬
‫‪ -‬ببيدر عيدداف فندداب فطيمددع البة دراا مددناعع ال مددالوي اظ سددالميع فددي العددالم العربددي بددي ريددااال اود وانطالهددع اود أ ددر – ا ارسددع‬ ‫‪9‬‬

‫تمليليع لمجموعع تجارب عربيع ‪ -‬مجلع اهتماا الماد واألعماد المرالب الجامعي عبا المفيط بوالموف ميلع ص ‪.331‬‬
‫‪ http://hmsalgeria.net/ar/editor/9593-20171008-.html - 10‬تم االطالع عليه بتاريخ ‪ 30‬أوت ‪.2019‬‬
‫‪ - 11‬الجرياال الرسميع للجمهوريع الجباتريع العاا ‪ 73‬الماارال في ‪ 09‬ايسمبر ‪.2018‬‬
‫‪ - 12‬ببير عياف فناب فطيمع البةراا مرجع سبق جالره ص ‪.330‬‬
‫بناا علق الموهع الرسمي للبني ‪https://www.alsalamalgeria.com/ar/accueil.html‬‬
‫‪ً -‬‬
‫‪13‬‬

‫‪ - 14‬التدرير السنو لبني الجباتر ‪ 2008‬ص ‪.130‬‬

‫‪Systeme Bancaire :Evaluation Et Renforcement De La Supervision, Rapport Annuel De La Banque D'algérie, 2002 sur 15‬‬
‫‪http://www.bank - of- algeria.dz/ doc/Chapitre% 20V-02.doc :site‬‬

‫‪13‬‬ ‫جامعة العربي التبسي – تبسة‪-‬‬

‫‪View publication stats‬‬