US - Finansijsko Izveštavanje

Zoran Petrović
FINANSIJSKO IZVEŠTAVANJE
Zoran Petrović
FINANSIJSKO
IZVEŠTAVANJE
Zoran Petrović
Udžbenik Finansijsko izveštavanje namenjen je
FINANSIJSKO
studentima Univerziteta "Singidunum" iz Beograda
za predmet "Finansijsko izveštavanje". U udžbeniku
su obrađeni Međunarodni standardi finansijskog
IZVEŠTAVANJE
izveštavanja. Struktura udžbenika prilagođena je
nastavnom planu i programu smera "Računovodstvo
i revizija". U tom smislu u udžbeniku nisu ravnomerno
obrađeni svi Međunarodni standardi finansijskog
izveštavanja. Manje detaljno su obrađeni oni Standardi
koji su izučavani u okviru predmeta "Računovodstvo"
i "Upravljačko računovodstvo", kao i Standardi koji se
detaljnije izučavaju u okviru master studija na Univerzitetu
"Singidunum".
Beograd, 2020.
UNIVERZITET SINGIDUNUM
Zoran Petrović
FINANSIJSKO
IZVEŠTAVANJE
Prvo izdanje
Beograd, 2020.
Autor:
dr Zoran Petrović
Recezent:
dr Milovan Stanišić
Izdavač:
UNIVERZITET SINGIDUNUM Beograd, Danijelova 32
www.singidunum.ac.rs
Za izdavača:
dr Milovan Stanišić
Tehnička obrada:
Zoran Petrović
Dizajn korica:
Aleksandar Mihajlović
Godina izdanja:
2020.
Tiraž:
300 primeraka
Štampa:
Birograf, Beograd
ISBN: 978-86-7912-729-7
Copyright:
© 2020. Univerzitet Singidunum
Izdavač zadržava sva prava.
Reprodukcija pojedinih delova ili celine ove publikacije nije dozvoljena.
3UHGJRYRU
3UHGJRYRU
8GåEHQLN )LQDQVLMVNR L]YHãWDYDQMH QDPHQMHQ MH VWXGHQWLPD 8QLYHU]LWHWD
6LQJLGXQXPL]%HRJUDGD]DSUHGPHW)LQDQVLMVNRL]YHãWDYDQMH
8 XGåEHQLNX VX REUDÿHQL Međunarodni standardi finansijskog
izveštavanja
6WUXNWXUD XGåEHQLND SULODJRÿHQD MH QDVWDYQRP SODQX L SURJUDPX VPHUD
5DþXQRYRGVWYRLUHYL]LMD8WRPVPLVOXXXGåEHQLNXQLVXUDYQRPHUQRREUDÿHQL
VYLMeđunarodni standardi finansijskog izveštavanja0DQMHGHWDOMQRVXREUDÿHQL
RQL6WDQGDUGLNRMLVXL]XþDYDQLXRNYLUXSUHGPHWD5DþXQRYRGVWYRL8SUDYOMDþNR
UDþXQRYRGVWYRNDRL6WDQGDUGLNRMLVHGHWDOMQLMHL]XþDYDMXXRNYLUXPDVWHUVWXGLMD
QD8QLYHU]LWHWX6LQJLGXQXP
Međunarodni standardi finansijskog izveštavanjaVXXXGåEHQLNXREUDÿHQL
JUXSLVDQLXVOHGHüHFHOLQH
6WDQGDUGL NRML JHQHUDOQR UHJXOLãX SRVORYH SULND]LYDQMD L
REHORGDQMLYDQMD056056056056056056
L06),
6WDQGDUGNRMLVHSULPHQMXMHSULRGPHUDYDQMXIHUYUHGQRVWL06),
6WDQGDUGL NRML QDMGLUHNWQLMH UHJXOLãX UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH
]DOLKD056L056
6WDQGDUGL NRML QDMGLUHNWQLMH UHJXOLãX UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH
RVQRYQLKVUHGVWDYDLQHPDWHULMDOQLKXODJDQMD056056056
06),06),L06),
6WDQGDUGL NRML UHJXOLãX UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH XþHãüD X
NDSLWDOXLSRVORYQHNRPELQDFLMH05605606),06),
06),L06),
6WDQGDUGL NRML UHJXOLãX UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH ILQDQVLMVNLK
LQVWUXPHQDWD05606),L06),
6WDQGDUGL NRML UHJXOLãX UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH RGUHÿHQH YUVWH
WUDQVDNFLMDLOLGRJDÿDMD06),056056056056
05605605606),L06),L
6WDQGDUGL NRML UHJXOLãX REDYOMDQMH RGUHÿHQLK UDþXQRYRGVWYHQLK
SRVORYD06),056L056
)LQDQVLMVNRL]YHãWDYDQMH
6DGUåDM
Sadržaj
3UHGJRYRU ...................................................................................................... 5
3URIHVLRQDOQD UDþXQRYRGVWYHQD UHJXODWLYD - 0HÿXQDURGQL VWDQGDUGL
ILQDQVLMVNRJL]YHãWDYDQMD .............................................................................. 6
.RQFHSWXDOQLRNYLU]DILQDQVLMVNRL]YHãWDYDQMH..... 24
MRS 1 3UH]HQWDFLMD ILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD ................................................... 45
056,]YHãWDMRWRNRYLPDJRWRYLQH ........................................................... 95
0563HULRGLþQRILQDQVLMVNRL]YHãWDYDQMH ............................................... 97
0562EHORGDQMLYDQMHSRYH]DQLKVWUDQD 100
06),6HJPHQWLSRVORYDQMD ....................................................................... 104
056)LQDQVLMVNRL]YHãWDYDQMHXKLSHULQIODWRUQLPSULYUHGDPD .............. 110
056=DUDGHSRDNFLML .............................................................................. 111
06),2GPHUDYDQMHIHUYUHGQRVWL 113
056=DOLKH ................................................................................................ 116
0563ROMRSULYUHGD .................................................................................. 139
0561HNUHWQLQHSRVWURMHQMDLRSUHPD ................................................... 152
056,QYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH 207
MRS 38 1HPDWHULMDOQDLPRYLQD ................................................................... 233
06),,VWUDåLYDQMHLSURFHQMLYDQMHPLQHUDOQLKUHVXUVD 274
06),/L]LQ]L....................... 278
MRS 36 8PDQMHQMHYUHGQRVWLLPRYLQH........................................ 283
06),6WDOQDLPRYLQD NRMDVHGUåi ]DSURGDMXLSUHVWDQDNSRVORYDQMD ...... 290
MRS 27 PRMHGLQDþQLILQDQVLMVNLL]YHãWDML ..................................................... 292
MRS 28 ,QYHVWLFLMHXSULGUXåHQHHQWLWHWHL]DMHGQLþNHSRGXKYDWH 294
06),.RQVROLGRYDQLILQDQVLMVNLL]YHãWDML...... 296
06),=DMHGQLþNLDUDQåPDQL............ 298
06),2EHORGDQMLYDQMHRXþHãüLPDXGUXJLPHQWLWHWLPD 300
06),3RVORYQHNRPELQDFLMH ..................................................................... 301
056)LQDQVLMVNLLQVWUXPHQWLPrH]HQWDFLMD...................... 306
06),)LQDQVLMVNLLQVWUXPHQWL.............. 311
06),)LQDQVLMVNLLQVWUXPHQWLREHORGDQMLYDQMD... 315
06),3ULKRGRGXJRYRUDVDNXSFLPD 318
0565H]HUYLVDQMDSRWHQFLMDOQHREDYH]HLSRWHQFLMDOQDVUHGVWYD .......... 322
056 5DþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH GUåDYQLK GRGHOMLYDQMD L REHOR-
GDQMLYDQMHGUåDYQHSRPRüi ........................................................... 328
MRS 21 (IHNWL SURPHQH GHYL]QLKNXUVHYD 330
0567URãNRYLSR]DMPOMLYDQMD ................................................................ 336
FLQDQVLMVNRL]YHãWDYDQMH 3
6DGUåDM
06),3ODüDQMDED]LUDQDQDDNFLMDPD ........................................................ 346

06),8JRYRULRRVLJXUDQMX ....................................................................... 349
0563RUH]LL]GRELWND ............................................................................. 353
MRS 19 3ULPDQMD]DSRVOHQLK ....................................................................... 356
0565DþXQRYRGVWYHQRLL]YHãWDYDQMHSODQRYDSHQ]LMVNLKSULPDQMD 358
06), 3ULPHQD 0HÿXQDURGQLK VWDQGDUGD ILQDQVLMVNRJ L]YHãWDYDQMD SR
SUYLSXW ........................................................................................... 359
0565DþXQRYRGVWYHQHSROLWLNHSURPHQHUDþXQRYRGVWYHQLKSURFHQDL
JUHãNH ............................................................................................... 362
056'RJDÿDMLSRVOH L]YHãWDMQRJSHULRGD ............................................... 395
4 FLQDQVLMVNRL]YHãWDYDQMH
3URIHVLRQDOQDUDþXQRYRGVWYHQDUHJXODWLYD06),
3URIHVLRQDOQDUDþXQRYRGVWYHQDUHJXODWLYD0HÿXQDURGQL
VWDQGDUGLILQDQVLMVNRJL]YHãWDYDQMD
8RYRPGHOXUdžbenikaXNUDWNRüHPR
GHILQLVDWLMeđunarodne standarde finansijskog izveštavanjaLREMDVQLWLFLOM
QMLKRYHSULPHQH
REMDVQLWL QDþLQ QD NRML VX X Udžbeniku REUDÿHQL Međunarodni standardi
finansijskog izveštavanja
SULND]DWLGHORNUXJMeđunarodnih standarda finansijskog izveštavanja
REMDVQLWL REDYH]QRVW SULPHQMLYDQMD Međunarodnih standarda finansijskog
izveštavanja X 5HSXEOLFL 6UELML L XND]DWL QD SUREOHPH X QMLKRYRP
SULPHQMLYDQMX
Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja GHILQLVDQMH L FLOM

SULPHQH
5DþXQRYRGVWYHQL VWDQGDUGL VX REDYH]XMXüD SUDYLOD R QDþLQX
UDþXQRYRGVWYHQRJ REXKYDWDQMD WUDQVDNFLMD VDVWDYOMDQMX L SULND]LYDQMX
ILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
-HGQX JUXSX WLK VWDQGDUGD þLQH L Međunarodni standardi finansijskog
izveštavanja1MLKXVYDMDGRQRVLRGOXNHRQMLKRYLPL]PHQDPDLOLLKXNLGD
2dbor za Međunarodne računovodstvene standarde ,$6% X GDOMHP
WHNVWX Odbor þLMH MH VHGLãWH X /RQGRQX Odbor MH SUDYQL VOHGEHQLN
Odbora Komiteta za međunarodne računovodstvene standarde ,$6&
NRMLMHXVYRMLRQDMYLãHMeđunarodnih računovodstvenih standarda,$6
7HUPLQ Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja REXKYDWD
6WDQGDUGHL7XPDþHQMDLWR
Međunarodne računovodstvene standarde (29 Standarda 2) - QDSRPHQD
Odbor Komiteta za međunarodne računovodstvene standarde ,$6& MH
6WDQGDUGH GRQRVLR SRG QD]LYRP Međunarodni računovodstveni
standardi

.DGD MH JRGLQH ]DSRþHR VD UDGRP 2dbor za Međunarodne računovodstvene
standarde MH GRQHR RGOXNX GD VYD WDGD SRVWRMHüD L YDåHüD Međunarodna
računovodstvena standarda LVYLKWDGDSRVWRMHüLKLYDåHüLKTumačenjaRVWDQXQDVQD]L
VYHGRNQHEXGHGRQHWDRGOXNDGDVHYLãHQHSULPHQMXMX

%URMQDYHGHQX]DJUDGLR]QDþDYDEURMYDåHüLKMeđunarodnih računovodstvenih standarda
QD GDQ JRGLQH 2YD QDSRPHQD YDåL L ]D EURM Međunarodnih standarda
finansijskog izveštavanja L7XPDþHQMD
Međunarodne standarde finansijskog izveštavanja (8 Standarda) -

QDSRPHQD Odbor za međunarodne računovodstvene standarde ,$6%
6WDQGDUGH GRQRVL SRG QD]LYRP Međunarodni standardi finansijskog
izveštavanjaL
Tumačenja koja daje Komitet za tumačenja međunarodnog finansijskog
izveštavanja ,)5,& Tumačenja, plus 11 Tumačenja koje je doneo
Stalni komitet za tumačenja6,&
2GERU SR YDåQRVWL QH UDQJLUD 6WDQGDUGH L]QDG 7XPDþHQMD 2QD VX SR
VWDWXVXLVWHYDåQRVWLNDRL6WDQGDUGL
5HJXODWRUQL RNYLU Odbora VHP Međunarodnih standarda finansijskog
izveštavanja þLQL L Okvir za pripremanje i prikazivanje finansijskih
izveštaja
Odbor MH REMDYLR L Predgovor standardima finansijskog izveštavanja 8
QMHPX Odbor L]ODåH VYRMH FLOMHYH VWUXNWXUX L QDþLQ UDGD QDYRGL VYRMX
RGOXNX L] JRGLQH R NRQWLQXLWHWX QDVWDYND Međunarodnih
računovodstvenih standardaLTumačenjaXND]XMHQDGHORNUXJRYODãüHQMD
YUHPH SULPHQH MH]LN QD NRPH VX RGREUHQL L QDþLQ QD NRML VH SUHYRGH
Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja
6HPWRJDOdborMHXVYRMLRSUDNVXGDX]QRYRGRQHWH6WDQGDUGHDOLQHNDR
GHR 6WDQGDUGD REMDYOMXMH L GRNXPHQW SRG QD]LYRP 2VQRYH ]D
]DNOMXþNH 2YDM GRNXPHQW VDGUåL QDMYDåQLMH GLOHPH PLãOMHQMD L UD]ORJH
]ERJNRMLKVHOdborRSUHGHOLRGDNRQNUHWDQ6WDQGDUGL]JOHGDRQDNRNDNR
MHXVYRMHQ
&LOM SULPHQH Međunarodnih standarda finansijskog izveštavanja MH
REH]EHÿHQMH NYDOLWHWQLK ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD SULYUHGQRJ VXEMHNWD L QMLKRYH
XSRUHGLYRVWLVD
QMHJRYLP ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD L] SUHWKRGQLK REUDþXQVNLK SHULRGD
LOL
ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD QHNRJ GUXJRJ XSRUHGLYRJ SULYUHGQRJ
VXEMHNWDEH]RE]LUDJGHVHRQJHRJUDIVNLQDOD]L
Međunarodni standardi finansijskog izveštavanjaVXQDVWDOLNDRRGUD]SRWUHEH
]D KDUPRQL]RYDQMHP UDþXQRYRGVWYHQH SUDNVH QD VYHWVNRP QLYRX
*OREDOL]DFLMD VYHWVNRJ WUåLãWD NDSLWDOD XVORYOMDYD EUåL UD]YRM L SULPHQX
Međunarodnih standarda finansijskog izveštavanja NDR ELWQRJ SUHGXVORYD ]D
VWYDUDQMHLSULND]LYDQMHNYDOLWHWQLMLKILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDQHVDPRQHSRVUHGQLK
XþHVQLND QD ILQDQVLMVNLP WUåLãWLPD YHü SRVUHGQR L VYLK SULYUHGQLK VXEMHNDWD
NRMLLPDMXLQWHUHVLSRWUHEX]DVWUDQLPLQYHVWLFLMDPD6ORERGDQSURPHWNDSLWDOD
L]PHÿX]HPDOMD]DKWHYDXMHGQDþDYDQMHVDGUåDMDLIRUPHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
NDNR EL VH RODNãDOR QMLKRYLP NRULVQLFLPD QD SUYRP PHVWX LQYHVWLWRULPD

2YDM.RPLWHWMHSUDYQLVOHGEHQLNStalnog komiteta za tumačenja6,&
QMLKRYR NRULãüHQMH L XSRUHÿLYDQMH UDGL GRQRãHQMD RSWLPDOQLK LQYHVWLFLRQLK

RGOXNDVDãWRPDQMLPUL]LNRP3ULPHQDMeđunarodnih standarda finansijskog
izveštavanja X ILQDQVLMVNRP L]YHãWDYDQMX SULYUHGQLK VXEMHNDWD SUXåD
LQYHVWLWRULPD UHOHYDQWQH LQIRUPDFLMH VPDQMXMH WURãNRYH SULEDYOMDQMD
LQIRUPDFLMD XWLþH QD SULVWXS WUåLãWLPD NDSLWDOD L þLQL GD UDVSRORåLYH
LQIRUPDFLMHEXGXXSRUHGLYHQDPHÿXQDURGQRPQLYRX
=ERJ RWNODQMDQMD QHGRXPLFD NRMH VH PRJX MDYLWL SULOLNRP SULPHQH
Međunarodnih računovodstvenih standarda ELRMH IRUPLUDQ Stalni komitet za
tumačenja 6,&NRMLMHVDVWDYLRYHüLEURM7XPDþHQMD2GJRGLQHQMHJRY
QDVOHGQLN MH Komitet za tumačenja međunarodnog finansijskog izveštavanja
,)5,& 7XPDþHQMD QLVX Međunarodni računovodstveni standardi DOL MH
QMLKRYDSULPHQDREDYH]XMXüD]DRQHNRMLSULPHQMXMXMeđunarodne standarde
finansijskog izveštavanja 6YDNR 7XPDþHQMH XJODYQRP LPD WUL GHOD SLWDQMD
NRQVHQ]XVRGJRYRUHQDSLWDQMDLRVQRYX ]D ]DNOMXþLYDQMH'R JRGLQH
VNRUR VYDNL Međunarodni računovodstveni standard X VYRP XYRGQRP GHOX
LPD SREURMDQD 7XPDþHQMD X NRMLPD VH SRMDãQMDYDMX QHND RG SLWDQMD NRMD VX
]QDþDMQD]DQMHJRYXSULPHQX
6YDNL6WDQGDUGVHWXPDþLLSULPHQMXMHXNRQWHNVWXQMHJRYRJFLOMDOsnova za
zaključivanje, Predgovora standardima finansijskog izveštavanja L Okvira za
sastavljanje i prikazivanje finansijskih izveštaja
1DþLQ QD NRML VX X Udžbeniku REUDÿHQL Međunarodni standardi

finansijskog
izveštavanja
..8 Udžbeniku VX SRQDRVRE REUDÿHQL Okvir Međunarodni standardi

finansijskog izveštavanja L Međunarodni računovodstveni stanGDUGL
7XPDþHQMD QLVX SRVHEQR REUDÿHQD YHü MH QMLKRYR REMDãQMHQMH VDGUåDQR X
RNYLUXNRQNUHWQRJ6WDQGDUGDQDNRMLVHRGQRVH
...DGD X Udžbeniku XSRWUHEOMDYDPR QD]LY 6WDQGDUG GDNOH VD YHOLNLP
SRþHWQLP VORYRP 6 PLVOLPR L QD Međunarodne računovodstvene
standarde LQDMeđunarodne standarde finansijskog izveštavanja
6YDNL Međunarodni računovodstveni standard L Međunarodni standard
finansijskog izveštavanjaMHSRWSXQ]YDQLþDQGRNXPHQWLSRGHOMHQMHQDGHORYH
SDUDJUDIHVWDYRYH 3RVWRMHGYHYUVWHSDUDJUDID
Ђ
8 QDVWDYNX Udžbenika NDGD VDPRVWDOQR XSRWUHELPR WHUPLQ 6WDQGDUG PLVOLPR QD
SRWSXQ GRNXPHQW VNXS VWDQGDUGD L VPHUQLFD L REMDãQMHQMD D NDGD VDPRVWDOQR
XSRWUHELPRWHUPLQVWDQGDUGPLVOLPRQDGHRQHNRJ6WDQGDUGDXNOMXþXMXüLLVPHUQLFHL
REMDãQMHQMD 6HP WRJD QDSRPLQMHPR L GD VH L]UD] 6WDQGDUG RGQRVL L QD Međunarodne
računovodstvene standarde LQDMeđunarodne standarde finansijskog izveštavanja
... SDUDJUDIL X REOLNX SUDYLOD WM QDþHOD ]D NRMD VH X VWUXþQRM OLWHUDWXUL
XSRWUHEOMDYD L]UD] VWDQGDUGVNUHüHPR SDåQMX GD MH XSRWUHEOMHQR PDOR
SRþHWQR VORYR V X WHNVWX 6WDQGDUGD RQL VX R]QDþHQL WDPQLMLP
EROGLUDQLP VORYLPD ,PSHUDWLYQR VX SRVWDYOMHQL ãWR ]QDþL GD MH
SULYUHGQL VXEMHNW GXåDQ GD SULPHQL ]DKWHYH WRJ VWDQGDUGD L WR QD VYH
RGJRYDUDMXüHL]QDþDMQHVWDYNHXVYRMLPILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDNDNR
EL RQL ELOL XVNODÿHQL VD Međunarodnim standardima finansijskog
izveštavanja
Na primer, u paragrafu 13. MRS 24 Obelodanjivanje odnosa sa
povezanim licima navedeno je:
"Odnosi između matičnih i povezanih lica obelodanjuju se bez obzira
na to da li je bilo transakcija između povezanih lica..."L
... SDUDJUDIL X REOLNX VPHUQLFD L REMDãQMHQMD ]D SULPHQX SDUDJUDID X
REOLNXVWDQGDUGDVWDQGDUGDNRMLVHSLãHVDPDOLPSRþHWQLPVORYRPV
X] VNRUR VYDNL VWDQGDUG QDOD]H VH RGJRYDUDMXüH VPHUQLFH L
REMDãQMHQMD ]D QMHJRYX SULPHQX 8 WHNVWX 6WDQGDUGD VPHUQLFH L
REMDãQMHQMD QLVX EROGLUDQL 3DUDJUDIL X REOLNX VPHUQLFD L REMDãQMHQMD
QLVX LPSHUDWLYQR SRVWDYOMHQL YHü REMDãQMDYDMX NDNR SULPHQLWL
VWDQGDUGHLOL]DãWRMHQHãWRSUHGYLÿHQRVWDQGDUGRP
Na primer, u paragrafu 14. MRS 24 Obelodanjivanje odnosa sa
povezanim licima je navedeno:
'D EL NRULVQLFL ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD PRJOL GD VWHNQX VOLNX R UD]PHUL
XWLFDMD RGQRVD VD SRYH]DQLP OLFLPD QD SULYUHGQL VXEMHNW NRML SRGQRVL
L]YHãWDM SUDYLOQR MH REHORGDQLWL RGQRV VD SRYH]DQLP OLFLPD XNROLNR
SRVWRMLNRQWURODEH]RE]LUDQDWRGDOLMHELORWUDQVDNFLMDL]PHÿXSRYH]DQLK
OLFD
..=D QHND REMDãQMHQMD X Udžbeniku XSRWUHEOMDYDPR L]UD] 6WDQGDUGL L
7XPDþHQMDD]DQHNDMeđunarodni standardi finansijskog izveštavanja
,]UD] 6WDQGDUGL L 7XPDþHQMD SULPHQMXMHPR NDGD ]D NRQNUHWQR
UD]PDWUDQX VLWXDFLMX SRVORYQX WUDQVDNFLMX GRJDÿDM LOL RNROQRVW X
SRVWRMHüLP6WDQGDUGLPDL7XPDþHQMLPDSRVWRML]DKWHYLOLSUHSRUXNDDL]UD]
Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja NRULVWLPR NDGD SRUHG
6WDQGDUGD L 7XPDþHQMD PLVOLPR L QD Okvir za pripremanje i prikazivanje
finansijskih izveštaja QDLPH PRJXüH MH GD X SRVWRMHüLP 6WDQGDUGLPD LOL
7XPDþHQMLPD ]D NRQNUHWQX VLWXDFLMX SRVORYQX WUDQVDNFLMX GRJDÿDM LOL
RNROQRVW QHPD RGJRYDUDMXüHJ ]DKWHYD LOL SUHSRUXNH X NRP VOXþDMX VH
SULYUHGQLVXEMHNWRVODQMDQD]DKWHYHLSUHSRUXNHL]Okvira.
..8 SRMHGLQLP 6WDQGDUGLPD SUHGYLÿHQD VX GYD LOL YLãH UDþXQRYRGVWYHQD
SRVWXSND ]D QHNH WUDQVDNFLMH L SRVORYQH GRJDÿDMH 5HGRVOHG QMLKRYRJ
QDYRÿHQMDX6WDQGDUGXQHSUHGVWDYOMDQMLKRYRUDQJLUDQMHSRYDåQRVWL
3ULYUHGQL VXEMHNW WUHED GD SURFHQL NRML SRVWXSDN WUHED SULPHQLWL L þLMD
SULPHQDELGRSULQHODGRELMDQMXNYDOLWHWQLMLKILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
8 Udžbeniku VX GDWL SUDNWLþQL SULPHUL SULPHQH Međunarodnih standarda
finansijskog izveštavanja2GDEUDOLVPRSULPHUH]DNRMHVPRVPDWUDOLGDüHVH
QDMþHãüHSRMDYOMLYDWLXSUDNVLLSRVORYQHSURPHQHNRGNRMLKVHQDMþHãüHMDYOMDMX
SUREOHPL YH]DQL ]D SULPHQX Međunarodnih standarda finansijskog
izveštavanja
6 RE]LURP GD Udžbenik QHPD REOLN NRPHQWDUD Međunarodnih standarda
finansijskog izveštavanja WHNVWRYL X Udžbeniku QH VDGUåH FLWLUDQMH SDUDJUDID
6WDQGDUGDL7XPDþHQMDSDQDNRQWRJDQMLKRYRNRPHQWDULVDQMH
..1D SRþHWNX VYDNRJ 6WDQGDUGD GDMX VH GHILQLFLMH L]UD]D NRML VH X QMHPX
NRULVWH.RULVQLN6WDQGDUGDWUHEDGREURGDRYODGDRYLPL]UD]LPDMHUMHWR
ELWDQSUHGXVORY]DQMLKRYRUD]XPHYDQMH3ULREMDãQMDYDQMXMeđunarodnih
standarda finansijskog izveštavanjaRSUHGHOLOLVPRVHGDXRGQRVXQDWHNVW
Međunarodnih standarda finansijskog izveštavanjaSURãLULPRSULND]L]UD]D
NRMLVHXQMLPDNRULVWH
..8UdžbenikuVPRUDGLMDVQLMHJSULND]LYDQMDL]ORåHQHPDWHULMHQHNHL]UD]H
R]QDþDYDOL NRVLP VORYLPD 5D]ORJH ]D WR üHPR REMDVQLWL QD VOHGHüD GYD
SULPHUD
.. SULPHU L] MRS 41 Poljoprivreda %LRORãNR VUHGVWYR VH SULOLNRP
SRþHWQRJSUL]QDYDQMDNDRLQDVYDNLdatum bilansaPHULYUHGQXMHSR
VYRMRMfer vrednosti umanjenoj za procenjene troškove njegove prodaje
na mestu uzgajanja RVLP X VOXþDMX NDGD VH IHU YUHGQRVW QH PRåH
SRX]GDQRL]PHULWLNRVDVORYDVXNRULãüHQDGDXNDåXNDNRVHQD]LYD
YUHGQRVWSRNRMRMVHPHULELRORãNRVUHGVWYRIHUYUHGQRVWLXPDQMHQRM
]DSURFHQMHQHWURãNRYHQMHJRYHSURGDMHQDPHVWXX]JDMDQMD6PDWUDOL
VPR GD ]ERJ GXåLQH QD]LYD WH YUHGQRVWL WUHED NRULVQLNX Udžbenika
SRPRüL GD MH X WHNVWX SUHSR]QD L ODNR XRþL GD MH QH EL PHãDR VD
RVWDOLPGHORPWHNVWDWRVPRSRNXãDOLGDXUDGLPRNRULãüHQMHPNRVLK
VORYD
.. SULPHUL]MSFI 5 Stalna sredstva koja se drže za prodaju i poslovanja
koja su prestala 3ULYUHGQL VXEMHNW SULND]XMH L REHORGDQMXMH
LQIRUPDFLMH NRMH RPRJXüDYDMX NRULVQLFLPD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD GD
SURFHQMXMX ILQDQVLMVNH XWLFDMH poslovanja koje prestaje L SR RVQRYX
UDVSRODJDQMD stalnim sredstvima koja se drže za prodaju LOL
raspoloživim grupama X RYRP SULPHUX VX XSRWUHEOMHQD WUL L]UD]D
NRMD VPR LVWDNOL NRVLP VORYLPD SUYHQVWYHQR ]ERJ QMLKRYH
QHXRELþDMHQRVWLLQHNRULãüHQMDXGRVDGDãQMRMUDþXQRYRGVWYHQRMSUDNVL
X QDãRM]HPOML
'HORNUXJMeđunarodnih standarda finansijskog izveštavanja

..3UHPD Međunarodnim standardima finansijskog izveštavanja NRPSOHWDQ
VNXSILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDVHVDVWRMLRG
izveštaja o finansijskom položaju /bilansa stanja/
izveštaja o ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/
izveštaja o tokovima gotovine
izveštaja o promenama na kapitaluL
napomena
8 RNYLUX ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD PRJX VH SULND]DWL JRGLãQML L]YHãWDML
UXNRYRGVWYD R SRVORYDQMX NRPHQWDUL UXNRYRGVWYD PLãOMHQMH UHYL]RUD L
GUXJHLVSUDYH
..Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja SULPHQMXMX VH QD
VDVWDYOMDQMH L SULND]LYDQMH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD RSãWH QDPHQH SULYUHGQLK
VXEMHNDWDþLMHVXDNWLYQRVWLXVPHUHQHNDRVWYDULYDQMXGRELWL7RPRJXELWL
SUHGX]HüD EDQNH GUXJH ILQDQVLMVNH RUJDQL]DFLMH GUXãWYD ]D RVLJXUDQMH
RVLPDNRVHXQHNRPRG6WDQGDUGDGUXJDþLMHQHQD]QDþL8SUDNVLSRVWRML
GLOHPD GD OL VH Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja
SULPHQMXMX L QD VDVWDYOMDQMH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD SULYUHGQLK VXEMHNDWD X
VWHþDMX 6 RE]LURP GD VH RWYDUDQMHP SRVWXSND VWHþDMD QH PHQMD FLOM
SRVWRMDQMDSULYUHGQRJVXEMHNWDMHUMHVWHþDMSRVWXSDNDSRQHNDGLSRNXãDM
ILQDQVLMVNRJ RSRUDYND SULYUHGQRJ VXEMHNWD SURL]OD]L GD L WDNYL SULYUHGQL
VXEMHNWL PRJX XNROLNR MH WR SULPHUHQR NRULVWLWL Međunarodne standarde
finansijskog izveštavanja. Napominjemo da je u Republici Srbiji
1DFLRQDOQLP VWDQGDUGRP EURM 1$&,21$/1, 67$1'$5' =$
35,35(08 323,6$ ,029,1( 67(ý$-12* '8ä1,.$
6$ý,1M$9$1M( /,67( '8ä1,.$ 67(ý$-12* '8ä1,.$ /,67(
329(5,/$&$ , 32ý(712* 67(ý$-12* %,/$16$ 8 QDYHGHQRP
VWDQGDUGX VH SULOLNRP QDYRÿHQMD QDþLQD YUHGQRYDQMD VUHGVWDYD YUãL
SR]LYDQMHQDRGUHÿHQLMeđunarodni računovodstveni standard
..6YDNL 6WDQGDUG VH SRVPDWUDQ SRQDRVRE SULPHQMXMH QD VYH GRJDÿDMH L
WUDQVDNFLMH NRML VH XNODSDMX X QMHJRYH GHILQLFLMH RVLP DNR NRQNUHWQLP
6WDQGDUGRP QLMH GUXJDþLMH QD]QDþHQR 2þLJOHGDQ SULPHU ]D RYR PRåHPR
QDüLXMRS 1 Prezentacija finansijskih izveštaja8SDUDJUDIXQDYHGHQL
VXILQDQVLMVNLL]YHãWDMLQDNRMHVHRYDM6WDQGDUGRGQRVL

"2YDM VWDQGDUG WUHED SULPHQLWL QD VYH ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH RSãWH

QDPHQH NRML VH VDVWDYOMDMX L SULND]XMX X VNODGX VD 0HÿXQDURGQLP
VWDQGDUGLPDILQDQVLMVNRJL]YHãWDYDQMD,)56

8SDUDJUDIXMRS 1 Prezentacija finansijskih izveštaja QDYHGHQLVXILQDQVLMVNL

L]YHãWDMLQDNRMHVHRYDM6WDQGDUGQHSULPHQMXMH

2YDM VWDQGDUG VH QH SULPHQMXMH QD VWUXNWXUX L VDGUåDM VDåHWLK SHULRGLþQLK
ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD NRML VH VDVWDYOMDMX X VNODGX VD ,$6 Periodično
finansijsko izveštavanje. 0HÿXWLP SDUDJUDIL ± SULPHQMXMX VH QD WDNYH
ILQDQVLMVNHL]YHãWDMH2YDMVWDQGDUGVHSRGMHGQDNRSULPHQMXMHQDVYHHQWLWHWH
XNOMXþXMXüLRQHNRMLSULND]XMXNRQVROLGRYDQHILQDQVLMVNHL]YHãWDMHXVNODGXVD
,)56Konsolidovani finansijski izveštajiLRQHNRMLSULND]XMXSRMHGLQDþQH
ILQDQVLMVNHL]YHãWDMHXVNODGXVD,$6Pojedinačni finansijski izveštaji.

..Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja VH QH SULPHQMXMX QD

EH]QDþDMQH VWDYNH =QDþDMQRVW VWDYNL L] VYRJ GHORNUXJD RGUHÿXMH VYDNL
6WDQGDUG SRQDRVRE V WLP GD VH VHP UHWNRJ L]X]HWND QH YUãL
NYDQWLILNRYDQMH SUDJD ]QDþDMQRVWL 3RQHNDG VH X 6WDQGDUGLPD ]D
NYDOLILNRYDQMH ]QDþDMQRVWL VWDYNL XSRWUHEOMDYDMX SRVHEQL WHUPLQL NDR QD
SULPHUPDWHULMDOQR]QDþDMQHJUHãNHXMRS 8 Računovodstvene politike,
promena računovodstvenih procena i greške'DNOHXJODYQRPQHSRVWRML
XQDSUHG SRVWDYOMHQ SUDJ ]QDþDMQRVWL QLWLVH RQ YH]XMH VDPR ]D ILQDQVLMVNL
L]QRVVWDYNH=QDþDMQRVWMHSRQHNDGRGUHÿHQDQHYHOLþLQRPYHüSULURGRP
YUVWRPVWDYNHRGQRVQRWUDQVDNFLMH3RG]QDþDMQRãüXVHSRGUD]XPHYDMX
LUL]LFL
..6WDQGDUGLVHEDYH
SUL]QDYDQMLPDLYUHGQRYDQMLPDVWDYNLXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDL
SULND]LYDQMLPD L REHORGDQMLYDQMLPD X YH]L VD VWDYNDPD ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMDLVDPLPILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPD
3UL]QDYDQMH MH RGUHÿLYDQMH GD OL VH QHND VWDYND WUDQVDNFLMD PRåH
QDüL X QHNRP RG ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD izveštaju o finansijskom
rezultatu /bilansu stanja/ izveštaju o ostvarenim rezultatima /bilansu
uspeha/ L X NRP YUHPHQVNRP SHULRGX 1D SULPHU XNROLNR VH WURãL
PDWHULMDO ]D LQYHVWLFLMH X RVQRYQD VUHGVWYD SRG SUL]QDYDQMHP VH
SRGUD]XPHYD RGUHÿLYDQMH GD OL VH UDGL R UDVKRGX LOL üH YUHGQRVW
XWURãHQRJ PDWHULMDOD GLUHNWQR ELWL XNOMXþHQD X YUHGQRVW LQYHVWLFLMD SD
EL VH SUHPD WRPH QD NUDMX REUDþXQVNRJ SHULRGD WDM L]QRV QDãDR X
izveštaju o finansijskom rezultatu /bilansu stanja/ 6WDQGDUGL UD]OLNXMX
GYHYUVWHSUL]QDYDQMD
.. SRþHWQRSUL]QDYDQMHUDGLVHRSUL]QDYDQMXNRMLPVHQHNDVWDYND
XYRGLXSRVORYQHNQMLJHna primer, pri kupovini opreme priznaje
se povećanje stavki opreme, akontiranog PDV i stavke obaveze
prema dobavljačima
.. QDNQDGQR SUL]QDYDQMH UDGL VH R SRVWXSNX SUL]QDYDQMD ]D QHNX
YHüSRVWRMHüXVWDYNXXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPD2QRVHUDGL
XWRNXJRGLQHNDGDXYH]LVDSRVWRMHüRPVWDYNRPQDVWDQHQHNL
SRVORYQL GRJDÿDM na primer, vrednost radova nadgradnje

građevinskog objekta bi se priznala kao povećanje njegove

knjigovodstvene vrednosti a zamena sijalica kao rashod
periodaLOL
QD NUDMX SRVORYQH JRGLQH NDGD VH ]D SRVWRMHüH VWDYNH
SURYHUDYD GD OL L GDOMH LVSXQMDYDMX XVORYH ]D SUL]QDYDQMH na
primer, za potraživanja od kupaca proverava se da li i dalje
ispunjavaju uslove za priznavanje, jer recimo nad nekim
kupcem može biti otvoren postupak likvidacije
6WDQGDUGL XSRWUHEOMDYDMX L L]UD] SUHVWDQDN SUL]QDYDQMD 8 SLWDQMX MH
UDþXQRYRGVWYHQLSRVWXSDNNRMLPVHQHNDVWDYNDLVNQMLåDYDL]SRVORYQH
HYLGHQFLMHMHUYLãHQHLVSXQMDYDXVORYH]DSUL]QDYDQMH
8RNYLUXSRVODSUL]QDYDQMDREDYOMDVHLSRVDRNODVLILNRYDQMDVWDYNL Na
primer, kamion koji preduzeće koristi već je priznat kao sredstvo. U
slučaju da odluči da ga proda preduzeće nastavlja sa njegovim
priznavanjem (i dalje ga tretira kao sredstvo) ali ga ako su ispunjeni
uslovi iz MSFI 5 Stalna sredstva namenjena prodaji i poslovanja koja
su prestala klasifikuje kao sredstvo namenjeno prodaji.
6RE]LURPGDMHNQMLJRYRGVWYRYUHGQRVQDHYLGHQFLMDVYDNRSUL]QDYDQMH
MHSRYH]DQRVDYUHGQRYDQMHP
9UHGQRYDQMH SRGUD]XPHYD RGUHÿLYDQMH L]QRVD X VWDYX ]D NQMLåHQMH
NDR L L]QRVD VWDYNL X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD na primer, ukoliko se
troši materijal za potrebe proizvodnje, pod vrednovanjem se
podrazumeva određivanje vrednosti utrošenog materijala (primenom
odgovarajuće metode obračunavanja izlaza sa zaliha)
3UHPDNULWHULMXPXSULPHQMHQRJSRVWXSNDYUHGQRYDQMDRQRVHGHOLQD
.. PHUHQMHPHUHQMHMHQDþLQRGUHÿLYDQMDL]QRVDXVWDYX]DNQMLåHQMH
LOL L]QRVD VWDYNL ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD NRG NRMHJ VH RQ PRåH
L]PHULWL EH] SRWUHEH ]D YUãHQMHP ELOR NDNYLK SURFHQD na primer,
određivanje nabavne vrednosti materijala kupljenog franko
magacin preduzeća vrši se na osnovu fakture dobavljača, tj. u njoj
je naznačen iznos nabavne vrednosti tog materijala. Bez obzira
koji računovođa utvrđuje nabavnu vrednost kupljenog materijala
svaki bi morao u paru da utvrdi istu nabavnu vrednost
materijala.L
.. SURFHQMLYDQMHSURFHQMLYDQMHMHQDþLQRGUHÿLYDQMDL]QRVDXVWDYX
]DNQMLåHQMHLOLL]QRVDVWDYNLXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDNRMLXVHEL
VDGUåL RGUHÿHQD SURFHQMLYDQMDYHND NRULãüHQMD VUHGVWYD NOMXþD]D
UDVSRGHOX WURãNRYD QDEDYNH IHU YUHGQRVWL VUHGVWYD WURãNRYD
SURGDMHXSRWUHEQHYUHGQRVWLVUHGVWYDLWGna primer, za obračun
amortizacije građevinskog objekta preduzeće procenjuje njegov
vek korišćenja i njegovu rezidualnu vrednost. Pri primeni modela
revalorizacije iz MRS 16 Nekretnine, postrojenja i oprema

procenom bi se utvrđivala fer vrednost konkretnog sredstva - ako
je na primer u pitanju građevinski objekat mala je verovatnoća da
ukoliko se posao procene odvojeno poveri dvojici ili trojici
procenitelja da oni u dinar procene istu fer vrednost.
6DVWDQRYLãWDYUHPHQDNDGVHUDGL6WDQGDUGLUD]OLNXMX
.. SRþHWQR YUHGQRYDQMH SRþHWQR YUHGQRYDQMH MH SRYH]DQR VD
SRþHWQLP SUL]QDYDQMHP UDGL VH R RGUHÿLYDQMX YUHGQRVWL VWDYNH
NRMD VH XYRGL X SRVORYQH NQMLJH na primer, pri kupovini opreme
određuje se njena nabavna vrednost; L
.. QDNQDGQR YUHGQRYDQMH RGUHÿLYDQMH YUHGQRVWL QHNH VWDYNH X
ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD QD datum bilansa LOL X WRNX JRGLQH X
VOXþDMX GD VH LVNQMLåDYD ]ERJ SURGDMH RãWHüHQMD UDVKRGRYDQMD
PDQMNDLVOprimer za naknadno vrednovanje može biti obračun
amortizacije opreme na kraju poslovne godine
.. 3RG SULND]LYDQMHP SUH]HQWRYDQMHP VH SRGUD]XPHYD IL]LþNR
SULND]LYDQMH VWDYNL VUHGVWDYD REDYH]D NDSLWDOD SULKRGD UDVKRGD L
GU ELOR X REUDVFLPD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD ELOR X QDSRPHQDPD 7R
SULND]LYDQMHPRåHGDEXGHXREOLNXWDEHODNDRãWRVXSURSLVDQLREUDVFL
izveštaja o finansijskom položaju /bilansa stanja/ izveštaja o
ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/izveštaja o tokovima gotovine
Lizveštaja o promenama na kapitaluLOLXWHNVWXDOQRMIRUPL3RMHGLQLP
6WDQGDUGLPD VH SURSLVXMH VDGUåDM ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD X YLGX VWDYNL
NRMHVHREDYH]QRPRUDMXQDüLXQMLPDUDGLORELVHRREHORGDQMLYDQMXX
ãLUHPVPLVOXWHUHþL7DNRQDSULPHUMRS 1 Prikazivanje finansijskih
izveštaja X SDUDJUDIX QDYRGL SR]LFLMH NRMH VH DNR LK SULYUHGQL
VXEMHNWLPDREDYH]QRNDRSRVHEQHVWDYNHPRUDMXSULND]DWLXizveštaju
o finansijskom položaju /bilansu stanja/

".DR PLQLPXP L]YHãWDM R ILQDQVLMVNRM SR]LFLML REXKYDWD OLQLMVNH

VWDYNHNRMHSULND]XMXVOHGHüH
L]QRVH
DQHNUHWQLQHSRVWURMHQMDLRSUHPD
ELQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH
FQHPDWHULMDOQDVUHGVWYD"

2EHORGDQMLYDQMH REMDYOMLYDQMH MH GDYDQMH SLVDQLK REUD]ORåHQMD R

ILQDQVLMVNLP SROLWLNDPD L VWDYNDPD LVND]DQLP X ILQDQVLMVNLP
L]YHãWDMLPD 1HND RG REHORGDQMLYDQMD X Udžbeniku ]DVQRYDQD VX QD
KLSRWHWLþNRP SULPHUX SUHGX]HüD 5$'1,. $' %HRJUDG 1D
SULPHU

"Zalihe se vrednuju po nižem iznosu, troška nabavke ili neto

prodajne vrednosti.
Za obračun izlaza sa zaliha (zbog trošenja, prodaje,
rashodovanja i sl.) primenjuju se sledeće metode
− zalihe materijala se vrednuju po FIFO metodi;
− zalihe trgovinske robe na veliko se evidentiraju po FIFO metodi;
− zalihe robe u trgovini na malo se evidentiraju po metodi trgovine
na malo (maloprodajnoj metodi). Stopa razlike se utvrđuje
ponaosob za svaki maloprodajni objekat;
− zalihe gotovih proizvoda se evidentiraju po metodi ponderisanih
prosečnih cena.
Troškovi kamata nisu sadržani u vrednosti zaliha."
6HP REHORGDQMLYDQMD X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD 6WDQGDUGL UHJXOLãX L

REHORGDQMLYDQMH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD 5DGL VH R QMLKRYRP VWDYOMDQMX
QDXYLGMDYQRVWLWMQMLKRYLPNRULVQLFLPD
=DKWHYL6WDQGDUGDL7XPDþHQMDRGQRVHVHLQD
. L]UDGX konsolidovanih finansijskih izveštaja QDUDYQR XNROLNR VX ]D WR
LVSXQMHQL XVORYL XODJDQMD X zavisna L pridružena pravna lica L
]DMHGQLþNHSRGXKYDWH
. VSDMDQMDLVWLFDQMDWMSRVORYQHNRPELQDFLMH
. QHSUHGYLÿHQH GRJDÿDMH GRJDÿDMH QDNRQ završetka izveštajnog perioda
RNROQRVWLSRVORYDQMDLGU

3ULPHQMLYDQMH Međunarodnih standarda finansijskog izveštavanja X
5HSXE
OLFL6UELML

Zakonom o računovodstvu i reviziji Ä6OXåEHQL OLVW 65-³ EU L
X VLVWHP ILQDQVLMVNRJ L]YHãWDYDQMD X 5HSXEOLFL 6UELML XYHGHQD MH
REDYH]QD QHSRVUHGQD SULPHQD Međunarodnih standarda finansijskog
izveštavanja2YXREDYH]XRGMDQXDUDJRGLQHLPDOHVXEDQNHLGUXJH
ILQDQVLMVNH RUJDQL]DFLMH D RG MDQXDUD JRGLQH SUHGX]HüD L ]DGUXJH
GUXãWYD ]D RVLJXUDQMH EHU]H L EHU]DQVNL SRVUHGQLFL NDR L GUXJD SUDYQD OLFD
NRMD YRGH SRVORYQH NQMLJH L VDVWDYOMDMX L SULND]XMX ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH X
VNODGXVDZakonom o računovodstvu i reviziji3UHGX]HWQLFLNRMLVXVHRSUHGHOLOL
GD SRVORYQH NQMLJH YRGH SR VLVWHPX GYRMQRJ NQMLJRYRGVWYD X VNODGX VD
Zakonom o računovodstvu i reviziji WDNRÿH VX LPDOL REDYH]X SULPHQH
Međunarodnih standarda finansijskog izveštavanja

'RQRãHQMHP QRYRJ Zakona o računovodstvu i reviziji X JRGLQL

³6OXåEHQL JODVQLN 56´ EU PHQMD VH REDYH]QRVW SULPHQH MSFI
1DLPHXVWDYXþODQD ZakonaSURSLVXMHVHREDYH]QDQHSRVUHGQDSULPHQD
MRS RGQRVQRMSFI]D
− YHOLNDSUDYQDOLFD
− VUHGQMDSUDYQDOLFD
− PDWLþQR SUDYQR OLFH NRMH VDVWDYOMD konsolidovane finansijske izveštaje
Zakonom QLMH ]D zavisna pravna lica SURSLVDQD REDYH]QD QHSRVUHGQD
SULPHQD MSFI VHP DNR QH VSDGDMX X YHOLND LOL VUHGQMD SUDYQD OLFD LOL
SUDYQDOLFDNRMDHPLWXMXKDUWLMHRGYUHGQRVWL0HÿXWLPLzavisna pravna
lica PRUDMX SULPHQMLYDWL QHSRVUHGQR MSFI MHU WR QDODåH MRS 27
Konsolidovani i pojedinačni finansijski izveštaji 3ULYUHGQL VXEMHNWL NRML
SULSDGDMXJUXSLSUDYQLKOLFD]DNRMXVHVDVWDYOMDMXkonsolidovani finansijski
izveštaji PRUDMX GD SULPHQMXMX LGHQWLþQH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH 8
VXSURWQRP ]D konsolidovane finansijske izveštaje NRMH VDVWDYOMD matično
pravno lice VH QH EL PRJOR UHüL GD VX X VYHPX VDVWDYOMHQL X VNODGX VD
MSFI.
ýODQRP Zakona o računovodstvu 6OXåEHQL JODVQLN 56 EU L
SURSLVDQR MH GD ]D SUL]QDYDQMH YUHGQRYDQMH SUH]HQWDFLMX L
REHORGDQMLYDQMHSR]LFLMDXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDYHOLNDSUDYQDOLFDSUDYQD
OLFD NRMD LPDMX REDYH]X VDVWDYOMDQMD NRQVROLGRYDQLK ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD
PDWLþQD SUDYQD OLFD MDYQD GUXãWYD RGQRVQR GUXãWYD NRMD VH SULSUHPDMX GD
SRVWDQX MDYQD X VNODGX VD ]DNRQRP NRMLP VH XUHÿXMH WUåLãWH NDSLWDOD
QH]DYLVQRRGYHOLþLQHSULPHQMXMXMSFI
2G MDQXDUD JRGLQH þODQRP Zakona o računovodstvu 6OXåEHQL
JODVQLN 56 EU SURSLVDQR GD ]D SUL]QDYDQMH YUHGQRYDQMH
SUH]HQWDFLMX L REHORGDQMLYDQMH SR]LFLMD X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD YHOLND
SUDYQD OLFD SUDYQD OLFD NRMD LPDMX REDYH]X VDVWDYOMDQMD NRQVROLGRYDQLK
ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD PDWLþQD SUDYQD OLFD MDYQD GUXãWYD RGQRVQR GUXãWYD
NRMD VH SULSUHPDMX GD SRVWDQX MDYQD X VNODGX VD ]DNRQRP NRMLP VH XUHÿXMH
WUåLãWH NDSLWDOD QH]DYLVQR RG YHOLþLQH SULPHQMXMX MSFI ýODQRP RYRJ
]DNRQD GR]YROMHQR MH PDOLP L VUHGQMLP SUDYQLP OLFLPD GD VH GREURYROMQR
RGOXþH]DSULPHQXMSFIGRNMHWRSUDYRPLNURSUDYQLPOLFLPDGDWRþODQRP

,PDMXüL X YLGX REYH]QLNH SULPHQMLYDQMD Međunarodnih standarda
finansijskog izveštavanja X Udžbeniku VPR XSRWUHEOMDYDOL L]UD] SULYUHGQL
VXEMHNW LOL VDPR VXEMHNW SRG NRMLP VPR SRGUD]XPHYDOL SULYUHGQR
GUXãWYR SUHGX]HüH ]DGUXJX GUXJR SUDYQR OLFH EDQNX GUXãWYR ]D
RVLJXUDQMH NDR L VYDNL GUXJL REOLN SULYUHGQRJ RUJDQL]RYDQMD NRML MH
REDYH]DQGDSULPHQMXMHMeđunarodne standarde finansijskog izveštavanja
,]UD] SUDYQR OLFH VPR XSRWUHEOMDYDOL VDPR NDGD VH RGUHÿHQL 6WDQGDUG

RGQRVL QD VXEMHNW SULYUHÿLYDQMD NRML PRUD ELWL X IRUPL RGJRYDUDMXüHJ

SUDYQRJ OLFD QH PRåH GDNOH ELWL X SLWDQMX IL]LþNR OLFH WM SUHGX]HWQLN
NRULVWLOLVPRQDSULPHUWHUPLQ]DYLVQRSUDYQROLFH
6RE]LURPGDRGUHÿHQLEURMSULYUHGQLKVXEMHNDWDX5HSXEOLFL6UELMLSULPHQMXMH
MSFI FLOM SLVDQMD Udžbenika ELR MH GD VH SRPRJQH UDþXQRYRÿDPD SUL
VDVWDYOMDQMXLSULND]LYDQMXILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
3UREOHPL ILQDQVLMVNRJ L]YHãWDYDQMD NRML SURL]OD]H L] QHSRVUHGQH SULPHQH
Međunarodnih standarda finansijskog izveštavanjaSRVWRMH]ERJ
NDUDNWHULVWLND VDPLK Međunarodnih standarda finansijskog
izveštavanjaL
XVORYD X NRMLPD SRVOXMX SULYUHGQL VXEMHNWL NRML QHSRVUHGQR
SULPHQMXMXMeđunarodne standarde finansijskog izveštavanja
.DUDNWHULVWLNHMeđunarodnih standarda finansijskog izveštavanja
1HNH RG NDUDNWHULVWLNH Međunarodnih standarda finansijskog izveštavanja

VX
Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja VXNRPSOHNVQLLRELPQL
VDGUåDM MSFI VD SUDWHüLP SULOR]LPD L]ORåHQ MH QD SUHNR VWUDQD %
IRUPDWD1DþLQUHÿDQMD6WDQGDUGDQLMH]DVQRYDQQDQHNRPORJLþNRPUHGRVOHGX
NDNYRELELORQDSULPHUVOHGHüHUHÿDQMHSUYR6WDQGDUGLNRMLVHWLþXVUHGVWDYD
SD 6WDQGDUGL NRML VH WLþX REDYH]D LWG YHü VX UHÿDQL RQLP UHGRP NDNR VX
GRQRãHQL D GRQRãHQL VX SR SULRULWHWX WM X]LPDMXüL X RE]LU NRML SRVDR X
UDþXQRYRGVWYXMHQDMSUHþHUHJXOLVDWLNDRãWRMHRGUHÿLYDQMHYUVWDILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD ãWR MH XUDÿHQR GRQRãHQMHP MRS 1 Prikazivanje finansijskih
izveštaja ]DWLP VX GRQRãHQL RQL 6WDQGDUGL NRMH MH ELOR QDMODNãH L]UDGLWL L
XVYRMLWL NDR ãWR MH WR MRS 2 Zalihe 0DQML EURM 6WDQGDUGD MH SUDYOMHQ SR
YUVWDPDVWDYNLILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
MRS 2 Zalihe,
MRS 16 Nekretnine, postrojenja i opreme,
MRS 37 Rezervisanja, potencijalne obaveze i potencijalna sredstva,
MRS 38 Nematerijalna ulaganja,
MRS 40 Investicione nekretnine,
MRS 41 Poljoprivreda LGU
9HüLEURM6WDQGDUGDUHJXOLãHRGUHÿHQXYUVWXSRVODXUDþXQRYRGVWYX
MRS 23 Troškovi pozajmljivanja UHJXOLãH UDþXQRYRGVWYHQR
REXKYDWDQMHWURãNRYDSR]DMPOMLYDQMD
MRS 17 LizingUHJXOLãHUDþXQRYRGVWYHQRREXKYDWDQMHILQDQVLMVNRJL
RSHUDWLYQRJOL]LQJDNRG]DMPRGDYFDLNRG]DMPRSULPFD
MSFI 10 Konsolidovani finansijski izveštaji UHJXOLãH VDVWDYOMDQMH

konsolidovanih finansijskih izveštaja
MSFI 2 Plaćanja bazirana na akcijama UHJXOLãH UDþXQRYRGVWYHQR
REXKYDWDQMH SRVORYQLK SURPHQD NRMH VX SRYH]DQH VD YUHGQRãüX
VRSVWYHQLKDNFLMD
MSFI 3 Poslovne kombinacijeUHJXOLãHUDþXQRYRGVWYHQRREXKYDWDQMH
SRVORYQLKNRPELQDFLMDSULYUHGQLKVXEMHNDWDLWG
5D]ORJ ]D WDNYR VWUXNWXLUDQMH 6WDQGDUGD REMDVQLüHPR QD VOHGHüHP
SULPHUX Oprema se može nabaviti od inodobavljača. U tom slučaju treba
obračunati kursne razlike i propisati računovodstveni postupak za njih.
Zatim, preduzeće može uzeti kredit za nabavku opreme. U tom slučaju
treba obračunati troškove pozajmljivanja i propisati računovodstveni
postupak za njih. Ukoliko je oprema nabavljena uz plaćanje sopstvenim
akcijama treba računovodstveno propisati postupak za iskazivanje
vrednosti te opreme i nastale obaveze, itd. Ukoliko bi se svi ovi postupci
obuhvatili u "matičnom Standardu" za opremu (MRS 16 Nekretnine,
postrojenja i oprema) on bi bio izuzetno obiman i tek tada nepregledan.
Ovo nije jedini razlog zašto su navedeni poslovi regulisani posebnim
Standardima. Naime, oni se ne pojavljuju samo pri nabavci opreme, već i
pri nabavci nematerijalnih ulaganja, pri nabavci zaliha, itd. 'DNOH
UDþXQRYRÿDNRMLSULPHQMXMHMSFIPRUDSUHVYHJD]QDWLãWDMHLJGHXQMLPD
UHJXOLVDQR
Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja VX ]DKWHYQL ILQDQVLMVNL
L]YHãWDML VDVWDYOMHQL SULPHQRP MSFI VDGUåH EURMQH SRGDWNH L LQIRUPDFLMH
1DURþLWR MH ]DKWHYDQ ILQDQVLMVNL L]YHãWDM napomene =ERJ WRJD MH ]D L]UDGX
ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD ]DVQRYDQLK QD MSFI QHRSKRGQR GRVWD YUHPHQD
8]LPDMXüL X RE]LU WX þLQMHQLFX NDR L þLQMHQLFX GD NRULVQLFLPD ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMDPDQMLKSUDYQLKOLFDXSURVHNXWUHEDPDQMHLQIRUPDFLMDSURL]DãDRMH
]DKWHYGDVH]DWDNYDSUDYQDOLFDSULSUHPHRGJRYDUDMXüL6WDQGDUGLOdbor za
Međunarodne računovodstvene standarde MH]ERJWRJDREMDYLR0HÿXQDURGQL
UDþXQRYRGVWYHQLVWDQGDUG]DPDODLVUHGQMDSUDYQDOLFD
Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja VHSHUPDQHQWQRPHQMDMX
L SURãLUXMX QMLPD ]D VDGD QLVX REXKYDüHQL VYL SRVORYL SUL]QDYDQMD L
YUHGQRYDQMD NRML VH SRMDYOMXMX X UHDOQRP SULYUHGQRP åLYRWX na primer, ni
jednim Standardom nije regulisano vrednovanje otkupa i prerade sekundarnih
sirovinaOdbor za Međunarodne računovodstvene standarde WUHQXWQRUDGLQD
YLãHSURMHNDWDL]PHQHSRVWRMHüLKVWDQGDUGD
3RMHGLQDYUHGQRYDQMDVUHGVWDYDLREDYH]D]DKWHYDQDQHNLP6WDQGDUGRP
VX NRPSOLNRYDQD UHFLPR REUDþXQ UH]HUYLVDQMD ]D RWSUHPQLQH ]DKWHYD
XSRWUHEX DNWXDUVNLK SUHWSRVWDYNL REUDþXQ odloženih poreskih sredstava L
obavezaYUHGQRYDQMHinvesticionih nekretninaSRIHUYUHGQRVWLLWG

Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja SRQHNDG QH VDGUåH

GRYROMQR REMDãQMHQMD QD SULPHU X MSFI 10 Konsolidovani finansijski
izveštaji QLMH GRYROMQR REMDãQMHQ QDþLQ NRQVROLGRYDQMD WM SULPHQD metode
potpunog konsolidovanja
Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja VX SRQHNDG QHSUHFL]QL
QD SULPHU X 6WDQGDUGLPD VH þHVWR SULOLNRP QDYRÿHQMD NRQWUD UDþXQD ]D
SUL]QDYDQMH QHNH VWDYNH X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD WR UHJXOLãH L]UD]RP
SUL]QDMH X ELODQVX XVSHKD LOL SUL]QDMH X ELODQVX VWDQMD EH] GDOMHJ
SUHFL]LUDQMDRNRMRMVWDYFLVHUDGL
Koncept vremenske vrednosti novca MH YHRPD ]DVWXSOMHQ X Međunarodnim
standardima finansijskog izveštavanja Međunarodni standardi finansijskih
izveštaja]DKWHYDMXGDVHPQRJDYUHGQRYDQMDVWDYNLILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDYUãHX]
SRãWRYDQMH SULQFLSD YUHPHQVNH YUHGQRVWL QRYFD QD SULPHU MRS 39 Finansijski
instrumenti: Priznavanje i merenje]DKWHYDGDVHulaganja koja se drže do dospeća
YUHGQXMXSRDPRUWL]RYDQRMFHQLX]NRULãüHQMHmetode efektivne kamateLOLMRS 36
Obezvređenje sredstava ]DKWHYD GD VH SUL XWYUÿLYDQMX upotrebne vrednosti YUãL
GLVNRQWRYDQMHSURMHNWRYDQLKSULKRGDLUDVKRGD
Koncept vremenske vrednosti novcaLPDYUORYDåQXXORJXXUDþXQRYRGVWYXMHUVH
SUHPD RSãWHSULKYDüHQLP UDþXQRYRGVWYHQLP QDþHOLPD X izveštaju o finansijskom
položaju /bilansu stanja/LVND]XMHVDGDãQMDYUHGQRVWVUHGVWDYDLREDYH]D
3ULPHQRP Međunarodnih standarda finansijskog izveštavanja GRELMDMX VH
NYDOLWHWQLILQDQVLMVNLL]YHãWDMLSRGXVORYRPGDSULYUHGQLVXEMHNWLSRVOXMXX
XVORYLPD NRML VX LQNRUSRULVDQL L LPDQHQWQL RGUHGEDPD Međunarodnih
standarda finansijskog izveštavanja8JODYQRPVHUDGLRVOHGHüLPXVORYLPD
LQIODFLML na primer, čak i relativno mala inflacija može uticati da
stavke dugoročnih sredstava nakon dve ili više godina budu nerealno
iskazane u finansijskim izveštajima u slučaju da ih privredni subjekt ne
vrednuje po fer vrednosti.
3ULPHQRP MSFI QDMNYDOLWHWQLML ILQDQVLMVNL L]YHãWDML VH GRELMDMX X
XVORYLPD QLVNH LQIODFLMH 5DþXQRYRGVWYHQD SRVWXSDQMD X XVORYLPD
KLSHULQIODFLMH VX SURSLVDQD MRS 29 Finansijsko izveštavanje u
hiperinflatornim privredama 6PDWUDPR GD XVORYL LQIODFLMH VUHGQMHJ
LQWHQ]LWHWD X VOXþDMX NDGD SULYUHGQL VXEMHNW L]DEHUH QHRGJRYDUDMXüL
SRVWXSDN L] QHNRJ 6WDQGDUGD PRåH XPDQMLWL NYDOLWHW ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD DNR QD SULPHU QH YUHGQXMH LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH SR IHU
YUHGQRVWL YHü ]D QDNQDGQR YUHGQRYDQMH SULPHQL model nabavne
vrednosti
VWDELOQLPXVORYLPDSRVORYDQMDVWDELOQLXVORYLSRVORYDQMDPRJXGDVH
LVNDåXNUR]YLãHSRND]DWHOMDLQIODFLMXUDVWRELPDSRVORYDQMDSURPHQH
NXUVHYD VWUDQLK YDOXWD ]DNRQVNX UHJXODWLYX L GU 6WDELOQL XVORYL
SRVORYDQMDSRGUD]XPHYDMXGDVHQDYHGHQLSDUDPHWULQHPHQMDMXLOLDNR
VHPHQMDMXGDLPDMXXYHNLVWLSUDYDFLLQWHQ]LWHWSURPHQH6WDELOQLXVORYL
SRVORYDQMD RPRJXüDYDMX UHDOQH SURMHNFLMH SRVORYDQMD D RQH VX þHVWR
]DKWHYDQH SRMHGLQLP 6WDQGDUGLPD QD SULPHU MRS 36 Umanjenje
vrednosti imovine X VOXþDMX QMHJRYH SULPHQH ]DKWHYD SURMHNFLMX
SRVORYDQMD VUHGVWDYD LOL jedinica koje "stvaraju gotovinu" ]D NRMH VH
XWYUÿXMHupotrebna vrednost
SURPHQL NXUVHYD VWUDQLK YDOXWD na primer, značajnije opadanje
vrednosti nacionalne valute u odnosu na strane valute može u uslovima
kada privredni subjekt za investicije u značajnoj meri koristi inostrane
izvore finansiranja da negativno utiče na kvalitet finansijskih izveštaja
'DNOH ]D NYDOLWHW ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD SULYUHGQLK VXEMHNDWD NRML
SULPHQMXMXMSFIELQDMEROMHELORGDVXNXUVQHUD]OLNHPDOH
SRVWRMDQMX DNWLYQLK WUåLãWD VUHGVWDYD L REDYH]D na primer,
nepostojanje aktivnog tržišta stalnih sredstava može onemogućiti
primenu svih postupaka dozvoljenih u međunarodnim standardima
finansijskog izveštavanja ili može dovesti da se fer vrednost utvrđuje uz
primenu recimo metode diskontovanja novčanih tokova, koja zahteva
korišćenje brojnih pretpostavki
UD]YLMHQRVWWUåLãWDKDUWLMDRGYUHGQRVWLprimena MSFI 9 Finansijski
instrumenti se u značajnoj meri zasniva na postojanju aktivnog tržišta
hartija od vredosti
SRVWRMDQMH GRYROMQRJ EURMD RGJRYDUDMXüLK VWUXþQMDND NRML SUXåDMX
XVOXJH QD SURFHQMLYDQMX VWDYNL ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD na primer,
primena MRS 19 Naknade zarada zahteva korišćenje aktuarskih
pretpostavki i usluga ovlašćenih aktuara
SULYUHGQLVXEMHNWMHRVQRYDQVDFLOMHPRVWYDUHQMDGRELWLMSFIQLVX
X SRWSXQRVWL SULPHQOMLYL ]D SULYUHGQH VXEMHNWH NRML VX RVQRYDQL
LVNOMXþLYR]D]DGRYROMHQMHQHNLKMDYQLKSRWUHEDDQHGRELWLUDGLORELVH
QD SULPHU R MDYQLP NRPXQDOQLP SUHGX]HüLPD RVQRYDQLP RG VWUDQH
ORNDOQHVDPRXSUDYH
8VORYL X NRMLPD SRVOXMX SULYUHGQL VXEMHNWL NRML QHSRVUHGQR SULPHQMXMX

Međunarodne standarde finansijskog izveštavanja
Međunarodni standardi finansijskog izveštavanjaVXQDVWDOLLGDOMHQDVWDMX

QDRVQRYXQDMEROMLKLVNXVWDYDILQDQVLMVNRJL]YHãWDYDQMD]HPDOMDL]NRMLKVXþODQRYL
Odbora za Međunarodne računovodstvene standarde X GDOMHP WHNVWX Odbor
6HGDP RG þHWUQDHVW þODQRYD Odbora VX GLUHNWQR RGJRYRUQL ]D EOLVNX VDUDGQMX VD
MHGQLP LOL YLãH GRQRVLRFD QDFLRQDOQLK UDþXQRYRGVWYHQLK VWDQGDUGD 5DGL VH R
þODQRYLPD Odbora L] 6MHGLQMHQLK DPHULþNLK GUåDYD .DQDGH 9HOLNH %ULWDQLMH
)UDQFXVNH 1HPDþNH -DSDQD L $XVWUDOLMH 5DGL VH GDNOH R ]HPOMDPD VD
UD]YLMHQLP SULYUHGDPD X NRMLPD SRVWRMH DNWLYQD WUåLãWD ]D VYH YUVWH VUHGVWDYD L
REDYH]DPDORPLQIODFLMRPUHODWLYQRPDOLPSURPHQDPDNXUVDQDFLRQDOQHYDOXWHX
RGQRVXQDVWUDQHYDOXWHLUD]YLMHQLPWUåLãWLPDKDUWLMDRGYUHGQRVWL6HPWRJDUDGLVH
L R ]HPOMDPD X NRMLPD MH ILQDQVLMVNR L]YHãWDYDQMH UD]YLMHQR L JGH VX NRULVQLFL
ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD QDYLNOL GD ]DKWHYDMX NYDOLWHWQH ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH D
UDþXQRYRÿH VX VSUHPQH L ]DLQWHUHVRYDQH GD WR LVSRãWXMX 8 ]HPOMDPD SRSXW
6MHGLQMHQLK DPHULþNLK GUåDYD .DQDGH 9HOLNH %ULWDQLMH L $XVWUDOLMH X RVQRYQD
SUDYLOD SURFHQMLYDQMD ELODQVQLK SR]LFLMD VSDGD L SURFHQMLYDQMH SR IHU YUHGQRVW 8
RYLP ]HPOMDPD SRVWRML L GRYROMDQ EURM VWUXþQMDND NRML SUXåDMX XVOXJH QD
SURFHQMLYDQMXVWDYNLILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
$NR EL VPR XSRUHGLOL XVORYH SRVORYDQMD SULYUHGQLK VXEMHNDWD X 5HSXEOLFL
6UELML X RGQRVX QD QDYHGHQH XVORYH X ]HPOMDPD RGDNOH SUHWHåQR GROD]H þODQRYL
OdboraPRJOLELVPRGD]DNOMXþLPRVOHGHüH
8SHULRGXSULPHQHMSFIX5HSXEOLFL6UELMLNXUVGLQDUDVHXRGQRVXQD
QDSULPHUHYUR]QDþDMQLMHSURPHQLR1DGDQJRGLQHNXUVMH
ELR HXU GLQ.XUV QD GDQ JRGLQHMH
GLQ]DHXU7R]QDþLGDMHYUHGQRVWGLQDUDXRGQRVXQDHYURXRYRP
SHULRGX RSDOD ]D RNR 8 VOXþDMX GD VH QH UDGL UHYDORUL]DFLMD
QHNUHWQLQD þLMH VH FHQH XJODYQRP L]UDåDYDMX X HYULPD QMLKRYH
NQMLJRYRGVWYHQHYUHGQRVWLELELOHYHURYDWQRSRWFHQMHQH
X5HSXEOLFL6UELMLVXELOHþHVWHL]PHQH]DNRQVNHUHJXODWLYH7DRNROQRVW
MH ]DMHGQR VD YLVRNRP LQIODFLMRP L ]QDþDMQLP SURPHQDPD NXUVHYD
VWUDQLK YDOXWD X RGQRVX QD GLQDU NDR L VD XWLFDMHP SROLWLþNLK SULOLND
VWYDUDODUHODWLYQRQHVWDELOQRSULYUHGQRRNUXåHQMH
LVWRULMVNL QDVOHÿHQD QDYLND SULPHQH QDEDYQH YUHGQRVWL NDR RVQRYQRJ
PRGHODYUHGQRYDQMDVUHGVWDYDLQHGRYROMQRLVNXVWYDXSURFHQMLYDQMXIHU
YUHGQRVWL VUHGVWDYD L REDYH]D L QMHQRJ ]QDþDMD ]D NYDOLWHW ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD X VYLP SUHWKRGQLP ]DNRQLPD R UDþXQRYRGVWYX NRML VX
UHJXOLVDOLYUHGQRYDQMHVWDYNLILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDVHP]DãXPHQLMHELOD
SUHGYLÿHQD PRJXüQRVW SULPHQH IHU YUHGQRVWL 6HP WRJD X GRVDGDãQMRM
UDþXQRYRGVWYHQRM SUDNVL QLMH ELR ]DVWXSOMHQ koncept vremenske
vrednosti novcaSDRWXGDQHLVNXVWYRXQMHJRYRMSULPHQL
QHUD]YLMHQRWUåLãWHKDUWLMDRGYUHGQRVWLDSRJRWRYXWUåLãWHVHNXQGDUQLP
ILQDQVLMVNLPLQVWUXPHQWLPD
QHGRYROMQRSR]QDYDQMHMSFINRMHMHSRVOHGLFDVOHGHüLKRNROQRVWL
UHWNH VX YLVRNRãNROVNH LQVWLWXFLMH NRMH VX X VYRMLP QDVWDYQLP
SODQRYLPDLPDOLSUHGPHWHXRNYLUXNRMLKVHL]XþDYDMXMSFI
UHWNHVXELOHNQMLJHXNRMLPDMHREUDÿLYDQDPDWHULMDMSFI

,]YRUZHEVDMWKWWSZZZLDVERUJ
PDOR MH GRPDüLK VWUXþQMDND NRML SR]QDMX MSFI L NRML EL PRJOL GD
HGXNXMXGUXJDOLFDL]REODVWLMSFI
QLMHRGVWUDQHGUåDYHVSURYHGHQDSODQVNDREXNDOLFDNRMDVXGXåQD
GDSULPHQMXMXMSFI
.DRSRVOHGLFDQDYHGHQLKRNROQRVWLX5HSXEOLFL6UELMLMHUHODWLYQRPDOR
UDþXQRYRÿD NRML X SRWSXQRVWL SR]QDMX MSFI 1D RYRP PHVWX üHPR
XND]DWLQDSRVOHGLFXRNROQRVWLGD]DUDþXQRYRÿHQLMHRGVWUDQHGUåDYHQD
YUHPH VSURYHGHQD REXND ]D SULPHQX MSFI 1DLPH SUHPD Etičkom
kodeksu za profesionalne računovođe 2GHOMDN SDUDJUDI
SURIHVLRQDOQL UDþXQRYRÿD WUHED GD VH X]GUåDYD RG SULKYDWDQMD
DQJDåPDQD QD SUXåDQMX SURIHVLRQDOQLK XVOXJD ]D þLMH REDYOMDQMH QLVX
RVSRVREOMHQLRVLPNDGDPRJXGDSULEDYHNRPSHWHQWQHVDYHWHLSRPRü
NRMLüHLPRPRJXüLWLGDWHXVOXJHREDYHQD]DGRYROMDYDMXüLQDþLQRG
GUåDYHUDþXQRYRÿHQLVXPRJOHGRELWLVWUXþQXSRPRüXSULPHQLMSFI
7R ]QDþL GD VX UDþXQRYRÿH QH]DYLVQR RG VYRMH YROMH ELOH GRYHGHQH X
VLWXDFLMX GD SRVWXSDMX VXSURWQR ]DKWHYLPD Etičkog kodeksa za
profesionalne računovođe
QHGRVWDWDN VWUXþQMDND NRML SUXåDMX XVOXJH QD SURFHQMLYDQMX VWDYNL
X 5HSXEOLFL 6UELML VH poreski bilans VDVWDYOMD QD RVQRYX ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD6RE]LURPGDGHRSULYUHGQLKVXEMHNDWD]DQMLKRYRVDVWDYOMDQMH
SULPHQMXMH MSFI NRML ]DKWHYDMX SULPHQX SURFHQD L SURVXÿLYDQMD
QHRSKRGQR MH ELOR GD VH NYDQWLILNXMX QHNL RG SDUDPHWDUD NRML XWLþX QD
SURFHQX NDR ãWR VX QD SULPHU VWRSH ]D GLVNRQWRYDQMH UHDOQH NDPDWQH
VWRSHURNRGORåHQRJSODüDQMD]DNRMLVHYUãLGLVNRQWRYDQMHLVO
X 5HSXEOLFL 6UELMLMSFI PRUDMX GD SULPHQMXMX L SULYUHGQL VXEMHNWL þLML
FLOM RVQLYDQMD L IXQNFLRQLVDQMD QLMH RVWYDUHQMH GRELWL 8 RNYLUX SULND]D
SULPHQHMRS 20 Računovodstveno obuhvatanje državnih dodeljivanja i
obelodanjivanje državne pomoćiXND]DüHPRQDMHGDQSUREOHPNRMLWDNYL
SULYUHGQLVXEMHNWLPRJXLPDWLSULOLNRPSULPHQHMSFI

1D RYRP PHVWX XND]DüHPR QD MRã GYD SUREOHPD SUL QHSRVUHGQRM SULPHQL
MSFI
1DLPHUHWNLVX6WDQGDUGXXNRMLPDSRVWRMLL]X]HüHRGQMHJRYHSULPHQH
X VOXþDMX NDGD FHQD SULNXSOMDQMDLQIRUPDFLMD SRWUHEQLK ]D SULPHQX WRJ
]DKWHYD6WDQGDUGDSUHOD]LNRULVWRGWDNRSULNXSOMHQHLQIRUPDFLMH8MRS

,]YRU:HEVDMWKWWSZZZLIDFRUJ

8 Računovodstvene politike, promena računovodstvenih procena i

greškeSRVWRMLL]X]HüHRGUHWURDNWLYQHSULPHQHQHNRJ]DKWHYD6WDQGDUGD
XNROLNRMHQHL]YRGOMLYRSULNXSLWLLQIRUPDFLMH]DSULPHQXWRJ]DKWHYDDOL
VHL]ULþLWRQDYRGLGDFHQDNRãWDQMDSULNXSOMDQMDLQIRUPDFLMHQHXWLþHQD
RGUHÿHQMHGDOLMHWRSULNXSOMDQMHL]YRGOMLYRLOLQLMH
MSFI ]DKWHYDMX EURMQD REHORGDQMLYDQMD ,]PHÿX RVWDORJ ]DKWHYDMX VH
REHORGDQMLYDQMD R XþHãüLPD X NDSLWDOX SRYH]DQLP OLFLPD VSRURYLPD
NRMH SUDYQR OLFH YRGL LWG 2EHORGDQMLYDQMH QHNLK RG WLK LQIRUPDFLMD
PRåHQDQHWLR]ELOMQHãWHWHSUDYQRPOLFX0HÿXWLPMHGLQRMHXMRS 37
Rezervisanja, potencijalne obaveze i potencijalna sredstva GR]YROMHQR
GDVHXWDNYRMVLWXDFLMLQHREHORGDQHVYHLQIRUPDFLMH7DNYDPRJXüQRVW
QD SULPHU QH SRVWRML NDGD VX X SLWDQMX LQIRUPDFLMH R RGQRVLPD VD
SRYH]DQLP OLFLPD MRS 24 Obelodanjivanje odnosa sa povezanim
licimaQHPDWDNYRL]X]HüH

.RQFHSWXDOQLRNYLU]DILQDQVLMVNRL]YHãWDYDQMH
(TheConceptual Framework for Financial Reporting)
6YUKDLVWDWXVKonceptualnog okvira
Konceptualni Konceptualni okvir za finansijsko izveštavanje X GDOMHP
WHNVWX Konceptualni okvir RGREUHQ MH RG VWUDQH Odbora Odboru za
Međunarodne računovodstvene standarde ,$6%XGDOMHPWHNVWXOdborX
VHSWHPEUXJRGLQH
Konceptualni okvir SRVWDYOMD NRQFHSWH NRML VX RVQRYD ]D SULSUHPX L
SULND]LYDQMH SUH]HQWRYDQMH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD ]D HNVWHUQH NRULVQLNH
.RQFHSXWDOQL RNYLU XNLGD L ]DPHQMXMH Okvir za pripremanje i prikazivanje
finansijskih izveštaja QDMYHüL GHR WHNVWD L] Okvira za pripremanje i
prikazivanje finansijskih izveštajaXNOMXþHQMHXKonceptualni okvir
Konceptualni okvir XNOMXþXMH GYD SRJODYOMD NRMD MH Odbor REMDYLR NDR
UH]XOWDW SUYH ID]H SURMHNWD NRQFHSWXDOQRJ RNYLUD 3RJODYOMH Cilj
finansijskog izveštavanja opšte namene L 3RJODYOMH Kvalitativne osobine
korisnih finansijskih informacija. 3RJODYOMH üH VH EDYLWL NRQFHSWRP
L]YHãWDMQRJ SULYUHGQL VXEMHNWD Odbor MH REMDYLR QDFUW RYRJ SRJODYOMD X
PDUWX JRGLQH VD SHULRGRP ]D GRELMDQMH NRPHQWDUD GR MXOD
JRGLQH3RJODYOMHVDGUåLSUHRVWDOLWHNVWOkvira
6YUKDKonceptualni okviraMHGD
SRPRJQH Odboru X UD]YLMDQMX EXGXüLK Međunarodnih standarda
finansijskog izveštavanjaLXSUHLVSLWLYDQMXSRVWRMHüLK
SRPRJQHOdboruXSURPRYLVDQMXRGUHGDEDUDþXQRYRGVWYHQLKVWDQGDUGD
LSURFHGXUDNRMHVHRGQRVHQDSULND]LYDQMHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDWDNRãWR
REH]EHÿXMH RVQRYX ]D VPDQMHQMH EURMD DOWHUQDWLYQLK UDþXQRYRGVWYHQLK
SRVWXSDNDNRMHGR]YROMDYDMX6WDQGDUGL
SRPRJQH WHOLPD ]DGXåHQLP ]D SRVWDYOMDQMH QDFLRQDOQLK VWDQGDUGD X
UD]YLMDQMXVRSVWYHQLKQDFLRQDOQLKUDþXQRYRGVWYHQLKVWDQGDUGD
SRPRJQHOLFLPDNRMDSULSUHPDMXILQDQVLMVNHL]YHãWDMHX
SULPHQL6WDQGDUGDL7XPDþHQMDL
EDYOMHQMX WHPDPD NRMH WHN WUHED GD SRVWDQX SUHGPHW QHNRJ
6WDQGDUGD
SRPRJQHUHYL]RULPDSULIRUPLUDQMXPLãOMHQMDGDOLVXILQDQVLMVNLL]YHãWDML
XUDÿHQL X VNODGX VD ]DKWHYLPD Međunarodnih standarda finansijskog
izveštavanja
SRPRJQHNRULVQLFLPDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDXWXPDþHQMXLQIRUPDFLMDNRMH
VDGUåH ILQDQVLMVNL L]YHãWDML NRML VX SULSUHPOMHQL X VNODGX VD
Međunarodnim standardima finansijskog izveštavanjaL
RQLPD NRML VX ]DLQWHUHVRYDQL ]D UDG Odbora REH]EHGL LQIRUPDFLMH R
QMHJRYRPSULVWXSXSULIRUPXOLVDQMX6WDQGDUGD
Konceptualni okvirQLMH6WDQGDUG2QQHGHILQLãHLQHSURSLVXMHVWDQGDUGH]D
SUL]QDYDQMDYUHGQRYDQMDLREHORGDQMLYDQMD1LMHGDQSDUDJUDIKonceptualnog
okvira QHPD SUHGQRVWQL QDGMHGQLP GHORP QHNRJ 6WDQGDUGD Konceptualni
okvirGDNOHQHXNLGDQLMHGDQ6WDQGDUGLOLQHNLQMHJRYGHR
Odbor SUL]QDMH GD X RJUDQLþHQRP EURMX VOXþDMHYD PRåH GRüL GR VXNRED
L]PHÿXKonceptualnog okviraLQHNRJ6WDQGDUGDLOL7XPDþHQMDPLVOLVHQD
VXNREH X VPLVOX GD Konceptualni okvir UD]OLþLWR RG QHNRJ 6WDQGDUGD LOL
7XPDþHQMD SRMDãQMDYD SRMHGLQH VLWXDFLMH NRMH LPDMX RGUD]D QD ILQDQVLMVNH
L]YHãWDMH SULYUHGQRJ VXEMHNWD 8 VOXþDMHYLPD JGH SRVWRMLVXNRE ]DKWHYL
6WDQGDUGD LOL 7XPDþHQMD LPDMX SUHGQRVW QDG ]DKWHYLPD Konceptualnog
okvira 1D SULPHU MSFI 3 Poslovne kombinacije SUL SUL]QDYDQMX
SRWHQFLMDOQLK REDYH]D SURLVWHNOLK L] SRVORYQH NRPELQDFLMH QH ]DKWHYD
LVSXQMDYDQMH XVORYD ³GD MH L]YHVQR GD üH UDGL L]PLUHQMD REDYH]H SULYUHGQL
VXEMHNWGDWLQHNRVYRMHVUHGVWYRNRMH]DQMHJDLPDHNRQRPVNXNRULVW´RYDM
XVORYSULSUL]QDYDQMXREDYH]DGHILQLVDQMHKonceptualnim okvirom
6 RE]LURP GD üH VH Odbor SUL UD]YRMX EXGXüLK 6WDQGDUGD L 7XPDþHQMD L
SUHLVSLWLYDQMX SRVWRMHüLK XYHN UXNRYRGLWL Konceptualni okvirom EURM
VOXþDMHYD X NRMLPD üH VH MDYOMDWL VXNRE L]PHÿX Konceptualni okvira L
6WDQGDUGDL7XPDþHQMD YUHPHQRPüHVHVPDQMLYDWL6HPWRJDKonceptualni
okvirüHVHVYUHPHQDQDYUHPHSUHUDÿLYDWLQDRVQRYXLVNXVWDYDNRMHOdbor
VWLþHWRNRPUDGDQD6WDQGDUGLPDL7XPDþHQMLPD
'HORNUXJ.RQFHSWXDOQRJRNYLUD
Konceptualni okvirVHEDYL
FLOMHYLPDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
NYDOLWDWLYQLP NDUDNWHULVWLNDPD NRMH XWLþX QD NRULVQRVW LQIRUPDFLMD X
ILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPD
GHILQLFLMDPDSUL]QDYDQMHPLPHUHQMHPHOHPHQDWDRGNRMLKVXVDVWDYOMHQL
ILQDQVLMVNLL]YHãWDMLL
NRQFHSWLPDNDSLWDODLQMHJRYRJRþXYDQMD

3RG SULYUHGQLP VXEMHNWRP SRGUD]XPHYDPR SUHGX]HüH EDQNX GUXãWYR ]D RVLJXUDQMH
NDR L VYDNL GUXJL REOLN SULYUHGQRJ RUJDQL]RYDQMD NRML MH REDYH]DQ GD SULPHQMXMH
Međunarodne standarde finansijskog izveštavanja
Konceptualni okvir VH SULPHQMXMH QD ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH SULYUHGQLK

VXEMHNDWDNRMLL]GDMXILQDQVLMVNHL]YHãWDMHEH]RE]LUDL]NRMHVXGHODWQRVWLL
GD OL VX X MDYQRP LOL SULYDWQRP VHNWRUX 3ULYUHGQL VXEMHNW NRML L]GDMH
ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH MH RQDM SULYUHGQL VXEMHNW NRML LPD NRULVQLNH NRML VH
RVODQMDMX QD ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH NDR VYRM JODYQL L]YRU ILQDQVLMVNLK
LQIRUPDFLMDRQMHPX
Konceptualni okvirVHEDYLILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDRSãWHQDPHQHXGDOMHP
WHNVWX ILQDQVLMVNL L]YHãWDML XNOMXþXMXüL L konsolidovane finansijske
izveštaje 1DYHGHQL ILQDQVLMVNL L]YHãWDML VH SULSUHPDMX L SULND]XMX QDMPDQMH
MHGQRP JRGLãQMH L XVPHUHQL VX QD ]DMHGQLþNH LQIRUPDFLRQH SRWUHEH ãLURNRJ
NUXJD NRULVQLND 1HNL RG WLK NRULVQLND PRJX GD ]DKWHYDMX L LPDMX SUDYR GD
SULEDYH GRGDWQH LQIRUPDFLMH SRUHG RQLK NRMH VX VDGUåDQH X ILQDQVLMVNLP
L]YHãWDMLPD QDMþHãüH MH X SLWDQMX GUåDYD WM QMHQL RUJDQL NRMLPD VX
QHRSKRGQLSRGDFL]DNRQWUROXLVSUDYQRVWLREUDþXQDYDQMDLSODüDQMDL]YRUQLK
GUåDYQLKSULKRGDSRUH]DFDULQDWDNVLLWG0QRJLNRULVQLFLLSDNPRUDMXGD
VH RVORQH QD ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH NDR VYRM JODYQL L]YRU ILQDQVLMVNLK
LQIRUPDFLMD L WDNYL ILQDQVLMVNL L]YHãWDML VH ]ERJ WRJD SULSUHPDMX L SULND]XMX
LPDMXüLXYLGXQMLKRYHSRWUHEH
,]YHãWDML]DVSHFLMDOQHQDPHQHQDSULPHUSURVSHNWLLREUDþXQLSULSUHPOMHQL]D
SRUHVNH SRWUHEH QDOD]H VH YDQ GHORNUXJD RYRJ Konceptualnog okvira ,
SRUHGWRJDKonceptualni okvirPRåHGDVHSULPHQLL]DSULSUHPDQMHWDNYLK
L]YHãWDMDNDGDWRGRSXãWDMX]DKWHYLSRNRMLPDVHRQLSULSUHPDMX
&LOMILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
&LOM ILQDQVLMVNRJ L]YHãWDYDQMD RSãWH QDPHQH MH SUXåDQMH ILQDQVLMVNLK
LQIRUPDFLMDRL]YHãWDMQRPSULYUHGQRPVXEMHNWXNRMHVXNRULVQHSRVWRMHüLPL
SRWHQFLMDOQLP LQYHVWLWRULPD ]DMPRGDYFLPD L GUXJLP SRYHULRFLPD SULOLNRP
GRQRãHQMD RGOXND R REH]EHÿLYDQMX UHVXUVD SULYUHGQRP VXEMHNWX 7DNYH
RGOXNH REXKYDWDMX NXSRYLQX SURGDMX LOL GUåDQMH YODVQLþNLK L GXåQLþNLK
LQVWUXPHQDWDLREH]EHÿLYDQMHLOLL]PLUHQMH]DMPRYDLRVWDOLKNUHGLWQLKIRUPL
2GOXNH SRVWRMHüLK L SRWHQFLMDOQLK LQYHVWLWRUD R NXSRYLQL SURGDML LOL GUåDQMX
YODVQLþNLKLOLGXåQLþNLKLQVWUXPHQDWD]DYLVHRGSULQRVDNRMHRQLRþHNXMXRG
LQYHVWLUDQMD X WH LQVWUXPHQWH QD SULPHU RG GLYLGHQGL SODüDQMD SR RVQRYX
RWSODWHJODYQLFHLNDPDWHLOLSRYHüDQMDWUåLãQHFHQH2þHNLYDQMDLQYHVWLWRUD
]DMPRGDYDFD L GUXJLK SRYHULODFD R SULQRVLPD ]DYLVH RG QMLKRYH SURFHQH
L]QRVDGLQDPLNHLQHL]YHVQRVWLSHUVSHNWLYHEXGXüLKQHWRSULOLYDJRWRYLQHX
SULYUHGQL VXEMHNW 6KRGQR WRPH SRVWRMHüLP L SRWHQFLMDOQLP LQYHVWLWRULPD
]DMPRGDYFLPD L GUXJLP SRYHULRFLPD VX SRWUHEQH LQIRUPDFLMH NRMH üH LP
SRPRüL GD SURFHQH L]JOHGH ]D EXGXüH QHWR SULOLYH JRWRYLQH X SULYUHGQL
VXEMHNW
0QRJL SRVWRMHüL L SRWHQFLMDOQL LQYHVWLWRUL ]DMPRGDYFL L GUXJL SRYHULRFL QH
PRJX ]DKWHYDWL RG L]YHãWDMQRJ SULYUHGQL VXEMHNWD GD LP GLUHNWQR GRVWDYOMD
LQIRUPDFLMH L PRUDMX VH ]D YHüLQX ILQDQVLMVNLK LQIRUPDFLMD NRMH VX LP
SRWUHEQHRVORQLWLQDILQDQVLMVNHL]YHãWDMHRSãWHQDPHQH6KRGQRWRPHRQLVX
SULPDUQLNRULVQLFLNRMLPDVXQDPHQMHQLILQDQVLMVNLL]YHãWDMLRSãWHQDPHQH
)LQDQVLMVNL L]YHãWDML RSãWH QDPHQH QH SUXåDMX QLWL PRJX GD SUXåH VYH
LQIRUPDFLMH NRMH VX SRWUHEQH SRVWRMHüLP L SRWHQFLMDOQLP LQYHVWLWRULPD
]DMPRGDYFLPDLGUXJLPSRYHULRFLPD7LNRULVQLFLELWUHEDORGDX]PXXRE]LU
UHOHYDQWQHLQIRUPDFLMHL]GUXJLKL]YRUDQDSULPHURSãWHHNRQRPVNHXVORYHL
RþHNLYDQMD SROLWLþNH GRJDÿDMH L SROLWLþNX NOLPX L SHUVSHNWLYH SULYUHGH L
NRPSDQLMH
1DPHQD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD RSãWH QDPHQH QLMH GD SRNDåH YUHGQRVW
L]YHãWDMQRJ SULYUHGQL VXEMHNWD 2QL PHÿXWLP SUXåDMX LQIRUPDFLMH X FLOMX
SRPRüL SRVWRMHüLP L SRWHQFLMDOQLP LQYHVWLWRULPD ]DMPRGDYFLPD L GUXJLP
SRYHULRFLPDGDSURFHQHYUHGQRVWL]YHãWDMQRJSULYUHGQLVXEMHNWD
)LQDQVLMVNL L]YHãWDML VX X YHOLNRM PHUL ]DVQRYDQL QD SURFHQDPD
SURVXÿLYDQMLPDLPRGHOLPDDQHQDHJ]DNWQLPRSLVLPDKonceputalni okvir
XWYUÿXMHNRQFHSWHQDNRMLPDVHWHPHOMHWDNYHSURFHQHSURVXÿLYDQMDLPRGHOL
.RQFHSWLVXFLOMNRPH2GERULOLFDNRMDSULSUHPDMXILQDQVLMVNHL]YHãWDMHWHåH
.DR ãWR MH VOXþDM VD PQRJLP FLOMHYLPD YL]LMD Konceptualnog okvira R
LGHDOQRP ILQDQVLMVNRP L]YHãWDYDQMX YHURYDWQR QHüH ELWL SRVWLJQXWD X
SRWSXQRVWL EDUHP QH X NUDWNRP URNX ]DWR ãWR MH SRWUHEQR YUHPH GD VH
UD]XPHMX SULKYDWH L XVYRMH QRYL QDþLQL DQDOL]LUDQMD WUDQVDNFLMD L GUXJLK
GRJDÿDMD,SDNXWYUÿLYDQMHFLOMDNDNRPHVHWHåLRGVXãWLQVNHMHYDåQRVWLGD
EL VH ILQDQVLMVNR L]YHãWDYDQMH UD]YLMDOR X VPHUX SREROMãDQMD QMHJRYH
NRULVQRVWL
)LQDQVLMVNL L]YHãWDML RSãWH QDPHQH SUXåDMX LQIRUPDFLMH R ILQDQVLMVNRP
SRORåDMXL]YHãWDMQRJVXEMHNWDRGQRVQRLQIRUPDFLMHRHNRQRPVNLPUHVXUVLPD
HQWLWHWDL]DKWHYLPDGUXJLKVWUDQDXRGQRVXQDL]YHãWDMQLVXEMHNW)LQDQVLMVNL
L]YHãWDMLWDNRÿHSUXåDMXLQIRUPDFLMHRHIHNWLPDWUDQVDNFLMDLGUXJLKGRJDÿDMD
NRMLPHQMDMXHNRQRPVNHUHVXUVHSULYUHGQRJVXEMHNWDL]DKWHYHGUXJLKVWUDQD
SUHPDQMHPX2EHYUVWHLQIRUPDFLMDSUXåDMXNRULVQHLQSXWH]DRGOXþLYDQMHR
REH]EHÿLYDQMXUHVXUVDSULYUHGQRJVXEMHNWD
5H]XOWDW SRVORYDQMD VD DVSHNWD REUDþXQVNH RVQRYH UDþXQRYRGVWYD
2EUDþXQVND RVQRYD UDþXQRYRGVWYD RSLVXMH HIHNWH WUDQVDNFLMD L GUXJLK
GRJDÿDMDLRNROQRVWLQDHNRQRPVNHUHVXUVHL]DKWHYHRGL]YHãWDMQRJHQWLWHWDX
SHULRGLPD X NRMLPD VX WL HIHNWL QDVWDOL þDN L NDGD VH SULOLYL JRWRYLQH L
SODüDQMDGRJDÿDMXXUD]OLþLWLPSHULRGLPD7RMHYDåQR]DWRãWRLQIRUPDFLMHR
HNRQRPVNLP UHVXUVLPD L ]DKWHYLPD RG L]YHãWDMQRJ HQWLWHWD L SURPHQDPD X
QMHJRYLP HNRQRPVNLP UHVXUVLPD L ]DKWHYLPD X WRNX SHULRGD SUXåD EROML

RVQRY ]D SURFHQX SURãOLK L EXGXüLK UH]XOWDWD HQWLWHWD RG LQIRUPDFLMD
LVNOMXþLYRRSULOLYLPDJRWRYLQHLSODüDQMLPDXWRNXSHULRGD
,QIRUPDFLMH R UH]XOWDWX SRVORYDQMD L]YHãWDMQRJ HQWLWHWD WRNRP SHULRGD NRMH
VHRGUDåDYDMXXSURPHQDPDXQMHJRYLPHNRQRPVNLPUHVXUVLPDL]DKWHYLPD
RG HQWLWHWD NRMH QLVX SRYH]DQH VD GRELMDQMHP GRGDWQLK UHVXUVD GLUHNWQR RG
LQYHVWLWRUD L ]DMPRGDYDFD VX NRULVQH ]D SURFHQMLYDQMH SURãOH L EXGXüH
VSRVREQRVWL HQWLWHWD ]D JHQHULVDQMH QHWR JRWRYLQVNLK SULOLYD 7H LQIRUPDFLMH
XND]XMX QD PHUX X NRMRM MH L]YHãWDMQL HQWLWHW XYHüDR VYRMH UDVSRORåLYH
HNRQRPVNH UHVXUVH L SUHPD WRPH QD QMHJRY NDSDFLWHW GD JHQHULãH QHWR
JRWRYLQVNH SULOLYH NUR] VYRMH SRVORYDQMH D QH NUR] GRELMDQMH GRGDWQLK
UHVXUVDGLUHNWQRRGLQYHVWLWRUDLOL]DMPRGDYDRFD
,QIRUPDFLMH R WRNRYLPD JRWRYLQHL]YHãWDMQRJ HQWLWHWDX WRNX SHULRGD WDNRÿH
SRPDåXNRULVQLFLPDGDSURFHQHVSRVREQRVWHQWLWHWDGDJHQHULãHEXGXüHQHWR
SULOLYH JRWRYLQH 2QH XND]XMX QD QDþLQ NDNR L]YHãWDMQL HQWLWHW GRELMD L WURãL
JRWRYLQX XNOMXþXMXüL L LQIRUPDFLMH R ]DGXåLYDQMX L RWSODWL GXJRYD
GLYLGHQGDPDXJRWRYLQLLOLGUXJLPYUVWDPDUDVSRGHOHJRWRYLQHLQYHVWLWRULPD
LRGUXJLPIDNWRULPDNRMLPRJXXWLFDWLQDOLNYLGQRVWLOLVROYHQWQRVWHQWLWHWD
,QIRUPDFLMH R WRNRYLPD JRWRYLQH SRPDåX NRULVQLFLPD GD UD]XPHMX
SRVORYDQMH L]YHãWDMQRJ HQWLWHWD GD RFHQH QMHJRYH DNWLYQRVWL ILQDQVLUDQMD L
LQYHVWLUDQMD GD RFHQH QMHJRYX OLNYLGQRVW L VROYHQWQRVW L GD LQWHUSUHWLUDMX
GUXJHLQIRUPDFLMHRUH]XOWDWLPDSRVORYDQMD

.YDOLWDWLYQH NDUDNWHULVWLNH NRULVQLK ILQDQVLMVNLK LQIRUPDFLMD
3RJODYOMH

,QIRUPDFLMD VDGUåDQD X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD X GDOMHP WHNVWX
LQIRUPDFLMDPRåHGDXWLþHQDRGOXNHNRULVQLNDDNRMH]QDþDMQD]DSUHGYLÿDQMHLOL
VHQMRPHSRWYUÿXMHQHNRVWDQMHLOLLMHGQRLGUXJR,QIRUPDFLMDMH]QDþDMQDþDNL
DNRVHQHNLNRULVQLFLRSUHGHOHGDMHQHLVNRULVWHLOLDNRRQMRMYHüLPDMXVD]QDQMD
L]GUXJLKL]YRUD
,QIRUPDFLMD LPD YUHGQRVW SUHGYLÿDQMD DNR PRåH GD EXGH NRULãüHQD NDR
LQSXWXSRVWXSFLPDNRMHNRULVQLFLSULPHQMXMX]DSUHGYLÿDQMHEXGXüLKLVKRGD
,QIRUPDFLMD LPD YUHGQRVW SRWYUÿLYDQMD DNR GDMH SRYUDWQX LQIRUPDFLMX
SRWYUGXLOLL]PHQXRSUHWKRGQLPSURFHQDPD
,QIRUPDFLMHPRUDMXELWLNYDOLWHWQH2QHVXNYDOLWHWQHNDGDVX
UHOHYDQWH L YHURGRVWRMQH WR VX RVQRYQH NYDOLWDWLYQH NDUDNWHULVWLNH
LQIRUPDFLMDL
XSRUHGLYH SURYHUOMLYH EODJRYUHPHQH L UD]XPOMLYH WR VX

XQDSUHÿXMXüH NYDOLWDWLYQH NDUDNWHULVWLNH LQIRUPDFLMD XQDSUHÿXMXüH
NYDOLWDWLYQHNDUDNWHULVWLNHSREROMãDYDMXNRULVQRVWLQIRUPDFLMDNRMHVX
UHOHYDQWQHLYHURGRVWRMQH
5HOHYDQWQRVW ,QIRUPDFLMD MH UHOHYDQWQD NDGD PRåH GD XWLþH QD
HNRQRPVNHRGOXNHNRULVQLNDWDNRãWRLPSRPDåHGDSURFHQHSURãOHVDGDãQMHLOL
EXGXüHWUDQVDNFLMHGRJDÿDMHLRNROQRVWLLOLWDNRãWRSRWYUÿXMHLOLLVSUDYOMDQMLKRYH
SUHWKRGQH SURFHQH 'D EL LQIRUPDFLMD ELOD UHOHYDQWQD PRUD ELWL L PDWHULMDOQR
]QDþDMQD 2QD MH PDWHULMDOQR ]QDþDMQD DNR QMHQR L]RVWDYOMDQMH LOL SRJUHãQR
SULND]LYDQMH X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD VXEMHNWD PRåH GD XWLþH QD RGOXNH NRMH
NRULVQLFL ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD GRQRVH QD RVQRYX WLK ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD 7R
]QDþLGDMHPDWHULMDOQRVWDVSHNWUHOHYDQWQRVWLVYRMVWYHQRGUHÿHQRPVXEMHNWXLRQD
]DYLVL RG SULURGH LOL YHOLþLQH LOL RED VWDYNL QD NRMH VH LQIRUPDFLMD RGQRVL X
NRQWHNVWX ILQDQVLMVNRJ L]YHãWDMD NRQNUHWQRJ VXEMHNWD =ERJ WRJD VH RYLP
SUDYLOQLNRPQHRGUHÿXMHMHGLQVWYHQDNYDQWLWDWLYQDJUDQLFDPDWHULMDOQRVWLQLWLVH
GHILQLãHãWDPRåHELWLPDWHULMDOQR]QDþDMQRXGDWRMVLWXDFLML
1LMHGR]YROMHQRQDPHUQRSUDYLWLLOLRVWDYLWLQHLVSUDYOMHQDPDQMH]QDþDMQD
RGVWXSDQMDRG]DKWHYDVDGUåDQRJXRYRPSUDYLOQLNXNDNRELVHSRVWLJODåHOMHQD
SUH]HQWDFLMD ILQDQVLMVNRJ SRORåDMD ILQDQVLMVNH XVSHãQRVWL LOL WRNRYD JRWRYLQH
VXEMHNWD
9HURGRVWRMQRSULND]LYDQMH)LQDQVLMVNLL]YHãWDMLSUHGVWDYOMDMXSRVORYQH
WUDQVDNFLMH GRJDÿDMH L RNROQRVWL X IRUPL EURMHYD L UHþL 'D EL ILQDQVLMVNH
LQIRUPDFLMH ELOH NRULVQH VHP ãWR PRUDMX GD EXGX UHOHYDQWQH PRUDMX L
YHURGRVWRMQRGDSUHGVWDYOMDMXWHWUDQVDNFLMHGRJDÿDMHLRNROQRVWL,QIRUPDFLMDMH
YHURGRVWRMQD D VDPLP WLP L SRX]GDQD NDGD QH VDGUåL ]QDþDMQH JUHãNH L
SULVWUDVQRVWLLNDGDYHUQRRGUDåDYDRQRãWRWUHEDGDSUHGVWDYOMDLOLãWRELVHPRJOR
UD]XPQRRþHNLYDWLGDSUHGVWDYOMD9HURGRVWRMQRVWLQIRUPDFLMH]DYLVLRGQMHQHWUL
SRGNDUDNWHULVWLNHSRWSXQRVWLQHSULVWUDVQRVWLLWDþQRVWL
,QIRUPDFLMD MH SRWSXQD NDGD VDGUåL VYH SRGDWNH SRWUHEQH NRULVQLNX GD
UD]XPH WUDQVDNFLMX GRJDÿDM LOL RNROQRVW QD NRML VH LQIRUPDFLMD RGQRVL
XNOMXþXMXüLVYHQHRSKRGQHRSLVHLREMDãQMHQMD8SURWLYQRPLQIRUPDFLMDPRåHGD
EXGHQHWDþQDLOLREPDQMXMXüD
,QIRUPDFLMD QLMH QHSULVWUDVQD NDGD VH NRULVQLFLPD SUHGVWDYOMD LOL MH
IRUPXOLVDQDQDQDþLQNRMLNRGQMLKPRåHGDL]D]RYHUHDNFLMXXSUDYFXXNRMHPWR
åHOLWYRUDFLOLSUHQRVLODFWHLQIRUPDFLMH
3RG WDþQRãüX LQIRUPDFLMH VH SRGUD]XPHYD GD RQD QH VDGUåL JUHãNX LOL
JUHãNH 7DþQRVW LQIRUPDFLMH QH SRGUD]XPHYD QMHQX DSVROXWQX WDþQRVW MHU X
UDþXQRYRGVWYX WR QLMH XYHN PRJXüH SRVWLüL 6 RE]LURP GD MH VDYUãHQR
YHURGRVWRMQR SUHGVWDYOMDQMH WUDQVDNFLMD GRJDÿDMD LOL RNROQRVWL UHWNR PRJXüH
SRVWLüL FLOM ILQDQVLMVNRJ L]YHãWDYDQMD VXEMHNWD MH GD VH SRVWLJQH PDNVLPDOQR
PRJXüH YHURGRVWRMQR SULND]LYDQMH EH] JUHãDND *UHãNH PRJX QDVWDWL NDR
SRVOHGLFDSRJUHãQLKXOD]QLKSRGDWDNDNRULãüHQLK]DGRELMDQMHLQIRUPDFLMHL]ERJ
SRJUHãQRJQDþLQDREUDGHWDþQLKXOD]QLKSRGDWDND
8SRUHGLYRVW8SRUHGLYRVWMHNYDOLWDWLYQDNDUDNWHULVWLNDLQIRUPDFLMDNRMD
GR]YROMDYD NRULVQLFLPD GDXWYUGH L UD]XPHMX VOLþQRVWL L UD]OLNH L]PHÿX VWDYNL X
ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD =D UD]OLNX RG GUXJLK NYDOLWDWLYQLK NDUDNWHULVWLND
LQIRUPDFLMDXSRUHGLYRVWVHQHRGQRVLVDPRQDMHGQXVWDYNX8SRUHGLYRVW]DKWHYD
QDMPDQMH GYH VWDYNH ,QIRUPDFLMH VX RG YHüH NRULVWL DNR VH PRJX SRUHGLWL VD
VOLþQLPLQIRUPDFLMDPDRGUXJLPVXEMHNWLPDLOLVDLQIRUPDFLMDPDRLVWRPVXEMHNWX
]D GUXJL L]YHãWDMQL SHULRG LOL GUXJL GDWXP =D NRULVQLNH MH ELWQR GD PRJX GD
XSRUHGH ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH VXEMHNWD NUR] YUHPH NDNR EL XWYUGLOL WUHQGRYH SR
SLWDQMX QMHJRYRJ ILQDQVLMVNRJ SRORåDMD L XVSHãQRVWL .RULVQLFL WDNRÿH PRUDMX
LPDWL PRJXüQRVW GD XSRUHGH ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH UD]OLþLWLK VXEMHNDWD NDNR EL
SURFHQLOLQMLKRYUHODWLYQLILQDQVLMVNLSRORåDMXVSHãQRVWLWRNRYHJRWRYLQH=ERJ
WRJDYUHGQRYDQMHLREMDYOMLYDQMHILQDQVLMVNLKHIHNDWDVOLþQLKWUDQVDNFLMDLGUXJLK
GRJDÿDMDLXVORYDPRUDELWLL]YUãHQRGRVOHGQRXFHORPVXEMHNWXLWRNRPYUHPHQD
]DLVWLVXEMHNWNDRLQDGRVOHGDQQDþLQ]DUD]OLþLWHVXEMHNWH8SRUHGLYRVWMHFLOM
GRVOHGQRVW SRPDåH X RVWYDUHQMX WRJ FLOMD 6HP WRJD NRULVQLFL PRUDMX ELWL
LQIRUPLVDQL R UDþXQRYRGVWYHQLP SROLWLNDPD NRULãüHQLP SUL VDVWDYOMDQMX
ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD NDR L R VYLP SURPHQDPD WLK SROLWLND L HIHNWLPD WDNYLK
SURPHQD NUR] QMLKRY VDåHWL SULND] X QDSRPHQDPD 8SRWUHED UD]OLþLWLK
GR]YROMHQLKDOWHUQDWLYQLKUDþXQRYRGVWYHQLKPHWRGDPRåHGDVPDQMLXSRUHGLYRVW
LQIRUPDFLMD
3URYHUOMLYRVWLQIRUPDFLMH ,QIRUPDFLMDMHSURYHUOMLYDNDGDREDYHãWHQLL
QH]DYLVQL SRVPDWUDþL PRJX GD SRVWLJQX VDJODVQRVW PDGD QH L SRWSXQX GD
LQIRUPDFLMDYHURGRVWRMQRRSLVXMHWUDQVDNFLMXGRJDÿDMLOLRNROQRVW7XVDJODVQRVW
PRJX GD SRVWLJQX MHU LP MH RPRJXüHQR LOL VX X PRJXüQRVWL GD SURYHUH
LQIRUPDFLMX NDR L LQSXWH L QDþLQ QMLKRYH REUDGH GD VH GRÿH GR LQIRUPDFLMH
3URYHUD PRåH ELWL GLUHNWQD LOL LQGLUHNWQD 'LUHNWQD SURYHUD ]QDþL GD VH L]QRVLOL
GUXJR SUHGVWDYOMDQMH SURYHUDYD GLUHNWQLP SRVPDWUDQMHP QD SULPHU EURMDQMHP
QRYFD ,QGLUHNWQD SURYHUD ]QDþL SURYHUX XOD]QLK SRGDWDND IRUPXOD LOL GUXJLK
WHKQLND REUDþXQD L SRQRYQL REUDþXQ UH]XOWDWD NRULãüHQMHP LVWH PHWRGRORJLMH
3ULPHUMH SURYHUD NQMLJRYRGVWYHQH YUHGQRVWL ]DOLKD SURYHURP LQSXWD NROLþLQH L
FHQH L SRQRYQLP REUDþXQDYDQMHP ]DNOMXþQRJ VWDQMD ]DOLKD NRULãüHQMHP LVWH
SUHWSRVWDYNHRWRNRYLPDWURãHQMDQDSULPHUXSRWUHERPPHWRGHSUYDXOD]QD
SUYD L]OD]QD 8 FLOMX EROMH SURYHUOMLYRVWL LQIRUPDFLMD VXEMHNW MH GXåDQ GD
REHORGDQL SUHWSRVWDYNH QD NRMLPD VX ]DVQRYDQH LQIRUPDFLMH NDR L PHWRGH
VDþLQMDYDQMD LQIRUPDFLMD L GUXJH IDNWRUH L RNROQRVWL QD NRMLPD VX LQIRUPDFLMH
]DVQRYDQH
3UDYRYUHPHQRVW EODJRYUHPHQRVW 3UDYRYUHPHQRVW ]QDþL GD VX
LQIRUPDFLMH QD YUHPH GRVWXSQH NRULVQLFLPD WDNR GD RQH PRJX GD XWLþX QD
QMLKRYH RGOXNH 'D EL LQIRUPDFLMD ELOD EODJRYUHPHQD PRUD SRVWRMDWL GRYROMQD
YUHPHQVND GLVWDQFD RG PRPHQWD QMHQRJ REHORGDQMLYDQMD GR QMHQH XSRWUHEH

'DNOHNRULVQLFLPDWDNYHLQIRUPDFLMHMHQDUDVSRODJDQMXGRYROMQRYUHPHQDGDMH
XSRWUHEH WM GD GRQHVX SRWUHEQH RGOXNH L SUHGX]PX RGJRYDUDMXüH DNFLMH
*HQHUDOQRãWRVXLQIRUPDFLMHVWDULMHWLPHVXRQHPDQMHNRULVQH0HÿXWLPQHNH
LQIRUPDFLMHPRJXELWLEODJRYUHPHQHþDNLQDNRQLVWHNDL]YHãWDMQRJSHULRGD]DWR
ãWRMH QD SULPHU QHNLP NRULVQLFLPD SRWUHEQR GD XWYUGH L RFHQH WUHQGRYH $NR
SRVWRML QHRSUDYGDQR RGODJDQMH X L]YHãWDYDQMX LQIRUPDFLMD PRåH L]JXELWL VYRM
]QDþDM5XNRYRGVWYRVXEMHNWDüHPRåGDPRUDWLGDL]EDODQVLUDUHODWLYQHSUHGQRVWL
SUDYRYUHPHQRJL]YHãWDYDQMDVMHGQHVWUDQHLSUXåDQMDSRX]GDQLKLQIRUPDFLMDV
GUXJH VWUDQH =D SRVWL]DQMH UDYQRWHåH L]PHÿX UHOHYDQWQRVWL L SRX]GDQRVWL
QDMYDåQLMH MH UD]PRWULWL NDNR QD QDMEROML QDþLQ ]DGRYROMLWL SRWUHEH NRULVQLND
SULOLNRPGRQRãHQMDHNRQRPVNLKRGOXND
5D]XPOMLYRVW5D]XPOMLYDLQIRUPDFLMDMHRQDLQIRUPDFLMDþLMHWXPDþHQMH
QH ]DKWHYD PQRJR YUHPHQD L NRMD ]D QDMNUDüH YUHPH QMHQRJ NRULãüHQMD
RPRJXüDYD NRULVQLNX GD VKYDWL QMHQ VDGUåDM .ODVLILNRYDQMH RSLVLYDQMH L
SUH]HQWRYDQMH LQIRUPDFLMD QD MDVDQ L VDåHW QDþLQ þLQL LK UD]XPOMLYLP ,VWD
LQIRUPDFLMDüHVHGUXNþLMHSUH]HQWRYDWLRUJDQLPDXSUDYOMDQMDGUXJDþLMHVWUXþQLP
VOXåEDPDLWG)LQDQVLMVNLL]YHãWDMLVHSULSUHPDMX]DNRULVQLNHNRMLVXXUD]XPQRM
PHUL XSR]QDWL VD SRVORYQLP L HNRQRPVNLP DNWLYQRVWLPD L NRML SURXþDYDMX L
DQDOL]LUDMXLQIRUPDFLMHVDGXåQRPSDåQMRP=ERJWRJDLQIRUPDFLMDWUHEDGDEXGH
SULND]DQDQDQDþLQNRMLMHþLQLUD]XPOMLYRP]DNRULVQLNHNRMLSRVHGXMXUD]XPQR
]QDQMHRSRVORYQLPLHNRQRPVNLPDNWLYQRVWLPDVXEMHNWDLUDþXQRYRGVWYXNDRL
YROMX GD SURXþDYDMX LQIRUPDFLMX VD GXåQRP SDåQMRP 'D EL NRULVQLFLPD ELOH
UD]XPOMLYHLQIRUPDFLMHPRUDMXGDEXGXSULODJRÿHQHQLYRX]QDQMDNRULVQLNDNDNR
EL QMHQ VDGUåDM ELR QDPHQVNL LVNRULãüHQ 0HÿXWLP SRWUHED ]DUD]XPOMLYRãüXQH
GR]YROMDYD L]RVWDYOMDQMH ]QDþDMQLK LQIRUPDFLMD ]ERJ WRJD ãWR EL QHNLP
NRULVQLFLPDPRJORELWLSUHYLãHWHãNRGDLKUD]XPHMX1DLPHL]DOLFDNRMDVXX
UD]XPQRM PHUL XSR]QDWD VD SRVORYQLP L HNRQRPVNLP DNWLYQRVWLPD L NRMD
SURXþDYDMX L DQDOL]LUDMX LQIRUPDFLMH VD GXåQRP SDåQMRP SRVWRMH SRMHGLQD
VUHGVWYDREDYH]HWUDQVDNFLMHLGRJDÿDMLNRMLVX]ERJVYRMHSULURGHVORåHQLLQH
PRJX VH XþLQLWL ODNR UD]XPOMLYLP QD SULPHU RGORåHQD SRUHVND VUHGVWYD L
REDYH]H UH]HUYLVDQMD ]D RWSUHPQLQH L GU ,DNR EL LVNOMXþLYDQMH LQIRUPDFLMD R
WDNYLPVWDYNDPDXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDPRJORQDL]JOHGGDWDNYHILQDQVLMVNH
L]YHãWDMHSULNDåXODNãHUD]XPOMLYLMLPWDNYRSRVWXSDQMHQLMHGR]YROMHQR1DLPH
WDNYL L]YHãWDML EL ELOL QHSRWSXQL L VWRJD SRWHQFLMDOQR REPDQMXMXüL =ERJ WRJD
SRYUHPHQRþDNLGREURLQIRUPLVDQLPLSDåOMLYLPNRULVQLFLPDPRåHELWLSRWUHEQD
SRPRü VDYHWQLND GD EL UD]XPHOL LQIRUPDFLMH R VORåHQLP HNRQRPVNLP
IHQRPHQLPD

7URãNRYQR RJUDQLþHQMH ]D NRULVQR ILQDQVLMVNR L]YHãWDYDQMH ,]YHãWDYDQMH R

ILQDQVLMVNLP LQIRUPDFLMDPD QDPHüH WURãNRYH L YDåQR MH GD WL WURãNRYL EXGX
RSUDYGDQL NRULVWLPD L]YHãWDYDQMD R WLP LQIRUPDFLMDPD 8 SULPHQMLYDQMX
WURãNRYQRJ RJUDQLþHQMD Odbor RFHQMXMH GD OL NRULVWL L]YHãWDYDQMD SRMHGLQDþQH
LQIRUPDFLMH RSUDYGDYDMX WURãNRYH SRWUHEQH GD VH WD LQIRUPDFLMD REH]EHGL L
NRULVWL

Okvir SUHRVWDOLWHNVW3RJODYOMH
1DþHORVWDOQRVWL

)LQDQVLMVNL L]YHãWDML VH XRELþDMHQR VDVWDYOMDMX SRG SUHWSRVWDYNRP GD üH
SULYUHGQL VXEMHNW SRVORYDWL QHRJUDQLþHQL YUHPHQVNL SHULRG ãWR ]QDþL GD üH
QDVWDYLWL VD SRVORYDQMHP L X GRJOHGQRM EXGXüQRVWL 6WRJD VH SUHWSRVWDYOMD GD
SULYUHGQL VXEMHNW QHPD QL QDPHUX QL SRWUHEX GD OLNYLGLUD LOL ]QDþDMQR VPDQML
VYRMHSRVORYDQMHDNRWDNYDQDPHUDLOLSRWUHEDSRVWRMLILQDQVLMVNLL]YHãWDMLWUHED
GDVHVDVWDYOMDMXQDGUXNþLMRMRVQRYLLWXRVQRYXRQWUHEDGDREHORGDQL

(OHPHQWLILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD

)LQDQVLMVNL L]YHãWDML SULND]XMX ILQDQVLMVNH XþLQNH WUDQVDNFLMD L GUXJLK
GRJDÿDMD JUXSLãXüL LK X ãLURNH NODVH SUHPD QMLKRYLP HNRQRPVNLP
REHOHåMLPD2YHNODVHQD]LYDMXVHHOHPHQWLILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
(OHPHQWLNRMLVXXQHSRVUHGQRPRGQRVXVPHUHQMHPILQDQVLMVNRJSRORåDMDX
bilansu stanja VX VUHGVWYD LOL LPRYLQD REDYH]H L NDSLWDO LOL VRSVWYHQL
NDSLWDO
(OHPHQWL NRML VX X QHSRVUHGQRP RGQRVX V PHUHQMHP XVSHãQRVWL X bilansu
uspehaVXSULKRGLLUDVKRGL
,]YHãWDM R SURPHQDPD ILQDQVLMVNRJ SRORåDMD RELþQR RGUDåDYD HOHPHQWH
L]YHãWDMD bilansa uspeha L SURPHQH X HOHPHQWLPD bilansa stanja VKRGQR
WRPHKonceptualni okvirQHLGHQWLILNXMHQLMHGDQHOHPHQDWNRMLMHMHGLQVWYHQ
]DWDML]YHãWDM
3ULND]LYDQMH RYLK HOHPHQDWD X bilansu stanja L bilansu uspeha XNOMXþXMH
SURFHVQMLKRYRJGDOMHJUD]YUVWDYDQMD1DSULPHUVUHGVWYDLREDYH]HPRJXVH
UD]YUVWDWLSUHPDVYRMRMSULURGLLOLIXQNFLMLXSRVORYDQMXSULYUHGQRJVXEMHNWD
VD FLOMHP GD VH SULNDåX LQIRUPDFLMH QD QDþLQ NRML EL QDMEROMH RGJRYDUDR
NRULVQLFLPDNDRSRGORJD]DGRQRãHQMHHNRQRPVNLKRGOXND

)LQDQVLMVNLSRORåDM

(OHPHQWLNRMLVXXQHSRVUHGQRPRGQRVXVPHUHQMHPILQDQVLMVNRJSRORåDMDVX
VUHGVWYDREDYH]HLVRSVWYHQLNDSLWDO2QLVHGHILQLãXQDVOHGHüLQDþLQ
VUHGVWYR MH UHVXUV NRML NRQWUROLãH SULYUHGQL VXEMHNW NDR UH]XOWDW SURãOLK
GRJDÿDMDLRGNRMHJVHRþHNXMHSULWLFDQMHEXGXüLKHNRQRPVNLKNRULVWLX
SULYUHGQLVXEMHNW
REDYH]D MH VDGDãQMD REDYH]D SULYUHGQRJ VXEMHNWD SURL]DãOD L] SURãOLK
GRJDÿDMD ]D þLMH VH L]PLUHQMH RþHNXMH GD üH GRYHVWL GR RGOLYD L]
SULYUHGQRJVXEMHNWDUHVXUVDNRMLVDGUåHHNRQRPVNHNRULVWL
VRSVWYHQL NDSLWDO MH SUHRVWDOL LQWHUHV X VUHGVWYLPD SULYUHGQRJ VXEMHNWD
QDNRQRGELWNDVYLKQMHJRYLKREDYH]D
'HILQLFLMH VUHGVWYD L REDYH]H LGHQWLILNXMX QMLKRYH RVQRYQH RGOLNH DOL EH]
QDPHUH GD EOLåH XWYUGH NULWHULMXPH NRMH WUHED ]DGRYROMLWL SUH QHJR ãWR VH
SUL]QDMX X bilansu stanja 7DNR WH GHILQLFLMH XND]XMX QD VWDYNH NRMH VH QH
SUL]QDMX NDR VUHGVWYD LOL REDYH]H X bilansu stanja MHU QH ]DGRYROMDYDMX
NULWHULMXPH ]D SUL]QDYDQMH QDYHGHQH X SDUDJUDILPD RG
Konceptualnog okvira2þHNLYDQMDGDüHVHEXGXüHHNRQRPVNHNRULVWLXOLYDWL
X SULYUHGQL VXEMHNW LOL RGOLYDWL L] QMHJD PRUDMX GD EXGX X GRYROMQRM PHUL
L]YHVQD GD ]DGRYROMH NULWHULMXP YHURYDWQRüH L] SDUDJUDID Konceptualni
okviraSUHQHJRãWRVHVUHGVWYRLOLREDYH]DSUL]QD
3ULSURFHQMLYDQMXGDOLQHNDVWDYND]DGRYROMDYDGHILQLFLMXVUHGVWYDREDYH]H
LOL VRSVWYHQRJ NDSLWDOD WUHED REUDWLWL SDåQMX QD QMHQX VXãWLQX L HNRQRPVNH
RNROQRVWL D QH VDPR QD QMHQX SUDYQX IRUPX 7DNR QD SULPHU X VOXþDMX
ILQDQVLMVNLKOL]LQJDVDPDVXãWLQDLHNRQRPVNDVWYDUQRVWVXGD]DNXSDFVWLþH
HNRQRPVNH NRULVWL RG XSRWUHEH ]DNXSOMHQRJ VUHGVWYD WRNRP QDMYHüHJ GHOD
QMHJRYRJYHNDXSRWUHEH]DX]YUDWSUHX]LPDMXüLREDYH]XGDSODWL]DWRSUDYR
L]QRVNRMLMHSULEOLåQRMHGQDNIHUYUHGQRVWLVUHGVWYDNRMHMHX]HWRX]DNXSL
RGJRYDUDMXüHJWURãNDILQDQVLUDQMD=DWRILQDQVLMVNL]DNXSGRYRGLGRQDVWDQND
VWDYNLNRMH]DGRYROMDYDMXGHILQLFLMXVUHGVWYDLREDYH]HXPHULGRYROMQRMGD
VHSUL]QDMXXbilansu stanja]DNXSFD
Bilansi stanja NRML VX L]UDÿHQL X VNODGX V YDåHüLP Međunarodnim
standardima finansijskog izveštavanja PRJX XNOMXþLWL VWDYNH NRMH QH
]DGRYROMDYDMX GHILQLFLMH VUHGVWYD LOL REDYH]D L NRMH QLVX SULND]DQH NDR GHR
NDSLWDOD 0HÿXWLP L SRUHG WRJD GHILQLFLMH XWYUÿHQH X SDUDJUDIX
Konceptualnog okvira üH VYDNDNR ELWL RVQRY ]D EXGXüD SUHLVSLWLYDQMD
Međunarodnih standarda finansijskog izveštavanja L IRUPXODFLMX EXGXüLK
6WDQGDUGD

2YRMHSDUDJUDIKonceptualnog okvira
6UHGVWYD

%XGXüDHNRQRPVNDNRULVWVDGUåDQDXVUHGVWYXMHVWHSRWHQFLMDONRMLGRSULQRVL
QHSRVUHGQR LOL SRVUHGQR SULOLYX JRWRYLQH L JRWRYLQVNLK HNYLYDOHQDWD X
SULYUHGQL VXEMHNW 7DM SRWHQFLMDO PRåH ELWL SURL]YRGQL NDR GHR SRVORYQLK
DNWLYQRVWL SULYUHGQRJ VXEMHNWD 2Q WDNRÿH PRåH SRSULPLWL REOLN
NRQYHUWLELOQRVWL X JRWRYLQX LOL JRWRYLQVNH HNYLYDOHQWH LOL X VSRVREQRVW GD
VPDQML RGOLYH JRWRYLQH NDGD NDR DOWHUQDWLYQL SURL]YRGQL SURFHV VPDQMXMH
WURãNRYHSURL]YRGQMH
3ULYUHGQL VXEMHNW RELþQR XSRãOMDYD VYRMD VUHGVWYD ]D SURL]YRGQMX UREH
SURL]YRGD LOL SUXåDQMH XVOXJD VSRVREQH GD ]DGRYROMH åHOMH L SRWUHEH
NXSDFD]ERJWRJDãWRWLSURL]YRGLLOLXVOXJHPRJXGD]DGRYROMHRYHåHOMHLOL
SRWUHEHNXSFLVXVSUHPQLGDSODWH]DQMLKLWDNRGRSULQHVXJRWRYLQVNRPWRNX
SULYUHGQRJ VXEMHNWD *RWRYLQD VDPD SR VHEL VOXåL SULYUHGQRP VXEMHNWX ]D
SULEDYOMDQMHGUXJLKUHVXUVD
%XGXüH HNRQRPVNH NRULVWL XJUDÿHQH X VUHGVWYR PRJX SULWLFDWL SULYUHGQRP
VXEMHNWXQDYLãHQDþLQD1DSULPHUVUHGVWYRPRåHGDEXGH
XSRWUHEOMHQR SRMHGLQDþQR LOL X NRPELQDFLML VD RVWDOLP VUHGVWYLPD ]D
SURL]YRGQMXUREHLSUXåDQMHXVOXJDNRMHüHSULYUHGQLVXEMHNWGDSURGDMH
UD]PHQMHQR]DGUXJDVUHGVWYD
XSRWUHEOMHQR]DL]PLUHQMHREDYH]D
UDVSRGHOMHQRYODVQLFLPDSULYUHGQRJVXEMHNWD
0QRJD VUHGVWYD QD SULPHU QHNUHWQLQH SRVWURMHQMD L RSUHPD LPDMX IL]LþNL
REOLN3DLSDNIL]LþNLREOLNQLMHVXãWLQVNLYDåDQ]DSRVWRMDQMHVUHGVWYDWDNR
VX QD SULPHU SDWHQWL L DXWRUVND SUDYD DNR VX SRG NRQWURORP SULYUHGQRJ
VXEMHNWD QMHJRYD VUHGVWYD MHU VH RþHNXMH GD üH L] QMLK SURL]DüL EXGXüH
HNRQRPVNHNRULVWL]DSULYUHGQLVXEMHNW
0QRJD VUHGVWYD QD SULPHU SRWUDåLYDQMD L QHNUHWQLQH VX SRYH]DQD VD
]DNRQVNLPSUDYLPDXNOMXþXMXüLLSUDYRYODVQLãWYD8RGUHÿLYDQMXSRVWRMDQMD
VUHGVWYDSUDYRYODVQLãWYDQLMHVXãWLQVNLYDåQRWDNRQDSULPHUQHNUHWQLQDX
]DNXSXMHVUHGVWYRDNRSULYUHGQLVXEMHNWLPDNRQWUROXQDGNRULVWLPD]DNRMH
VH RþHNXMH GD üH SURLVWHüL RG QHNUHWQLQH ,DNR MH VSRVREQRVW SULYUHGQRJ
VXEMHNWDGDNRQWUROLãHNRULVWLRGVUHGVWYDRELþQRSRVOHGLFD]DNRQVNLKSUDYD
QHNDVWDYNDPRåHLSDNGD]DGRYROMLGHILQLFLMXVUHGVWYDþDNLNDGDQHSRVWRML
]DNRQVNDNRQWUROD1DSULPHU]QDWLNDNRNQRZKRZNRMHMHVWHþHQRNDR
UH]XOWDW UD]YRMQLK DNWLYQRVWL PRåH GD ]DGRYROML GHILQLFLMX VUHGVWYD NDGD
SULYUHGQLVXEMHNWþXYDQMHP]QDWLNDNRNDRWDMQHNRQWUROLãHNRULVWLNRMHVH
RþHNXMXGDüHL]WRJDSURLVWHüL
6UHGVWYD SULYUHGQRJ VXEMHNWD VX UH]XOWDW SUHÿDãQMLK WUDQVDNFLMD LOL GUXJLK
SUHÿDãQMLK GRJDÿDMD 3ULYUHGQL VXEMHNWL RELþQR SULEDYOMDMX VUHGVWYD
NXSRYLQRP LOL SURL]YRGQMRP DOL L GUXJH WUDQVDNFLMH L GRJDÿDML PRJX GD
VWYDUDMXVUHGVWYD3ULPHULWRJDXNOMXþXMXGRELMDQMHQHNUHWQLQHRGGUåDYHNDR
GHR SURJUDPD ]D SRGVWLFDQMD HNRQRPVNRJ UD]YRMD QD QHNRP SRGUXþMX L
RWNULYDQMHPLQHUDOQLKQDOD]LãWD
7UDQVDNFLMHLOLGRJDÿDML]DNRMHVHRþHNXMHGDüHQDVWDWLXEXGXüQRVWLVDPLSR
VHEL QH VSDGDMX X VUHGVWYD WDNR QD SULPHU QDPHUD GD VH NXSH ]DOLKH QH
]DGRYROMDYDVDPDSRVHELGHILQLFLMXVUHGVWYD
3RVWRML WHVQD YH]D L]PHÿX QDVWDQND L]GDWDND L VWLFDQMD VUHGVWDYD DOL QLMH
QXåQR GD VH WD GYD GRJDÿDMD PRUDMX SRGXGDUDWL 1D SULPHU NDGD SULYUHGQL
VXEMHNW XþLQL L]GDWDN WR PRåH SUXåLWL GRND]H GD MH SRVWRMDOD QDPHUD
SULEDYOMDQMD EXGXüH HNRQRPVNH NRULVWL DOL QLMH NRQDþQL GRND] GD WDNR
QDEDYOMHQL SUHGPHW XGRYROMDYD GHILQLFLML VUHGVWYD 6OLþQR WRPH RGVXWQRVW
WDNYRJ L]GDWND QH VSUHþDYD SUHGPHW GD XGRYROML GHILQLFLML VUHGVWYD L WDNR
SRVWDQHSRGREQR]DSUL]QDYDQMHXbilansu stanjaQDSULPHUSUHGPHWLNRMLVX
SRNORQMHQLSULYUHGQRPVXEMHNWXPRJX]DGRYROMLWLGHILQLFLMXVUHGVWDYD

2EDYH]H

%LWQRREHOHåMHREDYH]HMHSRVWRMDQMHGXåQLþNHREDYH]HXVDGDãQMHPSHULRGX
2EDYH]DMHGXåQRVWLOLRGJRYRUQRVWGDVHSRVWXSLLOLQHãWRL]YUãLQDRGUHÿHQL
QDþLQ 2EDYH]H PRJX ELWL ]DNRQVNL L]YUãLYH NDR SRVOHGLFD REDYH]XMXüHJ
XJRYRUDLOL]DNRQVNRJ]DKWHYD7RMHRELþQRVOXþDMNDGDQDSULPHUSRVWRMH
L]QRVL NRMH WUHED SODWLWL ]D SULPOMHQD GREUD L XVOXJH 0HÿXWLP REDYH]H
WDNRÿHSURLVWLþXLL]XRELþDMHQHSRVORYQHSUDNVHRELþDMDLåHOMHGDVHRGUåH
GREUL SRVORYQL RGQRVL LOL GHOXMH QD SUDYHGDQ QDþLQ $NR SULYUHGQL VXEMHNW
RGOXþLGDNDRGHRVYRMHSROLWLNHSRSUDYLQHGRVWDWNHQDVYRMLPSURL]YRGLPD
þDN L RQGD NDG QDVWDQX QDNRQ ãWR MH JDUDQWQL URN LVWHNDR L]QRVL ]D NRMH VH
RþHNXMHGDüHELWLXWURãHQLXYH]LVYHüSURGDWLPGREULPDVXREDYH]H
7UHEDSUDYLWLUD]OLNXL]PHÿXVDGDãQMHLEXGXüHREDYH]H2GOXNDUXNRYRGVWYD
SULYUHGQRJVXEMHNWDGDQDEDYLVUHGVWYDXEXGXüQRVWLQH]QDþLVDPDSRVHEL
QDVWDQDN VDGDãQMH REDYH]H 2EDYH]D RELþQR QDVWDMH VDPR NDGD MH VUHGVWYR
LVSRUXþHQR LOL NDGD SULYUHGQL VXEMHNW ]DNOMXþXMH QHRSR]LY VSRUD]XP R
SULEDYOMDQMXVUHGVWYD8GUXJRPVOXþDMXQHRSR]LYDSULURGDVSRUD]XPD]QDþL
GD HNRQRPVNH SRVOHGLFH X VOXþDMX QHSRãWRYDQMD REDYH]D QD SULPHU ]ERJ
SRVWRMDQMD ]QDWQLK SHQDOD RVWDYOMDMX SULYUHGQRP VXEMHNWX PDOR LOL QLPDOR
PRJXüQRVWGDL]EHJQHRWLFDQMHUHVXUVDNDGUXJRMVWUDQL
,]PLUHQMH VDGDãQMH REDYH]H RELþQR XNOMXþXMH XVWXSDQMH UHVXUVD SULYUHGQRJ
VXEMHNWD X NRMH VX XJUDÿHQH HNRQRPVNH NRULVWL GD EL VH ]DGRYROMLOR
SRWUDåLYDQMH GUXJH VWUDQH,]PLUHQMH VDGDãQMH REDYH]H PRåH GD VH L]YUãL QD
YLãHQDþLQDQDSULPHUSXWHP
SODüDQMDJRWRYLQRP
SUHQRVRPGUXJLKVUHGVWDYD
SUXåDQMHPXVOXJD
]DPHQRPWHREDYH]HQHNRPGUXJRPREDYH]RP
NRQYHU]LMRPREDYH]HXNDSLWDO
2EDYH]DWDNRÿHPRåHGDVHXJDVLLQDGUXJLQDþLQQDSULPHUGDVHSRYHULODF
RGUHNQHVYRMLKSUDYDLOLGDLKL]JXEL
2EDYH]HSURL]OD]HL]SURãOLKWUDQVDNFLMDLOLGUXJLKSURãOLKGRJDÿDMD]ERJQD
SULPHU QHNRJ QHþLQMHQMD RG VWUDQH SULYUHGQRJ VXEMHNWD 7DNR QD SULPHU
VWLFDQMHGREDUDLNRULãüHQMHXVOXJDLPD]DSRVOHGLFXQDVWDQDNREDYH]DSUHPD
GREDYOMDþLPD DNR QLVX SODüHQH XQDSUHG LOL SUL LVSRUXFL D X]LPDQMH
EDQNDUVNRJ]DMPDLPD]DUH]XOWDWREDYH]XYUDüDQMD3ULYUHGQLVXEMHNWWDNRÿH
PRåHSUL]QDWLEXGXüHUDEDWH]DVQRYDQHQDJRGLãQMLPQDEDYNDPDNXSDFDNDR
REDYH]HXWRPVOXþDMXSURGDMDGREDUDXSURWHNORPSHULRGXMHWUDQVDNFLMDL]
NRMHSURLVWLþHREDYH]D
1HNHREDYH]HVHPRJXXWYUGLWLVDPRSXWHP]QDþDMQRJRELPDSURFHQMLYDQMD
8 SUDNVL VH WDNYH REDYH]H QD]LYDMX UH]HUYLVDQMD 8 QHNLP ]HPOMDPD WDNYD
UH]HUYLVDQMDVHQHVPDWUDMXREDYH]DPD]ERJWRJDãWRVHNRQFHSWREDYH]HXåH
GHILQLãHWDNRãWRXNOMXþXMHVDPRL]QRVHNRMLPRJXGDVH]DVQXMXEH]SRWUHEH
]D YUãHQMHP SURFHQH 'HILQLFLMD REDYH]H X SDUDJUDIX Konceptualnog
okvira LPD ãLUL SULVWXS =ERJ WRJD NDGD UH]HUYLVDQMH XNOMXþXMH VDGDãQMX
REDYH]XL]DGRYROMDYDGUXJLGHRGHILQLFLMHWRMHREDYH]DþDNLNDGDVHL]QRV
PRUDSURFHQLWL3ULPHUL]DQDYHGHQRPRJXELWLUH]HUYLVDQMD]DSODüDQMDNRMD
WUHED L]YUãLWL SR SRVWRMHüLP JDUDQFLMDPD L UH]HUYLVDQMD ]D REDYH]H SR
SHQ]LRQLPSODQRYLPD

.DSLWDOVRSVWYHQLNDSLWDO

,DNRMHNDSLWDOGHILQLVDQXSDUDJUDIXKonceptualnog okviraNDRSUHRVWDOL
LQWHUHV X VUHGVWYLPD SULYUHGQRJ VXEMHNWD QDNRQ RGELWND VYLK QMHJRYLK
REDYH]DRQVHXbilansu stanjeGDOMHUDãþODQMDYD1DSULPHUXDNFLRQDUVNRP
GUXãWYX UDãþODQMDYD VH QDXþHãüD DNFLRQDUDDNFLMVNL NDSLWDO QHUDVSRUHÿHQL
GRELWDN UH]HUYH L] UDVSRGHOH QHUDVSRUHÿHQRJ GRELWND L UH]HUYH ]D RþXYDQMH
NDSLWDOD7DNYDUDãþODQMLYDQMDPRJXELWLYDåQD]DSRWUHEHGRQRãHQMDRGOXND
RGVWUDQHNRULVQLNDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDNDGDXND]XMXQD]DNRQVNDLOLGUXJD
RJUDQLþHQMDXYH]LVDVSRVREQRãüXSULYUHGQRJVXEMHNWDGDUDVSRGHOMXMHLOLQD
GUXJLQDþLQGDNRULVWLVYRMNDSLWDO2QDWDNRÿHPRJXGDRGUD]HþLQMHQLFXGD
SRMHGLQL YODVQLFL NDSLWDOD X SULYUHGQRP VXEMHNWX LPDMX UD]OLþLWD SUDYD X
RGQRVXQDSULPDQMHGLYLGHQGLLOLSRYUDüDMNDSLWDOD
)RUPLUDQMH UH]HUYL VH SRQHNDG ]DKWHYD ]DNRQRP LOL GUXJLP SURSLVRP UDGL
SUXåDQMD GRGDWQLK PHUD ]DãWLWH RG JXELWDND SULYUHGQRJ VXEMHNWD L QMHJRYLK
SRYHULRFD'UXJHUH]HUYHPRJXGDVHIRUPLUDMXDNRLKSRUHVNL]DNRQL]X]LPD
L]SRUHVNHRVQRYLFHLOLRGELMDRGSRUHVNHREDYH]HNDGDVHVUHGVWYDSUHQRVHX
WDNYHUH]HUYH3RVWRMDQMHLYHOLþLQDWLKSUDYQLK]DNRQVNLKLSRUHVNLKUH]HUYL
MH LQIRUPDFLMD NRMD PRåH GD EXGH YDåQD NRULVQLFLPD SUL GRQRãHQMX RGOXND
3UHQRVLXWDNYHUH]HUYHYUãHVHSULUDVSRGHOLGRELWNDDQHL]UDVKRGD
,]QRV X NRMHP MH NDSLWDO SULND]DQ X bilansu stanja ]DYLVL RG YUHGQRYDQMD
VUHGVWDYDLREDYH]D8RELþDMHQRXNXSDQL]QRVJODYQLFHVDPRVOXþDMQRPRåH
GDVHSRNODSDVXNXSQRPWUåLãQRPYUHGQRãüXDNFLMDSULYUHGQRJVXEMHNWDLOL
]ELURPNRMLELVHPRJDRGRELWLSURGDMRPELORQHWRLPRYLQHQDSRMHGLQDþQRM
RVQRYL ELOR SURGDMRP SULYUHGQRJ VXEMHNWD NDR FHOLQH QD QDþHOX VWDOQRVWL
SRVORYDQMD
7UJRYDþNH SURL]YRGQH L SRVORYQH DNWLYQRVWL þHVWR VH SUHGX]LPDMX SUHNR
SULYUHGQRJ VXEMHNWD NDR ãWR VX LQRNRVQD SUHGX]HüD RUWDNOXFL XGUXåHQMD L
UD]OLþLWHYUVWHGUåDYQLKSUHGX]HüD3UDYQLL]DNRQVNLRNYLU]DWDNYHSULYUHGQH
VXEMHNWHþHVWRMHUD]OLþLWRGRQRJDNRMLVHSULPHQMXMHQDDNFLRQDUVNDGUXãWYD
1D SULPHU PRåH ELWL PDOR LOL QLPDOR RJUDQLþHQMD QD UDVSRGHOX L]QRVD
XNOMXþHQLK X JODYQLFX YODVQLFLPD L GUXJLP XþHVQLFLPD %H] RE]LUD QD WR
GHILQLFLMD NDSLWDOD L GUXJLK SLWDQMD X Konceptualnom okviru NRMD VH EDYH
NDSLWDORPYDåLL]DWDNYHSULYUHGQHVXEMHNWH

8VSHãQRVW

'RELWDNVHþHVWRNRULVWLNDRPHULORXVSHãQRVWLLOLRVQRYLFD]DGUXJDPHUHQMD
NDR ãWR VX SULQRV QD XODJDQMD LOL ]DUDGD SR DNFLML (OHPHQWL NRML VX X
QHSRVUHGQRPRGQRVXVPHUHQMHPGRELWNDVXSULKRGLLUDVKRGL
3UL]QDYDQMH L PHUHQMH SULKRGD L UDVKRGD SD VWRJD L GRELWND ]DYLVH L RG
NRQFHSDWD NDSLWDOD L QMHJRYRJ RþXYDQMD NRMH NRULVWL SULYUHGQL VXEMHNW SUL
SULSUHPDQMX VYRMLK ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD 7H NRQFHSWH Konceptualni okvir
REUD]ODåHXSDUDJUDILPDRG
(OHPHQWLSULKRGDLUDVKRGDGHILQLVDQLVXQDVOHGHüLQDþLQ
SULKRGLVXSRYHüDQMDHNRQRPVNLKNRULVWLWRNRPREUDþXQVNRJSHULRGDX
REOLNX SULOLYD LOL SRYHüDQMD VUHGVWDYD RGQRVQR VPDQMHQMD REDYH]D ãWR
GRYRGLGRSRYHüDQMDVRSVWYHQRJNDSLWDODL]X]HYRQLKSRYHüDQMDNRMDVX
SRYH]DQDVDGRSULQRVLPDXþHVQLNDXNDSLWDOX
UDVKRGLVXVPDQMHQMDHNRQRPVNLKNRULVWLWRNRPREUDþXQVNRJSHULRGDX
REOLNXRGOLYDLOLVPDQMHQMDVUHGVWDYDLOLVWYDUDQMDREDYH]DãWRGRYRGLGR
VPDQMHQMDVRSVWYHQRJNDSLWDODL]X]HYRQLKVPDQMHQMDNRMDVXSRYH]DQD
VDUDVSRGHORPXþHVQLFLPDXNDSLWDOX
1DYHGHQHGHILQLFLMHSULKRGDLUDVKRGDLGHQWLILNXMXQMLKRYDELWQDREHOHåMDDOL
QHSRNXãDYDMXGDXWYUGHNULWHULMXPHNRMHELWUHEDORGD]DGRYROMHSUHQHJRãWR
VH SUL]QDMX X bilansu uspeha .ULWHULMXPL ]D SUL]QDYDQMH SULKRGD L UDVKRGD

QDYHGHQLVXXSDUDJUDILPDRGKonceptualnog okvira
3ULKRGL L UDVKRGL PRJX GD EXGX SULND]DQL X bilansu uspeha QD UD]OLþLWH
QDþLQH NDNR EL SUXåDOLLQIRUPDFLMH NRMH VX YDåQH ]D GRQRãHQMHHNRQRPVNLK
RGOXND 1D SULPHU XRELþDMHQD MH SUDNVD GD VH SUDYL UD]OLND L]PHÿX RQLK
VWDYNL SULKRGD L UDVKRGD NRMH SURLVWLþX L] REDYOMDQMD UHGRYQLK DNWLYQRVWL L
RQLKNRMHQHSURLVWLþXL]QMLK7DUD]OLNDVHSUDYLQDRVQRYXWRJDãWRMHL]YRU
VWDYNH YDåDQ X SURFHQMLYDQMX VSRVREQRVWL SULYUHGQRJ VXEMHNWD GD VWYDUD
JRWRYLQX L JRWRYLQVNH HNYLYDOHQWH X QDUHGQRP SHULRGX QD SULPHU PDOR MH
YHURYDWQRGDüHVHDNWLYQRVWLNDRãWRMHSURGDMDGXJRURþQLKXODJDQMDUHGRYQR
GHãDYDWL .DGD VH SUDYL UD]OLND L]PHÿX VWDYNL QD RYDM QDþLQ SDåOMLYR WUHED
UD]PRWULWL SULURGX SULYUHGQRJ VXEMHNWD L QMHJRYR SRVORYDQMH 6WDYNH NRMH
SURLVWLþX L] UHGRYQLK DNWLYQRVWL MHGQRJ SULYUHGQRJ VXEMHNWD PRJX ELWL
QHXRELþDMHQH]DGUXJR
5D]OLNRYDQMH VWDYNL SULKRGD L UDVKRGD L QMLKRYR NRPELQRYDQMH QD UD]OLþLWH
QDþLQH WDNRÿH GRSXãWD SULPHQX QHNROLNR PHULOD XVSHãQRVWL SULYUHGQRJ
VXEMHNWD 2QD LPDMX UD]OLþLWH VWHSHQH REXKYDWQRVWL 1D SULPHU X bilansu
uspeha PRJX VH SULND]DWL EUXWR PDUåD GRELWDN L] UHGRYQLK DNWLYQRVWL SUH
RSRUH]LYDQMDQDNRQRSRUH]LYDQMDLQHWRGRELWDN

3ULKRGL

'HILQLFLMDSULKRGDREXKYDWDNDNRSULKRGHWDNRLGRELWNH3ULKRGLSURLVWLþXL]
XRELþDMHQLK DNWLYQRVWL SULYUHGQRJ VXEMHNWD L R]QDþDYDMX VH UD]OLþLWLP
QD]LYLPD NDR ãWR VX SULKRGL RG SURGDMH QDNQDGH NDPDWH GLYLGHQGH
WDQWLMHPHL]DNXSQLQH
'RELFL SUHGVWDYOMDMX GUXJH VWDYNH NRMH ]DGRYROMDYDMX GHILQLFLMX SULKRGD L
PRJX DOL L QH PRUDMX GD SURLVWHNQX L] XRELþDMHQLK DNWLYQRVWL SULYUHGQRJ
VXEMHNWD 'RELFL SUHGVWDYOMDMX SRYHüDQMD HNRQRPVNLK NRULVWL L NDR WDNYL SR
SULURGLQLVXUD]OLþLWLRGSULKRGD6WRJDVHQHVPDWUDGDþLQHSRVHEDQHOHPHQW
XRYRPKonceptualnom okviru
'RELFL QD SULPHU XNOMXþXMX GRELWNH SURLVWHNOH L] SURGDMH GXJRURþQLK
VUHGVWDYD 'HILQLFLMD SULKRGD WDNRÿH XNOMXþXMH QHUHDOL]RYDQH GRELWNH QD
SULPHURQHãWRSURLVWLþXL]UHYDORUL]DFLMHXWUåLYLKKDUWLMDRGYUHGQRVWLLRQH
ãWRUH]XOWLUDMXL]SRUDVWDLVND]DQHYUHGQRVWLSRMHGLQLKGXJRURþQLKVUHGVWDYD
.DGD VH GRELFL SUL]QDMX X bilansu uspeha RQL VH RELþQR SULND]XMX NDR
SRVHEQD VWDYND ]DWR ãWR MH QMLKRYD VSR]QDMD NRULVQD ]D SRWUHEH GRQRãHQMD
HNRQRPVNLK RGOXND 'RELFL VH þHVWR SULND]XMX QD QHWR RVQRYL QDNRQ
XPDQMHQMD]DRGJRYDUDMXüHUDVKRGH
(YLGHQWLUDQMH SULMHPD LOL SRYHüDQMD YUHGQRVWL SRMHGLQLK YUVWD VUHGVWDYD YUãL

VH SUHNR SULKRGD SULPHUL XNOMXþXMX JRWRYLQX SRWUDåLYDQMD L UREX L XVOXJH
NRMHVXSULPOMHQHX]DPHQX]DLVSRUXþHQHSURL]YRGHLXVOXJH3ULKRGLWDNRÿH
PRJX QDVWDWL L] L]PLUHQMD REDYH]D 1D SULPHU SULYUHGQL VXEMHNW PRåH GD
LVSRUXþL UREX L SUXåL XVOXJH UDGL L]PLUHQMD REDYH]H SR RVQRYX RWSODWH
SUHRVWDORJGXJD

5DVKRGL

'HILQLFLMD UDVKRGD REXKYDWD JXELWNH NDR L RQH WURãNRYH NRML SURLVWLþX L]
XRELþDMHQLK DNWLYQRVWL SULYUHGQRJ VXEMHNWD 7URãNRYL NRML SURLVWLþX L]
XRELþDMHQLK DNWLYQRVWL SULYUHGQRJ VXEMHNWD XNOMXþXMX QD SULPHU WURãNRYH
SURGDWLKSURL]YRGD]DUDGHLDPRUWL]DFLMX2QLRELþQRX]LPDMXREOLNL]GDWND
LOL VPDQMHQMD VUHGVWDYD NDR ãWR VX JRWRYLQD L JRWRYLQVNL HNYLYDOHQWL ]DOLKH
QHNUHWQLQHSRVWURMHQMDLRSUHPD
*XELFL SUHGVWDYOMDMX GUXJH VWDYNH NRMH ]DGRYROMDYDMX GHILQLFLMX UDVKRGD L
PRJX DOL QH PRUDMX GD SURLVWHNQX L] XRELþDMHQLK DNWLYQRVWL SULYUHGQRJ
VXEMHNWD*XELFLSUHGVWDYOMDMXVPDQMHQMDHNRQRPVNLKNRULVWLLNDRWDNYLQLVX
SRVYRMRMSULURGLUD]OLþLWLRGGUXJLKUDVKRGD6WRJDVHQHVPDWUDMXSRVHEQLP
HOHPHQWRPRYRJKonceptualnog okvira
*XELFL XNOMXþXMX QD SULPHU RQD VPDQMHQMD VRSVWYHQRJ NDSLWDOD NRMD VX
SRVOHGLFDNDWDVWURIDNDRãWRVXSRåDULSRSODYDDOLLRQDNRMDVXSURL]DãODL]
SURGDMH GXJRURþQLK VUHGVWDYD 'HILQLFLMD UDVKRGD WDNRÿH XNOMXþXMH
QHUHDOL]RYDQH JXELWNH QD SULPHU RQH SURL]DãOH L] HIHNDWD SRUDVWD NXUVHYD
VWUDQHYDOXWHXYH]LVD]DGXåLYDQMLPDSULYUHGQRJVXEMHNWDXWRMYDOXWL.DGD
VHJXELFLSUL]QDMXXbilansu uspehaRELþQRVHSULND]XMXSRVHEQR]ERJWRJD
ãWRMHVD]QDQMHRQMLPDNRULVQRSULGRQRãHQMXHNRQRPVNLKRGOXND*XELFLVH
RELþQRSULND]XMXQDQHWRRVQRYLQDNRQXPDQMHQMD]DRGJRYDUDMXüHSULKRGH

8VNODÿLYDQMD]DRGUåDQMHNDSLWDOD

5HYDORUL]DFLMD LOL SUHUDþXQDYDQMH VUHGVWDYD L REDYH]D LPD ]D SRVOHGLFX
SRYHüDQMH LOL VPDQMHQMH NDSLWDOD ,DNR WD SRYHüDQMD LOL VPDQMHQMD ]DGRYROMDYDMX
GHILQLFLMX SULKRGD L UDVKRGD RQD VH SUHPD L]YHVQLP NRQFHSWLPD RþXYDQMD
NDSLWDOD QH XNOMXþXMX X bilans uspeha 8PHVWR WRJD RYH VWDYNH VH XNOMXþXMX X
VRSVWYHQLNDSLWDONDRXVNODÿLYDQMDUDGLRþXYDQMDNDSLWDODLOLNDRUHYDORUL]DFLRQH
UH]HUYH .RQFHSWL RþXYDQMD NDSLWDOD VX REUDÿHQL X SDUDJUDILPD RG
Konceptualnog okvira

3UL]QDYDQMHHOHPHQDWDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD

3UL]QDYDQMH MH SURFHV XNOMXþLYDQMD X bilans stanja LOL bilans uspeha VWDYNH
NRMD ]DGRYROMDYD GHILQLFLMX QHNRJ HOHPHQWD L ]DGRYROMDYD NULWHULMXPH ]D
SUL]QDYDQMHSRVWDYOMHQHXSDUDJUDIX 2QXNOMXþXMHRSLVVWDYNHUHþLPD
QRYþDQL L]QRV L XNOMXþLYDQMH WRJ L]QRVD X bilans stanja LOL bilans uspeha
3URSXVWLXSUL]QDYDQMXWDNYLKVWDYNLQHPRJXVHLVSUDYOMDWLREHORGDQMLYDQMHP
SULPHQMHQLK UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND QL X napomenama QLWL X SRVHEQLP
REMDãQMHQMLPD
3UHPD SDUDJUDIX VWDYND NRMD XGRYROMDYD GHILQLFLML HOHPHQDWD
ILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDSUL]QDMHVHNDRVWDYNDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
DNR MH YHURYDWQR GD üH ELOR NRMD EXGXüD HNRQRPVND NRULVW SRYH]DQD V
WRPVWDYNRPSULWLFDWLXSULYUHGQLVXEMHNWLOLRWLFDWLL]QMHJD
DNRVWDYNDLPDQDEDYQXYUHGQRVWLOLFHQXNRãWDQMDLOLYUHGQRVWNRMDPRåH
GDVHSRX]GDQRL]PHUL
3UL RFHQMLYDQMX GD OL QHND VWDYND ]DGRYROMDYD NULWHULMXPH L WLPH LVSXQMDYD
XVORYH ]D SUL]QDYDQMH X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD WUHED SRVYHWLWL SDåQMX
NYDOLWDWLYQRM NDUDNWHULVWLFL ]QDþDMQRVWL L]ORåHQRM X 3RJODYOMX
Konceptualnog okvira 0HÿX]DYLVQRVW HOHPHQDWD ]QDþL GD VWDYND NRMD
]DGRYROMDYD GHILQLFLMX L NULWHULMXPH SUL]QDYDQMD ]D RGUHÿHQL HOHPHQW QD
SULPHUVUHGVWYRDXWRPDWVNL]DKWHYDSUL]QDYDQMHGUXJRJHOHPHQWDQDSULPHU
SULKRGD LOL REDYH]H MHU VH Konceptualni okvir L Međunarodni standardi
finansijskog izveštavanjaSUYHQVWYHQRRGQRVHQDGYRMQRNQMLJRYRGVWYR

9HURYDWQRüDEXGXüHHNRQRPVNHNRULVWL

.RQFHSW YHURYDWQRüH VH NRULVWL NDR NULWHULMXP SUL]QDYDQMD SUL
RGUHÿLYDQMX VWHSHQD QHL]YHVQRVWL GD üH EXGXüH HNRQRPVNH NRULVWL SRYH]DQH VD
WRPVWDYNRPSULWLFDWLXSULYUHGQLVXEMHNWLOLRWLFDWLL]QMHJD.RQFHSWMHSRYH]DQ
VD VWDOQRP QHL]YHVQRãüX NRMD NDUDNWHULãH RNUXåHQMH X NRMHP SULYUHGQL VXEMHNW
SRVOXMH3URFHQDVWHSHQDQHL]YHVQRVWLWRNDEXGXüLKHNRQRPVNLKNRULVWLYUãLVHQD
RVQRYXGRND]DNRMLVXUDVSRORåLYLXPRPHQWXSULSUHPHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD1D
SULPHUNDGDMHYHURYDWQRGDüHSRWUDåLYDQMHSULYUHGQRJVXEMHNWDELWLQDSODüHQR
WDGD MH RSUDYGDQR X QHGRVWDWNX ELOR NDNYRJ VXSURWQRJ GRND]D QDVWDYLWL VD
SUL]QDYDQMHP SRWUDåLYDQMD NDR VUHGVWYD 0HÿXWLP ]D YHOLNL EURM SRWUDåLYDQMD

3UL]QDYDQMHSRGUD]XPHYDGDVHSUHXNOMXþLYDQMDQHNHVWDYNHXbilans stanjaLOLXbilans
uspehaVSURYRGLNQMLåHQMHXJODYQRMNQML]LLGQHYQLNXJODYQHNQMLJH
QHNLVWHSHQQHQDSODWLYRVWLVHRELþQRVPDWUDYHURYDWQLPWDGDVHSUL]QDMHUDVKRG
NRMLSUHGVWDYOMDRþHNLYDQRXPDQMHQMHHNRQRPVNLKNRULVWL

3RX]GDQRVWPHUHQMD

'UXJL NULWHULMXP ]D SUL]QDYDQMH VWDYNH MH WDM GD RQD SRVHGXMH QDEDYQX
YUHGQRVWLOLFHQXNRãWDQMDLOLYUHGQRVWNRMDPRåHGD VHSRX]GDQRL]PHUL8
PQRJLP VOXþDMHYLPD QDEDYQD YUHGQRVW LOL FHQD NRãWDQMD PRUDMX GD VH
SURFHQH WH MH XSRWUHED UD]XPQLK SURFHQD YDåDQ GHR SULSUHPH ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMDLQHXPDQMXMHQMLKRYXSRX]GDQRVW.DGDSDNUD]XPQDSURFHQDQH
PRåHGDVHL]YUãLVWDYNDVHQHSUL]QDMHXbilansu stanjaLOLbilansu uspeha
1DSULPHURþHNLYDQLSULKRGLSRRVQRYXVXGVNRJVSRUDPRJXGD]DGRYROMHL
GHILQLFLMX VUHGVWYD L GHILQLFLMX SULKRGD NDR L NULWHULMXP YHURYDWQRVWL ]D
SUL]QDYDQMH LSDN DNR QLMH PRJXüH GD VH LVKRG VXGVNRJ VSRUD SRX]GDQR
XWYUGLQHELJDWUHEDORSUL]QDWLQLNDRVUHGVWYRQLNDRSULKRGDOLSRVWRMDQMH
WDNYRJ ]DKWHYD WUHED REHORGDQLWL X napomenama REUD]ORåHQMLPD LOL
GRSXQVNLPSUHJOHGLPD
6WDYND NRMD X RGUHÿHQRP WUHQXWNX QH ]DGRYROMDYD NULWHULMXPH SUL]QDYDQMD
QDYHGHQH X SDUDJUDIX Konceptualnog okvira PRåH VH NYDOLILNRYDWL ]D
SUL]QDYDQMHXQHNRPQDUHGQRPSHULRGXNDRUH]XOWDWQDNQDGQLKRNROQRVWLLOL
GRJDÿDMD
6WDYNDNRMDLPDELWQDREHOHåMDHOHPHQDWDDOLQH]DGRYROMDYDNULWHULMXPH]D
SUL]QDYDQMH PRåH LSDN GD EXGH REHORGDQMHQD X napomenama
REUD]ORåHQMLPDLOLGRSXQVNLPSUHJOHGLPD7RMHSULPHUHQRNDGDVHVPDWUDGD
MH VSR]QDMD R VWDYNDPD YDåQD ]D SURFHQMLYDQMH ILQDQVLMVNRJ SRORåDMD
XVSHãQRVWLLSURPHQDXILQDQVLMVNRPSRORåDMXSULYUHGQRJVXEMHNWDRGVWUDQH
NRULVQLNDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD

3UL]QDYDQMHVUHGVWDYD

6UHGVWYR VH SUL]QDMH X bilansu stanja NDGD MH YHURYDWQR GD üH EXGXüH
HNRQRPVNHNRULVWLSULWLFDWLXSULYUHGQLVXEMHNWLNDGDVUHGVWYRLPDQDEDYQX
YUHGQRVWLOLFHQXNRãWDQMDWMYUHGQRVWNRMDPRåHGDVHSRX]GDQRL]PHUL
6UHGVWYR VH QH SUL]QDMH X bilansu stanja NDGD QDVWDQH L]GDWDN ]D NRML QLMH
YHURYDWQR GD üH SR LVWHNX WHNXüHJ REUDþXQVNRJ SHULRGD SURX]URNRYDWL
SULWLFDQMH HNRQRPVNLK NRULVWL X SULYUHGQL VXEMHNW 8PHVWR WRJD WDNYD
WUDQVDNFLMD LPD ]D SRVOHGLFX SUL]QDYDQMH UDVKRGD X bilansu uspeha 2YDM
SRVWXSDN QH XND]XMH QLWL GD MH QDPHUD UXNRYRGVWYD SULYUHGQRJ VXEMHNWD SUL
QDVWDQNXL]GDWNDELODQHãWRGUXJRQHJRVWYDUDQMHEXGXüLKHNRQRPVNLKNRULVWL
]DSULYUHGQLVXEMHNWQLWLGDMHUXNRYRGVWYRGRQHORSRJUHãQXRGOXNX-HGLQD
SRVOHGLFD MH WD GD VWHSHQ L]YHVQRVWL R SULWLFDQMX HNRQRPVNLK NRULVWL X
SULYUHGQLVXEMHNWSRLVWHNXWHNXüHJREUDþXQVNRJSHULRGDQLMHGRYROMQRYLVRN
]DSUL]QDYDQMHVUHGVWDYD

3UL]QDYDQMHREDYH]D

2EDYH]D VH SUL]QDMH X bilansu stanja NDGD MH YHURYDWQR GD üH RGOLY
UHVXUVDNRMLVDGUåHHNRQRPVNHNRULVWLSURLVWHüLL]SRGPLUHQMDVDGDãQMLKREDYH]DL
NDGD VH L]QRV REDYH]H NRMD üH VH SRGPLULWL PRåH SRX]GDQR L]PHULWL 8 SUDNVL
REDYH]HSRXJRYRULPDNRMHVXQHLVSXQMHQHXMHGQDNRVUD]PHUQLPL]QRVLPDQD
SULPHUREDYH]H]D]DOLKHNRMHVXQDUXþHQHDOLMRãQLVXSULPOMHQHXRSãWHVHQH
SUL]QDMXNDRREDYH]HXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPD0HÿXWLPWDNYHREDYH]HPRJX
]DGRYROMLWL GHILQLFLMX REDYH]D SRG XVORYRP GD MH NULWHULMXP ]D SUL]QDYDQMH
]DGRYROMHQ WM PRJX GD VH NYDOLILNXMX ]D SUL]QDYDQMH 8 WDNYLP RNROQRVWLPD
SUL]QDYDQMHREDYH]DXWLþHQDSUL]QDYDQMHVQMLPDSRYH]DQLKVUHGVWDYDLOLUDVKRGD

3UL]QDYDQMHSULKRGD

3ULKRGVHSUL]QDMHXbilansu uspehaNDGDMHSRYHüDQMHEXGXüLKHNRQRPVNLK
NRULVWLSRYH]DQRVSRYHüDQMHPVUHGVWDYDLOLVPDQMHQMHPREDYH]DNRMDPRJX
GD VH SRX]GDQR L]PHUH 7R X VWYDUL ]QDþL GD SUL]QDYDQMH SULKRGD QDVWDMH
LVWRYUHPHQRVDSUL]QDYDQMHPSRYHüDQMDVUHGVWDYDLOLVPDQMHQMDREDYH]DQD
SULPHUQHWRSRYHüDQMHVUHGVWDYDNRMHMHSURL]DãORL]SURGDMHUREHLOLXVOXJD
LOL VPDQMHQMH REDYH]D NRMH MH SURL]DãOR L] RGXVWDMDQMD SRYHULRFD RG QDSODWH
VYRJSRWUDåLYDQMD
3RVWXSFL NRML VX XRELþDMHQR SULKYDüHQL X SUDNVL ]D SUL]QDYDQMH SULKRGD QD
SULPHU ]DKWHY GD SULKRG WUHED GD EXGH ]DUDÿHQ MHVX L]UD] SULPHQH
NULWHULMXPD ]D SUL]QDYDQMH L] Konceptualnog okvira 7DNYL SRVWXSFL VH SR
SUDYLOXXVPHUDYDMXSUHPDRJUDQLþDYDQMXSUL]QDYDQMDSULKRGDQDRQHVWDYNH
NRMHPRJXGDVHSRX]GDQRL]PHUHLLPDMX]DGRYROMDYDMXüLVWHSHQL]YHVQRVWL

3UL]QDYDQMHUDVKRGD

5DVKRGL VH SUL]QDMX X bilansu uspeha NDGD VPDQMHQMH EXGXüLK HNRQRPVNLK
NRULVWL NRMH MH SRYH]DQR VD VPDQMHQMHP VUHGVWDYD LOL SRYHüDQMHP REDYH]D
PRåH GD VH SRX]GDQR L]PHUL 7R X VWYDUL ]QDþL GD SUL]QDYDQMH UDVKRGD
QDVWDMHLVWRYUHPHQRVDSUL]QDYDQMHPSRUDVWDREDYH]DLOLVPDQMHQMDVUHGVWDYD
QDSULPHUQDVWDOHREDYH]HSUHPD]DSRVOHQLPDLOLDPRUWL]DFLMDRSUHPH
5DVKRGLVHSUL]QDMXXbilansu uspehaQDRVQRYXGLUHNWQHSRYH]DQRVWLL]PHÿX
QDVWDOLK WURãNRYD L ]DUDÿHQLK VWDYNL SULKRGD 2YDM SURFHV NRML VH RELþQR
QD]LYD VXþHOMDYDQMH WURãNRYD V SULKRGLPD XNOMXþXMH LVWRYUHPHQR LOL
NRPELQRYDQR SUL]QDYDQMH SULKRGD L UDVKRGD NRML SURL]OD]H GLUHNWQR L
]DMHGQLþNL L] LVWLK WUDQVDNFLMD LOL GUXJLK GRJDÿDMD QD SULPHU UD]QH
NRPSRQHQWH UDVKRGD NRMH þLQH WURãNRYH SURGDWLK SURL]YRGD SUL]QDMX VH
LVWRYUHPHQR NDG L SULKRG RG SURGDMH SURL]YRGD 0HÿXWLP SULPHQD QDþHOD
X]URþQRVWL SUHPD Konceptualni okviru QH GRSXãWD SUL]QDYDQMH VWDYNL X
bilansu stanjaNRMHQH]DGRYROMDYDMXGHILQLFLMLVUHGVWDYDLOLREDYH]D
.DGD VH RþHNXMH GD üH HNRQRPVNH NRULVWL SULWLFDWL WRNRP QHNROLNR
REUDþXQVNLKSHULRGDDSRYH]DQRVWVSULKRGRPPRåHGDVHXVWDQRYLVDPRX
ãLUHP VPLVOX LOL SRVUHGQR UDVKRGL VH SUL]QDMX X bilansu uspeha SXWHP
SRVWXSDND VLVWHPVNH L UD]XPQH DORNDFLMH 2YRMH þHVWR SRWUHEQR NDGD WUHED
SUL]QDYDWL UDVKRGH YH]DQH VD WURãHQMHP VUHGVWDYD NDR ãWR VX QHNUHWQLQH
SRVWURMHQMHRSUHPDJRRGZLOOSDWHQWLL]DãWLWQL]QDFLXWDNYLPVOXþDMHYLPD
UDVKRGL VH QD]LYDMX WURãNRYL DPRUL]DFLMH PDWHULMDOQH L QHPDWHULMDOQH
LPRYLQH &LOM RYLK SRVWXSDND DORFLUDQMD MH GD VH SUL]QDMX UDVKRGL X
REUDþXQVNLP SHULRGLPD X NRMLPD VX HNRQRPVNH NRULVWL SRYH]DQH V WLP
VWDYNDPDSRWURãHQHLOLLVWHNOH
1HNLL]QRVVHRGPDKSUL]QDMHNDRUDVKRG
QHüH GRQRVLWL QLNDNYH EXGXüH HNRQRPVNH NRULVWL na primer, kazne za
privredne prestupe su tipičan primer rashoda, jer nikakvu buduću korist
neće doneti, tj. one predstavljaju definitivno trošenje vrednostiLOL
NDGD L GR L]QRVD GR NRMHJ EXGXüH HNRQRPVNH NRULVWL QH LVSXQMDYDMX
XVORYH LOL VX SUHVWDOH GD LVSXQMDYDMX XVORYH ]D SUL]QDYDQMH X bilansu
stanja NDR VUHGVWYR na primer, ukoliko se potraživanje od kupca ne
može naplatiti, ono više ne ispunjava uslove za priznavanje kao sredstva
(jer neće doneti korist - novac naplatom) i priznaje se kao rashod
5DVKRG VH WDNRÿH SUL]QDMH X bilansu uspeha X VOXþDMHYLPD NDGD QDVWDQH
REDYH]D EH] LVWRYUHPHQRJ SUL]QDYDQMD VUHGVWYD QD SULPHU NDGD QDVWDQH
REDYH]DSRMHPVWYX]DSURL]YRG

0HUHQMHHOHPHQDWDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD

0HUHQMHMHSURFHVXWYUÿLYDQMDQRYþDQLKL]QRVDSRNRMLPDELWUHEDORSUL]QDWL
HOHPHQWHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDLLVND]DWLLKXbilansu stanjai bilansu uspeha
7RXNOMXþXMHL]ERURGUHÿHQHRVQRYLFH]DPHUHQMH
8 ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD VH XSRWUHEOMDYD PQRãWYR UD]OLþLWLK RVQRYLFD ]D

PHUHQMH X UD]OLþLWRP RELPX L X UD]OLþLWLP NRPELQDFLMDPD 2QH XNOMXþXMX
VOHGHüH
Istorijska vrednost 6UHGVWYD VH HYLGHQWLUDMX X L]QRVLPD LVSODüHQH
JRWRYLQHLOLJRWRYLQVNRJHNYLYDOHQWDLOLSUHPDIHUYUHGQRVWLQDNQDGHNRMD
MH GDWD ]D QMLKRYR SULEDYOMDQMH X PRPHQWX VWLFDQMD 2EDYH]H VH
HYLGHQWLUDMX X L]QRVLPD NRML VX SULPOMHQL X ]DPHQX ]D REDYH]H LOL X
RGUHÿHQLPRNROQRVWLPDQDSULPHUSRUH]QDGRELWDNXL]QRVXJRWRYLQH
LOL JRWRYLQVNRJ HNYLYDOHQWD ]D NRML VH RþHNXMH GD üH ELWL SODüHQ QD LPH
L]PLUHQMDREDYH]HXQRUPDOQRPWRNXSRVORYDQMD
Tekuća vrednost 6UHGVWYD VH HYLGHQWLUDMX X L]QRVLPD JRWRYLQH LOL
JRWRYLQVNRJ HNYLYDOHQDWD NRMH EL WUHEDOR SODWLWL DNR EL LVWR LOL
HNYLYDOHQWQR VUHGVWYR ELOR SULEDYOMHQR X WHNXüHP SHULRGX 2EDYH]H VH
LVND]XMX SR QHGLVNRQWRYDQRP L]QRVX JRWRYLQH LOL JRWRYLQVNRJ
HNYLYDOHQWDNRMLELELRSRWUHEDQGDVHWDNYHREDYH]HSRGPLUHXWHNXüHP
SHULRGX
Prodajna vrednost 6UHGVWYD VH HYLGHQWLUDMX X L]QRVX JRWRYLQH LOL
JRWRYLQVNRJHNYLYDOHQWDNRMLELPRJDRGDVHSULEDYLSURGDMRPVUHGVWYDX
UHGRYQRP SRVWXSNX RWXÿHQMD 2EDYH]H VH LVND]XMX SR YUHGQRVWLPD X
NRMLPDüHELWLL]PLUHQHRGQRVQRSRQHGLVNRQWRYDQLPL]QRVLPDJRWRYLQH
LOLJRWRYLQVNLKHNYLYDOHQDWD]DNRMHVHRþHNXMHGDüHELWLSODüHQLGDELVH
REDYH]HL]PLULOHXQRUPDOQRPWRNXSRVORYDQMD
Sadašnja vrednost6UHGVWYDVHHYLGHQWLUDMXSRVDGDãQMRMGLVNRQWRYDQRM
YUHGQRVWL EXGXüLK QHWR SULOLYD JRWRYLQH ]D NRMH VH RþHNXMH GD üH LK
RVWYDULWL SRMHGLQD VWDYND X XRELþDMHQRP WRNX SRVORYDQMD 2EDYH]H VH
HYLGHQWLUDMX SR VDGDãQMRM GLVNRQWRYDQRM YUHGQRVWL EXGXüLK QHWR RGOLYD
JRWRYLQH ]D NRMH VH RþHNXMH GD üH ELWL SRWUHEQL ]D L]PLUHQMH WDNYLK
REDYH]DX.RQFHSWXDOQLRNYLUXXRELþDMHQRJSRVORYDQMD
2VQRYLFD ]D PHUHQMH NRMX QDMþHãüH XVYDMDMX SULYUHGQL VXEMHNWL SUL
VDVWDYOMDQMXVYRMLKILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDMHLVWRULMVNDYUHGQRVW2QDVHRELþQR
NRPELQXMH VD RVWDOLP RVQRYLFDPD ]D PHUHQMH 1D SULPHU ]DOLKH VH RELþQR
LVND]XMXSRQLåRMYUHGQRVWLFHQLNRãWDQMDLOLQHWRSURGDMQRMYUHGQRVWLDNRMH
RQDQLåDXWUåLYHKDUWLMHRGYUHGQRVWLVHPRJXLVND]DWLSRWUåLãQRMYUHGQRVWL
REDYH]H]DSHQ]LMHSRVDGDãQMRMYUHGQRVWLLWG
0563UH]HQWDFLMDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
0HÿXQDURGQLUDþXQRYRGVWYHQLVWDQGDUG
(IAS 1 Presentation of Financial Statements)

8YRGQHQDSRPHQH

Međunarodni računovodstveni standard 1 Prezentacija finansijskih izveštaja,X
GDOMHP WHNVWX Standard, RGREUHQ MH RG VWUDQH Odbora za Međunarodne
računovodstvene standarde ,$6% X VHSWHPEUX JRGLQH L SRVWDMH
SULPHQOMLYQDILQDQVLMVNHL]YHãWDMHNRMLSRNULYDMXSHULRGHNRML]DSRþLQMXQDGDQ
JRGLQHLOLNDVQLMHStandard]DPHQMXMHLXNLGDMRS 1 Prezentacija
finansijskih izveštaja L] JRGLQH NRML MH ELR UHYLGLUDQ JRGLQH 3R
RVQRYX VWXSDQMD QD VQDJX 6WDQGDUGD L]PHQMHQR MH 06), 056 L
7XPDþHQMDL]PHQHVXXJODYQRPWHUPLQRORãNHSULURGH
6DGUåDM Standarda L]ORåHQ MH X SDUDJUDILPD L Dodatku – Izmene
ostalih saopštenja 8] Standard DOL QH NDR QMHJRY GHR REMDYOMHQH VX L
Osnove za zaključivanjeLUputstvo za primenu MRS 1.
Standard SURSLVXMH RVQRYH ]D SULND]LYDQMH SUH]HQWRYDQMH ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD RSãWH QDPHQH SULYUHGQRJ VXEMHNWD &LOM MH REH]EHÿLYDQMH QMLKRYH
XSRUHGLYRVWL NDNR VD ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD WRJ SULYUHGQRJ VXEMHNWD L]
SUHWKRGQLK SHULRGD WDNR L VD ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD RVWDOLK SULYUHGQLK
VXEMHNDWDVDþLMLPILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDLPDORJLNHLSRWUHEHSRUHGLWLLK
'DELSRVWLJDRRYDMFLOMStandard
SRVWDYOMDJOREDOQH]DKWHYHXYH]LVDSULND]LYDQMHPILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
GDMHVPHUQLFHXYH]LVDQMLKRYRPVWUXNWXURPL
SRVWDYOMDPLQLPDOQH]DKWHYHXYH]LVDVDGUåDMHPILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
Standard VH QH EDYL SUL]QDYDQMLPD YUHGQRYDQMLPD L REHORGDQMLYDQMLPD X
YH]LVDNRQNUHWQLPWUDQVDNFLMDPDLGRJDÿDMLPD7RUHJXOLãXGUXJL6WDQGDUGL L
RGJRYDUDMXüD7XPDþHQMD
85HSXEOLFL6UELMLL]JOHGLGHWDOMQXVDGUåLQXREUD]DFDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
VHP napomena, SURSLVXMX 0LQLVWDUVWYR ILQDQVLMD 1DURGQD EDQND 6UELMH L
.RPLVLMD ]D KDUWLMH RG YUHGQRVWL 6WRJD VX RGUHGEH Standarda X YH]L VD
VWUXNWXURP L PLQLPDOQLP VDGUåDMHP ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD VHP napomena,
SULPDUQRLQWHUHVDQWQHRGJRYRUQLPDXQDGOHåQRPGUåDYQLPLQVWLWXFLMDPD=D
SULYUHGQH VXEMHNWH QDMLQWHUHVDQWQLML L QDMSULPHQOMLYLML VX GHORYL Standarda
NRMLUHJXOLãX
RSãWLSULVWXSSULND]LYDQMXILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
NODVLILNRYDQMHVWDYNLSR]LFLMDQDGXJRURþQHLNUDWNRURþQHL
VWUXNWXUXLVDGUåLQXnapomena

1DYHGHQR RJUDQLþHQMH X NUHLUDQMX L]JOHGD L VDGUåLQH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD

VHP napomena NRMH MH SRG]DNRQVNRP UHJXODWLYRP QDPHWQXWR SULYUHGQLP
VXEMHNWLPDX5HSXEOLFL6UELMLWUHEDLPDWLXYHNXYLGXSULOLNRPL]XþDYDQMDL
SULPHQH Standarda QD RVQRYX Udžbenika 7R QDSRPLQMHPR MHU SULOLNRP
REUDGH Standarda QDYHGHQR RJUDQLþHQMH ]ERJ XãWHGH X SURVWRUX QLVPR
HNVSOLFLWQRQDYRGLOLQDVYLPRQLPPHVWLPDXWHNVWXJGHRQRSRVWRML
3UL REMDãQMDYDQMX Standarda SUYR üHPR XND]DWL QD VYH QMHJRYH ]DKWHYH D
]DWLPüHPRGDWLFHORYLWSULPHUSULND]LYDQMDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD]DVQRYDQLK
QDQMHPX
=D UD]XPHYDQMH L SULPHQX Standarda QHRSKRGQRMH]QDWL ]QDþHQMH VOHGHüLK
WHUPLQD
)LQDQVLMVNL L]YHãWDML RSãWH QDPHQH VX RQL NRML VX QDPHQMHQL
]DGRYROMDYDQMX SRWUHED NRULVQLND NRML QLVX X SRORåDMX GD SRVWDYOMDMX
]DKWHYH GD VH ]D QMLKRYH SRWUHEH ILQDQVLMVNL L]YHãWDML SRVHEQR REOLNXMX
2YL ILQDQVLMVNL L]YHãWDML ]DGRYROMDYDMX ]DMHGQLþNH LQIRUPDFLRQH SRWUHEH
ãLURNRJ NUXJD NRULVQLND 8 QDãLP XVORYLPD RSãWL ILQDQVLMVNLL]YHãWDML EL
ELOL RQL NRML EL VH SUHGDYDOL $JHQFLML ]D SULYUHGQH UHJLVWUH VHP
ILQDQVLMVNLK L]YHãWDML NRML VH VDVWDYOMDMX SULOLNRP OLNYLGDFLMH SULYUHGQRJ
VXEMHNWDLOLVOLþQLKGRJDÿDMD
0HÿXQDURGQL VWDQGDUGL ILQDQVLMVNRJ L]YHãWDYDQMD WHUPLQ
Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja REXKYDWD 6WDQGDUGH
NRMH MH XVYRMLR Odbor za Međunarodne računovodstvene standarde L
7XPDþHQMD NRMD MH XVYRMLR Komitet za tumačenja međunarodnog
finansijskog izveštavanja,)5,&LWR
Međunarodne računovodstvene standarde (25 Standarda 1) -
QDSRPHQD Odbor Komiteta za međunarodne računovodstvene
standarde ,$6&MH6WDQGDUGHGRQRVLRSRGQD]LYRPMeđunarodni
računovodstveni standardi
Međunarodne standarde finansijskog izveštavanja (17 Standarda) -
QDSRPHQD Odbor za međunarodne računovodstvene standarde
,$6% 6WDQGDUGH GRQRVL SRG QD]LYRP Međunarodni standardi
finansijskog izveštavanjaL
Tumačenja koja daje Komitet za tumačenja međunarodnog
finansijskog izveštavanja,)5,& Tumačenja

%URM QDYHGHQ X ]DJUDGL R]QDþDYD EURM YDåHüLK Međunarodnih računovodstvenih
standarda QD GDQ JRGLQH 2YD QDSRPHQD YDåL L ]D EURM Međunarodnih
standarda finansijskog izveštavanja L7XPDþHQMD

2YDM.RPLWHWMHSUDYQLVOHGEHQLNStalnog komiteta za tumačenja6,&

Odbor za Međunarodne računovodstvene standarda (u daljem tekstu:

Odbor) SR YDåQRVWL QH UDQJLUD 6WDQGDUGH L]QDG 7XPDþHQMD 2QD VX SR
VWDWXVXLVWHYDåQRVWLNDRL6WDQGDUGL
7UDQVDNFLMH VX SRVORYQH DNWLYQRVWL NRMH X RNYLUX VYRJ SRVORYDQMD
UHGRYQRVSURYRGLSULYUHGQLVXEMHNWLNRMHGRYRGHGRSURPHQDQMHJRYLK
VUHGVWDYDREDYH]DLNDSLWDODX]PRJXüLQDVWDQDNSULKRGDLUDVKRGD
'RJDÿDML SRG GRJDÿDMLPD Standard SRGUD]XPHYD GRJDÿDMH NRML QLVX
SRVORYQL DOL GRYRGH GR L]PHQD QD VUHGVWYLPD REDYH]DPD LOL NDSLWDOX
SULYUHGQRJ VXEMHNWD NDR ãWR VX QD SULPHU RãWHüHQMD VUHGVWDYD
QHOLNYLGQRVWSRVORYQLKSDUWQHUDLVO
2NROQRVWL VX VWDQMD X NRMLPD SULYUHGQL VXEMHNW SRVOXMH NDR ãWR VX QD
SULPHURSãWLLQGHNVUDVWDFHQDQDPDORSURPHQDNXUVDGRPDüHYDOXWHX
RGQRVXQDVWUDQHYDOXWHLWG
Zavisno pravno lice MH RQR NRMH MH SRG NRQWURORP QHNRJ GUXJRJ
SULYUHGQRJVXEMHNWDNRMLVHQD]LYDmatičnim pravnim licem
Matično pravno liceMHRQRNRMHLPDMHGQRLOLYLãHzavisnih pravnih lica
Individualni (posebni) finansijski izveštaji ILQDQVLMVNL L]YHãWDML
VDVWDYOMHQLRGYRMHQRWMSRQDRVRE]DVYDNLSULYUHGQLVXEMHNWELORGDRQ
SRVOXMH VDPRVWDOQR LOL X RNYLUX QHNH JUXSH ]D NRQVROLGRYDQMH VHP
ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD matičnog pravnog lica 8 MSFI VH L]UD]
³LQGLYLGXDOQL ILQDQVLMVNL L]YHãWDML´ LQGLYLGXDO ILQDQFLDO VWDWHPHQWV
XSRWUHEOMDYD ]D ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH zavisnih pravnih lica PHÿXWLP
VPDWUDPR GD QLMH JUHãND WDNR QD]LYDWL L ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH RQLK
SULYUHGQLKVXEMHNDWDNRMLSRVOXMXVDPRVWDOQRWMQLVXþODQQLMHGQHJUXSH
]DNRMXVHVDVWDYOMDMX konsolidovani finansijski izveštaji,]UD]SRVHEDQ
VHQHXSRWUHEOMDYDXVPLVOXGDVHUDGLRILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPD]DQHNH
SRVHEQH GRJDÿDMH LOL QDPHQH YHü X VPLVOX GD VH UDGL R ILQDQVLMVNLP
L]YHãWDMLPD]DMHGQRSUDYQROLFH
Zasebni (pojedinačni) finansijski izveštaji VHSDUDWH ILQDQFLDO
VWDWHPHQWV ± ]DVHEQL ILQDQVLMVNL L]YHãWDML VDVWDYOMHQL RGYRMHQR WM
SRQDRVRE]Dmatično pravno lice
Konsolidovani finansijski izveštaji VX ILQDQVLMVNL L]YHãWDML JUXSH
SULYUHGQLK VXEMHNDWD SULND]DQL NDR GD MH X SLWDQMX MHGDQ SULYUHGQL
VXEMHNW ,]UDÿXMX VH SR SUDYLOLPD ELODQVLUDQMD ]D MHGLQVWYHQL SULYUHGQL
VXEMHNW WM X NUDMQMRM OLQLML X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD VH XJODYQRP
LVND]XMXVDPRHIHNWLWUDQVDNFLMDNRMHVXVHRGYLMDOHL]PHÿXRYHJUXSHL
SRVORYQLKSDUWQHUDL]RNUXåHQMDWLSRVORYQLSDUWQHULGDNOHQHSULSDGDMX
JUXSL SULYUHGQLK VXEMHNDWD ]D NRMX VH YUãL NRQVROLGRYDQMH ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD
Datum bilansa 7R MH GDQ QD NRML VH VDVWDYOMDMX ILQDQVLMVNL L]YHãWDML
RGQRVQRGDQQDNRMLVH]DYUãDYDL]YHãWDMQLREUDþXQVNLSHULRG]DNRMLVH

VDVWDYOMDMX ILQDQVLMVNL L]YHãWDML 8 VNODGX VD SDUDJUDIRP Okvira za

sastavljanje i Prezentacija finansijskih izveštajaXGDOMHPWHNVWXOkvir
ILQDQVLMVNLL]YHãWDMLVHSULSUHPDMXLSULND]XMXQDMPDQMHMHGQRPJRGLãQMH
7DM GDQ MH QDMþHãüH LOL QHNL GUXJL GDQ X VOXþDMX VDVWDYOMDQMD
SHULRGLþQLKILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDXWRNXJRGLQH
2EHORGDQMLYDQMH REMDYOMLYDQMH MH GDYDQMH SLVDQLK REUD]ORåHQMD R
ILQDQVLMVNLPSROLWLNDPDLVWDYNDPDLVND]DQLPXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPD
8 SRMHGLQLP VYRMLP SDUDJUDILPD Standard SRG REHORGDQMLYDQMHP
SRGUD]XPHYDREHORGDQMLYDQMHXãLUHPVPLVOXWHUHþLSULND]LYDQMHVWDYNL
X VYDNRP RG ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD izveštaju o finansijskom položaju
/bilansu stanja/ izveštaju o ostvarenim rezultatma /bilansu uspeha/
izveštaju o tokovima gotovineLizveštaju o promenama na kapitaluNDRL
Xnapomenama
3RVORYQL FLNOXV SULYUHGQRJ VXEMHNWD MH YUHPH L]PHÿX SULEDYOMDQMD
PDWHULMDOD NRML XOD]H X SURFHV SURL]YRGQMH L QDSODWH X JRWRYLQL LOL X
LQVWUXPHQWX NRML VH ODNR PRåH SUHWYRULWL X JRWRYLQX UHDOL]RYDQLK
SURL]YHGHQLKSURL]YRGDLOLXVOXJD
3ULKRGLVXEUXWRSULOLYLHNRQRPVNLKNRULVWLXWRNXSHULRGDNRMLSURLVWLþX
L] UHGRYQLK DNWLYQRVWL SULYUHGQRJ VXEMHNWD NRML GRYRGH GR SRYHüDQMD
QMHJRYRJ VRSVWYHQRJ NDSLWDOD RVLP RQLK SRYHüDQMD NRMD VH RGQRVH QD
XODJDQMDRGVWUDQHYODVQLNDNDSLWDOD
'RELFL VXREOLNSULKRGD5DGLVHRSRYHüDQMXNDSLWDODQHWRVUHGVWDYDSR
RVQRYXSHULIHUQLKLOLGUXJLKLQFLGHQWQLKWUDQVDNFLMDSULYUHGQRJVXEMHNWD
RVLPRQLKNRMHSURL]OD]HL]SULKRGDLOLXODJDQMDRGVWUDQHYODVQLND1HNL
RGSULPHUDGRELWDNDVXGRELFLSRRVQRYXSURGDMHGXJRURþQLKVUHGVWDYD
PDWHULMDOD NDR L QHUHDOL]RYDQL GRELFL NRML SURL]OD]H L] SRYHüDQMD
NQMLJRYRGVWYHQH YUHGQRVWL RGUHÿHQLK GXJRURþQLK VUHGVWDYD L
UHYDORUL]DFLMHKDUWLMDRGYUHGQRVWL
5DVKRGLVXEUXWRRGOLYLHNRQRPVNLKNRULVWLXWRNXSHULRGDNRMLSURLVWLþX
L] UHGRYQLK DNWLYQRVWL SULYUHGQRJ VXEMHNWD NRML GRYRGH GR VPDQMHQMD
QMHJRYRJ VRSVWYHQRJ NDSLWDOD RVLP RQLK VPDQMHQMD NRMD VH RGQRVH QD
SRYODþHQMH NDSLWDOD RG VWUDQH YODVQLND NDSLWDOD LOL SR RVQRYX UDVSRGHOH
GLYLGHQGL
*XELFL VX REOLN UDVKRGD5DGL VH R VPDQMHQMX NDSLWDOD QHWR VUHGVWDYD
SULYUHGQRJ VXEMHNWD SR RVQRYX SHULIHUQLK LOL GUXJLK LQFLGHQWQLK
WUDQVDNFLMD SULYUHGQRJ VXEMHNWD RVLP RQLK NRMH SURL]OD]H L] UDVKRGD LOL
UDVSRGHOD YODVQLFLPD *XELFL QD SULPHU QDVWDMX NDR UH]XOWDW SURGDMH
GXJRURþQLK VUHGVWDYD L PDWHULMDOD DOL L] GRJDÿDMD NDR ãWR VX SRåDUL
]HPOMRWUHVLLSRSODYH
1HL]YRGOMLYR SRVWXSDQMH SULPHQMLYDQMH QHNH RGUHGEH 6WDQGDUGD L
7XPDþHQMDVHVPDWUDQHL]YRGOMLYLPNDGDSULYUHGQLVXEMHNWQHPRåHGDMH

SULPHQL QL QDNRQ ãWR MH XORåLR VDY PRJXüL UD]XPDQ QDSRU GD WR XþLQL
6PDWUD VH GD MH QHL]YRGOMLYR UHWURDNWLYQR SULPHQLWL SURPHQMHQX
UDþXQRYRGVWYHQX SROLWLNX LOL L]YUãLWL UHWURDNWLYQR SUHUDþXQDYDQMH X FLOMX
LVSUDYNHJUHãNHDNR
VH HIHNWL UHWURDNWLYQH SULPHQH LOL UHWURDNWLYQRJ SUHUDþXQDYDQMD QH
PRJXXWYUGLWL
UHWURDNWLYQD SULPHQD LOL UHWURDNWLYQR SUHUDþXQDYDQMH ]DKWHYD
SUHWSRVWDYNH R WRPH NDNYH VX ELOH QDPHUH UXNRYRGVWYD SULYUHGQRJ
VXEMHNWDXWRPSHULRGX
UHWURDNWLYQD SULPHQD RGQRVQR UHWURDNWLYQR SUHUDþXQDYDQMH ]DKWHYD
YUãHQMH ]QDþDMQLK SURFHQD L]QRVD D QLMH PRJXüH REMHNWLYQR RG
RVWDOLK UDVSRORåLYLK LQIRUPDFLMD UD]OLNRYDWL LQIRUPDFLMH R WLP
SURFHQDPDNRMH
SUXåDMX GRND]H R RNROQRVWLPD NRMH VX SRVWRMDOH QD GDWXP LOL
GDWXPH QD NRMH WH L]QRVH WUHED SUL]QDWL YUHGQRYDWL LOL
REHORGDQLWLL
ELELOHQDUDVSRODJDQMXNDGDVXILQDQVLMVNLL]YHãWDML]DWDMSHULRG
ELOLRGREUHQL]DL]GDYDQMH
.DR ãWR VH YLGL QHL]YRGOMLYRVW UHWURDNWLYQH SULPHQH SURPHQMHQH
UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH LOL UHWURDNWLYQRJ SUHUDþXQDYDQMD X FLOMX
LVSUDYNHJUHãNHQHYH]XMHVHVDPRJXüLPSUHYHOLNLPWURãNRYLPDWDNYRJ
SRVWXSNDNRMLELPRJOLSUHYD]LüLNRULVWLRGWDNYRJSRVWXSDQMD
0DWHULMDOQD ]QDþDMQRVW VWDYNH MH LQWHQ]LWHW NRMRP RQD XNROLNR MH
XNOMXþHQDXQHNLILQDQVLMVNLL]YHãWDMLOLNDGDMHL]RVWDYOMHQDL]QMHJDXWLþH
QDQMHJRYXUHOHYDQWQRVWLSRX]GDQRVW
0DWHULMDOQR ]QDþDMQD VWDYND MH RQD NRMD ]QDþDMQR XWLþH QD GRQRãHQMH
HNRQRPVNLK RGOXND RG VWUDQH NRULVQLND ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD WM RQLK
NRMLGRQRVHRGOXNHQDRVQRYXWLKL]YHãWDMD8WLFDMPDWHULMDOQR]QDþDMQH
VWDYNHPRåHELWLGYRMDN
NUR]L]RVWDYOMDQMHVWDYNHXQHNRPILQDQVLMVNRPL]YHãWDMXGDVWDYND
QLMH L]RVWDYOMHQD NRULVQLN ILQDQLVLMVNLK L]YHãWDMD EL GRQHR GUXJDþLMX
HNRQRPVNXRGOXNX
NUR]LVND]LYDQMHVWDYNHXSRJUHãQRPL]QRVXWMXL]QRVXNRMLVHWROLNR
UD]OLNXMH RG LVSUDYQRJ L]QRVD GD EL ]ERJ WRJD NRULVQLN ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMDRVODQMDMXüLVHQDQMLKGRQHRSRJUHãQXRGOXNX
0DWHULMDOQRVW ]QDþDMQRVW ]DYLVL RG YHOLþLQH L SULURGH L]RVWDYOMHQH LOL
SRJUHãQR LVND]DQH VWDYNH RGQRVQR QMLKRYH NRPELQDFLMH X NRQWHNVWX
SULVXWQLKSUDWHüLKRNROQRVWL
3URFHQMLYDQMH GD OL L]RVWDYOMDQMH VWDYNH LOL QMHQR SRJUHãQR QDYRÿHQMH
PRåHXWLFDWLQDHNRQRPVNHRGOXNHNRULVQLNDL]ERJWRJDELWL]QDþDMQR
]DKWHYD UD]PDWUDQMH L NDUDNWHULVWLND NRULVQLND 1DLPH SURFHQD WUHED GD

X]PHXRE]LUNROLNRMHUD]XPQRRþHNLYDWLGDüHNRULVQLFLRQDNYLNDNYLVX
VD ]QDQMLPD NRMD SRVHGXMX L VYRMLP NDUDNWHULVWLNDPD ELWL SULOLNRP
GRQRãHQMD VYRMLK HNRQRPVNLK RGOXND SRG XWLFDMHP L]RVWDYOMDQMD VWDYNH
LOL QMHQRJ SRJUHãQRJ QDYRÿHQMD Okvir VH X VYRP SDUDJUDIX EDYL
]QDQMLPDLNDUDNWHULVWLNDPDNRULVQLND8WRPSDUDJUDIXVHQDYRGLGDVH
SUHWSRVWDYOMD GD NRULVQLFL SRVHGXMX UD]XPQR ]QDQMH R SRVORYDQMX
HNRQRPVNRM DNWLYQRVWL L UDþXQRYRGVWYX L GD VX VSUHPQL GD LQIRUPDFLMH
SURXþDYDMXVDGXåQRPSDåQMRP
)LQDQVLMVNL L]YHãWDML NRML QD IHU QDþLQ SULND]XMXILQDQVLMVNL SRORåDM
ILQDQVLMVNX XVSHãQRVW L WRNRYH JRWRYLQH SULYUHGQRJ VXEMHNWD VX RQL
NRMLQDSRãWHQIHUQDþLQSULND]XMXHIHNWHWUDQVDNFLMDLRVWDOLKGRJDÿDMDX
VNODGXVDGHILQLFLMDPDLNULWHULMXPLPD]DSUL]QDYDQMHVUHGVWDYDREDYH]D
SULKRGDLUDVKRGDGHILQLVDQLKXOkviru
&LOM ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD SRVWDYOMHQ Okvirom za pripremanje i
Prezentacija finansijskih izveštaja MH SUXåDQMH LQIRUPDFLMD R
ILQDQVLMVNRPSRORåDMXXVSHãQRVWLLSURPHQDPDXILQDQVLMVNRPSRORåDMX
SULYUHGQRJ VXEMHNWD NRMH VX NRULVQH ãLURNRP NUXJX NRULVQLND ]D
GRQRãHQMHHNRQRPVNLKRGOXND
2EPDQMXMXüLILQDQVLMVNLL]YHãWDMLVXRQLNRMLQMLKRYHNRULVQLNHGRYRGH
X ]DEOXGX )LQDQVLMVNL L]YHãWDML SRVWDMX REPDQMXMXüL ]ERJ PDWHULMDOQR
]QDþDMQH JUHãNH NRMX VDGUåH LOL ]ERJ SRVWXSDQMD NRMH QLMH X VNODGX VD
QHNLP]DKWHYRPUHOHYDQWQRJ6WDQGDUGDLOL7XPDþHQMDDãWRMHGRYHORGR
SRVWRMDQMDXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDLQIRUPDFLMDNRMHVXLOLþLMLMHL]QRV
X VXSURWQRVWL VD FLOMHP ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD MHU QH SULND]XMX LVWLQLWR
WUDQVDNFLMHGUXJHGRJDÿDMHLXVORYHRNROQRVWLNRMHWUHEDGDSULNDåHLOL
VHPRåHRþHNLYDWLGDWUHEDGDSULNDåH]ERJþHJDüHYHURYDWQRXWLFDWL
QDHNRQRPVNHRGOXNHNRMHGRQRVHQMLKRYLNRULVQLFL
3UHELMDQMHSRVORYQHWUDQVDNFLMHXVLVWHPXGYRMQRJNQMLJRYRGVWYDXWLþX
QDQDMPDQMHGYDNQMLJRYRGVWYHQDUDþXQD3RMHGLQHWUDQVDNFLMHPRJXELWL
VDVWDYOMHQHRGGYHLOLYLãHWUDQVDNFLMD1DSULPHUSULOLNRPSURGDMHUREH
GROD]LGRQDVWDQNDSRWUDåLYDQMDRGNXSDFDVPDQMHQMDVWDQMDUREHDOLLGR
QDVWDQNDSULKRGDSRRVQRYXLVND]LYDQMDSRWUDåLYDQMDLQDVWDQNDUDVKRGD
SR RVQRYX VPDQMHQMD VWDQMD ]DOLKD UREH 2YD WUDQVDNFLMD GDNOH
GYRVWUXNRXWLþHQDUH]XOWDWSULYUHGQRJVXEMHNWDVMHGQHVWUDQHGRYRGLGR
QMHJRYRJSRYHüDQMDSUL]QDYDQMHPSULKRGDDVDGUXJHVWUDQHGRYRGLGR
QMHJRYRJ VPDQMHQMD SUL]QDYDQMHP UDVKRGD 5H]XOWDW SULYUHGQRJ
VXEMHNWD QH EL ELR LVND]DQ X GUXJDþLMHP L]QRVX GD MH XPHVWR SRVHEQRJ
SUL]QDYDQMDSULKRGDLUDVKRGDL]YUãHQRSUL]QDYDQMHVDPRUD]OLNHL]PHÿX
QMLKWMGDMHL]YUãHQRSUHELMDQMHSULKRGDLUDVKRGD$OLWDNYRSRVWXSDQMH
ELXJUR]LORSUHJOHGQRVWLL]UDåDMQRVWILQDQVLMVNRJL]YHãWDMD±izveštaja o
ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/ =ERJ WRJD MH SUL NQMLåHQMX

GR]YROMHQRSUHELMDQMHVDPR]DWUDQVDNFLMHNRMHVHQHGHãDYDMXþHVWRNDR
ãWRMHQDSULPHUSURGDMDVWDOQLKVUHGVWDYDLSURGDMDPDWHULMDOD
3ULND]LYDQMH VUHGVWDYD XPDQMHQLK ]D LVSUDYNH YUHGQRVWL QH VPDWUDMX VH
SUHELMDQMHP QD SULPHU ]DOLKD XPDQMHQLK ]D LVSUDYNH YUHGQRVWL SR
RVQRYX ]DVWDUHORVWL ]DOLKD LOL SRWUDåLYDQMD XPDQMHQLK ]D LVSUDYNH
YUHGQRVWLSRRVQRYXVXPQMLYLKSRWUDåLYDQMD
3ULND]LYDQMHVUHGVWDYDSUHPDVWHSHQXOLNYLGQRVWLMHQDþLQUHÿDQMDVUHGVWDYDX
DNWLYLizveštaja o finansijskom položaju /bilansa stanja/X]LPDMXüLXRE]LUVDPR
OLNYLGQRVW VUHGVWYD RGUHÿHQX SULURGRP VDPRJ VUHGVWYD D QH X]LPDMXüL X RE]LU
QDPHUHUXNRYRGVWYDSULYUHGQRJVXEMHNWDXYH]LVDWLPVUHGVWYRP1DSULPHUX
VOXþDMX NODVLILNRYDQMD VUHGVWDYD QD RVQRYX OLNYLGQRVWL NXSOMHQH GXJRURþQH
REYH]QLFHELEH]RE]LUDQDQMLKRYXQDPHQXELOHVYUVWDQHXVWDOQDVUHGVWYDDOLDNR
ELNODVLILNDFLMDELODSRSULQFLSXSRGHOHQDVWDOQDLWHNXüDVUHGVWYDNRMDX]LPDX
RE]LUQDPHUXUXNRYRGVWYDXYH]LVDVUHGVWYRPRYHREYH]QLFHELVHXNROLNRVH
GUåHUDGLWUJRYDQMDVYUVWDOHXWHNXüDVUHGVWYDLOLXVWDOQDVUHGVWYDDNRELVHGUåDOH
GRGRVSHüD
5DþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH VX VSHFLILþQL SULQFLSL RVQRYH NRQYHQFLMH
SUDYLODLSUDNVHXVYRMHQLRGVWUDQHSULYUHGQRJVXEMHNWDNRMHRQNRULVWLX
SULSUHPLLSULND]LYDQMXVYRMLKILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
5DþXQRYRGVWYHQD SURFHQD MH SRVWXSDN NRMLP VH YUãL SURFHQMLYDQMH
YLVLQHQHNHVWDYNHXSRVORYQRMWUDQVDNFLMLLOLSURFHQMLYDQMHSDUDPHWDUDQD
RVQRYX NRMLK üH VH XWYUGLWL YLVLQD WH VWDYNH 3ULPHU ]D SURFHQMLYDQMH
PRåHELWLSURFHQMLYDQMHSUHRVWDORJYHNDNRULãüHQMDQHNRJVUHGVWYDNDNR
EL VHL]YUãLR REUDþXQ QMHJRYH DPRUWL]DFLMH 3URFHQMLYDQMHVH ]DVQLYD QD
RGJRYDUDMXüLP SUHWSRVWDYNDPD $NR VH SRYHüDYD EURM SUHWSRVWDYNL
SURFHQHSRVWDMXNRPSOHNVQLMH
9ODVQLFL NDSLWDOD VX YODVQLFL LQVWUXPHQDWD NDSLWDOD NRMH MH HPLWRYDR
SULYUHGQLVXEMHNW
8þHãüH NRMH QH REH]EHÿXMH NRQWUROX QRQFRQWUROOLQJ LQWHUHVWV MH
NDSLWDOzavisnog pravnog licaNRMLVHQHPRåHQLGLUHNWQRQLWLLQGLUHNWQR
SULSLVDWLmatičnom pravnom licu
0DQMLQVNLLQWHUHVMHWHUPLQNRMLMHNRULãüHQXSUHWKRGQRMYHU]LMLMRS 1
3RG RYLP L]UD]RP VX VH SRGUD]XPHYDOL L]QRVL XþHãüD X NDSLWDOX QHWR
LPRYLQLLUH]XOWDWXzavisnog pravnog licaRGVWUDQHOLFDNRMDQLGLUHNWQR
QLLQGLUHNWQRQHSUHGVWDYOMDMXmatično pravno lice
.RPSRQHQWHNDSLWDODVX
VYDNDNODVDHPLWRYDQRJNDSLWDOD
UH]HUYHVHPUHYDORUL]DFLRQLK
NXPXODWLYQR VWDQMH VYLK drugih stavki rezultata /povezanih sa
kapitalom/UHYDORUL]DFLRQHUH]HUYHL
QHUDVSRUHÿHQDGRELW

7UDQVDNFLMH VD YODVQLFLPD X NRMLPD RQL QDVWXSDMX NDR YODVQLFL

NDSLWDODSULYUHGQRJVXEMHNWDVXRQHSURPHQHQDNDSLWDOXXNRMLPDMH
GUXJDVWUDQDXWUDQVDNFLMLYODVQLNNDSLWDODLWRXWUDQVDNFLMLXþHVWYXMHEDã
]DWR ãWR MH YODVQLN NDSLWDOD SULYUHGQRJ VXEMHNWD 3ULPHUL WLK WUDQVNDFLMD
PRJXELWL
SRþHWQRXODJDQMHNDSLWDODRGVWUDQHYODVQLNDNDSLWDODNDRLQMLKRYR
GRGDWQRXODJDQMHNDSLWDOD
SRYODþHQMHNDSLWDODRGVWUDQHYODVLNDNDSLWDOD
VWLFDQMHSUDYDQDGLYLGHQGXLLVSODWDGLYLGHQGLYODVQLFLPDNDSLWDOD
7UDQVDNFLMH VD YODVQLFLPD X NRMLPD RQL QH QDVWXSDMX NDR YODVQLFL
NDSLWDOD SULYUHGQRJ VXEMHNWD VX RQH WUDQVDNFLMH X NRMLPD MH GUXJD
VWUDQD X WUDQVDNFLML YODVQLN NDSLWDOD DOL X QMRM QH XþHVWYXMH NDR YODVQLN
NDSLWDODSULYUHGQRJVXEMHNWDYODVQLNNDSLWDODVHXWUDQVDNFLMLSRMDYOMXMH
NDR ELOR NRML GUXJL SRVORYQL SDUWQHU SULYUHGQRJ VXEMHNWD 3ULPHUL WLK
WUDQVNDFLMDPRJXELWL
SURGDMDUREHSULYUHGQRJVXEMHNWDYODVQLFLPDNDSLWDOD
SUXåDQMHXVOXJDYODVQLFLPDNDSLWDODLGU
'RELWDNLOL JXELWDN VX REUDþXQVNH NDWHJRULMH RVWYDUHQRJ UH]XOWDWD NRMH
VH L]UDþXQDYDMX NDGD VH RG SULKRGD RGX]PX UDVKRGL V WLP GD VH X WR
L]UDþXQDYDQMH QH XNOMXþXMX druge stavke rezultata /povezane sa
kapitalom/ 'RELWDN LOL JXELWDN VH L]UDþXQDYDMX X GHOX izveštaja o
ostvarenim rezultatima NRML VH WHUPLQRORãNL PRåH R]QDþLWL NDR ³ELODQV
XVSHKD X XåHP VPLVOX UHþL´ 8 Standardu MH ]D izveštaj o ostvarenim
rezultatima /bilans uspeha/ SUHGYLÿHQD PRJXüQRVW SULND]LYDQMD QD GYD
QDþLQD ãWR REUD]ODåHPR X WDþNL -HGDQ REOLN SULND]LYDQMD
SRGUD]XPHYD GD izveštaj o ostvarenim rezultatima /bilans uspeha/ LPD
GYD GHOD L GD MHGDQ RG WD GYD GHOD EXGH ³ELODQV XVSHKD X XåHP VPLVOX
UHþL´ RGQRVQR RQ VH X Standardu SUL WDNYRP VWUXNWXLUDQMX izveštaja o
ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/QD]LYD³]DVHEDQELODQVXVSHKD´
±³VHSDUDWHLQFRPHVWDWHPHQW3ULOLNRPREMDãQMDYDQMDStandardaNDRL
SULOLNRP REMDãQMDYDQMD GUXJLK 6WDQGDUGD QDMþHãüH üHPR XSRWUHEOMDYDWL
VNUDüHQL L]UD] ³ELODQV XVSHKD´ 1DSRPHQD X MSFI GRVDGDãQML QD]LY
izveštaja o ostvarenim rezultatima /bilans uspeha/ VWDWHPHQW RI
FRPSUHKHQVLYHLQFRPHELRMH³ELODQVXVSHKD´³LQFRPHVWDWHPHQWV´
ãWR MH L X YUHPH REMDYOMLYDQMD Udžbenika ELR X SUDNVL XRELþDMHQL QD]LY
RYRJILQDQVLMVNRJL]YHãWDMD
8 MSFIVHþHVWR XSRWUHEOMDYDMXL]UD]L ³UHFODVVLILHG WR SURILW RU ORVV´LOL
³UHFRJQLVHGLQSURILWRUORVV´6XãWLQDXSRWUHEHRYLKL]UD]DMHGDVHQHND
VWDYNDUHNODVLILNXMH³UHFODVVLILHG´LOLSUL]QDMH³UHFRJQLVHG´NDRSULKRG
LOL UDVKRG NRML VH X izveštaju o ostvarenim rezultatima /bilansu uspeha/

SULND]XMX X GHOX NRML VPR R]QDþLOL NDR ³ELODQV XVSHKD X XåHP VPLVOX
UHþL´WM³ELODQVXVSHKD´
Druge stavke rezultata /povezane sa kapitalom/ RWKHU FRPSUHKHQVLYH
LQFRPHVXVWDYNHSULKRGDLUDVKRGDXNOMXþXMXüLUHNODVLILNRYDQHL]QRVH
NRMHQLVXSUL]QDWHXbilansu uspehaWHNXüHJSHULRGDMHUWDNR]DKWHYDMXLOL
GR]YROMDYDMXGUXJL6WDQGDUGL8RYHVWDYNHVHNODVLILNXMX
SURPHQHUHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYLNRMHVHSUL]QDMXXVNODGXVDMRS
16 Nekretnine, postrojenja i oprema L MRS 38 Nematerijalna
ulaganja
DNWXDUVNL GRELFL L JXELFL SR GHILQLVDQLP SODQRYLPD GRSULQRVD
SUL]QDWLKXVNODGXVDSDUDJIRP$MRS 19 Naknade zaposlenima
GRELFL L JXELFL NRML SURL]LOD]H L] SUHUDþXQD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD
inostranog poslovanja NRMH VH UDGL X VNODGX VD MRS 21 Učici
promena kurseva stranih valuta
GRELFLLJXELFLRGXODJDQMDXLQVWUXPHQWHNDSLWDODYUHGQRYDQHSRIHU
YUHGQRVWL NUR] RVWDOL VYHREXKYDWQL UH]XOWDW X VNODGX VD
SDUDJUDIRPMSFI 9 Finansijski instrumenti
GRELFL L JXELFL QD ILQDQVLMVNLP VUHGVWYLPD NRMD VH YUHGQXMX SR IHU
YUHGQRVWL NUR] RVWDOL VYHREXKYDWQL UHX]OWDW X VNODGX VD SDUDJUDIRP
$MSFI 9
HIHNWLYQLGHRGRELWDNDLJXELWDNDXLQVWUXPHQWLPD]D]DãWLWXRGUL]LND
XKHGåLQJXWRNRYDJRWRYLQHLGRELWNHLJXELWNHQDLQVWUXPHQWLPD]D
]DãWLWX LQYHVWLFLMH X KHGåLQJX X LQVWUXPHQWH NDSLWDOD PHUHQH SR IHU
YUHGQRVWL NUR] RVWDOL VYHREXKYDWQL UH]XOWDW X VNODGX VD SDUDJUDIRP
MSFI 9
]D REDYH]H YUHGQRYDQH SR IHU YUHGQRVWL NUR] ELODQV XVSHKD L]QRV
SURPHQHIHUYUHGQRVWLNRMLVHPRåHSULSLVDWLSURPHQDPDXNUHGLWQRP
UL]LNXREDYH]HXVNODGXVDSDUDJUDIRPMSFI 9
SURPHQH X YUHGQRVWL GHULYDWD L LQVWUXPHQDWD KHGåLQJD X VNODGX VD
SRJODYOMHPMSFI 9
RGUHÿHQLSULKRGLLWURãNRYLILQDQVLUDQMDRVLJXUDQMDLUHRVLJXUDQMDSR
RVQRYXXJRYRUDXGHRNUXJXMSFI 17 Ugovori o osiguranju
2YHVWDYNHVHGRSURPHQHStandardaQLVXSULND]LYDOHXbilansu uspeha 3
YHü X izveštaju o promenama na kapitalu =ERJ WDNYRJ SULND]LYDQMD X
GRVDGDãQMRM SULPHQL MSFI UH]XOWDW WHNXüH JRGLQH XWYUÿHQ X bilansu
uspeha QLMH RGJRYDUDR UH]XOWDWX WHNXüH JRGLQH X bilansu stanja 7R MH
PRJORGDXWLþHGDLVND]DQDXVSHãQRVWSRVORYDQMDSULYUHGQLKVXEMHNDWDQH
EXGHXSRUHGLYD3ULND]DüHPRWRQDQDUHGQDGYDSULPHUD

'HR RYLK VWDYNL UHJXOLVDQ MH QDNRQ L]PHQH Standarda NDR ãWR VX VWDYNH SR RVQRYX

MSFI 9LMSFI 17

3ULPHU
2VQLYDþLRVQLYDMXGYHSRWSXQRLVWHILUPH,PDMXGYHSRWSXQRLVWH]JUDGH
L X VYDNX RG WH GYH ILUPH XODåX SR MHGQX ]JUDGX NDR RVQLYDþNL XORJ
3URFHQMHQD YUHGQRVW VYDNH ]JUDGH MH GLQ 8 SUYRM ILUPL
]JUDGD MH NODVLILNRYDQD NDR QHNUHWQLQD NRMX NRULVWL YODVQLN L
UDþXQRYRGVWYHQR VH REXKYDWD QD računu 022 SULPHQRP modela
revalorizacije 8 GUXJRM ILUPL ]JUDGD MH NODVLILNRYDQD NDR LQYHVWLFLRQD
QHNHWQLQD L UDþXQRYRGVWYHQR VH REXKYDWD QD računu 024 SULPHQRP
modela fer vrednosti7HGYHILUPHQLVXUDGLOHQLãWDGRNUDMDJRGLQH=D
SRWUHEH SULPHUD ]DQHPDULüHPR DPRUWL]DFLMX ]JUDGH NRMD EL ELOD
REUDþXQDWDXSUYRMILUPL1DNUDMXJRGLQHXWYUÿHQRMHGDMHIHUYUHGQRVW
VYDNHRGGYHQDYHGHQH]JUDGHGLQ
X SUYRM ILUPL SRYHüDQD MH YUHGQRVW QHNUHWQLQH X] SUL]QDYDQMH
UHYDORUL]DFLRQHUH]HUYHXL]QRVXRGGLQ
X GUXJRM ILUPL SRYHüDQD MH YUHGQRVW LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH X]
SUL]QDYDQMHSULKRGDXL]QRVXRGGLQ
1D RVQRYX QDYHGHQRJ SULPHUD SURL]OD]L GD SUYD ILUPD QH LVND]XMH QL
GRELWDN QL JXELWDN DOL GD GUXJD ILUPD NRMD NDR L SUYD QLMH XRSãWH
SRVORYDODLVND]XMHGRELWDNRGGLQãWRQDYRGLQD]DNOMXþDN
GD MH RQD EROMH SRVORYDOD RG SUYH ILUPH ãWR MH VDPR SULYLG
1DSRPLQMHPRGDMHNDSLWDOXREDGYHILUPHLVWLSRGLQ
X SUYRM ILUPL VH VDVWRML RG RVQRYQRJ NDSLWDOD X L]QRVX RG
GLQLUHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYLRGGLQ
X GUXJRM ILUPL VH VDVWRML RG RVQRYQRJ NDSLWDOD X L]QRVX RG
GLQLQHUDVSRUHÿHQRJGRELWNDRGGLQ
8QDUHGQRMJRGLQLLMHGQDLGUXJDILUPDQDSRþHWNXJRGLQHSURGDMXVYRMH
QHNUHWQLQH8SUYRMILUPLVHL]QRVRGGLQUHYDORUL]DFLRQLK
UH]HUYL SUHQRVL QD QHUDVSRUHÿHQX GRELW D GUXJD ILUPD QH LVND]XMH QL
GRELWDNQLJXELWDNSRRVQRYXSURGDMH 'DNOHXGUXJRMJRGLQLSUYDILUPD
LPD SRYHüDQMH QHUDVSRUHÿHQH GRELWL X L]QRVX RG GLQ D
GUXJDWRQHPDãWRQDYRGLQD]DNOMXþDNGDMHXGUXJRMJRGLQLSUYDILUPD
SRVORYDODEROMHRGGUXJHãWRMHVDPRSULYLG

3ULPHU

=DSRWUHEHSULPHUD]DQHPDUXMHPRGDWUHEDREUDþXQDWLLSRUH]QDGRELW

=DSRWUHEHSULPHUD]DQHPDUXMHPRGDWUHEDREUDþXQDWLLSRUH]QDNDSLWDOQXGRELWLSRUH]
QDSUHQRVDSVROXWQLKSUDYD

2VQLYDþLRVQLYDMXGYHSRWSXQRLVWHILUPH.DRVYRMXORJXODåXXVYDNX
ILUPX SR GLQ )LUPH ]D FHORNXSDQ L]QRV NXSXMX DNFLMH
QHNH EDQNH 8 SUYRM ILUPL DNFLMH VX NODVLILNRYDQH NDR ILQDQVLMVND
VUHGVWYD NRMD VH YUHGQXMX SR IHU YUHGQRVWL NUR] RVWDOL VYHREXKYDWQL
UH]XOWDW L UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDüHQH QD računu 042 8 GUXJRM ILUPL
DNFLMH VX NODVLILNRYDQH NDR KDUWLMH RG YUHGQRVWL NRMLPD VH WUJXMH L
UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDüHQH QD računu 236 7H GYH ILUPH QLVX UDGLOH
QLãWD GR NUDMD JRGLQH 1D NUDMX JRGLQH XWYUÿHQR MH GD MH IHU YUHGQRVW
DNFLMDGLQ
X SUYRM ILUPL SRYHüDQD MH YUHGQRVW DNFLMD X] SUL]QDYDQMH
UHYDORUL]DFLRQHUH]HUYHXL]QRVXRGGLQ
XGUXJRMILUPLSRYHüDQDMHYUHGQRVWDNFLMDX]SUL]QDYDQMHSULKRGDX
L]QRVXRGGLQ
1D RVQRYX QDYHGHQRJ SULPHUD SURL]OD]L GD SUYD ILUPD QH LVND]XMH QL
GRELWDN QL JXELWDN DOL GD GUXJD ILUPD NRMD NDR L SUYD QLMH XRSãWH
SRVORYDODLVND]XMHGRELWDNRGGLQãWRQDYRGLQD]DNOMXþDN
GD MH RQD EROMH SRVORYDOD RG SUYH ILUPH ãWR MH VDPR SULYLG
1DSRPLQMHPRGDMHNDSLWDOXREDGYHILUPHLVWLSRGLQ
X SUYRM ILUPL VH VDVWRML RG RVQRYQRJ NDSLWDOD X L]QRVX RG
GLQLUHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYLRGGLQ
X GUXJRM ILUPL VH VDVWRML RG RVQRYQRJ NDSLWDOD X L]QRVX RG
GLQLQHUDVSRUHÿHQRJGRELWNDRGGLQ
8QDUHGQRMJRGLQLLMHGQDLGUXJDILUPDQDSRþHWNXJRGLQHSURGDMXDNFLMH
NRMH LPDMX X SRVHGX 8 SUYRM ILUPL VH L]QRV RG GLQ
UHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYLSUHQRVLQDSULKRGHDGUXJDILUPDQHLVND]XMHQL
GRELWDNQLJXELWDNSRRVQRYXSURGDMH 'DNOHXGUXJRMJRGLQLSUYDILUPD
LPD SRYHüDQMH GRELWND X L]QRVX RG GLQ D GUXJD WR QHPD
ãWRQDYRGLQD]DNOMXþDNGDMHXGUXJRMJRGLQLSUYDILUPDEROMHSRVORYDOD
RGGUXJHãWRMHVDPRSULYLG
3UL SUHYRÿHQMX QD]LYD RYLK VWDYNL RSUHGHOLOL VPR VH GD X QMLKRYRP
QD]LYXGRGDPRWHNVWX]DJUDGL³SRYH]DQLKVDNDSLWDORP´GDELXND]DOL
QD QMLKRYX VXãWLQX ± GD QMLKRY QDVWDQDN SURL]OD]L LOL L] SRYHüDQMD LOL L]
VPDQMHQMDRGJRYDUDMXüHVWDYNHNDSLWDODUHYDORUL]DFLRQHUH]HUYH
5HNODVLILNRYDQMHSUHNODVLILNRYDQMHMHUDþXQRYRGVWYHQLSRVWXSDNNRMLP
VH QHND VWDYND NRMD MH SUHWKRGQR ELOD SUL]QDWD X QHNRP RG ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD L QDGDOMH SUL]QDMH DOL VH WUHWLUD NDR QHND GUXJD VWDYND
ILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD3ULPHULUHNODVLILNDFLMHPRJXELWL

=DSRWUHEHSULPHUD]DQHPDUXMHPRGDWUHEDREUDþXQDWLLSRUH]QDGRELW

=DSRWUHEHSULPHUD]DQHPDUXMHPRGDWUHEDREUDþXQDWLLSRUH]QDNDSLWDOQXGRELWLSRUH]
QDSUHQRVDSVROXWQLKSUDYD

SUHNODVLILNRYDQMH QHNUHWQLQH NRMX NRULVWL YODVQLN X investicionu

nekretninuLOLREUQXWR
SUHNODVLILNRYDQMH X QHUDVSRUHÿHQX GRELW UHYDORUL]DFLRQH UH]HUYH SR
RVQRYX SURGDMH QHNUHWQLQH X YH]L VD NRMRP MH WD UHYDORUL]DFLRQD
UH]HUYDLELODIRUPLUDQD
SUHNODVLILNRYDQMH X SULKRGH SR]LWLYQH UHYDORUL]DFLRQH UH]HUYH SR
RVQRYX SURGDMH finansijskog sredstva vrednovanog po fer vrednosti
kroz ostali sveobuhvatni rezultatXYH]LVDNRMLPMHWDUH]HUYDLELOD
IRUPLUDQDLGU
5HNODVLILNRYDQLL]QRVLdrugih stavki rezultata /povezanih sa kapitalom/
UHFODVVLILFDWLRQ DGMXVWPHQWV VX L]QRVL drugih stavki rezultata
/povezanih sa kapitalom/ NRML VX UHNODVLILNRYDQL X bilans uspeha WM X
SULKRGHLOLUDVKRGHWHNXüHJSHULRGDDNRMLVXNDRdruge stavke rezultata
/povezanih sa kapitalom/ELOLSUL]QDWLXWHNXüHPLOLSUHWKRGQRPSHULRGX
'UXJLMSFIRGUHÿXMXGDOLVHLNDGDL]QRVLNRMLVXSUHWKRGQRSUL]QDWLNDR
druge stavke rezultata /povezane sa kapitalom/ RWKHU FRPSUHKHQVLYH
LQFRPH UHNODVLILNXMX NDR SULKRG LOL UDVKRG ãWR VH X VNODGX VD
Standardom R]QDþDYD WHUPLQRP ³UHNODVLILNDFLMD´ LOL VH UHNODVLILNXMX X
QHNXVWDYNXNDSLWDOD
7DNYH UHNODVLILNDFLMH VH X Standardu WUHWLUDMX NDR SURPHQH X
UHNODVLILNDFLML3ULPHULRYDNYLKSURPHQDXUHNODVLILNDFLMLVX
RWXÿHQMH inostranog poslovanja ãWR UHJXOLãH MRS 21 Efekti
promene kurseva razmene stranih valuta GRWDGD IRUPLUDQH
UHYDORUL]DFLRQHUH]HUYHVHSUL]QDMXNDRSULKRGLOLUDVKRG
SUHVWDQDN SUL]QDYDQMD finansijskih sredstava vrednovanih po fer
vrednosti kroz ostali sveobuhvatni rezultat ± ãWR UHJXOLãH MSFI 9
Finansijski instrumenti;L
NDGDSUHGYLÿHQKHGåLQJWUDQVNFLMDXWLþHQDGRELWDNLOLJXELWDNãWRX
YH]L VD KHGåLQJRP WRNRYD JRWRYLQH UHJXOLãH SDUDJUDI MRS 39
Finansijski instrumenti: Priznavanje i merenje
3URPHQH X UHNODVLILNDFLML VX X SHULRGX X NRMHP MH L]YUãHQD SURPHQD X
UHNODVLILNDFLMLXNOMXþHQHVDRGJRYDUDMXüLPNRPSRQHQWDPDdrugih stavki
rezultata /povezanih sa kapitalom/ X GRELWDN LOL JXELWDN 1D SULPHU
GRELFLRVWYDUHQLSURGDMRPfinansijskih sredstava raspoloživih za prodaju
VH XNOMXþXMX X GRELWDN LOL JXELWDN WHNXüHJ SHULRGD 2YL L]QRVL VX PRJOL
ELWL SUL]QDWL NDR GUXJD VWDYND UH]XOWDWDSRYH]DQD VDNDSLWDORP WM NDR
UHYDORUL]DFLRQD UH]HUYD NDR QH UHDOL]RYDQL GRELWDN X WHNXüHP LOL X
SUHWKRGLP SHULRGLPD NDGD MH GROD]LOR GR SURPHQH IHU YUHGQRVWL WLK
VUHGVWDYD
2YL QHUHDOL]RYDQL GRELFL PRUDMX ELWL RGX]HWL RG drugih stavki rezultata
/povezanih sa kapitalom/XSHULRGXXNRMHPVXUHDOL]RYDQLGRELFLUHNODVLILNRYDQL

X GRELWDN LOL JXELWDN NDNR ELVH L]EHJOR QMLKRYR XNOMXþLYDQMH X ukupan rezultat
GYDSXWD2YRüHPRSULND]DWLQDSULPHUX
8 SUYRM ILUPL X WHNXüRM JRGLQL SRYHüDQMH IHU YUHGQRVWL X RGQRVX QD
NQMLJRYRGVWYHQXYUHGQRVWfinansijskih sredstava raspoloživih za prodaju
X L]QRVX RG GLQ SUL]QDMH VH NDR druga stavka rezultata
/povezana sa kapitalom/ UDGL VH R SR]LWLYQRP L]QRVX 8 izveštaju o
ostvarenim rezultatima /bilansu uspeha/ RYDM L]QRV VH SULND]XMH X
QMHJRYRPGHOXXNRMHPVHSULND]XMXdruge stavke rezultata /povezane sa
kapitalom/ 1D WDM QDþLQ XYHüDüH ukupan rezultat WHNXüH JRGLQH 6
RE]LURP GD EL X WHNXüRM JRGLQL WR ELOD MHGLQD VWDYND UH]XOWDWD ukupan
rezultat WHNXüH JRGLQH EL ELR GLQ ± NROLNR EL L]QRVLR L
GRELWDN GUXJRJ SUHGX]HüD L] SULPHUD 2YDM L]QRV MH XMHGQR L VWDYND
UHYDORUL]DFLRQH UH]HUYH X SDVLYL izveštaja o finansijskom položaju
/bilansu stanja/
1DUHGQH JRGLQH SULOLNRP SURGDMH VUHGVWYD XNLGD VH UHYDORUL]DFLRQD
UH]HUYDLSUL]QDMHSULKRGXL]QRVXRGGLQNRMLVHSULND]XMH
X izveštaju o ostvarenim rezultatima /bilansu uspeha/ ,VWRYUHPHQR X
izveštaju o ostvarenim rezultatima /bilansu uspeha/ SR RVQRYX
UHNODVLILNDFLMH LVND]XMH VH QHJDWLYDQ L]QRV druge stavke rezultata
/povezane sa kapitalom/ =ERJ WRJD SURGDMD X WRM godini finansijskog
sredstva raspoloživog za prodaju SR QMHJRYRM GR WDGDãQMRM
NQMLJRYRGVWYHQRMYUHGQRVWLLSRUHGSUHWKRGQRIRUPLUDQHUHYDORUL]DFLRQH
UH]HUYHQHXWLþHQDukupan rezultatWRJL]YHãWDMQRJSHULRGD
3URPHQHXUHNODVLILNDFLMLQHSURLVWLþX
L]SURPHQDXUHYDORUL]DFLRQLPUH]HUYDPDSUL]QDWLKXVNODGXVDMRS
16 Nekretnine, postrojenja i oprema L MRS 38 Nematerijalna
ulaganjaSURPHQHXUHYDORUL]DFLRQLPUH]HUYDPDPRJXELWLSUHQHWH
XQHUDVSRUHÿHQXGRELWXQDUHGQLPSHULRGLPDXSRUHGRVDNRULãüHQMHP
VUHGVWYD SR RVQRYX NRJD VX RQH IRUPLUDQH LOL NDGD VH SUHVWDMH VD
SUL]QDYDQMHPWRJVUHGVWYDLOL
SR RVQRYX DNWXDUVNLK GRELWDND LOL JXELWDND GHILQLVDQLK SODQRYD
GRSULQRVDSUL]QDWLKXVNODGXVDSDUDJUDIRP$MRS 19 Naknade
zaposlenima 2YH NRPSRQHQWH VH SUL]QDMX NDR druga stavka
rezultata /povezana sa kapitalom/ L QHüH ELWL UHNODVLILNRYDQH X
SULKRGHLOLUDVKRGHXQDUHGQLPSHULRGX$NWXDUVNLGRELFLLJXELFLVH
XNOMXþXMX X QHUDVSRUHÿHQX GRELW X SHULRGX X NRP VH SUHVWDMH VD
SUL]QDYDQMHP druge stavke rezultata /povezane sa kapitalom/ ãWR
UHJXOLãHMRS 19 Naknade zarada
Ukupan rezultat WRWDO FRPSUHKHQVLYH LQFRPH MH VWDYND izveštaja o
ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/LVXãWLQVNLSUHGVWDYOMDSURPHQX
XNDSLWDOXSULYUHGQRJVXEMHNWDWRNRPL]YHãWDMQRJSHULRGDNRMDMHQDVWDOD

SRRVQRYXWUDQVDNFLMDLGRJDÿDMDRVLPRQLKWUDQVDNFLMDNRMHVXSRVOHGLFD
WUDQVDNFLMD VD YODVQLFLPD X NRMLPD RQL QDVWXSDMX NDR YODVQLFL NDSLWDOD
SULYUHGQRJ VXEMHNWD 8 izveštaju o ostvarenim rezultatima /bilansu
uspeha/ukupan rezultatVHUDþXQVNLGRELMDNDR]ELULVND]DQRJGRELWNDLOL
JXELWNDLVND]DQRJX bilansu uspeha u užem smisluLUH]XOWDWDSRRVQRYX
drugih stavki rezultata /povezanih sa kapitalom/.

Standard X RGQRVX QD SUHWKRGQL MRS 1 NRULVWL QRYH WHUPLQH ]D QD]LYH
ILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDLQMLKRYLKGHORYDPHÿX]ELUHYDL]ELUHYD2YDSURPHQDMH
XNOMXþHQDLXVYHGUXJHUHOHYDQWQH6WDQGDUGHL7XPDþHQMD8WRPVPLVOXVPRLX
UdžbenikuL]YUãLOLSULODJRÿDYDQMHQD]LYDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDQMLKRYLKGHORYD
PHÿX]ELUHYD L ]ELUHYD X] VYHVWDQ UL]LN GD QMLKRY ]YDQLþDQ SUHYRG QD VUSVNL
MH]LNNDGDEXGHREMDYOMHQ]YDQLþDQSUHYRGMSFIQHEXGHRQDNDYNDNRVPRWR
PLXUDGLOL]DSRWUHEHSLVDQMDUdžbenika
1DRYRPPHVWXVNUHüHPRSDåQMXQDVOHGHüHGYHþLQMHQLFH
SULYUHGQLVXEMHNWXRGQRVXQDStandardPRåHNRULVWLWLGUXJHWHUPLQH
GD RSLãH ]ELUHYH VYH GRN MH ]QDþHQMH QMHJRYLK WHUPLQD MDVQR 1D
SULPHU SULYUHGQL VXEMHNW PRåH NRULVWLWL WHUPLQ ³QHWR UH]XOWDW´
XPHVWRWHUPLQD³GRELWDN´LOL³JXELWDN´L
SULYUHGQLP VXEMHNWLPD MH GR]YROMHQR GD NRULVWH GUXJDþLMH QD]LYH
ILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDXRGQRVXQDRQHNRMHNRULVWLStandard

'HORNUXJStandarda

Standard VH SULPHQMXMH ]D SULND]LYDQMH VYLK ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD RSãWH
QDPHQH NRML VH SULSUHPDMX L SULND]XMX X VNODGX VD RVWDOLP Međunarodnim
standardima finansijskog izveštavanja
Standard VH QH RGQRVL QD VDåHWH ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH NRML VH VDVWDYOMDMX ]D
LQWHUQHSRWUHEHVWUXNWXUXLVDGUåLQXRYLKILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDUHJXOLãHMRS
34 Periodično finansijsko izveštavanje 0HÿXWLP SULOLNRP QMLKRYRJ
VDVWDYOMDQMDSULPHQMXMXVHLQHNHRGUHGEHStandardaLWRSDUDJUDIL
Standard VH SULPHQMXMH L QD pojedinačne L QD konsolidovane finansijske
izveštaje
'UXJL MSFI SRVWDYOMDMX ]DKWHYH ]D SUL]QDYDQMH YUHGQRYDQMH L
REHORGDQMLYDQMH]DVSHFLILþQHWUDQVDNFLMHLGUXJHVWDYNH
StandardXSRWUHEOMDYDWHUPLQRORJLMXNRMDMHSULNODGQD]DSULYUHGQHVXEMHNWH
þLML MH MHGDQ RG ELWQLMLK FLOMHYD SRVORYDQMD RVWYDULYDQMH GRELWL 1HGRELWQH
RUJDQL]DFLMHGUåDYQHXVWDQRYHGUåDYQDSUHGX]HüDIRUPLUDQDNDRQHGRELWQD
PRJX GD SULPHQMXMX Standard L X VOXþDMX SRWUHEH PRJX XUDGLWL L]PHQH L
GRSXQHSRMHGLQLKVWDYNLLRSLVDNDRLVDPLKILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDDXVNODGX
VD SULURGRP VYRJ SRVORYDQMD 2YL VXEMHNWL WDNRÿH PRJX GD SULNDåX
GRGDWQHL]YHãWDMHNDRGHRILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
3RWUHEQD SULODJRÿDYDQMD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD WUHED GD XUDGH L SULYUHGQL
VXEMHNWL NRML QH UDVSRODåX VD NODVLþQLP REOLNRP NDSLWDOD NDSLWDORP
GHILQLVDQLP QD QDþLQ NDNR VH NDSLWDO GHILQLãH X MRS 32 Finansijski
instrumenti: Prikazivanje 5DGL VH R QD SULPHU IRQGRYLPD RWYRUHQRJ WLSD
IRUPLUDQLKUDGLXODJDQMDXNXSRYLQXDNFLMD2QDPRJXXVYRMLWLSUDNVXGDX
ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD SULND]XMX XGHR SRMHGLQLK þODQRYD RGQRVQR
SRMHGLQDþQLKYODVQLND

6YUKDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD

)LQDQVLMVNL L]YHãWDML SUHGVWDYOMDMX VWUXNWXULUDQL SULND] ILQDQVLMVNRJ SRORåDMD
SULYUHGQRJ VXEMHNWD L QMHJRYLK ILQDQVLMVNLK SHUIRUPDQVL NRML VX SRVOHGLFD
SRVORYQLKSURPHQDNRMHMHSULYUHGQLVXEMHNWREDYLR
&LOM ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD RSãWH QDPHQH MHVWH SUXåDQMH LQIRUPDFLMD R
ILQDQVLMVNRP SRORåDMX XVSHãQRVWLL WRNRYLPD JRWRYLQH SULYUHGQRJ VXEMHNWD
NRMHüHYHOLNRPEURMXUD]OLþLWLKNRULVQLNDELWLRGNRULVWLSULOLNRPGRQRãHQMD
QMLKRYLK HNRQRPVNLK RGOXND 8 ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD VH WDNRÿH

85HSXEOLFL6UELMLQDYHGHQLVXEMHNWL]ERJUHOHYDQWQLK]DNRQVNLKSURSLVDQHPDMXRYXPRJXüQRVW

SULND]XMX UH]XOWDWL NRMH MH UXNRYRGVWYR SULYUHGQRJ VXEMHNWD RVWYDULOR X

XSUDYOMDQMX SRYHUHQLP VUHGVWYLPD 'D EL VH RYDM FLOM LVSXQLR ILQDQVLMVNL
L]YHãWDMLVDGUåHLQIRUPDFLMHR
VUHGVWYLPDSULYUHGQRJVXEMHNWD
QMHJRYLPREDYH]DPD
VRSVWYHQRPNDSLWDOXSULYUHGQRJVXEMHNWD
QMHJRYLPSULKRGLPDLUDVKRGLPDXNOMXþXMXüLGRELWNHLJXELWNH
GRSULQRVX NDSLWDOX RG VWUDQH YODVQLND NDSLWDOD L UDVSRGHOH YODVQLFLPD
NDSLWDODSRRVQRYXQMLKRYRJYODVQLãWYDXNDSLWDOXL
WRNRYLPDJRWRYLQHSULYUHGQRJVXEMHNWD
2YH LQIRUPDFLMH ]DMHGQR VD RVWDOLP LQIRUPDFLMDPD L]QHWLP X napomenama
SRPDåX NRULVQLFLPD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD GD SUHGYLGH EXGXüH WRNRYH
JRWRYLQHSULYUHGQRJVXEMHNWDDSRVHEQRQMLKRYXGLQDPLNXLL]YHVQRVW

6DVWDYQLGHORYLILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD

3RWSXQVHWVNXSILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDþLQH
izveštaj o finansijskom položaju /bilans stanja/ 9QDGDQQDNRMLVH]DYUãDYD
L]YHãWDMQL SHULRG ± GRGDYDQMH X QD]LY RYRJ ILQDQVLMVNRJ L]YHãWDMD WHNVWD
³ELODQVVWDQMD´LPD]DVYUKXGDVHL]EHJQH]DEXQDRNRMHPILQDQVLMVNRP
L]YHãWDMX VH UDGL ± ]ERJ QMHJRYRJ GRVDGDãQMHJ QD]LYD ³ELODQV VWDQMD´
XNROLNR EL VH ]D RYDM ILQDQVLMVNL L]YHãWDM XVYRMLR SUHGORåHQL QD]LY
³L]YHãWDMRILQDQVLMVNRPSRORåDMX´PRJXüHMHGDüHMHGQRJGDQDNDGDVH
UDþXQRYRÿH QDYLNQX QD QMHJD ELWL PRJXüH L]EDFLWL L] QMHJD GRGDWDN
³ELODQVVWDQMD´
izveštaj o ostvarenim rezultatima /bilans uspeha/ 10 XL]YHãWDMQRPSHULRGX
GRGDYDQMHXQD]LYXRYRJILQDQVLMVNRJL]YHãWDMDWHNVWD³ELODQVXVSHKD´
LPD]DVYUKXGDVHL]EHJQH]DEXQDRNRMHPILQDQVLMVNRPL]YHãWDMXVHUDGL
± ]ERJ QMHJRYRJ GRVDGDãQMHJ QD]LYD ³ELODQV XVSHKD´ XNROLNR EL VH ]D
RYDMILQDQVLMVNLL]YHãWDMXVYRMLRSUHGORåHQLQD]LY³L]YHãWDMRRVWYDUHQLP
UH]XOWDWLPD´ PRJXüH MH GD üHMHGQRJ GDQD NDGD VHUDþXQRYRÿH QDYLNQX
QD QMHJD ELWL PRJXüH L]EDFLWL L] QMHJD GRGDWDN ³ELODQV XVSHKD´
QDSRPLQMHPR GD VPR VHVH ]D QD]LY ³L]YHãWDM R RVWYDUHQLP UH]XOWDWLPD´
RSUHGHOLOL]DWRãWRVHXQMHPXSULND]XMXGYDUH]XOWDWDMHGDQNRMLVHGRELMD

8 YUHPH L]GDYDQMD Udžbenika RYDM ILQDQVLMVNL L]YHãWDM VH X 5HSXEOLFL 6UELML QD]LYD
ELODQVVWDQMD

ELODQVXVSHKD

NDR UD]OLND SULKRGD L UDVKRGD L GUXJL NRML SURL]OD]L L] drugih stavki
rezultata /povezanih sa kapitalom/
izveštaj o promenama na kapitalu WRNRPL]YHãWDMQRJSHULRGD
izveštaj o tokovima gotovine WRNRPREUDþXQVNRJSHULRGD
napomene, NRMH VDGUåH VDåHWL SULND] ]QDþDMQLMLK SULPHQMHQLK
UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND L GUXJD REMDãQMHQMD X YH]L VD RGUHÿHQLP
VWDYNDPDL]GUXJLKILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD L
izveštaj o finansijskom položaju /bilans stanja/ NDNDY EL ELR QD SRþHWNX
QDMUDQLMHJ XSRUHGQRJ SHULRGD X VLWXDFLML NDGD SULYUHGQL VXEMHNW
UHWURDNWLYQR SULPHQL SURPHQMHQH LOL QRYH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH LOL
NDGDUHWURDNWLYQRSUHUDþXQDYDVWDYNHXVYRMLPILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDLOL
LKUHNODVLILNXMH
8RGQRVXQDSUHWKRGQLMRS 1XRþOMLYHVXVOHGHüHUD]OLNHXVHWXILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD
SURPHQMHQLVXQD]LYLbilansa stanjaLbilansa uspeha]ERJWRJDüHPRPL
XUdžbeniku]DGRVDGDãQML³ELODQVVWDQMD´XSRWUHEOMDYDWLQD]LY³L]YHãWDM
RILQDQVLMVNRPSRORåDMXELODQVVWDQMD´D]DGRVDGDãQML³ELODQVXVSHKD´
XSRWUHEOMDYDWLQD]LY³L]YHãWDMLRRVWYDUHQLPUH]XOWDWLPDELODQVXVSHKD´
L]YUãHQR MH SUHFL]LUDQMH GDQD LOL SHULRGD QD NRML VH ILQDQVLMVNL L]YHãWDML
RGQRVHQDSULPHUizveštaj o finansijskom položajuVHVDVWDYOMDQDGDQQD
NRMLVH]DYUãDYDL]YHãWDMQLSHULRGizveštaj o ostvarenom rezultatu VDGUåL
UH]XOWDWHRVWYDUHQHXL]YHãWDMQRPSHULRGXLWG
X VHW ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD XNOMXþHQ MH MHGDQ QD L]JOHG QRYL ILQDQVLMVNL
L]YHãWDM 5DGL VH R bilansu stanja WM izveštaju o finansijskom položaju
/bilansu stanja/ NRML EL ELR VDVWDYOMHQ QD SRþHWNX QDMUDQLMHJ XSRUHGQRJ
SHULRGD X VLWXDFLML NDGD SULYUHGQL VXEMHNW UHWURDNWLYQR SULPHQL
SURPHQMHQH LOL QRYH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH LOL NDGD UHWURDNWLYQR
SUHUDþXQDYDVWDYNHXVYRMLPILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDLOLLKUHNODVLILNXMH
8VOXþDMXGDMHUHFLPRPDWHULMDOQR]QDþDMQDJUHãNDQDVWDODXSUHWKRGQRM
JRGLQL L GD MH RQD X WHNXüRM JRGLQL UHWURDNWLYQR LVSUDYOMHQD SULYUHGQL
VXEMHNWLQHüHXRGQRVXQDVWDULMRS 1LPDWLQLNDNYLKGRGDWQLKDNWLYQRVWL
±XSRVWRMHüHPizveštaju o finansijskom položaju /bilansu stanja/ VHYHü
SULND]XMX XSRUHGQL SRGDFL WM SRGDFL ]D SUHWKRGQL L]YHãWDMQL SHULRG
0HÿXWLP GD MH PDWHULMDOQR ]QDþDMQD JUHãND QDVWDOD X JRGLQL X
ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD ]D JRGLQX QH EL ELOR GRYROMQR SULND]DWL
VDPR MHGDQ izveštaj o finansijskom položaju /bilansu stanja/ MHU EL X

L]YHãWDMRSURPHQDPDQDNDSLWDOX

QDSRPHQHX]ILQDQVLMVNHL]YHãWDMH

QMHPX XSRUHGQL SRGDFL SULND]LYDOL VWDQMH ]D JRGLQX %LOR EL
QHRSKRGQR SULND]DWL MRã MHGDQ izveštaj o finansijskom položaju /bilans
stanja/ LWRVDVWDQMHPQDGDQJRGLQH
.DR ãWR VPR YHü UHNOL SULYUHGQL VXEMHNW PRåH NRULVWLWL L GUXJH QD]LYH ]D
QDYHGHQHILQDQVLMVNHL]YHãWDMHRVLPRQLKNRMLVXNRULãüHQLXStandardu
3ULYUHGQL VXEMHNW SULGDMH SULND]XMH MHGQDNX YDåQRVW VYLP ILQDQVLMVNLP
L]YHãWDMLPDNRMLþLQHVHWILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
.DR ãWR MH GR]YROMHQR SDUDJUDIRP Standarda SULYUHGQL VXEMHNW PRåH
SULND]DWL NRPSRQHQWH GRELWND LOL JXELWND LOL NDR GHR MHGQRJ izveštaja o
ostvarenim rezultatimabilansa uspeha/LOLXzasebnom bilansu uspeha
Standard NRQVWDWXMH SUDNVX SRMHGLQLK SULYUHGQLK VXEMHNDWD GD SRUHG
ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD SULND]XMX ILQDQVLMVNH SUHJOHGH SULSUHPOMHQH RG VWUDQH
UXNRYRGVWYD NRMLP VH REMDãQMDYDMX NDUDNWHULVWLNH XVSHãQRVWL SRVORYDQMD
SULYUHGQRJVXEMHNWDLILQDQVLMVNRJVWDQMDNDRLJODYQHQHL]YHVQRVWLVDNRMLPD
VHRQVXRþDYD
7LSUHJOHGLQDMþHãüHVDGUåH
RVQRYQH IDNWRUH NRML XWLþX QD XVSHãQRVW SULYUHGQRJ VXEMHNWD SURPHQH
RNUXåHQMD X NRMHP RQR SRVOXMH UHDNFLMH SULYUHGQRJ VXEMHNWD QD WH
SURPHQH L QMLKRY XþLQDN NDR L SROLWLNH SULYUHGQRJ VXEMHNWD X YH]L V
XODJDQMHPGDRGUåLLSREROMãDXVSHãQRVWXNOMXþXMXüLLSROLWLNXGLYLGHQGL
L]YRUH ILQDQVLUDQMD SULYUHGQRJ VXEMHNWD QMHJRYH SROLWLNH X YH]L VD
ILQDQVLMVNLP]DGXåLYDQMHPLXSUDYOMDQMHPUL]LFLPD
VQDJH L UHVXUVH SULYUHGQRJ VXEMHNWD þLMD YUHGQRVW QLMH VDGUåDQD X
izveštaju o finansijskom položaju /bilansu stanja/ NRML MH VDVWDYOMHQ X
VNODGX VD Međunarodnim standardima finansijskog izveštavanja QD
SULPHU LQWHUQR VWYRUHQL JRRGZLOO NRML QLMH PRJDR ELWL SUL]QDW X
6HP QDYHGHQRJ Standard NRQVWDWXMH GD X] ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH QHNL
SULYUHGQL VXEMHNWL QDURþLWR X RQLP SULYUHGQLP JUDQDPD X NRMLPD HNRORãNL
þLQLRFL LJUDMX ]QDþDMQX XORJX L JGH VH ]DSRVOHQL VPDWUDMX YDåQRP JUXSRP
NRULVQLND LQIRUPDFLMD SULND]XMX GRGDWQH L]YHãWDMH NDR ãWR VX HNRORãNL L
L]YHãWDMLRGRGDWRMYUHGQRVWL
1DYHGHQL L]YHãWDML NRML VH SULND]XMX L]YDQ ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD QLVX X
GHORNUXJX Međunarodnih standarda finansijskog izveštanja =ERJ WRJD L]
QD]LYD WLK L]YHãWDMD WUHED MDVQR GD SURL]OD]L GD VH QH UDGL R ILQDQVLMVNLP
L]YHãWDMLPD

2SãWLSULVWXSSULND]LYDQMXILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
3RãWHQR IHU SULND]LYDQMH L XVDJODãHQRVW VD Međunarodnim
standardi ma finansijskog izveštavanja

)LQDQVLMVNL L]YHãWDML SULYUHGQRJ VXEMHNWD WUHED SRãWHQR IHU GD SULNDåX
QMHJRYILQDQVLMVNLSRORåDMILQDQVLMVNXXVSHãQRVWLQMHJRYHWRNRYH JRWRYLQH
8 Standardu MH L]UDåHQR PLãOMHQMH Odbora GD SUDYLOQD SULPHQD
Međunarodnih standarda finansijskog izveštavanja VD GRGDWQLP
REHORGDQMLYDQMLPD NDGD VH ]D QMLPD XNDåH SRWUHED REH]EHÿXMX X VNRUR
VYLP VOXþDMHYLPD RVWYDUHQMH ]DKWHYD ]D SRãWHQLP SULND]LYDQMHP X
5DGLIHUSULND]LYDQMDXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDSULYUHGQLVXEMHNWWUHEDGD
L]DEHUH L SULPHQL UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH X VNODGX VD MRS 8
Računovodstvene politike, promene računovodstvenih procena i greške
WDM 6WDQGDUG VDGUåL UHGRVOHG LPSHUDWLYQLK VPHUQLFD NRMH UD]PDWUD
UXNRYRGVWYRSULYUHGQRJVXEMHNWDSULL]ERUXUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND]D
RGUHÿHQX VWDYNX ]D NRMX QH SRVWRML DGHNYDWDQ ]DKWHY X 6WDQGDUGLPD L
7XPDþHQMLPD
SULNDåHLQIRUPDFLMHXNOMXþXMXüLLUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNHQDQDþLQNRML
REH]EHÿXMHGDRQHEXGXUHOHYDQWQHSRX]GDQHXSRUHGLYHLUD]XPOMLYHL
REH]EHGL GRGDWQD REHORGDQMLYDQMD NDGD MH SRVWXSDQMH X VNODGX VD
VSHFLILþQLP ]DKWHYLPD Međunarodnih standarda finansijskog
izveštavanja QHGRYROMQR GD RPRJXüL NRULVQLFLPD GD UD]XPHMX XWLFDM
RGUHÿHQLKWUDQVDNFLMDRVWDOLKGRJDÿDMDLXVORYDRNROQRVWLQDILQDQVLMVNL
SRORåDMLILQDQVLMVNXXVSHãQRVWSULYUHGQRJVXEMHNWD
3ULYUHGQL VXEMHNW þLML VX ILQDQVLMVNL L]YHãWDML XVNODÿHQL VD Međunarodnim
standardima finansijskog izveštavanja WUHED WX þLQMHQLFX GD REHORGDQL
REHORGDQMLYDQMH EL L]YUãLR GDYDQMHP X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD L]MDYH
VOHGHüHJWLSDFinansijski izveštaji su u svim svojim delovima usklađeni sa
svim relevantnim odredbama Međunarodnih standarda finansijskog
izveštavanja
)LQDQVLMVNL L]YHãWDML VH QH VPDWUDMX XVDJODãHQLP VD Međunarodnim
standardima finansijskog izveštavanja XNROLNR QLVX X SRWSXQRVWL XVDJODãHQL
VDVYLP ]DKWHYLPDVYDNRJ 6WDQGDUGDL7XPDþHQMDNRMLWUHEDGDVHSULPHQL
SULQMLKRYRPVDVWDYOMDQMX
1HRGJRYDUDMXüL UDþXQRYRGVWYHQL SRVWXSFL QH PRJX GD VH LVSUDYH ELOR
REHORGDQMLYDQMHP SULPHQMHQLKUDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND ELORQDSRPHQDPD
LOL GUXJLP REMDãQMHQMLPD 1D SULPHU DNR MH SULYUHGQL VXEMHNW ]D REUDþXQ
DPRUWL]DFLMH RSUHPH NRULVWLR progresivnu metodu NRMD SR Međunarodnim
standardima finansijskog izveštavanja QLMH GR]YROMHQD SULYUHGQL VXEMHNW

QHüH LVSUDYLWL WR QHDGHNYDWQR SRVWXSDQMH WLPH ãWR üH MDYQR X VYRMLP
ILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDL]MDYLWLREHORGDQLWLGDMHSULPHQMLYDRWXPHWRGX
8 L]X]HWQR UHWNLP RNROQRVWLPD UXNRYRGVWYR SULYUHGQRJ VXEMHNWD PRåH
]DNOMXþLWL GD EL XVDJODãHQRVW VD VYDNLP ]DKWHYRP 6WDQGDUGD L 7XPDþHQMD
PRJODXWLFDWLQDVDVWDYOMDQMHQHNYDOLWHWQLKILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDNRMLELPRJOL
GD GRYHGX X ]DEOXGX QMLKRYH NRULVQLNH WL L]YHãWDML QH EL ELOL VDVWDYOMHQL QD
QDþLQNRMLREH]EHÿXMHLVSXQMHQRVWFLOMHYDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDSRVWDYOMHQLKX
Okviru =ERJ SRWUHEH ]D SRãWHQLP SULND]LYDQMHP ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD
QHRSKRGQR EL ELOR GD VH RGVWXSL RG SRVWDYOMHQLK ]DKWHYD Na primer,
preduzeće posluje veoma uspešno i želi da investira. Kod inostrane banke
uzima dugoročni kredit za izgradnju tržnog centra. Sve analize pokazuju da
preduzeće može uspešno da servisira preuzete obaveze po kreditu i da pri
tome ostvari još uspešnije poslovanje. Za vreme građenja sredstva preduzeće
nastavlja sa uspešnim poslovanjem. U periodu gradnje značajno je opadanje
vrednosti nacionalne valute u odnosu na stranu valutu u kojoj je kredit uzet
(s tim da se ne radi o uslovima hiperinflacije, pa samim tim i nema ni
mogućnosti za primenu MRS 29 Finansijsko izveštavanje u hiperinflatornim
privredama). Po tom osnovu preduzeće iskazuje velike negativne kursne
razlike. S obzirom da MRS 21 Učinci promena kurseva razmene stranih
valuta zahteva da se negativne kursne razlike priznaju kao rashod perioda u
kojem su nastale (bez mogućnosti da budu uključene u nabavnu vrednost
sredstva u vezi sa kojim su te kursne razlike nastale) preduzeće će iskazati
jako veliki gubitak. To dovodi do toga da će u izveštaju o ostvarenim
rezultatima /bilansu uspeha/ biti iskazan potpuno različit rezultat u odnosu
na onaj koji je preduzeće realno ostvarilo.
8 VOXþDMX GD UXNRYRGVWYR SULYUHGQRJ VXEMHNWD ]DNOMXþL GD SULPHQD QHNRJ
]DKWHYD UHOHYDQWQRJ 6WDQGDUGD LOL 7XPDþHQMD GRYRGL GR VDVWDYOMDQMD
QHNYDOLWHWQLK ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD NRML EL PRJOL GD GRYHGX X ]DEOXGX
QMLKRYH NRULVQLNH SRVWXSDQMH SULYUHGQRJ VXEMHNWD ]DYLVL L RG WRJD GD OL
]DNRQVNDUHJXODWLYDGR]YROMDYDLOLQHGR]YROMDYDRGVWXSDQMHRGUHOHYDQWQRJ
6WDQGDUGDL7XPDþHQMD
8 VOXþDMX NDGD RGVWXSDQMH RG ]DKWHYD UHOHYDQWQRJ 6WDQGDUGD L
7XPDþHQMD QLMH ]DNRQVNL VDQNFLRQLVDQR SULYUHGQL VXEMHNW WUHED GD
L]YUãHQD SUL]QDYDQMD L YUHGQRYDQMD VUHGVWDYD REDYH]D SULKRGD LOL
UDVKRGDXUDGLXVNODGXVDUHOHYDQWQLPRGUHGEDPDOkvira LGDREHORGDQL
GD MH UXNRYRGVWYR ]DNOMXþLOR GD ILQDQVLMVNL L]YHãWDML SRãWHQR
SULND]XMX ILQDQVLMVNL SRORåDM SULYUHGQRJ VXEMHNWD QMHJRYX
ILQDQVLMVNXXVSHãQRVWLWRNRYHJRWRYLQH
GD MH RVWYDUHQD VDJODVQRVW SR VYLP ]QDþDMQLP SLWDQMLPD VD VYLP
6WDQGDUGLPDL7XPDþHQMLPDNRMLWUHEDGDVHSULPHQHL]X]HYãWRVH

RGXVWXSLORRGMHGQRJLOLYLãH]DKWHYDQHNRJ6WDQGDUGDLOL7XPDþHQMD
NDNRELVHSRVWLJORSRãWHQRSULND]LYDQMH
QD]LY6WDQGDUGDLOL7XPDþHQMDRGNRJDMHSULYUHGQLVXEMHNWRGVWXSLR
SULURGX RGVWXSDQMD XNOMXþXMXüL SRVWXSDN NRML EL WDM 6WDQGDUG LOL
7XPDþHQMH]DKWHYDORUD]ORJH]ERJNRMLKELSRVWXSDNXVNODGXVDWLP
6WDQGDUGRP LOL 7XPDþHQMHP PRJDR GD EXGH X]URN SRJUHãQRJ
]DNOMXþND L SRVWXSDN NRML MH SULPHQMHQ 3ULYUHGQL VXEMHNW WUHED GD
REHORGDQLRNROQRVWLXNRMLPDVHSULYUHGQLVXEMHNWQDOD]LXþHPXVH
RQH UD]OLNXMX RG RNROQRVWL X NRMLPD VH QDOD]H GUXJL SULYUHGQL
VXEMHNWL NRML VX X PRJXüQRVWL GD L X WRP GHOX SULPHQH GRWLþQL
6WDQGDUGLOL7XPDþHQMHL
]D VYDNL SULND]DQL SHULRG ILQDQVLMVNL XWLFDM RGVWXSDQMD QD VYDNX
VWDYNXXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDNRMDELELODREMDYOMHQDXVNODGXVD
GDWLP]DKWHYRP
3RVOHGQMDGYDQDYHGHQDREHORGDQMLYDQMDPRUDMXVHXUDGLWLLXQDUHGQRP
L]YHãWDMQRP SHULRGX DNR X QMHPX RGVWXSDQMH RG ]DKWHYD 6WDQGDUGD LOL
7XPDþHQMD XWLþH QD L]QRVH SUL]QDWH X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD WRJ
QDUHGQRJ SHULRGD &LOM RYDNYRJ SRVWXSDQMD MH GD VH NRULVQLFLPD
ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD REH]EHGH LQIRUPDFLMH R NRQWLQXLUDQLP HIHNWLPD
RGVWXSDQMDL]SUHWKRGQLKSHULRGD
8WRNXGRQRãHQMDRGOXNHGDOLGDVHRGVWXSLRG]DKWHYDQHNRJ6WDQGDUGD
LOL7XPDþHQMDUXNRYRGVWYRSULYUHGQRJVXEMHNWDWUHEDGDSURYHULNDNRVH
X VOLþQLP VLWXDFLMDPD SRQDãDMX RVWDOL SULYUHGQL VXEMHNWL X QMHJRYRP
RNUXåHQMX 8NROLNR RQL QH RGVWXSDMX RG ]DKWHYD RGJRYDUDMXüHJ
6WDQGDUGD LOL 7XPDþHQMD RQGD SRVWXSDQMH SULYUHGQRJ VXEMHNWD QD QDþLQ
NDNR SRVWXSDMX L RVWDOL SULYUHGQL VXEMHNWL NRML SRãWXMX ]DKWHYH
RGJRYDUDMXüHJ 6WDQGDUGD LOL 7XPDþHQMD QH EL ELOR X WROLNRM PHUL
SRJUHãQR GD EL VH PRJOR UHüL GD QMHJRYL ILQDQVLMVNL L]YHãWDML QH
REH]EHÿXMX LVSXQMHQRVW FLOMHYD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD SRVWDYOMHQLK X
Okviru
8 VOXþDMX NDGD RGVWXSDQMH RG ]DKWHYD 6WDQGDUGD L 7XPDþHQMD QLMH X
VNODGXVD]DNRQVNRPUHJXODWLYRPNRMDUHJXOLãHYRÿHQMHSRVORYQLKNQMLJD
LVDVWDYOMDQMHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDNDRãWRMHWRVDQHJDWLYQLPNXUVQLP
UD]OLNDPD VOXþDM X 5HSXEOLFL 6UELML SULYUHGQL VXEMHNW WUHED GD X
PDNVLPDOQR PRJXüRM PHUL XPDQML XRþHQH REPDQMXMXüH HIHNWH
SRVWXSDQMDXVNODGXVDWLP]DKWHYRPLGDREHORGDQL
QD]LY 6WDQGDUGD LOL 7XPDþHQMD R NRMLPD VH UDGL SULURGX ]DKWHYD
UD]ORJ]ERJ NRMHJUXNRYRGVWYRVPDWUDGDELSRVWXSDQMHXVNODGXVD
WLP]DKWHYRPELORWROLNRSRJUHãQRXGDWLPRNROQRVWLPDGDELGRYHOR
GRVXNREDVDFLOMHYLPDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDGHILQLVDQLKXOkviruL

]D VYDNL SULND]DQL SHULRG NRUHNFLMH VYLK VWDYNL X ILQDQVLMVNLP

L]YHãWDMLPD]DNRMHUXNRYRGVWYRVPDWUDGDVXQHRSKRGQHNDNRELVH
RVWYDULORIHUSULND]LYDQMH

1DþHORVWDOQRVWLSRVORYDQMD

3ULOLNRP SULSUHPH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD UXNRYRGVWYR SULYUHGQRJ VXEMHNWD
WUHED GD SURFHQL PRJXüQRVW SULYUHGQRJ VXEMHNWD GD QDVWDYL SRVORYDQMH X
VNODGXVDQDþHORPVWDOQRVWL)LQDQVLMVNLL]YHãWDMLWUHEDGDEXGXSULSUHPOMHQL
QDRVQRYXUDþXQRYRGVWYHQHSUHWSRVWDYNHQHRJUDQLþHQRJYUHPHQDSRVORYDQMD
SULYUHGQRJ VXEMHNWD RVLP X VOXþDMX NDGD UXNRYRGVWYR LOL LPD QDPHUX GD
OLNYLGLUD SULYUHGQL VXEMHNW LOL GD SUHVWDQH VD SRVORYDQMHP LOL QHPD UHDOQX
DOWHUQDWLYXGDSRVWXSLQDGUXJLQDþLQ.DGDMHUXNRYRGVWYRVYHVQRSRVWRMDQMD
]QDþDMQLK QHL]YHVQRVWL X YH]L V PRJXüQRãüX SULYUHGQRJ VXEMHNWD GD QDVWDYL
VDSRVORYDQMHPXVNODGXVDQDþHORPNRQWLQXLWHWDRYHQHL]YHVQRVWLWUHEDGD
EXGX REHORGDQMHQH .DGD ILQDQVLMVNL L]YHãWDML QLVX SULSUHPOMHQL QD ED]L
QDþHOD VWDOQRVWL SULYUHGQL VXEMHNW RYX þLQMHQLFX REHORGDQMXMH ]DMHGQR VD
REMDãQMHQMHPRVQRYHNRMDMHNRULãüHQD]DSULSUHPDQMHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDL
UD]ORJD ]ERJ NRMHJ VH VPDWUD GD SULYUHGQL VXEMHNW QH SULPHQMXMH SULQFLS
QHRJUDQLþHQRJYUHPHQDSRVORYDQMD
'D EL SURFHQLOR GD OL MH SUHWSRVWDYND VWDOQRVWL RSUDYGDQD UXNRYRGVWYR
SULYUHGQRJVXEMHNWDWUHEDGDX]PHXRE]LUVYHUDVSRORåLYHSRGDWNHYH]DQH]D
GRJOHGQX EXGXüQRVW NRMD REXKYDWD QDMPDQMH GYDQDHVW PHVHFL RG datuma
bilansaPDGDQLMHRJUDQLþHQDVDPRQDWDMSHULRG6WHSHQUD]PDWUDQMD]DYLVL
RGþLQMHQLFDYH]DQLK]DVYDNLVOXþDMSRVHEQR$NRMHSRVORYDQMHSULYUHGQRJ
VXEMHNWD X SURãORVWL ELOR SURILWDELOQR D ILQDQVLMVND VUHGVWYD ODNR GRVWXSQD
PRåHGDVH]DNOMXþLGDMHXWRPVOXþDMXLEH]GHWDOMQLMHDQDOL]HRSUDYGDQR
L]YUãLWL UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH QD RVQRYX QDþHOD VWDOQRVWL 8 RVWDOLP
VOXþDMHYLPDUXNRYRGVWYRüHPRåGDPRUDWLGDX]PHXRE]LUþLWDYQL]þLQLODFD
NRML VH WLþX WHNXüH L RþHNLYDQH SURILWDELOQRVWL URNRYD ]D RWSODWX GXJD L
SRWHQFLMDOQLK L]YRUD ]D UHILQDQVLUDQMH SUH QHJR ãWR EXGH ]DNOMXþLOR GD MH
SULPHQDQDþHODVWDOQRVWLRSUDYGDQD

1DþHORQDVWDQNDSRVORYQRJGRJDÿDMD

3ULYUHGQLVXEMHNWSULSUHPDVYRMHILQDQVLMVNHL]YHãWDMHL]X]HYLQIRUPDFLMHR
WRNRYLPDJRWRYLQHXVNODGXVDQDþHORPQDVWDQNDSRVORYQRJGRJDÿDMD
3UHPDWRPQDþHOXSRVORYQHSURPHQHLGRJDÿDMLSUL]QDMXVHLHYLGHQWLUDMXX
UDþXQRYRGVWYHQRM HYLGHQFLML RQGD NDGD QDVWDQX D QH SULOLNRP SULMHPD LOL

SODüDQMD X JRWRYLQL LOL JRWRYLQVNRP HNYLYDOHQWX LSULND]XMXX ILQDQVLMVNLP

L]YHãWDMLPD X SHULRGX QD NRML VH RGQRVH 6WDYNH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD
VUHGVWYD REDYH]H NDSLWDO SULKRGL L UDVKRGL SUL]QDMX VH NDGD ]DGRYROMH
GHILQLFLMHLNULWHULMXPH]DSUL]QDYDQMHNRMLVXSULPDUQRGHILQLVDQLOkvirom

=QDþDMQRVWLJUXSLVDQMH

.DGD MH X SLWDQMX ]QDþDMQRVW QHNH VWDYNH Standard VH RJUDQLþDYD QD
]QDþDMQRVW VD VWDQRYLãWD SRVORYD SULND]LYDQMD SUH]HQWRYDQMD L
REHORGDQMLYDQMD 8 WRP VPLVOX Standard SURSLVXMH GD NDGD LQIRUPDFLMD QLMH
]QDþDMQD QH PRUDMX ELWL LVSXQMHQL ]DKWHYL ]D REHORGDQMLYDQMHP SURSLVDQL
QHNLP 6WDQGDUGRP LOL 7XPDþHQMHP Na primer, preduzeće od vrednije
opreme raspolaže sa jednim kamionom koji je puno oštećen u saobraćajnom
udesu. Očito je da je kamion značajna stavka u opremi preduzeća i da bi po
osnovu ovog smanjenja njegove vrednosti moralo da se sprovede
odgovarajuće obelodanjivanje u napomenama. Ako u tom istom preduzeću
radnik slomi lopatu, neće se vršiti obelodanjivanje povodom tog "događaja",
s obzirom da se ne radi o značajnoj stavci (sredstvu).
Standard NRQVWDWXMH GD VXILQDQVLMVNL L]YHãWDML UH]XOWDW REUDGH YHOLNRJ EURMD
WUDQVDNFLMD NRMH VH VLVWHPDWL]XMX X JUXSH SUHPD VYRMRM SULURGL LOL IXQNFLML
Standard QDODåH GD VYDND ]QDþDMQD JUXSD VWDYNL WUHED X ILQDQVLMVNLP
L]YHãWDMLPD GD EXGH SRVHEQR SULND]DQD %H]QDþDMQH VWDYNH WUHED GD EXGX
VXPLUDQHVDVWDYNDPDVOLþQHSULURGHLOLIXQNFLMHLQHWUHEDGDEXGXSRVHEQR
SULND]DQH
=QDþDMQRVW ]DYLVL RG RELPD L SULURGH VWDYNL ãWR VH SURFHQMXMH X RGQRVX QD
RNROQRVWL QMHQRJ L]RVWDYOMDQMD 3ULOLNRP GRQRãHQMD RGOXNH R WRPH GD OL MH
QHNDVWDYNDLOLJUXSDVWDYNL]QDþDMQDSULURGDLRELPWHVWDYNHSURFHQMXMXVH
LVWRYUHPHQR .DGD MH X SLWDQMX RELP QHNH VWDYNH Standard QH NYDQWLILNXMH
]QDþDMQRVWXVPLVOXGDUHFLPRVYHVWDYNHLVSRGGLQQLVX]QDþDMQH
8]DYLVQRVWLRGRNROQRVWLRGOXþXMXüLþLQLODFPRåHGDEXGHNDNRSULURGDWDNR
L RELP WH VWDYNH 1D SULPHU SRMHGLQDþQD VUHGVWYD LVWH SULURGH L IXQNFLMH
JUXSLãX VH þDN L X VOXþDMX GD VH UDGL R YHOLNLP SRMHGLQDþQLP L]QRVLPD na
primer, ako preduzeće ima 4 zgrade u napomenama pri prikazu stalnih
sredstava iskazalo bi ih kao jednu stavku - građevinski objekti 0HÿXWLP
YHOLNH VWDYNH NRMH VHUD]OLNXMX SR SULURGL LOLIXQNFLML SULND]XMX VH RGYRMHQR
na primer, u napomenama bi se odvojeno iskazalo zemljište od građevinskih
objekata koji se nalaze na tom zemljištu
Standard]QDþDMQRVWVWDYNHSRVPDWUDVDVWDQRYLãWD
VYLKILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDVHPnapomenaL
napomenaNDRSRVHEQRJILQDQVLMVNRJL]YHãWDMD

8 WRP VPLVOX VH PRåH GHVLWL GD VWDYND VD VWDQRYLãWD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD
VHP napomena QLMH GRYROMQR ]QDþDMQD QH SULND]XMH VH SRVHEQR X
ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD YHü VH JUXSLãH VD GUXJLP VWDYNDPD DOL MH VD
VWDQRYLãWD QDSRPHQD ]QDþDMQD L LVND]XMH VH SRVHEQR X napomenama Na
primer, u izveštaju o finansijskom položaju /bilansu stanja/ iskazuje se stavka
"zalihe" bez raščlanjavanja o kojoj se vrsti zaliha radi, dok se u
napomenama zalihe raščlanjavaju po vrsti: materijal, rezervni delovi,
ambalaža, roba...
6XEMHNW QH VPH GD VPDQMXMH UD]XPOMLYRVW ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD WDNR ãWR üH
PDWHULMDOQR ]QDþDMQX LQIRUPDFLMX VDRãWLWL X RNYLUX LQIRUPDFLMD NRMH QLVX
PDWHULMDOQR]QDþDMQHþLPHELSRVWLJDRGDWDPDWHULMDOQR]QDþDMQDLQIRUPDFLMD
QH EXGH ODNR XRþOMLYD 6HP WRJD QH VPH GD JUXSLãH LQIRUPDFLMH NRMH VX SR
SULURGLLOLIXQFNLMLUD]OLþLWH
1DYHGHQD UD]PDWUDQMD SLWDQMD ]QDþDMQRVWL SRWNUHSLüHPR L VOHGHüLP
SULPHURP
Preduzeće od zaliha ima: materijal za izradu u vrednosti od 2.000.000,00
din, kancelarijskog materijal u vrednosti od 1.000,00 din, materijala za
održavanje čistoće u vrednosti od 2.000,00 din, robu u vrednosti od
10.000,00 din, gotove proizvode u vrednosti od 3.000.000,00 din, nedovršenu
proizvodnju u vrednosti od 2.000.000,00 din, rezervne delove u vrednosti od
4.000,00 din. i sitan inventar u vrednosti od 3.000,00 din.
Ako bi privredni subjekt sastavljao tabelu kojom će u napomenama izvršiti
deo obelodanjivanja u vezi sa zalihama ona bi, kada je u pitanju tekuća
godina, trebala da sadrži sledeće stavke:
u 000 din.
5HG
9UVWD]DOLKD 7HNXüDJRGLQD
EU
0DWHULMDO]DL]UDGX
1HGRYUãHQDSURL]YRGQMD
*RWRYLSURL]YRGL
2VWDOH]DOLKH
8NXSQR

Objašnjenje: S obzirom da u konkretnom primeru zalihe rezervnih delova,

sitnog inventara, kancelarijskog materijala, materijala za
održavanje higijene i robe po svojim iznosima ne
predstavljaju značajne stavke prikazane su u okviru jedne
stavke - "ostale zalihe". Da je u navedenom primeru prodaja
robe značajna delatnost preduzeća, kao posebnu stavku
trebalo bi prikazati i robu, iako je u konkretnom primeru njen
iznos u odnosu na ukupnu vrednost zaliha mali. Posebno

iskazivanje zaliha robe u tom slučaju nije posledica vrednosti

već prirode zaliha ("trgovina je značajna delatnost u
preduzeću").

3UHELMDQMHVWDYNLILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD

3UHELMDQMDVUHGVWDYDLREDYH]DNDRLSULKRGDLUDVKRGDRVLPNDGDSUHELMDQMH
RGUDåDYDVXãWLQXWUDQVDNFLMHLOLGRJDÿDMDXPDQMXMHVSRVREQRVWNRULVQLNDGD
UD]XPHMX QDVWDOH WUDQVDNFLMH RVWDOH GRJDÿDMH LOL RNROQRVWL L GD SURFHQH
EXGXüH QRYþDQH WRNRYH SULYUHGQRJ VXEMHNWD =ERJ WRJD VH VUHGVWYD L
REDYH]H NDR L SULKRGL L UDVKRGL QH SUHELMDMX L]X]HY NDGD MH SUHELMDQMH
SRWUHEQRLOLGR]YROMHQRQHNLP6WDQGDUGRPLOL7XPDþHQMHP
StandardXSDUDJUDIXQDSULPHUXMSFI 15 Prihodi po osnovu ugovora sa
kupcimaXND]XMHQDPRJXüHSULPHUHSUHELMDQMDSULKRGDLUDVKRGDMSFI 15
GHILQLãH SRMDP SULKRGD L ]DKWHYD GD VH RQ LVND]XMH SR IHU YUHGQRVWL
HNRQRPVNHNRULVWLNRMDMHSULPOMHQDLOLVHSRWUDåXMHX]LPDMXüLXRE]LUL]QRV
VYLKSRSXVWDLUDEDWDQDNROLþLQXNRMHMHSULYUHGQLVXEMHNWRGREULR7RNRP
UHGRYQRJ SRVORYDQMD SULYUHGQL VXEMHNW YUãL L GUXJH SRVORYQH WUDQVDNFLMH SR
RVQRYX NRMLK QDVWDMX SULKRGL L NRMH VX VSRUHGQH X RGQRVX QD JODYQH
DNWLYQRVWL SR RVQRYX NRMLK QDVWDMX SULKRGL 5H]XOWDWL WDNYLK SRVORYQLK
SURPHQD VH SULND]XMX DNR WR SULND]LYDQMH RGUDåDYD VXãWLQX SRVORYQH
SURPHQHLOLGRJDÿDMDSUHELMDQMHPVYLKSULKRGDVDUDVKRGLPDNRMLVXVDQMLPD
SRYH]DQLDNRMLSURLVWLþXL]LVWHSRVORYQHSURPHQH1DSULPHU
GRELFLLJXELFLRGRWXÿHQMDGXJRURþQLKVUHGVWDYDSULND]XMXVHWDNRãWRVH
RGSULOLYDRVWYDUHQRJRGRWXÿHQMDRGX]LPDLVND]DQLL]QRVWRJVUHGVWYDL
RGJRYDUDMXüLUDVKRGLSURGDMH
L]GDWDN NRML VH RGQRVL QD UH]HUYLVDQMH SUL]QDWR X VNODGX VD MRS 37
Rezervisanje, potencijalne obaveze i potencijalna sredstva D NRML VH
SULYUHGQRP VXEMHNWX QDNQDÿXMH QD RVQRYX XJRYRUQRJ DUDQåPDQD VD
WUHüLP OLFHP QD SULPHU QD RVQRYX VSRUD]XPD R JDUDQFLMDPD
GREDYOMDþLPDSUHELMDVHVDWRPQDNQDGRP
6HP WRJD GRELFL L JXELFL NRML SURLVWLþX L] JUXSH VOLþQLK SRVORYQLK SURPHQD
SUL]QDMX VH X QHWR L]QRVLPD NDR ãWR VX QD SULPHU SR]LWLYQH L QHJDWLYQH
NXUVQH UD]OLNH LOL GRELFL L JXELFL NRML SURLVWLþX L] ILQDQVLMVNLK LQVWUXPHQDWD
NRMLVHGUåHVDQDPHURPGDVHQMLPDWUJXMH0HÿXWLPRWDNYLPGRELFLPDL
JXELFLPD L]YHãWDYD VH RGYRMHQR DNR VH UDGL R PDWHULMDOQR ]QDþDMQLP
L]QRVLPD

3HULRGL]YHãWDYDQMD

)LQDQVLMVNL L]YHãWDML VH SULSUHPDMX QDMPDQMH MHGQRP JRGLãQMH 8 5HSXEOLFL
6UELMLWRMHUHJXOLVDQRZakonom o računovodstvu 6OXåEHQLJODVQLN56EU
L
Standard GR]YROMDYD PRJXüQRVW GD VH PHQMD izveštajni period L JRGLãQML
ILQDQVLMVNL L]YHãWDML SULND]XMX ]D SHULRG NRML MH GXåL LOL NUDüL RG MHGQH
NDOHQGDUVNHJRGLQHMHGDQRGUD]ORJD]DSURPHQXL]YHãWDMQRJSHULRGDPRåH
ELWL SUHOD]DN L]YHãWDMQRJ SULYUHGQRJ VXEMHNWD X YODVQLãWYR QHNRJ GUXJRJ
SULYUHGQRJ VXEMHNWD NRML LPD UD]OLþLW L]YHãWDMQL SHULRG 8 WRP VOXþDMX
SULYUHGQLVXEMHNWREHORGDQMXMH
UD]ORJH ]ERJ NRMLK MH REXKYDüHQ SHULRG NRML MH GXåL LOL NUDüL RG MHGQH
NDOHQGDUVNHJRGLQHL
þLQMHQLFXGDXSRUHGQLL]QRVLXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDQLVXXSRUHGLYL
6HPRYRJDStandardGR]YROMDYDSULYUHGQLPVXEMHNWLPDGDVHL]SUDNWLþQLK
UD]ORJD RSUHGHOH GD VDVWDYOMDMX ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH ]D SHULRGH NRML VX
SULEOLåQH GXåLQH NDR L NDOHQGDUGVND JRGLQD QD SULPHU ]D QHGHOMH
StandardGR]YROMDYDWDNYXSUDNVXMHUMHPDORYHURYDWQRGDüHVHILQDQVLMVNL
L]YHãWDML NRML L] WRJD SURLVWLþX ]QDþDMQR UD]OLNRYDWL RG L]YHãWDMD NRML EL ELOL
SULND]DQL]DSHULRGRGJRGLQXGDQD
8 VNODGX VD SRVWRMHüLP ]DNRQVNLP UHãHQMHP þODQ VWDY Zakona o
računovodstvu SUHGYLÿHQR MH GD zavisno pravno lice þLMH matično pravno
liceVDVHGLãWHPXLQRVWUDQVWYXLPDSRVORYQXJRGLQXUD]OLþLWXRGNDOHQGDUVNH
JRGLQH PRåH X] VDJODVQRVW PLQLVWUD ILQDQVLMD RGQRVQR JXYHUQHUD 1DURGQH
EDQNH 6UELMH RGQRVQR .RPLVLMH ]D KDUWLMH RG YUHGQRVWL ]D SUDYQD OLFD L]
QMHQHQDGOHåQRVWLGDVDVWDYOMDLSULND]XMHILQDQVLMVNHL]YHãWDMHVDVWDQMHPQD
SRVOHGQMLGDQSRVORYQHJRGLQHNRMDMHUD]OLþLWDRGNDOHQGDUVNH

8SRUHGQHLQIRUPDFLMH

=DVYDNLSUHWKRGQLSHULRGREHORGDQMXMXVHXSRUHGQHQXPHULþNHLQIRUPDFLMH
VHPXNROLNRQHNL6WDQGDUGLOL7XPDþHQMHGR]YROMDYDLOL]DKWHYDGUXJDþLMH
8SRUHGQH QDUDWLYQH L RSLVQH LQIRUPDFLMH VH REHORGDQMXMX NDGD VX YDåQH ]D
UD]XPHYDQMH ILQDQDQVLMVNLK L]YHãWDMD WHNXüHJ SHULRGD 1DLPH X QHNLP
VOXþDMHYLPD QDUDWLYQH L RSLVQH LQIRUPDFLMH NRMH VX X ILQDQVLMVNLP
L]YHãWDMLPD LVND]DQH ]D SUHWKRGQL SHULRG SUHWKRGQH SHULRGH PRJX ELWL

*XYHUQHU WX VDJODVQRVW GDMH ]D GUXãWYD ]D RVLJXUDQMH GDYDRFH ILQDQVLMVNRJ OL]LQJD
GREURYROMQH SHQ]LMVNH IRQGRYH L GUXãWYD ]D XSUDYOMDQMH GREURYROMQLP SHQ]LMVNLP
IRQGRYLPD

]QDþDMQH L X WHNXüHP 1D SULPHU SRMHGLQRVWL YH]DQH ]D SUDYQL VSRU þLML MH
LVKRGELRQHL]YHVWDQQDGDWXPSRVOHGQMHJELODQVDLNRMLWHNWUHEDGDVHUHãL
REHORGDQMXMXVHLXWHNXüHPSHULRGX
1DþLQ SULND]LYDQMD XSRUHGQLK SRGDWDND WUHED GD RGJRYDUD SULND]LYDQMX
SRGDWDND ]D WHNXüX JRGLQX 8 VOXþDMHYLPD NDGD VH YUãL GRSXQD X
SULND]LYDQMX L NODVLILNDFLML VWDYNL ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD XSRUHGQL SRGDFL
SUHWKRGQHJRGLQHL]X]HYXNROLNRWRQLMHL]YRGOMLYRVHUHNODVLILNXMXNDNREL
VHREH]EHGLODXSRUHGLYRVWVDWHNXüLPSHULRGRP3ULYUHGQLVXEMHNWNDGDYUãL
UHNODVLILNDFLMXXSRUHGQLKSRGDWDNDWUHEDGDREHORGDQL
SULURGXUHNODVLILNDFLMH
L]QRVVYDNHVWDYNHLOLJUXSHVWDYNLNRMHVHUHNODVLILNXMXL
UD]ORJH]DUHNODVLILNDFLMX
0RJXüHVXVLWXDFLMHGDQLMHL]YRGOMLYRUHNODVLILNRYDWLXSRUHGQHSRGDWNHGDEL
VH REH]EHGLOD XSRUHGLYRVW VD WHNXüLP SHULRGRP 1D SULPHU SRGDFL X
SUHWKRGQRPSHULRGXSUHWKRGQLPSHULRGLPDPRåGDQLVXSULNXSOMHQLQDQDþLQ
NRML RPRJXüDYD UHNODVLILNDFLMX LOL PRåGD QLMH L]YRGOMLYR UHNRQVWUXLVDWL WH
SRGDWNH8WRPVOXþDMXSULYUHGQLVXEMHNWREHORGDQMXMH
UD]ORJH]ERJNRMLKQLMHL]YUãLRUHNODVLILNDFLMXL
SULURGXNRUHNFLMHNRMXMHWUHEDORXþLQLWLGDVXL]QRVLUHNODVLILNRYDQL
8SRUHGQH LQIRUPDFLMH WUHED NRULJRYDWL NDGD SULYUHGQL VXEMHNW PHQMD
UDþXQRYRGVWYHQX SROLWLNX LOL LVSUDYOMD RGUHÿHQX JUHãNX 1DþLQ NRULJRYDQMD
XSRUHGQLK LQIRUPDFLMD X WDNYLP VLWXDFLMDPD UHJXOLãH MRS 8
Računovodstvene politike, promena računovodstvenih procena i greške.

'RVOHGQRVWXSULND]LYDQMX

3ULND]LYDQMH L NODVLILNRYDQMH VWDYNL X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD WUHED GD
EXGXGRVOHGQLL]SHULRGDXSHULRGL]X]HYXVOXþDMHYLPD
]QDþDMQLK SURPHQD X SRVORYDQMX SULYUHGQRJ VXEMHNWD QD SULPHU
]DSRþLQMDQMH QRYRJ SURL]YRGQRJ SURJUDPD VWLFDQMD GUXJLK SULYUHGQLK
VXEMHNDWD LOL RWXÿHQMD GHORYD L]YHãWDMQRJ SULYUHGQRJ VXEMHNWD LOL DNR
SUHLVSLWLYDQMHGRVDGDãQMLKSULND]LYDQMDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDXND]XMHQD
WR GD üH SURPHQD LPDWL ]D UH]XOWDW YHUQLMH SULND]LYDQMH GRJDÿDMD LOL
SRVORYQLK SURPHQD LPDMXüL X YLGX NULWHULMXPH ]D RGDELU L SULPHQX
UDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLNDL]MRS 8 Računovodstvene politike, promene
računovodstvenih procena i greške3ULYUHGQLVXEMHNWDNRMHYHURYDWQR
GDüHSURPHQMHQRSRVORYDQMHELWLQDVWDYOMHQRLXQDUHGQLPSHULRGLPDLOL
DNR MH DOWHUQDWLYQR SULND]LYDQMH MDVQLMH WUHED GD SURPHQL QDþLQ
SULND]LYDQMD VYRMLK ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD ,]PHQH X SUHNODVLILNRYDQMX
SULPHQMXMXVHLQDXSRUHGQHSRGDWNH

NDGD SURPHQD X SULND]LYDQMX QDVWDMH X VNODGX VD ]DKWHYLPD QHNRJ

6WDQGDUGD LOL RGJRYDUDMXüHJ 7XPDþHQMD SULPHQD prethodnog MRS 1
]DKWHYDODMH RG JRGLQH L]PHQX ILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD X 5HSXEOLFL
6UELML QD SULPHU SRVHEQR SULND]LYDQMH PDQMLQVNLK LQWHUHVD X
ILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPD3RVOHGQMLPL]PHQDPD6WDQGDUGD]DKWHYDMXVH
QRYHGYHSR]LFLMHXizveštaju o finansijskom položaju /bilansu stanja/SR
RVQRYXSULPHQHMSFI 17 Ugovori o osiguranju.

6WUXNWXUDLVDGUåDMILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
8YRG

StandardUD]UDÿXMH VWUXNWXUXLVDGUåDMizveštaja o finansijskom položaju
/bilansa stanja/izveštaja o ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/Lnapomena
6WUXNWXUX izveštaja o tokovima gotovine UHJXOLãH MRS 7 Izveštaj o tokovima
gotovine.Standard]Dizveštaj o promenama na kapitaluXND]XMHQDLQIRUPDFLMH
NRMHVHXQMHPXSULND]XMX6HPWRJDStandardXUputstvu za primenuMRS 1
GDMHSUHSRUXNXREOLNDIRUPHSRMHGLQLKILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD

,GHQWLILNRYDQMHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD

Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja VH SULPHQMXMX VDPR QD
ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH L LQIRUPDFLMH VDGUåDQH X QMLPD D QH L QD GUXJH
LQIRUPDFLMH NRMH VX ]DMHGQR VD ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD SULND]DQH X RNYLUX
JRGLãQMHJL]YHãWDMDLOLQHNRJGUXJRJGRNXPHQWD
6YDNL VDVWDYQL GHR ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD izveštaj o finansijskom položaju
/bilans stanja/, izveštaj o ostvarenim rezultatima /bilans uspeha/, izveštaj o
tokovima gotovine, izveštaj o promenama na kapitalu i napomeneWUHEDGD
EXGH MDVQR LGHQWLILNRYDQ GD EL QMLKRYL NRULVQLFL PRJOL GD QDSUDYH UD]OLNX
L]PHÿXLQIRUPDFLMDNRMHVHSULSUHPDMXSULPHQRPMeđunarodnih standarda
finansijskog izveštavanja RG GUXJLK LQIRUPDFLMD NRMHNRULVQLFLPD PRJX ELWL
NRULVQH DOL NRMH QLVX QDVWDOH QD RVQRYX ]DKWHYD QHNRJ 6WDQGDUGD LOL
7XPDþHQMD
=D SUDYLOQR UD]XPHYDQMH SULND]DQLK LQIRUPDFLMD NDGD MH WR QHRSKRGQR
MDVQRVHQDYRGHLSRQDYOMDMXVOHGHüHLQIRUPDFLMH
QD]LY SULYUHGQRJ VXEMHNWD R NRPH VH L]YHãWDYD LOL GUXJD R]QDND
LGHQWLILNDFLMHNDRLVYHSURPHQHWLKLQIRUPDFLMDRGGDWXPDSUHWKRGQRJ
ELODQVD

GDOLVHILQDQVLMVNLL]YHãWDMRGQRVLVDPRQDSRMHGLQDþQLSULYUHGQLVXEMHNW
LOL QD JUXSX SULYUHGQLK VXEMHNDWD NDGD QD SULPHU QRVL R]QDNX
NRQVROLGRYDQL
datum bilansa LOL SHULRG NRML MH REXKYDüHQ ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD
]DYLVQR RG WRJD ãWD RGJRYDUD VYDNRP RG QDYHGHQLK SRMHGLQDþQLK
L]YHãWDMD
QD]LYYDOXWHXNRMRMVHL]YHãWDYDNDNRMHWRGHILQLVDQRXMRS 21 Učinci
promena kurseva razmene stranih valuta
QLYR SUHFL]QRVWL NRML VH NRULVWL ]D SULND]LYDQMH L]QRVD X ILQDQVLMVNLP
L]YHãWDMLPDQDSULPHUXKLOMDGDPDLOLPLOLRQLPDMHGLQLFDYDOXWHXNRMRM
VHL]YHãWDYD
2YH LQIRUPDFLMH VH RELþQR LVSXQMDYDMX WDNR ãWR VH QDVORYL QD VWUDQLFDPD L
VNUDüHQL QDVORYL X NRORQDPD SULND]XMX QD VYDNRM VWUDQLFL X ILQDQVLMVNRP
L]YHãWDMX3RWUHEQRMHSURVXGLWLNRMLMHQDMEROMLQDþLQ]DSULND]LYDQMHWDNYLK
LQIRUPDFLMD1DSULPHUNDGDVHILQDQVLMVNLL]YHãWDMLSULND]XMXXHOHNWURQVNRM
IRUPL PRåGD VH SRVHEQH VWUDQLFH QHüH QL NRULVWLWL 8 WRP VOXþDMX JRUH
QDYHGHQL SRGDFL VH RQGD SULND]XMX GRYROMQR þHVWR QD HNUDQX GD EL VH
REH]EHGLORSUDYLOQRUD]XPHYDQMHL]QHWLKLQIRUPDFLMD

Izveštaj o finansijskom položaju /bilans stanja/

Izveštaj o finansijskom položaju /bilans stanja/SULND]XMHVUHGVWYDREDYH]HL
VRSVWYHQLNDSLWDOSULYUHGQRJVXEMHNWDQDRGUHÿHQLGDQ
Standard X YH]L V izveštajem o finansijskom položaju /bilansom stanja/
UHJXOLãH
YUVWH LQIRUPDFLMD NRMH VH SULND]XMX X VDPRP REUDVFX izveštaja o
finansijskom položaju /bilansa stanja/
UD]YUVWDYDQMHVWDYNLQDNUDWNRURþQHLGXJRURþQH
NODVLILNRYDQMHVUHGVWDYDNDRREUWQLK
NODVLILNRYDQMHREDYH]DNDRNUDWNRURþQLK
YUVWH LQIRUPDFLMD NRMH VH SULND]XMX ELOR X VDPRP REUDVFX izveštaja o
finansijskom položaju /bilansa stanja/ELORXnapomenama

,QIRUPDFLMHNRMHVHSULND]XMXXRNYLUXREUDVFD izveštaja o finansijskom
položaju /bilansa stanja/

Standard QH SURSLVXMH QL UHGRVOHG QL IRUPDW SR NRMHP VWDYNH izveštaja o
finansijskom položaju /bilansa stanja/ WUHED X QMHPX GD EXGX SULND]DQH
SULPHULIRUPDWDGDWLVXXUputstvu za primenu MRS 1

Standard SURSLVXMH PLQLPXP VWDYNL izveštaja o finansijskom položaju

/bilansa stanja/ NRMH]DMHGQRVDQMLKRYLPL]QRVLPDWUHEDGDEXGXSULND]DQH
XQMHPXSRGXVORYRPGDLKSULYUHGQLVXEMHNWLPD
QHNUHWQLQHSRVWURMHQMDLRSUHPD
LQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH
QHPDWHULMDOQDXODJDQMD
ILQDQVLMVND VUHGVWYD L]X]HY ILQDQVLMVNLK VUHGVWDYD NRMD VX X RYRP
QDEUDMDQMXSULND]DQDSRGL
JUXSH XJRYRUD X RNYLUX MSFI 17 NRMH VX NODVLILNRYDQL NDR VUHGVWYD
SUHPD]DKWHYXSDUDJUDIDMSFI 17
XODJDQMDNRMDVHREUDþXQDYDMXNRULãüHQMHPmetode učešća
ELRORãNDVUHGVWYDNRMDVXXGHORNUXJXMRS 41 Poljoprivreda
]DOLKH
SRWUDåLYDQMDL]SRVORYDQMDLGUXJDSRWUDåLYDQMD
JRWRYLQDLJRWRYLQVNLHNYLYDOHQWL
]ELUYUHGQRVWLVUHGVWDYDNRMDVXXVNODGXVDMSFI 5 Stalna sredstva koja
se drže za prodaju i poslovanja koja su prestalaNODVLILNRYDQDNDR
VWDOQDVUHGVWYD koja se drže za prodajuLOL
VUHGVWYDXNOMXþHQDXraspoloživu grupu
REDYH]HL]SRVORYDQMDLRVWDOHREDYH]H
UH]HUYLVDQMD
ILQDQVLMVNH REDYH]H L]X]HY ILQDQVLMVNLK REDYH]D NRMH VX X RYRP
QDEUDMDQMXSULND]DQHSRGL
JUXSH XJRYRUD X RNYLUX MSFI 17 NRMH VX NODVLILNRYDQH NDR REDYH]H
SUHPD]DKWHYXSDUDJUDIDMSFI 17
WHNXüH SRUHVNH REDYH]H L VUHGVWYD QD QDþLQ NDNR VX RQL GHILQLVDQL X
VNODGXVDMRS 12 Porezi iz dobitka
odložene poreske obavezeLodložena poreska sredstvaQDQDþLQNDNRVX
RQLGHILQLVDQLXVNODGXVDMRS 12 Porezi iz dobitka
L]QRVREDYH]DXNOMXþHQLKXraspoložive grupeNRMHVXXVNODGXVD MSFI
5 Stalna sredstva koja se drže za prodaju i poslovanja koja su prestala,
NODVLILNRYDQHNDRgrupe koje se drže za prodaju
učešće koje ne obezbeđuje kontroluQRQFRQWUROOLQJLQWHUHVWVLVND]DQD
XRNYLUXNDSLWDODL
HPLWRYDQL NDSLWDO L UH]HUYH NRMH SULSDGDMX YODVQLFLPD PDWLþQRJ
SULYUHGQRJVXEMHNWD
1DYHGHQL SUHJOHG þLQH VWDYNH NRMH VH SR VYRMRM SULURGL LOL IXQNFLML WROLNR
UD]OLNXMX EH] RE]LUD QD YHOLþLQX LOL SULURGXGHODWQRVWL SULYUHGQLK VXEMHNDWD
GD ]DKWHYDMX RGYRMHQR SULND]LYDQMH X REUDVFX izveštaja o finansijskom
položaju /bilansa stanja/

$NRWR]DKWHYDQHNL6WDQGDUGLOLNDGDMHWDNYRSULND]LYDQMHSRWUHEQRGDELVH
SRãWHQRSULND]DRILQDQVLMVNLSRORåDMSULYUHGQRJVXEMHNWDRQPRåHXRGQRVX
QD GRVDGD SULND]DQ PLQLPDOQL VDGUåDM bilansa stanja X QMHJRY REUD]DF
XNOMXþLWL
GRGDWQHVWDYNHLOLPRåHUDãþODQLWLQHNHRGQDYHGHQLKWRüHXUDGLWLDNR
EL QMLKRYR RGYRMHQR SULND]LYDQMH X REUDVFX izveštaja o finansijskom
položaju /bilansa stanja/ GRSULQHORSRãWHQLMHPSULND]LYDQMXILQDQVLMVNRJ
SRORåDMD SULYUHGQRJ VXEMHNWD WR üH XUDGLWL L NDGD VX RELP SULURGD LOL
IXQNFLMD VWDYNH WDNYL GD EL RGYRMHQR SULND]LYDQMH GRSULQHOR SRãWHQLMHP
SULND]LYDQMX ILQDQVLMVNRJ SRORåDMD SULYUHGQRJ VXEMHNWD Na primer,
ukoliko su stavke zemljišta značajne, posebno bi se iskazalo zemljište a
posebno građevinski objekti;
GRGDWQHQDVORYHLPHÿX]ELURYH
6HPWRJDNRULãüHQLRSLVLNDRLUHGRVOHGVWDYNLPRJXVHGRSXQMDYDWLSUHPD
SULURGLSULYUHGQRJVXEMHNWDLQMHJRYLKSRVORYQLKSURPHQDGDELVHREH]EHGLOH
LQIRUPDFLMHNRMHVXQHRSKRGQH]DXNXSQRUD]XPHYDQMHILQDQVLMVNRJSRORåDMD
SULYUHGQRJ VXEMHNWD 1D SULPHU EDQNH L GUXJH ILQDQVLMVNH LQVWLWXFLMH
GRSXQMDYDMX QDYHGHQH RSLVH GD EL REH]EHGLOH LQIRUPDFLMH NRMH SRX]GDQR L
UHOHYDQWQRSULND]XMXQMLKRYHDNWLYQRVWLVDILQDQVLMVNLPLQVWUXPHQWLPD
2GOXNDGDOLGDVHGRGDWQHVWDYNHSULND]XMXSRVHEQR]DVQLYDVHQDSURFHQL
SULURGHLOLNYLGQRVWLVUHGVWDYDLQMLKRYRJ]QDþDMDãWRXYHüLQLVOXþDMHYD
GRYRGL GR SRVHEQRJ SULND]LYDQMD JRRGZLOOD VUHGVWDYD SURLVWHNOLK L]
L]GDWDNDSRRVQRYXDNWLYQRVWLUD]YRMDQRYþDQLKLQHQRYþDQLKVUHGVWDYDL
REUWQLKLGXJRURþQLKVUHGVWDYD
QMLKRYHIXQNFLMHXQXWDUSULYUHGQRJVXEMHNWDãWRGRYRGLQDSULPHUGR
SRVHEQRJ SULND]LYDQMD SRVORYQLK L ILQDQVLMVNLK VUHGVWDYD ]DOLKD
SRWUDåLYDQMDNDRLJRWRYLQHLJRWRYLQVNLKHNYLYDOHQDWDL
L]QRVD SULURGH L URNRYD REDYH]D ãWR GRYRGL QD SULPHU GR SRVHEQRJ
SULND]LYDQMD NDPDWRQRVQLK L QHNDPDWRQRVQLK REDYH]D L UH]HUYLVDQMD
NRMHVXSRSRWUHELNODVLILNRYDQHNDRNUDWNRURþQHLOLGXJRURþQH
6UHGVWYD L REDYH]H NRMH VH UD]OLNXMX SR SULURGL LOL IXQNFLML SRQHNDG VH
YUHGQXMX QD UD]OLþLWLP RVQRYDPD 1D SULPHU QHNH JUXSH QHNUHWQLQD
SRVWURMHQMD L RSUHPH PRJX VH LVND]DWL SR QDEDYQRM YUHGQRVWL LOL X
UHYDORUL]RYDQLP L]QRVLPD X VNODGX VD MRS 16 Nekretnine, postrojenja i
oprema 6OLþQD MH VLWXDFLMD L NRG QHNUHWQLQD NRMH VH PRJX YUHGQRYDWL X
VNODGXVDGYDMeđunarodna računovodstvena standarda
QHNUHWQLQD NRMX NRULVWL YODVQLN YUHGQXMH VH X VNODGX VD MRS 16
Nekretnine, postrojenja i opremaD
QHNUHWQLQDNRMDVHGDMHX]DNXSLOLVHGUåL]ERJRþHNLYDQRJSRUDVWDQMHQH
YUHGQRVWLYUHGQXMHVHXVNODGXVDMRS 40 Investiciona nekretnina

.RULãüHQMH UD]OLþLWLK RVQRYD ]D YUHGQRYDQMH UD]OLþLWLK JUXSD VUHGVWDYD

XND]XMHQDWRGDVHQMLKRYDSULURGDLOLIXQNFLMDUD]OLNXMXLGDVH]ERJWRJD
SULND]XMX NDR SRVHEQH VWDYNH X izveštaju o finansijskom položaju /bilansu
stanja/

5D]YUVWDYDQMH VWDYNL ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD QD NUDWNRURþQH L
GXJRURþQH

Standard XND]XMH QD NRULVQRVW RGYRMHQRJ SULND]LYDQMD GXJRURþQLK RG
NUDWNRURþQLK VWDYNL izveštaja o finansijskom položaju /bilansa stanja/
SRVHEQR NRG SULYUHGQLK VXEMHNDWD NRML LVSRUXþXMX UREX LOL SUXåDMX XVOXJH X
RNYLUX SRVORYQRJ FLNOXVD NRML VH MDVQR PRåH LGHQWLILNRYDWL .RG WDNYLK
SULYUHGQLK VXEMHNDWD RGYRMHQD NODVLILNDFLMD REUWQLK L VWDOQLK VUHGVWDYD L
NUDWNRURþQLK L GXJRURþQLK REDYH]D X VDPRP izveštaju o finansijskom
položaju /bilansu stanja/ REH]EHÿXMH NRULVQH LQIRUPDFLMH WDNR ãWR VH SUDYL
UD]OLNDL]PHÿXQHWRVUHGVWDYDNRMDVHVWDOQRREUüXXYLGXREUWQRJNDSLWDODL
VUHGVWDYDNRMDVHNRULVWH]DQMHJRYRGXJRURþQRSRVORYDQMH7LPHVHWDNRÿH
XND]XMH QD VUHGVWYD ]D NRMD VH RþHNXMH GD üH ELWL UHDOL]RYDQD X RNYLUX
WHNXüHJSRVORYQRJFLNOXVDNDRLQDREDYH]HNRMHGRVSHYDMX]DL]PLUHQMHX
RNYLUXLVWRJSHULRGD
Standard QDODåH GD SULYUHGQL VXEMHNW X izveštaju o finansijskom položaju
/bilansu stanja/ RGYRMHQRLVND]XMHXDNWLYLNUDWNRURþQDREUWQDLGXJRURþQD
VUHGVWYD D X SDVLYL NUDWNRURþQH L GXJRURþQH REDYH]H X SDVLYL VH QDUDYQR
LVND]XMH L VRSVWYHQL NDSLWDO 2G QDYHGHQRJ ]DKWHYD VH PRåH RGVWXSLWL
XNROLNR EL SULND]LYDQMH VWDYNL X izveštaju o finansijskom položaju /bilansu
stanja/ QD ED]L OLNYLGQRVWL VWDYNL ELOR SRX]GDQLMH L UHOHYDQWQLMH .DGD VH
SULPHQMXMH RYDM L]X]HWDN VYD VUHGVWYD L REDYH]H VH LVND]XMX SR VYRMRM
OLNYLGQRVWL Standard NRQVWDWXMH GD EL RYDNDY QDþLQ SULND]LYDQMD VWDYNL
izveštaja o finansijskom položaju /bilansa stanja/ ELR QDMSULKYDWOMLYLML NRG
EDQDND L GUXJLK ILQDQVLMVNLK RUJDQL]DFLMD 1DLPH RYDNYL SULYUHGQL VXEMHNWL
UDVSRODåX X ]QDþDMQRM PHUL VD ILQDQVLMVNLP VUHGVWYLPD L ILQDQVLMVNLP
REDYH]DPD D ]D RFHQX OLNYLGQRVWL L VROYHQWQRVWL WLK SULYUHGQLK VXEMHNDWD
YHRPD VX ]QDþDMQH LQIRUPDFLMH R RþHNLYDQLP GDWXPLPD UHDOL]DFLMH
ILQDQVLMVNLKVUHGVWDYDLREDYH]D
Standard GR]YROMDYD GD SULYUHGQL VXEMHNWL NRML LPDMX GLYHUVLILNRYDQR
SRVORYDQMH NRPELQXMX NULWHULMXPH ]D SULND]LYDQMH VWDYNL X izveštaju o
finansijskom položaju /bilansu stanja/ GD NRPELQXMX NULWHULMXP
UDãþODQMDYDQMDSRVLVWHPXGXJRURþQRNUDWNRURþQRVDNULWHULMXPRPUHÿDQMDSR
SULQFLSX OLNYLGQRVWL VWDYNL NDR ãWR MH WR XUDÿHQR X REUDVFX izveštaja o
finansijskom položaju /bilansa stanja/NRMLMHX5HSXEOLFL6UELMLNDRREDYH]DQ
SURSLVDQ ]D SUHGX]HüD L ]DGUXJH Pravilnik o sadržini i formi obrazaca

finansijskih izveštaja za privredna društva, zadruge, druga pravna lica i

preduzetnike6OXåEHQLJODVQLN56EUL
.RML JRG QDþLQ SULND]LYDQMD GD RGDEHUH SULYUHGQL VXEMHNW WUHED ]D VYDNX
VWDYNX VUHGVWDYD L REDYH]D GD REHORGDQL L]QRV ]D NRML RþHNXMH GD üH ELWL
QDGRNQDÿHQLOLL]PLUHQXSHULRGXGRPHVHFLLXSHULRGXQDNRQPHVHFL
Standard QDJODãDYD GD MSFI 7 Finansijski instrumenti: Obelodanjivanja
]DKWHYDREHORGDQMLYDQMHGDWXPDGRVSHüDILQDQVLMVNLKVUHGVWDYDLILQDQVLMVNLK
REDYH]D

2EUWQDVUHGVWYD

3UHPDStandarduVUHGVWYRWUHEDNODVLILNRYDWLNDRNUDWNRURþQRVUHGVWYRDNR
LVSXQMDYDELORNRMLRGVOHGHüLKNULWHULMXPD
NDGDVHRþHNXMHGDüHELWLUHDOL]RYDQRLOLVHGUåL]DSURGDMXLOLSRWURãQMX
X WRNX XRELþDMHQRJ SRVORYQRJ FLNOXVD SULYUHGQRJ VXEMHNWD þDN L NDGD
SRVORYQLFLNOXVWUDMHGXåHRGPHVHFLSRVPDWUDQRRGdatuma bilansa
$NR XRELþDMHQL SRVORYQL FLNOXV SULYUHGQRJ VXEMHNWD QLMH MDVQR
LGHQWLILNRYDQSUHWSRVWDYOMDVHGDMHQMHJRYRWUDMDQMHGYDQDHVWPHVHFL
NDGDVHSUYHQVWYHQRGUåLVDQDPHURPGDVHQMLPHWUJXMH
DNR VH RþHNXMH GD üH ELWL UHDOL]RYDQR X SHULRGX GR GYDQDHVW PHVHFL RG
datuma bilansaLOL
DNR VH UDGL R JRWRYLQL LOL JRWRYLQVNRP HNYLYDOHQWX QDG þLMLP
UDVSRODJDQMHP QHPD QLNDNYLK RJUDQLþHQMD LOL DNR SRVWRML RJUDQLþHQMH
NRMHQLMHGXåHRGGYDQDHVWPHVHFLSRVPDWUDQRRGdatuma bilansa
6YDGUXJDVUHGVWYDVHNODVLILNXMXNDRGXJRURþQD
.DGD VX X SLWDQMX GXJRURþQD VUHGVWYD Standard QH ]DEUDQMXMH XSRWUHEX
DOWHUQDWLYQLKRSLVDVYHGRNMHQMLKRYR]QDþHQMHMDVQR1DSULPHU]HPOMLãWDVH
PRJXNODVLILNRYDWLXWUDMQDVUHGVWYDMHUQHPDMXRJUDQLþHQYHNWUDMDQMD

.UDWNRURþQHREDYH]H

2EDYH]DVHNODVLILNXMHNDRNUDWNRURþQDNDGDLVSXQMDYDELORNRMLRGVOHGHüLK
NULWHULMXPD

1DSULPHUDNRMHSULYUHGQLVXEMHNWQDEDYLROLP]DL]UDGXEURGDþLMDüHL]JUDGQMDWUDMDWL
PHVHFLPDWHULMDOVHWUHWLUDNDRNUDWNRURþQRVUHGVWYR,VWRYDåLL]DSURL]YRGQMXXWRNX

'HILQLVDQMHP JRWRYLQH L JRWRYLQVNLK HNYLYDOHQDWD EDYL VH MRS 7 Izveštaj o tokovima
gotovine

RþHNXMH VH GD üH ELWL L]PLUHQD X WRNX QRUPDOQRJ SRVORYQRJ FLNOXVD
SULYUHGQRJ VXEMHNWD DNR VH XRELþDMHQL SRVORYQL FLNOXV SULYUHGQRJ
VXEMHNWD QH PRåH MDVQR LGHQWLILNRYDWL SUHWSRVWDYOMD VH GD MH QMHJRYR
WUDMDQMHGYDQDHVWPHVHFL
GUåL VH SUYHQVWYHQR ]D WUJRYDQMH UDGL VH R ILQDQVLMVNLP REDYH]DPD
NODVLILNRYDQLPXVNODGXVDMSFI 9 Finansijski instrumenti,NDRREDYH]H
NRMHVHGUåHUDGLWUJRYDQMDLYUHGQXMXVHSRIHUYUHGQRVWL
GRVSHYD ]D L]PLUHQMH X RNYLUX SHULRGD RG GYDQDHVW PHVHFL SRVPDWUDQR
RGdatuma bilansaQDSULPHUGRVSHüHREDYH]HSRRVQRYXGXJRURþQRJ
NUHGLWD RNYLUQL NUHGLWL QD WHNXüHP UDþXQX REDYH]H QD LPH GLYLGHQGL
SRUH]LL]GRELWNDLRVWDOHREDYH]HL]SRVORYDQMDLOL
SUDYQR OLFH QHPD EH]XVORYQR SUDYR GD RGORåL L]PLUHQMH REDYH]H ]D
QDMPDQMHGYDQDHVWPHVHFLRGdatuma bilansa
2EDYH]H NRMHXRELþDMHQRQDVWDMXXSRVORYDQMXSULYUHGQRJVXEMHNWDNDRãWR
VX REDYH]H SUHPD GREDYOMDþLPD ]DSRVOHQLPD SR RVQRYX QDVWDQND GUXJLK
SRVORYQLKUDVKRGDXYHNVHVYUVWDYDMXXWHNXüHREDYH]HþDNLNDGDGRVSHYDMX
]D L]PLUHQMH X SHULRGX GXåHP RG GYDQDHVW PHVHFL SRVPDWUDQR RG datuma
bilansa
3ULYUHGQLVXEMHNWNODVLILNXMHVYRMHILQDQVLMVNHREDYH]HNDRNUDWNRURþQHNDGD
RQHGRVSHYDMX]DL]PLUHQMHXRNYLUXGYDQDHVWPHVHFLRGdatuma bilansaþDN
LDNRMH
L]YRUQLURN]DQMLKRYRL]PLULYDQMHELRSHULRGGXåLRGGYDQDHVWPHVHFLL
XJRYRURUHILQDQVLUDQMXLOLUHSURJUDPRWSODWHGXJDQDGXJRURþQRMRVQRYL
]DNOMXþHQ SRVOH datuma bilansa D SUH QHJR ãWR VX ILQDQVLMVNL L]YHãWDML
RGREUHQL]DL]GDYDQMH
=D SRVORYQH GRJDÿDMH SRYH]DQH VD NUHGLWLPD NODVLILNRYDQLP NDR WHNXüH
REDYH]H DNR VX VH GHVLOL L]PHÿX GDWXPD ELODQVD L GDQD NDGD VX ILQDQVLMVNL
L]YHãWDMLRGREUHQL]DL]GDYDQMHQHYUãLVHXVNODÿLYDQMH5DGLVHR
UHILQDQVLUDQMXQDGXJRURþQRMRVQRYL
LVSUDYOMDQMXQDUXãDYDQMDXJRYRUDRGXJRURþQRP]DMPXL
GRELMDQMH JUHMV SHULRGD RG SRYHULRFD NRML VH ]DYUãDYD QDMPDQMH
GYDQDHVW PHVHFL RG GDWXPD ELODQVD NDNR EL VH LVSUDYLOR QHSRãWRYDQMH
XJRYRUDRGXJRURþQRP]DMPX
8 SUDNVL MH PRJXüD VLWXDFLMD GD SULYUHGQL VXEMHNW QD datum bilansa LOL SUH
SUHNUãL XVORYH L] XJRYRUD R NUHGLWX QD SULPHU QH SODWL QD YUHPH UDWX L GD
SRYHULODF LPD SUDYR GD RGPDK ]DKWHYD QDSODWX FHORNXSQRJ L]QRVD 8
RYDNYRM VLWXDFLML Standard ]DKWHYD GD VH REDYH]D QD datum bilansa
NODVLILNXMHNDRNUDWNRURþQDþDNLDNRQDNRQizveštajnog periodaDSUHQHJR
ãWR VX ILQDQVLMVNL L]YHãWDML RGREUHQL ]D L]GDYDQMH SULYUHGQL VXEMHNW SRVWLJQH
VD SRYHULRFHP VSRUD]XP GD RQ QH ]DKWHYD SODüDQMH QDVWDOR XVOHG
QHSRãWRYDQMD XVORYD L] XJRYRUD R SRVWL]DQMX WDNYRJ VSRUD]XPD

REHORGDQMXMXVHLQIRUPDFLMHXVNODGXVDMRS 10 Događaji nakon izveštajnog

perioda
8NROLNRELSULYUHGQLVXEMHNWXYH]LVDQHNRPREDYH]RPGRdatuma bilansa
VDSRYHULRFHPVNORSLRVSRUD]XPRJUHMVSHULRGXNRMLVH]DYUãDYDQDMPDQMH
GYDQDHVWPHVHFLSRVOHizveštajnog periodaREDYH]XELQDVWDYLRGDNODVLILNXMH
NDRGXJRURþQX3RGJUHMVSHULRGRPELVHSRGUD]XPHYDRSHULRGXNRMHPEL
SULYUHGQL VXEMHNW WUHEDOR GD LVSUDYL JUHãNX ]ERJ NRMH MH GRãOR GR
QHSRãWRYDQMD XVORYD L] XJRYRUD L X WRNX NRMHJ SRYHULODF QH PRåH ]DKWHYDWL
WUHQXWQXLVSODWXFHORJVYRJSRWUDåLYDQMD
1HNLRGDUJXPHQDWD]DXVYDMDQMHQDYHGHQLKSRVWXSDQMDXYH]LVDGXJRURþQLP
REDYH]DPDELELOL
UHILQDQVLUDQMH REDYH]H SRVOH datuma bilansa QH XWLþH QD OLNYLGQRVW L
VROYHQWQRVWSULYUHGQRJVXEMHNWDQDdatum bilansaDL]YHãWDYDQMHRWRPH
WUHEDGDXNDåHQDXJRYRUHLVSRUD]XPH NRMLVXELOLQDVQD]LQDWDMGDQ
=ERJWRJDVHUDGLRGRJDÿDMXQDVWDORPSRVOHdatuma bilansa]DNRMLVHX
VNODGX VD MRS 10 Događaji nakon izveštajnog perioda QH YUãL
XVNODÿLYDQMH
QLMH ORJLþQR GD VH XVYRML NULWHULMXP SUHPD NRPH NODVLILNRYDQMH
NUDWNRURþQLK REDYH]D ]D þLMH VH L]PLUHQMH RþHNXMH GD üH ELWL
SURORQJLUDQR ]D QDMPDQMH GYDQDHVW PHVHFL SRVOH izveštajnog perioda
NDR GXJRURþQLK ]DYLVL RG WRJD GD OL SULYUHGQL VXEMHNW LPD SUDYR GD
SURORQJLUD WDM URN D ]DWLP GD VH RPRJXüL L]X]HWDN ]DVQRYDQ QD
UHILQDQVLUDQMXGRNRMHJELGRãORSRVOHizveštajnog perioda
,QIRUPDFLMH NRMH VH SULND]XMX ELOR X REUDVFX izveštaja o finansijskom
položaju /bilansu stanja/ELORXnapomenama

3ULYUHGQLVXEMHNWWUHEDXREUDVFXizveštaja o finansijskom položaju /bilansu
stanja LOL X napomenama GD L]YUãL UDãþODQMDYDQMH SUHWKRGQR QDYHGHQRJ
PLQLPDOQRJ EURMD VWDYNL QD QDþLQ NRML RGJRYDUD SRVORYDQMX SULYUHGQRJ
VXEMHNWD
2YR UDãþODQMDYDQMH ]DYLVL L RG ]DKWHYD RVWDOLK Međunarodnih standarda
finansijskog izveštavanja1DSULPHU
VWDYNH QHNUHWQLQD SRVWURMHQMD L RSUHPH VH UD]YUVWDYDMX SR JUXSDPD X
VNODGXVDMRS 16 Nekretnine, postrojenja i oprema
SRWUDåLYDQMD VH UD]YUVWDYDMX QD SRWUDåLYDQMD RG NXSDFD SRWUDåLYDQMD RG
SRYH]DQLKVWUDQDSRWUDåLYDQMD]DDYDQVHLGUXJDSRWUDåLYDQMD

'DOLüHVHLNRMHSULND]LYDQMHYUãLWLX izveštaju o finansijskom položaju /bilansu stanja/
D NRMH X napomenama X PQRJRPH ]DYLVL RG VDGUåLQH SURSLVDQRJ REUDVFD izveštaja o

]DOLKH VH X VNODGX VD MRS 2 Zalihe UD]YUVWDYDMX QD WUJRYDþNX UREX
VLURYLQHPDWHULMDOSURL]YRGQMXXWRNXLJRWRYHSURL]YRGH
UH]HUYLVDQMD VH UD]YUVWDYDMX QD QDþLQ NRML REH]EHÿXMH RGYRMHQR
SULND]LYDQMHUH]HUYLVDQMD]DQDNQDGH]DSRVOHQLPDDGDOMHUDãþODQMDYDQMH
RVWDOLK UH]HUYLVDQMD YUãL VH QD QDþLQ SULNODGDQ SRVORYDQMX SULYUHGQRJ
VXEMHNWDL
NDSLWDOLUH]HUYHVHUDãþODQMXMXQDQDþLQNRMLREH]EHÿXMHGDVHRGYRMHQR
SULNDåXGHORYLXSODüHQRJNDSLWDODHPLVLRQDSUHPLMDGRELWDNRGSURGDMH
DNFLMDL]QDGQMLKRYHQRPLQDOQHYUHGQRVWLLUH]HUYH
3ULYUHGQL VXEMHNW REHORGDQMXMH VOHGHüH SRGDWNH ELOR X VDPRP REUDVFX
izveštaja o finansijskom položaju /bilansu stanja/ELORXnapomenama
]DVYDNXYUVWXDNFLMVNRJNDSLWDOD
EURMDNFLMDNRMHVXRGREUHQH]DHPLVLMX
EURMXSLVDQLKDNFLMDNRMHVXXSODüHQHXFHORVWLLRQLKDNFLMDNRMHQLVX
XSODüHQHXFHORVWL
QRPLQDOQX YUHGQRVW SR DNFLML LOL þLQMHQLFX GD RQD QHPD QRPLQDOQX
YUHGQRVW
SURPHQH EURMD DNFLMD NRMH VX X RSWLFDMX ]D SHULRG RG SRþHWND GR
NUDMDJRGLQH
SUDYD SRYODVWLFH L RJUDQLþHQMD SR VYDNRM YUVWL DNFLMD XNOMXþXMXüL L
RJUDQLþHQMDLVSODWHGLYLGHQGLLYUDüDQMDNDSLWDODVPDQMHQMDNDSLWDOD
VRSVWYHQH DNFLMH X SRVHGX VDPRJ SULYUHGQRJ VXEMHNWD LOL QMHJRYLK
]DYLVQLKLOLSULGUXåHQLKSUDYQLKOLFDL
DNFLMHNRMHVXUH]HUYLVDQH]DHPLWRYDQMHQDRVQRYXRSFLMDLXJRYRUD
RSURGDMLXNOMXþXMXüLXVORYH]DHPLWRYDQMHLL]QRVH
RSLVSULURGHLQDPHQHVYDNHUH]HUYHXRNYLUXVRSVWYHQRJNDSLWDOD
3ULYUHGQLVXEMHNWþLMLNDSLWDOQLMHXREOLNXDNFLMVNRJ NDSLWDODNDRãWRVXQD
SULPHU RUWDþND GUXãWYD LOL GUXãWYD VD RJUDQLþHQRP RGJRYRUQRãüX
REHORGDQMXMH LQIRUPDFLMH LVWRYHWQH RQLP NRMH VX QDYHGHQH NDR SRWUHEQH ]D
DNFLRQDUVNDGUXãWYDSULND]XMXüLSURPHQHQDVYDNRMYUVWLVRSVWYHQRJNDSLWDOD
L SUDYD NDR L SRYODVWLFH L RJUDQLþHQMD NRMD VH RGQRVH QD VYDNX YUVWX
VRSVWYHQRJNDSLWDOD

Izveštaj o ostvarenim rezultatima /bilans uspeha

3ULYUHGQL VXEMHNW SULND]XMH VYH VWDYNH SULKRGD L UDVKRGD SUL]QDWLK X
izveštajnom periodu
XMHGQRPizveštaju o ostvarenim rezultatima /bilansu uspeha/LOL
XGYDL]YHãWDMD

L]YHãWDMX NRML SULND]XMH NRPSRQHQWH GRELWND LOL JXELWND

zasebnom bilansu uspehaL
GUXJRPL]YHãWDMXNRMLSRþLQMHVDGRELWNRPLOLJXELWNRPVDNRMLP
VH ]DYUãDYD zaseban bilans uspeha L X NRMHP QDNRQ WRJD
SULND]XMH NRPSRQHQWH drugih stavki rezultata /povezanih sa
kapitalom/

,QIRUPDFLMH NRMH VH SULND]XMX X REUDVFX izveštaja o ostvarenim
rezultatima /bilansu uspeha/

Standard QH SURSLVXMH QL UHGRVOHG QL IRUPDW SR NRMLPD VWDYNH izveštaja o
ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/ WUHED SULND]DWL Standard SURSLVXMH
PLQLPXP VWDYNL izveštaja o ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/ NRMH
]DMHGQR VD QMLKRYLP L]QRVLPD WUHED GD EXGX SULND]DQH X QMHPX SRG
XVORYRPGDLKSULYUHGQLVXEMHNWLPD
SULKRGLVWLPGDVHSRVHEQRSULND]XMX
SULKRGLRGNDPDWDREUDþXQDWLNRULãüHQMHPPHWRGHHIHNWLYQHNDPDWH
VWRSHL
SULKRGLRGRVLJXUDQMDXVNODGXVDMSFI 17
GRELFL L JXELFL NRML SURL]LOD]H L] SUHVWDQND SUL]QDYDQMD ILQDQVLMVNLK
VUHGVWDYD
YUHGQRYDQLKSRDPRUWL]RYDQRPWURãNX
WURãNRYLRVLJXUDQMDSRRVQRYXXJRYRUDXGHORNUXJXMSFI 17
SULKRGLLUDVKRGLSRRVQRYXXJRYRUDRUHRVLJXUDQMXXGHORNUXJXMSFI 17
UDVKRGLILQDQVLUDQMD
JXELFL SR RVQRYX REH]YUHÿHQMD XNOMXþXMXüL GRELWNH QDVWDOH XNLGDQMHP
JXELWDNDSRRVQRYXREH]YUHÿHQMDXWYUÿHQHXVNODGXVDþODQRPMSFI 9
ILQDQVLMVNLSULKRGLLUDVKRGLSRRVQRYXXJRYRUDRRVLJXUDQMXXGHORNUXJX
MSFI 17
ILQDQVLMVNL SULKRGL L UDVKRGL SR RVQRYX XJRYRUD R UHRVLJXUDQMX X
GHORNUXJXMSFI 17
GRELFL L JXELFL SR RVQRYX XþHãüD X pridruženim pravnim licima L
zajedničkim ulaganjimaNRMLVXREUDþXQDWLSRmetodi učešća
GRELWLOLJXELWDNNRMLSURL]LOD]LL]UD]OLNHL]PHÿXSUHWKRGQHDPRUWL]RYDQH
YUHGQRVWL ILQDQVLMVNRJ VUHGVWYD L QMHJRYH IHU YUHGQRVWL QD GDWXP
UHNODVLILNDFLMH DNR VH ILQDQVLMVNR VUHGVWYR UHNODVLILNXMH L] JUXSH NRMDVH
YUHGQXMH SR DPRUWL]RYDQRP WURãNX X JUXSX NRMD VH YUHGQXMH SR IHU
YUHGQRVWLNUR]ELODQVXVSHKDXVNODGXVDMSFI 9
GRELWDN LOL JXELWDN NRML MH SUHWKRGQR SUL]QDW X RVWDORP VYHREXKYDWQRP
UH]XOWDWXDNRMLVHUHNODVLILNXMHXELODQVXVSHKDSRRVQRYXUHNODVLILNDFLMH

ILQDQVLMVNRJ VUHGVWYD L] VUHGVWYD NRMH VH YUHGQXMH SRIHU YUHGQRVWL NUR]
RVWDOLVYHREXKYDWQLUH]XOWDWXILQDQVLMVNDVUHGVWYDNRMDVHYUHGQXMXSRIHU
YUHGQRVWLNUR]ELODQVXVSHKDXVNODGXVDMSFI 9
WURãNRYHSRUH]DL
UH]XOWDW SR RVQRYX RWXÿHQMD VUHGVWDYD LOL L]PLUHQMD REDYH]D NRMH VH
RGQRVHQDposlovanja koja prestajuXVNODGXVDMSFI 5
3ULYUHGQL VXEMHNW X izveštaju o ostvarenim rezultatima /bilansu uspeha/
SULND]XMHVOHGHüHVWDYNHNDRUDVSRGHOXGRELWNDLOLJXELWND]DSHULRG
GRELWDNLOLJXELWDNSHULRGNRMLVHSULSLVXMH
učešćima koje ne obezbeđuje kontroluQRQFRQWUROOLQJLQWHUHVWVL
YODVQLFLPDmatičnog pravnog lica
1DSRPHQD XNROLNR SULYUHGQL VXEMHNW izveštaj o ostvarenim rezultatima
/bilans uspeha/SULND]XMHXREOLNXGYDL]YHãWDMDGRVDGDQDYHGHQHVWDYNH
SULND]XMHXL]YHãWDMXNRMLSULND]XMHNRPSRQHQWHGRELWNDLOLJXELWNDWMX
zasebnom bilansu uspeha
ukupan rezultatL]YHãWDMQRJSHULRGDNRMLVHSULSLVXMH
učešćima koji ne obezbeđuju kontroluL
YODVQLFLPDmatičnog pravnog lica
'RGDWQH VWDYNH QDVORYL L PHÿX]ELURYL SULND]XMX VH X VDPRP REUDVFX
izveštaja o ostvarenim rezultatima /bilansu uspeha/ LOL zasebnom bilansu
uspeha DNR VH RQ SULND]XMH NDGD MH WDNYR SULND]LYDQMH SRWUHEQR GD EL VH
SRãWHQRSULND]DRILQDQVLMVNLXVSHKSULYUHGQRJVXEMHNWD
(IHNWL UD]OLþLWLK DNWLYQRVWL SRVORYQLK SURPHQD L GRJDÿDMD UD]OLNXMX VH SR
VWDELOQRVWLUL]LNXLSUHGYLGOMLYRVWLSDREHORGDQMLYDQMHHOHPHQDWDXVSHãQRVWL
GRSULQRVL UD]XPHYDQMX RVWYDUHQLK UH]XOWDWD L SURFHQL EXGXüLK UH]XOWDWD
'RGDWQH VWDYNH XQRVH VH X VkP REUD]DF izveštaja o ostvarenim rezultatima
/bilansu uspeha/ LOL zasebnog bilansa uspeha DNR VH RQ SULND]XMH D
NRULãüHQL RSLVL NDR L UHGRVOHG VWDYNL SR SRWUHEL VH GRSXQMXMX GD EL VH
REMDVQLOL HOHPHQWL XVSHãQRVWL ýLQLRFL NRMH WUHED X]HWL X RE]LU REXKYDWDMX
]QDþDMQRVW SULURGX L IXQNFLMX UD]OLþLWLK NRPSRQHQWL SULKRGD L UDVKRGD 1D
SULPHUEDQNHGRSXQMDYDMXQDYHGHQHRSLVHGDELREH]EHGLOHLQIRUPDFLMHNRMH
SRX]GDQR L UHOHYDQWQR SULND]XMX QMLKRYH DNWLYQRVWL VD ILQDQVLMVNLP
LQVWUXPHQWLPD
6WDYNH SULKRGD L UDVKRGD SUHELMDMX VH VDPR RQGD NDGD VX LVSXQMHQL
NULWHULMXPLL]SDUDJUDIDStandarda
3ULYUHGQLVXEMHNWQHWUHEDGDSULNDåHQLMHGQXVWDYNXSULKRGDLUDVKRGDNDR
YDQUHGQXVWDYNXELORXREUDVFXizveštaja o ostvarenim rezultatima /bilansu
uspeha/ LOL zasebnom bilansu uspeha DNR VH RQ SULND]XMH ELOR X
napomenama =DEUDQD LVND]LYDQMD VWDYNH NDR YDQUHGQH SRVOHGLFD MH
]DNOMXþND Odbora GD VWDYNH NRMH VX UDQLMH WUHWLUDQH NDR YDQUHGQH SUHGVWDYOMDMX
UH]XOWDW QRUPDOQRJ SRVORYQRJ UL]LND VD NRMLP MH ELR VXRþHQ SULYUHGQL VXEMHNW

]ERJ þHJD VH QH GR]YROMDYD QMLKRYR LVND]LYDQMH NDR SRVHEQH NRPSRQHQWH
izveštaja o ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/ 1DLPH ]D NODVLILNRYDQMH
VWDYNLXRGQRVXQDQMLKRYXXþHVWDORVWELWQDMHSULURGDLOLIXQNFLMDWUDQVDNFLMHLOL
QHNRJGUXJRJGRJDÿDMDL]NRJDQDVWDMHVWDYND

'RELWDNLOLJXELWDNSHULRGD

6WDYNHSULKRGDLUDVKRGDNRMHVXSUL]QDWHXWRNXSHULRGDXNOMXþXMXVHX
GRELWDN LOL JXELWDN SHULRGD RVLP DNR QHNL 6WDQGDUG LOL7XPDþHQMH QH ]DKWHYDMX
GUXJDþLMH1DSULPHU
MRS 8 Računovodstvene politike, promene računovodstvenih
procena i greške ]DKWHYD GD VH X SRMHGLQLP VLWXDFLMDPD SRYHüDQMH
LOLVPDQMHQMHQHWRLPRYLQHQHSUL]QDMHNDRSULKRGLOLUDVKRGYHü
NDRGLUHNWQRSRYHüDQMHLOLVPDQMHQMHUH]XOWDWDUDQLMLKSHULRGDUDGL
VHUHFLPRRSUL]QDYDQMXHIHNDWDSURPHQHUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND
LOLRSUL]QDYDQMXHIHNDWDLVSUDYNLPDWHULMDOQR]QDþDMQLKJUHãDND
MRS 16 Nekretnine, postrojenja i oprema ]DKWHYD GD VH SRYHüDQMH
IHU YUHGQRVWL VUHGVWYD SUL]QDMH NDR SRYHüDQMH NDSLWDOD
UHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYLDQHNDRSULKRG
MRS 21 Učinci promena kurseva razmene stranih valuta]DKWHYDGD
VH GRELFL LOL JXELFL SURLVWHNOL L] SUHYRÿHQMD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD
inostranog poslovanjaSUL]QDMXNDRSRYHüDQMHLOLVPDQMHQMHNDSLWDOD
UHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYLDQHNDRSULKRGLLOLUDVKRGL
MSFI 9 Finansijski instrumenti ]DKWHYD GD VH GRELFL LOL JXELFL SR
RVQRYX SRQRYQRJ XWYUÿLYDQMD YUHGQRVWL ILQDQVLMVNLK VUHGVWDYD
NODVLILNRYDQLK X JUXSX VUHGVWDYD NRMD VH YUHGQXMX SR IHU YUHGQRVWL
NUR] RVWDOL VYHREXKYDWQL UH]XOWDW SUL]QDMX NDR SRYHüDQMH LOL
VPDQMHQMHNDSLWDODUHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYLWMQHUHDOL]RYDQLGRELFL
LJXELFLDQHNDRSULKRGLLOLUDVKRGL

Druge stavke rezultata /povezane sa kapitalom/

2EUD]DF izveštaja o ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/ VDGUåL druge
stavke rezultata /povezane sa kapitalom/ RWKHU FRPSUHKHQVLYH LQFRPH
=ERJWRJDVHRGSULYUHGQRJVXEMHNWD]DKWHYDGDELORXizveštaju o ostvarenim
rezultatima /bilansu uspeha/ELORXnapomenamaREHORGDQLL]QRVHSRUH]DQD
GRELW SRYH]DQRJ VD VYDNRP drugom stavkom rezultata /povezanom sa
kapitalom/ RWKHU FRPSUHKHQVLYH LQFRPH XNOMXþXMXüL L SURPHQH X

UHNODVLILNDFLML'DELLVSXQLRRYDM]DKWHYSULYUHGQLVXEMHNWPRåHdruge stavke
rezultata /povezanih sa kapitalom/SULND]DWL
SRRGELWNXRGJRYDUDMXüLKSRUHVNLKHIHNDWDLOL
SUH RGJRYDUDMXüLK SRUHVNLK HIHNDWD L X MHGQRP L]QRVX L]QRV SRUH]D QD
GRELWXYH]LVDWLPVWDYNDPDUH]XOWDWD
1DSRPHQD 6PDWUDPR GD X 5HSXEOLFL 6UELML QLMH PRJXüH LVSXQLWL QDYHGHQL
]DKWHY 6WDQGDUGD 1DLPH L]QRV SRUH]D QD GRELW VH L]UDþXQDYD QH VDPR
SULPHQRPVWRSHSRUH]DQDRSRUH]LYXGRELWYHüLX]LPDQMHPXRE]LUSRUHVNLK
NUHGLWDLSRUHVNLKSRGVWLFDMD=ERJWRJDQLMHPRJXüHGLUHNWQRSRYH]DWLL]QRV
SRUH]DQDGRELWVDQHNRPVWDYNRPRVWYDUHQRJUH]XOWDWD
3ULYUHGQL VXEMHNW REHORGDQMXMH SURPHQH X UHNODVLILNDFLML NRMH VH RGQRVH QD
druge stavke rezultata /povezanih sa kapitalom/ RWKHU FRPSUHKHQVLYH
LQFRPH ,QIRUPDFLMH R RYLP SURPHQDPD PRåH REHORGDQLWL X izveštaju o
ostvarenim rezultatima /bilansu uspeha/LOLXnapomenama3ULYUHGQLVXEMHNW
NRMLXnapomenamaSULND]XMHSURPHQHXUHNODVLILNDFLMLL]QRVHdrugih stavki
rezultata /povezanih sa kapitalom/ RWKHU FRPSUHKHQVLYH LQFRPH SULND]XMH
LVSRGUHOHYDQWQRJL]QRVDUHNODVLILNDFLMH

,QIRUPDFLMH NRMH VH SULND]XMX ELOR X REUDVFX izveštaja o ostvarenim
rezultatima /bilansa uspeha/ELORXnapomenama

.DGD MH VWDYND SULKRGD LOL UDVKRGD ]QDþDMQD QMHQX SULURGX L L]QRV WUHED
REHORGDQLWL RGYRMHQR RG GUXJLK VWDYNL 6OHGHüH RNROQRVWL PRJX GRYHVWL GR
RGYRMHQRJREHORGDQMLYDQMDQHNHVWDYNHSULKRGDLUDVKRGD
RWSLV NQMLJRYRGVWYHQH YUHGQRVWL ]DOLKD GR QHWR SURGDMQH YUHGQRVWL LOL
RWSLV NQMLJRYRGVWYHQH YUHGQRVWL QHNUHWQLQH SRVWURMHQMD LOL RSUHPH GR
QDGRNQDGLYRJL]QRVDNDRLXNLGDQMHWDNYLKRWSLVD
UHVWUXNWXULUDQMHDNWLYQRVWLSULYUHGQRJVXEMHNWDLXNLGDQMHUH]HUYLVDQMD]D
WURãNRYHUHVWUXNWXULUDQMD
RWXÿHQMHQHNUHWQLQDSRVWURMHQMDLRSUHPH
SURGDMDGXJRURþQLKXODJDQMD
REXVWDYOMDQMHSRVORYDQMD
L]PLUHQMHWURãNRYDVXGVNLKVSRURYDL
RVWDODXNLGDQMDUH]HUYLVDQMD
3ULYUHGQLVXEMHNWELORXREUDVFXizveštaja o ostvarenim rezultatima /bilansa
uspeha/ ELOR X napomenama SULND]XMH YUVWH UDVKRGD NODVLILNRYDQH SUHPD
QMLKRYRMSULURGLLWRSR
metodi ukupnih troškovaLOL
metodi funkcionalnog klasifikovanja

Standard SUHSRUXþXMH GD SULYUHGQL VXEMHNW RYR UDãþODQMDYDQMH XUDGL X

REUDVFXizveštaja o ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/
3UHPD SUYRP QDþLQX WURãNRYL L UDVKRGL VH X izveštaju o ostvarenim
rezultatima /bilansu uspeha/ VXPLUDMX X VDJODVQRVWL VD QMLKRYRP SULURGRP
QD SULPHU DPRUWL]DFLMD PDWHULMDO WURãNRYL WUDQVSRUWD SODWH L GQHYQLFH
WURãNRYLUHNODPHLQHSUHUDVSRUHÿXMXVHPHÿXUD]OLþLWLPIXQNFLMDPDXRNYLUX
SULYUHGQRJ VXEMHNWD QD SULPHU SURL]YRGQMD SURGDMD L VO 2YD PHWRGD MH
MHGQRVWDYQD]DSULPHQXXYHüLQLPDOLKSULYUHGQLKVXEMHNDWD]ERJWRJDãWRQH
]DKWHYDDORNDFLMXSRVORYQLKUDVKRGDQDSRVORYQHIXQNFLMH
3ULPHU NODVLILNDFLMH SR YUVWL WURãNRYD L UDVKRGD GHOD izveštaja o ostvarenim
rezultatima /bilansa uspeha/XNRMHPVHSULND]XMXSULKRGLLUDVKRGLELPRJDR
GDL]JOHGD

Stavke Iznos
a) Neto prihodi 480.000,00
b) Ostali poslovni prihodi 30.000,00
8NXSQRSRVORYQLSULKRGLa+b
a) Promena vrednosti zaliha
gotovih proizvoda i proizvodnje u toku 42.000.00
(smanjenje)
b) Troškovi sirovina i materijala 324.000,00
v) Troškovi zarada
g) Troškovi amortizacije 20.000,00
d) Ostali poslovni rashodi 24.000,00
8NXSQLUDVKRGL(a+b+v+g+d)
'RELWDNSUHRSRUH]LYDQMD

3URPHQD QD ]DOLKDPD JRWRYLK SURL]YRGD L SURL]YRGQMH X WRNX SUHGVWDYOMD
NRUHNFLMX WURãNRYD SURL]YRGQMH NRMD XND]XMH QDþLQMHQLFX GDMH GRãOR LOL GR
SRUDVWDYUHGQRVWL]DOLKD]ERJWRJDãWRMHXL]YHãWDMQRPSHULRGXSURL]YRGQMD
ELOD YHüD RG SURGDMH LOL GR SDGD YUHGQRVWL ]DOLKD ]ERJ WRJD ãWR MH X
L]YHãWDMQRPSHULRGXSURGDMDELODYHüDRGSURL]YRGQMH
3UHPD GUXJRP QDþLQX UDãþODQMDYDQMDL NODVLILNDFLMHUDVKRGL VH X izveštaju o
ostvarenim rezultatima /bilansu uspeha/ NODVLILNXMX SUHPD QMLKRYRMIXQNFLML

8 5HSXEOLFL 6UELML X REUDVFX bilansa uspeha ]D SUHGX]HüD L ]DGUXJH SURSLVDQRP
Pravilnikom o sadržini i formi obrazaca finansijskih izveštaja za privredna društva,
zadruge i preduzetnike 6OXåEHQL JODVQLN 56 EU L ]DVWXSOMHQR MH
UDãþODQMDYDQMH UDVKRGD SR metodi ukupnih nepotpunih troškova uz korišćenje neto
principa

QD WURãNRYH SURGDWLK SURL]YRGD DNR MH X SLWDQMX SURL]YRGQMD QDEDYQX

YUHGQRVW SURGDWH UREH DNR MH X SLWDQMX WUJRYLQD WURãNRYH SURGDMH
GLVWULEXFLMH L DGPLQLVWUDWLYQH WURãNRYH 7DNYR SULND]LYDQMH þHVWR SUXåD
UHOHYDQWQLMHLQIRUPDFLMHNRULVQLFLPDQHJRãWRWRþLQLNODVLILNDFLMDWURãNRYDL
UDVKRGD SUHPD YUVWL DOL WUHED LPDWL X YLGX GD DORNDFLMD UDVKRGD SUHPD
IXQNFLMLPRåHELWLVXEMHNWLYQDLXNOMXþLYDWL]QDþDMQDOLþQDUDVXÿLYDQMD
3ULPHU NODVLILNDFLMH UDVKRGD SR IXQNFLRQDOQRP PHWRGX GHOD izveštaja o
ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/ X NRMHP VH SULND]XMX SULKRGL L
UDVKRGLELPRJDRGDL]JOHGD

Stavke Iznos
3ULKRGRGSURGDMH
7URãNRYLSURGDWLKSURL]YRGD
%UXWRGRELW
2VWDOLSRVORYQLSULKRGL
7URãNRYLSURGDMH
$GPLQLVWUDWLYQLWURãNRYL
2VWDOLSRVORYQLUDVKRGL
Dobitak pre oporezivanja (3+4-5-6-7) 100.000,00

,]ERU IRUPH izveštaja o ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/ X VPLVOX

L]ERUDL]PHÿXNODVLILNDFLMHWURãNRYDSUHPDQMLKRYRMIXQNFLMLLOLNODVLILNDFLMH
SUHPD QMLKRYRM SULURGL ]DYLVL RGLVWRULMVNLK IDNWRUDL YUVWH GHODWQRVWL NDRL
RG YUVWH RUJDQL]RYDQMD SRVORYDQMD 6 RE]LURP GD VYDNL QDþLQ SULND]LYDQMD
LPD SUHGQRVWL ]D UD]QH SULYUHGQH VXEMHNWH Standard ]DKWHYD GD VH L]ERU
L]PHÿX PHWRGD NODVLILNDFLMH ]DVQLYD QD QDMREMHNWLYQLMHP SUHGVWDYOMDQMX
HOHPHQDWD XVSHãQRVWL SRVORYDQMD SULYUHGQRJ VXEMHNWD 0HÿXWLP V RE]LURP
GD VX LQIRUPDFLMH R YUVWL WURãNRYD L UDVKRGD NRULVQH X SUHGYLÿDQMX EXGXüLK
QRYþDQLKWRNRYDGRSXQVNDREHORGDQMLYDQMDVH]DKWHYDMXNDGDVHSULPHQMXMH
NODVLILNDFLMDUDVKRGDSUHPDQMLKRYRMIXQNFLML3ULYUHGQLVXEMHNWXWRPVOXþDMX
REHORGDQMXMH GRGDWQH LQIRUPDFLMH R XNXSQLP WURãNRYLPD L UDVKRGLPD
XNOMXþXMXüL L WURãNRYH DPRUWL]DFLMH L WURãNRYH SR RVQRYX QDNQDGD
]DSRVOHQLPD

Izveštaj o promenama na kapitalu

3URPHQHQDNDSLWDOXXWRNXSRVORYQHJRGLQHQDVWDMXSRYLãHRVQRYD
GRGDWQLPXODJDQMHPLOLSRYODþHQMHPNDSLWDODRGVWUDQHYODVQLND
RVWYDULYDQMHPSULKRGDLUDVKRGDQDRVQRYXNRMLKVHXWYUÿXMHUH]XOWDW
UDVSRGHORPGRELWLLOLSRNULüHPJXELWND

SUHYUHGQRYDQMHPVUHGVWDYDNRMDVHPHUHSRIHUYUHGQRVWLãWRQDSULPHU
UHJXOLãXMRS 16, MRS 38, MSFI 9
UHWURDNWLYQLPSUL]QDYDQMHPHIHNDWDSURPHQDUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLNDL
LVSUDYNRP PDWHULMDOQR ]QDþDMQLK JUHãDND MRS 8 Računovodstvene
politike, promene računovodstvenih procena i greške ]DKWHYD
UHWURDNWLYQR XVNODÿLYDQMH HIHNDWD SURPHQH UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND X
VWHSHQX X NRP MH WR L]YRGOMLYR RVLP X VOXþDMHYLPD NDGD SUHOD]QH
RGUHGEH RVWDOLK 6WDQGDUGD LOL 7XPDþHQMD ]DKWHYDMX GUXJDþLMH MRS 8
WDNRÿH]DKWHYDUHWURDNWLYQRLVSUDYOMDQMHPDWHULMDOQR]QDþDMQLKJUHãDNDX
VWHSHQXXNRPMHWRL]YRGOMLYR
6RE]LURPGD]DSURFHQMLYDQMHXVSHãQRVWLSULYUHGQRJVXEMHNWDXRGUHÿHQRP
YUHPHQVNRP SHULRGX QLMH GRYROMQR X]HWL X RE]LU VDPR RVWYDUHQH SULKRGH L
UDVKRGHWRJL]YHãWDMQRJSHULRGDYHüMHQHRSKRGQRX]HWLXRE]LULVYHRVWDOH
WUDQVDNFLMH NRMH GRYRGH GR SURPHQD QD NDSLWDOX Standard ]DKWHYD GD
SULYUHGQLVXEMHNWSULSUHPLSRVHEDQILQDQVLMVNLL]YHãWDMXNRMHPüHVHQDYHVWL
XNXSQDSRYHüDQMDLVPDQMHQMDQHWRLPRYLQHNDSLWDODSULYUHGQRJVXEMHNWD
NDRãWRVPRYHüUHNOLXNXSQDSRYHüDQMDLVPDQMHQMDQHWRLPRYLQHNDSLWDOD
SRVOHGLFD VX QDVWDQND SULKRGD L UDVKRGD LVND]DQLK X izveštaju o ostvarenim
rezultatima /bilansu uspeha/ DOL L L]QRVD SRYHüDQMD LOL VPDQMHQMD QHWR
LPRYLQH SULYUHGQRJ VXEMHNWD NRML VX GLUHNWQR NQMLåHQL QD RGJRYDUDMXüHP
UDþXQXNDSLWDODQDSULPHUQDUDþXQXUHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYL
8 WRP VPLVOX SULYUHGQL VXEMHNW QD RVQRYX SDUDJUDID Standarda
VDVWDYOMDNDRSRVHEDQILQDQVLMVNLL]YHãWDMizveštaj o promenama na kapitalu
NRMLSULND]XMH
ukupan rezultatWRWDOFRPSUHKHQVLYHLQFRPHVWLPGDDNRMHXSLWDQMX
konsolidovani izveštaj o promenama na kapitalu RGYRMHQR VH SULND]XMH
L]QRV ukupnog rezultata NRML VH PRåH SULSLVDWL YODVQLFLPD PDWLþQRJ
SUDYQRJOLFDLSUDYQLPOLFLPDNRMLQHPDMXXþHãüHXzavisnom pravnom
licu NRMHLPREH]EHÿXMXNRQWUROXQDGQMLP
]D VYDNX NRPSRQHQWX NDSLWDOD HIHNWH UHWURDNWLYQH SULPHQH LOL
UHWURDNWLYQRJ SUHUDþXQDYDQMD SUL]QDWLK X VNODGX VD MRS 8
]D VYDNX NRPSRQHQWX NDSLWDOD XVNODÿLYDQMD L]PHÿX NQMLJRYRGVWYHQH
YUHGQRVWL QD SRþHWNX L QD NUDMX SHULRGD RGYRMHQR REHORGDQMXMXüL
SURPHQHNRMHSURLVWLþXL]
GRELWNDLOLJXELWND
VYDNH druge stavke rezultata /povezane sa kapitalom/ RWKHU
FRPSUHKHQVLYHLQFRPHL
WUDQVDNFLMD VD YODVQLFLPD X NRMLPD RQL QDVWXSDMX NDR YODVQLFL
NDSLWDODSULYUHGQRJVXEMHNWDSULND]XMXüLRGYRMHQRGRGDWQDXODJDQMD
NDSLWDOD RG VWUDQH YODVQLND L UDVSRGHOH YODVQLFLPD L SURPHQH X

XþHãüX X NDSLWDOX X zavisnim pravnim licima NRMH QH GRYRGH GR

JXELWNDNRQWUROH
3ULYUHGQL VXEMHNW X RNYLUX izveštaja o promenama na kapitalu LOL X
napomenamaREHORGDQMXMH
L]QRV GLYLGHQGL NRML MH UDVSRGHOMHQ LOL MH SUH datuma bilansa GRQHWD
RGOXNDGDüHVHUDVSRGHOLWLYODVQLFLPDNDSLWDODL
L]QRV]DUDGHSRDNFLML
Standard]DUD]OLNXRGSUHWKRGQHYHU]LMHMRS 1QHGDMHSUHSRUXNHRIRUPL
izveštaja o promenama na kapitalu

Izveštaj o tokovima gotovine

8MRS 7 Izveštaj o tokovima gotovine XWYUÿHQLVX]DKWHYL]DSULND]LYDQMH
L]YHãWDMD R WRNRYLPD JRWRYLQH L RGJRYDUDMXüLP REHORGDQMLYDQMLPD 7LP
6WDQGDUGRP VH LVWLþH GD LQIRUPDFLMH R WRNRYLPD JRWRYLQH VOXåH NRULVQLFLPD
ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD NDR RVQRYD ]D SURFHQMLYDQMH VSRVREQRVWL SULYUHGQRJ
VXEMHNWDGDVWYDUDJRWRYLQXLJRWRYLQVNHHNYLYDOHQWHLSRWUHEHGDWLPWRNRYLPD
UDVSRODåH

Napomene

8YH]LVDnapomenamaStandardUHJXOLãH
VWUXNWXUXnapomena
REHORGDQMLYDQMHUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND
REHORGDQMLYDQMHRVQRYQLKL]YRUDQHL]YHVQRVWLNRQNUHWQLKSURFHQD
REHORGDQMLYDQMDXYH]LVDNDSLWDORPL
GUXJDREHORGDQMLYDQMD

6WUXNWXUDnapomena

NapomeneWUHEDGD
SUXåH LQIRUPDFLMH R RVQRYDPD ]D SULSUHPX ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD L R
VSHFLILþQLPUDþXQRYRGVWYHQLPSROLWLNDPDNRMHVXRGDEUDQHLSULPHQMHQH
QD]QDþDMQHSRVORYQHSURPHQHLGRJDÿDMH
VDGUåH LQIRUPDFLMH NRMH ]DKWHYDMX 6WDQGDUGL L 7XPDþHQMD D NRMH QLVX
SULND]DQH X QHNRP RG REUD]DFD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD izveštaju o
finansijskom položaju /bilansu stanja/, izveštaju o ostvarenim

rezultatima /bilansu uspeha/, izveštaju o tokovima gotovine L izveštaju o

promenama na kapitaluL
SUXåH GRGDWQHLQIRUPDFLMHNRMH QLVX SULND]DQH X REUDVFLPD ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD izveštaju o finansijskom položaju /bilansu stanja/, izveštaju o
ostvarenim rezultatima /bilansu uspeha/, izveštaju o tokovima gotovine L
izveštaju o promenama na kapitalu DNR VX UHOHYDQWQH ]D QMLKRYR
UD]XPHYDQMH
Napomene VH SULND]XMX ãWR MH PRJXüH YLãH VLVWHPDWL]RYDQR 6YDND VWDYND
SULND]DQD X REUDVFLPD izveštaja o finansijskom položaju /bilansa stanja/
izveštaja o ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/ L izveštaja o tokovima
gotovine XQDNUVQR VH X napomenama SRYH]XMH VD RGJRYDUDMXüLP
LQIRUPDFLMDPDWRVHSRVWLåHQXPHULVDQMHPQDSRPHQDLXYRÿHQMHPXREUDVFH
izveštaja o finansijskom položaju /bilansa stanja/ izveštaja o ostvarenim
rezultatima /bilansa uspeha/, izveštaja o tokovima gotovine L izveštaja o
promenama na kapitaluNRORQH]DEURMQDSRPHQH'DNOHnapomeneVDGUåHL
QDUDWLYQH RSLVH LOL GHWDOMQLMH UDãþODQMDYDQMH L]QRVD SULND]DQLK X REUDVFLPD
izveštaja o finansijskom položaju /bilansa stanja/ izveštaja o ostvarenim
rezultatima /bilansa uspeha/, izveštaja o tokovima gotovine L izveštaja o
promenama na kapitalu
8RELþDMHQR MH GD VH napomene SULND]XMX UHGRVOHGRP NRML NRULVQLFLPD
SRPDåH GD UD]XPHMX ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH L GD LK XSRUHGH VD ILQDQVLMVNLP
L]YHãWDMLPDGUXJLKSULYUHGQLKVXEMHNDWD
5HGRVOHGWUHEDGDEXGHVOHGHüL
L]YHãWDM R XVDJODãHQRVWL VD Međunarodnim standardima finansijskog
izveštavanja
NUDWDNSUHJOHG]QDþDMQLKSULPHQMHQLKUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND
GRGDWQHLQIRUPDFLMH]DVWDYNHNRMHVXSULND]DQHXVYDNRPILQDQVLMVNRP
L]YHãWDMXizveštaju o finansijskom položaju /bilansu stanja/izveštaju o
ostvarenim rezultatima /bilansu uspeha/izveštaju o tokovima gotovine L
izveštaju o promenama na kapitaluLWRRQLPUHGRVOHGRPNRMLPVXVYDND
VWDYNDLVYDNLILQDQVLMVNLL]YHãWDMSULND]DQLL
RVWDODREHORGDQMLYDQMDXNOMXþXMXüL
SRWHQFLMDOQHREDYH]HLQHSUL]QDWHXJRYRUHQHREDYH]HL
REHORGDQMLYDQMD NRMD QLVX ILQDQVLMVNH SULURGH QD SULPHU ILQDQVLMVNL
UL]LNXSUDYOMDþNLFLOMHYLLSROLWLNH
8 QHNLP RNROQRVWLPD MH PRåGD SRWUHEQR LOL SRåHOMQR SURPHQLWL UHGRVOHG
RGUHÿHQLK VWDYNL X napomenama 1D SULPHU LQIRUPDFLMH R NDPDWQLP
VWRSDPD L NRUHNFLMDPD IHU SRãWHQH YUHGQRVWL PRJX VH NRPELQRYDWL VD
LQIRUPDFLMDPD R GRVSHüX ILQDQVLMVNLK LQVWUXPHQDWD LDNR RYR SUYR SRWSDGD
SRGREHORGDQMLYDQMDXYH]LVDizveštajem o ostvarenim rezultatima /bilansom
uspeha/DRYRGUXJRSRGREHORGDQMLYDQMDXYH]LVDizveštajem o finansijskom

položaju /bilansom stanja/%H]RE]LUDQDWRVLVWHPDWVNDVWUXNWXUDnapomena

WUHEDGD]DGUåLãWRMHPRJXüHSUDNWLþQLMXIRUPX
,QIRUPDFLMHRRVQRYDPD]DSULSUHPDQMHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDLVSHFLILþQLP
UDþXQRYRGVWYHQLP SROLWLNDPD PRJX VH SULND]DWL NDR SRVHEDQ GHR napo-
mena
8 VNRUR VYDNRP 6WDQGDUGX RELþQR QD QMHJRYRP NUDMX GRGDWR SRVHEQR
SRJODYOMH X NRP VX XWYUÿHQL X RGQRVX QD Standard GRGDWQL ]DKWHYL ]D
REHORGDQMLYDQMHP SRVHEQLK LQIRUPDFLMD NRMH VH QDMþHãüH GDMX X
napomenama

2EHORGDQMLYDQMHUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND

8GHOXnapomenaSRVYHüHQRPREHORGDQMLYDQMX]QDþDMQLKUDþXQRYRGVWYHQLK
SROLWLNDSULYUHGQLVXEMHNWWUHEDGDREHORGDQL
RVQRYH ]D YUHGQRYDQMD NRULãüHQH ]D VDVWDYOMDQMH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD
GD EL NRULVQLN ILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD SUDYLOQR PRJDR GD LK UD]XPH WUHED
GD EXGH XSR]QDW VD RVQRYRP LOL RVQRYDPD NRMH VX NRULãüHQH ]D
YUHGQRYDQMD X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD LVWRULMVNL WURãDN QDEDYQD
YUHGQRVW WHNXüL WURãDN IHU YUHGQRVW QHWR SURGDMQD YUHGQRVW
QDGRNQDGLYDYUHGQRVWXSRWUHEQDYUHGQRVW
VYDNX VSHFLILþQX UDþXQRYRGVWYHQX SROLWLNX NRMD MH QHRSKRGQD ]D
LVSUDYQRUD]XPHYDQMHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
5XNRYRGVWYR SULYUHGQRJ VXEMHNWD SURFHQMXMH GD OL WUHED REHORGDQLWL L NRMH
VSHFLILþQH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH .ULWHULMXP ]D L]ERU GD OL LOL QH
REHORGDQLWL QHNX VSHFLILþQX UDþXQRYRGVWYHQX SROLWLNX MH GD OL üH WDNYR
REHORGDQMLYDQMH SRPRüL NRULVQLFLPD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD X UD]XPHYDQMX
QDþLQD QD NRML VX WUDQVDNFLMH L SRVORYQL GRJDÿDML SUHGRþHQL X QMLPD 8
SRMHGLQLP 6WDQGDUGLPD SRVWRMH GYD LOL YLãH SRVWXSDND ]D SUL]QDYDQMH LOL
YUHGQRYDQMH VWDYNL X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD 3ULYUHGQL VXEMHNW VYRMRP
SROLWLNRP ELUD MHGQX RG SRQXÿHQLK DOWHUQDWLYD 8 WDNYLP VOXþDMHYLPD
NRULVQLFLPDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDMHQDURþLWRNRULVQRGDEXGXXSR]QDWLNRMX
MH UDþXQRYRGVWYHQX SROLWLNX L]DEUDR SULYUHGQL VXEMHNW 1D SULPHU MRS 16
Nekretnine, postrojenja i oprema]DKWHYDREHORGDQMLYDQMHNRULãüHQHRVQRYH
]DYUHGQRYDQMHJUXSDQHNUHWQLQDSRVWURMHQMDLRSUHPH
3UL L]ERUX UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND NRMH WUHED REHORGDQLWL X napomenama
SULYUHGQLVXEMHNWX]LPDXRE]LULSULURGXVYRJSRVORYDQMDNDRLRþHNLYDQMD
NRULVQLNDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDGDEXGXREDYHãWHQLRILQDQVLMVNLPSROLWLNDPD
SULYUHGQRJVXEMHNWDStandardXYH]LVDRYLPQDYRGLVOHGHüHSULPHUH

RG SULYUHGQRJ VXEMHNWD NRMLMH REYH]QLN SRUH]D QD GRELW RþHNXMHVH GD
REHORGDQL VYRMH SROLWLNH X YH]L VD SRUH]RP QD GRELW XNOMXþXMXüL L RQH
SROLWLNHNRMHVHSULPHQMXMX]Dodložena poreska sredstvaLobaveze
RGSULYUHGQRJVXEMHNWDNRMLREDYOMD]QDþDMQHSRVORYHXLQRVWUDQVWYXLOL
WUDQVDNFLMH X VWUDQRM YDOXWL RþHNXMH VH GD REHORGDQL UDþXQRYRGVWYHQH
SROLWLNH]DSUL]QDYDQMHGRELWDNDLOLJXELWDNDQDVWDOLKSRRVQRYXSURPHQD
NXUVHYDUD]PHQHVWUDQLKYDOXWD
3ULYUHGQL VXEMHNW PRåH X VNODGX VD MRS 8 Računovodstvene politike,
promene računovodstvenih procena i greške GD XVYRML UDþXQRYRGVWYHQX
SROLWLNX ]D WUDQVDNFLMH LOL VWDYNH ]D NRMH 6WDQGDUGLPD QH SRVWRML SURSLVDQ
SRVWXSDN 3RåHOMQR MH REHORGDQMLYDQMH RYDNR L]DEUDQLK UDþXQRYRGVWYHQLK
SROLWLND
3ULYUHGQL VXEMHNW WUHED X RNYLUX SUHJOHGD UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND LOL X
RVWDOLPQDSRPHQDPDGDREHORGDQLRNYLUQHSURFHQHUXNRYRGVWYDNRMHMHRQR
NRULVWLORSULOLNRPSULPHQHUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND1DSULPHU
GDOLILQDQVLMVNDVUHGVWYDSUHGVWDYOMDMXXODJDQMDNRMDVHGUåHGRQMLKRYRJ
GRVSHüDLOLQH
NDGD VH VXãWLQVNL VYL UL]LFL L NRULVWL RG YODVQLãWYD QDG ILQDQVLMVNLP
VUHGVWYLPDLVUHGVWYLPDXOL]LQJXSUHQRVHQDGUXJDOLFD
GDOLRGUHÿHQDSURGDMDSURL]YRGDSRVYRMRMVXãWLQLSUHGVWDYOMDILQDQVLMVNL
VSRUD]XPSD]ERJWRJDQHVWYDUDSULKRGHL
GDOLVXãWLQDYH]HL]PHÿXSULYUHGQRJVXEMHNWDLQHNRJGUXJRJVXEMHNWDVD
SRVHEQRP QDPHQRP XND]XMH QD WR GD JD L]YHãWDMQL SULYUHGQL VXEMHNW
NRQWUROLãH
,QIRUPDFLMHRRNYLUQLPSURFHQDPDUXNRYRGVWYDREHORGDQMXMXVHRGYRMHQRX
RGQRVXQDRQHNRMHVHRGQRVHQDNRQNUHWQHSURFHQHNRMHVXUDÿHQHXYH]LVD
NRQNUHWQLPL]QRVLPDXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPD
6YUKD REMDYOMLYDQMD QDMYDåQLMLK RNYLUQLK SURFHQD MH RPRJXüDYDQMH
NRULVQLFLPD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD GD EROMH UD]XPHMX QD NRML VX QDþLQ
SULPHQMHQHUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNHLGDPRJXGDL]YUãHSRUHÿHQMHL]PHÿX
SULYUHGQLK VXEMHNDWD WM GD XSRUHGH RVQRYH QD NRMLPD VX ]DVQRYDQH RYH
RNYLUQHSURFHQH
Standard QDYRGL SULPHUH GYD 6WDQGDUGD NRMD ]DKWHYDMX REHORGDQMLYDQMH
LQIRUPDFLMDRRNYLUQLPSURFHQDPDUXNRYRGVWYD
MSFI 12 Obelodanjivanje učešća u drugim subjektima ]DKWHYD RG
SULYUHGQRJ VXEMHNWD GD REHORGDQL UD]ORJH ]ERJ NRMLK QHNR QMHJRYR
XþHãüHXNDSLWDOXGUXJRJSULYUHGQRJVXEMHNWDQHSUHGVWDYOMDNRQWUROXSD
VHSUHPDWRPHLQHUDGLRzavisnom pravnom licuLDNRSULYUHGQLVXEMHNW
GLUHNWQR LOL LQGLUHNWQR SUHNR VYRMLK GUXJLK zavisnih pravnih lica
SRVHGXMHYLãHRGSRORYLQHJODVDþNLKSUDYDLOLSRWHQFLMDOQXJODVDþNXPRü

MRS 40 Investicione nekretnine]DKWHYDREHORGDQMLYDQMHNULWHULMXPDNRMH

MH SULYUHGQL VXEMHNW XVYRMLR ]D UD]GYDMDQMH XODJDQMD X LQYHVWLFLRQH
QHNUHWQLQHRGXODJDQMDXQHNUHWQLQHNRMHNRULVWLLOLNRMHGUåL]DSURGDMXX
UHGRYQRPSRVORYQRPFLNOXVX

2EHORGDQMLYDQMH L]YRUD QHL]YHVQRVWL NRQNUHWQLK SURFHQD

2GUHÿLYDQMH NQMLJRYRGVWYHQLK YUHGQRVWL SRMHGLQLK VUHGVWDYD LOL REDYH]D
]DKWHYD SURFHQMLYDQMH HIHNDWD QHL]YHVQLK EXGXüLK GRJDÿDMD NRML üH NDGD
QDVWDQX XWLFDWL QD QMLKRYX NQMLJRYRGVWYHQX YUHGQRVW Na primer, buduće
promene zarada ili stopa smrtnosti može uticati na visinu obaveze po osnovu
penzija koje će se isplaćivati zaposlenima.
3ULYUHGQL VXEMHNW WUHED X napomenama GD REHORGDQL LQIRUPDFLMH R
NRULãüHQLPSUHWSRVWDYNDPDNRMHVHRGQRVHQDEXGXüQRVWLRRVWDOLPL]YRULPD
QHL]YHVQRVWLNRQNUHWQLKSURFHQDQDdatum bilansaNRGNRMLKSRVWRML]QDþDMDQ
UL]LN GD üH X QDUHGQRM SRVORYQRM JRGLQL SURX]URNRYDWL ]QDþDMQH NRUHNFLMH
NQMLJRYRGVWYHQHYUHGQRVWLVUHGVWDYDLREDYH]D8YH]LVDRYLPVUHGVWYLPDL
REDYH]DPDXnapomenamaWUHEDGDWLLQIRUPDFLMHR
QMLKRYRMSULURGLL
QMLKRYRPNQMLJRYRGVWYHQRPL]QRVXQDdatum bilansa
2YDREHORGDQMLYDQMDVHQH]DKWHYDMX]DVUHGVWYDLOLREDYH]HNRMLVHQDdatum
bilansa YUHGQXMX SR IHU YUHGQRVWLPD NRMH VH XWYUÿXMX QD RVQRYX DNWXHOQLK
WUåLãQLKFHQDWDNDYQDþLQXWYUÿLYDQMDIHUYUHGQRVWLVUHGVWDYDQHVDGUåLXVHEL
SRVWXSDQMH QD RVQRYX SUHWSRVWDYNL SRGORåQLK QHL]YHVQRVWL 2EHORGDQMLYDQMD
VHQH]DKWHYDMXþDNQLDNRVHQMLKRYDYUHGQRVWXQDUHGQRMSRVORYQRMJRGLQL
PRåH ]QDþDMQR SURPHQLWL MHU VH NRULãüHQMH DNWXHOQLK WUåLãQLK FHQD NDR IHU
YUHGQRVWLSRGUD]XPHYDQDdatum bilansa
2EHORGDQMLYDQMD VH SULND]XMX QD QDþLQ NRML üH NRULVQLFLPD ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD RPRJXüLWL UD]XPHYDQMH RNYLUQLK SURFHQD R EXGXüQRVWL NRMH MH
L]YUãLOR UXNRYRGVWYR NDR L RVWDOLK NOMXþQLK L]YRUD QHL]YHVQRVWL NRQNUHWQLK
SURFHQD 3ULURGD L RELP SULND]DQLK LQIRUPDFLMD WUHED GD EXGX SULODJRÿHQH
SULURGLSUHWSRVWDYNLLRVWDOLKRNROQRVWL1HNLRG]DKWHYD]DREHORGDQMLYDQMHP
ELELOL
SULURGDSUHWSRVWDYNLLRVWDOLKQHL]YHVQRVWLNRQNUHWQLKSURFHQD
RVHWOMLYRVW NQMLJRYRGVWYHQLK YUHGQRVWL QD PHWRGH SUHWSRVWDYNH L
NRQNUHWQH SURFHQH QD NRMLPD VH ]DVQLYD QMLKRYR L]UDþXQDYDQMH
XNOMXþXMXüLUD]ORJH]DWXRVHWOMLYRVW

RþHNLYDQL LVKRG QHL]YHVQRVWL L GRPHW UD]XPQR PRJXüHJ LVKRGD X

QDUHGQRM SRVORYQRM JRGLQL X YH]L VD NQMLJRYRGVWYHQLP YUHGQRVWLPD
VUHGVWDYDLREDYH]DNRMHVHQDOD]HSRGQMLKRYLPXWLFDMHPL
REMDãQMHQMDL]PHQDXYH]LVDSURãOLPSUHWSRVWDYNDPDNRMHVHRGQRVHQD
WDVUHGVWYDLREDYH]HDNRQHL]YHVQRVWLGDOMHSRVWRML
8NROLNR QD datum bilansa QLMH PRJXüH REHORGDQLWL RELP PRJXüLK HIHNDWD
SUHWSRVWDYNL LOL GUXJLK L]YRUD QHL]YHVQRVWL NRQNUHWQLK SURFHQD SULYUHGQL
VXEMHNWWUHEDGDREHORGDQLGDMHQDRVQRYXSRVWRMHüLKVD]QDQMDPRJXüHGDüH
LVKRGLXQDUHGQRMSRVORYQRMJRGLQLELWLUD]OLþLWLRGSUHWSRVWDYOMHQLKLVKRGDL
GD WR PRåH GRYHVWL GR ]QDþDMQLK NRUHNFLMD NQMLJRYRGVWYHQLK YUHGQRVWL
RGUHÿHQLKVUHGVWDYDLOLREDYH]D]DNRMHVXYUãHQHNRQNUHWQHSURFHQH
Standard QDYRGL SULPHUH WUL 6WDQGDUGD NRMD ]DKWHYDMX REHORGDQMLYDQMH
LQIRUPDFLMDRNRQNUHWQLPSURFHQDPDUXNRYRGVWYD
MRS 16 Nekretnine, postrojenja i oprema ]DKWHYD REHORGDQMLYDQMH
]QDþDMQLK SUHWSRVWDYNL RG NRMLK VH SROD]L SUL SURFHQL IHU YUHGQRVWL
UHYDORUL]RYDQLKVWDYNLQHNUHWQLQDSRVWURMHQMDLRSUHPH
MSFI 7 Finansijski instrumenti: Obelodanjivanje ]DKWHYD REHORGDQML
YDQMH ]QDþDMQLK SUHWSRVWDYNL RG NRMLK VH SROD]L SULOLNRP SURFHQMLYDQMD
IHU YUHGQRVWL ILQDQVLMVNLK VUHGVWDYD L ILQDQVLMVNLK REDYH]D NRMH VH
HYLGHQWLUDMXSRIHUYUHGQRVWL
MRS 37 Rezervisanje, potencijalne obaveze i potencijalna sredstva X
RGUHÿHQLPRNROQRVWLPD]DKWHYDREHORGDQMLYDQMH]QDþDMQLKSUHWSRVWDYNLR
EXGXüLPGRJDÿDMLPDNRMLXWLþXQDJUXSHSUL]QDWLKUH]HUYLVDQMD

2EHORGDQMLYDQMDXYH]LVDNDSLWDORP

=D NRULVQLNH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD ]QDþDMQH VX LQIRUPDFLMH R FLOMHYLPD
SROLWLNDPDLQDþLQRPXSUDYOMDQMDNDSLWDORPL]YHãWDMQRJSULYUHGQRJVXEMHNWD
1DLPH SULYUHGQLVXEMHNW NDSLWDORP PRåH XSUDYOMDWL QD UD]OLþLWH QDþLQD DOL L
YLVLQD L VWUXNWXUD QMHJRYRJ NDSLWDOD PRJX ELWL ]DNRQRP UHJXOLVDQD =ERJ
WRJDVHXStandardu]DKWHYDGDSULYUHGQLVXEMHNWXnapomenamaREHORGDQL
LQIRUPDFLMHNRMHüHNRULVQLFLPDQMHJRYLKILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDRPRJXüLWLGD
SURFHQLFLOMHYHSROLWLNHLSURFHQHXSUDYOMDQMDNDSLWDORPSULYUHGQRJVXEMHNWD
,QIRUPDFLMHNRMHVHXYH]LVDNDSLWDORPREHORGDQMXMXXnapomenamaWUHEDGD
VH ]DVQLYDMX QD UHOHYDQWQLP LQIRUPDFLMDPD NRMH VX LQWHUQR GRVWDYOMDQH
NOMXþQRPUXNRYRGHüHPRVREOMXSULYUHGQRJVXEMHNWD
=D ]DGRYROMDYDQMH QDYHGHQRJ ]DKWHYD Standarda SULYUHGQL VXEMHNW
REHORGDQMXMH NYDOLWDWLYQH LQIRUPDFLMH R VYRMLP FLOMHYLPD SROLWLNDPD L
SURFHVLPD]DXSUDYOMDQMHNDSLWDORPXNOMXþXMXüLL
RSLVRQRJþLPHVHXSUDYOMDNDRNDSLWDORP

NDGDMHSULYUHGQLVXEMHNWSUHGPHWHNVWHUQRQDPHWQXWLK]DKWHYDXSRJOHGX
NDSLWDOD SULURGX WLK ]DKWHYD L WR NDNR VX WL ]DKWHYL LQWHJULVDQL X
XSUDYOMDQMHNDSLWDORPL
NDNR]DGRYROMDYDVYRMHFLOMHYH]DXSUDYOMDQMHNDSLWDORP
Napomena: navedene zahtevane informacije obelodanjuju se i za uporedni
period.
3ULYUHGQL VXEMHNW WUHED ]D L]YHãWDMQL SHULRG GD REHORGDQL VDåHWL SUHJOHG
NYDQWLWDWLYQLK SRGDWDND R VYRP NDSLWDOX 2YDNYH LQIRUPDFLMH VX QDURþLWR
SRWUHEQH X VLWXDFLMDPD X NRMLPD SULYUHGQL VXEMHNW QHNH VYRMH ILQDQVLMVNH
REDYH]H WUHWLUD GHORP NDSLWDOD NDR ãWRVX QD SULPHUREDYH]H NRMH VH PRJX
NRQYHUWRYDWLXNDSLWDOLOLREYH]QLFH]DPHQOMLYH]DDNFLMH
Napomena: navedene zahtevane informacije obelodanjuju se i za uporedni
period.
8 WRNX L]YHãWDMQRJ SHULRGD SULYUHGQL VXEMHNW PRåH ELWL X VLWXDFLML GD
SUHGX]LPD DNWLYQRVWL NDNR EL XGRYROMLR ]DNRQVNLP ]DKWHYLPD X YH]L VD
YLVLQRPLVWUXNWXURPNDSLWDOD
8NROLNR X WRNX L]YHãWDMQRJ SHULRGD SULYUHGQL VXEMHNW QLMH LVSXQMDYDR
]DNRQVNL QDPHWQXWH ]DKWHYH X YH]L VD YLVLQRP L VWUXNWXURP NDSLWDOD
REHORGDQMXMHLQIRUPDFLMHRWRMVLWXDFLML

2VWDODREHORGDQMLYDQMD

3ULYUHGQLVXEMHNWWUHEDXnapomenamaGDREHORGDQL
L]QRV GLYLGHQGL NRML MH GR GDQD RGREUHQMD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD ]D
L]GDYDQMH SUHGORåHQ L QDPHQMHQ ]D LVSODWX YODVQLFLPD NDSLWDOD D X
L]YHãWDMQRP SHULRGX ]D NRML VH WL ILQDQVLMVNL L]YHãWDML VDVWDYOMDMX QLMH
SUL]QDW NDR REDYH]D SR RVQRYX GLYLGHQGL SD QLMH ELR SUL]QDW QL NDR
XPDQMHQMHQHUDVSRUHÿHQRJGRELWND
L]QRVGLYLGHQGLSRDNFLMLL
L]QRV VYLK NXPXODWLYQLK SUHIHUHQFLMDOQLK GLYLGHQGL NRMH QLVX SUL]QDWH X
$NRQDGUXJRPPHVWXQLMHREHORGDQMHQRXnapomenamaWUHEDREHORGDQLWL
VHGLãWH L SUDYQX IRUPX SULYUHGQRJ VXEMHNWD ]HPOMX X NRMRM MH
UHJLVWURYDQRLDGUHVXVHGLãWDLOLVHGLãWDJODYQHGLUHNFLMHLOLJODYQRPHVWR
SRVORYDQMDXNROLNRMHUD]OLþLWRRGVHGLãWDGLUHNFLMH
RSLVSULURGHSRVORYDQMDSULYUHGQRJVXEMHNWDLQMHJRYLKJODYQLKDNWLYQRVWLL
QD]LYPDWLþQRJSULYUHGQRJVXEMHNWDLNUDMQMHJYODVQLNDJUXSHPDWLþQRJ
SULYUHGQRJVXEMHNWD

056,]YHãWDMLRWRNRYLPDJRWRYLQH
,]YHãWDMLRWRNRYLPDJRWRYLQH
(IAS 7 Statements of Cash Flows)

1. Stupanje Standarda na snagu

Međunarodni računovodstveni standard 7 Izveštaji o tokovima gotovine, X
GDOMHPWHNVWXStandardSRþHWQRMHRGREUHQRGVWUDQHOdbora Komiteta za
međunarodne računovodstvene standarde ,$6&XGHFHPEUXJRGLQH
Standard MHQDNRQWRJDYLãHSXWDUHYLGLUDQ

2. Rezime Standarda

Izveštaj o tokovima gotovineMHMHGDQRGRVQRYQLKILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
2Q SULND]XMH SURPHQH X JRWRYLQL L JRWRYLQVNLP HNYLYDOHQWLPD X WRNX
SHULRGD
*RWRYLQVNL HNYLYDOHQWL VX NUDWNRURþQD YLVRNR OLNYLGQD XODJDQMD NRMD VX
QH]QDWQRSRGORåQDUL]LNXSURPHQHYUHGQRVWL
Izveštaj o tokovima gotovine NODVLILNXMH SURPHQH X JRWRYLQL L JRWRYLQVNLP
HNYLYDOHQWLPD SR RVQRYX poslovnih aktivnosti DNWLYQRVWL LQYHVWLUDQMD L
DNWLYQRVWLILQDQVLUDQMD
*RWRYLQVNL WRNRYL L] poslovnih aktivnosti VH PRJX SULND]DWL X] NRULãüHQMH
ELORGLUHNWQHELORLQGLUHNWQHPHWRGH'LUHNWQDPHWRGDSULND]XMHSULPDQMDRG
NXSDFD L SODüDQMD GREDYOMDþLPD ]DSRVOHQLPD GUåDYL ]D SRUH]H L VO
,QGLUHNWQD PHWRGD SROD]L RG DNWXHOQH RVQRYH QHWR GRELWL LOL JXELWND L
SULODJRÿDYDMHYHüLPQHQRYþDQLPVWDYNDPD
*RWRYLQVNLWRNRYLL]DNWLYQRVWLLQYHVWLUDQMDRGYRMHQRVHSULND]XMXSULOLYL
L LVSODWH JRWRYLQH NRML SURL]OD]H L] QDEDYNH LOL SURGDMH QHNUHWQLQD
SRVWURMHQMDLRSUHPHNXSRYLQHLOLSURGDMHNDSLWDODLOLGXåQLþNLKLQVWUXPHQDWD
GUXJLK SULYUHGQLK VXEMHNDWD NDR L DYDQVD L ]DMPRYD GDWLK LOL SULPOMHQLK RG
WUHüLKOLFD
*RWRYLQVNLWRNRYLL]DNWLYQRVWLILQDQVLUDQMDRGYRMHQRVHSULND]XMXSULOLYL
LLVSODWHJRWRYLQHSRRVQRYXHPLWRYDQMDDNFLMDLOLRVWDOLKYODVQLþNLKKDUWLMD
RG YUHGQRVWL LVSODWD UDGL RWNXSD WDNYLK KDUWLMD SULKRGD SR RVQRYX
HPLWRYDQMD REYH]QLFD ]DMPRYD ]DSLVD NDR L RWSODWD QDYHGHQLK KDUWLMD RG
YUHGQRVWL

056,]YHãWDMLRWRNRYLPDJRWRYLQH
*RWRYLQVNH WRNRYH SR RVQRYX SRUH]D WUHED SULND]DWL RGYRMHQR X RNYLUX

poslovnih aktivnosti RVLP NDGD VH PRJX SUHFL]QR LGHQWLILNRYDWL NDR VWDYND
NRMDSRWSDGDSRGMHGQXRGGUXJHGYHJUXSHJRWRYLQVNLKWRNRYD
$NWLYQRVWL LQYHVWLUDQMD L ILQDQVLUDQMD NRMH QH UH]XOWLUDMX SURPHQDPD X
JRWRYLQVNRP WRNX QHPRQHWDUQH WUDQVDNFLMH NDR ãWR MH QDEDYND QHNUHWQLQD
HPLWRYDQMHPGXåQLþNLKLQVWUXPHQDWDWUHEDLVNOMXþLWLL]izveštaja o tokovima
gotovine LREHORGDQLWLRGYRMHQR

0563HULRGLþQRILQDQVLMVNRL]YHãWDYDQMH
(IAS 34 Interim Financial Reporting)


Međunarodni računovodstveni standard 34 Periodično finansijsko
izveštavanje X GDOMHP WHNVWX Standard SRþHWQR MH RGREUHQ RG VWUDQH
Odbora Komiteta za međunarodne računovodstvene standardH ,$6& X
IHEUXDUXJRGLQH
StandardMHQDNRQWRJDYLãHSXWDUHYLGLUDQ

2. Tumačenja koja se odnose na Standard

6OHGHüD WXPDþHQMD Komiteta za tumačenja međunarodnog finansijskog
izveštavanja,)5,&RGQRVHVHQDStandard
KTMFI 10 Periodično finansijsko izveštavanje i obezvređenje i
KTMFI 21 Naknade

3. Rezime Standarda

Standard
VDGUåLXSXWVWYD]DSULND]LYDQMDLYUHGQRYDQMDXperiodičnim finansijskim
izveštajima
GHILQLãHPLQLPDOQLVDGUåDMperiodičnih finansijskih izveštajaL
GHILQLãH UDþXQRYRGVWYHQH SULQFLSH SUL]QDYDQMD L YUHGQRYDQMD NRML VH
PRUDMX SRãWRYDWL SUL L]UDGL VYDNRJ ILQDQVLMVNRJ L]YHãWDMD ]D NUDüH
YUHPHQVNHSHULRGH
Standard QH GHILQLãH NRML SULYUHGQL VXEMHNWL SRGOHåX REDYH]L REMDYOMLYDQMD
ILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD]DNUDüHYUHPHQVNHSHULRGHQHGHILQLãHNROLNRVHþHVWR
RQLPRUDMXREMDYOMLYDWLQLWLXNRPURNXVHPRUDMXREMDYLWLQDNRQ]DYUãHWND
L]YHãWDMQRJ SHULRGD 6PDWUD VH GD MH QDYHGHQD SLWDQMD EROMH UHJXOLVDWL
]DNRQRPLOLGUXJLPSURSLVRPStandardVHSULPHQMXMHQDSULYUHGQHVXEMHNWH
RG NRMLK VH ]DKWHYD LOL VX GREURYROMQR RGOXþLOL GD REMDYOMXMX ILQDQVLMVNH
L]YMHãWDMH ]D NUDüH YUHPHQVNH SHULRGH V WLP GD LK VDVWDYOMDMX X VNODGX VD
Međunarodnim standardima finansijskog izveštavanja.

Standard GHILQLãH PLQLPDOQH NRPSRQHQWH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD ]D NUDüH

YUHPHQVNHSHULRGHNDRãWRVXsažeti izveštaj o finansijskom položaju /sažeti
bilans stanja/sažeti izveštaj o ostvarenim rezultatima /sažeti bilans uspeha/
sažeti izveštaj o tokovima gotovinesažeti izveštaj o promenama na kapitalu L
RGJRYDUDMXüHnapomene3ULYUHGQLVXEMHNWPRåHRGDEUDWLGDXPHVWRVDåHWLK
SULSUHPD L SULND]XMH SRWSXQH ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH LOL QHãWR L]PHÿX WD GYD
VWHSHQD NRPSOHNVQRVWL 8NROLNR VH SULND]XMX sažeti finansijski izveštaji RQL
PRUDMXVDGUåDWLQDMPDQMHRQHQDVORYHLPHÿX]ELUHYHNRMHMHSULYUHGQLVXEMHNW
SULND]DR X SRVOHGQMLP godišnjim finansijskim izveštajima SOXV RGDEUDQH
QDSRPHQH
)LQDQVLMVNL L]YHãWDML ]D SHULRGH NUDüH RG JRGLQX GDQD SRWSXQL LOL VDåHWL
PRUDMXREXKYDWDWLVOHGHüDGYDSHULRGD
izveštaj o finansijskom položaju /bilans stanja/ QD NUDMX WHNXüHJ
L]YHãWDMQRJ SHULRGD L NRPSDUDWLYQL izveštaj o finansijskom položaju
/bilans stanja/QDSRVOHGQMLGDQSUHWKRGQHSRVORYQHJRGLQH
izveštaje o ostvarenim rezultatima /bilans uspeha/ ]D WHNXüL L]YHãWDMQL
SHULRGLNXPXODWLYQR]DWHNXüXSRVORYQXJRGLQXGRGDWXPDVDVWDYOMDQMD
ILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD]DNUDüLSHULRGSUDüHQNRPSDUDWLYQLPSRGDFLPDX
YH]LVDXSRUHGLYLPSHULRGLPDXSUHWKRGQRMSRVORYQRMJRGLQL
kumulativni izveštaj o promenama na kapitalu ]D WHNXüX SRVORYQX
JRGLQX GR GDWXPD VDVWDYOMDQMD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD L NRPSDUDWLYQL
L]YHãWDM]DLVWLSHULRGXSUHWKRGQRMSRVORYQRMJRGLQLL
kumulativni izveštaj o tokovima gotovine ]DWHNXüXSRVORYQXJRGLQXGR
GDWXPD VDVWDYOMDQMDILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD L NRPSDUDWLYQL L]YHãWDM ]D LVWL
SHULRGXSUHWKRGQRMSRVORYQRMJRGLQL
Napomene ]D NUDüH YUHPHQVNH SHULRGH SUYHQVWYHQR VX QDPHQMHQH
SULND]LYDQMXSURPHQDNRMHVXQDVWXSLOHL]PHÿXGDQDQMLKRYRJVDVWDYOMDQMDL
GDQD VDVWDYOMDQMD L]YHãWDMD ]D SUHWKRGQX SRVORYQX JRGLQX 3ULPHU WDNYLK
QDSRPHQDVXRQHNRMHXNOMXþXMXREHORGDQMLYDQMHSURPHQDUDþXQRYRGVWYHQLK
SROLWLND VH]RQVNRJ LOL FLNOLþQRJ NDUDNWHUD SRVORYDQMD SURPHQD X SURFHQL
SURPHQD X L]QRVX REDYH]D LOL NDSLWDOD GLYLGHQGL SULKRGD L UH]XOWDWD
VHJPHQDWDGRJDÿDMDNRMLVXQDVWXSLOLQDNRQL]YHãWDMQRJSHULRGDQDEDYNHLOL
SURGDMH SRYH]DQLK SULYUHGQLK VXEMHNDWD L GXJRURþQLK LQYHVWLFLMD
UHVWUXNWXULUDQMD SUHVWDQND QHNLK DNWLYQRVWL L SURPHQD X SRWHQFLMDOQLP
REDYH]DPDLOLSRWHQFLMDOQLPVUHGVWYLPD
Standard ]DKWHYD GD VH QHXRELþDMHQL GRJDÿDML L WUDQVDNFLMH REHORGDQH
SRVHEQR
2G SULYUHGQRJ VXEMHNWD VH ]DKWHYD GD QD ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH NRML VH
VDþLQMDYDMX ]D SHULRGH NUDüH RG MHGQH SRVORYQH JRGLQH SULPHQL
UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH NRMH VX NRULãüHQH L SULOLNRP VDVWDYOMDQMD
ILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD]DSUHWKRGQXSRVORYQXJRGLQX8þHVWDORVWL]YHãWDYDQMD

SULYUHGQRJ VXEMHNWD ± JRGLãQMH SROXJRGLãQMH LOL NYDUWDOQR ± QH XWLþH QD

YUHGQRYDQMH QMHJRYLK JRGLãQMLK UH]XOWDWD 'D EL VH WDM FLOM GRVWLJDR
YUHGQRYDQMHXVYUKXL]YHãWDYDQMDXNUDüLPYUHPHQVNLPSHULRGLPDYUãLVHQD
ED]LSHULRGDRGSRþHWNDJRGLQHGRGDQDQMHJRYRJVDVWDYOMDQMD
Dodaci Standarda VDGUåH VPHUQLFH ]D SULPHQX RVQRYQLK SULQFLSD
SUL]QDYDQMDLYUHGQRYDQMDQDGDWXPHXWRNXSRVORYQHJRGLQHQDVWDYNHNDR
ãWR VX SRUH]L L GRSULQRVL SR RVQRYX ]DSRVOHQMD NRMH LVSODüXMH SRVORGDYDF
WURãNRYL UHGRYQRJ RGUåDYDQMD XQDSUHG SODüHQL UDVKRGL ERQXVL SR RVQRYX
]DYUãHWND SRVORYQH JRGLQH SODüDQMH ]DNXSQLQD QHPDWHULMDOQD XODJDQMD
SHQ]LMH SODüHQD RGVXVWYD SRUH] QD GRELW DPRUWL]DFLMD ]DOLKH NRQYHU]LMD
VWUDQLKYDOXWDLREH]YUHÿHQMDVUHGVWDYD

0562EHORGDQMLYDQMHRGQRVDVDSRYH]DQLPOLFLPD
(IAS 24 Related Party Disclosures)

Međunarodni računovodstveni standard 24 Obelodanjivanje odnosa sa
povezanim licimaXGDOMHPWHNVWXStandardRGREUHQMHRGVWUDQHOdbora
za Međunarodne računovodstvene standarde ,$6% X GHFHPEUX
JRGLQHLSRVWDRMHSULPHQOMLY]DILQDQVLMVNHL]YHãWDMHNRMLSRNULYDMXSHULRGH
NRML ]DSRþLQMX QD GDQ JRGLQH LOL NDVQLMH 5DQLMD SULPHQD
Standarda ELOD MH GR]YROMHQD L SUHSRUXþOMLYD Standard ]DPHQMXMH L XNLGD
MRS 24 Obelodanjivanje odnosa sa povezanim licima (revidiran 1994).
3RYRGRP L]PHQH MRS 1 Prezentacija finansijskih izveštaja JRGLQH
QH]QDWQR MH L]PHQMHQ L Standard 6HP WRJD 6WDQGDUG MH L]PHQMHQ L
Amandmanom na MRS 19 – Aktuarski dobici i gubici, planovi grupe i
obelodanjivanjaXGHFHPEUXJRGLQH
8 QRYHPEUX JRGLQH Odbor MH REMDYLR UHYLGLUDQL MRS 24 NDNR EL
SRMHGQRVWDYLRGHILQLFLMXÄSRYH]DQHVWUDQH³LRVLJXUDRL]X]HüHRG]DKWHYD]D
REMDYOMLYDQMH]DQHNHVXEMHNWHYH]DQH]DGUåDYX
3RYH]DQD VWUDQD MH SUDYQR LOL IL]LþNR OLFH NRMH MH SRYH]DQR VD SULYUHGQLP
VXEMHNWRPNRMLNRMLVDþLQMDYDILQDQVLMVNHL]YHãWDMH
/LFH LOL XåL þODQ SRURGLFH NRML MH SRYH]DQ VD L]YHãWDMQLP SULYUHGQLP
VXEMHNWRPMHOLFHNRMH
LPD NRQWUROX LOL ]DMHGQLþNX NRQWUROX QDG izveštajnim privrednim
subjektom
LPD]QDþDMDQXWLFDMQDGizveštajnim privrednim subjektomLOL
MH þODQ NOMXþQRJ UXNRYRGHüHJ RVREOMD izveštajnog privrednog
subjektaLOLPDWLþQRJSUDYQRJOLFDizveštajnog privrednog subjekta
6XEMHNW SRYH]DQ VD izveštajnim privrednim subjektom MH RQDM NRML
LVSXQMDYDELORNRMLRGVOHGHüLKXVORYD
SULYUHGQLVXEMHNWLizveštajni privredni subjektVXþODQRYLLVWHJUXSH
ãWR ]QDþL GD MH VYDNR PDWLþQR SUDYQR OLFH ]DYLVQR SUDYQR OLFH L
]DYLVQR SUDYQR OLFH NRMHP MH PDWLþQR SUDYQR OLFH RQR NRMH MH
PDWLþQR L L]YHãWDMQRP SULYUHGQRP VXEMHNWX SRYH]DQR VD VYLP
RVWDOLPOLFLPD
SULYUHGQL VXEMHNW MH SULGUXåHQ VXEMHNW LOL MH ]DMHGQLþNL SRGXKYDW VD
GUXJLP VXEMHNWRP LOL MH SULGUXåHQL VXEMHNW LOL ]DMHGQLþNL SRGXKYDW
þODQDJUXSHXNRMRMMHGUXJLVXEMHNWþODQJUXSH
REDVXEMHNWDVXX]DMHGQLþNRPSRGXKYDWXVDLVWRPWUHüRPVWUDQRP
L]YHãWDMQL VXEMHNWMHX ]DMHGQLþNRP SRGXKYDWX VD WUHüRP VWUDQRP D
GUXJLVXEMHNWMHSULGUXåHQLVXEMHNWWUHüHVWUDQH
SODQ SULPDQMD QDNRQ SUHVWDQND ]DSRVOHQMD NRML MH ]DVHEDQ SUDYQL

VXEMHNW NRML SRVOXMH X NRULVW ]DSRVOHQLK LOL izveštajnog privrednog
subjekta LOL SULYUHGQRJ VXEMHNWD NRML MH SRYH]DQ VD izveštajnim
privrednim subjektom$NRMHVDPizveštajni privredni subjektWDNDY
SODQ RQGD VX SRVORGDYFL VSRQ]RUL SODQD WDNRÿH SRYH]DQH VWUDQH
izveštajnog privrednog subjekta
VXEMHNW MH SRG NRQWURORP LOL SRG ]DMHGQLþNRP NRQWURORP OLFD
QDYHGHQLKXRNYLUXWHUPLQDREMDãQMHQRJSRGUHGQLPEURMHP
VXEMHNW NRML LPD NRQWUROX LOL ]DMHGQLþNX NRQWUROX QDG izveštajnim
privrednim subjektom LOL MH þODQ NOMXþQRJ UXNRYRGVWYD izveštajnog
privrednog subjekta LOL PDWLþQRJ SUDYQRJ OLFD izveštajnog
privrednog subjekta
1DSRPHQD 8 GHILQLFLML SRYH]DQH VWUDQH SULGUXåHQL VXEMHNW XNOMXþXMH L
]DYLVQDSUDYQDOLFDSULGUXåHQRJVXEMHNWD]DMHGQLþNLSRGXKYDWXNOMXþXMHL
]DYLVQD SUDYQD OLFD ]DMHGQLþNRJ SRGXKYDWD 'DNOH ]DYLVQR SUDYQR OLFH
SULGUXåHQRJ VXEMHNWD L LQYHVWLWRU NRML LPD ]QDþDMDQ XWLFDM QDG
SULGUXåHQLPVXEMHNWRPVXVWUDQHNRMHVXSRYH]DQHMHGQDVDGUXJRP
8QDVWDYNXQDYRGLPROLFDNRMDXNRQWHNVWXRYRJStandardDQHPLQRYQR
QHSUHGVWDYOMDMXSRYH]DQDOLFD
GYDSUDYQDOLFDVDPR]DWRãWRLPDMX]DMHGQLþNRJGLUHNWRUDLOLQHNRJ
GUXJRJþODQDNOMXþQRJUXNRYRGHüHJRVREOMD
GYDXþHVQLNDX]DMHGQLþNRPSRVORYDQMXVDPR]DWRãWRGHOHNRQWUROX
QDG]DMHGQLþNLPXODJDQMHP
SRVORYQLSDUWQHULXREOLNX
ILQDQVLMHUD
WUJRYDþNLKXGUXåHQMD
NRPXQDOQLKSUHGX]HüD
GUåDYQLKRUJDQDLGUåDYQLKDJHQFLMD
NXSFL GREDYOMDþL GDYDRFL IUDQãL]H GLVWULEXWHUL LOL ]DVWXSQLFL VD
NRMLPD SULYUHGQL VXEMHNW REDYOMD ]QDþDMDQ RELP VYRJ SRVORYDQMD
VDPR]ERJSRVWRMDQMDRERVWUDQRJHNRQRPVNRJLQWHUHVD
&LOM Standarda MH GD REH]EHGL GD ILQDQVLMVNL L]YHãWDML SULYUHGQRJ VXEMHNWD
VDGUåHREHORGDQMLYDQMDNRMDVXQHRSKRGQDGDELVHXND]DORQDPRJXüQRVWGD
VX ILQDQVLMVNL SRORåDM L GRELWDN LOL JXELWDN SULYUHGQRJ VXEMHNWD PRåGD ELOL
SRG XWLFDMHP SRVWRMDQMD SRYH]DQLK OLFD L YH]D L]PHÿX QMLK L GD OL üH X
EXGXüHP SHULRGX ELWL SRG QMLKRYLP XWLFDMHP NDR L REHORGDQMLYDQMD R
WUDQVDNFLMDPD L QHL]PLUHQLP VDOGLPD X YH]L VD QMLPD Standard VYRMLP
SDUDJUDIRP X RGQRVX QD MRS 1 Prezentacija finansijskih izveštaja
SURãLUXMH]DKWHYHXYH]LVDREHORGDQMLYDQMLPDNDGDMHXSLWDQMXNODVLILNDFLMD
SRWUDåLYDQMDLREDYH]DRGLSUHPDSRYH]DQLPOLFLPD7RMHXUDÿHQRNDNREL
VHREH]EHGLODVYHREXKYDWQLMDDQDOL]DVDOGDVDSRYH]DQLPOLFLPD
StandardVHSULPHQMXMHSUL
LGHQWLILNRYDQMXYH]DLWUDQVDNFLMDL]PHÿXSRYH]DQLKOLFD
LGHQWLILNRYDQMX QHL]PLUHQLK VDOGD L]PHÿX izveštajnog privrednog
subjektaLVDQMLPSRYH]DQLKOLFD
LGHQWLILNRYDQMXRNROQRVWLXNRMLPDVH]DKWHYDSULPHQDStandarda
RGUHÿLYDQMX REHORGDQMLYDQMD NRMD WUHED GDWL X YH]L VD SUHWKRGQR
QDYHGHQLPSRGUXþMLPDSULPHQHStandarda
Standardom VH ]DKWHYD REHORGDQMLYDQMH RGQRVD WUDQVDNFLMD L QHL]PLUHQLK
VDOGD XNOMXþXMXüL L SUHX]HWH REDYH]H L]PHÿX SRYH]DQLK VWUDQD X
NRQVROLGRYDQLP L SRMHGLQDþQLP ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD PDWLþQRJ SUDYQRJ
OLFD LOL LQYHVWLWRUD VD ]DMHGQLþNRP NRQWURORP LOL ]QDþDMQLP XWLFDMHP QDG
VXEMHNWRPXNRMLMHLQYHVWLUDQRDNRVXWLILQDQVLMVNLL]YHãWDMLSUH]HQWRYDQLX
VNODGXVDMSFI 10Konsolidovani finansijski izveštaji LOLMRS 27Pojedinačni
finansijski izveštaji Standard VH WDNRÿH SULPHQMXMH L QD SRMHGLQDþQH
ILQDQVLMVNHL]YHãWDMH
2GQRVLL]PHÿXSRYH]DQLKOLFDVXXRELþDMHQDSRMDYDXSRVORYDQMXSULYUHGQLK
VXEMHNDWD Na primer, čest je slučaj da preduzeće neke svoje aktivnosti
sprovodi kroz organizovanje svojih zavisnih preduzeća, ili da neki svoj
interes ostvaruje sticanjem kontrole i značajnog uticaja na finansijske i
poslovne odluke u drugim preduzećima (kroz, kao što smo rekli, sticanje
vlasništva, dogovaranjem sa drugim akcionarima i sl.).
8RYRPGHOXREUD]ODJDQMDStandardaXND]DüHPRQDPRJXüHRGQRVHL]PHÿX
SRYH]DQLK OLFD L QD XWLFDM WLK RGQRVD QD SRVORYDQMH izveštajnog privrednog
subjektaLQMHJRYHILQDQVLMVNHL]YHãWDMH6DQMLPDWUHEDGDEXGHXSR]QDWROLFH
NRMHVDVWDYOMDILQDQVLMVNHL]YHãWDMHNDNRELXVSHãQLMHREHORGDQLORLQIRUPDFLMH
RWLPRGQRVLPD
2GQRVLVDSRYH]DQLPOLFLPDPRJXLPDWLVYRJRGUD]DQDILQDQVLMVNLSRORåDML
UH]XOWDWH SRVORYDQMD izveštajnog privrednog subjekta 7DM XWLFDM PRåH ELWL
GLUHNWDQLOLLQGLUHNWDQ
'LUHNWDQ XWLFDM SRVWRML X VOXþDMX UHFLPR QHSRVUHGQH NXSRYLQH LOL
SURGDMHL]PHÿXSRYH]DQLKOLFD'HãDYDVHGDWUDQVDNFLMHQHELQLELORGD
QLMH ELOR SRYH]DQRVWL L]PHÿX OLFD Na primer, povezano preduzeće
prodaje svojoj matici neke proizvode koje ne bi moglo prodati nikom
drugom na tržištu, jer ili nema kupca, ili niko ne bi kupovao po tim
cenama.
8 VOXþDMHYLPD WUDQVDNFLMD QD SULPHU NXSRYLQD L SURGDMD L]PHÿX
SRYH]DQLK OLFD SRVWDYOMD VH SLWDQMH FHQD SR NRMLPD VH YUãL WUDQVDNFLMD
2YRSLWDQMHQDMþHãüHQLMHXQDGOHåQRVWLUDþXQRYRÿHMHUMHRQRQDMþHãüH
X QDGOHåQRVWL UXNRYRGLRFD ILUPH L NRPHUFLMDOLVWD =D UD]OLNX RG
IRUPLUDQMDFHQDXWUDQVDNFLMDPDL]PHÿXQHSRYH]DQLKOLFDNRGNRMLKMH
VNRUR XYHN X SLWDQMX WUåLãQR IRUPLUDQD FHQD SUL IRUPLUDQMX FHQD X

WUDQVDNFLMDPDSRYH]DQLKOLFDSRVWRMLYHüDIOHNVLELOQRVW
2. ,QGLUHNWDQ XWLFDM SRVORYQL UH]XOWDW L ILQDQVLMVNL SRORåDM L]YHãWDMQRJ
SULYUHGQRJ VXEMHNWD PRåH ELWL SRG XWLFDMHP SRYH]DQRJ OLFD þDN L X
VOXþDMX GD VH WUDQVDNFLMH QLVX QL GRJRGLOH -HU VDPR SRVWRMDQMH RGQRVD
PRåH ELWL SRGVWLFDMQR ]D QDVWDQDN WUDQVDNFLMD L]PHÿX izveštajnog
privrednog subjekta L GUXJLK QHSRYH]DQLK OLFD Na primer, ukoliko je
izveštajni privredni subjekt u vlasništvu nekog velikog i finansijski i
poslovno uticajnog preduzeća, verovatno bi zbog toga poslovni partneri
želeli da posluju sa posmatranim preduzećem, jer im veliko i finansijski i
poslovno uticajno preduzeće uliva poverenje, itd.
.DR SULPHU ]D XWLFDM QD izveštajni privredni subjekt EH] QDVWDQND
WUDQVDNFLMD PRåH VH QDYHVWL L X]GUåDYDQMH RG QHNRJ þLQMHQMD ]ERJ
]DKWHYD SRYH]DQRJ OLFD Na primer, matično preduzeće zahteva od
povezanog preduzeća da ne sprovodi samostalno istraživanje tržišta, već
da se to uradi zajednički.
=ERJ QH PRJXüQRVWL LOL ]ERJ SRWHãNRüD GD VH RGUHGL XþLQDN RYDNYRJ
XWLFDMDREHORGDQMLYDQMHWDNYLKXþLQDNDRYDMStandardQH]DKWHYD
06),6HJPHQWLSRVORYDQMD
0HÿXQDURGQLVWDQGDUGILQDQVLMVNRJL]YHãWDYDQMD
6HJPHQWLSRVORYDQMD
(IFRS 8 Operating Segments)


Međunarodni standard finansijskog izveštavanja 8 Segmenti poslovanjaX
GDOMHP WHNVWX Standard RGREUHQ MH RG VWUDQH Odbora za međunarodne
računovodstvene standarde ,$6%QRYHPEUDJRGLQH
StandardMHQDNRQWRJDYLãHSXWDUHYLGLUDQ

2. Rezime Standarda

5D]OR]L]DREMDYOMLYDQMHStandarda

Odbor za Međunarodne računovodstvene standarde MH JRGLQH UDGL
SRVWL]DQMD XVDJODãHQRVWL UDþXQRYRGVWYHQLK VWDQGDUGD ãLURP VYHWD SRWSLVDR
SURWRNRORVDUDGQMLVDOdborom za finansijske i računovodstvene standarde
)$6% L] 6MHGLQMHQLK $PHULþNLK 'UåDYD 2GERUL VX VD FLOMHP VPDQMHQMD
UD]OLNDL]PHÿXMeđunarodnih standarda finansijskog izveštavanja L*$$3
RYD ]DSRþHOL ]DMHGQLþNL NUDWNRURþQL SURMHNDW XVDJODãDYDQMD QDYHGHQLK
VWDQGDUGD2VQRYQLSULVWXSXWRPSURMHNWXMHVOHGHüLL]UDGLWL6WDQGDUG]DþLMX
L]UDGXLXVDJODãDYDQMHWUHEDUHODWLYQRPDORYUHPHQDLNRMLüHELWLYDQJODYQLK
SURMHNDWD RYD GYD RGERUD .DR UH]XOWDW RYRJ SULVWXSD L SRVWDYOMHQRJ FLOMD
QDVWDRMHLStandard
Odbor MH UDG QD L]GDYDQMX Standarda ]DSRþHR LGHQWLILNRYDQMHP UD]OLND
L]PHÿX MRS 14 Izveštavanje po segmentu L FASB Saopštenja br. 131
Obelodanjivanja o segmentima preduzeća i povezane informacije (SFAS
131) .RQVWDWRYDQR MH GD VX SROD]QH RVQRYH QDYHGHQLK 6WDQGDUGD VXãWLQVNL
UD]OLþLWH 1DLPH NRG MRS 14 ]DKWHYD VH GD VH LQIRUPDFLMH R VHJPHQWX
SRVPDWUDMX NDR UDãþODQMLYDQMH LQIRUPDFLMD R SULYUHGQRP VXEMHNWX ±
REHORGDQMLYDQMH LQIRUPDFLMD R segmentima poslovanja SUHPD RYRP
6WDQGDUGX VH ]DVQLYD QD pristupu delatnosti. .RG SFAS 131 ]DKWHYL ]D
LQIRUPDFLMDPD R VHJPHQWLPD VH ED]LUDMX QD QDþLQX QD NRML UXNRYRGVWYR

*$$3 VX VWDQGDUGL NRMH GRQRVL Odbor za finansijske i računovodstvene standarde
)$6%

Odbor MH SUH L]GDYDQMD Standarda QD RVQRYX VDUDGQMH VD FASBRP SR LVWRP SULQFLSX
L]GDRMSFI 5 Stalna sredstva namenjena prodaji i poslovanja koja su prestala
SULYUHGQRJ VXEMHNWD SRVPDWUD WDM SULYUHGQL VXEMHNW IRNXVLUDMXüL VH QD

LQIRUPDFLMDPD R NRPSRQHQWDPD SULYUHGQRJ VXEMHNWD NRMH UXNRYRGVWYR
NRULVWL]DGRQRãHQMHRSHUDWLYQLKRGOXNDUDGLVHRW]Ypristupu upravljanju
6PDWUD VH GD ]DWR ãWR VH QH ]DVQLYD QD VWUXNWXUL LQWHUQH RUJDQL]DFLMH
SULYUHGQRJ VXEMHNWD SULVWXS REHORGDQMLYDQMD VDGUåDQ X MRS 14 QH SUXåD
LQIRUPDFLMH NRMH EL NRULVQLFLPD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD SRPRJOH GD SUHGYLGL
DNFLMH LOL UHDNFLMH UXNRYRGVWYD NRMH EL ]QDþDMQR PRJOH GD XWLþX QD EXGXüH
WRNRYH JRWRYLQH SULYUHGQRJ VXEMHNWD VWRJD MH RYR ELR JODYQL UD]ORJ ]D
]DPHQXWRJ6WDQGDUGDWMQMHJRYRXNLGDQMHLGRQRãHQMHStandarda
Odbor MH ]DWLP L]YUãLR SUHJOHG DNDGHPVNLK LVWUDåLYDQMD L QDSLVD R
L]YHãWDYDQMXSRVHJPHQWLPDQDURþLWRXYH]LVDSULPHQRPSFAS 131.9HüLQD
QDOD]DDNDGHPVNLKLVWUDåLYDQMDVXXND]DODGDVXUH]XOWDWSULPHQHSFAS 131
ELOH LQIRUPDFLMH NRMH VX ELOH NRULVQLMH QHJR X VOXþDMX SULPHQH SUHWKRGQH
YHU]LMH WRJ VWDQGDUGD NRML MH LPDR LVWX SROD]QX RVQRYX NDR MRS 14
3ULPHQDSFAS 131MH
GRYHOD GR SRYHüDQMD EURMD izveštajnih segmenata poslovanja L
REH]EHÿLYDQMHGRGDWQLKLQIRUPDFLMDRVHJPHQWLPD
RPRJXüLOD NRULVQLFLPD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD GD SULYUHGQL VXEMHNW
SRVPDWUDMX³RþLPDUXNRYRGVWYD´
RPRJXüLODSULYUHGQRPVXEMHNWXGDREH]EHGLEODJRYUHPHQHLQIRUPDFLMHR
VHJPHQWLPD ]D HNVWHUQR SHULRGLþQR L]YHãWDYDQMH X] UHODWLYQR QLVNH
GRGDWQHWURãNRYH
SRYHüDOD NRQ]LVWHQWQRVW DQDOL]D LOL GUXJLK REHORGDQMLYDQMD X JRGLãQMLP
ILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDVDUD]PDWUDQMLPDUXNRYRGVWYDL
REH]EHGLOD EURMQH SRGDWNH R SHUIRUPDQVDPD izveštajnih segmenata
poslovanja
6HP WRJD Odbor MH SULOLNRP L]UDGH Standarda RUJDQL]RYDR L VDVWDQNH VD
NRULVQLFLPD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD 9HüLQD NRULVQLND MH SRGUåDOD pristup
upravljanjaL]SFAS 131.
Standard MH VNRUR X SRWSXQRVWL XVDJODãHQ VD ]DKWHYLPD SFAS 131
Obelodanjivanja o segmentima preduzeća i povezane informacije5D]OLNHVX
VOHGHüH
8FASB-ovom Uputstvu za primenu saopštenja 131QDJRYHãWDYDVHGDX
)$6%X VPDWUDMX GD VH SRG L]UD]RP ³VWDOQD VUHGVWYD´ SRGUD]XPHYDMX
QHSRNUHWQD VUHGVWYD NRMDVH QH PRJX ODNR SUHPHãWDWL ãWR EL X SULQFLSX
LVNOMXþLYDOR QHPDWHULMDOQD XODJDQMD ± MSFI SRG ³VWDOQLP VUHGVWYLPD´
XYHNSRGUD]XPHYDMXLQHPDWHULMDOQDXODJDQMD
SUHPD SFAS 131 QH ]DKWHYD VH REHORGDQMLYDQMH L]QRVD SR NRMLPD MH
L]YUãHQR YUHGQRYDQMH REDYH]D izveštajnog segmenta poslovanja ±
Standard]DKWHYDREHORGDQMLYDQMHREDYH]DVHJPHQWDDNRVHWDNDYL]QRV
UHGRYQRREH]EHÿXMHglavnom organu rukovođenja
SUHPD SFAS 131 RG SULYUHGQRJ VXEMHNWD VD PDWULþQRP IRUPRP

RUJDQL]DFLMH VH ]DKWHYD GD RGUHGL segmente poslovanja QD RVQRYX
SURL]YRGD L XVOXJD ±StandardL RG WDNYRJ SULYUHGQRJ VXEMHNWD ]DKWHYD
GD RGUHGL segmente poslovanja SR]LYDQMHP QD RVQRYQL SULQFLS
StandardaWMpristup upravljanja

3URPHQH X RGQRVX QD MRS 14 Izveštavanje po segmentima L JODYQH
NDUDNWHULVWLNHStandarda

StandardVHRGMRS 14 Izveštavanje po segmentima UD]OLNXMHXVOHGHüHP
QDþLQXLGHQWLILNRYDQMDVHJPHQDWD
YUHGQRYDQMXXYH]LVDVHJPHQWLPDREHORGDQMHQLKL]QRVDL
]DKWHYDQLPREHORGDQMLYDQMLPD
1DþLQLGHQWLILNRYDQMDVHJPHQWD
=DKWHYL VDGUåDQL X Standardu VH ]DVQLYDMX QD LQIRUPDFLMDPD R
NRPSRQHQWDPD SULYUHGQRJ VXEMHNWD NRMH UXNRYRGVWYR NRULVWL ]D
GRQRãHQMH RGOXND X YH]L VD SRVORYDQMHP Standardom VH ]DKWHYD
LGHQWLILNRYDQMH segmenata poslovanja QD RVQRYX LQWHUQLK L]YHãWDMD NRMH
UHGRYQR SUHJOHGD L NRULVWL glavni organ rukovođenja SULYUHGQRJ
VXEMHNWDXFLOMXDORNDFLMHUHVXUVDQHNRPVHJPHQWXLRFHQMLYDQMDQMHJRYLK
SHUIRUPDQVL
Standard GHILQLãH segment poslovanja NDR NRPSRQHQWX SULYUHGQRJ
VXEMHNWD
NRMD VH EDYL SRVORYQLP DNWLYQRVWLPD NRMLPD PRåH GD RVWYDUXMH
SULKRGHLOLGDSURX]URNXMHQDVWDQDNUDVKRGDXNOMXþXMXüLLSULKRGHL
UDVKRGH X YH]L VD WUDQVDNFLMDPD VD GUXJLP NRPSRQHQWDPD WRJ
SULYUHGQRJVXEMHNWD
þLMH SRVORYQH UH]XOWDWH UHGRYQR SURYHUDYD L NRULVWL glavni organ
rukovođenjaWRJSULYUHGQRJVXEMHNWDGDELGRQHRRGOXNHRUHVXUVLPD
NRMLVHGRGHOMXMXWRPVHJPHQWXLGDELRFHQLRQMHJRYHSHUIRUPDQVHL
]DNRMLVXUDVSRORåLYH]DVHEQHILQDQVLMVNHLQIRUPDFLMH
5D]OLNH X RGQRVX QD GHILQLVDQMH VHJPHQWD X MRS 14 Izveštavanje po
segmentimaVXVOHGHüH
SUHPD MRS 14 GD EL VH QHND NRPSRQHQWD SULYUHGQRJ VXEMHNWD
NODVLILNRYDOD NDR izveštajni segment poslovanja RQD MH PRUDOD GD
QDMYHüL GHR VYRJ SULKRGD RVWYDUXMH SR RVQRYX WUDQVDNFLMD VD
HNVWHUQLP NXSFLPD L ]ERJ WRJD VH QLMH ]DKWHYDOR RG YHUWLNDOQR
LQWHJULVDQLK SULYUHGQLK VXEMHNDWD GD ID]H YHUWLNDOQR LQWHJULVDQRJ
SRVORYDQMDLGHQWLILNXMHNDR]DVHEQHVHJPHQWH
MRS 14MH]DKWHYDRGDVHLGHQWLILNXMXGYDVNXSDVHJPHQDWDMHGDQQD
RVQRYX VOLþQLK SURL]YRGD L XVOXJD L GUXJL QD RVQRYX JHRJUDIVNLK
REODVWL 6HP WRJD MRS 14 MH ]DKWHYDR GD VHMHGDQ RG WD GYD VNXSD
VHJPHQDWDWUHWLUDSULPDUQLPDGUXJLVHNXQGDUQLPVHJPHQWLPD

9UHGQRYDQMDXYH]LVDVHJPHQWLPDREHORGDQMHQLKLQIRUPDFLMD
Standardom VH ]DKWHYD GD LQIRUPDFLMH NRMH VH X napomenama
REHORGDQMXMX X YH]L VD VHJPHQWLPD EXGX LVND]DQH XL]QRVLPD X NRMLPD
VX LVND]DQL X L]YHãWDMX NRML VH GRVWDYOMD glavnom organu rukovođenja
NDNR EL GRQHR RGOXNX R UDVSRGHOL UHVXUVD VHJPHQWLPD L RFHQLR QMLKRYH
SHUIRUPDQVH 8 MRS 14 Izveštavanje po segmentu ]D UD]OLNX RG
Standarda LQIRUPDFLMH VX VH SULSUHPDOH X VNODGX VD UDþXQRYRGVWYHQLP
SULQFLSLPDXVYRMHQLP]DSULSUHPXLSULND]LYDQMHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
8 MRS 14 VX ELOL GHILQLVDQL SULKRGL L UDVKRGL VHJPHQWD UH]XOWDWL
VHJPHQWD VUHGVWYD L REDYH]H VHJPHQWD Standard QH GHILQLãH RYH
WHUPLQHDOL]DVYDNLVHJPHQW]DNRMLMHYUãHQRREHORGDQMLYDQMH]DKWHYD
REMDãQMHQMHQDþLQDYUHGQRYDQMDQMHJRYRJGRELWNDLOLJXELWNDVUHGVWDYDL
REDYH]D

2EHORGDQMLYDQMD
StandardomVHRGSULYUHGQRJVXEMHNWD]DKWHYDREHORGDQMLYDQMHVOHGHüLK
LQIRUPDFLMD
NULWHULMXPD NRML VX NRULãüHQL ]D LGHQWLILNRYDQMH segmenata
poslovanjaSULYUHGQRJVXEMHNWDXNOMXþXMXüLLRVQRYXRUJDQL]RYDQMD
GDOLUXNRYRGVWYRRUJDQL]XMHSULYUHGQLVXEMHNWSUHPDSURL]YRGLPDL
XVOXJDPDLOLJHRJUDIVNLPREODVWLPDLOLUHJXODWRUQLPRNUXåHQMLPDLOL
SUHPDNRPELQDFLMLIDNWRUDLGDOLVXVHJPHQWLJUXSLVDQLL
YUVWH SURL]YRGD L XVOXJD QD RVQRYX NRMLK VYDNL izveštajni segment
poslovanjaRVWYDUXMHSULKRG
MRS 14 MH ]DKWHYDR GD SULYUHGQL VXEMHNW REHORGDQMXMH GHILQLVDQH
LQIRUPDFLMHRVYRMLPSULPDUQLPVHJPHQWLPDStandardomVH]DKWHYDGD
SULYUHGQL VXEMHNW REHORGDQMXMH GHILQLVDQH L]QRVH ]D VYDNL izveštajni
segment poslovanjaDNRVXGHILQLVDQLL]QRVLXNOMXþHQLXL]QRVSRNRPH
MH L]YUãHQR YUHGQRYDQMH GRELWND LOL JXELWND VHJPHQWD L DNR LK SUHJOHGD
glavni organ rukovođenjaLOLPXVHQDGUXJLQDþLQUHGRYQRREH]EHÿXMX
StandardomVH]DKWHYDGDSULYUHGQLVXEMHNWLL]YHãWDYDMXRVYRPSULKRGX
RG NDPDWH RGYRMHQR RG UDVKRGD NDPDWH ]D VYDNL izveštajni segment
poslovanja RVLP DNR YHüLGHR SULKRGDVHJPHQWD QH SRWLþH RG NDPDWHL
glavni organrukovođenjaVHSUHWHåQRRVODQMDQDQHWRSULKRGRGNDPDWH
GDELRFHQLRSHUIRUPDQVHVHJPHQWDLGRQHRRGOXNHRUHVXUVLPDNRMHüH
GRGHOLWL WRP VHJPHQWX MRS 14 QLMH ]DKWHYDR REHORGDQMLYDQMH
LQIRUPDFLMDRSULKRGLPDLUDVKRGLPDNDPDWD
MRS 14 MH SRUHG REHORGDQMLYDQMD LQIRUPDFLMD R SULPDUQLP VHJPHQWLPD
]DKWHYDR REHORGDQMLYDQMH LQIRUPDFLMD R VHNXQDUGQLP VHJPHQWLPD NDNR
EL VH QD WDM QDþLQ QD QLYRX SULYUHGQRJ VXEMHNWD NRPSOHWLUDOD
REHORGDQMLYDQMD Standardom VH ]DKWHYD GD SULYUHGQL VXEMHNWL
XNOMXþXMXüL L RQH NRML LPDMX VDPR MHGDQ izveštajni segment poslovanja
REHORGDQH QD QLYRX SULYUHGQRJ VXEMHNWD LQIRUPDFLMH R SURL]YRGLPD L
XVOXJDPD JHRJUDIVNLP REODVWLPD L JODYQLP NXSFLPD 2YDM ]DKWHY YDåL
DNRWHLQIRUPDFLMHQLVXREXKYDüHQHQHNLPGUXJLPREHORGDQMLYDQMLPDSR
VHJPHQWLPD EH] RE]LUD QD QDþLQ QD NRML MH SULYUHGQL VXEMHNW
RUJDQL]RYDQ
1DYRÿHQMHP UD]OLND L]PHÿX Standarda L MRS 14 Izveštavanje po
segmentima QDYHGHQL VX L QHNL RG ELWQLK ]DKWHYD Standarda 2VWDOL
QHSRPHQXWL]DKWHYL StandardaELELOL
3ULYUHGQLVXEMHNWXYH]LVDXWYUÿLYDQMHPGRELWNDLOLJXELWNDizveštajnog
segmenta poslovanja QMHJRYLK VUHGVWDYD L REDYH]D REHORGDQMXMH QDþLQ
QMLKRYRJXWYUÿLYDQMD0LQLPXPLQIRUPDFLMDNRMHWUHEDGDREHORGDQLVX
UDþXQRYRGVWYHQD RVQRYD VYLK WUDQVDNFLMD L]PHÿX izveštajnih
segmenata poslovanja
SULURGD HYHQWXDOQLK UD]OLND L]PHÿX YUHGQRYDQMD GRELWND LOL JXELWND
izveštajnog segmenta poslovanja L GRELWND LOL JXELWND SULYUHGQRJ
VXEMHNWDSUHRSRUH]LYDQMDLEH]UH]XOWDWDposlovanja koje prestaje
SULURGDHYHQWXDOQLKUD]OLNDL]PHÿXYUHGQRYDQMDVUHGVWDYDizveštajnih
segmenata poslovanjaLVUHGVWDYDSULYUHGQRJVXEMHNWD
SULURGDHYHQWXDOQLKSURPHQDPHWRGDYUHGQRYDQMDL
SULURGD L HIHNDW HYHQWXDOQLK DVLPHWULþQLK DORNDFLMD QD izveštajni
segment poslovanja.
3RG L]UD]RP ³XVNODÿLYDQMH REHORGDQMHQLK L]QRVD´ SRGUD]XPHYD VH
SULND]LYDQMH RGDNOH L X NRP L]QRVX SRWLþX UD]OLNH L]PHÿX V MHGQH
VWUDQH REHORGDQMHQLK L]QRVD SULKRGD UDVKRGD VUHGVWDYD L REDYH]D
izveštajnih segmenata poslovanja L V GUXJH VWUDQH WLK L]QRVD QD QLYRX
SULYUHGQRJVXEMHNWD
=ERJ XSRUHGLYRVWL VYRMLK ILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD L] UD]OLþLWLK REUDþXQVNLK
SHULRGD SULYUHGQL VXEMHNW SUHUDþXQDYD XSRUHGQH SRGDWNH R izveštajnim
segmentima poslovanja XYHN NDGD ]ERJ SURPHQH VYRMH LQWHUQH
RUJDQL]DFLMH PHQMD X WHNXüHP REUDþXQVNRP SHULRGX VDVWDY izveštajnih
segmenata poslovanja 2YR SUHUDþXQDYDQMH QH UDGL XNROLNR QHRSKRGQH
LQIRUPDFLMH QLVX GRVWXSQH LOL EL WURãNRYL QMLKRYRJ SULEDYOMDQMD ELOL
SUHWHUDQRYLVRNL
3ULYUHGQL VXEMHNW REHORGDQMXMH LQIRUPDFLMH R SULKRGLPD RG HNVWHUQLK

NXSDFD ]D VYDNL SURL]YRG L XVOXJX LOL VYDNX JUXSX VOLþQLK SURL]YRGD L
XVOXJDVHPXVOXþDMXNDGDQHRSKRGQHLQIRUPDFLMHQLVXUDVSRORåLYHLOLEL
WURãNRYLQMLKRYRJGRELMDQMDELOLSUHWHUDQRYLVRNL
3ULYUHGQLVXEMHNWREHORGDQMXMHLQIRUPDFLMHRJHRJUDIVNLPSRGUXþMLPDQD
NRMLPDMHSRVORYDRLOLSURGDYDRVYRMHSURL]YRGHLSUXåDRXVOXJHVHPX
VOXþDMX NDGD QHRSKRGQH LQIRUPDFLMH QLVX UDVSRORåLYH D WURãNRYL
QMLKRYRJ GRELMDQMD EL ELOL SUHWHUDQR YLVRNL X VOXþDMX SRVWRMDQMD WH
VLWXDFLMHRQREHORGDQMXMHWXþLQMHQLFX
3ULYUHGQLVXEMHNWREHORGDQMXMHLQIRUPDFLMHRVWHSHQXRVODQMDQMDQDVYRMH
JODYQH NXSFH 8NROLNR SULKRGL SR RVQRYX WUDQVNDFLMD VD VDPR MHGQLP
HNVWHUQLP NXSFHP L]QRVH L YLãH SURFHQDWD SULKRGD SULYUHGQRJ
VXEMHNWDRQREHORGDQMXMHWXþLQMHQLFXXNXSDQL]QRVSULKRGDRGVYDNRJ
WDNYRJ NXSFD L LGHQWLWHW VHJPHQWD LOL VHJPHQDWD NRML VX RVWYDULOL WH
SULKRGH 3UL REHORGDQMLYDQMX SULYUHGQL VXEMHNW QHREHORGDQMXMHLGHQWLWHW
QD]LYNXSFDXYH]LVDNRMLPMHSULKRGRVWYDUHQ

056)LQDQVLMVNRL]YHãWDYDQMHXKLSHULQODWRUQLPSULYUHGDPD
)LQDQVLMVNRL]YHãWDYDQMHXKLSHULQIODWRUQLPSULYUHGDPD
(IAS 29 Financial Reporting in Hiperinflationary Economies)

Međunarodni računovodstveni standard 29 Finansijsko izveštavanje u
hiperinflatornim privredama, X GDOMHP WHNVWX Standard ]DPHQLR MH
6WDQGDUG NRML MH Odbor Komiteta za međunarodne računovodstvene
Standarde,$6&SUYRELWQRRGREULRXDSULOXJRGLQH
Standard MH L]PHQMHQ L JRGLQH SR RVQRYX SURPHQH MRS 21 Učinci
promena kurseva razmene stranih valuta
6OHGHüH WXPDþHQMH Komiteta za tumačenja međunarodnog finansijskog
izveštavanja,)5,&RGQRVLVHQDStandard
KTMFI 7 Primena pristupa o preračunu finansijskih izveštaja prema
MRS 29 Finansijsko izveštavanje u hiperinflatornim
privredama
+LSHULQIODFLMD SRVWRML XNROLNR MH X] RVWDOH IDNWRUH NXPXODWLYQD LQIODFLMD X
SHULRGXRGWULJRGLQHLYLãHSURFHQDWD
8WDNYLPRNROQRVWLPDILQDQVLMVNHL]YHãWDMHWUHEDSULND]DWLXYUHGQRVWLPHUQH
MHGLQLFHQDdatum bilansa XFHQDPDQDdatum bilansa
8SRUHGLYLSRGDFLNRMLVHRGQRVHQDSUHWKRGQHSHULRGHVHWDNRÿHSUHYRGHX
REUDþXQVNXMHGLQLFXQDdatum bilansa
(YHQWXDOQLGRELWDNLOLJXELWDNSRQHNRMPRQHWDUQRMSR]LFLMLNRMLQDVWDMHNDR
UH]XOWDW SUHYRÿHQMD X REUDþXQVNX MHGLQLFX QD datum bilansa XNOMXþXMH VH X
izveštaj o ostvarenim rezultatima /bilans uspeha/LSRVHEQRREHORGDQMXMH
7UHEDREHORGDQLWL
þLQMHQLFX GD VX ILQDQVLMVNL L]YHãWDML L SRGXGDUQL SRGDFL ]D SUHWKRGQH
REUDþXQVNH SHULRGH SUHUDþXQDWL ]D SURPHQH X RSãWRM NXSRYQRM PRüL
IXQNFLRQDOQH YDOXWH NDR L GD VX ILQDQVLMVNL L]YHãWDML LVND]DQL X REOLNX
WHNXüHPHUQHMHGLQLFHQDdatum bilansa
GD VX ILQDQVLMVNL L]YHãWDML ]DVQRYDQL ELOR QD SULVWXSX LVWRULMVNH YUHGQRVWL
ELORQDSULVWXSXWHNXüHFHQHL
SUHSR]QDWOMLYRVW L QLYR LQGHNVD FHQD QD datum bilansa L NUHWDQMH WRJ
LQGHNVD]DYUHPHWHNXüHJLSUHWKRGQRJREUDþXQVNRJSHULRGD

056=DUDGHSRDNFLML
=DUDGHSRDNFLML
(IAS 33 Earnings Per Share)


Međunarodni računovodstveni standard 33 Zarade po akciji X GDOMHP
WHNVWX Standard RGREUHQ MH RG VWUDQH Odbora za Međunarodne
računovodstvene Standarde ,$6% X GHFHPEUX JRGLQH L SRVWDR MH
SULPHQOMLY ]D ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH NRML SRNULYDMX SHULRGH NRML ]DSRþLQMX QDGDQ
JRGLQHLOLNDVQLMH

2. Rezime Standarda


Standard MH QDVWDR NDR UH]XOWDW Projekta poboljšanja Međunarodnih
računovodstvenih standarda 2YDM 3URMHNDW MH SRNUHQXR L YRGLR Odbor za
Međunarodne računovodstvene standarde X GDOMHP WHNVWX Odbor, QD
RVQRYX SLWDQMD L NULWLND NRMD VX PX X YH]L VD 6WDQGDUGLPD VWL]DODRG VWUDQH
UHJXODWRUD WUåLãWD KDUWLMD RG YUHGQRVWL SURIHVLRQDOQLK UDþXQRYRÿD L GUXJLK
]DLQWHUHVRYDQLK VWUDQD &LOMHYL 3URMHNWD VX ELOL VPDQMHQMH LOL HOLPLQLVDQMH
DOWHUQDWLYQLK SRVWXSDND X 6WDQGDUGLPD VXYLãQRVWL L NRQIOLNWQRVWL X QMLPD
UHãDYDQMHRGUHÿHQLKSLWDQMDXVNODÿHQRVWLQDSULPHUXVNODÿHQRVWL6WDQGDUGD
VD*$$3RYLPDNDRLSRVWL]DQMHGUXJLKSREROMãDQMD
.DGD MH X SLWDQMX Standard JODYQL FLOM Odbora ELR MH QMHJRYR GHOLPLþQR
UHYLGLUDQMH NDNR EL VH SUXåLOH GRGDWQH VPHUQLFH L LOXVWUDWLYQL SULPHUL ]D
L]UDþXQDYDQMH ]DUDGD SR DNFLML NRML REMDãQMDYDMX RGDEUDQD VORåHQD SLWDQMD
SRSXWHIHNDWD
SRWHQFLMDOQLKDNFLMD
SRWHQFLMDOQLKUHGRYQLKDNFLMDzavisnih pravnih licazajedničkih ulaganja
LOLpridruženih pravnih lica
SDUWLFLSDWLYQLKLQVWUXPHQDWDNDSLWDOD
XSLVDQLKSURGDMQLKRSFLMD
NXSOMHQLKSURGDMQLKLNXSRYQLKRSFLMD
REDYH]QR]DPHQOMLYLKLQVWUXPHQDWD
Odbor QLMH SRQRYR UD]PDWUDR RVQRYQL SULVWXS X RGUHÿLYDQMX L SULND]LYDQMX
zarada po akcijiVDGUåDQRJXSUHWKRGQRMYHU]LMLMRS 33
056=DUDGHSRDNFLML

&LOML]DKWHYLStandarda

&LOM Standarda MH GD SURSLVLYDQMHP SUDYLOD ]D XWYUÿLYDQMH L SULND]LYDQMH
]DUDGH SR DNFLML SREROMãD PRJXüQRVWL ]D XSRUHÿLYDQMH XVSHãQRVWL SRQDMSUH
UHQWDELOQRVWL L WUåLãQH YUHGQRVWL UD]OLþLWLK SULYUHGQLK VXEMHNDWD X LVWRP
REUDþXQVNRP SHULRGX NDR L MHGQRJ SULYUHGQRJ VXEMHNWD X UD]OLþLWLP
REUDþXQVNLPSHULRGLPD
,]QDþLQDL]UDþXQDYDQMD]DUDGHSRDNFLMLSURL]OD]LGDQMHQL]QRV]DYLVLNDNR
RGEURMLRFDWDNRLRGLPHQLRFD%URMLRFWMQHWRUH]XOWDWREUDþXQVNRJSHULRGD
]DYLVL L]PHÿX RVWDORJ L RG SULPHQMHQLK UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND SD WR QD
QHNLQDþLQRWHåDYDXSRUHGLYRVW]DUDGDSRDNFLMLL]PHÿXUD]OLþLWLKSULYUHGQLK
VXEMHNDWD 'D EL VH XSRUHGLYRVW ]DUDGD SR DNFLML SREROMãDOD Standard VH
XJODYQRP EDYL LPHQLRFHP 1DLPH X SUDNVL VH SRMDYOMXMX SUREOHPL NRG
L]UDþXQDYDQMDLPHQLRFDMHUGROD]LGRSURPHQHXEURMXDNFLMD]ERJHPLVLMH
QRYLK RWNXSOMLYDQMD VRSVWYHQLK DNFLMD SRQLãWDYDQMD DNFLMD ]DPHQMLYDQMD
REYH]QLFD]DDNFLMHLVOLþQR
StandardREDYH]QRSULPHQMXMXSULYUHGQLVXEMHNWLþLMLPVHDNFLMDPDWUJXMHQD
WUåLãWX NDSLWDOD NDR L RQL NRML VX X SURFHVX L]GDYDQMD RELþQLK DNFLMD LOL
SRWHQFLMDOQLKRELþQLKDNFLMDQDMDYQLPWUåLãWLPDKDUWLMDRGYUHGQRVWL
8 izveštaju o ostvarenim rezultatima /bilansu uspeha/ WUHED REHORGDQLWL
osnovnuSUHUD]UHÿLYDQMDL"razređenu" zaradu po običnoj akciji
%URMLODF]Dosnovnuzaradu po običnoj akcijiMHVWHQHWRGRELWQDNRQRGELWND
L]QRVDPDQMLQVNLKLQWHUHVDXGRELWLLL]QRVDSULRULWHWQLKGLYLGHQGL
,PHQLODF]Dosnovnuzaradu po običnoj akcijiMHVWHSRQGHULVDQLSURVHNDNFLMD
XSRVHGXHNVWHUQLKYODVQLND
8PDQMHQMH UD]UHÿLYDQMH ]DUDGH SR DNFLML PRåH QDVWDWL SR RVQRYX
SRWHQFLMDOQLK DNFLMD X REOLNX RSFLMD YDUDQDWD NRQYHUWLELOQLK REYH]QLFD
NRQYHUWLELOQLK SULRULWHWQLK DNFLMD NDR L VYLK SRWHQFLMDOQLK HPLVLMD RELþQLK
DNFLMD
8 REUDþXQ "razređene" zarade po akciji X]LPDMX VH X RE]LU VDPR
UD]UHÿXMXüHSRWHQFLMDOQHDNFLMH
3UR IRUPD ]DUDGH SR RELþQRM DNFLML L]UDþXQDYD VH UDGL SULND]LYDQMD HIHNDWD
HPLVLMDXSRWUHEHLNRQYHUWRYDQMDSRWHQFLMDOQLKDNFLMDQDNRQdatuma bilansa

06),2GPHUDYDQMHIHUYUHGQRVWL
2GPHUDYDQMHIHUYUHGQRVWL
(IFRS 13 Fer Value Measurement)


Međunarodni standard finansijskog izveštavanja 13 Odmeravanje fer
vrednosti X GDOMHP WHNVWX Standard RGREUHQ MH RG VWUDQH Odbora za
Međunarodne računovodstvene Standarde ,$6% X PDMX JRGLQH L
SRVWDR MH SULPHQOMLY ]D ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH NRML SRNULYDMX SHULRGH NRML
]DSRþLQMXQDGDQJRGLQHLOLNDVQLMH
6DGUåDM Standarda L]ORåHQ MH X SDUDJUDILPD L GRGDFLPD RG $&
Dodatku A: Definicije, Dodatku B: Uputstvo za primenu i Dodatku C: Datum
stupanja na snagu i prelazne odredbe.

2. Rezime Standarda

StandardomVH
GHILQLãHIHUYUHGQRVWGRGRQRãHQMD Standarda GHILQLFLMDIHUYUHGQRVWLMH
ELOD]DVWXSOMHQDXYLãH6WDQGDUGDLWRQDUD]OLþLWHQDþLQH
GDMHXQXWDUVDPRMHGQRJ6WDQGDUGDRNYLU]DRGPHUDYDQMHXWYUÿLYDQMH
SURFHQMLYDQMH IHU YUHGQRVWL GR GRQRãHQMD Standarda QHNROLNR
6WDQGDUGD MH VDGUåDOR VPHUQLFH ]D XWYUÿLYDQMH IHU YUHGQRVWL QD SULPHU
MRS 16 MRS 40 MRS 41 SR RVQRYX GRQRãHQMD Standarda X WLP
6WDQGDUGLPDMHREULVDQDYHüLQDSDUDJUDIDNRMLUHJXOLãXQDþLQXWYUÿLYDQMD
IHU YUHGQRVWL X WLP 6WDQGDUGLPD VX RVWDOH VDPR VPHUQLFH NRMH VX
VSHFLILþQH]DXWYUÿLYDQMHIHUYUHGQRVWLVUHGVWDYDLOLREDYH]DNRMHUHJXOLãX
WL6WDQGDUGLL
]DKWHYDMX REHORGDQMLYDQMD R XWYUÿLYDQMX IHU YUHGQRVWL Standardom VH
SURSLVXMX YUVWH LQIRUPDFLMD NRMH VH QDSRPHQDPD GDMX X YH]L VD IHU
YUHGQRVWLPD SR NRMLPD VX YUHGQRYDQH SR]LFLMH X ILQDQVLMVNLP
L]YHãWDMLPD
)HU YUHGQRVW MH FHQD NRMD EL ELOD QDSODüHQD ]D SURGDMX VUHGVWYD RGQRVQR
SODüHQD ]D SUHQRV REDYH]H X UHGRYQRM WUDQVDNFLML SR WHNXüLP WUåLãQLP
XVORYLPD QD SULPDUQRP LOL QDMSRYROMQLMHP WUåLãWX QD GDWXP XWYUÿLYDQMD
QH]DYLVQRRGWRJDGDOLMHWDFHQDGLUHNWQRXRþOMLYDLOLSURFHQMHQDXSRWUHERP
QHNH WHKQLNH SURFHQH V RE]LURP GD MH X SLWDQMX SURGDMD VUHGVWYD L SUHQRV
REDYH]H WH VWDYNH L]OD]H L] SRVORYQLK NQMLJD VXEMHNWD SD VH ]D RYX FHQX
XSRWUHEOMDYDL]UD]L]OD]QDFHQD
Standardom VH GHILQLãH GD MH XWYUÿLYDQMH IHU YUHGQRVW QD WUåLãWX ]DVQRYDQR
XWYUÿLYDQMHDQHXWYUÿLYDQMH]DVQRYDQRQDVSHFLILþQRPVXEMHNWX
StandardVHSULPHQMXMHNDGDGUXJL6WDQGDUGL]DKWHYDMXLOLGR]YROMDYDMX
D YUHGQRYDQMH VUHGVWDYD LOL REDYH]D SR IHU YUHGQRVWL L REHORGDQMLYDQMH
LQIRUPDFLMDRYUHGQRYDQMXVUHGVWDYDLOLREDYH]DSRIHUYUHGQRVWLL
E YUHGQRYDQMX ]DVQRYDQLP QD IHU YUHGQRVWL NDR ãWR MH IHU YUHGQRVW
XPDQMHQD]DWURãNRYHSURGDMHQHWRIHUYUHGQRVWLREHORGDQMLYDQMDRWLP
YUHGQRYDQMLPD QD SULPHU MRS 36 Umanjenje vrednosti sredstva SUL
SURFHQL REH]YUHÿHQMD VUHGVWYD ]DKWHYD XWYUÿLYDQMH QMHJRYH QHWR IHU
YUHGQRVWL MRS 41 Poljopriv-reda ]D SRþHWQR L QDNQDGQR YUHGQRYDQMH
ELRORãNLKVUHGVWDYD]DKWHYDXWYUÿLYDQMHQMLKRYLKQHWRIHUYUHGQRVWL
Standard]DXWYUÿLYDQMHIHUYUHGQRVWLVUHGVWDYDLREDYH]DVDGUåLVPHUQLFH]D
RSãWLSULVWXSXWYUÿLYDQMXIHUYUHGQRVWL
LGHQWLILNRYDQMHVUHGVWDYDLREDYH]D]DNRMHVHXWYUÿXMHIHUYUHGQRVW
LGHQWLILNRYDQMHUHGRYQHWUDQVDNFLMH
LGHQWLILNRYDQMHXþHVQLNDQDWUåLãWX
WUåLãQXFHQXWURãNRYHWUDQVDNFLMHLWURãNRYHWUDQVSRUWD
RGUHÿLYDQMHIHUYUHGQRVWLQHILQDQVLMVNLKVUHGVWDYD
LQSXWH]DWHKQLNHSURFHQHIHUYUHGQRVWL
WHKQLNHSURFHQHIHUYUHGQRVWL
SULPHQX Standarda SUL SURFHQL REDYH]D L LQVWUXPHQDWD VRSVWYHQRJ
NDSLWDODVXEMHNWD
SULPHQX Standarda ]D SURFHQX IHU YUHGQRVWL ILQDQVLMVNLK VUHGVWDYD L
ILQDQVLMVNLK REDYH]D VD NRPSHQ]LUDMXüLP SR]LFLMDPD WUåLãQLK UL]LND LOL
NUHGLWQRJUL]LNDGUXJHXJRYRUQHVWUDQH
SURFHQMLYDQMH IHU YUHGQRVWL NDGD RELP LOL QLYR DNWLYQRVWL YH]DQ ]D
VUHGVWYRLOLREDYH]X]QDþDMQRRSDGQH
NRULãüHQMHNRWLUDQLKFHQDNRMHREH]EHÿXMXWUHüHVWUDQHL
LGHQWLILNRYDQMHQHUHGRYQLKWUDQVDNFLMD
Standardom MH SURSLVDQR GD MH FLOM XWYUÿLYDQMD IHU YUHGQRVWL VUHGVWYD LOL
REDYH]H GD VH SURFHQL FHQD SR NRMRM EL VH REDYLOD UHGRYQD WUDQVDNFLMD
SURGDMHWRJVUHGVWYDLOLSUHQRVDREDYH]HL]PHÿXWUåLãQLKXþHVQLNDQDGDWXP
XWYUÿLYDQMDSRWUHQXWQLPWUåLãQLPXVORYLPD
2YDNYRXWYUÿLYDQMHIHUYUHGQRVWL]DKWHYDRGVXEMHNWD
GD LGHQWLILNXMH SRMHGLQDþQR VUHGVWYR LOL REDYH]X þLMH VX IHU YUHGQRVWL
SUHGPHW XWYUÿLYDQMD LGHQWLILNRYDQMH VH UDGL GRVOHGQR VD QMLKRYRP
REUDþXQVNRPMHGLQLFRP
DNRMHXSLWDQMXQHILQDQVLMVNRVUHGVWYRGDSULPHQLLSUHWSRVWDYNXSURFHQH
NRMD MH RGJRYDUDMXüD XWYUÿLYDQMX QMHJRYH IHU YUHGQRVWL D WR MH
SUHWSRVWDYNDQDMEROMHJLQDMYHüHJNRULãüHQMDWRJVUHGVWYD
GD RGUHGL NRMH MH SULPDUQR LOL QDMSRYROMQLMH WUåLãWH ]D VUHGVWYR LOL
REDYH]X
GD SULPHQL WHKQLNX SURFHQH LOL GD SULPHQL YLãH WHKQLND NRMD MH
XVNODÿHQD VD UDVSRORåLYRãüX SRGDWDND NRML VH NRULVWH ]D SURFHQX LOL ]D
UD]YLMDMX LQSXWD NRML SUHGVWDYOMDMX SURFHQH NRMH WUåLãQL XþHVQLFL NRULVWH
SUL RGUHÿLYDQMX FHQH VUHGVWYD LOL REDYH]H L QLYRD X KLMHUDUKLML IHU
YUHGQRVWLXNRMRMVXLQSXWLNODVLILNRYDQL

Standardom MH SRVWDYOMHQ FLOM REHORGDQMLYDQMD X YH]L VD SURFHQMLYDQMHP IHU
YUHGQRVWL VUHGVWDYD L REDYH]D ]DKWHYD VH RG VXEMHNWD GD REHORGDQL
LQIRUPDFLMHNRMHRPRJXüDYDMXNRULVQLFLPDQMHJRYLKILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDGD
RFHQHREDVOHGHüDHOHPHQWD
]DVUHGVWYDLREDYH]HNRMDVHYUHGQXMXSRIHUYUHGQRVWLEH]RE]LUDGDOL
VH UDGL R SRþHWQRP LOL QMLKRYRP QDNQDGQRP YUHGQRYDQMX WHKQLNH
SURFHQHLLQSXWLNRMLVHNRULVWHXUD]YLMDQMXWDNYLKSURFHQMLYDQMD
]DSURFHQMLYDQMDIHUYUHGQRVWLNRMDVHSRQDYOMDMXNRULãüHQMHPQHXRþOMLYLK
LQSXWDQLYRHIHNWHSURFHQMLYDQMDQDGRELWDNLOLJXELWDNLOLQDXNXSQL
RVWDOLUH]XOWDWL]YHãWDMQRJSHULRGD

056=DOLKH
=DOLKH
(IAS 2 Inventories)

8YRGQHQDSRPHQH

Međunarodni računovodstveni standard 2 Zalihe X GDOMHP WHNVWX
Standard RGREUHQ MH RG VWUDQH Odbora za Međunarodne računovodstvene
standarde ,$6% X GHFHPEUX JRGLQH L SRVWDR MH SULPHQOMLY ]D
ILQDQVLMVNHL]YHãWDMHNRMLSRNULYDMXSHULRGHNRML]DSRþLQMXQDGDQ
JRGLQHLOLNDVQLMHStandard]DPHQMXMHLXNLGDMRS 2 Zalihe(revidiran 1993)
L XNLGD7XPDþHQMH SKT 1 Doslednost - Različiti metodi obračuna izlaza sa
zaliha.
StandardMHL]ORåHQXSDUDJUDILPDLDodatku8]StandardDOLQHNDR
QMHJRYGHRREMDYOMHQMHGRNXPHQWOsnove za zaključivanje
WHUPLQD
=DOLKH3RG]DOLKDPDStandardSRGUD]XPHYD
VUHGVWYD NRMD VH QDEDYOMDMX UDGL UHGRYQH SURGDMH WRNRP
SRVORYDQMD ]DOLKH UREH =DOLKH UREH VSDGDMX X REUWQD VUHGVWYD
6NUHüHPR SDåQMX GD SUL VYUVWDYDQMX QHNRJ VUHGVWYD X UREX QLMH
SUHVXGDQ QMHJRY IL]LþNL L]JOHG WM QMHJRY YHN WUDMDQMD 1DLPH SRG
URERPVHPRJXSRGUD]XPHYDWLL]HPOMLãWHLJUDÿHYLQVNLREMHNWLDNR
VX RQL QDEDYOMHQL ]D GDOMXSURGDMX 'DELVH ]HPOMLãWH L JUDÿHYLQVNL
REMHNWL NRML VX QDEDYOMHQL ]D GDOMX SURGDMX PRJOL WUHWLUDWL NDR ]DOLKD
PRUDMXLVSXQMDYDWLXVORYHGDEXGXSUL]QDWLNDRsredstva koja se drže za
prodaju RYL XVORYL VX SURSLVDQL SDUDJUDILPD MSFI 5 Stalna
sredstva koja se drže za prodaju i poslovanja koja su prestala
VUHGVWYDNRMDUHGRYQRQDVWDMXXSURFHVXSURL]YRGQMHDNRULVWHVH]D
GDOMX SRWURãQMX XSRWUHEX X SURFHVX SRVORYDQMD ]DOLKH
QHGRYUãHQH SURL]YRGQMH NRMH PRJX ELWL X REOLNX VWYDUL LOL X
REOLNXQHGRYUãHQLKXVOXJDL
SURGDMXWRNRPSRVORYDQMD]DOLKHJRWRYLKSURL]YRGD
VUHGVWYDXREOLNXPDWHULMDODLOLGHORYD]DOLKDNRMDVHQDEDYOMDMX
UDGL WURãHQMD X SURFHVX SURL]YRGQMH LOL SUL SUXåDQMX XVOXJD
]DOLKH PDWHULMDOD UH]HUYQLK GHORYD DPEDODåH DXWR JXPD VLWQRJ
LQYHQWDUD
1HWR SURGDMQD YUHGQRVW 9UHGQRVW NRMD VH PRåH SRVWLüL SURGDMRP
]DOLKD QD WUåLãWX X WRNX UHGRYQRJ SRVORYDQMD XPDQMHQD ]D HYHQWXDOQH
056=DOLKH
SURFHQMHQH WURãNRYH GRYUãHQMD L SURFHQMHQH QHRSKRGQH WURãNRYH

UHDOL]DFLMH1DLVWLQDþLQGHILQLVDODELVHLQHWRSURGDMQDFHQD
3URFHQMHQL QHRSKRGQL WURãNRYL UHDOL]DFLMH 5DGL VH R QHRSKRGQLP
WURãNRYLPDUHDOL]DFLMHSRMHGLQLFLQHNRJVUHGVWYDStandardQHRGUHÿXMH
SUHFL]QR ãWD þLQL WH WURãNRYH NDR ãWR WR QD SULPHU þLQL MRS 41
PoljoprivredaNRMLHNVSOLFLWQRQDYRGLGDTroškovi prodaje uključuju
provizije brokerima i dilerima, davanja nadležnim organima i berzama
robe, kao i carine i porez na promet 1. Troškovi prodaje ne uključuju
transport i druge troškove neophodne da se sredstva dopreme do
tržišta. 6 RE]LURP GD SUL UHDOL]DFLML SRMHGLQLK YUVWD ]DOLKD URED L
JRWRYLK SURL]YRGD þHVWR QDVWDMX ]QDþDMQL WURãNRYL YH]DQL ]D QMLKRYX
UHDOL]DFLMX SRJRWRYX XNROLNR VH UDGL R SURGDML X PDORSURGDMQLP
REMHNWLPD RSUHGHOMXMHPR VH GD SURFHQMHQH QHRSKRGQH WURãNRYH
UHDOL]DFLMHWLK]DOLKDþLQHNDNRGLUHNWQLWDNRLVUD]PHUDQGHRLQGLUHNWQLK
WURãNRYDUHDOL]DFLMH2YRPLãOMHQMH]DVQLYDPRLQDRGUHGELStandardaSR
NRMRM VH X FHQX NRãWDQMD QH PRJX XNOMXþLWL L WURãNRYL SURGDMH NRML
QDUDYQRSRGUD]XPHYDMXLGLUHNWQHLLQGLUHNWQHWURãNRYHSURGDMH$NRVH
WL WURãNRYL QH PRJX XNOMXþLWL X FHQX NRãWDQMD ORJLþQR MH GD VH PRUDMX
LVNOMXþLWLLL]SURGDMQHFHQHUDGLRGUHÿLYDQMDQHWRSURGDMQHFHQH
8NROLNR X SRVORYDQMX X VIHUL SURGDMH X RGQRVX QD SUHWKRGQL L]YHãWDMQL
SHULRG QLMH GRãOR GR ]QDþDMQLMLK SURPHQD SROD]QX RVQRYX ]D
L]UDþXQDYDQMH SURFHQMHQLK WURãNRYD UHDOL]DFLMH PRåH GD þLQL GRWDGDãQML
QLYR WLK WURãNRYD SR GLQDUX SURGDMQH YUHGQRVWL ]DOLKD NRMH VX
SURGDYDQH7DML]QRVVHPRåHL]UDþXQDWLQDVOHGHüLQDþLQ
7URãNRYLUHDOL]DFLMH 7URãNRYLUHDOL]DFLMHWURãNRYLPHVWDWURãNRYD3URGDMDSOXVVYL

SRGLQDUXSURGDMQH GLUHNWQLWURãNRYLSURGDMHNRMLQLVXELOLUDVSRUHÿLYDQLQDPW
YUHGQRVWLSURGDWLK 3URGDMD
]DOLKD 3ULKRGLRGUHDOL]DFLMHSURL]YRGDXVOXJDLURED
0QRåHQMHP GRELMHQRJ NRHILFLMHQWD VD SURGDMQRP FHQRP VUHGVWYD þLMX

QHWR SURGDMQX FHQX WUHED L]UDþXQDWL GRELOL EL VH QMHJRYL SURFHQMHQL
QHRSKRGQLWURãNRYLUHDOL]DFLMH
3URFHQMHQL QHRSKRGQL
7URãNRYLUHDOL]DFLMHSR
WURãNRYL UHDOL]DFLMH SR 3URGDMQDFHQDVUHGVWYD[
GLQDUXSURGDMQHYUHGQRVWL
MHGLQLFLSURL]YRGD
)HUYUHGQRVWVUHGVWYDMHL]QRVSRNRMHPVHRQRPRåHSURGDWLLOLL]QRV
REDYH]HNRMDVHQMHJRYLPGDYDQMHPPRåHL]PLULWLVWLPGDVHWUDQVDNFLMD
REDYOMD L]PHÿX GREUR REDYHãWHQLK L ]D UD]PHQX ]DLQWHUHVRYDQLK VWUDQD
RG NRMLK VYDND GHOXMH X VYRP QDMEROMHP LQWHUHVX ,] GHILQLFLMH IHU

WMSRUH]QDGRGDWXYUHGQRVW
056=DOLKH
YUHGQRVWL SURL]OD]L GD WR QLMH XYHN FHQD VUHGVWYD NRMX EL L]YHãWDMQL
SULYUHGQL VXEMHNW SRVWLJDR QMHJRYRP SURGDMRP -HU NDGD MH X SLWDQMX
NRQNUHWQR VUHGVWYR SULYUHGQL VXEMHNW PRåGD QLMH GREUR REDYHãWHQ LOL ]D
QMHJRYXSURGDMXQLMH]DLQWHUHVRYDQ=ERJWRJDIHUYUHGQRVWQHPRUDELWL
MHGQDNDQHWRSURGDMQRMYUHGQRVWL1DLPHSULRGUHÿLYDQMXQHWRSURGDMQH
YUHGQRVWL SROD]L VH RG NRQNUHWQRJ SULYUHGQRJ VXEMHNWD ]D þLMH ]DOLKHVH
XWYUÿXMH WD YUHGQRVW X]LPDMX VH X RE]LU RNROQRVWL X NRMLPD SRVOXMH
SULYUHGQLVXEMHNW PRåGDMH UHFLPR SULQXÿHQ GD UDVSURGDMH ]DOLKHMHUMH
QHOLNYLGDQ
,QGLUHNWQRRWSLVLYDQMH YUHGQRVWL ]DOLKD YUãL VH XVOXþDMX NDGD LPMH
QHWR SURGDMQD FHQD QLåD RG QMLKRYH QDEDYQH FHQH RGQRVQR FHQH
NRãWDQMD
.QMLJRYRGVWYHQD YUHGQRVW ]DOLKD MH YUHGQRVW SR NRMRM VH ]DOLKH
SUL]QDMX X ELODQVX VWDQMD 2YD YUHGQRVW VH GRELMD NDR UD]OLND L]PHÿX
QMLKRYH QDEDYQH YUHGQRVWL LOL FHQH NRãWDQMD L LVSUDYNH YUHGQRVWL SR
RVQRYX LQGLUHNWQRJ XPDQMLYDQMD QMLKRYH YUHGQRVWL ]ERJ QMLKRYH
REH]YUHÿHQRVWL
3RYUDüDM YUHGQRVWL RWSLVDQLK ]DOLKD 8NROLNR ]DOLKDPD NRMLPD MH
SUHWKRGQLPL]YHãWDMQLPSHULRGLPDLQGLUHNWQLPRWSLVLYDQMHPXPDQMLYDQD
YUHGQRVW X WHNXüHRP L]YHãWDMQRP SHULRGX SRUDVWH QHWR SURGDMQD
YUHGQRVW WUHED NRULJRYDWL QMLKRYX NQMLJRYRGVWYHQX YUHGQRVW L WR
VPDQMHQMHP VWDQMD QD UDþXQX LVSUDYNH YUHGQRVWL NRULJRYDQMH VH PRåH
L]YUãLWL VDPR ]D L]QRV UDQLMH SUL]QDWH LVSUDYNH YUHGQRVWL =D L]QRV
VPDQMHQMDQDRYRPUDþXQXYUãLVHVPDQMLYDQMHL]QRVDUDVKRGDWLK]DOLKD
QDVWDOLKXWHNXüHPL]YHãWDMQRPSHULRGX2YDMSRVWXSDNVH]RYHpovraćaj
vrednosti otpisanih zaliha
%URNHUVNL SRVUHGQLFL VX þODQRYL EHU]H NRML NXSXMX LOL SURGDMX UREX ]D
GUXJH LOL ]D QMLKRY UDþXQ %URNHUVNL SRVUHGQLN ]DUDGX RVWYDUXMH ELOR QD
RVQRYXIOXNWXDFLMDXFHQDPDUREHELORXYLGXSRVUHGQLþNHPDUåH
1RUPDOQL XVORYL NXSRYLQH Standard RYDM L]UD] XSRWUHEOMDYD X VYHWOX
URND NRML NXSDF LPD ]D L]PLUHQMH VYRMLK REDYH]D SUHPD GREDYOMDþX
Standard QH NYDQWLILNXMH NRML EL WR EURM GDQD SRGUD]XPHYDR QRUPDOQH
XVORYH NXSRYLQH YHü WR UDGL SRVUHGQR QRUPDOQL XVORYL NXSRYLQH
SRGUD]XPHYDMXGDMHXJRYRUHQLEURMGDQDSODüDQMDPDQMLRGEURMDGDQD
]D NRML EL VH PRJOR UHüL GD VH UDGL R NUHGLWLUDQMX NXSFD RG VWUDQH
GREDYOMDþD þDN L X XVORYLPD NDGD IRUPDOQR QLMH REUDþXQDWD NDPDWD
6PDWUDPRGDELXQDãLPXVORYLPDURNQDSODWHGXåLRGQHNROLNRPHVHFL
XND]LYDR QD þLQMHQLFX GD WUDQVDNFLMD QDEDYNH X VHEL VDGUåL L HOHPHQW
NUHGLWLUDQMDNXSFDRGVWUDQHGREDYOMDþD

056=DOLKH
Standard VH QH EDYL NULWHULMXPLPD ]D SUL]QDYDQMH ]DOLKD NDR VUHGVWDYD NDR
ãWR WR ]D QHNUHWQLQH SRVWURMHQMD L RSUHPX UHJXOLãH MRS 16 Nekretnine,
postrojenja i oprema 0HÿXWLP VKRGQR WRP 6WDQGDUGX NULWHULMXPL ]D
VYUVWDYDQMH]DOLKDXVUHGVWYDSULYUHGQRJVXEMHNWDELELOL
SULYUHGQLVXEMHNWMHVWHNDRNRQWUROXQDG]DOLKDPD
WURãDNWLK]DOLKDMHPRJXüHSRX]GDQRL]PHULWL
L]YHVQR MH GD üH HNRQRPVNH NRULVWL SRYH]DQH VD ]DOLKDPD X EXGXüQRVWL
SULVWL]DWLXSULYUHGQLVXEMHNWLVO
&LOM GRQRãHQMD Standarda MH SURSLVLYDQMH UDþXQRYRGVWYHQLK SRVWXSDND ]D
SUL]QDYDQMHLYUHGQRYDQMH]DOLKD
NRG]DOLKDMHSULPDUQRSLWDQMHQMLKRYHYUHGQRVWLNRMDVHXNQMLJRYRGVWYX
SUL]QDMH SR NRMLPD VH RQH YUHGQXMX SULOLNRP QMLKRYH QDEDYNH LOL
SURL]YRGQMH
Standard SUXåD VPHUQLFH L ]D YUHGQRYDQMH WURãHQMD LOL SURGDMH ]DOLKD
XNROLNRVXRQHQDEDYOMDQHLOLVWYRUHQHSRUD]OLþLWLPFHQDPD
VHPRYRJDStandardomVHUHJXOLãHLQDNQDGQRYUHGQRYDQMH]DOLKDNRMH
QLVXXWURãHQHLOLSURGDWHNRMHVXGDNOHSRSLVDQHQDdatum bilansa
056=DOLKH
'HORNUXJStandarda

5HJXOLVDQMHGHORNUXJDStandardaXUDÿHQRMHQDVOHGHüLQDþLQ
X SDUDJUDIX Standarda HNVSOLFLWQR VX QDYHGHQH ]DOLKH QD NRMH VH RQ
XRSãWHQHSULPHQMXMHD
XSDUDJUDIXStandardaVXQDYHGHQH]DOLKHQDþLMHVHYUHGQRYDQMHRQQH
SULPHQMXMH D SULPHQMXMH VH QD QMLKRYR SUL]QDYDQMH L REHORGDQMLYDQMD X
YH]LVDQMLPD
3UHPD SDUDJUDIX Standarda RQ VH SULPHQMXMH ]D UDþXQRYRGVWYHQR
REXKYDWDQMH]DOLKDPDWHULMDODUH]HUYQLKGHORYDDPEDODåHVLWQRJLQYHQWDUD
DXWRJXPDUREHQHGRYUãHQHSURL]YRGQMHLJRWRYLKSURL]YRGDRVLP
ILQDQVLMVNLK LQVWUXPHQDWD REYH]QLFD DNFLMD L GUXJLK KDUWLMD RG
YUHGQRVWL
ELRORãNLK VUHGVWDYD NRMD VX X YH]L VD SROMRSULYUHGQRP GHODWQRãüX L
SROMRSULYUHGQLK SURL]YRGD X WUHQXWNX QMLKRYRJ XELUDQMD åHWYH ãWR
UHJXOLãH MRS 41 Poljoprivreda QDNRQ QMLKRYRJ XELUDQMD Standard VH
SULPHQMXMHQDYUHGQRYDQMHGHODRYLK]DOLKDRþHPXJRYRULPRXQDVWDYNX
WHNVWD
3UHPDSDUDJUDIXStandardaRQVHQHSULPHQMXMH]DYUHGQRYDQMH]DOLKD
NRMH SURL]YRGH SURL]YRÿDþL VWRþQLK SROMRSULYUHGQLK UDWDUVNLK L
YRüDUVNLK L ãXPVNLK SURL]YRGD QDNRQ QMLKRYRJ XELUDQMD NDR L ]D
YUHGQRYDQMHPLQHUDODLPLQHUDOQLKSURL]YRGDSULQMLKRYRPYDÿHQMXDOLL
SUL QMLKRYRM SUHUDGL 'RGDWQL XVORY GD VH Standard QH SULPHQMXMH QD
YUHGQRYDQMH QDYHGHQLK ]DOLKD MH GD LK SULYUHGQL VXEMHNW YUHGQXMH SR
QMLKRYRM QHWR SURGDMQRM YUHGQRVWL X VNODGX VD GREUR XVWDQRYOMHQRP
SUDNVRP X WLP SULYUHGQLP JUDQDPD 3ULYUHGQL VXEMHNW VH PRåH RGOXþLWL
GD YUHGQXMH ]DOLKH SR QMLKRYRM neto prodajnoj vrednosti DNR VH UDGL R
]DOLKDPD ]D NRMH XJRYRUHQD WHUPLQVND SURGDMD LOL VX LP FHQH
]DJDUDQWRYDQH RG VWUDQH GUåDYH LOL SRVWRML DNWLYQR WUåLãWH VD
]DQHPDUOMLYLP UL]LNRP RG QHPRJXüQRVWL SURGDMH 3URPHQH YUHGQRVWL
RYLK ]DOLKD QD datum bilansa X RGQRVX QD QMLKRYX GRWDGDãQMX
NQMLJRYRGVWYHQXYUHGQRVWSUL]QDMXVHNDR
SULKRGDNRMHGRãORGRSRYHüDQMDQMLKRYHYUHGQRVWLLOL
UDVKRGDNRMHGRãORGRVPDQMHQMDQMLKRYHYUHGQRVWL
UREHEHU]DQVNLKSRVUHGQLNDNRMLQMHQRYUHGQRYDQMHYUãHSRfer vrednosti
umanjenoj za procenjene troškove prodaje XNROLNR EL UREX YUHGQRYDOL
SRQDEDYQRMYUHGQRVWLSULPHQMLYDOLELRGUHGEHStandardaNRMLVHRGQRVH
QD YUHGQRYDQMH ]DOLKD 'DNOH L] GHORNUXJD Standarda QLVX LVNOMXþHQH
VYH ]DOLKH UREH X WUJRYLQL QD YHOLNR YHü VDPR URED EHU]DQVNLK
SRVUHGQLND NRML MH YUHGQXMX SR fer vrednosti umanjenoj za procenjene
troškove prodaje.
056=DOLKH

9UHGQRYDQMH]DOLKD

9UHGQRYDQMH]DOLKDSRGUD]XPHYD
YUHGQRYDQMH XOD]D QD ]DOLKH WM SULPDUQR YUHGQRYDQMH ]DOLKD SUL
QMLKRYRM QDEDYFL PDWHULMDO L URED LOL SURL]YRGQML QHGRYUãHQD
SURL]YRGQMDLJRWRYLSURL]YRGL
YUHGQRYDQMHL]OD]D VD ]DOLKD SR RVQRYX QMLKRYRJ WURãHQMDPDWHULMDOL
QHGRYUãHQDSURL]YRGQMDLOLSURGDMHJRWRYLSURL]YRGLLUREDL
YUHGQRYDQMHSRVWRMHüLK]DOLKDQDdatum bilansa

1) Vrednovanje ulaza na zalihe

9UHGQRYDQMHXOD]DQD]DOLKHYUãLVHSRWURãNXQDEDYNHQDEDYQRMYUHGQRVWL
LOL L]UDGH FHQL NRãWDQMD 7L WURãNRYL REXKYDWDMX VYH WURãNRYH QDEDYNH
WURãNRYH NRQYHU]LMH L GUXJH RVWDOH WURãNRYH NRML VX QDVWDOL X YH]L VD
GRYRÿHQMHP]DOLKDQDQMLKRYXVDGDãQMXORNDFLMXLXVDGDãQMHVWDQMH
7URãNRYLQDEDYNH 7URãNRYHQDEDYNHþLQHQHWRIDNWXUQDYUHGQRVW L
GLUHNWQL]DYLVQLWURãNRYLQDEDYNHWURãNRYLFDULQDLSRUH]DDNRSULYUHGQL
VXEMHNW QH PRåH SRYUDWL REUDþXQDWL PX SRUH] QD GRGDWX YUHGQRVW
WURãNRYL GRSUHPH XWRYDUD LVWRYDUD LWG 8 GLUHNWQH ]DYLVQH WURãNRYH
QDEDYNH QH EL VSDGDOL WURãNRYL VNODGLãQH VOXåEH SULYUHGQRJ VXEMHNWD
WURãNRYL QDEDYQH VOXåEH SULYUHGQRJ VXEMHNWD GDNOH RSãWL WURãNRYL
QDEDYNH 8 GLUHNWQH ]DYLVQH WURãNRYH QDEDYNH WUHED XNOMXþLWL L
SULSDGDMXüH WURãNRYH VRSVWYHQRJ WUDQVSRUWD XNOMXþXMXüL L WURãNRYH
XWRYDUDLLVWRYDUDQDMYLãHGRQLYRDWUåLãQHFHQHWDNYHXVOXJH
8 WURãNRYH QDEDYNH VH QHPRJX XNOMXþLWLQHJDWLYQH NXUVQH UD]OLNH NRMH
QDVWDMX SUL QDEDYFL ]DOLKD IDNWXULVDQLK X VWUDQRM YDOXWL 2YD ]DEUDQD
SURL]OD]L L] ]DKWHYD MRS 21 Učinci promena kurseva razmena stranih
valuta X RNYLUX L]PHQD WRJ 6WDQGDUGD XNLQXW MH GRSXãWHQL DOWHUQDWLYQL
SRVWXSDN NRML MH GRSXãWDR XNOMXþLYDQMH QHJDWLYQLK NXUVQLK UD]OLND X
QDEDYQX YUHGQRVW QDEDYOMHQLK VUHGVWDYD VDPR X XVORYLPD YHOLNH

6NUHüHPR SDåQMX GD VH UHþ WURãNRYL QH NRULVWL X VYRP SUDYRP ]QDþHQMX 1DLPH QH
UDGLVHRWURãNRYLPDYHüXJODYQRPRL]GDFLPDNRMLQDVWDMXSULQDEDYFL]DOLKDDOLMHX
VWUXþQRMOLWHUDWXULLSUDNVLXRELþDMHQRGDVH]DQMLKXSRWUHEOMDYDUHþWURãDN
8 WURãNRYH QDEDYNH XNOMXþXMH VH QHWR IDNWXUQD YUHGQRVW D QH EUXWR MHU VH L] WURãNRYD
QDEDYNHL]X]LPDMXSULPOMHQLGRELMHQLWUJRYDþNLSRSXVWLUDEDWLLVOLþQHVWDYNH
056=DOLKH
GHSUHVLMDFLMH QDFLRQDOQH YDOXWH X RGQRVX QD YDOXWX X NRMRM VH YUãL

SODüDQMHLVSUHþHQRVWLGDVHL]YUãLSODüDQMH
7URãNRYL NRQYHU]LMH WURãNRYL SUHUDGH 3UL SURL]YRGQML JRWRYLK
SURL]YRGDLQHGRYUãHQLKSURL]YRGDSRUHGWURãNRYDPDWHULMDOD]DL]UDGX
NRML VH NDR ãWR VPR UHNOL YUHGQXMX SR VWYDUQRM QDEDYQRM YUHGQRVWL
QDVWDMXLWURãNRYLNRQYHU]LMHWMWURãNRYLSUHUDGHWURãNRYLNRQYHU]LMHVH
PRJX SRMDYLWL L NRG REUDGH L GRUDGH PDWHULMDOD 2YH WURãNRYH þLQH
WURãNRYL GLUHNWQLK ]DUDGD RSãWL ILNVQL L SRMHGLQDþQL L RSãWL YDULMDELOQL
WURãNRYLNRMLVHPRJXSULSLVDWLWRMNRQYHU]LMLSUHUDGL
2SãWH ILNVQH WURãNRYH XJODYQRP þLQH WURãNRYL DPRUWL]DFLMH WURãNRYL
RGUåDYDQMD WURãNRYL RVLJXUDQMD WURãNRYL LVKUDQH ]DSRVOHQLK ]DUDGH
UHåLMH X SURL]YRGQML WURãNRYL HQHUJLMH ]D JUHMDQMH WURãNRYL SRUH]D QD
LPRYLQXWURãNRYL]DNXSDLVO
3RMHGLQDþQHYDULMDELOQHWURãNRYH PRJXþLQLWLQDSULPHUWURãNRYLXVOXJD
REUDGHLGRUDGHRGVWUDQHGREDYOMDþD
2SãWHYDULMDELOQHWURãNRYHþLQHQDSULPHUWURãNRYLSRJRQVNHHQHUJLMH
6RE]LURPGDRSãWHWURãNRYHELORILNVQHELORYDULMDELOQHWUHEDGRGHOLWL
XþLQFLPD JRWRYLP SURL]YRGLPD L QHGRYUãHQRM SURL]YRGQML Standard
GDMHSUHSRUXNH]DWHSRVWXSNH
Raspored fiksnih troškova na jedinicu proizvoda vrši se na osnovu
normalnog kapaciteta proizvodnje.3ULUDVSRUHGXILNVQLKWURãNRYDQD
MHGLQLFX SURL]YRGD SRMDYOMXMH VH SUREOHP X]URNRYDQ UD]OLþLWLP
RELPLPD SURL]YRGQMH X SRMHGLQLP L]YHãWDMQLP SHULRGLPD ,OXVWUR
YDüHPR WR SULPHURP NRML VH RGQRVL QD GYD L]YHãWDMQD SHULRGD X
NRMLPD MH SURL]YRÿHQD VDPR MHGQD YUVWD SURL]YRGD QHND VX X RED
L]YHãWDMQDSHULRGDILNVQLWURãNRYLGLQLQHNDMHXSUYRP
L]YHãWDMQRPSHULRGXSURL]YHGHQRNRPDGDSURL]YRGD$DX
GUXJRP NRPDGD LVWRJ SURL]YRGD GDNOH SXWD PDQMH
3URVWLP GHOMHQMHP L]QRVD ILNVQLK WURãNRYD VD SURL]YHGHQLP
NROLþLQDPD ]D SUYL L]YHãWDMQL SHULRG GRELOL ELVPR GLQ ILNVQLK
WURãNRYD SRMHGQRP NRPDGX D X GUXJRP L]YHãWDMQRP SHULRGX
GLQ SR MHGQRP NRPDGX 2þLWR MH GD VH RYDNDY SRVWXSDN UDVSRGHOH
ILNVQLK WURãNRYD QDMHGLQLFX SURL]YRGD SRãWXMXüL SULQFLS RSUH]QRVWL

7HUPLQL RSãWL L GLUHNWQL R]QDþDYDMX PRJXüQRVW UDVSRUHÿLYDQMD WURãNRYD QD QMLKRYH
X]URþQLNH SURL]YRGH LOL XVOXJH NRMH SULYUHGQL VXEMHNW SURL]YRGL .RG GLUHNWQLK
WURãNRYD QH SRVWRML SUREOHP UDVSRUHÿLYDQMD WURãNRYD QD QMLKRYH X]URþQLNH 1D
GRNXPHQWXUHFLPRtrebovanju materijala za izraduVWRMLR]QDNDQDNRMLVHSURL]YRGWDM
WURãDN RGQRVL 7D PRJXüQRVW QH SRVWRML NRG RSãWLK WURãNRYD 1D SULPHU L] REUDþXQD
DPRUWL]DFLMHVHQHYLGLNROLNRWURãNRYDDPRUWL]DFLMHVHRGQRVLQDSRMHGLQLSURL]YRGNRML
MHSURL]YRÿHQ7LWURãNRYLVXGDNOH]DMHGQLþNLRSãWL]DVYHSURL]YRGHLOLXVOXJHNRMLVXX
WRPSHULRGXSURL]YHGHQL
056=DOLKH
NRMLQDODåHGDVH]DOLKHYUHGQXMXSRãWRMHPRJXüHQLåRMYUHGQRVWL
EH] LVND]LYDQMD SRWHQFLMDOQLK JXELWDND QH PRåH SULKYDWLWL 3UHPD
Standardu UDVSRUHG ILNVQLK WURãNRYD QD MHGLQLFX SURL]YRGD VH
WHPHOML QD QRUPDOQRP NDSDFLWHWX SURL]YRGQMH 3RG QRUPDOQLP
NDSDFLWHWRP SRGUD]XPHYD VH SURVHþQD SURL]YRGQMD ]D NRMX VH
RþHNXMH GD üH ELWL SRVWLJQXWD WRNRP QHNROLNR EXGXüLK SHULRGD LOL
VH]RQD X NRMLPD üH ELWL QRUPDOQL XVORYL SRVORYDQMD X]LPDMXüL X
RE]LU JXELWDN NDSDFLWHWD NRML SURL]OD]L L] SODQLUDQRJ RGUåDYDQMD
1HND MH X QDãHP SULPHUX QRUPDOQL JRGLãQML NDSDFLWHW NRP
SURL]YRGD $ 'DNOH ILNVQL WURãNRYL SR MHGLQLFL SURL]YRGD EL ELOL
GLQ 7R GDOMH ]QDþL GD EL X SUYRP L]YHãWDMQRP SHULRGX X
YUHGQRVW ]DOLKD PRJDR GD EXGH XNOMXþHQ L]QRV ILNVQLK WURãNRYD RG
GLQ NRP K GLQNRP 2VWDWDN ILNVQLK
WURãNRYD GR GLQ GLQ SUHPD Standardu
WUHWLUDRELVHNDRUDVKRGSHULRGD8GUXJRPL]YHãWDMQRPSHULRGXX
YUHGQRVW]DOLKDELRELXNOMXþHQL]QRVILNVQLKWURãNRYDRG
GLQ NRP K GLQNRP 2VWDWDN ILNVQLK WURãNRYD GR
GLQGLQWUHWLUDRELVHSUHPDStandarduNDR
UDVKRGSHULRGD'DNOHEH]RE]LUDQDVWHSHQNRULãüHQMDNDSDFLWHWDQD
MHGLQLFXSURL]YRGDRWSDGDXYHNLVWLL]QRVILNVQLKWURãNRYDXQDãHP
SULPHUX GLQ 2YR EL GDNOH ELOL SULPHUL NDGD MH VWYDUQD
SURL]YRGQMD LVSRG QRUPDOQRJ NRULãüHQMD NDSDFLWHWD Standard MH
SUHGYLGLR L VOXþDM QHXRELþDMHQR YLVRNH SURL]YRGQMH WM SURL]YRGQMH
L]QDG QRUPDOQRJ NDSDFLWHWD 1HND MH UHFLPR SURL]YHGHQR
NRPDGD SURL]YRGD $ 3R SUHÿDãQMRM UDþXQLFL JGH QD MHGLQLFX
SURL]YRGDRWSDGDGLQX]DOLKDPDELWUHEDORRVWDYLWL
GLQãWRMHQDUDYQRQHORJLþQRMHUVXILNVQLWURãNRYLQDVWDOLXL]QRVX
RG GLQ 3UHPD Standardu UHãHQMH ]D RYDM SUREOHP MH
VOHGHüH L]QRV ILNVQLK WURãNRYD SR MHGLQLFL SURL]YRGD VH VPDQMXMH
WDNR GD VH UDVSRUHGL FHORNXSDQ L]QRV ILNVQLK WURãNRYD 8 QDãHP
SULPHUXSRMHGLQLFLSURL]YRGDL]QRVILNVQLKWURãNRYDELELRGLQ
GLQNRP
Varijabilni opšti troškovi se raspoređuju na jedinicu proizvoda na
bazi stvarne upotrebe kapaciteta, tj. prema ostvarenoj proizvodnji

,]QRVRGGLQELPRJDRGDEXGHXNOMXþHQX]DOLKH'DOLüHEDãVYLK
GLQ ELWL XNOMXþHQR X ]DOLKH QD datum bilansa ]DYLVL RG RGQRVD SURL]YHGHQH L SURGDWH
NROLþLQHSURL]YRGD$8NROLNRQDSULPHUQLMHELORSRþHWQLK]DOLKDRYRJSURL]YRGDD
SURGDWD MH SRORYLQD SURL]YHGHQH NROLþLQH X NUDMQMX ELODQVQX YUHGQRVW ]DOLKD RYRJ
SURL]YRGDXNOMXþLORELVHILNVQLKWURãNRYDXL]QRVXRGGLQ
056=DOLKH
8 SURL]YRGQML NRG NRMH VH LVWRYUHPHQR SURL]YRGL YLãH JODYQLK

SURL]YRGDDPRJXQDVWDMDWLLQX]SURL]YRGLþHVWRQLMHPRJXüHSUDWLWL
RGYRMHQRWURãNRYHNRQYHU]LMHSUHUDGHSDQLWURãNRYHPDWHULMDOD]D
L]UDGX 8 WDNYLP VOXþDMHYLPD UDVSRUHGX WURãNRYD WUHED SULVWXSLWL
UDFLRQDOQRLGRVOHGQR
5DFLRQDOQREXNYDOQR]QDþLGDQHWUHEDSUHWHULYDWLXWHåQMLGDVH
WURãNRYLãWRSUHFL]QLMHUDVSRGHOHYHüWUHEDYRGLWLUDþXQDLRWRPH
GDLVDPSRVWXSDNUDVSRUHÿLYDQMDWURãNRYDL]D]LYDQHNHWURãNRYH
L GD WL GRGDWQL WURãNRYL QH VPHMX ELWL YHüL RG NRULVWL NRMD VH
SRVWLåHGRELMDQMHPSUHFL]QLMLKFHQDNRãWDQMD
'RVOHGQR]QDþLGDELL]DEUDQHNOMXþHYHWUHEDORSULPHQMLYDWLX
QHNRP GXåHP YUHPHQVNRP SHULRGX 3UHPD Standardu NDR
NOMXþ ]D UDVSRUHG RSãWLK WURãNRYD QD SURL]YRGH PRJX VH
NRULVWLWL QMLKRYH SURGDMQH YUHGQRVWL 8NROLNR VX QX]SURL]YRGL
PDQMHYUHGQRVWLYUHGQXMXVHSRQHWRSURGDMQRMYUHGQRVWL1DVWDOL
WURãNRYL VH XPDQMXMX ]D QMLKRYX QHWR SURGDMQX YUHGQRVW L
SUHRVWDOL L]QRV VH UDVSRUHÿXMH QD JODYQH SURL]YRGH UDGL
XWYUÿLYDQMDQMLKRYLKFHQDNRãWDQMD
2VWDOLWURãNRYL2VWDOLWURãNRYLVHXNOMXþXMXXWURãNRYH]DOLKDVDPRGR
L]QRVDWURãNRYDNRMLVXQDVWDOLUDGLGRYRÿHQMD]DOLKDQDQMLKRYXVDGDãQMX
ORNDFLMXLXVDGDãQMHVWDQMH5DGLVHUHFLPRRWURãNRYLPDDPRUWL]DFLMH
SDWHQDWDLOLFHQFLNRMLVHRGQRVHQDRGUHÿHQLSURL]YRGLOLSURFHVLGU
6HPQMLKXRGUHÿHQLPXVORYLPDWURãNRYLNDPDWDVHXNOMXþXMXXWURãNRYH
]DOLKD 7L XVORYL VX RGUHÿHQL MRS 23 Troškovi pozajmljivanja. 3UHPD
WRP6WDQGDUGXWURãNRYLSR]DMPOMLYDQMDNDPDWHLGUXJLWURãNRYLXYH]LVD
SR]DMPOMLYDQMHPILQDQVLMVNLKVUHGVWDYDNRMLVHPRJXSULSLVDWLVWLFDQMXLOL
SURL]YRGQML QHNRJ VUHGVWYD XNOMXþXMX VH X QMHJRYH WURãNRYH QDEDYNH
8VORYMHGDVHWLWURãNRYLPRJXSRX]GDQRXWYUGLWLLGDMHYHURYDWQRGDüH
XEXGXüQRVWLSULYUHGQRPVXEMHNWXWDVUHGVWYDGRQHWLHNRQRPVNHNRULVWL
StandardGDMHVPHUQLFH]DXWYUÿLYDQMHQDEDYQHYUHGQRVWL]DOLKDNRMHVH
QDEDYOMDMXQDRGORåHQRSODüDQMHGDNOHSRGXVORYLPDNRMLQHYDåH]DW]Y
QRUPDOQH XVORYH NXSRYLQH 7DNDY DUDQåPDQ X VHELVDGUåL L ILQDQVLUDQMH
NXSFDRGVWUDQHGREDYOMDþDMHUYUHGQRVWQRYFDNRMLüHNXSDFGREDYOMDþX
GDWLQDGDQL]PLUHQMDREDYH]HMHPDQMDQHJRQDGDQNXSRYLQHVUHGVWYD
GD EL NXSDF PRJDR RGPDK GD LVSODWL GREDYOMDþD PRåGD PRUD GD X]PH
NUHGLWSRRVQRYXNRMHJELLPDRUDVKRGHNDPDWDLOLDNRLPDQRYDFPRJDR
EL GR GDQD LVSODWH REDYH]H WDM QRYDF GD LQYHVWLUD L GD SR WRP RVQRYX
GRELMHNDPDWX=ERJWRJDDNRMHXSLWDQMXSURGDMDQDRGORåHQRSODüDQMH
GREDYOMDþL XJODYQRP ]DUDþXQDYDMX NXSFX YHüX FHQX SURGDWRJ VUHGVWYD

$SVWUDKXMHPRSRVWRMDQMHLQIODFLMH
056=DOLKH
QHJRãWRELWDFHQDELODGDQDSODWXYUãHRGPDKQDGDQSURGDMHStandard
]DKWHYDGDVH]DOLKHYUHGQXMXXYLVLQLQDEDYQHFHQHNRMDELVHSODWLOD]D
QRUPDOQH XVORYH SRVORYDQMD D GD VH UD]OLND GR L]QRVD NRML VH SODüD
GREDYOMDþXSUL]QDNQMLåLNDRUDVKRGNDPDWHXSHULRGXILQDQVLUDQMD
Primer:
'REDYOMDþMHNXSFXGDRGYHSRQXGH]DSURGDMXPDWHULMDOD
GLQX]URNSODüDQMDRGPHVHFLL
GLQX]URNSODüDQMDRGGDQD
3UHGX]HüH VH SRþHWNRP RNWREUD RGOXþLOR ]D SUYX SRQXGX NDGD MH
PDWHULMDO L NXSOMHQ 'REDYOMDþ MH LVSRVWDYLR IDNWXUX QD L]QRV RG
GLQ X L]QRVX IDNWXUH VDGUåDQ MH 3'9 X L]QRVX RG
GLQ
8QDUHGQRMSRVORYQRMJRGLQLL]PLUHQDMHREDYH]DSUHPDGREDYOMDþX
056=DOLKH
'QHYQLNJODYQHNQMLJHILQDQVLMVNRJNQMLJRYRGVWYD
%URM
5HG ,]QRV
UDþXQD 2SLVSURPHQH
EU
'XJ 3RWU 'XJXMH 3RWUDå
0DWHULMDO]DL]UDGX
3RUH] QD GRGDWX YUHGQRVW X
SULPOMHQLP IDNWXUDPD SR RSãWRM
VWRSLRVLPSODüHQLKDYDQVD
5DVKRGLNDPDWD
8QDSUHGSODüHQLWURãNRYL
'REDYOMDþLX]HPOML=DQDEDYNX
PDWHULMDODLNDPDWX

8 QDUHGQRM SRVORYQRM JRGLQL NQMLåHQMH LVSODWH REDYH]H SUHPD

GREDYOMDþLPDELELOR
%URMUDþXQD ,]QRV
5HGEU 2SLVSURPHQH
'REDYOMDþLX]HPOML
7HNXüLSRVORYQLUDþXQ=D
L]PLUHQMHREDYH]H
D 5DVKRGLNDPDWD
8QDSUHGSODüHQLWURãNRYL
=DUDVKRGHILQDQVLUDQMD

StandardQHGDMHXSXWVWYD]DVLWXDFLMHNDGDVH]DNXSOMHQRVUHGVWYRQHPRåH
RGUHGLWLFHQDXW]YQRUPDOQLPXVORYLPDNXSRYLQH8WDNYRMVLWXDFLMLPRJOR
EL VH SRVWXSLWL VKRGQR SRVWXSDQMX NRMD VX ]D SURGDYFD SUHGYLÿHQD
SDUDJUDILPDMSFI 15 Prihodi po osnovu ugovora sa kupcima
7URãNRYLNRMLVHQHXNOMXþXMXXYUHGQRVW]DOLKDSRVWRMHWURãNRYLNRMLVH
QHXNOMXþXMXXYUHGQRVW]DOLKDYHüVHRGPDKWUHWLUDMXNDRUDVKRGSHULRGDX
NRMHPVXQDVWDOL5DGLVHR
L]QRVX SUHNRPHUQRJ WURãHQMD PDWHULMDOD ]D L]UDGX WURãNRYLPD
QHSRWUHEQRJ UDGD LOL QHXRELþDMHQRP L]QRVX GUXJLK SURL]YRGQLK
WURãNRYD,]QRVLSUHNRPHUQRJWURãHQMDPDWHULMDODSUHNRQRUPDWLYDQH
PRJX VH XNOMXþLWL X WURãNRYH SURL]YRGD WM X FHQX NRãWDQMD 7URãNRYL
]DUDGDL]DNRMLKQHVWRMLRGJRYDUDMXüLXþLQDNWDNRÿHVHQHPRJXXNOMXþLWL
XWURãNRYHSURL]YRGD5DGLVHUHFLPRR]DUDGDPDNRMHVXLVSODüHQHSR
056=DOLKH
RVQRYX þHNDQMD QD SRVDR RYL WURãNRYL VH QH SRMDYOMXMX NRG PDWHULMDOD
NRMLMHQDEDYOMHQNXSOMHQYDQSULYUHGQRJVXEMHNWD
WURãNRYL VNODGLãWHQMD RVLP DNR VX WL WURãNRYL QHRSKRGQL X
SURL]YRGQRP SRVWXSNX SUH VOHGHüH ID]H SURL]YRGQMH 7URãNRYL
DPRUWL]DFLMH]JUDGHPDJDFLQDJRWRYLKSURL]YRGDVHQHPRJXXNOMXþLWLX
QMLKRYHWURãNRYHWMXFHQXNRãWDQMD]DELODQVLUDQMH$OLXNROLNRVHUDGL
RVNODGLãWHQMXSROXSURL]YRGDXKODGQMDþLQSUVPU]QXWRJYRüDNRMHMH
SROXSURL]YRG WURãNRYL KODGQMDþH X NRMRM VH þXYDMX XNOMXþLYDOL EL VH X
WURãNRYHSURL]YRGDNRMLELVHSUDYLOLRGWRJVPU]QXWRJYRüD
DGPLQLVWUDWLYQLRSãWLWURãNRYLNRMLGLUHNWQRQHGRSULQRVHGRYRÿHQMX
]DOLKDQDVDGDãQMXORNDFLMXLVDGDãQMHVWDQMHWURãNRYLUHFLPRRSãWHJ
VHNWRUD UDþXQRYRGVWYD L VOLþQLK GHODWQRVWL QH EL þLQLOL WURãNRYH
SURL]YRGDQHPDRGJRYDUDMXüHJNOMXþD]DUDVSRGHOXRYLKWURãNRYD
WURãNRYLSURGDMHWURãNRYLSURGDMHQHþLQHWURãNRYHSURL]YRGDMHUVXWR
WURãNRYLNRMLVHRGQRVHQDSURGDWHSURL]YRGHWMRQHSURL]YRGHNRMLYLãH
QLVX QD ]DOLKDPD ]DUDGH NRPHUFLMDOLVWD WURãNRYL DPRUWL]DFLMH QMLKRYH
RSUHPH WUDQVSRUWQL WURãNRYL RWSUHPH JRWRYLK SURL]YRGD WURãNRYL
DPRUWL]DFLMHPDJDFLQDJRWRYLKSURL]YRGDLVO
7URãNRYL]DOLKDQH]DYUãHQLKXVOXJD2VLPWURãNRYDXWURãHQRJPDWHULMDOD]D
L]UDGX WURãNRYH QH]DYUãHQLK XVOXJD þLQH L WURãNRYL ]DUDGD L GUXJL WURãNRYL
]DSRVOHQLK NRML VX QHSRVUHGQR XNOMXþHQL X SUXåDQMH XVOXJD NDR L RSãWL
WURãNRYLNRMLVHPRJXSULSLVDWLVWYDUDQMXWLKXVOXJD7URãNRYLSURGDMHLRSãWHJ
DGPLQLVWUDWLYQRJRVREOMDQHXNOMXþXMXVHXFHQXNRãWDQMD]DELODQVLUDQMHYHü
VHGLUHNWQRSUL]QDMXNDRUDVKRGSHULRGDXNRMHPVXQDVWDOL
8 VNODGX VD MRS 41 Poljoprivreda SROMRSULYUHGQL SURL]YRGL XEUDQL
SRåQMHYHQL RG ELRORãNLK VUHGVWDYD SULYUHGQRJ VXEMHNWD YUHGQXMX VH SR fer
vrednosti umanjenoj za procenjene troškove prodaje X PRPHQWX XELUDQMD
$NR VH QDNRQ WRJD RYH ]DOLKH XQXWDU SULYUHGQRJ VXEMHNWD GDOMH SUHUDÿXMX
YUHGQXMXVHXVNODGXVDStandardom,VWLPGDQMLKRYDGRWDGDãQMDIHUYUHGQRVW
XPDQMHQD ]D SURFHQMHQH WURãNRYH SURGDMH SUHGVWDYOMD QMLKRYX QDEDYQX
YUHGQRVW QD SRþHWNX WH SUHUDGH 6NUHüHPR SDåQMX GD MH X MRS 41
PoljoprivredaSUHFL]QRUHJXOLVDQDVDGUåLQDSURFHQMHQLKWURãNRYDSURGDMHNRG
RYDNYHYUVWH]DOLKD

8NROLNR VH SULYUHGQL VXEMHNW RGOXþLR GD LK YUHGQXMH SR QHWR SURGDMQRM YUHGQRVWL MHU VH
UDGL R ]DOLKDPD ]D NRMH XJRYRUHQD WHUPLQVND SURGDMD LOL VX LP FHQH ]DJDUDQWRYDQH RG
VWUDQH GUåDYH LOL SRVWRML DNWLYQR WUåLãWH VD ]DQHPDUOMLYLP UL]LNRP RG QHPRJXüQRVWL
SURGDMHRYH]DOLKHVHQDGDOMHQHüHYUHGQRYDWLXVNODGXVDStandardom
056=DOLKH
2) Vrednovanje izlaza sa zaliha

1DEDYQDYUHGQRVWRGQRVQRFHQDNRãWDQMDXWURãHQLKLOLSURGDWLKVWDYNL]DOLKD
NRMHRELþQRQLVXPHÿXVREQRUD]PHQOMLYHNDRLQDPHQVNLSULEDYOMHQLK]DOLKD
]D RGUHÿHQH SURMHNWH WUDQVDNFLMH XWYUÿXMH VH SXWHP MDVQH LGHQWLILNDFLMH
VYDNRJSRMHGLQDþQRJWURãNDQMLKRYHQDEDYNH8VXãWLQLUDGLVHRXWYUÿLYDQMX
YUHGQRVWL L]OD]D VD ]DOLKD SULPHQRP PHWRGH VSHFLILþQH LGHQWLILNDFLMH
WURãND2YDMPHWRGVHNRULVWL]DRQH]DOLKHNRMHRELþQRQLVXUD]PHQOMLYH]D
SURL]YRGHNRMLVXSURL]YHGHQLLRGYRMHQL]DSRVHEQHSURMHNWHNDRL]DXVOXJH
NRMH VX REDYOMHQH ]D SRVHEQH SURMHNWH 3RMDP UD]PHQOMLYH LOL
QHUD]PHQOMLYH]DOLKHPRJOLELVPRGDREMDVQLPRQDVOHGHüHPSULPHUX8
SURL]YRGQML VRNRYD NRULVWL VH ãHüHU .DGD UDGQLN GRÿH X PDJDFLQ SR ãHüHU
VDVYLPMHVYHMHGQRGDOLüHX]HWLGåDNVDOHYHLOLGåDNVDGHVQHJRPLOHãHüHU
MHãHüHU$OLDNRMHXSLWDQMXWUJRYLQDDXWRPRELOLPDQLMHVYHMHGQRNRMLüHPR
DXWRPRELOLVSRUXþLWLNXSFXMHUVYDNLDXWRPRELOLPDVYRMEURMPRWRUDLEURM
ãDVLMH =ERJ WRJD VH X WDNYLP VOXþDMHYLPD SULPHQMXMH metoda specifične
identifikacije troška 5HFLPR DNR XYR]LPR DXWRPRELOH FDULQD VSDGD X
QMLKRYX QDEDYQX YUHGQRVW $NR FDULQLPR GYD LVWD DXWRPRELOD ]D VYDNRJ
SRQDRVREüHPRXQMHJRYXQDEDYQXYUHGQRVWXNOMXþLWLL]QRVFDULQHNRMLVHQD
QMHJDRGQRVLL]DVYDNLDXWRPRELOüHPRLPDWLSRVHEQXDQDOLWLþNXNDUWLFX
ãWR QLMH VOXþDM VD ãHüHURP MHGQD MH DQDOLWLþND NDUWLFD ]D ELOR NRMX NROLþLQX
ãHüHUDXPDJDFLQX'DNOHRYDPHWRGDELVHSULPHQLODXVOXþDMXGDVH]DOLKH
VDVWRMH RG PDORJ EURMD DUWLNDOD YHOLNH YUHGQRVWL NDR ãWR VX QD SULPHU
DXWRPRELOLLOLNDPLRQLQDPHQMHQL]DSURGDMX
8YHüLQLSULYUHGQLKVXEMHNDWDRYDPHWRGDQLMHSUDNWLþDQQDþLQ]DLVND]LYDQMH
WURãNRYD ]DOLKD MHU YHüLQD SULYUHGQLK VXEMHNDWD X RNYLUX QHNH YUVWH ]DOLKD
LPDYHOLNLEURMUD]OLþLWLKDUWLNDODSDVHJXELLGHQWLWHWSRMHGLQRJDUWLNOD=ERJ
WRJD D L ]ERJ þLQMHQLFH GD VH ]DOLKH XJODYQRP QDEDYOMDMX SR UD]OLþLWLP
FHQDPDSRVWDYOMDVHSLWDQMHSRNRMRMFHQLREUDþXQDWLL]OD]VD]DOLKD
StandardQLMHGR]YROLRSULYUHGQLPVXEMHNWLPDGDVDPLVXEMHNWLYQRRGUHÿXMX
NRMDVWDYND]DOLKHVHWURãLRGQRVQRNRMDRVWDMHQD]DOLKDPD1DSULPHUQHND
MHSULYUHGQLVXEMHNWþHWLULSXWDQDEDYOMDRãHüHUNRMLPXVOXåLNDRPDWHULMDO]D
L]UDGXLVYDþHWLULSXWDVXELOHUD]OLþLWHFHQHSUYDQDEDYNDMHELODSR
GLQNJGUXJDSRGLQNJWUHüDSRGLQNJDþHWYUWDQDEDYNDSR
GLQNJ L VDY ãHüHUQLMH SRWURãHQ WM GHR QDEDYOMHQRJ ãHüHUDMH RVWDR
NDR ]DOLKD QD NUDMX L]YHãWDMQRJ SHULRGD 8 RYDNYLP RNROQRVWLPD VORERGD
L]ERUD NRML üH ãHüHU RVWDWL QD ]DOLKDPD PRJOD EL GD VH ]ORXSRWUHEL GD VH
VYHVQRXWLþHXåHOMHQRPSUDYFXQDUH]XOWDWWHNXüHJSHULRGD$NRELSULYUHGQL
VXEMHNW åHOHRGDLVNDåH PDQML UH]XOWDWWHNXüHJ SHULRGD SULND]DüH GDMH SUYR
WURãLR ]DOLKH L] GUXJH L þHWYUWH QDEDYNH L REUQXWR =ERJ L]EHJDYDQMD
056=DOLKH
VXEMHNWLYL]PD Standard MH SURSLVDR L GRSXãWD XSRWUHEX GYH PHWRGH

IRUPXOHYUHGQRYDQMHL]OD]DVD]DOLKD
PHWRGDSUYDXOD]QD SUYDL]OD]QD),)2L
PHWRGDSURVHþQHSRQGHULVDQHFHQH
6RE]LURPQDPRJXüQRVWSULPHQMLYDQMDUD]OLþLWLKPHWRGD]DREUDþXQL]OD]DVD
]DOLKDStandardUHJXOLãHLVOHGHüHSLWDQMHDa li privredni subjekt može da
koristi različite formule (metode) za obračun vrednosti različitih vrsta
zaliha?3ULYUHGQLVXEMHNWWUHEDGDNRULVWLLVWXPHWRGX]DREUDþXQYUHGQRVWL
VYLK]DOLKDVOLþQHSULURGHL]DNRMHVXPXVOLþQHQDPHUHQDSULPHURGUHÿHQH
UREHNRMHVHNRULVWHXMHGQRPsegmentu poslovanjaLLVWHYUVWHUREHNRMHVH
NRULVWHXGUXJRPsegmentu poslovanja5D]OLNDXJHRJUDIVNRMORNDFLML]DOLKD
L RGJRYDUDMXüLK SRUHVNLK SURSLVD VDPD SR VHEL QLMH GRYROMQD GD RSUDYGD
NRULãüHQMHUD]OLþLWLKIRUPXODPHWRGD]DREUDþXQL]OD]DVD]DOLKD.RG]DOLKD
UD]OLþLWH SULURGH LOL QDPHQH NRULãüHQMH UD]OLþLWLK IRUPXOD PRåH ELWL
RSUDYGDQR
3ULPHQRP FIFO metode ]DOLKH VH UD]GXåXMX RGQRVQR REUDþXQDYD VH L]OD]
SRSUYRMXOD]QRMFHQLVYHGRNVHFHODNROLþLQDNRMDMHQDEDYOMHQDSRWRMFHQL
QHL]GDXSURL]YRGQMXRGQRVQRQHXWURãL]DGUXJHSRWUHEHLOLSURGDD]DWLP
VH UD]GXåHQMH YUãL SR FHQL VOHGHüH QDEDYNH LWG 8 VOXþDMX NRQWLQXLUDQRJ
SRUDVWD FHQD SULPHQD RYH PHWRGH GRYRGL X RGQRVX QD metodu prosečne
ponderisane ceneGRPDQMLKWURãNRYDXWURãHQRJPDWHULMDODMHUVHWURãH]DOLKH
NRMHVXSUYHQDEDYOMHQHDWDGDVXFHQHELOHQLåHLYHüHYUHGQRVWL]DOLKDMHU
QD]DOLKDPDRVWDMXNROLþLQHQDEDYOMHQHSRSRVOHGQMLPYLãLPFHQDPD
3ULPHQRPmetode prosečne ponderisane cene ]DOLKHVHUD]GXåXMXRGQRVQR
REUDþXQDYD VH L]OD] SR SURVHþQRM SRQGHULVDQRM QDEDYQRM FHQL =ERJ WRJD
SRVOH VYDNH QDEDYNH LOL QHNRJ GUXJRJ SRYHüDQMD ]DOLKD WUHED UDþXQDWL
SURVHþQXSRQGHULVDQXQDEDYQXFHQX3URVHþQDSRQGHULVDQDQDEDYQDFHQDVH
UDþXQD ]D VYDNX SRMHGLQX YUVWX ]DOLKH 3UHPD Standardu SURVHþQD
SRQGHULVDQDFHQDVHPRåHUDþXQDWLLX]LPDQMHPXRE]LUFHQDVOLþQLK]DOLKD
3URVHþQH SRQGHULVDQH FHQH VH PRJX UDþXQDWL SHULRGLþQR LOL SRVOH VYDNH
GRGDWQR SULPOMHQH NROLþLQH 5DþXQDQMH SURVHþQH SRQGHULVDQH QDEDYQH FHQH
]DQHNXYUVWX]DOLKHPRåHGDVHYUãLQDGYDQDþLQD
− GHOMHQMHP YUHGQRVWL ]DOLKD QHNRJ VUHGVWYD VD NROLþLQRP WRJ VUHGVWYD QD
]DOLKLODJHUXQHWRYDULMDQWDL
− GHOMHQMHP L]QRVD NRML SUHGVWDYOMD SURPHW GXJRYQH VWUDQH DQDOLWLþNRJ
UDþXQDWRJVUHGVWYD]ELUSRþHWQRJVWDQMDLVYLKSRYHüDQMDWRJVUHGVWYDGR
SRVPDWUDQRJWUHQXWNDVDSURPHWRPNRORQH³XOD]³WRJDQDOLWLþNRJUDþXQD
]ELU QDEDYOMHQH NROLþLQH RG SRþHWND SRVORYQH JRGLQH GR SRVPDWUDQRJ
WUHQXWND L SRþHWQRJ VWDQMD EUXWR YDULMDQWD 8 SLWDQMX MH GDNOH
NXPXODWLYDQREUDþXQ

056=DOLKH
Standard SRUHG QDYHGHQLK PHWRGD GRSXãWD L XSRWUHEX metode standardnog

troška Lmetode trgovine na maloX]XVORYGDVHQMLKRYRPSULPHQRPGRELMDMX
UH]XOWDWL YLVLQD ]DOLKD L YLVLQD WURãNRYD QDVWDOLK WURãHQMHP LOL SURGDMRP
]DOLKDSULEOLåQLSUHWKRGQRQDYHGHQLPPHWRGDPD
G0HWRGDVWDQGDUGQRJWURãNDRYDPHWRGDVHPRåHNRULVWLWLNRGYUHGQRYDQMD
]DOLKD QHGRYUãHQH SURL]YRGQMH L JRWRYLK SURL]YRGD 5DGLOR EL VH GDNOH R
SULPHQLREUDþXQDSRVWDQGDUGQLPWURãNRYLPD8OD]QHYHOLþLQHXREUDþXQXSR
VWDQGDUGQLPWURãNRYLPDQRUPDWLYHPDWHULMDOD]DL]UDGXSODQLUDQHNDSDFLWHWH
QRUPDWLYH UDGD QRUPDWLYH HQHUJLMH L VO SULYUHGQL VXEMHNW WUHED UHGRYQR GD
SURYHUDYDXVNORSXWHNXüLKXVORYDSRVORYDQMD
ÿ0HWRGDSURGDMHQDPDOR]DHYLGHQWLUDQMHUREHXWUJRYLQLQDPDORQDMþHãüH
VH SULPHQMXMH W]Y metod prodaje na malo 3UHPD Standardu XVORYL ]D
SULPHQX RYH PHWRGH VX GD VH ]DOLKH D VDVWRMH RG YHOLNRJ EURMD L]PHQMLYLK
VWDYNL E LPDMX VOLþQH PDUåH L Y QHSUDNWLþQR MH NRULVWLWL GUXJH PHWRGH 6
RE]LURP GD VHURED HYLGHQWLUD SR SURGDMQLP FHQDPD UDVKRG NRML VH NQMLåLX
WRNX SHULRGD LVND]DQ MH SR SURGDMQLP D QH SR QDEDYQLP YUHGQRVWLPD =ERJ
WRJD VH QDMNDVQLMH QD datum bilansa PRUD L]YUãLWL NRULJRYDQMH RYRJ L]QRVD
QDQLåHLWR]DL]QRVPDUåHWMUD]OLNHXFHQLVDGUåDQHXYUHGQRVWLSURGDWHUREH
7R NRULJRYDQMH VH YUãL SULPHQRP SURVHþQH VWRSH UD]OLNH X FHQL QD SURGDMQX
YUHGQRVWSURGDWHUREH3RX]GDQRVWRYHPHWRGH]DYLVLRGWRJDGDOLMHVWUXNWXUD
]DOLKDSURGDWLKWRNRPSHULRGDMHGQDNDVWUXNWXUL]DOLKDNRMDMHELODUDVSRORåLYD
]D SURGDMX WRNRP SHULRGD 'D EL RYD PHWRGD ELOD SRX]GDQLMD XNROLNR
SULYUHGQLVXEMHNWLPDYLãHPDORSURGDMQLKREMHNDWDPRUDVHSRQDRVRE]DVYDNL
PDORSURGDMQL REMHNDW UDþXQDWL SURVHþQD VWRSD UD]OLNH X FHQL D SR SRWUHEL
PRåH VH X RNYLUX MHGQRJ PDORSURGDMQRJ REMHNWD UDþXQDWL L SR SURGDMQLP
RGHOMHQMLPDLOLþDNLSRJUXSDPDURED

1DYHGHQH PHWRGH YUHGQRYDQMD L]OD]D VD ]DOLKD PRUDMX VH LVSRãWRYDWL UDGL
LVSUDYQRJ YUHGQRYDQMD ]DOLKD QD datum bilansa 0HÿXWLP X SUDNVL VH
QDMþHãüHNRGHYLGHQFLMDSROXSURL]YRGDLJRWRYLKSURL]YRGDXWRNXJRGLQHGR
GDWXPDELODQVDRGVWXSDRGQDYHGHQLKPHWRGD1DLPHQDMþHãüHVHHYLGHQFLMD
RYLK ]DOLKD X WRNX JRGLQH YUãL SR SODQVNLP FHQDPD 5D]ORJ ]D SULPHQX
SODQVNLK FHQD NRãWDQMD MH QHPRJXüQRVW GD VH X PRPHQWX WURãHQMD
SROXSURL]YRGDLOLSURGDMHJRWRYRJSURL]YRGDUDVSRODåHSRGDWNRPRQMLKRYRM
VWYDUQRMFHQLNRãWDQMDSRWUHEQRMHYUHPHGDVHXWYUGLVWYDUQDFHQDNRãWDQMD
DLSRGDFLRYLVLQLSRMHGLQLKWURãNRYDVWLåXXSULYUHGQLVXEMHNWSHULRGLþQR
UHFLPR UDþXQ ]D XWURãHQX HOHNWULþQX HQHUJLMX VWLåH PHVHþQR LOL VO D GRN QH
VWLJQX VYL UDþXQL ]D WURãNRYH FHQH NRãWDQMD VH QH PRJX L]UDþXQDWL
056=DOLKH
(YLGHQWLUDQMH X WRNX JRGLQH ]DOLKD QHGRYUãHQLK SURL]YRGD L JRWRYLK

SURL]YRGDSRSODQVNLPFHQDPDNRãWDQMDQLMHQHNLQRYLPHWRGREUDþXQDYDQMD
L]OD]DVD]DOLKDMHUVHRQHQDNUDMXL]YHãWDMQRJSHULRGDWMQDdatum bilansa
PRUDMXYUHGQRYDWLSRVWYDUQRMFHQLNRãWDQMDLOLSRQHWRSURGDMQRMYUHGQRVWL
DNR MH RQD QLåD 'DNOH UDGL VH R UDþXQRYRGVWYHQRM WHKQLFL ]D SULYUHPHQR
UHãDYDQMH SUREOHPD QHGRVWDWND VWYDUQLK FHQD NRãWDQMD =D LOXVWUDFLMX
QDYHGHQRJGDMHPRVOHGHüLSULPHU
Primer:
Privredni subjekt ima sledeće stanje na nekim računima:
Naziv računa Duguje Potražuje Saldo
Gotovi proizvodi 182.000,00 120.000,00 62.000,00
Odstupanje od planskih cena
34.500,00 43.450,00 -8.950,00
gotovih proizvoda
Popisom i obračunom je utvrđeno sledeće stanje zaliha gotovih proizvoda:

Naziv proizvoda j.m. količina stvarna cena neto prodajna
koštanja vrednost
A kom 100 21,25 23,50
B kom 500 110,00 100,00
=DYUHGQRYDQMHJRWRYLKSURL]YRGDLVYRÿHQMHSODQVNLKYUHGQRVWLQDYUHGQRVWLSR
NRMLPD VH ]DOLKH PRJX YUHGQRYDWL QD datum bilansa PRJDR EL GD VH VDVWDYL
VOHGHüLSUHJOHG
Količina na Cena za Vrednost za

Proizvod J. m.
zalihi bilansiranje 8 bilansiranje
A kom 100 21,25 2.125,00
B kom 500 100,00 50.000,00
8NXSQR 52.125,00
WMSRVOHNQMLåHQMDRGVWXSDQMDWUHEDGDRVWDQHQDUDþXQLPDJUXSHGotovi proizvodiGXJRYQLVDOGR
RG
7UHQXWQRVWDQMHXJUXSL*RWRYLSURL]YRGLGXJRYQLVDOGR 53.050,00
5DþXQ*RWRYLSURL]YRGLGXJRYQLVDOGRRGL
5DþXQ2GVWXSDQMHRGSODQVNLKFHQDJRWRYLK
SURL]YRGDSRWUDåQLVDOGRRG
,VNQMLåLWLVDJUXSH*RWRYLSURL]YRGLWMVDUDþXQD2GVWXSDQMDRG
925,00
SODQVNLKFHQDJRWRYLKSURL]YRGD

.QMLåHQMHELELOR

5DGL VH R VWYDUQLP FHQDPD NRãWDQMD LOL QHWR SURGDMQLP FHQDPD XWYUÿHQLP
RGJRYDUDMXüLPNDONXODFLMDPD
056=DOLKH
'QHYQLNJODYQHNQMLJHNODVH
5HG %URMUDþXQD ,]QRV
2SLVSURPHQH
EU 'XJ 3RWU 'XJXMH 3RWUDå
7URãNRYL SURGDWLK SURL]YRGD L

XVOXJD
2GVWXSDQMD X WURãNRYLPD JRWR

YLKSURL]YRGD
=DSUHRVRGVWXSDQMD

8SUDNVLVHþHVWRSULUDþXQDQMXRGVWXSDQMDQHX]LPDMXXRE]LUVWYDUQHFHQH
NRãWDQMD LOL QHWR SURGDMQH FHQH L VWYDUQH NROLþLQH QD ]DOLKL YHü VH L]QRV
RGVWXSDQMD UDþXQD X] SRPRü REUDVFD ]D UDþXQDQMH VUD]PHUQRJ GHOD
RGVWXSDQMD
6'2 3*383*3[62JGHMH
6'2VUD]PHUDQGHRRGVWXSDQMD
3*3 SURGDWL JRWRYL SURL]YRGL XNOMXþXMXüL L SURL]YRGH SRVODWH X
SURGDYQLFXSRWUDåQDVWUDQDUDþXQDGotovi proizvodi
83*3 XNXSQR SURL]YHGHQL JRWRYL SURL]YRGL GXJRYQD VWUDQD UDþXQD
Gotovi proizvodiL
62 VDOGR UDþXQD RGVWXSDQMD X WURãNRYLPD JRWRYLK SURL]YRGD VDOGR
UDþXQDOdstupanja od planskih cena gotovih proizvoda
6PDWUDPR GD RYDNDY QDþLQ UDþXQDQMD NUDMQMLK YUHGQRVWL ]DOLKD JRWRYLK

SURL]YRGDLQHGRYUãHQHSURL]YRGQMHQLMHXGXKXStandardaLGDJGHMHJRG
WR PRJXüH WUHED L]QRV RGVWXSDQMD RG SODQVNLK FHQD UDþXQDWL QD QDþLQ
SULND]DQQDSUHWKRGQRMVWUDQL
6NUHQXOL ELVPR SDåQMX GD HYLGHQWLUDQMH JRWRYLK L QHGRYUãHQLK SURL]YRGD X
WRNX JRGLQH SR SODQVNLP FHQDPD NRãWDQMD QH XWLþH QD NUDMQMH YUHGQRYDQMH
RYLK ]DOLKD MHU VH RQH QD datum bilansa YUHGQXMX LOL SR VWYDUQLP FHQDPD
NRãWDQMDLOLSRQHWRSURGDMQLPFHQDPDXNROLNRVXRQHQLåH7RPHÿXWLPQH
ELELRVOXþDMVDQDSULPHUHYLGHQWLUDQMHPPDWHULMDODSRSODQVNLPQDEDYQLP
FHQDPD VHP X VOXþDMX GD VH ]D VYDNX YUVWX PDWHULMDOD YRGL SRVHEDQ UDþXQ
RGVWXSDQMDRGSODQVNLKQDEDYQLKFHQDXNRPVOXþDMXELHIHNWLELOLLGHQWLþQL
PHWRGL SURVHþQLK SRQGHULVDQLK WURãNRYD 8 VOXþDMX GD SULYUHGQL VXEMHNW SUL
HYLGHQWLUDQMXPDWHULMDODSRSODQVNLPQDEDYQLPFHQDPDQHPD]DVYDNXYUVWX
PDWHULMDODSRVHEDQUDþXQYHüLPDVDPRMHGDQUDþXQRGVWXSDQMDRGSODQVNLK
FHQD]DMHGQLþNL]DVYHPDWHULMDOHWUHEDGDSURUDþXQDNROLNRELHIHNWLSULPHQH
RYDNYHPHWRGHELOLUD]OLþLWLRGPHWRGHSURVHþQLKSRQGHULVDQLKFHQDLNROLNR
ELRQGDWDNYRHYLGHQWLUDQMH]DOLKDPDWHULMDODELORXVNODGXVDStandardom

056=DOLKH
3) Vrednovanje postojećih zaliha na datum bilansa

1DNRQ SUDYLOQRJ YUHGQRYDQMD L]OD]D VD ]DOLKD ]D ]DOLKH ]DWHþHQH QD datum
bilansaWUHEDSURYHULWLGDOLLKYUHGQRYDWLWMRWSLVDWLLVSRGQMLKRYHQDEDYQH
YUHGQRVWL PDWHULMDO L UREX LOL LVSRG FHQH NRãWDQMD JRWRYH SURL]YRGH L
QHGRYUãHQX SURL]YRGQMX RGQRVQR GD OL LK YUHGQRYDWL SR QMLKRYRM QHWR
SURGDMQRM YUHGQRVWL DNR MH RQD QLåD 7R WUHED XUDGLWL XNROLNR VX ]DOLKH
RãWHüHQH X FHORVWL LOL GHOLPLþQR DNR VX ]DVWDUHOH LOL DNR LP MH VPDQMHQD
SURGDMQDYUHGQRVW
0DWHULMDOLLGUXJLREOLFL]DOLKDUHFLPRQHGRYUãHQDSURL]YRGQMDNRMLVHGUåH
]D NRULãüHQMH X SURL]YRGQML JRWRYLK SURL]YRGD QH RWSLVXMX VH LVSRG VYRMH
QDEDYQHYUHGQRVWLQHGRYUãHQLSURL]YRGLLVSRGFHQHNRãWDQMDDNRVHRþHNXMH
GDüHJRWRYLSURL]YRGLXNRMLPDüHVHRQLVDGUåDWLWM]DþLMXüHSURL]YRGQMX
ELWLXWURãHQLELWLSURGDWLSRFHQLNRMDüHELWLL]QDGFHQHNRãWDQMDWLKJRWRYLK
SURL]YRGD LOL QDMPDQMH QMRM MHGQDND 8 VXSURWQRP WUHED L]YUãLWL LQGLUHNWQR
VYRÿHQMH FHQD PDWHULMDOD L QHGRYUãHQH SURL]YRGQMH QD QMLKRYH QHWR
YUHGQRVWL
'DNOHStandard]DOLKH]DþLMHVHYUHGQRYDQMHRQSULPHQMXMHQHGR]YROMDYD
GDVHRQHQDNQDGQRYUHGQXMXSRQMLKRYRMIHUYUHGQRVWL=DEUDQDYUHGQRYDQMD
]DOLKD SR QMLKRYRM IHU YUHGQRVWL PRåH X RGUHÿHQLP RNROQRVWLPD GRYHVWL GR
QHUHDOQRJ YUHGQRYDQMD ]DOLKD Na primer, ako se preduzeće bavi
proizvodnjom kvalitativnih vina, moguće je da od početka procesa
proizvodnje do dana flaširanja vina protekne nekoliko godina. Ukoliko u tim
godinama postoji inflacija od recimo 10% godišnje, zalihe proizvodnje pred
njihovo flaširanje će biti veoma potcenjene
3ULSURFHQMLYDQMXQHWRSURGDMQLKFHQDRELþQRVHSRãWXMHSULQFLSSRMHGLQDþQRJ
SURFHQMLYDQMD WM ]D VYDNX SRMHGLQX YUVWX ]DOLKD VH RGUHÿXMH QHWR SURGDMQD
YUHGQRVWStandardPHÿXWLPXSRMHGLQLPVOXþDMHYLPDGRSXãWDLRGVWXSDQMH
RG SRMHGLQDþQRJ SURFHQMLYDQMD QHWR SURGDMQLK FHQD XNROLNR EL WDNYR
SRMHGLQDþQRSURFHQMLYDQMHELORQHSULNODGQR3ULPHU]DWRELPRJODGDEXGH
YH]DQDSURGDMDQHNLKSURL]YRGDQDRGUHÿHQRMWHULWRULMLLOLSRMHGLQLPNXSFLPD
LOL UHFLPR WUJRYLQD X NRMRM VH YUãL VORERGQD SRJRGED VD NXSFLPD SD VH ]D
LVWH DUWLNOH SRVWLåX UD]OLþLWH FHQH X ]DYLVQRVWL RG SRJRGEH 3ULPHU ]D WR
PRJXELWLLSURL]YRGLNRGNRMLKMHL]UDåHQDVH]RQVNDSURGDMDSDVHQDdatum
bilansa QH PRåH SRQDRVRE ]D VYDNL DUWLNDO XWYUGLWL QMHJRYD QHWR SURGDMQD
YUHGQRVW MHU VH X WR YUHPH QLVX VYL QL SURGDYDOL 1D SULPHU X VOXþDMX
SURL]YRGQMH FLSHOD PRJOH EL VH SUL REUDþXQDYDQMX YUHGQRVWL ]DOLKD JUXSQR
VQL]LWLFHQHQDSULPHUVYRMOHWQMRMREXüL

1HWRSURGDMQDYUHGQRVWQHNRJDUWLNODVHGRELMDNDRSURL]YRGQMHJRYHQHWRSURGDMQHFHQH
LNROLþLQHQD]DOLKL
056=DOLKH
3URFHQD QHWR SURGDMQH YUHGQRVWL WUHED GD VH ]DVQLYD QD QDMSRX]GDQLMHP
GRND]XNRMLMHUDVSRORåLYNDGDVHSURFHQDUDGL$NRMH]D]DOLKHVDNXSFHP
VNORSOMHQXJRYRURQMLKRYRMSURGDMLFHQDVHX]LPDL]WRJXJRYRUDLNRULJXMH
QDQLåH]DSURFHQMHQHQHRSKRGQHWURãNRYHUHDOL]DFLMH8NROLNRWRQLMHVOXþDM
YHü WHN WUHED WUDåLWL NXSFD X]LPDMX VH FHQH VD WUåLãWD L NRULJXMX QDQLåH ]D
SURFHQMHQHQHRSKRGQHWURãNRYHUHDOL]DFLMH8WRPVOXþDMXSURFHQDX]LPDX
RE]LU L SURPHQH FHQD LOL WURãNRYD NRMH VX QHSRVUHGQR SRYH]DQH VD
GRJDÿDMLPDQDVWDOLPQDNRQdatuma bilansaDGRGDQDQDNRMLVHILQDQVLMVNL
L]YHãWDMLRGREUDYDMX]DREMDYOMLYDQMH7DNRQDSULPHUDNRVX]DOLKHXRYRP
SHULRGX RG datuma bilansa GR GDQD RGREUHQMD ]D REMDYOMLYDQMH SURGDWH
LVSRGFHQHNRãWDQMDWUHEDLKQDdatum bilansaYUHGQRYDWLSRQHWRSURGDMQRM
YUHGQRVWLL]X]HYDNRVHQHPRåHMDVQRGRND]DWLGDVXUD]OR]LSDGDYUHGQRVWL
QDVWXSLOLQDNRQdatuma bilansa
5H]HUYLVDQMLPD L SRWHQFLMDOQLP REDYH]DPD X YH]L VD QHUHDOL]RYDQLP
XJRYRULPD R SURGDML NROLþLQD ]DOLKD NRMH VX L]QDG NROLþLQD NRMH SULYUHGQL
VXEMHNW LPD QD datum bilansa EDYL VH MRS 37 Rezervisanje, potencijalne
obaveze i potencijalna sredstva ãWRüHPRREUDGLWLXRNYLUXWRJ6WDQGDUGD
6DQLåRPQHWRYUHGQRãüXSRNRMRMüH]DOLKHELWLELODQVLUDQHQHSRVWXSDVH
NDR VD QRYRP QDEDYQRP YUHGQRãüX 1RYR RGUHÿLYDQMH QHWR SURGDMQH
YUHGQRVWL SR NRMRM VH ]DOLKH PRJX UHDOL]RYDWL VSURYRGL VH X QDUHGQRP
L]YHãWDMQRP SHULRGX QDMNDVQLMH QD GDWXP QDUHGQRJ ELODQVD L WDGD VH
SRUHÿHQMH YUãL VD RULJLQDOQRP QDEDYQRP YUHGQRãüX SR NRMRM MH UHFLPR
URED QDEDYOMHQD D QH VD QHWR YUHGQRãüX SR NRMRM VX ]DOLKH SUHWKRGQR ELOH
ELODQVLUDQH =ERJ SRWUHEH GD VH VDþXYD RULJLQDOQD QDEDYQD YUHGQRVW
RWSLVLYDQMH VH QH YUãL GLUHNWQR YHü LQGLUHNWQR NRG UREH NRULJRYDOD EL VH
XNDONXOLVDQDUD]OLNDXFHQL
8 VOXþDMX GD GRÿH GR SRUDVWD QHWR YUHGQRVWL ]DOLKD NRMH VX X SUHWKRGQRP
L]YHãWDMQRP SHULRGX RWSLVDQH NRMH VX YUHGQRYDQH SR SUHWKRGQRM QHWR
YUHGQRVWL VPDQMXMH VH L]QRV UDVKRGD NQMLåHQ SR RVQRYX WURãHQMD SURGDMH
]DOLKD ]D L]QRV NRML SURL]LOD]L L] SRYHüDQMD QMLKRYH QHWR YUHGQRVWL RYDNYR
UDþXQRYRGVWYHQR SRVWXSDQMH QD]LYD VH SRYUDüDM RWSLVDQLK ]DOLKD 8
UDþXQRYRGVWYHQRM SUDNVL X QDãRM ]HPOML L]QRV SRYHüDQMD YUHGQRVWL ]DOLKD
SUL]QDMHVHNDRSULKRG
1DNUDMXL]YHãWDMQRJSHULRGD]DOLKHXVOXJDVHLVND]XMXXYLVLQLFHQHNRãWDQMD
XVOXJD DOL VDPR SRG XVORYRP GD SULYUHGQL VXEMHNW MRã QLMH SUL]QDR SULKRGH
YH]DQHUDVKRGHVDGUåDQHXFHQLNRãWDQMDQH]DYUãHQLKXVOXJD

056=DOLKH
3UL]QDYDQMHUDVKRGDXYH]LVD]DOLKDPD

.DGD VH ]DOLKH WURãH LOL SURGDMX NQMLJRYRGVWYHQD YUHGQRVW WLK XWURãHQLK LOL
SURGDWLK]DOLKDSUL]QDMHVHNQMLåLNDRUDVKRGSHULRGDXNRMHPVHSUL]QDMXL
SULKRGL NRML VX QDVWDOL X YH]L VD WLP WURãHQMHP RGQRVQR WRP SURGDMRP R
UDVKRGLPD SR RVQRYX LQGLUHNWQRJ XPDQMHQMD YUHGQRVWL ]DOLKD YHü VPR
JRYRULOLNa primer, ako se isporuči roba kupcu a nisu ispunjeni svi uslovi
za priznavanje prihoda (jer, recimo, roba putuje na naš teret i rizik) ne mogu
se knjižiti rashodi po osnovu prodate robe, već se knjiženje vrši na računu
Roba na putu
,]QRV ELOR NRMHJ XNLGDQMD LVSUDYNH YUHGQRVWL ]DOLKD NRMH QDVWDMH ]ERJ
SRYHüDQMDQHWRSURGDMQHYUHGQRVWLSUL]QDMHVHNDRVPDQMHQMHL]QRVDLVSUDYNL
YUHGQRVWL]DOLKDXSHULRGXXNRMHPMHXNLGDQMHL]YUãHQR
8 SDUDJUDILPD StandardaNRMLUHJXOLãX SUL]QDYDQMHUDVKRGDQLMH UHJXOLVDQR
WMWLSDUDJUDILQH]DEUDQMXMXSUHELMDQMHSULKRGDLUDVKRGDNRMLVHLVWRYUHPHQR
MDYOMDMX NRG SRMHGLQLK SURPHQD X YH]L VD ]DOLKDPD 1DLPH SUL SURGDML
PDWHULMDODQDVWDMXLVWRYUHPHQRLSULKRGLLUDVKRGLDOLMHXRELþDMHQDSUDNVDGD
VHSULNQMLåHQMXRYHSURPHQHYUãLSUHELMDQMHSULKRGDLUDVKRGDLLVND]LYDQMH
VDPRUD]OLNHNDRGRELWNDLOLJXELWNDQDWRMSURGDML
'HR ]DOLKD SULYUHGQL VXEMHNW PRåH XSRWUHELWL ]D VRSVWYHQH SRWUHEH 7R
NRULãüHQMHPRåHELWLXREOLNXMHGQRNUDWQRJWURãHQMDNDGDVHXWURãHQH]DOLKH
RGPDK SUL]QDMX NDR UDVKRG LOL ]D IRUPLUDQMH GUXJLK VUHGVWDYD SULYUHGQRJ
VXEMHNWD QD SULPHU XSRWUHED PDWHULMDOD ]D L]JUDGQMX RVQRYQLK VUHGVWDYD
NDGD VH NDR UDVKRG SUL]QDMX WRNRP NRULVQRJ YHND WUDMDQMD WRJ RVQRYQRJ
VUHGVWYD]DþLMXVXL]JUDGQMXNRULãüHQL7REL]QDþLORGDVHNQMLåHQMHRYDNYLK
SURPHQD YUãL MHGQRVWDYQLP SUHQRVRP L]QRVD VD ]DOLKD QD UHFLPR UDþXQ
LQYHVWLFLMD X WRNX 1H EL VH GDNOH X NQMLåHQMX WH SURPHQH SRMDYLR UDþXQ
UDVKRGDQLWLSULKRGDNDRãWRMHWRQDMþHãüHSUDNVD

2EHORGDQMLYDQMD

8ILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDXYH]LVD]DOLKDPDWUHEDREHORGDQLWL
XVYRMHQH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH ]D YUHGQRYDQMH ]DOLKD XNOMXþXMXüL L
NRULãüHQXPHWRGXWURãND
"Zalihe se vrednuju po nižem iznosu, troška nabavke ili neto prodajne
vrednosti.
− Zalihe materijala se vrednuju po FIFO metodi;
− Zalihe trgovačke robe na veliko se evidentiraju po FIFO metodi;
056=DOLKH
− Zalihe robe u trgovini na malo se evidentiraju po metodi trgovine na

malo (maloprodajnoj metodi). Stopa razlike u ceni se utvrđuje
ponaosob za svaki maloprodajni objekat;
− Zalihe gotovih proizvoda se evidentiraju po metodi ponderisanih
prosečnih cena;
− Troškovi pozajmljivanja nisu sadržani u vrednosti zaliha";
XNXSDQNQMLJRYRGVWYHQLL]QRV]DOLKDLNQMLJRYRGVWYHQLL]QRVSRYUVWDPD
]DOLKDVWLPGDNODVLILNDFLMDEXGHSULNODGQD]DSULYUHGQLVXEMHNW
Preduzeće na datum bilansa raspolaže sledećim zalihama:
u 000 din.
Red. 20x2. 20x1.
Vrsta zaliha
br. godina godina
1. Materijal za izradu 250 120
2. Trgovačka roba 10 5
3. Gorivo 6 7
4. Rezervni delovi 20 15
5. Nedovršena proizvodnja 120 100
6. Gotovi proizvodi 170 150
Ukupno 576 397
NQMLJRYRGVWYHQL L]QRV ]DOLKD YUHGQRYDQLK SR fer vrednosti umanjenoj za

procenjene troškove prodaje
"Knjigovodstvena vrednost zaliha pšenice je 12.000 hiljada dinara a
kukuruza 10.000 hiljada dinara. Zalihe su vrednovane po fer vrednostima
umanjenim za procenjene troškove prodaje";
L]QRV]DOLKDSUL]QDWNDRUDVKRGSHULRGD
u 000 din.
Red. 20x2. 20x1.
Vrsta zaliha
br. godina godina
1. Troškovi materijala za izradu 250 220
2. Nabavna vrednost prodate robe 100 150
3. Troškovi goriva 60 55
4. Troškovi rezervnih delova 20 15
Troškovi prodatih proizvoda i
5. 500 400
usluga
Ukupno 930 840
L]QRVVYLKHYHQWXDOQLKRWSLVD]DOLKDSUL]QDWLKNDRUDVKRGSHULRGDXVNODGXVD
SDUDJUDIRPStandarda
056=DOLKH
u 000 din.
Red. 20x2. 20x1.
Vrsta zaliha
br. godina godina
1. Materijal za izradu 10 5
2. Trgovačka roba 15 10
3. Gorivo 5 5
4. Rezervni delovi 2 5
5. Gotovi proizvodi 10 5
Ukupno 42 30

NQMLJRYRGVWYHQLL]QRVELORNRMHJSRYUDüDMDYUHGQRVWLRWSLVDQLK]DOLKD
"Preduzeće je u prethodnom izveštajnom periodu po osnovu svođenja na nižu
neto prodajnu vrednost izvršilo indirektan otpis zaliha materijala u iznosu od
10.000,00 din. Na berzi su porasle cene, tako da je izvršen knjigovodstveni
povraćaj vrednosti otpisanih zaliha, tj. izvršeno je umanjenje troškova
materijala za izradu u iznosu od 10.000,00 din.";
RNROQRVWLLOLGRJDÿDMLNRMLVXGRYHOLGRSRYUDüDMDYUHGQRVWLRWSLVDQLK]DOLKD
"Na berzi je došlo do porasta cena kafe. Porast je uslovljen prognozama o
lošem rodu u 20x2. godini";
NQMLJRYRGVWYHQL L]QRV ]DOLKD ]DORåHQLK NDR MDPVWYR KLSRWHND ]D L]PLUHQMH

REDYH]D
"Kao zaloga za izmirenje obaveze u iznosu od 10.000.000,00 din. prema
dobavljaču "Silos" dato mu je 1.000 tona pšenice, koju je on lagerovao u
svojim silosima."
056=DOLKH
Standard QH QDODåH NDR REDYH]X DOL NRQVWDWXMH GD SRVWRML SUDNVD QHNLK
SULYUHGQLK VXEMHNDWD GD REHORGDQMXMX L]QRVH WURãNRYD NRULVWHüL NODVLILNDFLMX
NRMDVH]DVQLYDQDQMLKRYRMSULURGL
Preduzeće je u 20x2. godini imalo sledeće troškove:
u 000 din.
Vrsta troška Iznos
Troškovi materijala za izradu 80.000
Troškovi proizvodnih usluga 10.000
Troškovi zarada 20.000
Troškovi amortizacije 15.000
Troškovi neproizvodnih usluga 5.000
Ostali troškovi poslovanja 10.000
Smanjenje zaliha učinaka 10.000
Rashodi za kamate 10.000
Ukupno 160.000
0563ROMRSULYUHGD
3ROMRSULYUHGD
(IAS 41 Agriculture)

8YRGQHQDSRPHQH

Međunarodni računovodstveni standard 41 PoljoprivredaXGDOMHPWHNVWX
Standard RGREUHQ MH X IHEUXDUX JRGLQH RG VWUDQH Komiteta za
Međunarodne računovodstvene standarde (IASC) L SRVWDR MH SULPHQOMLY QD
ILQDQVLMVNHL]YHãWDMHNRMLSRNULYDMXSHULRGHNRML]DSRþLQMXQDGDQ
JRGLQH LOL NDVQLMH 8 DSULOX JRGLQH Odbor za međunarodne
računovodstvene standardeXGDOMHPWHNVWX±OdborMHRGOXþLRGDQDVWDYOMD
VDSULPHQRPVYLK6WDQGDUGDL7XPDþHQMDNRMLYDåHQDWDMGDQDNRMHMHGRQHR
QMHJRY SUHWKRGQLN Komitet za Međunarodne računovodstvene standarde
(IASC)6DPLPWLPNDRVYRM6WDQGDUGSULKYDWLRMHLMRS 41 Poljoprivreda
&LOMStandardaMHSURSLVLYDQMHUDþXQRYRGVWYHQLKSRVWXSDND]DHYLGHQWLUDQMH
SROMRSULYUHGQLKGHODWQRVWLNDRLSURSLVLYDQMHREHORGDQMLYDQMHXILQDQVLMVNLP
L]YHãWDMLPDXYH]LVDSROMRSULYUHGQLPGHODWQRVWLPD
6DGUåDM Standarda L]ORåHQ MH X SDUDJUDILPD 8] Standard, DOL QH NDR
QMHJRYGHR,REMDYOMHQLVXLDodatak A L Osnove za zaključke za MRS 41
8FLOMXREMDãQMHQMDStandardaREUDGLüHPR
GHORNUXJStandarda
SUL]QDYDQMHLPHUHQMH
SRVWXSDQMHVDGUåDYQLPGRGHOMLYDQMHPXYH]LVDELRORãNLPVUHGVWDYLPDL
SULND]LYDQMHLREHORGDQMLYDQMH
=D UD]XPHYDQMH L SULPHQX StandardD QHRSKRGQR MH ]QDWL ]QDþHQMH VOHGHüLK
WHUPLQD
3ULYUHGQL VXEMHNW 3RG SULYUHGQLP VXEMHNWRP Standard SRGUD]XPHYD
SULYUHGQL VXEMHNW EDQNX GUXãWYR ]D RVLJXUDQMH NDR L VYDNL GUXJL REOLN
SULYUHGQRJ RUJDQL]RYDQMD NRML ELOR ãWR MH REDYH]DQ ELOR ãWR WR
VDPRLQLFLMDWLYQR åHOL SULPHQMXMH Međunarodne standarde finansijskog
izveštavanja
%LRORãNRVUHGVWYRMHåLYDåLYRWLQMDLOLELOMND%LRORãNDVUHGVWYDVHPRJX
NODVLILNRYDWLSRYLãHNULWHULMXPD1DSULPHU
NRQ]XPQDLQHNRQ]XPQD
SORGRQRVQDLQHSORGRQRVQD
]UHODLQH]UHOD
.RQ]XPQD ELRORãND VUHGVWYD VX VUHGVWYD NRMD VH PRJX QHSRVUHGQR
NRULVWLWL ]D GDOMX SUHUDGX3ULPHUL ]DRYD VUHGVWYD PRJX GD EXGXVWRND
0563ROMRSULYUHGD
NRMDVHJDML]DSRWUHEHSURL]YRGQMHPHVD]DSURGDMXULEDXULEQMDFLPD
XVHYLNXNXUX]SãHQLFDLVOGUYHüHNRMHVHX]JDMDUDGLGRELMDQMDGUYQH
JUDÿHLWG7UDMQRQHNRQ]XPQDELRORãNDVUHGVWYDVRE]LURPGDSULYUHGQL
VXEMHNW RG QMLK QH PRåH LPDWL HNRQRPVNH NRULVWL QH SRWSDGDMX SRG
GHILQLFLMX ELRORãNLK VUHGVWDYD RQDNR NDNR VH RQD GHILQLãX X StandardX
3ULYUHPHQR QHNRQ]XPQD ELRORãND VUHGVWYD VX RQD NRMD VH JDMH UDGL
UHGRYQRJXELUDQMDSROMRSULYUHGQLKSURL]YRGDRGQMLKNDRãWRVXPOHþQH
NUDYHVWHRQHMXQLFHLWG8WRPVOXþDMXVHUDGLRSORGRQRVQLPELRORãNLP
VUHGVWYLPD
3ORGRQRVQD ELRORãND VUHGVWYD VX VUHGVWYD RG NRMLK VH XELUDQMHP
GRELMDMXSROMRSULYUHGQLSURL]YRGLNUDYHGDMXPOHNRYLQRYDOR]DJURåÿH
VWDEOD YRüD SORGRYH YRüD LWG 8 SHULRGX X NRMHP VH NRULVWH NDR
SORGRQRVQDELRORãNDVUHGVWYDQHNRULVWHVHNDRNRQ]XPQD1DSULPHU]D
YUHPHGRNVHNRULVWH]DGRELMDQMHPOHNDNUDYHVHQHNRULVWH]DNODQMH
3ORGRQRVQDRVQRYQDELOMNDMHåLYDELOMND
NRMD VH NRULVWL X SURL]YRGQML LOL ]D REH]EHÿLYDQMH SROMRSULYUHGQLK
SURL]YRGD
RG NRMHVH RþHNXMH GD üH UDÿDWL GRQRVLWL SURL]YRGH WRNRP YLãH RG
MHGQRJYHJHWDFLRQRJSHULRGDL
]DNRMXWHNXGXåHPYUHPHQVNRPSHULRGXSRVWRMLYHURYDWQRüDGDüH
ELWLSURGDWDNDRSROMRSULYUHGQLSURL]YRGRVLPVSRUDGLþQHSURGDMHX
REOLNXRWSDGDND
6OHGHüHELOMNHQLVXSORGRQRVQHRVQRYQHELOMNH
ELOMNH NRMH VH JDMH UDGL QMLKRYRJ XELUDQMD åHWYH VHþH NDR
SROMRSULYUHGQLK SURL]YRGD QD SULPHU GUYHüH NRMH VH SODQWDåQR
X]JDMD ]D XSRWUHEX NDR JUDÿH LOL GUYQH PDVH QD SULPHU ]DVDG
EU]RUDVWXüLKWRSRODRYDNYDSROMRSULYUHGQDSURL]YRGQMDMHRVWDODX
GHORNUXJXMRS 41
ELOMNH NRMH VH JDMH UDGL SURL]YRGQMH SROMRSULYUHGQLKSURL]YRGD DOLL
]ERJ SURGDMH VDPH ELOMNH QD NUDMX QMLKRYRJ SURGXNWLYQRJ åLYRWQRJ
YHND QLMH GDNOH X SLWDQMX VSRUDGLþQDRWSDGQD SURGDMDSULPHU ]D
RYDNYHELOMNHPRåHELWL]DVDGRUDKDJDMHVH]ERJEUDQMDSURL]YRGD
RUDKDDOLL]ERJYUHGQHJUDÿHNRMDVHGRELMDQDNUDMXSURGXNWLYQRJ
åLYRWD GUYHüD $NR MH GRELMDQMH YUHGQH GUYQH JUDÿX QD NUDMX
SURGXNWLYQRJ åLYRWD GUYHüD GHR FLOMD QMLKRYRJ X]JDMDQMD PDOD MH
YHURYDWQRüDGDVHVUHGVWYRNODVLILNXMHNDRSORGRQRVQDRVQRYQDELOMNDL
]ERJWRJDELXRYRPVOXþDMXRUDKGUYRELRXGHORNUXJXMRS 41
JRGLãQMHNXOWXUHQDSULPHUNXNXUX]LSãHQLFD
.DGDSORGRQRVQDELOMND]ERJVYRMHVWDURVWLLOLL]QHNRJGUXJRJUD]ORJD
YLãHQHPRåHGDVHNRULVWL]DGRELMDQMHSROMRSULYUHGQLKSURL]YRGDRQDVH
UDVKRGXMHSUHVWDMHQMHQELRORãNLåLYRWLSURGDMHQDSULPHUVWDEODãOMLYH
0563ROMRSULYUHGD
VHSURGDMXNDRRJUHYQRGUYR7DNYHSURGDMHNRGWLKELOMQLKYUVWDQH
XWLþXQDSUHVWDQDNQMLKRYRJNODVLILNRYDQMDNDRSORGRQRVQLKELOMDND
3ROMRSULYUHGQLSURL]YRGLNRMLL]UDVWXQDSORGRQRVQLPELOMNDPD
SUHGVWDYOMDMXELRORãNDVUHGVWYD
=UHODELRORãNDVUHGVWYDVXRQDNRMDVXGRVWLJODNDUDNWHULVWLNH]UHORVWL]D
åHWYXDNRVXXSLWDQMXSORGRQRVQDELRORãNDVUHGVWYDLLOLVUHGVWYDNRMD
PRJXGDEXGXQHSRVUHGQRNRULãüHQD]DGDOMXSUHUDGXDNRVXXSLWDQMX
NRQ]XPQDELRORãNDVUHGVWYD
äHWYD XELUDQMH MH RGYDMDQMH SURL]YRGD RG ELRORãNRJ VUHGVWYD LOL
SUHVWDQDNåLYRWQLKSURFHVDåLYRWDELRORãNRJVUHGVWYD
3ROMRSULYUHGQL SURL]YRG MH SRåQMHYHQXEUDQ SURL]YRG ELRORãNLK VUHGVWDYD
SULYUHGQRJVXEMHNWDSãHQLFDJURåÿHMDEXNHLWG3ULYUHGQLVXEMHNWPRåH]D
SRWUHEHSURFHVDSURL]YRGQMHSRUHGQDSULPHUVRSVWYHQRJJURåÿDGDNRULVWLL
RWNXSOMHQR JURåÿH GUXJLK SURL]YRÿDþD VD UDþXQRYRGVWYHQH WDþNH JOHGLãWD
SULYUHGQRJVXEMHNWDRWNXSOMHQRJURåÿHQLMHSROMRSULYUHGQLSURL]YRGNRMLMHX
QDGOHåQRVWLStandardaYHüMRS 2 Zalihe

8QDUHGQRMWDEHOLGDMHPRSULND]QHNLKYUVWDELRORãNLKVUHGVWDYDSROMRSULYUHGQLK
SURL]YRGD NRML VH RG QMLK GRELMDMX L SURL]YRGD NRML VH GRELMDMX SUHUDGRP
SROMRSULYUHGQLKSURL]YRGD

3URL]YRGLNRMLVXUH]XOWDW
%LRORãNDVUHGVWYD 3ROMRSULYUHGQLSURL]YRGL QDNQDGQHSUHUDGH
SROMRSULYUHGQLKSURL]YRGD
SDVWHUL]RYDQR POHNR
RVQRYQR VWDGR ]D
POHNR VWHULOL]RYDQR POHNR
SURL]YRGQMXPOHND
MRJXUWNLVHORPOHNRVLU
YLQRJUDGL JURåÿH YLQRUDNLMD
YRüNHXYRüQMDNX VYHåHYRüH VRNRYLGåHPRYLUDNLMH
SUHGQML þHUHN ]DGQML
VYLQMHXWRYX PHVRL]QXWULFHNRåD þHUHN NREDVLFH SDãWHWH
VODQLQD
ãHüHUQDUHSD NRUHQãHüHUQHUHSH ãHüHUPHODVD
SãHQLFD SãHQLFD KOHESHFLYD
]DVDGGXYDQD GXYDQ FLJDUHWH
SãHQLFD SãHQLFD KOHESHFLYD
SUHNUXSD VWRþQL NRQFHQW
NXNXUX] NXNXUX]
UDWLNRUQIOHNV
0563ROMRSULYUHGD
%LRORãNDWUDQVIRUPDFLMDREXKYDWD
IL]LþNHSURPHQHELRORãNLKVUHGVWYDNUR]QMLKRY
UDVWSRYHüDQMHNROLþLQHQDSULPHUGRELMDQMHVYLQMDQDWHåLQLLOL
SREROMãDQMH NYDOLWHWD åLYRWLQMH LOL ELOMNH QD SULPHU SRYHüDQMH
VDGUåDMDYRüQRJãHüHUDXJURåÿX
GHJHQHUDFLMXVPDQMHQMHNROLþLQHQDSULPHUPUãDYOMHQMHVYLQMD
LOL SRJRUãDQMH NYDOLWHWD åLYRWLQMH LOL ELOMNH QD SULPHU VWDUHQMH
NUDYDNRMH]ERJWRJDQHPRJXYLãHVOXåLWL]DUDVSORGLOLRSDGDQMH
NYDOLWHWDJURåÿD]ERJQHSRYROMQLKNOLPDWVNLKXVORYDSUHGEHUEX
LOL
UD]PQRåDYDQMH VWYDUDQMH QRYLK åLYLK åLYRWLQMD LOL ELOMDND QD
SULPHUWHOMHQMHNRGNUDYDLOL
SURL]YRGQMXSROMRSULYUHGQLKSURL]YRGDNDRãWRVXPOHNRSãHQLFD
NXNXUX]NURPSLULWG
3ROMRSULYUHGQD GHODWQRVW MH XSUDYOMDQMH RG VWUDQH SULYUHGQRJ VXEMHNWD
ELRORãNRP WUDQVIRUPDFLMRP ELRORãNLK VUHGVWDYD X SROMRSULYUHGQH
SURL]YRGH QDPHQMHQH SURGDML LOL SUHUDGL LOL X QRYD ELRORãND VUHGVWYD
5DGL VH R ãLURNRP VSHNWUX DNWLYQRVWL NDR ãWR VX QD SULPHU X]JDMDQMH
VWRNH ãXPDUVWYR JRGLãQMH LOL YLãHJRGLãQMH XELUDQMH XVHYD REUDÿLYDQMH
YRüQMDNDLSODQWDåDJDMHQMHFYHüDNDRLJDMHQMHELOMDNDLåLYRWLQMDXYRGL
XNOMXþXMXüL L JDMHQMH ULED 6YLP RYLP DNWLYQRVWLPD ]DMHGQLþNH VX
VOHGHüHRGOLNH
VSRVREQRVW SURPHQH åLYH åLYRWLQMH L ELOMNH LPDMX VSRVREQRVW
ELRORãNHWUDQVIRUPDFLMH
XSUDYOMDQMHSURPHQRPXSUDYOMDQMHRPRJXüDYDELRORãNXWUDQVIRU
PDFLMX NUR] SREROMãDQMH LOL PDNDU VWDELOL]DFLMX XVORYD NRML VX
SRWUHEQLGDELGRWRJSURFHVDGRãORQDSULPHUÿXEUHQMHPVHRGUåDYD
QLYR KUDQOMLYLK PDWHULMD ]DOLYDQMHP QLYR YODåQRVWL ]DJUHYDQMHP
VWDNOHQLK EDãWL RGUåDYD VH SRWUHEQD WHPSHUDWXUD ]DPUDþLYDQMHP
REH]EHÿXMX VH XVORYL ]D SURL]YRGQMX ãDPSLQMRQD LWG
3ROMRSULYUHGQD GHODWQRVW VH SR WDNYRM YUVWL XSUDYOMDQMD UD]OLNXMH RG
GUXJLK GHODWQRVWL 1D SULPHU åHWYD L] L]YRUD NRMLPD VH QH XSUDYOMD
NDR ãWR MH ULERORY QD RNHDQX L NUþHQMH QHX]JRMHQLK ãXPD QLMH
SROMRSULYUHGQDGHODWQRVW
PHUHQMH SURPHQD X NYDOLWHWX QD SULPHU JHQHWVNLK NYDOLWHWD
JXVWLQH ]UHORVWL VORMD PDVQRüH VDGUåDMD SURWHLQD L MDþLQH YODNQD
LLOL NYDQWLWHWX QD SULPHU SRWRPVWYD åLYRWLQMH WHåLQH NXELNDåH
GXåLQH LOL SUHþQLND YODNQD L EURMD SXSROMDND NRMDMHQDVWDODSXWHP
ELRORãNH WUDQVIRUPDFLMH PHUL VH L SUDWL NDR GD VH UDGL R DNWLYQRVWL
NRMDVHUXWLQVNLREDYOMDXRNYLUXIXQNFLMHXSUDYOMDQMD
0563ROMRSULYUHGD
*UXSDELRORãNLKVUHGVWDYDMHVNXSVOLþQLKåLYLKåLYRWLQMDLOLELOMNLNRMH
VHXRNYLUXSULYUHGQRJVXEMHNWD]DMHGQRJDMH
1HX]JRMHQH ãXPH VX RQH NRG NRMLK RG VWUDQH SULYUHGQRJ VXEMHNWD QLMH
]DVWXSOMHQR XSUDYOMDQMH SURPHQRP ELOR NUR] SREROMãDQMH LOL NUR]
VWDELOL]DFLMX XVORYD NRML VX SRWUHEQL ]D SUDYLODQ X]JRM ãXPD 1HNH RG
DNWLYQRVWL NRMH X]JDMDQH ãXPH UD]OLNXMX RG QHX]JDMDQLK VX ]DãWLWD RG
JXEDUD KLJLMHQVND VHþD VWDEDOD LWG 3RG GHILQLFLMX QHX]JRMHQLK ãXPD
SRWSDGDOHELUHFLPRSUDãXPH
5LEDUVWYR X PRUX SRGUD]XPHYD DNWLYQRVWL L]ORYOMDYDQMD ULED L RVWDOLK
PRUVNLK SORGRYD 5DGL VH R SROMRSULYUHGQRM DNWLYQRVWL X VPLVOX
StandardaVDPRDNRVHYUãLXELUDQMHSROMRSULYUHGQLKSURL]YRGDVWYRUHQLK
X]JDMDQMHPXPRUXNDRãWRVXJDMHQHãNROMNHLWG
$NWLYQRWUåLãWHMHWUåLãWHNRMHLVSXQMDYDVYHVOHGHüHXVORYH
SUHGPHWLNRMLPDVHWUJXMHQDWUåLãWXVXKRPRJHQL
YROMQLNXSFLLSURGDYFLVHPRJXQRUPDOQRSURQDüLXVYDNRYUHPHL
FHQHVXSR]QDWHMDYQRVWL
'UåDYQD GRGHOMLYDQMD VX SRPRü GUåDYH X REOLNX WUDQVIHUD VUHGVWDYD
SULYUHGQRP VXEMHNWX X ]DPHQX ]D SURãOR LOL EXGXüH ]DGRYROMDYDQMH
RGUHÿHQLK XVORYD NRML VH WLþX QMHJRYRJ SRVORYDQMD 8 5HSXEOLFL 6UELML
QDMþHãüLREOLFLGUåDYQLKGRGHOMLYDQMDVX
SRGVWLFDML]DSURL]YRGQMXSUHPLMHLGRWDFLMH
SRGVWLFDML NRMLPD VH VPDQMXMX XOD]QL WURãNRYL UHJUHVL VXEYHQFLMH
NRPSHQ]DFLMHL
GRQDFLMH
3RG GUåDYQLP GRGHOMLYDQMLPD QH SRGUD]XPHYDMX VH REOLFL GUåDYQH
SRPRüL NRMLPD QLMH PRJXüH XWYUGLWL YUHGQRVW L WUDQVDNFLMH VD GUåDYRP
NRMH VH QH PRJX UD]OLNRYDWL RG QRUPDOQLK SRVORYQLK WUDQVDNFLMD
SULYUHGQRJVXEMHNWD
.QMLJRYRGVWYHQL L]QRV MH L]QRV SR NRMHP VH QHNR VUHGVWYR SUL]QDMH X
izveštaju o finansijskom položaju /bilansu stanja/
)HUYUHGQRVWMHL]QRV]DNRMLVUHGVWYRPRåHELWLSURGDWRLOLUD]PHQMHQR
L]PHÿXREDYHãWHQLKLYROMQLKVWUDQDNDXWUDQVDNFLMLQDVORERGQRPWUåLãWX
YROMQD VWUDQND MH RQD NRMD GREURYROMQR SULVWXSD WUDQVDNFLML SURGDMH LOL
UD]PHQH.DGDVXXSLWDQMXELRORãNDVUHGVWYDLSROMRSULYUHGQLSURL]YRGL
SURPHQHIHUYUHGQRVWLQDVWDMXXVOHGQMLKRYLKIL]LþNLKSURPHQDLSURPHQD
QMLKRYLKFHQDQDWUåLãWX
7URãNRYL SURGDMH QD PHVWX X]JDMDQMD LOL åHWYH REXKYDWDMX GRGDWQH
LQNUHPHQWDOQH WURãNRYH GLUHNWQR SULSLVLYH RWXÿHQMX VUHGVWYD
LVNOMXþXMXüL WURãNRYH ILQDQVLUDQMD L SRUH]H QD GRELW 5DGL VH GDNOH R
SURYL]LMDPDNRMHELWUHEDORSODWLWLEURNHULPDLGLOHULPDGDåELQDPDNRMH
EL WUHEDOR SODWLWL UHJXODWRUQLP RUJDQLPD L UREQRM EHU]L NDR L SRUH]H L
0563ROMRSULYUHGD
GDåELQH NRMH EL SULYUHGQL VXEMHNWL WUHEDOR GD SODWH GUåDYL X VOXþDMX GD
GRÿH GR WUDQVDNFLMH SURGDMH ELRORãNRJ VUHGVWYD LOL SROMRSULYUHGQRJ
SURL]YRGD DNR VH SRUH]L L WDNVH SODüDMX L]X]HY SRUH]D QD GRELW
7URãNRYL SURGDMH QH XNOMXþXMX WUDQVSRUWQH L GUXJH WURãNRYH NRML VX
SRWUHEQL GD EL VH VUHGVWYR L]QHOR QD WUåLãWH .DGD VX X SLWDQMX ELRORãND
VUHGVWYDUDGLVHRSURFHQMHQLPWURãNRYLPDSURGDMHQDPHVWXX]JDMDQMDD
NRG SROMRSULYUHGQLK SURL]YRGD R SURFHQMHQLP WURãNRYLPD SURGDMH QD
PHVWXåHWYH
9UHGQRYDQMH SRGUD]XPHYD RGUHÿLYDQMH YLVLQH VWDYNL ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD WM L]QRVD WUDQVDNFLMH na primer, određivanje vrednosti
ubranog grožđa
3UL]QDYDQMHMHRGUHÿLYDQMHGDOLVHQHNDVWDYNDWUDQVDNFLMDPRåHQDüL
X QHNRP RG ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD izveštaju o finansijskom položaju
bilansu stanja/, izveštaju o ostvarenim rezultatima /bilansu uspeha/,
izveštaju o tokovima gotovine, izveštaju o promenama na kapitalu L
napomenamaLXNRPYUHPHQVNRPSHULRGX
3RG SULND]LYDQMHP VH SRGUD]XPHYD IL]LþNR SULND]LYDQMH VWDYNL
VUHGVWDYDREDYH]DNDSLWDODSULKRGDUDVKRGDLGUELORXILQDQVLMVNLP
L]YHãWDMLPDELORXnapomenama7RSULND]LYDQMHPRåHGDEXGHXREOLNX
WDEHOD NDR ãWR VX SURSLVDQL REUDVFL izveštaja o finansijskom položaju
/bilansa stanja/, izveštaja o ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/,
izveštaja o promenama na kapitalu L izveštaja o tokovima gotovineLOLX
WHNVWXDOQRM IRUPL .DGD VX X SLWDQMX ELRORãND VUHGVWYD SRVWXSDN
SULND]LYDQMD SRGUD]XPHYD GD VH ELRORãND VUHGVWYD X DNWLYL izveštaja o
finansijskom položaju /bilansa stanja/LVNDåXNDRSRVHEQDVWDYND

'HORNUXJStandarda

StandardWUHEDSULPHQMLYDWLSULUDþXQRYRGVWYHQRPREXKYDWDQMX
ELRORãNLKVUHGVWDYDEH]RE]LUDQDQMLKRYXQDPHQXQDSULPHU]DSULSORG
LOL]DWRY
SROMRSULYUHGQLKSURL]YRGDQDPHVWXåHWYHGDNOHQHLSULSUHUDGL
GUåDYQLKGRGHOMLYDQMDNRMDVXSRYH]DQDVDELRORãNLPVUHGVWYLPDNRMDVH
YUHGQXMXSRIHUYUHGQRVWL
StandardomVHREXKYDWDMXLELRORãNDVUHGVWYDX]HWDXILQDQVLMVNLOL]LQJ

85HSXEOLFL6UELMLSUHPDþODQXZakona o finansijskom lizingu6OXåEHQLJODVQLNEU
L GU ]DNRQL SUHGPHW ILQDQVLMVNRJ OL]LQJD MH
SRNUHWQDQHSRWURãQDVWYDURSUHPDSRVWURMHQMDYR]LODLVOSDGDNOHELRORãNDVUHGVWYD
VHQHPRJXQDRVQRYXWRJ=DNRQDX]LPDWLLOLGDYDWLXILQDQVLMVNLOL]LQJ
0563ROMRSULYUHGD
StandardVHQHSULPHQMXMHQD
GHODWQRVWLNRMHVHQHPRJXVYUVWDWLXSROMRSULYUHGQH1HNHRGGHODWQRVWL
NRMHVXVOLþQHSROMRSULYUHGQLPDLSDNQLVXSROMRSULYUHGQHVXQDSULPHU
ULERORYQDRWYRUHQRPPRUXLXMH]HULPDLOLVHþDQHX]JDMDQLKãXPD
]HPOMLãWHNRMHMHSRYH]DQRVDSROMRSULYUHGQRPGHODWQRãüXNRMLPVHEDYL
MRS 16 Nekretnine, postrojenja i oprema LOL MRS 40 Investiciona
nekretnina
JUDÿHYLQH NRMH VX SRYH]DQH VD SROMRSULYUHGQRP GHODWQRãüX NRMLPD VH
EDYL MRS 16 Nekretnine, postrojenja i opremaLOLMRS 40 Investiciona
nekretninaStandardQHSRPLQMHL]X]LPDQMHJUDÿHYLQVNLKREMHNDWDNRML
VX SRYH]DQL VD SROMRSULYUHGQRP GHODWQRãüX DOL VH X SUDNVL PRJX QDüL
WDNYLREMHNWLNDRãWRVXMH]HUDEUDQHLWG
QHPDWHULMDOQLP XODJDQMLPD NRMD VX SRYH]DQD VD SROMRSULYUHGQRP
GHODWQRãüXNRMLPDVHEDYLMRS 38 Nematerijalna ulaganja
GUåDYQD GRGHOMLYDQMD SRYH]DQD VD SORGRQRVQLP ELOMNDPD ãWR MH X
GHORNUXJXMRS 20
SUDYD NRULãüHQMD NRMD SURL]LOD]L L] ]DNXSD ]HPOMLãWD YH]DQRJ ]D
SROMRSULYUHGQXDNWLYQRVWãWRMHXGHORNUXJXMSFI 16 Zakupi
SORGRQRVQH ELOMNH SRYH]DQH VD SROMRSULYUHGQRP GHODWQRãüX RQH VX X
GHORNUXJXMRS 16PHÿXWLPStandardVHSULPHQMXMHQDSROMRSULYUHGQH
SURL]YRGH GRELMHQH RG WLK ELOMDND 8 MXQX JRGLQH Odbor za
međunarodne računovodstvene standarde XVYRMLR MH GRNXPHQW R
L]PHQDPD L GRSXQDPD MRS 16 L MRS 41 3ROMRSULYUHGD SORGRQRVQH
RVQRYQH ELOMNH ,]PHQH L GRSXQH 056 L 056 8 MRS 41
L]PHQMHQLVXVWDYRYLLLGRGDWLVWDYRYL$&L8MRS
16L]PHQMHQLVXVWDYRYLLLGRGDWLVWDYRYL$L%&6XEMHNW
SULPHQMXMHRYHL]PHQH]DJRGLãQMHSHULRGHNRMLSRþLQMXQDGDQLOLQDNRQ
MDQXDUD6XEMHNWSULPHQMXMHRYHL]PHQHUHWURVSHNWLYQRXVNODGX
VDMRS 8 Računovodstvene politike, promene računovodstvenih procena
i greške
1DMYDåQLMD SURPHQD MH GD X GHORNUXJX MRS 41 QLVX YLãH SORGRQRVQH
RVQRYQH ELOMNH EHDUHU SODQWV YHü GD VH RQH UDþXQRYRGVWYHQR
REXKYDWDMXSULPHQRPRGUHELMRS 162YDSURPHQDRPRJXüDYDGDVH]D
QDNQDGQRYUHGQRYDQMHRYDNYLKELRORãNLKVUHGVWDYDSULPHQMXMHLOLmodel
troška nabavke LOL model revalorizacije 8NROLNR VH L]DEHUH model
revalorizacijeYUHGQRYDQMHSRIHUYUHGQRVWLSRYHüDQMHIHUYUHGQRVWLVH
QHELYLãHNQMLåLORNDRSULKRGãWRMHELRUDQLML]DKWHYMRS 41YHüNDR

SRYHüDQMHUHYDORUL]DFLRQHUH]HUYH

EHDUHUMHELOMNDNRMDUDÿDSORGRYH
0563ROMRSULYUHGD
Standard VH QH EDYL UDþXQRYRGVWYHQLP REXKYDWDQMHP GDOMH SUHUDGH

SROMRSULYUHGQLKSURL]YRGDQDNRQåHWYHna primer, prerada grožđa u vino od
strane vinara koji je to grožđe uzgojio ,DNR EL VH WDNYD SUHUDGD PRJOD
VPDWUDWL ORJLþQLP L SULURGQLP QDVWDYNRP SROMRSULYUHGQH GHODWQRVWL D
GRJDÿDML NRML VH X SUHUDGL RGYLMDMX PRJX GD LPDMX L]YHVQH VOLþQRVWL VD
ELRORãNRPWUDQVIRUPDFLMRPRQDQLMHREXKYDüHQDGHILQLFLMRPSROMRSULYUHGQH
GHODWQRVWLL]StandardD
Standard VH QH SULPHQMXMH QD GUåDYQR GRGHOMLYDQMH NRMH VH RGQRVL QD
ELRORãNRVUHGVWYRNRMHMHYUHGQRYDQRSRQMHJRYRMQDEDYQRMYUHGQRVWLLOLFHQL
NRãWDQMD XPDQMHQRM ]D XNXSQR REUDþXQDWX DPRUWL]DFLMX L XNXSQH JXELWNH
]ERJ REH]YUHÿHQMD 8 WDNYLP VOXþDMHYLPD SULPHQMXMH VH MRS 20
Računovodstveno obuhvatanje državnih dodeljivanja i obelodanjivanje
državne pomoći.

3UL]QDYDQMHLPHUHQMH
3UL]QDYDQMH

3ULYUHGQL VXEMHNW SUL]QDMH ELRORãNR VUHGVWYR LOL SROMRSULYUHGQL SURL]YRG
RQGDLVDPRRQGD
NDGD NRQWUROLãH WR VUHGVWYR NDR UH]XOWDW SURãOLK GRJDÿDMD SULYUHGQL
VXEMHNW MH UDQLMH NXSLR VUHGVWYR SRVWDR QMHJRY YODVQLN LOL DNR QLMH SRVWDR
YODVQLNQDQMHJDVXSUHQHWLVYL]QDþDMQLUL]LFLLNRULVWLRGVUHGVWYDSULYUHGQL
VXEMHNWMH]DNXSDFELRORãNRJVUHGVWYDXILQDQVLMVNRPOL]LQJX
NDGD MH YHURYDWQR GD üH EXGXüH HNRQRPVNH NRULVWL SR RVQRYX WRJ
VUHGVWYD SULWLFDWL X SULYUHGQL VXEMHNW SULYUHGQL VXEMHNW PRåH VUHGVWYR
SURGDWLLOLåHWYRPXELUDQMHPGRELWLSROMRSULYUHGQHSURL]YRGHL
IHUYUHGQRVWLOLFHQDNRãWDQMDWRJVUHGVWYDPRåHSRX]GDQRGDVHXWYUGL
QDRVQRYXWUåLãQLKFHQDLOLHYLGHQFLMDXSULYUHGQRPVXEMHNWXPRJXVHXWYUGLWL
LOLIHUYUHGQRVWLOLFHQDNRãWDQMD
0HUHQMH

%LRORãNR VUHGVWYR VH SULOLNRP SRþHWQRJ SUL]QDYDQMD NDR L QD VYDNL datum
bilansa PHUL YUHGQXMH SR VYRMRM fer vrednosti umanjenoj za procenjene
troškove njegove prodaje na mestu uzgajanja RVLP X VOXþDMX NDGD VH IHU
YUHGQRVWQHPRåHSRX]GDQRXWYUGLWL
3ROMRSULYUHGQLSURL]YRGNRMLMHSRåQMHYHQRGELRORãNRJVUHGVWYDSULYUHGQRJ
VXEMHNWDPHULVHYUHGQXMHQDLVWLQDþLQNDRLELRORãNRVUHGVWYRSRVYRMRM

8 5HSXEOLFL 6UELML X VNODGX VD Zakonom o finansijskom lizingu QLMH GR]YROMHQR X
ILQDQVLMVNLOL]LQJGDYDQMHQLX]LPDQMHELRORãNLKVUHGVWDYD
0563ROMRSULYUHGD
fer vrednosti umanjenoj za procenjene troškove njegove prodaje na mestu

uzgajanjau trenutku žetve7DNYRPHUHQMHSUHGVWDYOMDQDEDYQXYUHGQRVWLOL
FHQXNRãWDQMDQDWDMGDQXVOXþDMXNDGDVHQDGDOMHSULPHQMXMHMRS 2 Zalihe
LOLGUXJLRGJRYDUDMXüLMeđunarodni standard finansijskog izveštavanja
5DGL ODNãHJ XWYUÿLYDQMD IHU YUHGQRVWL ELRORãNRJ VUHGVWYD LOL SROMRSULYUHGQLK
SURL]YRGD SULYUHGQL VXEMHNW WUHED GD LK JUXSLãH SUHPD QMLKRYLP ]QDþDMQLP
RVRELQDPDQDSULPHUSRVWDURVWLLOLSRNYDOLWHWX3ULYUHGQLVXEMHNWELUDRQH
RVRELQH NRMH RGJRYDUDMXRVRELQDPD NRMH VH NRULVWH QD WUåLãWX NDR RVQRY ]D
XWYUÿLYDQMH FHQD Na primer, goveda mogu da se grupišu u sledeće grupe:
telad, junad, muzne krave, itd. 0QRåHQMHP QMLKRYLK NROLþLQD VD WUåLãQLP
YUHGQRVWLPDGRELODELVHQMLKRYDIHUYUHGQRVW
3ULYUHGQL VXEMHNW SRQHNDG VNODSD XJRYRUH R SURGDML VYRMLK ELRORãNLK
VUHGVWDYDLOLSROMRSULYUHGQLKSURL]YRGDQDQHNLEXGXüLGDQVOXþDMWHUPLQVNH
SURGDMH &HQH L] WDNYLK XJRYRUD QLVX QXåQR UHOHYDQWQH ]D XWYUÿLYDQMH
QMLKRYLKIHUYUHGQRVWLMHUIHUYUHGQRVWWUHEDGDRGVOLNDYDWUHQXWQRVWDQMHQD
WUåLãWX QD NRMHP YROMQL NXSDFL YROMQL SURGDYDF VWXSDMXX QHNXWUDQVDNFLMX
3RGL]UD]RPWUHQXWQRVWDQMHPLVOLVHQDVWDQMHQDdatum bilansaLOLVWDQMH
QD GDQ NDGD VH ELRORãNR VUHGVWYR LOL SROMRSULYUHGQL SURL]YRG SRþHWQR
XNQMLåDYDXSRVORYQLPNQMLJDPDSULYUHGQRJVXEMHNWD,PDMXüLRYXQDSRPHQX
X YLGX QH YUãL VH NRUHNFLMD IHU YUHGQRVWL ELRORãNRJ VUHGVWYD LOL
SROMRSULYUHGQRJ SURL]YRGD ]ERJ SRVWRMDQMD QHNRJ WHUPLQVNRJ XJRYRUD X
NRMHP VX FHQH GUXJDþLMH RG FHQD QD datum bilansa LOL GDWXP XNQMLåDYDQMD
VUHGVWYD 6HP WRJD X QHNLP VOXþDMHYLPD XJRYRU R NXSRSURGDML ELRORãNRJ
VUHGVWYD LOL SROMRSULYUHGQRJ SURL]YRGD PRåH GD EXGH QHSRYROMDQ XJRYRU X
VPLVOX GHILQLFLMH L] MRS 37 Rezervisanja, potencijalne obaveze i
potencijalna sredstva 8 WDNYLP VLWXDFLMDPD MRS 37 VH SULPHQMXMH QD WH
XJRYRUH
$NR ]DELRORãNRVUHGVWYRLOLSROMRSULYUHGQLSURL]YRG SRVWRMLDNWLYQRWUåLãWH
FHQDNRMDVHNRWLUDQDWUåLãWXSUHGVWDYOMDRGJRYDUDMXüLRVQRY]DXWYUÿLYDQMH
QMHJRYHIHUYUHGQRVWL$NRSULYUHGQLVXEMHNWLPDSULVWXSUD]OLþLWLPDNWLYQLP
WUåLãWLPD RQ SULPHQMXMH FHQX NRMD VH NRWLUD QD WUåLãWX NRMH MH ]D QMHJD
QDM]QDþDMQLMH 1D SULPHU DNR SULYUHGQL VXEMHNW LPD SULVWXS QD GYD DNWLYQD
WUåLãWDXWRPVOXþDMXELSULPHQLRRQXFHQXNRMDYDåLQDWUåLãWXQDNRMHPRQ
RþHNXMHGDüHSURGDWLVYRMDELRORãNDVUHGVWYDLSROMRSULYUHGQHSURL]YRGDLOL
GDüHSURGDWLSUHWHåDQEURMNROLþLQXWLKVUHGVWDYD
$NRDNWLYQRWUåLãWHQHSRVWRML]DXWYUÿLYDQMHIHUYUHGQRVWLSULYUHGQLVXEMHNW
SULPHQMXMHDNRVXUDVSRORåLYHMHGQXLOLYLãHRGVOHGHüLKFHQD
FHQX QDMQRYLMH WUDQVDNFLMH QD WUåLãWX SRG XVORYRP GD VH X SHULRGX
L]PHÿXGDWXPDWUDQVDNFLMHLdatuma bilansaHNRQRPVNHRNROQRVWLQLVXX
]QDþDMQRMPHULSURPHQLOH
0563ROMRSULYUHGD
WUåLãQH FHQH ]D VOLþQD VUHGVWYD X] QMLKRYX NRUHNFLMXNDNR EL VH XYDåLOH
UD]OLNHL]PHÿXVUHGVWDYDL
UHSHUQH YUHGQRVWL X VHNWRUX NDR ãWR MH YUHGQRVW YRüQMDND L]UDåHQD SR
KHNWDUXYUHGQRVWVWRNHNRMDMHL]UDåHQDSRNLORJUDPXPHVDLWG
8 QHNLP VOXþDMHYLPD RYL L]YRUL LQIRUPDFLMD PRJX GD VXJHULãX GUXJDþLMH
]DNOMXþNH X YH]L VD IHU YUHGQRãüX ELRORãNRJ VUHGVWYD LOL SROMRSULYUHGQRJ
SURL]YRGD3ULYUHGQLVXEMHNWX]LPDXRE]LUUD]ORJH]DSRVWRMDQMHWLKUD]OLND
GDELGRãDRGRQDMSRX]GDQLMHSURFHQHIHUYUHGQRVWLXRNYLUXUHODWLYQRXVNRJ
UDVSRQDUD]XPQLKSURFHQD
3RQHNDGQDWUåLãWXQHSRVWRMHFHQH]DELRORãNRVUHGVWYRSULYUHGQRJVXEMHNWD
X VWDQMX X NRMHP VH QDOD]L QD SULPHU ]DVDG YRüD WRJ JRGLãWD QH SRVWRML QD
UHOHYDQWQRP WUåLãWX 8 WLP RNROQRVWLPD ]D XWYUÿLYDQMH IHU YUHGQRVWL
SULYUHGQL VXEMHNW SULPHQMXMH VDGDãQMX YUHGQRVW QHWR WRNRYD JRWRYLQH NRMX
RþHNXMH GD üH RVWYDULWL RG WRJ VUHGVWYD GLVNRQWRYDQLK SR WHNXüRM WUåLãQRM
VWRSLSUHRSRUH]LYDQMD
&LOML]UDþXQDYDQMDVDGDãQMHYUHGQRVWLRþHNLYDQLKQHWRWRNRYDJRWRYLQHMHGD
VHXWYUGLIHUYUHGQRVWELRORãNRJVUHGVWYDQDVDGDãQMHPPHVWXLXVDGDãQMHP
VWDQMX 3ULYUHGQL VXEMHNW RYR X]LPD X RE]LU SULOLNRP XWYUÿLYDQMD
RGJRYDUDMXüH GLVNRQWQH VWRSH NRMX üH SULPHQLWL NDR L SUL SURFHQMLYDQMX
RþHNLYDQLK QHWR WRNRYD JRWRYLQH 6DGDãQMH VWDQMH ELRORãNRJ VUHGVWYD
LVNOMXþXMHVYDNRSRYHüDQMHYUHGQRVWLNRMHüHVHRVWYDULWLSRRVQRYXGRGDWQH
ELRORãNHWUDQVIRUPDFLMHLEXGXüLKDNWLYQRVWLSULYUHGQRJVXEMHNWDNDRãWRVX
RQH NRMH VH RGQRVH QD XQDSUHÿHQMH EXGXüH ELRORãNH WUDQVIRUPDFLMH åHWYH L
SURGDMH
3ULYUHGQL VXEMHNW QH XNOMXþXMH VYH WRNRYH JRWRYLQH X YH]L VD ILQDQVLUDQMHP
VUHGVWDYDRSRUH]LYDQMHPLOLSRQRYQLPVWYDUDQMHPELRORãNLKVUHGVWDYDQDNRQ
åHWYH 1H XNOMXþXMH QD SULPHU WURãNRYH SRQRYQRJ VDÿHQMD GUYHüD X
ãXPVNLP]DVDGLPDQDNRQVHþH
3ULOLNRPXJRYDUDQMDFHQHXWUDQVDNFLMLL]PHÿXGREURREDYHãWHQLKYROMQLKL
PHÿXVREQR VXRþHQLK NXSDFD L SURGDYDFD X]LPD VH X RE]LU PRJXüQRVW
SURPHQDWRNRYDJRWRYLQH,]WRJDVOHGLGDIHUYUHGQRVWRGUDåDYDPRJXüQRVW
WDNYLKSURPHQD6KRGQRWRPHSULYUHGQLVXEMHNWXJUDÿXMHRþHNLYDQMDXYH]L
VDPRJXüLPSURPHQDPDWRNRYDJRWRYLQHELORXRþHNLYDQHWRNRYHJRWRYLQH
ELOR X GLVNRQWQX VWRSX LOL X QHNX NRPELQDFLMX WH GYH YUHGQRVWL 3UL
XWYUÿLYDQMXGLVNRQWQHVWRSHSULYUHGQLVXEMHNWNRULVWLSUHWSRVWDYNHNRMHVXX
VNODGX VD SUHWSRVWDYNDPD NRMH VH NRULVWH ]D SURFHQX RþHNLYDQLK WRNRYD
JRWRYLQHNDNRELL]EHJDRVLWXDFLMXGDQHNHSUHWSRVWDYNHEXGXGYDSXWX]HWHX
RE]LULOLLJQRULVDQH
&HQD NRãWDQMD SRQHNDG PRåH GD EXGH SULEOLåQD IHU YUHGQRVWL QDURþLWR X
VOXþDMX
0563ROMRSULYUHGD
NDGD MH GRãOR GR PDQMH ELRORãNH WUDQVIRUPDFLMH RG QDVWDQND SRþHWQLK
WURãNRYD na primer, male su promene na sadnicama voća ako su one
zasađene neposredno pre datuma bilansaLOL
NDGDVHQHRþHNXMHGDELRORãNDWUDQVIRUPDFLMD]QDþDMQRXWLþHQDFHQXna
primer, rast u prvoj godini u ciklusu proizvodnje na plantaži oraha
neznatno povećava drvnu masu tih stabala
%LRORãND VUHGVWYD VX þHVWR IL]LþNL YH]DQD ]D ]HPOMLãWH QD SULPHU GUYHüH X
ãXPVNRP ]DVDGX 0RJXüH MH GD QH SRVWRML RGYRMHQR WUåLãWH ]D ELRORãND
VUHGVWYD NRMD VX SRYH]DQD VD ]HPOMLãWHP DOL GD SRVWRML DNWLYQR WUåLãWH ]D
NRPELQRYDQDVUHGVWYDRGQRVQR]DELRORãNDVUHGVWYDQHREUDÿHQR]HPOMLãWHL
PHOLRUDFLMX ]HPOMLãWD X SDNHWX =D XWYUÿLYDQMH IHU YUHGQRVWL ELRORãNLK
VUHGVWDYD SULYUHGQL VXEMHNW PRåH GD NRULVWL LQIRUPDFLMH NRMH VH RGQRVH QD
NRPELQRYDQDVUHGVWYD1DSULPHUGDELVHGRãORGRIHUYUHGQRVWLELRORãNLK
VUHGVWDYD IHU YUHGQRVW QHREUDÿHQRJ ]HPOMLãWD L PHOLRUDFLMH PRåH GD VH
RGX]PHRGIHUYUHGQRVWLNRPELQRYDQLKVUHGVWDYD

'RELFLLJXELFL

'RELFL SULKRGL LOL JXELFL UDVKRGL X YH]L VD ELRORãNLP VUHGVWYRP PRJX
QDVWDMDWLSRGYDRVQRYD
SUL QDVWDMDQMX ELRORãNRJ VUHGVWYD WM SUL QMHJRYRP SRþHWQRP SUL]
QDYDQMXXRYRPVOXþDMXGRELWDNSULKRGQDVWDMHNDGDMHIHUYUHGQRVW
ELRORãNRJ VUHGVWYD YHüD RG SURFHQMHQLK WURãNRYD QMHJRYH SURGDMH QD
PHVWX QMHJRYRJ X]JDMDQMD 8 REUQXWRP MDNR UHWNRP VOXþDMX QDVWDMH
JXELWDNUDVKRGL
SR RVQRYX SURPHQD IHU YUHGQRVWL ELRORãNRJ VUHGVWYD XPDQMHQRM ]D
SURFHQMHQHWURãNRYHQMHJRYHSURGDMHQDPHVWXQMHJRYRJX]JDMDQMD
XRYLPVOXþDMHYLPDGRELWDNSULKRGQDVWDMHNDGDGRÿHGRSRYHüDQMDfer
vrednosti umanjene za procenjene troškove njegove prodaje na mestu
uzgajanja D X REUQXWRP VOXþDMX QDVWDMH JXELWDN UDVKRG Standard QH
GDMH VPHUQLFH NROLNR þHVWR WUHED VSURYRGLWL SURPHQX NQMLJRYRGVWYHQH
YUHGQRVWLVUHGVWYDWMGDOLWRUDGLWLVDPRQDdatum bilansaLOLLXWRNX
JRGLQH NDG JRG GRÿH GR SURPHQH LOL IHU YUHGQRVWL LOL SURFHQMHQLK
WURãNRYD SURGDMH 1HVXPQMLYR MH GD VH QD VYDNL datum bilansa PRUD
L]YUãLWL XVNODÿLYDQMH NQMLJRYRGVWYHQLK YUHGQRVWL VUHGVWDYD PDNDU ]ERJ
þLQMHQLFH GD MH ELRORãNR VUHGVWYR JRGLQX GDQD VWDULMH L GD MH SR WRP
RVQRYXQDMYHURYDWQLMHGRãORGRSURPHQDQMHJRYHIHUYUHGQRVWL
.DGDVXXSLWDQMXSROMRSULYUHGQLSURL]YRGLGRELWDNLOLJXELWDNPRåHQDVWDWL
VDPRSULOLNRPQMLKRYRJSRþHWQRJSUL]QDYDQMDWMSRRVQRYXåHWYHXELUDQMD
8 WRP VOXþDMX GRELWDN LOL JXELWDN MH MHGQDN UD]OLFL L]PHÿX IHU YUHGQRVWL L
0563ROMRSULYUHGD
SURFHQMHQLK WURãNRYD QMLKRYH SURGDMH QD PHVWX åHWYH Standard GDNOH NRG
SROMRSULYUHGQLK SURL]YRGD VDPR SUL QMLKRYRP SRþHWQRP SUL]QDYDQMX
GR]YROMDYD PRJXüQRVW QDVWDMDQMD GRELWDND SULKRGD LOL JXELWDND UDVKRGD
GRNWDNYXPRJXüQRVWQHSUHGYLÿDSULQMLKRYRPQDNQDGQRPYUHGQRYDQMX7R
]QDþL GD VH QD SUYL L QDUHGQH datume bilansa DNR SULYUHGQL VXEMHNW
SROMRSULYUHGQL SURL]YRG LPD QD ]DOLKL QH YUãL SUHUDþXQDYDQMH QD
HYHQWXDOQRQRYHIHUYUHGQRVWLXPDQMHQH]DSURFHQMHQHWURãNRYHQMLKRYH
SURGDMH

1HPRJXüQRVWSRX]GDQRJPHUHQMDIHUYUHGQRVWL

3ROD]QD SUHWSRVWDYND MH GD VH IHU YUHGQRVW ELRORãNRJ VUHGVWYD PRåH
SRX]GDQR GD XWYUGLWL 0HÿXWLP WD SUHWSRVWDYND PRåH GD VH RERUL VDPR
SULOLNRPSRþHWQRJSUL]QDYDQMDELRORãNRJVUHGVWYD]DNRMHFHQHQDWUåLãWXQLVX
XWYUÿHQHLOLYUHGQRVWLQLVXGRVWXSQHL]DNRMHVXDOWHUQDWLYQLSRVWXSFLSURFHQH
IHUYUHGQRVWLRþLJOHGQRQHSRX]GDQL8WDNYRPVOXþDMXELRORãNRVUHGVWYRVH
YUHGQXMHpo svojoj nabavnoj vrednosti LOL ceni koštanja, umanjenoj za ukupno
obračunatu amortizaciju i ukupne gubitke zbog obezvređenja8WRPVOXþDMX
SUL XWYUÿLYDQMX QDEDYQH FHQH LOL FHQH NRãWDQMD SULYUHGQL VXEMHNW X]LPD X
RE]LU MRS 2 Zalihe MRS 16 Nekretnine, postrojenja i oprema L MRS 36
Obezvređenje sredstava ýLP SRVWDQH PRJXüH GD VH YUHGQRVW WDNYRJ
ELRORãNRJ VUHGVWYD PRåH SRX]GDQR XWYUGLWL SULYUHGQL VXEMHNW WR VUHGVWYR
YUHGQXMH SR QMHJRYRM fer vrednosti umanjenoj za procenjene troškove
njegove prodaje na mestu uzgajanja
3ULYUHGQLVXEMHNWNRMLMHSUHWKRGQRYUHGQRYDRELRORãNRVUHGVWYRSRQMHJRYRM
fer vrednosti, umanjenoj za procenjene troškove prodaje na mestu uzgajanja
QDVWDYOMDGDYUHGQXMHELRORãNRVUHGVWYRSRQMHJRYRMfer vrednosti umanjenoj
za procenjene troškove prodaje na mestu uzgajanja VYH GR QMHJRYRJ
RWXÿHQMDStandardGDNOHXRYDNYLPVOXþDMHYLPDQHGR]YROMDYDSUHOD]DNQD
YUHGQRYDQMHSRQDEDYQRMYUHGQRVWLLOLFHQLNRãWDQMD
Standard RGUDåDYD VWDQRYLãWH GD VH IHU YUHGQRVW SROMRSULYUHGQRJ SURL]YRGD
QDPHVWXåHWYHPRåHXYHNSRX]GDQRXWYUGLWL=ERJWRJDXVYLPVOXþDMHYLPD
SULYUHGQL VXEMHNW YUHGQXMH SROMRSULYUHGQL SURL]YRG QD PHVWX åHWYH SR
QMHJRYRMfer vrednosti umanjenoj za procenjene troškove njegove prodaje na
mestu žetve

0563ROMRSULYUHGD
'UåDYQDGRGHOMLYDQMD

8VORYL L PRGDOLWHWL GUåDYQLK GRGHOMLYDQMD VH UD]OLNXMX 1D SULPHU GD EL
SULYUHGQLVXEMHNWGRELRGUåDYQRGRGHOMLYDQMHRGQMHJDVHPRåH]DKWHYDWLGD
X SHULRGX RG SHW JRGLQD REUDÿXMH ]HPOMLãWH QD RGUHÿHQRM ORNDFLML NDR L GD
YUDWLFHORNXSQLL]QRVGUåDYQRJGRGHOMLYDQMDDNREXGHREUDÿLYDR]HPOMLãWHQD
WRMORNDFLML PDQMH RG SHW JRGLQD 8WRP VOXþDMX GUåDYQR GRGHOMLYDQMHVH QH
SUL]QDMH NDR SULKRG VYH GRN QH SURÿH WDM SHULRG 0HÿXWLP XNROLNR MH QD
RVQRYXXVORYDL]GUåDYQRJGRGHOMLYDQMDSULYUHGQRPVXEMHNWXGR]YROMHQRGD
]DGUåLMHGDQGHRGUåDYQRJGRGHOMLYDQMDSRRVQRYXSURWRNDQHNRJYUHPHQD
SULYUHGQLVXEMHNWWRGUåDYQRGRGHOMLYDQMHSUL]QDMHNDRSULKRGVUD]PHUQRWRP
YUHPHQVNRPSHULRGX
%H]XVORYQRGUåDYQRGRGHOMLYDQMHSRYH]DQRVDELRORãNLPVUHGVWYRPNRMHVH
YUHGQXMHSRQMHJRYRMIHUYUHGQRVWLXPDQMHQRM]DSURFHQMHQHWURãNRYHSURGDMH
QDPHVWXX]JDMDQMDSUL]QDMHVHNDRSULKRGRQGDLVDPRRQGDNDGDWRGUåDYQR
GRGHOMLYDQMHLVSXQLXVORYHGDEXGHSUL]QDWRNDRSRWUDåLYDQMH
8NROLNR VH UDGL R XVORYQRP GUåDYQRP GRGHOMLYDQMX SR RVQRYX ELRORãNRJ
VUHGVWYD YUHGQRYDQRJ SR QMHJRYRM fer vrednosti umanjenoj za procenjene
troškove prodaje na mestu uzgajanja XNOMXþXMXüL VOXþDM NDGD VH RG
SULYUHGQRJVXEMHNWDGDELGRELORWRGUåDYQRGRGHOMLYDQMH]DKWHYDGDVHQH
EDYL RGUHÿHQRP SROMRSULYUHGQRP GHODWQRãüX SULYUHGQL VXEMHNW WR GUåDYQR
GRGHOMLYDQMHSUL]QDMHNDRSULKRGRQGDLVDPRRQGDNDGDVXLVSXQMHQLXVORYLX
YH]LVDWLPGUåDYQLPGRGHOMLYDQMHP
8NROLNR VH GUåDYQR GRGHOMLYDQMH RGQRVL QD ELRORãNR VUHGVWYR NRMH VH
YUHGQXMH po nabavnoj vrednosti ili ceni koštanja, umanjenoj za ukupno
obračunatu amortizaciju i ukupne gubitke zbog obezvređenja]DSUL]QDYDQMH
LYUHGQRYDQMHGUåDYQRJGRGHOMLYDQMDSULPHQMXMHVHMRS 20 Računovodstveno
obuhvatanje državnih dodeljivanja i obelodanjivanje državne pomoći

2EHORGDQMLYDQMH

StandardXYH]LVDREHORGDQMLYDQMHPSURSLVXMHVDGUåLQX
RSãWLKREHORGDQMLYDQMD
GRGDWQLK REHORGDQMLYDQMD ]D ELRORãND VUHGVWYD NDGD QMLKRYD IHU
YUHGQRVWQHPRåHSRX]GDQRGDVHXWYUGLL
REHORGDQMLYDQMDXYH]LVDGUåDYQLPGRGHOMLYDQMLPD
0561HNUHWQLQHSRVWURMHQMDLRSUHPD
(IAS 16 Property, Plant and Equipment)

8YRGQHQDSRPHQH

Međunarodni računovodstveni standard 16 Nekretnine, postrojenja i
oprema X GDOMHP WHNVWX Standard RGREUHQ MH RG VWUDQH Odbora za
Međunarodne računovodstvene standarde ,$6% JRGLQH L SRVWDR MH
SULPHQOMLY QD ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH NRML SRNULYDMX SHULRGH NRML ]DSRþLQMX QD
GDQJRGLQHLOLNDVQLMH
Standard XNLGD L ]DPHQMXMH MRS 16 Nekretnine, postrojenja i oprema
(revidiran 1998) i zamenjuje sledeća Tumačenja:
SKT-6Troškovi modifikovanja postojećeg softvera
SKT-14 Nekretnine, postrojenja i oprema - Kompenzacija za
obezvređenje ili gubitak na stavkama L
SKT-23 Nekretnine, postrojenja i oprema - Troškovi generalnog
pregleda ili remonta
&LOMStandardaMHSURSLVLYDQMHUDþXQRYRGVWYHQLKSRVWXSDND]DSUL]QDYDQMHL
YUHGQRYDQMHQHNUHWQLQDSRVWURMHQMDLRSUHPHNDRLSURSLVLYDQMHREHORGDQML
YDQMDXYH]LVDWLPVUHGVWYLPDNDNRELNRULVQLFLILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDGRELOL
LQIRUPDFLMHRXODJDQMLPDLSURPHQDPDXODJDQMDXQDYHGHQDVUHGVWYD
'D EL SRVWLJDR RYDM FLOM Standard, QDNRQ SUHFL]LUDQMD VYRJ GHORNUXJD
SURSLVXMH
SUL]QDYDQMHQHNUHWQLQDSRVWURMHQMDLRSUHPH
SRþHWQRYUHGQRYDQMHQHNUHWQLQDSRVWURMHQMDLRSUHPH
SUL]QDYDQMHQDNQDGQLKWURãNRYD]DQHNUHWQLQHSRVWURMHQMDLRSUHPX
QDNQDGQRYUHGQRYDQMHQHNUHWQLQDSRVWURMHQMDLRSUHPH
REUDþXQDPRUWL]DFLMH
UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH REH]YUHÿHQMD QHNUHWQLQD SRVWURMHQMD L
RSUHPH
SRYODþHQMHLRWXÿHQMHQHNUHWQLQDSRVWURMHQMDLRSUHPHL
REHORGDQMLYDQMD
WHUPLQD
1HNUHWQLQHSRVWURMHQMDLRSUHPDVXPDWHULMDOQDVUHGVWYD
NRMD SULYUHGQL VXEMHNW SRVHGXMH VD FLOMHP NRULãüHQMD X
SURL]YRGQML SURL]YRGD LOL LVSRUXFL URED LOL XVOXJD ]D
L]QDMPOMLYDQMHGUXJLPDLOLXDGPLQLVWUDWLYQHVYUKHVUHGVWYDNRMD
VXQDEDYOMHQDLGUåHVHUDGLSURGDMHWUHWLUDMXVHNDRUREDEH]RE]LUD
ãWR IL]LþNL PRJX ELWL X REOLNX QHNUHWQLQD SRVWURMHQMD L RSUHPH
1HNUHWQLQHSRVWURMHQMDLRSUHPDNRMHMHSULYUHGQLVXEMHNWQDEDYLRL
NRULVWLRXSURFHVXSRVORYDQMDD]ERJQMLKRYHLVWURãHQRVWLLOLL]QHNLK
GUXJLKUD]ORJDåHOLGDSURGDGRWUHQXWNDSURGDMHLGDOMHVHWUHWLUDMX
NDR QHNUHWQLQH SRVWURMHQMD L RSUHPD D QH NDR ]DOLKH V WLP ãWR MH
QMLKRYR UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH X GHORNUXJX MSFI 5 Stalna
]DNRMDVHRþHNXMHGDüHVHNRULVWLWLGXåHRGMHGQHJRGLQHLNRMD
VX SR VYRMLP IL]LþNLP NDUDNWHULVWLNDPD VSUHPQD GD EXGX
NRULãüHQDGXåHRGMHGQHJRGLQH
SRG QHNUHWQLQDPD VH SRGUD]XPHYDMX ]HPOMLãWH građevinsko,
po-ljoprivredno i druga zemljišta L JUDÿHYLQVNL REMHNWL
proizvodne hale i ostale zgrade, putevi, mostovi, pruge i sl
SRG SRVWURMHQMLPD VH SRGUD]XPHYDMX SURL]YRGQH OLQLMH na
primer, linija za flaširanje piva, peći u čeličani i sl
SRG RSUHPRP VH SRGUD]XPHYDMX WUDQVSRUWQD VUHGVWYD PDãLQH
strugovi, glodalice, i sl.), JUDÿHYLQVNH PDãLQH QDPHãWDM L
NDQFHODULMVNDRSUHPDLGU
StandardQHSUDYLMDVQRUD]JUDQLþHQMHL]PHÿXSRVWURMHQMDLRSUHPH
QLWL LPD UD]OLþLWRJ REUDþXQVNRJ WUHWPDQD L]PHÿX RYH GYH YUVWH
VUHGVWDYD SD SRJUHãQR VYUVWDYDQMH QHNRJ VUHGVWYD X SRVWURMHQMD
XPHVWR UHFLPR X RSUHPX QHPD QHNRJ SRVHEQRJ HIHNWD QD
ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH SRJRWRYX ãWR VH X izveštaju o finansijskom
položaju (bilansu stanja)RYHGYHYUVWHVUHGVWDYDSULND]XMXXRNYLUX
MHGQHVWDYNH
.DRVDVWDYQLGHRQHNHQHNUHWQLQHSRVWURMHQMDLOLRSUHPHNODVLILNXMH
VH L QHPDWHULMDOQR XODJDQMH DNR MH VDVWDYQL WM QHRGYRMLYL GHR WLK
VUHGVWDYD 1D SULPHU DNR MH ]D JORGDOLFX NDR RSUHPX QHRSKRGDQ
VRIWYHU ]D UDG NRML MH XJUDÿHQ X QMHQX HOHNWURQLNX WDM VRIWYHU
SUHGVWDYOMDVDVWDYQLGHRYUHGQRVWLJORGDOLFHNDRRSUHPH
5DþXQRYRGVWYR QHNUHWQLQD SRVWURMHQMD L RSUHPH GHR
UDþXQRYRGVWYHQH HYLGHQFLMH X RNYLUX NRMH VH REDYOMDMX SRVORYL
SUL]QDYDQMD YUHGQRYDQMD SULND]LYDQMD L REHORGDQMLYDQMD LQIRUPDFLMD R
QHNUHWQLQDPDSRVWURMHQMLPDLRSUHPL
7URãDN QDEDYNH UDGL VH R L]QRVX SR NRMHP VH VUHGVWYR SRþHWQR
YUHGQXMH 3RMDYOMXMH VH X REOLNX QDEDYQH YUHGQRVWL DNR MH VUHGVWYR
NXSOMHQR LOL FHQH NRãWDQMD DNR MH VUHGVWYR VWYRUHQR X L]YHãWDMQRP
SULYUHGQRPVXEMHNWX
3UL]QDYDQMH QHNUHWQLQD SRVWURMHQMD L RSUHPH MH SRVWXSDN
RGUHÿLYDQMD
GDOLüHVHL]QRVLXODJDQMD]DQDEDYNXL]JUDGQMXUHNRQVWUXNFLMXLVO
WUHWLUDWL NDR VUHGVWYR L SUHPD WRPH LVND]DWL X izveštaju o
finansijskom položaju /bilansu stanja/ L NDR NRMH VUHGVWYR üH VH
WUHWLUDWLGXJRURþQRLOLREUWQRLOL
NDRUDVKRGLSUHPDWRPHRGPDKXREUDþXQVNRPSHULRGXXNRMHPVX
QDVWDOLLVND]DWLXizveštaju o ostvarenim rezultatima
3ULWLFDQMHHNRQRPVNLKNRULVWLSRYH]DQLKVDVUHGVWYRPSRGUD]XPHYD
QDNQDÿLYDQMH L]YUãHQRJ XODJDQMD X VUHGVWYR 3RVWRML YLãH QDþLQD
QDNQDÿLYDQMDL]YUãHQRJXODJDQMDSDSUHPDWRPHLYLãHQDþLQDSULWLFDQMD
HNRQRPVNLKNRULVWLSRYH]DQLKVDVUHGVWYRP
NRULãüHQMHPVUHGVWYDLWR
NRULãüHQMHP VUHGVWYD X SURFHVX SRVORYDQMD ]D SURL]YRGQMX
SURL]YRGD LOL SUXåDQMH XVOXJD NRML VH SURGDMX QD WUåLãWX L SR
RVQRYX þLMH SURGDMH üH XVOHGLWL SULWLFDQMH HNRQRPVNLK NRULVWL X
SULYUHGQLVXEMHNWLOL
NRULãüHQMHP VUHGVWDYD X DGPLQLVWUDWLYQH VYUKH þLPH VH SRPDåH
UDGX RVWDOLK VUHGVWDYD RG þLMHJ UDGD QD GLUHNWDQ LOL LQGLUHNWDQ
QDþLQSULVWLåXHNRQRPVNHNRULVWLXSULYUHGQLVXEMHNWLOL
L]QDMPOMLYDQMHP NDGD VH YUãL QDSODWD QDNQDGH ]D QMLKRYR
L]QDMPOMLYDQMH
6UHGVWYDNRGNRMLKVHXODJDQMHXQMLKQDNQDÿXMHQDQDYHGHQHQDþLQH
NODVLILNXMXVHXsredstva koja se drže za poslovanje
SURGDMRPVUHGVWDYDSULþHPXVHPRåHUDGLWLRQDPHULGDVHVUHGVWYR
RGPDKSURGDWMNXSXMHVHGDELVHGDOMHSURGDYDORNDGDMHXSLWDQMX
WUJRYLQVNDUREDLOLVHPRåHUDGLWLRSURGDMLVUHGVWYDNRMHMHSULYUHGQL
VXEMHNWYHüNRULVWLRXSRVORYDQMX
6UHGVWYD NRG NRMLK VH XODJDQMH X QMLK QD RYDNYH QDþLQH QDNQDÿXMH
NODVLILNXMXVHXsredstva koja se drže za prodaju
3RþHWQR YUHGQRYDQMH VUHGVWDYD RGUHÿLYDQMH YUHGQRVWL SR NRMRM üH
VUHGVWYR ELWL HYLGHQWLUDQR X SRVORYQLP NQMLJDPD X WUHQXWNX QDEDYNH
5DGL VH GDNOH R YUHGQRVWL SR NRMRM VH VUHGVWYR SRþHWQR HYLGHQWLUD X
SRVORYQLPNQMLJDPDNDGDXQMLPDGRWDGDQLMHHYLGHQWLUDQR
.QMLJRYRGVWYHQDYUHGQRVWMHL]QRVSRNRMHPMHQHNRVUHGVWYRSUL]QDWR
X izveštaju o finansijskom položaju (bilansu stanja) 3UH XQRãHQMD X
izveštaj o finansijskom položaju (bilans stanja) RG SUHWKRGQH
NQMLJRYRGVWYHQH YUHGQRVWL RGELMD VH QMHJRYD LVSUDYND YUHGQRVWL
DNXPXOLUDQDDPRUWL]DFLMDLJXELWDN]ERJREH]YUHÿHQMD
9UHGQRYDQMH QDNRQ SRþHWQRJ SUL]QDYDQMD GXJRURþQD VUHGVWYD VH
NRULVWHYLãHRGMHGQHJRGLQH1Ddatum svakog bilansaWUHEDLPRGUHGLWL
YUHGQRVWSRNRMRMVHSUL]QDMXXizveštaju o finansijskom položaju (bilansu
stanja)DWR]QDþLLYUHGQRVWQMLKRYRJWURãHQMDXWRMSRVORYQRMJRGLQLWM
DPRUWL]DFLMX]DWXSRVORYQXJRGLQXLSRSRWUHELQMLKRYXREH]YUHÿHQRVW
ãWR]QDþLGDWUHEDXWYUGLWLQDGRNQDGLYXYUHGQRVWVUHGVWYD8VOXþDMXGD
VH ]D QDNQDGQR YUHGQRYDQMH SULPHQMXMH model revalorizovanja
QHRSKRGQRMHXWYUGLWLIHUYUHGQRVWVUHGVWYD
$PRUWL]DFLMDRWSLVLYDQMHMHSRVWXSDN
REUDþXQDYDQMD L]QRVD WURãNRYD SR RVQRYX WURãHQMD VUHGVWDYD
WURãNRYDDPRUWL]DFLMHL
UDVSRUHÿLYDQMHWLKL]QRVDQDRGJRYDUDMXüHREUDþXQVNHSHULRGH
,]QRVNRMLVHDPRUWL]XMHMHWURãDNQDEDYNHVUHGVWYDXPDQMHQ]DRVWDWDN
QMHJRYH YUHGQRVWL 1DYHGHQL L]QRV QH PRUD ELWL REDYH]QR RVQRYLFD ]D
REUDþXQ DPRUWL]DFLMH 7R ]DYLVL RG SULPHQMHQH WHKQLNH REUDþXQDYDQMD
DPRUWL]DFLMHRþHPXJRYRULPRXRNYLUXWDþNH
2VWDWDN YUHGQRVWL UH]LGXDOQD YUHGQRVW QD datum bilansa MH L]QRV
NRMLELSULYUHGQLVXEMHNWQDWDMGDQGRELRHYHQWXDOQRPSURGDMRPVUHGVWYD
X]SUHWSRVWDYNXGDVHVUHGVWYRQDOD]LXVWDQMXXNRMHPüHVHQDOD]LWLQD
NUDMXQMHJRYRJYHNDNRULãüHQMDXSULYUHGQRPVXEMHNWXSRGUD]XPHYDVHL
SURGDMD VUHGVWYD X RWSDG WM NDR VHNXQGDUQH VLURYLQH SR RGELWNX
RþHNLYDQLKWURãNRYDRWXÿHQMDUHFLPRWURãNRYDOLFLWDFLMHLOLGHPRQWDåH
VUHGVWYDDNRWLWURãNRYLSDGDMXQDWHUHWSULYUHGQRJVXEMHNWDNRMLVUHGVWYR
SURGDMH3ULRGUHÿLYDQMXRVWDWNDYUHGQRVWLVRE]LURPGDVHRQDXWYUÿXMH
NDR YUHGQRVW QD datum bilansa REUDþXQVNRJ SHULRGD ]D NRML VH
REUDþXQDYD DPRUWL]DFLMD L] QMH VX LVNOMXþHQL HIHNWL LQIODFLMH NRMD üH
QDVWDWLXSUHRVWDORPYHNXNRULãüHQMDVUHGVWYD
3ULPHU
Na datum bilansa preduzeće poseduje putnički automobil marke
Mercedes klase C koji je na taj dan star 1 godinu. Procena rukovodstva
preduzeća je da će auto biti korišćen još 4 godine, nakon čega će biti
otuđen. Ostatak vrednosti bi predstavljala suma novca koja bi se na taj
datum bilansa dobila za automobil te marke i klase, starog 5 godina i
koji je u očuvanom stanju. Napomena, preduzeće za procenu u kakvom će
stanju biti automobil uzima u obzir broj godina koji će automobil imati
kada stvarno po planu bude prodavan, ali i način i uslove njegovog
korišćenja - u primeru je navedeno da pri određivanju ostatka vrednosti
preduzeće uzima u obzir cenu očuvanog automobila, jer je vozač
automobila veoma savestan i vodi računa o automobilu.
Standard QH]DKWHYDSRVHEQRJQH]DYLVQRJNYDOLILNRYDQRJSURFHQLWHOMD]D
SURFHQMLYDQMH RVWDWND YUHGQRVWL ãWR ]QDþL GD WR PRåH GD XUDGL L OLFH L]
SULYUHGQRJVXEMHNWDXNROLNRMH]DWRVWUXþQR
6XãWLQX XNOMXþLYDQMD RVWDWND YUHGQRVWL X REUDþXQ DPRUWL]DFLMH REMDVQL
üHPRQD3ULPHUXX]GRGDWDNMRãQHNLKSRGDWDND
Kada je nabavljen automobil njegova nabavna vrednost je bila

5.000.000,00 din. Pri stavljanju automobila u upotrebu procenjeno je da
će se koristiti 5 godina i da se na taj dan za takav automobil star 5
godina dobija 2.000.000,00 din. Za obračun amortizacije koristi se
prosečna godišnja stopa od 20% (zato što je planirano da se automobil
koristi 5 godina). Ako bi nabavna vrednost bila osnovica za obračun
amortizacije na kraju pete godine njegova otpisana vrednost bi bila
5.000.000,00 din. a sadašnja vrednost nula dinara. Međutim, realna
vrednost takvog automobila je oko 2.000.000,00 din. To znači da bi u
izveštaju o finansijskom položaju (bilansu stanja) bila nerealno iskazana
aktiva preduzeća, tj. bila bi potcenjena za 2.000.000,00 din. Ako bi
automobil bio prodat prvog radnog dana šeste godine za 2.000.000,00
din. u toj šestoj godini bi bio iskazan dobitak po osnovu njegove prodaje
u iznosu od 2.000.000,00 din. To dalje znači da ne bi samo nerealno bila
iskazana vrednost sredstva u izveštaju o finansijskom položaju (bilansu
stanja) pete godine, već bi bio iskazan i nerealan rezultat šeste godine,
jer "ona" nije ništa zaslužna za iskazani rezultat. Dakle, računovodstvo
bi trebalo da obračunava amortizaciju na način koji će obezbediti da na
kraju veka korišćenja sredstva njegova sadašnja vrednost odgovara
njegovoj realnoj vrednosti. Ako to postigne računovodstvo će i
obračunskim periodima tokom kojih će se sredstvo koristiti dodeliti
pravilne iznose troškova amortizacije.
Da je u našem primeru osnovica za obračun amortizacije bila nabavna
vrednost sredstva umanjena za njegov procenjeni ostatak vrednosti
(3.000.000,00 din.) na kraju pete godine njegova nabavna vrednost će
biti 5.000.000,00 din., otpisana vrednost 3.000.000,00 din. a sadašnja
2.000.000,00 din. Prodajom sredstva u šestoj godini ne bi bio iskazan
nikakav dobitak.
3URFHQMHQL RVWDWDN YUHGQRVWL VH QH NQMLåL 2Q VH VDPR NDR SRGDWDN
XSLVXMH QD DQDOLWLþNX NDUWLFX NRQNUHWQRJ RVQRYQRJ VUHGVWYD LVWR NDR L
UHFLPR SRGDWDN R VQD]L DXWRPRELOD ERML UHJLVWDUVNRP EURMX EURMX
PRWRUDEURMXãDVLMHLVO
)L]LþNL YHN WUDMDQMD VUHGVWYD MH YUHPHQVNL SHULRG X NRMHP VH RQR
WHRUHWVNLSRVPDWUDQRPRåHNRULVWLWLWMGRNRJDVDIL]LþNHWDþNHJOHGLãWD
PRåHGDIXQNFLRQLãH
(NRQRPVNLYHNWUDMDQMDVUHGVWYDMHYUHPHQVNLSHULRGXNRMHPVUHGVWYR
NRULãüHQMHP PRåH SUXåDWL HNRQRPVNH NRULVWL SULYUHGQRP VXEMHNWX
.RULãüHQMHP SUHNR WRJ YUHPHQVNRJ URND PRåH VH GHVLWL GD WURãNRYL
NRULãüHQMD VUHGVWYD EXGX YHüL RG NRULVWL NRMH RQR SUXåD QD SULPHU
WURãNRYL SRSUDYNL PRJX ]QDþDMQR SRUDVWL (NRQRPVNL YHN WUDMDQMD MH

XJODYQRPNUDüLRGIL]LþNRJ
9HN XSRWUHEH NRULãüHQMD X ]DYLVQRVWL RG QDþLQD REUDþXQDYDQMD
DPRUWL]DFLMHYHNXSRWUHEHMH
YUHPHQVNLSHULRGXNRMHPVHRþHNXMHGDüHSULYUHGQLVXEMHNWNRULVWLWL
QHNR VUHGVWYR X RYRP SHULRGX WUHED X SRWSXQRVWL UDVSRUHGLWL QD
REUDþXQVNH SHULRGH RVQRYLFX ]D DPRUWL]DFLMX SUL]QDYDQMHP
WURãNRYDDPRUWL]DFLMHLOL
EURM SURL]YRGD LOL VOLþQLK MHGLQLFD NRML VH RþHNXMH GD üH SULYUHGQL
VXEMHNWSURL]YHVWLNRULãüHQMHPWRJVUHGVWYDQDWDMRELPSURL]YRGQMH
WUHEDXSRWSXQRVWLUDVSRUHGLWLRVQRYLFX]DDPRUWL]DFLMX
'DNOH SUL XSRWUHEL L]UD]D vek upotrebe PLVOLPR QD XSRWUHEX RG VWUDQH
L]YHãWDMQRJSULYUHGQRJVXEMHNWD
3ULPHU
Na primeru kamiona (kao opreme) ukazaćemo na razliku između fizičkog

veka trajanja sredstva, ekonomskog veka trajanja sredstva i veka
upotrebe.
Preduzeće je kupilo nov kamion.
Njegov fizički vek trajanja može biti i preko 20 godina.
Ekonomski vek trajanja kamiona je oko 10 godina 1.
Preduzeće namerava da kamion koristi 7 godina i da ga nakon toga
proda. Za njega će, dakle, vek upotrebe kamiona biti 7 godina. To,
naravno, ne znači da je to ukupan vek upotrebe kamiona, jer će sa
njegovom upotrebom nastaviti njegov novi vlasnik.

2þHNLYDQMHUXNRYRGVWYDRQDþLQXIXQNFLRQLVDQMDVUHGVWYDLVND]XMHVH
XRþHNLYDQRPNDSDFLWHWXVUHGVWYDNYDOLWHWXSURL]YRGDNRMLVHQDQMHPX
L]UDÿXMX L GUXJLP ]QDþDMQLP NDUDNWHULVWLNDPD VUHGVWYD RYD RþHNLYDQMD
VXXJODYQRPSUHFL]LUDQDXJRYRURPRQDEDYFLLOLL]JUDGQMLVUHGVWYD
)HU YUHGQRVW VUHGVWYD MH L]QRV ]D NRML QHNR VUHGVWYR PRåH ELWL
UD]PHQMHQR QD DNWLYQRP WUåLãWX L]PHÿX REDYHãWHQLK L YROMQLK VWUDQD X
]DMHGQLþNRM WUDQVDNFLML 'DNOH IHU YUHGQRVW QH PRUD REDYH]QR ELWL
YUHGQRVW SR NRMRM üH SULYUHGQL VXEMHNW NXSLWL LOL SURGDWL QHNR VUHGVWYR
1DLPHRQPRåHELWLQHGRYROMQRREDYHãWHQLOLMHSULPRUDQGDREDYLQHNX
NXSRSURGDMQXWUDQVDNFLMXSD]ERJWRJDPRåHSURGDWLSRQLåRMLOLNXSLWL
SR YLãRM FHQL QHJR ãWR EL WR XUDGLOD REDYHãWHQD L YROMQD VWUDQD X
WUDQVDNFLML

2YDMEURMJRGLQDWUHEDVKYDWLWLVDPR NDRSULPHUDQHLNDRþYUVWRSRVWDYOMHQX VWYDUQX
JUDQLFXHNRQRPVNRJYHNDWUDMDQMDNDPLRQD
3ULPHU
Zbog potrebe da hitno nabavi neku mašinu preduzeće nema vremena da

prikupi podatke o svim ponuđačima, već kupuje od prvog na koga naiđe -
recimo, ako se u hladnjači u toku otkupa voća pokvario kompresor koji
je neisplativo popravljati ona mora urgentno da nabavi novi kompresor i
pri tome može doći u situaciju da kao kupac bude nedovoljno informisan.
Ili, preduzeće može biti prinuđeno da nešto kupi ili proda bez obzira na
cenu - na primer, preduzeću je zaplenjeno neko sredstvo zbog
neizmirenja obaveza prema poveriocima. Odlukom trgovinskog suda
sredstva će biti prodata.
8SDUDJUDILPDLStandardaQDYHGHQHVXQHNHVLWXDFLMHXNRMLPDVH
]D SRWUHEH SULPHQH Standarda IHU YUHGQRVW QH XWYUÿXMH QD DNWLYQRP
WUåLãWXL]PHÿXREDYHãWHQLKLYROMQLKVWUDQDX]DMHGQLþNRMWUDQVDNFLML
*XELWDN ]ERJ REH]YUHÿHQMD SRVWRML NDGD MH NQMLJRYRGVWYHQD YUHGQRVW

VUHGVWYD YHüD RG QMHJRYRJ QDGRNQDGLYRJ L]QRVD *XELWDN ]ERJ
REH]YUHÿHQMDMHUD]OLNDL]PHÿXRYHGYHYUHGQRVWL
1DGRNQDGLYLL]QRVMHYLãLL]QRVRGIHUYUHGQRVWLVUHGVWYDXPDQMHQH]D
SURFHQMHQHWURãNRYHQMHJRYHSURGDMHLOLQMHJRYHXSRWUHEQHYUHGQRVWL
)HU YUHGQRVW VUHGVWYD XPDQMHQD ]D SURFHQMHQH WURãNRYH QMHJRYH
SURGDMH MH YUHGQRVW ]D NRMX VUHGVWYR PRåH ELWL SURGDWR LOL UD]PHQMHQR
L]PHÿX REDYHãWHQLK L YROMQLK VWUDQD X WUDQVDNFLML QD VORERGQRP WUåLãWX
YROMQD VWUDQD MH RQD NRMD GREURYROMQR SULVWXSD WUDQVDNFLML SURGDMH LOL
UD]PHQHXPDQMHQD]DWURãNRYHQMHJRYRJRWXÿHQMDSURGDMH
8SRWUHEQDYUHGQRVWVUHGVWYDMHVDGDãQMDYUHGQRVWSURFHQMHQLKEXGXüLK
QHWRWRNRYDJRWRYLQHNRMLVHRþHNXMXRG
QDVWDYNDQMHJRYHXSRWUHEHL
QMHJRYRJ RWXÿHQMD LOLRWXÿHQMD QMHJRYLK RVWDWDND QDNUDMX QMHJRYRJ
YHNDXSRWUHEHXSULYUHGQRPVXEMHNWX
.DSLWDOL]RYDQMH QDNQDGQLK WURãNRYD NRML QDVWDMX X YH]L VD
VUHGVWYRP MH SRVWXSDN XNOMXþLYDQMD RYLK WURãNRYD X NQMLJRYRGVWYHQX
YUHGQRVW VUHGVWDYD .DSLWDOL]RYDQMHP QDYHGHQLK L]QRVD RQL GRELMDMX
REUDþXQVNX ãDQVX GD SUHNR izveštaja o finansijskom položaju (bilansa
stanja)NUR]NQMLJRYRGVWYHQXYUHGQRVWVUHGVWYDEXGXSUHQHWLXQDUHGQL
REUDþXQVNLSHULRGWMQHüHVHRGPDKLVND]DWLNDRUDVKRG
2GUåDYDQMHSURL]YRGQHVSRVREQRVWLVUHGVWYDUDGLVHRDNWLYQRVWLPD
QD UHGRYQRP VHUYLVLUDQMX RGUåDYDQMX LOL SRGPD]LYDQMX VUHGVWDYD Na
primeru kamiona te aktivnosti bi bile: zamena ulja, filtera, kaiševa,
sijalica i sl.
2EQDYOMDQMHSURL]YRGQHVSRVREQRVWLVUHGVWYDRWNODQMDQMHNYDURYDQD
VUHGVWYX NRML VX GRYHOL GR RQHPRJXüDYDQMD QMHJRYRJ NRULãüHQMDLOLVX
PXXPDQMLODPRJXüQRVWNRULãüHQMDNa primeru kamiona, to bi bile: sve

popravke, uključujući i generalnu popravku motora i karoserije
3URPHQD UDþXQRYRGVWYHQLK SURFHQD MH SURPHQD X REUDþXQDYDQMX
YUHGQRVWL VUHGVWDYD NRMD XWLþH VDPR QD WHNXüL LOL L WHNXüL L EXGXüH
REUDþXQVNH SHULRGH SULPHU SURPHQH UDþXQRYRGVWYHQH SURFHQH MH
SURPHQD SURFHQMHQRJ YHND XSRWUHEH VUHGVWYD D VDPLP WLP L
DPRUWL]DFLRQH VWRSH 3URPHQD UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND EL SDN LPDOD
XWLFDMD QD SUHWKRGQH WHNXüL L EXGXüH REUDþXQVNH SHULRGH SULPHU
SURPHQH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH MH SURPHQD QDþLQD NDSLWDOL]RYDQMD
WURãNRYDSR]DMPOMLYDQMDXYH]LVDQDEDYNRPVUHGVWDYD
,QYHVWLFLRQD QHNUHWQLQD VUHGVWYD NRMD VH PRJX VYUVWDWL NDR
LQYHVWLFLRQDQHNUHWQLQDVX]HPOMLãWHLJUDÿHYLQVNLREMHNWL8LQYHVWLFLRQX
QHNUHWQLQX PRJX VH VYUVWDWL L GHORYL RYLK VUHGVWDYD QD SULPHU MHGQR
NULOR ]JUDGH LWG 'D EL VH RYD VUHGVWYD VYUVWDOD X LQYHVWLFLRQX
QHNUHWQLQXQHRSKRGQRMHGDEXGHLVSXQMHQEDUMHGDQRGVOHGHüLKXVORYD
SULYUHGQL VXEMHNW VUHGVWYR SRVHGXMH ]ERJ ]DUDGH RG QMHJRYRJ
GDYDQMDX]DNXSLOL
SULYUHGQL VXEMHNW VUHGVWYR SRVHGXMH ]ERJ RþHNLYDQRJ SRUDVWD
YUHGQRVWLWHQHNUHWQLQH
=QDþDM UD]OLNRYDQMD WM VYUVWDYDQMD RGUHÿHQLK ]HPOMLãWD L JUDÿHYLQVNLK
REMHNDWD SULYUHGQRJ VXEMHNWD X NDWHJRULMX VUHGVWDYD SRG QD]LYRP
LQYHVWLFLRQD QHNUHWQLQD SURL]OD]L L] þLQMHQLFH GD VH ]D WD VUHGVWYD
SULPDUQRSULPHQMXMHMRS 40 Investiciona nekretnina
3ORGRQRVQDRVQRYQDELOMNDMHåLYDELOMND
NRMD VH NRULVWL X SURL]YRGQML LOL ]D REH]EHÿLYDQMH SROMRSULYUHGQLK
SURL]YRGD
RG NRMHVH RþHNXMH GD üH UDÿDWL GRQRVLWL SURL]YRGH WRNRP YLãH RG
MHGQRJYHJHWDFLRQRJSHULRGDL
]DNRMXWHNXGXåHPYUHPHQVNRPSHULRGXSRVWRMLYHURYDWQRüDGDüH
ELWLSURGDWDNDRSROMRSULYUHGQLSURL]YRGRVLPVSRUDGLþQHSURGDMHX
REOLNXRWSDGDND
6OHGHüHELOMNHQLVXSORGRQRVQHRVQRYQHELOMNH
ELOMNH NRMH VH JDMH UDGL QMLKRYRJ XELUDQMD åHWYH VHþH NDR
SROMRSULYUHGQLK SURL]YRGD QD SULPHU GUYHüH NRMH VH SODQWDåQR
X]JDMD ]D XSRWUHEX NDR JUDÿH LOL GUYQH PDVH QD SULPHU ]DVDG
EU]RUDVWXüLKWRSRODRYDNYDSROMRSULYUHGQDSURL]YRGQMDMHRVWDODX
GHORNUXJXMRS 41
ELOMNH NRMH VH JDMH UDGL SURL]YRGQMH SROMRSULYUHGQLKSURL]YRGD DOLL
]ERJ SURGDMH VDPH ELOMNH QD NUDMX QMLKRYRJ SURGXNWLYQRJ åLYRWQRJ
YHND QLMH GDNOH X SLWDQMX VSRUDGLþQDRWSDGQD SURGDMDSULPHU ]D
RYDNYHELOMNHPRåHELWL]DVDGRUDKDJDMHVH]ERJEUDQMDSURL]YRGD
RUDKD DOL L ]ERJ YUHGQH JUDÿH NRMD VH GRELMD QD NUDMX SURGXNWLYQRJ
åLYRWD GUYHüD $NR MH GRELMDQMH YUHGQH GUYQH JUDÿX QD NUDMX
SURGXNWLYQRJ åLYRWD GUYHüD GHR FLOMD QMLKRYRJ X]JDMDQMD PDOD MH
YHURYDWQRüDGDVHVUHGVWYRNODVLILNXMHNDRSORGRQRVQDRVQRYQDELOMNDL
]ERJWRJDELXRYRPVOXþDMXRUDKGUYRELRXGHORNUXJXMRS 41
JRGLãQMHNXOWXUHQDSULPHUNXNXUX]LSãHQLFD
.DGDSORGRQRVQDELOMND]ERJVYRMHVWDURVWLLOLL]QHNRJGUXJRJUD]ORJD
YLãHQHPRåHGDVHNRULVWL]DGRELMDQMHSROMRSULYUHGQLKSURL]YRGDRQDVH
UDVKRGXMHSUHVWDMHQMHQELRORãNLåLYRWLSURGDMHQDSULPHUVWDEODãOMLYH
VH SURGDMX NDR RJUHYQR GUYR 7DNYH SURGDMH NRG WLK ELOMQLK YUVWD QH
XWLþXQDSUHVWDQDNQMLKRYRJNODVLILNRYDQMDNDRSORGRQRVQLKELOMDND
3ROMRSULYUHGQL SURL]YRGL NRML L]UDVWX QD SORGRQRVQLP ELOMNDPD
SUHGVWDYOMDMXELRORãNDVUHGVWYD
7UDQVDNFLMD UD]PHQH NRMD LPD NRPHUFLMDOQL VDGUåDM SURYHUD GD OL
QHNDWUDQVDNFLMDUD]PHQHLPDNRPHUFLMDOQLNDUDNWHUVXãWLQX]DVQLYDVH
QD XWYUÿLYDQMX VWHSHQD X NRMHP VH RþHNXMH GD üH GRüL GR SURPHQH
EXGXüLKWRNRYDJRWRYLQHSULYUHGQRJVXEMHNWD8WRPVPLVOXWUDQVDNFLMD
UD]PHQHLPDNRPHUFLMDOQLNDUDNWHUDNR
VH REOLN YUVWD YUHPH L L]QRV WRNRYD JRWRYLQH RG SULPOMHQRJ
VUHGVWYDUD]OLNXMXRGREOLNDWRNRYDJRWRYLQHNRMLELQDVWDRRGGDWRJ
VUHGVWYDGDRQRQLMHUD]PHQMHQRLOL
VH VSHFLILþQD YUHGQRVW GHOD SRVORYDQMD SULYUHGQRJ VXEMHNWD NRMH MH
SRGXWLFDMHPWUDQVDNFLMHUD]PHQHPHQMDNDRUH]XOWDWWHUD]PHQHL
DNR MH UD]OLND L]PHÿX L ]QDþDMQD X RGQRVX QD IHU YUHGQRVW
UD]PHQMHQLKVUHGVWDYD
,]VDGUåLQHSDUDJUDIDStandardaVHPRåH]DNOMXþLWLGDRQQH]DKWHYD
GD VH XWYUÿLYDQMH GD OL WUDQVDNFLMD UD]PHQH LPD LOL QHPD NRPHUFLMDOQL
NDUDNWHU YUãL VSURYRÿHQMHP GHWDOMQLK NDONXODFLMD RG VWUDQH SULYUHGQRJ
VXEMHNWD

'HORNUXJStandarda

StandardVHSULPHQMXMHXračunovodstvu nekretnina, postrojenja i opreme
RVLPNDGDGUXJL6WDQGDUGL]DKWHYDMXLOLGRSXãWDMXGUXJDþLMLUDþXQRYRGVWYHQL
SRVWXSDN 1DLPH SRUHG RYRJ Standarda QHNUHWQLQDPD SRVWURMHQMLPD L
RSUHPRPVHEDYLMRãQHNROLNR6WDQGDUGD
MRS 2 ZaliheREUDÿXMHXWYUÿLYDQMHFHQHNRãWDQMDSURL]YHGHQLKSURL]YRGD
6RE]LURPGDVHQHNLRGWLKSURL]YRGDPRJXXSRWUHELWLNDRSRVWURMHQMHLOL
RSUHPDRGUHÿLYDQMHWURãNDQDEDYNHVUHGVWYDVHYUãLVKRGQRRGUHÿLYDQMX
FHQD NRãWDQMD SURL]YHGHQLK SURL]YRGD QDLPH MRS 2 Zalihe SUL
RGUHÿLYDQMXFHQHNRãWDQMDQHSUDYLUD]OLNXGDOLüHSURL]YRGELWLSURGDWLOL
üHELWLDNWLYLUDQNDRVRSVWYHQRRVQRYQRVUHGVWYR
MRS 11 Ugovori o izgradnji REUDÿXMH XWYUÿLYDQMH ELODQVQH YUHGQRVWL
]DOLKD X JUDÿHYLQDUVWYX EURGRJUDGQML PDãLQRJUDGQML L VOLþQLP GHODWQRV
WLPD8VOXþDMXGDVHQHNRRGWLKVUHGVWDYDJUDGL]DVRSVWYHQHSRWUHEHX
ELODQVQXYUHGQRVWWLKVUHGVWDYDDVDPLPWLPLXQMLKRYXSRþHWQXYUHGQRVW
SUL QMLKRYRP DNWLYLUDQMX QH VPHMX VH XNOMXþLWL L]QRVL GRELWDND NRML EL VH
LQDþHRVWYDULOLGDVHVUHGVWYRJUDGL]DQHNRJNXSFDNDRQLQHXRELþHMHQR
YLVRNLWURãNRYLRWSDGQRJPDWHULMDODUDGDLOLGUXJLKUHVXUVDNRMLVXQDVWDOL
SULVWYDUDQMXVUHGVWYD
MRS 17 Lizing REUDÿXMHRQHVWDYNHQHNUHWQLQDSRVWURMHQMDLRSUHPHNRMH
MHSULYUHGQLVXEMHNWSULEDYLRNDR]DNXSDFSUHPDXJRYRUXRILQDQVLMVNRP
OL]LQJX V WLP GD ]D QDNQDGQR YUHGQRYDQMH WLK QHNUHWQLQD SRVWURMHQMD L
RSUHPH WDM 6WDQGDUG XSXüXMH SULYUHGQL VXEMHNW QD SULPHQMLYDQMH RGUHGEL
MRS 16
MRS 21 Učinci promena kurseva razmene stranih valuta REUDÿXMH
L]UDþXQDYDQMHNXUVQLKUD]OLNDNRMHVHPRJXSRMDYLWLSULOLNRPSULEDYOMDQMD
VUHGVWDYD
MRS 23 Troškovi pozajmljivanja REUDÿXMH NDSLWDOL]RYDQMH WURãNRYD
SR]DMPOMLYDQMD NRML VX QDVWDOL X YH]L VD VWLFDQMHP L]JUDGQMRP LOL
SURL]YRGQMRPQHNUHWQLQDSRVWURMHQMDLOLRSUHPH
MRS 36 Obezvređenje imovine REUDÿXMH SRVWXSNH NRMLPD SULYUHGQL
VXEMHNW REH]EHÿXMH GD VH VUHGVWYD LVND]XMX X YLVLQL NRMD QLMH YLãD RG
QMLKRYRJQDGRNQDGLYRJL]QRVD
MRS 37 Rezervisanja, potencijalne obaveze i potencijalna sredstva
REUDÿXMH SUL]QDYDQMH SURFHQMHQLK WURãNRYD GHPRQWDåH SUHPHãWDQMD
VUHGVWDYDLREQDYOMDQMDPHVWDQDNRPHüHVUHGVWYRELWL
MRS 40 Investiciona nekretnina REUDÿXMH UDþXQRYRGVWYHQL WUHWPDQ
XODJDQMDXQHNUHWQLQHNRMDVXNODVLILNRYDQDNDRLQYHVWLFLRQDQHNUHWQLQDL
REHORGDQMLYDQMD X YH]L VD WLP XODJDQMLPD Standard VH SULPHQMXMH QD
QHNUHWQLQH NRMH VX L]JUDÿHQH LOL SULODJRÿHQH ]D NRULãüHQMH NDR
LQYHVWLFLRQD QHNUHWQLQD DOL NRMH MRã QH LVSXQMDYDMX VYH NULWHULMXPH
GHILQLFLMH LQYHVWLFLRQD QHNUHWQLQD SRVWDYOMHQH X MRS 40 Investiciona
nekretnina. MRS 40VHSULPHQMXMHLQDSRVWRMHüHLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH
QDNRMLPDVHL]YRGHLQYHVWLFLRQLUDGRYLNDNRELVHQDNRQWRJDQDVWDYLORVD
QMLKRYLPGDYDQMHPX]DNXS
MSFI 2 Plaćanja bazirana na akcijamaQDODåHGDVHVUHGVWYDNXSOMHQDX
WUDQVDNFLML NRG NRMH MH SODüDQMH ED]LUDQR QD DNFLMDPD YUHGQXMX SR
QMLKRYRMIHUYUHGQRVWL
MSFI 3 Poslovne kombinacije ]DKWHYD GD VH VUHGVWDYD SD L QHNUHWQLQD
SRVWURMHQMD L RSUHPH VWHþHQD X SRVORYQRM NRPELQDFLML X UDþXQRYRGVWYX
VWLFDWHOMD SRþHWQR YUHGQXMX SR QMLKRYRM IHU YUHGQRVWL þDN L NDGD RQD
SUHPDãXMH QMLKRY SURFHQMHQL WURãDN QDEDYNH 6YL GUXJL UDþXQRYRGVWYHQL
SRVWXSFLXYH]LVDVUHGVWYLPDVWHþHQLPXSRVORYQRMNRPELQDFLMLREUDþXQ
DPRUWL]DFLMH REUDþXQ REH]YUHÿHQMD UHYDORUL]DFLMD L GU UDGH VH SUHPD
MRS 16
MSFI 5 Stalna sredstva koja se drže za prodaju i poslovanja koja su
prestalaUHJXOLãHYUHGQRYDQMHVWDOQLKVUHGVWDYDNRMDLVSXQMDYDMXXVORYHGD
VH NODVLILNXMX NDR stalna sredstva koja se drže za prodaju -HGDQ RG
XVORYD ]D WDNYR NODVLILNRYDQMH MH GD SULYUHGQL VXEMHNW QDPHUDYD GD
VUHGVWYRSURGDXURNXRGPHVHFLRGGDQDGRQRãHQMDRGOXNHRQMHJRYRM
SURGDML
StandardVHQHSULPHQMXMHQD
ELRORãND VUHGVWYD SRYH]DQD VD SROMRSULYUHGQRP DNWLYQRãüX ãXPH
RVQRYQRVWDGRL
PLQHUDOQLKSUDYDLUH]HUYLNDRãWRVXQDIWDSULURGQLJDVLGUXJLQHREQRYOMLYL
SULURGQLUHVXUVL
0HÿXWLP Standard VH SULPHQMXMH QD QHNUHWQLQH SRVWURMHQMD L RSUHPX NRML VH
NRULVWH ]D UD]YRM LOL RGUåDYDQMH SUHWKRGQR QDYHGHQLK VUHGVWDYD L DNWLYQRVWL 1D
SULPHU Standard VH QH RGQRVL QD ãXPH NDR VUHGVWYR DOL VH RGQRVL QD PDãLQH
NRMHVHNRULVWH]DUDGRYHXãXPL
8 MXQX JRGLQH Odbor za međunarodne računovodstvene standarde
XVYRMLR MH GRNXPHQW R L]PHQDPD L GRSXQDPD MRS 16 L MRS 41
3ROMRSULYUHGDSORGRQRVQHRVQRYQHELOMNH,]PHQHLGRSXQH056L
056 8 MRS 41L]PHQMHQLVX VWDYRYL L L GRGDWL VWDYRYL
$&L8MRS 16L]PHQMHQLVXVWDYRYLLLGRGDWLVWDYRYL$L
%&6XEMHNWSULPHQMXMHRYHL]PHQH]DJRGLãQMHSHULRGHNRMLSRþLQMXQD
GDQLOLQDNRQMDQXDUD6XEMHNWSULPHQMXMHRYHL]PHQHUHWURVSHNWLYQR
X VNODGX VD MRS 8 Računovodstvene politike, promene računovodstvenih
procena i greške
1DMYDåQLMD SURPHQD MH GD X GHORNUXJX MRS 41 QLVX YLãH SORGRQRVQH
RVQRYQHELOMNHEHDUHU SODQWVYHüGDVHRQHUDþXQRYRGVWYHQRREXKYDWDMX
SULPHQRP RGUHEL MRS 16 2YD SURPHQD RPRJXüDYD GD VH ]D QDNQDGQR
YUHGQRYDQMHRYDNYLKELRORãNLKVUHGVWDYDSULPHQMXMHLOLmodel troška nabavke
LOL model revalorizacije 8NROLNR VH L]DEHUH model revalorizacije
YUHGQRYDQMHSRIHUYUHGQRVWLSRYHüDQMHIHUYUHGQRVWLVHQHELYLãHNQMLåLOR
NDR SULKRG ãWR MH ELR UDQLML ]DKWHY MRS 41 YHü NDR SRYHüDQMH
UHYDORUL]DFLRQHUH]HUYH

EHDUHUMHELOMNDNRMDUDÿDSORGRYH
3UL]QDYDQMHQHNUHWQLQDSRVWURMHQMDLRSUHPH

3RVWXSDNSUL]QDYDQMDQHNUHWQLQDSRVWURMHQMDLRSUHPHLPDGYHID]H
X SUYRM ID]L SUL]QDYDQMD RGUHÿXMH VH GD OL VH XODJDQMH ]D QDEDYNX
L]JUDGQMXUHNRQVWUXNFLMXLVOQHNRJVUHGVWYDWUHWLUDNDRVUHGVWYRLOLNDR
UDVKRGSHULRGD
XGUXJRMID]LVHQDNRQRSUHGHOMHQMDGDVHUDGLRVUHGVWYXYUãLQMHJRYR
VYUVWDYDQMH NODVLILNRYDQMH QD GXJRURþQR L NRMH LOL WHNXüH L NRMH
VUHGVWYR $NR MH X SLWDQMX VUHGVWYR X REOLNX QHNUHWQLQH X RYRM ID]L
SUL]QDYDQMD VH QD RVQRYX QDPHQH VUHGVWYD RGUHÿXMH GD OL VH UDGL R
LQYHVWLFLRQRMQHNUHWQLQLLOLQHNUHWQLQLNRMDüHVHNRULVWLWLXSRVORYDQMX
8SULYUHGQLPVXEMHNWLPDJGHQHNUHWQLQHSRVWURMHQMDLRSUHPDþLQH]QDþDMDQ
GHR LPRYLQH RGUHÿLYDQMH SUHGVWDYOMD OL QHNR XODJDQMH VUHGVWYR LOL WURãDN
PRåH LPDWL ]QDþDMDQ XþLQDN QD XWYUÿHQL UH]XOWDW SRVORYDQMD REUDþXQVNRJ
SHULRGD1DSULPHUDNRVHQHNRXODJDQMHSRJUHãQRLVNDåHNDRWURãDNXPHVWR
NDRVUHGVWYRELüHXPDQMHQUH]XOWDWWRJREUDþXQVNRJSHULRGDLREUQXWR
StandardQHSURSLVXMHMHGLQLFXPHUH]DSUL]QDYDQMHWMãWDþLQLQHNXVWDYNX
QHNUHWQLQHSRVWURMHQMDLRSUHPH3ULL]ERUXMHGLQLFHPHUHX]LPDMXVHXRE]LU
VSHFLILþQHRNROQRVWLXSULYUHGQRPVXEMHNWX8WRPVPLVOXVHNRGQHNLKYUVWD
VUHGVWDYD NDGD VX RQD SRMHGLQDþQR EH]QDþDMQD LVWRYUVQD VUHGVWYD PRJX
WUHWLUDWLNDRMHGQRVUHGVWYRQDNRMHVHSULPHQMXMXNULWHULMXPL]DSUL]QDYDQMH
5DGLSRMDãQMHQMDQDYHãüHPRGYDSULPHUD
3ULPHULL
Preduzeće kupuje 10 istovrsnih stolica za opremanje kancelarije.
Pojedinačno posmatrano stolica je sredstvo male vrednosti i mogla bi se
klasifikovati kao obrtno sredstvo. Međutim, preduzeće može odlučiti da
svih 10 istovrsnih stolica tretira kao jedno sredstvo, s tim što će na
analitičkoj kartici sredstva evidentirati da se radi o 10 komada
istovrsnih sredstava;
Pivara kupuje 10.000 staklenih flaša od 0,5 litara. Flaše imaju tretman
povratne ambalaže. Pojedinačna cena flaše je 10,00 din. tako da svaka
flaša posmatrana ponaosob ne ispunjava kriterijum za klasifikovanje kao
osnovno sredstvo. Međutim, privredni subjekt može odlučiti da navedene
flaše tretira kao dugoročno sredstvo, pri čemu će imati jednu analitičku
karticu za tu vrstu flaša - na kojoj će biti podatak o njihovom broju
izraženom u komadima.
3UYD ID]D SUL]QDYDQMD SUHPD SDUDJUDIX Standarda L]QRVL XODJDQMD X
YH]L VD QHNRP QHNUHWQLQRP SRVWURMHQMHP LOL RSUHPRP SUL]QDMX VH NDR
VUHGVWYRDNRLVDPRDNRVXLVSXQMHQDVOHGHüDGYDXVORYDNULWHULMXPD
GDMHYHURYDWQRGDüHEXGXüHHNRQRPVNHNRULVWLSRYH]DQHVDVUHGVWYRP
SULWLFDWLXSULYUHGQLVXEMHNWL
GDVHWURãDN QDEDYNHVUHGVWYDPRåHSRX]GDQRXWYUGLWL
Napomena: U Okviru za sastavljanje i prikazivanje finansijskih izveštaja
predviđen je i treći kriterijum za priznavanje: "da privredni
subjekt kontroliše sredstvo".
,]YHVQRVWEXGXüLKHNRQRPVNLKNRULVWLUD]PDWUDQMHL]YHVQRVWLEXGXüLK
HNRQRPVNLK NRULVWL RG VUHGVWYD SR Standardu MH UHDOQR YUãLWL WHN QDNRQ
ãWR VX UL]LFL L NRULVWL RG NRQWUROH QDG VUHGVWYRP SUHQHWL QD SULYUHGQL
VXEMHNW GDNOH WHN QDNRQ PRPHQWD NDGD SULYUHGQL VXEMHNW VWHNQH
NRQWUROXQDGQMLP
8NROLNR QLMH L]YHVQR GD üH SULWLFDWL NRULVWL RG VUHGVWYD L]GDFL NRML VX
XþLQMHQL]DQMHJRYXQDEDYNXSUL]QDMXVHNDRUDVKRGDQHNDRVUHGVWYR
3ULPHU
Preduzeće sa drugim investitorom sklapa ugovor o zajedničkoj gradnji
objekta. Kao svoj ulog u zajedničkom poslu daje zemljište, iznos od
100.000,00 din. i obavezuje se da pribavi građevinsku dozvolu. Suinvesti-
tor se obavezuje da izgradi objekat. Od izgrađenog objekta 50% bi
pripalo suinvestitoru a 50% preduzeću.
Suinvestitor je objekat izgradio, ali preduzeće nije uspelo da dobije
dozvolu i pravosnažnim rešenjem naloženo mu je da objekat sruši.
U ovom slučaju iskazani iznos na računu investicija u toku bi se preneo
na odgovarajući račun rashoda.
=ERJ UD]OLþLWRVWL VUHGVWDYD D L UD]OLþLWRVWL QMLKRYRJ NRULãüHQMD EXGXüH

HNRQRPVNHNRULVWLVHLVND]XMXQDUD]OLþLWHQDþLQHEURMHPSURL]YRGDNRML
VH QD VUHGVWYX PRJX SURL]YHVWL NLORPHWULPD NRMH PRåH SUHüL VDWLPD
NROLNRPRåHUDGLWLJRGLQDPDNROLNRVHPRåHNRULVWLWLSRYUãLQRPNRMDVH
PRåHNRULVWLWLLVO
8 SRMHGLQLP VOXþDMHYLPD VUHGVWYR VH SUL]QDMH LDNR GLUHNWQR QH GRQRVL
HNRQRPVNH NRULVWL WM QD QMHPX VH QH YUãL SURL]YRGQMD QLWL VH
L]QDMPOMXMH L VO YHü VH QMLPD RPRJXüDYD RVWYDUHQMH NRULVWL RG GUXJLK

StandardXSRWUHEOMDYDWHUPLQtroškoviNRMLMHXRELþDMHQXSUDNVL6XãWLQVNLVHQHUDGLR
WURãNRYLPD YHü R L]GDFLPD =ERJ WRJD üHPR L PL SUL REUD]ODJDQMX Standarda ]D
QDYHGHQHL]GDWNHXSRWUHEOMDYDWLL]UD]trošak.'DOLüHQHNLRGWLKL]GDWDNDSRVWDWLWURãDNL
QD WDM QDþLQ VH GLUHNWQR QDüL X bilansu uspeha ]DYLVL RG WRJD GD OL LVSXQMDYD LOL QH
LVSXQMDYD XVORYH ]D SUL]QDQMH NDR VUHGVWYR 6YHVQL VPR L þLQMHQLFH GD VH X SRMHGLQLP
VLWXDFLMDPDQHüHUDGLWLQLRL]GDFLPDDNRQDSULPHUSULYUHGQLVXEMHNWEHVSODWQRGRELMH
QHNRVUHGVWYR
VWDYNL QHNUHWQLQD SRVWURMHQMD LOL RSUHPH 7DNYH VWDYNH QHNUHWQLQD

SRVWURMHQMD L RSUHPH LVSXQMDYDMX XVORYH ]D SUL]QDYDQMH NDR VUHGVWYDMHU
RPRJXüDYDMXSULYUHGQRPVXEMHNWXGDRVWYDULEXGXüHHNRQRPVNHNRULVWL
RG GUXJLKVUHGVWDYD NRMD VX VD QMLPD SRYH]DQD XL]QRVX NRMLMH YHüL RG
RQRJNRMLELVHRVWYDULRGDRYDVUHGVWYDQLVXQDEDYOMHQD5DGLVHUHFLPR
R QHNUHWQLQDPD SRVWURMHQMLPD L RSUHPL QDEDYOMHQLP ]ERJ VLJXUQRVQLK
UD]ORJD LOL ]ERJ ]DãWLWH RNROLQH Na primer, preduzeće je nabavilo
elektronski protivpožarni alarmni sistem. Priznaje ga kao sredstvo jer od
njega posredno ostvaruje koristi - izbegava buduću štetu ili smanjuje
rizik od njenog nastanka. Dakle, iako neposredno ne donose ekonomske
koristi, ovakva sredstva se kvalifikuju da budu priznata kao sredstva
(nekretnine, postrojenja ili oprema) jer omogućavaju (ili pospešuju)
buduće ekonomske koristi od drugih sredstava, kojih ne bi bilo da ta
sredstva nisu nabavljena.
3RX]GDQRVWXWYUÿLYDQMDWURãNDQDEDYNHVUHGVWYDRYDMNULWHULMXP]D
SUL]QDYDQMH VUHGVWYD RELþQR VH X VOXþDMX NXSRYLQH VUHGVWYD ODNR
LVSXQMDYDMHUVHQDRVQRYXGRNXPHQWDFLMHRQMHJRYRMQDEDYFLNXSRYLQL
PRJXODNRRGUHGLWLL]GDFL]DWXQDEDYNX8QDVWDYNXüHPRGDWLSULPHUX
NRMHPXRGUHÿHQRPYUHPHQVNRPSHULRGXQLMHLVSXQMHQRYDMNULWHULMXP]D
SUL]QDYDQMHVUHGVWYD

3ULPHU
Preduzeće kupuje mašinu koja se zasniva na novoj neproverenoj

tehnologiji. Zbog toga ono sa dobavljačem ugovara sledeće uslove: ako
mašina u periodu od 6 meseci po instaliranju postigne kapacitet od
100.000 komada proizvoda uz škart od 1% cena će biti 1.000.000,00 din.
Ako mašina u periodu od 6 meseci po instaliranju ne postigne kapacitet
od 100.000 komada cena će biti 500.000,00 din. itd. Dok se sredstvu ne
utvrdi vrednost ne može se priznati kao sredstvo u poslovnim knjigama.
8 VOXþDMX GD MH VUHGVWYR L]JUDÿHQR VWYRUHQR X VRSVWYHQRM L]UDGL X

VDPRPSULYUHGQRPVXEMHNWXPHUHQMHWURãNDVHPRåHSRX]GDQRXWYUGLWL
QD RVQRYX GRNXPHQWDFLMH R QDEDYNDPD PDWHULMDOD UDGD L GUXJLK
VUHGVWDYDNRULãüHQLK]DQMHJRYXL]JUDGQMXRVWUXNWXULWURãNDQDEDYNH]D
SRþHWQRSUL]QDYDQMHVUHGVWYDJRYRULüHPRXRNYLUXWDþNH
1DYHGHQLNULWHULMXPL]DSUL]QDYDQMHQHSULPHQMXMXVHVDPRQDWURãNRYHNRML
QDVWDMXSULQDEDYFLVUHGVWYDYHüLQDWURãNRYHNRMLXYH]LVDQMLPQDNQDGQR
QDVWDMXNDRUH]XOWDW
GRJUDGQMHVUHGVWYD
]DPHQHQMHJRYRJGHODLOL
VHUYLVLUDQMDVUHGVWYD
Napomena: O aspektima primene kriterijuma za priznavanje ovih troškova
govorićemo u okviru tačke 3.1.
'UXJD ID]D SUL]QDYDQMD NODVLILNRYDQMH VUHGVWYD QDNRQ SUL]QDYDQMD

L]QRVDXODJDQMD]DQDEDYNXL]JUDGQMXUHNRQVWUXNFLMXLVONDRVUHGVWYDRQR
VH NODVLILNXMH LOL NDR GXJRURþQR LOL NDR REUWQR VUHGVWYR =D QDYHGHQR
NODVLILNRYDQMH VYDNL SULYUHGQL VXEMHNW LPDMXüL X YLGX RNROQRVWL VYRJ
SRVORYDQMD WUHED GD XVYRML GRGDWQL NULWHULMXP pojedinačnu vrednost
sredstavaþLMLMHYHNNRULãüHQMDGXåLRGJRGLQHGDQDDNRMDüHVOXåLWLNDRSUDJ
]D QMLKRYR NODVLILNRYDQMH X GXJRURþQD LOL REUWQD VUHGVWYD 2YGH VH UDGL R
SULPHQLSULQFLSD]QDþDMQRVWL]DSRVORYHSUL]QDYDQMDLYUHGQRYDQMDVUHGVWDYD
1DLPHSUHPDMRS 8 Računovodstvene politike, promene računovodstvenih
procena i greškeSULPHQDQHNHUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNHXWYUÿHQHQDRVQRYX
6WDQGDUGD LOL 7XPDþHQMD D WR ]QDþL L QD RVQRYX MRS 16 Nekretnine,
postrojenja i oprema QLMH REDYH]QD DNR MH HIHNDW QMHQH SULPHQH
EH]QDþDMDQQHELWDQQDNYDOLWHWILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD

3ULPHU
Heftalica kao sredstvo koje se koristi u kancelarijama ima relativno malu
vrednost i može se koristiti više godina. Umesto stopostotnog otpisivanja pri
njenom stavljanju u upotrebu obračun njenog trošenja bi mogao da se vrši
na isti način kao i za neko osnovno sredstvo, na primer, kamion. Time bi
trošak nabavke heftalice rasporedio na sve godine u kojima bi se ona
koristila, a ne samo godina u kojoj je ona stavljena u upotrebu. Za ovakvo
postupanje bilo bi neophodno procenjivati vek korišćenja heftalice i njenu
rezidualnu vrednost. Ovakvo postupanje imalo bi za posledicu dve stvari:
to procenjivanje izaziva nastanak dodatnih troškova računovodstvenog
obuhvatanja tog sredstva i
zbog veće preciznosti u raspodeli troškova obračunskim periodima
poboljšan bi bio kvalitet finansijskih izveštaja.
Međutim, može se zasigurno tvrditi:
da je poboljšanje kvaliteta finansijskih izveštaja zbog njihove veće
preciznosti skoro nemerljivo i
da bi troškovi nastali primenom ovakve računovodstvene politike bili
veći nego korist koja bi se dobila od poboljšane preciznosti finansijskih
izveštaja.
=ERJ WRJD MRS 8 QH QDODåH REDYH]QRVW SULPHQH QHNH UDþXQRYRGVWYHQH

SROLWLNH NRMD SURL]OD]L L] QHNRJ 6WDQGDUGD LOL 7XPDþHQMD DNR MH HIHNDW RG
QMHQH SULPHQH EH]QDþDMDQQHELWDQ QD NYDOLWHW ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD 6KRGQR
QDYHGHQRP UHãHQMX L] MRS 8 SULYUHGQL VXEMHNW X VYRMLP UDþXQRYRGVWYHQLP

SROLWLNDPDRGUHÿXMHSRMHGLQDþQXYUHGQRVWVUHGVWYDþLMLMHYHNNRULãüHQMDGXåL
RG JRGLQH GDQD NRMD üH VOXåLWL NDR SUDJ ]D QMLKRYR NODVLILNRYDQMH X
GXJRURþQDLOLREUWQDVUHGVWYDMHUMHQDNQDGQRYUHGQRYDQMHREUWQLKVUHGVWDYD
MHGQRVWDYQLMH L PDQMH ]DKWHYQR RG QDNQDGQRJ YUHGQRYDQMD GXJRURþQLK
VUHGVWDYD

3ULPHU
Radi se o jako malom preduzeću, koje od sredstava ima računar, sto,
stolicu i ormar.
Preduzeće je kupilo štampač za računar čija je nabavna vrednost
15.000,00 din.
U računovodstvenoj politici preduzeća određen je iznos od 10.000,00 din
kao granica za priznavanje nekog sredstva koje se može koristiti duže od
12 meseci kao dugoročnog sredstva.
Štampač je klasifikovan kao osnovno sredstvo, tj. oprema.
,PDMXüL X YLGX GD Standard QH SURSLVXMH MHGLQLFX PHUH X NRMRM VH YUãL
SUL]QDYDQMH VUHGVWYD X SRMHGLQLP RNROQRVWLPD VH MHGQR VUHGVWYR
SRVPDWUDQR NDR WHKQRORãND FHOLQD PRåH SUL]QDWL NQMLJRYRGVWYHQR
HYLGHQWLUDWL NDR GYD LOL YLãH VUHGVWDYD 7R VH UDGL X VOXþDMX GD GHORYL
VUHGVWDYD
LPDMXUD]OLþLWNRULVQLYHNWUDMDQMDLOL
SUXåDMX NRULVWL SULYUHGQRP VXEMHNWX QD UD]OLþLWH QDþLQH þLPH QXåQR
]DKWHYDMXSULPHQXUD]OLþLWLKVWRSDLPHWRGDDPRUWL]DFLMH
3ULPHU ]D RYDNYR WUHWLUDQMH VUHGVWDYD PRåH ELWL ]JUDGD L NRWDR ]D QMHQR
HWDåQRJUHMDQMH
Standard SUXåD VOHGHüH VPHUQLFH ]D NODVLILNRYDQMH UH]HUYQLK GHORYD DODWDL
LQYHQWDUD
YHüLQDUH]HUYQLKGHORYDDODWDLLQYHQWDUDRELþQRVHNODVLILNXMHNDR]DOLKD
L SUL]QDMX VH X SRWSXQRVWL NDR UDVKRG NDGD VX XWURãHQL LOL VWDYOMHQL X
XSRWUHEX
XVOXþDMXGDVXUH]HUYQLGHORYLDODWLLQYHQWDUYHüHYUHGQRVWLVYUVWDYDMX
VH X RSUHPX Standard QH GDMH SUHSRUXNH R YLVLQL YUHGQRVWL NRMD
SUHGVWDYOMD JUDQLFX ]D VYUVWDYDQMH WLK VUHGVWYD X ]DOLKH LOL X GXJRURþQD
VUHGVWYDSDSULYUHGQLVXEMHNWWUHEDVYRMLPRSãWLPDNWRPWRGDXUHGLWR
üHXMHGQRELWLMHGQDRGUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLNDSULYUHGQRJVXEMHNWD
DNRVHUH]HUYQLGHORYLDODWLLQYHQWDUPRJXXSRWUHEOMDYDWLVDPRX]QHNL
SUHGPHW QHNUHWQLQH SRVWURMHQMD L RSUHPH D RþHNXMH VH GD üH QMLKRYD
XSRWUHEDELWLQHUHGRYQDRQLVHLVND]XMXNDRRSUHPDLDPRUWL]DFLMDLPVH
REUDþXQDYDWRNRPSHULRGDNRMLQHSUHOD]LNRULVQLYHNWUDMDQMDVUHGVWYD]D
NRMLVXNDRUH]HUYQLGHRLOLDODWQDEDYOMHQLLOLGRNVHQHXJUDGHDNRVHWR
GHVL SUH NUDMD YHND QMLKRYRJ DPRUWL]RYDQMD 8 WRP VOXþDMX SUHRVWDOL
QHDPRUWL]RYDQLL]QRVVHSUL]QDMHNDRWURãDNDPRUWL]DFLMH
DNR VX RYDNYD VUHGVWYD NODVLILNRYDQD NDR RSUHPD PRJX VH REUDþXQVNL
SRVPDWUDWL NDR MHGQR VUHGVWYR QD SULPHU ]D YLãH DODWD VH ]DMHGQLþNL
REUDþXQDYDDPRUWL]DFLMD
1DSRPLQMHPR GD X SRVWXSNX SUL]QDYDQMD QHNUHWQLQD NRMH LPDMX NDUDNWHU
GXJRURþQLKVUHGVWDYDWUHEDRGUHGLWLLQMLKRYXQDPHQXGDOLüHVHNRULVWLWL
]D SURL]YRGQMX SURL]YRGD LVSRUXNX URED XVOXJD LOL X DGPLQLVWUDWLYQH
VYUKHRYDVUHGVWYDVXXGHORNUXJXStandardaLOL
]DL]QDMPOMLYDQMHGUXJLPDXNRPVOXþDMXVHSULPDUQRSULPHQMXMHMRS
40 Investiciona nekretnina

3RþHWQRYUHGQRYDQMHQHNUHWQLQDSRVWURMHQMDLRSUHPH

.DGD MH QHNR VUHGVWYR LVSXQLOR XVORYH GD EXGH SUL]QDWR ELOR NDR
QHNUHWQLQD SRVWURMHQMH LOL RSUHPD WUHED PX RGUHGLWL SRþHWQX YUHGQRVW 2QR VH
SRþHWQRYUHGQXMHSRWURãNXQDEDYNHWMSR
QDEDYQRMYUHGQRVWLDNRMHNXSOMHQRQDWUåLãWXLOL
FHQLNRãWDQMDDNRMHVWYRUHQRXSULYUHGQRPVXEMHNWX

6DVWDYQLGHORYLWURãNDQDEDYNH

1. Trošak nabavke nekretnine, postrojenja ili opreme

7URãDNQDEDYNHQHNRJVUHGVWYDQHNUHWQLQHSRVWURMHQMDLRSUHPHSULGDOMHP
REUD]ODJDQMX RYRJ GHOD Standarda SRQHNDG üHPR XSRWUHEOMDYDWL WHUPLQ
VUHGVWYDþLQH
IDNWXUQDYUHGQRVWXPDQMHQD]DVYHRGREUHQHWUJRYDþNHSRSXVWHLUDEDWH
SOXVXYR]QHGDåELQHFDULQHQDNQDGH]DXVOXJHFDULQVNRJRUJDQDWDNVHL
VOSRUH]QDGRGDWXYUHGQRVWDNRVHREUDþXQDYDLDNRSULYUHGQLVXEMHNW
QHPD SUDYR QD RGELWDN L SRUH] QD SUHQRV DSVROXWQLK SUDYD DNR VH
REUDþXQDYD
VYL WURãNRYL NRML VH GLUHNWQR PRJX SULSLVDWL GRYRÿHQMX VUHGVWYD QD
QMHJRYRPHVWRLXUDGQRVWDQMH]DQDPHUDYDQXXSRWUHEXNDNRELVUHGVWYR

$NRSULYUHGQLVXEMHNWXOD]QL3'9QHPRåHGDNRULVWLNDRRGELWQXVWDYNXSULREUDþXQX
VYRMH REDYH]H ]D 3'9 RQGD WDM XOD]QL 3'9 þLQL VDVWDYQL GHR QDEDYQH YUHGQRVWL
QDEDYOMHQRJVUHGVWYD
PRJOR GD IXQNFLRQLãH QD QDþLQ QD NRML WR RþHNXMH UXNRYRGVWYR
SULYUHGQRJVXEMHNWD3ULPHULRYLKWURãNRYDELPRJOLELWL
WURãNRYLSULSUHPHPHVWDQDNRPHüHVUHGVWYRELWLSRVWDYOMHQR
DNR MH X SLWDQMX L]JUDGQMD ]JUDGH SULPHU WLK WURãNRYD EL PRJOL
ELWLL]GDFL]DUDãþLãüDYDQMHWHUHQDLQMHJRYXQLYHODFLMX
DNRMHXSLWDQMXPRQWLUDQMHPDãLQHSULPHUWLKWURãNRYDELPRJOL
ELWL L]GDFL ]D EHWRQLUDQMH PHVWD JGH üH PDãLQD ELWL SRVWDYOMHQD
REH]EHÿHQMH SULNOMXþND LQVWDODFLMH HOHNWULþQH HQHUJLMH NRPSUL
PRYDQRJYD]GXKDLVO
WURãNRYL LVSRUXNH L PDQLSXODWLYQL WURãNRYL QD SULPHU L]GDFL ]D
XWRYDUSUHYR]VNODGLãWHQMHLVWRYDUSRVUHGQLþNLWURãNRYLãSHGLWHUVNL
WURãNRYLWURãNRYLSUDWQMHSUHYR]DVSHFLMDOQLKWHUHWDWURãNRYLORPDX
WUDQVSRUWX
WURãNRYL LQVWDOLUDQMD L PRQWDåH QD SULPHU L]GDFL ]D XVOXJH
LQVWDOLUDQMDLPRQWDåHVUHGVWYD
QDNQDGHVWUXþQMDFLPDNDRãWRVXDUKLWHNWHLLQåHQMHULUDGLORELVH
QD SULPHU R QDNQDGDPD NRMH VH SODüDMX VWUXþQMDFLPD QDYHGHQLK
VWUXND]DXVOXJHXYH]LVDQDEDYNRPVUHGVWDYD
WURãNRYL SURYHUH GD OL VUHGVWYR QRUPDOQR IXQNFLRQLãH XPDQMHQL ]D
QHWR SULKRGH RG SURGDMH ELOR NRMHJ SURL]YRGD NRML MH SURL]YHGHQ X
WRNXGRYRÿHQMDVUHGVWYDQDGDWXORNDFLMXLVWDQMHNDRãWRVXSULPHUFL
NRML VX SURL]YHGHQL X WRNX WHVWLUDQMD RSUHPH ]D QHND VUHGVWYD MH
QHRSKRGQR SR QMLKRYRP LQVWDOLUDQMX L]YUãLWL SURYHUX NDNR
IXQNFLRQLãX na primer, za instaliranu liniju za flaširanje piva
neophodno je proveriti njen kapacitet, lom flaša, kvalitet zaptivanja
flaša, efikasnost njihovog pranja i dr. Navedeno ispitivanje iziskuje
nastanak različitih troškova: počev od troškova energije, radne
snage, usluga stručnjaka, pa do materijala koji se obrađuje. Kao što
je rečeno, ukoliko se pri tome proizvedu proizvodi zadovoljavajućeg
kvaliteta, za njihovu neto prodajnu vrednost umanjili bi se utvrđeni
troškovi provere linije
SRþHWQR SURFHQMHQH WURãNRYH GHPRQWLUDQMD XNODQMDQMD L QDNRQ WRJD

REQDYOMDQMDPHVWDQDNRMHPüHVUHGVWYRELWLORFLUDQRWMSURFHQXYLVLQH
REDYH]D NRMH SULYUHGQL VXEMHNW VWLþH NDGD VUHGVWYR QDEDYL LOL REDYH]H
VWLþHNDRSRVOHGLFXNRULãüHQMDVUHGVWYDXWRNXRGUHÿHQRJSHULRGDXVYUKH
NRMH VH UD]OLNXMX RG SURL]YRGQMH ]DOLKD X WRP SHULRGX 3URFHQMLYDQMH L
SUL]QDYDQMH RYLK EXGXüLK WURãNRYD GHPRQWDåH XNODQMDQMD VUHGVWYD L
QDNRQWRJDREQDYOMDQMDPHVWDQDNRMHPüHVUHGVWYRELWLXL]QRVXNRMLVH
PRåHSUL]QDWLNDRUH]HUYLVDQMHYUãLVHXVNODGXVDMRS 37 Rezervisanja,
potencijalne obaveze i potencijalna sredstva. Na ovom mestu napominje-
mo da se ovi budući troškovi mogu uključiti u trošak nabavke samo pod

uslovom da privredni subjekt montiranjem sredstva više nema drugu
alternativu već da ga na kraju njegovog veka korišćenja (ili u nekom
drugom roku) demontira, premesti i obnovi mesto na kojem je bilo, što će
izazvati troškove.
6OHGHüL WURãNRYL VH QH XNOMXþXMX X QDEDYQX YUHGQRVW LOL FHQX NRãWDQMD
QHNUHWQLQHSRVWURMHQMDLRSUHPH
WURãNRYL RWYDUDQMD QRYRJ SRJRQD na primer, troškovi pripreme
proizvodnje nisu sastavni deo troška nabavke sredstva sem ako nisu
potrebni radi njegovog dovođenja u radno stanje. Sem toga početni pos-
lovni gubici nastali pre nego što je sredstvo postiglo planirani kapacitet
priznaju se kao rashod
WURãNRYL XYRÿHQMD QRYRJ SURL]YRGD LOL XVOXJH XNOMXþXMXüL WURãNRYH
UHNODPLUDQMDLSURPRWLYQLKDNWLYQRVWL na primer, na liniji za flaširanje
sokova preduzeće planira da započne flaširanje novog soka. U tu svrhu
investira u novi dizajn ambalaže i troškove reklamiranja
WURãNRYLYRÿHQMDSRVORYDQDQRYRMORNDFLMLLOLVDQRYRPJUXSRPNXSDFD
XNOMXþXMXüL WURãNRYH REXNH RVREOMD na primer, preduzeće preseljava
mašine na novu lokaciju, što uslovljava dodatne troškove za obuku
novozaposlenih radnika, kao i dodatne troškove za boravak rukovodilaca
na novoj lokaciji (smeštaj u hotelu, troškove prevoza)L
DGPLQLVWUDWLYQHLGUXJHWURãNRYH administrativni i drugi opšti troškovi
se ne uključuju u troškove nabavke sredstva, osim ako se mogu direktno
pripisati njegovoj nabavci ili dovođenju u radno stanje
Standard NRQVWDWXMHGD SUH L]JUDGQMHVUHGVWYDLOL XWRNX QMHJRYH L]JUDGQMH
LOL WRNX QMHJRYRJ UD]YRMD SULYUHGQL VXEMHNW PRåH VSURYHVWL DNWLYQRVWL NRMH
QLVX QHRSKRGQH ]D GRYRÿHQMH VUHGVWYD QD PHVWR L X VWDQMH NRMH PX
RPRJXüDYDIXQNFLRQLVDQMHQDQDþLQNDNRWRRþHNXMHUXNRYRGVWYRSULYUHGQRJ
VXEMHNWD Na primer, preduzeće može davati u zakup deo zemljišta tokom
gradnje nekog objekta na tom zemljištu 6 RE]LURP GD RYH X]JUHGQH
DNWLYQRVWL QLVX QHRSKRGQH ]D L]JUDGQMX L GRYRÿHQMH VUHGVWYD QD PHVWR L X
VWDQMH NRMH PX RPRJXüDYD GD IXQNFLRQLãH QD QDþLQ NDNR WR RþHNXMH
UXNRYRGVWYRSULYUHGQRJVXEMHNWDSULKRGLLVQMLPDSRYH]DQLUDVKRGLSUL]QDMX
VHNDRSULKRGLLUDVKRGLWHNXüHJSHULRGDWMQHNDSLWDOL]XMXVH

2. Trošak proizvodnje (izgradnje) nekretnine, postrojenja ili opreme

7URãDNQDEDYNHL]JUDGQMHSURL]YRGQMHVUHGVWYDXVRSVWYHQRMUHåLMLXWYUÿXMH
VHQDLVWLPQDþHOLPDNDRLNRGNXSOMHQRJVUHGVWYD
$NR MH VUHGVWYR SURL]YHGHQR X UHGRYQRM SURL]YRGQML SURL]YRGD ]D SURGDMX
QMHJRYWURãDNMHQDMþHãüHMHGQDN
WURãNX SURL]YRGQMH VUHGVWDYD QDPHQMHQLK ]D SURGDMX WM FHQL NRãWDQMD

NDNRWRUHJXOLãHQDSULPHUMRS 2 Zalihe
SOXV VYL WURãNRYL QHRSKRGQL GD VH VUHGVWYR GRYHGH X UDGQR VWDQMH QD
SULPHUWURãNRYLLQVWDOLVDQMDLPRQWDåH
8FHQXNRãWDQMDQHXNOMXþXMXVHLQWHUQLSURILWL
8 GLUHNWQH WURãNRYH VSDGDMX WURãNRYL PDWHULMDOD ]D L]UDGX SODWD ]D L]UDGXL
VOLþQLWURãNRYLNRMLPRJXGLUHNWQRGDVHXNOMXþHXFHQXNRãWDQMD
,QGLUHNWQH WURãNRYH SURL]YRGQMH þLQH WURãNRYL DPRUWL]DFLMH HOHNWULþQH
HQHUJLMHRVLJXUDQMDLVO
3UHNRPHUQRWURãHQMHPDWHULMDODUDGDLGUXJLKUHVXUVDQHXNOMXþXMXVHXWURãDN
QDEDYNHVUHGVWYD
3RVWXSDQMDVDLQGLUHNWQLPWURãNRYLPDPRJXELWLVOHGHüD
]DQHPDULYDQMH LQGLUHNWQLK WURãNRYD SURL]YRGQMH WM YUHGQRYDQMH
VUHGVWDYDVDPRSRGLUHNWQLPWURãNRYLPDãWRELGRYHORGRQHUHDOQRQLVNH
FHQHNRãWDQMDRYDNYRSRVWXSDQMHQHELELORXVNODGXVDMRS 2 Zalihe
XNOMXþLYDQMHVUD]PHUQRJGHODXNXSQLKLQGLUHNWQLKWURãNRYDRYDPHWRGD
VHQDMþHãüHNRULVWLXSUDNVLLXVNODGXMHVDMRS 2 ZaliheL
XNOMXþLYDQMH GRGDWQLK WURãNRYD ãWR SRGUD]XPHYD XNOMXþLYDQMH VDPR
YDULMDELOQLK LQGLUHNWQLK WURãNRYD NRML VX QDVWDOL X WRNX L]JUDGQMH
VRSVWYHQRJ VUHGVWYD MHU ILNVQL WURãNRYL EL VH SRMDYLOL EH] RE]LUD QD
L]JUDGQMX VUHGVWYD RYDNYR SRVWXSDQMH QH EL ELOR X VNODGX VD MRS 2
Zalihe
6RE]LURPGDVXXGHORNUXJStandardaXNOMXþHQHLSORGRQRVQHELOMNHNDRãWR
VX SODQWDåH YRüD L YLQRJUDGL Standardom MH SURSLVDQR GD VH RQH
REUDþXQDYDMX QD LVWL QDþLQ NDR VWDYNH QHNUHWQLQD SRVWURMHQMD L RSUHPH
L]JUDÿHQH X YODVWLWRM UHåLML SUH GRSUHPDQMD QD PHVWR L GRYRGHQMD X VWDQMH
QHRSKRGQR ]D SULPHQX QD QDþLQ NRML MH XWYUGLOR UXNRYRGVWYR SUHGX]HüD 8
VNODGX VD WLP SRMDP L]JUDGQMD NRML VH NRULVWL X Standardu WXPDþL VH L X
VPLVOXNRMLREXKYDWDDNWLYQRVWLQHRSKRGQH]DX]JRMSORGRQRVQLKELOMDNDSUH
QHJRãWRVHQDÿXQDPHVWXLXVWDQMXSRWUHEQRPNDNRELVHNRULVWLOHXVNODGX
VDQDPHUDPDUXNRYRGVWYDSUHGX]HüD

2GUHÿLYDQMHYLVLQHWURãNDQDEDYNH

Standard GDMH SRVHEQH VPHUQLFH ]D XWYUÿLYDQMH YLVLQH WURãND QDEDYNH
QHNUHWQLQDSRVWURMHQMDLOLRSUHPHXVOXþDMX
RGORåHQRJSODüDQMDREDYH]HSRRVQRYXNXSRYLQHVUHGVWYD
VWLFDQMXVUHGVWYDUD]PHQRP]DGUXJDVUHGVWYD
VWLFDQMXVUHGVWYDSXWHPILQDQVLMVNRJOL]LQJDL
VWLFDQMXVUHGVWYDX]GUåDYQRGRGHOMLYDQMH
1. Trošak nabavke sredstva (nekretnine, postrojenja ili opreme) u slučaju

odloženog plaćanja obaveze po osnovu njegove kupovine

7URãDN QDEDYNH QDEDYQD YUHGQRVW LOL FHQD NRãWDQMD VUHGVWYD QHNUHWQLQH
SRVWURMHQMDLOLRSUHPHMHGQDNMHFHQLNRMDELVHQDGDWXPQMHJRYRJSUL]QDQMD
SODWLODGDMHRQRNXSOMHQR]DJRWRYLQX2YDNYRSRVWXSDQMHYDåLLXVOXþDMXGD
SODüDQMHREDYH]HSRRVQRYXNXSRYLQHVUHGVWYDLPDNDUDNWHULVWLNXRGORåHQRJ
SODüDQMD RGORåHQRJ SUHNR XRELþDMHQLK URNRYD SODüDQMD 8 WRP VOXþDMX
UD]OLND L]PHÿX L]QRVD NRML EL VH SODWLR GD MH X SLWDQMX ELOD NXSRYLQD ]D
JRWRYLQX L VWYDUQRJ L]QRVD XNXSQLK SODüDQMD SUL]QDMH VH NDR UDVKRG NDPDWD
WRNRP WUDMDQMD SHULRGD RGORåHQRJ SODüDQMD VHP DNR X VNODGX VD MRS 23
Troškovi pozajmljivanja WH WURãNRYH WUHED NDSLWDOL]RYDWL WM XNOMXþLWL X
QDEDYQXYUHGQRVWVUHGVWYD

2. Trošak nabavke sredstva (nekretnine, postrojenja ili opreme) nabavljenog

razmenom za druga sredstva

6UHGVWYRQHNUHWQLQDSRVWURMHQMHLOLRSUHPDVHPRåHQDEDYLWLUD]PHQRP]D
GUXJR LOL YLãH GUXJLK QHPRQHWDUQLK VUHGVWDYD QHNUHWQLQX SRVWURMHQMH
RSUHPX LOL QHNR GUXJR QHPRQHWDUQR VUHGVWYR 6HP WRJD SUL UD]PHQL
SULYUHGQLVXEMHNWPRåHX]VUHGVWYRGDWLLOLSULPLWLRGUHÿHQLL]QRVJRWRYLQH
Standard SUXåD VPHUQLFH ]D RGUHÿLYDQMH YUHGQRVWL SR NRMRM VH YUHGQXMH
VUHGVWYRNRMHVHGRELMDXUD]PHQL]DGUXJRQHPRQHWDUQRVUHGVWYRVWLPãWR
RQQDYRGLGDVHWHVPHUQLFHQDUDYQRX]RGJRYDUDMXüHSULODJRÿDYDQMHNRULVWH
L ]D RVWDOH REOLNH UD]PHQH VUHGVWDYD X NRMLPD VH VWLþH QHND QHNUHWQLQD
SRVWURMHQMHLOLRSUHPD
VWHþHQRVUHGVWYRVHYUHGQXMHSRQMHJRYRMIHUYUHGQRVWLRVLP
NDGDWUDQVDNFLMDUD]PHQHQHPDNRPHUFLMDOQXVXãWLQXLOL
NDGD VH QH PRåH SRX]GDQR XWYUGLWL IHU YUHGQRVW QL SULPOMHQRJ QL
GDWRJVUHGVWYD
DNR VH VWHþHQR VUHGVWYR QH PRåH YUHGQRYDWL SR IHU YUHGQRVWL QMHJRYD
QDEDYQD YUHGQRVW üH ELWL MHGQDND NQMLJRYRGVWYHQRM YUHGQRVWL GDWRJ
VUHGVWYD
$NRSULYHGQLVXEMHNWPRåHSRX]GDQRGDXWYUGLIHUYUHGQRVWELORSULPOMHQRJ
LOL GDWRJ VUHGVWYD RQGD VH IHU YUHGQRVW GDWRJ VUHGVWYD NRULVWL ]D PHUHQMH
QDEDYQHYUHGQRVWLSULPOMHQRJVUHGVWYDRVLPNDGDMHIHUYUHGQRVWSULPOMHQRJ
VUHGVWYDRþLJOHGQLMD
)HU YUHGQRVW VUHGVWYD ]D NRMH QH SRVWRMH XSRUHGLYH WUåLãQH WUDQVDNFLMH
SRX]GDQRMHXWYUÿHQDDNR
YDULMDFLMD VWHSHQD SRX]GDQRVWL SURFHQH QMHJRYH IHU YUHGQRVWL QLMH
]QDþDMQD]DWRVUHGVWYRLOL
DNRUDVSRQYHURYDWQRüDUD]OLþLWLKSURFHQDPRåHELWLUD]XPQRSURFHQMHQL
NRULãüHQXSURFHQLIHUYUHGQRVWL
3ULUDþXQRYRGVWYHQRPREXKYDWDQMXRYHWUDQVDNFLMHSULYUHGQLVXEMHNWSRVWXSD
QDVOHGHüLQDþLQ
REUDþXQDYDDPRUWL]DFLMX]DGDWRVUHGVWYR]DSHULRGRGSRþHWNDSRVORYQH
JRGLQHGRGDQDUD]PHQH
RGUHÿXMH IHU YUHGQRVW GDWRJ L SULPOMHQRJ VUHGVWYD RVQRYD ]D GDOML
REUDþXQ MH IHU YUHGQRVW GDWRJ VUHGVWYD RVLP DNR MH IHU YUHGQRVW
SULPOMHQRJVUHGVWYDRþLJOHGQLMD
]DWLPVHVSURYRGLLVNQMLåDYDQMHVWDURJVUHGVWYDLXNQMLåDYDQMHGRELMHQRJ
DNRMHIHUYUHGQRVWGDWRJVUHGVWYDRVQRYD]DGDOMLREUDþXQXNQMLåDYD
VHGRELMHQRVUHGVWYRSRIHUYUHGQRVWLGDWRJVUHGVWYDVWLPGDVHRQD
XYHüDYD ]D VYH GRSODWH NRMH VX XþLQMHQH RG VWUDQH SULYUHGQRJ
VXEMHNWD LOL VH XPDQMXMH ]D VYD SULPDQMD NRMD VX X] VUHGVWYR
GRELMHQDGDWRVUHGVWYRVHLVNQMLåDYDLSULWRPHVHLVND]XMHGRELWDNLOL
JXELWDN L] RVWYDUHQH WUDQVDNFLMH GRELWDN LOL JXELWDN VH LVND]XMX X
YLVLQL UD]OLNH L]PHÿX NQMLJRYRGVWYHQH YUHGQRVWL GDWRJ VUHGVWYD L
QMHJRYHIHUYUHGQRVWL
DNRMHIHUYUHGQRVWSULPOMHQRJVUHGVWYDRVQRYD]DGDOMLREUDþXQMHU
MH WD IHU YUHGQRVW RþLJOHGQLMD XNQMLåDYD VH GRELMHQR VUHGVWYR SR
VYRMRM IHU YUHGQRVWL LVNQMLåDYD VH GDWR VUHGVWYR SR VYRMRM
NQMLJRYRGVWYHQRM YUHGQRVWL X] NQMLåHQMH VYLK GDWLK LOL SULPOMHQLK
GRSODWD SUL þHPX VH LVND]XMH GRELWDN LOL JXELWDN L] RVWYDUHQH
WUDQVDNFLMH GRELWDN LOL JXELWDN VH LVND]XMX X YLVLQL UD]OLNH L]PHÿX
IHU YUHGQRVWL GRELMHQRJ VUHGVWYD VD MHGQH VWUDQH L NQMLJRYRGVWYHQH
YUHGQRVWLGDWRJVUHGVWYDXYHüDQH]DVYHGDWHGRSODWHLOLXPDQMHQH]D
VYHSULPOMHQHGRSODWH

3. Trošak nabavke sredstva (nekretnine, postrojenja ili opreme) na osnovu

finansijskog lizinga

7URãDN QDEDYNH VUHGVWYD NRMH MH ]DNXSDF SULEDYLR SUHPD XJRYRUX R
ILQDQVLMVNRP OL]LQJX XWYUÿXMH VH NRULãüHQMHP SULQFLSD SRVWDYOMHQLK X MSFI 16
Lizing.

4. Trošak nabavke sredstva (nekretnine, postrojenja ili opreme) nabavljenih
uz državno dodeljivanje

8VOXþDMXGDVHVUHGVWYDQDEDYOMDMXX]SRPRüGUåDYQRJGRGHOMLYDQMDRQDVH
SUHPD MRS 20 Računovodstveno obuhvatanje državnih dodeljivanja i obeloda-
njivanje državne pomoći PRJXYUHGQRYDWLQDGYDQDþLQD
SRQDEDYQRMYUHGQRVWLX]LVND]LYDQMHYUHGQRVWLGUåDYQRJGRGHOMLYDQMDQD
UDþXQXSDVLYQRJYUHPHQVNRJUD]JUDQLþHQMDSUYLGRSXãWHQLSRVWXSDNL]
MRS 20)LOL
SR QDEDYQRM YUHGQRVWL XPDQMHQRM ]D L]QRV GRGHOMHQRJ GUåDYQRJ
GRGHOMLYDQMDGUXJLGRSXãWHQLSRVWXSDNL]MRS 20)

3UL]QDYDQMHQDNQDGQLKWURãNRYD

7RNRPNRULãüHQMDVUHGVWDYDQDVWDMXGRGDWQLWURãNRYLXYH]LVDQMLPD1HNLRG
WLKWURãNRYDQDVWDMX]ERJRGUåDYDQMDVUHGVWDYDLQMLKRYLKSRSUDYNLMHUVHRQD
NRULãüHQMHPWURãHKDEDMXNYDUHRELPUDGRYDPRåHELWLPDQMLLOLYHüLGRN
GUXJL WURãNRYL QDVWDMX ]ERJ QMLKRYRJ SREROMãDQMD SRYHüDQMD NDSDFLWHWD
SURGXåHQMD QMLKRYRJ YHND NRULãüHQMD SRYHüDQMD NYDOLWHWD SURL]YRGD NRML VH
QDQMLPDL]UDÿXMXLVO
1D SUL]QDYDQMH QDNQDGQLK WURãDND SULPHQMXMX VH NULWHULMXPL L] SDUDJUDID
Standarda.DRãWRVPRYHüUHNOLUDGLVHRVOHGHüDGYDXVORYDNULWHULMXPD
GDMHYHURYDWQRGDüHEXGXüHHNRQRPVNHNRULVWLSRYH]DQHVDVUHGVWYRP
SULWLFDWLXSULYUHGQLVXEMHNWL
GDVHWURãDNQDEDYNHVUHGVWYDPRåHSRX]GDQRXWYUGLWL
2YLXVORYLSULPHQMHQLQDQDNQDGQHWURãNRYHXYH]LVDVUHGVWYLPDELELOL
GDMHYHURYDWQRGDüHEXGXüHHNRQRPVNHNRULVWLSRYH]DQHVDQDNQDGQLP
L]GDWNRPSULWLFDWLXSULYUHGQLVXEMHNWL
GDVHWDMGRGDWQLWURãDNPRåHSRX]GDQRXWYUGLWL
8]LPDMXüLXRE]LUQDYHGHQHXVORYHNULWHULMXPHWLQDNQDGQLWURãNRYLLPDMX
GYRMDNLWUHWPDQ
WUHWLUDMXVHNDRWURãDNSHULRGDWMNDRUDVKRGLOL
VHNDSLWDOL]XMXWMXNOMXþXMXXNQMLJRYRGVWYHQXYUHGQRVWVUHGVWYD
7UHWLUDQMHQDNQDGQLKWURãDNDNDRWURãNDSHULRGDXNRMHPQDVWDMX
L]GDFL]DVYDNRGQHYQHSRSUDYNHLOLRGUåDYDQMHVUHGVWDYDQHXNOMXþXMXVH
XQMHJRYXNQMLJRYRGVWYHQXYUHGQRVWYHüVHSUL]QDMXNDRUDVKRGSHULRGD
X NRMHP QDVWDMX 8JODYQRP VH UDGL R WURãNRYLPD UDGD SRWURãQRJ
PDWHULMDOD L VLWQLK UH]HUYQLK GHORYD 5D]ORJ ]D WDNYR SRVWXSDQMH VD WLP
WURãNRYLPD OHåL X þLQMHQLFL GD VH QMLPD REQDYOMDMX D QH SRYHüDYDMX
L]YRUQRSURFHQMHQHHNRQRPVNHNRULVWLRGQMLK
.DSLWDOL]RYDQMH QDNQDGQLK WURãNRYD XNROLNR LVSXQMDYDMX XVORYH L]
SDUDJUDIDStandardaXNQMLJRYRGVWYHQXYUHGQRVWVUHGVWYDQHNUHWQLQH
SRVWURMHQMD LOL RSUHPH VH PRJX XNOMXþLWL WURãNRYL QDVWDOL X YH]L VD WLP
VUHGVWYRPDNRVHUDGLRWURãNRYLPD]D
GRJUDGQMXVUHGVWYD
]DPHQXQMHJRYRJGHODRVLPDNRQLMHXSLWDQMXSRMHGLQDþQD]DPHQD
VLWQLMLKGHORYDXRNYLUXVYDNRGQHYQRJRGUåDYDQMDLOL
JHQHUDOQLSUHJOHGVUHGVWDYDLJHQHUDOQLUHPRQWVUHGVWYD
StandardGDMHVPHUQLFH]DUDþXQRYRGVWYHQRREXKYDWDQMH]DPHQHGHORYD
LWURãNRYD]DJHQHUDOQLSUHJOHGVUHGVWYD
1. Zamena delova nekog sredstva (nekretnine, postrojenja ili opreme)

'HORYL QHNRJ VUHGVWYD ELOR GD MH X SLWDQMX QHNUHWQLQD SRVWURMHQMH LOL
RSUHPDVHPRJXPHQMDWL
XNUDüLPUHGRYQLPYUHPHQVNLPLQWHUYDOLPDna primer, svake godine se
vrši remont u termoelektranama
X GXåLP YUHPHQVNLP LQWHUYDOLPD na primer, u ciglarskoj proizvodnji
obloge peći se menjaju svakih 10 godinaLOL
QHPRUDELWLXSLWDQMX]DPHQDNRMDVHSHULRGLþQRSRQDYOMDna primer,
zamena radijatora u zgradi, ili postavljanje novih pregradnih zidova
'DNOH DNR QLMH X SLWDQMX SRMHGLQDþQD ]DPHQD VLWQLMLK GHORYD X RNYLUX
VYDNRGQHYQRJ RGUåDYDQMD VUHGVWYD ]DPHQD GHOD VUHGVWYD VH NDGD VX
LVSXQMHQL XVORYL ]D SUL]QDYDQMH SUL]QDMH NDR SRYHüDQMH NQMLJRYRGVWYHQH
YUHGQRVWL VUHGVWYD V WLP GD VH LVWRYUHPHQR LVNQMLåDYD NQMLJRYRGVWYHQD
YUHGQRVW GHORYD NRML VX ]DPHQMHQL =D RYR LVNQMLåDYDQMH SULPHQMXMX VH
RGUHGEH L] SDUDJUDID Standarda 1DLPH LVNQMLåDYDQMH ]DPHQMHQRJ
GHOD VH YUãL þDN L NDG ]DPHQMHQL GHR QLMH RGYRMHQR DPRUWL]RYDQ DNR MH
RGYRMHQRDPRUWL]RYDQWR]QDþLLGDMHWUHWLUDQNDRSRVHEQRVUHGVWYRLGDMH
SR]QDWDQMHJRYDNQMLJRYRGVWYHQDYUHGQRVW
$NR ]DPHQMHQL GHR QLMH WUHWLUDQ NDR SRVHEQR VUHGVWYR SULYUHGQL VXEMHNW
XWYUÿXMHQMHJRYXYUHGQRVW$NRSULYUHGQLVXEMHNWQHPDSULNODGQXRVQRYX]D
QDYHGHQRRQPRåHNRULVWLWLQDVWDOLWURãDN]DPHQHNDRLQGLNDWRURWRPHNROLNL
VXELOLWURãNRYL]DPHQMHQRJGHODXYUHPHQDEDYNHLOLL]JUDGQMHVUHGVWYD

2. Kapitalizovanje troškova generalnog pregleda sredstva

7RNRP NRULãüHQMD SRMHGLQLK YUVWD VUHGVWDYD QHRSKRGQR MH YUãLWL UHGRYQH
GHWDOMQHNRQWUROHVFLOMHPXWYUÿLYDQMDHYHQWXDOQLKQHGRVWDWDND7HNRQWUROHVH
YUãH EH] RE]LUD GD OL MH LOL QLMH QD VUHGVWYLPD L]YUãHQD ]DPHQD RGUHÿHQLK
GHORYD7URãNRYLRYDNYLKNRQWURODDNRLVSXQMDYDMXXVORYH]DSUL]QDYDQMHL]
SDUDJUDIDStandardaSUL]QDMXVHNDRSRYHüDQMHNQMLJRYRGVWYHQHYUHGQRVWL
VUHGVWYD L UDþXQRYRGVWYHQR VH REXKYDWDMX LVWR NDR L ]DPHQD GHOD VUHGVWYD
1DLPHNQMLJRYRGVWYHQDYUHGQRVWVUHGVWYDVHSRYHüDYD]DYUHGQRVWWURãNRYD
JHQHUDOQRJ SUHJOHGD D XPDQMXMH ]D VYDNL SUHRVWDOL QHDPRUWL]RYDQ GHR
WURãNRYDSUHWKRGQHJHQHUDOQHNRQWUROHNRMLVHGDNOHLVNQMLåDYD
,VNQMLåDYDQMHL]NQMLJRYRGVWYHQHYUHGQRVWLQHDPRUWL]RYDQRJGHODSUHWKRGQH
JHQHUDOQHNRQWUROHUDGLVHþDNLNDGDRQDSUHWKRGQRQLMHUDÿHQD1DSULPHU
QD GDQ YUãHQMD SUYH JHQHUDOQH NRQWUROH WUHED XYHüDWL NQMLJRYRGVWYHQX
YUHGQRVW VUHGVWYD ]D QDVWDOH WURãNRYH WH SUYH NRQWUROH L XPDQMLWL
NQMLJRYRGVWYHQL L]QRV VUHGVWYD ]D QHDPRUWL]RYDQL GHR JHQHUDOQH NRQWUROH
.DR LQGLNDWRU ]D XWYUÿLYDQMH L]QRVD QHDPRUWL]RYDQRJ GHOD JHQHUDOQH
NRQWUROH PRJX VH NRULVWLWL WURãNRYL VDGDãQMH NRQWUROH X PRPHQWX NDGD MH
VWDYNDQDEDYOMHQDLOLL]JUDÿHQD

3. Troškovi dogradnje sredstva (nekretnine, postrojenja ili opreme)

7URãNRYLQDVWDOL]ERJGRJUDGQMHLOLUHNRQVWUXNFLMHVUHGVWDYDQHNUHWQLQH
SRVWURMHQMD LOL RSUHPH VH NDSLWDOL]XMX MHU GRYRGH GR SRYHüDQMD QMLKRYH
SURL]YRGQHVSRVREQRVWL7LL]GDFLQDVWDMX]ERJ
PRGLILNDFLMD VUHGVWDYD NRMLPD VH SURGXåDYD YHN XSRWUHEH
XNOMXþXMXüLLSRYHüDQMHNDSDFLWHWD
GRJUDGQMH GHORYD NRMLPD VH SRVWLåH ]QDWQR XQDSUHÿHQMH NYDOLWHWD
SURL]YRGQMHL
XVYDMDQMD QRYLK SURL]YRGQLK SURFHVD NRML RPRJXüDYDMX ]QDWQR
VPDQMHQMHSUHWKRGQRSURFHQMHQLKSURL]YRGQLKWURãNRYD

9UHGQRYDQMH QHNUHWQLQD SRVWURMHQMD L RSUHPH QDNRQ SRþHW
QRJSUL]QDYDQMD

=D YUHGQRYDQMH QHNUHWQLQD SRVWURMHQMD L RSUHPH QDNRQ QMLKRYRJ SRþHWQRJ
SUL]QDYDQMDStandardMHUD]UDGLRGYDSRVWXSND
model troška nabavke QDNQDGQR YUHGQRYDQMH VH SULPDUQR ]DVQLYD QD
NRULãüHQMXWURãNDQDEDYNHVUHGVWYDQDEDYQHYUHGQRVWLLOLFHQHNRãWDQMDL
model revalorizacije QDNQDGQR YUHGQRYDQMH VH YUãL SR IHU YUHGQRVWL
VUHGVWYD
3ULYUHGQL VXEMHNW PRåH SDUDOHOQR DOL QDUDYQR ]D UD]OLþLWH JUXSH VUHGVWDYD
NRULVWLWL L model troška nabavke L model revalorizacije 1D SULPHU ]D
]HPOMLãWH L JUDÿHYLQVNH REMHNWH PRåH NRULVWLWL model revalorizacije D ]D
SRVWURMHQMDLRSUHPXmodel troška nabavke

3ULPHQD modela troška nabavke ]D QDNQDGQR YUHGQRYDQMH

QHNUHWQLQD
SRVWURMHQMDLRSUHPHL

3UHPD modelu troška nabavke QDNRQ SRþHWQRJ SUL]QDYDQMD QHNRJ VUHGVWYD
NDR QHNUHWQLQH SRVWURMHQMD LOL RSUHPH RQR VH YUHGQXMH SR VYRP WURãNX
QDEDYNH XPDQMHQRP ]D LVSUDYNX YUHGQRVWL DNXPXOLUDQX DPRUWL]DFLMX L
JXELWNH ]ERJ REH]YUHÿHQMD 8 QDVWDYNX üHPR GHWDOMQR SULND]DWL REUDþXQ
DPRUWL]DFLMHGRNREUDþXQREH]YUHÿHQMDGHWDOMQLMHREUDÿXMHPRXRNYLUXMRS
36 Obezvređenje sredstava
.RULãüHQMH YHüLQH VUHGVWDYD X REOLNX QHNUHWQLQD SRVWURMHQMD L RSUHPH
GRYRGLGRQMLKRYRJWURãHQMD,]QRVNRMLVHDPRUWL]XMHRVQRYLFD]DREUDþXQ
DPRUWL]DFLMH QHNRJ VUHGVWYD X REOLNX QHNUHWQLQH SRVWURMHQMD LOL RSUHPD
UDVSRUHÿXMH VH UHGRYQR QD REUDþXQVNH SHULRGH WRNRP QMHJRYRJ YHND
XSRWUHEH1DYHGHQRWURãHQMHGRYRGLGRVPDQMHQMDNQMLJRYRGVWYHQHYUHGQRVWL
VUHGVWDYDVDGDãQMHYUHGQRVWLLQDVWDQNDUDVKRGDL]QRVDPRUWL]DFLMHQHNRJ
VUHGVWYD SUL]QDMH VH NDR UDVKRG 8 VOXþDMX GD VH HNRQRPVNH NRULVWL RG
VUHGVWYD XJUDÿXMX X QHNR GUXJR VUHGVWYR RGQRVQR VUHGVWYR VH NRULVWL ]D
VWYDUDQMH QHNRJ GUXJRJ VUHGVWYD SULYUHGQRJ VXEMHNWD GHR DPRUWL]DFLMH
VUHGVWYD VH QDNRQ RGJRYDUDMXüLK REUDþXQDYDQMD XNOMXþXMH X WURãDN QDEDYNH
FHQXNRãWDQMDWRJVUHGVWYDNRMHVHVWYDUDãWRX]DYLVQRVWLRGYUVWHVUHGVWYD
UHJXOLãH UHOHYDQWQL 6WDQGDUG QD SULPHU MRS 2 Zalihe DNR MH X SLWDQMX
SURL]YRGQMD ]DOLKD LOL MRS 38 Nematerijalna ulaganja DNR MH X SLWDQMX
VWYDUDQMHQHNRJQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDStandardGRSXãWDPRJXüQRVWGDVH
WDM GHR DPRUWL]DFLMH NRML VH XNOMXþXMH X YUHGQRVW GUXJLK VUHGVWDYD QH
LVND]XMH NDR UDVKRG WHNXüHJ SHULRGD 'DNOH XPHVWR NQMLåHQMD WURãNRYD
DPRUWL]DFLMH ]DGXåLOR EL VH VUHGVWYR X þLMX VH YUHGQRVW XNOMXþXMH L]QRV
DPRUWL]DFLMH 5D]ORJ ]D RYDNYX PRJXüQRVW NRMX SUHGYLÿD Standard OHåL X
þLQMHQLFL GD MRS 18 Prihodi SULOLNRP REUD]ODJDQMD YUVWD SULKRGD QLMH
SUHGYLGHR SRVWRMDQMH SULKRGD SR RVQRYX DNWLYLUDQMD VRSVWYHQLK XþLQDND LOL
XVOXJDRYRãLUHREUD]ODåHPRXRNYLUXWRJStandarda
=DREUDþXQDYDQMHDPRUWL]DFLMHWUHED
RGUHGLWLGDOLVHVUHGVWYRDPRUWL]XMHLOLQHLDNRVHDPRUWL]XMHGDOLVH]D
QHNLQMHJRYGHRDPRUWL]DFLMDSRVHEQRREUDþXQDYD
RGUHGLWLWHKQLNX]DREUDþXQDPRUWL]DFLMHSRMHGLQDþQLLOLJUXSQLREUDþXQ
DPRUWL]DFLMH
RGUHGLWLNDGD]DSRþLQMHREUDþXQDPRUWL]DFLMHVUHGVWYDLNDGDVH]DYUãDYD
RGUHGLWL RVQRYLFX ]D REUDþXQ DPRUWL]DFLMH SUL WRPH WUHED RGUHGLWL
QDEDYQX YUHGQRVW WURãDN QDEDYNH VUHGVWYD VDGDãQMX YUHGQRVW L
SURFHQMHQLRVWDWDNYUHGQRVWLVUHGVWYD
RGUHGLWL YHN XSRWUHEH VUHGVWYD L SUHRVWDOL YHN XSRWUHEH VUHGVWYD X

SULYUHGQRPVXEMHNWXL
L]DEUDWLPHWRGX]DREUDþXQDPRUWL]DFLMH

2GUHÿLYDQMHGDOLVHVUHGVWYRDPRUWL]XMHLOLQHLDNRVHDPRUWL]XMHGDOL
VH]DQHNLQMHJRYGHRDPRUWL]DFLMDSRVHEQRREUDþXQDYD

Standard QH QDYRGL QHNX NRQNUHWQX YUVWX VUHGVWDYD ]D NRMX VH QH YUãL
REUDþXQDPRUWL]DFLMH*HQHUDOQR]DVUHGVWYDNRMDVHNRULãüHQMHPQHWURãHQH
REUDþXQDYD VH DPRUWL]DFLMD 3ULPHU WDNYLK VUHGVWDYD PRJX ELWL XPHWQLþND
GHOD L ]HPOMLãWH $OL Standard QD SULPHUX ]HPOMLãWD QDYRGL WUL VLWXDFLMH X
NRMLPDVHYUãLREUDþXQQMHJRYHDPRUWL]DFLMH
DNRVXXSLWDQMXNDPHQRORPLJGH]HPOMLãWHLPDRJUDQLþHQLYHNWUDMDQMD
YHN DPRUWL]RYDQMD ]HPOMLãWD ]DVQLYD VH QD SURFHQMHQRP YUHPHQX UDGD
NDPHQRORPD
DNRQDEDYQDYUHGQRVW]HPOMLãWDVDGUåLLWURãNRYHGHPRQWDåHXNODQMDQMDL
UHVWDXUDFLMH SRGUXþMD REUDþXQDYD VH QMHJRYD DPRUWL]DFLMD V WLP GD MH
RVQRYLFD ]D REUDþXQ DPRUWL]DFLMH L]QRV QDYHGHQLK WURãNRYD RQ VH
DPRUWL]XMHXSHULRGXXNRMHPVHVWLþXNRULVWLRGQDYHGHQRJXODJDQMD
DNR ]HPOMLãWH L SRUHG SUDYLOQRJ NRULãüHQMD PRåH LPDWL RJUDQLþHQ YHN
XSRWUHEHRQRVHDPRUWL]XMHGLQDPLNRPNRMDRGUDåDYDNRULVWLNRMHVHRG
QMHJD RþHNXMX na primer, zemljište treba periodično kalcifikovati;
troškovi kalcifikacije se mogu uključiti u nabavnu vrednost zemljišta i za
to ulaganje se obračunava amortizacija po stopi koja se zasniva na
dužini perioda između dve kalcifikacije
Standard ]DKWHYD GD VH REUDþXQ DPRUWL]DFLMH UDGL RGYRMHQR ]D VYDNL GHR
QHNRJVUHGVWYDQHNUHWQLQHSRVWURMHQMDLOLRSUHPHþLMHMHXþHãüHXQDEDYQRM
YUHGQRVWLLOLFHQLNRãWDQMDVUHGVWYD]QDþDMQRna primer, čest je slučaj da
karoserija autobusa može da se koristi duže od njegovog motora i da u
proseku ona može da traje koliko i dva motora, tj. da se na polovini njenog
veka upotrebe zameni motor. U ovom slučaju neophodno bi bilo
obračunavati amortizaciju posebno za motor, a posebno za karoseriju, tj. za
ostatak autobusa.
Standard QH NYDQWLILNXMH NRMH WM NROLNR XþHãüH X XNXSQRM QDEDYQRM
YUHGQRVWLFHQLNRãWDQMDVHVPDWUD]QDþDMQLP=ERJWRJDWRSULYUHGQLVXEMHNW
WUHED GD RGUHGL VYRMRP UDþXQRYRGVWYHQRP SROLWLNRP 7R PRåH ELWL L L
RGXNXSQHYUHGQRVWLVUHGVWYDQDLPHVRE]LURPGDVHXSDUDJUDIX
Standarda NRQVWDWXMH GD X RNYLUX QHNRJ VUHGVWYD PRJX ELWL GYD LOL YLãH
]QDþDMQLK GHORYD RþLWR MH GD SUDJ ]QDþDMQRVWL QLMH L YLãH SURFHQDWD RG
XNXSQHYUHGQRVWLVUHGVWYD
6KRGQRQDYHGHQRPDNRSULYUHGQLVXEMHNWVWHNQHQHNUHWQLQXSRVWURMHQMHLOL
RSUHPX NRMD MH SUHGPHW L]GDYDQMD NUR] RSHUDWLYQL OL]LQJ JGH MH SULYUHGQL
VXEMHNW]DNXSRGDYDFRQPRåHRGUHGLWLGDRGYRMHQRDPRUWL]XMHL]QRVHNRML
VXLVND]DQLXYUHGQRVWLWRJVUHGVWYDNRMLMHSULSLVLYSRYROMQLPLOLQHSRYROMQLP
XVORYLPDL]GDYDQMDXRGQRVXQDWUåLãQHXVORYH±na primer, privredni subjekt
izdaje u operativni lizing bager koji radi u uslovima koji su dosta
nepovoljniji od uobičajenih uslova za rad takve vrste bagera (radi na primer
u kamenolomu sa izrazito tvrdim kamenom, što značajno utiče na skraćenje
veka trajanja hidraulike bagera). U tom slučaju privredni subjekt kao
zakupodavac može odlučiti da taj deo bagera otpisuje po stopi koja je veća u
odnosu na uobičajenu stopu otpisa.
$NRVH]DSRWUHEHREUDþXQDDPRUWL]DFLMHQHNRJVUHGVWYDSRVHEQRSUDWLQHNL
QMHJRY ]QDþDMDQ GHR RVWDOL QMHJRYL GHORYL NRML QLVX SRMHGLQDþQR ]QDþDMQL
]DMHGQRVHWUHWLUDMXNDRSUHRVWDOLGUXJLGHRVUHGVWYD
3ULPHU
Preduzeće je kupilo novu zgradu po ceni od 10.000.000,00 din. Zgrada je sa

sopstvenim etažnim grejanjem. Procenjeni vek trajanja zgrade je 70 godina,
a kotla za etažno grejanje je 10 godina. Kotao je takve konstrukcije da se
zamenom vitalnih delova može ponovo koristiti sledećih 10 godina. Prilikom
kupovine zgrade kotao nije iskazan kao posebno sredstvo.
S obzirom da:
je vek trajanja kotla različit od veka trajanja zgrade,
da će tokom veka trajanja zgrade biti neophodno vršiti remontovanje
kotla na kraju njegovog veka trajanja (zamena svih vitalnih delova) i
da je vrednost kotla značajna preduzeće se odlučuje da obračun
amortizacije vrši posebno za kotao i posebno za preostali deo zgrade.
U tom smislu preduzeće procenjuje vrednost po kojoj će obračunavati
amortizaciju za kotao i odlučuje se zbog navedenih pretpostavki da ga
vrednuje po procenjenim troškovima remonta. Vek amortizovanja kotla će
biti period do njegovog remontovanja.
Ako su procenjeni troškovi remonta 500.000,00 din, nabavna vrednost
ostalog dela zgrade će biti 9.500.000,00 din, a kotla 500.000,00 din.
Kada za 10 godina nastanu izdaci za remont kotla, preduzeće će izvršiti
njihovo kapitalizovanje (uključiće ih u knjigovodstvenu vrednost zgrade) i taj
iznos će amortizovati tokom narednog perioda korišćenja kotla.
$NR SULYUHGQL VXEMHNW LPD UD]OLþLWD RþHNLYDQMD RG GHORYD VUHGVWYD NRMD QH
þLQHQMHJRYH]QDþDMQHGHORYH]DNRMHSRVHEQRREUDþXQDYDDPRUWL]DFLMX]D
REUDþXQ QMLKRYH DPRUWL]DFLMH NRULVWL SURVHþQX DPRUWL]DFLRQX VWRSX na
primer, preduzeće posebno obračunava amortizaciju za motor a posebno za
karoseriju autobusa. U okviru karoserije neki njeni delovi imaju kraći a neki
duži vek upotrebe: recimo, sedišta imaju kraći vek upotrebe od ostatka
karoserije. Međutim, s obzirom da se u odnosu na ukupnu nabavnu vrednost
autobusa ne radi o vrednosno značajnom delu, za celu karoseriju primeniće
prosečnu ponderisanu stopu za obračun njene amortizacije.
$NRXRNYLUXQHNRJVUHGVWYDGYDLOLYLãHQMHJRYLK]QDþDMQLKGHORYDLPDMXLVWL
YHNXSRWUHEHLDNRVH]DQMLKSULPHQMXMHLVWDPHWRGD]DREUDþXQDPRUWL]DFLMH
PRJXVH]DSRWUHEHREUDþXQDDPRUWL]DFLMHREUDþXQVNLWUHWLUDWLNDRMHGDQGHR
.DGD MH X SLWDQMX GHR VUHGVWYD þLMD YUHGQRVW QLMH ]QDþDMQD X RGQRVX QD
XNXSQX YUHGQRVW VUHGVWYD RG SULYUHGQRJ VXEMHNWD VHQH ]DKWHYD GD REUDþXQ
DPRUWL]DFLMHUDGLRGYRMHQR]DWDNDYGHRDOLPXVHRVWDYOMDPRJXüQRVWGDWR
DNRåHOLLXUDGL
=HPOMLãWH L ]JUDGH NRMH VH QDOD]H QD WRP ]HPOMLãWX WUHWLUDMX VH NDR ]DVHEQD
VUHGVWYD

2GUHÿLYDQMHWHKQLNH]DREUDþXQDPRUWL]DFLMH

6HP]DDODWLLQYHQWDUStandard]DKWHYDGDVH]DRVWDODRVQRYQDVUHGVWYD
NRMD VX X QMHJRYRP GHORNUXJX YUãL SRMHGLQDþQL REUDþXQ DPRUWL]DFLMH 3RWUHED
SULPHQH SRMHGLQDþQRJ REUDþXQD DPRUWL]DFLMH SURL]OD]L L] ]DKWHYD Standarda GD
VH ]D VYDNR VUHGVWYR SRQDRVRE XWYUÿXMH SURFHQMHQL YHN XSRWUHEH ãWR
REUD]ODåHPRXRNYLUXWDþNH

2GUHÿLYDQMHNDGDVH]DSRþLQMHVDREUDþXQRPDPRUWL]DFLMHLNDGDVHVD
QMLPSUHVWDMH

6D REUDþXQRP DPRUWL]DFLMH VH ]DSRþLQMH NDGD MH VUHGVWYR UDVSRORåLYR ]D
NRULãüHQMH WM NDGD MH QD ORNDFLML L X VWDQMX NRMH MH QHRSKRGQR GD RQR
IXQNFLRQLãH QD QDþLQ QD NRML WR RþHNXMH UXNRYRGVWYR SULYUHGQRJ VXEMHNWD
'DNOH UDGL VH R LVWRP XVORYX NRML VH NRULVWL L ]D SRþHWQR SUL]QDYDQMH
VUHGVWYD
Standard QH SUHFL]LUD GD OL MH WR RG SUYRJ QDUHGQRJ GDQD RG GDQD NDGD MH
VUHGVWYRUDVSRORåLYR]DNRULãüHQMHLOLMHWRRGSUYRJGDQDQDUHGQRJPHVHFD
=ERJ MHGQRVWDYQLMHJ REUDþXQD UDþXQRYRÿH VH XJODYQRP RSUHGHOMXMX GD WR
EXGH RG SUYRJ GDQD QDUHGQRJ PHVHFD 2YDNYR SRVWXSDQMH QH XPDQMXMH
NYDOLWHW ILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD V RE]LURP GD VH UDGL RVUHGVWYLPD NRMD üHVH
NRULVWLWL GXåL YUHPHQVNL SHULRG QHNROLNR GDQD YLãH LOL PDQMH X REUDþXQX
DPRUWL]DFLMHQLVXPDWHULMDOQR]QDþDMQL
6DREUDþXQRPDPRUWL]DFLMHVUHGVWYDVHSUHVWDMHNDGDMHLVSXQMHQELORNRMLRG
VOHGHüLKXVORYD
NDGDMHVDGDãQMDYUHGQRVWVUHGVWYDMHGQDNDLOLPDQMDRGQMHJRYRJRVWDWND
YUHGQRVWL VD REUDþXQRP DPRUWL]DFLMH VH VWDMH þLP VH VDGDãQMD YUHGQRVW
VSXVWL QD L]QRV RVWDWND YUHGQRVWL PHÿXWLP PRJXüH MH GD X QDUHGQRP
REUDþXQVNRP SHULRGX SRUDVWH RVWDWDN YUHGQRVWL VUHGVWYD L GD RQ EXGH
YHüLRGQMHJRYHVDGDãQMHYUHGQRVWLWRQH]QDþLGDWUHEDYUãLWLVWRUQLUDQMH
REUDþXQDWRJL]QRVDDPRUWL]DFLMHNDNRELVHVDGDãQMDYUHGQRVWGRYHODQD
QLYRRVWDWNDYUHGQRVWLDNRVHXQHNRPRGQDUHGQLKREUDþXQVNLKSHULRGD
RVWDWDN YUHGQRVWL VPDQML LVSRG NQMLJRYRGVWYHQH YUHGQRVWL VUHGVWYD
QDVWDYLORELVHVDREUDþXQDYDQMHPQMHJRYHDPRUWL]DFLMH
VUHGVWYR MH UDVKRGRYDQR LOL SURGDWR VD REUDþXQRP DPRUWL]DFLMH VH
SUHVWDMH GDQRP UDVKRGRYDQMD LOL SURGDMH VUHGVWYD LOL VH RQD REUDþXQDYD
]DNOMXþQRVD]DGQMLPGDQRPPHVHFDXNRMHPMHVUHGVWYRUDVKRGRYDQRLOL
SURGDWR
VUHGVWYR VH SUHNODVLILNXMH X stalno sredstvo koje se drži za prodaju VD
REUDþXQRPDPRUWL]DFLMHVHSUHVWDMHGDQRPQMHJRYHSUHNODVLILNDFLMHLOLVH
RQDREUDþXQDYD]DNOMXþQRVD]DGQMLPGDQRPPHVHFDXNRMHPMHVUHGVWYR
SUHNODVLILNRYDQR
VUHGVWYR VH QH NRULVWL D ]D REUDþXQ QMHJRYH DPRUWL]DFLMH SULPHQMXMH VH
IXQNFLRQDOQL PHWRG REUDþXQD DPRUWL]DFLMH NDG VH ]DSRþQH VD
NRULãüHQMHP VUHGVWYD QDVWDYLüH VH VD REUDþXQDYDQMHP QMHJRYH
DPRUWL]DFLMH
'DNOH L] QDYHGHQRJ SURL]OD]L GD VH ]D VUHGVWYR REUDþXQDYD DPRUWL]DFLMD L
NDGDVHRQRQHNRULVWLDNRVH]DREUDþXQQMHJRYHDPRUWL]DFLMHQHSULPHQMXMH
PHWRGDIXQNFLRQDOQRJREUDþXQDYDQMDDPRUWL]DFLMHLDNRQLMHXSLWDQMXstalno
sredstvo koje se drži za prodaju5D]ORJ]DRYDNYRSRVWXSDQMHMHXþLQMHQLFL
GDGROD]LPDNDUGRWHKQRORãNRJLNRPHUFLMDOQRJ]DVWDUHYDQMDVUHGVWYD
6DDPRUWL]DFLMRPVUHGVWYDVHQHSUHVWDMHQLXNROLNRMHQMHJRYDSURFHQMHQDIHU
YUHGQRVWYHüDRGQMHJRYHVDGDãQMHYUHGQRVWL

2VQRYLFD]DREUDþXQDPRUWL]DFLMHDPRUWL]DFLRQLL]QRV

1DNRQãWRMHVUHGVWYRQDEDYOMHQRRVQRYLFD]DREUDþXQQMHJRYHDPRUWL]DFLMHVH
GRELMDRGX]LPDQMHPRGQMHJRYRJWURãNDQDEDYNHQDEDYQHYUHGQRVWLRVWDWND
YUHGQRVWLUH]LGXDOQHYUHGQRVWL
3RGDWDN R SURFHQMHQRP RVWDWNX YUHGQRVWL MH SRWUHEDQ SUL VYDNRP
REUDþXQDYDQMXDPRUWL]DFLMH3URYHUDL]QRVDRVWDWNDYUHGQRVWLYUãLVHQDVYDNL
datum bilansaWRNRPYHNDXSRWUHEHVUHGVWYD
3URFHQMHQL L]QRV RVWDWND YUHGQRVWL VUHGVWYD VH QH NRULVWL XYHN NDR RGELWQD
VWDYNDSULXWYUÿLYDQMXQMHJRYHRVQRYLFH]DREUDþXQDPRUWL]DFLMH8NROLNRVH
UDGL R RVWDWNX NRML QLMH ]QDþDMDQ ]DQHPDUXMH VH SUL REUDþXQDYDQMX
DPRUWL]DFLMH VUHGVWYD Standard QH NYDQWLILNXMH L]QRVH NRML EL VH VPDWUDOL
]QDþDMQLP =ERJ EURMQRVWL VUHGVWDYD GD EL VH VPDQMLR SRVDR SURFHQMLYDQMD
RVWDWND YUHGQRVWL D GD WR QH XWLþH QD NYDOLWHW REUDþXQD DPRUWL]DFLMH WUHED
UDþXQRYRGVWYHQRP SROLWLNRP RGUHGLWL JUDQLFX WM SUDJ ]QDþDMQRVWL ]D
RVWDWDN YUHGQRVWL 7D JUDQLFD SUDJ QDMYLãH ]DYLVL RG YHOLþLQH SULYUHGQRJ
VXEMHNWDLYUHGQRVWLQMHJRYLKVUHGVWDYD=DYHüLQXPDOLKSULYUHGQLKVXEMHNDWD
SUDJ ]QDþDMQRVWL X YUHPH L]GDYDQMD Udžbenika PRåH ELWL QD SULPHU
GLQ8WRPVOXþDMXRVWDWDNYUHGQRVWLVHQHELSURFHQMLYDR]DYHüLQX
VUHGVWDYDMHUMHEH]SRVHEQRJQDSRUDPRJXüH]DQMLKXWYUGLWLGDLPMHRVWDWDN
YUHGQRVWLUH]LGXDOQDYUHGQRVWQLåLRGSULKYDüHQRJSUDJD]QDþDMQRVWL]DWX
UDþXQRYRGVWYHQXNDWHJRULMX
.DGDMHXSLWDQMXRVQRYLFD]DREUDþXQDPRUWL]DFLMHXSUDNVLMHþHVWD]DEXQD
RNR WRJD GD OL MH WR QDEDYQD YUHGQRVW XPDQMHQD ]D SURFHQMHQL RVWDWDN
YUHGQRVWL LOL VH UDGL R VDGDãQMRM YUHGQRVWL XPDQMHQRM ]D SURFHQMHQL RVWDWDN
YUHGQRVWL2VQRYLFDPRåHELWLLMHGQDLGUXJDYUHGQRVW]DYLVQRRGWRJDNDNR
VH ]D REUDþXQ DPRUWL]DFLMH XSRWUHEOMDYD SRGDWDN R SURFHQMHQRP SUHRVWDORP
YHNXXSRWUHEHVUHGVWYD3ULND]DüHPRWRQDVOHGHüHPSULPHUX
3ULPHU
Preduzeće kupuje opremu čija je nabavna vrednost 100.000,00 din.

Procenjeni vek upotrebe sredstva je 4 godine, a ostatak vrednosti je
beznačajan, pa neće biti uziman u obzir prilikom obračunavanja
amortizacije. Za obračun amortizacije primenjivaće se metoda
proprocionalnog obračunavanja amorti-zacije.
Na osnovu procenjenog veka upotrebe od 4 godine, godišnja amortizaciona
stopa je 25%.
2EUDþXQDPRUWL]DFLMHSRJRGLQDPDELELR
2VQRYLFDQDEDYQD
*RGLQD 6WRSD ,]QRVDPRUWL]DFLMH
YUHGQRVW
[
,JRGLQD
,,JRGLQD
,,,JRGLQD
,9JRGLQD
8NXSQR
6DGDãQMDYUHGQRVWQDNRQ,9JRGLQH
8 QDYHGHQRP SULPHUX RVQRYLFD ]D REUDþXQ DPRUWL]DFLMH MH ELOD QDEDYQD

YUHGQRVW VUHGVWYD XPDQMHQD ]D QMHJRY SURFHQMHQL RVWDWDN YUHGQRVWL L QD
WDNYX RVQRYLFX SULPHQMLYDQD MH JRGLãQMD DPRUWL]DFLRQD VWRSD WDNR ãWR MH
RVQRYLFDPQRåHQDVDVWRSRP
2EUDþXQDPRUWL]DFLMHXNRMHPRVQRYLFDQHELELODQDEDYQDYUHGQRVWVUHGVWYD
XPDQMHQD ]D QMHJRY SURFHQMHQL RVWDWDN YUHGQRVWL YHü VDGDãQMD YUHGQRVW
VUHGVWYDXPDQMHQD]DQMHJRYSURFHQMHQLRVWDWDNYUHGQRVWL ELPRJDRGD
L]JOHGD
3UHRVWDOLYHNXSR
2VQRYLFDVDGDãQMD
WUHEHSRVPDWUDQRG
YUHGQRVWQDSRþHWNXJRGLQH
*RGLQD SRþHWNDJRGLQH]D ,]QRVDPRUWL]DFLMH
]DNRMXVHREUDþXQDYD
NRMXVHREUDþXQDYD
DPRUWL]DFLMD
DPRUWL]DFLMD

,JRGLQD
,,JRGLQD
,,,JRGLQD
,9JRGLQD
8NXSQR
6DGDãQMDYUHGQRVWQDNUDMX,9JRGLQH
2þLWR MH GD VH GRELMD LVWL L]QRV DPRUWL]DFLMH NDR L NDGD MH RVQRYLFD ELOD
QDEDYQDYUHGQRVWVUHGVWYDXPDQMHQD]DQMHJRYSURFHQMHQLRVWDWDNYUHGQRVWL
6WRJD MH X SUDNVL þHVWR SLWDQMH ]DãWR EL VH NRULVWLR RYDNDY VD VWDQRYLãWD
GRVDGDãQMH UDþXQRYRGVWYHQH SUDNVH QHXRELþDMHQ QDþLQ REUDþXQD
DPRUWL]DFLMH 3UHGQRVW RYDNYRJ QDþLQD REUDþXQDYDQMD DPRUWL]DFLMH PRJXüH
MH XRþLWL WHN NDGD VH X RE]LU X]PH VLWXDFLMD GD VH SURFHQMHQL SUHRVWDOL YHN
XSRWUHEH VUHGVWYD PRåH PHQMDWL D VDPLP WLP PHQMDOD EL VH L JRGLãQMD
DPRUWL]DFLRQDVWRSD
1HNDMHXQDãHPSULPHUXXWUHüRMJRGLQLSURPHQMHQDSURFHQDSUHRVWDORJYHND
XSRWUHEH VUHGVWYD VD SUHRVWDOH JRGLQH QMHJRYH XSRWUHEH QD UHFLPR
JRGLQDGDNOHSURFHQMXMHVHGDüHVHVUHGVWYRXSRWUHEOMDYDWLJRGLQHGXåH
RG SUYRELWQH SURFHQH =ERJ WRJD MH RG WUHüH JRGLQH JRGLãQMD
DPRUWL]DFLRQD VWRSD ,PDMXüL X YLGX RYX QDSRPHQX REUDþXQ DPRUWL]DFLMH X
NRMHPELRVQRYLFD]DWDMREUDþXQELODQDEDYQDYUHGQRVWVUHGVWYDXPDQMHQD]D
QMHJRYSURFHQMHQLRVWDWDNYUHGQRVWLELL]JOHGDR
2VQRYLFDQDEDYQD ,]QRV
*RGLQD 6WRSD
YUHGQRVW DPRUWL]DFLMH
[
,JRGLQD
,,JRGLQD

,,,JRGLQD

-RãMHGQRPQDSRPLQMHPRGDXQDãHPSULPHUXQHPDSURFHQMHQRJRVWDWNDYUHGQRVWL
2VQRYLFDQDEDYQD ,]QRV
*RGLQD 6WRSD
YUHGQRVW DPRUWL]DFLMH
[
,9JRGLQD
8NXSQR
9JRGLQD
9,JRGLQD
9,,JRGLQD
8NXSQR
6DGDãQMDYUHGQRVWQDNUDMX9,,JRGLQH
,] QDYHGHQRJ REUDþXQD VH YLGH SUREOHPL L QHSUDYLOQRVWL NRML VH X REUDþXQX
SRMDYOMXMX DNR EL VH L QDNRQ SURPHQH SURFHQMHQRJ YHND XSRWUHEH VUHGVWYD
NDR RVQRYLFD ]D REUDþXQ NRULVWLOD QMHJRYD QDEDYQD YUHGQRVW XPDQMHQD ]D
QMHJRY SURFHQMHQL RVWDWDN YUHGQRVWL VUHGVWYR EL YHü X SHWRM JRGLQL ELOR
RWSLVDQR V WLP GD MH L X WRM JRGLQL SUL]QDWL L]QRV DPRUWL]DFLMH PDQML RG
SURL]YRGDQDEDYQHYUHGQRVWLNDRRVQRYLFHLJRGLãQMHDPRUWL]DFLRQHVWRSH
=ERJ WRJD üHPR SULND]DWL LVSUDYDQ REUDþXQ DPRUWL]DFLMH X VLWXDFLML NDGD VH
WRNRP YHND NRULãüHQMD VUHGVWYD PHQMD SURFHQD QMHJRYRJ YHND XSRWUHEH X
SULYUHGQRPVXEMHNWX2EUDþXQüHVH]DVQLYDWLQDRVQRYLFLNRMXþLQLVDGDãQMD
YUHGQRVW NRMXMHVUHGVWYRLPDORQDSRþHWNXREUDþXQVNRJSHULRGD]DNRMLVH
UDþXQDDPRUWL]DFLMD
3UHRVWDOLYHNXSRWUHEH
2VQRYLFDVDGDãQMDYUHGQRVW
SRVPDWUDQRGSRþHWND
*RGLQD QDSRþHWNXJRGLQH]DNRMXVH
JRGLQH]DNRMXVHRE
,]QRVDPRUWL]DFLMH
REUDþXQDYDDPRUWL]DFLMD
UDþXQDYDDPRUWL]DFLMD

,JRGLQD
,,JRGLQD

,,,JRGLQD

,9JRGLQD
9JRGLQD
9,JRGLQD
9,,JRGLQD
8NXSQR
8NROLNRSULYUHGQLVXEMHNWåHOLGDDPRUWL]DFLMXREUDþXQDYDWDNRGDRVQRYLFX
PQRåLVDQRYRPJRGLãQMRPDPRUWL]DFLRQRPVWRSRPREUDþXQELL]JOHGDR

XPDQMHQD]DQMHJRYSURFHQMHQLRVWDWDNYUHGQRVWL
2VQRYLFDVDGDãQMDYUHG
QRVWQDSRþHWNXSHULRGDX ,]QRV
*RGLQD 6WRSD
NRMHPMHRGUHÿHQDDPRUWL DPRUWL]DFLMH
]DFLRQDVWRSD
K
,JRGLQD
,,JRGLQD

,,,JRGLQD

,9JRGLQD
9JRGLQD
9,JRGLQD
9,,JRGLQD
8NXSQR
,]QDYHGHQRJREUDþXQDVHYLGLGDXNROLNRSULYUHGQLVXEMHNWåHOLGDRVQRYLFX
PQRåL VD DPRUWL]DFLRQRP VWRSRP WD RVQRYLFD WUHED GD EXGH VDGDãQMD
YUHGQRVWVUHGVWYD NRMXMHRQRLPDORQDSRþHWNXREUDþXQVNRJSHULRGDNDGDMH
VWRSDRGUHÿHQD7RYDåLL]DL]QRVRGGLQXSUYRMJRGLQLMHUMHX
SLWDQMXQDEDYQDDOLLVWRYUHPHQRLVDGDãQMDYUHGQRVWQDGDQNDGDMHVUHGVWYR
NXSOMHQRLNDGDMHSRSUYLSXWRGUHÿHQDDPRUWL]DFLRQDVWRSD
8NROLNR SULYUHGQL VXEMHNW åHOL GD DPRUWL]DFLMX REUDþXQDYD WDNR GD PX
QDEDYQD YUHGQRVW XYHN EXGH RVQRYLFD ]D REUDþXQ DPRUWL]DFLMH WM GD QMX
PQRåLVDQRYRPJRGLãQMRPDPRUWL]DFLRQRPVWRSRPREUDþXQELL]JOHGDR
2VQRYLFD±QDEDYQD ,]QRV
*RGLQD 6WRSD
YUHGQRVWVUHGVWYD DPRUWL]DFLMH
[
,JRGLQD
,,JRGLQD

,,,JRGLQD

,9JRGLQD
9JRGLQD
9,JRGLQD
9,,JRGLQD
8NXSQR

XPDQMHQD]DQMHJRYSURFHQMHQLRVWDWDNYUHGQRVWL
*RGLãQMD DPRUWL]DFLRQD VWRSD RG X WUHüRM L QDUHGQLP JRGLQDPD VH QH
UDþXQD QD RVQRYX SURFHQMHQRJ SUHRVWDORJ YHND XSRWUHEH VUHGVWYD YHü QD
VOHGHüL QDþLQ SUYR VH L]UDþXQDYD WDþDQ L]QRV DPRUWL]DFLMH NRML WUHED GD VH
GRELMH X WUHüRM L QDUHGQLP JRGLQDPD UDGL VH R L]QRVX RG GLQ
RYDML]QRVPRåHGDVHL]UDþXQDQDGYDQDþLQDLOLGDVHVDGDãQMDYUHGQRVWQD
SRþHWNXWUHüHJRGLQHGLQSRGHOLVDSUHRVWDOLPEURMHPJRGLQD
JRGLQDLOLGDVHVDGDãQMDYUHGQRVWQDSRþHWNXWUHüHJRGLQHGLQ
SRPQRåL VD JRGLãQMRP DPRUWL]DFLRQRP VWRSRP RG JRGLQD
]DWLPELVHJRGLãQMLL]QRVDPRUWL]DFLMHGLQSRGHOLRVDQDEDYQRP
YUHGQRãüX VUHGVWYD GLQ þLPH EL VH GRELOD JRGLãQMD
DPRUWL]DFLRQDVWRSDRG

9HNXSRWUHEHNRULãüHQMD

7URãHQMHVUHGVWDYDVDVWDQRYLãWDREUDþXQDDPRUWL]DFLMHQDVWDMHQMHJRYLP
NRULãüHQMHP
WHKQRORãNLP]DVWDUHYDQMHPL
IL]LþNLP VWDUHQMHP L NDGD VH VUHGVWYR QH NRULVWL RQR PRåH JXELWL RG
VYRMLK SURL]YRGQLK VSRVREQRVWL QD SULPHU NRURGLUD JXPHQL GHORYL
JXEHHODVWLþQRVWLWG
3UL XWYUÿLYDQMX YHND XSRWUHEH VUHGVWYD X SULYUHGQRP VXEMHNWX X]LPDMX VH X
RE]LUVOHGHüHþLQMHQLFH
SRþHWQDRþHNLYDQDXSRWUHEDVUHGVWYDXSULYUHGQRPVXEMHNWX
RþHNLYDQRIL]LþNRWURãHQMHNRMH]DYLVLRGSURL]YRGQLKIDNWRUDNDRãWRVX
EURM VPHQD X NRMLPD üH VH VUHGVWYR NRULVWLWL SURJUDP SRSUDYNL L
RGUåDYDQMDXSULYUHGQRPVXEMHNWXLEULJDRRGUåDYDQMXVUHGVWDYDGRNVH
QHNRULVWLQDSULPHUNRQ]HUYLUDQMHVUHGVWDYD
WHKQLþNRVWDUHQMHNRMHSURLVWLþHL]SURPHQDLOLSREROMãDQMDSURL]YRGQMHLOL
]ERJ SURPHQH SRWUDåQMH QD WUåLãWX ]D SURL]YRGRP LOL XVOXJRP ]D þLMH VH
VWYDUDQMH NRULVWL VUHGVWYR VPDWUD VH GD RþHNLYDQD EXGXüD VPDQMHQMD
SURGDMQHFHQHSUHGPHWDNRMLMHSURL]YHGHQNRULãüHQMHPVUHGVWYDPRåHGD
QDJRYHVWLRþHNLYDQMHWHKQLþNRJLOLHNRQRPVNRJ]DVWDUHYDQMHVUHGVWYDãWR
EL SDN PRJOR GD VH RGUD]L NUR] VPDQMHQMH EXGXüLK HNRQRPVNLK NRULVWL
VDGUåDQLKXVUHGVWYXL
]DNRQVNDLOLVOLþQDRJUDQLþHQMDXYH]LVDNRULãüHQMHPVUHGVWDYDNDRãWRMH
QDSULPHUGDWXPLVWHNDXJRYRUDRILQDQVLMVNRPOL]LQJX

3URFHQMHQL SUHRVWDOL YHN XSRWUHEH VUHGVWYD SURFHQMXMH VH SRVPDWUDQR RG
JRGLQH]DNRMXVHYUãLREUDþXQDPRUWL]DFLMH
2GUHÿLYDQMH SUHRVWDORJ YHND XSRWUHEH VUHGVWYD GLUHNWQR XWLþH QD JRGLãQMH
DPRUWL]DFLRQH VWRSH DNR VH RQH NRULVWH ]D XWYUÿLYDQMH JRGLãQMHJ L]QRVD
DPRUWL]DFLMH 2QH VH XWYUÿXMX QD RVQRYX SURFHQMHQRJ SUHRVWDORJ YHND

XSRWUHEH NRULãüHQMD VUHGVWYD X SULYUHGQRP VXEMHNWX *RGLãQMD
DPRUWL]DFLRQDVWRSDVHGRELMDL]VOHGHüHJREUDVFD
*RGLãQMDDPRUWL

]DFLRQDVWRSD SURFHQMHQLSUHRVWDOLYHNXSRWUHEHVUHGVWYDXJRGLQDPD
Standard ]D RGUHÿLYDQMH SURFHQMHQRJ SUHRVWDORJ YHND XSRWUHEH VUHGVWYD QH

SRVWDYOMD ]DKWHYH GD WX SURFHQX UDGL QH]DYLVQL SURIHVLRQDOQL SURFHQMLYDþ
3URFHQDYHNDXSRWUHEHVUHGVWYDMHVWYDUSURVXÿLYDQMDXSULYUHGQRPVXEMHNWX
]DVQRYDQRJQDQMHJRYRPLVNXVWYXVDVOLþQLPVUHGVWYLPD
9HN XSRWUHEH VUHGVWYD PRåH ELWL NUDüL RG QMHJRYRJ HNRQRPVNRJ YHND
WUDMDQMDXVOXþDMXGDVHSULYUHGQLVXEMHNWRGOXþXMH]DQMLKRYXþHãüX]DPHQX
QD SULPHU SURGDMH NDPLRQH QDNRQ JRGLQD LOL QDNRQ ãWR MH SR RVQRYX
VUHGVWYDQDGRNQDGLRSODQLUDQLGHRXODJDQMDXQMHJD9HNXSRWUHEHPRåHELWL
NUDüL RG SUYRELWQR SURFHQMHQRJ L X VOXþDMX GD MH GRãOR GR WHKQRORãNLK
SURPHQD LOL SURPHQD QD WUåLãWX NRMH VPDQMXMX YHN XSRWUHEH VUHGVWYD LOL
UHGRYQRRGUåDYDQMHQLMHELORDGHNYDWQR
3UHRVWDOL YHN XSRWUHEH QHNRJ VUHGVWYD X REOLNX QHNUHWQLQH SRVWURMHQMD L
RSUHPH WUHED X RGUHÿHQLP YUHPHQVNLP UD]PDFLPD SUHLVSLWLYDWL QD SULPHU
QDVYDNLdatum bilansaSDDNRVHRþHNLYDQMD]QDWQRUD]OLNXMXRGSUHWKRGQLK
SURFHQD L]QRV DPRUWL]DFLMH ]D WHNXüL L EXGXüH SHULRGH WUHED XVNODGLWL 9HN
XSRWUHEH VUHGVWYD PRåH ELWL GXåL RG SUYRELWQR SURFHQMHQRJ DNR VX XUDÿHQL
]QDþDMQLUDGRYLQDVUHGVWYXNRMLPDPXMHSURGXåHQYHNWUDMDQMDLOLSULYUHGQL
VXEMHNWQHPDPDWHULMDOQLKPRJXüQRVWLGDL]YUãL]DPHQXVUHGVWYD
8 VNODGX VD MRS 8 Računovodstvene politike, promene računovodstvenih
procena i greškeSURPHQDSURFHQMHQRJYHNDXSRWUHEHVUHGVWYDVHQHVPDWUD
SURPHQRP UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH YHü SURPHQRP UDþXQRYRGVWYHQH
SURFHQHLSULPHQMXMHVHSURVSHNWLYQR]DWDMLEXGXüHREUDþXQVNHSHULRGH
8YH]LVDSURFHQMHQLPYHNRPXSRWUHEHVUHGVWYDYHRPDMH]QDþDMQRLVOHGHüH
SLWDQMH GD OL VH SUHRVWDOL YHN XSRWUHEH XWYUÿXMH SRQDRVRE ]D VYDNR
VUHGVWYRLQDRVQRYXWRJDGDOLVYDNRVUHGVWYRLPDVYRMXVWRSX]DREUDþXQ
DPRUWL]DFLMHLOLVHWRNDRãWRMHGRJRGLQHELODSUDNVDXWYUÿXMH
QD QLYRX RGUHÿHQLK JUXSD na primer, jedna stopa otpisa za sve kamione
koje preduzeće poseduje, itd
8SDUDJUDIXStandardaQDYHGHQRMHGDVHL]QRVNRMLVHDPRUWL]XMHDORFLUD
QD VLVWHPDWVNRM RVQRYL X WRNX YHND NRULãüHQMD VUHGVWYD 2þLWR MH GD MH RYDM
]DKWHY Standarda QDSLVDQ X MHGQLQL L GD VWRJD SULYUHGQL VXEMHNW ]D VYDNR
VYRMH ]QDþDMQR VUHGVWYR SRQDRVRE SURFHQMXMH YHN XSRWUHEH NDNR EL QD
RVQRYX QMHJD RGUHGLR JRGLãQMX DPRUWL]DFLRQX VWRSX ]D WR VUHGVWYR 'D
6WDQGDUG LQVLVWLUD QD SUHFL]QRVWL SUL REUDþXQDYDQMX DPRUWL]DFLMH PRåH VH
]DNOMXþLWLLL]]DKWHYDSDUDJUDIL
StandardaNRMLVXSRVYHüHQLVLWXDFLMDPDXNRMLPDVHLMHGQRNRQNUHWQRVUHGVWYR
]DSRWUHEHREUDþXQDDPRUWL]DFLMHGHOLQDGYDLOLYLãHREUDþXQVNLKGHORYD
6OHGHüLP SULPHURP üHPR SRWNUHSLWL WYUGQMX GD OL VH YHN XSRWUHEH XWYUÿXMH
SRQDRVRE]DVYDNR]QDþDMQRVUHGVWYR

3ULPHU
Preduzeće je kupilo dva potpuno ista kamiona. Jedina razlika je u karoseriji:

jedan je kiper (služi za prevoz rastresitog materijala i koristiće ga u rudniku
za prevoz jalovine) a drugi je sandučar (služiće za prevoz nameštaja, jer se
preduzeće bavi prodajom nameštaja na malo).
Politika preduzeća u vezi sa korišćenjem vozila je da se koriste dok mogu da
traju.
Zbog uslova u kojima će se koristiti kamioni: prvi se skoro nikada neće
koristiti na asfaltu, uvek će biti maksimalno opterećen teretom, a drugi će
prevoziti lagan teret (nameštaj), korišćenjem će se različito habati. Zbog
toga će prvi kamion trajati znatno kraće od drugog, pa je normalno da
njegova godišnja amortizaciona stopa bude veća od stope za drugi kamion 8.
0HÿXWLP NDGD EL SULYUHGQL VXEMHNW SULVWXSLR GRVOHGQRM SULPHQL RYDNYRJ

]DKWHYDStandardaGDVH]DVYDNRVUHGVWYRSRQDRVREXWYUÿXMHSUHRVWDOLYHN
XSRWUHEH QDVWDR EL RJURPDQ SRVDR ]D SULYUHGQH VXEMHNWH SURFHQLWHOMH L
UDþXQRYRGVWYD SULYUHGQLK VXEMHNDWD MHU MH þHVWD VLWXDFLMD GD SULYUHGQL
VXEMHNWLLPDMXYHOLNLEURMVUHGVWDYDQDURþLWRNDQFHODULMVNHRSUHPH'DELVH
L]EHJDRYHOLNLSRVDRNRMLVDMHGQHVWUDQHNRãWDDVDGUXJHVWUDQHGXJRWUDMH
SD PRåH XVSRULWL UDþXQRYRGVWYR X VDVWDYOMDQMX ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD L QH
GRSULQRVL SXQR SRYHüDQMX NYDOLWHWD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD WUHED SULPHQLWL
SUDYLOD]QDþDMQRVWLLHNRQRPLþQRVWLSULL]ERUXUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNH
1DLPHSUHPDMRS 8 Računovodstvene politike, promene računovodstvenih
procena i greškeSULPHQDQHNHUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNHXWYUÿHQHQDRVQRYX
6WDQGDUGD LOL 7XPDþHQMD QLMH REDYH]QD DNR MH HIHNDW QMHQH SULPHQH
EH]QDþDMDQQHELWDQQDNYDOLWHWILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD

5DGLLOXVWUDFLMHXNDNYLPWHãNLPXVORYLPDUDGLNDPLRQXUXGQLNXQDYHãüHPR]DQLPOMLY
GRJDÿDM NRML VH VWYDUQR GHVLR Predstavnici ruske fabrike u kojoj je kamion proizveden
obilazeći svoje kamione po svetu, kako bi u neposrednom kontaktu sa korisnicima čuli
njihove primedbe i predloge, obišli su u rudniku i kamion iz našeg primera. Nakon
obavljenog službenog dela razgovora, sa vozačem je nastavljen neformalan razgovor. S
obzirom da ih je surovi predeo u rudniku i jaka zima koja je tada vladala podsetila na
njihov Sibir, u kojem su se za tako teške poslove nekada angažovali robijaši, onako
neupućeni u situaciju u okruženju u koje su došli, pitali su vozača: "A na koliko godina
robije ste osuđeni?"
3UHPDWRPHNRGVUHGVWDYDNDRãWRMHQDSULPHUNDQFHODULMVNLQDPHãWDMNRMD
VX V MHGQH VWUDQH QDMEURMQLMD D VD GUXJH VWUDQH UHODWLYQR PDOR XþHVWYXMX X
XNXSQRM YUHGQRVWL VUHGVWDYD SULYUHGQRJ VXEMHNWD PRåH VH SULPHQLWL SUDYLOR
]QDþDMQRVWLSULL]ERUXUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNHWM]DQMLKVHPRåHXWYUGLWL
MHGQD SURVHþQD JRGLãQMD DPRUWL]DFLRQD VWRSD EH] RE]LUD ãWR X RNYLUX QMLK
LPD VUHGVWDYD NRMD üH VH GXåH LOL NUDüH NRULVWLWL 7LPH VH QHüH XJUR]LWL
NYDOLWHWILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDSULYUHGQRJVXEMHNWD3ULYUHGQLVXEMHNWRGUHÿXMH
VYRMRPUDþXQRYRGVWYHQRPSROLWLNRP]DNRMHüHVHJUXSHVUHGVWDYDSULPHQLWL
SUDYLORGDVHJRGLãQMDDPRUWL]DFLRQDVWRSDXWYUÿXMHQDQLYRXJUXSHMHUVHQH
UDGL R ]QDþDMQLP VWDYNDPD -Rã MHGQRP QDSRPLQMHPR GD MH SUHGXVORY ]D
RYDNYR SRVWXSDQMH GD VH SRVPDWUDQR VD VWDQRYLãWD XNXSQH YUHGQRVWL
VUHGVWDYD SULYUHGQRJ VXEMHNWD ]D NRMD VH REUDþXQDYD DPRUWL]DFLMD QH UDGLR
PDWHULMDOQR ]QDþDMQLP VWDYNDPD WM GD MH XþHãüH XNXSQH NQMLJRYRGVWYHQH
YUHGQRVWL WLK VUHGVWDYD X XNXSQRM NQMLJRYRGVWYHQRM YUHGQRVWL VUHGVWDYD ]D
NRMLVHYUãLREUDþXQDPRUWL]DFLMHUHODWLYQRPDOR

0HWRGHDPRUWL]DFLMH

Standard GR]YROMDYD SULYUHGQLP VXEMHNWLPD GD ]D REUDþXQ DPRUWL]DFLMH
NRULVWHVOHGHüHPHWRGH
metodu proporcionalnog (linearnog) otpisivanja
metodu degresivnog otpisivanja L
metodu funkcionalnog otpisivanja
StandardQHGR]YROMDYDSULPHQXPHWRGHDPRUWL]DFLMHNRMDELVH]DVQLYDODQD
SULKRGXRVWYDUHQRPRGDNWLYQRVWL]DNRMXVHNRULVWLVUHGVWYR1DLPHSULKRG
RVWYDUHQ RG DNWLYQRVWL ]D NRMX VH NRULVWL VUHGVWYR QH PRUD GD RGUDåDYD
WURãHQMH NRULVWL VDGUåDQLK X VUHGVWYX -HU QD SULKRGH XWLþX EURMQL XOD]QL
IDNWRULLSURFHVLSURGDMQHDNWLYQRVWLLSURPHQHSURGDWLKNROLFLQDLFHQD1D
GHR SULKRGD PRåH GD XWLþH LQIODFLMD NRMD QL QD NRML QDþLQ QLMH SRYH]DQD VD
WURãHQMHPVUHGVWYD]DNRMLVHREUDþXQDYDDPRUWL]DFLMD
,]ERU PHWRGH YUãL VDP SULYUHGQL VXEMHNW V WLP GD NRULãüHQD PHWRGD ]D
REUDþXQ DPRUWL]DFLMH QHNRJ VUHGVWYD WUHED GD RGJRYDUD RELPX HNRQRPVNLK
NRULVWL NRMH VH GRELMDMX RG VUHGVWYD 8 VOXþDMX GD VH WR QH PRåH UHDOQR
XWYUGLWL ãWR MH QDMþHãüH VOXþDM SULPHQMXMH VH metoda proporcionalnog LOL
metoda degresivnog otpisivanja
StandardQH]DKWHYDGDVH]DVYDVUHGVWYD]DNRMDVHDPRUWL]DFLMDREUDþXQDYD
SULPHQMXMHLVWLPHWRG]DREUDþXQDPRUWL]DFLMHQDSULPHU]DMHGQXPDãLQX
VH PRåH SULPHQLWL metoda proporcionalnog otpisivanja ]D GUXJX metoda
degresivnog otpisivanjaD]DWUHüXmetoda funkcionalnog otpisivanja7UHED
L]DEUDWL RQX PHWRGX þLMRP EL VH SULPHQRP REH]EHGLR QDMUHDOQLML REUDþXQ
DPRUWL]DFLMH
0HWRGH DPRUWL]DFLMH NRMH VH SULPHQMXMX WUHED SUHLVSLWLYDWL X UHGRYQLP

YUHPHQVNLP UD]PDFLPD L DNR SRVWRML ]QDWQD SURPHQD RþHNLYDQRJ RELPD
HNRQRPVNLK NRULVWL RG VUHGVWDYD WUHED PHWRGX SURPHQLWL NDNR EL UHDOQLMH
RGUDåDYDODRþHNLYQHSURPHQHRELPDHNRQRPVNLKNRULVWL1DSULPHUDNRVH
QD PDãLQX XJUDGL EURMDþ SURL]YHGHQLK NRPDGD SRVWRML RSUDYGDQMH GD VH VD
metode proporcionalnog otpisivanja SUHÿH QD metodu funkcionalnog
otpisivanja. $NR MH WDNYD SURPHQD PHWRGH DPRUWL]DFLMH QXåQD WUHED MH
REUDþXQDWL NDR SURPHQX UDþXQRYRGVWYHQH SURFHQH D L]QRV DPRUWL]DFLMH
]DWHNXüLLEXGXüHREUDþXQVNHSHULRGHWUHEDXVNODGLWLGDNOHQHELVHYUãLOR
QLNDNYRUHWURDNWLYQRSULODJRÿDYDQMH

3ULPHQDmodela revalorizacije ]DQDNQDGQRYUHGQRYDQMH
QHNUHWQLQDSRVWURMHQMDLRSUHPH

3UHPDmodelu revalorizacijeQDNRQSRþHWQRJSUL]QDYDQMDVUHGVWYDXREOLNX
QHNUHWQLQH SRVWURMHQMD LOL RSUHPH VH QD datum bilansa YUHGQXMX SR VYRMRM
IHU YUHGQRVWL XWYUÿHQRM QD WDM datum bilansa $NR PX MH IHU YUHGQRVW
XWYUÿHQDQDQHNLUDQLMLGDWXPYUHGQXMHVHXYLVLQLWHIHUYUHGQRVWLXPDQMHQRM
]D REUDþXQDWX DPRUWL]DFLMX RG GDWXPD UHYDORUL]DFLMH GR datuma bilansa L
REUDþXQDWHJXELWNH]ERJREH]YUHÿHQMDRGGDWXPDUHYDORUL]DFLMHGRGDWXPD
ELODQVD8VORYGDVH]DQHNRVUHGVWYRPRåHSULPHQLWLmodel revalorizacijeMH
GDVHQMHJRYDIHUYUHGQRVWPRåHSRX]GDQRXWYUGLWL
5D]OR]L ]D SULPHQX modela revalorizacije ]D YUHGQRYDQMH QHNUHWQLQH
SRVWURMHQMDLRSUHPDQDNRQSRþHWQRJSUL]QDYDQMDPRJXGDEXGX
]QDþDMQRRSDGDQMHYUHGQRVWLQDFLRQDOQHYDOXWH
SURPHQH QD WUåLãWX QHNUHWQLQD SRVWURMHQMD L RSUHPH NRMH PRJX GD
GRYHGX GR ]QDþDMQLK UD]OLND L]PHÿX VDGDãQMH YUHGQRVWL VUHGVWDYD L
QMLKRYHIHUYUHGQRVWL1DYHãüHPRQHNROLNRSULPHUD
NRGNRPSMXWHUVNHRSUHPHSRSRMDYOMLYDQMXQHNRJQRYRJXUHÿDMDQD
SULPHUVNHQHUDFHQHVXPQRJRYHüHQHJRSRVOHJRGLQXLOLGYH0RåH
VH GHVLWL GD L VDGDãQMD NQMLJRYRGVWYHQD YUHGQRVW VNHQHUD VWDURJ GYH
JRGLQH EXGH ]QDWQR L]QDG WUåLãQH YUHGQRVWL QRYRJ L WHKQLþNL MRã
EROMHJVNHQHUD
SULYUHGQLVXEMHNWLPD]HPOMLãWHQDSHULIHULMLJUDGD.DNRVHJUDGãLUL
WDNRUDVWXLFHQH]HPOMLãWD
)HUYUHGQRVWVUHGVWYDXREOLNXSRVWURMHQMDLRSUHPHRELþQRMHQMHJRYDWUåLãQD
YUHGQRVW XWYUÿHQD SURFHQRP .DGD VX X SLWDQMX SRVWURMHQMD L RSUHPD
StandardQHSUXåDVPHUQLFHNRWUHEDGDYUãLSURFHQXQMLKRYLKIHUYUHGQRVWL
.DGD]ERJVSHFLILþQHSULURGHQHNRJVUHGVWYDXREOLNXQHNUHWQLQHSRVWURMHQMD
LOLRSUHPHQHSRVWRMLWUåLãQLGRND]QMHJRYHIHUYUHGQRVWLLOLVHWDNYRVUHGVWYR
UHWNR SURGDMH RVLP NDR GHR NRQWLQXLUDQRJ SRVORYDQMD SULYUHGQL VXEMHNW
WUHEDGDSURFHQLQMHJRYXIHUYUHGQRVWNRULVWHüLmetodu prinosne vrednostiLOL
JD YUHGQXMH SR QMHJRYRP amortizovanom trošku zamene 3ULPHUL VUHGVWDYD
]DNRMDQHSRVWRMLWUåLãQLGRND]QMLKRYHIHUYUHGQRVWLPRJXELWLYHOLNLWUåQL
FHQWUL YHOLNH XSUDYQH ]JUDGH SURL]YRGQH KDOH X QHUD]YLMHQLP SRGUXþMLPD
SRVWURMHQMDSRVHEQHQDPHQHLWG
Metoda prinosne vrednosti SRGUD]XPHYD XWYUÿLYDQMH SULOLYD L RGOLYD
JRWRYLQH SR RVQRYX VUHGVWYD WRNRP QMHJRYRJ YHND XSRWUHEH X SULYUHGQRP
VXEMHNWX 2YD PHWRGD MH QDURþLWR SRJRGQD ]D XWYUÿLYDQMH IHU YUHGQRVWL
QHNUHWQLQD NRMH VH L]GDMX $NR VH RYRP PHWRGRP XWYUÿXMH IHU YUHGQRVW QD
SULPHUXSUDYQH]JUDGHSULYUHGQRJVXEMHNWDSULOLYJRWRYLQHELVHSURFHQLRX
YLVLQLL]GDWDND]D]DNXSNRMLELSULYUHGQLVXEMHNWLPDRXNROLNRELPRUDRGD
L]QDMPL WDNYX ]JUDGX X MRS 36 Obezvređenje sredstava GHWDOMQLMH VPR
REUDGLOLXWYUÿLYDQMHSULQRVQHYUHGQRVWLVUHGVWYD
Amortizovani trošak zameneVHGRELMDNDGDVHQDSURFHQMHQWURãDNQDEDYNH
LVWRYUVQRJ QRYRJ VUHGVWYD SULPHQL SURFHQMHQL SURFHQDW RVWDWND YUHGQRVWL
QHXWURãHQHYUHGQRVWLVUHGVWYD2YDPHWRGDVHPRåHSULPHQLWLNRGVUHGVWDYD
NRGNRMLKMHPRJXüHXWYUGLWLQDEDYQXYUHGQRVWLVWRYUVQRJQRYRJVUHGVWYD
5HYDORUL]DFLMDVHPRåHUDGLWLQDELORNRMLGDWXPXWRNXREUDþXQVNRJSHULRGD
5HYDORUL]DFLMX WUHED UDGLWL GRYROMQR þHVWR GD NQMLJRYRGVWYHQL L]QRV QH EL
]QDþDMQLMH RGVWXSDR RG L]QRVD IHU YUHGQRVWL QD datum bilansa Standard QH
YUãLNYDQWLILNRYDQMH]QDþDMQLMHJRGVWXSDQMDSDSULYUHGQLVXEMHNWWUHEDVDP
GD SURVXGL NDGD MH YUHPH GD YUãL UHYDORUL]DFLMX $NR VH SULYUHGQL VXEMHNW
RSUHGHOLR ]D model revalorizacije WUHED QD datum svakog bilansa GD YUãL
SURYHUX GD OL VX VH VWHNOL XVORYL GD UHYDORUL]XMH VUHGVWYD $NR MH SULYUHGQL
VXEMHNWUHYDORUL]DFLMXXUDGLRQDQHNLGDWXPXWRNXREUDþXQVNRJSHULRGDQD
NUDMXWRJREUDþXQVNRJSHULRGDWUHEDGDREUDþXQDDPRUWL]DFLMX]DVUHGVWYDRG
GDQD UHYDORUL]DFLMH GR NUDMD REUDþXQVNRJ SHULRGD L QDNRQ WRJD WUHED GD
SURYHUL GD OL GRELMHQH NQMLJRYRGVWYHQH YUHGQRVWL VUHGVWDYD ]QDþDMQLMH
RGVWXSDMX RG QMLKRYLK IHU YUHGQRVWL NRMH EL VH XWYUGLOH QD GDQ QD NRML
VDVWDYOMD REUDþXQ WM QD datum bilansa $NR VH SRNDåH GD MH X SLWDQMX
]QDþDMQLMHRGVWXSDQMHXUDGLRELUHYDORUL]DFLMXLQDdatum bilansa
8þHVWDORVWUHYDORUL]RYDQMD]DYLVLRGSURPHQHIHUYUHGQRVWLVUHGVWYDXREOLNX
QHNUHWQLQH SRVWURMHQMD LOL RSUHPH NRMH VH UHYDORUL]XMH $NR MH WD SURPHQD
GRYHOD GR ]QDWQLMH UD]OLNH IHU YUHGQRVWL X RGQRVX QD QMHJRYX
NQMLJRYRGVWYHQX YUHGQRVW WUHED XUDGLWL UHYDORUL]DFLMX WRJ VUHGVWYD .DR ãWR
VPR UHNOL Standard QH GDMH VPHUQLFH GR NRJ QLYRD UD]OLNRYDQMD QDYHGHQH
GYHYUHGQRVWLQHWUHEDUDGLWLUHYDORUL]DFLMX
.RGSRMHGLQLKVUHGVWDYDSURPHQHPRJXELWLLQWHQ]LYQLMHLþHãüHXRGQRVXQD
QHND GUXJD VUHGVWYD .RG VUHGVWDYD JGH VX WH SURPHQH UHÿH L PDQMHJ
LQWHQ]LWHWDLNDGDQHPDLQIODFLMHGRYROMQRELELORUHYDORUL]DFLMXUDGLWLVYDNH
WUHüHþHWYUWHLOLSHWHJRGLQH
StandardQHGDMHVPHUQLFHGDOLVHDNRVHSULPHQMXMHmodel revalorizacije
YUãL UHYDORUL]DFLMD VUHGVWYD QD GDQ QMHJRYRJ UDVKRGRYDQMD LOL SURGDMH ãWR
]QDþLGDLQH]DEUDQMXMHYUãHQMHWHUHYDORUL]DFLMH
.DGD VH QHNR VUHGVWYR X REOLNX QHNUHWQLQH SRVWURMHQMD LOL RSUHPH
UHYDORUL]XMH WUHED UHYDORUL]RYDWL FHORNXSQX UHYDORUL]DFLRQX JUXSX NRMRM WR
VUHGVWYRSULSDGD7RVHUDGLGDELVHL]EHJORGDVHXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPD
X RNYLUX MHGQH UHYDORUL]DFLRQH JUXSH QDÿX VUHGVWYD UHYDORUL]RYDQD QD
UD]OLþLWHGDWXPH
5HYDORUL]DFLRQH JUXSH REMHGLQMXMX VUHGVWYD VOLþQH YUVWH VOLþQH XSRWUHEH X
SRVORYDQMXSULYUHGQRJVXEMHNWDLVUHGVWYDþLMHVHWUåLãQHFHQHVOLþQRPHQMDMX
StandardGDMHVOHGHüLSULPHU]DWHJUXSH
]HPOMLãWH
]HPOMLãWHL ]JUDGH napomena: ako se privredni subjekt opredeli za ovu
revalorizacionu grupu ne može imati revalorizacionugrupuzemljište
PDãLQH
EURGRYL
YD]GXãQDVDREUDüDMQDVUHGVWYD
PRWRUQDYR]LOD
QDPHãWDMLRSUHPD
NDQFHODULMVNDRSUHPD
SORGRQRVQHELOMNH
6YDND RG QDYHGHQLK UHYDORUL]DFLRQLK JUXSD VH PRåH GDOMH UDãþODQMDYDWL LOL
IRUPLUDWLQHNHQRYH
1D VOHGHüHP SULPHUX REMDVQLüHPR VXãWLQX L VYUKX IRUPLUDQMD
UHYDORUL]DFLRQLKJUXSD

3ULPHU
Preduzeće ima 300 sredstava u obliku stolova, stolica i ormara i 10

računara i 1 video projektor.
S obzirom da imaju istu namenu, tj. da je u pitanju kancelarijska oprema
privredni subjekt je u dilemi da li da:
1. formira jednu revalorizacionu grupu: kancelarijska oprema, ili da
2. formira dve revalorizacione grupe: kancelarijski nameštaj i računarska
oprema.
Za nastavak primera konstatovaćemo da tržišne cene polovne kancelari-jske
opreme nisu pod uticajem tehnoloških promena i ne variraju značajnije, dok
to nije slučaj sa računarskom opremom, a pogotovu sa video projektorima.

Ukoliko bi formirao jednu revalorizacionu grupu (kancelarijska oprema)
može mu se desiti sledeći slučaj: da tržišna cena (fer vrednost) projektora
značajnije odstupi od njegove knjigovodstvene vrednosti, dok kod ostalih 310
sredstava tržišne cene ne odstupaju značajnije od njihovih knjigovodstvenih
vrednosti. S obzirom da je formirao jednu revalorizacionu grupu
(kancelarijska oprema) morao bi da izvrši procenu fer vrednosti svih 311
sredstava. Da je formirao dve revalorizacione grupe (kancelarijski nameštaj
i računarska oprema) procenjivao bi fer vrednost samo za 11 sredstava (10
računara i 1 video projektor).
StandardomVXSRVWDYOMHQDSUDYLOD]DUDþXQRYRGVWYHQRREXKYDWDQMHHIHNDWD
UHYDORUL]DFLMH
DNRMHYUHGQRVWVUHGVWYDSRYHüDQDNDRUH]XOWDWUHYDORUL]DFLMHSRYHüDQMH
VHWUHWLUDNDRdruga stavka rezultata povezana sa kapitalomLNXPXOLUD
VHXNDSLWDOXNDRVWDYNDUHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYL0HÿXWLPSRYHüDQMHVH
SUL]QDMH X bilansu uspeha X PHUL L]QRVX X NRMRM RQR SUHGVWDYOMD
VWRUQLUDQMHVPDQMHQMD SRRVQRYX UHYDORUL]DFLMH LVWRJVUHGVWYD SUHWKRGQR
SUL]QDWRJXbilansu uspehaNDRUDVKRG
DNR MH NQMLJRYRGVWYHQD YUHGQRVW VUHGVWYD VPDQMHQD NDR UH]XOWDW
UHYDORUL]DFLMH VPDQMHQMH VH SUL]QDMH X bilansu uspeha 0HÿXWLP
VPDQMHQMHVHSUL]QDMHNDRdruga stavka rezultata povezana sa kapitalom
GRL]QRVDGRNRMHJXYH]LVDVUHGVWYRPSRVWRMLUHYDORUL]DFLRQDUH]HUYD
6PDQMHQMH SUL]QDWR NDR druga stavka rezultata povezana sa kapitalom
VPDQMXMHL]QRVUHYDORUL]DFLRQHUH]HUYH
1DYHGHQD SUDYLOD UDþXQRYRGVWYHQRJ REXKYDWDQMD HIHNDWD UHYDORUL]DFLMH
REMDVQLüHPRNUR]SULPHUH
NQMLåHQMD SRYHüDQMD L VPDQMHQMD YUHGQRVWL VUHGVWYD SR RVQRYX
UHYDORUL]DFLMHL
QDNQDGQDNQMLåHQMDXYH]LVDIRUPLUDQRPUHYDORUL]DFLRQRPUH]HUYRP
3UH SULND]D NQMLåHQMD X YH]L VD UDþXQRP UHYDORUL]DFLRQH UH]HUYH VNUHüHPR

SDåQMX QD VOHGHüH þLQMHQLFH NRMH XYHN WUHED LPDWL X YLGX NDGD VH VSURYRGL
NQMLåHQMHQDWRPUDþXQX
UHYDORUL]DFLRQD UH]HUYD SRVWRML QH VDPR X YH]L VD QHNUHWQLQDPD
SRVWURMHQMLPD L RSUHPRP YHü L X YH]L VD ILQDQVLMVNLP VUHGVWYLPD
NXUVQLPUD]OLNDPDLGU
UDþXQ UHYDORUL]DFLRQH UH]HUYH PRUD ELWL DQDOLWLþNL UDãþODQMHQ SR
VUHGVWYLPDSRRVQRYXNRMLKVXRYHUH]HUYHVWYRUHQH8RNYLUXSRVWRMHüH
DQDOLWLNH RVQRYQLK VUHGVWDYD QD DQDOLWLþNRM NDUWLFL VUHGVWYD VH PRåH
HYLGHQWLUDWL SRGDWDN R UHYDORUL]DFLRQRM UH]HUYL NRQNUHWQRJ VUHGVWYD QH
PRUD GDNOH SRVWRMDWL SRVHEQD DQDOLWLþND NDUWLFD ]D UHYDORUL]DFLRQX
UH]HUYXDQDOLWLþNDNDUWLFDQHNRJVUHGVWYDPRåHELWLDQDOLWLþNDNDUWLFD]DWUL
VLQWHWLþND UDþXQD ]D VLQWHWLþNL UDþXQ QD NRMHP VH HYLGHQWLUD QDEDYQD
YUHGQRVWWHYUVWHVUHGVWDYDVLQWHWLþNLUDþXQQDNRMHPVHHYLGHQWLUDLVSUDYND
YUHGQRVWLWHYUVWHVUHGVWDYDLVLQWHWLþNLUDþXQUHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYL

.QMLåHQMDSRYHüDQMDLVPDQMHQMDYUHGQRVWLVUHGVWYDSRRVQRYX
UHYDORUL]DFLMH

6RE]LURPGDVUHGVWYDLPDMXQDEDYQXLRWSLVDQXYUHGQRVWStandardGDMH
VPHUQLFH]DSRVWXSDQMHVDRYLPYUHGQRVWLPDSULOLNRPUHYDORUL]DFLMHWMGRSXãWD
GYDSRVWXSND
SUYL QDþLQ SRVWXSDQMD SUHGYLÿHQ Standardom VUD]PHUQR VH NRULJXMX
QDEDYQD L RWSLVDQD YUHGQRVW VUHGVWYD WDNR GD VDGDãQMD YUHGQRVW QHWR
NQMLJRYRGVWYHQL L]QRV VUHGVWYD QDNRQ UHYDORUL]DFLMH EXGH MHGQDND
QMHJRYRMSURFHQMHQRMIHUYUHGQRVWLL
GUXJL QDþLQ SRVWXSDQMD SUHGYLÿHQ Standardom QDEDYQD YUHGQRVW VH
VYRGLQDSURFHQMHQXIHUYUHGQRVWDRWSLVDQDYUHGQRVWVHVYRGLQDQXOXQD
RYDM QDþLQ VDGDãQMD YUHGQRVW VH VYRGL QD SURFHQMHQX IHU YUHGQRVW 8
Standardu VH NRQVWDWXMH GD MH NRG UHYDORUL]RYDQMD QHNUHWQLQD RYR þHVW
REOLNQDþLQDNQMLåHQMDHIHNDWDUHYDORUL]DFLMH

3RYHüDQMHYUHGQRVWLVUHGVWDYDSRRVQRYXUHYDORUL]DFLMH

3RYHüDQMH NQMLJRYRGVWYHQH YUHGQRVWL VUHGVWYD VH SUL]QDMH NDR SRYHüDQMH
UHYDORUL]DFLRQLK UH]HUYL WM NDSLWDOD MHU QLVX LVSXQMHQL XVORYL ]D SUL]QDYDQMH
SULKRGDNRMLVHLVND]XMXXbilansu uspeha
3ULPHU
.QMLJRYRGVWYHQHYUHGQRVWLSRVWURMHQMDSUHUHYDORUL]DFLMHVX

R. b. Vrednosti Iznosi
1. Nabavna vrednost 100.000,00 din.
2. Otpisana vrednost 20.000,00 din.
Sadašnja vrednost (knjigovodstvena neto
3. 80.000,00 din.
vrednost)
5HYDORUL]DFLMRP MH XWYUÿHQD QRYD NQMLJRYRGVWYHQD YUHGQRVW
SRVWURMHQMDXL]QRVXRGGLQ
.QMLåHQMH L]YUãLWL SR RED QDþLQD SUHGYLÿHQD MRS 16 Nekretnine,
postrojenja i oprema


3UYLQDþLQSRVWXSDQMDSUHGYLÿHQStandardom:
Preračun vrednosti po osnovu revalorizacije bi mogao da bude:
R. Pre Posle revalo-

Vrednosti % Knjižiti
b. revalorizacije rizacije
1. Nabavna vrednost 100.000,00 din. 100 112.500,00 din. +12.500,00 din.
2. Otpisana vrednost 20.000,00 din. 20 22.500,00 din. +2.500,00 din.
Sadašnja vrednost
3. (knjigovodstvena neto 80.000,00 din. 80 90.000,00 din.
vrednost)
6 RE]LURP GD MH SR]QDWD VDGDãQMD YUHGQRVW GLQ NRMD þLQL
QDEDYQH YUHGQRVWL GR QDEDYQH YUHGQRVWL VH GROD]L QD VOHGHüL QDþLQ
GLQ1DNRQWRJDL]UDþXQDYDVHRWSLVDQDYUHGQRVWNRMDþLQLQDEDYQH
YUHGQRVWL
%URM
5HG ,]QRV
UDþXQD 2SLVSURPHQH
EU
3RVWURMHQMDLRSUHPD
,VSUDYND YUHGQRVWL

SRVWURMHQMDLRSUHPH
5HYDORUL]DFLRQHUH]HUYH
=DUHYDORUL]DFLMX

'UXJLQDþLQSRVWXSDQMDSUHGYLÿHQStandardom
3ULPHU
Koristeće podatke iz Primera 14. preračun navedenih vrednosti bi mogao da

bude:

1. Nabavna vrednost 100.000,00 din. 100 90.000,00 din. -10.000,00 din.
2. Otpisana vrednost 20.000,00 din. 0,00 din. -20.000,00 din.
Sadašnja vrednost
vrednost)

%URM
5HG ,]QRV
UDþXQD 2SLVSURPHQH
EU
3RVWURMHQMDLRSUHPD
,VSUDYND YUHGQRVWL

SRVWURMHQMDLRSUHPH
=DUHYDORUL]DFLMX

6PDQMHQMHYUHGQRVWLVUHGVWDYDSRRVQRYXUHYDORUL]DFLMH

.DGDVHNQMLJRYRGVWYHQLL]QRVVUHGVWDYDVPDQMLNDRUH]XOWDWUHYDORUL]DFLMH
WRVPDQMHQMHVH
NQMLåL NDR VPDQMHQMH UDQLMH IRUPLUDQLK UHYDORUL]DFLRQLK UH]HUYL D
XNROLNR L]QRV VPDQMHQMD SUHPDãXMH UDQLMH IRUPLUDQH UHYDORUL]DFLRQH
UH]HUYHUD]OLNDVHSUL]QDMHNDRUDVKRG

3ULPHU


3. 90.000,00 din.
vrednost)
postrojenja i oprema:

3UYLQDþLQSRVWXSDQMDSUHGYLÿHQStandardom
Preračun vrednosti po osnovu revalorizacije bi mogao da izgleda:
2. Otpisana vrednost 22.500,00 din. 20 17.500,00 din. -5.000,00 din.
Sadašnja vrednost
vrednost)
YUHGQRVWL
%URM
5HG ,]QRV
UDþXQD 2SLVSURPHQH
EU
,VSUDYND YUHGQRVWL SRVWURMHQMD L

RSUHPH
2EH]YUHÿHQMH QHNUHWQLQD
SRVWURMHQMD L RSUHPH VHP

REH]YUHÿHQMD SR RVQRYX
RãWHüHQMDXVOHGYLãHVLOH
3RVWURMHQMDLRSUHPD
=DUHYDORUL]DFLMX

Napomena: Knjiženje je moglo da se izvrši i stornim knjiženjem na računima

0230 i 0239.
Radi uštede u prostoru nećemo prikazati knjiženje primenom drugog
Standardom dopuštenog načina postupanja.

SUL]QDMHVHXFHORVWLNDRUDVKRGDNRUDQLMHXYH]LVDWLPVUHGVWYRPQLMH
ELORIRUPLUDQLKUHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYL
3ULPHU

3. 90.000,00 din.
vrednost)
5DQLMH IRUPLUDQD UHYDORUL]DFLRQD UH]HUYD SR RVQRYX UHYDORUL]DFLMH
WRJSRVWURMHQMDMHGLQ
postrojenja i oprema:

2. Otpisana vrednost 22.500,00 din. 20 17.500,00 din. -5.000,00 din.
Sadašnja vrednost
vrednost)
YUHGQRVWL
%URM
5HG ,]QRV
UDþXQD 2SLVSURPHQH
EU
,VSUDYND YUHGQRVWL SRVWURMHQMD L

RSUHPH
2EH]YUHÿHQMHQHNUHWQLQD
SRVWURMHQMDLRSUHPHVHP

REH]YUHÿHQMD SRRVQRYX
RãWHüHQMDXVOHGYLãHVLOH
3RVWURMHQMDLRSUHPD
=DUHYDORUL]DFLMX

Napomena: Knjiženje je moglo da se izvrši i stornim knjiženjem na računima

0230 i 0239.
Radi uštede u prostoru nećemo prikazati knjiženje primenom drugog
Standardom dopuštenog načina postupanja.

3RYHüDQMH YUHGQRVWL VUHGVWYD SR RVQRYX UHYDORUL]DFLMH NDGD MH SUL
QHNRMUDQLMRMQMHJRYRMUHYDORUL]DFLMLELRSUL]QDWUDVKRG

.DGD VH NQMLJRYRGVWYHQL L]QRV VUHGVWYD SRYHüD NDR UH]XOWDW UHYDORUL]DFLMH
L]QRVSRYHüDQMDVHQHRGREUDYDXFHORVWLNDSLWDOXUHYDORUL]DFLRQRMUH]HUYLDNR
MH UDQLMRP UHYDORUL]DFLMRP VPDQMHQD QMHJRYD NQMLJRYRGVWYHQD YUHGQRVW L WR
VPDQMHQMHLOLGHRWRJVPDQMHQMDMHWDGDELORSUL]QDWRNQMLåHQRNDRUDVKRG3UYR
VH UHYDORUL]DFLRQLP SRYHüDQMHP SRNULYD QDYHGHQR UDQLMH VPDQMHQMH
SUL]QDYDQMHP WRJ L]QRVD NDR SULKRG D RVWDWDN VH SUL]QDMH NDR SRYHüDQMH
UHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYL
3ULPHU

3. 90.000,00 din.
vrednost)
3ULYUãHQMXSUHWKRGQHUHYDORUL]DFLMHLVND]DQLVXUDVKRGLXL]QRVXRG
GLQ MHU X YH]L VD QMLP QLVX SRVWRMDOH UHYDORUL]DFLRQH
UH]HUYH
.QMLåHQMH L]YUãLWL SULPHQRP SUYRJ QDþLQD SUHGYLÿHQRJ MRS 16
Nekretnine, postrojenja i oprema

1. Nabavna vrednost 112.500,00 din. 100 118.750,00 din. 6.250,00 din.
2. Otpisana vrednost 22.500,00 din. 20 23.750,00 din. 1.250,00 din.
Sadašnja vrednost
vrednost)
YUHGQRVWL
2SLVSURPHQH
3RVWURMHQMDLRSUHPD
,VSUDYND YUHGQRVWLSRVWURMHQMD
LRSUHPH
3ULKRGLRGXVNODÿLYDQMD
YUHGQRVWL QHNUHWQLQD
SRVWURMHQMDLRSUHPH
=DUHYDORUL]DFLMX

1DNQDGQDNQMLåHQMDXYH]LVDUHYDORUL]DFLMRP

5HYDORUL]DFLQH UH]HUYH IRUPLUDQH SR RVQRYX SULPHQH modela
revalorizacije XNLGDMX VH SUHQRVH VH QD QHUDVSRUHÿHQX GRELW X VOHGHüLP
VOXþDMHYLPD
SURGDMRP LOL UDVKRGRYDQMHP VUHGVWYD ± QDþLQ NQMLåHQMD UDVKRGD
SULND]DüHPRXRNYLUXWDþNHL
WRNRPREUDþXQDDPRUWL]DFLMHVUHGVWYD

*XELFL]ERJREH]YUHÿHQMDVUHGVWYD

=D RGUHÿLYDQMH GD OL MH YUHGQRVW QHNH QHNUHWQLQH SRVWURMHQMD LOL RSUHPH
REH]YUHÿHQD SULPHQMXMX VH RGUHGEH MRS 36 Obezvređenje sredstava 7DM
6WDQGDUG REMDãQMDYD QD NRML QDþLQ SULYUHGQL VXEMHNW SURYHUDYD
NQMLJRYRGVWYHQL L]QRV VYRMLK VUHGVWDYD NDNR RGUHÿXMH QDGRNQDGLYL L]QRV
VUHGVWDYDLNDGDSUL]QDMHLOLSRQLãWDYDJXELWNH]ERJREH]YUHÿHQMD
5D]OR]L]DQDVWDQDNREH]YUHÿHQMDYUHGQRVWLVUHGVWYDVXEURMQL-HGDQRGQMLK
PRåHELWLLIL]LþNRRãWHüHQMHVUHGVWYD

1DNQDGHSRRVQRYXREH]YUHÿHQMDVUHGVWYD

8 VOXþDMHYLPD REH]YUHÿHQMD VUHGVWDYD ]ERJ QMLKRYRJ RãWHüHQMD JXELWND LOL
SUHVWDQNDNRULãüHQMDSULYUHGQLVXEMHNWSUL]QDMHNDRSULKRGQDNQDGHNRMHPX
SULSDGDMXRGWUHüHVWUDQHNDGDWHQDNQDGHSRVWDQXQDSODWLYH7R]QDþLGDVH
QDVWDQDN SUDYD QD GRELMDQMH QDNQDGH QH]DYLVQR HYLGHQWLUD X RGQRVX QD
QDVWDQDN REH]YUHÿHQMD VUHGVWYD WM QH GRYRGL GR XPDQMHQMD UDVKRGD SR
RVQRYXREH]YUHÿHQMDVUHGVWYD
'DNOH SR RVQRYX REH]YUHÿHQMD VUHGVWYD L SUDYD QDQDNQDGX SR RVQRYX WRJ
REH]YUHÿHQMDPRåHQDVWDWLYLãHUD]OLþLWLKSRVORYQLKSURPHQDWUDQVDNFLMD
REH]YUHÿHQMHVUHGVWDYDXREOLNXQHNUHWQLQDSRVWURMHQMDLRSUHPHNRMH
VHREUDþXQDYDLSUL]QDMHXVNODGXVDMRS 36 Obezvređenje sredstava QD
SULPHU RãWHüHQMH VUHGVWYD LOL VPDQMHQR NRULãüHQMH ]ERJ QHGRVWDWND
SRVOD
LVNQMLåDYDQMHVUHGVWDYDXREOLNXQHNUHWQLQDSRVWURMHQMDLOLRSUHPHNRMD
VH YLãH QH NRULVWH LOL VH UDVKRGXMX LVNQMLåDYDQMH VH YUãL X VNODGX VD
Standardom
VWLFDQMH SUDYD QD QDNQDGH RG WUHüLK VWUDQD ]D VUHGVWYD X REOLNX
QHNUHWQLQD SRVWURMHQMD L RSUHPH NRMD VX REH]YUHÿHQD QD SULPHU
RãWHüHQDXNUDGHQDLOLL]JXEOMHQDLOLVHYLãHQHNRULVWHSUL]QDMXVHNDR
SULKRGNDGDSUDYDSRVWDQXQDSODWLYDL
UHNRQVWUXNFLMD SRSUDYND LOL L]JUDGQMD VUHGVWYD LOL QDEDYND QRYRJ
QDEDYQD YUHGQRVW LOL FHQD NRãWDQMD VUHGVWYD X REOLNX QHNUHWQLQH
SRVWURMHQMDLOLRSUHPHLQMHJRYDRWSLVDQDYUHGQRVWXWYUÿXMXVHXVNODGX
VDStandardom

3UHVWDQDNSUL]QDYDQMDLVNQMLåDYDQMH

6UHGVWYR X REOLNX QHNUHWQLQH SRVWURMHQMD LOL RSUHPH WUHED LVNOMXþLWL L]
izveštaja o finansijskom položaju (bilansa stanja)
SRQMHJRYRPRWXÿHQMXGRELFLLOLJXELFLNRMLQDVWDMXRWXÿHQMHPVUHGVWYD
SUL]QDMX VH NDR SULKRG LOL UDVKRG RQGD NDGD VX LVSXQMHQL XVORYL ]D
SUL]QDYDQMHSULKRGDRGSURGDMHXVORYLVXGHILQLVDQLXMRS 18 Prihodi,
RGQRVQR MSFI 15 Prihodi po osnovu ugovora sa kupcima DNR VH
RWXÿHQMH YUãL X REOLNX ILQDQVLMVNRJ OL]LQJD SURGDMQRJ LOL SRYUDWLYRJ
SULPHQMXMHVHMRS 17 LizingL
NDGD VH RG QMHJRYRJ HYHQWXDOQRJ NRULãüHQMD LOL RWXÿHQMD QH RþHNXMX
EXGXüH HNRQRPVNH NRULVWL QMHJRYRP SURGDMRP VH QH PRåH SRVWLüL
QLNDNYDFHQD$NRVHRþHNXMHGDüHVHSURGDMRPWRJVUHGVWYDRVWYDULWL
EXGXüH HNRQRPVNH NRULVWL QD GDQ QMHJRYRJ SRYODþHQMD L] DNWLYQH
XSRWUHEH RQR VH X SRVORYQLP NQMLJDPD L GDOMH LVND]XMH SR VYRMRM
GRWDGDãQMRM NQMLJRYRGVWYHQRM YUHGQRVWL 1DMPDQMH MHGQRP JRGLãQMH L WR
QD datum bilansa SULYUHGQL VXEMHNW SURYHUDYD YUHGQRVW VUHGVWYD UDGL
XWYUÿLYDQMD GD OL MH REH]YUHÿHQR X VNODGX VD MRS 36 Obezvređenje
imovine
6XEMHNWNRMLXRNYLUXVYRMLKXRELþDMHQLKDNWLYQRVWLUHGRYQRSURGDMHVWDYNH
QHNUHWQLQDSRVWURMHQMDLRSUHPHNRMHVXGUåDQHNDRVWDYNH]DL]QDMPOMLYDQMH
GUXJLP VWUDQDPD WUHED GD SUHEDFL WD VUHGVWYD QD ]DOLKH SR QMLKRYRM
NQMLJRYRGVWYHQRMYUHGQRVWLNDGDSUHVWDQXGDVHL]QDMPOMXMXLSRVWDQXVWDYNH
NRMHVHGUåHUDGLSURGDMH'RELFLRGSURGDMHWDNYLKVUHGVWDYDVHSUL]QDMXNDR
SULKRG X VNODGX VD MRS 18 Prihodi RGQRVQR MSFI 15 Prihodi po osnovu
ugovora sa kupcima MSFI 5 VH QH SULPHQMXMH NDG VH LPRYLQD NRMDVH GUåL
UDGLSURGDMHXVNORSXUHGRYQRJSRVORYDQMDSUHQRVLQD]DOLKH
'RELFLLOLJXELFLNRMLSURLVWLþXRGSRYODþHQMDLOLRWXÿHQMDQHNRJVUHGVWYDX
REOLNX QHNUHWQLQH SRVWURMHQMD L RSUHPH XWYUÿXMX VH NDR UD]OLND L]PHÿX
QMHJRYH QHWR SURGDMQH YUHGQRVWL LOL QHWR SURFHQMHQH SURGDMQH YUHGQRVWL
RWSDGDND DNR VH X WDNYRP VWDQMX SURGDMH L QMHJRYH NQMLJRYRGVWYHQH
YUHGQRVWL2YLGRELFLLOLJXELFLQHLVND]XMXVHXRNYLUXSULKRGDLOLUDVKRGDL]
UHGRYQLKDNWLYQRVWLSULYUHGQRJVXEMHNWDYHüNDRGRELFLLJXELFLRQDNRNDNR
VX RQL GHILQLVDQL X Okviru za pripremanje i prikazivanje finansijskih
izveštaja 9
8NROLNR MH QDSODWD SRWUDåLYDQMD SR RVQRYX RWXÿHQMD VUHGVWYD X REOLNX
QHNUHWQLQHSRVWURMHQMDLOLRSUHPHRGORåHQDXJRYRUHQDQDNQDGDVHSRþHWQR
SUL]QDMH X HNYLYDOHQWX JRWRYLQVNH FHQH 5D]OLND L]PHÿX QRPLQDOQRJ L]QRVD
QDNQDGH L HNYLYDOHQWD JRWRYLQVNH FHQH SUL]QDMH VH NDR SULKRG RG NDPDWH X
VNODGX VD MRS 18 Prihodi SRãWXMXüL SULQFLS HIHNWLYQRJ SULQRVD SR RVQRYX
SRWUDåLYDQMD
3ULPHU
3UHGX]HüHUDVKRGXMHSRVWURMHQMHþLMHVXNQMLJRYRGVWYHQHYUHGQRVWLQDGDQ
UDVKRGRYDQMD SRGUD]XPHYD VH GD MH XUDÿHQD DPRUWL]DFLMD ]DNOMXþQR VD
GDQRPUDVKRGRYDQMD
3. 90.000,00 din.
vrednost)

'RELFLSUHGVWDYOMDMXGUXJHVWDYNHNRMH]DGRYROMDYDMXGHILQLFLMXSULKRGDLPRJXDOLLQH
PRUDMXGDSURLVWHNQXL]XRELþDMHQLKDNWLYQRVWLSULYUHGQRJVXEMHNWD'RELFLSUHGVWDYOMDMX
SRYHüDQMDHNRQRPVNLKNRULVWLLNDRWDNYLSRSULURGLQLVXUD]OLþLWLRGSULKRGD
*XELFL SUHGVWDYOMDMX GUXJH VWDYNH NRMH ]DGRYROMDYDMX GHILQLFLMX UDVKRGD L PRJX DOL QH
PRUDMXGDSURLVWHNQXL]XRELþDMHQLKDNWLYQRVWLSULYUHGQRJVXEMHNWD*XELFLSUHGVWDYOMDMX
VPDQMHQMD HNRQRPVNLK NRULVWL L NDR WDNYL QLVX SR VYRMRM SULURGL UD]OLþLWL RG GUXJLK
UDVKRGD
Rashodovanjem postrojenja dobijen je materijal u iznosu od

1.000,00 din. Za demontažu postrojenja dobijena je faktura od
dobavljača u iznosu od 2.000,00 din. (na ovaj iznos obračunat je i
PDV po stopi od 20%). Po osnovu postrojenja postoji formirana
revalorizaciona rezerva u iznosu od 5.000,00 din.
%URM
5HG ,]QRV
UDþXQD 2SLVSURPHQH
EU
,VSUDYNDYUHGQRVWLSRVWURMHQMDL

RSUHPH
2VWDOLQHSRPHQXWLPDWHULMDO
*XELFL SR RVQRYX UDVK L
SURGDMHQHPXODJQHNUSRVWU
LRSUHPH
3RUH]QDGRGYUHGXSULPIDNW
SRRSãWRMVWRSLRVLPSODüHQLK
DYDQVD
3RVWURMHQMDLRSUHPD
'REDYOMDþLX]HPOML
=DUDVKRGRYDQMHSRVWURMHQMD

D 5HYDORUL]DFLRQHUH]HUYH

1HUDVSRUHÿHQD GRELW WHNXüH

JRGLQH
=D XNLGDQMH UHYDORUL]DFLRQH

UH]HUYH

2EHORGDQMLYDQMD

=DVYDNXJUXSXQHNUHWQLQDSRVWURMHQMDLRSUHPHXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPD
WUHEDREHORGDQLWL
RVQRYHSRþHWQLKLQDNQDGQLKYUHGQRYDQMDVUHGVWDYD

"Početno vrednovanje vršeno je po trošku nabavke. Naknadno

vrednovanje nekretnina, postrojenja i opreme je takođe vršeno po
metodu troška nabavke."

ϿϾ8QDVWDYNXüHPRGDWLSULPHUH]DQHNDREHORGDQMLYDQMDNRMDVXSUHGYLÿHQDStandardom
YHN XSRWUHEH LOL NRULãüHQH VWRSH DPRUWL]DFLMH L NRULãüHQH PHWRGH

DPRUWL]DFLMH
3ULPHU
R. b. Grupa sredstava % otpisa Metoda amortizacije

1.5% do Metod proporcionalnog
1. Građevinski objekti
2.5% otpisivanja
Metod proporcionalnog
2. Postrojenja 5% do 12%
otpisivanja
10% do Metod proporcionalnog
3. Oprema
20% otpisivanja
4. Kancelarijska oprema 10%
otpisivanja
5. Transportna sredstva 15%
otpisivanja
6. Računarska oprema 20%
otpisivanja
EUXWR NQMLJRYRGVWYHQL L]QRV QDEDYQX YUHGQRVW L LVSUDYNX YUHGQRVWL

VDEUDQXVDDNXPXOLUDQLPJXELFLPD]ERJREH]YUHÿHQMDQDSRþHWNXLQD
NUDMXREUDþXQVNRJSHULRGD
SRYH]LYDQMHNQMLJRYRGVWYHQHYUHGQRVWLVDGDãQMHYUHGQRVWLQDSRþHWNXL
QDNUDMXREUDþXQVNRJSHULRGDNRMLPVHSULND]XMX
SRYHüDQMDVUHGVWDYD
RWXÿHQMD
VWLFDQMDSXWHPSRVORYQLKNRPELQDFLMD
SRYHüDQMD LOL VPDQMHQMD WRNRP SHULRGD NDR UH]XOWDW UHYDORUL]DFLMH
NDR L ]ERJ REH]YUHÿHQMD VUHGVWDYD NRML VX GLUHNWQR SUL]QDWL LOL
VWRUQLUDQLNDSLWDOXUHYDORUL]DFLRQLPUH]HUYDPD±W]Ydruge stavke
rezultata povezane sa kapitalom
JXELFL ]ERJ REH]YUHÿHQMD NRML VX SUL]QDWL X izveštaju o ostvarenim
rezultatimaWRNRPREUDþXQVNRJSHULRGD
JXELFL]ERJREH]YUHÿHQMDNRMLVXVWRUQLUDQLXizveštaju o ostvarenim
rezultatimaWRNRPSHULRGD
DPRUWL]DFLMDNRMDMHSUL]QDWDXREUDþXQVNRPSHULRGX
QHWRNXUVQHUD]OLNHNRMHQDVWDMXNRGSUHYRÿHQMDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
LQRVWUDQRJSRVORYDQMD
GUXJH SURPHQH NQMLJRYRGVWYHQLK YUHGQRVWL WRNRP REUDþXQVNRJ
SHULRGD
8SRUHGQHLQIRUPDFLMHQLMHSRWUHEQRREHORGDQMLYDWL
6NUDüHQLSULPHURYRJREHORGDQMLYDQMDELPRJDRGDL]JOHGD
u 000 din.
9UHGQRVWLLSURPHQH =HPOMLãWH *UDÿHYLQH 2SUHPD 8NXSQR

1DEDYQDYUHGQRVW
6WDQMH[JRGLQH
3RYHüDQMDDEF
D1RYHQDEDYNHNXSRYLQRP
E 1DEDYNH L] SRVORYQLK NRP

ELQDFLMD
F5HYDORUL]DFLMD
6PDQMHQMH
D5DVKRGRYDQMH
E3URGDMD
, 6WDQMH QD GDQ [

JRGLQH
,VSUDYNDYUHGQRVWL
6WDQMH[JRGLQH
3RYHüDQMDDEFG
D$PRUWL]DFLMD
E1RYHQDEDYNHNXSRYLQRP
F 1DEDYNH L] SRVORYQLK NRP

ELQDFLMD
G5HYDORUL]DFLMD
6PDQMHQMHDE
D5DVKRGRYDQMH
E3URGDMD
,, 6WDQMH QD GDQ [

JRGLQH
,,, 6DGDãQMD YUHGQRVW QD GDQ

[JRGLQH,,,
8 ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD WUHED REHORGDQLWL L SRVWRMDQMH L L]QRV RJUDQL

þHQMDYODVQLãWYDNDRLQHNUHWQLQHSRVWURMHQMDLRSUHPXNRMDMH]DORåHQDNDR
MHPVWYR]DREDYH]H
"Nad pogonom I Trikotaža stavljena je hipoteka zbog uzetog kredita. Iznos

hipoteke je 500.000,00 din."
3ULYUHGQL VXEMHNW REHORGDQMXMH L SULURGX L XþLQDN SURPHQD UDþXQRYRGVW

YHQLK SURFHQD NRMH LPDMX ]QDþDMDQ XþLQDN 5DGL VH R SURPHQL UDþXQRYRG
VWYHQLKSURFHQD
YHNDNRULãüHQMDVUHGVWYD
PHWRGHDPRUWL]DFLMHLOL
RVWDWNDYUHGQRVWL
$NR VH SUHGPHWL QHNUHWQLQH SRVWURMHQMD L RSUHPH LVND]XMX SR UHYDORUL]R
YDQLPL]QRVLPDWUHEDREHORGDQLWL
RVQRYXNRULãüHQX]DUHYDORUL]DFLMX
GDWXPNDGDMHYUãHQDUHYDORUL]DFLMD
GDOLMHELRXNOMXþHQQH]DYLVQLSURFHQLWHOM
YUVWXVYDNRJLQGHNVDNRULãüHQRJSULL]UDþXQDYDQMXWURãND]DPHQH
NQMLJRYRGVWYHQL L]QRV VYDNH JUXSHQHNUHWQLQH SRVWURMHQMD L RSUHPH ]D
NRMXMHUDÿHQDUHYDORUL]DFLMD
UHYDORUL]DFLRQLYLãDNNRMLXND]XMHQDSURPHQHXREUDþXQVNRPSHULRGXL
ELORNRMHRJUDQLþHQMHXQMHJRYRMUDVSRGHOLDNFLRQDULPD
=DNRULVQLNHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDYDåQHVXLLQIRUPDFLMHR
NQMLJRYRGVWYHQRM YUHGQRVWL SULYUHPHQR QHLVNRULãüHQLK QHNUHWQLQD
SRVWURMHQMDLRSUHPH
EUXWR NQMLJRYRGVWYHQRM YUHGQRVWL VYDNH SRWSXQR DPRUWL]RYDQH
QHNUHWQLQHSRVWURMHQMDLRSUHPHNRMDMHMRãXXSRWUHEL
NQMLJRYRGVWYHQRMYUHGQRVWLVUHGVWDYDXREOLNXQHNUHWQLQDSRVWURMHQMDL
RSUHPH SRYXþHQLK L] DNWLYQH XSRWUHEH L NRMD VX NODVLILNRYDQD NDR
sredstva koja se drži radi prodaje
IHU YUHGQRVWL QHNUHWQLQD SRVWURMHQMD L RSUHPH NDGD VH ]D QMLKRYR
QDNQDGQR YUHGQRYDQMH NRULVWL model troška nabavke L NDGD VX RQH
]QDþDMQRUD]OLþLWHRGQMLKRYLKNQMLJRYRGVWYHQLKYUHGQRVWL
056,QYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH
,QYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH
(IAS 40 Investment property)

8YRGQHQDSRPHQH

Međunarodni računovodstveni standard 40 Investicione nekretnine X
GDOMHP WHNVWX Standard RGREUHQ MH RG VWUDQH Odbora za Međunarodne
računovodstvene standarde ,$6% X GHFHPEUX JRGLQH L SRVWDR MH
SULPHQOMLY ]D ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH NRML SRNULYDMX SHULRGH NRML ]DSRþLQMX QD
GDQJRGLQHLOLNDVQLMH
5DQLMDSULPHQDStandardaMHELODSUHSRUXþOMLYD
Standard ]DPHQMXMH L XNLGD MRS 40 Investicione nekretnine (revidiran
2000).
6DGUåDMStandardaMHL]ORåHQXSDUDJUDILPD
8]StandardDOLQHNDRQMHJRYGHRREMDYOMHQHVXLOsnove za zaključivanje
za MRS 40 Investicione nekretnine.
&LOM Standarda MH SURSLVLYDQMH UDþXQRYRGVWYHQRJ WUHWPDQD XODJDQMD X
LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH SUL]QDYDQMH L YUHGQRYDQMH L REHORGDQMLYDQMD R
QMLPD
GHORNUXJStandarda
SUL]QDYDQMHXODJDQMDXLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH
YUHGQRYDQMHXODJDQMDXLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH
SURPHQXQDPHQHSUHYRÿHQMHQHNUHWQLQH
SURGDMXLQYHVWLFLRQLKQHNUHWQLQDL
REHORGDQMLYDQMD
WHUPLQD
3ULYUHGQL VXEMHNW 3RG SULYUHGQLP VXEMHNWRP Standard SRGUD]XPHYD
SUHGX]HüH EDQNX GUXãWYR ]D RVLJXUDQMH NDR L VYDNL GUXJL REOLN
SULYUHGQRJ RUJDQL]RYDQMD NRML ELOR ãWR MH REDYH]DQ ELOR ãWR WR
VDPRLQLFLMDWLYQR åHOL SULPHQMXMH Međunarodne standarde finansijskog
izveštavanja
Sredstvo koje se držiVUHGVWYRNRMHMHXYODVQLãWYXSULYUHGQRJVXEMHNWD
DOL JD RQR QH NRULVWL X SRVORYDQMX QLWL JD L]QDMPOMXMH 3RVHGXMH JD MHU
RþHNXMHGDüHPXSRUDVWLFHQDLOLQDPHUDYDGDJDL]GDMHX]DNXSLOLGD
JDSRSRWUHELNRULVWL]DVRSVWYHQHSRWUHEH
1RUPDOQLWRNSRVORYDQMDSRGUD]XPHYDSUXåDQMHXVOXJDQDEDYNXURED
LOL SURL]YRGQMX JRWRYLK SURL]YRGD UDGL QMLKRYH XRELþDMHQH UHGRYQH
SURGDMHXEOLVNRMEXGXüQRVWL
1HNUHWQLQD NRMX NRULVWL YODVQLN MH VUHGVWYR X SRVHGX YODVQLND LOL
]DNXSFD SRG ILQDQVLMVNLP OL]LQJRP NRMX RQ NRULVWL X SURL]YRGQML LOL
QDEDYFL SURL]YRGD L XVOXJD LOL X DGPLQLVWUDWLYQH VYUKH 1HNL SULPHUL
QHNUHWQLQDNRMHNRULVWLYODVQLNL]YHãWDMQLSULYUHGQLVXEMHNWVX
QHNUHWQLQD ]HPOMLãWH LOL ]JUDGD QDPHQMHQD SURGDML X QRUPDOQRP
WRNXSRVORYDQMDSULYUHGQLVXEMHNWMHNXSLR]HPOMLãWHLOL]JUDGXUDGL
SUHSURGDMH LOL MH VDJUDGLR ]JUDGX UDGL SURGDMH LOL QHNUHWQLQD
]JUDGD X SURFHVX L]JUDGQMH LOL NDSLWDOQH GRJUDGQMH X FLOMX QMHQH
SURGDMH X QRUPDOQRP WRNX SRVORYDQMD SUL]QDYDQMH L YUHGQRYDQMH
RYLKQHNUHWQLQDUHJXOLãHMRS 2 Zalihe
QHNUHWQLQD ]HPOMLãWH LOL ]JUDGD NRMX NRULVWL YODVQLN XNOMXþXMXüL L
QHNUHWQLQH NRMH VX QDPHQMHQH ]D NRULãüHQMH X EXGXüQRVWL RG VWUDQH
YODVQLND QHNUHWQLQH QDPHQMHQH ]D EXGXüX NDSLWDOQX GRJUDGQMX
QHNUHWQLQH NRMH NRULVWH ]DSRVOHQL ELOR GD SODüDMX LOL GD QH SODüDMX
]DNXSQLQX SR WUåLãQLP FHQDPD SUL]QDYDQMH L YUHGQRYDQMH RYLK
QHNUHWQLQD UHJXOLãH MRS 16 Nekretnine, postrojenja i oprema, D X
VOXþDMXQHNUHWQLQHX]HWHX]DNXSWRUHJXOLãH MSFI 16 Lizinzi
QHNUHWQLQD QDMþHãüH ]JUDGD NRMD MH X WRNX L]JUDGQMH LOL QHNUHWQLQD
QDNRMRMVHYUãLNDSLWDOQDGRJUDGQMDVWLPGDRQDQLMHELODVYUVWDQDX
LQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHþDNLNDGDMHQMHQDEXGXüDQDPHQDGDEXGH
LQYHVWLFLRQD QHNUHWQLQD 'R ]DYUãHWND L]JUDGQMH WM GR ]DYUãHWND
NDSLWDOQHGRJUDGQMHSUL]QDYDQMHLYUHGQRYDQMHVHYUãLSRRGUHGEDPD
MRS 16 Nekretnine, postrojenja i opremaDQDNRQWRJDSULPHQMXMX
VHRGUHGEHStandarda
,QYHVWLFLRQD QHNUHWQLQD YUVWH VUHGVWDYD NRMH VH PRJX VYUVWDWL X
LQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHVX]HPOMLãWDLJUDÿHYLQVNLREMHNWL8LQYHVWLFLRQX
QHNUHWQLQX VH PRJX VYUVWDWL L GHORYL RYLK VUHGVWDYD QD SULPHU MHGQR
NULOR ]JUDGH LWG 'D EL VH RYD VUHGVWYD VYUVWDOD X LQYHVWLFLRQX
QHNUHWQLQXQHRSKRGQRMHGDEXGXLVSXQMHQLVOHGHüLXVORYL
GD SULYUHGQL VXEMHNW SRVHGXMH VUHGVWYR ]ERJ ]DUDGH RG QMHJRYRJ
GDYDQMDX]DNXSLOLL
]ERJRþHNLYDQRJSRUDVWDYUHGQRVWLWHQHNUHWQLQH

Standard VH SULPHQMXMH QD REMHNWH QD NRMLPD VH L]YRGL NDSLWDOQD GRJUDGQMD DOL SRG
XVORYLPD GD VX YHü ELOL LQYHVWLFLRQD QHNUHWQLQD L GD üH QDNRQ ]DYUãHWND NDSLWDOQH
GRJUDGQMLELWLLGDOMHLQYHVWLFLRQDQHNUHWQLQD
6XSURWQLXVORYLVXGDNOHGDSULYUHGQLVXEMHNWRYDVUHGVWYDQHNRULVWL]D
SURL]YRGQMX LOL QDEDYNX SURL]YRGD L XVOXJD LOL X DGPLQLVWUDWLYQH VYUKH
LOLL]DSURGDMXXQRUPDOQRPWRNXSRVORYDQMD
3ULPHULLQYHVWLFLRQLKQHNUHWQLQDVX
]HPOMLãWH NRMH SULYUHGQL VXEMHNW GUåL ]ERJ RþHNLYDQMD GXJRURþQR
SRVPDWUDQRJUDVWDQMHJRYHYUHGQRVWL
zemljište koje se drži L ]D NRMH WUHQXWQR QLMH RGUHÿHQD XSRWUHED
XNROLNRSULYUHGQLVXEMHNW]D]HPOMLãWHQLMHXWYUGLRQDPHQXWMGDOL
üHJDNRULVWLWLNDRQHNUHWQLQXNRMXNRULVWLYODVQLNLOLMHQDPHQMHQR]D
SURGDMXXNUDWNRPURNXWRNRPQRUPDOQRJWRNDSRVORYDQMDVPDWUDVH
GDVHGUåL]ERJSRYHüDQMDYUHGQRVWL
JUDÿHYLQVNL REMHNDW NDGD VH GDMH X ]DNXS SXWHP MHGQRJ LOL YLãH
RSHUDWLYQLK OL]LQJD EH] RE]LUD GD OL MH X YODVQLãWYX LOL MH VWHþHQ
SXWHPILQDQVLMVNRJOL]LQJDL
JUDÿHYLQVNLREMHNDWNRMLQLMHGDWX]DNXSDOLMHQDPHQMHQ]DGDYDQMH
X]DNXS
5D]OLNDL]PHÿXLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHLQHNUHWQLQHNRMXNRULVWLYODVQLN
MH X WRPH ãWR LQYHVWLFLRQD QHNUHWQLQD VDPRVWDOQR JHQHULãH JRWRYLQX L
SULKRG XJODYQRP QH]DYLVQR RG GUXJLK VUHGVWDYD SULYUHGQRJ VXEMHNWD
GRN WR QLMH VOXþDM VD QHNUHWQLQDPD NRMH NRULVWL YODVQLN 1DLPH WH
QHNUHWQLQHQHJHQHULãXVDPRVWDOQRJRWRYLQXYHüJRWRYLQVNLWRNSURL]OD]L
L]]DMHGQLþNRJNRULãüHQMDVYLKVUHGVWDYDSULYUHGQRJVXEMHNWDLOLRGUHÿHQH
JUXSH VUHGVWDYD Na primer zgrada pogona koju koristi preduzeće
samostalno mu ne donosi prihode, već zajedno sa mašinama,
materijalima, alatima i drugim sredstvima koja se koriste u okviru te
zgrade za proizvodnju gotovih proizvoda. Tek sa prodajom tih proizvoda,
preduzeće ostvaruje prihode.
3URVXÿLYDQMHMHGRQRãHQMHRGOXNHQDRVQRYXRGJRYDUDMXüLKSDUDPHWDUD
NRML QH REH]EHÿXMX GD RVREH VD UD]OLþLWLP LVNXVWYLPD XYHN GRQHVX LVWX
RGOXNX MHU SUL QMHQRP GRQRãHQMX PRUDMX XSRWUHELWL L OLþQR LVNXVWYR L
RVHüDM
5DþXQRYRGVWYHQHSROLWLNHVXSRVHEQDQDþHODRVQRYHGRJRYRULSUDYLOD
LSUDNVDNRMHMHXVYRMLRSULYUHGQLVXEMHNWUDGLVDVWDYOMDQMDLSULND]LYDQMD
3UL]QDYDQMHMHRGUHÿLYDQMHGDOLVHQHNDVWDYNDWUDQVDNFLMDPRåHQDüL
X QHNRP RG ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD izveštaju o finansijskom položaju
/bilansu stanja/ izveštaju o ostvarenim rezultatima /bilansu uspeha/
izveštaju o tokovima gotovine NDR L NRMD SR]LFLMD X WLP ILQDQVLMVNLP
L]YHãWDMLPDLXNRPYUHPHQVNRPSHULRGX
9UHGQRYDQMH SRGUD]XPHYD RGUHÿLYDQMH YLVLQH VWDYNL ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMDL]QRVDWUDQVDNFLMH L VO 1D SULPHU XNROLNR SULYUHGQL VXEMHNW
SULPL QHQRYþDQR GRGHOMLYDQMH UHFLPR ]JUDGX SRG YUHGQRYDQMHP VH

SRGUD]XPHYD RGUHÿLYDQMH YUHGQRVWL SULPOMHQRJ QHQRYþDQRJ
GRGHOMLYDQMD 3RG YUHGQRYDQMH VH SRGUD]XPHYD L RGUHÿLYDQMH IHU
YUHGQRVWLLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHQDdatum bilansa
7URãDN QDEDYNH VUHGVWYD QDEDYQD YUHGQRVW LOL FHQD NRãWDQMD MH
L]QRV SODüHQRJ QRYFD LOL QRYþDQLK HNYLYDOHQDWD IHU YUHGQRVW LOL GUXJD
QDNQDGDGDWDLOLXWURãHQD]DQDEDYNXVUHGVWYDXYUHPHQMHJRYRJVWLFDQMD
LOL L]JUDGQMH LOL XNROLNR MH SULPHQOMLYR SURFHQMHQL L]QRV SULSLVDQ WRP
VUHGVWYX NDGD MH RQR SRþHWQR SUL]QDWR X VNODGX VD SRVHEQLP ]DKWHYRP
QHNRJGUXJRJMSFINDRãWRMHQDSULPHUMSFI 2 Plaćanja bazirana na
akcijama1DSULPHUXVNODGXVDWLP6WDQGDUGRPXtransakciji u kojoj se
plaćanje vrši instrumentom akcijskog kapitalaVUHGVWYDLXVOXJHNRMLVX
NXSOMHQLYUHGQXMXVHSRVYRMRMIHUYUHGQRVWL
.QMLJRYRGVWYHQDYUHGQRVWMHL]QRVSRNRMHPMHQHNRVUHGVWYRSUL]QDWR
Xizveštaju o finansijskom položaju /bilansu stanja/
Model fer vrednosti MH QDþLQ QDNQDGQRJ YUHGQRYDQMD LQYHVWLFLRQLK
QHNUHWQLQD NRG NRMHJ VH RQH YUHGQXMX SR IHU YUHGQRVWL V WLP GD VH
UD]OLND L]PHÿX IHU YUHGQRVWL L SUHWKRGQH NQMLJRYRGVWYHQH YUHGQRVWL
SUL]QDMHRGPDKNDRSULKRGLOLUDVKRGSULKRGVHSUL]QDMHXVOXþDMXGDMH
IHUYUHGQRVWYHüDRGSUHWKRGQHNQMLJRYRGVWYHQHYUHGQRVWLDXREUQXWRP
VOXþDMX SUL]QDMH VH UDVKRG =D VUHGVWYD NRMD VH YUHGQXMX SULPHQRP
modela fer vrednostiQHREUDþXQDYDVHUDþXQRYRGVWYHQDDPRUWL]DFLMD
)HU YUHGQRVW MH MHGQD RG YUHGQRVWL SR NRMLPD VH PRJX YUHGQRYDWL
LQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH7RMHL]QRV]DNRMLVUHGVWYRPRåHELWLSURGDWRLOL
UD]PHQMHQR L]PHÿX REDYHãWHQLK L YROMQLK VWUDQD X WUDQVDNFLML QD
VORERGQRPWUåLãWXJGHVYDNDVWUDQDGHOXMHQH]DYLVQRLXVYRPQDMEROMHP
LQWHUHVX YROMQD VWUDQD MH RQD NRMD GREURYROMQR SULVWXSD WUDQVDNFLML
SURGDMHLOLUD]PHQH
)HU YUHGQRVW VH UD]OLNXMH RG upotrebne vrednosti VUHGVWYD NRMD MH
GHILQLVDQD X MRS 36 Obezvređenje sredstava 1DLPH IHU YUHGQRVW
RGUDåDYD]QDQMHLSURFHQHXþHVQLNDQDWUåLãWXNDRLRSãWHIDNWRUHNRMLVX
XþHVQLFLPD JHQHUDOQR ]QDþDMQL 1DVXSURW WRPH upotrebna vrednost
VUHGVWYD SULQRVQD YUHGQRVW RGUDåDYD ]QDQMH L SURFHQH SULYUHGQLK
VXEMHNDWDNDRLIDNWRUHNRMLVXVSHFLILþQL]DRGUHÿHQLSULYUHGQLVXEMHNWD
NRML VH PRåGD QH PRJX SULPHQLWL JHQHUDOQR QD VYH SULYUHGQH VXEMHNWH
'UXJLP UHþLPD MHGQD LVWD QHNUHWQLQD NRG GYD SULYUHGQD VXEMHNWD EL
WUHEDOD GD LPD LVWX IHU YUHGQRVW GRN EL upotrebne vrednosti QHNUHWQLQD
QDMYHURYDWQLMH ELOH UD]OLþLWH jer, jedan privredni subjekt u odnosu na
drugi zna bolje da radi, da organizuje posao, da nađe kupce, da se bolje
izreklamira i sl, pa će njemu nekretnina donositi veću zaradu, dok kod
drugog ta zarada može biti manja, ili mu nekretnina može, čak, donositi
gubitak.
3ULRGUHÿLYDQMXIHUYUHGQRVWLQLMHGDQRGVOHGHüLKIDNWRUDQHPD]QDþDMDQ
XWLFDM
GRGDWQDYUHGQRVWL]YHGHQDL]SRUWIHOMDXODJDQMDVDVWDYOMHQRJRGYLãH
UD]OLþLWLK LQYHVWLFLRQLK QHNUHWQLQD na primer, više prodajnih
objekata različite namene lociranih na jednom mestu - zajedno bi se
prodali po znatno većoj ceni u odnosu na prodaju tipa "sredstvo po
sredstvo"
VLQHUJLMH L]PHÿX XODJDQMD X QHNUHWQLQH L XODJDQMD X GUXJH YUVWH
VUHGVWDYD na primer, preduzeće ima objekat za izdavanje i objekte
na svojoj uređenoj plaži - kada bi ih prodalo zajedno postigla bi se
mnogo veća cena nego da ih proda odvojeno različitim kupcima
]DNRQVNDSUDYDLOL]DNRQVNDRJUDQLþHQMDNRMDVXVSHFLILþQDVDPR]D
WUHQXWQRJYODVQLNDna primer, stavljena hipoteka na nekretninu
SRUHVNH RODNãLFHLOLSRUHVND RSWHUHüHQMD NRMDVX VSHFLILþQDVDPR ]D
WUHQXWQRJYODVQLNDna primer, pravo na umanjenje poreza na dobit
po osnovu ulaganja u sopstvena stalna sredstva
9ROMDQNXSDFQHNUHWQLQHMHRQDMNRMLMHPRWLYLVDQDOLQHLSULVLOMHQGD
NXSL QHNUHWQLQX 2Q GDNOH QHüH NXSRYDWL QHNUHWQLQX SR ELOR NRMRM
YLVRNRM FHQL 7R MH NXSDF NRML NXSXMH X VNODGX VD NDUDNWHULVWLNDPD
WUHQXWQRJ WUåLãWD L WUHQXWQLK WUåLãQLK RþHNLYDQMD D QH X VNODGX VD
LPDJLQDUQLP LOL KLSRWHWLþNLP WUåLãWHP þLMH SRVWRMDQMH VH QH PRåH
GRND]DWL QLWL SUHGYLGHWL =ERJ WRJD RQ QHüH GD SODWL FHQX YHüX RG RQH
NRMX]DKWHYDWUåLãWH
9ROMDQ SURGDYDF QHNUHWQLQH MH RQDM NRML QLMH QL SUHWHUDQR
]DLQWHUHVRYDQQLWLSULVLOMHQGDSURGDQHNUHWQLQXLNRMLQLMHVSUHPDQGDMH
SURGD SR ELOR NRMRM FHQL QLWL MH VSUHPDQ GD þHND QD FHQX NRMD VH QD
DNWXHOQRP WUåLãWX QHNUHWQLQH QH VPDWUD UD]XPQRP 9ROMDQ SURGDYDF MH
GDNOHPRWLYLVDQGDSURGDQHNUHWQLQXSRGWUåLãQLPXVORYLPD]DQDMEROMX
PRJXüXFHQXQDVORERGQRPWUåLãWXQDNRQGREURJPDUNHWLQJDEH]RE]LUD
QDYLVLQXWHFHQHýLQMHQLþQRVWDQMHILQDQVLMVNRLGUXJRVWDQMHYODVQLND
QHNUHWQLQHQHX]LPDVHXRE]LUSULOLNRPGHILQLVDQMDYROMQRJSURGDYFDV
RE]LURPGDMHYROMQLSURGDYDFKLSRWHWLþNLYODVQLNWHQHNUHWQLQHne uzima
se dakle u obzir eventualna činjenica da je vlasnik nekretnine u toliko
lošem finansijskom položaju da mu je prodaja nekretnine jedina
mogućnost da se iz te loše situacije izvuče
'REDU PDUNHWLQJ ]D QHNUHWQLQH MH QDMSULNODGQLML QDþLQ
SUHGVWDYOMDQMDQHNUHWQLQHQDWUåLãWXQHNUHWQLQDVDFLOMHPQMHQRJRWXÿHQMD
SRQDMEROMRMPRJXüRMFHQLLQDMEROMLPXVORYLPDQDSODWH
7UåLãWHQHNUHWQLQHMHWUåLãWHQDNRPHVHL]PHÿXYROMQLKNXSDFDLYROMQLK
SURGDYDFD QHNUHWQLQD REDYOMDMX NXSRSURGDMQH WUDQVDNFLMH 9ODVQLN
LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH MH GHR WUåLãWD QHNUHWQLQH LVWR YDåL L ]D NXSFH
3UYRELWQRSURFHQMHQVWDQGDUGXVSHãQRVWLQHNUHWQLQHVHPRåHLVND]DWL
X REOLNX NROLþLQVNLK LOL NYDOLWDWLYQLK SRND]DWHOMD Količinski pokazatelji
bi mogli da budu, na primer: nekretnina ima površinu (kapacitet) od 300
m2, ili će trajati 60 godina, i sl. Kvalitativni pokazatelji bi mogli da
budu: u zgradi nema lifta, niti grejanja i ne može se koristiti za
kancelarije, već samo kao magacinski prostor.
3URPHQD SUYRELWQR SURFHQMHQRJ VWDQGDUGD XVSHãQRVWL QHNUHWQLQH
SRGUD]XPHYD SURPHQX ELOR NROLþLQVNLK ELOR NYDOLWDWLYQLK NDUDNWHULVWLND
QHNUHWQLQHPrimeri bi mogli da budu: dozidan je sprat površine 100 m2,
ugrađen je lift i uvedeno etažno grejanje pa se nekretnina može koristiti
kao kancelarijski prostor.
9UHPHQVND YUHGQRVW QRYFD SRMDYD NRMD L X XVORYLPD NDGD QHPD
LQIODFLMH GRYRGL GR WRJD GD MHGQD VXPD QRYFD QMHQRP YODVQLNX GDQDV
YUHGLYLãHQHJRLVWDVXPDQRYFD]DUHFLPRãHVWPHVHFL5D]ORJ]DWRMH
L]JXEOMHQD]DUDGDUHFLPRNDPDWDYODVQLNDQRYFD
3RMHGLQDþQL SRVHEQL ]DVHEQL ILQDQVLMVNL L]YHãWDML VX ILQDQVLMVNL
L]YHãWDML NRMH VDVWDYOMD matično pravno lice investitor XODJDþ X
pridruženo pravno lice LOL učesnik u zajedničkom ulaganju X RNYLUX
zajednički kontrolisanog pravnog lica X NRMLPD VH XODJDQMD
UDþXQRYRGVWYHQRHYLGHQWLUDMXSRRVQRYXGLUHNWQRJXþHãüDXNDSLWDOXDQH
QD RVQRYX LVND]DQRJ UH]XOWDWD L QHWR LPRYLQH SUDYQRJ OLFH X NRMH MH
L]YUãHQRXODJDQMHPojedinačni finansijski izveštajiVHQHPRUDMXSULORåLWL
X]konsolidovane finansijske izveštaje
Konsolidovani finansijski izveštaji VX ILQDQVLMVNL L]YHãWDML grupe
HNRQRPVNH FHOLQH SULND]DQL NDR GD MH X SLWDQMX MHGQR SUDYQR OLFH
,]UDÿXMX VH SR SUDYLOLPD SUL]QDYDQMD ]D MHGLQVWYHQR SUDYQR OLFH WM X
NUDMQMRM OLQLML X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD VH SUL]QDMX VDPR VDOGD
SRVORYQLKWUDQVDNFLMDNRMHVXVHRGYLMDOHL]PHÿXRYHgrupeHNRQRPVNH
FHOLQHLSRVORYQLKSDUWQHUDL]RNUXåHQMDWLSRVORYQLSDUWQHULGDNOHQH
SULSDGDMXJUXSLSUDYQRJOLFD]DNRMDVHYUãLNRQVROLGRYDQMHILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD
=DNXSRGDYDFdavalac lizingaOLFHNRMHGDMHVUHGVWYRXOL]LQJ0RåH
VH UDGLWL R SURL]YRÿDþX WLK VUHGVWDYD DOL L R SULYUHGQLP VXEMHNWLPD
NRMLPDMHOL]LQJGHODWQRVWRYLSULYUHGQLVXEMHNWLNXSXMXVUHGVWYDGDELLK
GDYDODXOL]LQJ
=DNXSDFkorisnik lizingaOLFHNRMHX]LPDVUHGVWYRXOL]LQJ
/L]LQJMH VSRUD]XP QDMþHãüH X REOLNX XJRYRUD L]PHÿX ]DNXSRGDYFD L

]DNXSFDQDRVQRYXNRJD]DNXSRGDYDFSUHQRVL]DNXSFXSUDYRNRULãüHQMD
QHNRJ VUHGVWYD X GRJRYRUHQRP YUHPHQVNRP SHULRGX D ]DX]YUDW
]DNXSRGDYDFGRELMDRG]DNXSFDQDNQDGX3RGOL]LQJRPVHSRGUD]XPHYD
L VDP SRVORYQL DUDQåPDQ L]PHÿX ]DNXSRGDYFD L ]DNXSFD 3RVWRMH
QDMPDQMHGYHYUVWHOL]LQJDILQDQVLMVNLOL]LQJLRSHUDWLYQLOL]LQJ

'HORNUXJStandarda

2GUHGEH Standarda VH SULPHQMXMX SULOLNRP SUL]QDYDQMD YUHGQRYDQMD L
REHORGDQMLYDQMD X YH]L VD XODJDQMHP X QHNUHWQLQH NRMH VH VYUVWDYDMX X
3ULND]LYDQMH LQYHVWLFLRQLK QHNUHWQLQD X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD UHJXOLãH
MRS 1 Prikazivanje finansijskih izveštaja NRML ]DKWHYD GD X izveštaju o
finansijskom položaju /bilansu stanja/ LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH EXGX
SULND]DQHNDRSRVHEQDVWDYNDXDNWLYL
StandardVHQHSULPHQMXMHQLQD
ELRORãNDVUHGVWYDYH]DQD]D]HPOMLãWHLSROMRSULYUHGQHDNWLYQRVWLãWRMHX
QDGOHåQRVWLMRS 41 Poljoprivreda L
SUDYD QD PLQHUDOH L QDOD]LãWD PLQHUDOQLK UH]HUYL NDR ãWR VX QD SULPHU
QDOD]LãWDQDIWHSULURGQRJJDVDLVOLþQLKSULURGQLKERJDWVWDYDNRMDVHQH
REQDYOMDMX ãWR MH X QDGOHåQRVWL MSFI 6 Istraživanje i procenjivanje
mineralnih resursa.

3UL]QDYDQMHXODJDQMDXLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH
L

3UHPDSDUDJUDIXStandardaRSãWLXVORYL]DSUL]QDYDQMHQHNRJXODJDQMDX
QHNUHWQLQHVOLþQLVXXVORYLPD ]DSUL]QDYDQMHGUXJLKXODJDQMDNDRVUHGVWDYD
1DLPHXODJDQMHXQHNUHWQLQHSUL]QDMHVHNDRVUHGVWYRVDPR
NDGD MH YHURYDWQR GD üH SULYUHGQL VXEMHNW X EXGXüQRVWL RVWYDULWL
HNRQRPVNXNRULVWRGWRJXODJDQMDL
NDGDVHQDEDYQDYUHGQRVWXODJDQMDXQHNUHWQLQXPRåHSRX]GDQRL]PHULWL
1DYHGHQL SULQFLSL SUL]QDYDQMD SULPHQMXMX VH L QD SRþHWQR XODJDQMH X
LQYHVWLFLRQX QHNUHWQLQX DOL L QD VYD XODJDQMD NRMD X WRNX NRULãüHQMD
LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH QDVWDMX NDNR EL VH RQD SURãLULOD ]DPHQLR QHNL QMHQ
GHRLOLQHNUHWQLQDVHUYLVLUDOD
3UREOHPL NRG SUL]QDYDQMD QHNRJ XODJDQMD NDR LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH

SRMDYOMXMHVHNDGD
GHR QHNH QHNUHWQLQH VOXåL ]D RVWYDULYDQMH SULKRGD RG ]DNXSQLQH LOL VH
GUåL UDGL RþHNLYDQRJ SRUDVWD YUHGQRVWL QHNUHWQLQH GRN MH GUXJL GHR WH
QHNUHWQLQHQDPHQMHQ]DNRULãüHQMHXSURL]YRGQMLLOLQDEDYFLSURL]YRGDLOL
XVOXJD LOL X DGPLQLVWUDWLYQH VYUKH Na primer, preduzeće je izgradilo
zgradu u kojoj je deo poslovnog prostora namenjen za izdavanje, a u drugi
deo je preduzeće smestilo svoju administraciju 8 RYDNYLP VLWXDFLMDPD
SUL]QDYDQMHGHODQHNUHWQLQHNDRLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHYUãLVH
DNR VH WL GHORYL QHNUHWQLQH PRJX ]DVHEQR SURGDWL UHFLPR VSUDW
]JUDGHQHNHNDQFHODULMHLVO
D XNROLNR WR QLMH PRJXüH VUHGVWYR VH SUL]QDMH NDR LQYHVWLFLRQD
QHNUHWQLQD VDPR DNR VH EH]QDþDMDQ GHR WH QHNUHWQLQH NRULVWL LOL MH
QDPHQMHQ]DNRULãüHQMHXSURL]YRGQMLLOLQDEDYFLSURL]YRGDLXVOXJD
LOL X DGPLQLVWUDWLYQH VYUKH Standard QH SUHFL]LUD ãWD ]QDþL
EH]QDþDMQL GHR SD MH QD SULYUHGQRP VXEMHNWX GD L]YUãL SURFHQX
]QDþDMQRVWLGHODQHNUHWQLQHGDWHX]DNXS
SULYUHGQLVXEMHNW]DNXSFXVYRMHQHNUHWQLQHSUXåDLRGUHÿHQHXVOXJHNa
primer, ako mu je izdao u zakup poslovni prostor, može mu pružati
usluge obezbeđenja ili održavanja, ili mu je iznajmio ugostiteljski
objekat uz obavezu da usluge gostima nastavi da pruža privredni subjekt
- vlasnik ugostiteljskog objekta, uz naknadu koju bi plaćao zakupac
objekta. 8 RYDNYLP VOXþDMHYLPD QHNUHWQLQD GDWD X ]DNXS VH WUHWLUD NDR
LQYHVWLFLRQD QHNUHWQLQD SRG XVORYRP GD VX WH XVOXJH UHODWLYQR
EH]QDþDMQD NRPSRQHQWD FHORNXSQRJ XJRYRUD Standard QH NYDQILWLNXMH
]QDþHQMH UHODWLYQR EH]QDþDMQH NRPSRQHQWH 8 VOXþDMX NDGD SUXåHQH
XVOXJH QLVX UHODWLYQR EH]QDþDMQD NRPSRQHQWD FHORNXSQRJ XJRYRUD WR
]QDþLGDVHWDVUHGVWYDNRULVWHL]DQMHJRYRSRVORYDQMHSDVHRQDWUHWLUDMX
NDR QHNUHWQLQH NRMH NRULVWL YODVQLN L SUHPD WRPH VX SRG QDGOHåQRãüX
MRS 16 Nekretnine, postrojenja i oprema
3UREOHPNRGRGUHÿLYDQMDUHODWLYQRJXGHODXVOXJDXFHORNXSQRPXJRYRUX
R ]DNXSX PRåH L]D]YDWL L SUHQRV RG VWUDQH L]YHãWDMQRJ SULYUHGQRJ
VXEMHNWDWUHüHPOLFXSUDYDGDSUXåDWHXVOXJH]DNXSFXQHNUHWQLQH
8 WDNYLP VLWXDFLMDPD SULYUHGQL VXEMHNW YODVQLN QHNUHWQLQH WUHED GD
GRQHVH RGOXNX GD OL VH RGUHÿHQD QHNUHWQLQD PRåH SUL]QDWL NDR
LQYHVWLFLRQD QHNUHWQLQD .ULWHULMXPH ]D RYR VYUVWDYDQMH QD RVQRYX
RGUHGEL StandardD WDNRÿH RGUHÿXMH VDP SULYUHGQL VXEMHNW V WLP GD
QDURþLWR LPD X YLGX UHODWLYDQ ]QDþDM NRML X XJRYRUX R ]DNXSX LPDMX
XVOXJH NRMH VH SUXåDMX X] ]DNXS .DGD MH WHãNR L]YUãLWL NODVLILNDFLMX
QHNUHWQLQD XVORYL WM NULWHULMXPL ]D NODVLILNDFLMX VH REHORGDQMXMX R
þHPXJRYRULPRXRNYLUXWDþNH
8 VOXþDMHYLPD NDGD VH NDR ]DNXSDF QHNUHWQLQH SULYUHGQRJ VXEMHNWD

SRMDYOMXMH QMHJRYR zavisno pravno lice LOL QMHJRYR matično pravno lice
SULYUHGQL VXEMHNW X VYRMLP posebnim finansijskim izveštajima QHNUHWQLQX
VYUVWDYD X LQYHVWLFLRQX QHNUHWQLQX D X konsolidovanim finansijskim
izveštajima WH JUXSH SULYUHGQLK VXEMHNDWD QHNUHWQLQD VH QH LVND]XMH NDR
LQYHVWLFLRQD YHü NDR QHNUHWQLQD NRMX NRULVWL SULYUHGQL VXEMHNW X RYRP
VOXþDMXJUXSDSULYUHGQLKVXEMHNDWD
6OHGHüDVUHGVWYDPRJXþLQLWLVDVWDYQLGHRLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH
RSUHPD NRMD MH VDVWDYQL GHR REMHNWD NRML MH LQYHVWLFLRQD QHNUHWQLQD
SRSXWOLIWRYDLOLNOLPDXUHÿDMD
QDPHãWDM NRML VH L]GDMH ]DMHGQR VD QHNUHWQLQRP SULKRG RG ]DNXSD QLMH
SULKRGRGSUD]QRJYHüRGQDPHãWHQRJSURVWRUD
$NR VX QDYHGHQD VUHGVWYD SUL]QDWD NDR SRVHEQD VUHGVWYD SULOLNRP
XWYUÿLYDQMD IHU YUHGQRVWL LQYHVWLFLRQLK QHNUHWQLQD GD EL VH L]EHJOR GXSOR
YUHGQRYDQMHSRMHGLQLKVUHGVWDYDXIHUYUHGQRVWLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHVHQH
XNOMXþXMH YUHGQRVW QDYHGHQLK VUHGVWDYD 3RWUHED ]D QMLKRYLP SRVHEQLP
LVND]LYDQMHP SRVWRML X VOXþDMX GD SULYUHGQL VXEMHNW ]D YUHGQRYDQMH
LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH NRULVWL model troška nabavke NRML XSXüXMH QD
SULPHQX modela troška nabavke L] MRS 16 Nekretnine, postrojenja i
oprema SULYUHGQL VXEMHNW üH QDMYHURYDWQLMH L RYD VUHGVWYD LVND]DWL NDR
]DVHEQD VUHGVWYD MHU LPDMX YHN XSRWUHEH UD]OLþLW X RGQRVX QD LQYHVWLFLRQH
QHNUHWQLQH
3UL XWYUÿLYDQMX IHU YUHGQRVWL LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH X QMX VH QH XNOMXþXMH
XQDSUHG QDSODüHQL SULKRG RG ]DNXSQLQH MHU JD ]DNXSRGDYDF SUL]QDMH NDR
SDVLYQRYUHPHQVNRUD]JUDQLþHQMHNDRQLREUDþXQDWLSULKRGRG]DNXSQLQHMHU
LK]DNXSRGDYDFSUL]QDMHNDRDNWLYQRYUHPHQVNRUD]JUDQLþHQMH
8 VOXþDMX GD L]UDþXQDWD YUHGQRVW LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH QH VDGUåL SODüDQMD
]D NRMD VH RþHNXMH GD üH ELWL L]YUãHQD QHRSKRGQR MH SRQRYR GRGDWL VYH
SUL]QDWH REDYH]H SR RVQRYX ]DNXSD NDNR EL VH L]UDþXQDOD IHU YUHGQRVW
XODJDQMDXLQYHVWLFLRQXQHNUHWQLQX]DUDþXQRYRGVWYHQHVYUKH
=D XWYUÿLYDQMH GD OLMH VWLFDQMHLQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH VWLFDQMH QHNUHWQLQHL
GHOD QHNUHWQLQH LOL SRVORYQD NRPELQDFLMD NRMD MH X GHORNUXJX MSFI 3
Poslovne kombinacije SRQHNDG MH SRWUHEQR SURVXÿLYDQMH RG VWUDQH
SULYUHGQRJ VXEMHNWD .DNR EL VH XWYUGLOR GD OL MH X SLWDQMX SRVORYQD
NRPELQDFLMD SRWUHEQR MH GD SULYUHGQL VXEMHNW UD]PRWUL VPHUQLFH MSFI 3
6PHUQLFHL]SDUDJUDIDStandardaRGQRVHVHQDWRGDOLVHQHNUHWQLQD
VPDWUDQHNUHWQLQRPNRMXNRULVWLYODVQLNLOLLQYHVWLFLRQRPQHNUHWQLQRPDQH
QDXWYUÿLYDQMHGDOLVWLFDQMHWHQHNUHWQLQHGHRSRVORYQHNRPELQDFLMHXVNODGX
VD MSFI 3 'D EL VH XWYUGLOR GD OL MH RGUHÿHQD WUDQVDNFLMD X VNODGX VD
GHILQLFLMRP SRVORYQH NRPELQDFLMH L] MSFI 3 L GD OL XNOMXþXMH LQYHVWLFLRQX
QHNUHWQLQX X VNODGX VD Standardom SRWUHEQD MH ]DVHEQD SULPHQD REDGYD

6WDQGDUGD
7RNRPNRULãüHQMDLQYHVWLFLRQLKQHNUHWQLQDQDVWDMXGRGDWQLWURãNRYLXYH]LVD
QMLPD1HNLRGWLKWURãNRYDQDVWDMXQDSULPHU]ERJRGUåDYDQMDLQYHVWLFLRQLK
QHNUHWQLQD L QMLKRYLK SRSUDYNL MHU VH RQH NRULãüHQMHP WURãH KDEDMX NYDUH
RELP UDGRYD PRåH ELWL PDQML LOL YHüL GRN GUXJL WURãNRYL QDVWDMX ]ERJ
QMLKRYRJ SREROMãDQMD SRYHüDQMD NDSDFLWHWD SURGXåHQMD QMLKRYRJ YHND
NRULãüHQMDSREROMãDQMDQMLKRYRJNYDOLWHWDLVO
1DSUL]QDYDQMHQDNQDGQLKWURãDNDSULPHQMXMXVHNULWHULMXPLL]SDUDJUDID
Standarda.DRãWRVPRYHüUHNOLUDGLVHRVOHGHüDGYDXVORYDNULWHULMXPD
GD MH YHURYDWQR GD üH EXGXüH HNRQRPVNH NRULVWL SRYH]DQH VD
LQYHVWLFLRQRPQHNUHWQLQRPSULWLFDWLXSULYUHGQLVXEMHNWL
GDVHWURãDNQDEDYNHLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHPRåHSRX]GDQRXWYUGLWL
2YL XVORYL SULPHQMHQL QD QDNQDGQH WURãNRYH X YH]L VD LQYHVWLFLRQRP
QHNUHWQLQRPELELOL
GDMHYHURYDWQRGDüHEXGXüHHNRQRPVNHNRULVWLSRYH]DQHVDQDNQDGQLP
L]GDWNRPSULWLFDWLXSULYUHGQLVXEMHNWL
GDVHWDMGRGDWQLL]GDWDNPRåHSRX]GDQRXWYUGLWL
8]LPDMXüL X RE]LU QDYHGHQH XVORYH NULWHULMXPH WL QDNQDGQL L]GDFL LPDMX
GYRMDNLWUHWPDQ
WUHWLUDMX VH NDR WURãDN SHULRGD WM NDR UDVKRG L]GDFL ]D
VYDNRGQHYQH SRSUDYNH LOL RGUåDYDQMH LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH QH
XNOMXþXMX VH X QMHJRYX NQMLJRYRGVWYHQX YUHGQRVW YHü VH SUL]QDMX NDR
UDVKRG SHULRGD X NRMHP QDVWDMX 8JODYQRP VH UDGL R WURãNRYLPD UDGD
SRWURãQRJ PDWHULMDOD L VLWQLK UH]HUYQLK GHORYD 5D]ORJ ]D WDNYR
SRVWXSDQMH VD WLP L]GDFLPD OHåL X þLQMHQLFL GD VH QMLPD RGUåDYDMX D QH
SRYHüDYDMXL]YRUQRSURFHQMHQHHNRQRPVNHNRULVWLRGQMLKLOLVH
NDSLWDOL]XMX WM XNOMXþXMX X NQMLJRYRGVWYHQX YUHGQRVW VUHGVWYD
XNROLNRLVSXQMDYDMXXVORYHL]SDUDJUDIDStandardaXNQMLJRYRGVWYHQX
YUHGQRVWLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHVHPRJXXNOMXþLWLL]GDFLQDVWDOLXYH]LVD
WLPVUHGVWYRPDNRVHUDGLRL]GDFLPD]D
]DPHQX QMHQRJ GHOD RVLP DNR QLMH X SLWDQMX SRMHGLQDþQD ]DPHQD
VLWQLMLKGHORYDXRNYLUXVYDNRGQHYQRJRGUåDYDQMDSULPHULL]GDWDND
NRMLVHPRJXNDSLWDOL]RYDWLELPRJOLGDEXGX]DPHQDNURYDOLIWRYD
SUR]RUD LQVWDODFLMD ]LGRYD L VO QDSRPHQD R PRJXüQRVWL SULPHQH
RYDNYHRGUHGEHStandardaVDVWDQRYLãWD]DNRQVNLKSURSLVDNRMLVXQD
VQD]L QD GDQ L]GDYDQMD Udžbenika JRYRULOL VPR X MRS 16
Nekretnine, postrojenja i opremaXRNYLUXWDþNH
GRJUDGQMXLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH

8ODJDQMD X QHNUHWQLQH NRMH ]DNXSDF GUåL NDR LPRYLQX V SUDYRP XSRWUHEH

SUL]QDMXVHXVNODGXVDMSFI 16 Zakupi3ULWRPHWXLQYHVWLFLRQXQHNUHWQLQX
YUHGQXMH X YLVLQL VYRJ SUDYD D QH X YLVLQL IHU YUHGQRVWL VDPH SUHGPHWQH

1. Kapitalizovanje izdataka za zamenu delova investicione nekretnine

8NROLNR QLMH X SLWDQMX SRMHGLQDþQD ]DPHQD VLWQLMLK GHORYD X RNYLUX
VYDNRGQHYQRJ RGUåDYDQMD LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH ]DPHQD GHOD VH NDGD VX
LVSXQMHQL XVORYL ]D SUL]QDYDQMH SUL]QDMH NDR SRYHüDQMH NQMLJRYRGVWYHQH
YUHGQRVWL LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH V WLP GD VH LVWRYUHPHQR LVNQMLåDYD
NQMLJRYRGVWYHQD YUHGQRVW GHOD NRML MH ]DPHQMHQ =D RYR LVNQMLåDYDQMH
SULPHQMXMX VH RGUHGEH L] SDUDJUDID Standarda 3UL RYRP LVNQMLåDYDQMX
PRJXüHMHGDQDVWDQHYLãHUD]OLþLWLKVLWXDFLMD6HPWRJDSRVWXSDQMH]DYLVLLRG
L]DEUDQRJPRGHOD]DQDNQDGQRYUHGQRYDQMHLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH
isknjižavanje u slučaju vrednovanja investicione nekretnine primenom
modela troška nabavke MRS 16 Nekretnine, postrojenja i opremaSR
þLMLP VPHUQLFDPD VH REUDþXQDYD DPRUWL]DFLMD LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH
GR]YROMDYD PRJXüQRVW GD VH NRG VORåHQRJ VUHGVWYD NDNYH VX L
QHNUHWQLQH DPRUWL]DFLMD PRåH RGYRMHQR UDþXQDWL ]D GHR VUHGVWYD NRML
LPD UD]OLþLW YHN XSRWUHEH RG YHND XSRWUHEH RVWDWND VUHGVWYD 6 WRJD MH
PRJXüH GD ]D ]DPHQMHQL GHR SRVWRMH NQMLJRYRGVWYHQL SRGDFL R
QDEDYQRM RWSLVDQRM L QMHJRYRM VDGDãQMRM YUHGQRVWL 8 WRP VOXþDMX
NQMLJRYRGVWYHQDYUHGQRVWLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHVHXYHüDYD]DYUHGQRVW
QRYRJGHODLXPDQMXMH]DNQMLJRYRGVWYHQXYUHGQRVW]DPHQMHQRJGHOD
0HÿXWLPPRJXüHMHGD]DPHQMHQLGHRQLMHELRSRVHEQRDPRUWL]RYDQ8
WRP VOXþDMX DNR MH SULYUHGQRP VXEMHNWX RWHåDQR GD XWYUGL
NQMLJRYRGVWYHQX YUHGQRVW ]DPHQMHQRJ GHOD RQ PRåH GD NRULVWL WURãDN
]DPHQH NDR SRND]DWHOM L]QRVD WURãND ]DPHQMHQRJ GHOD X YUHPH NDGD MH
RQSRþHWQRELRSUL]QDW2YRüHPRREMDVQLWLQDVOHGHüHPSULPHUX
isknjižavanje u slučaju vrednovanja investicione nekretnine primenom

modela fer vrednostiNRGSULPHQHmodela fer vrednostiPRåHVHGHVLWL
GDIHUYUHGQRVWLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHYHüRGUDåDYDþLQMHQLFXGDMHGHR
VWDULVDPLPWLPLVWURãHQLOLSRNYDUHQ6HPWRJDPRJXüDMHVLWXDFLMDX
NRMRMMHWHãNRRGUHGLWL]DNROLNRWUHEDVPDQMLWLIHUYUHGQRVWQHNUHWQLQHX
YH]LVDGHORPNRMLVHPHQMDQDUDYQRGDVHSRGUD]XPHYDGDIHUYUHGQRVW
WUHEDLSRYHüDWLMHUVHXJUDÿXMHQRYLGHR8RYDNYLPVLWXDFLMDPDGDELVH
L]EHJOR DUELWULUDQMH R IHU YUHGQRVWL ]DPHQMHQRJ GHOD SRVWXSDQMH PRåH
ELWLVOHGHüH
QHXPDQMXMHVHNQMLJRYRGVWYHQDYUHGQRVWLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHSR
RVQRYXXNODQMDQMD]DPHQMHQRJGHOD
QD NQMLJRYRGVWYHQX YUHGQRVW LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH GRGDMH VH
YUHGQRVWXJUDÿHQRJGHODLQDNRQWRJD
XWYUÿXMHVHQRYDIHUYUHGQRVWLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH

2. Troškovi dogradnje investicione nekretnine

7URãNRYLQDVWDOL]ERJGRJUDGQMHLOLUHNRQVWUXNFLMHLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHVH
NDSLWDOL]XMXMHUGRYRGHGRSRYHüDQMDQMHQHXSRWUHEQHVSRVREQRVWL'DNOHWL
L]GDFLQDVWDMX]ERJ
PRGLILNDFLMD LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH NRMLPD VH SURGXåDYD QMHQ YHN
XSRWUHEHXNOMXþXMXüLLSRYHüDQMHNDSDFLWHWD
GRJUDGQMH GHORYD NRMLPD VH SRVWLåH ]QDWQR XQDSUHÿHQMH NYDOLWHWD
LQHVWLFLRQHQHNUHWQLQH
Neki od primera izdataka koji se mogu kapitalizovati bili bi:
dogradnja još jednog sprata na zgradi, dogradnja lifta, centralnog
grejanja, itd.
rekonstrukcija objekta, ukoliko je on kupljen u takvom stanju da ga nije
moguće koristiti za izdavanje, ili bi zbog stanja u kakvom je izdavanje
bilo otežano i po znatno nižoj ceni od uobičajene;
ravnanje i učišćavanje kupljenog zemljišta, njegovo ograđivanje i sl.
8VOXþDMXYUHGQRYDQMDLQYHVWLFLRQLKQHNUHWQLQDSRmodelu troška nabavke]D
HYLGHQWLUDQMH L]GDWDND NRML VH NDSLWDOL]XMX WUHED L]DEUDWL RGJRYDUDMXüL
UDþXQRYRGVWYHQL SRVWXSDN 1D SULPHU DNR VH L]GDFLPD SURGXåDYD YHN
NRULãüHQMD VUHGVWYD ]D XþLQMHQH WURãNRYH WUHED XPDQMLWL DNXPXOLUDQX
DPRUWL]DFLMX VPDQMLWL VWDQMH QD UDþXQX Ispravke vrednosti investicionih
nekretnina

9UHGQRYDQMHXODJDQMDXLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH

StandardUHJXOLãHSRþHWQRLQDNQDGQRYUHGQRYDQMHXODJDQMDXLQYHVWLFLRQH
QHNUHWQLQH

3RþHWQRYUHGQRYDQMHXODJDQMDXLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH

,QYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHVHSRþHWQRYUHGQXMXSRQDEDYQRMYUHGQRVWLWMSR
WURãNXQDEDYNH
8VOXþDMXNXSRYLQHQDEDYQXYUHGQRVWþLQH
IDNWXUQDYUHGQRVWL
GLUHNWQL]DYLVQLWURãNRYLQDEDYNHQDSULPHUSURYL]LMH]DSUDYQHXVOXJH
SRUH] L WDNVH ]D SUHQRV LPRYLQH L RVWDOL WURãNRYL X YH]L VD SUHQRVRP
YODVQLãWYD
8 VOXþDMX NDGD MH SODüDQMH GREDYOMDþLPD RGORåHQR WROLNR GD GR L]UDåDMD
PRåH GD GRÿH HIHNDW YUHPHQVNH YUHGQRVWL QRYFD QDEDYQD YUHGQRVW MH
MHGQDND L]QRVX JRWRYLQH NRMD EL VH SODWLOD GD VH SODüDQMH YUãL QD GDQ
NXSRYLQH5D]OLNDL]PHÿXRYRJL]QRVDLL]QRVDXNXSQRJSODüDQMDSUL]QDMHVH
NDRUDVKRGSHULRGD
7URãDN QDEDYNH X VOXþDMX GD VH QHNUHWQLQD L]UDÿXMH X VRSVWYHQRM UHåLML þLQL
QMHJRYDFHQDNRãWDQMDQDGDQ]DYUãHWNDJUDGQMHLOLNDSLWDOQHGRJUDGQMHSOXV
VYLHNVWHUQLGLUHNWQL]DYLVQLWURãNRYLQDEDYNH'RWRJGDWXPDYUHGQRYDQMHVH
YUãLSULPHQRPRGUHGDEDMRS 16 Nekretnine, postrojenja i oprema LMRS 2
Zalihe
8NOMXþLYDQMH WURãNRYD ILQDQVLUDQMD X YH]L VD VWLFDQMHP LQYHVWLFLRQH
QHNUHWQLQH X QMHQX QDEDYQX YUHGQRVW UHJXOLãH MRS 23 Troškovi
pozajmljivanja
8QDEDYQXYUHGQRVWLOLFHQXNRãWDQMDQHXNOMXþXMXVH
SRþHWQLWURãNRYLNDRãWRMHUHFLPRQDEDYNDORåXOMD]DFLVWHUQXRVLP
DNR QLVX QHRSKRGQL ]D DNWLYLUDQMH QHNUHWQLQH NDR ãWR MH UHFLPR
QDEDYNDORåXOMDGDELVHLVSUREDORHWDåQRJUHMDQMH
SRþHWQL SRVORYQL JXELFL NRML QDVWDMX SUH GRVWL]DQMD SODQLUDQRJ QLYRD
NRULãüHQMDXODJDQMDXQHNUHWQLQXDNRQDSULPHUSUYHJRGLQHSULYUHGQL
VXEMHNW QH XVSH GD L]GD FHORNXSDQ SURVWRU QHNUHWQLQH UHFLPR VYH
NDQFHODULMHPRJXüHMHGDXWRMJRGLQLUDVKRGLSRRVQRYXQHNUHWQLQHEXGX
YHüLRGSULKRGDRGQHNUHWQLQH
XWURãFL L]QDG QRUPDWLYD PDWHULMDOD UDGD LOL GUXJLK UHVXUVD QDVWDOLK
SULOLNRP L]JUDGQMH LOL NDSLWDOQH GRJUDGQMH LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH R
þHPX VPR YHü JRYRULOL X RNYLUX SUL]QDYDQMD RYR QHXNOMXþLYDQMH X
QDEDYQX YUHGQRVW X VNODGX MH VD RGUHGEDPD MRS 2 Zalihe NRML MH
PHURGDYDQ ]D YUHGQRYDQMH VUHGVWDYD NRMD VH VWYDUDMX XQXWDU SULYUHGQLK
VXEMHNDWD
,QYHVWLFLRQDQHNUHWQLQDVHPRåHQDEDYLWLUD]PHQRP]DGUXJRLOLYLãHGUXJLK
QHPRQHWDUQLK VUHGVWDYD QHNUHWQLQX SRVWURMHQMH RSUHPX LOL QHNR GUXJR
QHPRQHWDUQR VUHGVWYR 6HP WRJD SUL UD]PHQL SULYUHGQL VXEMHNW PRåH X]
VUHGVWYRGDWLLOLSULPLWLRGUHÿHQLL]QRVJRWRYLQH
LQYHVWLFLRQD QHNUHWQLQD NRMD VH GRELMD X UD]PHQL ]D GUXJR QHPRQHWDUQR
VUHGVWYR V WLP ãWR RQ QDYRGL GD VH WH VPHUQLFH QDUDYQR X] RGJRYDUDMXüH
SULODJRÿDYDQMHNRULVWHL]DRVWDOHREOLNHUD]PHQHVUHGVWDYDXNRMLPDVHVWLþH
QHNDLQYHVWLFLRQDQHNUHWQLQD
VWHþHQDLQYHVWLFLRQDQHNUHWQLQDVHYUHGQXMHSRVYRMRMIHUYUHGQRVWLRVLP
GDWRJVUHGVWYD
DNR VH VWHþHQD LQYHVWLFLRQD QHNUHWQLQD QH PRåH YUHGQRYDWL SR IHU
YUHGQRVWL QMHQD QDEDYQD YUHGQRVW üH ELWL MHGQDND NQMLJRYRGVWYHQRM
YUHGQRVWLGDWRJVUHGVWYD
$NRSULYUHGQLVXEMHNWPRåHSRX]GDQRGDXWYUGLIHUYUHGQRVWELORSULPOMHQRJ
QDEDYQH YUHGQRVWL SULPOMHQH LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH RVLP NDGD MH IHU
YUHGQRVWSULPOMHQHLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHRþLJOHGQLMD
)HU YUHGQRVW VUHGVWYD ]D NRMH QH SRVWRMH XSRUHGLYH WUåLãQH WUDQVDNFLMH
SRX]GDQRMHXWYUÿHQDDNR
3ULUDþXQRYRGVWYHQRPREXKYDWDQMXRYHWUDQVDNFLMHSULYUHGQLVXEMHNWSRVWXSD
QDVOHGHüLQDþLQ
JRGLQHGRGDQDUD]PHQH
REUDþXQMHIHUYUHGQRVWGDWRJVUHGVWYDRVLPDNRMHIHUYUHGQRVWSULPOMHQH
LQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHRþLJOHGQLMD
DNRMHIHUYUHGQRVWGDWRJVUHGVWYDRVQRYD]DGDOMLREUDþXQGRELMHQD
LQYHVWLFLRQDQHNUHWQLQDVHXNQMLåDYDSRIHUYUHGQRVWLGDWRJVUHGVWYD
V WLP GD VH RQD XYHüDYD ]D VYH GRSODWH NRMH VX XþLQMHQH RG VWUDQH
SULYUHGQRJ VXEMHNWD LOL VH XPDQMXMH ]D VYD SULPDQMD NRMD VX X]
LQYHVWLFLRQX QHNUHWQLQX GRELMHQD GDWR VUHGVWYR VH LVNQMLåDYD L SUL
WRPHVHLVND]XMHGRELWDNLOLJXELWDNL]RVWYDUHQHWUDQVDNFLMHGRELWDN
LOL JXELWDN VH LVND]XMX X YLVLQL UD]OLNH L]PHÿX NQMLJRYRGVWYHQH
YUHGQRVWLGDWRJVUHGVWYDLQMHJRYHIHUYUHGQRVWL
DNRMHIHUYUHGQRVWSULPOMHQHLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHRVQRYD]DGDOML
REUDþXQ MHU MH WD IHU YUHGQRVW RþLJOHGQLMD XNQMLåDYD VH GRELMHQD
LQYHVWLFLRQD QHNUHWQLQD SR VYRMRM IHU YUHGQRVWL LVNQMLåDYD VH GDWR
VUHGVWYR SR VYRMRM NQMLJRYRGVWYHQRM YUHGQRVWL X] NQMLåHQMH VYLK
GDWLKLOLSULPOMHQLKGRSODWDSULþHPXVHLVND]XMHGRELWDNLOLJXELWDN
L] RVWYDUHQH WUDQVDNFLMH GRELWDN LOL JXELWDN VH LVND]XMX X YLVLQL
UD]OLNH L]PHÿX IHU YUHGQRVWL GRELMHQH LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH VD
MHGQH VWUDQH L NQMLJRYRGVWYHQH YUHGQRVWL GDWRJ VUHGVWYD XYHüDQH ]D

VYHGDWHGRSODWHLOLXPDQMHQH]DVYHSULPOMHQHGRSODWH
,QYHVWLFLRQDQHNUHWQLQDVHPRåHVWHüLX]SRPRüGUåDYQRJGRGHOMLYDQMDXNRP
VOXþDMX EL SULYUHGQL VXEMHNW ]D SRþHWQR YUHGQRYDQMH WH QHNUHWQLQH
SULPHQMLYDR L RGUHGEH MRS 20 Računovodstveno obuhvatanje državnih
dodeljivanja i obelodanjivanje državne pomoći
9UHGQRYDQMHLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHQDNRQSRþHWQRJSUL]QDYDQMD
$

Standard]DQDNQDGQRYUHGQRYDQMHLQYHVWLFLRQLKQHNUHWQLQDGR]YROMDYDL]ERU
L]PHÿXMHGQHRGVOHGHüDGYDPRGHOD
modela fer vrednostiLOL
modela nabavne vrednosti
6ORERGXL]ERUDL]PHÿXRYDGYDPRGHODQHPDMXSULYUHGQLVXEMHNWL]DLQWHUQH
IRQGRYH QHNUHWQLQD NDR ãWR VX IRQGRYL VD NRMLPD UDVSRODåX GUXãWYD ]D
RVLJXUDQMH3ULYUHGQLVXEMHNW PRåHL]DEUDWLLOLmodel fer vrednosti LOLmodel
troška nabavke ]D VYH WDNYH LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH L VD QMLPD SRYH]DQH
REDYH]H NRMH QRVH SULQRV SRYH]DQ VD SURPHQDPD IHU YUHGQRVWL LOL VD
SULQRVRP RG QMLK XNOMXþXMXüL L WD XODJDQMD X LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH ,]ERU
PRGHOD QDNQDGQRJ YUHGQRYDQMD RYDNYLK LQYHVWLFLRQLK QHNUHWQLQD QH
RJUDQLþDYDPRJXüQRVWL]ERUDL]PHÿXGYDPRGHODQDNQDGQRJYUHGQRYDQMD]D
RVWDOH LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH 1DLPH QH]DYLVQR RG L]DEUDQRJ PRGHOD
QDNQDGQRJ YUHGQRYDQMD ]D QDYHGHQH LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH SULYUHGQL
VXEMHNW L GDOMH LPD ]D VYH RVWDOH LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH PRJXüQRVW L]ERUD
L]PHÿXmodela fer vrednostiLmodela troška nabavke
8 VNODGX VD MRS 8 Računovodstvene politike, promene računovodstvenih
procena i greške PRJXüD MH SURPHQD PRGHOD ]D QDNQDGQR YUHGQRYDQMH
LQYHVWLFLRQLKQHNUHWQLQD8VORYMHQDUDYQRGDüHWDSURPHQDPRGHODNRMDMH
X VWYDUL SURPHQD UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH GRYHVWL GR EROMHJ SULND]LYDQMD
GRJDÿDMD LOL SRVORYQLK SURPHQD X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD SULYUHGQLK
VXEMHNDWD0HÿXWLPXSDUDJUDIXStandardaGLUHNWQRMHXYHGHQD]DEUDQD
GDVHVDYUHGQRYDQMDSRmodelu fer vrednostiSUHÿHQDmodel troška nabavke
R þHPX JRYRULPR X WDþNL 6HP WRJD Standard GLUHNWQR QL MHGQRP
PRGHOXQHGDMHSUHGQRVWDOLVHPRåHUHüLGDQDLQGLUHNWDQQDþLQIDYRUL]XMH
model fer vrednosti 1DLPH Standard L]UDåDYD VXPQMX GD EL SUHOD]DN VD

1DUDYQRGDQHPLVOLPRQDEXNYDOQR]QDþHQMHL]UD]DStandardL]UDåDYDVXPQMXMHURQ
QLMH åLYR ELüH YHü PLVOLPR QD WYRUFH StandardD L Odbor za Međunarodne
računovodstvene standarde ,$6%NRMLJDMHXVYRMLR
modela fer vrednosti QD model troška nabavke LPDR ]D UH]XODW EROMH
SULND]LYDQMH ILQDVLMVNRJ SRORåDMD L ILQDQVLMVNRJ UH]XOWDWD SULYUHGQLK
VXEMHNDWD
6RE]LURPGDSRVWRMHGUXãWYD]DRVLJXUDQMHNDRLVXEMHNWLNRMLLPDMXLQWHUQL
IRQG]DLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHNRMLHPLWXMHMHGLQLFHþLMHMHYUHGQRVWLWHãNR
XWYUGLWLSULþHPXVXQHNHRGWLKMHGLQLFDXYODVQLãWYXLQYHVWLWRUDXVNODGXVD
SRYH]DQLP XJRYRULPD D GUXJH X YODVQLãWYX VDPRJ HQWLWHWD GRSXQMHQLP
SDUDJUDIRP$StandardaGR]YROMHQRMHSULYUHGQRPVXEMHNWXGDPRåH
GD RGDEHUH PRGHO IHU YUHGQRVWL LOL PRGHO WURãND ]D VYD XODJDQMD X
QHNUHWQLQHSRYH]DQDVDREDYH]DPDNRMHQRVHSULQRVSRYH]DQGLUHNWQRVD
IHU YUHGQRãüX LOL VD SULQRVLPD RG WLK VUHGVWDYD XNOMXþXMXüL L WH
LQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHL
GD RGDEHUH PRGHO IHU YUHGQRVWL LOL PRGHO WURãND QDEDYNH ]D VYH RVWDOH
'DNOH QRYLP SDUDJUDIRP $ Standarda VXEMHNWX VH QH GRSXãWD GD GHR
LQYHVWLFLRQLK QHNUHWQLQH X SRVHGX IRQGD QDNQDGQR YUHGQXMH SR QMLKRYX
WURãNXQDEDYNHDGUXJLGHRQHNUHWQLQDXSRVHGXIRQGDGDQDNQDGQRYUHGQXMH
SRQMLKRYRMIHUYUHGQRVWL
$NR SULYUHGQL VXEMHNW YUãL SUHNODVLILNDFLMX LQYHVWLFLRQLK QHNUHWQLQD X LOL L]
QHNUHWQLQDXSRVHGXIRQGDDYUHGQRYDQMHYUãLSRIHUYUHGQRVWLSURPHQXIHU
YUHGQRVWL SUL]QDMH RGPDK X ELODQVX XVSHKD $NR YUãL SUHNODVLILNDFLMX VD
YUHGQRYDQMDSRIHUYUHGQRVWLQDYUHGQRYDQMHSRWURãNXQDEDYNHIHUYUHGQRVW
LQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHSRVWDMHQMHQDQDEDYQDYUHGQRVW

9UHGQRYDQMH LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH QDNRQ SRþHWQRJ SUL]QDYDQMD SR
modelu fer vrednosti

8NROLNR VH RGOXþL GD LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH QDNRQ SRþHWQRJ SUL]QDYDQMD
YUHGQXMHSRIHUYUHGQRVWLSULYUHGQLVXEMHNWWUHEDNDRãWRVPRYHüUHNOLGD
VYD VYRMD VUHGVWYD NRMD VH VYUVWDYDMX X LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH YUHGQXMH SR
WRPPRGHOX
3RVWRML L]X]HWDN RG RYRJ SUDYLOD 7R MH VLWXDFLMD NRG SUYRJ QDNQDGQRJ
YUHGQRYDQMD LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH ELOR GD MH NXSOMHQR LOL QDSUDYOMHQR GD
EXGH LQYHVWLFRQD QHNUHWQLQD ELOR GD MH L]YUãHQD SURPHQD QDþLQD XSRWUHEH
NDGD SULYUHGQL VXEMHNW QH PRåH SRX]GDQR GD XWYUGL QMHQX IHU YUHGQRVW
2YDNYD VLWXDFLMD VH PRåH SRMDYLWL X VOXþDMX GD VH QD WUåLãWX QHNUHWQLQD QH
SURGDMX QHNUHWQLQH NRMH VX LVWH LOL VOLþQH QHNUHWQLQL SULYUHGQRJ VXEMHNWD LOL
NDGD DOWHUQDWLYQX SURFHQX IHU YUHGQRVWL L]YHGHQX QD ED]L GLVNRQWRYDQH
SURMHNFLMHQRYþDQRJWRNDQLMHPRJXüHXUDGLWLPrimer za ovakvu nekretninu
bi mogla da bude proizvodna hala koju je preduzeće izgradilo u nerazvijenoj
opštini. Nakon njenog završetka preduzeće je zapalo u finansijske teškoće i

nije u mogućnosti da tu organizuje proizvodnju, pa se odlučilo da je daje u
zakup (dakle, ne koristi je za sopstvene poslove, jer namerava da je izdaje
pod zakup). Hala je jako velika i u toj opštini nije bilo u skorije vreme
prodaje takvih objekata.
8 RYDNYLP VLWXDFLMDPD QHNUHWQLQD VH YUHGQXMH NRULãüHQMHP modela troška
nabavke L] MRS 16 Nekretnine, postrojenja i oprema GRN VH RVWDOH
LQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHDNRLKSULYUHGQLVXEMHNWLPD YUHGQXMXmodelom fer
vrednosti1LMHGR]YROMHQRGDVHL]YUãLSURPHQDPRGHOD]DYUHGQRYDQMHþDN
L NDGD VH SURPHQH XVORYL L NDGD ]ERJ WRJD SRVWDQH PRJXüH XWYUGLWL IHU
YUHGQRVW'DNOHQLMHGR]YROMHQSUHOD]DNVDmodela troška nabavkeQDmodel
fer vrednosti
$NR EL VH SULPHQMLYDR model troška nabavke PRUDR EL VH SULPHQMLYDWL VYH
GR RWXÿHQMD VUHGVWDYD LOL GR QMHJRYRJ UDVKRGRYDQMD QH EL GDNOH ELR
GR]YROMHQ SUHOD]DN QD model fer vrednosti 3UL REUDþXQDYDQMX WURãNRYD
DPRUWL]DFLMHSUHWSRVWDYOMHQDUH]LGXDOQDYUHGQRVWWUHEDGDEXGHQXOD
3UHPD SDUDJUDIX Standarda XNROLNR MH SULYUHGQL VXEMHNW YUHGQRYDR
LQYHVWLFLRQXQHNUHWQLQXSRIHUYUHGQRVWLRQWUHEDGDQDVWDYLVDNRULãüHQMHP
WRJPRGHODVYHGRNQHNUHWQLQXQHRWXÿLLOLVYHGRNWDQHNUHWQLQDQHSRVWDQH
QHNUHWQLQDNRMXGUåLYODVQLNLOLGRNSULYUHGQLVXEMHNWQHSRþQHGDUD]YLMDWX
QHNUHWQLQX ]D QDNQDGQX SURGDMX X RNYLUX UHGRYQRJ SRVORYDQMD þDN L X
VOXþDMXGDVXXSRUHGLYHWUåLãQHWUDQVDNFLMHPDQMHXþHVWDOHLOLGDWUåLãQHFHQH
SRVWDQXXPDQMRMPHULWUHQXWQRUDVSRORåLYH
9UHGQRYDQMHSRIHUYUHGQRVWL]QDþLGDVHQDGDWXPVYDNRJQDUHGQRJELODQVD
PRåH RþHNLYDWL SURPHQD YUHGQRVWL LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH 3RYHüDQMH WH
YUHGQRVWL SUHGVWDYOMD GRELWDN L SUL]QDMH VH NDR SULKRG X WRP REUDþXQVNRP
SHULRGXGRNQMHQRVPDQMHQMHSUHGVWDYOMDJXELWDNLSUL]QDMHVHNDRUDVKRGX
WRPREUDþXQVNRPSHULRGX
Napomena: U vreme izdavanja Udžbenika prihodi po osnovu povećanja fer
vrednosti investicionih nekretnina priznaju se kao prihodi u
poreskom bilansu. Kada su u pitanju rashodi u poreskom bilansu
se priznaju samo ona smanjenja fer vrednosti koja su nastala
zbog oštećenja sredstva usled više sile, kao i rashodi po osnovu
obezvređenja koji se (za te poreske svrhe) utvrđuju kao razlika
između nabavne cene imovine utvrđene u skladu sa Zakonom o
porezu na dobit i njene procenjene nadoknadive vrednosti.

3ULPHQDmodela fer vrednostiGRYRGLGR

RGVXVWYDWURãNRYDDPRUWL]DFLMH
QH YUãL VH UHYDORUL]DFLMD QHNUHWQLQH UHYDORUL]DFLMD X VPLVOX SULPHQH
modela revalorizacijeL]MRS 16L
QHYUãLVHREUDþXQREH]YUHÿHQMDVUHGVWYD
.DGDSULYUHGQLVXEMHNWSURFHQMXMHGDüHVDGDãQMDYUHGQRVWQMHJRYLKL]GDWDND
XYH]LVDLQYHVWLFLRQRPQHNUHWQLQRPSUHPDãLWLVDGDãQMXYUHGQRVWSULOLYDRG
QMH RQ ]D XWYUÿHQX UD]OLNX X VNODGX VD MRS 37 Rezervisanja, potencijalne
obaveze i potencijalna sredstva SUL]QDMHQDVWDQDNREDYH]DLSRWRPRVQRYX
UDVKRGDVHPWRJDYUHGQRVWLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHVYRGLQDQXOXL]DL]QRV
QMHQH GRWDGDãQMH NQMLJRYRGVWYHQH YUHGQRVWL SUL]QDMH UDVKRGH SR RVQRYX
VPDQMHQMDQMHJRYHYUHGQRVWL
.DGD ]DNXSDF ]D YUHGQRYDQMH VUHGVWYD VD SUDYRP NRULãüHQMD SULPHQMXMH
PRGHO IHU YUHGQRVWL GXåDQ MH GD WR YUHGQRYDQMH SULPHQL QD VYRMH SUDYR
NRULãüHQMDDQHQDNRQNUHWQRVUHGVWYR

9UHGQRYDQMH LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH QDNRQ SRþHWQRJ SUL]QDYDQMD SR
modelu troška nabavke

1DNRQ SRþHWQRJ SUL]QDYDQMD SULYUHGQL VXEMHNW NRML VH RSUHGHOL ]D model
troška nabavke YUHGQXMH VYDNX VYRMX LQYHVWLFLRQX QHNUHWQLQX SULPHQRP
modela troška nabavke L] MRS 16 Nekretnine, postrojenja i oprema
RGQRVQR YUHGQXMH MH SR QDEDYQRM FHQL XPDQMHQRM ]D XNXSDQ L]QRV LVSUDYNL
YUHGQRVWL SR RVQRYX DPRUWL]DFLMH L ]D XNXSDQ L]QRV gubitka zbog
obezvređenja
'DNOH RþLWR MH GD üH SULPHQRP RYRJ PRGHOD QDNQDGQRJ YUHGQRYDQMD
SULYUHGQL VXEMHNW X izveštaju o ostvarenim rezultatima /bilansu uspeha/
LVND]DWL WURãNRYH DPRUWL]DFLMH SR RVQRYX LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH ãWR QLMH
VOXþDMNRGSULPHQHmodela fer vrednosti6HPWRJDXVOXþDMXSULPHQHmodela
troška nabavke QHRSKRGQR MH SULPHQMLYDWL L RGUHGEHMRS 36 Obezvređenje
sredstavaUDGLXWYUÿLYDQMDGDOLMHLQYHVWLFLRQDQHNUHWQLQDREH]YUHÿHQD
1DLPH NDR ãWR VPR UHNOL NRG SUHWKRGQR SULND]DQRJ PRGHOD QDNQDGQRJ
YUHGQRYDQMDQHREUDþXQDYDVHDPRUWL]DFLMDDOLVHLVND]XMXGRELFLLOLJXELFL
SRRVQRYXSURPHQHIHUYUHGQRVWLLQYHVWLFLRQLKQHNUHWQLQD
8NROLNRLQYHVWLFLRQDQHNUHWQLQDLVSXQMDYDXVORYH]DNODVLILNRYDQMHXstalno
sredstvo koje se drži za prodaju LOL DNR EXGH NODVLILNRYDQD X raspoloživu
grupu koja se drži za prodajuQDNQDGQRYUHGQRYDQMHWDNYHQHNUHWQLQHYUãLVH
SULPHQRP RGUHGEL MSFI 5 Stalna sredstva koja se drže za prodaju i
poslovanja koja su prestala

3URPHQD QDPHQH SUHYRÿHQMH LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH

3UHYRÿHQMHXLQYHVWLFLRQXQHNUHWQLQXLOLL]QMHYUãLVHLVNOMXþLYRNDGDGRÿHGR
SURPHQHXQDPHQLWHQHNUHWQLQHãWRGRND]XMH
]DSRþLQMDQMH NRULãüHQMD QHNUHWQLQH RG VWUDQH YODVQLND kada se vrši
prevođenje investicione nekretnine u nekretninu koju koristi vlasnik
SRþHWDNSULSUHPH]DSURGDMXSULSUHPHVXXREOLNXNDSLWDOQRJXODJDQMD
kada se vrši prevođenje investicione nekretnine u zalihe (XVOXþDMXGDVH
QHYUãLNDSLWDOQRXODJDQMHLXNROLNRQHNUHWQLQDLVSXQMDYDXVORYHL]MSFI
5 Stalna sredstva koja se drže za prodaju i poslovanja koja su prestala
ELüHNODVLILNRYDQDNDRstalno sredstvo koje se drži za prodajuLOLNDRGHR
raspoložive grupeNODVLILNRYDQHNDRgrupa koja se drži za prodaju
SUHVWDQDN NRULãüHQMD QHNUHWQLQH RG VWUDQH YODVQLND kada se vrši
prevođenje nekretnine koju koristi vlasnik u investicionu nekretninu; LOL
GDYDQMHQHNUHWQLQHQHNRPGUXJRPOLFXX]DNXSRSHUDWLYQLOL]LQJkada
se vrši prevođenje sa zaliha u investicionu nekretninu
3UL SUHYRÿHQMX LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH NRMD MH LVND]DQD SR IHU YUHGQRVWL X
QHNUHWQLQX NRMX NRULVWL YODVQLN LOL X ]DOLKH QDEDYQD YUHGQRVW QHNUHWQLQH ]D
SRWUHEH GDOMHJ YUHGQRYDQMD X VNODGX VD MRS 16 Nekretnine, postrojenja i
opremaLOLMRS 2 ZaliheSUHGVWDYOMDIHUYUHGQRVWQDGDQNDGDMHWDQHNUHWQLQD
SURPHQLODQDPHQX
$NRQHNUHWQLQDNRMXNRULVWLYODVQLNSRVWDQHLQYHVWLFLRQDQHNUHWQLQDNRMDüH
ELWL LVND]DQD SR IHU YUHGQRVWL SULYUHGQL VXEMHNW SULPHQMXMH MRS 16
Nekretnine, postrojenja i oprema VYH GR GDQD NDGD MH WD QHNUHWQLQD
SURPHQLOD QDPHQX 1D UD]OLNX L]PHÿX LVND]DQRJ L]QRVD QHNUHWQLQH
SURFHQMHQHXVNODGXVDMRS 16 Nekretnine, postrojenja i opremaLQMHQHIHU
YUHGQRVWL SULYUHGQL VXEMHNW SULPHQMXMH LVWL SRVWXSDN NDR GD VH UDGL R
UHYDORUL]DFLML L]YUãHQRM X VNODGX VD MRS 16 Nekretnine, postrojenja i
oprema
9LãHMHPRJXüLKVLWXDFLMDSULSUHYRÿHQMX
GDGRÿHGRSRYHüDQMDLOLGRVPDQMHQMDYUHGQRVWLQHNUHWQLQH
GDMHQHNUHWQLQDUDQLMHUHYDORUL]RYDQDLOLGDQLMHUHYDORUL]RYDQD
GDMHYUãHQRLOLGDQLMHYUãHQRXPDQMHQMHYUHGQRVWLQHNUHWQLQHXVNODGXVD
MRS 36 Obezvređenje sredstava
GD VPDQMHQMH YUHGQRVWL SUHYD]LOD]L UDQLMH IRUPLUDQH UHYDORUL]DFLRQH
UH]HUYHLOLGDLKQLMHQLELORLWG
8QDVWDYNXüHPRGDWLQHNROLNRSULPHUD

3RYHüDQMH YUHGQRVWL SUL SUHYRÿHQMX EH] SUHWKRGQRJ XPDQMLYDQMD

YUHGQRVWL

.DGDQHNUHWQLQLQLMHXPDQMLYDQDYUHGQRVWELORSRRVQRYXSULPHQHRGUHGDED
MRS 36 Obezvređenje sredstava ELOR UHYDORUL]DFLMRP QDQLåH L]QRV
SRYHüDQMDVHRGREUDYDXFHORVWLUHYDORUL]DFLRQLPUH]HUYDPD

3RYHüDQMH YUHGQRVWL SUL SUHYRÿHQMX VUHGVWYD þLMD MH YUHGQRVW
UDQLMHXPDQMLYDQD

.DGDVHNQMLJRYRGVWYHQLL]QRVVUHGVWYDSRYHüDNDGDMHIHUYUHGQRVWYHüDRG
NQMLJRYRGVWYHQH YUHGQRVWL D YUHGQRVWVUHGVWYXMHUDQLMH XPDQMLYDQD L]QRV
SRYHüDQMD VH QH RGREUDYD X FHORVWL UHYDORUL]DFLRQLP UH]HUYDPD 3UYR VH
SRYHüDQMHPSRNULYDJXELWDN]ERJREH]YUHÿHQMDNRMLVHRGQRVLQDWRVUHGVWYR
IRUPLUDQ X VNODGX VD MRS 36 Obezvređenje sredstava 3RNULüH VH YUãL
SUL]QDYDQMHP SULKRGD SR RVQRYX SURPHQD IHU YUHGQRVWL 3UHRVWDOL L]QRV
SRYHüDQMDDNRJDLPDSUL]QDMHVHNDRSRYHüDQMHUHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYL

6PDQMHQMH YUHGQRVWL SUL SUHYRÿHQMX VUHGVWYD X LQYHVWLFLRQX
QHNUHWQLQX

.DGD VH SUL SUHYRÿHQMX VUHGVWYD XLQYHVWLFLRQX QHNUHWQLQX NQMLJRYRGVWYHQL

L]QRVWRJVUHGVWDYDVPDQMLWRVPDQMHQMHVH
NQMLåLNDRVPDQMHQMHUDQLMHIRUPLUDQLKUHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYLDXNROLNR
L]QRV VPDQMHQMD SUHPDãXMH UDQLMH IRUPLUDQH UHYDORUL]DFLRQH UH]HUYH
UD]OLNDVHSUL]QDMHNDRUDVKRG
SUL]QDMH VH X FHORVWL NDR UDVKRG DNR UDQLMH QLMH ELOR IRUPLUDQLK
UHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYLQDUDYQRXYH]LVDWLPVUHGVWYRP
$NR MH LQYHVWLFLRQD QHNUHWQLQD SURGDWD LOL UDVKRGRYDQD L]QRVL QHUDVSRUH

ÿHQLK UHYDORUL]DFLRQLK UH]HUYL GLUHNWQR VH SUHQRVH QD QHUDVSRUHÿHQX GRELW
JRGLQH QH NQMLåL VH NDR SULKRG 1DSRPLQMHPR GD LQYHVWLFLRQD QHNUHWQLQD
PRåHSRGYDRVQRYDLPDWLUHYDORUL]DFLRQXUH]HUYX
QDVWDOXGRNMHWDQHNUHWQLQDELODQHNUHWQLQDNRMXNRULVWLYODVQLNLNDGDMH
ELODXGHORNUXJXMRS 16 Nekretnine, postrojenja i opremaL]DNRMXMH
RQ]DQMHQRQDNQDGQRYUHGQRYDQMHSULPHQMLYDRmodel revalorizacijeL
SUL QMHQRP SUHYRÿHQMX L] QHNUHWQLQH NRMX NRULVWL YODVQLN X LQYHVWLFLRQX
QHNUHWQLQXNRMDüHELWLYUHGQRYDQDmodelom fer vrednosti
'RN MH LQYHVWLFLRQD QHNUHWQLQD X GHORNUXJX Standarda RGUDQLMH IRUPLUDQD
UHYDORUL]DFLRQD UH]HUYD VH QH PRåH SRYHüDYDWL YHü VDPR VPDQMLYDWL SR
RVQRYX VPDQMHQMD QMHQH IHU YUHGQRVWL LOL XNLGDWL DNR MH LQYHVWLFLRQD
QHNUHWQLQDSURGDWDLOLUDVKRGRYDQD
.RGSUHYRÿHQMD]DOLKDXLQYHVWLFLRQXQHNUHWQLQXNRMDüHELWLLVND]DQDSRIHU
YUHGQRVWL VYDND UD]OLND NRMD VH QD WDM GDQ SRMDYL L]PHÿX IHU YUHGQRVWL
LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH L QMHQH SUHWKRGQR LVND]DQH NQMLJRYRGVWYHQH
YUHGQRVWLSUL]QDMHVHNDRSULKRGLOLUDVKRGWRJSHULRGD
.DGD SULYUHGQL VXEMHNW ]DYUãL L]JUDGQMX LOL UD]YRM QHNH LQYHVWLFLRQH
QHNUHWQLQH NRMX MH VDP L]JUDGLR D NRMD üH ELWL LVND]DQD SR IHU YUHGQRVWL
VYDND UD]OLND NRMD VH QD WDM GDQ SRMDYL L]PHÿX IHU YUHGQRVWL LQYHVWLFLRQH
QHNUHWQLQH L QMHQH SUHWKRGQR LVND]DQH YUHGQRVWL SUL]QDMH VH NDR GRELWDN LOL
JXELWDNWRJSHULRGDWMNDRSULKRGLOLUDVKRG

3URGDMDLQYHVWLFLRQLKQHNUHWQLQDL

6UHGVWYR X REOLNX LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH WUHED LVNOMXþLWL L] izveštaja o
SR QMHJRYRP RWXÿHQMX GRELFL LOL JXELFL NRML QDVWDMX RWXÿHQMHP
LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH SUL]QDMX VH NDR SULKRG LOL UDVKRG RQGD NDGD VX
LVSXQMHQLXVORYL]DSUL]QDYDQMHSULKRGDRGSURGDMHXVORYLVXGHILQLVDQLX
MSFI 15DNRVHRWXÿHQMHYUãLXREOLNXILQDQVLMVNRJOL]LQJDSURGDMQRJ
LOLSRYUDWLYRJSULPHQMXMHVHMSFI 16 Lizing.
QLNDNYDFHQD$NRVHRþHNXMHGDüHVHSURGDMRPWRJVUHGVWYDRVWYDULWL
EXGXüH HNRQRPVNH NRULVWL QD GDQ QMHJRYRJ SRYODþHQMD L] DNWLYQH
XSRWUHEH RQR VH X SRVORYQLP NQMLJDPD L GDOMH LVND]XMH SR VYRMRM
GRWDGDãQMRM NQMLJRYRGVWYHQRM YUHGQRVWL 1DMPDQMH MHGQRP JRGLãQMH L WR
QD datum bilansa SULYUHGQL VXEMHNW SURYHUDYD YUHGQRVW VUHGVWYD UDGL
XWYUÿLYDQMD GD OL MH REH]YUHÿHQR X VNODGX VD MRS 36 Obezvređenje
sredstava
'RELFLLOL JXELFL NRML SURLVWLþX RG SRYODþHQMD LOL RWXÿHQMD QHNH LQYHVWLFLRQH
QHNUHWQLQH XWYUÿXMX VH NDR UD]OLND L]PHÿX QMHQH QHWR SURGDMQH YUHGQRVWL LOL
QHWR SURFHQMHQH SURGDMQH YUHGQRVWL RWSDGDND DNR VH X WDNYRP VWDQMX
SURGDMHLQMHQHNQMLJRYRGVWYHQHYUHGQRVWL2YLGRELFLLOLJXELFLQHLVND]XMX
VH X RNYLUX SULKRGD LOL UDVKRGD L] UHGRYQLK DNWLYQRVWL SULYUHGQRJ VXEMHNWD
YHü NDR GRELFL L JXELFL RQDNR NDNR VX RQL GHILQLVDQL X Okviru za
pripremanje i prikazivanje finansijskih izveštaja 3

'RELFLSUHGVWDYOMDMXGUXJHVWDYNHNRMH]DGRYROMDYDMXGHILQLFLMXSULKRGDLPRJXDOLLQH
PRUDMXGDSURLVWHNQXL]XRELþDMHQLKDNWLYQRVWLSULYUHGQRJVXEMHNWD'RELFLSUHGVWDYOMDMX
SRYHüDQMDHNRQRPVNLKNRULVWLLNDRWDNYLSRSULURGLQLVXUD]OLþLWLRGSULKRGD
8NROLNR MH QDSODWDSRWUDåLYDQMD SR RVQRYX RWXÿHQMDLQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH

RGORåHQD XJRYRUHQD QDNQDGD VH SRþHWQR SUL]QDMH XHNYLYDOHQWX JRWRYLQVNH
FHQH 5D]OLND L]PHÿX QRPLQDOQRJ L]QRVD QDNQDGH L HNYLYDOHQWD JRWRYLQVNH
FHQH SUL]QDMH VH NDR SULKRG RG NDPDWH X VNODGX VD MSFI 9 Finansijski
instrumenti SRãWXMXüLSULQFLSHIHNWLYQRJSULQRVDSRRVQRYXSRWUDåLYDQMDWM
SULPHQRPmetode efektivne kamate
8NROLNRSULYUHGQLVXEMHNWSRRVQRYXSURGDWLKLOLSRGUXJRPRVQRYXWUDMQRL]
XSRWUHEH SRYXþHQLK LQYHVWLFLRQLK QHNUHWQLQD LPD ]DGUåDQH REDYH]H þLMH üH
L]PLUHQMH ]DKWHYDWL RGOLY YUHGQRVWL VD HNRQRPVNRP NRULãüX RQ WUHED X
VNODGXVDMRS 37 Rezervisanja, potencijalne obaveze i potencijalna sredstva
GD L]YUãL RGJRYDUDMXüH UH]HUYLVDQMH LLOL REHORGDQMLYDQMH 3ULPHU WDNYH
REDYH]HELPRJODGDEXGHREDYH]DGDXUHGL]HPOMLãWHQDNRQUXãHQMD]JUDGH
8 VOXþDMHYLPD REH]YUHÿHQMD LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH ]ERJ QMHQRJ RãWHüHQMD
JXELWND LOL SUHVWDQND NRULãüHQMD SULYUHGQL VXEMHNW NDR SULKRG SUL]QDMH
QDNQDGH NRMH PX SULSDGDMX RG WUHüH VWUDQH NDGD WH QDNQDGH SRVWDQX
QDSODWLYH 7R ]QDþL GD VH QDVWDQDN SUDYD QD GRELMDQMH QDNQDGH QH]DYLVQR
HYLGHQWLUD X RGQRVX QD QDVWDQDN REH]YUHÿHQMD VUHGVWYD WM QH GRYRGL GR
XPDQMHQMDUDVKRGDSRRVQRYXREH]YUHÿHQMDLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH

*XELFL SUHGVWDYOMDMX GUXJH VWDYNH NRMH ]DGRYROMDYDMX GHILQLFLMX UDVKRGD L PRJX DOL QH
PRUDMXGDSURLVWHNQXL]XRELþDMHQLKDNWLYQRVWLSULYUHGQRJVXEMHNWD*XELFLSUHGVWDYOMDMX
VPDQMHQMD HNRQRPVNLK NRULVWL L NDR WDNYL QLVX SR VYRMRM SULURGL UD]OLþLWL RG GUXJLK
UDVKRGD
2EHORGDQMLYDQMD

3ULYUHGQLVXEMHNWSUHPDSDUDJUDIXStandardaREHORGDQMXMH
XVOXþDMXGDMHWHãNRL]YUãLWLNODVLILNDFLMXQHNUHWQLQDNULWHULMXPHNRMHMH
XVSRVWDYLR GD EL QDSUDYLR UD]OLNX L]PHÿX LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH
QHNUHWQLQH NRMX NRULVWL NDR YODVQLN L QHNUHWQLQH NRMXþXYD ]D SURGDMXX
RNYLUXUHGRYQRJSRVORYDQMD

"Preduzeće raspolaže sa dva poslovna objekta, u ulici Studentska 3.

Valjevo. Objekti se sastoje od prodajnog i kancelarijskog prostora.
Jedan objekat je u potpunosti dat u zakup, dok u drugom koristimo
kancelarijski prostor u površini od 50 m2, što čini 10% ukupne površine
objekta, pa je objekat računovodstveno tretiran kao investiciona
nekretnina."
PHWRGH L ]QDþDMQH SUHWSRVWDYNH NRMH MH SULPHQLR ]D XWYUÿLYDQMH IHU

YUHGQRVWL LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH XNOMXþXMXüL L]YHãWDM R WRPH GD OL VX
SULOLNRPXWYUÿLYDQMDIHUYUHGQRVWLNRULãüHQLSRGDFLVDWUåLãWDLOLVX]ERJ
SULURGH WRJ VUHGVWYD L QHGRVWDWND XSRUHGLYLK SRGDWDND VD WUåLãWD YLãH
NRULãüHQLQHNLGUXJLþLQLRFLNRMHSULYUHGQLVXEMHNWREHORGDQMXMH
"Tržišna cena građevinskog objekta zbog institucionolnih specifičnosti

sadrži i kapitalizovanu rentu, odnosno prava korišćenja zemljišta. Cena
poslovnog prostora na tržištu se formira u vrlo širokom rasponu, zavisno
od kvaliteta gradnje, opreme, lokacije, veličine, pravnog statusa, a
prvenstveno od mikrolokacije.
Praćenjem cena koje se formiraju u prometu poslovnog prostora na
lokacijama gde se objekti nalaze, utvrđen je njihov iznos. Uočena je
pravilnost da namena prostora opredeljuje u velikoj meri i njihovu cenu.
Naime, kod prostora koji su uporedivi u delatnostima koje su direktno
usmerene i (ili) vezane za tržište, visoka tražnja i konstrukcija
uslovljavaju cene bliske gornjoj granici na tržištu. Kod delatnosti kod
kojih ne postoji direktna vezanost za tržište, cene su znatno niže i kreću
se blizu donje tržišne granice. Uočeno je da visinu cene povećavaju
mogućnost razvoja i (ili) širenja na postojećoj lokaciji, postojanje
legalnih aranžmana gradnje, ali najvažniji faktor za cenu poslovnog
prostora je njegova lokacija."

L]QRVHXNOMXþHQHXizveštaj o ostvarenim rezultatima /bilans uspeha/]D

SULKRGRGL]GDYDQMDLQYHVWLFLRQLKQHNUHWQLQDX]DNXS
GLUHNWQH WURãNRYH SRVORYDQMD XNOMXþXMXüL SRSUDYNH L RGUåDYDQMH
QDVWDOHNRGLQYHVWLFLRQLKQHNUHWQLQDNRMHVXXWRPSHULRGXGRQRVLOH
SULKRGRGL]GDYDQMD
GLUHNWQH WURãNRYH SRVORYDQMD XNOMXþXMXüL SRSUDYNH L RGUåDYDQMH X

YH]LVDLQYHVWLFLRQLPQHNUHWQLQDPDNRMHXWRPSHULRGXQLVXGRQRVLOH
SULKRGRGL]GDYDQMD
NXPXODWLYQHL]PHQHIHUYUHGQRVWLSUL]QDWLKXizveštaju o ostvarenim
rezultatima /bilansu uspeha/ QDVWDOLK SUL SURGDML LQYHVWLFLRQH
QHNUHWQLQH L] JUXSH ]DMHGQLþNLK VUHGVWDYD ]D þLMH VH YUHGQRYDQMH
NRULVWL model troška nabavke X JUXSX JGH VH NRULVWL model fer
vrednostiRYRMH]DKWHYSDUDJUDID&Standarda
u 000 din.
1HNUHWQLQH 1HNUHWQLQH
9UHGQRVWLLSURPHQH NRMHVHGDMXX NRMHVHQH 8NXSQR
]DNXS GDMXX]DNXS
3ULKRGRGGDYDQMDX]DNXS
'LUHNWQLWURãNRYLSRVORYDQMD
SRVWRMDQMHLRELPWHUHWDYH]DQLK]DUHDOL]DFLMXLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHLOL
]DGR]QDþDYDQMHSULKRGDLSULOLYDRGRWXÿHQMDLPRYLQHL
]QDþDMQH XJRYRUQH REDYH]H X YH]L VD NXSRYLQRP L]JUDGQMRP LOL
GRJUDGQMRP LQYHVWLFLRQLK QHNUHWQLQD LOL VD QMLKRYRP SRSUDYNRP
RGUåDYDQMHPLXQDSUHÿHQMHP
3RUHG SUHWKRGQR QDYHGHQLK REHORGDQMLYDQMD SULYUHGQL VXEMHNW NRML
SULPHQMXMH model fer vrednosti WDNRÿH REHORGDQMXMH XVDJODãDYDQMH SURPHQD
L]QRVD LQYHVWLFLRQLK QHNUHWQLQD QD SRþHWNX L QD NUDMX SHULRGD SULND]XMXüL
VOHGHüH
SRYHüDQMD SRVHEQR REHORGDQMXMXüL RQD NRMD VX UH]XOWDW VWLFDQMD L
SULSLVDQLKQDNQDGQLKL]GDWDND
SRYHüDQMDNRMDVXVWHþHQDSXWHPSRVORYQLKNRPELQDFLMD
SUHNODVLILNDFLMXXstalna sredstva koja se drže za prodajuLOLXNOMXþLYDQMH
Xraspoloživu grupu koja se drži za prodaju XVNODGXVDMSFI 5 Stalna
sredstva koja se drže za prodaju i poslovanja koja su prestala L
RWXÿHQMD
QHWRGRELWNHLOLQHWRJXELWNHQDVWDOH]ERJNRUHNFLMDIHUYUHGQRVWL
QHWR NXUVQH UD]OLNH QDVWDOH SULOLNRP SUHYRÿHQMD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD
inostranog poslovanja
SUHQRVHVDLOLQD]DOLKHLQHNUHWQLQHNRMHNRULVWLYODVQLNL
RVWDOHSURPHQH
8VOXþDMXNDGDVHYUHGQRYDQMHLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH]QDWQRSULODJRÿDYD]D
SRWUHEH ILQDQVLMVNRJ L]YHãWDYDQMD GD EL VH QD SULPHU L]EHJOR GXSOR
HYLGHQWLUDQMHVUHGVWDYDLOLREDYH]DNRMHVHSUL]QDMXNDRRGYRMHQDVUHGVWYDL
REDYH]H D SRYH]DQH VX VD LQYHVWLFLRQRP QHNUHWQLQRP SULYUHGQL VXEMHNW
REHORGDQMXMH XVNODÿLYDQMH L]PHÿX SUYRELWQR GRELMHQRJ SURFHQMHQRJ L]QRVD

QHNUHWQLQHLSULODJRÿHQRJL]QRVDXNOMXþHQRJXILQDQVLMVNHL]YHãWDMH
8 L]X]HWQLP VOXþDMHYLPD NDGD SULYUHGQL VXEMHNW ]D PHUHQMH YUHGQRVWL
LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH SULPHQMXMH model troška nabavke L] MRS 16
Nekretnine, postrojenja i oprema]ERJQHPRJXüQRVWLRGUHÿLYDQMDSRX]GDQH
IHU YUHGQRVWL ãWR VPR REUDGLOL X RNYLUX WDþNH SUHWKRGQR QDYHGHQD
REHORGDQMLYDQMD YUãH VH ]D RYX LQYHVWLFLRQX QHNUHWQLQX RGYRMHQR RG
REHORGDQMLYDQMD NRMDVH RGQRVHQD GUXJH LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH 8 YH]L VD
QMLPDSULYUHGQLVXEMHNWREHORGDQMXMH
RSLVLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH
REUD]ORåHQMH]DãWRVHIHUYUHGQRVWQHPRåHSRX]GDQRL]PHULWL
SR PRJXüQRVWL SURFHQX UDVSRQD L]QRVD X NRMH VH IHU YUHGQRVW QDMYHUR
YDWQLMHPRåHXNORSLWLL
RWXÿHQMHLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHNRMDQLMHLVND]DQDSRIHUYUHGQRVWLLV
WLPXYH]L
þLQMHQLFXGDMHSULYUHGQLVXEMHNWRWXÿLRLQYHVWLFLRQXQHNUHWQLQXNRMD
QLMHELODLVND]DQDSRIHUYUHGQRVWL
LVND]DQHL]QRVHWHLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHXWUHQXWNXSURGDMHL
L]QRVSUL]QDWRJGRELWNDLOLJXELWND
3RUHG REHORGDQMLYDQMD ]DKWHYDQLK SDUDJUDIRP Standarda SULYUHGQL
VXEMHNWNRMLSULPHQMXMHmodel troška nabavkeWDNRÿHREHORGDQMXMH
SULPHQMHQLPHWRGDPRUWL]DFLMH
SURFHQMHQLYHNXSRWUHEHLOLSULPHQMHQHVWRSHDPRUWL]DFLMH
EUXWR NQMLJRYRGVWYHQX YUHGQRVW L LVSUDYNX YUHGQRVWL ]DMHGQR VD
LVSUDYNDPDYUHGQRVWLSRRVQRYXREH]YUHÿHQMDVUHGVWDYDQDSRþHWNXLQD
NUDMXSHULRGD
XVDJODãDYDQMH LVND]DQRJ L]QRVD LQYHVWLFLRQH QHNUHWQLQH QD SRþHWNX L QD
NUDMXSHULRGDSULND]XMXüLVOHGHüH
SRYHüDQMD SRVHEQR REHORGDQMXMXüL RQD NRMD VX UH]XOWDW VWLFDQMD LOL
NDSLWDOL]RYDQMDQDNQDGQLKL]GDWDND
SRYHüDQMDNRMDVXQDVWDODVWLFDQMHPSXWHPSRVORYQLKNRPELQDFLMD
SUHNODVLILNDFLMX X stalna sredstva koja se drže za prodaju LOL
XNOMXþLYDQMHXraspoloživu grupu koja se drži za prodaju XVNODGXVD
MSFI 5 Stalna sredstva koja se drže za prodaju i poslovanja koja su
prestalaLRWXÿHQMD
DPRUWL]DFLMX
L]QRVSUL]QDWLKJXELWDNDQDVWDOLK]ERJREH]YUHÿHQMDVUHGVWDYDNDRL
L]QRV XNLQXWLK JXELWDND WRNRP SHULRGD QD RVQRYX MRS 36
Obezvređenje sredstava
QHWRNXUVQHUD]OLNHQDVWDOHSULOLNRPSUHYRÿHQMDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
inostranog poslovanja
SUHQRVHVDLOLQD]DOLKHLQHNUHWQLQHNRMHNRULVWLYODVQLN
RVWDOHSURPHQH
IHUYUHGQRVWLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH8L]X]HWQLPVOXþDMHYLPDRSLVDQLP
XRNYLUXWDþNHNDGDSULYUHGQLVXEMHNWQHPRåHSRX]GDQRGDXWYUGL
IHUYUHGQRVWLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHSULYUHGQLVXEMHNWREHORGDQMXMH
RSLVLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQH
REUD]ORåHQMH]DãWRIHUYUHGQRVWQHPRåHSRX]GDQRGDXWYUGLL
SR PRJXüQRVWL SURFHQX UDVSRQD L]QRVD X NRML VH IHU YUHGQRVW
QDMYHURYDWQLMHPRåHXNORSLWL
0561HPDWHULMDOQDLPRYLQD
(IAS 38 Intangible Assets)

8YRGQHQDSRPHQH

Međunarodni računovodstveni standard 38 Nematerijalna imovina X
računovodstvene standarde ,$6%XPDUWXJRGLQH2YDNRL]PHQMHQL
StandardSULYUHGQLVXEMHNWLSURVSHNWLYQRSULPHQMXMX
QD JRRGZLOO L QHPDWHULMDOQD XODJDQMD NRMD VX VWHNOL SRVORYQLP
NRPELQDFLMDPD NRG NRMLK MH datum sticanja JRGLQH LOL
NDVQLMHL
QDVYDRVWDODQHPDWHULMDOQDXODJDQMDRGSRþHWNDSUYRJJRGLãQMHJSHULRGD
NRMLSRþLQMHVDLOLQDNRQJRGLQH
5DQLMD SULPHQD Standarda ELOD MH GR]YROMHQD L SUHSRUXþOMLYD Standard MH
]DPHQLRLXNLQXRMRS 38 Nematerijalna imovina (koji je bio usvojen 1998.
godine)
6DGUåDMStandardaL]ORåHQMHXSDUDJUDILPD
8]StandardDOLQHNDRQMHJRYGHRREMDYOMHQHVXLOsnove za zaključivanje
za MRS 38 Nematerijalna imovinaLIlustrativni primeri.
&LOM Standarda MH SURSLVLYDQMH RQLK UDþXQRYRGVWYHQLK SRVWXSDND ]D
QHPDWHULMDOQD XODJDQMD NRML QLVX SURSLVDQL GUXJLP Međunarodnim
standardima finansijskog izveštavanja =QDþDM Standarda SURL]OD]L L]
þLQMHQLFH GD QHPDWHULMDOQD XODJDQMD þLQH VYH YHüL GHR LPRYLQH PQRJLK
SULYUHGQLKVXEMHNDWD
8FLOMXREMDãQMHQMDStandardDREUDGLüHPR
GHORNUXJStandardD
GHILQLVDQMHQHPDWHULMDOQLKXODJDQMD
SUL]QDYDQMHLSRþHWQRYUHGQRYDQMHQHPDWHULMDOQLKXODJDQMD
YUHGQRYDQMHQHPDWHULMDOQLKXODJDQMDQDNRQSRþHWQRJSUL]QDYDQMD
SRYODþHQMDLRWXÿHQMDQHPDWHULMDOQLKXODJDQMDL
REHORGDQMLYDQMD
=D UD]XPHYDQMH L SULPHQX StandardD QHRSKRGQR MH ]QDWL ]QDþHQMH VOHGHüLK
WHUPLQD
6UHGVWYRMHUHVXUVSULYUHGQRJVXEMHNWD
NRML SULYUHGQL VXEMHNW NRQWUROLãH L NRML MH UH]XOWDW SURãOLK GRJDÿDMD
QDEDYNHLOLQMHJRYHSURL]YRGQMHL

RG NRMHJ SULYUHGQL VXEMHNW RþHNXMH SULWLFDQMH EXGXüLK HNRQRPVNLK
NRULVWL
1HPDWHULMDOQRQHRSLSOMLYRXODJDQMHVUHGVWYRMHQHQRYþDQRVUHGVWYR
NRMH VH PRåH LGHQWLILNRYDWL LDNR QHPD IL]LþNR REHOHåMH 1DYHGHQD
GHILQLFLMD QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD XND]XMH GD RQD LPDMX VOHGHüH
NDUDNWHULVWLNH
QHPDMXIL]LþNXVDGUåLQX]DUD]OLNXRGPDWHULMDOQLKVWYDULNDRãWR
VX QHNUHWQLQH SRVWURMHQMD L RSUHPD QHPDWHULMDOQD XODJDQMD VYRMX
YUHGQRVW GRELMDMX L] SUDYD L SULYLOHJLMD NRMH REH]EHÿXMX SULYUHGQRP
VXEMHNWX SXWHP QMLKRYH XSRWUHEH 8 SRMHGLQLP VOXþDMHYLPD
QHPDWHULMDOQD XODJDQMD PRJX LPDWL IL]LþNL REOLN NDR ãWR MH VRIWYHU
QDVQLPOMHQ QD &'X 0HÿXWLP SUL RGUHÿLYDQMX GD OL MH VUHGVWYR
PDWHULMDOQR LOL QLMH SUHVXGQD MH QMHJRYD SUHRYODÿXMXüD NRPSRQHQWD
.RQNUHWQR X VOXþDMX VRIWYHUD QD &'X GDOHNR MH YHüD QMHJRYD
YUHGQRVWQHJRYUHGQRVW&'DQDNRPHMHWDMVRIWYHUVQLPOMHQ$OLDNR
MHXSLWDQMXVRIWYHUNRMLMHLQVWDOLUDQX]QHNXPDãLQXSULREUD]ODJDQMX
MRS 16QDYHOLVPRSULPHUJORGDOLFHLQMHQRJVRIWYHUDWDMVRIWYHUEL
SUHGVWDYOMDRVDVWDYQLGHRWHPDãLQHLþLQLRELGHRQDEDYQHYUHGQRVWL
WRJPDWHULMDOQRJVUHGVWYD
2YD NDUDNWHULVWLND QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD REH]EHÿXMH SULYUHGQLP
VXEMHNWLPD GD SRMHGLQD QHPDWHULMDOQD XODJDQMD NRSLUDMX X
QHRJUDQLþHQRPEURMXSULPHUDNDãWRSULYUHGQRPVXEMHNWXRPRJXüDYD
GD LK L SURGDMX DOL L GD LK LVWRYUHPHQR ]DGUåH ]D VHEH Na primer,
preduzeće koje poseduje neki patent, može ga u vidu licence prodati
većem broju kupaca zadržavajući pri tome za sebe pravo na patent.
2YRMHELWQDUD]OLNDXRGQRVXQDPDWHULMDOQDVUHGVWYDNDRãWRVXQD
SULPHU RVQRYQD VUHGVWYD JRWRYL SURL]YRGL X PDWHULMDOQRP REOLNX LOL
WUJRYLQVNDUREDXPDWHULMDOQRPREOLNXQMLKRYRPSURGDMRPSULYUHGQL
VXEMHNWYLãHQHPDNRQWUROXQDGQMLPDWMQHSRVHGXMHLKYLãH
QLVXILQDQVLMVNLLQVWUXPHQWLL
QLMH ELWQD QDPHQD VUHGVWYD ]D QMHJRYR NODVLILNRYDQMH NDR
QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD QLMH GDNOH REDYH]QR GD VH NRULVWL ]D
SRWUHEHSURL]YRGQMH]DDGPLQLVWUDFLMXLOL]DL]QDMPOMLYDQMHGUXJLPD
8 RNYLUX GHILQLFLMH QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD QLMH SRVWDYOMHQ ]DKWHY GD VH
UDGL LVNOMXþLYR R GXJRURþQLP VUHGVWYLPD WM R RQLP VUHGVWYLPD NRMD VH
PRJXNRULVWLWLYLãHSXWDLWRXSHULRGXGXåHPRGMHGQHJRGLQH
6OHGHüH YUVWH VUHGVWDYD PRJX LVSXQLWL NULWHULMXPH L] GHILQLFLMH
QHPDWHULMDOQLKXODJDQMD
SDWHQWL SUDYR YODVQLND SDWHQWD NRML MH ]YDQLþQR RGREUHQ RG
QDGOHåQRJ]DYRGD]DSDWHQWHGDLPDLVNOMXþLYRSUDYRQDSURL]YRGQMX
L SURGDMX LOL QHNX GUXJX NRQWUROX SRMHGLQLK LQRYDFLMD LOL RWNULüD X

RGUHÿHQRPYUHPHQVNRPSHULRGX
OLFHQFHNXSOMHQRSUDYRGDVHSURL]YRGLQDRVQRYXQHþLMHJSDWHQWDLOL
UD]UDÿHQRJWHKQRORãNRJSRVWXSND
NRQFHVLMH NXSOMHQRSUDYRNRULãüHQMDSULURGQLKERJDWVWDYDLGUXJLK
GREDUD QD SULPHU SUDYR HNVSORDWDFLMH L]YRUD YRGD ]D SLüH =D
GR]YROH]DSUHYR]SXWQLNDQDRGUHÿHQRMOLQLMLULEDUHQMHLVOPRåHPR
UHüLGDQDQHNLQDþLQVSDGDMXXNRQFHVLMHXãLUHPVPLVOXWHUHþL
]DãWLWQL]QDFDåLJRYL LWUJRYDþNDLPHQD
]DãWLWQL ]QDFL VX UHþL LPHQD VLPEROL LOL GUXJD VUHGVWYD NRMD VH
NRULVWHXSURPHWXGREDUDGDELVHR]QDþLRL]YRUSURL]YRGDLGDEL
VHRQUD]OLNRYDRRGSURL]YRGDGUXJLKSURL]YRÿDþD
XVOXåQHPDUNHXWYUÿXMXLUD]OLNXMXL]YRUXVOXJHDQHSURL]YRGD
NROHNWLYQH PDUNH VH NRULVWH ]D SUHSR]QDYDQMH UREH LOL XVOXJD
þODQRYDRGUHÿHQHJUXSHSULYUHGQLKVXEMHNDWD
PDUNH SRWYUÿLYDQMD VH NRULVWH ]D SRWYUÿLYDQMH JHRJUDIVNRJ
SRUHNODLOLGUXJLKNDUDNWHULVWLNDUREHLOLXVOXJD
Zaštitni znaci trgovačka imena, uslužne marke, kolektivne marke L
marke potvrđivanja PRJX ELWL SUDYQR ]DãWLüHQH UHJLVWUDFLMRP NRG
GUåDYQLK RUJDQD VWDOQLP NRULãüHQMHP X WUJRYLQL LOL QD QHNL GUXJL
QDþLQQDSULPHUUHJLVWUDFLMRPNRGQHNHPHÿXQDURGQHRUJDQL]DFLMH
UDþXQDUVNL VRIWYHU UDGL VH R VRIWYHUX NRML MH RGYRMLY RG VUHGVWYD
UDþXQDUD PDãLQH L VO QD SULPHU VRIWYHU ]D YRÿHQMH SRVORYQLK
NQMLJD
SUDYD QD L]GDYDQMH L SXEOLNRYDQMH RGUHÿHQLK NQMLJD PX]LþNLK
GHODLVO
IUDQãL]DSUDYRNRMHVHVWLþHNXSRYLQRPGDVHSURL]YRGHLSURGDMX
RGUHÿHQLSURL]YRGLLOLXVOXJHQDRGUHÿHQRMWHULWRULMLSUDYRVHNXSXMH
RGGDYDRFDIUDQãL]H
SODüHQH]DNXSQLQH]DNXSQLQHPRJXELWLSODüHQHQDUD]OLþLWHQDþLQH
XQRYFXPDWHULMDOXLOLL]YRÿHQMHPUDGRYDQDREMHNWLPD]DNXSRGDYFD
6 WRJD MH PRJXüH L GD VH XODJDQMH X WXÿD VUHGVWYD DNR VX LVSXQMHQL
XVORYL]DSUL]QDYDQMHPRåHNODVLILNRYDWLNDRQHPDWHULMDOQRXODJDQMH
RþHPXüHPRJRYRULWLXRNYLUXWDþNH

Ͽ
8 5HSXEOLFL 6UELML PDWHULMD SDWHQDWD UHJXOLVDQD MH Zakonom o patentima 6OXåEHQL
JODVQLN56EUGU]DNRQL
Ѐ
8 5HSXEOLFL 6UELML PDWHULMD NRQFHVLMD UHJXOLVDQD MH Zakonom o javno-privatnom
partnerstvu i koncesijama6OXåEHQLJODVQLN56EUL
Ё
85HSXEOLFL6UELMLPDWHULMDåLJRYDUHJXOLVDQDMHZakonom o žigovima6OXåEHQLJODVQLN
56EULGU]DNRQ
QD]LYL ,QWHUQHW GRPHQD UDGL VH R MHGLQVWYHQRP DOIDQXPHULþNRP

LPHQXNRMHVHNRULVWL]DSUHSR]QDYDQMHRGUHÿHQHQXPHULþNH ,QWHUQHW
DGUHVH 5HJLVWUDFLMD QD]LYD GRPHQD VWYDUD YH]X L]PHÿX LPHQD L
RGUHÿHQRJ NRPSMXWHUD QD ,QWHUQHWX WRNRP SHULRGD UHJLVWUDFLMH
2YDNYHUHJLVWUDFLMHVXREQRYOMLYH
SUHSR]QDWOMLYD REHOHåMD ]QDND MHGLQVWYHQD ERMD REOLN LOL GL]DMQ
SDNRYDQMD
ED]H SRGDWDND ED]H SRGDWDND VX VNXSRYL LQIRUPDFLMD NRMH VH
QDMþHãüH þXYDMX X HOHNWURQVNRP REOLNX 2QH XJODYQRP QDVWDMX
SULNXSOMDQMHPLQIRUPDFLMDWRNRPXRELþDMHQRJSRVORYDQMDSULYUHGQRJ
VXEMHNWD-HGDQRGREOLNDED]HSRGDWDNDMHLOLVWDSRWURãDþD
QDVORYLQRYLQD
SRVORYQHWDMQHNDRãWRVXKHPLMVNHIRUPXOHSURFHVLLOLUHFHSWXUH
SURWRWLSLWM]QDQMHVDGUåDQRXQMLPD
'DNOH Standard NDR QHPDWHULMDOQD XODJDQMD QDYRGL L RQD NRMD QLVX ELOD
XRELþDMHQD X GRVDGDãQMRM UDþXQRYRGVWYHQRM SUDNVL X QDãRM ]HPOML
PDUNHWLQãND SUDYD XYR]QH NYRWH RGQRVL VD GREDYOMDþLPD RGQRVL VD
NXSFLPDORMDOQRVWNXSDFDXGHRQDWUåLãWXLGU
8 RNYLUX WDþNH GDMHPR SULND] XVORYD ]D SUL]QDYDQMH QHPDWHULMDOQLK
XODJDQMD
GDVHPRåHLGHQWLILNRYDWL
GDJDSULYUHGQLVXEMHNWNRQWUROLãHLGDPXSRRVQRYXQMHJDSULWLþXLOL
üHPXSULWLFDWLHNRQRPVNHNRULVWLL
GDPXVHPRåHXWYUGLWLYUHGQRVW
Identifikovano sredstvo UDGL VH R VUHGVWYX NRMH VH PRåH MDVQR
UDVSR]QDWL NRMH VH UD]OLNXMH RG GUXJLK VUHGVWDYD SULYUHGQRJ VXEMHNWD L
WDNVDWLYQR SREURMDWL QD SULPHU patent za proizvod "A", licenca za
proizvod "B", računarski softver za finansijsko knjigovodstvo, itd. QD
VUHGVWYRVHSRWRPSULPHQMXMXNULWHULMXPLSUL]QDYDQMD
3ULWLFDQMH HNRQRPVNLK NRULVWL SRYH]DQLK VD QHPDWHULMDOQLP
XODJDQMHPPRåHELWLQDYLãHQDþLQD
DNRVHQHPDWHULMDOQDXODJDQMDNRULVWHXSURFHVXSURL]YRGQMHQDQMLPD
VHLOLX]SRPRüQMLKSURL]YRGHSURL]YRGLLOLSUXåDMXXVOXJHNRMLVH
SURGDMX QD WUåLãWX L SR RVQRYX þLMH SURGDMH üH XVOHGLWL SULWLFDQMH
HNRQRPVNLK NRULVWL X SULYUHGQL VXEMHNWLOL üH QHPDWHULMDOQD XODJDQMD
XWLFDWLQDVPDQMHQMHWURãNRYDXSRVORYDQMX
DNR VH QHPDWHULMDOQD XODJDQMD L]QDMPOMXMX SULYUHGQL VXEMHNW üH YUãLWL
QDSODWHQDNQDGD]DQMLKRYRL]QDMPOMLYDQMH
NRULãüHQMH VUHGVWDYD X DGPLQLVWUDWLYQH VYUKH SRPDåH UDGX RVWDOLK
VUHGVWDYD RG þLMHJ UDGD QD GLUHNWDQ LOL LQGLUHNWDQ QDþLQ SULWLþX
HNRQRPVNHNRULVWLXSULYUHGQLVXEMHNW
0RQHWDUQD VUHGVWYD VX JRWRYLQD NRMX SULYUHGQL VXEMHNW SRVHGXMH L

VUHGVWYD SRWUDåLYDQMD NRMD üH SULYUHGQL VXEMHNW SULPLWL X ILNVQLP LOL
RGUHGOMLYLPL]QRVLPDQRYFD
,VWUDåLYDQMH MH RULJLQDOQR L SODQLUDQR LVSLWLYDQMH NRMH MH SUHGX]HWR VD
QDPHURPGDVHGRÿHGRQRYLKQDXþQLKLWHKQLþNLKVD]QDQMDLLQIRUPDFLMDL
SRVWRMLYHURYDWQRüDGDüHGRWRJDLGRüL3ULPHULDNWLYQRVWLLVWUDåLYDQMDEL
PRJOLGDEXGX
L]QDODåHQMHDOWHUQDWLYD]DPDWHULMDOHSURL]YRGHSRVWXSNHLXVOXJH
REOLNRYDQMH GL]DMQ RFHQMLYDQMH L NRQDþDQ L]ERU PRJXüLK DOWHUQDWLYD
QRYLK LOL SREROMãDQLK PDWHULMDOD SURQDOD]DND SURL]YRGD SRVWXSDND
VLVWHPDLXVOXJDL
DNWLYQRVWLQDVWLFDQMXQRYLKIXQGDPHQWDOQLK]QDQMDLVO
)D]DLVWUDåLYDQMDMHSHULRGXNRPHVHREDYOMDMXSRVORYLLVWUDåLYDQMD
5D]YRM MH SULPHQD QDOD]D LVWUDåLYDQMD LOL GUXJLK ]QDQMD X SODQLUDQMX LOL
GL]DMQLUDQMX QRYLK LOL ELWQR SREROMãDQLK PDWHULMDOD XUHÿDMD SURL]YRGD LOL
XVOXJD WHKQRORãNLK SURFHVD SUH SRþHWND NRPHUFLMDOQH SURL]YRGQMH LOL
XSRWUHEH3ULPHULDNWLYQRVWLUD]YRMDELPRJOLGDEXGX
GL]DMQNRQVWUXNFLMDLWHVWLUDQMHSUHSURL]YRGQMHLOLXSRWUHEHSURWRWLSDL
PRGHOD
GL]DMQ DODWD X]RUDND PRGHOD L PDWULFD NRMH REXKYDWDMX QRYX
WHKQRORJLMX
GL]DMQ NRQVWUXNFLMD L REDYOMDQMH SUREQH SURL]YRGQMH NRMD L QLMH
IRUPLUDQDNDRHNRQRPVNLLVSODWLYDFHOLQDYHüVDPRUDGLSUREH
GL]DMQ NRQVWUXNFLMD L WHVWLUDQMH L]DEUDQLK DOWHUQDWLYD QRYLK LOL
SREROMãDQLKPDWHULMDODSURQDOD]DNDSURL]YRGDSRVWXSDNDVLVWHPDLOL
XVOXJD
)D]DUD]YRMDMHSHULRGXNRPHVHYUãHSRVORYLUD]YRMD
$PRUWL]DFLMDMHSRVWXSDN
REUDþXQDYDQMDL]QRVDWURãNRYDWURãHQMDGXJRURþQLKVUHGVWDYDL
VLVWHPDWVNR UDVSRUHÿLYDQMH WLK L]QRVD QD RGJRYDUDMXüH REUDþXQVNH
SHULRGH
Amortizacioni iznos MH WURãDN QDEDYNH VUHGVWYD LOL GUXJL L]QRV NRML
]DPHQMXMHWURãDNQDEDYNHXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDXPDQMHQ]DRVWDWDN
YUHGQRVWL VUHGVWYD UH]LGXDOQX YUHGQRVW 7R MH L]QRV NRML VH X YHNX
XSRWUHEH VUHGVWYD X SULYUHGQRP VXEMHNWX UDVSRUHÿXMH QD REUDþXQVNH
SHULRGH NDR UDVKRG 1DYHGHQL L]QRV QH PRUD ELWL REDYH]QR RVQRYLFD ]D
REUDþXQ DPRUWL]DFLMH 7R ]DYLVL RG SULPHQMHQH WHKQLNH REUDþXQDYDQMD
DPRUWL]DFLMHRþHPXVPRJRYRULOLXRNYLUXMRS 16WDþND
9HNXSRWUHEHMH
SHULRG X NRMHP VH RþHNXMH GD üH SULYUHGQL VXEMHNW NRULVWLWL QHNR
VUHGVWYRLOL
EURM SURL]YRGD LOL VOLþQLK MHGLQLFD NRML VH RþHNXMH GD üH SULYUHGQL
VXEMHNWSURL]YHVWLNRULãüHQMHPWRJVUHGVWYD
9HNXSRWUHEHMHSHULRGQDNRMLVHRGQRVLamortizacioni trošakWMXRYRP
SHULRGXVUHGVWYRWUHEDXSRWSXQRVWLGDVHDPRUWL]XMHLOLDNRVHLVND]XMHX
NROLþLQL XþLQDND YHN XSRWUHEH MH EURM SURL]YRGD QD NRML VH RGQRVL
amortizacioni trošak 1D WDM RELP SURL]YRGQMH WUHED X SRWSXQRVWL
DPRUWL]RYDWLVUHGVWYR
'DNOH SUL NRULãüHQMX L]UD]D vek upotrebe PLVOLPR QD XSRWUHEX
QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD RG VWUDQH izveštajnog privrednog subjekta 1D
SULPHUX UDþXQDUVNRJ VRIWYHUD NDR QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD XND]DüHPR
QD UD]OLNX L]PHÿX IL]LþNRJ YHND WUDMDQMD VUHGVWYD HNRQRPVNRJ YHND
WUDMDQMDVUHGVWYDLYHNDXSRWUHEH
3ULPHU
Preduzeće je kupilo nov softver za računovodstvo.

Njegov fizički vek trajanja je neograničen. Međutim, ograničen je fizičkim
vekom trajanja tipa računara na kojem se takav softver može koristiti.
Ekonomski vek trajanja je oko 10 godina 4 (nakon ovog perioda njegovo
održavanje će biti veoma skupo, jer će biti sve manje programera koji će
koristiti programski jezik u kojem je on napravljen).
Preduzeće namerava da softver koristi 8 godina i da ga nakon toga
zameni savremenijim. Za njega će, dakle, vek upotrebe softvera biti 8
godina.
3UL]QDYDQMHQHPDWHULMDOQLKXODJDQMDMHSRVWXSDNRGUHÿLYDQMDGDOLüHVH
L]QRVL XODJDQMD ]D QMLKRYX QDEDYNX VWYDUDQMH L VO WUHWLUDWL NDR
QHPDWHULMDOQR XODJDQMH L SUHPD WRPH LVND]DWL X bilansu stanja LOL NDR
UDVKRGLSUHPDWRPHRGPDKLVND]DWLXbilansu uspeha
3RþHWQR YUHGQRYDQMH VUHGVWDYD RGUHÿLYDQMH YUHGQRVWL SR NRMRM üH
VUHGVWYR ELWL HYLGHQWLUDQR X SRVORYQLP NQMLJDPD X WUHQXWNX QMHJRYH
QDEDYNH 5DGL VH GDNOH R YUHGQRVWL SR NRMRM VH VUHGVWYR SUL]QDMH X
SRVORYQLPNQMLJDPDNDGDVHXQMLPDSUYLSXWHYLGHQWLUD
7URãDNQDEDYNHQDEDYQDYUHGQRVWVUHGVWYDMHL]QRVSODüHQRJQRYFD
LOLQRYþDQLKHNYLYDOHQDWDIHUYUHGQRVWLOLGUXJDQDNQDGDGDWD]DQDEDYNX
VUHGVWYDXYUHPHQMHJRYRJVWLFDQMDLOLL]JUDGQMHLOLXNROLNRMHSULPHQOMLYR
SURFHQMHQL L]QRV SULSLVDQ WRP VUHGVWYX NDGD MH RQR SRþHWQR SUL]QDWR X
VNODGXVDSRVHEQLP]DKWHYRPQHNRJGUXJRJMSFINDRãWRMHQDSULPHU
MSFI 2 Plaćanja bazirana na akcijama 1D SULPHU X VNODGX VD WLP
6WDQGDUGRPXtransakciji u kojoj se plaćanje vrši instrumentom akcijskog

2YDMEURMJRGLQDWUHEDVKYDWLWLVDPR NDRSULPHUDQHLNDRþYUVWRSRVWDYOMHQX VWYDUQX
JUDQLFXHNRQRPVNRJYHNDXSRWUHEHVRIWYHUD
kapitala VUHGVWYD L XVOXJH NRML VX NXSOMHQL YUHGQXMX VH SR VYRMRM IHU
YUHGQRVWL
2VWDWDNYUHGQRVWLUH]LGXDOQDYUHGQRVWQDdatum bilansaMHL]QRVNRML
EL SULYUHGQLVXEMHNW QD WDMGDQ GRELRHYHQWXDOQRP SURGDMRP VUHGVWYD X]
SUHWSRVWDYNXGDVHVUHGVWYRQDOD]LXVWDQMXXNRMHPüHVHQDOD]LWLQDNUDMX
QMHJRYRJ YHND NRULãüHQMD X SULYUHGQRP VXEMHNWX SRGUD]XPHYD VH L
SURGDMD VUHGVWYD X RWSDG WM NDR VHNXQGDUQH VLURYLQH SR RGELWNX
RþHNLYDQLK WURãNRYD RWXÿHQMD UHFLPR WURãNRYD OLFLWDFLMH LOL QMHJRYH
GHPRQWDåH DNR WL WURãNRYL SDGDMX QD WHUHW SULYUHGQRJ VXEMHNWD NRMH
VUHGVWYRSURGDMH7URãNRYLRWXÿHQMDLGHPRQWDåHVHX]LPDMXXRE]LUDNR
VX ]QDþDMQL 3UL RGUHÿLYDQMX RVWDWND YUHGQRVWL V RE]LURP GD VH RQD
XWYUÿXMH NDR YUHGQRVW QD datum bilansa REUDþXQVNRJ SHULRGD ]D NRML VH
REUDþXQDYDDPRUWL]DFLMDL]QMHVXLVNOMXþHQLHIHNWLLQIODFLMHNRMDüHQDVWDWL
XSUHRVWDORPYHNXXSRWUHEHVUHGVWYDXSULYUHGQRPVXEMHNWXStandard QH
]DKWHYD SRVHEQRJ QH]DYLVQRJ NYDOLILNRYDQRJ SURFHQLWHOMD ]D
SURFHQMLYDQMH RVWDWND YUHGQRVWL ãWR ]QDþL GD WR PRåH GD XUDGL L OLFH L]
SULYUHGQRJ VXEMHNWD XNROLNR MH ]D WR VSRVREQR 2YDM L]QRV SUHGVWDYOMD
RGELWQX VWDYNX RG QDEDYQH YUHGQRVWL SUL L]UDþXQDYDQMX RVQRYLFH ]D
REUDþXQ DPRUWL]DFLMH WM amortizacionog iznosa VXãWLQX XNOMXþLYDQMD
RVWDWNDYUHGQRVWLXREUDþXQDPRUWL]DFLMHREMDVQLOLVPRXRNYLUXMRS 16
SULREUD]ODJDQMXRYRJWHUPLQD
3URFHQMHQLRVWDWDNYUHGQRVWLVHQHNQMLåL2QVHVDPRNDRSRGDWDNXSLVXMH
QDDQDOLWLþNXNDUWLFXNRQNUHWQRJQHPDWHULMDOQRJXODJDQMD
)HU YUHGQRVWMH L]QRV ]DNRML VUHGVWYR PRåH ELWL SURGDWR LOL UD]PHQMHQR
L]PHÿXREDYHãWHQLKLYROMQLKVWUDQDNDXWUDQVDNFLMLQDVORERGQRPWUåLãWX
YROMQD VWUDQND MH RQD NRMD GREURYROMQR SULVWXSD WUDQVDNFLML SURGDMH LOL
UD]PHQH
$NWLYQRWUåLãWHMHWUåLãWHQDNRMHPSRVWRMHVYLVOHGHüLXVORYL
VWYDULVDNRMLPDVHWUJXMHQDWUåLãWXVXKRPRJHQH
XVYDNRPWUHQXWNXVHPRJXQDüL]DWUJRYLQXVSUHPQLNXSFLLSURGDYFL
L
FHQHVXGRVWXSQHMDYQRVWLSRWHQFLMDOQLPNXSFLPDLSURGDYFLPDNDRL
RVWDOLP]DLQWHUHVRYDQLPD
Gubitak zbog obezvređenja SRVWRML NDGD MH knjigovodstvena vrednost
VUHGVWDYD YHüL RG QMHJRYRJ nadoknadivog iznosa Gubitak zbog
obezvređenjaMHUD]OLNDL]PHÿXRYHGYHYUHGQRVWL
Knjigovodstvena vrednostMHL]QRVSRNRMHPMHQHNRVUHGVWYRSUL]QDWRX
izveštaju o finansijskom položaju /bilansu stanja/QDNRQRGELWNDQMHJRYH
LVSUDYNH YUHGQRVWL DNXPXOLUDQH DPRUWL]DFLMH L gubitka zbog
obezvređenjaNDGDEXGHPRXSRWUHEOMDYDOLL]UD]knjigovodstvena vrednost
LOL neto knjigovodstvena vrednost PLVOLPR QD VDGDãQMX YUHGQRVW
QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD D NDGD EXGHPR XSRWUHEOMDYDOL L]UD] bruto

knjigovodstvena vrednost PLVOLPR QD QDEDYQX YUHGQRVW WM WURãDN
QDEDYNH
Nadoknadivi iznos MH YLãL L]QRV RG VOHGHüLK L]QRVD neto fer vrednosti
sredstva fer vrednosti umanjene za procenjene troškove prodaje LOL
QMHJRYHupotrebne vrednosti
Fer vrednost umanjena za procenjene troškove prodajeMHL]QRV]DNRML
VUHGVWYR PRåH ELWL SURGDWR LOL UD]PHQMHQR L]PHÿX REDYHãWHQLK L YROMQLK
VWUDQDXWUDQVDNFLMLQDVORERGQRPWUåLãWXXPDQMHQD]DWURãNRYHRWXÿHQMD
SURGDMH YROMQD VWUDQD MH RQD NRMD GREURYROMQR SULVWXSD WUDQVDNFLML
SURGDMHLOLUD]PHQH
Upotrebna vrednost sredstva MH VDGDãQMD YUHGQRVW SURFHQMHQLK EXGXüLK
QHWRWRNRYDJRWRYLQHNRMLVHRþHNXMXRG
QDVWDYNDXSRWUHEHVUHGVWYDL
RWXÿHQMD QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD LOL RWXÿHQMD QMHJRYLK RVWDWDND QD
NUDMX QMHJRYRJ YHND XSRWUHEH X SULYUHGQRP VXEMHNWX X]LPDMXüL X
RE]LU L REDYH]H NRMH üH SRVWRMDWL QD GDQ RWXÿHQMD QHPDWHULMDOQRJ
XODJDQMDLOLRWXÿHQMDQMHJRYLKRVWDWDND
5DþXQRYRGVWYR QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD REXKYDWD UDþXQRYRGVWYHQH
SRVWXSNH ]D SUL]QDYDQMD YUHGQRYDQMD L REHORGDQMLYDQMD X YH]L VD
QHPDWHULMDOQLP XODJDQMLPD 6DVWDYQL GHR UDþXQRYRGVWYD QHPDWHULMDOQLK
XODJDQMD NRMH QH PRUD SRVWRMDWL NDR SRVHEQD FHOLQD X RNYLUX
UDþXQRYRGVWYD QHNRJ SULYUHGQRJ VXEMHNWD MH L DQDOLWLþND HYLGHQFLMD
Datum sticanja MH GDQ QD NRML VWLFDODF HIHNWLYQR VWLþH NRQWUROX QDG
VWHþHQLP VXEMHNWRP 8 VOXþDMX SULVLOQRJ SUHX]LPDQMD datum sticanja WM
QDMUDQLMLGDWXPQDNRMLVHSRVWLåHVWYDUQLVSRUD]XPL]PHÿXVWUDQDNRMHVH
NRPELQXMX SUHGVWDYOMD GDQ QD NRML GRYROMDQ EURM YODVQLND VWHþHQRJ
VXEMHNWDSULKYDWDSRQXGXVWLFDRFDGDVWLFDODFPRåHSUHX]HWLNRQWUROXQDG
VWHþHQLPVXEMHNWRP
Datum ugovoraMHGDQQDNRMLVHSRVWLåHVWYDUQLVSRUD]XPL]PHÿXVWUDQD
NRMH VH NRPELQXMX D X VOXþDMX SUDYQLK OLFD þLMH VH KDUWLMH RG YUHGQRVWL
MDYQRNRWLUDMXGDQNDGDVHRQMDYQRREMDYOMXMH
*RRGZLOO þLQH HNRQRPVNH NRULVWL NRMH SURLVWLþX L] VUHGVWDYD NRMD VH QH
PRJXSRMHGLQDþQRLGHQWLILNRYDWLLRGYRMHQRSUL]QDWL0RåHVHGHILQLVDWLL
NDRSODüDQMHNRMHMHL]YUãLRVWLFDODFRþHNXMXüLEXGXüHHNRQRPVNHNRULVWL
RG VUHGVWDYD NRMD VH QH PRJX SRMHGLQDþQR LGHQWLILNRYDWL L RGYRMHQR
SUL]QDWL
1HRJUDQLþHQR GXJ YHN XSRWUHEH QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD X
SULYUHGQRP VXEMHNWX L]UD] QHRJUDQLþHQR GXJ QH SRGUD]XPHYD L
EHVNRQDþDQ 1DLPH SRG L]UD]RP QHRJUDQLþHQR GXJ SRGUD]XPHYD VH
GD SULYUHGQL VXEMHNW QHüH NRULVWLWL QHPDWHULMDOQR XODJDQMH QDNRQ RQRJ

SHULRGDXNRMHPWURãNRYLQMHJRYRJNRULãüHQMDSUHYD]LOD]HVYRMXRELþDMHQL
QLYRQLYRQDNRMHPMHLVSODWLYRNRULVWLWLQHPDWHULMDOQRXODJDQMH
5HYDORUL]DFLRQDJUXSDUHYDORUL]DFLRQDJUXSDREMHGLQMXMHQHPDWHULMDOQD
XODJDQMDVOLþQHYUVWHVOLþQHXSRWUHEHXSRVORYDQMXSULYUHGQRJVXEMHNWDL
VUHGVWYD þLMH VH WUåLãQH FHQH VOLþQR PHQMDMX .DGD VX X SLWDQMX
QHPDWHULMDOQDXODJDQMDSULPHULUHYDORUL]DFLRQLKJUXSDELPRJOLGDEXGX
SDWHQWL
OLFHQFH
NRQFHVLMH
UDþXQDUVNLVRIWYHU
XODJDQMDXUD]YRM
RVWDODQHPDWHULMDOQDXODJDQMD
1DYHGHQLVSLVDNQHWUHEDVKYDWLWLNDRNRQDþDQLOLMHGLQRPRJXüL
5HWURDNWLYQD SULPHQD ]DKWHYD Standarda SRGUD]XPHYD GD VH QMHJRYL
]DKWHYL UHWURDNWLYQR SULPHQH QD ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH SUHWKRGQLK
REUDþXQVNLKSHULRGD3UHUDþXQDYDQMHVHYUãL]DRQROLNRSHULRGDXQD]DG]D
NROLNR MH SHULRGD YUãHQR SULND]LYDQMH SUH]HQWRYDQMH ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD LOL ]D NROLNR SHULRGD MH WR PRJXüH XUDGLWL &LOM MH L]YUãLWL
SUHUDþXQ NDR GD MH L]PHQMHQD UDþXQRYRGVWYHQD SROLWLND ]DKWHYDQD
Standardom RGXYHNSULPHQMLYDQD
3URVSHNWLYQD SULPHQD ]DKWHYD Standarda SULPHQD SURPHQMHQLK
UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND ]DKWHYDQLK Standardom VDPR RG WHNXüHJ
REUDþXQVNRJSHULRGD

'HORNUXJStandardD

Standard SULPHQMXMX VYL privredni subjekti X VYRP UDþXQRYRGVWYX
QHPDWHULMDOQLKXODJDQMDRVLP]D
QHPDWHULMDOQD XODJDQMD NRMD VX X GHORNUXJX GUXJLK Međunarodnih
standarda finansijskog izveštavanjaNDRãWRVX
QHPDWHULMDOQD XODJDQMD NRMD VH GUåH UDGL SURGDMH X UHGRYQRP
SRVORYDQMXNRMDVXXGHORNUXJXMRS 2 ZaliheGDNOHVRIWYHUNRMLMH
NXSOMHQUDGLGDOMHSURGDMHXGHORNUXJXMHMRS 2 Zalihe8VOXþDMXGD
MH VRIWYHU SR QDUXGåELQL VWYRUHQ X SULYUHGQRP VXEMHNWX X SHULRGX
QMHJRYRJVWYDUDQMDXGHORNUXJXMHLOLMRS 2 Zalihe -DNRELQMHJRYR
VWYDUDQMHWUDMDORGXåLSHULRG0HÿXWLPXVOXþDMXGDMHVRIWYHUVWYRUHQ
X SULYUHGQRP VXEMHNWX VD QDPHURP GD VH SURGDMH X REOLNX GDYDQMD
OLFHQFLQDQMHJDRQMHXYUHPHVWYDUDQMDXGHORNUXJXMRS 2 ZaliheD
SRVWYDUDQMXMHXGHORNUXJXStandarda

odložena poreska sredstva NRMD VX X GHORNUXJX MRS 12 Porezi iz
dobitka
XJRYRULROL]LQJXQHPDWHULMDOQLKXODJDQMDNRMLVXXGHORNUXJXMSFI
16 Lizinzi. 8 GHORNUXJX MSFIS 16 Lizinzi QLVX SUDYD SR RVQRYX
XJRYRUDROLFHQFDPDNDRãWRVXLJUDQLILOPRYLYLGHRVQLPFLGUDPH
UXNRSLVL SDWHQWL L DXWRUVND SUDYD 2YD VUHGVWYD VSDGDMX X GHORNUXJ
Standarda1DNRQSRþHWQRJSUL]QDYDQMDQHPDWHULMDOQLKXODJDQMDNRMD
VX X GHORNUXJX MSFI 16, UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH RYDNYLK
XODJDQMDVHQDGDOMHYUãLXVNODGXVDStandardom
VUHGVWYD NRMD VX SRYH]DQD VD QDNQDGDPD ]DSRVOHQLPD NRMD VX X
GHORNUXJXMRS 19 Naknade zaposlenima
VUHGVWYD NRMD VH X VNODGX VD MRS 32 Finansijski instrumenti:
Prikazivanje WUHWLUDMX NDR ILQDQVLMVND VUHGVWYD SUL]QDYDQMH L
YUHGQRYDQMH ILQDQVLMVNLK VUHGVWDYD YUãL VH X VNODGX VD MSFI 9
Finansijski instrumenti MRS 27 Pojedinačni finansijski izveštaji
MRS 28 Ulaganja u pridružene entitete i zajedničke poduhvate
JRRGZLOO NRML QDVWDMH L] SRVORYQLK NRPELQDFLMD NRML MH X GHORNUXJX
MSFI 3 Poslovne kombinacije
XJRYRUH R RVLJXUDQMX NRML VX X GHORNUXJX MSFI 17 Ugovori o
osiguranju
GXJRURþQD QHPDWHULMDOQD XODJDQMD NRMD VX VNODGX VD MSFI 5 Stalna
NODVLILNRYDQDNDRsredstva koja se drže za prodajuLOLVXXNOMXþHQDX
raspoloživu grupu NRMD MH NODVLILNRYDQD NDR grupa koja se drži za
prodajuL
VUHGVWYD NRMD SURL]LOD]H L] XJRYRUD VD NXSFLPD D NRMD VX SUL]QDWD X
VNODGXVDMSFI 15 Prihodi po osnovu ugovora sa kupcima
PLQHUDOQD SUDYD L L]GDWNH ]D LVWUDåLYDQMH LOL YDÿHQMH PLQHUDOD QDIWH
SULURGQRJSOLQDLVOLþQHQHREQRYOMLYHUHVXUVHNRMDVXXGHORNUXJXMSFI 6
Istraživanje i vrednovanje mineralnih resursa StandardVHSULPHQMXMHQD
XRELþDMHQD QHPDWHULMDOQD XODJDQMD X RYLP GHODWQRVWLPD QSU UDþXQDUVNH
SURJUDPH NDR L QD WURãNRYH SRþHWND SRVORYDQMD Standard VH QH
SULPHQMXMH QL QD WURãNRYH UD]YRMD L LVNRULãüDYDQMD PLQHUDOD QDIWH
SULURGQRJJDVDLVOLþQLKQHREQRYOMLYLKUHVXUVD
9HüVPRUHNOLGDXRNYLUXGHILQLFLMHQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDQLMHSRVWDYOMHQ
]DKWHY GD VH UDGL R GXJRURþQLP VUHGVWYLPD WM R RQLP VUHGVWYLPD NRMD VH
PRJXNRULVWLWLYLãHSXWDLWRXSHULRGXGXåHPRGMHGQHJRGLQH0HÿXWLPL]
SDUDJUDID Standarda NRML VH WLþX QDNQDGQRJ YUHGQRYDQMD QHPDWHULMDOQLK
XODJDQMD PRJOR EL VH ]DNOMXþLWL GD VH LSDN UDGL R GXJRURþQLP VUHGVWYLPD
0HÿXWLPVHPDNRVHQHUDGLRSUHWKRGQRQDYHGHQLPYUVWDPDVUHGVWDYDNRMD
QH VSDGDMX X GHORNUXJ Standarda VPDWUDPR GD QHPD SUHSUHNH ]D QMHJRYX
SULPHQX L QD QHPDWHULMDOQD XODJDQMD þLML MH YHN XSRWUHEH X SULYUHGQRP

VXEMHNWXNUDüLRGPHVHFL
3ULPHU
Preduzeće može u novembru mesecu platiti licencu za proizvodnju cipela sa

rokom važenja od 6 meseci. U ovom slučaju preduzeće bi na datum bilansa
imalo sredstvo (i to nematerijalno ulaganje) sa preostalim vekom upotrebe
od 4 meseca. Ne bi bilo ispravno da celokupi plaćeni iznos za dobijanje
licence prizna kao rashod tekuće godine, jer će licenca biti korišćena samo 2
meseca u tekućoj i 4 u narednoj godini. Ovako pribavljena licenca ispunjava
uslove za priznavanje kao nematerijalno ulaganje, ali ne dugoročno već
tekuće (obrtno). Doduše, može se i preko računa aktivnog vremenskog
razgraničenja vrednost neutrošenog prava na licencu preneti u naredni
obračunski period.
StandardVHSULPHQMXMHQHVDPRQDQHPDWHULMDOQDXODJDQMDL]VYRJGHORNUXJD
YHü L QD WURãNRYH NRML QH PRJX GD VH SUL]QDMX NDR QHPDWHULMDOQD XODJDQMD
NDRãWRVXWURãNRYLRJODãDYDQMDREXNHSRþHWNDSRVORYDQMDLVWUDåLYDQMDLGU
3UREOHP SUL RGUHÿLYDQMX GHORNUXJD Standarda SURL]OD]L L] þLQMHQLFH GD VH
SRMHGLQDVUHGVWYDVDVWRMHL]PDWHULMDOQHLQHPDWHULMDOQHNRPSRQHQWH8NROLNR
VH VUHGVWYR UDþXQRYRGVWYHQR PRåH SRGHOLWL QD GYD VUHGVWYD MHGQR EL RQGD
ELOR QHPDWHULMDOQR XODJDQMH D GUXJR RVQRYQR VUHGVWYR 8NROLNR VH VUHGVWYR
UDþXQRYRGVWYHQRQHPRåHSRGHOLWLQDGYDVUHGVWYDQMHJRYRNODVLILNRYDQMHX
QHPDWHULMDOQRXODJDQMHLOLRVQRYQRVUHGVWYR]DYLVLRGWRJDNRMDNRPSRQHQWD
MH SUHWHåQD 1DYHãüHPR WUL SULPHUD X SULPHULPD VH SRVPDWUD VLWXDFLMD VD
VWDQRYLãWDSULYUHGQLKVXEMHNDWDNRMDVXVUHGVWYDVWHNODNXSRYLQRP
PRELOQLWHOHIRQLVDGUåHXVHELLQWHJULVDQVRIWYHUNRMLXSUDYOMDWHOHIRQRPL
RPRJXüDYD QMHJRYR IXQNFLRQLVDQMH WHOHIRQ EL EH] WRJ VRIWYHUD ELR
QHXSRWUHEOMLYWMJRPLODSODVWLNHLHOHNWURQLNHPDWHULMDOQDNRPSRQHQWD
WHOHIRQ IL]LþNL SRVPDWUDQ MH YUHGQLMD RG QHPDWHULMDOQH NRPSRQHQWH
VRIWYHUDSDVHPRELOQLWHOHIRQUDþXQRYRGVWYHQRWUHWLUDNDRPDWHULMDOQR
VUHGVWYR X ]DYLVQRVWL RG QMHJRYH YUHGQRVWL NODVLILNXMH VH NDR RVQRYQR
VUHGVWYR LOL NDR REUWQR VUHGVWYR VOLþQD MH VLWXDFLMD L VD UDþXQDURP L
RSHUDWLYQLPVRIWYHURPVRIWYHURPNRMLXSUDYOMDUDGRPUDþXQDUD
VRIWYHUNODVLILNRYDQNDRQHPDWHULMDOQRXODJDQMHQDMþHãüHVHNXSXMHWDNR
ãWRMHDUKLYLUDQQDVQLPOMHQQDNRPSDNWGLVNXVRE]LURPGDMHYUHGQRVW
SUD]QRJNRPSDNWGLVNDXRGQRVXQDYUHGQRVWVRIWYHUDEH]QDþDMQDWDNDY
NRPSDNW GLVN VD QDVQLPOMHQLP VRIWYHURP VD VWDQRYLãWD NXSFD
UDþXQRYRGVWYHQRVHNODVLILNXMHNDRQHPDWHULMDOQRXODJDQMH
DSOLNDWLYQLVRIWYHUMHRGYRMLYRGUDþXQDUDLPRåHVHSULEDYOMDWLRGYRMHQR
RG VDPRJ UDþXQDUD L QMHJRYRJ RSHUDWLYQRJ VRIWYHUD ]ERJ WRJD VH
DSOLNDWLYQLVRIWYHUDNRLVSXQMDYDVYHRVWDOHSRWUHEQHXVORYHSUL]QDMHNDR
QHPDWHULMDOQRXODJDQMH

'HILQLVDQMHQHPDWHULMDOQLKXODJDQMD

1HPDWHULMDOQR QHRSLSOMLYR XODJDQMH VUHGVWYR MH QHQRYþDQR VUHGVWYR NRMH
VHPRåHLGHQWLILNRYDWLLDNRQHPDIL]LþNRREHOHåMH
8RYRPGHOXStandardaSULGHILQLVDQMXQHPDWHULMDOQLKXODJDQMDREUDÿHQDVX
WULXVORYD]DQMLKRYRSUL]QDYDQMH
PRJXüQRVWLGHQWLILNDFLMH
NRQWURODQDGVUHGVWYRPL
HNRQRPVNHNRULVWLRGVUHGVWYD
0RJXüQRVWLGHQWLILNDFLMHGHILQLFLMDQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDVDGUåL]DKWHY
GD PRUD SRVWRMDWL PRJXüQRVW QMHJRYH LGHQWLILNDFLMH D VDPLP WLP PRUD
SRVWRMDWLPRJXüQRVWQMHJRYRJMDVQRJUD]OLNRYDQMDRGJRRGZLOOD,QVLVWLUDQMH
QD RYRP ]DKWHYX SURL]DãOR MH L] þLQMHQLFH GD VH QHPDWHULMDOQD XODJDQMD
VWHþHQDXSRVORYQLPNRPELQDFLMDPDþHVWRLVND]XMXXRNYLUXJRRGZLOODDQH
NDRVDPRVWDOQDVUHGVWYDLDNR]DWRLVSXQMDYDMXXVORYH6WRJDMHOdboråHOHR
XGDStandarduXRGQRVXQDSUHWKRGQXYHU]LMXMRS 38 NRQFHSWLGHQWLILNDFLMH
EROMH SRMDVQL NDNR EL VH GDOD GHILQLWLYQD RVQRYD ]D LGHQWLILNRYDQMH L
SUL]QDYDQMHQHPDWHULMDOQLKXODJDQMDRGYRMHQRRGJRRGZLOOD
6UHGVWYR LVSXQMDYD XVORYH LGHQWLILNRYDQMD VDGUåDQH X GHILQLFLML
QHPDWHULMDOQLKXODJDQMDDNR
MHL]GYRMLYRRGQRVQRXNROLNRVHPRåHRGYRMLWLLOLL]GYRMLWLL]SULYUHGQRJ
VXEMHNWD L SURGDWL SUHQHWL OLFHQFLUDWL L]QDMPLWL LOL UD]PHQLWL ELOR
RGYRMHQR LOL ]DMHGQR VD SRYH]DQLP XJRYRULPD GUXJLP VUHGVWYLPD LOL
REDYH]DPDLOL
QDVWDMHSRRVQRYXXJRYRUQLKLOLGUXJLK]DNRQVNLKSUDYDEH]RE]LUDGDOL
VX WD SUDYD SUHQRVLYD LOL RGYRMLYD RG SULYUHGQRJ VXEMHNWD LOL RG GUXJLK
SUDYD LOL REDYH]D X SDUDJUDILPD %& L %& Osnove za zaključke
SRMDãQMHQR MH GD RGYRMLYRVW QHNRJ VUHGVWYD QLMH MHGLQL LQGLNDWRU
PRJXüQRVWL QMHJRYH LGHQWLILNDFLMH Na primer, neko pravo može od
strane države biti dodeljeno preduzeću, s tim da ga ono ne može bez
odobrenja države preneti ili prodati drugom preduzeću, kao što je pravo
na pružanje komunalnih usluga.
8NROLNR QHNL L]GDWDN QH LVSXQMDYDXVORYH GD EXGH SUL]QDW NDR QHPDWHULMDOQR
XODJDQMH D QL XVORYH GD EXGH SUL]QDW NDR QHNR GUXJR VUHGVWYR SUL]QDMH VH
NDRUDVKRGXSHULRGXXNRPMHQDVWDR1DYHãüHPRGYDSULPHUD
preduzeće je sklopilo ugovor o zakupu softvera na period od 3 godine, uz
godišnje plaćanje unapredVRE]LURPGDMHSODüDQMHXQDSUHG]DSHULRG
NRMLQLMHGXåLRGPHVHFLQLMHLVSXQMHQXVORYGDVHRYRXODJDQMHSUL]QD
NDRGXJRURþQRQHPDWHULMDOQRXODJDQMH'DNOHSHULRGQDNRMLMHVNORSOMHQ
XJRYRU NRML MH GXåL RG PHVHFL QH XWLþH QD NODVLILNRYDQMH RYRJ
XODJDQMD NDR GXJRURþQRJ QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD X SULPHUX VPR
XND]DOLQDPRJXüLQDþLQSUL]QDYDQMDRYDNYLKL]GDWDND
SUHGX]HüHMHXORåLORQRYDFXSRVORYHLVWUDåLYDQMDSRRVQRYXQDYHGHQH
DNWLYQRVWL LVWUDåLYDQMD Standard QH GR]YROMDYD SUL]QDYDQMH QL MHGQH
YUVWHQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDRþHPXJRYRULPRXRNYLUXWDþNH
8RNYLUXWDþNHXND]DüHPRLQDRVWDOHSULPHUHNDGDVHQHNRXODJDQMHQH
PRåHSUL]QDWLNDRQHPDWHULMDOQR
.RQWUROD QDG VUHGVWYRP ELWDQ XVORY ]D SUL]QDYDQMH QHPDWHULMDOQRJ
XODJDQMDMH L SRVWRMDQMH NRQWUROH QDG QMLP RG VWUDQH izveštajnog privrednog
subjekta 3ULYUHGQL VXEMHNW NRQWUROLãH QHPDWHULMDOQR XODJDQMH DNR PRåH
NRULVWLHNRQRPVNHNRULVWLNRMHELSULWLFDOHRGVUHGVWYDLDNRPRåHRJUDQLþLWL
GUXJLPD SULVWXS WLP NRULVWLPD L WLP VUHGVWYLPD 8RELþDMHQR MH GD RYD
VSRVREQRVWSURL]LOD]LL]RGJRYDUDMXüLK]DNRQVNLKSUDYDNRMDVHPRJX]DãWLWL
QDVXGX8VOXþDMXRGVXVWYD]DNRQVNLKSUDYDWHãNRMHGRND]DWLSRVWRMDQMHWH
NRQWUROH0HÿXWLP]DNRQVNRSUDYRQLMHQXåDQXVORYNRQWUROHWMQH]QDþLSR
DXWRPDWL]PX GD DNR QHPD ]DNRQVNRJ SUDYD QHPD QL NRQWUROH ]DWR ãWR
SULYUHGQLVXEMHNWVUHGVWYRPRåHNRQWUROLVDWLLQDQHNLGUXJLQDþLQna primer
posedovanjem takve tehnologije zbog koje je privredni subjekt jedini u stanju
da stvori neko sredstvo u fazi razvoja, ili ukoliko je u pitanju softver
posedovanje izvornog koda
6 RE]LURP GD QHPDWHULMDOQR XODJDQMH PRåH ELWL X REOLNX SUDYD QD RYRP
PHVWXüHPRXND]DWLQDþHVWXQHGRXPLFXXSUDNVLXYH]LVDNODVLILNRYDQMHP
XODJDQMD X WXÿD RVQRYQD VUHGVWYD =D L]ODJDQMH üHPR NRULVWL VOHGHüD WUL
SULPHUD
preduzeće je uplatilo 300.000,00 din. za priključak na gasnu mrežu;
navedeni novac preduzeće koje se bavi distribucijom gasa iskoristilo je
za postavljanje instalacija do preduzećaRYLPSODüDQMHPSUHGX]HüHMHX
VXãWLQL XþHVWYRYDOR X L]JUDGQML WXÿHJ VUHGVWYD DOL MH VHEL REH]EHGLOR
QHRJUDQLþHQR GXJR SUDYR QD VQDEGHYDQMH JDVRP 7R ]QDþL GD MH
SUHGX]HüH VWHNOR SUDYR NRMH LVSXQMDYD XVORYH GD EXGH SUL]QDWR NDR
preduzeće je sklopilo ugovor o dugoročnom zakupu trgovinskog
prostora, s tim da se obavezalo da prostor kompletno renovira a
zauzvrat dobija pravo na dodatnih 2 godine "besplatnog" korišćenja
prostora (ili mu se zakupnina u periodu od 3 godine smanjuje za po
30.000,00 din. mesečno) QDYHGHQLP XODJDQMHP SUHGX]HüH MH IL]LþNL
VWYRULOR VUHGVWYR RGQRVQR REQRYLOR LOL GRJUDGLOR VUHGVWYR 0HÿXWLP
VXãWLQD RYH WUDQVDNFLMH MH GD MH SUHGX]HüH QDYHGHQLP UDGRYLPD SODWLOR
VYRMHSUDYRQDNRULãüHQMHWRJSURVWRUD=ERJWRJDELVHRYDNYRXODJDQMH
WUHWLUDORNDRQHPDWHULMDOQRXODJDQMH
preduzeće je uzelo u zakup poslovni prostor. S obzirom da je prostor
neuslovan rešilo je da ga renovira, ali zakupodavac ne želi da mu
ulaganje prihvati kao plaćanje zakupnine (ne želi da mu smanji
zakupninu, niti da mu bez dodatnog plaćanja zakupnine produži plaćeni
period zakupa) X RYDNYRM VLWXDFLML RþLWR MH GD RYLP XODJDQMHP
SUHGX]HüH QLMH SODWLOR VYRMH SUDYR QD NRULãüHQMH ]DNXSOMHQRJ SURVWRUD L
PRåH QD WR VYRMH XODJDQMH SULPHQLWL NULWHULMXPH SUL]QDYDQMD L] MRS 16
Nekretnine, postrojenja i oprema
8 SRMHGLQLP VOXþDMHYLPD EXGXüH HNRQRPVNH NRULVWL PRJX SURL]OD]LWL L]
]QDQMD L YHãWLQD ]DSRVOHQLK X SULYUHGQRP VXEMHNWX NRMH VX RQL SRVWLJOL
XYHåEDYDQMHP L REXNRP NRMH MH ILQDQVLUDR SULYUHGQL VXEMHNW 0HÿXWLP X
WDNYLPVOXþDMHYLPDWHãNRMHRþHNLYDWLGDSULYUHGQLVXEMHNWLPDSXQXNRQWUROX
QDG WLP EXGXüLP NRULVWLPD MHU MH PRJXü RGOD]DN ]DSRVOHQLK X GUXJH
SULYUHGQH VXEMHNWH =ERJ WRJD VSHFLILþQL XSUDYOMDþNL LOL WHKQLþNL WDOHQDW
]DSRVOHQLK QDMYHURYDWQLMH QH PRåH LVSXQLWL XVORYH ]D SUL]QDYDQMH NDR
QHPDWHULMDOQRXODJDQMHVHPDNRQLMH]DãWLüHQR]DNRQVNLPSUDYLPDNUR]QD
SULPHU VNORSOMHQ XJRYRU VD ]DSRVOHQLPD NRMLPD VH RQL REDYH]XMX GD UDGH
RGUHÿHQRYUHPHXSULYUHGQRPVXEMHNWXLDNRXGRYROMDYDRVWDOLP]DKWHYLPD
]DSUL]QDYDQMHNDRQHPDWHULMDOQRJXODJDQMD
8 SDUDJUDIX Standarda QDYHGHQD MH VLWXDFLMD X NRMRM VH RGQRVL VD
NXSFLPD LOL XþHãüH QD WUåLãWX PRJX SUL]QDWL NDR QHPDWHULMDOQD XODJDQMD X
RGVXVWYX ]DNRQVNLK SUDYD GD VH ]DãWLWH LOL GUXJLK QDþLQD GD VH NRQWUROLãX
RGQRVLVDNXSFLPDLOLORMDOQRVWNXSDFDSULYUHGQRPVXEMHNWXRQRELþQRQHPD
GRYROMQX NRQWUROX QDG HNRQRPVNLP NRULVWLPD L] WLK RGQRVD SD WUHED GD
UD]PRWULGDOLWDNYHVWDYNHSRUWIHOMVWUXNWXUHNXSDFDXGHRQDWUåLãWXRGQRV
VD NXSFLPD ORMDOQRVW NXSDFD ]DGRYROMDYDMX GHILQLFLMX QHPDWHULMDOQLK
XODJDQMD 0HÿXWLP XNROLNR VH QD WUåLãWX WUJXMH WDNYLP VUHGVWYLPD WH
UD]PHQHREH]EHÿXMXGRND]GDVXRGQRVLVDNXSFLPDRGYRMLYRVUHGVWYRLGDMH
SULYUHGQL VXEMHNW VSRVREDQ GD NRQWUROLãH RþHNLYDQH EXGXüH NRULVWL NRMH
SURLVWLþX L] WRJ RGQRVD SD VD RYH WDþNH JOHGLãWD RQL LVSXQMDYDMX XVORY ]D
SUL]QDYDQMHNDRQHPDWHULMDOQRXODJDQMHXRNYLUXWDþNHXND]DüHPRQD
]DEUDQXGDVHQDNQDGQRQHNLUDVKRGLNRMLVXSUL]QDWLXizveštaju o ostvarenim
rezultatima /bilansu uspeha/ SUL]QDMX NDR QHPDWHULMDOQR XODJDQMH SUHPD
WRPHDNRSULYUHGQLVXEMHNWXWRNXREUDþXQVNRJSHULRGDNRQVWDWXMHGDVXQD
WUåLãWXREDYOMDMXWUDQVDNFLMHVDOLVWDPDNXSDFDNDNYXLRQSRVHGXMHQHPRåH
MH SUL]QDWL NDR QHPDWHULMDOQR XODJDQMH 7DNYX OLVWX NDR QHPDWHULMDOQR
XODJDQMH PRåH SUL]QDWL VDPR DNR MH VWHNQH X RNYLUX QHNH SRVORYQH
NRPELQDFLMHLOLMHNXSLRGQHNRJGUXJRJSULYUHGQRJVXEMHNWD
%XGXüH HNRQRPVNH NRULVWL NRMH SULYUHGQL VXEMHNW RVWYDUXMH SR RVQRYX

QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD PRJX VH RJOHGDWL NDNR X SULKRGX NRML EL PRJOL GD
SULWLþX X SULYUHGQL VXEMHNW RG WRJ XODJDQMD WDNR L X PRJXüHP VPDQMHQMX
WURãNRYDUHFLPRSURL]YRGQLK

3UL]QDYDQMH L SRþHWQR YUHGQRYDQMH QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD
L

'DELVHQHNRVUHGVWYRVYUVWDORNDRQHPDWHULMDOQRXODJDQMHWUHEDGD
LVSXQMDYD NDR ãWR VPR YHü QDYHOL VOHGHüH XVORYH QHPD PDWHULMDOQX
VDGUåLQX SRVWRML PRJXüQRVW LGHQWLILNRYDQMD L]YHVWDQ MH L SRX]GDQR
RGUHGLYSULOLYEXGXüLKNRULVWLLSRVWRMLNRQWURODQDGVUHGVWYRPNDRL
GD MH L]YHVQR GD üH EXGXüH HNRQRPVNH NRULVWL NRMH VH PRJX SULSLVDWL
VUHGVWYXSULWLFDWLXSULYUHGQLVXEMHNWL
GDVHWURãDNQDEDYNHVUHGVWYDPRåHSRX]GDQRXWYUGLWL
3ULYUHGQL VXEMHNW SURFHQMXMH YHURYDWQRüX EXGXüLK HNRQRPVNLK NRULVWL
NRULãüHQMHPUD]XPQLKLSULKYDWOMLYLKSUHWSRVWDYNLNRMHSUHGVWDYOMDMXQDMEROMX
SURFHQX UXNRYRGVWYD SULYUHGQRJ VXEMHNWD R HNRQRPVNLP XVORYLPD NRML üH
SRVWRMDWLWRNRPYHNDQMHJRYHXSRWUHEHXSULYUHGQRPVXEMHNWX
1HPDWHULMDOQR XODJDQMH VH SUL XYRÿHQMX X NQMLJRYRGVWYHQX HYLGHQFLMX
SULYUHGQRJVXEMHNWDYUHGQXMHSRWURãNXQDEDYNHVHPXNROLNRQLMHVWHþHQRX
RNYLUX SRVORYQH NRPELQDFLMH NDGD VH SRþHWQR YUHGQXMH SR VYRMRM IHU
YUHGQRVWL,]X]HWDNRGSRþHWQRJYUHGQRYDQMDSRWURãNXQDEDYNHSRVWRMLLNRG
VWLFDQMDSXWHPUD]PHQHVUHGVWDYDLVWLFDQMDX]SRPRüGUåDYQRJGRGHOMLYDQMD
StandardSRþHWQRSUL]QDYDQMHLYUHGQRYDQMHUHJXOLãH]DYLãHPRJXüLKQDþLQD
VWLFDQMDQHPDWHULMDOQLKXODJDQMD
]DVHEQRVWLFDQMH
VWLFDQMHNDRGHRSRVORYQHNRPELQDFLMH
VWLFDQMHSRPRüXGUåDYQRJGRGHOMLYDQMD
UD]PHQXLPRYLQHL
VWYDUDQMHXQXWDUSULYUHGQRJVXEMHNWD

=DVHEQRVWLFDQMH

=DVHEQRVWLFDQMHSRGUD]XPHYDNXSRYLQXQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDQDWUåLãWX
NRG NRMH VH X VOXþDMX LVWRYUHPHQH NXSRYLQH YLãH QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD
PRJX EH] SRVHEQLK RJUDQLþHQMD SRQDRVRE XWYUGLWL WURãNRYL QMLKRYH
QDEDYNH
7URãDNQDEDYNHQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDVDVWRMLVHRG
QMHJRYH QDEDYQH FHQH XPDQMHQH ]D VYH WUJRYDþNH SRSXVWH L UDEDWH
FDULQH DNR VH SODüD L SRUH]D QD GRGDWX YUHGQRVW DNR SURPHW QLMH
RVORERÿHQREDYH]HSODüDQMDWRJSRUH]DNDRLRG
GUXJLK L]GDWDND NRML VH GLUHNWQR PRJX SULSLVDWL SULSUHPL VUHGVWYD ]D
QDPHUDYDQXXSRWUHEX3ULPHULRYLKWURãNRYDPRJXELWL
WURãNRYL QDNQDGD ]DSRVOHQLPD NRMH LP VH GDMX X YH]L VD QMLKRYLP
DQJDåRYDQMHPQDGRYRÿHQMXQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDXUDGQRVWDQMH
SURIHVLRQDOQH QDNQDGH QDVWDOH SR RVQRYX GRYRÿHQMD QHPDWHULMDOQRJ
XODJDQMDXUDGQRVWDQMHL
WURãNRYLWHVWLUDQMDSUDYLOQRJIXQNFLRQLVDQMDQHPDWHULMDOQRJXODJDQMD
%LWDQ SUHGXVORY ]D XNOMXþLYDQMH RYLK L]GDWDND X QDEDYQX YUHGQRVW
QHPDWHULMDOQLKXODJDQMDMHGDVHRQLGLUHNWQRPRJXSULSLVDWLSULEDYOMDQMX
VUHGVWYD WM GD VH QH UDGL R RSãWLP WURãNRYLPD NDR ãWR VX QD SULPHU
]DUDGH NRPHUFLMDOLVWD NRML VX XJRYDUDOL NXSRYLQX VUHGVWYD WURãNRYL
WHOHIRQD X NRPHUFLMDOQRM VOXåEL WURãNRYL DPRUWL]DFLMH RSUHPH X

NRPHUFLMDOQRMVOXåELLWG
6OHGHüLWURãNRYLVHQHXNOMXþXMXXQDEDYQXYUHGQRVWQHPDWHULMDOQRJXODJDQMD
WURãNRYL XYRÿHQMD QRYRJ SURL]YRGD LOL XVOXJH XNOMXþXMXüL WURãNRYH
UHNODPLUDQMDLSURPRWLYQLKDNWLYQRVWL na primer, preduzeće namerava
da proda patent i započelo je sa njegovim reklamiranjem. U tu svrhu
investira u troškove reklamiranja proizvoda;
WURãNRYLYRÿHQMDSRVORYDQDQRYRMORNDFLMLLOLVDQRYRPJUXSRPNXSDFD
XNOMXþXMXüL WURãNRYH REXNH RVREOMD na primer, preduzeće preseljava
mašine na novu lokaciju, što uslovljava dodatne troškove za obuku
novozaposlenih radnika, kao i dodatne troškove za boravak rukovodilaca
na novoj lokaciji (smeštaj u hotelu, troškove prevoza)L
DGPLQLVWUDWLYQHLGUXJHWURãNRYH administrativni i drugi opšti troškovi
se ne uključuju u troškove nabavke sredstva, osim ako se mogu direktno
pripisati njegovoj nabavci ili dovođenju u radno stanje
$NR MH SODüDQMH ]D NXSOMHQR QHPDWHULMDOQR XODJDQMH RGORåHQR SUHNR
XRELþDMHQLK XVORYD SURGDMH SURGDMD QD SRþHN WURãDN NXSRYLQH QDEDYQD
YUHGQRVWMHMHGQDNDQMHJRYRMJRWRYLQVNRMFHQLFHQLNRMDELVHSODWLODGDMH
XODJDQMHNXSOMHQR]DJRWRYLQX5D]OLNDL]PHÿXWRJL]QRVDLL]QRVDXNXSQLK
SODüDQMDSUL]QDMHVHNDRUDVKRGNDPDWDWRNRPWUDMDQMDNUHGLWLUDQMDVHPDNR
QHPDWHULMDOQR XODJDQMH LVSXQMDYD XVORYH GD EXGH NODVLILNRYDQR NDR
kvalifikovano sredstvo WM VUHGVWYR X þLMX VH QDEDYQX YUHGQRVW X VNODGX VD
MRS 23 Troškovi pozajmljivanja XNOMXþXMX QMHPX SULSDGDMXüL WURãNRYL
SR]DMPOMLYDQMD
StandardQHGDMHXSXWVWYD]DVLWXDFLMHNDGDVH]DNXSOMHQRVUHGVWYRQHPRåH
RGUHGLWLFHQDXW]YXRELþDMHQLPURNRYLPDSODüDQMD8WRMVLWXDFLMLPRJOREL
VHSRVWXSLWLVKRGQRSRVWXSDQMXNRMDVX]DSURGDYFDSUHGYLÿHQDSDUDJUDILPD
MSFI 15 Prihodi po osnovu ugovora sa kupcima
Standard NRQVWDWXMH GD SUL VWLFDQMX QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD LOL X WRNX

QMHJRYRJ UD]YRMD SULYUHGQL VXEMHNW PRåH VSURYHVWL DNWLYQRVWL NRMH QLVX
QHRSKRGQH ]D QMHJRYR GRYRÿHQMH QD PHVWR L X VWDQMH NRMH PX RPRJXüDYD
IXQNFLRQLVDQMH QD QDþLQ NDNR WR RþHNXMH UXNRYRGVWYR SULYUHGQRJ VXEMHNWD
Na primer, preduzeće može u toku izrade softvera koristiti jedan njegov deo
6 RE]LURP GD RYH X]JUHGQH DNWLYQRVWL QLVX QHRSKRGQH ]D L]JUDGQMX L
GRYRÿHQMHVUHGVWYDQDPHVWRLXVWDQMHNRMHPXRPRJXüDYDGDIXQNFLRQLãHQD
QDþLQ NDNR WR RþHNXMH UXNRYRGVWYR SULYUHGQRJ VXEMHNWD SULKRGL L V QMLPD
SRYH]DQL UDVKRGL SUL]QDMX VH NDR SULKRGL L UDVKRGL WHNXüHJ SHULRGD WM QH
NDSLWDOL]XMXVH
6D XNOMXþLYDQMHP WURãNRYD X QDEDYQX YUHGQRVW QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD
SUHVWDMH VH RQRJ WUHQXWND NDGD VH RQR QDOD]L X VWDQMX SRWUHEQRP GD
IXQNFLRQLãHQDQDþLQNRMLRGQMHJDRþHNXMHUXNRYRGVWYRSULYUHGQRJVXEMHNWD
=ERJ WRJD VH VYL WURãNRYL NRML QDVWDQX WRNRP NRULãüHQMD VUHGVWYD LOL
SRQRYQRJ UDVSRUHÿLYDQMD QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD QH XNOMXþXMX X QMHJRYX
YUHGQRVWQDSULPHUUHNODVLILNRYDQMHPXQHPDWHULMDOQRXODJDQMHVUHGVWYDNRMH
MHXVNODGXVDMSFI 5 Stalna sredstva koja se drži za prodaju i poslovanja
koja su prestalaELORNODVLILNRYDQRXVWDOQRsredstvo koje se drži za prodaju

6WLFDQMHQHPDWHULMDOQLKXODJDQMDXRNYLUXSRVORYQLKNRPELQDFLMD

3UL SRVORYQRM NRPELQDFLML PRJX VH GHVLWL L VOHGHüD GYD VOXþDMD X YH]L VD
QHPDWHULMDOQLPXODJDQMHP
GD SULYUHGQL VXEMHNW VWLFDODF SUL]QD SRVWRMDQMH QHNRJ QHPDWHULMDOQRJ
XODJDQMD þDN L DNR WR VUHGVWYR QLMH SRVWRMDOR X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD
VWHþHQRJSULYUHGQRJVXEMHNWDL
GD VH QHPDWHULMDOQR XODJDQMH NRMH MH ELOR SUL]QDWR X ILQDQVLMVNLP
L]YHãWDMLPDVWHþHQRJSULYUHGQRJVXEMHNWDQHSUL]QDXNRPVOXþDMXVH]D
QMHJRYXYUHGQRVWNRULJXMHJRRGZLOO
$NR MH VUHGVWYR VWHþHQR X SRVORYQRM NRPELQDFLML RGYRMLYR LOL SURL]OD]L L]
XJRYRUQLK LOL GUXJLK ]DNRQVNLK SUDYD VPDWUD VH GD SRVWRMH GRYROMQH
LIQRUPDFLMX ]D SRX]GDQR XWYUÿLYDQMH QMHJRYH IHU YUHGQRVWL =ERJ WRJD VH
NULWHULMXP]DSRX]GDQRXWYUÿLYDQMHIHUYUHGQRVWLL]SDUDJUDIDEStandarda
XYHN VPDWUD ]DGRYROMHQLP ]D QHPDWHULMDOQD XODJDQMD VWHþHQD X SRVORYQRM

NRPELQDFLML
3UHPDMSFI 3 Poslovne kombinacije WURãDNQDEDYNHQHPDWHULMDOQRJXODJDQMD
NRMHMHVWHþHQRSRVORYQRPNRPELQDFLMRPMHQMHJRYDIHUYUHGQRVWQDdatum
sticanja5DGLVHRYUHGQRVWLNRMDRGUDåDYDWUåLãQDRþHNLYDQMDRYHURYDWQRüL
GD üH VH EXGXüH HNRQRPVNH NRULVWL VDGUåDQH X VUHGVWYX XOLWL X SULYUHGQL
VXEMHNW%LWQRMHQDSRPHQXWLGDVHQHUDGLRYHURYDWQRüLGDOLüHLOLQHüHELWL
HNRQRPVNLKNRULVWLRGQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDYHüMHYHURYDWQRüDGLUHNWQR
SRYH]DQDVDXWYUÿLYDQMHPYLVLQHWHNRULVWL6RE]LURPGDMHRYDNYRWUHWLUDQMH
YHURYDWQRüH GHOLPLþQR X VXSURWQRVWL VD UHOHYDQWQLP ]DKWHYRP L] Okvira za
pripremanje i prikazivanje finansijskih izveštajaSODQMHOdboraGDVHL]YUãL
QMHJRYRGHOLPLþQRUHYLGLUDQMH
8NROLNRQHPDWHULMDOQRXODJDQMHSUL]QDWRXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDstečenog
subjekta QH ]DGRYROMDYD LVWRYUHPHQR ]DKWHY GHILQLFLMH L NULWHULMXPH ]D
SUL]QDYDQMHQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDVDVWDQRYLãWDsticateljaRQJDQHSUL]QDMH
LUDVKRGLXþLQMHQL]DRYXVWDYNXNRMLVXXVXãWLQLVDGUåDQLXWURãNXQDEDYNH
þLQHGHRL]QRVDNRMLMHQDGDQQDEDYNHGRGHOMHQJRRGZLOOX
.DGDVXXSLWDQMXSURMHNWLLQWHUQRJLVWUDåLYDQMDLUD]YRMDL]stečenog subjekta
WR]QDþLGDüHLKVWLFDODFSUL]QDWLNDRVUHGVWYDRGYRMHQRRGJRRGZLOODNDGD
RQLLVSXQMDYDMXGHILQLFLMXQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDãWRSRGUD]XPHYDLGDVH
QMLKRYHIHUYUHGQRVWLPRJXSRX]GDQRXWYUGLWL
3URMHNDW LQWHUQRJ LVWUDåLYDQMD LOL UD]YRMD stečenog subjekta LVSXQMDYD
GHILQLFLMXQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDNDGD
LVSXQMDYDGHILQLFLMXVUHGVWYDL
PRåHGDVHXWYUGLRGQRVQRRGYRMLYMHLOLSURLVWLþHL]XJRYRUQLKLOLGUXJLK
]DNRQVNLKSUDYD
8 SDUDJUDIX Standarda NRQVWDWXMH VH GD VH IHU YUHGQRVW QHPDWHULMDOQLK
XODJDQMD VWHþHQLK X SRVORYQRM NRPELQDFLML PRåH XWYUGLWL VD GRYROMQRP
SRX]GDQRãüX NDNR EL VH L]YUãLOR SUL]QDYDQMH WRJ VUHGVWYD RGYRMHQR RG
JRRGZLOOD 8 VOXþDMX NDGD SRVWRML UDVSRQ PRJXüLK LVKRGD YLãH IHU
YUHGQRVWL UD]OLþLWH YHURYDWQRüH QHL]YHVQRVW NDR ãWR VPR YHü UHNOL QH
SRVWRML SR SLWDQMX SRVWRMDQMD IHU YUHGQRVWL L SULWLFDQMD NRULVWL RG
QHPDWHULMDOQRJXODJDQMDYHüSRSLWDQMXYLVLQHIHUYUHGQRVWL
3RVWRMH VLWXDFLMH NDGD QHPDWHULMDOQR XODJDQMH VWHþHQR X SRVORYQRM
NRPELQDFLML QH PRåH VDPRVWDOQR SRVPDWUDQR GD EXGH RGYRMHQR RG GUXJLK
VUHGVWDYD DOL PRåH ]DMHGQR VD QHNLP GUXJLP SRYH]DQLP PDWHULMDOQLP LOL
QHPDWHULMDOQLP VUHGVWYLPD þLQLWL MHGLQVWYHQX FHOLQX NRMD VH X WDNYLP
VLWXDFLMDPDSUL]QDMHNDRMHGQRVUHGVWYR8VORY]DRYDNYRSRVWXSDQMHMHGDVH
SRMHGLQDþQH IHU YUHGQRVWL VUHGVWDYD X RNYLUX WH JUXSH QH PRJX SRX]GDQR
XWYUGLWL 3ULPHU ]D VLWXDFLMX SRYH]DQRVWL QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD VD QHNLP
GUXJLPVUHGVWYRPPRåHELWLLPHIODãLUDQHYRGHNRMHMHSRYH]DQRVDL]YRURP
WH YRGH 1DLPH QH PRåH VH RGYRMHQR SURGDWL WDNYR LPH EH] LVWRYUHPHQH
SURGDMHL]YRUD
7HUPLQLEUHQGLEUHQGLPHVHþHVWRNRULVWHNDRVLQRQLPL]DUREQHLGUXJH
PDUNH1HUDGLVHRQHPDWHULMDOQLPXODJDQMLPDYHüRRSãWLPPDUNHWLQãNLP
WHUPLQLPDNRMLPDVHQDMþHãüHR]QDþDYDMXJUXSHNRPSOHPHQWDUQLKSURL]YRGD
LOL XVOXJD L VD QMLPD SRYH]DQR WUåLãQR LPH IRUPXOD UHFHSW LOL WHKQRORãNL
SRVWXSDN 6WLFDWHOM SUL]QDMH NDR SRMHGLQDþQR VUHGVWYR JUXSX
NRPSOHPHQWDUQLKVUHGVWYDNRMDþLQHEUHQGXNROLNRVHQMLKRYHSRMHGLQDþQH
YUHGQRVWLPRJXSRX]GDQRXWYUGLWL
=D QHND QHPDWHULMDOQD VUHGVWYD QH SRVWRML DNWLYQR WUåLãWH 8 WRP VOXþDMX
WURãDN QDEDYNH VH SURFHQMXMH QD RVQRYX L]QRVD WUDQVDNFLMD ]D QDMVOLþQLMD
VUHGVWYD
Standard ]DKWHYD GD VH QDNQDGQL L]GDFL X YH]L VD WHNXüLP SURMHNWLPD
LVWUDåLYDQMDLUD]YRMD VWHþHQLK X RNYLUX SRVORYQHNRPELQDFLMH L ]DVHEQR
RG JRRGZLOOD SUL]QDWL NDR VUHGVWYD REUDþXQDYDMX X VNODGX VD SDUDJUDILPD
StandardaãWR]QDþLGDVH
SUL]QDMXNDRUDVKRGXNROLNRVXQDVWDOLNDRWURãNRYLLVWUDåLYDQMD
SUL]QDMX NDR UDVKRG XNROLNR VX QDVWDOL NDR WURãNRYL UD]YRMD NRML QH
]DGRYROMDYDMX NULWHULMXPH SUL]QDYDQMD NDR QHPDWHULMDOQD XODJDQMD
NULWHULMXPLL]SDUDJUDIDStandardaL
SUL]QDMX NDR QHPDWHULMDOQR XODJDQMH XNROLNR WURãNRYL UD]YRMD
]DGRYROMDYDMX NULWHULMXP L] Standarda X YH]L VD SUL]QDYDQMHP WDNYLK
L]GDWDND NDR QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD NULWHULMXPL L] SDUDJUDID
Standarda

6WLFDQMH QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD SRPRüX GUåDYQRJ GRGHOMLYDQMD

8 VOXþDMX GD VH QHPDWHULMDOQR XODJDQMH QDEDYOMD X] SRPRü GUåDYQRJ
GRGHOMLYDQMD RQR VH SUHPD MRS 20 Računovodstveno obuhvatanje državnih
dodeljivanja i obelodanjivanje državne pomoći PRåHYUHGQRYDWLQDGYDQDþLQD
SR QDEDYQRM YUHGQRVWL NRMD MH XMHGQR L IHU YUHGQRVW X] LVND]LYDQMH
YUHGQRVWL GUåDYQRJ GRGHOMLYDQMD QD UDþXQX SDVLYQRJ YUHPHQVNRJ
UD]JUDQLþHQMDSUYLGRSXãWHQLSRVWXSDNL]MRS 20)LOL
SR QDEDYQRM YUHGQRVWL XPDQMHQRM ]D L]QRV GRGHOMHQRJ GUåDYQRJ
GRGHOMLYDQMDGUXJLGRSXãWHQLSRVWXSDNL]MRS 20)

6WLFDQMHQHPDWHULMDOQLKXODJDQMDUD]PHQRPLPRYLQH

1HPDWHULMDOQRXODJDQMHMHGQRLOLYLãHVHPRåHQDEDYLWLUD]PHQRP]DGUXJR
LOL YLãH GUXJLK QHPRQHWDUQLK XODJDQMD QHNUHWQLQX SRVWURMHQMH RSUHPX LOL
QHNR GUXJR QHPRQHWDUQR XODJDQMH 6HP WRJD SUL UD]PHQL SULYUHGQL VXEMHNW
PRåHX]QHPDWHULMDOQRXODJDQMHGDWLLOLSULPLWLRGUHÿHQLL]QRVJRWRYLQH
QHPDWHULMDOQR XODJDQMH NRMH VH GRELMD X ]DPHQX ]D GUXJR QHPRQHWDUQR
XODJDQMH V WLP ãWR RQ QDYRGL GD VH WH VPHUQLFH QDUDYQR X] RGJRYDUDMXüH
SULODJRÿDYDQMHNRULVWHL]DRVWDOHREOLNHUD]PHQHVUHGVWDYDXNRMLPDVHVWLþH
QHNRQHPDWHULMDOQRXODJDQMH
VWHþHQRVUHGVWYRVHYUHGQXMHSRVYRMRMIHUYUHGQRVWLRVLP
GDWRJVUHGVWYD
DNR VH VWHþHQR QHPDWHULMDOQR XODJDQMH QH PRåH YUHGQRYDWL SR IHU
YUHGQRVWL QMHJRYD QDEDYQD YUHGQRVW üH ELWL MHGQDND knjigovodstvenoj
vrednostiGDWRJVUHGVWYD
$NRSULYUHGQLVXEMHNWPRåHSRX]GDQRGDXWYUGLIHUYUHGQRVWELORSULPOMHQRJ
QDEDYQH YUHGQRVWL SULPOMHQRJ QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD RVLP NDGD MH IHU
YUHGQRVWSULPOMHQRJQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDRþLJOHGQLMD
)HU YUHGQRVW QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD ]D NRMH QH SRVWRMH XSRUHGLYH WUåLãQH
WUDQVDNFLMHSRXGDQRMHXWYUÿHQDDNR
3ULUDþXQRYRGVWYHQRPREXKYDWDQMXRYHWUDQVDNFLMDSULYUHGQLVXEMHNWSRVWXSD
QDVOHGHüLQDþLQ
JRGLQHGRGDQDUD]PHQH
REUDþXQ MH IHU YUHGQRVW GDWRJ VUHGVWYD RVLP DNR MH IHU YUHGQRVW
SULPOMHQRJVUHGVWYDRþLJOHGQLMD
DNRMHIHUYUHGQRVWGDWRJVUHGVWYDRVQRYD]DGDOMLREUDþXQXNQMLåDYD
VHGRELMHQRQHPDWHULMDOQRXODJDQMHSRIHUYUHGQRVWLGDWRJVUHGVWYDV
WLP GD VH RQD XYHüDYD ]D VYH GRSODWH NRMH VX XþLQMHQH RG VWUDQH
SULYUHGQRJ VXEMHNWD LOL VH XPDQMXMH ]D VYD SULPDQMD NRMD VX X]
QHPDWHULMDOQR XODJDQMH GRELMHQD GDWR VUHGVWYR VH LVNQMLåDYD L SUL
WRPHVHLVND]XMHGRELWDNLOLJXELWDNL]RVWYDUHQHWUDQVDNFLMHGRELWDN
LOL JXELWDN VH LVND]XMX X YLVLQL UD]OLNH L]PHÿX knjigovodstvene
vrednostiGDWRJVUHGVWYDLQMHJRYHIHUYUHGQRVWL
DNR MH IHU YUHGQRVW SULPOMHQRJ QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD RVQRYD ]D
GDOML REUDþXQ MHU MH WD IHU YUHGQRVW RþLJOHGQLMD XNQMLåDYD VH
GRELMHQR QHPDWHULMDOQR XODJDQMH SR VYRMRM IHU YUHGQRVWL LVNQMLåDYD
VH GDWR VUHGVWYR SR VYRMRM knjigovodstvenoj vrednosti X] NQMLåHQMH
VYLK GDWLK LOL SULPOMHQLK GRSODWD SUL þHPX VH LVND]XMH GRELWDN LOL
JXELWDN L] RVWYDUHQH WUDQVDNFLMH GRELWDN LOL JXELWDN VH LVND]XMX X
YLVLQL UD]OLNH L]PHÿX IHU YUHGQRVWL GRELMHQRJ QHPDWHULMDOQRJ
XODJDQMD VD MHGQH VWUDQH L knjigovodstvene vrednosti GDWRJ VUHGVWYD
XYHüDQH]DVYHGDWHGRSODWHLOLXPDQMHQH]DVYHSULPOMHQHGRSODWH

,QWHUQRVWHþHQLJRRGZLOO

,QWHUQR VWHþHQL JRRGZLOO MH REUDþXQVND NDWHJRULMD L SUHGVWDYOMDR EL
UD]OLNX L]PHÿX WUåLãQH YUHGQRVWL SULYUHGQRJ VXEMHNWD L NQMLJRYRGVWYHQRJ L]QRVD
QMHJRYHQHWRLPRYLQHNDSLWDOD2YDUD]OLNDMHSRVOHGLFDEURMQLKIDNWRUDWUåLãQH
SR]LFLMH QDþLQD UXNRYRÿHQMD L GU 2YDNR L]UDþXQDWL JRRGZLOO QH LVSXQMDYD
XVORYHGDEXGHSUL]QDWNDRQHPDWHULMDOQRXODJDQMHQHPRåHVHLGHQWLILNRYDWL
QLWLSRX]GDQRYUHGQRYDWLSRWURãNXQDEDYNH

,QWHUQRVWYRUHQDQHPDWHULMDOQDXODJDQMD

3ULYUHGQL VXEMHNW PRåH VDP VWYDUDWL SRMHGLQD VYRMD QHPDWHULMDOQD XODJDQMD
QDSULPHUUDþXQDUVNLVRIWYHU]DVYRMHNQMLJRYRGVWYR
Standard GDMH VPHUQLFH GD OL VUHGVWYD NRMD QDVWDQX DNWLYQRVWLPD SULYUHGQRJ
VXEMHNWD WUHED SUL]QDWL NDR QHPDWHULMDOQR XODJDQMH LOL NDR UDVKRG =ERJ WRJD
VWYDUDQMHRYLKVUHGVWDYDStandardSUDWLNUR]
ID]XLVWUDåLYDQMDL
ID]XUD]YRMD
$NRSULYUHGQLVXEMHNWQHPRåHGDUD]OLNXMHID]XLVWUDåLYDQMDRGID]HUD]YRMD
SURMHNWDQDNRMHPUDGLDSULNRMHPVHGRELMDMXRGUHÿHQLUH]XOWDWLWLUH]XOWDWL
VH QH PRJX SUL]QDWL NDR VUHGVWYR YHü VH VYL L]GDFL X YH]L VD SURMHNWRP
SUL]QDMXNDRUDVKRGLXSHULRGXXNRPVXQDVWDOL

)D]DLVWUDåLYDQMD

1LMHGDQUH]XOWDWID]HLVWUDåLYDQMDVHQHPRåHSUL]QDWLNDRQHPDWHULMDOQR
XODJDQMH,]GDFLQDVWDOLXID]LLVWUDåLYDQMDSUL]QDMXVHNDRUDVKRGXSHULRGXXNRP
VXQDVWDOL5D]ORJ]DRYDNYRSRVWXSDQMHMHQHPRJXüQRVWSULYUHGQRJVXEMHNWDGD
X ID]L LVWUDåLYDQMD SURMHNWD GRNDåH GD MH L]YHVQR GD üH QHPDWHULMDOQR XODJDQMH
NRMHMHXVWYDUDQMXGDYDWLXEXGXüQRVWLHNRQRPVNHNRULVWL

)D]DUD]YRMD

1HPDWHULMDOQR XODJDQMH NRMH SURL]OD]L L] UD]YRMD LOL ID]H X UD]YRMX MHGQRJ
LQWHUQRJSURMHNWDSUL]QDMHVHNDRVUHGVWYRDNRLVDPRDNRSULYUHGQLVXEMHNW
PRåHGDGRNDåHVYHVOHGHüHXVORYH
PRJXüQRVWWHKQLþNRJNRPSOHWLUDQMDQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDWDNRGDRQR
EXGHUDVSRORåLYR]DXSRWUHEXLOLSURGDMX
VYRMXQDPHUXGDNRPSOHWLUDQHPDWHULMDOQRXODJDQMH]DQMHJRYXXSRWUHEX
LOLSURGDMX
VSRVREQRVWGDNRULVWLLOLSURGDQHPDWHULMDOQRXODJDQMH
QDþLQ QD NRML üH QHPDWHULMDOQR XODJDQMH VWYDUDWL YHURYDWQH EXGXüH
HNRQRPVNH NRULVWL 3ULYUHGQL VXEMHNW L]PHÿX RVWDORJ WUHED GD GRNDåH
SRVWRMDQMH WUåLãWD SURL]YRGD NRML VH GRELMDMX RG QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD
LOLWUåLãWDVDPRJQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDLOLXNROLNRVHVUHGVWYRNRULVWLX
VRSVWYHQRMUHåLMLNRULVQRVWQHPDWHULMDOQRJXODJDQMD
UDVSRORåLYRVW RGJRYDUDMXüLK WHKQLþNLK ILQDQVLMVNLK L GUXJLK UHVXUVD ]D
NRPSOHWLUDQMHUD]YRMDLXSRWUHEXLOLSURGDMXQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDL
QMHJRYXVSRVREQRVW]DYHURGRVWRMQRXWYUÿLYDQMXL]GDWNDNRMLPRJXGDVH
SULSLãXQHPDWHULMDOQRPXODJDQMX]DYUHPHQMHJRYRJUD]YRMD
,QWHUQR SUL]QDWL ]DãWLWQL ]QDFL R]QDNH L VOLþQR QH SUL]QDMX VH NDR
QHPDWHULMDOQDXODJDQMD,]GDFL]DRYHQDPHQHRGPDKVHWUHWLUDMXNDRUDVKRG
SHULRGD X NRPH VX QDVWDOL 5D]ORJ ]D RYDNYR SRVWXSDQMH SURL]OD]L L]
PLãOMHQMDGDVHL]GDFLSRRVQRYXLQWHUQRQDVWDOLKUREQLKPDUNLLPSUHVXPD
REMDYOMHQLK QDVORYD VSLVNRYD NXSDFD L VWDYNL VOLþQRJ VDGUåDMD QH PRJX
UD]OLNRYDWLRGWURãNRYDQDLPHUD]YRMDSRVODNDRFHOLQH
3LWDQMLPD SUL]QDYDQMD LQWHUQR VWYRUHQLK QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD EDYL VH L
7XPDþHQMH SKT-32 Nematerijalna ulaganja - Troškovi web sajta. 7XPDþHQMH
UHJXOLãHVOHGHüDSLWDQMD
GDOLMHLQWHUQRVWYRUHQL:(%VDMWQHPDWHULMDOQRXODJDQMHNRMHMHX
GHORNUXJXStandarda? LQWHUQRVWYRUHQLZHEVDMWSRWHQFLMDOQRPRåHELWL
QHPDWHULMDOQRXODJDQMHQDNRMHVHSULPHQMXMHStandard..RGSUL]QDYDQMD
ZHE VDMWD NDR QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD RVHWOMLYR SLWDQMH MH LVSXQMDYDQMH
XVORYD YHURYDWQRüH EXGXüLK HNRQRPVNLK NRULVWL RG QMHJD 3UHPD

7XPDþHQMXNDRQHPDWHULMDOQRXODJDQMHPRåHVHSUL]QDWLVDPRRQDMZHE
VDMWSUHNRNRJDNXSFLPRJXYUãLWLQDUXGåELQHGRNRVWDOLLQWHUQRVWYRUHQL
ZHE VDMWRYL QD SULPHU ]D UHNODPLUDQMH L SURPRFLMX SURL]YRGD L XVOXJD
SULYUHGQRJVXEMHNWDQHLVSXQMDYDMXRYDMNULWHULMXPLVYLUDVKRGLYH]DQL
]DQMLKRYXL]UDGXELVHSUL]QDOLNDRUDVKRGSHULRGDXNRMHPVXQDVWDOL
NDNDY WUHED GD EXGH UDþXQRYRGVWYHQL WUHWPDQ L]GDWDND X YH]L VD
ZHE VDMWRP" UDþXQRYRGVWYHQL WUHWPDQL L]GDWDND X YH]L VD LQWHUQLP
VWYDUDQMHPZHEVDMWDSULND]DQLVXXWDEHOLGDWRMXRNYLUXWDþNH

7URãDNLQWHUQRVWYRUHQRJQHPDWHULMDOQRJXODJDQMD

7URãDNLQWHUQRVWYRUHQRJQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDREXKYDWDVYHL]GDWNHNRML
VHGLUHNWQRPRJXSULSLVDWLVWYDUDQMXWRJVUHGVWYDNDRLRQHRSãWHL]GDWNHNRML
VHUHDOQR PRJX SULSLVDWL QMHJRYRP VWYDUDQMX SURL]YRGQMLLSULSUHPDQMX ]D
QDPHUDYDQXXSRWUHEX
'DNOHXWURãNRYHLQWHUQRVWYRUHQRJQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDXNOMXþXMXVH
L]GDFL ]D PDWHULMDO L XVOXJH NRML VX XWURãHQL X VWYDUDQMH QHPDWHULMDOQRJ
XODJDQMD
]DUDGHLQDNQDGH]DUDGD]DSRVOHQRJRVREOMDNRMLVXGLUHNWQRXNOMXþHQLX
VWYDUDQMHWRJVUHGVWYD
L]GDFLNRMLVHGLUHNWQRPRJXSULSLVDWLVWYDUDQMXWRJVUHGVWYDNDRãWRVX
QDNQDGH]DUHJLVWURYDQMHSDWHQDWDLVOL
RSãWLWURãNRYLNRMLVXQHRSKRGQLGDVHVUHGVWYRVWYRULDOLSRGXVORYRP
GD VH GRVOHGQR SULQFLSX X]URþQRVWL PRJX UDVSRUHGLWL QD WR VUHGVWYR
5DGL VH QDSULPHU R DPRUWL]DFLML QHNUHWQLQD SRVWURMHQMDL RSUHPH NRML
VX NRULãüHQL ]D SURL]YRGQMX VUHGVWYD L]GDFL ]D SUHPLMH RVLJXUDQMD L GU
5DVSRUHG RYLK WURãNRYD YUãL VH QD VOLþDQ QDþLQ NDNR VH YUãL
UDVSRUHÿLYDQMHRSãWLKWURãNRYDQD]DOLKHãWRMHUHJXOLVDQRMRS 2 Zalihe
(YHQWXDOQR SUL]QDYDQMH NDPDWD NDR GHOD WURãNRYD LQWHUQR VWYRUHQLK
QHPDWHULMDOQLKXODJDQMDUHJXOLVDQRMHMRS 23 Troškovi pozajmljivanja
7URãNRYL NRML VH QH PRJX XNOMXþLWL X WURãNRYH LQWHUQR VWYRUHQLK
QHPDWHULMDOQLKXODJDQMDELELOL
WURãNRYL SURGDMH DGPLQLVWUDWLYQL L GUXJL RSãWL WURãNRYL RVLP DNR VH WL
L]GDFLPRJXGLUHNWQRSULSLVDWLSULSUHPDQMXWRJQHPDWHULMDOQRJXODJDQMD
MDVQR LGHQWLILNRYDQH QHHILNDVQRVWL L SRþHWQR SUL]QDWL JXELFL QDVWDOL SUH
QHJRãWRMHVUHGVWYRSRVWLJORSODQLUDQLVWHSHQXVSHãQRVWLL
L]GDFL]DXYHåEDYDQMHRVREOMD]DXSRWUHEXVUHGVWYD
5DþXQRYRGVWYHQL WUHWPDQL L]GDWDND X YH]L VD LQWHUQR VWYDUHQLP ZHE VDMWRP

SULND]DQLVXXQDUHGQRMWDEHOL
)D]D3ULURGDL]GDWND 5DþXQRYRGVWYHQLWUHWPDQ
3ODQLUDQMH
L]UDGDVWXGLMDL]YRGOMLYRVWL
GHILQLVDQMH KDUGYHUVNLK L VRIWYHUVNLK ,]GDFLVHSUL]QDMXNDRUDVKRGXSHULRGXX
VSHFLILNDFLMD NRMHPVXQDVWDOL
RFHQDDOWHUQDWLYQLKUHãHQMDLGREDYOMDþD
RFHQDQDMEROMLKUHãHQMD
5D]YRMDSOLNDFLMDLLQIUDVWUXNWXUH
3ULPHQMXMXVH]DKWHYLMRS 16
QDEDYNDLUD]YRMKDUGYHUD
SULEDYOMDQMHLPHQD]DGRPHQ ,]GDFL VH SUL]QDMX NDR UDVKRGL X SHULRGX

XNRMHPVXQDVWDOLLOLDNRVHQDUD]XPQRM
UD]YRM RSHUDWLYQRJ VRIWYHUD QD SULPHU
L GRVOHGQRM RVQRYL PRJX DORFLUDWL QD
RSHUDWLYQLVLVWHPLVRIWYHU]DVHUYHU
SULSUHPXZHEVDMWD]DQMHJRYRSODQLUDQR
UD]YRMDSOLNDWLYQRJNRGD
NRULãüHQMH GRGHOMXMX VH QMHPX V WLP GD
LQVWDOLVDQMH UD]YLMHQLK DSOLNDFLMD QD VHU MHSUHGXVORY]DWRDORFLUDQMHGDZHEVDMW
YHUQDNRMHPüHVHQDOD]LWLZHEVDMW LVSXQMDYDNULWHULMXPH]DSUL]QDYDQMHNDR
SURYHUDRVHWOMLYRVWL QHPDWHULMDOQRXODJDQMH
5D]YRMJUDILþNRJGL]DMQD ,]GDFL VH SUL]QDMX NDR UDVKRGL X SHULRGX
XNRMHPVXQDVWDOLLOLDNRVHQDUD]XPQRM
L GRVOHGQRM RVQRYL PRJX DORFLUDWL QD
RVPLãOMDYDQMHL]JOHGDQDSULPHURVQRYDL SULSUHPXZHEVDMWD]DQMHJRYRSODQLUDQR
ERMDZHEVDMWD NRULãüHQMH GRGHOMXMX PX VH V WLP GD MH
XVORY ]D WR DORFLUDQMH GD ZHE VDMW
LVSXQMDYDNULWHULMXPH]DSUL]QDYDQMHNDR
5D]YRMVDGUåDMD ,]GDFL VH SUL]QDMX NDR UDVKRGL X SHULRGX
NUHLUDQMH QDEDYND SULSUHPD QD SULPHU XNRMHPVXQDVWDOLDNRVHUDGLRL]GDFLPD
NUHLUDQMH OLQNRYD L LGHQWLILNDFLRQLK XYH]LVDUD]YRMHPZHEVDMWDNRMLVOXåL]D
R]QDND L XþLWDYDQMH QD ZHE VDMW SUH UHNODPLUDQMH L SURPRFLMX SURL]YRGD L
QMHJRYRJ ]DYUãHWND LQIRUPDFLMD ELOR XVOXJDSULYUHGQRJVXEMHNWD
WHNVWXDOQH LOL JUDILþNH SULURGH 3ULPHUL ,]GDFL NRML VH GLUHNWQR RGQRVH LOL VH QD
VDGUåDMD XNOMXþXMX LQIRUPDFLMH R SULY UD]XPQRMLGRVOHGQRMRVQRYLPRJXDORFL
UHGQRP VXEMHNWX SURL]YRGLPD LOL UDWLQDSULSUHPXZHEVDMWDNRMLLVSXQMDYD
XVOXJDPD NRML VH QXGH ]D SURGDMX L WHPH NULWHULMXPH]DSUL]QDYDQMHNDRQHPDWHUL
NRMLPDSUHWSODWQLFLSULVWXSDMX MDOQRXODJDQMHDORFLUDMXVHQDQMHJD
)XQNFLRQLVDQMH ,]GDFL VH SUL]QDMX NDR UDVKRGL SHULRGD X
DåXULUDQMHJUDILNHLUHYLGLUDQMHVDGUåDMD NRMHP VX QDVWDOL D QD ZHE VDMW VH PRJX
GRGDYDQMHQRYLKIXQNFLMDNDUDNWHULVWLNDL DORFLUDWLVDPR
VDGUåDMD NDGD RYDM L]GDWDN RPRJXüDYD GD
UHJLVWURYDQMHZHEVDMWDNRGSUHWUDåLYDþD ZHE VDMW VWYDUD EXGXüH HNRQRPVNH
)D]D3ULURGDL]GDWND 5DþXQRYRGVWYHQLWUHWPDQ
SUDYOMHQMHNRSLMDSRGDWDND NRULVWL SUHNR VYRJ L]YRUQR
UHYLGLUDQMHVLJXUQRVWLSULVWXSD SURFHQMHQRJVWDQGDUGDXVSHãQRVWLL
DQDOL]DNRULãüHQMDZHEVDMWD NDGDVHRYDML]GDWDNPRåHSRX]GDQR
XWYUGLWLLSULSLVDWLWRPZHEVDMWX
2VWDOR
SURGDMQL DGPLQLVWUDWLYQL L RSãWL UHåLMVNL
L]GDFL RVLP NDGD VH GLUHNWQR RGQRVH QD
SULSUHPXZHEVDMWD]DNRULãüHQMH
MDVQR LGHQWLILNRYDQH QHHILNDVQRVWL L ,]GDFL VH SUL]QDMX NDR UDVKRGL SHULRGD X
SRþHWQL SRVORYQL JXELFL QDVWDOL SUH GRVWL NRMHPVXQDVWDOL
]DQMD SODQLUDQRJ XþLQND ZHE VDMWD QD
SULPHU JUHãNH X SRþHWQRP IXQNFLR
QLVDQMX
REXND]DSRVOHQLK]DNRULãüHQMHZHEVDMWD

3UL]QDYDQMHUDVKRGD

,]GDFLNRMLVHQHPRJXXNOMXþLWLXWURãDNVWYDUDQMDQHPDWHULMDOQRJXODJDQMD
SUL]QDMXVHNDRUDVKRGLXSHULRGXXNRPHVXQDVWDOL
9HüVPRUHNOLGDVHVYLL]GDFLNRMLQDVWDMXXID]LLVWUDåLYDQMDRGPDKWUHWLUDMX
NDRUDVKRGL3RUHGQMLKNDRUDVKRGLVHRGPDKSUL]QDMXL
L]GDFLSRþHWQLKDNWLYQRVWLWURãNRYLSRþHWNDSRVORYDQMDRVLPDNRQLVX
XNOMXþHQL X WURãDN QDEDYNH SUHGPHWD QHNUHWQLQD SRVWURMHQMD L RSUHPH
SUHPD MRS 16 Nekretnine, postrojenja i opreme 7URãNRYL SRþHWND
SRVORYDQMD VDVWRMH VH RG WURãNRYD RVQLYDQMD NDR ãWR VX WURãNRYL
DGYRNDWVNLK XVOXJD VXGVNH WDNVH NDR L RVWDOL L]GDFL NRML QDVWDMX SUH
RVQLYDQMD SULYUHGQRJ VXEMHNWD 'DNOH SUHPD StandardX RYLL]GDFL VH
QHPRJXDNWLYLUDWLNDRQHPDWHULMDOQRXODJDQMH
L]GDFL]DDNWLYQRVWLXYHåEDYDQMDLGRãNRORYDYDQMD]DSRVOHQLK
L]GDFL]DRJODãDYDQMDLSURPRWLYQHDNWLYQRVWL
L]GDFLSUHPHãWDQMDLOLUHRUJDQL]DFLMHGHODLOLFHORJSULYUHGQRJVXEMHNWD
VWDYND SULEDYOMHQD X SRVORYQRM NRPELQDFLML NRMD QH PRåH GD VH SUL]QD
NDR QHPDWHULMDOQR XODJDQMH WD VWDYND MH X VWHþHQRP SULYUHGQRP
VXEMHNWX ELOD QHPDWHULMDOQR XODJDQMH DOL VD VWDQRYLãWD VWLFDWHOMD QHPD
XVORYDGDVHQDVWDYLVDWDNYLPSUL]QDYDQMHP8NROLNRMHRYRVOXþDMRYDM
L]GDWDNQDdatum sticanjaXVNODGXVDMSFI 3 Poslovne kombinacijeþLQL
GHRL]QRVDNRMLVHSULSLVXMHJRRGZLOOXLOLXPDQMXMHSULKRGSRRVQRYX
VWLFDQMD
3UHPD SDUDJUDIX $ Standarda VPDWUD VH GD VXEMHNW LPD SUDYR GREULPD
NDGD LK MH GREDYOMDþ L]JUDGLR X VNODGX VD XVORYLPD XJRYRUD L SULYUHGQL
VXEMHNWPRåHGD]DKWHYDQMLKRYXLVSRUXNXX]DPHQX]DL]YUãHQMHSODüDQMD8
WRP VPLVOX VH VPDWUD GD VX XVOXJH SULPOMHQH NDGD VX SUXåHQH RG VWUDQH
GREDYOMDþDXVNODGXVDXJRYRURPRL]YUãHQMXXVOXJDSULYUHGQRPVXEMHNWXD
QH NDGD LK RQ NRULVWL ]D L]YUãHQMH GUXJLK XVOXJD QD SULPHU ]D L]YUãHQMH
XVOXJDUHNODPLUDQMDNXSFLPD

3UL]QDYDQMHSUHWKRGQLKUDVKRGD

,]GDWDN ]D QHPDWHULMDOQR XODJDQMH NRML MH SUL]QDW NDR UDVKRG X JRGLãQMLP
ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD QH PRåH VH X QDUHGQRP LOL X QHNRP RG QDUHGQLK
REUDþXQVNLK SHULRGD SUL]QDWL NDR QHPDWHULMDOQR XODJDQMH Na primer, u fazi
razvoja nastali su troškovi koji su priznati kao rashod a ne kao nematerijalno
ulaganje, jer nije bilo verovatno da će po osnovu tih troškova nastati
sredstvo od kojeg će privredni subjekt imati ekonomsku korist. U narednom
obračunskom periodu situacija se promenila i postalo je verovatno da će po
osnovu sredstva stvorenog u razvoju preduzeću priticati koristi.,]GDFLUDQLMH
SUL]QDWL NDR UDVKRG QH PRJX VH X WHNXüHP REUDþXQVNRP SHULRGX SUL]QDWLX
QDEDYQXYUHGQRVWVUHGVWYDQHPDLKXSRþHWQRPVWDQMXMHUVHSRþHWQRVWDQMH
QHRWYDUDQDRVQRYXizveštaja o ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/YHü
VDPRQDRVQRYXizveštaja o finansijskom položaju /bilansa stanja/1HYUãL
VH QL UHWURDNWLYQR SUHUDþXQDYDQMHMHUVH QH UDGLR UDþXQRYRGVWYHQRM JUHãFL
1DLPHXSUHWKRGQRPREUDþXQVNRPSHULRGXVXVYHLQIRUPDFLMHXND]LYDOHGD
SRRVQRYXVUHGVWYDQHüHSULWLFDWLHNRQRPVNHNRULVWL8WRYUHPHQLVXPRJOL
UDþXQRYRÿX LOL QHNX GUXJX RVREX GD SXWHP YUHPHQVNH PDãLQH SRãDOMX X
EXGXüQRVWJRGLQXGYHLOLYLãHGDQDGDSURYHULGDOLüHPRåGDSRRVQRYXWLK
L]GDWDNDQDVWDWLVUHGVWYRNRMHüHGRQRVLWLNRULVWLSULYUHGQRPVXEMHNWX
2YDQDSRPHQDYDåLL]DL]GDWNHSUL]QDWHNDRUDVKRGXWHNXüRMJRGLQLDNRVX
RQLNDRUDVKRGLVND]DQLXSHULRGLþQLPILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPD8VOXþDMXGD
SULYUHGQL VXEMHNW QH VDVWDYOMD SHULRGLþQH ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH VWRUQLUDQMHP
PRåHL]YUãLWLVPDQMHQMHUDVKRGDLSUL]QDYDQMHQHPDWHULMDOQRJXODJDQMD

3UL]QDYDQMHQDNQDGQLKL]GDWDND

3ULURGDYHüLQHQHPDWHULMDOQLKXODJDQMDMHWDNYDGDVHQDMþHãüHQHYUãLQMLKRYD
GRUDGD RGQRVQR ]DPHQD QHNRJ QMLKRYRJ GHOD =ERJ WRJD VH YHüLQD
QDNQDGQLK WURãNRYD X YH]L VD QHPDWHULMDOQLP XODJDQMLPD WUHWLUD NDR UDVKRG
SHULRGD WM QH YUãL VH QMLKRYR NDSLWDOL]RYDQMH 6HP WRJD X SDUDJUDIX
Standarda VH NRQVWDWXMH GD MH þHVWR QDNQDGQL L]GDWDN WHåH SULSLVDWL QHNRP
RGUHÿHQRPQHPDWHULMDOQRPXODJDQMXQHJRSULYUHGQRPVXEMHNWXNDRFHOLQL
,PDMXüL QDYHGHQR X YLGX QDNQDGQH L]GDWNH ]D QHNR QHPDWHULMDOQR XODJDQMH
QDNRQQMHJRYHNXSRYLQHLOLGRYUãHQMDWUHEDSUL]QDWLNDRUDVKRGRVLP
DNRMHYHURYDWQRGDüHRYDML]GDWDNRPRJXüLWLGDVUHGVWYRVWYDUDEXGXüH
HNRQRPVNHNRULVWLSUHNRVYRJL]YRUQRSURFHQMHQRJVWDQGDUGDXVSHãQRVWL
L
DNRVHRYDML]GDWDNPRåHSRX]GDQRXWYUGLWLLSULSLVDWLWRPVUHGVWYX
$NRVXRYLXVORYLLVSXQMHQLQDNQDGQLL]GDWDNWUHEDGRGDWLknjigovodstvenoj
vrednostiQHPDWHULMDOQRJXODJDQMD
Na primer, preduzeće je kupilo neku licencu sa rokom važenja od 4 godine.
Posle dve godine licu od kojeg je kupilo licencu preduzeće doplaćuje
određenu sumu novca kako bi se važnost licence produžila sa 4 na 6 godina.
Ovaj iznos bi se priznao kao povećanje vrednosti licence.
1DNQDGQLL]GDFL]D]DãWLWQH]QDNRYHR]QDNHLVOLþQHVWYDULXYHNVHSUL]QDMX
NDRUDVKRGSHULRGDXNRPHVXQDVWDOL

9UHGQRYDQMHQDNRQSRþHWQRJSUL]QDYDQMD

8RNYLUXStandardD]DYUHGQRYDQMHQHPDWHULMDOQLKXODJDQMDQDNRQSRþHWQRJ
SUL]QDYDQMDSUHGYLÿHQLVX
model troška nabavkeL
model revalorizacije
8NROLNR VH QHPDWHULMDOQR XODJDQMH QDNRQ SRþHWQRJ SUL]QDYDQMD QDNQDGQR
YUHGQXMH modelom revalorizacije VYD VUHGVWYD L] QMHJRYH UHYDORUL]DFLRQH
JUXSHVHYUHGQXMXSULPHQRPWRJPRGHODRVLPXVOXþDMXNDGD]DVUHGVWYRQH
SRVWRMLDNWLYQRWUåLãWH

3ULPHQDmodela troška nabavke ]DQDNQDGQRYUHGQRYDQMHQHPD
WHULMDOQLKXODJDQMD

8NROLNRVH]DQHPDWHULMDOQRXODJDQMHSULPHQMXMHmodel troška nabavkeRQR
VH QDNRQ SRþHWQRJ SUL]QDYDQMD YUHGQXMH SR VYRP WURãNX QDEDYNH
XPDQMHQRP]DLVSUDYNXYUHGQRVWLSRRVQRYXREUDþXQDWHDPRUWL]DFLMHDNRVH
UDþXQDL]DDNXPXOLUDQHgubitke zbog obezvređenja
'DNOH RYDM PRGHO QDNQDGQRJ YUHGQRYDQMD SRGUD]XPHYD GD VH QD NUDMX
REUDþXQVNRJ SHULRGD ]D QHPDWHULMDOQR XODJDQMH SUYR REUDþXQD DPRUWL]DFLMD
XNROLNRVUHGVWYRLPDRJUDQLþHQYHNXSRWUHEHXSULYUHGQRPVXEMHNWXLGDVH
QDNRQ WRJD SURYHUL GDOL SRVWRMHLQGLNDWRUL GDMH RQR REH]YUHÿHQR 8NROLNR

WDNYLLQGLNDWRULSRVWRMHXWYUÿXMHVHQMHJRYDREH]YUHÿHQRVW6RE]LURPGDMH
REUDþXQDYDQMH DPRUWL]DFLMH LGHQWLþQR ELOR GD VH SULPHQMXMH model troška
nabavke ELOR model revalorizacije SUH SULND]D modela revalorizacije
SULND]DüHPRQDþLQREUDþXQDYDQMDDPRUWL]DFLMHQHPDWHULMDOQLKXODJDQMD

$PRUWL]DFLMDQHPDWHULMDOQLKXODJDQMD

StandardXYH]LVDREUDþXQDYDQMHPDPRUWL]DFLMHQHPDWHULMDOQLKXODJDQMD
GHILQLãH
YUHPHQVNRWUDMDQMHREUDþXQDYDQMDDPRUWL]DFLMH
SURFHQMLYDQMHLNRULãüHQMHRVWDWNDYUHGQRVWL
PHWRGHDPRUWL]DFLMHL
REDYH]X SURYHUH YUHPHQVNRJ WUDMDQMD REUDþXQDYDQMD DPRUWL]DFLMH L
PHWRGDDPRUWL]DFLMH

9UHPHQVNRWUDMDQMHREUDþXQDYDQMDDPRUWL]DFLMH L

$PRUWL]DFLMDVHREUDþXQDYD]DQHPDWHULMDOQDXODJDQMDNRMDLPDMXRJUDQLþHQ
YHN XSRWUHEH X SULYUHGQRP VXEMHNWX =D VUHGVWYD NRMD LPDMX neograničeno
dug vek upotrebe u privrednom subjektu QHYUãLVHREUDþXQDPRUWL]DFLMH=D
QHPDWHULMDOQR XODJDQMH VH VPDWUD GD LPD neograničeno dug vek upotrebe u
privrednom subjektu XNROLNRVHQDRVQRYXDQDOL]HVYLKUHOHYDQWQLKIDNWRUDQH
PRåH SUHGYLGHWL ]DYUãHWDN SHULRGD X NRMHP VH RþHNXMH GD RQR ]D SULYUHGQL
VXEMHNWVWYDUDQHWRWRNRYHJRWRYLQH
6DREUDþXQRPDPRUWL]DFLMHQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDVH]DSRþLQMHNDGDMHRQR
VSUHPQR ]D XSRWUHEX QD QDþLQ QD NRML WR RG QMHJD RþHNXMH UXNRYRGVWYR
SULYUHGQRJ VXEMHNWD Standard QH SUHFL]LUD GD OL MH WR RG SUYRJ QDUHGQRJ
GDQD LOL RG SUYRJ GDQD QDUHGQRJ PHVHFD =ERJ MHGQRVWDYQLMHJ REUDþXQD
UDþXQRYRÿH VH XJODYQRP RSUHGHOMXMX GD WR EXGH RG SUYRJ GDQD QDUHGQRJ
PHVHFDSRVWLFDQMXXVORYDGDVH]DSRþQHVDREUDþXQRPDPRUWL]DFLMH
,]QRV DPRUWL]DFLMH QHNRJ QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD VLVWHPDWVNL WUHED
UDVSRUHÿLYDWL WRNRP QMHJRYRJ SURFHQMHQRJ YHND XSRWUHEH X SULYUHGQRP
VXEMHNWX Standard SULYUHGQLP VXEMHNWLPD RVWDYOMD VORERGX GD VDPL
SURFHQMXMX YHN XSRWUHEH QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD 8 WRP VPLVOX SULYUHGQL
VXEMHNW SURFHQMXMH GD OL MH YHN XSRWUHEH QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD X
SULYUHGQRPVXEMHNWXYUHPHQVNLRJUDQLþHQLOLQHRJUDQLþHQ8NROLNRRGUHGLGD
MHRJUDQLþHQWUHEDGDRGUHGLLOLYUHPHQVNLSHULRGQMHJRYRJNRULãüHQMDLOLEURM
SURL]YRGD LOL XVOXJD NRMH üH ELWL SUXåHQH NRULãüHQMHP WRJ XODJDQMD X
SULYUHGQRPVXEMHNWX
=DRGUHÿLYDQMHNRULVQRJYHNDXSRWUHEHQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDX]LPDMXVHX
RE]LUVOHGHüLIDNWRUL
RþHNLYDQDXSRWUHEDVUHGVWYDNDRLGDOLQDNRQSURPHQH]DSRVOHQLKWLP
VUHGVWYRP PRJX DGHNYDWQR XSUDYOMDWL QHNL GUXJL ]DSRVOHQL LOL GUXJL
UXNRYRGHüLWLPako se, na primer, promene zaposleni, da li će oni biti
sposobni da koriste računarski softver, ili je on tako specifičan da
njegovo korišćenje isključivo zavisi od zaposlenih koji trenutno na njemu
rade
WLSLþQLSURL]YRGQLFLNOXVLVUHGVWDYDLGRVWXSQHLQIRUPDFLMHRSURFHQDPD
YHNDXSRWUHEHVOLþQLKYUVWDVUHGVWDYDNRMDVHNRULVWHQDVOLþDQQDþLQako
je u pitanju licenca za proizvodnju svetiljki, treba uzeti u obzir
informacije o iskustvima ostalih proizvođača
WHKQLþNRWHKQRORãNRLGUXJHYUVWH]DVWDUHYDQMDako je kupljena licenca
za proizvodnju svetiljki, treba proceniti da li će se na tržištu pojaviti i
savremenije, koje će možda umanjiti prodaju sopstvenih svetiljki, pa u
tom smislu i određivati da li će se smanjivati rok u kome će se vršiti
amortizovanje licence;
VWDELOQRVW GHODWQRVWL X NRMRM VUHGVWYR GHOXMH L SURPHQH QD WUåLãWX
SRWUDåQMH]DSURL]YRGQMRPSURL]YRGDLOLXVOXJDRGWRJVUHGVWYDako je u
pitanju pravo izdavanja nekog literarnog dela, dužina otpisivanja
zavisiće i od procene buduće potražnje za takvom vrstom dela
RþHNLYDQHPHUHNRQNXUHQFLMHLOLPRJXüLKNRQNXUHQDWDako je kupljena
licenca za proizvodnju svetiljki treba proceniti da li će se na tržištu
pojaviti novi konkurenti, da li će postojeći sniziti cene ili preduzeti druge
mere koje će možda umanjiti prodaju sopstvenih svetiljki, pa u tom
smislu i određivati da li će se smanjivati rok u kome će se vršiti
amortizovanje licence
YLVLQD L]GDWDND ]D RGUåDYDQMH NRML VH PRUDMX XWURãLWL GD EL VH GRELOH
RþHNLYDQH EXGXüH HNRQRPVNH NRULVWL RG VUHGVWYD NDR L VSRVREQRVW
SULYUHGQRJ VXEMHNWD GD SRVWLJQH SUHGYLÿHQL VWHSHQ NRULãüHQMDVUHGVWYD
ako kupljeni softver neprestano zahteva održavanje, koje se naknadno
plaća, privredni subjekt može da skrati prvobitno predviđeni vek
upotrebe softvera
SHULRGNRQWUROHQDGVUHGVWYRPNDRL]DNRQVNDLOLVOLþQDRJUDQLþHQMDNRG
XSRWUHEH VUHGVWDYD NDR ãWR MH GDWXP LVWHND QDMPD ako je licenca
kupljena na 3 godine, to je rok u kome treba izvršiti njeno amortizovanje,
sem u slučaju da je izvesno produženje trajanja licence
GD OL NRULVWDQ YHN WUDMDQMD VUHGVWYD ]DYLVL RG YHND XSRWUHEH GUXJRJ
VUHGVWYD X SULYUHGQRP VXEMHNWX ako je kupljen softver koji se može
koristiti na računarima koji postaju tehnološki zastareli, a softver se ne

može prebaciti na nove, recimo PC računare, rok otpisivanja će biti rok
u kome se postojeći računari još mogu koristiti, ukoliko je on kraći od
prvobitno predviđenog roka za amortizaciju softvera.
6D REUDþXQRP DPRUWL]DFLMH QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD VH SUHVWDMH QD QDMUDQLML
RGVOHGHüLKGDWXPD
NDGD PX VDGDãQMD YUHGQRVW SRVWDQH MHGQDND SURFHQMHQRP RVWDWNX
YUHGQRV
WLLOL
NDGDVHVUHGVWYRUDVKRGXMHLOLRWXÿLLOL
SUHNODVLILNXMH X stalno sredstvo koje se drži za prodaju LOL SRVWDQH GHR
raspoložive grupeNODVLILNRYDQHNDRgrupa koja se drži za prodaju
.RULVQL YHN WUDMDQMD SRQRYR VWHþHQRJ SUDYD SUL]QDWRJ X SRVORYQRM
NRPELQDFLML NDR QHPDWHULMDOQR XODJDQMH MHVWH SUHRVWDOL XJRYRUQL SHULRG
XJRYRUD X NRMHP MH SUDYR GRGHOMHQRL QH XNOMXþXMH SHULRGH REQDYOMDQMDWRJ
SUDYD
3UL REUDþXQX DPRUWL]DFLMH QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD VPDWUD VH GD MH
QHRGJRYDUDMXüDPHWRGDDPRUWL]DFLMHNRMDVH]DVQLYDQDSULKRGXRVWYDUHQRP
DNWLYQRãüXNRMDXNOMXþXMHNRULãüHQMHQHPDWHULMDOQRJXODJDQMD1DLPHSULKRG
NRML JHQHULãH DNWLYQRVW NRMD XNOMXþXMH XSRWUHEX QHPDWHULMDOQH LPRYLQH
XJODYQRP RGUDåDYD IDNWRUH NRML QLVX GLUHNWQR SRYH]DQL VD SRWURãQMRP
HNRQRPVNLK NRULVWL VDGUåDQLK X QHPDWHULMDOQRP XODJDQMX QD SULKRGH XWLþX
GUXJL LQSXWL L SURFHVL SURGDMQH DNWLYQRVWL L SURPHQH X RELPX SURGDMH L
FHQDPD 1D YLVLQX SULKRGD PRåH GD XWLþH L LQIODFLMD NRMD QHPD XWLFDM QD
QDþLQNRULãüHQMDQHPDWHULMDOQHLPRYLQH0HÿXWLPXSRMHGLQLPRJUDQLþHQLP
RNROQRVWLPD PRJXüH MH GD REUDþXQ DPRUWL]DFLMH QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD
]DVQRYDQQDSULKRGLPDRVWYDUHQLPNRULãüHQMHPWRJQHPDWHULMDOQRJXODJDQMD
RGUDåDYDSUDYRWURãHQMHWRJVUHGVWYD5DGLORELVHRVOHGHüLPRNROQRVWLPD
SULKRG RVWYDUHQ NRULãüHQMHP QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD MH PHUD QMHJRYRJ
NRULãüHQMD1DSULPHUXXVORYLPDXNRMLPDMHGRPLQDQWQLRJUDQLþDYDMXüL
IDNWRUNRMLMHLQKHUHQWDQQHPDWHULMDOQRPXODJDQMXGRVWL]DQMHXJRYRUHQRJ
SUDJD SULKRGD SULKRG NRML VH JHQHULãH PRåH GD EXGH RGJRYDUDMXüD
RVQRYD]DDPRUWL]DFLMX1DSULPHUSULYUHGQLVXEMHNWMHNXSLRNRQFHVLMX
]DLVWUDåLYDQMHLL]GYDMDQMHPLQHUDOQHVLURYLQHL]UXGQLND,VWHNXJRYRUD
PRåHELWL]DVQRYDQQDILNVQRPL]QRVXXNXSQLKSULKRGDNRMLVHJHQHULãX
L]HNVSORDWDFLMHQDSULPHUXJRYRURPPRåHELWLGR]YROMHQRGDVHGRELMH
PLQHUDOQH VLURYLQH X L]QRVX GR PLOLRQD HXU L QH ]DVQLYD VH QD
YUHPHQXLOLNROLþLQLLVNRSDQHUXGH,OLSUDYRQDXSUDYOMDQMHDXWRSXWHPVH
PRåH]DVQLYDWLQDILNVQRPXNXSQRPL]QRVXSULKRGDNRMLüHVHJHQHULVDWL
RGQDSODüHQLKGUXPDULQDQDSULPHUXJRYRUELPRJDRRPRJXüLWLQDSODWX
GUXPDULQD GR XJRYRURP GHILQLVDQRJ L]QRVD 8 VOXþDMX NDGD VX SULKRGL
XWYUÿHQL NDR GRPLQDQWQL RJUDQLþDYDMXüL IDNWRU X XJRYRUX ]D NRULãüHQMH

QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD SULKRG NRML WUHED GD VH JHQHULãH PRåH ELWL
RGJRYDUDMXüD RVQRYD ]D DPRUWL]DFLMX QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD SRG
XVORYRPGDXJRYRURGUHÿXMHILNVQLXNXSDQL]QRVSULKRGDNRMLVHJHQHULãH
QDNRMLVHRGUHÿXMHDPRUWL]DFLMDLOL
NDGDVHPRåHGRND]DWLGDVXSULKRGLLSRWURãQMDHNRQRPVNLKNRULVWLRG
QHPDWHULMDOQRJXODJDQMDYLVRNRPHÿX]DYLVQL
3UL L]ERUX RGJRYDUDMXüH PHWRGH DPRUWL]DFLMH X VNODGX VD SDUDJUDIRP
Standarda VXEMHNW PRåH GD RGUHGL SUHWHåQL OLPLWLUDMXüL IDNWRU NRML MH
LQKHUHQWDQ X QHPDWHULMDOQRP XODJDQMX 1D SULPHU XJRYRURP NRMLP VH
XWYUÿXMX SUDYD SULYUHGQRJ VXEMHNWD R QMHJRYRP NRULãüHQMX QHPDWHULMDOQRJ
XODJDQMD PRåH VH QDYHVWL NRULãüHQMH QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD NDR XQDSUHG
RGUHÿHQLEURMJRGLQDWMIDNWRYUHPHNDREURMSURL]YHGHQLKMHGLQLFDLOLNDR
ILNVQL XNXSQL L]QRV SULKRGD NRML VH JHQHULãX ,GHQWLILNDFLMD WDNYRJ
SUHYODGDYDMXüHJ RJUDQLþDYDMXüHJ IDNWRUD PRåH SRVOXåLWL NDR SROD]QD WDþND
]DLGHQWLILNDFLMXRGJRYDUDMXüHRVQRYH]DDPRUWL]DFLMXDOLPRåHVHSULPHQLWL
MRã MHGQD RVQRYD DNR VH QMRPH EOLåH RGUDåDYD RþHNLYDQL REUD]DF SRWURãQMH
HNRQRPVNLKNRULVWLQHPDWHULMDOQRJXODJDQMD

2VWDWDNYUHGQRVWL

Amortizacioni iznos L]QRV NRML VH DPRUWL]XMH VH GRELMD NDGD VH RG WURãND
QDEDYNHQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDQDEDYQHYUHGQRVWLRGX]PHQMHJRYRVWDWDN
YUHGQRVWL2VWDWDNYUHGQRVWLQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDüHSRVWRMDWL
DNR MH WUHüD VWUDQD SUHX]HOD REDYH]X GD WR VUHGVWYR NXSL QD NUDMX
QMHJRYRJ YHND XSRWUHEH YHND XSRWUHEH VD VWDQRYLãWD SULYUHGQRJ
VXEMHNWDNRMLüHSURGDWLWRVUHGVWYRLOL
NDGDSRVWRMLDNWLYQRWUåLãWH]DWRVUHGVWYRSDVH
RVWDWDNYUHGQRVWLPRåHRGUHGLWLSUHPDWUåLãWXL
L]YHVQR MH GD üH WDNYR WUåLãWH SRVWRMDWL QD NUDMX YHND XSRWUHEH WRJ
VUHGVWYD
3RþHWQX SURFHQX RVWDWND YUHGQRVWL SRWUHEQR MH XUDGLWL QD GDWXP SUYRJ
REUDþXQDYDQMD DPRUWL]DFLMH 3URYHUX GD OL MH SURFHQMHQL L]QRV RVWDWND
YUHGQRVWL DGHNYDWDQ QHRSKRGQR MH XUDGLWL QDMPDQMH MHGQRP JRGLãQMH L WR
REDYH]QR QD datum bilansa 3URPHQD RVWDWND YUHGQRVWL WUHWLUD VH NDR
SURPHQD UDþXQRYRGVWYHQH SURFHQH L X VNODGX VD MRS 8 Računovodstvene
politike, promene računovodstvenih procena i greškeQHYUãLVHUHWURDNWLYQR
SULODJRÿDYDQMHSUHWKRGQRREUDþXQDWHDPRUWL]DFLMH
0RJXüH VX VLWDXDFLMH X NRMLPD EL SURFHQMHQL L]QRV RVWDWND YUHGQRVWL
QHPDWHULMDOQRJXODJDQMDELRYHüLRGQMHJRYHknjigovodstvene vrednostiQD
SULPHU XNROLNR MH SULYUHGQL VXEMHNW SULPHQMLYDR YHüH VWRSH ]D REUDþXQ
DPRUWL]DFLMH RG UHDOQR SRWUHEQLK XNROLNR MH GRãOR GR SRUDVWD WUåLãQLK
YUHGQRVWL VUHGVWDYD L VO 8 WRP VOXþDMX ]D SRWUHEH REUDþXQD DPRUWL]DFLMH
SURFHQMHQL L]QRV RVWDWND YUHGQRVWL QH PRåH ELWL YHüL RG QMHJRYH
knjigovodstvene vrednostiãWR]QDþLGDELRVQRYLFD]DREUDþXQDPRUWL]DFLMH
ELODQXODWMQHELVHREUDþXQDYDODDPRUWL]DFLMD]DWRVUHGVWYR6DREUDþXQRP
DPRUWL]DFLMH QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD EL VH QDVWDYLOR RG RQRJ WUHQXWND RG
NRJD EL SURFHQMHQL RVWDWDN YUHGQRVWL SDR LVSRG QMHJRYH knjigovodstvene
vrednosti

0HWRGHDPRUWL]DFLMH

0HWRGH RWSLVLYDQMD NRMH VH PRJX NRULVWLWL VX metoda proporcionalnog
otpisivanja metoda degresivnog otpisivanja L metoda funkcionalnog
otpisivanja .RULãüHQD PHWRGD DPRUWL]DFLMH WUHED GD RGJRYDUD RELPX
HNRQRPVNLKNRULVWLNRMHVHGRELMDMXRGQHPDWHULMDOQRJXODJDQMD8VOXþDMXGD
VH WR QH PRåH UHDOQR XWYUGLWL ãWR MH QDMþHãüH VOXþDM SULPHQMXMH VH metoda
proporcionalnog otpisivanja
,]ERU PHWRGH YUãL VDP SULYUHGQL VXEMHNW Standard QH ]DKWHYD GDVH ]D VYD
VUHGVWYD]DNRMDVHDPRUWL]DFLMDREUDþXQDYDSULPHQMXMHLVWLPHWRG]DREUDþXQ
DPRUWL]DFLMHQDSULPHU]DMHGQRQHPDWHULMDOQRXODJDQMHVHPRåHSULPHQLWL
metoda proporcionalnog otpisivanja ]D GUXJR metoda degresivnog
otpisivanjaD]DWUHüHmetoda funkcionalnog otpisivanja7UHEDL]DEUDWLRQX
PHWRGXþLMRPELVHSULPHQRPREH]EHGLRQDMUHDOQLMLREUDþXQDPRUWL]DFLMH
0HWRGH DPRUWL]DFLMH NRMH VH SULPHQMXMX WUHED SUHLVSLWLYDWL X UHGRYQLP
YUHPHQVNLP UD]PDFLPD L DNR SRVWRML ]QDWQD SURPHQD RþHNLYDQRJ RELPD
HNRQRPVNLK NRULVWL RG VUHGVWDYD WUHED PHWRGX SURPHQLWL NDNR EL UHDOQLMH
RGUDåDYDODRþHNLYQHSURPHQHRELPDHNRQRPVNLKNRULVWLNa primer, ako se
u vezi sa kupljenom licencom promeni ugovor u smislu da se licenca
ograničava ne vremenski već na određeni broj komada proizvoda koji se
proizvode korišćenjem te licence postoji opravdanje da se sa metode
proporcionalnog otpisivanja pređe na metodu funkcionalnog otpisivanja.
$NRMHWDNYDSURPHQDPHWRGHDPRUWL]DFLMHQXåQDWUHEDMHREUDþXQDWLNDR
SURPHQX UDþXQRYRGVWYHQH SURFHQH D L]QRV DPRUWL]DFLMH ]D WHNXüL L
EXGXüH REUDþXQVNH SHULRGH WUHED XVNODGLWL GDNOH QH EL VH YUãLOR QLNDNYR
UHWURDNWLYQRSULODJRÿDYDQMH
,]QRVL DPRUWL]DFLMH QHNRJ QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD SUL]QDMX VH NDR UDVKRG
RVLPXVOXþDMXGDVHHNRQRPVNHNRULVWLRGQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDXJUDÿXMX
X QHNR GUXJR VUHGVWYR RGQRVQR QHPDWHULMDOQR XODJDQMH VH NRULVWL ]D
VWYDUDQMHQHNRJGUXJRJVUHGVWYDSULYUHGQRJVXEMHNWD8WDNYLPVOXþDMHYLPD
GHR DPRUWL]DFLMH QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD VH QDNRQ RGJRYDUDMXüLK

REUDþXQDYDQMD XNOMXþXMH X WURãDN QDEDYNH WRJ VUHGVWYD NRMH VH VWYDUD NDR
ãWRMHUHJXOLVDQRMRS 2 Zalihe

3URYHUDYHNDXSRWUHEHLPHWRGDDPRUWL]DFLMHL

9HN XSRWUHEH L PHWRGH REUDþXQD DPRUWL]DFLMH QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD WUHED
SURYHUDYDWL QDMPDQMH QD NUDMX VYDNRJ REUDþXQVNRJ SHULRGD -HGDQ RG
LQGLNDWRUDGDGRVDGDãQMLSURFHQMHQLYHNXSRWUHEHQLMHDGHNYDWDQPRåHELWLL
SUL]QDYDQMHgubitaka zbog obezvređenjasredstva8VOXþDMXGDVHSURFHQMHQL
YHN XSRWUHEH ]QDþDMQR UD]OLNXMH RG SUHÿDãQMH SURFHQH SHULRG ]D NRML üH VH
REUDþXQDYDWL DPRUWL]DFLMD WUHED SURPHQLWL SUH QHJR ãWR üH DPRUWL]DFLMD ELWL
REUDþXQDWD ,VWR YDåL L ]D PHWRGX DPRUWL]DFLMH 1MX WUHED SURPHQLWL DNR VH
]QDþDMQR SURPHQL RþHNLYDQL RELP NRULVWL RG VUHGVWYD LOL DNR VH ]QDþDMQLMH
SURPHQLQDþLQQDNRMLVUHGVWYRSUXåDWHNRULVWL
2YDNYHSURPHQHREUDþXQDYDMXVHNDRSURPHQHUDþXQRYRGVWYHQLKSURFHQDX
VNODGX VD MRS 8 Računovodstvene politike, promene računovodstveni
procena i greške SD VH XVNODÿLYDQMH WURãNRYD DPRUWL]DFLMH YUãL VDPR ]D
WHNXüLLEXGXüHREUDþXQVNHSHULRGH
.DGD VX X SLWDQMX nematerijalna ulaganja sa neograničeno dugim vekom
upotrebe u privrednom subjektuQDMNDVQLMHQDdatum bilansaWUHEDSURYHULWL
GD OL QDVWDOL GRJDÿDML LOL RNROQRVWL PRåGD XND]XMX GD VUHGVWYR LSDN LPD
RJUDQLþHQ YHN XSRWUHEH X SULYUHGQRP VXEMHNWX L GD EL WUHEDOR ]DSRþHWL VD
REUDþXQDYDQMHPQMHJRYHDPRUWL]DFLMH8NROLNRELVH]DSRþHORVDREUDþXQRP
DPRUWL]DFLMH WR EL VH WUHWLUDOR NDR SURPHQD UDþXQRYRGVWYHQH SURFHQH X
VNODGX VD MRS 8 Računovodstvene politike, promene računovodstveni
procena i greškeLQHELVHYUãLORQLNDNYRUHWURDNWLYQRXVNODÿLYDQMH
8 VOXþDMXGD VH XODJDQMH NRMHMH SUHWKRGQRELORWUHWLUDQR NDR ulaganje koje
ima neograničeno dugi vek upotrebe u privrednom subjektu NODVLILNXMH NDR
XODJDQMHVDRJUDQLþHQLPYHNRPXSRWUHEHQHRSKRGQRMHXVNODGXVDMRS 36
Obezvređenje sredstavaSURYHULWLGDOLMHREH]YUHÿHQRSRUHÿHQMHPQMHJRYRJ
nadoknadivog iznosa VDQMHJRYRPknjigovodstvenom vrednošću

1DGRNQDGLYRVW knjigovodstvene vrednosti gubitak zbog obezvređenja
L

=DRGUHÿLYDQMHGDOLMHYUHGQRVWQHNRJQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDREH]YUHÿHQD
SULPHQMXMX VH RGUHGEH MRS 36 Obezvređenje sredstava 7DM Standard
SURSLVXMHQDNRMLQDþLQSULYUHGQLVXEMHNWSURYHUDYDNQMLJRYRGVWYHQXYUHGQRVW
VYRMLK VUHGVWDYD QD NRML QDþLQ RGUHÿXMH QMLKRY nadoknadivi iznos L NDGD
SUL]QDMHLOLSRQLãWDYDVWRUQLUDUDQLMHSUL]QDWHgubitke zbog obezvređenja
8 SDUDJUDIX Standarda NRQVWDWXMH VH GD MRS 36 Obezvređenje
sredstava]DKWHYDGDVHnematerijalno ulaganje koje ima neograničeno dugi
vek upotrebe u privrednom subjektu WHVWLUD QD REH]YUHÿHQRVW SRUHÿHQMHP
nadoknadivog iznosaLknjigovodstvene vrednosti
QDJRGLãQMHPQLYRXL
NDGDSRVWRMHLQGLFLMHGDMHGRãORGRQMHJRYRJREH]YUHÿHQMD
8 SDUDJUDILPD MSFI 3 Poslovne kombinacije UHJXOLVDQRMH QDþLQ QD
NRMLVHSRVWXSDVDgubitkom zbog obezvređenjaNRMLMHSUL]QDWSUHNUDMDSUYRJ
JRGLãQMHJSHULRGDNRMLSRþLQMHSRVOHREDYOMHQHSRVORYQHNRPELQDFLMH

3ULPHQDmodela revalorizacije]DQDNQDGQRYUHGQRYDQMH

1HPDWHULMDOQR XODJDQMH NRMH VH QDNRQ SRþHWQRJ SUL]QDYDQMD YUHGQXMH SR
modelu revalorizacije YUHGQXMH VH SR VYRMRM IHU YUHGQRVWL XPDQMHQRM ]D
QDNQDGQH LVSUDYNH YUHGQRVWL REUDþXQDWX DPRUWL]DFLMX L QDNQDGQR
DNXPXOLUDQHgubitke zbog obezvređenja
8VORY]DSULPHQXmodela revalorizacijeMHGDMHQHPDWHULMDOQRXODJDQMHYHü
SUL]QDWR HYLGHQWLUDQR X SRVORYQLP NQMLJDPD SULYUHGQRJ VXEMHNWD 'DNOH
RYD RYDM SRVWXSDN VH QH PRåH SULPHQLWL ]D SRþHWQR YUHGQRYDQMH
StandardQHREMDãQMDYDNRMLVXUD]OR]L]ERJNRMLKVHSULYUHGQLVXEMHNWPRåH
RSUHGHOLWL ]D SULPHQX modela revalorizacije ]D YUHGQRYDQMH QHPDWHULMDOQLK
XODJDQMD5D]OR]L]DSULPHQXmodela revalorizacijeELPRJOLGDEXGX
]QDþDMQRRSDGDQMHYUHGQRVWLfunkcionalne valuteDOLVHMRãXYHNQHUDGLR
KLSHULQIODFLML
SURPHQH QD WUåLãWX QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD NRMH PRJX GD GRYHGX GR
]QDþDMQLK UD]OLND L]PHÿX knjigovodstvene vrednosti VUHGVWDYD L QMLKRYH
IHU YUHGQRVWL navešćemo jedan primer: često se dešava da su cene
kompjuterskog softvera koji se pojavio na tržištu mnogo veće od cene
istog softvera posle jedne ili dve godine.
Model revalorizacijeVHPRåHSULPHQLWLLQDVUHGVWYRNRMHMHVDPRGHOLPLþQR
LVSXQLOR XVORYH ]D SUL]QDYDQMH 8 WRP VOXþDMX model revalorizacije VH
QDNQDGQR PRåH SULPHQLWL QD FHORNXSQR VUHGVWYR NDGD LVSXQL XVORYH
SUL]QDYDQMD Model revalorizacije VH PRåH SULPHQLWL L QD QHPDWHULMDOQD
XODJDQMDVWHþHQDX]SRPRüGUåDYQRJGRGHOMLYDQMD
=D SRWUHEH UHYDORUL]DFLMH QHPDWHULMDOQD XODJDQMD VH VYUVWDYDMX X JUXSH
VURGQLKVUHGVWDYDQDSULPHUVRIWYHULSDWHQWLOLFHQFHLWG
$NRVHQHPDWHULMDOQRXODJDQMHUHYDORUL]XMHVYDGUXJDQHPDWHULMDOQDXODJDQMDL]
QMHJRYH JUXSH VH WDNRÿH UHYDORUL]XMX RVLP DNR QH SRVWRML DNWLYQR WUåLãWH ]D WD
QHPDWHULMDOQD XODJDQMD UHFLPR SULYUHGQL VXEMHNW LPD YLãH VRIWYHUD D MHGDQ RG
QMLK QD SULPHU VRIWYHU ]D QMLKRYR SRJRQVNR NQMLJRYRGVWYR QHPD WUåLãWH
=DKWHY ]D RYDNYLP SRVWXSDQMHP SURL]OD]L L] WHåQMH GD VH ]D LVWRYUVQD VUHGVWYD
SULPHQMXMHLVWDUDþXQRYRGVWYHQDSROLWLND

5HYDORUL]DFLMDQHPDWHULMDOQLKXODJDQMD

5HYDORUL]DFLMD QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD VH SUHPD StandardX XWYUÿXMH QD
RVQRYX SRGDWDND VD DNWLYQRJ WUåLãWD WH YUVWH QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD
UHYDORUL]DFLMD VH QH UDGL SURVWLP PQRåHQMHP VWRSH UDVWD FHQD QD PDOR VD
NQMLJRYRGVWYHQLP YUHGQRVWLPD QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD YHü VH SURFHQRP
XWYUÿXMH QMLKRYD IHU YUHGQRVW 1HPDWHULMDOQR XODJDQMH ]D NRMH QH SRVWRML
DNWLYQR WUåLãWH VH QH PRåH UHYDORUL]RYDWL L YUHGQXMH VH SR VYRP WURãNX
QDEDYNH XPDQMHQRP ]D LVSUDYNX YUHGQRVWL REUDþXQDWX DPRUWL]DFLMX L
gubitke zbog obezvređenja $NWLYQR WUåLãWH QH SRVWRML ]D VUHGVWYD NRMD VH
EHVSODWQRGRGHOMXMXSULYUHGQRPVXEMHNWXna primer, dozvole za obavljanje
komunalnih usluga ,VWR WDNR DNWLYQR WUåLãWH QH SRVWRML QL ]D ]DãWLWQH
]QDNRYHQRYLQVNHQDVORYHLVOLþQDQHPDWHULMDOQDXODJDQMDMHUMHVYDNRRGWLK
VUHGVWDYDMHGLQVWYHQRýDNLXVOXþDMXQMLKRYHNXSRSURGDMHSODüHQDFHQDQH
PRUDELWLIHUYUHGQRVWDþHVWRWHFHQHQLVXQLGRVWXSQHMDYQRVWL
5HYDORUL]DFLMXWUHEDUDGLWLGRYROMQRþHVWRGDknjigovodstvena vrednostQHEL
]QDþDMQLMHRGVWXSDODRGL]QRVDNRMLELVHRGUHGLRSULPHQRPIHUYUHGQRVWLQD
datum bilansa Standard QH YUãL NYDQWLILNRYDQMH ]QDþDMQLMHJ RGVWXSDQMD
SD SULYUHGQL VXEMHNW WUHED VDP GD SURVXGL NDGD MH YUHPH GD YUãL
UHYDORUL]DFLMX $NR SULYUHGQL VXEMHNW LPD QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD ]D þLMH
QDNQDGQR YUHGQRYDQMH SULPHQMXMH model revalorizacije WUHED QD GDWXP
VYDNRJELODQVDGDYUãLSURYHUXGDOLGDUDGLQMLKRYXUHYDORUL]DFLMXLOLQH
3UH UHYDORUL]DFLMH REUDþXQDYD VH DPRUWL]DFLMD QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD ]D
WHNXüLSHULRGRGSRþHWNDREUDþXQVNRJSHULRGDGRGDWXPDUHYDORUL]DFLMH
8VOXþDMXGDVHIHUYUHGQRVWQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDYLãHQHPRåHXWYUGLWLQD
DNWLYQRPWUåLãWXSUHVWDMHVHVDQMHJRYLPUHYDORUL]RYDQMHP$NRXQDUHGQRP
LOL QHNRP RG QDUHGQLK REUDþXQVNLK SHULRGD SRVWDQH PRJXüH XWYUÿLYDQMH
QMHJRYH IHU YUHGQRVWL QDVWDYOMD VH VD UHYDORUL]RYDQMHP WRJ QHPDWHULMDOQRJ
XODJDQMDRGGDQDNDGDSRVWDQHPRJXüHQMHQRXWYUÿLYDQMH
ýLQMHQLFDGDYLãHQHSRVWRMLDNWLYQRWUåLãWH]DQHPDWHULMDOQRXODJDQMHNRMHVH
QDNQDGQR YUHGQXMH modelom revalorizacije PRåH ELWL LQGLNDWRU GD MH RQR
REH]YUHÿHQR L GD JD WUHED WHVWLUDWL QD REH]YUHÿHQRVW X VNODGX VD MRS 36
Obezvređenje sredstava
StandardomVXSRVWDYOMHQDSUDYLOD]DUDþXQRYRGVWYHQRREXKYDWDQMHHIHNDWD
UHYDORUL]DFLMH
DNRMHYUHGQRVWVUHGVWYDSRYHüDQDNDRUH]XOWDWUHYDORUL]DFLMHSRYHüDQMH
VHWUHWLUDNDRdruga stavka rezultata /povezana sa kapitalom/LNXPXOLUD
VHXNDSLWDOXNDRVWDYNDUHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYL0HÿXWLPSRYHüDQMHVH
SUL]QDMH X izveštaju o ostvarenim rezultatima /bilansu uspeha/ X PHUL
L]QRVX X NRMRM RQR SUHGVWDYOMD VWRUQLUDQMH VPDQMHQMD SR RVQRYX
UHYDORUL]DFLMH LVWRJ VUHGVWYD SUHWKRGQR SUL]QDWRJ X izveštaju o
ostvarenim rezultatima /bilansu uspeha/NDRUDVKRG
DNR MH NQMLJRYRGVWYHQD YUHGQRVW VUHGVWYD VPDQMHQD NDR UH]XOWDW
UHYDORUL]DFLMHVPDQMHQMHVHSUL]QDMHXizveštaju o ostvarenim rezultatima
/bilansu uspeha/ 0HÿXWLP VPDQMHQMH VH SUL]QDMH NDR druga stavka
rezultata /povezana sa kapitalom/ GRL]QRVDGRNRMHJXYH]LVDVUHGVWYRP
SRVWRML UHYDORUL]DFLRQD UH]HUYD 6PDQMHQMH SUL]QDWR NDR druga stavka
rezultata /povezana sa kapitalom/ VPDQMXMH L]QRV UHYDORUL]DFLRQH
UH]HUYH
1DYHGHQD SUDYLOD UDþXQRYRGVWYHQRJ REXKYDWDQMD HIHNDWD UHYDORUL]DFLMH
REMDVQLüHPRNUR]SULPHUH
NQMLåHQMD SRYHüDQMD L VPDQMHQMD YUHGQRVWL VUHGVWYD SR RVQRYX
UHYDORUL]DFLMHL
QDNQDGQDNQMLåHQMDXYH]LVDIRUPLUDQRPUHYDORUL]DFLRQRPUH]HUYRP
3UH SULND]D NQMLåHQMD X YH]L VD UDþXQRP UHYDORUL]DFLRQH UH]HUYH VNUHüHPR

SDåQMX QD VOHGHüH þLQMHQLFH NRMH XYHN WUHED LPDWL X YLGX NDGD VH VSURYRGL
NQMLåHQMHQDWRPUDþXQX
UHYDORUL]DFLRQD UH]HUYD SRVWRML QH VDPR X YH]L VD QHNUHWQLQDPD
SRVWURMHQMLPD L RSUHPRP YHü L X YH]L VD ILQDQVLMVNLP VUHGVWYLPD
NXUVQLPUD]OLNDPDLGU
UDþXQ UHYDORUL]DFLRQH UH]HUYH PRUD ELWL DQDOLWLþNL UDãþODQMHQ SR
VUHGVWYLPDSRRVQRYXNRMLKVXRYHUH]HUYHVWYRUHQH8RNYLUXSRVWRMHüH
DQDOLWLNH RVQRYQLK VUHGVWDYD QD DQDOLWLþNRM NDUWLFL VUHGVWYD VH PRåH
HYLGHQWLUDWL SRGDWDN R UHYDORUL]DFLRQRM UH]HUYL NRQNUHWQRJ VUHGVWYD QH
PRUD GDNOH SRVWRMDWL SRVHEQD DQDOLWLþND NDUWLFD ]D UHYDORUL]DFLRQX
UH]HUYXDQDOLWLþNDNDUWLFDQHNRJVUHGVWYDPRåHELWLDQDOLWLþNDNDUWLFD]D
WULVLQWHWLþNDUDþXQD]DVLQWHWLþNLUDþXQQDNRMHPVHHYLGHQWLUDQDEDYQD
YUHGQRVW WH YUVWH VUHGVWDYD VLQWHWLþNL UDþXQ QD NRMHP VH HYLGHQWLUD
LVSUDYND YUHGQRVWL WH YUVWH VUHGVWDYD L VLQWHWLþNL UDþXQ UHYDORUL]DFLRQLK
UH]HUYL

.QMLåHQMD SRYHüDQMD L VPDQMHQMD YUHGQRVWL VUHGVWYD SR RVQRYX

UHYDORUL]DFLMH

6RE]LURPGDVUHGVWYDLPDMXQDEDYQXLRWSLVDQXYUHGQRVWStandardGDMH
VPHUQLFH]DSRVWXSDQMHVDRYLPYUHGQRVWLPDSULOLNRPUHYDORUL]DFLMHWMGRSXãWD
GYDSRVWXSND
SUYL QDþLQ SRVWXSDQMD SUHGYLÿHQ Standardom VUD]PHUQR VH NRULJXMX
QDEDYQD L RWSLVDQD YUHGQRVW VUHGVWYD WDNR GD VDGDãQMD YUHGQRVW QHWR
NQMLJRYRGVWYHQL L]QRV VUHGVWYD QDNRQ UHYDORUL]DFLMH EXGH MHGQDND
QMHJRYRMSURFHQMHQRMIHUYUHGQRVWLL
GUXJL QDþLQ SRVWXSDQMD SUHGYLÿHQ Standardom QDEDYQD YUHGQRVW VH
VYRGLQDSURFHQMHQXIHUYUHGQRVWDRWSLVDQDYUHGQRVWVHVYRGLQDQXOXQD
RYDM QDþLQ VDGDãQMD YUHGQRVW VH VYRGL QD SURFHQMHQX IHU YUHGQRVW 8
Standardu VH NRQVWDWXMH GD MH NRG UHYDORUL]RYDQMD QHNUHWQLQD RYR þHVW
REOLNQDþLQDNQMLåHQMDHIHNDWDUHYDORUL]DFLMH

3RYHüDQMHYUHGQRVWLVUHGVWDYDSRRVQRYXUHYDORUL]DFLMH

3RYHüDQMH NQMLJRYRGVWYHQH YUHGQRVWL VUHGVWYD VH SUL]QDMH NDR SRYHüDQMH
UHYDORUL]DFLRQLK UH]HUYL WM NDSLWDOD MHU QLVX LVSXQMHQL XVORYL ]D SUL]QDYDQMH
SULKRGDNRMLVHLVND]XMXXizveštaju o ostvarenim rezultatima /bilansu uspeha/

6PDQMHQMHYUHGQRVWLVUHGVWDYDSRRVQRYXUHYDORUL]DFLMH

.DGDVHNQMLJRYRGVWYHQLL]QRVVUHGVWDYDVPDQMLNDRUH]XOWDWUHYDORUL]DFLMH
WRVPDQMHQMHVH
NQMLåLNDRVPDQMHQMHUDQLMHIRUPLUDQLKUHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYLDXNROLNR
L]QRV VPDQMHQMD SUHPDãXMH UDQLMH IRUPLUDQH UHYDORUL]DFLRQH UH]HUYH
UD]OLNDVHSUL]QDMHNDRUDVKRG
SUL]QDMHVHXFHORVWLNDRUDVKRGDNRUDQLMHXYH]LVDWLPVUHGVWYRPQLMH
ELORIRUPLUDQLKUHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYL

3RYHüDQMH YUHGQRVWL VUHGVWYD SR RVQRYX UHYDORUL]DFLMH NDGD MH SUL
QHNRMUDQLMRMQMHJRYRMUHYDORUL]DFLMLELRSUL]QDWUDVKRG

.DGD VH NQMLJRYRGVWYHQL L]QRV VUHGVWYD SRYHüD NDR UH]XOWDW UHYDORUL]DFLMH
L]QRVSRYHüDQMDVHQHRGREUDYDXFHORVWLNDSLWDOXUHYDORUL]DFLRQRMUH]HUYLDNR
MH UDQLMRP UHYDORUL]DFLMRP VPDQMHQD QMHJRYD NQMLJRYRGVWYHQD YUHGQRVW L WR
VPDQMHQMHLOLGHRWRJVPDQMHQMDMHWDGDELORSUL]QDWRNQMLåHQRNDRUDVKRG3UYR
VH UHYDORUL]DFLRQLP SRYHüDQMHP SRNULYD QDYHGHQR UDQLMH VPDQMHQMH
SUL]QDYDQMHP WRJ L]QRVD NDR SULKRG D RVWDWDN VH SUL]QDMH NDR SRYHüDQMH
UHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYL

1DNQDGQDNQMLåHQMDXYH]LVDUHYDORUL]DFLMRP

5HYDORUL]DFLQH UH]HUYH IRUPLUDQH SR RVQRYX SULPHQH modela
revalorizacije XNLGDMX VH SUHQRVH VH QD QHUDVSRUHÿHQX GRELW X VOHGHüLP
VOXþDMHYLPD
SURGDMRPLOLUDVKRGRYDQMHPVUHGVWYDL
WRNRPREUDþXQDDPRUWL]DFLMHVUHGVWYD
$PRUWL]DFLMDXmodelu revalorizacije

2EUDþXQDPRUWL]DFLMHMHLVWLNDRLNRGmodela troška nabavke6RE]LURP
GD QDNQDGQR YUHGQRYDQMH VUHGVWDYD SR modelu revalorizacije X RGQRVX QD
YUHGQRYDQMHSRmodelu troška nabavkeVDGUåLMHGDQSRVDRYLãHXWYUÿLYDQMHIHU
YUHGQRVWL WUHED QDJODVLWL GD VH SUYR UDGL REUDþXQ DPRUWL]DFLMH VUHGVWYD SD WHN
RQGDQMHJRYDUHYDORUL]DFLMD5D]ORJ]DWDNYRSRVWXSDQMHMHVOHGHüLIHUYUHGQRVW
VUHGVWYDNRMDVHXWYUÿXMHUHYDORUL]DFLMRPMHQMHJRYDIHUYUHGQRVWQDGDQ
WHNXüH JRGLQH X þDVRYD DNR EL VH QDNRQ QMHQRJ XWYUÿLYDQMD REUDþXQDOD
DPRUWL]DFLMD VUHGVWYD GRãOR EL GR VPDQMHQMD QMHJRYH YUHGQRVWL L X izveštaju o
finansijskom položaju /bilansu stanja/ WRVUHGVWYRQHELELORLVND]DQRSRVYRMRM
IHUYUHGQRVWLãWRELELORRGVWXSDQMHRG]DKWHYDStandarda
8 QDUHGQRP REUDþXQVNRP SHULRGX XWYUÿHQD IHU YUHGQRVW VUHGVWYD
XPDQMHQD ]D QMHJRY SURFHQMHQL RVWDWDN YUHGQRVWL ELüH RVQRYLFD ]D REUDþXQ
DPRUWL]DFLMHXWRPREUDþXQVNRPSHULRGX

3RYODþHQMDLRWXÿHQMDQHPDWHULMDOQLKXODJDQMD

1HPDWHULMDOQR XODJDQMH VH LVNOMXþXMH L] izveštaja o finansijskom položaju
/bilansa stanja/
SR QMHJRYRP RWXÿHQMX GRELFL LOL JXELFL NRML QDVWDMX RWXÿHQMHP
QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD SUL]QDMX VH NDR SULKRG LOL UDVKRG RQGD NDGD VX
LVSXQMHQLXVORYL]DSUL]QDYDQMHSULKRGDRGSURGDMHDNRVHRWXÿHQMHYUãL
X REOLNX ILQDQVLMVNRJ OL]LQJD SURGDMQRJ LOL SRYUDWQRJ SULPHQMXMH VH
MSFI 16 LizingL
QLNDNYD FHQD $NR VH RþHNXMH GD üH VH SURGDMRP WRJ QHPDWHULMDOQRJ
XODJDQMDRVWYDULWLEXGXüHHNRQRPVNHNRULVWLQDGDQQMHJRYRJSRYODþHQMD
L] DNWLYQH XSRWUHEH RQR VH X SRVORYQLP NQMLJDPD L GDOMH LVND]XMH SR
VYRMRM GRWDGDãQMRM knjigovodstvenoj vrednosti 1DMPDQMH MHGQRP
JRGLãQMH L WR QD datum bilansa SULYUHGQL VXEMHNW SURYHUDYD YUHGQRVW
QHPDWHULMDOQRJXODJDQMDUDGLXWYUÿLYDQMDGDOLMHREH]YUHÿHQRXVNODGX
VDMRS 36 Obezvređenje sredstava
$NRVHQHPDWHULMDOQRXODJDQMHSRYODþLL]XSRWUHEHEH]PRJXüQRVWLSRQRYQRJ
NRULãüHQMD LOL SURGDMH SUL]QDMX VH JXELFL X YLVLQL QMHJRYH GRWDGDãQMH
knjigovodstvene vrednosti
'RELFL LOL JXELFL NRML SURLVWLþX RG SRYODþHQMD LOL RWXÿHQMD QHNRJ
QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD XWYUÿXMX VH NDR UD]OLND L]PHÿX QMHJRYH QHWR
SURGDMQHYUHGQRVWLLOLQHWRSURFHQMHQHSURGDMQHYUHGQRVWLRWSDGDNDDNRVHX
WDNYRP VWDQMX SURGDMH L QMHJRYH knjigovodstvene vrednosti UHWNH VX
VLWXDFLMHXNRMHPSULUDVKRGRYDQMXQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDQDVWDMX]QDþDMQLML
NRULVQL RWSDFL 2YL GRELFL LOL JXELFL QH LVND]XMX VH X RNYLUX SULKRGD LOL
UDVKRGD L] UHGRYQLK DNWLYQRVWL SULYUHGQRJ VXEMHNWD YHü NDR GRELFL L JXELFL
RQDNR NDNR VX RQL GHILQLVDQL X Okviru za pripremanje i prikazivanje
finansijskih izveštaja
8NROLNRMHQDSODWDSRWUDåLYDQMDSRRVQRYXRWXÿHQMDQHPDWHULMDOQRJXODJDQMD
RGORåHQD XJRYRUHQD QDNQDGD VH SRþHWQR SUL]QDMH XHNYLYDOHQWX JRWRYLQVNH
FHQH 5D]OLND L]PHÿX QRPLQDOQRJ L]QRVD QDNQDGH L HNYLYDOHQWD JRWRYLQVNH
FHQH SUL]QDMH VH NDR SULKRG RG NDPDWH X VNODGX VD MSFI 15 Prihodi po
osnovu ugovora sa kupcimaSRãWXMXüLSULQFLSHIHNWLYQRJSULQRVDSRRVQRYX
SRWUDåLYDQMD
.DGDVXEMHNWXSRVORYQRMNRPELQDFLMLSRQRYRVWHNQHSUDYRQDQHPDWHULMDOQX
XODJDQMH D WR SUDYR VH QDNQDGQR L]GDMH WUHüRM VWUDQL SRYH]DQD
NQMLJRYRGVWYHQDYUHGQRVWDNRSRVWRMLNRULVWLüHVH]DRGUHÿLYDQMHGRELWNDLOL
JXELWNDQDNRQSRQRYQRJL]GDYDQMD

2EHORGDQMLYDQMD

=D VYDNX JUXSX QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD
REHORGDQMXMHVH
YHNXSRWUHEHLOLNRULãüHQHVWRSHLPHWRGHDPRUWL]DFLMH

Ѓ
8QDVWDYNXüHPRGDWLSULPHUH]DQHNDREHORGDQMLYDQMDNRMDVXSUHGYLÿHQDStandardom
3ULPHULQLVXPHÿXVREQRSRYH]DQL
bruto knjigovodstvenu vrednost L LVSUDYNX YUHGQRVWL VDEUDQX VD

DNXPXOLUDQLP JXELFLPD ]ERJ REH]YUHÿHQMD QD SRþHWNX L QD NUDMX
REUDþXQVNRJSHULRGD
VWDYNH izveštaja o ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/ X NRMLPD MH
LVND]DQD DPRUWL]DFLMD QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD Amortizacija
nematerijalnih ulaganja iskazana je u iznosu od 7.250,00 din."
SRYH]LYDQMH knjigovodstvene vrednosti QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD QD
SRþHWNXLQDNUDMXREUDþXQVNRJSHULRGDNRMLPVHSULND]XMX
SRYHüDQMD QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD V WLP GD VH RGYRMHQR SULNDåX
SRYHüDQMDL]LQWHUQRJUD]YRMDLL]SRVORYQLKNRPELQDFLMD
SRYODþHQMDLRWXÿHQMD
SRYHüDQMDLOLVPDQMHQMDWRNRPSHULRGDNDRUH]XOWDWUHYDORUL]DFLMHNDR
L ]ERJ gubitaka zbog obezvređenja NRML VX GLUHNWQR SUL]QDWL LOL
VWRUQLUDQLNDSLWDOX
gubici zbog obezvređenja NRML VX SUL]QDWL X izveštaju o ostvarenim
rezultatima /bilansu uspeha/WRNRPSHULRGD
gubici zbog obezvređenjaNRML VX VWRUQLUDQL Xizveštaju o ostvarenim
rezultatima /bilansu uspeha/WRNRPREUDþXQVNRJSHULRGD
DPRUWL]DFLMDNRMDMHSUL]QDWDXREUDþXQVNRPSHULRGX
QHWRNXUVQHUD]OLNHNRMHQDVWDMXNRGSUHYRÿHQMDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
inostranog poslovanjaDXYH]LVXVDQHPDWHULMDOQLPXODJDQMLPD
GUXJHSURPHQHNQMLJRYRGVWYHQLKYUHGQRVWLWRNRPSHULRGD
3ULYUHGQLVXEMHNWREHORGDQMXMHLSULURGXLXþLQDNSURPHQDUDþXQRYRGVWYHQLK
SURFHQD NRMH LPDMX ]QDþDMDQ XþLQDN QD ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH 5DGL VH R
SURPHQLUDþXQRYRGVWYHQLKSURFHQD
YHNDXSRWUHEHVUHGVWYD
PHWRGHDPRUWL]DFLMHLOL
RVWDWNDYUHGQRVWL
8ILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDWUHEDREHORGDQLWLL
knjigovodstvenu vrednost QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD NODVLILNRYDQRJ NDR
ulaganje koje ima neograničeno dugi vek upotrebe u privrednom
subjektuNDRLUD]ORJHIDNWRUH]DWDNYXNODVLILNDFLMX
RSLV knjigovodstvenu vrednost L SUHRVWDOR YUHPH ]D DPRUWL]RYDQMH
SRMHGLQRJ QHPDWHULMDOQRJ XODJDQMD NRMH MH ]QDþDMQR X ILQDQVLMVNLP
L]YHãWDMLPDSULYUHGQRJVXEMHNWDNDRFHOLQH
]D QHPDWHULMDOQD XODJDQMD NRMD VX VWHþHQD X] SRPRü GUåDYQLK
GRGHOMLYDQMDLNRMDVXSRþHWQRSUL]QDWDSRIHUYUHGQRVWL
IHUYUHGQRVWSRþHWQRSUL]QDWLKWLKVUHGVWDYD
QMLKRYXknjigovodstvenu vrednostL
GD OL MH QDNQDGQR YUHGQRYDQMH UDÿHQR SULPHQRP modela troška

nabavkeLOLmodela revalorizacije
SRVWRMDQMH L knjigovodstvenu vrednost QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD þLMH MH
YODVQLãWYR RJUDQLþHQR NDR L knjigovodstvene vrednosti QHPDWHULMDOQLK
XODJDQMD]DORåHQLKNDRMHPVWYR]DREDYH]HL
L]QRVHSUHX]HWLKREDYH]D]DVWLFDQMHQHPDWHULMDOQLKXODJDQMD
$NR VH QHPDWHULMDOQD XODJDQMD QDNQDGQR YUHGQXMX SR UHYDORUL]RYDQLP
L]QRVLPDWUHEDREHORGDQLWL
SRJUXSDPDQHPDWHULMDOQLKXODJDQMD
GDWXPQDNRMLMHYUãHQDUHYDORUL]DFLMD
knjigovodstvenu vrednostUHYDORUL]RYDQLKQHPDWHULMDOQLKXODJDQMD
knjigovodstvenu vrednost NRMD EL ELOD XNOMXþHQD X ILQDQVLMVNH
L]YHãWDMH GD VX UHYDORUL]RYDQD QHPDWHULMDOQD XODJDQMD ELOD
YUHGQRYDQDSRmodelu troška nabavke
L]QRVUHYDORUL]DFLRQHUH]HUYH NRMDVHRGQRVLQDQHPDWHULMDOQDXODJDQMD
QDSRþHWNXLQDNUDMXSHULRGDSULND]XMXüLSURPHQHWRNRPREUDþXQVNRJ
SHULRGDLELORNRMDRJUDQLþHQMDNRGUDVSRGHOHDNFLRQDULPDWLKL]QRVDL
PHWRGX L ]QDþDMQH SUHWSRVWDYNH SULPHQMHQH X SURFHQL IHU YUHGQRVWL
8 ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD WUHED REHORGDQLWL L ]ELUQL L]QRV L]GDWDND ]D
LVWUDåLYDQMHLUD]YRMNRMLVXSUL]QDWLNDRUDVKRG]DREUDþXQVNLSHULRG
3ULYUHGQL VXEMHNW VH SRGVWLþH DOL VH RG QMHJD QH ]DKWHYD GD SUXåL L VOHGHüH
LQIRUPDFLMH
RSLVVYDNRJSRWSXQRDPRUWL]RYDQRJQHPDWHULMDOQRJXODJDQMDNRMHMHMRã
XXSRWUHEL
NUDWDN RSLV ]QDþDMQLK QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD NRMH NRQWUROLãH SULYUHGQL
VXEMHNW DOL NRMD QLVX SUL]QDWD NDR VUHGVWYD MHU QH ]DGRYROMDYDMX
NULWHULMXPH SUL]QDYDQMD SUHPD Standardu LOL VX VWHþHQD LOL VWYRUHQD SUH
QHJRãWRMHSUYRELWQDYHU]LMDMRS 38SRVWDODHIHNWLYQD
06),,VWUDåLYDQMHLSURFHQMLYDQMHPLQHUDOQLKUHVXUVD
,VWUDåLYDQMHLSURFHQMLYDQMHPLQHUDOQLKUHVXUVD
(IFRS 6 Exploration for and evaluation of mineral resources)


Međunarodni standard finansijskog izveštavanja 6 Istraživanje i
procenjivanje mineralnih resursaXGDOMHPWHNVWXStandardRGREUHQMHRG
VWUDQH Odbora za međunarodne računovodstvene standarde ,$6%
GHFHPEUD JRGLQH Standard MH SRVWDR SULPHQOMLY QD ILQDQVLMVNH
L]YHãWDMHNRMLSRNULYDMXSHULRGHNRML]DSRþLQMXQDGDQJRGLQHLOL
NDVQLMH
StandardMHXMXQXJRGLQHSUYLSXWUHYLGLUDQXVNORSXL]PHQDMSFI 1
GR MSFI 6 1DNRQ WRJD Standard MH L]PHQMHQ L SR RVQRYX XYRÿHQMD LOL
L]PHQHVOHGHüLK6WDQGDUGD
MSFI 8 Segmenti poslovanjaXQRYHPEUXJRGLQHL
MRS 1 Prezentacija finansijskih izveštajaXVHSWHPEUXJRGLQH

2. Rezime Standarda


Standard XUHÿXMH UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH XODJDQMD L WURãNRYD NRML VH
RGQRVH QD LVWUDåLYDQMH L SURFHQMLYDQMH PLQHUDOQLK UHVXUVD XNOMXþXMXüL L
PLQHUDOQR L UXGQR ERJDWVWYR QDIWX SULURGQL JDV L RVWDOH QHUHJHQHUDWLYQH
UHVXUVH
StandardVHQHRGQRVLQD
XODJDQMDLWURãNRYHNRMLVXQDVWDOLSUHQHJRãWRMHSULYUHGQLVXEMHNWVWHNDR
]DNRQVNRSUDYRGDLVWUDåXMHRGUHÿHQRSRGUXþMHL
XODJDQMD L WURãNRYH NRML QDVWDMX QDNRQ ãWR MH GRND]DQD WHKQLþND
LVSODWLYRVWLNRPHUFLMDOQDRGUåLYRVWLVWUDåLYDQLKPLQHUDOQLKUHVXUVD
Odbor za međunarodne računovodstvene standarde X GDOMHP WHNVWX ±
OdborMHREMDYLRStandard]ERJVOHGHüLKUD]ORJD
QLMHGDQ 6WDQGDUG QL 7XPDþHQMH VH QH EDYL UDþXQRYRGVWYHQLP
REXKYDWDQMHPulaganja za istraživanje i procenjivanje mineralnih resursa
MRS 38 Nematerijalna ulaganja VDGUåL VPHUQLFH ]D UDþXQRYRGVWYHQR
REXKYDWDQMHXODJDQMDXUD]YRMDOLVHVPDWUDGDRQHQLVXSRWSXQRUHOHYDQWH
]Dulaganja u istraživanje i razvoj mineralnih resursa6WRJDMHSULYUHGQL
VXEMHNWNRMLVHEDYLRLVWUDåLYDQMHPLSURFHQMLYDQMHPPLQHUDOQLKUHVXUVD]D
L]ERU UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND ]D WD XODJDQMD SULPHQMLYDR RSãWH ]DKWHYH
L]ERUD UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND VDGUåDQH X SDUDJUDILPD MRS 8
QLMH SRVWRMDOR MHGLQVWYHQR PLãOMHQMH R QDþLQX UDþXQRYRGVWYHQRJ
REXKYDWDQMDulaganja u istraživanje i procenjivanje mineralnih resursa
NRG QHNLK SULYUHGQLK VXEMHNDWD L]GDFL ]D LVWUDåLYDQMH L SURFHQMLYDQMH
PLQHUDOQLKUHVXUVDVXYLVRNLL
VYH MH YHüL EURMSULYUHGQLK VXEMHNDWD X VYHWX NRML SULPHQMXMX MSFI L NRML
VWRJD RþHNXMX GD X QMLPD SRVWRML 6WDQGDUG NRML üH UHJXOLVDWL
UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH ulaganja u istraživanje i procenjivanje
mineralnih resursa.
Komitet za međunarodne računovodstvene standarde ,$6& MH RVQRYDR
JRGLQH Upravni komitet VD FLOMHP GD VH RQ EDYL ILQDQVLMVNLP
L]YHãWDYDQMHPXYH]LVDHNVWUDNFLMRPPLQHUDOQLKUHVXUVD8QRYHPEUX
JRGLQH NRPLWHW MH REMDYLR GRNXPHQW SRG QD]LYRP ³(NVWUDNWLYQH SULYUHGQH
JUDQH´ Odbor MH X MXOX JRGLQH REMDYLR GD üH QDVWDYLWL VD RYLP
SURMHNWRP NDGD PX YUHPHQVNL SODQ UDGD WR GR]YROL 8 JRGLQL MH
NRQVWDWRYDR GD QLMH L]YRGOMLYR X NUDWNRP URNX GR JRGLQH NDGD üH
YHOLNL EURM SULYUHGQLK VXEMHNDWD ]DSRþHWL VD SULPHQRP MSFI XUDGLWL L
XVYRMLWL 6WDQGDUG NRML EL GHWDOMQR UHJXOLVDR UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH
ulaganja u istraživanje i procenjivanje mineralnih resursa =ERJ WRJD MH
Odbor XUDGLR SUHGORJ 6WDQGDUGD NRML GRVWD XRSãWHQR UHJXOLãH
UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH ulaganja u istraživanje i procenjivanje
mineralnih resursa Odbor MH WDM SUHGORJ REMDYLR X MDQXDUX JRGLQH
1DNRQREUDGHGRELMHQLKSUHGORJDLNRPHQWDUDOdborMHXVYRMLRStandardX
GHFHPEUXJRGLQH
8 DSULOX JRGLQH Odbor MH RGREULR LVWUDåLYDþNL SURMHNDW ]D
UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH DNWLYQRVWL HNVWUDNFLMH YDÿHQMD PLQHUDOQLK
UHVXUVD3URMHNDWWUHEDGDVSURYHGXGRQRVLRFLUDþXQRYRGVWYHQLKVWDQGDUGDL]
$XVWUDOLMH.DQDGH1RUYHãNHL-XåQRDIULþNHUHSXEOLNH

*ODYQHNDUDNWHULVWLNHStandarda

StandardQH]DKWHYDRGSULYUHGQRJVXEMHNWDGD]ERJSUHODVNDQDMSFISDQL
SR RVQRYX ]DSRþLQMDQMD SULPHQH Standarda PHQMD VYRMH SRVWRMHüH
UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH ]D REXKYDWDQMH ulaganja u istraživanje i
procenjivanje mineralnih resursa 8VORY ]D ]DGUåDYDQMH SRVWRMHüLK
UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND MH GD RQH REH]EHÿXMX UHOHYDQWQH L SRX]GDQH
LQIRUPDFLMH NRULVQLFLPD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD 1MLKRYLP ]DGUåDYDQMHP

SRãWXMHVHSULQFLSGRVOHGQRVWL
8VOXþDMXGDSULYUHGQLVXEMHNWPHQMDSRVWRMHüHUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNH]D
REXKYDWDQMH ulaganja u istraživanje i procenjivanje mineralnih resursa RQ
QLMH GXåDQ GD X SRWSXQRVWL LVSRãWXMH VYH UHOHYDQWQH ]DKWHYH MRS 8
3UL SRþHWQRP SUL]QDYDQMX VUHGVWDYD SR RVQRYX ulaganja u istraživanje i
procenjivanje mineralnih resursaQHNLRGWURãNRYD NRMLVHPRJXXNOMXþLWLX
QMLKRYXYUHGQRVWELELOL
SULEDYOMDQMDSUDYDQDHNVSORDWDFLMXPLQHUDOQLKUHVXUVD
L]UDGHWRSRJUDIVNHJHRORãNHJHRKHPLMVNHLJHRIL]LþNHVLWXFLMH
EXãHQMD]DSRWUHEHLVWUDåLYDQMDNRSDQMDMDPDEXãRWLQDL
DNWLYQRVWL SURFHQMLYDQMD WHKQLþNH L]YRGOMLYRVWL L NRPHUFLMDOQH
LVSODWLYRVWLPLQHUDOQLKUHVXUVD
1DNRQ SRþHWQRJ SUL]QDYDQMD VUHGVWDYD X GHORNUXJX Standarda QMLKRYR
QDNQDGQRYUHGQRYDQMHVHPRåHXUDGLWLSULPHQRPmodela troška nabavke LOL
modela revalorizacije RYDM PRGHO SURSLVDQ MH MRS 16 Nekretnine,
postrojenja i opremaLMRS 38 Nematerijalna ulaganja
8 Standardu MH QDYHGHQR QHNROLNR VLWXDFLMD NDGD SRVWRML PRJXüQRVW GD VX
REH]YUHÿHQDVUHGVWYDNRMDVXXQMHJRYRPGHORNUXJX
SHULRG ]D NRML MH SULYUHGQL VXEMHNW GRELR SUDYR LVWUDåLYDQMD PLQHUDOQLK
UHVXUVDMHLVWHNDRLOLüHXEOLVNRMEXGXüQRVWLLVWHüLLQHRþHNXMHVHGDüH
SUDYRELWLREQRYOMHQR
GRGDWQL L]GDFL ]D LVWUDåLYDQMH L SURFHQMLYDQMH PLQHUDOQLK UHVXUVD X
RGUHÿHQRPSRGUXþMXQLVXSODQLUDQLQLWLXNOMXþHQLXEXGåHW
LVWUDåLYDQMH L SURFHQMLYDQMH PLQHUDOQLK UHVXUVD X RGUHÿHQRP SRGUXþMX
QLMH GRYHOR GR RWNULYDQMD NRPHUFLMDOQR LVSODWLYLK NROLþLQD PLQHUDOQLK
UHVXUVD L SULYUHGQL VXEMHNW MH RGOXþLR GD SUHNLQH LVWUDåLYDQMD X WRP
SRGUXþMX
SRVWRML GRYROMQR SRGDWDND NRML XND]XMX GD MH XSUNRV þLQMHQLFL GD VH
UD]YRM X RGUHÿHQRP SRGUXþMX PRåH QDVWDYLWL PDOR YHURYDWQR GD üH
LVND]DQD YUHGQRVW XODJDQMD L WURãNRYD X YH]L VD LVWUDåLYDQMHP L
SURFHQMLYDQMHP PLQHUDOQLK UHVXUVD ELWL X SRWSXQRVWL QDGRNQDÿHQD
XVSHãQLPUH]XOWDWRPLVWUDåLYDQMDLSURGDMRP
8 VOXþDMX GD QDYHGHQH RNROQRVWL XND]XMX GD MH VUHGVWYR REH]YUHÿHQR
Standard XSXüXMH QD MRS 36 Obezvređenje sredstava NDNR EL VH WDM
6WDQGDUGNRULVWLR]DL]UDþXQDYDQMHYLVLQHREH]YUHÿHQRVWLVWLPGDStandard
VDGUåL SRVHEQH ]DKWHYH X SRJOHGX QLYRD QD NRPH VH JXELWDN ]ERJ
REH]YUHÿHQMD XWYUÿXMH 2EH]YUHÿHQMH VH UDþXQD QD QLYRX jedinica koje
"stvaraju gotovinu" LOL JUXSD WLK MHGLQLFD X] RJUDQLþHQMH GD jedinica koja
"stvara gotovinu" LOL JUXSD MHGLQLFD QH PRJX ELWL YHüH RG izveštajnog
segmenta poslovanja NRML VH GHILQLãH X VNODGX VD MSFI 8 Segmenti

poslovanja
Standard ]DKWHYD RG SULYUHGQLK VXEMHNDWD GD REHORGDQH LQIRUPDFLMH NRMLPD
VH REMDãQMDYDMX L]QRVL SULND]DQL X ILQDQVLMVNL L]YHãWDMLPD NRML VH RGQRVH QD
LVWUDåLYDQMH L SURFHQMLYDQMH PLQHUDOQLK UHVXUVD 8 WRP VPLVOX SULYUHGQL
VXEMHNWREHORGDQMXMH
L]DEUDQH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH ]D XODJDQMD X LVWUDåLYDQMH L
SURFHQMLYDQMHPLQHUDOQLKUHVXUVDL
L]QRVH VUHGVWDYD REDYH]D SULKRGD UDVKRGD L WRNRYD JRWRYLQH L]
SRVORYQLK DNWLYQRVWL L DNWLYQRVWL LQYHVWLUDQMD NRML VX X YH]L VD
LVWUDåLYDQMHPLSURFHQMLYDQMHPPLQHUDOQLKUHVXUVD
06),=DNXSL
=DNXSL
(IFRS 16 Leases)


Međunarodni standard finansijskog izveštavanja 16 Zakupi X GDOMHP
WHNVWX Standard RGREUHQ MH RG VWUDQH Odbora za Međunarodne
računovodstvene standarde ,$6% X MDQXDUX JRGLQH L SRVWDR MH
GDQJRGLQHLOLNDVQLMH
5DQLMDSULPHQDStandardaMHGR]YROMHQDDOLVDPR]DVXEMHNWHNRMLSULPHQXMX
MSFI 15 Prihodi po osnovu ugovora sa kupcima 8VOXþDMXUDQLMH SULPHQH
StandardaVXEMHNWMHGXåDQGDWRREHORGDQLXVYRMLPQDSRPHQDPD
Standard ]DPHQMXMH L XNLGD MRS 17 Lizinzi L SULSDGDMXüD WXPDþHQMD ]D
MRS 17
KTMFI 4 - Određivanje da li ugovor sadrži element zakupa
SIC 15 - Operativni zakup - podsticajiL
SIC 27 - Procena suštine transakcija koje uključuju pravni oblik zakupa
6DGUåDMStandardaMHL]ORåHQXSDUDJUDILPD±LGRGDFLPD$&Dodatku
A: Definicije pomova; Dodatku B: Vodič za primenu L Dodatku C: Datum
stupanja na snagu i prelazne odredbe

2. Rezime Standarda

&LOM Standarda MH GD SURSLãH SULQFLSH SUL]QDYDQMD PHUHQMD YUHGQRYDQMD
SULND]LYDQMDLREMDYOMLYDQMDREHORGDQMLYDQMDXYH]LVD]DNXSLPDOL]LQ]LPD
Standard LPD ]D FLOM GD RVLJXUD GD L ]DNXSDF L ]DNXSRGDYDF REH]EHGH
UHOHYDQWQHSRGDWNHNRULVQLFLPDQMLKRYLKILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDWDNRãWRüHX
QMLPD YHUQR SULND]DWL RYH WUDQVDNFLMH 7L SRGDFL NRULVQLFLPD ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD GDMX RVQRY ]D SURFHQX HIHNDWD ]DNXSD QD ILQDQVLMVNL SRORåDM
ILQDQVLMVNHXþLQNHLQRYþDQHWRNRYHVXEMHNWD
Standard SURSLVXMH MHGLQVWYHQX GHILQLFLMX ]DNXSD NDR XJRYRUD LOL GHOD
XJRYRUD QD RVQRYX NRMHJ X GRJRYRUHQRP YUHPHQVNRP SHULRGX X ]DPHQX
]D QDNQDGX ]DNXSRGDYDF SUHQRVL QD ]DNXSFD SUDYR NRULãüHQMD QHNRJ
VUHGVWYDNRMHMHSUHGPHW]DNXSD2YDGHILQLFLMDVHSRGMHGQDNRSULPHQMXMH
QD]DNXSFDLQD]DNXSRGDYFD
06),=DNXSL
StandardomVXSURSLVDQDVOHGHüDGYDXVORYDNRMDPRUDMXELWLLVSXQMHQDNDNR
ELVHRGUHÿHQLXJRYRUVPDWUDR]DNXSRP
XJRYRURPVHGHILQLãHNRULãüHQMHRGUHÿHQRJVUHGVWYDSUHGPHWD]DNXSDL
XJRYRURPVHSUHQRVLSUDYRNRULãüHQMDRGUHÿHQRJVUHGVWYDQD]DNXSFD
3UHGPHWQR VUHGVWYR LGHQWLILNRYDQR VUHGVWYR MH VUHGVWYR NRMH MH SUHGPHW
]DNXSDL]DNRMHMH]DNXSRGDYDF]DNXSFXGDRSUDYRNRULãüHQMD
3UDYR NRULãüHQMD VUHGVWYD SUDYR NRULãüHQMD SUHGPHWQRJ LGHQWLILNRYDQRJ
VUHGVWYDSUHPDStandarduXJRYRURPR]DNXSX]DNXSRGDYDFSUHQRVLSUDYR
NRULãüHQMD RGUHÿHQRJ VUHGVWYD SUHGPHWQRJ VUHGVWYD QD ]DNXSFD DNR VX
]DGRYROMHQDVOHGHüDGYDXVORYD
]DNXSFX üH SULWLFDWL VWYDUQH HNRQRPVNH NRULVWL RG XSRWUHEH VUHGVWYD
WRNRP SHULRGD NRULãüHQMD ]DNXSDF LPD LVNOMXþLYR SUDYR NRULãüHQMD WRJ
VUHGVWYDL
]DNXSDF LPD SUDYR GRQRãHQMD RGOXND X YH]L VD QDþLQRP NRULãüHQMD WRJ
VUHGVWYDWRNRPSHULRGD]DNXSD
)LQDQVLMVNL]DNXSOL]LQJMH]DNXSNRMLPVHSUHQRVHJRWRYRVYLUL]LFLLNRULVWL
SRYH]DQL VD YODVQLãWYRP QDG VUHGVWYRP NRMH MH SUHGPHW ]DNXSD WM
SUHGPHWQLPVUHGVWYRP
2SHUDWLYQLSRVORYQL]DNXSOL]LQJMH]DNXSNRMLPVHQHSUHQRVHJRWRYRVYL
UL]LFLLNRULVWLSRYH]DQLVDYODVQLãWYRPQDGVUHGVWYRPNRMHMHSUHGPHW]DNXSD
WMSUHGPHWQLPVUHGVWYRP
3ODüDQMD SR RVQRYX ]DNXSD VX SODüDQMD NRMD ]DNXSDF YUãL X NRULVW
]DNXSRGDYFD X YH]L VD SUDYRP NRULãüHQMD SUHGPHWQRJ VUHGVWYD WRNRP
WUDMDQMD ]DNXSD 1DM]QDþDMQLMH SODüDQMH SR RVQRYX ]DNXSD þLQL W]Y
]DNXSQLQD WM SODüDQMH NRMH X XJRYRUHQLP YUHPHQVNLP SHULRGLPD ]DNXSDF
SODüD]DNXSRGDYFX3ODüDQMDSRRVQRYX]DNXSDSRVYRMRMYUVWLþLQHVOHGHüD
YUVWDSODüDQMD
ILNVQD SODüDQMD XPDQMHQD ]D HYHQWXDOQH SULPOMHQH SRGVWLFDMH X YH]L VD
]DNXSRP
SURPHQMLYD YDULMDELOQD SODüDQMD SR RVQRYX ]DNXSD NRMD ]DYLVH RG
RGUHÿHQRJLQGHNVDLOLVWRSH
FHQXNRULãüHQMDRSFLMHRWNXSDXNROLNRSRVWRMLUHDOQDYHURYDWQRüDGDüH
]DNXSDFLVNRULVWLWLWXRSFLMXL
ND]QH]DUDVNLG]DNXSDXNROLNRWUDMDQMH]DNXSDSRND]XMHGDüH]DNXSDF
LVNRULVWLWLWXRSFLMXLGDüHPRUDWLGDSODWLND]QX]DUDVNLG]DNXSD
=D]DNXSFDSODüDQMDSRRVQRYX]DNXSDXNOMXþXMXLL]QRVH]DNRMHRþHNXMHGD
üHPXSULVSHWLQDSODüDQMHSRRVQRYXJDUDQWRYDQRJRVWDWNDYUHGQRVWL
3ODüDQMD ]D ]DNXS QH XNOMXþXMX SODüDQMD UDVSRUHÿHQD QD RQH NRPSRQHQWH
VSRUD]XPD NRMH QH SUHGVWDYOMDMX ]DNXS RVLP DNR ]DNXSDF L]DEHUH GD LK
REMHGLQL VD NRPSRQHQWRP NRMD MH ]DNXS L REUDþXQDYD LK NDR MHGLQVWYHQX
NRPSRQHQWX]DNXSDXVNODGXVDSDUDJUDIRPStandarda
06),=DNXSL
=D ]DNXSRGDYFD SODüDQMD SR RVQRYX ]DNXSD PRJX GD XNOMXþXMX L VYH
JDUDQWRYDQH RVWDWNH YUHGQRVWL NRMH GDMH ]DNXSFX VWUDQL SRYH]DQRM VD
]DNXSFHPLOLWUHüRMQHSRYH]DQRMVWUDQLNRMDMHILQDQVLMVNLVSRVREQDGDL]PLUL
REDYH]HXRNYLUXWHJDUDQFLMH
.DPDWQD VWRSD VDGUåDQD X ]DNXSX MH NDPDWQD VWRSD NRMD GRYRGL GR
L]MHGQDþDYDQMDVDGDãQMHYUHGQRVWL
]ELUDSODüDQMDSRRVQRYX]DNXSDLQHJDUDQWRYDQRJRVWDWNDYUHGQRVWLVD
]ELURP IHU YUHGQRVWL VUHGVWYD NRMH MH SUHGPHW ]DNXSD L VYLK SRþHWQLK
GLUHNWQLKWURãNRYD]DNXSRGDYFD
Standard VH SULPHQMXMH QD VYH XJRYRUH R ]DNXSX NRML ]DGRYROMDYDMX
GHILQLFLMX]DNXSDL]X]HY
]DNXSD ]D LVWUDåLYDQMH LOL XSRWUHEX PLQHUDOQLK UHVXUVD SRSXW QDIWH
SULURGQRJ SOLQD L VO ãWR MH UHJXOLãH MSFI 6 Istraživanje i procena
mineralnih resursa
]DNXSDELRORãNLKVUHGVWDYDãWRUHJXOLãHMRS 41 Poljoprivreda
XJRYRUD R NRQFHVLML XVOXJD ãWR MH UHJXOLVDQR IFRIC 12 Sporazumi o
koncesiji za usluge
OLFHQFL ]D LQWHOHNWXDOQR YODVQLãWYR NRMH GDMH ]DNXSRGDYDF ãWR MH
UHJXOLVDQRMSFI 15 Prihodi po osnovu ugovora sa kupcima
OLFHQFQLK XJRYRUD R VUHGVWYLPD NDR ãWR VX ILOPRYL YLGHR ]DSLVL
SR]RULãQHSUHGVWDYHUXNRSLVLSDWHQWLLDXWRUVNDSUDYDãWRMHUHJXOLUDVDQR
MRS 38 Nematerijalna imovina NDGD VX X SLWDQMX RYD YUVWD VUHGVWDYD
Standardom VH GR]YROMDYD ]DNXSFX GD VDPRVWDOQR RGOXþL GD L RYD
VUHGVWYDUDþXQRYRGVWYHQRREXKYDWDSULPHQRPRGUHGELStandarda
6XEMHNW WUHED QD SRþHWNX WUDMDQMD XJRYRUD GD SURFHQL GD OL XJRYRU LOL GHR
XJRYRUD SUHGVWDYOMDMX ]DNXS 8JRYRU LOL GHR XJRYRUD SUHGVWDYOMDMX ]DNXS
DNR VH XJRYRURP SUHQRVL SUDYR QD NRQWUROX XSRWUHEH LGHQWLILNRYDQRJ
VUHGVWYD X RGUHÿHQRP SHULRGX X ]DPHQX ]D QDNQDGX .RQWUROD MH SUHQHWD
NDGDNXSDFLPDSUDYRLGDXSUDYOMDNRULãüHQMHPLGHQWLILNRYDQRJVUHGVWYDLGD
RVWYDULHNRQRPVNXNRULVWQMHJRYLPNRULãüHQMHP
2G VXEMHNWDVH ]DKWHYD GD VDPR X VOXþDMX L]PHQH XVORYD XJRYRUD SRQRYQR
SURFHQLGDOLMHUHþRXJRYRUXR]DNXSXLOLXJRYRUXNRMLVDGUåL]DNXS
'DELNXSDFLPDRNRQWUROXQDGXSRWUHERPSUHGPHWQRJVUHGVWYDRQPRUDGD
LPDSUDYRVWLFDQMDJRWRYRVYLKHNRQRPVNLKNRULVWLRGNRULãüHQMDWRJVUHGVWYD
WRNRPFHORJSHULRGDQMHJRYRJNRULãüHQMD
=D XJRYRU NRMLVDGUåL NRPSRQHQWX NRMD VH RGQRVLQD ]DNXS NDR L MHGQXLOL
YLãHGRGDWQLKNRPSRQHQWLNRMHVHQHRGQRVHQD]DNXS]DNXSDFMHGXåDQGD
QDNQDGXXRNYLUXXJRYRUDUDVSRGHOLQDVYDNXNRPSRQHQWXNRMDVHRGQRVLQD
]DNXS QD RVQRYX UHODWLYQH VDPRVWDOQH FHQH WH NRPSRQHQWH L ]ELUD
VDPRVWDOQLKFHQDNRPSRQHQWLNRMHVHQHRGQRVHQD]DNXS
06),=DNXSL
6XEMHNWRGUHÿXMHSHULRGWUDMDQMD]DNXSDXGXåLQLQHRSR]LYRJSHULRGDWUDMDQMD
]DNXSDVWLPGDVHRYDMSHULRGNRULJXMH]D
SHULRGH REXKYDüHQH PRJXüQRãüX SURGXåHQMD ]DNXSD DNR MH L]YHVQR GD
üH]DNXSDFLVNRULVWLWLWXPRJXüQRVWL
SHULRGH REXKYDüHQH PRJXüQRãüX UDVNLGD ]DNXSD DNR MH L]YHVQR GD
]DNXSDFQHüHLVNRULVWLWLWXPRJXüQRVW
1D SRþHWNX SHULRGD ]DNXSD QD SULPHU QD GDQ NDGD ]DNXSRGDYDF GDMH
RGUHÿHQR VUHGVWYR QD UDVSRODJDQMH ]DNXSFX ]DNXSDF WUHED GD SUL]QD SUDYR
NRULãüHQMD VUHGVWYD GD JD YUHGQXMH SULPHQRP PHWRGH WURãND L GD SUL]QD
REDYH]XSRRVQRYXWRJ]DNXSDGDNOH]DRYRSUL]QDYDQMHVUHGVWYDLREDYH]D
QLMH ELWQR NRG ]DNXSFD GD OL VH UDGL R ILQDQVLMVNRP LOL RSHUDWLYQRP
SRVORYQRP]DNXSXWRMHELORELWQRSULSULPHQLMRS 17 Lizinzi
1D SUYL GDQ WUDMDQMD ]DNXSD ]DNXSDF REDYH]X SR RVQRYX WRJ ]DNXSD
YUHGQXMH SR VDGDãQMRM YUHGQRVWL VYLK SODüDQMD X YH]L VD ]DNXSRP NRMD QLVX
L]YUãHQDQDWDMGDQ7DSODüDQMDVHGLVNRQWXMXSRNDPDWQRMVWRSLVDGUåDQRMX
]DNXSXDNRMHVWRSXODNRXWYUGLWL8VOXþDMHYLPDNDGDWXNDPDWQXVWRSXQLMH
PRJXüH ODNR XWYUGLWL ]DNXSDF SULPHQMXMH VYRMX JUDQLþQX NDPDWQX VWRSX
]DGXåHQMD
1DNQDGQR PHUHQMH VUHGVWYD VD SUDYRP NRULãüHQMD - QDNRQ SUYRJ GDQD
WUDMDQMD ]DNXSD ]DNXSDF SUDYR NRULãüHQMD VUHGVWYD PHUL YUHGQXMH SR
PRGHOXWURãNDRVLPDNRSULPHQMXMHQHNLRGPRGHODPHUHQMDL]SDUDJUDID
LStandarda
1DNQDGQR PHUHQMH REDYH]H SR RVQRYX ]DNXSD - 3DUDJUDIRP Standarda
SUHGYLÿHQR MH GD ]DNXSDF QDNRQ SUYRJ GDQD WUDMDQMD ]DNXSD REDYH]X SR
RVQRYX]DNXSDWUHEDGDPHULWDNRGD
SRYHüDYD QMHQX NQMLJRYRGVWYHQX YUHGQRVW NDNR EL VH X]HOD X RE]LU
NDPDWDQDREDYH]XSRRVQRYX]DNXSD
XPDQMXMH QMHQX NQMLJRYRGVWYHQX YUHGQRVW NDNR EL VH X]HOD X RE]LU
L]YUãHQDSODüDQMDSRRVQRYX]DNXSDL
SRQRYQR PHUL QMHQX NQMLJRYRGVWYHQX YUHGQRVW NDNREL VH X]HOH X RE]LU
VYH HYHQWXDOQH SRQRYQH SURFHQH LOL SURPHQH ]DNXSD ãWR UHJXOLãX
SDUDJUDIL Standarda LOL ILNVQD SODüDQMD SR RVQRYX ]DNXSD ãWR
UHJXOLãHSDUDJUDI%Standarda
.ULWHULMXP ]D NODVLILNDFLMX ]DNXSD VD VWDQRYLãWD ]DNXSRGDYFD ]DVQLYD VH QD
PHULXNRMRMVH]DNXSRPSUHQRVHUL]LFLLNRULVWLSRYH]DQLVDYODVQLãWYRPQDG
SUHGPHWQLPVUHGVWYRP
=DNXSRGDYDF]DNXSHNODVLILNXMHQD
ILQDQVLMVNL ]DNXS ]DNXS VH NODVLILNXMH NDR ILQDQVLMVNL ]DNXS DNR VH
QMLPH SUHQRVH JRWRYR VYL UL]LFL L NRULVWL SRYH]DQL VD YODVQLãWYRP QDG
SUHGPHWQLPVUHGVWYRPL
06),=DNXSL
RSHUDWLYQL]DNXS]DNXSVHNODVLILNXMHNDRRSHUDWLYQL]DNXSDNRVHQMLPH
QH SUHQRVH JRWRYR VYL UL]LFL L NRULVWL SRYH]DQL VD YODVQLãWYRP QDG
SUHGPHWQLPVUHGVWYRP
3DUDJUDIRPStandarda]DKWHYDVHRGSURL]YRÿDþDSUHGPHWQRJVUHGVWYDLOL
SRVUHGQLND X XOR]L ]DNXSRGDYFD GD QD GDWXP SRþHWND ]DNXSD ]D VYDNL VYRM
ILQDQVLMVNL]DNXSSUL]QDMXVOHGHüH
SULKRGH NRML VX MHGQDNL IHU YUHGQRVWL SUHGPHWQRJ VUHGVWYD LOL VDGDãQMRM
YUHGQRVWLSODüDQMD]DNXSDNRMHREUDþXQDYD]DNXSRGDYDFDNRMHWDML]QRV
QLåLGLVNRQWRYDQSULPHQRPWUåLãQHNDPDWQHVWRSH
WURãNRYHSURGDMHNRMLVXMHGQDNLQDEDYQRMYUHGQRVWLSUHGPHWQRJVUHGVWYD
LOL DNR VH UD]OLNXMH NQMLJRYRGVWYHQRM YUHGQRVWL SUHGPHWQRJ VUHGVWYD
XPDQMHQRM]DVDGDãQMXYUHGQRVWQHJDUDQWRYDQRJRVWDWNDYUHGQRVWLL
GRELWDNLOLJXELWDNRGSURGDMHMHGQDNUD]OLFLL]PHÿXSULKRGDRGSURGDMHL
WURãNRYDSURGDMHXVNODGXVDVYRMRPSROLWLNRPGLUHNWQHSURGDMHQDNRMX
VH SULPHQMXMH MSFI 15 Prihodi po osnovu ugovora sa kupcima
3URL]YRÿDþLOLSRVUHGQLNXXOR]L]DNXSRGDYFDGXåDQMHGDSUL]QDGRELWDN
LOLJXELWDNRGSURGDMHSRILQDQVLMVNRP]DNXSXQDGDWXPSRþHWND]DNXSD
QH]DYLVQRRGWRJDSUHQRVLOLSUHGPHWQRVUHGVWYRNDNRMHRSLVDQRXMSFI
15
3DUDJUDIRP Standarda ]DKWHYD VH RG ]DNXSRGDYFD GD QDSODWH ]D
RSHUDWLYQL ]DNXS SUL]QD NDR SULKRG QD OLQHDUQRM RVQRYL LOL QD QHNRM GUXJRM
VLVWHPDWVNRM RVQRYL 7X GUXJX VLVWHPDWVNX RVQRYX ]DNXSRGDYDF SULPHQMXMH
DNR RQD EROMH RGJRYDUD QDþLQX VPDQMLYDQMD SUHRVWDOH NRULVWL RG XSRWUHEH
SUHGPHWQRJVUHGVWYD
6XEMHNW MH GXåDQ GD SULPHQL Standard QD JRGLãQMH L]YHãWDMQH SHULRGH NRML
SRþLQMXMDQXDUDLOLQDNRQWRJGDWXPD5DQLMDSULPHQDMHGR]YROMHQD
]D VXEMHNWH NRML QD GDWXP SUYH SULPHQH Standarda LOL SUH WRJ GDWXPD
SULPHQMXMX MSFI 15 Prihodi po osnovu ugovora sa kupcima $NR VXEMHNW
UDQLMH]DSRþQHVDSULPHQRPStandardaGXåDQMHGDWXþLQMHQLFXREHORGDQL
3UHOD]QLP RGUHGEDPD Standarda SUHGYLÿHQH VX GYH RSFLMH ]DSRþLQMDQMD
QMHJRYHSULPHQH
UHWURDNWLYQDSULPHQDL
PRGLILNRYDQDUHWURDNWLYQDSULPHQD
0568PDQMHQMHYUHGQRVWLLPRYLQH
(IAS 36 Impairment of Assets)


Međunarodni računovodstveni standard 36 Umanjenje vrednosti
imovine X GDOMHP WHNVWX Standard SRþHWQR MH RGREUHQ RG VWUDQH Odbora
Komiteta za međunarodne računovodstvene standardH ,$6& DSULOD L
SULPHQMXMH VH QD JRGLãQMH ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH NRML SRNULYDMX SHULRGH NRML
]DSRþLQMX QD GDQ JRGLQH LOL NDVQLMH Standard MH NDVQLMH YLãH SXWD
PHQMDQUHYLGLUDQ


SKT-32 Nematerijalna ulaganja - Troškovi web sajta.
KTMFI 1 Promene postojećih obaveza povezanih sa povlačenjem
imovine iz upotrebe, obnavljanje i sličnih obaveza
KTMFI 10 Periodično finansijsko izveštavanje i obezvređenjeL
KTMFI 12 Usluge koncesionog tipa

3. Rezime Standarda

2VQRYQL]DKWHYLMRS 36

Standard VH X RGQRVX QD SUHWKRGQL MRS 36 Umanjenje vrednosti imovine
UD]OLNXMHXVOHGHüHP
8þHVWDORVWWHVWLUDQMDREH]YUHÿHQMDVUHGVWDYD
Standard ]DKWHYD GD VH QHPDWHULMDOQD XODJDQMD EH] RJUDQLþHQRJ YHND
XSRWUHEH NDR L QHPDWHULMDOQD XODJDQMD NRMD MRã QLVX UDVSRORåLYD ]D
XSRWUHEXLJRRGZLOOWHVWLUDMXVYDNHJRGLQHQDREH]YUHÿHQRVWEH]RE]LUD
GDOLSRVWRMHLOLQHSRVWRMHLQGLNDWRULGDVXREH]YUHÿHQL
,]UDþXQDYDQMHupotrebne vrednosti
Standard MH SRMDVQLR ãWD VH X]LPD X RE]LU SUL L]UDþXQDYDQMX upotrebne
vrednosti
SURFHQD EXGXüHJ WRND JRWRYLQH NRML SULYUHGQL VXEMHNW RþHNXMH GD

RVWYDULXSRWUHERPVUHGVWYD
RþHNLYDQD PRJXüD RGVWXSDQMD X L]QRVX L YUHPHQX QDVWDQND WLK
WRNRYD
YUHPHQVNDYUHGQRVWQRYFDNRMXSUHGVWDYOMDWHNXüDWUåLãQDQHUL]LþQD
NDPDWQDVWRSD
FHQDSULVXWQRJLQKHUHQWQRJUL]LNDNRMHQRVLVUHGVWYRL
RVWDOLIDNWRULNDRãWRMHPRJXüDQHOLNYLGQRVWSULYUHGQRJVXEMHNWD
8 Standardu MH SRMDãQMHQR GD GUXJL þHWYUWL L SHWL RG QDYHGHQLK
HOHPHQDWDXWYUÿLYDQMDupotrebne vrednostiPRJXGDEXGXREXKYDüHQLLOL
NDR SULODJRÿDYDQMH EXGXüLK QRYþDQLK WRNRYD LOL NDR SULODJRÿDYDQMH
GLVNRQWQHVWRSH
Standard MH L] SUHWKRGQH YHU]LMH MRS 36 SUHX]HR ]DKWHY GD SURMHNFLMD
QRYþDQLK WRNRYD NRMD VH NRULVWL ]D L]UDþXQDYDQMH upotrebne vrednosti
EXGH ]DVQRYDQD QD UD]XPQLP L RSUDYGDQLP SUHWSRVWDYNDPD NRMH
SUHGVWDYOMDMXQDMEROMHSURFHQHUXNRYRGVWYDSULYUHGQRJVXEMHNWDXYH]LVD
HNRQRPVNLP XVORYLPD NRML üH ELWL SULVXWQL WRNRP SUHRVWDORJ YHND
XSRWUHEHRGUHÿHQRJVUHGVWYDStandardomVHSRMDãQMDYDGDUXNRYRGVWYR
SULYUHGQRJVXEMHNWDWUHEDGD
SURFHQL RSUDYGDQRVW SUHWSRVWDYNL QD NRMLPD VX ]DVQRYDQH WHNXüH
SURMHNFLMH WRNRYD JRWRYLQH X] UD]PDWUDQMH X]URND UD]OLND NRMH
SRVWRMHL]PHÿXSURãOLKLVDGDãQMLKWRNRYDJRWRYLQHL
REH]EHGLGDSUHWSRVWDYNHQDNRMLPDVX]DVQRYDQHWHNXüHSURMHNFLMH
EXGX X VNODGX VD SURãOLP UH]XOWDWLPD X] XVORY GD WR RPRJXüDYDMX
HIHNWL QDNQDGQLK GRJDÿDMD LOL RNROQRVWL NRML QLVX SRVWRMDOL X YUHPH
NDGDVXWLVWYDUQLQRYþDQLWRNRYLRVWYDULYDQL
3UHWKRGQRP YHU]LMRP MRS 36 ELOR MH ]DKWHYDQR GD SURMHNFLMD WRNRYD
JRWRYLQH NRMD VH NRULVWL ]D L]UDþXQDYDQMH upotrebne vrednosti EXGH
]DVQRYDQD QD QDMVNRULMLP ILQDQVLMVNLP SURMHNFLMDPD NRMH MH RGREULOR
UXNRYRGVWYR SULYUHGQRJ VXEMHNWD7DM ]DKWHY VDGUåL LStandard DOL VH X
QMHPXSRMDãQMDYDGDSURMHNFLMDWRNRYDJRWRYLQHQHREXKYDWDRQH]DNRMH
VHRþHNXMHGDüHSURLVWHüLL]
EXGXüHJUHVWUXNWXLUDQMDNRMHSULYUHGQLVXEMHNWMRãQLMHSUHGX]HRLOL
SREROMãDQMDLOLXQDSUHÿHQMDSHUIRUPDQVLRGUHÿHQRJVUHGVWYD
8 Dodatku A Standarda XNOMXþHQR MH GRGDWQR XSXWVWYR ]D SULPHQX
WHKQLND RGUHÿLYDQMD VDGDãQMH YUHGQRVWL SULOLNRP XWYUÿLYDQMD upotrebne
vrednostiVUHGVWYD6HPWRJDXDodatak A Standarda SUHQHWRMHXSXWVWYR
L] SUHWKRGQH YHU]LMH MRS 36 X YH]L VD SURFHQMLYDQMHP GLVNRQWQH VWRSH
NDGD VWRSD SRYH]DQD VD RGUHÿHQLP VUHGVWYRP QLMH GLUHNWQR UDVSRORåLYD
QDWUåLãWX
2GUHÿLYDQMHNRMRMjedinici koja "stvara gotovinu"SULSDGDQHNRVUHGVWYR

Standard MH RG SUHWKRGQH YHU]LMH MRS 36 SUHX]HR ]DKWHY GD XNROLNR
SRVWRML DNWLYQR WUåLãWH ]D SURL]YRGH SURL]YHGHQH XSRWUHERP RGUHÿHQRJ
VUHGVWYDLOLJUXSHVUHGVWDYDWRVUHGVWYRLOLJUXSDVUHGVWDYDVHNODVLILNXMH
NDRjedinica koja "stvara gotovinu"þDNLXVOXþDMXGDVHVYLLOLGHRWLK
SURL]YRGDNRULVWL]DLQWHUQHSRWUHEH

'RGHOMLYDQMHJRRGZLOODjedinicama koje "stvaraju gotovinu"

3UHWKRGQDYHU]LMDMRS 36]DKWHYDODMHGDVHJRRGZLOOVWHþHQXSRVORYQRM
NRPELQDFLML WHVWLUD QD REH]YUHÿHQMH X RNYLUX WHVWLUDQMD REH]YUHÿHQRVWL
jedinice (ili jedinica) koja "stvara gotovinu" VD NRMRP MH RQ SRYH]DQ
Standard VDGUåLSULVWXSRG YUKD ND GQX X VNODGX VD NRMLP VH ]DSUDYR
WHVWLUD REH]YUHÿHQMH JRRGZLOOD 7R VH þLQL UDVSRGHOMLYDQMHP QMHJRYRJ
NQMLJRYRGVWYHQRJL]QRVDQDVYDNXjedinicu koja "stvara gotovinu"LOLQD
QDMPDQMX JUXSX jedinica koje "stvaraju gotovinu" QD NRMH VH
NQMLJRYRGVWYHQDYUHGQRVWPRåHUD]XPQRLGRVOHGQRUDVSRUHGLWL6HPWRJDX
StandarduVH]DKWHYDGDVHWHVWLUDQMHQDREH]YUHÿHQRVWgoodwill-a stečenog
u poslovnoj kombinaciji YUãL X RNYLUX WHVWLUDQMD jedinice koja "stvara
gotovinu"VDNRMRPMHRQSRYH]DQ8StandarduMHUD]MDãQMHQRGD
JRRGZLOO WUHED RG datuma sticanja GRGHOLWL VYDNRM VWLFDWHOMHYRM
jedinici koja "stvara gotovinu" LOL VYDNRM RG JUXSD jedinica koje
"stvaraju gotovinu" ]D NRMH VH RþHNXMH GD üH RVWYDULYDWL NRULVW RG
]DMHGQLþNRJ GHMVWYD SRVORYQH NRPELQDFLMH EH] RE]LUD QD WR GDOLVX
GUXJD VUHGVWYD LOL REDYH]H VWHþHQRJ VXEMHNWD GRGHOMHQL RYLP
MHGLQLFDPDLOLJUXSDPDMHGLQLFD
VYDNDMHGLQLFDLOLJUXSDMHGLQLFDNRMRMMHJRRGZLOOGRGHOMHQWUHEDGD
SUHGVWDYOMDQDMQLåLQLYRXVXEMHNWXQDNRPVHJRRGZLOONRQWUROLãH
]DVYUKHLQWHUQRJXSUDYOMDQMD
QH EXGH YHüD RG segmenta poslovanja RGUHÿHQRJ X VNODGX VD
MSFI 8 Segmenti poslovanja
StandardUD]MDãQMDYDLVOHGHüH
XNROLNR SRþHWQD UDVSRGHOD goodwill-a stečenog u poslovnoj
kombinaciji QHPRåHGDVHGRYUãLSUHNUDMDJRGLãQMHJSHULRGDXNRP
MHSRVORYQDNRPELQDFLMDQDVWDODWXSRþHWQXUDVSRGHOXWUHEDGRYUãLWL
SUH]DYUãHWNDSUYRJJRGLãQMHJSHULRGDQDNRQdatuma sticanja
NDGD SULYUHGQL VXEMHNW RWXÿL SRVORYQX DNWLYQRVW NRMD VH REDYOMDODX
RNYLUXjedinice (ili grupa jedinica) koja "stvara gotovinu"QDNRMXMH
JRRGZLOOUDVSRGHOMHQRQWUHEDGDEXGH
XNOMXþHQ X NQMLJRYRGVWYHQL L]QRV WH DNWLYQRVWL SULOLNRP
XWYUÿLYDQMDGRELWNDLOLJXELWNDRGSURGDMHL
XWYUÿHQ QD RVQRYX UHODWLYQH YUHGQRVWL WH SURGDWH SRVORYQH

DNWLYQRVWL L GHOD jedinice (grupe jedinica) koje "stvaraju
gotovinu" NRMLMH ]DGUåDQRVLP XNROLNR SULYUHGQLVXEMHNW PRåH
GD GRNDåH GD QHNL GUXJL PHWRG EROMH SRYH]XMH JRRGZLOO VD
SURGDWRPSRVORYQRPDNWLYQRãüX
NDGD SULYUHGQL VXEMHNW UHRUJDQL]XMH VYRMX L]YHãWDMQX VWUXNWXUX WDNR
GD PHQMD VDVWDY jedinica (grupa jedinica) koje "stvaraju gotovinu"
NRMLPDMHJRRGZLOOGRGHOMHQQMHJDWUHEDSRQRYRGRGHOLWLMHGLQLFDPD
JUXSDPD MHGLQLFD QD NRMH MH UHRUJDQL]DFLMD XWLFDOD 2YR SRQRYQR
GRGHOMLYDQMH VH YUãL SULPHQRP SULVWXSD UHODWLYQH YUHGQRVWL VOLþQRJ
SULVWXSX NRULãüHQRP X VOXþDMX NDGD SULYUHGQL VXEMHNW SURGDMH
SRVORYQX DNWLYQRVW X RNYLUX jedinice (grupe jedinica) koja "stvara
gotovinu"RVLPNDGDSULYUHGQLVXEMHNWPRåHGDGRNDåHGDQHNLGUXJL
PHWRG EROMH SRYH]XMH JRRGZLOO VD UHRUJDQL]RYDQLP MHGLQLFDPD
JUXSDPDMHGLQLFD

9UHPHWHVWLUDQMDREH]YUHÿHQRVWLJRRGZLOOD

StandardomVHGRSXãWD
GD VH JRGLãQMH WHVWLUDQMH REH]YUHÿHQRVWL jedinice (grupa jedinica)
koje "stvaraju gotovinu" QDNRMXMHJRRGZLOOUDVSRGHOMHQL]YUãLXELOR
NRP WUHQXWNX JRGLãQMHJ L]YHãWDMQRJ SHULRGD DNR VH WHVWLUDQMH
VSURYRGLXLVWRYUHPHVYDNHJRGLQH
GD VH WHVWLUDQMH REH]YUHÿHQRVWL jedinica (grupa jedinica) koje
"stvaraju gotovinu"YUãLXUD]OLþLWRYUHPH
8NROLNRMHQHNLGHRJRRGZLOODGRGHOMHQRJjedinici (grupi jedinica) koja
"stvara gotovinu"VWHþHQXSRVORYQRMNRPELQDFLMLWRNRPWHNXüHJJRGLã
QMHJ L]YHãWDMQRJ SHULRGD Standard ]DKWHYD GD VH VSURYHGH WHVWLUDQMH
REH]YUHÿHQRVWLjedinica (grupa jedinica)SUH]DYUãHWNDWHNXüHJSHULRGD
Standard SULOLNRP WHVWLUDQMD XWHNXüHP SHULRGX REH]YUHÿHQRVWLjedinice
(grupe jedinica) koja "stvara gotovinu" GRSXãWD XNROLNR VX LVSXQMHQL
QD]QDþHQLNULWHULMXPLNRULãüHQMHQDMVNRULMHGHWDOMQHNDONXODFLMHVDþLQMHQH
XSUHWKRGQRPSHULRGXXYH]LVDnadoknadivim iznosomWHjedinice (grupe
jedinica)QDNRMXMHJRRGZLOOUDVSRUHÿHQ
6WRUQLUDQMHUDQLMHSUL]QDWRJgubitka zbog obezvređenjaJRRGZLOOD

Standard ]DEUDQMXMH VWRUQLUDQMH UDQLMH SUL]QDWRJ gubitka zbog obezv-
ređenja JRRGZLOOD 7DNYD PRJXüQRVW MH ELOD GR]YROMHQD SUHWKRGQRP
YHU]LMRPMRS 36

2EHORGDQMLYDQMH

Standard ]DKWHYD GD SULYUHGQL VXEMHNW XNROLNR ELOR NRML GHR goodwill-a
stečenog u poslovnoj kombinaciji WRNRP REUDþXQVNRJ SHULRGD QLMH
GRGHOMHQ jedinici koja "stvara gotovinu" REHORGDQL QD GDWXP L]YHãWDQMD
L]QRV QHUDVSRGHOMHQRJ JRRGZLOOD NDR L UD]ORJH ]ERJ NRMLK MH WDM L]QRV
RVWDRQHUDVSRGHOMHQ
Standard ]DKWHYD REHORGDQMLYDQMH LQIRUPDFLMD ]D VYDNX jedinicu (ili
grupu jedinica) koja "stvara gotovinu"]DNRMXMHNQMLJRYRGVWYHQLL]QRV
JRRGZLOOD LOL nematerijalnog ulaganja sa neograničeno dugim vekom
upotrebeGRGHOMHQLKWRMMHGLQLFLLOLJUXSLMHGLQLFD]QDþDMDQXSRUHÿHQMX
VD XNXSQLP NQMLJRYRGVWYHQLP L]QRVRP JRRGZLOOD LOL nematerijalnih
ulaganja sa neograničeno dugim vekom upotrebe u privrednom subjektu
2YH LQIRUPDFLMH VH SUYHQVWYHQR RGQRVH QD NOMXþQH SUHWSRVWDYNH
NRULãüHQH]DXWYUÿLYDQMHQDGRNQDGLYLKYUHGQRVWLRYLKMHGLQLFDLOLJUXSD
MHGLQLFD
Standard ]DKWHYD REHORGDQMLYDQMH GRGDWQLK LQIRUPDFLMD XNROLNR VX QHNL
LOL VYL NQMLJRYRGVWYHQL L]QRVL JRRGZLOOD LOL QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD VD
QHRJUDQLþHQRGXJLPYHNRPXSRWUHEHUDVSRGHOMHQLQDYLãHVWUXNHjedinice
(grupe jedinica) koje "stvaraju gotovinu"SULþHPXL]QRVUDVSRGHOMHQQD
WDNDYQDþLQQDVYDNXjedinicu (grupu jedinica)QLMH]QDþDMDQXSRUHÿHQMX
VD XNXSQLP NQMLJRYRGVWYHQLP L]QRVRP JRRGZLOOD LOL nematerijalnih
ulaganja sa neograničeno dugim vekom upotrebe u privrednom subjektu
'RGDWQDREHORGDQMLYDQMDVH]DKWHYDMXLXNROLNRVXXWDNYLPRNROQRVWLPD
nadoknadivi iznosiELORNRMHRGRYLKjedinica (grupa jedinica)]DVQRYDQL
QD LVWLP NOMXþQLP SUHWSRVWDYNDPD ]QDþDMQL X RGQRVX QD XNXSDQ
NQMLJRYRGVWYHQL L]QRV JRRGZLOOD LOL nematerijalnih ulaganja sa
neograničeno dugim vekom upotrebe u privrednom subjektu

2VWDOL]DKWHYL Standarda

3UL REUD]ODJDQMX SURPHQD Standarda XND]DOL VPR L QD QHNH RG QMHJRYLK
ELWQLK]DKWHYD8QDVWDYNXüHPRXNUDWNRGDWLUH]LPHStandarda.
StandardVHXJODYQRPRGQRVLQDUDþXQRYRGVWYHQRHYLGHQWLUDQMHGHOLPLþQRJL
SRWSXQRJ REH]YUHÿHQMD JRRGZLOOD QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD QHNUHWQLQD
SRVWURMHQMDLRSUHPHStandardVDGUåL]DKWHYH]D
LGHQWLILNRYDQMHVUHGVWDYDNRGNRMLKSRVWRMLREH]YUHÿHQMH
YUHGQRYDQMHWLKVUHGVWDYD
SUL]QDYDQMH LOL SRNULYDQMH VYLK HYHQWXDOQLK JXELWDND SR RVQRYX
REH]YUHÿHQMDWLKVUHGVWDYDL
]DKWHYH ]D REHORGDQMLYDQMH LQIRUPDFLMD X YH]L VD gubicima zbog

obezvređenja LOLXYH]LVDVWRUQLUDQMHPWLKJXELWDND
Standard SURSLVXMH NDNR EL SULYUHGQL VXEMHNW WUHEDR GD YUãL WHVWLUDQMH
REH]YUHÿHQMDVUHGVWDYDRGQRVQRSURSLVXMH
SURFHGXUHNRMHSULYUHGQLVXEMHNWWUHEDGDVSURYHGHGDELELRVLJXUDQGD
QMHJRYDVUHGVWYDQLVXSUHFHQMHQDXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPD
PHWRGXSURFHQHL]QRVD]DNRMLYUHGQRVWVUHGVWYDWUHEDXPDQMLWLL
WUHQXWDN NDGD SULYUHGQL VXEMHNW WUHED GD SUL]QD gubitke zbog
obezvređenjaGHILQLVDQHXSUHWKRGQRQDYHGHQRPSURFHVXSURFHQH
Gubitak zbog obezvređenja WUHED SUL]QDWL XYHN NDGD MH nadoknadivi iznos
VUHGVWYDPDQMLRGQMHJRYHNQMLJRYRGVWYHQHYUHGQRVWL
Nadoknadivi iznosVUHGVWYDMHYLãLRGVOHGHüLKL]QRVDQMHJRYH fer vrednosti
umanjene za troškove prodaje Lupotrebne vrednosti8REDVOXþDMDUDGLVHR
YUHGQRVWLPDQDGDQQDNRMLVHYUãLSURYHUDGDOLMHVUHGVWYRREH]YUHÿHQR
Fer vrednost umanjena za procenjene troškove prodajeMHL]QRVNRMLVHPRåH
GRELWLSURGDMRPVUHGVWYDXWUDQVDNFLMLL]PHÿXGYHQH]DYLVQHLYROMQHVWUDQH
XPDQMHQ]DWURãNRYHSURGDMH
Upotrebna vrednost VUHGVWYD MH L]QRV NRML VH PRåH GRELWL RG XSRWUHEH
VUHGVWYDGRNUDMDQMHJRYRJNRULVQRJYHNDXSRWUHEHXSULYUHGQRPVXEMHNWXL
QDNQDGQH SURGDMH WRJ VUHGVWYD Upotrebna vrednost VUHGVWYD VH UDþXQD NDR
VDGDãQMD YUHGQRVW EXGXüLKQHWRWRNRYD JRWRYLQH 'LVNRQWQL IDNWRU ELWUHEDR
GD EXGH MHGQDN VWRSL SUH RSRUH]LYDQMD NRMD RGUDåDYD WUHQXWQD RþHNLYDQMD
WUåLãWDXSRJOHGXYUHPHQVNHYUHGQRVWLQRYFDLVSHFLILþQLKUL]LNDYH]DQLK]D
NRQNUHWQRVUHGVWYR
Gubitak zbog obezvređenja WUHED VWRUQLUDWL X] LVWRYUHPHQR SUL]QDYDQMH
SULKRGD X VOXþDMX SURPHQH SUHWSRVWDYNL NRMH VX NRULãüHQH SUL SRVOHGQMHP
RGUHÿLYDQMX nadoknadivog iznosa NDGD MH L]YUãHQR SUL]QDYDQMH gubitaka
zbog obezvređenja
Nadoknadivi iznos VUHGVWYD WUHED SURFHQLWL XYHN NDGD SRVWRMH LQGLFLMH GD
PRåHGRüLGRREH]YUHÿHQMDVUHGVWYDStandardGDMHOLVWXLQGLNDWRUDPRJXüHJ
REH]YUHÿHQMD VUHGVWDYD NRMH WUHED X]HWL X RE]LU QD GDQ VDVWDYOMDQMD
ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD 8 QHNLP VOXþDMHYLPD QHNL Međunarodni standard
finansijskog izveštavanja SULPHQMLY QD VUHGVWYR PRåH ]DKWHYDWL GRGDWQD
UD]PDWUDQMD
3ULRGUHÿLYDQMXupotrebne vrednostiSULYUHGQLVXEMHNWELWUHEDORGDNRULVWL
SURMHNWRYDQH WRNRYH JRWRYLQH ED]LUDQH QD RVQRYDQLP L GRND]LYLP
SUHWSRVWDYNDPD NRMH RGUDåDYDMX WUHQXWQR VWDQMH VUHGVWYD L RGUDåDYDMX
QDMEROMH SURFHQH UXNRYRGVWYD X SRJOHGX VHWD SULYUHGQLK XVORYD NRML üH
HJ]LVWLUDWL WRNRP SUHRVWDORJ NRULVQRJ YHND XSRWUHEH VUHGVWYD X
SULYUHGQRP VXEMHNWX 3URFHQH EXGXüLK WRNRYD JRWRYLQH WUHEDOH EL GD
XNOMXþXMX VYH EXGXüH RþHNLYDQH SULOLYH L RGOLYH QRYFD RVLP SULOLYD L
RGOLYD JRWRYLQH NRML UH]XOWLUDMX L] DNWLYQRVWL ILQDQVLUDQMD L SULPDQMD L

L]GDYDQMDSRRVQRYXSRUH]DQDGRELWL
GLVNRQWQX VWRSX SUH RSRUH]LYDQMD RYD VWRSD RGUDåDYD WHNXüD WUåLãQD
RþHNLYDQMD X SRJOHGX YUHPHQVNH YUHGQRVWL QRYFD L VSHFLILþQLK UL]LND
YH]DQLK]DNRQNUHWQRVUHGVWYR'LVNRQWQDVWRSDQHELWUHEDODGDRGUDåDYD
UL]LNH]DNRMHMHL]YUãHQRSULODJRÿDYDQMHEXGXüHJWRNDJRWRYLQH
8NROLNR VUHGVWYR QH JHQHULãH WRNRYH JRWRYLQH NRML VX QH]DYLVQL RG WRNRYD
JRWRYLQH SR RVQRYX RVWDOLK VUHGVWDYD SULYUHGQL VXEMHNW WUHED GD XWYUGL
nadoknadivi iznos jedinice koja "stvara gotovinu" X þLMHP VH VDVWDYX WR
VUHGVWYRQDOD]LJedinica koja "stvara gotovinu"MHQDMPDQMDXWYUGLYDJUXSD
VUHGVWDYDNRMDRVWYDUXMHSULOLYHJRWRYLQHNRMLVXX]QDWQRMPHULQH]DYLVQLRG
SULOLYD JRWRYLQH SR RVQRYX RVWDOLK VUHGVWDYD 3ULQFLSL SUL]QDYDQMD L SRNULüD
gubitaka zbog obezvređenjasredstavajedinice koja "stvara gotovinu"VXLVWL
RQLSULQFLSLNRMLVHNRULVWHXVOXþDMXLQGLYLGXDOQRJVUHGVWYD.RQFHSWjedinice
koja "stvara gotovinu" üH þHVWR ELWL NRULãüHQ SUL WHVWLUDQMX REH]YUHÿHQMD
VUHGVWDYDMHUXYHOLNRPEURMXVOXþDMHYDVUHGVWYDIXQNFLRQLãXNDRFHOLQDDQH
NDRLQGLYLGXDOQDVUHGVWYDStandardGDMHVPHUQLFHLSULPHUHLGHQWLILNRYDQMD
jedinice koja "stvara gotovinu" X NRMX RGUHÿHQR VUHGVWYR VSDGD NDR L
GHWDOMQH ]DKWHYH NRMH WUHED ]DGRYROMLWL SUL YUHGQRYDQMX gubitaka zbog
obezvređenjasredstavajedinica koje "stvaraju gotovinu"LDORFLUDQMXJXELWND
QDSRMHGLQDVUHGVWYDXWRMMHGLQLFL
Gubitak zbog obezvređenja SUL]QDW X SUHWKRGQLP JRGLQDPD WUHED GD EXGH
XPDQMHQL]X]HYDNRMHXSLWDQMXJXELWDNSRRVQRYXREH]YUHÿHQMDJRRGZLOO
DDNRLVDPRDNRMHRGYUHPHQDSRVOHGQMHJSUL]QDYDQMDWRJJXELWNDGRãOR
GR SURPHQD SUHWSRVWDYNL NRMH VX NRULãüHQH SUL RGUHÿLYDQMX nadoknadivog
iznosa 0HÿXWLP gubitak zbog obezvređenja VH PRåH VWRUQLUDWL VDPR X
L]QRVX NRML QHüH XYHüDWL NQMLJRYRGVWYHQX YUHGQRVWVUHGVWYDL]QDG SRVWRMHüH
XPDQMHQH]DL]QRVGHSUHVLMDFLMHLOLDPRUWL]DFLMHNRMDELSRVWRMDODXVOXþDMX
GD GR SUL]QDYDQMD JXELWND QLMH QLNDGD QL GRãOR 6WRUQLUDQMH gubitka zbog
obezvređenjaWUHEDSUL]QDWLNDRSULKRGXizveštaju o ostvarenim rezultatima
/bilansu uspeha/NDGDVHUDGLRVUHGVWYLPDNRMDVHHYLGHQWLUDMXSRQDEDYQLP
YUHGQRVWLPD RGQRVQR NDR SRYHüDQMH UHYDORUL]DFLRQH UH]HUYH X VOXþDMX
VUHGVWDYDNRMDVHHYLGHQWLUDMXSRUHYDORUL]RYDQLPYUHGQRVWLPD
2EHORGDQMLYDQMH RGUHÿHQLK LQIRUPDFLMD SR NULWHULMXPX JUXSD VUHGVWDYD L
VHJPHQDWD L]YHãWDYDQMD ]DKWHYD VH RG SULYUHGQRJ VXEMHNWD X VOXþDMX
SUL]QDYDQMD LOL VWRUQLUDQMD gubitaka zbog obezvređenja 'RGDWQD
REHORGDQMLYDQMD VX SRWUHEQD DNR VX SUL]QDWL LOL VWRUQLUDQL JXELFL RG
PDWHULMDOQRJ ]QDþDMD ]D ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH SULYUHGQRJ VXEMHNWD NRMH LK
SULND]XMHNDRFHOLQH
3ULOLNRP SUYH SULPHQH Standarda ]DKWHYL VH SULPHQMXMX SURVSHNWLYQR
RGQRVQRQHüHGRüLGRXVNODÿLYDQMDSRGDWDNDL]SUHWKRGQRJSHULRGD
06),6WDOQDLPRYLQDNRMDVHGUåL]DSURGDMXLSUHVWDQDNSRVORYDQMD
6WDOQDLPRYLQDNRMDVHGUåL]DSURGDMXL
SUHVWDQDNSRVORYDQMD
(IFRS 5 Non-current Assets Held for Sale and Discontinued Operations)

1. Prikaz stupanja Standarda na snagu

Međunarodni standard finansijskog izveštavanja 5 Stalna imovina koja
se drži za prodaju i prestanak poslovanjaXGDOMHPWHNVWXStandardSRþHWQRMH
RGREUHQRGVWUDQHOdbora za međunarodne računovodstvene standarde ,$6%
PDUWD JRGLQH Standard MH SRVWDR SULPHQOMLY ]D ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH NRML
SRNULYDMXSHULRGHNRML]DSRþLQMXQDGDQJRGLQHLOLNDVQLMHStandard
MHNDVQLMHYLãHSXWDPHQMDQUHYLGLUDQ

2. Tumačenje koje se odnosi na Standard

izveštavanja,)5,&RGQRVLVHQDStandardKTMFI 17 Raspodela nemonetarne
imovine vlasnicima.

3. Rezime Standarda


Odbor za Međunarodne računovodstvene standarde MH JRGLQH UDGL
SRVWL]DQMD XVDJODãHQRVWL UDþXQRYRGVWYHQLK VWDQGDUGD ãLURP VYHWD SRWSLVDR
SURWRNRO R VDUDGQML VD Odborom za finansijske i računovodstvene standarde
)$6%L]6MHGLQMHQLK$PHULþNLK'UåDYD2GERULVXVDFLOMHPVPDQMHQMDUD]OLND
L]PHÿX Međunarodnih standarda finansijskog izveštavanja L *$$3RYD
]DSRþHOL ]DMHGQLþNL NUDWNRURþQL SURMHNDW XVDJODãDYDQMD QDYHGHQLK VWDQGDUGD
2VQRYQL SULVWXS X WRP SURMHNWX MH VOHGHüL L]UDGLWL 6WDQGDUG ]D þLMX L]UDGX L
XVDJODãDYDQMHWUHED UHODWLYQR PDOR YUHPHQD L NRML üH ELWL YDQ JODYQLK SURMHNDWD
RYDGYDRGERUD.DRUH]XOWDWRYRJSULVWXSDLSRVWDYOMHQRJFLOMDQDVWDRMHLMSFI
5 Stalna sredstva namenjena prodaji i poslovanja koja prestaju 2

*$$3 VX VWDQGDUGL NRMH GRQRVL Odbor za finansijske i računovodstvene standarde
)$6%

MSFI 5 MH QDVWDR QD RVQRYX )$6%RYRJ VWDQGDUGD 44: Obračunavanje oštećenja ili
napuštanje dugoročnih sredstavaL]GDWRJJRGLQH
06),6WDOQDLPRYLQDNRMDVHGUåL]DSURGDMXLSUHVWDQDNSRVORYDQMD

Standard:
X NODVLILNDFLMX VUHGVWDYD XYRGL QRYX NDWHJRULMX VUHGVWDYD sredstva koja
se drže za prodaju
XYRGLNRQFHSWraspoložive grupeSRGNRMRPVHSRGUD]XPHYDMXVUHGVWYD
NRMDVHLOLSURGDMXLOLLKVHSULYUHGQLVXEMHNWQDGUXJLQDþLQRVOREDÿDQD
SULPHU UD]PHQRP XNOMXþXMXüL L REDYH]H NRMH VX GLUHNWQR SRYH]DQH VD
WLPVUHGVWYLPDNRMHüHELWLL]PLUHQHWMSUHQHWHSUHVWDQNRPSUL]QDYDQMD
WLKVUHGVWDYD
SURSLVXMH GD VH QH YUãL REUDþXQ DPRUWL]DFLMH ]D VWDOQR VUHGVWYR NRMH MH
NODVLILNRYDQRNDRstalno sredstvo koje se drži za prodaju
SURSLVXMH GD VH X RNYLUX izveštaja o finansijskom položaju /bilansa
stanja/ RGYRMHQR RG GUXJLK VWDYNL SULND]XMX VWDOQD VUHGVWYD NRMD VX
NODVLILNRYDQD NDR sredstva koja se drže za prodaju NDR L VUHGVWYD L
REDYH]HNRMLVXXNOMXþHQLXraspoloživu grupu koja se drži za prodaju
Standard XNLGD MRS 35 Poslovanja koja prestaju V WLP GD SRVWDYOMD
VOHGHüHQRYH]DKWHYH
PHQMDVHSUL]QDYDQMHposlovanja koja su prestalaQDLPHMRS 35MH
SUL]QDYDRSRVORYDQMHNDRSUHVWDORQDUDQLMLRGVOHGHüDGYDGDWXPD
GDQ NDGD SULYUHGQL VXEMHNW ]DNOMXþL VSRUD]XP R REDYH]XMXüRM
SURGDMLLOL
GDQ NDGD RGERU GLUHNWRUD SULYUHGQRJ VXEMHNWD RGREUL L REMDYL
IRUPDOQLSODQ]DSURGDMX
StandardSUL]QDMHposlovanje kao prestaloQDGDQNDGDRQR]DGRYROML
NULWHULMXPHGDVHNODVLILNXMHNDRono koje se drži za prodajuLOLPXMH
RQRRGX]HWRQDSULPHUVXGVNLPSXWHP
]DKWHYD GD VH UH]XOWDWL poslovanja koja prestaju SULND]XMXRGYRMHQH
RG GUXJLK VWDYNL X RNYLUX izveštaja o ostvarenim rezultatima
/bilansa uspeha/
]DEUDQMXMH UHWURDNWLYQR NODVLILNRYDQMH VWDYNL NDGD VX NULWHULMXPL ]D
NODVLILNDFLMX ]DGRYROMHQL SRVOH datuma bilansa D SUH GDWXPD
REHORGDQMLYDQMDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD

0563RMHGLQDþQLILQDQVLMVNLL]YHãWDML
(IAS 27 Separate Financial Statements)


Međunarodni računovodstveni standard 27 Pojedinačni finansijski
izveštaji SRþHWQR MH RGREUHQ RG VWUDQH Odbora za Međunarodne
računovodstvene standarde IASB X GHFHPEUX JRGLQH L SRVWDR MH
SULPHQOMLY ]D ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH NRML SRNULYDMX SHULRGH NRML ]DSRþLQMX QDGDQ
JRGLQHLOLNDVQLMHStandardMHNDVQLMHYLãHSXWDPHQMDQUHYLGLUDQ


izveštavanja,)5,&RGQRVLVHQDStandardSKT-7 Uvođenje evra.

3. Rezime Standarda

Standard SULPHQMXMX SULYUHGQL VXEMHNWL NRML X VNODGX VD MSFI 10
Konsolidovani finansijski izveštaji VDVWDYOMDMX NRQVROLGRYDQH ILQDQVLMVNH
L]YHãWDMH7DNYLSULYUHGQLVXEMHNWLSULVDVWDYOMDQMXVYRMLK]DVHEQLKILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD SULPHQMXMH Standard ]D UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH XþHãüD X
]DYLVQLKSUDYQLKOLFD]DMHGQLþNLKSRGXKYDWDLSULGUXåHQLKGUXãWDYD
Metoda nabavne vrednostiMHPHWRGDUDþXQRYRGVWYHQRJREXKYDWDQMDXODJDQMD
SR NRMRM VH XODJDQMH SUL]QDMH SR QDEDYQRM YUHGQRVWL WM WURãNX QDEDYNH
XþLQMHQRP]DQMHJRYRVWLFDQMH
.DGD matično pravno lice SRUHG konsolidovanih VDVWDYOMD L pojedinačne
finansijske izveštaje ãWR MH X 5HSXEOLFL 6UELML REDYH]D WDNYLK SUDYQLK OLFD
VYRMD XODJDQMD X zavisna pravna lica pridružena društva L VYRMH XþHãüH X
]DMHGQLþNLP XODJDQMLPD WM zajednički kontrolisanim pravnim licima VHP
QDYHGHQLK YUVWD XODJDQMD NRMD VX VNODGX VD MSFI 5 Stalna sredstva koja se
drže za prodaju i poslovanja koja su prestala NODVLILNRYDQD NDR RQD NRMD VH
GUåH ]D SURGDMX LOL QLVX XNOMXþHQD X raspoloživu grupu UDþXQRYRGVWYHQR
REXKYDWD
SRWURãNXQDEDYNHSRQDEDYQRMYUHGQRVWL
XVNODGXVDMSFI 9 Finansijski instrumentiLOL
SULPHQRPPHWRGHXþHãüDSULPHQRPRGUHGELMRS 28
Standard]DKWHYDGDmatično pravno liceL]DEHUHMHGDQRGQDYHGHQLKPRGHOD
LGDJDSULPHQMXMHQDVYDNXNDWHJRULMXRYLKXODJDQMD
0568ODJDQMDXSULGUXåHQHHQWLWHWHL]DMHGQLþNHSRGXKYDWH
,QYHVWLFLMHXSULGUXåHQHHQWLWHWHL]DMHGQLþNHSRGXKYDWH
(IAS 28 Investments in Associates and Joint Ventures)


1) Međunarodni računovodstveni standard 28 Ulaganja u pridružena društvaX
računovodstvene standarde ,$6% X GHFHPEUX JRGLQH L SRVWDR MH
SULPHQOMLY]DILQDQVLMVNHL]YHãWDMHNRMLSRNULYDMXSHULRGHNRML]DSRþLQMXQDGDQ
JRGLQHLOLNDVQLMH
1DNRQGRQRãQMDStandard MHYLãHSXWDPHQMDQUHYLGLUDQ


izveštavanja,)5,&RGQRVLVHQDStandard
KTMFI 5 Pravo na učešće u fondovima namenjenim povlačenju sredstava
iz upotrebe, obnavljanju i zaštiti životne sredine,

3. Rezime Standarda

=QDþDMDQXWLFDMMHSUDYRXþHVWYRYDQMDXRGOXNDPDRILQDQVLMVNLPLSRVORYQLP
SROLWLNDPDSUDYQRJOLFDXNRMHMHL]YUãHQRLQYHVWLUDQMHLNRMHVHXVNODGXVD
VWDQRYLãWD Standarda NODVLILNXMH NDR pridruženo društvo, tj. društvo DOL WD
PRüQLMHWROLNDGDREH]EHÿXMHSRWSXQXNRQWUROXWLKSROLWLND
Investitor XODJDþ MH SULYUHGQL VXEMHNW NRML YUãL GXJRURþQR XODJDQMH VYRMLK
VUHGVWDYD X QHNL GUXJL SULYUHGQL VXEMHNW 8ODJDQMH VH YUãL VD åHOMRP
RVWYDULYDQMDSURILWDVWLFDQMDNRQWUROHLOL]QDþDMQRJXWLFDMDQDXSUDYOMDQMHWLP
SULYUHGQLPVXEMHNWRP
Pridruženo društvo (društvo, pridruženi entitet) VD VWDQRYLãWD MHGQRJ RG
SULYUHGQLK VXEMHNDWD investitorD MH RQR SUDYQR OLFH QD NRJD WDM investitor
LPD]QDþDMDQXWLFDMDOLVHQHUDGLRzavisnom pravnom licu
Metoda učešća MH UDþXQRYRGVWYHQD PHWRGD SR NRMRM VH XODJDQMH SRþHWQR
LVND]XMH SR QDEDYQRM YUHGQRVWL YLVLQL XODJDQMD D ]DWLP VH SULODJRÿDYD
SURPHQDPDXinvestitorovomXGHOXXQHWRLPRYLQLNRULVQLNDXODJDQMD
1DNQDGQR YUHGQRYDQMH XODJDQMD X pridruženo društvo (društvo) VXãWLQD
metode učešćaVDVWRMLVHXWRPHGDVHXVNODGXVDSRVORYDQMHPpridruženog
0568ODJDQMDXSULGUXåHQHHQWLWHWHL]DMHGQLþNHSRGXKYDWH
društva SUL QDNQDGQRP YUHGQRYDQMX NQMLJRYRGVWYHQD YUHGQRVW WRJ XODJDQMD

SRYHüDYDLOLVPDQMXMH
3URPHQD NQMLJRYRGVWYHQH YUHGQRVWL XODJDQMD PRåH QDVWDWL ]ERJ SURPHQD
NDSLWDODpridruženog društvaSRRVQRYX
SURPHQD NRMH VX SRYH]DQH VD SULKRGLPD L UDVKRGLPD WM VD bilansom
uspeha u užem smislu rečiL
SURPHQD NRMH VX SRYH]DQH VD izveštajem o finansijskom položajem
/bilansom stanja/ NDR ãWR VX UHYDORUL]DFLMD QHNUHWQLQD SRVWURMHQMD
RSUHPHSUL]QDYDQMHNXUVQLKUD]OLNDLVO
3ULYUHGQL VXEMHNW LQYHVWLFLMX X SULGUXåHQR GUXãWYR LOL ]DMHGQLþNL SRGXKYDW
UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWD X VYRMLP ]DVHEQLP ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD X
VNODGXVDSDUDJUDIRPMRS 27 Pojedinačni finansijski izveštaji

06),.RQVROLGRYDQLILQDQVLMVNLL]YHãWDML
.RQVROLGRYDQLILQDQVLMVNLL]YHãWDML
(IFRS 10 Consolidated Financial Statements)


Međunarodni standard finansijskog izveštavanja 10 Konsolidovani
finansijski izveštajiXGDOMHPWHNVWXStandardRGREUHQMHRGVWUDQHOdbora
za Međunarodne računovodstvene standarde ,A6B X PDMX JRGLQH
Standard]DPHQMXMHMRS 27 Konsolidovani i pojedinačni finansijski izveštaji
L] JRGLQH Standard MH XNOMXþLR VPHUQLFH VDGUåDQH X GYD SRYH]DQD
7XPDþHQMD SIC12 Konsolidacija - entiteti posebne namene L SIC33
Konsolidacija
Standard VH SULPHQMXMH ]D JRGLãQMH SHULRGH NRML SRþLQMX MDQXDUD
JRGLQH LOL NDVQLMH 5DQLMD SULPHQD MH GR]YROMHQD $NR VXEMHNW SULPHQL
Standard UDQLMH WUHEDOR EL GD REHORGDQL WX þLQMHQLFX L GD LVWRYUHPHQR
SULPHQMXMHMSFI 11, MSFI 12, MRS 27 L MRS 28


6OHGHüDWXPDþHQMDKomiteta za tumačenja međunarodnog finansijskog VH
RGQRVHQDStandard
KTMFI 5 Pravo na učešće u fondovima namenjenim povlačenju
imovine iz upotrebe, obnavljanju i zaštiti životne sredineL
KTMFI 17 Raspodela nemonetarne imovine vlasnicima

3. Rezime Standarda

Standard UHJXOLãHREDYH]Xmatičnog pravnog licaGDVDVWDYOMD konsolidovane
finansijske izveštaje.
Standard XVSRVWDYOMD SULQFLSH ]D SUH]HQWDFLMX L SULSUHPX NRQVROLGRYDQLK
ILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDNDGDVXEMHNWNRQWUROLãHMHGQRLOLYLãHGUXJLKSULYUHGQLK
GUXãWDYDStandardomVH
]DKWHYDRGPDWLþQRJSUDYQRJOLFDSUDYQRJOLFDNRMHNRQWUROLãHMHGQRLOL
YLãH GUXJLK SUDYQLK OLFD ]DYLVQLK SUDYQLK OLFD GD SUH]HQWXMH
NRQVROLGRYDQHILQDQVLMVNHL]YHãWDMH
GHILQLãXSULQFLSLNRQWUROH LRGUHÿXMHNRQWURODNDRRVQRY]DNRQVROLGDFLMX
06),.RQVROLGRYDQLILQDQVLMVNLL]YHãWDML
GHILQLãHNDNRVHSULPHQMXMHSULQFLSNRQWUROHSULOLNRPLGHQWLILNDFLMHGDOL
LQYHVWLWRUNRQWUROLãHVXEMHNWXNRMLMHLQYHVWLUDRL]ERJWRJDPRUDGDJD
XNOMXþLXNRQVROLGRYDQHILQDQVLMVNHL]YHãWDMHL
GHILQLãH UDþXQRYRGVWYHQH ]DKWHYH ]D SULSUHPX NRQVROLGRYDQLK
.RQWUROD VD VWDQRYLãWD Standarda QDG VXEMHNWRP X NRML MH LQYHVWLUDQR
SRVWRMLNDGDMHLQYHVWLWRUNRMLNRQWUROLãHVXEMHNWXNRMLMHLQYHVWLUDRL]ORåHQX
RGQRVXQDLOLLPDSUDYDQDYDULMDELOQHSULQRVHSRRVQRYXVYRMHSRYH]DQRVWL
VD VXEMHNWRP X NRML MH LQYHVWLUDR L LPD VSRVREQRVW GD XWLþH QD WH SULQRVH
]DKYDOMXMXüLPRüLNRMXLPDQDGWLPVXEMHNWRP
,QYHVWLWRUNRQWUROLãHVXEMHNWXNRMLMHLQYHVWLUDRDNRLVDPRDNRLPDVYHãWR
VOHGL
PRü QDG VXEMHNWRP X NRML MH LQYHVWLUDR ãWR UHJXOLãX SDUDJUDIL
Standarda
L]ORåHQRVW LOL SUDYD QD YDULMDELOQH SULQRVH SR RVQRYX VYRJ XþHãüD X
VXEMHNWXXNRMLMHLQYHVWLUDRãWRUHJXOLãXSDUDJUDILLStandardaL
VSRVREQRVWGDNRULVWLVYRMXPRüQDGVXEMHNWRPXNRMLMHLQYHVWLUDRNDNR
ELXWLFDRQDL]QRVSULQRVDNRMLPXSULSDGDãWRUHJXOLãXSDUDJUDILL
Standarda
.RQVROLGRYDQMH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD grupe za koju se vrši konsolidovanje
NRMXþLQLmatično pravno liceLQMHJRYDzavisna pravna licaYUãLVHSULPHQRP
metode potpunog konsolidovanja 0HWRGD VH VDVWRML X VSDMDQMX LVWRYHWQLK
VWDYNLVUHGVWDYDREDYH]DNDSLWDODSULKRGDLUDVKRGDmatičnog pravnog lica
L QMHJRYLK zavisnih pravnih lica SR SULQFLSX UHG SR UHG X] SRãWRYDQMH
SUHWSRVWDYNHMHGLQVWYHQRJSUDYQRJOLFD
.DGD PDWLþQR SUDYQR OLFH L]JXEL NRQWUROX QDG ]DYLVQLP SUDYQLP OLFHP
PDWLþQR SUDYQR OLFH SUHVWDMH GD SUL]QDMH LPRYLQX L REDYH]H SUHWKRGQR
]DYLVQRJSUDYQRJOLFDXNRQVROLGRYDQRPELODQVXVWDQMDXPRPHQWXJXELWND
NRQWUROH L SUL]QDMH ELOR NRMX LQYHVWLFLMX ]DGUåDQX X SUHWKRGQR ]DYLVQRP
SUDYQRP OLFX SR QMHQRM IHU YUHGQRVWL L QDNRQ WRJD MH UDþXQRYRGVWYHQR
REXKYDWD NDR L ELOR NRMH L]QRVH NRMH PX GXJXMH SUHWKRGQR ]DYLVQR SUDYQR
OLFHLOLNRMHRQQMHPXGXJXMHXVNODGXVDUHOHYDQWQLP6WDQGDUGRP

06),=DMHGQLþNLDUDQåPDQL
=DMHGQLþNLDUDQåPDQL
(IFRS 11 Joint Arrangements)


Međunarodni standard finansijskog izveštavanja 11 Zajednički
aranžmani X GDOMHP WHNVWX Standard RGREUHQ MH RG VWUDQH Odbora za
Međunarodne računovodstvene Standarde,$6%XPDMXJRGLQHLSRVWDR
MHSULPHQOMLY]DILQDQVLMVNHL]YHãWDMHNRMLSRNULYDMXSHULRGHNRML]DSRþLQMXQDGDQ
JRGLQHLOLNDVQLMH


izveštavanja ,)5,& RGQRVH VH QD Standard KTMFI 5 Pravo na učešće u
fondovima namenjenim povlačenju sredstava iz upotrebe, obnavljanju i zaštiti
životne sredine.

3. Rezime Standarda

Standardom VH XVSRVWDYOMDMX SULQFLSL ]D ILQDQVLMVNR L]YHãWDYDQMH SULYUHGQLK
VXEMHNDWD NRML LPDMX XþHãüH X DUDQåPDQLPD NRML VX SRG ]DMHGQLþNRP
NRQWURORP 3ULYUHGQL VXEMHNWL WUHED GD SURFHQH VYRMD SUDYD L REDYH]H X
WDNYLPDUDQåPDQLPDNDNRELRGUHGLOLYUVWX]DMHGQLþNRJDUDQåPDQDXNRMHP
XþHVWYXMX D ]D VYUKH L]ERUD UDþXQRYRGVWYHQRJ SRVWXSND ]D REXKYDWDQMH
SUDYDLREDYH]DL]WRJDUDQåPDQD
=DMHGQLþND NRQWUROD MH XJRYRURP XVDJODãHQD SRGHOD NRQWUROH QDG
HNRQRPVNRP DNWLYQRãüX NRMD SRVWRML VDPR NDGD RGOXNH R UHOHYDQWQLP
DNWLYQRVWLPD]DKWHYDMXMHGQRJODVQXRGOXNXVWUDQDNRMHGHOHNRQWUROX'DEL
VH SRGHOD NRQWUROHVSURYHOD PRUDMX SRVWRMDWL EDU GYH VWUDQH X ]DMHGQLþNRP
DUDQåPDQX
Standard VX REDYH]QL GD SULPHQH VYL VXEMHNWL NRML XþHVWYXMX X ]DMHGQLþNRP
DUDQåPDQX
=DMHGQLþNLDUDQåPDQMH
]DMHGQLþNR SRVORYDQMH DNR VWUDQH NRMH LPDMX ]DMHGQLþNX NRQWUROX QDG
DUDQåPDQRPLPDMXSUDYDQDLPRYLQXLRGJRYRUQRVW]DREDYH]H NRMHVH
06),=DMHGQLþNLDUDQåPDQL
RGQRVH QD DUDQåPDQ 7DNYH VWUDQH VH QD]LYDMX XþHVQLFL X ]DMHGQLþNRP

SRVORYDQMX
]DMHGQLþNL SRGXKYDW DNR VWUDQH NRMH LPDMX ]DMHGQLþNX NRQWUROX QDG
DUDQåPDQRP LPDMX SUDYD QD QHWR LPRYLQX DUDQåPDQD 7DNYH VWUDQH VH
QD]LYDMXXþHVQLFLX]DMHGQLþNRPSRGXKYDWX
6YDNLXþHVQLNX]DMHGQLþNRPXODJDQMXLLQYHVWLWRUX]DMHGQLþNRXODJDQMHX
VYRMLP ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD LQGLYLGXDOQLP LOL ]DVHEQLP L
NRQVROLGRYDQLPLVND]XMH
VYRMD VUHGVWYD L REDYH]H NDNR RQD NRMD QDVWDMX X YH]L VD ]DMHGQLþNLP
XODJDQMHP WDNR L VYD RVWDOD VUHGVWYD L REDYH]H QDMþHãüH QLMH PRJXüH
SRVHEQR LVND]DWL VUHGVWYD L REDYH]H NRMD SRVWRMH X YH]L VD ]DMHGQLþNLP
XODJDQMHPMHUVHQDSULPHUQHNDVUHGVWYDLVWRYUHPHQRPRJXNRULVWLWLL
]D SURL]YRGQMX NRMD MH X RNYLUX ]DMHGQLþNRJ XODJDQMD DOL L ]D
SURL]YRGQMXNRMDQLMHXNOMXþHQDXQMHJD
UDVKRGHNRMLQDVWDMXLVYRMXGHRXSULKRGLPDRGSURGDMHSURL]YRGDUREDL
XVOXJDX]DMHGQLþNRPXODJDQMX
8þHVQLN X ]DMHGQLþNRP SRGXKYDWX WUHED EL GD SUL]QD VYRM XGHR X
]DMHGQLþNRP SRGXKYDWX NDR XþHãüH L GD WR XþHãüH UDþXQRYRGVWYHQR GD
REXKYDWL NRULVWHüL PHWRGX XþHãüD X VNODGX VD MRS 28 Investicije u
pridružene entitete i zajedničke poduhvate RVLP DNR MH RVORERÿHQ RG
SULPHQHWHPHWRGHNDRãWRMHXWYUÿHQRXMRS 28
8þHVQLN X ]DMHGQLþNRP SRVORYDQMX LOL XþHVQLN X ]DMHGQLþNRP SRGXKYDWX X
VYRMLPSRMHGLQDþQLPILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDVYRMHXþHãüHUDþXQRYRGVWYHQR
REXKYDWDX
]DMHGQLþNRPSRVORYDQMXXVNODGXVDSDUDJUDILPDStandarda
]DMHGQLþNRPSRGXKYDWXXVNODGXVDSDUDJUDIRPMRS 27Pojedinačni
finansijski izveštaji
06),2EHORGDQMLYDQMHRXþHãüLPDXGUXJLPHQWLWHWLPD
2EHORGDQMLYDQMHRXþHãüLPDXGUXJLPHQWLWHWLPD
(IFRS 12 Disclosure of Interests in Other Entities)
Međunarodni standard finansijskog izveštavanja 12 Obelodanjivanje o

učešćima u drugim entitetimaXGDOMHPWHNVWXStandardRGREUHQMHRGVWUDQH
Odbora za Međunarodne računovodstvene Standarde ,$6% X PDMX
JRGLQHLSRVWDRMHSULPHQOMLY]DILQDQVLMVNHL]YHãWDMHNRMLSRNULYDMXSHULRGHNRML
]DSRþLQMXQDGDQJRGLQHLOLNDVQLMH
2. Rezime Standarda
Standardom MH SRVWDYOMHQ FLOM REHORGDQMLYDQMD LQIRUPDFLMD X YH]L VD

VXEMHNWRYLPXþHãüHPXGUXJLPHQWLWHWLPDREHORGDQMLYDQMHLQIRUPDFLMDNRMH
RPRJXüDYDMXNRULVQLFLPDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDGDRFHQH
SULURGXLUL]LNHSRYH]DQHVDQMHJRYLPXþHãüLPDXGUXJLPHQWLWHWLPDL
HIHNWH WLK XþHãüD QD QMHJRY ILQDQVLMVNL SRORåDM UH]XOWDW SRVORYDQMD L
WRNRYHJRWRYLQH
'DELVXEMHNWSRVWLJDRRYDMFLOMSRWUHEQRMHGDXnapomenamaREHORGDQL
]QDþDMQDSURVXÿLYDQMDLSUHWSRVWDYNHSULOLNRPRGUHÿLYDQMD
SULURGHVYRJXþHãüDXGUXJRPVXEMHNWXLOLDUDQåPDQX
YUVWH]DMHGQLþNRJDUDQåPDQDXNRMHPRQLPDXþHãüH
GD]DGRYROMDYDGHILQLFLMXLQYHVWLFLRQRJVXEMHNWDDNRMH]DGRYROMDYD
L
LQIRUPDFLMHRVYRMLPXþHãüLPDX
]DYLVQLPVXEMHNWLPD
]DMHGQLþNLPDUDQåPDQLPDLSULGUXåHQLPHQWLWHWLPDL
strukturiranim entitetima QDG NRMLPD VXEMHNW QHPD NRQWUROX W]Y
nekonsolidovani strukturirani entiteti
Međunarodni standard finansijskog izveštavanja 3

Poslovne kombinacije
(IFRS 3 Business Combinations)
Međunarodni standard finansijskog izveštavanja 3 Poslovne

kombinacije početno je odobren od strane Odbora za Međunarodne
računovodstvene standarde (IASB) (u daljem tekstu: Odbor) 2003. godine i
postao je primenljiv za računovodstveno obuhvatanje poslovnih kombinacija
koje su nastale na dan 31.03.2004. godine ili kasnije. Standard je kasnije više
puta menjan (revidiran).
Na Standard se odnose sledeća Tumačenja:

- SKT-32 Nematerijalna ulaganja - Troškovi WEB sajta 1i
- KTMFI 9 Ponovno procenjivanje ugrađenih derivata.
3. Rezime Standarda
1. Razlozi za objavljivanje Standarda
1) Revidirani Standard nastao je kao proizvod zajedničke aktivnosti Odbora i

Odbora za finansijske i računovodstvene standarde (FASB) iz Sjedinjenih
Američkih Država na poboljšanju i unapređivanju finansijskog izveštavanja -
kroz promovisanje međunarodnog usaglašavanja računovodstvenih
standarda. Svaki odbor je odlučio da pristupi ovom poslu u dve faze. Odbor i
FASB su u prvoj fazi radili zasebno (svaki odbor za sebe). FASB je zaključio
prvu fazu u junu 2001. godine izdavanjem Saopštenja br. 141 Poslovne
kombinacije (SFAS 141). Odbor je završio prvu fazu u martu 2004. godine
izdavanjem prethodne verzije MSFI 3 Poslovne kombinacije. U prvoj fazi
primarni zaključak oba odbora bio je da se sve poslovne kombinacije mogu
1
U ovom Tumačenju navedeno je da se on odnosi na MSFI 3 donet 2004. godine. Dakle
nije izvršena promena u smislu preciziranja da se odnosi i na Standard. Međutim, i pored
toga ovo Tumačenje je relevantno za Standard.
Finansijsko izveštavanje 301

klasifikovati kao sticanje. Prema tome, odbori su odlučili da zahtevaju

korišćenje samo jedne metode za računovodstvenoo obuhvatanje poslovne
kobinacije – metode sticanja /acquisition method/ (u prethodnom MSFI 3
Poslovne kombinacije metoda se nazivala “metoda kupovine” /purchase
method/).
2) Druga faza projekta primarno je bila usmerena na izradu vodiča za primenu
metode sticanja. Odbori su zaključili da bi se mogao napraviti značajan
napredak ili poboljšanje u finansijskom izveštavanju kada bi imali slične
standarde za računovodstvo poslovnih kombinacija. Stoga su odlučili da
drugu fazu projekta sprovedu kao zajednički projekat čiji bi cilj bio dolaženje
do istih zaključaka. Odbori su okončali drugu fazu projekta izdavanjem
Standarda i Saopštenja br. 141 Poslovne kombinacije (SFAS 141) i
povezanih amandmana na MRS 27 Konsolidovani i pojednačni izveštaji i
Saopštenja br. 160 Učešće koje ne obezbeđuje kontrolu u konsolidovanim
finansijskim izveštajima (SFAS 160).
2. Cilj Standarda, njegove glavne karakteristike i promene u odnosu na

prethodni MSFI 3
Cilj Standarda
1) Cilj Standarda je da poboljša relevantnost, pouzdanost i uporedivost
informacija o poslovnim kombinacijama i njihovim efektima koje privredni
subjekt pruža u svojim finansijskim izveštajima. To čini postavljanjem
principa i zahteva kako sticalac:
1. priznaje i vrednuje u svojim finansijskim izveštajima identifikovana
stečena sredstva, identifikovane preuzete obaveze, potencijalne obaveze i
učešće koje ne obezbeđuje kontrolu u stečenom subjektu,
2. priznaje i vrednuje goodwill stečen u poslovnoj kombinaciji ili dobitke
po osnovu povoljne kupovine i
3. određuje koje informacije da obelodani kako bi omogućio korisnicima
svojih finansijskih izveštaja da procene prirodu i finansijski efekat
poslovne kombinacije.
Osnovni princip
2) Sticalac u poslovnoj kombinaciji priznaje identifikovana stečena sredstva,
identifikovane preuzete obaveze i potencijalne obaveze po njihovim fer
vrednostima na datum sticanja i obelodanjuje informacije koje omogućuju
korisnicima da procene prirodu i finansijske efekte sticanja.
302 Finansijsko izveštavanje

Primena metode sticanja

3) Poslovna kombinacija mora biti računovodstveno obuhvaćena primenom
metode sticanja, osim ako je u pitanju kombinacija koja uključuje subjekte
i/ili poslovanja pod zajedničkom kontrolom.
Prema Standardu jedna od strana u poslovnoj kombinaciji može uvek da
bude identifikovana kao sticalac, tj. subjekt koji stiče kontrolu nad drugim
poslovanjem (stečenim subjektom). Formiranje zajedničkog ulaganja ili
sticanje sredstava ili grupe sredstava koja ne čine poslovanje nisu poslovna
kombinacija koja je u delokrugu Standarda.
4) Standard zahteva da sticalac na datum sticanja odvojeno prizna
identifikovana stečena sredstva, identifikovane preuzete obaveze i
potencijalne obaveze, koji na taj datum zadovoljavaju kriterijume
priznavanja, bez obzira na to da li su ili nisu bili prethodno priznati u
finansijskim izveštajima stečenog subjekta.
5) Standard postavlja principe za priznavanje i vrednovanje identifikovanih
stečenih sredstava, identifikovanih preuzetih obaveza, potencijalnih obaveza
i učešća koje ne obezbeđuje kontrolu nad stečenim subjektom. Bilo kakva
klasifikacija ili imenovanje /designations/ prilikom priznavanja ovih stavki
mora se uraditi u skladu sa uslovima ugovora, ekonomskim uslovima,
operativnim i računovodstvenim politikama sticaoca i drugim faktorima koji
postoje na datum sticanja.
6) Svako identifikovano stečeno sredstvo, identifikovana preuzeta obaveza i
potencijalna obaveza vrednuju se po fer vrednosti na datum sticanja. Svako
učešće koje ne obezbeđuje kontrolu nad stečenim subjektom vrednuje se po
svojoj fer vrednosti ili na osnovu proporcionalnog udela tog učešća u neto fer
vrednosti identifikovane imovine stečenog subjekta.
7) Standard daje ograničene izuzetke ovim principima priznavanja i
vrednovanja:
1. zahteva se da se lizing i ugovori o osiguranju klasifikuju po osnovu
uslova iz tih ugovora i drugih faktora na početku ugovora, pre nego na
bazi faktora koji postoje na datum sticanja;
2. priznaju se samo one preuzete potencijalne obaveze u poslovnoj
kombinaciji koje predstavljaju postojeću obavezu i mogu se pouzdano
vrednovati;
3. zahteva se da se neka sredstva i obaveze priznaju ili vrednuju u skladu sa
drugim MSFI (koji ne zahtevaju vrednovanje po fer vrednosti na datum
sticanja). U pitanju su sredstva i obaveze koje su pod delokrugom MRS
12 Porezi iz dobitka, MRS 19 Naknade zaposlenima, MSFI 2 Plaćanja
bazirana na akcijama i MSFI 5 Stalna sredstva namenjena prodaji i
poslovanja koja su prestala;
4. postoje specijalni zahtevi za vrednovanje ponovo stečenih prava,

5. sredstva po osnovu obeštećenja (indemnification assets) se priznaju i

vrednuju na istoj osnovi po kojoj se vrednuje i stavka koja je predmet
obeštećenja, čak i ako to vrednovanje nije po fer vrednosti.
8) Plaćeni iznos u poslovnoj kombinaciji (uključujući bilo koje potencijalno
obeštećenje) se vrednuje po fer vrednosti.
9) Standard zahteva da sticalac po priznavanju identifikovanih stečenih
sredstava, identifikovanih preuzetih obaveza, potencijalnih obaveza i učešća
koje ne obezbeđuje kontrolu identifikuje razliku između:
1. zbira plaćenog iznosa, učešća koje ne obezbeđuje kontrolu i, u poslovnoj
kombinaciji koja se fazno odvija, fer vrednosti učešća u kapitalu
stečenog subjekta koje je sticalac imao na datum sticanja i
2. neto identifikovane stečene imovine.
Ukoliko je razlika pozitivna priznaje se kao goodwill (sem u određenim
izuzecima). Ukoliko je razlika negativna sticalac je ostvario dobitak po
osnovu povoljne kupovine i on se priznaje kao prihod
10) Ako sticaočevo učešće u neto fer vrednosti priznatih stavki iz poslovne
kombinacije prevazilazi njegov trošak poslovne kombinacije Standard od
njega zahteva da ponovno uradi identifikovanje, priznavanje i utvrđivanje
visine identifikovanih stečenih sredstava, identifikovanih preuzetih obaveza i
potencijalnih obaveza stečenog subjekta i utvrđivanje troška poslovne
kombinacije. Svaki višak koji i nakon naknadne provere bude utvrđen,
sticalac mora odmah da prizna kao prihod.
11) Generalno, sticalac stečena sredstva i preuzete obaveze u poslovnoj
kombinaciji po njenom završetku vrednuje i računovodstveno obuhvata u
skladu sa drugim primenljivim MSFI. Međutim, Standard sadrži izuzetke za
ponovo stečena prava, potencijalne obaveze, potencijalna obeštećenja i
sredstva po osnovu obeštećenja (indemnification assets).
Obelodanjivanja
12) Standard zahteva da sticalac obelodani informacije koje omogućavaju
korisnicima njegovih finansijskih izveštaja da procene prirodu i finansijske
efekte poslovne kombinacije koji se pojavljuju tokom tekućeg izveštajnog
perioda ili nakon izveštajnog perioda, ali pre nego što se finansijski izveštaji
odobre za obelodanjivanje. Nakon poslovne kombinacije sticalac mora
obelodaniti bilo koje promene priznate u tekućem izveštajnom periodu koje
se odnose na poslovnu kombinaciju a koje su se pojavile u tekućem ili
prethodnim izveštajnim periodima.
Glavne razlike u odnosu na prethodni MSFI 3 Poslovne kombinacije

13) Standard za razliku od prethodnog MSFI 3 ne dozvoljava kapitalizovanje
troškova povezanih sa sticanjem. Ovi troškovi se moraju priznati kao rashod
perioda u kojem su nastali.

14) Standard za razliku od prethodnog MSFI 3 na nešto drugačiji način određuje

utvrđivanje goodwill-a i prihoda po osnovu povoljne kupovine:
- prethodni MSFI 3 je zahtevao da se goodwill utvrdi kao pozitivna razlika
između, s jedne strane troška sticanja, i, s druge strane, učešća sticaoca u
stečenoj identifikovanoj neto imovini;
- Standard pod goodwill-om podrazumeva pozitivnu razliku između, s
jedne strane, zbira troška sticanja, učešća koje ne obezbeđuje kontrolu i u
poslovnoj kombinaciji koja se fazno odvija, fer vrednosti učešća u
kapitalu stečenog subjekta koje je sticalac imao na datum sticanja i, s
druge strane, neto identifikovane stečene imovine.
Razlika je, dakle, što se kod Standarda ne poredi trošak sticanja sa učešćem
sticaoca u identifikovanoj neto imovini, već se:
a) trošak sticanja uvećan za učešća koje ne obezbeđuje kontrolu i (u
poslovnoj
kombinaciji koja se fazno odvija) fer vrednosti učešća u kapitalu
stečenog subjekta koje je sticalac imao na datum sticanja poredi sa
b) neto identifikovanom stečenom imovinom (koja pripada ne samo sticaocu,
već i onim licima koja imaju učešće koje im ne obezbeđuje kontrolu).

056)LQDQVLMVNLLQVWUXPHQWL3UH]HQWDFLMD
)LQDQVLMVNLLQVWUXPHQWL3UH]HQWDFLMD
(IAS 32 Financial Instruments: Presentation)


1) Međunarodni računovodstveni standard 32 Finansijski instrumenti:
Prezentacija X GDOMHP WHNVWX Standard RGREUHQ MH RG VWUDQH Odbora za
Međunarodne računovodstvene standarde ,$6% X GHFHPEUX JRGLQH
SRGQD]LYRPMRS 32 Finansijski instrumenti: Obelodanjivanje i prikazivanjeL
SRVWDRMHSULPHQOMLY]DILQDQVLMVNHL]YHãWDMHNRMLSRNULYDMXSHULRGHNRML]DSRþLQMX
QDGDQJRGLQHLOLNDVQLMH
Standard MH UHYLGLUDQ YLãH SXWD L WR SR RVQRYX SURPHQD LOL XYRÿHQMD GUXJLK
6WDQGDUGD

2. Rezime Standarda

5D]OR]L]DREMDYOMLYDQMHStandardaLQMHJRYXL]PHQX

Odbor za Međunarodne računovodstvene StandardeXGDOMHPWHNVWX Odbor
MH X VNORSX SURMHNWD SREROMãDQMD MRS 32 REMDYLR Standard L MRS 39
Finansijski instrumenti: Priznavanje i merenje &LOM SURMHNWD MH ELR
SRMHGQRVWDYOMHQMHStandarda
SXWHPSRMDãQMHQMDLGRGDWQLKXSXWVWDYDNDRLNUR]
HOLPLQDFLMXLQWHUQLKQHGRVOHGQRVWLL
XNOMXþLYDQMHP X QMHJD ]DKWHYD L] XNLQXWLK Smernica za implementaciju
MRS 39 u obliku Pitanja i odgovora NRMHMH GRQHR Komitet za davanje
smernica za implementaciju MRS 39 (IGC1), NDR L L] WUL XNLQXWD
7XPDþHQMD
8 YH]L VD Standardom JODYQL FLOM Odbora ELR MH QMHJRYR GHOLPLþQR
UHYLGLUDQMHNDNRELVHMHGQLP6WDQGDUGRP
RVLJXUDOD GRGDWQD XSXWVWYD ]D RGUHÿHQH VWDYNH SRSXW YUHGQRYDQMD
VDVWDYQLK GHORYD NRPSRQHQWL VORåHQRJ ILQDQVLMVNRJ LQVWUXPHQWD NRG
QMHJRYRJ SRþHWQRJ SUL]QDYDQMD NDR L ]D NODVLILNDFLMX GHULYDWQLK
LQVWUXPHQDWD]DVQRYDQLKQDVRSVWYHQLPDNFLMDPDSULYUHGQRJVXEMHNWDL
REMHGLQLOLVYL]DKWHYL]DREHORGDQMLYDQMHPNRMLVHRGQRVHQDILQDQVLMVNH
LQVWUXPHQWH

2YDMKomitetMHELRRVQRYDQRGVWUDQHELYãHJIASC.
Odbor QLMH SRQRYR UD]PDWUDR RVQRYQL SULVWXS X SULND]LYDQMX L

REHORGDQMLYDQMX ILQDQVLMVNLK LQVWUXPHQDWD NRMLMH ELRVDGUåDQ X SUHWKRGQRP
MRS 32
'RQRãHQMHP MSFI 7 Finansijski instrumenti: Obelodanjivanja X DYJXVWX
JRGLQH QDSUDYOMHQD MH QDMYHüD L]PHQD X Standardu ]DKWHYL ]D
REHORGDQMLYDQMLPDVXSUHEDþHQLXMSFI 7DXVNODGXVDWLPSURPHQMHQMHL
QD]LYStandarda X³056)LQDQVLMVNLLQVWUXPHQWL3UH]HQWDFLMD”

3URPHQH X RGQRVX QD SUHWKRGQL MRS 32 L JODYQH NDUDNWHULVWLNH
Standarda

StandardVHXRGQRVXQDMRS 32 Finansijski instrumenti: Obelodanjivanje i
prikazivanje (revidiran 1998) UD]OLNXMHXVOHGHüHP
'HORNUXJStandarda
'HORNUXJStandardaMHJGHJRGMHWRELORSRWUHEQRXVNODÿHQVD
GHORNUXJRPMRS 39 Finansijski instrumenti: Priznavanje i merenje
1DþHORNODVLILNRYDQMD
.DGD HPLWHQW KDUWLMH RG YUHGQRVWL XWYUÿXMH GD OL MH RQD ILQDQVLMVND
REDYH]DLOLLQVWUXPHQWNDSLWDODRQXSRWUHEOMDYDGYDXVORYD]DWXSURYHUX
UDGLVHRLQVWUXPHQWXNDSLWDODDNRMHRQ
QHGHULYDWDQDSULYUHGQLVXEMHNWMHVWHLOLPRåHELWLSULPRUDQGDGRELMH
SURPHQOMLYEURMVRSVWYHQLKLQVWUXPHQDWDNDSLWDODLOL
GHULYDWDQ V WLP GD üH ELWL LOL NRML QH PRåH ELWL SRGPLUHQ QLNDNR
GUXJDþLMH YHü VDPR ]DPHQRP ILNVQH VXPH QRYFD LOL GUXJRJ
ILQDQVLMVNRJVUHGVWYD]DILNVDQEURMVRSVWYHQLKLQVWUXPHQDWDNDSLWDOD
=DRYXSRWUHEXVRSVWYHQLLQVWUXPHQWLNDSLWDODQHVDGUåHLQVWUXPHQWH
NRMLVXLVDPLXJRYRUL]DEXGXüHSULPDQMHLOLGRVWDYOMDQMHVRSVWYHQLK
LQVWUXPHQDWDNDSLWDOD
6HP WRJD NDGD HPLWHQW LPD REDYH]X GD NXSL VRSVWYHQH LQVWUXPHQWH
NDSLWDOD]DJRWRYLQXLOLX]DPHQX]DGUXJXYUVWXILQDQVLMVNLKVUHGVWDYD
REDYH]DVHIRUPLUDXL]QRVXNRMLHPLWHQWWUHEDGDQDPLUL
'HILQLFLMH ILQDQVLMVNRJ VUHGVWYD L ILQDQVLMVNH REDYH]H NDR L RSLV
LQVWUXPHQDWDNDSLWDODL]PHQMHQHVXVKRGQRQDYHGHQRPSULQFLSX
.ODVLILNDFLMD XJRYRUD NRML VH QDPLUXMX VRSVWYHQLP LQVWUXPHQWLPD

NDSLWDOD
.ODVLILNDFLMDGHULYDWQLKLQHGHULYDWQLKXJRYRUDSRYH]DQLKVDVRSVWYHQLP
LQVWUXPHQWLPDNDSLWDODHPLWHQWDLOLNRMLVHQDPLUXMXXQMLPDSRMDãQMHQD
MH NRQ]LVWHQWQR X VNODGX VD SUHWKRGQR QDYHGHQLP QDþHORP
NODVLILNRYDQMD $NR SULYUHGQL VXEMHNW SULPDUQR NRULVWL VRSVWYHQH
LQVWUXPHQWH NDSLWDOD NDR VUHGVWYR SODüDQMD X XJRYRUX R SULMHPX LOL

LVSRUXFL SURPHQOMLYRJ EURMD LQVWUXPHQDWD NDSLWDOD L JGH YUHGQRVW
XJRYRUD RGJRYDUD ILNVQRP L]QRVX LOL L]QRVX NRML VH ]DVQLYD QD
SURPHQDPD RVQRYQH YDULMDEOH QD SULPHU FHQL UREH XJRYRU VH QH
VPDWUD LQVWUXPHQWRP NDSLWDOD YHü ILQDQVLMVNLP VUHGVWYRP LOL
ILQDQVLMVNRPREDYH]RP

NDSLWDODLQVWUXPHQWLVDSUDYRPSURGDMH
StandardVDGUåLXSXWVWYDNRMDVXELODVDGUåDQDXQDFUWX7XPDþHQMDSKT-
D34 Finansijski instrumetni - instrumenti ili prava naplativa od strane
vlasnika)LQDQVLMVNLLQVWUXPHQWNRMLYODVQLNXGDMHSUDYRQMHJRYHSURGDMH
HPLWHQWX WRJ LQVWUXPHQWD X ]DPHQX ]D JRWRYLQX LOL GUXJR ILQDQVLMVNR
VUHGVWYR W]Y LQVWUXPHQW VD SUDYRP SURGDMH SUHGVWDYOMD ILQDQVLMVNX
REDYH]X HPLWHQWD .DR RGJRYRU QD NRPHQWDUH SULPOMHQH QD QDYHGHQL
QDFUWStandardXNOMXþXMHGRGDWQDXSXWVWYDLRJOHGQHSULPHUH]DVXEMHNWH
NRML ]ERJ RYH RGUHGEH QHPDMX NDSLWDO LOL þLML VH RVQRYQL NDSLWDO SUHPD
StandarduQHVPDWUDNDSLWDORP

NDSLWDODUH]HUYLVDQMD]DSRWHQFLMDOQHREDYH]H
Standard XNOMXþXMH ]DNOMXþNH 7XPDþHQMD SKT-5 Klasifikacija
finansijskih instrumenata - Rezervisanja za izmirenje potencijalnih
obaveza SUHPD NRMLPD ILQDQVLMVNL LQVWUXPHQW SUHGVWDYOMD ILQDQVLMVNX
REDYH]XDNRQDþLQQDPLUHQMDREDYH]H]DYLVLRGQDVWDQNDLOLQHQDVWDQND
QHSUHGYLGLK EXGXüLK GRJDÿDMD LOL RG SRVOHGLFD QHSUHGYLGLYLK RNROQRVWL
NRMH VX L]YDQ NRQWUROH HPLWHQWD L YODVQLND LQVWUXPHQWD 5H]HUYLVDQMD ]D
SRWHQFLMDOQHREDYH]HQHX]LPDMXVHXRE]LUNDGDVXSULPHQMLYDLVNOMXþLYR
]DVOXþDMOLNYLGDFLMHHPLWHQWDLOLQLVXLVSUDYQRIRUPLUDQD

NDSLWDODRSFLMHL]PLUHQMD
3UHPDStandarduGHULYDWQLILQDQVLMVNLLQVWUXPHQWSUHGVWDYOMDILQDQVLMVNR
VUHGVWYRLOLILQDQVLMVNXREDYH]X NDGDMHGQRMRGVWUDQDSUXåDPRJXüQRVW
L]ERUDQDþLQDQDPLUHQMDRVLPDNRELVYHDOWHUQDWLYHQDPLUHQMDUH]XOWLUDOH
WLPHGDLQVWUXPHQWSUHGVWDYOMDLQVWUXPHQWNDSLWDOD
8WYUÿLYDQMH L]QRVD NRPSRQHQWL VORåHQRJ ILQDQVLMVNRJ LQVWUXPHQWD NRG

QMHJRYRJSRþHWQRJSUL]QDYDQMD
,]PHQDPDStandardaXNLGDVHRSFLMDNRMDMHELODGR]YROMHQDSUHWKRGQRP
YHU]LMRPMRS 32GDVHNRPSRQHQWDREDYH]HXVORåHQRPILQDQVLMVNRP
LQVWUXPHQWX NRG SRþHWQRJ SUL]QDYDQMD YUHGQXMH X L]QRVX NRML SUHRVWDMH
QDNRQRGYDMDQMDNRPSRQHQWHNDSLWDODLOLSULPHQRPmetode relativne fer
vrednosti =ERJ WRJD VH QDMSUH UD]GYDMD NRPSRQHQWD VUHGVWDYD RG

NRPSRQHQWH REDYH]D D RVWDWDN SUHGVWDYOMD L]QRV NRPSRQHQWH NDSLWDOD
2YL ]DKWHYL ]D UD]GYDMDQMHP REDYH]H L NDSLWDOD NRG VORåHQRJ
ILQDQVLMVNRJLQVWUXPHQWDXVNODGXVXVDGHILQLFLMRPLQVWUXPHQWDNDSLWDOD
NDRSUHRVWDORJL]QRVDQDNRQL]PLUHQMDREDYH]DLRGUHGEDPDYUHGQRYDQMD
SUHPDMRS 39
7UH]RUVNHDNFLMHRWNXSOMHQHVRSVWYHQHDNFLMH
Standard XNOMXþXMH ]DNOMXþNH SKT-16 Akcijski kapital - Stečeni
instrumenti sopstvenog kapitala (sopstvene akcije) SUHPD NRMLPD
NXSRYLQDLOLQDNQDGQDSRQRYQDSURGDMDVRSVWYHQLKLQVWUXPHQDWDNDSLWDOD
QH SURX]URNXMH QDVWDQDN SULKRGD GRELWDND LOL UDVKRGD JXELWDND
SULYUHGQRJ VXEMHNWD YHü SUHGVWDYOMD SUHQRV L]PHÿX RQLK YODVQLND
LQVWUXPHQDWD NDSLWDOD NRML VH RGULþX VYRJ XþHãüD X NDSLWDOX L RQLK NRML
]DGUåDYDMXYODVQLãWYRQDGLQVWUXPHQWLPDNDSLWDOD
.DPDWHGLYLGHQGHJXELFLLGRELFL
Standard XNOMXþXMH XSXWVWYD VDGUåDQD X SKT-17 Glavnica - Troškovi
transakcija povezanih sa sopstvenim kapitalom.7URãNRYLSUHQRVDNRMLVX
QDVWDOL NDR QHRSKRGDQ XVORY REDYOMDQMD WUDQVDNFLMH VRSVWYHQLK
LQVWUXPHQDWD NDSLWDOD UDþXQRYRGVWYHQR VH REXKYDWDMX NDR GHR WH
WUDQVDNFLMHLSULND]XMXVHNDRRGELWQDVWDYNDRGNDSLWDOD
2EHORGDQMLYDQMD
=DKWHYL]DREHORGDQMLYDQMHPNRMLVXELOLVDGUåDQLXStandarduSUHEDþHQL
VXLPRGLILNRYDQLXMSFI 7 Finansijski instrumenti: Obelodanjivanje
1HNLRGRVWDOLK]QDþDMQLKHOHPHQDWDStandardaVX
3ULYUHGQLVXEMHNWPRUDVWULNWQRUDãþODQLWLSDVLYXizveštaja o finansijskom
položaju /bilansa stanja/ QD VRSVWYHQL NDSLWDO L REDYH]H ãWR
SRGUD]XPHYD L SRGHOX VORåHQLK LQVWUXPHQDWD QD RYH GYH NRPSRQHQWH
VRSVWYHQLNDSLWDOLREDYH]H.ODVLILNDFLMDWUHEDGDEXGHVXãWLQVNDDQH
IRUPDOQD
2EDYH]D LVSODWH JRWRYLQH LOL QHNRJ GUXJRJ ILQDQVLMVNRJ VUHGVWYD
SUHGVWDYOMDGXJ
3UHIHUHQFLMDOQHDNFLMHVDPDQGDWRUQLPRWNXSRPSUHGVWDYOMDMXREDYH]X
2GYRMHQR NQMLJRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH MH SRWUHEQR X VOXþDMX VORåHQLK
ILQDQVLMVNLKLQVWUXPHQDWDNDRãWRVXNRQYHUWLELOQHKDUWLMHRGYUHGQRVWL
&HQD NRãWDQMD ILQDQVLMVNLK REDYH]D NDPDWD SUL]QDMH VH NDR UDVKRG L
SUHGVWDYOMDGDNOHRGELWQXVWDYNXSULXWYUÿLYDQMXQHWRGRELWLLOLJXELWND
&HQD ILQDQVLUDQMD DNFLMVNRJ NDSLWDOD GLYLGHQGH QH SUL]QDMH VH NDR
UDVKRGYHüSUHGVWDYOMDUDVSRGHOXNDSLWDOD
)LQDQVLMVNR VUHGVWYR L ILQDQVLMVND REDYH]D PHÿXVREQR VH prebijaju D

QHWRL]QRVVHLVND]XMHXizveštaju o finansijskom položaju /bilansu stanja/
NDGDSULYUHGQLVXEMHNW
LPD]DNRQVNRSUDYRQDprebijanjeSUL]QDWLKL]QRVDL
QDPHUDYD LOL GD L]YUãL SRUDYQDQMH X QHWR L]QRVX LOL GD LVWRYUHPHQR
UHDOL]XMHVUHGVWYRLL]PLULREDYH]X

06),)LQDQVLMVNLLQVWUXPHQWL
)LQDQVLMVNLLQVWUXPHQWL
(IFRS 9 Financial Instruments)

1. Stupanje Standarda na snagu i njegove izmene

Međunarodni standard finansijskog izveštavanja 9 Finansijski instrumenti
X GDOMHP WHNVWX Standard RGREUHQ MH RG VWUDQH Odbora za Međunarodne
računovodstvene standarde,$6%XMXOXJRGLQHLSRVWDRMHSULPHQOMLY
]D ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH NRML SRNULYDMX SHULRGH NRML ]DSRþLQMX QD GDQ
JRGLQHLOLNDVQLMH
Standard ]DPHQMXMH L XNLGD KTMFI 9 Ponovna procena ugrađenih
derivata Standard ]QDþDMQR PHQMD DOL QH XNLGD MRS 39 Finansijski
instrumenti: Priznavanje i merenje 1DLPH X MRS 39 VX SR RVQRYX
GRQRãHQMD Standarda REULVDQL VNRUR VYL SDUDJUDIL L]X]HY SDUDJUDID NRML VH
RGQRVH QD KHGåLQJ MHU MH Standardom SUHGYLÿHQD PRJXüQRVW GD VXEMHNWL
PRJX GD L]DEHUX GD L GDOMH QDVWDYH GD SULPHQMXMX SUDYLOD ]D KHGåLQJ
SURSLVDQDMRS 39.
Standard]DPHQMXMHSUHWKRGQHYHU]LMHRYRJ6WDQGDUGDYHU]LMHL]
LJRGLQH


SKT 7 Uvođenje evra
KTMSFI-2 Učešća članova kooperativnih entiteta i slični instru-
menti,
KTMSFI-5 Prava u ulaganjima koja proizlaze iz rashodovanja,
obnavljanja i fondova za obnovu prirodnog okruženja,
KTMSFI-12 Usluge koncesionog tipa,
KTMFI-14 MRS 19 Ograničenje definisanih koristi sredstava,
minimal-
ni tehnički zahtevi za finansiranje i njihova interakcija L
KTMFI-19 Poništavanje finansijskih obaveza sa instrumentima
kapitala.

3. Rezime Standarda

Standard MH X VYRP GHORNUXJX ]DGUåDR VYH ILQDQVLMVNH LQVWUXPHQWH NRML VX
ELOLXGHORNUXJXMRS 39 Finansijski instrumenti: priznavanje i merenjeDOL
MHLSURãLULRVYRMGHORNUXJQDILQDQVLMVNDVUHGVWYDNRMDQLVXELODXGHORNUXJX
WRJ 6WDQGDUGD NDR ãWR MH QD SULPHU LPRYLQD NRMD VH SUL]QDMH X VNODGX VD
MSFI 15 Prihodi od ugovora sa kupcima
*ODYQHUD]OLNHL]PHÿXStandardaLMRS 39 RJOHGDMXVHXWRPHãWRStandard
LPD MHGLQVWYHQH PRGHOH ]D NODVLILNRYDQMH L YUHGQRYDQMH ILQDQVLMVNLK
VUHGVWDYDGRNXMRS 39QLMHSRVWRMDORDSVROXWQRSUHNODSDQMHWLKPRGHOD

MSFI 9 MRS 39
0RGHO]D
0RGHO]D 0RGHO]D
NODVLILNRYDQMHL
NODVLILNRYDQMH YUHGQRYDQMH
YUHGQRYDQMH
$PRUWL]RYDQLWURãDN .UHGLWLLSRWUDåLYDQMD $PRUWL]RYDQLWURãDN
)HUYUHGQRVWNUR] )HUYUHGQRVWNUR]ELODQV )HUYUHGQRVWNUR]
ELODQVXVSHKD XVSHKD ELODQVXVSHKD
)HUYUHGQRVWNUR] )HUYUHGQRVWNUR]
)LQDQVLMVNDVUHGVWYD
RVWDOLVYHREXKYDWQL RVWDOLVYHREXKYDWQL
UDVSRORåLYD]DSURGDMX
UH]XOWDW UH]XOWDW
)LQDQLMVNDVUHGVWYDNRMD
$PRUWL]RYDQLWURãDN
VHGUåHGRGRVSHüD
Napomena: Može se primetiti da je kod Standarda striktno povezano
klasifikovanje sa modelom vrednovanja, dok kod MRS 39 to nije bio slučaj.
3RVORYQL PRGHO VXEMHNWD ]D XSUDYOMDQMH ILQDQVLMVNLP VUHGVWYLPD VH X
Standardu NRULVWL NDR MHGDQ RG SDUDPHWDUD ]D NODVLILNRYDQMH ILQDQVLMVNLK
VUHGVWDYD 3RVORYQL PRGHO RGQRVQR SRVORYQH PRGHOH VXEMHNWD XWYUÿXMH
QMHJRYRNOMXþQRUXNRYRGHüHRVREOMHXMRS 24 Obelodanjivanje povezanih
stranaGDWDMHGHILQLFLMDNOMXþQRJUXNRYRGHüHJRVREOMD
3RVORYQLPRGHOVXEMHNWD]DXSUDYOMDQMHILQDQVLMVNLPVUHGVWYLPDRGQRVLVHQD
QDþLQQDNRMLVXEMHNWXSUDYOMDVYRMLPILQDQVLMVNLPVUHGVWYLPDUDGLVWYDUDQMD
QRYþDQLKWRNRYD
Standard VH ]DVQLYD VH QD NRQFHSWX GD VH ILQDQVLMVND VUHGVWYD NODVLILNXMX L
YUHGQXMX SR IHU YUHGQRVWL D SURPHQH IHU YUHGQRVWL SUL]QDMX VH X ELODQVX
XVSHKD )93/ RVLP DNR QLVX LVSXQMHQL UHVWULNWLYQL NULWHULMXPL ]D
NODVLILNDFLMXLYUHGQRYDQMHVUHGVWYDSR
DPRUWL]RYDQRPWURãNX$&LOL
IHUYUHGQRVWLNUR]GUXJLVYHREXKYDWQLSULKRG)92&,
6XEMHNW VUHGVWYD X QDYHGHQH WUL JUXSH NODVLILNXMH QD RVQRYX VOHGHüLK

NULWHULMXPD
VYRJSRVORYQRJPRGHODXSUDYOMDQMDILQDQVLMVNLPVUHGVWYLPDL
NDUDNWHULVWLND ILQDQVLMVNRJ VUHGVWYD X YH]L VD XJRYRUHQLP QRYþDQLP
WRNRYLPDSRYH]DQLPVDWLPVUHGVWYRP na primer, u grupu finansijska
sredstva koja se vrednuju po amortizovanom trošku ne mogu biti
svrstane akcije jer one nemaju rok dospeća
3UHPD SDUDJUDIX Standarda SUL SRþHWQRP SUL]QDYDQMX
ILQDQVLMVNRJ VUHGVWYD LOL ILQDQVLMVNH REDYH]H VXEMHNW WR VUHGVWYR LOL
REDYH]XYUHGQXMHSRQMLKRYRMIHUYUHGQRVWL$NRVXXSLWDQMXILQDQVLMVNR
VUHGVWYR LOL ILQDQVLMVNH REDYH]H NRML QLVX NODVLILNRYDQL X RQH NRML VH
SUL]QDMXLYUHGQXMXSRIHUYUHGQRVWLNUR]ELODQVXVSHKDXQMLKRYXSRþHWQX
YUHGQRVW VH XNOMXþXMX WUDQVDNFLRQL WURãNRYL NRML VH PRJX GLUHNWQR
SULSLVDWL VWLFDQMX LOL L]GDYDQMX ILQDQVLMVNRJ VUHGVWYD LOL ILQDQVLMVNH
REDYH]HRYLWUDQVDNFLRQLWURãNRYLNRGILQDQVLMVNLKVUHGVWDYDXYHüDYDMX
SRþHWQXYUHGQRVWDNRGILQDQVLMVNLKREDYH]DMHXPDQMXMX
1DNRQ SRþHWQRJ YUHGQRYDQMD ILQDQVLMVNRJ VUHGVWYD VXEMHNW JD YUHGQXMH X
VNODGXVDSDUDJUDILPDGRStandarda2YLSDUDJUDILQDODåXGDVH
ILQDQVLMVNRVUHGVWYRYUHGQXMH
SRIHUYUHGQRVWLNUR]ELODQVXVSHKD
SRIHUYUHGQRVWLNUR]RVWDOLVYHREXKYDWQLUH]XOWDWLOL
SRDPRUWL]RYDQRPWURãNX
6XEMHNW MH GXåDQ GD VYD XODJDQMD X YODVQLþNH LQVWUXPHQWH L XJRYRUL R WLP
LQVWUXPHQWLPD YUHGQXMH SR QMLKRYLP IHU YUHGQRVWLPD 0HÿXWLP X
RJUDQLþHQLP RNROQRVWLPD XPHVWR GD SURFHQMXMH IHU YUHGQRVW PRåH NDR IHU
YUHGQRVWGDNRULVWLQDEDYQXYUHGQRVWWRJILQDQVLMVNRJVUHGVWYD
8 YH]L VD SUL]QDYDQMHP RþHNLYDQLK NUHGLWQLK JXELWDND Standardom VH
UHJXOLãH
RSãWLSULVWXSSUL]QDYDQMXNUHGLWQLKJXELWDND
SRVWXSDN RGUHÿLYDQMD ]QDWQRJ SRYHüDQMD NUHGLWQRJ UL]LND QDNRQ
SRþHWQRJSUL]QDYDQMDILQDQVLMVNRJVUHGVWYD
SUL]QDYDQMH RþHNLYDQLK NUHGLWQLK UL]LND ]D NXSOMHQR LOL VWYRUHQR
ILQDQVLMVNRVUHGVWYRXPDQMHQR]DNUHGLWQHJXELWNH
SURFHQXNUHGLWQRJUL]LNDNRGSURPHQHILQDQVLMVNRJVUHGVWYD
YUHPH SUL]QDYDQMD RþHNLYDQLK NUHGLWQLK JXELWDND WRNRP YHND WUDMDQMD
ILQDQVLMVNRJVUHGVWYDL
L]PHQHXILQDQVLMVNLPLQVWUXPHQWLPDLSUL]QDYDQMDRþHNLYDQLKNUHGLWQLK
JXELWDNDWRNRPYHNDWUDMDQMDILQDQVLMVNRJVUHGVWYD
Odbor MH NRQVWDWRYDR GD MH model nastalog gubitka X MRS 39 X XVORYLPD
VYHWVNHILQDQVLMVNHNUL]HGRSULQHRRGORåHQRPSUL]QDYDQMXNUHGLWQLKJXELWDND
Standard ]DPHQMXMH PRGHO QDVWDORJ JXELWND VD modelom očekivanog
gubitka1RYLPRGHOVHRGQRVLQDILQDQVLMVNDVUHGVWYDNRMDQLVXYUHGQRYDQD
SRIHUYUHGQRVWLNUR]ELODQVXVSHKDNDRLQDSRWUDåLYDQMDSRRVQRYXNUHGLWD
SRWUDåLYDQMD RG NXSDFD GXåQLþNH KDUWLMH RG YUHGQRVWL XJRYRUHQD VUHGVWYD
SUHPDMSFI 15LRGUHÿHQHILQDQVLMVNHJDUDQFLMHLL]GDWHNUHGLWQHREDYH]H
Standardom VX SRVWDYOMHQL QRYL NULWHULMXPL ]D UHNODVLILNDFLMX ILQDQVLMVNLK
VUHGVWDYDLREDYH]D5HNODVLILNDFLMDILQDQVLMVNLKVUHGVWDYDMHQHRSKRGQDDNR
VHFLOMSRVORYQRJPRGHODSURPHQLQDNRQLQLFLMDOQRJSUL]QDYDQMDILQDQVLMVNRJ
VUHGVWYDLDNRMHSURPHQD]QDþDMQD]DSRVORYDQMHVXEMHNWD2þHNXMHVHGDüH
WH SURPHQH ELWL YUOR UHWNH 1LMHGQD GUXJD UHNODVLILNDFLMD QLMH GR]YROMHQD
5HNODVLILNDFLMDILQDQVLMVNLKREDYH]DQLMHGR]YROMHQD
6XEMHNWSUHVWDMHGDSUL]QDMHILQDQVLMVNRVUHGVWYRNDGDLLVNOMXþLYRNDGD
LVWHNQXXJRYRUQDSUDYDQDQRYþDQHWRNRYHRGILQDQVLMVNRJVUHGVWYDLOL
SUHQHVH ILQDQVLMVNR VUHGVWYR QD QDþLQ XWYUÿHQ X SDUDJUDILPD L
StandardaDWDMSUHQRVLVSXQMDYDXVORYH]DSUHVWDQDNSUL]QDYDQMD
XVNODGXVDSDUDJUDIRPStandarda
StandardomMHSURSLVDQRGDSRVWRMHWULYUVWHRGQRVD]DãWLWHRGUL]LND
]DãWLWD IHU YUHGQRVWL RG UL]LND ]DãWLWD RG L]ORåHQRVWL SURPHQDPD IHU
YUHGQRVWL SUL]QDWH LPRYLQH LOL REDYH]H LOL QHSUL]QDWH þYUVWH REDYH]H LOL
NRPSRQHQWH WDNYH VWDYNH NRMD VH PRåH SULSLVDWL RGUHÿHQRP UL]LNX L
PRåHXWLFDWLQDELODQVXVSHKD
]DãWLWD QRYþDQRJ WRND RG UL]LND ]DãWLWD RG L]ORåHQRVWL SURPHQDPD
QRYþDQLKWRNRYDNRMDVHPRåHSULSLVDWLRGUHÿHQRPUL]LNXSRYH]DQRPVD
SUL]QDWRPLPRYLQRPLOLREDYH]RPLOLQMHQRPNRPSRQHQWRPNDRãWRVX
VYD LOL QHND EXGXüD SODüDQMD NDPDWD QD GXJRYDQMD VD SURPHQMLYRP
NDPDWQRP VWRSRP LOL VD YUOR YHURYDWQRP SUHGYLÿHQRP WUDQVDNFLMRP L
NRMDPRåHXWLFDWLQDELODQVXVSHKDL
]DãWLWDQHWRXODJDQMDXLQRVWUDQRSRVORYDQMHRGUL]LNDNDNRMHXWYUÿHQRX
MRS 21
6XEMHNW Standard SULPHQMXMH ]D VDVWDYOMDQMH UHGRYQLK ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD
NRML SRþLQMX MDQXDUD JRGLQH LOL QDNRQ WRJ GDWXPD 'RSXãWHQD MH
UDQLMDSULPHQDStandarda$NRVXEMHNWRGOXþLGDUDQLMH]DSRþQHVDSULPHQRP
StandardaGXåDQGDREHORGDQLWXþLQMHQLFXXQDSRPHQDPDLGDLVWRYUHPHQR
SULPHQLWLVYH]DKWHYHStandarda'XåDQMHLVWRYUHPHQRGDSULPHQLLL]PHQH
L]'RGDWND&Standarda
6XEMHNW Standard SULPHQMXMH UHWURDNWLYQR X VNODGX VD MRS 8
Računovodstvene politike, promene računovodstvenih procena i greškeRVLP
NDNR MH QDYHGHQR X SDUDJUDILPD GR L X SDUDJUDIX
Standarda Standard VH QH SULPHQMXMH QD VWDYNH NRMH VX VH YHü SUHVWDOH
SUL]QDYDWLQDGDWXPQMHJRYHSUYHSULPHQH
06),)LQDQVLMVNLLQVWUXPHQWL2EHORGDQMLYDQMD
)LQDQVLMVNLLQVWUXPHQWL2EHORGDQMLYDQMD
(MSFI 7 Financial instruments: Disclosures)

1. Stupanje Standarda na snagu i njegove izmene

Međunarodni standard finansijskog izveštavanja 7 Finansijski
instrumenti: Obelodanjivanja X GDOMHP WHNVWX Standard RGREUHQ MH RG
VWUDQH Odbora za međunarodne računovodstvene standarde ,$6%
JRGLQHStandardMHSRVWDRSULPHQOMLYQDILQDQVLMVNHL]YHãWDMHNRMLSRNULYDMX
SHULRGH NRML ]DSRþLQMX QD GDQ JRGLQH LOL NDVQLMH Standard MH
NDVQLMHYLãHSXWDPHQMDQUHYLGLUDQ

2. Rezime Standarda


Odbor za Međunarodne računovodstvene standarde X GDOMHP WHNVWX ±
Odbor MH XYHUHQ GD VX NRULVQLFLPD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD QHRSKRGQH
LQIRUPDFLMHRL]ORåHQRVWLVXEMHNDWDUL]LFLPDNDRLRQDþLQXQDNRMLVHQMLPD
XSUDYOMD7DNYHLQIRUPDFLMHPRJXXWLFDWLQDNRULVQLNRYXSURFHQXILQDQVLMVNH
SR]LFLMHLSRVORYDQMDVXEMHNWDNDRLQDL]QRVYUHPHLOLQHL]YHVQRVWQMHJRYLK
EXGXüLK WRNRYD JRWRYLQH 3UDYLOQR REHORGDQMLYDQMH LQIRUPDFLMD R
ILQDQVLMVNLPLQVWUXPHQWLPDPRåHNRULVQLNXILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
GRSULQHWL EROMHP UD]XPHYDQMX ]QDþDMD ELODQVQLK SUL]QDWLK L
YDQELODQVQLK QHSUL]QDWLK ILQDQVLMVNLK LQVWUXPHQDWD QD ILQDQVLMVNL
SRORåDMSRVORYDQMHLWRNRYHJRWRYLQHVXEMHNWDL
SRPRüL X SURFHQMLYDQMX L]QRVD YUHPHQVNRJ UDVSRUHGD L L]YHVQRVWL
EXGXüLKWRNRYDJRWRYLQHSRYH]DQLKVDILQDQVLMVNLPLQVWUXPHQWLPD
.UDMHP
WLK MDYLOD VH SRWUHED ]D VYHREXKYDWQLP UHYLGLUDQMHP MRS 30
Obelodanjivanja u finansijskim izveštajima banaka i sličnih finansijskih
institucija. 1DLPH Komitet za Međunarodne računovodstvene standarde
,$6&L]GDRMH6WDQGDUGHNRMLVXVHQDREXKYDWQLMLQDþLQSR]DEDYLOLQHNLP
SLWDQMLPD NRML VX UDQLMH X MRS 30 UD]PDWUDQL VDPR X VYHWOX SRVORYDQMD
EDQDND REMDYLR MH MRS 32 Finansijski instrumenti: Prezentacija i
obelodanjivanje L MRS 39 Finansijski instrumenti: Priznavanje i merenje
,]GDYDQMH RYLK 6WDQGDUGD GRYHOR MH L GR GXSOLUDQMD QHNLK ]DKWHYD ]D
REHORGDQMLYDQMLPD
6HPWRJDGRãORMHGRIXQGDPHQWDOQLKSURPHQDXVHNWRUXILQDQVLMVNLKXVOXJD
L WR SRVHEQR X QDþLQX QD NRML VX ILQDQVLMVNH LQVWLWXFLMH XSUDYOMDOH VYRMLP
DNWLYQRVWLPD L L]ORåHQRVWL UL]LNX =ERJ WRJD MH NRULVQLFLPD ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD EDQDND SRVWDOR VYH WHåH GD SURFHQMXMX L XSRUHÿXMX ILQDQVLMVNX
SR]LFLMX L SRVORYDQMH EDQDND QMLKRYX L]ORåHQRVW UL]LNX L SURFHGXUH ]D
YUHGQRYDQMHLXSUDYOMDQMHWLPUL]LFLPD8HNRQRPVNRMWHRULMLLSUDNVLGRãORMH
GRHYROXFLMHWHKQLNDPHUHQMDUL]LNDLXSUDYOMDQMDL]ORåHQRVWLUL]LNXXYH]LVD
ILQDQVLMVNLPLQVWUXPHQWLPDNRMHVXEMHNWLNRULVWHDGRãORMHLGRSULKYDWDQMD
QRYLK NRQFHSDWD L SULVWXSD XSUDYOMDQMX UL]LNRP 9HüL EURM VXEMHNDWD L]
SULYDWQRJ L MDYQRJ VHNWRUD SUHGORåLR MH Odboru XQDSUHÿHQMH RNYLUD ]D
REHORGDQMLYDQMDXYH]LVDUL]LFLPDNRMLSURLVWLþXL]SRVHGRYDQMDILQDQVLMVNLK
LQVWUXPHQDWD Standard MH QDVWDR NDR UH]XOWDW WLK ]DKWHYD 'RQRãHQMHP
Standarda SRMHGQRVWDYOMHQR MH REHORGDQMLYDQMH R NRQFHQWUDFLMDPD UL]LND
kreditnom rizikuriziku likvidnostiLtržišnom riziku

Standard XUHÿXMH REHORGDQMLYDQMD X YH]L VD ILQDQVLMVNLP LQVWUXPHQWLPD

3ULPHQMXMXJDVYLVXEMHNWLXNOMXþXMXüLLRQHNRMLLPDMXPDOLEURMILQDQVLMVNLK
LQVWUXPHQDWD QD SULPHU SULPHQMXMX JD L SURL]YRGQD SUHGX]HüD NRMD LPDMX
ILQDQVLMVNH LQVWUXPHQWH VDPR X REOLNX SRWUDåLYDQMD RG NXSDFD LOL REDYH]D
SUHPD GREDYOMDþLPD =DKWHYDQL RELP REHORGDQMLYDQMD ]DYLVL RG RELPD X
NRPHVXEMHNWNRULVWLILQDQVLMVNHLQVWUXPHQWHLRELPDL]ORåHQRVWLUL]LFLPD
&LOM Standarda MH GD VH ]DKWHYD RG VXEMHNDWD GD X VYRMLP ILQDQVLMVNLP
L]YHãWDMLPD SUXåH REHORGDQMLYDQMD NRMD NRULVQLFLPD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD
RPRJXüDYDMXGDSURFHQH
]QDþDMILQDQVLMVNLKLQVWUXPHQDWD]DILQDQVLMVNLSRORåDMVXEMHNWDLQMHJRYH
UH]XOWDWHSRVORYDQMDL
SULURGXLRELPUL]LNDNRMLPDMHVXEMHNWL]ORåHQXWRNXSHULRGDLQDdatum
bilansa D NRML SRWLþX RG ILQDQVLMVNLK LQVWUXPHQWDWD L NDNR VXEMHNW
XSUDYOMD WLP UL]LFLPD .YDOLWDWLYQLP REHORGDQMLYDQMLPD SUXåDMX VH
LQIRUPDFLMHRFLOMHYLPDUXNRYRGVWYDQMLKRYLPSROLWLNDPDLSURFHVLPD]D
XSUDYOMDQMH QDYHGHQLP UL]LFLPD .YDQWLWDWLYQD REHORGDQMLYDQMD QD ED]L
LQIRUPDFLMD NRMH VX LQWHUQR GRVWDYOMHQH ključnom upravljačkom osoblju
VXEMHNWD REH]EHÿXMX LQIRUPDFLMH R VWHSHQX L]ORåHQRVWL VXEMHNDWD UL]LNX
6XPLUDQD RYD REHORGDQMLYDQMD GDMX JHQHUDOQL SULND] NRULãüHQMD
ILQDQVLMVNLK LQVWUXPHQDWD RG VWUDQH VXEMHNDWD L L]ORåHQRVWL UL]LNX NRML WL
LQVWUXPHQWLGRQRVH
Standard SULPHQMXMH NODVLILNDFLMX ILQDQVLMVNLK LQVWUXPHQDWD VOLþQX
NODVLILNDFLMLSURSLVDQRMMSFI 9 Finansijski instrumenti
Standard]DKWHYDREHORGDQMLYDQMD
L]ORåHQRVWL kreditnom L tržišnom riziku finansijskih sredstava koja se
vrednuju po fer vrednosti kroz bilans uspeha
L]ORåHQRVWL kreditnom L tržišnom riziku finansijskih obaveza koje se
vrednuju po fer vrednosti kroz bilans uspeha
NQMLJRYRGVWYHQLKYUHGQRVWLILQDQVLMVNLKVUHGVWDYDGDWLKNDRJDUDQFLMD]D
REDYH]HLOLSRWHQFLMDOQHREDYH]HLXVORYHWDNYLKJDUDQFLMD
IHUYUHGQRVWLVUHGVWDYDGRELMHQLKNDRJDUDQFLMD
SRVWRMDQMDVORåHQLKILQDQVLMVNLKLQVWUXPHQDWD
NUãHQMDXVORYDL]XJRYRUDRNUHGLWLPD
VWDURVQHDQDOL]HILQDQVLMVNLKVUHGVWDYDþLMLMHURNGRVSHüDSUHNRUDþHQQD
datum bilansa LGU
Standard SURSLVXMH ELOR X bilansu uspeha ELOR X napomenama PLQLPXP
REHORGDQMLYDQMD SR]LFLMD SULKRGD UDVKRGD GRELWDND L JXELWDND QDVWDOLK SR
RVQRYXILQDQVLMVNLKLQVWUXPHQDWD
Standard ]DKWHYD REHORGDQMLYDQMH L UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND PHWRGD
SURFHQH WHKQLND SURFHQD L SULPHQMHQLK SUHWSRVWDYNL ]D RGUHÿLYDQMH IHU
YUHGQRVWLXYH]LVDILQDQVLMVNLPLQVWUXPHQWLPD

06),3ULKRGLRGXJRYRUDVDNXSFLPD
3ULKRGLRGXJRYRUDVDNXSFLPD
,)565HYHQXHIURP&RQWUDFWVZLWK&XVWRPHU


Međunarodni standard finansijskog izveštavanja 15 Prihodi od ugovora sa
kupcima X GDOMHP WHNVWX Standard XVYRMLR MH Odbor za međunarodne
računovodstvene standarde ,$6% X GDOMHP WHNVWX 2GERU X PDMX
JRGLQHStandardVHSULPHQMXMH]DILQDQVLMVNHL]YHãWDMHNRMLSRþLQMXQDGDQLOL
QDNRQMDQXDUDJRGLQH5DQLMDSULPHQDStandardaELODMHGRSXãWHQD
StandardMH]DPHQLR
- MRS 11 Ugovori o izgradnji
- MRS 18 Prihodi
- IFRIC 13 Programi lojalnosti kupaca
- IFRIC 15 Ugovori o izgradnji nekretnina
- IFRIC 18 Prenos sredstava od kupacaL
- SIC 31 Prihod - transakcije razmene koje uključuju i usluge reklamiranja

2. Rezime Standarda

Standard SUXåD VYHREXKYDWQL RNYLU ]D SUL]QDYDQMH SULKRGD SR RVQRYX
ugovora sa kupcima 6XãWLQD ]DKWHYD Standarda MH GD SUDYQR OLFH SUL]QDMH
SULKRGNDRRþHNLYDQRSUDYRQDQDNQDGXSRRVQRYXSUHQRVDGREDUDLOLXVOXJD
NXSFLPD
6XEMHNW X VNODGX VD RYLP RVQRYQLP SULQFLSRP SUL]QDMH SULKRG SULPHQRP
VOHGHüLKSHWNRUDND
LGHQWLILNRYDQMH ugovora sa kupcem RGQRVQR RGUHÿLYDQMH GD OL MH X
SLWDQMXXJRYRUNRMLMHXGHORNUXJXStandarda
XWYUÿLYDQMHREDYH]DSRRVQRYXugovora sa kupcem
XWYUÿLYDQMHFHQHWUDQVDNFLMH
UDVSRUHGFHQHWUDQVDNFLMHQDNRQNUHWQDGREUDLXVOXJHL
SUL]QDYDQMH SULKRGD NDGD LOL NDNR VXEMHNW LVSXQMDYD VYRMH REDYH]H L]
ugovora sa kupcem

.RUDFLLVSDGDMXXUDþXQRYRGVWYHQLSRVDRSUL]QDYDQMDDNRUDFLL
XUDþXQRYRGVWYHQLSRVDRYUHGQRYDQMDQDSRPHQDXRNYLUXNRUDNDREDYOMD
VHLSRVDRSUL]QDYDQMDLSRVDRYUHGQRYDQMDSULKRGD

.RUDN,GHQWLILNRYDQMHugovora sa kupcemXJRYRUMHSLVDQLXVPHQL
LOL SUHüXWQL VSRUD]XP L]PHÿX GYH LOL YLãH VWUDQD NRML VWYDUD ostvariva
prava L obaveze ]D XJRYRUQH VWUDQH =DKWHYL Standarda VH SULPHQMXMX
SRQDRVRE QD VYDNL XJRYRU NRML MH GRJRYRUHQ VD NOLMHQWRP L LVSXQMDYD
Standardom XWYUÿHQH NULWHULMXPH 8 RGUHÿHQLP VOXþDMHYLPD Standard
]DKWHYD NRPELQRYDQMH GYD LOL YLãH XJRYRUD L QMLKRYR WUHWLUDQMH NDR MHGDQ
XJRYRU Standard WDNRÿH REH]EHÿXMH VPHUQLFH ]D UDþXQRYRGVWYHQR
REXKYDWDQMHL]PHQHXJRYRUD
8VORYL GD EL QHNL XJRYRU ELR RQDM SR RVQRYX NRJD VH PRJX L PRUDMX
SUL]QDWLSULKRGLVX
VWUDQH X XJRYRUX VX RGREULOH XJRYRU SLVPHQR XVPHQR LOL X VNODGX VD
GUXJLPXRELþDMHQLPSRVORYQLPSUDNVDPDLREDYH]DOHVHGDLVSXQMDYDMX
VYRMHREDYH]H
VXEMHNWPRåHGDLGHQWLILNXMHSUDYDVYDNHVWUDQHXSRJOHGXUREHLOLXVOXJD
NRMHVHSUHQRVHRGQRVQRSUXåDMX
VXEMHNW PRåH GD LGHQWLILNXMH XVORYH SODüDQMD ]D UREX LOL XVOXJH NRML VH
SUHQRVHRGQRVQRSUXåDMX
XJRYRULPDNRPHUFLMDOQXVXãWLQXL
YHURYDWQR MH GD üH VXEMHNW QDSODWLWL VYRMH SRWUDåLYDQMH RG NXSFD SR
RVQRYXSURGDMHUREHLOLSUXåDQMDXVOXJD7R]QDþLGDVDUDþXQRYRGVWYHQH
WDþNH JOHGLãWD QH SRVWRML XJRYRU XNROLNR SRVWRML ]QDþDMQDVXPQMD GD üH
NXSDFSODWLWLL]QRVQDNRMLVXEMHNWLPDSUDYR2YDMSUDJYHURYDWQRüHVH
QHUD]OLNXMHRGSUDJDYHURYDWQRüHVDGUåDQRJXMRS 18LMRS 11%LOR
NRMH QDNQDGQR XPDQMHQMH REH]YUHÿHQMH SRWUDåLYDQMD NDR UH]XOWDW
QHLVSXQMHQMD RG VWUDQH NXSDFD SUL]QDMH VH X VNODGX VD XSXWVWYLPD ]D
REH]YUHÿHQMH ILQDQVLMVNH LPRYLQH X VNODGX VD RGUHGEDPD MSFI 9
Finansijski instrumenti

.RUDN8WYUÿLYDQMHREDYH]DSRRVQRYXugovora sa kupcemugovor sa
kupcemXNOMXþXMHREDYH]X]DSUHQRVUREHLOLSUXåDQMHXVOXJDNXSFX$NRVH
WD URED LOL XVOXJH PHÿXVREQR UD]OLNXMX REDYH]H SR RVQRYX XJRYRUD VH
REUDþXQDYDMXRGYRMHQRDVDPLPWLPRGYRMHQRVHREUDþXQDYDMXLSULKRGLSR
RVQRYXUREDLSRRVQRYXXVOXJD5REDLOLXVOXJDVHUD]OLNXMH
- DNRNXSDFPRåHGDLPDNRULVWLRGUREHQH]DYLVQRRGNRULVWLSRRVQRYX
XVOXJDELORGDVDPRVWDOQRNRULVWLUREXLXVOXJXLOLLKNRULVWL]DMHGQRVD
GUXJLPUHVXUVLPDNRMLVXPXODNRGRVWXSQLL
- DNRMHREDYH]XVXEMHNWDGDNXSFXSUHQHVHUREXLOLSUXåLXVOXJXPRJXüH
L]GYRMLWLLLGHQWLILNRYDWLXRGQRVXQDGUXJHREDYH]HL]WRJXJRYRUD

2YGH VH QH PLVOL NRQNUHWQR QD UD]OLNRYDQMH URED RG XVOXJD MHU VH RQL PHÿXVREQR SR
SULURGLVWYDULUD]OLNXMX0LVOLVHQDWRGDXXJRYRUXSRVWRMHREDYH]HSUHQRVDGYHLOLYLãH
UD]OLþLWLKYUVWDUREDREDYH]HSUXåDQMDGYHLOLYLãHUD]OLþLWLKYUVWDXVOXJDLWG
.RUDN8WYUÿLYDQMHFHQHWUDQVDNFLMHFHQDWUDQVDNFLMHMHL]QRVQDNQDGH
NRML VXEMHNW RþHNXMH GD üH GRELWL X ]DPHQX ]D SUHQRV GRJRYRUHQH UREH LOL
XVOXJH NXSFX RVLP L]QRVD QDSODüHQRJ X LPH WUHüH VWUDQH NDR ãWR MH L]QRV
SRUH]D QD GRGDWX YUHGQRVWL &HQD WUDQVDNFLMH PRåH ELWL ILNVQL L]QRV DOL
PRåH XNOMXþLYDWL L YDULMDELOQL GHR $NR XJRYRU XNOMXþXMH ]QDþDMQX
NRPSRQHQWX ILQDQVLUDQMD FHQD WUDQVDNFLMH VH REDYH]QR NRULJXMH ]D HIHNWH
YUHPHQVNH YUHGQRVWL QRYFD $NR MH FHQD SURPHQMLYD MHU ]DYLVL RG QHNRJ
XVORYD VXEMHNW SURFHQMXMH SULKRGH VDPR X PHUL X NRMRM MH YHURYDWDQ SULOLY
YUHGQRVWL

.RUDN5DVSRUHGDORNDFLMDFHQHWUDQVDNFLMH8RELþDMHQRMHGDVXEMHNW

DNR X RNYLUX MHGQH WUDQVDNFLMH SURGDMH YLãH UD]OLþLWLK URED LOL SUXåD YLãH
UD]OLþLWLKXVOXJDGDVDNXSFHPXJRYRULSRMHGLQDþQHFHQH]DVYDNXYUVWXUREH
LOL XVOXJH NRMD MH SUHGPHW DUDQåPDQD 0HÿXWLP XNROLNR VXEMHNW X RNYLUX
MHGQRJDUDQåPDQDSURGDMHYLãHUD]OLþLWLKYUVWDUREDLLOLSUXåDYLãHUD]OLþLWLK
YUVWD XVOXJD SR ]ELUQRM MHGLQVWYHQRM FHQL PRUD WX FHQX GD UDVSRUHGL QD
VYDNXSRMHGQDþQXYUVWXUREHLOLXVOXJH5DVSRGHODVH]DVQLYDQDFHQLNRMXEL
VXEMHNW QDSODWLR RG NXSFD QD RVQRYX VDPRVWDOQH SURGDMH WDNYLK URED LOL
XVOXJD$NRWDNYLSRGDFLQHSRVWRMHVXEMHNWUDGLSURFHQX$NRUXNRYRGVWYR
VXEMHNWD SURFHQMXMH SURGDMQX FHQX MHU VDPRVWDOQD SURGDMQD FHQD QLMH
GRVWXSQD RQR EL WUHEDOR GD PDNVLPDOQR NRULVWL XRþOMLYH LQSXWH 0RJXüH
PHWRGHXNOMXþXMXDOLQLVXRJUDQLþHQHQD
PHWRGXNRMDVH]DVQLYDQDSULODJRÿHQRMSURFHQLWUåLãWD
PHWRGXNRMDVH]DVQLYDQDRþHNLYDQRMFHQLXYHüDQRM]DPDUåXL
PHWRGXNRMDVH]DVQLYDQDSUHRVWDORPUH]LGXDOQRPL]QRVXW]YPHWRGD
SUHVWDOHYUHGQRVWL

0HWRGDSUHRVWDOH YUHGQRVWL PRåH GD VH NRULVWL ]D L]UDþXQDYDQMH VDPRVWDOQH
SURGDMQHFHQHNDGDMHRQDYHRPDSURPHQMLYDLOLQHL]YHVQD]DMHGQXLOLYLãH
UREH LOL XVOXJD EH] RE]LUD QD WR GD OL MH WR GREUR LOL XVOXJD GRVWDYOMHQR QD
SRþHWNXLOLQDNUDMXXJRYRUD&HQHSURGDMHVXYHRPDYDULMDELOQHNDGDVXEMHNW
LVWX UREX LOL XVOXJX SURGDMH UD]OLþLWLP NXSFLPD QD LVWRP SURVWRUX SR LVWLP
XVORYLPDLXSULEOLåQRLVWRYUHPHSRUD]OLþLWLPFHQDPD
3RQHNDGFHQDWUDQVDNFLMHXNOMXþXMHSRSXVWHLOLQHNHSURPHQMLYHX]DYLVQRVWL
RGXJRYRUHQLKXVORYDXXJRYRUXStandardSRVWDYOMD]DKWHYHGDVHXVYDNRP
XJRYRUX QD RGJRYDUDMXüL QDþLQ REUDþXQDMX SRSXVWL L X]PX X RE]LU
YHURYDWQRüHGHMVWYDXJRYRUHQLKSURPHQMLYLKXVORYDXXJRYRUX

.RUDN 6XEMHNW SUL]QDMH SULKRG NDGD LOL NDNR LVSXQMDYD VYRMH
REDYH]H.OMXþQRSLWDQMHMHGDOLSUL]QDWLSULKRGHRGPDKLOLWRNRPSURWHND
XJRYRUHQRJ YUHPHQVNRJ SHULRGD 3UHPD Standardu VXEMHNW SUL]QDMH SULKRG
NDGD LOL NDNR MH LVSXQLR VYRMX REDYH]X SR RVQRYX XJRYRUD SUHQRVRP
GRJRYRUHQH UREH LOL SUXåDQMHP XVOXJH NXSFX SUHQRV MH XUDGMHQ NDGD MH
NXSDF GRELR NRQWUROX QDG WRP URERP LOL XVOXJRP =D SUL]QDYDQMH SULKRGD
WRNRP XJRYRUHQRJ YUHPHQVNRJ SHULRGD SUXåDQMD XVOXJH LOL LVSRUXNH UREH
VXEMHNWPRUDGDL]DEHUHRGJRYDUDMXüXPHWRGX]DPHUHQMHVYRJQDSUHWNDND
SRWSXQRPLVSXQMHQMXVYRMLKREDYH]DSUHPDNXSFX

0565H]HUYLVDQMDSRWHQFLMDOQHREDYH]HLSRWHQFLMDOQDVUHGVWYD
(IAS 37 Provisions, Contingent Liabilities and Contingent Assets)

1. Stupanja Standarda na snagu

Međunarodni računovodstveni standard 37 Rezervisanja, potencijalne
obaveze i potencijalna sredstva, X GDOMHP WHNVWX Standard RGREUHQ MH ]D
XSRWUHEX RG VWUDQH Odbora Komiteta za međunarodne računovodstvene
standarde ,$6& X MXOX JRGLQH L SRVWDR MH SULPHQOMLY QD ILQDQVLMVNH
NDVQLMH
StandardMHNDVQLMHL]PHQMHQYLãHSXWD


SKT 27 Procenjivanje suštine događaja u pravnoj formi lizinga
SKT 29 Obelodanjivanje - Usluge koncesionog tipa
KTMFI 1 Promene postojećih obaveza u vezi sa povlačenjem imovine
iz
upotrebe i obnavljanja i sličnih obaveza,
KTMFI 5 Pravo na učešće u fondovima namenjenim povlačenju
sredstava iz upotrebe, obnavljanju i zaštiti životne
sredine,
KTMFI 6 Obaveze koje nastaju od učešća na posebnom tržištu –
odlaganje električne i elektronske opreme,
KTMFI - 12 Ugovori o koncesiji za pružanje usluga,
KTMFI 13 Program lojalnosti kupaca
KTMFI 14 MRS 19 - Ograničenje definisanih koristi, minimum zahte-
vanih finansiranja i njihovo uzajamno dejstvo
KTMFI 21 Naknade.

3. Rezime Standarda

5H]HUYLVDQMHL]UD]UH]HUYLVDQMHLPDQDMPDQMHGYD]QDþHQMD
8 SLWDQMX MH REDYH]D QHL]YHVQRJ LOL URND GRVSHüD LOL L]QRVD
1HL]YHVQRVWURNDGRVSHüDVHSUHYDVKRGQRRGQRVLQDQHL]YHVQRVWNDGDüH
REDYH]DPRUDWLGDVHL]PLULDXPDQMRMPHULLQDWRGDOLüHVHL]PLULYDWL
5DGLVHRVSHFLILþQLPREDYH]DPD1MLKRYQDVWDQDNQLMHYH]DQ]DSULMHP
QHNRJVUHGVWYDNDRãWRMHWRVOXþDMVDREDYH]DPDSUHPDGREDYOMDþLPD8
SLWDQMX VX REDYH]H WHNXüHJ L SURãOLK REUDþXQVNLK SHULRGD SUHPD
EXGXüLP REUDþXQVNLP SHULRGLPD 1DLPH WURãNRYL L UL]LFL VX QDVWDOL X
WHNXüHPLOLQHNRPRGSUHWKRGQLKREUDþXQVNLKSHULRGDDSULVSHüHIDNWXUD
L REUDþXQD X YH]L VD QDVWDOLP WURãNRYLPD L UL]LFLPD üH ELWL X QHNRP RG
QDUHGQLK REUDþXQVNLK SHULRGD 5H]HUYLVDQMH NDR REDYH]D VH UD]OLNXMH
RG RELþQLK REDYH]D L] SRVORYQLK RGQRVD NDR ãWR MH REDYH]D SUHPD
GREDYOMDþLPD]DNXSOMHQLPDWHULMDOXVOHGHüHP
NRG REDYH]D L] SRVORYQLK RGQRVD WDþQR MH SUHFL]LUDQ QMLKRY L]QRV L
YUHPH GRVSHüD ãWR VD UH]HUYLVDQMHP QLMH VOXþDM MHU MH NRG QMHJD X
SLWDQMXREDYH]DQHL]YHVQRJLOLURNDGRVSHüDLOLL]QRVD
NRG REDYH]D L] SRVORYQLK RGQRVD XJODYQRP MH PRJXüH SUHFL]QR
RGUHGLWL SRYHULRFD WM OLFH SUHPD NRPH SULYUHGQL VXEMHNW LPD
REDYH]X GRN VX NRG UH]HUYLVDQMD þHVWH VLWXDFLMH NDGD MH REDYH]D
ãLUHJ MDYQRJ ]QDþHQMD WM SRVWRML SUHPD GUXãWYX pogotovu kada se
radi o rezervisanjima za obnavljanje prirodnih bogatstava ili
otklanjanja ekoloških šteta čiji je izazivač privredni subjekt
8 RGQRVX QD YUHPHQVND UD]JUDQLþHQMD QHL]YHVQRVW NRG UH]HUYLVDQMD MH
PQRJRYHüD
5H]HUYLVDQMDVHLVND]XMXRGYRMHQRRGSRVORYQLKLGUXJLKREDYH]D
Standard QH NODVLILNXMH UH]HUYLVDQMD SR URNX GRVSHORVWL QD
NUDWNRURþQDLGXJRURþQD. 8 Uputstvu za primenu MRS 1 Prikazivanje
finansijskih izveštaja GDW MH SULPHU L]YHãWDMD R WRNRYLPD JRWRYLQH X
NRMHPVXRGYRMHQRSULND]DQDGXJRURþQDRGNUDWNRURþQLKUH]HUYLVDQMD
5H]HUYLVDQMHMHSRVWXSDNNRMLPVHIRUPLUDMXUH]HUYLVDQMDREDYH]HL
QMLKRYR NRULãüHQMH NDGD VH GRJRGL LOL QH GRJRGL GRJDÿDM ]ERJ NRMLK VX
RQDIRUPLUDQD
6XãWLQXUH]HUYLVDQMDSULND]DüHPRQDMHGQRPSULPHUX
Finansijski izveštaji prikazuju finansijski položaj nekog preduzeća na datum
bilansa. Zbog toga u njima treba da bude priznata i vrednovana obaveza
koja postoji na osnovu nekih događaja koji su se desili pre datuma bilansa, a
za koji je izvesno da će dovesti do odliva sredstava sa ekonomskom koristi u
narednom ili nekom od narednih obračunskih perioda. Na primer, preduzeće
eksploatiše kvarcni pesak, tako što sa površine zemlje skida jalovinu, dok ne
dođe do sloja čistog peska. Jalovinu odlaže na stranu. Nakon eksploatacije

ležišta, koje može potrajati npr, tri godine, preduzeće je po zakonu (kao što
smo već rekli) obavezno da zemljište vrati u prvobitno stanje. To znači da
mora izvršiti vraćanje jalovine, ravnanje terena, formirati humusni sloj
zemljišta i izvršiti pošumljavanje ili zatravljivanje. Radi se o značajnim
izdacima i troškovima koji bi se iskazali, recimo, u četvrtoj godini (tj. u
godini u kojoj se i ne vrši eksploatacija tog ležišta, jer je na kraju treće
godine ležište iscrpljeno). Dakle, u prvoj, drugoj i trećoj godini (godine
eksploatacije) biće iskazani prihodi od eksploatacije, dok će troškovi za
rekultivaciju biti iskazani u četvrtoj - godini koja nema nikakve veze sa
eksploatacijom peska. Kada se ne bi formiralo nikakvo rezervisanje, uticaj
na rezultate po godinama bio bi sledeći: rezultati prve, druge i treće godine
bi bili veći nego što je to realno, jer nisu opterećeni za deo troškova
rekultivacije koji se odnosi na vađenje peska koje je u njima obavljano. Kod
četvrte godine situacija je obrnuta. U njoj bi bili iskazani troškovi
rekultivacije i samim tim umanjen joj je rezultat, iako ta godina nema
nikakve veze sa eksploatacijom peska. Sem toga ni bilansi stanja u prvoj,
drugoj i trećoj godini ne bi bili pravilno iskazani: u njima ne bi bile iskazane
obaveze za rekultivaciju koja se mora uraditi na kraju eksploatacije ležišta.
Dakle, treba umanjiti rezultate u prvoj, drugoj i trećoj godini, uz iskazivanje
obaveza po osnovu rekultivacije, a u četvrtoj godini treba anulirati efekat
rekultivacije na rezultat te godine.
Radi ispravljanja navedenih nedostataka formira se rezervisanje u prvoj,
drugoj i trećoj godini, a u četvrtoj godini se ono "koristi".
Naime, za procenjeni iznos troškova rekultivacije koji će uslediti u prvoj,
drugoj i trećoj godini formiraju se rezervisanja (pozicija u pasivi izveštaja o
finansijskom položaju /bilansa stanja/) uz priznavanje rashoda po osnovu
formiranja rezervisanja (na ovaj način umanjeni su rezultati tih godina i
iskazane obaveze buduće rekultivacije).
U četvrtoj godini pri računovodstvenom obuhvatanju posla rekultivacije
knjiži se i "korišćenje" rezervisanja: priznaju se obaveze prema
dobavljačima za izvršene usluge rekultivisanja i smanjenje eventualnih
zaliha sadnog materijala a nasuprot tome zadužuju se (smanjuju se) iskazana
rezervisanja. Na ovaj način eliminisan je uticaj vršenja rekultivacije na
rezultat četvrte godine (ne bi se iskazali troškovi rekultivacije u iznosu
formiranog i iskorišćenog rezervisanja).
Napomena: o mogućnosti priznavanja prihoda, a samim ti i troškova pri
korišćenju rezervisanja govorićemo u okviru tačke 4.6.2.
8SUDNVLVHSRGUH]HUYLVDQMLPDSRQHNDGSRGUD]XPHYDMXLVOHGHüHDNWLYQRVWL
REUDþXQDYDQMH DPRUWL]DFLMH XPDQMHQMH YUHGQRVWL LPRYLQH LQGLUHNWQR
RWSLVLYDQMH VXPQMLYLK SRWUDåLYDQMD 2YL SRVWXSFL QH PRJX VH VPDWUDWL
UH]HUYLVDQMLPD X VPLVOX RYRJ Standarda MHU VH NRG QMLK UDGL R
XVNODÿLYDQMLPDGRNQMLJRYRGVWYHQHYUHGQRVWLQHNRJVUHGVWYD
Standard]DKWHYDVOHGHüH
5H]HUYLVDQMD PRJX ELWL SUL]QDWD X izveštaju o finansijskom položaju
/bilansu stanja/ NDGD L VDPR NDGD SULYUHGQL VXEMHNW LPD VDGDãQMX
REDYH]X ]DNRQVNX LOL L]YHGHQX NDR UH]XOWDW SURãORJ GRJDÿDMD NDGD
SRVWRML YHURYDWQRüD GD üH GR L]PLUHQMD REDYH]H GRüL SXWHP GDYDQMD
QMHJRYLK VUHGVWDYD VD HNRQRPVNRP NRULVWL L NDGD MH PRJXüH XUDGLWL
UHDOQXSURFHQXL]QRVDREDYH]H
5H]HUYLVDQMD VH YUHGQXMX SR SULQFLSX QDMEROMH SURFHQH L]QRVD VUHGVWDYD
SRWUHEQLK ]D L]PLUHQMH VDGDãQMH REDYH]H QD datum bilansa WR MHVW
YUHGQXMXVHXYLVLQLL]QRVDNRMLELSULYUHGQLVXEMHNWHIHNWLYQRL]GYRMLR]D
L]PLUHQMH REDYH]H LOL SUHQHR WUHüHP OLFX QD datum bilansa 8 WX VYUKX
SULYUHGQL VXEMHNW PRUD X]HWL X RE]LU VYH SRWHQFLMDOQH UL]LNH L
QHVLJXUQRVWL 0HÿXWLP QHVLJXUQRVW RGYLMDQMD GRJDÿDMD QH RSUDYGDYD
NUHLUDQMHQHSRWUHEQLKUH]HUYLVDQMDQLWLQDPHUQRSUHNRPHUQRLVND]LYDQMH
REDYH]D
3ULYUHGQLVXEMHNWELWUHEDORGDNRULJXMHL]QRVUH]HUYLVDQMDXVOXþDMXNDGD
MHXWLFDMYUHPHQVNHYUHGQRVWLQRYFDHYLGHQWDQLGDX]PHXRE]LUEXGXüH
GRJDÿDMHNDRQDSULPHUL]PHQHSURSLVDLWHKQRORãNHSURPHQHXVOXþDMX
GDSRVWRMHREMHNWLYQLGRND]LGDüHGRWLKGRJDÿDMDXEXGXüQRVWLGRüL
,]QRV UH]HUYLVDQMD QH WUHED XPDQMLWL ]D L]QRV GRELWDND SR RVQRYX
RþHNLYDQRJ RWXÿLYDQMD VUHGVWDYD þDN L NDGD MH RQR X XVNRM YH]L VD
GRJDÿDMHP NRML MH X]URN SRYHüDQMD SR]LFLMH UH]HUYLVDQMD QLWL ]D L]QRV
RþHNLYDQLK SRYUDüDMD QSU NUR] XJRYRUH R RVLJXUDQMX NODX]XOH R
REHãWHüHQMX LOL JDUDQFLMH GREDYOMDþD .DGD MH YHURYDWQR GD üH
SULYUHGQRPVXEMHNWXELWLQDGRNQDÿHQLWURãNRYLQDNRQãWRRQL]PLULVYRMX
REDYH]X QDGRNQDÿHQL SRYUDüHQL L]QRV VH SUL]QDMH NDR SRVHEQR
VUHGVWYR
5H]HUYLVDQMHVHPRåHL]YUãLWL]D
GDYDQMH JDUDQFLMD NXSFLPD UREH LOL SURL]YRGD SULYUHGQRJ VXEMHNWD DNR
WURãNRYL HYHQWXDOQLK JDUDQFLMD SDGDMX QD WHUHW SULYUHGQRJ VXEMHNWD
prošli obavezujući događaj je prodaja te robe ili proizvoda kupcima, a
kao njegova posledica verovatan je odliv sredstava sa ekonomskim
koristima. Mogući kontraračun u stavu za knjiženje bio bi račun rashoda
po osnovu formiranja rezervisanja;

1D SULPHU MRS 24 Obelodanjivanje odnosa sa povezanim licima ]DKWHYD
REHORGDQMLYDQMHL]YUãHQHLVSUDYNHYUHGQRVWL]DVXPQMLYDLVSRUQDSRWUDåLYDQMD
GDYDQMH JDUDQFLMH MHPVWYD GUXJRP SULYUHGQRP VXEMHNWX ]D L]PLUHQMH

QMHJRYLK REDYH]D X VOXþDMX GD RQR ]DSDGQH X ILQDQVLMVNH SUREOHPH
prošli obavezujući događaj je davanje garancije, zbog kojeg je, usled
pogoršane finansijske situacije primaoca garancije verovatan odliv
sredstava sa ekonomskim koristima. Mogući kontraračun u stavu za
knjiženje bio bi račun rashoda po osnovu formiranja rezervisanja
HNRORãNR]DJDÿHQMHRNROLQHRGVWUDQHSULYUHGQRJVXEMHNWDXVOXþDMXNDGD
SRVWRML ]DNRQVND REDYH]D RWNODQMDQMD ]DJDÿHQMD prošli događaj je
zagađenje. Sadašnja obaveza otklanjanja zagađenja je rezultat prošlog
događaja i zakonske obaveznosti da se to uradi. Mogući kontraračun u
stavu za knjiženje bio bi račun rashoda po osnovu formiranja
rezervisanja;
HNRORãNR]DJDÿHQMHRNROLQHRGVWUDQHSULYUHGQRJVXEMHNWDXVOXþDMXNDGD
QH SRVWRML ]DNRQVND REDYH]D RWNODQMDQMD ]DJDÿHQMD DOL VH SULYUHGQL
VXEMHNW MDYQRVWL REDYH]DR GD üH ]DJDÿHQMH RWNORQLWL prošli događaj je
zagađenje. Sadašnja obaveza otklanjanja zagađenja je rezultat prošlog
događaja i javnog davanja obećanja od strane privrednog subjekta da će
to uraditi. Mogući kontraračun u stavu za knjiženje bi bio račun rashoda
po osnovu formiranja rezervisanja;
VWDYOMDQMH X XSRWUHEX SRVWURMHQMD LOL JUDÿHYLQH NRML VH QDNRQ XSRWUHEH
PRUDMX XNORQLWL na primer, građevine za smeštaj ljudi i opreme na
nekom gradilištu moraju se nakon završetka radova ukloniti; prošli
događaj je njihovo postavljanje, iz čega proizlazi sadašnja obaveza (i
troškovi) da se oni uklone. U ovom slučaju procenjeni (budući) troškovi
demontaže, premeštanja sredstva i obnavljanja mesta na kojem je
sredstvo bilo, u iznosu koji se može priznati kao rezervisanje, čini
sastavni deo nabavne vrednosti tog sredstva, što je u skladu sa MRS 16
Nekretnine, postrojenje i oprema. Dakle, kontraračun računu
rezervisanja u stavu za knjiženje bio bi račun nabavne vrednosti
sredstva. Na ovom mestu napominjemo da se ovi budući troškovi mogu
uključiti u trošak nabavke samo pod uslovom da privredni subjekt
montiranjem sredstva više nema drugu alternativu osim da ovo sredstvo
na kraju njegovog veka korišćenja (ili u nekom drugom roku) demontira,
premesti i obnovi mesto na kojem je bilo, a što će izazvati troškove;
LVNRS SHVND JGH SRVWRML ]DNRQVND REDYH]D UHNXOWLYLVDQMD ]HPOMLãWD QD
NRPHVHQDOD]LOHåLãWHDNROHåLãWHQHLVFUSLGRNUDMDYHüUDQLMHSUHVWDQH
VD LVNRSRP SHVND WR SULYUHGQL VXEMHNW QH RVOREDÿD REDYH]H GD L]YUãL
UHNXOWLYDFLMX]HPOMLãWDprošli događaj je vađenje peska, koji je doveo
do sadašnje obaveze rekultivacije zemljišta. Mogući kontra-račun u
stavu za knjiženje bio bi račun rashoda po osnovu formiranja
rezervisanja. Iznosi rezervisanja po ovom osnovu ne bi se mogli priznati
kao povećanje nabavne vrednosti sredstva, jer ne doprinose povećavanju

prvobitno procenjene koristi ili kapaciteta rudnika;
YHURYDWQH REDYH]H SR VXGVNLP VSRURYLPD NRMH YRGL SULYUHGQL VXEMHNW
XNROLNRRQHQLVXGRWDGDHYLGHQWLUDQHXSRVORYQLPNQMLJDPDSULYUHGQRJ
VXEMHNWD na primer, preduzeće održava puteve. Desio se saobraćajni
udes sa teškim posledicama. Oštećena strana tuži preduzeće jer smatra
da je uzrok udesa bila "udarna rupa" koja nije bila propisno obeležena.
Na osnovu dosadašnjih iskustava preduzeće procenjuje da će spor
izgubiti. Mogući kontraračun u stavu za knjiženje bi bio račun rashoda
po osnovu formiranja rezervisanja.
5H]HUYLVDQMHVHQHPRåHL]YUãLWL]D
JHQHUDOQH SRSUDYNH L RVWDOD LQYHVWLFLRQD RGUåDYDQMD VUHGVWDYD ]DPHQX
YLWDOQLK DJUHJDWD QD VUHGVWYLPD L VO na primer, generalne popravke
transportnih sredstava, zamenu ložišta na pećima, motora na avionima i
sl;
REDYH]HSRVXGVNLPVSRURYLPDNDGDQLMHL]YHVQRGDüHSULYUHGQLVXEMHNW
L]JXELWLVSRU
QDNQDGH ]D REXNX UDþXQRYRÿD ]D SULPHQX Međunarodnih standarda
finansijskog izveštavanja primena Međunarodnih standarda
finansijskog izveštavanja zahteva dodatnu obuku računovođa SULYUHGQRJ
VXEMHNWD. U proteklom periodu (periodu pre obavezne primene
Međunarodnih standarda finansijskog izveštavanja) privredni subjekt
nije bio u obavezi da ih primenjuje, pa prema tome nema nikakve
sadašnje obaveze, niti može formirati rezervisanje po ovom osnovu.
Standard ]DEUDQMXMH SUL]QDYDQMH SRWHQFLMDOQLK REDYH]D L SRWHQFLMDOQLK
VUHGVWDYD 3ULYUHGQL VXEMHNW REHORGDQMXMH SRVWRMDQMH SRWHQFLMDOQH REDYH]H
RVLP X VOXþDMX GD MH YHURYDWQR GD üH X QHNRM GDOMRM EXGXüQRVWL GRüL GR
QMHQRJ L]PLUHQMD SXWHP L]GDYDQMD VUHGVWDYD VD HNRQRPVNRP NRULVWL D
REHORGDQMLYDQMHSRVWRMDQMDSRWHQFLMDOQLKVUHGVWDYDUDGLVDPRDNRMHSULWLFDQMH
HNRQRPVNLKNRULVWLXSULYUHGQLVXEMHNWYHURYDWQR

0565DþXQRYRGVWYHQRREXKYDWDQMHGUåDYQLKGRGHOMLYDQMDLREHORGDQMLYDQMHGUåDYQHSRPRüL
5DþXQRYRGVWYHQRREXKYDWDQMHGUåDYQLKGRGHOMLYDQMDL
REHORGDQMLYDQMHGUåDYQHSRPRüL
(IAS 20 Accounting for Government Grants and Disclousure Government
Assistance)


Međunarodni računovodstveni standard 20 Računovodstveno obuhvatanje
državnih dodeljivanja i obelodanjivanje državne pomoćiXGDOMHPWHNVWX
Standard RGREUHQ MH RG VWUDQH Odbora Komiteta za međunarodne
računovodstvene standarde ,$6& X DSULOX JRGLQH L SRVWDR MH
GDQJRGLQHLOLNDVQLMHStandardMHNDVQLMHYLãHSXWDUHYLGLUDQ


SKT-10 Državna pomoć - nepostojanje posebnih odnosa sa poslovnim
aktivnostima
KTMFI 12 Usluge koncesionog tipaL
KTMFI 21 Naknade.

3. Rezime Standarda

Standard VH SULPHQMXMH SUL UDþXQRYRGVWYHQRP REXKYDWDQMX GUåDYQLK
GRGHOMLYDQMD QMLKRYRP REHORGDQMLYDQMX L REHORGDQMLYDQMX GUXJLK REOLND
GUåDYQHSRPRüL
'RGHOMLYDQMD QH PRJX ELWL SUL]QDWD X NDSLWDO 2QD PRJX ELWL SUL]QDWD NDR
SULKRGXVNODGXVDQDVWDQNRPUHOHYDQWQLKWURãNRYD
'UåDYQD GRGHOMLYDQMD XNOMXþXMXüL L QHQRYþDQD GRGHOMLYDQMD YUHGQRYDQD SR
IHUYUHGQRVWLSUL]QDMXVHWHNDNRVXLVSXQMHQLVOHGHüLXVORYL
GRGHOMLYDQMHMHGRELMHQRL

0565DþXQRYRGVWYHQRREXKYDWDQMHGUåDYQLKGRGHOMLYDQMDLREHORGDQMLYDQMHGUåDYQHSRPRüL
SULYUHGQL VXEMHNW MH LVSXQLR VYH SRVWDYOMHQH XVORYH SRQHNDG VH

LVSXQMDYDQMHXVORYDSURWHåHQDRGUHÿHQLYUHPHQVNLSHULRG8WRPVOXþDMX
VHSUL]QDYDQMHYUãLSDUDOHOQRLXVUD]PHULVDLVSXQMDYDQMHPSRVWDYOMHQLK
XVORYD
'RGHOMLYDQMDSRYH]DQDVDVUHGVWYLPDPRJXXPDQMLWLWURãNRYHLOLELWLWUHWLUDQD
NDRRGORåHQLSULKRGSDVLYQRYUHPHQVNRUD]JUDQLþHQMH
'UåDYQR GRGHOMLYDQMH NRMH GRVSHYD ]D RWSODWX NRMH VH PRUD YUDWLWL
UDþXQRYRGVWYHQR VH REXKYDWD NDR NRUHNFLMD UDþXQRYRGVWYHQH SURFHQH X
VPLVOX X NRMHP SURPHQX UDþXQRYRGVWYHQH SURFHQH UHJXOLãH MRS 8
Računovodstvene politike, promene računovodstvenih procena i greške 7R
]QDþLGDVHQHYUãLUHWURDNWLYQRSULODJRÿDYDQMHSUL]QDWLKSULKRGDLUDVKRGDX
YH]LVDWLPGRGHOMLYDQMHPWMQHYUãLVHNRULJRYDQMHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD]D
SUHWKRGQH REUDþXQVNH SHULRGH 3URPHQD SURFHQH üH XWLFDWL VDPR QD
ILQDQVLMVNHL]YHãWDMHWHNXüHJLEXGXüLKREUDþXQVNLKSHULRGD
3ULYUHGQLVXEMHNWWUHEDGDREHORGDQL
XVYRMHQXUDþXQRYRGVWYHQXSROLWLNX ]D GUåDYQD GRGHOMLYDQMD XNOMXþXMXüL
XVYRMHQHPHWRGHSULND]LYDQMDXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPD
YUVWXLYLVLQXGUåDYQLKGRGHOMLYDQMDSUL]QDWLKXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDL
LVND]LYDQMHGUXJLKREOLNDGUåDYQHSRPRüLRGNRMLKSULYUHGQLVXEMHNWLPD
GLUHNWQHNRULVWLL
QHLVSXQMHQH XVORYH L GUXJH QHSUHGYLÿHQH GRJDÿDMH X YH]L VD GUåDYQRP
SRPRüLNRMDMHELODSUL]QDWD

0568þLQFLSURPHQDNXUVHYDUD]PHQHVWUDQLKYDOXWD
(IAS 21 The Effects of Changes in Foreign Exchange Rates)


Međunarodni računovodstveni standard 21 Učinci promena kurseva
razmene stranih valutaXGDOMHPWHNVWXStandardRGREUHQMHRGVWUDQHOdbora
za Međunarodne računovodstvene standarde ,$6% L SRVWDR MH SULPHQOMLY ]D
ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH NRML SRNULYDMX SHULRGH NRML ]DSRþLQMX QD GDQ
JRGLQHLOLNDVQLMHStandardMHNDVQLMHYLãHSXWDUHYLGLUDQ


SKT-7 Uvođenje evra,
KTMFI 16 Hedžing neto investicija u inostranom poslovanju i
KTMFI 22 Razmatranje transakcija i avansa u stranim valutama.

3. Rezime Standarda


Standard MH QDVWDR NDR UH]XOWDW Projekta poboljšanja Međunarodnih
računovodstvenih standarda 2YDM 3URMHNDW MH SRNUHQXR L YRGLR Odbor za
Međunarodne računovodstvene standarde X GDOMHP WHNVWX Odbor, QD
RVQRYX SLWDQMD L NULWLND NRMD VX PX X YH]L VD 6WDQGDUGLPD VWL]DODRG VWUDQH
UHJXODWRUD WUåLãWD KDUWLMD RG YUHGQRVWL SURIHVLRQDOQLK UDþXQRYRÿD L GUXJLK
]DLQWHUHVRYDQLK VWUDQD &LOMHYL SURMHNWD VX ELOL VPDQMHQMH LOL HOLPLQLVDQMH
DOWHUQDWLYQLK SRVWXSDND X 6WDQGDUGLPD VXYLãQRVWL L NRQIOLNWQRVWL X QMLPD
UHãDYDQMHRGUHÿHQLKSLWDQMDXVNODÿHQRVWLQDSULPHUXVNODÿHQRVWL6WDQGDUGD
VD*$$3RYLPDNDRLSRVWL]DQMHGUXJLKSREROMãDQMD
.DGDMH X SLWDQMX Standard JODYQL FLOM Odbora ELRMH REH]EHÿHQMH GRGDWQLK
VPHUQLFD
XYH]LVDPHWRGRPSUHYRÿHQMDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDDNRQLVXSULND]DQL
Xvaluti prikazivanjaL

]DRGUHÿLYDQMHfunkcionalne valuteLvalute za prikazivanje

Odbor QLMH SRQRYR UD]PDWUDR RVQRYQL SULVWXS UDþXQRYRGVWYHQRP
REXKYDWDQMXXþLQDNDSURPHQDNXUVHYDUD]PHQHVWUDQLKYDOXWDNRMLMHVDGUåDQ
XSUHWKRGQRMYHU]LMLMRS 21.

3URPHQH X RGQRVX QD SUHWKRGQL MRS 21 L JODYQH NDUDNWHULVWLNH Stan-
darda

StandardVHXRGQRVXQDMRS 21 Učinci promena kurseva razmene stranih
valuta (revidiran 1993) UD]OLNXMHXVOHGHüHP
'HORNUXJStandarda
,]GHORNUXJDStandardaLVNOMXþHQLVX
GHULYDWL X VWUDQLP YDOXWDPD NRML VX SRWSDOL SRG GHORNUXJ MRS 39
Finansijski instrumenti: Priznavanje i merenje L
UDþXQRYRGVWYR]DãWLWHRGYDOXWQRJUL]LNDRGUHGEHRWRPHWDNRÿHVX
SUHPHãWHQH X MRS 39 Finansijski instrumenti: Priznavanje i
merenje.
'HILQLFLMH
3RMDPL]YHãWDMQDYDOXWD]DPHQMHQMHVDGYDSRMPD
IXQNFLRQDOQRP YDOXWRP NRMD VH GHILQLãH NDR YDOXWD SULPDUQRJ
HNRQRPVNRJ RNUXåHQMD X NRMHP SRVOXMH SULYUHGQL VXEMHNW 3RMDP
IXQNFLRQDOQD YDOXWD VH NRULVWL XPHVWR SRMPD YDOXWD ]D
YUHGQRYDQMH NRML MH ELR GHILQLVDQ X SKT-19 Valuta izveštavanja -
Merenje i prikazivanje finansijskih izveštaja prema MRS 21 i MRS
29 5D]ORJ ]D RYX SURPHQX MH þLQMHQLFD GD QDYHGHQD GYD SRMPD
LPDMXLVWR]QDþHQMHDSRMDPIXQNFLRQDOQDYDOXWDMHþHãüHNRULãüHQL
WHUPLQ
YDOXWRP]DSULND]LYDQMHNRMDVHGHILQLãHNDRYDOXWDXNRMRMVHYUãL
SULND]LYDQMHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
3URPHQHQDVWDOHXYRÿHQMHPSRMPDfunkcionalna valuta
Standard MH SUHX]HR RG SKT-19 Valuta izveštavanja - Merenje i
prikazivanje finansijskih izveštaja prema MRS 21 i MRS 29 QHNH RG
VPHUQLFD]DQDþLQRGUHÿLYDQMDYDOXWH]DYUHGQRYDQMHStandardXRGQRVX
QD SKT-19 VWDYOMD YHüL QDJODVDN QD YDOXWX HNRQRPLMH NRMD MH
GHWHUPLQDQWD IRUPLUDQMX FHQD X WUDQVDNFLMDPD X RGQRVX QD YDOXWX X
NRMRM VX WUDQVDNFLMH LVND]DQH Standard RG SULYUHGQRJ VXEMHNWD EH]
RE]LUD GD OL VH UDGL R SRMHGLQDþQRP SULYUHGQRP VXEMHNWX SULYUHGQRP
VXEMHNWX VD inostranim poslovanjem LOL R SULYUHGQRP VXEMHNWX NRML
SUHGVWDYOMD inostrano poslovanje ]DKWHYD GD RGUHGL funkcionalnu valutu

NRMXüHNRULVWLWLSULOLNRPSULSUHPDQMDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDSUL]QDYDQMD
LYUHGQRYDQMDVWDYNLXSRVORYQLPNQMLJDPDLILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPD
.DR UH]XOWDW RYLK SURPHQD L XNOMXþLYDQMD X Standard VPHUQLFD NRMH VX
UDQLMHELOHVDGUåDQHXSKT-19QDVWDOHVXVOHGHüHSURPHQHXStandardu:
SULYUHGQL VXEMHNW ELOR GD MH X SLWDQMX SULYUHGQL VXEMHNW MHGLQND LOL
SULYUHGQL VXEMHNW NRML SUHGVWDYOMD inostrano poslovanje QHPD
DSVROXWQX VORERGX L]ERUD funkcionalne valute QDLPH Standardom
VXSUHGYLÿHQLNULWHULMXPL]DL]ERUfunkcionalne valute
SULYUHGQL VXEMHNW QH PRåH L]EHüL SRQRYQR LVND]LYDQMH VWDYNL
ILQDQVLMVNLL]YHãWDMDXVNODGXVDMRS 29WDNRãWRüHSULPHUDUDGLNDR
VYRMX funkcionalnu valutu XVYRMLWL QHNX VWDELOQX YDOXWX QD SULPHU
funkcionalnu valutu PDWLþQRJ SUHGX]HüD DNR MH X SLWDQMX VWDELOQD
YDOXWD
5HYLGLUDQLVX]DKWHYLL]SUHWKRGQHYHU]LMHMRS 21 XYH]LVDSUDYOMHQMHP
UD]OLNH L]PHÿX inostranog poslovanja NRMH MH VDVWDYQL GHR SRVORYDQMD
izveštajnog privrednog subjekta X GDOMHP WHNVWX sastavno inostrano
poslovanje L inostranog subjekta VDPRVWDOQRJ SUDYQRJ OLFD =DKWHYL
Standarda X YH]L VD SUDYOMHQMHP QDYHGHQH UD]OLNH VDGD VX SRYH]DQL VD
SRND]DWHOMLPD ]D L]ERU funkcionalne valute izveštajnog privrednog
subjekta
QH SUDYL VH UD]OLND L]PHÿX inostranog poslovanja koje je sastavni
deo delatnosti izveštajnog privrednog subjektaLinostranog subjekta
8PHVWRWRJDSULYUHGQLVXEMHNWNRMLMHSUHWKRGQRELRNODVLILNRYDQNDR
inostrano poslovanje koje je sastavni deo delatnosti izveštajnog
privrednog subjekta WUHED GD LPD LVWX funkcionalnu valutu NDR L
izveštajni privredni subjekt
NRULVWLVHVDPRMHGQDPHWRGD]DSUHUDþXQDYDQMHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
inostranog poslovanjaNRULVWLVHPHWRGDNRMDMHXSUHWKRGQRMYHU]LML
MRS 21 SULPHQMLYDQD ]D SUHUDþXQDYDQMH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD
inostranih subjekata
REULVDQL VX SDUDJUDIL NRML VX VH EDYLOL UD]OLNRYDQMHP inostranog
poslovanja koje je sastavni deo delatnosti izveštajnog privrednog
subjektaLinostranog subjekta
REULVDQMHSDUDJUDINRMLPVHRSLVXMHPHWRGDSUHYRÿHQMDNRMDMHELOD
NRULãüHQD ]D SUHUDþXQDYDQMH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD inostranog
subjekta
2EXKYDWDQMHWUDQVDNFLMDXVWUDQRMYDOXWLSUL]QDYDQMHNXUVQLKUD]OLND
Standard QH VDGUåL GRSXãWHQL DOWHUQDWLYQL SRVWXSDN X YH]L VD NXUVQLP
UD]OLNDPDNRMLMHVDGUåDODSUHWKRGQDYHU]LMDMRS 21DNRMLMHGRSXãWDR
NDSLWDOL]RYDQMH NXUVQLK UD]OLND QDVWDOLK XVOHG YHOLNLK GHYDOYDFLMD LOL

VPDQMHQMD YUHGQRVWL YDOXWH WDPR JGH QH SRVWRMH PHUH ]DãWLWH RG UL]LND
=ERJWRJDVHLRYHNXUVQHUD]OLNHSUL]QDMXNDRSULKRGLOLUDVKRGWHNXüHJ
SHULRGD3RVOHGLþQRWRPHXNLQXWRMHLWXPDþHQMHSKT-11 Devizni kurs -
aktiviranje gubitaka nastalih usled značajne devalvacije novcaXRYRP
7XPDþHQMX ELOH VX QDYHGHQH RJUDQLþHQH RNROQRVWL X NRMLPD VH PRJOD
YUãLWLNDSLWDOL]DFLMDQDYHGHQLKNXUVQLKUD]OLND
3URPHQDfunkcionalne valute
Standard ]DPHQMXMH ]DKWHY X YH]L VD UDþXQRYRGVWYHQLP REXKYDWDQMHP
SURPHQH X NODVLILNDFLML inostranog poslovanja NRML MH ELR VDGUåDQ X
SUHWKRGQRM YHU]LML MRS 21 VD ]DKWHYRP GD VH SURPHQD IXQFLRQDOQH
YDOXWH REXKYDWD SURVSHNWLYQR X EXGXüLP SHULRGLPD =DKWHY X YH]L VD
UDþXQRYRGVWYHQLP REXKYDWDQMHP SURPHQH X NODVLILNDFLML inostranog
poslovanja MH SRVWDR VXYLãDQ MHU Standard NDR ãWR VPR YHü UHNOL QH
SUDYL UD]OLNH L]PHÿX inostranog poslovanja koje je sastavni deo
delatnosti izveštajnog privrednog subjektaLinostranog subjekta

3UHUDþXQDYDQMH SUHUDþXQDYDQMH QD YDOXWX ]D SULND]LYDQMH X VOXþDMX

NDGDMHRQDUD]OLþLWDRGfunkcionalne valute
StandardGR]YROMDYDSULYUHGQRPVXEMHNWXGDSULND]XMHVYRMHILQDQVLMVNH
L]YHãWDMH X ELOR NRMRM YDOXWL LOL YDOXWDPD 5DGLOR EL VH NDNR R
ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD NRMH VDVWDYOMD VDPRVWDOQR SUDYQR OLFH WDNR L R
konsolidovanim finansijskim izveštajima L pojedinačnim finansijskim
izveštajimaþODQRYDJUXSH]DNRQVROLGRYDQMHVDVWDYOMDQMHRYLKL]YHãWDMD
UHJXOLãH MRS 27 Konsolidovani i pojedinačni finansijski izveštaji
skrećemo pažnju da je za potrebe zvaničnog izveštavanja u Republici
Srbiji obavezno korišćenje dinara kao valute za prikazivanje 2YX
QDSRPHQX WUHED GD LPDMX X YLGX SULYUHGQL VXEMHNWL X 5HSXEOLFL 6UELML
SULOLNRPSULPHQHRYLKRGUHGELStandarda
2GSULYUHGQRJVXEMHNWDVH]DKWHYDGDVWDYNHUH]XOWDWDSULKRGHLUDVKRGH
L ILQDQVLMVNRJ SRORåDMD VUHGVWDYD REDYH]D L NDSLWDOD SUHUDþXQD L]
funkcionalne valute X YDOXWX ]D SULND]LYDQMH DNR VX X SLWDQMX UD]OLþLWH
YDOXWH NRULãüHQMHP PHWRGH NRMD VH SULPHQMXMH ]D SUHUDþXQDYDQMH
ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD inostranog poslovanja SULOLNRP QMLKRYRJ
XNOMXþLYDQMDXILQDQVLMVNHL]YHãWDMHizveštajnog privrednog subjekta2YD
PHWRGDQDODåHGDVHVUHGVWYDLREDYH]HSUHYRGHSR]DNOMXþQRPNXUVXD
SULKRGL L UDVKRGL SR NXUVX YDåHüHP QD datum transakcije LOL SR
SURVHþQRPLP NXUVXHYLPD ]D SHULRGH SRG XVORYRP GD VH UDGL R
UD]XPQRSULEOLåQLPNXUVHYLPD
Standard ]DKWHYD GD VH XSRUHGQL SRGDFL SUHYRGH SUHUDþXQDYDMX QD
VOHGHüLQDþLQVOHGHüRPPHWRGRP

]D SULYUHGQL VXEMHNW þLMD funkcionalna valuta QLMH YDOXWD

KLSHULQIODWRUQHSULYUHGH
VUHGVWYDLREDYH]HL]VYDNRJSULND]DQRJizveštaja o finansijskom
položaju rezultatima /bilansa stanja/SUHYRGHVHSR ]DNOMXþQRP
NXUVX QD datum bilansa RGQRVQR XSRUHGQL L]QRVL L] SUHWKRGQH
JRGLQHVHSUHYRGHSR]DNOMXþQRPNXUVXWHJRGLQH
SULKRGL L UDVKRGL L] VYDNRJ SULND]DQRJ izveštaja o ostvarenim
rezultatima /bilansa uspeha/SUHYRGHVHSRNXUVXNRMLMHYDåLRQD
datum transakcijeRGQRVQRXSRUHGQLL]QRVLL]SUHWKRGQHJRGLQH
SUHYRGHVHSRVWYDUQLPLOLSURVHþQLPNXUVHYLPDL]WHJRGLQH
]DSULYUHGQLVXEMHNWþLMDMHfunkcionalna valutaYDOXWDKLSHULQIODWRUQH
SULYUHGH D þLML VH XSRUHGQL SRGDFL SUHYRGH X YDOXWX GUXJH
KLSHULQIODWRUQH SULYUHGH VYL L]QRVL L L] izveštaja o finansijskom
položaju /bilansa stanja/ L L] izveštaja o ostvarenim rezultatima
/bilansa uspeha/SUHYRGHVHSR]DNOMXþQRPNXUVXQDdatum bilansa
SRVOHGQMHJ SULND]DQRJ izveštaja o finansijskom položaju /bilansa
stanja/ WM XSRUHGQL L]QRVL L] SUHWKRGQH JRGLQH X L]QRVX
SULODJRÿHQRP ]D QDNQDGQH SURPHQH X FHQDPD SUHYRGH VH SR
]DNOMXþQRPNXUVXWHJRGLQH
]DSULYUHGQLVXEMHNWþLMDMHfunkcionalna valutaYDOXWDKLSHULQIODWRUQH
SULYUHGH L ]D NRML VX XSRUHGQL L]QRVL SUHUDþXQDWL X YDOXWX SULYUHGH
NRMD QLMH KLSHULQIODWRUQD VYL L]QRVL SUHGVWDYOMDMXL]QRVH NRML VX YHü
SULND]DQL X ILQDQLMVNLP L]YHãWDMLPD SUHWKRGQH JRGLQH WM LVWL VH QH
XVNODÿXMX ]D QDNQDGQH SURPHQH QLYRD FHQD LOL QDNQDGQH SURPHQH
NXUVD
2YD PHWRGD SUHYRÿHQMD VH SULPHQMXMH L X VOXþDMHYLPD SUHYRÿHQMD
ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD inostranog poslovanja X VYUKX QMLKRYRJ
XNOMXþLYDQMDXILQDQVLMVNHL]YHãWDMHizveštajnog privrednog subjektaNDR
LXVOXþDMHYLPDNDGDVHILQDQVLMVNLL]YHãWDMLSULYUHGQRJVXEMHNWDSUHYRGH
XYDOXWX]DSULND]LYDQMHNRMDMHUD]OLþLWDRGfunkcionalne valute
3UHUDþXQDYDQMHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDinostranog poslovanja
Standard ]DKWHYD GD VH JRRGZLOO L L]QRVL SULODJRÿDYDQMD VUHGVWDYD L
REDYH]D QD IHU YUHGQRVW NRML QDVWDMX NRG SULEDYOMDQMD inostranog
privrednog subjekta REXKYDWHNDRGHRVUHGVWDYDLREDYH]DSULEDYOMHQRJ
VXEMHNWDLGDVHSUHYRGHSR]DNOMXþQRPNXUVX
2EHORGDQMLYDQMD
Standard XNLGD SKT-30 Valuta izveštavanja - Prevođenje iz valute
merenja u valutu prikazivanja L RG QMHJD SUHX]LPD QDMYHüL GHR
SURSLVDQLK REHORGDQMLYDQMD 7L ]DKWHYL ]D REHORGDQMLYDQMHP SULPHQMXMX
VHXVOXþDMXNRULãüHQMDPHWRGH]DSUHUDþXQDYDQMHNRMDMHUD]OLþLWDRGRQH

RSLVDQHXSDUDJUDILPD,1L,1StandardaLOLNDGDVHSUXåDMXRVWDOH
GRSXQVNH LQIRUPDFLMH NDR ãWR MH L]YRG L] NRPSOHWQLK ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMDNRMHVXSULND]DQHXYDOXWLUD]OLþLWRMRGfunkcionalne valuteLOL
valute za prikazivanje
3ULYUHGQLVXEMHNWREHORGDQMXMHVYDNXSURPHQXfunkcionalne valuteNDRL
UD]ORJH]ERJNRMLKVHSURPHQDGHVLOD
2VWDOLQHSRPHQXWLELWQL]DKWHYLStandardaELVHXNUDWNRPRJOLUH]LPLUDWLQD
7UDQVDNFLMH X VWUDQLP YDOXWDPD NRQYHUWXMX VH X GRPDüX YDOXWX QD GDQ
RGYLMDQMDWUDQVDNFLMH
.XUVQDUD]OLNDQDVWDMHNDGDSRVWRMLUD]OLNDXYDOXWQLPNXUVHYLPDNRMLVX
YDåLOL QD GDQ QDVWDQND WUDQVDNFLMH SULEDYOMDQMD VUHGVWYD LOL QDVWDQND
REDYH]HLQD
GDWXPSRGPLULYDQMDWHWUDQVDNFLMHLOL
datum bilansaDNRWUDQVDNFLMDQDdatum bilansaQLMHSRGPLUHQD
8NOMXþLYDQMH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD inostranog poslovanja X ILQDQVLMVNH
L]YHãWDMH izveštajnog privrednog subjekta UDGLVH SULPHQRP XRELþDMHQLK
SRVWXSDND NRQVROLGRYDQMD NDR ãWR MH HOLPLQDFLMD XQXWDUJUXSQLK VDOGD L
XQXWDUJUXSQLK WUDQVDNFLMD SULYUHGQRJ VXEMHNWD L] JUXSH ]D
NRQVROLGRYDQMH 0HÿXWLP NXUVQD UD]OLND NRMD QDVWDMH QD QHNRM
PRQHWDUQRMVWDYFLXQXWDUJUXSHELORGDMHNUDWNRURþQDLOLGXJRURþQDQH
HOLPLQLãHVHL]konsolidovanih finansijskih izveštajaNDRãWRMHWRVOXþDM
VDRVWDOLPL]QRVLPDNRMLQDVWDMXL]XQXWDUJUXSQLKVDOGDMHUPRQHWDUQD
VWDYND SUHGVWDYOMD REDYH]X SUHWYDUDQMD MHGQH YDOXWH X GUXJX L L]ODåH
izveštajni privredni subjektGRELWNXLOLJXELWNXRGIOXNWXDFLMDYDOXWD
3ULYUHGQLVXEMHNWREHORGDQMXMH
NXUVQHUD]OLNHXNOMXþHQHXUH]XOWDW
DQDOL]XSURPHQDNXUVQLKUD]OLNDSUL]QDWLKXVRSVWYHQRPNDSLWDOX
SURPHQHXNODVLILNDFLMDPDinostranog poslovanjaL
SROLWLNHXSUDYOMDQMDUL]LNRPSURPHQHNXUVHYDVWUDQLKYDOXWD

0567URãNRYLSR]DMPOMLYDQMD
(IAS 23 Borrowing Costs)

8YRGQHQDSRPHQH

Međunarodni računovodstveni standard 23 Troškovi pozajmljivanja X
GDOMHP WHNVWX Standard SRVWDR MH SULPHQOMLY ]D ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH NRML
SRNULYDMX SHULRGH NRML ]DSRþLQMX QD GDQ JRGLQH LOL NDVQLMH
StandardMH]DPHQLRMRS 23 Kapitalizovanje troškova pozajmljivanjaNRML
MHELRRGREUHQJRGLQH
Standard MH L]PHQMHQ JRGLQH SR RVQRYX SURPHQH MRS 8
SURPHQMHQ MH SDUDJUDI Standarda ,]PHQH VX SRVWDOH SULPHQOMLYH ]D
ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH NRML SRNULYDMX SHULRGH NRML ]DSRþLQMX QD GDQ
JRGLQHLOLNDVQLMH
8 PDUWX JRGLQH Odbor MH L]PHQLR Standard. ,]PHQH VX SRVWDOH
SULPHQOMLYH]DILQDQVLMVNHL]YHãWDMHNRMLSRNULYDMXSHULRGHNRML]DSRþLQMXQD
GDQJRGLQHLOLNDVQLMH
6DGUåDMStandardaL]ORåHQMHXSDUDJUDILPDL'RGDWNX8]StandardDOL
QHNDRQMHJRYGHRREMDYOMHQHVXLOsnove za zaključivanje.
&LOM Standarda MH SURSLVLYDQMH UDþXQRYRGVWYHQLK SRVWXSDND ]D WURãNRYH
SR]DMPOMLYDQMD 2VQRYQL SULQFLS QD NRPH VH ]DVQLYD Standard MH GD VH
WURãNRYLSR]DMPOMLYDQMDNRMLVHGLUHNWQRPRJXSULSLVDWLVWLFDQMXL]JUDGQMLLOL
SURL]YRGQML NYDOLILNRYDQRJ VUHGVWYD XNOMXþXMH X QMHJRYX QDEDYQX YUHGQRVW
LOL FHQX NRãWDQMD D GD VH VYL GUXJL WURãNRYL SR]DMPOMLYDQMD WUHWLUDMX NDR
UDVKRGSHULRGDXNRMHPVXQDVWDOL
WHUPLQD
3R]DMPOMLYDQMDNRULãüHQMHX]QDNQDGXWXÿHJILQDQVLMVNRJSRWHQFLMDOD
RELþQRXYLGXNRULãüHQMDNUHGLWD
3R]DMPOMLYDQMD ]D RSãWH QDPHQH SR]DMPOMLYDQMD NRMD QLVX VWULNWQR
QDPHQMHQD ]D ILQDQVLUDQMH QDEDYNH QHNRJ VUHGVWYD 3ULPHU ]D RYDNYD
SR]DMPOMLYDQMD PRJX GD EXGX SR]DMPOMLYDQMD QDPHQMHQD RGUåDYDQMX
OLNYLGQRVWLSULYUHGQRJVXEMHNWD
7URãNRYLSR]DMPOMLYDQMDREXKYDWDMXWURãNRYHNDPDWDLGUXJHWURãNRYH
NRMLQDVWDMXXYH]LVDSR]DMPOMLYDQMHPILQDQVLMVNLKVUHGVWDYD'HWDOMQLMH
UDãþODQMHQLWURãNRYLSR]DMPOMLYDQMDPRJXVHNODVLILNRYDWLQD
NDPDWHQDNUDWNRURþQHLGXJRURþQHSR]DMPLFHQDMþHãüHNUHGLWH
NDPDWHSRRVQRYXSUHNRUDþHQMDQDEDQNDUVNRPUDþXQX
DPRUWL]DFLMX SRSXVWD GLVNRQWD LOL SUHPLMD NRML VH RGQRVH QD
SR]DMPOMLYDQMD
SRPRüQH WURãNRYH NRML QDVWDMX X YH]L VD DUDQåPDQLPD
SR]DMPOMLYDQMDQSUWURãNRYLRVLJXUDQMDNUHGLWD
ILQDQVLMVNHWURãNRYHXYH]LVDILQDQVLMVNLPOL]LQJRP
NXUVQHUD]OLNHSURLVWHNOHL]SR]DMPOMLYDQMDXVWUDQRMYDOXWLXL]QRVXX
NRMHP VH VPDWUDMX XVNODÿLYDQMHP GR WURãNRYD NDPDWD Na primer,
preduzeće uzima dinarski kredit sa valutnom klauzulom i kamatnom
stopom koja se daje na devizne kredite; da je kredit uzet u dinarima
kamatna stopa bi bila mnogo veća, jer ona treba da pokrije i domaću
inflaciju. S obzirom da je ugovorena valutna klauzula, na taj način je
anuliran efekat domaće inflacije i kamatna stopa je zbog toga niža,
pa bi efekat ugovorene valutne klauzule trebalo tretirati ne kao
kursnu razliku, već kao trošak finansiranja, koji je u delokrugu

Standarda
.DSLWDOL]DFLMD IRUPLUDQMH QDEDYQH YUHGQRVWL VUHGVWYD D X NRQWHNVWX
Standarda XNOMXþLYDQMH WURãNRYD SR]DMPOMLYDQMD X QDEDYQX YUHGQRVW
VUHGVWYD
Kvalifikovano sredstvoVDVWDQRYLãWDStandardaUDGLVHRVUHGVWYXNRMH
VH RSRVREOMDYD ]D XSRWUHEX QDEDYOMD JUDGL SURL]YRGL L X þLMX VH
QDEDYQX YUHGQRVW LOL FHQX NRãWDQMD XNOMXþXMX WURãNRYL SR]DMPOMLYDQMD
5DGLVHRVUHGVWYLPD]DNRMHMHSRWUHEDQ]QDWDQYUHPHQVNLSHULRGGDEL
ELORVSUHPQR]DQDPHUDYDQXXSRWUHEXLOLSURGDMX5DGLVHUHFLPRR
− ]DOLKDPD NRMH ]DKWHYDMX ]QDWDQ YUHPHQVNL SHULRG GD VH GRYHGX X
VWDQMHSRJRGQR]DSURGDMXzalihe u hladnjačama, zalihe vina i dr.
− SURL]YRGQLPSRVWURMHQMLPD
− HQHUJHWVNLPSRVWURMHQMLPD
− XODJDQMLPDXQHNUHWQLQHXODJDQMDX]JUDGH]HPOMLãWDãXPH
− QHPDWHULMDOQLPXODJDQMLPD
)LQDQVLMVNDVUHGVWYDXNOMXþLYLXODJDQMDXNDSLWDOXzavisna pravna lica
pridružena društvaLzajednička ulaganjaNDRL]DOLKHNRMHVHSURL]YRGH
UXWLQVNL LOL QD GUXJL QDþLQ FLNOLþQR X YHOLNLP NROLþLQDPD X NUDWNRP
YUHPHQVNRP SHULRGX QH VPDWUDMX VH NYDOLILNRYDQLP VUHGVWYLPD 6HP
WRJD NYDOLILNRYDQLP VUHGVWYLPD QH VPDWUDMX VH QL VUHGVWYD NRMD VX
VSUHPQD]DQMLKRYXQDPHUDYDQXXSRWUHEXLOLSURGDMXNDGDVXQDEDYOMHQD
5DþXQRYRGVWYR WURãNRYD SR]DMPOMLYDQMD GHR UDþXQRYRGVWYD NRML
REDYOMDSRVORYHYH]DQH]DWURãNRYHSR]DMPOMLYDQMD
1DGRNQDGLYL L]QRV VUHGVWYD MH YLãL L]QRV RG VOHGHüLK L]QRVD IHU
YUHGQRVWL XPDQMHQH ]D SURFHQMHQH WURãNRYH SURGDMH LOL XSRWUHEQH
YUHGQRVWLWRJVUHGVWYD
)HU YUHGQRVW XPDQMHQD ]D SURFHQMHQH WURãNRYH SURGDMH MH YUHGQRVW
]DNRMXVUHGVWYRPRåHELWLSURGDWRLOLUD]PHQMHQRL]PHÿXREDYHãWHQLKL
YROMQLKVWUDQDNDXWUDQVDNFLMLQDVORERGQRPWUåLãWXYROMQDVWUDQNDMHRQD
NRMDGREURYROMQRSULVWXSDWUDQVDNFLMLSURGDMH LOLUD]PHQH XPDQMHQD ]D
WURãNRYH RWXÿHQMD SURGDMH 1HWR SURGDMQD FHQD VH UD]OLNXMH RG IHU
YUHGQRVWL]DWURãNRYHRWXÿHQMDSURGDMH
2VQRYQL SRVWXSDN ]D WURãNRYH SR]DMPOMLYDQMD ± UDGL VH R
UDþXQRYRGVWYHQRP SRVWXNX VD WURãNRYLPD SR]DMPOMLYDQMD SURSLVDQRP
SUHWKRGQLPMRS 23 Troškovi pozajmljivanja3UHPDRVQRYQRPSRVWXSNX
WURãNRYL SR]DMPOMLYDQMD VH SUL]QDMX NDR UDVKRG REUDþXQVNRJ SHULRGD X
NRMHP VX QDVWDOL QH]DYLVQR RG WRJD NDNR MH L ]D ãWD SR]DMPOMLYDQMH
YUãHQR 'DNOH þDN L DNR MH SR]DMPOMLYDQMH YUãHQR X REOLNX NUHGLWD ]D
ILQDQVLUDQMHL]JUDGQMHQHNRJREMHNWDNDPDWDLVYLSULSDGDMXüLWURãNRYLX
YH]LVDNRULãüHQMHPNUHGLWDWUHWLUDOLELVHNDRUDVKRGSHULRGDNQMLåHQMHEL
VHYUãLORQDRGJRYDUDMXüLPUDþXQLPDUDVKRGDILQDQVLUDQMD
'RSXãWHQLDOWHUQDWLYQLSRVWXSDN]DWURãNRYHSR]DMPOMLYDQMD±UDGLVH
R UDþXQRYRGVWYHQRP SRVWXNX VD WURãNRYLPD SR]DMPOMLYDQMD SURSLVDQRP
SUHWKRGQLP MRS 23 Troškovi pozajmljivanja 3UHPD GRSXãWHQRP
DOWHUQDWLYQRP SRVWXSNX WURãNRYL SR]DMPOMLYDQMD VH SUL]QDMX NDR UDVKRG
SHULRGDXNRMHPVXQDVWDOLRVLPXL]QRVXNRMLVHPRåHGLUHNWQRSULSLVDWL
VWLFDQMXL]JUDGQMLLOLSURL]YRGQMLkvalifikovanog sredstva

'HORNUXJStandarda

Standard VH SULPHQMXMH X UDþXQRYRGVWYX WURãNRYD SR]DMPOMLYDQMD Standard
VH QH EDYL L]GDFLPD SRYRGRP UD]OLþLWLK REOLND VRSVWYHQRJ NDSLWDOD 8 WRP
VPLVOXStandardVHQHEDYLVWYDUQLPLOLXNDONXOLVDQLPWURãNRYLPDDNFLMVNRJ
NDSLWDODXNOMXþXMXüLSULRULWHWQHDNFLMHNRMHQLVXNODVLILNRYDQHNDRREDYH]H
=ERJWRJDVHStandardQHEDYLQLGLYLGHQGDPD
2G SULYUHGQRJ VXEMHNWD VH QH ]DKWHYD GD SULPHQMXMH Standard ]D WURãNRYH
SR]DMPOMLYDQMD NRML VH GLUHNWQR PRJX SULSLVDWL VWLFDQMX L]JUDGQML LOL
SURL]YRGQML
kvalifikovanih sredstava YUHGQRYDQLK SR IHU YUHGQRVWL QD SULPHU
ELRORãNLKVUHGVWDYDLOL
]DOLKD NRMH VH LQGXVWULMVNL LOL QD GUXJL QDþLQ SURL]YRGH X YHOLNLP
NROLþLQDPDVWDOQRQDLVWLQDþLQ
3UL]QDYDQMHWURãNRYDSR]DMPOMLYDQMD

Standard ]DKWHYD GD SULYUHGQL VXEMHNW NDSLWDOL]XMH WURãNRYH SR]DMPOMLYDQMD
NRML VH GLUHNWQR PRJX SULSLVDWL VWLFDQMX L]JUDGQML LOL SURL]YRGQML
NYDOLILNRYDQRJ VUHGVWYD NDR GHR WURãNRYD QDEDYNH WRJ VUHGVWYD 7URãNRYL
SR]DMPOMLYDQMD XNOMXþXMH VH X QDEDYQX YUHGQRVW LOL FHQX NRãWDQMD WRJ
VUHGVWYDDOLSRGXVORYRP
GDVHWURãNRYLSR]DMPOMLYDQMDPRJXSRX]GDQRL]PHULWLL
GDMHYHURYDWQRGDüHXEXGXüQRVWLSULYUHGQLVXEMHNWLPDWLNRULVWLRGWRJ
VUHGVWYD GD üH VH VYUVLVKRGQR NRULVWLWL X SRVORYDQMX Ukoliko bi
preduzeću stigao obračun kamata po osnovu kredita uzetog za izgradnju
građevinskog objekta za koji se ispostavlja da je "promašena"
investicija, ti troškovi pozajmljivanja se ne bi uključili u njegovu
nabavnu vrednost.
3ULYUHGQL VXEMHNW SUHRVWDOH WURãNRYH SR]DMPOMLYDQMD SUL]QDMH NDR UDVKRG
SHULRGDXSHULRGXXNRPHVXQDVWDOL
Standard X RGQRVX QD SUHWKRGQL MRS 23 QH SUXåD PRJXüQRVW L]ERUD
SULYUHGQRPVXEMHNWXGDOLüHLOLQHüHNDSLWDOL]RYDWLWURãNRYHSR]DMPOMLYDQMD±
NDSLWDOL]XMH LK DNR LPD kvalifikovanih sredstava 5D]ORJ ]D SURPHQX
SUHWKRGQRJ MRS 23 X VPLVOX SRVWRMDQMD VDPR MHGQRJ UDþXQRYRGVWYHQRJ
SRVWXSDQMD ]D WURãNRYH SR]DMPOMLYDQMD SURL]OD]L L] WHåQMH ]D SRYHüDQMHP
XSRUHGLYRVWLILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDLSREROMãDQMDQMLKRYRJNYDOLWHWD1DLPHX
VOXþDMX GD VH X MHGQRP REUDþXQVNRP SHULRGX SULPHQMXMH GRSXãWHQL
DOWHUQDWLYQLSRVWXSDNHIHNWLSRUH]XOWDWXRGQRVXQDSULPHQMLYDQMHRVQRYQRJ
SRVWXSNDELOLEL
DNRQHELSRVWRMDOLWURãNRYLSR]DMPOMLYDQMDNRMLVHPRJXGLUHNWQRGRYHVWL
X YH]X VD SULEDYOMDQMHP L]JUDGQMRP LOL SURL]YRGQMRP kvalifikovanog
sredstvaUH]XOWDWELELRLVWLNDRLNRGRVQRYQRJSRVWXSND
DNRELSRVWRMDOLWURãNRYLSR]DMPOMLYDQMDNRMLVHPRJXGLUHNWQRGRYHVWLX
YH]X VD SULEDYOMDQMHP L]JUDGQMRP LOL SURL]YRGQMRP kvalifikovanog
sredstva ILQDQVLMVNL UH]XOWDW SULYUHGQRJ VXEMHNWD EL X JRGLQL X NRMRM MH
L]YUãHQD NDSLWDOL]DFLMD ELR YHüL QHJR NRG RVQRYQRJ SRVWXSND MHU EL VH
GHRWURãNRYDNDPDWDLWRRQDMNRMLVHRGQRVLQDkvalifikovano sredstvo
LVND]DR X izveštaju o finansijskom položaju /bilansu stanja/ NDR GHR
QMHJRYH QDEDYQH YUHGQRVWL D QH X izveštaju o ostvarenim rezultatima
/bilansu uspeha/ NDR ãWR EL WR ELR VOXþDM VD RVQRYQLP SRVWXSNRP D X
QDUHGQLPJRGLQDPDSRVPDWUDQRGRNWUDMHRWSLVLYDQMHVUHGVWYDXþLMRMMH
QDEDYQRMYUHGQRVWLL]YUãHQDNDSLWDOL]DFLMDUH]XOWDWLELELOLPDQMLMHUELX
WLPJRGLQDPDWURãNRYLDPRUWL]DFLMHWRJVUHGVWYDELOLXYHüDQL]ERJWRJD
ãWR LP MH ]D L]QRV NDSLWDOL]RYDQLK WURãNRYD SR]DMPOMLYDQMD XYHüDQD
RVQRYLFD
.DGD SULYUHGQL VXEMHNW SULPHQMXMH MRS 29 Finansijsko izveštavanje u

hiperinflatornoj ekonomiji RQ SUL]QDMH NDR UDVKRGH GHR WURãNRYD
SR]DMPOMLYDQMDNRMLNRPSHQ]XMXLQIODFLMXWRNRPSHULRGDNRMLVHXVNODGXVD
SDUDJUDIRPWRJ6WDQGDUGDVPDWUDKLSHULQIODWRUQLP
8YH]LVDNDSLWDOL]RYDQMHPWURãNRYDSR]DMPOMLYDQMDStandardUHJXOLãH
SULKYDWOMLYRVWWURãNRYDSR]DMPOMLYDQMDVDVWDQRYLãWDNDSLWDOL]DFLMH
SRVWXSDQMH X VOXþDMX SUHNRUDþHQMD NQMLJRYRGVWYHQRJ L]QRVD
kvalifikovanog sredstvaL]QDGQDGRNQDGLYRJL]QRVD
SRþHWDNNDSLWDOL]DFLMH
SULYUHPHQLSUHNLGNDSLWDOL]DFLMHL
SUHVWDQDNNDSLWDOL]DFLMH

3ULKYDWOMLYRVWWURãNRYDSR]DMPOMLYDQMDVDVWDQRYLãWDNDSLWDOL]DFLMH

7URãNRYLSR]DMPOMLYDQMDNRMLVHPRJXGLUHNWQRSULSLVDWLVWLFDQMXL]JUDGQMLLOL
SURL]YRGQML kvalifikovanog sredstva VX WURãNRYL SR]DMPOMLYDQMD NRML EL VH
PRJOLL]EHüLGDQLMHSRVWRMDRL]GDWDN]DWRkvalifikovano sredstvoNa primer,
da ne gradi građevinski objekat, preduzeće ne bi ni uzimalo kredit, pa ne bi
ni imalo troškove pozajmljivanja
2GUHÿLYDQMH YLVLQH RYLK WURãNRYD QLMH WHãNR XNROLNR SULYUHGQL VXEMHNW
SR]DMPOMXMH ILQDQVLMVND VUHGVWYD VDPR ]D VYUKX QDEDYNH RGUHÿHQRJ
kvalifikovanog sredstvaNa primer, preduzeće koristi samo jedan kredit i on
je uzet za finansiranje izgradnje zgrade (koja shodno ovom Standardu spada
u kvalifikovana sredstva). Troškovi kamate koji će biti plaćeni predstavljaju
troškove pozajmljivanja koji se mogu kapitalizovati.
)LQDQVLMVNDVUHGVWYDVHPRJXSR]DMPLWLLSUHQHJRãWRVHPRJXXSRWUHELWL]D
ILQDQVLUDQMH SULEDYOMDQMD NXSRYLQH L]JUDGQMH LOL SURL]YRGQMH kvalifikovanih
sredstava1DSULPHUSULYUHGQLVXEMHNWMHXJRYRULRSUHX]LPDQMHSUYHWUDQãH
NUHGLWD MXQD DLVSODWD GREDYOMDþX SR RVQRYX JUDGQMH REMHNWDMH MXQD
'DVUHGVWYDQHELVWDMDODQHLVNRULãüHQDD]DWDMSHULRGVHREUDþXQDYDNDPDWD
SULYUHGQLVXEMHNWPRåHNRULVWLRYDVUHGVWYD]DGUXJHQDPHQHSODüDQMHGUXJLK
REDYH]D LOL SODVLUDQMH VUHGVWDYD SRG NDPDWX 8 RYDNYRM VLWXDFLML XNXSDQ
WURãDN SR]DMPOMLYDQMD VH QH PRåH NDSLWDOL]RYDWL YHü VH RG QMHJD RGX]LPD
HYHQWXDOQR VWYDUQRRVWYDUHQL SULKRG RGSODVLUDQMDVUHGVWDYDLOL RSRUWXQLWHWQL
SULKRG 2YD QDSRPHQD R RGX]LPDQMX SULKRGD RG SODVLUDQMD VUHGVWDYD QH
RGQRVL VH QD SR]DMPOMLYDQMD NRMD QLVX YUãHQD VD VWURJRP QDPHQRP
ILQDQVLUDQMDQDEDYNLkvalifikovanog sredstva
2GUHÿLYDQMH YLVLQH WURãNRYD SR]DMPOMLYDQMD MH NRPSOLNRYDQR X VOXþDMHYLPD
NDGD SULYUHGQL VXEMHNW VHP QDYHGHQLK QDPHQVNLK SR]DMPOMLYDQMD ]D
ILQDQVLUDQMH QDEDYNH kvalifikovanih sredstava LPD L REDYH]H X YH]L VD

SR]DMPOMLYDQMHP RSãWH QDPHQH -HU SULYUHGQL VXEMHNW PRåH SR]DMPOMHQD
ILQDQVLMVND VUHGVWYD NRULVWLWL LVWRYUHPHQR ]D ILQDQVLUDQMH YLãH VYRMLK
DNWLYQRVWL ]DOLKD SURL]YRGQMH DOL L QDEDYNH L]JUDGQMH SURL]YRGQMH L VO
kvalifikovanog sredstva 8 WRP VOXþDMX YLVLQD RYLK WURãNRYD
SR]DMPOMLYDQMD NRMD VH NDSLWDOL]XMH L]UDþXQDYD VH SULPHQRP VWRSH
NDSLWDOL]DFLMH QD L]GDWNH ]D QDEDYNX WRJ VUHGVWYD 6WRSD NDSLWDOL]DFLMH MH
SRQGHULVDQLSURVHNWURãNRYDSR]DMPOMLYDQMDQDSUHRVWDOHL]QRVHSR]DMPOMHQLK
VUHGVWDYD SULYUHGQRJ VXEMHNWD X WRNX SHULRGD RVLP RQLK L]QRVD NRML VX
QDPHQVNLSR]DMPOMHQL]DQDEDYNXkvalifikovanog sredstva

3ULND]DüHPRRYRQDVOHGHüHPSULPHUX
"Preduzeće preko cele godine ima obaveze po tri kredita:
1. kredit od 100.000,00 din. kod koga je godišnja kamata 5.000,00 din.;
2. kredit od 50.000,00 din. kod koga je godišnja kamata 3.000,00 din.;
3. kredit od 20.000,00 din. kod koga je godišnja kamata 1.500,00 din. -
ovaj kredit se isključivo koristi za finansiranje izgradnje zgrade
(kvalifikovano sredstvo).
Preduzeće je imalo u tekućoj godini izdatak za finansiranje zgrade u iznosu
od 40.000,00 din. Izdatak je ravnomerno raspoređen tokom prve polovine
godine."

,]UDþXQDYDQMHVWRSHNDSLWDOL]DFLMHXUDGLüHPRQDRVQRYXSUYDGYDNUHGLWD

=ELUNDPDWD GLQGLQ
6WRSDNDSLW
=ELUREDYH]DSRNUHGLWLPD GLQGLQ

GLQ
6WRSDNDSLW
GLQ
,]QRV WURãNRYD SR]DMPOMLYDQMD SUYRJ L GUXJRJ NUHGLWD NRML üH ELWL

NDSLWDOL]RYDQXQDEDYQXYUHGQRVW]JUDGHL]UDþXQDOLELVPRQDVOHGHüLQDþLQ

40.000,00 din. : 2 x 5,3333% = 1.066,66 din. 1

3ULND]DQL QDþLQL]UDþXQDYDQMDWURãNRYD NDPDWH NRML VH PRJX NDSLWDOL]RYDWL

QLMH QDMSUHFL]QLML 3UHFL]QLML QDþLQ UDþXQDQMD EL SRGUD]XPHYDR GD VH QD
RVQRYXL]UDþXQDWHVWRSHNDSLWDOL]DFLMHL]UDþXQDNRQIRUPQDNDPDWQDVWRSD]D
SUHGYLÿHQL SHULRG NDSLWDOL]DFLMH 2QD EL VH PRJOD L]UDþXQDWL SR VOHGHüHP
REUDVFX

Ͽ
%URMXMHGQDþLQLR]QDþDYDSRORYLQXJRGLQH

 
  ɫ  ɬ
ɤɫ =  +  −  ∗
  
 
JGHMH
NVNRQIRUPQDNDPDWQDVWRSD
VL]UDþXQDWDVWRSDNDSLWDOL]DFLMH
WEURMNDSLWDOLVDQMD
=DPHQRPXQDãHPSULPHUXGRELMDPR

 
  
ɤɫ =  +  −  ∗ =
  
 

8 RYRP VOXþDMX L]QRV WURãNRYD SR]DMPOMLYDQMD NRML VH PRJX NDSLWDOL]RYDWL
ELREL
40.000,00 din x 2,63187% = 1.052,75 din.

3UL RYRP UDþXQDQMX WUHED YRGLWL UDþXQD GD WURãNRYL SR]DMPOMLYDQMD NRML üH
ELWLNDSLWDOL]RYDQLQHPRJXGDEXGXYHüLRGWURãNRYDSR]DMPOMLYDQMDXWRP
REUDþXQVNRPSHULRGX
6OHGHüL SULPHUL RWHåDYDMX LGHQWLILNRYDQMH WURãNRYD SR]DMPOMLYDQMD NRML VH
PRJXNDSLWDOL]RYDWL
ILQDQVLMVNDDNWLYQRVWSULYUHGQRJVXEMHNWDMHFHQWUDOL]RYDQDWDNRGDQLMH
PRJXüHVYDNXSR]DMPLFXSULSLVDWLRGUHÿHQRPL]GDWNX
matično pravno liceSR]DMPOMXMHVUHGVWYDL]UD]OLþLWLKL]YRUDSRUD]OLþLWLP
NDPDWQLP VWRSDPD D ]DWLP LK SR]DMPOMXMH VYRMLP zavisnim L RVWDOLP
SRYH]DQLP pravnim licima 8 RYDNYRM VLWXDFLML SRVWXSFL NRQVROLGDFLMH
QDODåXGDVHVYDGRELWSRRVQRYXRYDNYLKWUDQVDNFLMDIRUPLUDQDXJUXSL
]D NRQVROLGRYDQMH HOLPLQLãH $OL VD GUXJH VWUDQH ]D VYDNL SULYUHGQL
VXEMHNW JOHGDQR SRQDRVRE SULPHUHQR MH GD DNR MH RGJRYRUDQ ]D
RUJDQL]RYDQMH VRSVWYHQLK SR]DMPLFD NRULVWL SRQGHULVDQL SURVHN VYRMLK
WURãNRYDSR]DMPOMLYDQMD
NRULãüHQMH LQRVWUDQLK ]DMPRYD NDGD SULYUHGQL VXEMHNW SRVOXMH X YLVRNR
LQIODWRUQRMSULYUHGLSDSRVWRMH]QDþDMQHIOXNWXDFLMHGHYL]QLKNXUVHYD

3UHNRUDþHQMH NQMLJRYRGVWYHQRJ L]QDG QDGRNQDGLYRJ L]QRVD

8 VOXþDMX GD NQMLJRYRGVWYHQL L]QRV LOL RþHNLYDQL NRQDþQL WURãDN QDEDYNH
kvalifikovanog sredstva SUHOD]L QMHJRY QDGRNQDGLYL L]QRV LOL QHWR YUHGQRVW
NRMDVHPRåHUHDOL]RYDWLNQMLJRYRGVWYHQLL]QRVVHGHOLPLþQRLOLXSRWSXQRVWL
RWSLVXMHXVNODGXVD]DKWHYLPDGUXJLKMeđunarodnih standarda finansijskog
izveštavanja $NR MH QD SULPHU X]HW NUHGLW ]D ILQDQVLUDQMH ]DOLKD YLQD X
EDþYDPDDSURGDMQHFHQHYLQDVHVPDQMHPRåHVHGHVLWLGDNQMLJRYRGVWYHQD
YUHGQRVW YLQD QMHJRYD GR WDGD IRUPLUDQD FHQD NRãWDQMD EXGH YLãD RG
SURGDMQHSDXVNODGXVDMRS 2 ZaliheWUHEDL]YUãLWLYUHGQRYDQMHQDQLåHWM
YUHGQRYDQMHWUHEDL]YUãLWLSRQLåRMQHWRSURGDMQRMYUHGQRVWL'DNOHXRYRP
VOXþDMXQHGDQHPDPRJXüQRVWLSRYHüDQMXNQMLJRYRGVWYHQHYUHGQRVWLYLQDSR
RVQRYXXNOMXþLYDQMDWURãNRYDSR]DMPOMLYDQMDYHüVHRQDPRUDVPDQMLWL
8 RGUHÿHQLP RNROQRVWLPD L]QRV GHOLPLþQRJ LOL SRWSXQRJ RWSLVD SRQRYR VH
SULSLVXMHYUHGQRVWLVUHGVWDYDXVNODGXVDGUXJLPMeđunarodnimstandardima
finansijskog izveštavanjaDNRELQDSULPHUSRUDVOHFHQHYLQDQDWUåLãWX

3RþHWDNNDSLWDOL]RYDQMD

6D NDSLWDOL]RYDQMHP WURãNRYD SR]DMPOMLYDQMD NDR GHOD QDEDYQH
YUHGQRVWL FHQH NRãWDQMD kvalifikovanog sredstva WUHED SRþHWL NDGD VX
LVWRYUHPHQRLVSXQMHQDVOHGHüDWULXVORYD
NDGDQDVWDQXL]GDFL]DVUHGVWYRL]GDFL]Dkvalifikovano sredstvoVDGUåH
VDPR RQH L]GDWNH NRML VX LPDOL ]D SRVOHGLFX QRYþDQR SODüDQMH WUDQVIHU
GUXJLKVUHGVWDYDLOLSULKYDWDQMHREDYH]DQDNRMHVHSODüDNDPDWD,]GDFL
VHXPDQMXMX]DVYHXSODWHGRQDFLMHUHJUHVHLVOSULPOMHQHXYH]LVDWLP
VUHGVWYRPRGUHFLPRGUåDYH
NDGDQDVWDQXWURãNRYLSR]DMPOMLYDQMDL
NDGD VX DNWLYQRVWL QHRSKRGQH ]D SULSUHPX VUHGVWYD ]D QMHJRYX
QDPHUDYDQXXSRWUHEXLOLSURGDMXXWRNXna primer, gradnja se vrši na
zemljištu koje je preduzeće kupilo pre 3 godine. Sa kapitalizovanjem se
ne bi započelo danom kupovine zemljišta, ako ono tada nije kupljeno sa
striktnom namenom gradnje, već je kupljeno, recimo, zbog povoljnosti na
tržištu nekretnina (po principu - "neka se nađe"). Sa kapitalizovanjem bi
se započelo od momenta početka izgradnje.

3ULYUHPHQLSUHNLGNDSLWDOL]RYDQMD

.DSLWDOL]RYDQMHWURãNRYDSR]DMPOMLYDQMDSULYUHPHQRVHSUHNLGDXYUHPHNDGD
MHSUHNLQXWDNWLYDQUDGQDNYDOLILNRYDQLPVUHGVWYLPD
To bi, recimo, bio slučaj privremenog obustavljanja radova na izgradnji
proizvodne hale, koji je uzrokovan nemogućnošću daljeg finansiranja ili
zbog preorijentisanja na druge aktivnosti ("nova" poslovna politika je
modernizacija postojeće mašine umesto da se gradi hala) i dr.
,DNRQHPDIL]LþNLKDNWLYQRVWLQDL]JUDGQMLVUHGVWYDNDSLWDOL]RYDQMHWURãNRYD
SR]DMPOMLYDQMD VH QH SUHNLGD DNR VH REDYOMDMX ]QDþDMQL WHKQLþNL L
DGPLQLVWUDWLYQLUDGRYL
6HPWRJDNDSLWDOL]RYDQMHWURãNRYDSR]DMPOMLYDQMDVHQHSUHNLGDXVOXþDMXGD
SULYUHPHQR REXVWDYOMDQMH SUHGVWDYOMD XRELþDMHQL SODQLUDQL WRN DNWLYQRVWL QD
QMHJRYRM L]JUDGQML Recimo, ako se gradi hotel u planini, za vreme snežnih
padavina i mrazeva prekidaju se radovi, ali se ne prekida kapitalizovanje
troškova pozajmljivanja.

3UHVWDQDNNDSLWDOL]RYDQMD

6D NDSLWDOL]RYDQMHP WURãNRYD SR]DMPOMLYDQMD VH SUHVWDMH NDGD VX GRYUãHQH
VYHELWQHDNWLYQRVWLSRWUHEQH]DSULSUHPXkvalifikovanog sredstva]DQMHJRYX
QDPHUDYDQX XSRWUHEX LOL SURGDMX 8NROLNR SULYUHGQL VXEMHNW QDVWDYOMD VD
NRULãüHQMHP NUHGLWD SR RVQRYX NRMHJ üH L QDGDOMH LPDWL WURãNRYH
SR]DMPOMLYDQMDWLWURãNRYLüHVHXEXGXüHWUHWLUDWLNDRUDVKRGLSHULRGD
6UHGVWYD VX RELþQR VSUHPQD ]D VYRMX QDPHUDYDQX XSRWUHEX LOL ]D GDOMX
SURGDMXNDGDMHGRYUãHQDQMLKRYDIL]LþNDL]JUDGQMDþDNLDNRVXSUHRVWDOLGD
VHREDYHUXWLQVNLDGPLQLVWUDWLYQLUDGRYLUHFLPRXNQMLåDYDQMH]JUDGHýDNL
DNRVXSUHRVWDOLQHNLPDQMLIL]LþNLUDGRYLNDRãWRVXXNUDãDYDQMHLVOSUHVWDMH
VHVDNDSLWDOL]RYDQMHPWURãNRYDSR]DMPOMLYDQMD
$NR VH L]JUDGQMD kvalifikovanog sredstva YUãL X GHORYLPD D VYDNL GHR VH
PRåH ]DVHEQR NRULVWLWL UHFLPR SUDYH VH EXQJDORYL SUHVWDMH VH VD
NDSLWDOL]RYDQMHP WURãNRYD SR]DMPOMLYDQMD ]D RQH GHORYH VUHGVWYD NRML VX
]DYUãHQLLNRMLVXVSUHPQL]DXSRWUHEXLOLSURGDMX

2EHORGDQMLYDQMD

3ULYUHGQLVXEMHNWREMDYOMXMH
L]QRVWURãNRYDSR]DMPOMLYDQMDNRMLMHNDSLWDOL]RYDQXWHNXüHPSHULRGX
"U vrednost građevinskog objekta "Proizvodna hala" u tekućem
periodu kapitalizovan je iznos troškova pozajmljivanja u iznosu od
10.000,00 din.";
VWRSX NDSLWDOL]RYDQMD NRULãüHQX NRG RGUHÿLYDQMD WURãNRYD

SR]DMPOMLYDQMDNRMLSRWSDGDMXSRGNDSLWDOL]DFLMX

"U tekućem periodu korišćena je stopa kapitalizovanja za troškove

pozajmljivanja od 5,33%".

MSFI 2 Plaćanje bazirano na akcijama

Plaćanja bazirano na akcijama
(IFRS 2 Share-based Payment)
1) Međunarodni standard finansijskog izveštavanja 2 Plaćanje bazirano na

akcijama (u daljem tekstu: Standard), odobren je od strane Odbora za
Međunarodne računovodstvene standarde (IASB) februara 2004. godine i
postao je primenljiv na finansijske izveštaje koji pokrivaju periode koji
započinju na dan 01.01.2005. godine ili kasnije.
2) Standard je kasnije više puta menjan (revidiran).
Sledeća tumačenja Komiteta za tumačenja međunarodnog finansijskog

izveštavanja /IFRIC/ odnose se na Standard:
- SKT 12 Konsolidacija – Entiteti posebne namene (revidiran 2004),
- KTMFI 8 Delokrug MSFI 2 i
- KTMFI 11 Grupa i otkupljene sopstvene akcije.
3. Rezime Standarda
1) U razvijenim tržišnim privredama nije neuobičajeno da privredni subjekti

izdaju akcije ili opcije akcija radi izmirenja obaveza prema svojim
zaposlenima ili radi plaćanja dobavljačima pri nabavci sredstava i usluga, ili
se visina obaveza prema zaposlenima ili dobavljačima određuje na osnovu
fer vrednosti akcija privrednog subjekta - radi se o tzv. plaćanjima baziranim
na akcijama.
2) Sve do izdavanja Standarda nije postojao nijedan Međunarodni standard
finansijskog izveštavanja koji reguliše priznavanje i vrednovanje ovakvih
transakcija.

2. Glavne karakteristike Standarda
1) Standard se primenjuje pri računovodstvenom obuhvatanju (priznavanju,

vrednovanju i obelodanjivanju) svih transakcija kod kojih je plaćanje
povezano sa akcijama privrednog subjekta, sem onih transakcija na koje se
primenjuju drugi Standardi (MSFI 3, MRS 32 i MSFI 9).
2) Transakcija bazirana na akcijama sastoji se u suštini od dve poslovne
transakcije:
- pribavljanja sredstva ili korišćenja neke usluge (sredstva i usluge se
mogu vrednovati u visini njihove fer vrednosti ili u visini fer vrednosti
ugovorenog broja akcija) i
- izmirenja nastale obaveze (obaveze se mogu izmiriti gotovinom ili
davanjem sopstvenih akcija).
Kombinujući navedene mogućnosti radilo bi se o sledećim vrstama
transakcija:
1. transakciji plaćanja akcijama - privredni subjekt kupuje sredstvo ili
koristi tuđu uslugu a kao nadoknadu daje svoj instrument kapitala (na
primer, svoje akcije ili opcije akcija),
2. transakciji plaćanja baziranoj na akcijama kod koje se obaveza
izmiruje gotovinom - visina obaveze je povezana sa vrednošću
sopstvenih akcija a poverioc svoje potraživanje naplaćuje u gotovini,
3. transakciji plaćanja akcijama sa mogućnošću gotovinskog plaćanja –
privredni subjekt kupuje sredstvo ili koristi tuđu uslugu a uslovi
sporazuma (ugovora) sa poveriocem obezbeđuju bilo privrednom
subjektu, bilo poveriocu mogućnost izbora da privredni subjekt izmiri
obavezu:
- u gotovini ili
- izdavanjem svojih instrumenata kapitala.
3) Kupljena sredstava i dobijene usluge u transakciji plaćanja akcijama
vrednuju se po njihovoj fer vrednosti, osim u slučaju kada se ona ne može
pouzdano proceniti.
Ukoliko privredni subjekt ne može pouzdano da proceni fer vrednosti
kupljenih sredstava ili dobijenih usluga (uključujući i usluge zaposlenih)
vrednuje ih indirektno - u visini fer vrednosti dodeljenih instrumenata
kapitala na datum dodeljivanja.
Kada se pribavljena sredstva ili usluge posredno vrednuju po fer vrednosti
dodeljenih instrumenata akcijskog kapitala, Standard precizira da se pri
određivanju fer vrednosti dodeljenih instrumenata akcijskog kapitala ne
uzimaju u obzir uslovi koji nisu tržišni. Ovi uslovi se uzimaju u obzir
prilikom određivanja dodeljenog broja instrumenata akcijskog kapitala (na
datum pribavljanja sredstava ili usluga, na datum bilansa ili na konačan

datum dodeljivanja). Standard zahteva da, ukoliko je to moguće, fer vrednost

dodeljenih instrumenata akcijskog kapitala bude zasnovana na njihovim
tržišnim cenama i da se pri tom određivanju uzmu u obzir rokovi i uslovi pod
kojima su dodeljeni instrumenti akcijskog kapitala.
Ukoliko ne postoje tržišne cene, fer vrednosti na dan vrednovanja se utvrđuju
uz pomoć tehnika procene cena tih instrumenata uzimajući u obzir
transakcije izvršene između obaveštenih i voljnih sporazumnih strana.
Standard propisuje postupanje privrednog subjekta u slučajevima kada dolazi
do modifikacija rokova i uslova kod dodeljenih akcija ili opcija.
4) Standard kod transakcije plaćanja bazirane na akcijama kod koje se obaveza
izmiruje gotovinom zahteva da privredni subjekt vrednuje kupljena sredstva
ili korišćene usluge (a samim tim i nastalog troška) po njihovoj fer vrednosti.
Iz toga proizlazi da se obaveza početno vrednuje u istom iznosu. Sve dok ne
izmiri obavezu privredni subjekt treba na datum bilansa da je ponovo
vrednuje i to u ekvivalentnoj vrednosti ugovorenog broja akcija i da utvrđene
razlike prizna kao prihod ili rashod. Privredni subjekt obavezu naknadno
vrednuje i na datum izmirenja obaveze, i tada utvrđenu razliku priznaje kao
prihod ili rashod perioda.
5) Kod transakcije plaćanja akcijama sa mogućnošću gotovinskog plaćanja
uslovi sporazuma obezbeđuju bilo privrednom subjektu bilo poveriocu
mogućnost izbora izmirenja transakcije bilo izdavanjem akcija bilo
gotovinom. Privredni subjekt takve transakcije ili komponente takve
transakcije obračunava kao:
- transakciju plaćanja baziranu na akcijama kod koje se obaveza izmiruje
gotovinom ukoliko i u meri u kojoj se privredni subjekt obavezao da će
namirenje transakcije uraditi gotovinom (a ne nekim instrumentom
kapita-
la) ili
- transakciju plaćanja akcijama ukoliko i u meri u kojoj se privredni
subjekt nije obavezao da će namirenje transakcije uraditi gotovinom (a
ne nekim instrumentom kapitala).
6) Standard postavlja zahteve za obelodanjivanjem:
- prirode i obima sporazuma o plaćanju akcijama koji su važili tokom
izveštajnog perioda,
- načina na koji je u obračunskom periodu utvrđivana fer vrednost
kupljenih sredstava ili korišćenih usluga i fer vrednost dodeljenih
instrumenata akcijskog kapitala i
- uticaja transakcija plaćanja baziranih na akcijama na rezultat
privrednog subjekta u obračunskom periodu, kao i uticaj na njegov
finansijski položaj.

MSFI 4 Ugovori o osiguranju

Ugovori o osiguranju
(IFRS 4 Insurance Contracts)
1) Međunarodni standard finansijskog izveštavanja 4 Ugovori o osiguranju (u

daljem tekstu: Standard), odobren je od strane Odbora za Međunarodne
računovodstvene standarde (IASB) 2004. godine.
2) Standard je kasnije više puta menjan (revidiran).
Sledeće tumačenje Komiteta za tumačenja međunarodnog finansijskog

izveštavanja /IFRIC/ odnosi se na Standard:
- SKT-27 Procenjivanje suštine događaja u pravnoj formi lizinga.
3. Rezime Standarda
1) Sve do objavljivanja Standarda nije postojao nijedan Međunarodni standard

finansijskog izveštavanja koji se neposredno bavio ugovorima o osiguranju.
Sem toga, posmatrano po zemljama bilo je različito računovodstveno
obuhvatanje ugovora o osiguranju.
2) Standard je objavljen i odobren za upotrebu da bi se:
- izvršila poboljšanja u računovodstvenoj praksi obuhvatanja ugovora o
osiguranju i
- zahtevalo od svakog privrednog subjekta koji zaključuje ugovore o
osiguranju da obelodanjuje informacije o tim ugovorima.
Donošenje Standarda i njegova primena predstavljaju I fazu aktivnosti
Odbora za međunarodne računovodstvene standarde na stvaranju
adekvatnog Standarda za ugovore o osiguranju. II faza rada na ovom
Standardu započela je u septembru 2004. godine obrazovanjem od strane
Odbora za međunarodne računovodstvene standarde Radne grupe za oblast
osiguranja. Zadatak ove radne grupe je izrada materijala za diskusiju.

2. Glavne karakteristike Standarda
1) Standard se primenjuje u računovodstvu osiguravača na sve:

- ugovore o osiguranju i reosiguranju koje on zaključuje kao osiguravač,
odnosno reosiguravač i
- ugovore o reosiguranju koje on (u svojstvu cedenta) zaključuje sa svojim
reosiguravačem.
Standard se ne odnosi na druga sredstva i obaveze osiguravača, uključujući i
njegova finansijska sredstva i finansijske obaveze.
2) Standard se ne primenjuje u računovodstvu osiguranika.
3) Standard u periodu svog važenja (do okončanja II faze i usvajanja novog
Standarda) pri izboru računovodstvenih politika za ugovore o osiguranju
privremeno oslobađa osiguravača od nekih zahteva drugih MSFI, uključujući
i uzimanje u obzir nekih zahteva Okvira za pripremanje i prikazivanje
finansijskih izveštaja. U vezi sa izborom računovodstvenih politika za
ugovore o osiguranju Standard:
- zabranjuje računovodstvenu politiku koja po osnovu ugovora o
osiguranju zahteva formiranje rezervisanja za obavezu koja nije postojala
na datum bilansa (radilo bi se, recimo, o zabrani iskazivanja rezervisanja
za slučaj katastrofa ili rezervisanja za izravnavanje rizika),
- zahteva proveru adekvatnosti priznatih obaveza u vezi sa poslovima
osiguranja i proveru obezvređenosti reosiguranih sredstava,
- zahteva od osiguravača da u izveštaju o finansijskom položaju /bilansu
stanja/ prizna obaveze po osnovu ugovora o osiguranju sve dok one
postoje, tj. dok ne budu izvršene, otkazane ili dok ne istekne njihovo
trajanje i zahteva da obaveze po osnovu ugovora o osiguranju prikaže
bez prebijanja sa njima pripadajućim pravima po osnovu ugovora o
reosiguranju.
4) Standard dozvoljava osiguravaču da promeni svoje računovodstvene politike
za ugovore o osiguranju samo ako bi kao rezultat te promene njegovi
finansijski izveštaji prikazivali informacije koje bi bile relevantnije i ne
manje pouzdanije ili pouzdanije i ne manje relevantne, u odnosu na
informacije koje bi se dobile primenom postojećih računovodstvenih
politika.
Stoga osiguravač ne može sledeća postupanja uvesti kao svoju novu
računovodstvenu praksu:
- nediskontovanje iznosa obaveza po osnovu ugovora o osiguranju,
- vrednovanje ugovornih prava za buduće naknade po osnovu upravljanja
ulaganjima u iznosu koji prelazi njihovu fer vrednost obračunatu
poređenjem sa iznosom naknada koje u vreme vrednovanja naplaćuju
drugi učesnici na tržištu sličnih usluga i

- korišćenje nejednoobraznih računovodstvenih politika za obaveze po

osnovu ugovora o osiguranju zavisnog pravnog lica.
Ukoliko su navedena postupanja već sastavni deo računovodstvene prakse
privrednog subjekta, jer su bile sastavni deo njegovih računovodstvenih
politika koje je primenjivao pre stupanja Standarda na snagu, može da
nastavi sa njihovim korišćenjima. Dakle, ako već tako postupa može da
nastavi da koristi te računovodstvene prakse, a ako ih ne primenjuje ne može
započeti sa njihovom primenom.
5) Standard dozvoljava uvođenje računovodstvene politike koja uključuje
ponovno vrednovanje samo određenih obaveza i to onih nastalih po osnovu
ugovora o osiguranju (ponovno vrednovanje bi se radilo zbog postizanja
konzistentnosti njihovog vrednovanja iz perioda u period). To bi se postiglo
uključivanjem u postupak njihovog vrednovanja podataka o tekućim tržišnim
kamatnim stopama (i ako osiguravač tako izabere, uticaja drugih tekućih
procena i pretpostavki). Bez ovog odobrenja od osiguravača bi se zahtevalo
da primenjuje promenjene računovodstvene politike na sve slične obaveze.
6) Osiguravač ne treba da menja računovodstvenu politiku za ugovore o
osiguranju kako bi eliminisao preteranu opreznost pri njihovom
računovodstvenom obuhvatanju. Međutim, ako osiguravač već sa dovoljnom
opreznošću vrednuje svoje ugovore o osiguranju ne treba da menja postojeće
ili uvodi dodatne računovodstvene postupke koji bi povećali tu opreznost.
7) Postoji pretpostavka, koja se doduše može opovrgnuti, da će finansijski
izveštaji osiguravača biti manje relevantni i manje pouzdani ako on uvede
računovodstvenu politiku koja pri vrednovanju ugovora o osiguranju uzima u
obzir buduće prinose na ulaganja koja su povezana sa ugovorima o
osiguranju.
8) Kada osiguravač promeni računovodstvene politike za obaveze koje nastaju
po osnovu ugovora o osiguranju može pristupiti reklasifikovanju svih ili
samo nekih svojih finansijskih sredstva klasifikovanih "kao ona čija se
promena fer vrednosti odmah priznaje kao prihod ili rashod".
9) Standard:
- razjašnjava da osiguravač ugrađeni derivat koji ispunjava (udovoljava)
uslove iz definicije ugovora o osiguranju ne treba da obračunava
odvojeno od ostatka ugovora o osiguranju,
- zahteva od osiguravača razdvajanje, tj. da od ugovora o osiguranju
odvojeno evidentira depozitne komponente sadržane u tim ugovorima,
kako bi se izbeglo izostavljanje sredstava i obaveza iz izveštaja o
finansijskom položaju /bilansa stanja/,
- pojašnjava upotrebljivost računovodstvene prakse nekad poznate kao
"računovodstvo u senci",

- za ugovore o osiguranju stečene putem poslovnih kombinacija ili

prenosom portfelja ugovora o osiguranju dopušta prošireno prikaziva-nje
i
- navodi ograničavajuće aspekte obeležja diskrecionog učešća sadržanog u
ugovorima o osiguranju ili u finansijskim instrumentima.
10) Standard zahteva obelodanjivanja koja korisnicima finansijskih izveštaja
treba da pomognu da razumeju:
- iznose u finansijskim izveštajima osiguravača koji proizlaze iz ugovora o
osiguranju i
- iznose, vreme i neizvesnosti budućih tokova gotovine po osnovu ugovora
o osiguranju.
11) Privredni subjekt primenjuje Standard za finansijske izveštaje koji započinju
01.01.2005. godine.

0563RUH]LL]GRELWND
&LOMStandardaMHGDNOHGDSURSLãHSRVWXSNH]DNRULJRYDQMHL]QRVDREDYH]H
]D SRUH] QD GRELW NDNR EL VH GRELR L]QRV poreskog rashoda tekuće godine
XVNODÿHQRJVDMSFI.
8GHORNUXJXStandardaVXSRUHGSRUH]DQDGRELWLporeski gubitakSRUHVNH
RODNãLFHtekućeLodložene poreske obavezeLsredstva
3UHPD XþHVWDORVWL GHMVWYD QD oporezivu dobit X RGQRVX QD računovodstvenu
dobit (gubitak)UD]OLNHL]PHÿXUD]OLþLWLKSUDYLODSUL]QDYDQMDLYUHGQRYDQMDX
MSFILSRUHVNLPSURSLVLPDPRJXELWL
stalneL
privremeneNRMHVHGDOMHGHOHQD
oporezive privremene razlike UDGL VH R UD]OLNDPD NRMH üH ELWL
XNOMXþHQH X L]QRV oporezive dobiti SRUHVNRJ JXELWND EXGXüLK
SHULRGDL
odbitne privremene razlikeUDGLVHRUD]OLNDPDNRMHüH]DSRVOHGLFX
LPDWL RGELWQH VWDYNH SUL XWYUÿLYDQMX oporezive dobiti JXELWND X
EXGXüLP SHULRGLPD NDGD NQMLJRYRGVWYHQL L]QRV VUHGVWDYD EXGH
QDGRNQDÿHQ RGQRVQR NDGD NQMLJRYRGVWYHQL L]QRV REDYH]D EXGH
L]PLUHQ
7UHEDREUDþXQDWLodložene poreske obaveze]Doporezive privremene razlikeL
odložena poreska sredstva]Dodbitne privremene razlikeDNRMHYHURYDWQRGD
üHSRUHVNHRODNãLFHELWLPRJXüHLVNRULVWLWL
6HP WRJD WUHEDREUDþXQDWL QHLVNRULãüHQH poreske gubitkeL poreske kredite
DNRMHYHURYDWQRGDüHLVWLELWLLVNRULãüHQL
3UL REUDþXQDYDQMX odloženih poreskih sredstava L odloženih poreskih
obaveza WUHED NRULVWLWL SRUHVNH VWRSH NRMH VH RþHNXMX GD üH YDåLWL QD GDQ
SUHVWDQND SUL]QDYDQMD odloženih poreskih obaveza L odloženih poreskih
sredstava
3R RVQRYX SULKRGD RG XþHãüD X NDSLWDOX zavisnih pravnih lica pridruženih
privredni subjekata L zajedničkih ulaganja QH WUHED REUDþXQDYDWL SRUH] QD
GRELW

0561DNQDGH]DSRVOHQLPD
1DNQDGH]DSRVOHQLPD
(IAS 19 Imployee Benefits)
1. Stupanja Standarda na snagu
Međunarodni računovodstveni standard 19 Naknade zaposlenima X

GDOMHP WHNVWX Standard SRVWDR MH SULPHQOMLY ]D ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH NRML
SRNULYDMX SHULRGH NRML ]DSRþLQMX QD GDQ JRGLQH LOL NDVQLMH
Standard MH ]DPHQLR MRS 19 Troškovi penzionih naknada NRML MH ELR
RGREUHQJRGLQH
StandardMHNDVQLMHYLãHSXWDPHQMDQUHYLGLUDQ

SKT-12 Konsolidovanje - Subjekti posebne namene
KTMFI 14 MRS 19 Ograničenje definisanih koristi sredstava,
minimalni tehnički zahtevi za finansiranje i njihova interakcija
3. Rezime Standarda
1DNQDGH ]DSRVOHQLPD VX VYL REOLFL QDNQDGD NRMH SULYUHGQL VXEMHNW GDMH
GLUHNWQR ]DSRVOHQLPD X ]DPHQX ]D QMLKRYH XVOXJH 1DNQDGH ]DSRVOHQLPD
SRGUD]XPHYDMX L LQGLUHNWQD GDYDQMD ]DSRVOHQLPD NUR] GDYDQMD QMLKRYLP
VXSUXåQLFLPD GHFL L GUXJLP L]GUåDYDQLP RVREDPD SRYH]DQLK VD
]DSRVOHQLPD LOL GUXJLPD NDR ãWR VX GUXãWYD ]D RVLJXUDQMH NRG NRMLK MH
]DSRVOHQLRVLJXUDQ1DNQDGH]DSRVOHQLPDREXKYDWDMX
NUDWNRURþQDSULPDQMD]DSRVOHQLK
QDNQDGH SRVOH SUHVWDQND UDGQRJ RGQRVD QH GDMX VH ]DSRVOHQLPD YHü
ELYãLP]DSRVOHQLPD
RVWDOHGXJRURþQHQDNQDGH]DSRVOHQLPD
RWSUHPQLQHQDNQDGH]DSUHVWDQDNUDGQRJRGQRVDL
QDNQDGHNRMHVHGDMXL]NDSLWDOD
0561DNQDGH]DSRVOHQLPD
3ODQRYLQDNQDGDSRVOHSUHVWDQNDUDGQRJRGQRVDVXIRUPDOQLLQHIRUPDOQL
VSRUD]XPL L]PHÿX SULYUHGQRJ VXEMHNWD L ]DSRVOHQLK SUHPD NRMLPD
SULYUHGQL VXEMHNW MHGQRP LOL YHüHP EURMX VYRMLK ]DSRVOHQLK GDMH QDNQDGH
SRVOHSUHVWDQNDUDGQRJRGQRVD
Planovi definisanih doprinosaVXIRUPDOQLLQHIRUPDOQLVSRUD]XPLL]PHÿX
SULYUHGQRJVXEMHNWDL]DSRVOHQLKSULYUHGQRJVXEMHNWDLGUåDYHLVOQDNQDGD
SRVOH SUHVWDQND UDGQRJ RGQRVD SUHPD NRMLPD SULYUHGQL VXEMHNW XSODüXMH
ILNVQHGRSULQRVHX]DVHEQLSUDYQLVXEMHNWIRQGLNRGNRMLKSULYUHGQLVXEMHNW
QHPD]DNRQVNHQLWLL]YHGHQHREDYH]HGDSODWLGRGDWQHGRSULQRVHDNRIRQGQH
SRVHGXMH GRYROMQR VUHGVWDYD GD SODWL VYH QDNQDGH ]DSRVOHQLPD NRMH VH
RGQRVH QD XVOXJH ]DSRVOHQLK SUXåHQH SULYUHGQRP VXEMHNWX X WHNXüHP L
UDQLMLP REUDþXQVNLP SHULRGLPD 'DNOH NRG RYRJ SODQD QDNQDGD XSODWH
SULYUHGQRJ VXEMHNWD VX ILNVQH L SULYUHGQL VXEMHNW QH VQRVL RGJRYRUQRVW DNR
IRQG QH PRåH GD LVSODüXMH QDNQDGH ]DSRVOHQLPD X QHVPDQMHQRP L]QRVX
'RSULQRVL NRML VH RGQRVH QD REUDþXQVNL SHULRG SUL]QDMX VH NDR WURãDN WRJ
SHULRGD
Planovi definisanih naknada VX SODQRYL QDNQDGD SRVOH SUHVWDQND UDGD
SUHPD NRMLPD VH SULYUHGQL VXEMHNW REDYH]XMHGD RVLJXUD GRJRYRUHQX YLVLQX
QDNQDGD]DQMLKRYHNRULVQLNHOLFDNRMDüHWDGDELWLELYãL]DSRVOHQLUDGQLFL
,]GDWNH QD LPH WHNXüLK WURãNRYD UDGD ]DSRVOHQLK SULYUHGQL VXEMHNW SUL]QDMH
NDRWURãDNXSHULRGXXNRPVXQDVWDOL
6YL SULYUHGQL VXEMHNWL ]D YUHGQRYDQMH WURãND QDNQDGD QD LPH SHQ]LMD L
SHQ]LMVNRJ RVLJXUDQMD NRULVWH PHWRG SURMHNWRYDQRJ ]DGXåHQMD metod
obračunatih naknada
'LVNRQWQD VWRSD MH MHGQDND NDPDWQRM VWRSL QD YLVRNR OLNYLGQH NRUSRUDWLYQH
REYH]QLFHþLMLMHURNGRVSHüDSULEOLåDQURNXGRVSHüDSODQLUDQLKREDYH]D
3ODQLUDQD VUHGVWYD L SRWUDåLYDQMD SR RVQRYX QDNQDGD YUHGQXMX VH SR IHU
YUHGQRVWLPD
'HILQLVDQH REDYH]H SR RVQRYX QDNQDGD SULND]XMX VH NDR GHR SODQLUDQLK
VUHGVWDYD7HNXüDSRWUDåLYDQMDSRRVQRYXQDNQDGDSULND]XMXVHNDRSRVHEQD
VWDYNDVUHGVWDYD
1HWRVUHGVWYDSHQ]LMDXizveštaju o finansijskom položaju (bilansu stanjaQH
PRJX SUHPDãLWL L]QRV UDVSRORåLYLK VUHGVWDYD QDNQDGD XYHüDQ ]D EXGXüD
GR]YROMHQDXPDQMHQMD
7URãNRYH UDQLMH L]YUãHQLK XVOXJD WUHED UD]JUDQLþLWL QD XWYUÿHQL SURVHþDQ
SHULRGGRRVWYDULYDQMDSUDYDQDXYHüDQXQDNQDGXSRRVQRYXSHQ]LMH
(IHNWH SUHYUHPHQRJ SHQ]LRQLVDQMD ]DSRVOHQLK VPDQMHQMD RþHNLYDQRJ URND
NRULãüHQMDXVOXJDSRMHGLQLKUDGQLNDLOLRWSLVLYDQMDGHODLOLXNXSQHREDYH]HSR
RVQRYXSHQ]LMDWUHEDSUL]QDWLXPRPHQWXQDVWDQND

0565DþXQRYRGVWYHQRREXKYDWDQMHLL]YHãWDYDQMHRSODQRYLPDNRULãüHQMDSHQ]LMD

5DþXQRYRGVWYHQRREXKYDWDQMHLL]YHãWDYDQMHRSODQRYLPD
NRULãüHQMDSHQ]LMD
(IAS 26 Accounting and Reporting by Retirement Benefit Plans)

Međunarodni računovodstveni standard 26 Računovodstveno

obuhvatanje i izveštavanje o planovima korišćenja penzija X GDOMHP WHNVWX
Standard SRVWDR MH SULPHQOMLY ]D ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH NRML SRNULYDMX JRGLãQMH
SHULRGHNRML]DSRþLQMXQDGDQJRGLQHLOLNDVQLMH5HYLGLUDQMH
JRGLQH1LMHELOR]QDþDMQLMLKL]PHQDXRGQRVXQDRULJLQDOQRSULKYDüHQWHNVW

2. Rezime Standarda

Standard VH SULPHQMXMH SUL VDVWDYOMDQMX L REHORGDQMLYDQMX L]YHãWDMD R
SHQ]LRQLPSODQRYLPDDNRVHWDNYLL]YHãWDMLVDVWDYOMDMX2VWDOLMeđunarodni
standardi finansijskog izveštavanja SULPHQMXMX VH X L]YHãWDMLPD SHQ]LRQLK
SODQRYDGRRQHPHUHGRNRMHQLVX]DPHQMHQLStandardom
Standard UHJXOLãH UDþXQRYRGVWYR SHQ]LRQRJ SODQD L L]YHãWDYDQMH SHQ]LRQRJ
SODQDVYLPXþHVQLFLPDNDRJUXSL2QVHGDNOHQHEDYLL]YHãWDYDQMLPDNRMD
SHQ]LRQL SODQ PRåH YUãLWL SRMHGLQDþQLP XþHVQLFLPD X SHQ]LMVNLP SUDYLPD
StandardVHQDSULPHUQHEDYLSRMHGLQDþQLPL]YHãWDYDQMHPRYLVLQLEXGXüH
SHQ]LMHVYDNRJEXGXüHJSHQ]LRQHUDMRS 19 Naknade zaposlenimaEDYLVH
XWYUÿLYDQMHP WURãND ]D SHQ]LMH X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD SRVORGDYDFD NRML
SUHGYLÿDMX WDNYH SHQ]LMH 6WRJD Standard GRSXQMXMH MRS 19 Naknade
zaposlenima.
StandardVHRGQRVLQDVYHSODQRYHSHQ]LMDLSODQRYHGHILQLVDQLKGRSULQRVDL
SODQRYH GHILQLVDQLK SHQ]LMD EH] RE]LUD GD OL VH UDGL R IRQGX NDR
VDPRVWDOQRP SUDYQRP VXEMHNWX LOL MH X SLWDQMX SODQ NRML MH IRUPLUDQ L
IXQNFLRQLãH X RNYLUX MHGQRJ SRVORGDYFD ,VWR WDNR Standard ãWR VH WLþH
QMHJRYRJ GHORNUXJD YDåHQMD QH SUDYL UD]OLNX L]PHÿX SODQRYD SHQ]LMD NRML
LPDMXLNRMLQHPDMXSURNXUDWRUDVWDUDRFD
Standard GHILQLãH SRVHEQH VWDQGDUGH X VOXþDMX L]YHãWDYDQMD SXWHP plana
definisanih penzija L X VOXþDMX L]YHãWDYDQMD SXWHP SODQD GHILQLVDQLK
GRSULQRVD
MSFI3ULPHQD0HÿXQDURGQLKVWDQGDUGDILQDQVLMVNRJL]YHãWDYDQMDSRSUYLSXW
0HÿXQDURGQLVWDQGDUGILQDQVLMVNRJL]YHãWDYDQMD3ULPHQD
0HÿXQDURGQLKVWDQGDUGDILQDQVLMVNRJL]YHãWDYDQMDSRSUYL
SXW
(MSFI 1 First-time Adoption of International Financial Reporting
Standards)


Međunarodni standard finansijskog izveštavanja 1 Primena
Međunarodnih standarda finansijskog izveštavanja po prvi put X GDOMHP
WHNVWX Standard RGREUHQ MH X MXQX JRGLQH RG VWUDQH Odbora za
međunarodne računovodstvene standarde ,$6% L SRVWDR MH SULPHQOMLY RG
JRGLQH V WLP ãWR VH SUHSRUXþXMH L QMHJRYD UDQLMD SULPHQD
Standard ]DPHQMXMH 7XPDþHQMH SKT-8 Prva primena MRS kao primarne
računovodstvene osnove.
Standard MHYLãHSXWDPHQMHQUHYLGLUDQ


izveštavanjaKTMFIRGQRVHVHQDStandard
KTMFI 9 Ponovna procena ugrađenih derivataL
KTMFI 12 Usluge koncesionog tipa

3. Rezime Standarda

Standard VH SULPHQMXMH NDGD SULYUHGQL VXEMHNW SR SUYL SXW XVYRML
Međunarodne standarde finansijskog izveštavanja VDVWDYL VYRMH ILQDQVLMVNH
L]YHãWDMH L SULNDåH LK X VNODGX VD QMLPD L R WRPH VH X QMLPD HVNSOLFLWQR L
EH]UH]HUYQRL]MDVQL
3ULPHQDMeđunarodnih standarda finansijskog izveštavanja XGDOMHPWHNVWX
MSFI SR SUYL SXW SRGUD]XPHYD GD SULYUHGQL VXEMHNW REDYL VOHGHüH
DNWLYQRVWL
VDVWDYLpočetni bilans stanjana datum prelaska na MSFI
SUHUDGL XSRUHGQH SRGDWNH WM SRGDWNH ]D QDMPDQMH MHGQX SUHWKRGQX
SRVORYQX JRGLQX NDR GD VX X QMRM SULPHQMLYDQL MSFI NRML YDåH QD
L]YHãWDMQLGDWXPL
GD X L]YHãWDMQRM JRGLQLSUL UDþXQRYRGVWYHQRP REXKYDWDQMX WUDQVDNFLMDL

VDVWDYOMDQMXLSULND]LYDQMXILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDSULPHQLMSFI.
*HQHUDOQR Standard ]DKWHYD RG SULYUHGQRJ VXEMHNWD GD VH XVDJODVL VD
VYDNLPMSFINRMLMHQDVQD]LQDL]YHãWDMQLGDWXPQMHJRYLKSUYLKILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD X VNODGX VD MSFI Standard QDURþLWR ]DKWHYD RG SULYUHGQRJ
VXEMHNWD GD X VYRP početnom bilansu stanja NRML VDVWDYOMD NDR SROD]QX
RVQRYX]DVYRMHUDþXQRYRGVWYRXVNODGXVDMSFIL]YUãLVOHGHüH
GDSUL]QDVYDVUHGVWYDLVYHREDYH]HþLMHSUL]QDYDQMH]DKWHYDMXMSFI
GD QH SUL]QD VWDYNH VUHGVWDYD LOL REDYH]D DNR MSFI QH GR]YROMDYDMX
WDNYRSUL]QDYDQMH
GD UHNODVLILNXMH VWDYNH NRMH VX SUHPD prethodnim standardima SUL]QDWH
NDR RGUHÿHQD YUVWD VUHGVWDYD REDYH]D LOL NRPSRQHQWD NDSLWDOD D NRMH
SUHPD MSFI VSDGDMX X QHNX GUXJX YUVWX VUHGVWDYD REDYH]D LOL
NRPSRQHQWXNDSLWDODL
SULPHQLMSFIXYUHGQRYDQMXVYLKSUL]QDWLKVUHGVWDYDLREDYH]D
5DþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH NRMH SULYUHGQL VXEMHNW SULPHQMXMH X VYRP
početnom bilansu stanja u skladu sa MSFIPRJXVHUD]OLNRYDWLRGRQLKNRMH
MH RQ SULPHQMLYD QD LVWL GDWXP D NRMH VX ELOH X VNODGX VD prethodnim
standardima X QDãRM ]HPOML EL VH PRJOR JRYRULWL X VNODGX VD RGUHGEDPD
UDQLMH YDåHüHJ Zakona o računovodstvu L SUDWHüLP SRG]DNRQVNLP DNWLPD
3UDYLOQLNX]DPLNURLGUXJDSUDYQDOLFDMeđunarodnom standardu za mala i
srednja pravna lica,]PHQRPUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLNDGDELELOHXVNODGX
VDMSFIQDVWDMXUD]OLNHNRMHüHVHLVND]DWLXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDJRGLQH
]DNRMXVHUDGLpočetni bilans stanja
6RE]LURPGDVXRYRUD]OLNHNRMHQDVWDMXL]GRJDÿDMDLWUDQVDNFLMDSUHGDWXPD
SUHODVND QD MSFI, SULYUHGQL VXEMHNW üH NQMLåHQMH RYLK NRUHNFLMD YUãLWL
]DGXåHQMHPLOLRGREUHQMHPQHUDVSRUHÿHQRPGRELWNXLOLJXELWNXLOLDNRMHWR
SULPHUHQLMH]DGXåHQMHPLOLRGREUHQMHPQHNRMGUXJRMNDWHJRULMLNDSLWDODQD
SULPHUUHYDORUL]DFLRQLPUH]HUYDPDLOLGUXJLPUH]HUYDPDQDGDWXPSUHODVND
QDMSFI
Standard GR]YROMDYD RJUDQLþHQH L]X]HWNH RG RYLK ]DKWHYD X VSHFLILþQLP
SRGUXþMLPD JGH EL YHURYDWQL WURãNRYL XVDJODãDYDQMD VD QMLPD PRJOL GD
SUHYD]LOD]HNRULVWLRGILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD]DQMLKRYHNRULVQLNH
StandardWDNRÿH]DEUDQMXMHUHWURDNWLYQXSULPHQXMSFIXQHNLPSRGUXþMLPD
QDURþLWR JGH EL RQD PRJOD ]DKWHYDWL SURVXÿLYDQMD RG VWUDQH UXNRYRGVWYD
SULYUHGQRJ VXEMHNWD R UDQLMLP RNROQRVWLPD QDNRQ ãWR MH LVKRG NRQNUHWQH
WUDQVDNFLMHYHüSR]QDW
Standard ]DKWHYD REHORGDQMLYDQMD NRMD REMDãQMDYDMX NDNR MH SUHOD] VD
prethodnih standarda QD MSFI XWLFDR QD ILQDQVLMVNL SRORåDM ILQDQVLMVNH
UH]XOWDWHLWRNRYHJRWRYLQHSULYUHGQRJVXEMHNWD
2G SULYUHGQRJ VXEMHNWD VH ]DKWHYD GD SULPHQL Standard DNR VYRMH SUYH
ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH X VNODGX VD MSFI VDVWDYOMD ]D SHULRG NRML SRþLQMH QD
GDQLOLSRVOHJRGLQH5DQLMDSULPHQDVHVDPRSUHSRUXþXMH
8 5HSXEOLFL 6UELML SULPHQD Standarda MH DNWXHOQD ]D VYH VXEMHNWH NRML VX
SULPHQMLYDOLMSFI za MSPLOLPravilnik za mikro i druga pravna licaL]ERJ
]DKWHYDZakona o računovodstvuPRUDMXGD]DSRþQXVDSULPHQRPMSFI
0565DþXQRYRGVWYHQHSROLWLNHSURPHQHUDþXQRYRGVWYHQLKSURFHQDLJUHãNH

5DþXQRYRGVWYHQHSROLWLNHSURPHQHUDþXQRYRGVWYHQLK
SURFHQDLJUHãNH
(IAS 8 Accounting Policies, Changes in Accounting Estimates and Errors)
8YRGQHQDSRPHQH

Međunarodni standard finansijskog izveštavanja 8 Računovodstvene
politike, promena računovodstvenih procena i greške X GDOMHP WHNVWX
Standard RGREUHQ MH RG VWUDQH Odbora za međunarodne računovodstvene
standarde ,$69JRGLQHStandardMHSRVWDRSULPHQOMLYQDILQDQVLMVNH
NDVQLMHStandardXNLGDL]DPHQMXMHMRS 8 Neto dobitak ili gubitak prerioda,
promena računovodstvenih politika i fundamentalne greške (revidiran 1993)
,VWRYUHPHQRStandardXNLGDVOHGHüD7XPDþHQMD
SKT 2 Konzistentnost - kapitalizacija troškova pozajmljivanja i
SKT 18 Konzistentnost - alternativne metode
6DGUåDMStandardaL]ORåHQMHXSDUDJUDILPDLDodatku8]StandardDOL
QH NDR QMHJRY GHR REMDYOMHQH VX L Osnove za zaključivanje L Uputstvo za
primenu MRS 8
FLOMStandarda
SULPHQXStandardaXYH]LVDUDþXQRYRGVWYHQLPSROLWLNDPDLWR
L]ERULSULPHQXUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND
GRVOHGQRVWXNRULãüHQMXUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND
SURPHQHUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND
SULPHQXSURPHQMHQLKUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND
UHWURDNWLYQXSULPHQXL]PHQMHQLKUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLNDL
REHORGDQMLYDQMDXYH]LVDQRYRXYHGHQLPLOLSURPHQMHQLPUDþXQRYRG
VWYHQLPSROLWLNDPD
SURPHQXUDþXQRYRGVWYHQLKSURFHQDLSRWUHEQDREHORGDQMLYDQMDXYH]LVD
WLP
JUHãNHLWR
QDþLQLVSUDYOMDQMDJUHãDND
RJUDQLþHQMDUHWURDNWLYQRJSUHUDþXQDYDQMDSRGDWDNDL
REHORGDQMLYDQMDXYH]LVDJUHãNDPDL]SUHWKRGQLKSHULRGD


QHL]YRGOMLYRVW UHWURDNWLYQH SULPHQH L UHWURDNWLYQRJ SUHUDþXQDYDQMD
SRGDWDND
WHUPLQD
6HWILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDSRGUD]XPHYD
izveštaj o finansijskom položaju /bilans stanja/,
izveštaj o ostvarenim rezultatima /bilans uspeha/,
izveštaj o tokovima gotovine,
izveštaj o promenama na kapitalu,
napomeneL
L]YHãWDMRILQDQVLMVNRPSRORåDMXNDNDYELELRQDSRþHWNXQDMUDQLMHJ
XSRUHGQRJ SHULRGD X VLWXDFLML NDGD SULYUHGQL VXEMHNW UHWURDNWLYQR
SULPHQL SURPHQMHQH LOL QRYH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH LOL NDGD
UHWURDNWLYQRSUHUDþXQDYDVWDYNHXVYRMLPILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDLOL
LKUHNODVLILNXMH
7UDQVDNFLMHVXSRVORYQLGRJDÿDMLNRMHVSURYRGLSULYUHGQLVXEMHNWLNRMH
GRYRGH GR SURPHQD QMHJRYLK VUHGVWDYD REDYH]D L NDSLWDOD X] PRJXüL
QDVWDQDNSULKRGDLUDVKRGD
'RJDÿDML SRG GRJDÿDMLPD Standard SRGUD]XPHYD GRJDÿDMH NRML QLVX
SRVORYQL DOL GRYRGH GR L]PHQD QD VUHGVWYLPD REDYH]DPD LOL NDSLWDOX
SULYUHGQRJ VXEMHNWD NDR ãWR VX QD SULPHU RãWHüHQMD VUHGVWDYD
QHOLNYLGQRVWSRVORYQLKSDUWQHUDLVO
2NROQRVWL VX VWDQMD X NRMLPD SULYUHGQL VXEMHNW SRVOXMH NDR ãWR VX QD
SULPHURSãWLLQGHNVUDVWDFHQDQDPDORSURPHQDNXUVDGRPDüHYDOXWHX
RGQRVXQDVWUDQHYDOXWHLWG
5DþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH VX VSHFLILþQL SULQFLSL QDþHOD NRQYHQFLMH
SUDYLOD L SUDNVH NRML VX SULKYDüHQL RG VWUDQH SULYUHGQRJ VXEMHNWD X
SULSUHPLLSULND]LYDQMXILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD3ULPHULUDþXQRYRGVWYHQLK
SROLWLNDSULYUHGQRJVXEMHNWDPRJXELWLQMHJRYRRSUHGHOMHQMHGD
DDPRUWL]DFLMXREUDþXQDYDSURSRUFLRQDOQRPPHWRGRPEL]OD]VD]DOLKD
PDWHULMDODREUDþXQDYDPHWRGRPSURVHþQLKSRQGHULVDQLKFHQDLWG
2VQRYLFD ]D YUHGQRYDQMH MH VDVWDYQL GHR QHNH NRQNUHWQH
UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH ]D YUHGQRYDQMH VUHGVWDYD REDYH]D NDSLWDOD
SULKRGDLUDVKRGD9LãHMHWDNYLKRVQRYLFDLVWRULMVNLWURãDNWMQDEDYQD
YUHGQRVWWHNXüLWURãDNIHUYUHGQRVWLWG
5HWURDNWLYQD SULPHQD SURPHQMHQH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH
SUHUDþXQDYDQMH REUDþXQD L] UDQLMLK SHULRGD X VNODGX VD SURPHQMHQRP
UDþXQRYRGVWYHQRPSROLWLNRP3UHUDþXQDYDQMHVHYUãL]DRQROLNRSHULRGD
XQD]DG ]D NROLNR MH SHULRGD YUãHQR SULND]LYDQMH SUH]HQWRYDQMH
ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD LOL ]D NROLNR SHULRGD MH WR PRJXüH XUDGLWL &LOM MH

L]YUãLWL SUHUDþXQ NDR GD MH L]PHQMHQD UDþXQRYRGVWYHQD SROLWLND RGXYHN

SULPHQMLYDQD 3RG L]UD]RP RGXYHN Standard SRGUD]XPHYD NDVQLML RG
VOHGHüLKGDWXPDGDWXPRVQLYDQMDSULYUHGQRJVXEMHNWDLOLGDWXPNDGDMH
ELOR RVQRYD ]D SULPHQX WH SROLWLNH na primer, ako privredni subjekt
promeni računovodstvenu politiku za obuhvatanje zaliha robe i to da
umesto metode prosečnih ponderisanih cena pređe na FIFO metod
promenjenu politiku bi trebao da primeni od dana kada je kao svojom
novom delatnošću počeo da trguje robom 5HWURDNWLYQD SULPHQD
SURPHQMHQLKUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLNDGRYRGLGRHIHNDWDNRMLVHRGQRVH
QDMHGQXSRVORYQXJRGLQXLGRNXPXODWLYQLKHIHNDWD
3RG HIHNWLPD QD MHGQX SRVORYQX JRGLQX UHWURDNWLYQH SULPHQH
SURPHQMHQH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH SRGUD]XPHYDMX VH YUHGQRVQH
SURPHQHVUHGVWDYDNDSLWDODREDYH]DSULKRGDLUDVKRGDMHGQHSRVORYQH
JRGLQH NRMH VX SRVOHGLFD UHWURDNWLYQH SULPHQH SURPHQMHQH SROLWLNH X
RGQRVX QD UDQLMH SULPHQMHQX UDþXQRYRGVWYHQX SROLWLNX 7DM HIHNDW VH
L]UDþXQDYD NDR UD]OLND L]PHÿX L]QRVD NRQNUHWQLK VWDYNL NRML VX ELOL
LVND]DQL SULPHQRP SUHWKRGQH SROLWLNH L L]QRVD WLK VWDYNL QDNRQ
UHWURDNWLYQHSULPHQHSURPHQMHQHSROLWLNH
3RG NXPXODWLYQLP HIHNWLPD UHWURDNWLYQH SULPHQH SURPHQMHQH
UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH SRGUD]XPHYDMX VH HIHNWL NRML VH SRVWLåX RG
SRþHWNDQDMUDQLMHJSHULRGDRGNRMHJVHSURPHQMHQDSROLWLNDUHWURDNWLYQR
SULPHQMXMHSDGRSRþHWNDWHNXüHJREUDþXQVNRJSHULRGD5DGLVHR]ELUX
HIHNDWDSRSRMHGLQDþQLPSRVORYQLPJRGLQDPD
3URVSHNWLYQD SULPHQD SURPHQMHQLK UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND
SULPHQD SURPHQMHQLK UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND QDNRQ QMHQH L]PHQH D
SR WRP RVQRYX L SURPHQMHQLK UDþXQRYRGVWYHQLK SURFHQD X WHNXüHP
REUDþXQVNRPSHULRGXLXQDUHGQLPL]YHãWDMQLPSHULRGLPD
5DþXQRYRGVWYHQD SURFHQD MH SRVWXSDN NRMLP VH YUãL SURFHQMLYDQMH
YLVLQHQHNHVWDYNHXSRVORYQRMWUDQVDNFLMLLOLSURFHQMLYDQMHSDUDPHWDUDQD
RVQRYX NRMLK üH VH XWYUGLWL YLVLQD WH VWDYNH 3ULPHU ]D SURFHQMLYDQMH
PRåHELWLSURFHQMLYDQMHSUHRVWDORJYHNDNRULãüHQMDQHNRJVUHGVWYDNDNR
ELVHL]YUãLRREUDþXQQMHJRYHDPRUWL]DFLMH
3URPHQD UDþXQRYRGVWYHQLK SURFHQD MH SULODJRÿDYDQMH
NQMLJRYRGVWYHQRJ L]QRVD VUHGVWDYD LOL REDYH]H D VDPLP WLP L L]QRVD
RGJRYDUDMXüHJ SULKRGD UDVKRGD LOL NDSLWDOD NRMH SURL]OD]L L] SURFHQH
VDGDãQMHJ VWDQMD LOL RþHNLYDQLK EXGXüLK NRULVWL L REDYH]D SRYH]DQLK VD
WLPVUHGVWYLPDLREDYH]DPD3URPHQDUDQLMHUDþXQRYRGVWYHQHSURFHQHVH
YUãL ]ERJ VWLFDQMD QRYLK LQIRUPDFLMD LOL QDVWDQND GRJDÿDMD QD RVQRYX
NRMLK OLFH NRMH YUãL SURFHQMLYDQMH YLVLQH QHNH VWDYNH VPDWUD GD WUHED
L]YUãLWL SURPHQX QMHQH YLVLQH 3R VYRMRM SULURGL SURPHQD

UDþXQRYRGVWYHQHSURFHQHVHQHRGQRVLQDSUHWKRGQHSHULRGHLQHWUHWLUD
VHNDRUDþXQRYRGVWYHQDJUHãND
5HOHYDQWQRVWILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD)LQDQVLMVNLL]YHãWDMLVXUHOHYDQWQL
XNROLNR VX SULPHQOMLYL ]D UHãDYDQMH NRQNUHWQRJ SUREOHPD QMLKRYLK
NRULVQLNDna primer, preduzeće traži od banke kredit. Banka želi da se
uveri u kreditnu sposobnost preduzeća i kao jedan od izvora informacija
za to služe joj izveštaji o finansijskom položaju /bilansi stanja/ i izveštaji
o ostvarenim rezultatima /bilansi uspeha/ preduzeća za prethodne tri
godine
3RX]GDQRVW ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD )LQDQVLMVNL L]YHãWDML VX SRX]GDQL
NDGDQHVDGUåH]QDþDMQHJUHãNHQLVXSULVWUDVQLLNDGDVHNRULVQLFLXQMLK
PRJXSRX]GDWLGDYHUQRSULND]XMXRQRãWRSUHGVWDYOMDMXLOLELVHPRJOR
UD]ORåQR RþHNLYDWL GD WR SUHGVWDYOMDMX mišljenje nezavisnog revizora
služi korisnicima finansijskog izveštaja kao garancija da li su (ili nisu)
finansijski izveštaji pouzdani. Ako bi u prethodnom primeru (u kojem
preduzeće od banke traži kredit) revizor dao negativno mišljenje
finansijski izveštaji bi za banku bili nepouzdani.
*UHãND L] SUHWKRGQRJ SHULRGD MH QHWDþQRVW X SRVORYQLP NQMLJDPD
SULYUHGQRJ VXEMHNWD DVDPLP WLP L X QMHJRYLP ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD
SUHWKRGQLKL]YHãWDMQLKSHULRGD*UHãNDVHPRåHPDQLIHVWRYDWLGYRMDNR
NDR L]RVWDYOMDQMH QHNH VWDYNH QMHQR QH SULND]LYDQMH X ILQDQVLMVNLP
L]YHãWDMLPDLOL
NDR QMHQR SULND]LYDQMH X SRJUHãQRP L]QRVX LOL VD SRJUHãQLP
REMDãQMHQMHP
5DGLVHR
PDWHPDWLþNLP JUHãNDPD na primer, pogrešnom sabiranju,
pogrešnom izračunavanju prosečnih ponderisanih cena i sl
JUHãNDPDQDVWDOLPSULSULPHQLXVYRMHQLKUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND
ako je na primer za obračun izlaza sa zaliha usvojena metoda
prosečnih ponderisanih cena, a izlaz sa zaliha se obračuna FIFO
metodom
JUHãNDPD]ERJSRJUHãQRJWXPDþHQMDþLQMHQLFDna primer na datum
bilansa preduzeće za kursiranje salda na deviznom računu koristi
prodajni a ne prosečni kurs na taj dan;
SUHYDUD prevara je namerno iskazivanje finansijskih izveštaja u
iznosima i sa objašnjenjima koji dovode do toga da oni ne prikazuju
na fer i pošten način finansijsko stanje i rezultat poslovanja
privrednog subjektaLOL
SUHYLGD previd je jedan od oblika nastanka nenamernih grešaka
3RGUD]XPHYDL]RVWDYOMDQMHQHNHVWDYNHXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPD

'DNOH SRG JUHãNDPD Standard QH SRGUD]XPHYD JUHãNH UXNRYRGVWYD

SULYUHGQRJ VXEMHNWD X YRÿHQMX SRVOD NDRãWRMH QD SULPHU SURGDMDUREH
NXSFXNRMLQLMHOLNYLGDQSRRYRPRVQRYXGRüLüHGRLVND]LYDQMDUDVKRGD
QD RVQRYX LQGLUHNWQRJ LOL GLUHNWQRJ RWSLVLYDQMD SRWUDåLYDQMD MHU NXSDF
QHüH ELWL X VWDQMX GD SODWL VYRMX REDYH]X LOL SURGDMD QHLVSUDYQLK
SURL]YRGDNRMLüHPRUDWLGDEXGX]DPHQMHQL]DPHQRPUREHLVND]DOLEL
VHUDVKRGLLVO
Standard REUDÿXMH JUHãNH NRMH VX SURL]DãOH L] QH XSRWUHEOMDYDQMD LOL
SRJUHãQHXSRWUHEHSRX]GDQLKLQIRUPDFLMD
NRMHVXELOHGRVWXSQHNDGDVXILQDQVLMVNLL]YHãWDML]DGDWHSHULRGHELOL
RGREUHQL]DL]GDYDQMHL
]DNRMHVHPRJORUD]XPQRRþHNLYDWLGDEXGXGRELMHQHLX]HWHXRE]LU
SULVDVWDYOMDQMXLSULND]LYDQMXWLKILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
Primer neupotrebljavanja informacija bi mogao biti sledeći: pri
određivanju fer vrednosti nekretnina nisu korišćeni opšte dostupni
podaci o cenama na tržištu nekretnina, već je procena urađena
korigovanjem postojećih cena na osnovu promene kursa dinara u odnosu
na evro.
Primer pogrešne upotrebe pouzdanih informacija bi mogao biti sledeći:
u analitici materijala obezbeđeni su podaci o nabavljenim količinama i
cenama po kojima je nabavka izvršena. Pri primeni metode prosečnih
ponderisanih cena nisu u obzir uzete nabavke iz, recimo, maja meseca.
Ovo bi ujedno bila i matematička greška.
0DWHULMDOQD ]QDþDMQRVW VWDYNH MH LQWHQ]LWHW NRMRP RQD XNROLNR MH
XNOMXþHQDXQHNLILQDQVLMVNLL]YHãWDMLOLNDGDMHL]RVWDYOMHQDL]QMHJDXWLþH
QDQMLKRYXUHOHYDQWQRVWLSRX]GDQRVW
0DWHULMDOQR ]QDþDMQD VWDYND MH RQD NRMD ]QDþDMQR XWLþH QD GRQRãHQMH
HNRQRPVNLK RGOXND RG VWUDQH NRULVQLND ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD WM RQLK
NRMLGRQRVHRGOXNHQDRVQRYXWLKL]YHãWDMD8WLFDMPDWHULMDOQR]QDþDMQH
VWDYNHPRåHELWLGYRMDN
NUR]L]RVWDYOMDQMHVWDYNHXQHNRPILQDQVLMVNRPL]YHãWDMXGDVWDYND
QLMH L]RVWDYOMHQD NRULVQLN ILQDQLVLMVNLK L]YHãWDMD EL GRQHR GUXJDþLMX
PRåGDLSRJUHãQXHNRQRPVNXRGOXNX
NUR]LVND]LYDQMHVWDYNHXSRJUHãQRPL]QRVXWMXL]QRVXNRMLVHWROLNR
UD]OLNXMH RG LVSUDYQRJ L]QRVD GD EL ]ERJ WRJD NRULVQLN ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMDRVODQMDMXüLVHQDQMLKGRQHRGUXJDþLMXPRåGDLSRJUHãQX
HNRQRPVNXRGOXNX
Na primer, preduzeće podnosi zahtev za kredit i uz zahtev podnosi
izveštaj o ostvarenim rezultatima /bilans uspeha/ u kojem je iskazana
dobit od 100.000,00 din. Pri tome preduzeće ne zna da je računovođa
napravio grešku i da je dobit trebalo da bude iskazana u iznosu od

1.000.000,00 din. Banka na osnovu visine dobiti od 100.000,00 din.

procenjuje da preduzeće ne posluje dovoljno dobro i da nema uslova da
mu odobri kredit. Da je preduzeće ostvarilo dobit od 1.000,000,00 din.
banka bi mu kredit najverovatnije odobrila.
0DWHULMDOQRVW ]QDþDMQRVW ]DYLVL RG YHOLþLQH L SULURGH L]RVWDYOMHQH LOL
SRJUHãQR LVND]DQH VWDYNH RGQRVQR QMLKRYH NRPELQDFLMH X NRQWHNVWX
SULVXWQLK SUDWHüLK RNROQRVWL veličina stavke MH QMHQ L]QRV D priroda
stavkeMHQMHQDYUVWDSULKRGUDVKRGVUHGVWYRREDYH]DNDSLWDO
3URFHQMLYDQMH GD OL L]RVWDYOMDQMH VWDYNH LOL QMHQR SRJUHãQR QDYRÿHQMH
PRåHXWLFDWLQDHNRQRPVNHRGOXNHNRULVQLNDL]ERJWRJDELWL]QDþDMQR
]DKWHYD UD]PDWUDQMH L NDUDNWHULVWLND NRULVQLND 1DLPH SURFHQD WUHED GD
X]PHXRE]LUNROLNRMHUD]XPQRRþHNLYDWLGDüHNRULVQLFLRQDNYLNDNYLVX
VD ]QDQMLPD NRMH SRVXGXMX L VYRMLP NDUDNWHULVWLNDPD ELWL SULOLNRP
GRQRãHQMD VYRMLK HNRQRPVNLK RGOXND SRG XWLFDMHP L]RVWDYOMDQMD VWDYNH
LOL QMHQRJ SRJUHãQRJ QDYRÿHQMD Okvir VH X VYRP SDUDJUDIX EDYL
]QDQMLPDLNDUDNWHULVWLNDPDNRULVQLND8WRPSDUDJUDIXVHQDYRGLGDVH
SUHWSRVWDYOMD GD NRULVQLFL SRVHGXMX UD]XPQR ]QDQMH R SRVORYDQMX
HNRQRPVNRM DNWLYQRVWL L UDþXQRYRGVWYX L GD VX VSUHPQL GD LQIRUPDFLMH
SURXþDYDMXVDGXåQRPSDåQMRP
3ULND]DQL SHULRG MH L]YHãWDMQL SHULRG ]D NRML VX VDVWDYOMHQL ILQDQVLMVNL
L]YHãWDML
1DMUDQLMLSULND]DQLSHULRGMHLVWRULMVNLSRVPDWUDQRSUYLSHULRG]DNRML
SRVWRMH VDVWDYOMHQL ILQDQVLMVNL L]YHãWDML 6D VWDQRYLãWD Standarda WDM
SHULRG PRåH ]DSRþLQMDWL GDQRP RVQLYDQMD QDVWDQND SULYUHGQRJ
VXEMHNWD DOL L GDQRP ]DSRþLQMDQMD REUDþXQVNRJ SHULRGD ]D NRML VX
VDVWDYOMHQL ILQDQVLMVNL L]YHãWDML NRMH LPD UH]RQD SUHUDþXQDYDWL ELOR VD
VWDQRYLãWD UHWURDNWLYQH SULPHQH SURPHQMHQH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH
ELORVDVWDQRYLãWDUHWURDNWLYQHLVSUDYNHJUHãNH
8SRUHGQLSRGDFLLQIRUPDFLMHVXRQLNRMLVHSULND]XMXXILQDQVLMVNLP
L]YHãWDMLPD WHNXüHJ REUDþXQVNRJ SHULRGD D RGQRVH QD MHGDQ LOL YLãH
SUHWKRGQLK L]YHãWDMQLK SHULRGD L]YHãWDMQLK SHULRGD NRML VX SUHWKRGLOL
WHNXüHP 3ULYUHGQL VXEMHNW X VNORSX ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD WUHED GD
SULNDåH SUH]HQWLUD XSRUHGQH SRGDWNH ]D MHGDQ LOL YLãH L]YHãWDMQLK
SHULRGD8SRUHGQLSRGDFLVXVDVWDYQLGHRILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDLGDMXVH
NDNR X RNYLUX napomena WDNR L X] GUXJH ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH QSU X
RNYLUX REUD]DFD izveštaja o finansijskom položaju /bilansa stanja/ L
izveštaja o ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/XYHNVHGDMXSRGDFL
RSUHWKRGQRMJRGLQL
,VSUDYND UDþXQRYRGVWYHQH JUHãNH 5DGL VH R LVSUDYFL JUHãNH NRMD MH
QDSUDYOMHQDXUDþXQRYRGVWYX3UHPDYUHPHQXNDGDVXQDSUDYOMHQHJUHãNH
RWNULYHQH X WHNXüHP REUDþXQVNRP SHULRGX VH GHOH QD JUHãNH WHNXüHJ

REUDþXQVNRJSHULRGDLJUHãNHSUHWKRGQLKL]YHãWDMQLKSHULRGDStandardVH
EDYL LVSUDYNRP JUHãDND NRMH VX QDVWDOH X QHNRP RG SUHWKRGQLK
L]YHãWDMQLKSHULRGDDLVSUDYOMDMXVHXWHNXüHP
5HWURDNWLYQD LVSUDYND JUHãDND SUHGVWDYOMD LVSUDYOMDQMH JUHãDND L]
SUHWKRGQLK L]YHãWDMQLK SHULRGD XþLQMHQLK ELOR SULOLNRP SUL]QDYDQMD LOL
YUHGQRYDQMD LOL REHORGDQMLYDQMD HOHPHQDWD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD QD
QDþLQ NRML REH]EHÿXMH SRVWL]DQMH HIHNWD NDR GD JUHãND L] SUHWKRGQRJ
SHULRGDQLNDGDQLMHQLQDSUDYOMHQD5HWURDNWLYQRLVSUDYOMDQMHJUHãDNDQH
SRGUD]XPHYDPHQMDQMHREUD]DFDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDLQMLKRYXSRQRYQX
SUHGDMXQDGOHåQRPGUåDYQRPRUJDQX

Odbor VH RSUHGHOLR ]D UHWURDNWLYQX SULPHQX SURPHQMHQLK
UDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLNDLUHWURDNWLYQRLVSUDYOMDQMHJUHãDNDMHU
GRELW LOL JXELWDN SHULRGD X NRMHP MH L]YUãHQD SURPHQD LOL RWNULYHQD
JUHãNDQHWUHEDGDVDGUåHHIHNWHSURPHQDUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND
LOLLVSUDYNLJUHãDNDNRMHVHRGQRVHQDSUHWKRGQHSHULRGH
LQIRUPDFLMH SULND]DQH ]D SUHWKRGQH SHULRGH SULSUHPLüH VH QD LVWRM
RVQRYL NDR L LQIRUPDFLMH L] WHNXüHJ SHULRGD L ]ERJ WRJD üH ELWL
XSRUHGLYH 7H LQIRUPDFLMH üH RQGD LPDWL REHOHåMH NYDOLWHWQLK
LQIRUPDFLMD NDNR MH WR GHILQLVDQR X Okviru L SUXåDüH QDMNRULVQLMH
PRJXüHLQIRUPDFLMH]DDQDOL]XWUHQGRYDSULKRGDLUDVKRGD
JUHãNH L] SUHWKRGQLK SHULRGD VH QHüH SRQDYOMDWL X XSRUHGQLP
LQIRUPDFLMDPDNRMHVHSULND]XMX]DWHSHULRGH
1HL]YRGOMLYR SRVWXSDQMH SULPHQMLYDQMH QHNH RGUHGEH 6WDQGDUGD L
7XPDþHQMDVHVPDWUDQHL]YRGOMLYLPNDGDSULYUHGQLVXEMHNWQHPRåHGDMH
SULPHQL QL QDNRQ ãWR MH XORåLR VDY PRJXüL UD]XPDQ QDSRU GD WR XþLQL
6PDWUD VH GD MH QHL]YRGOMLYR L]YUãLWL UHWURDNWLYQX SULPHQX SURPHQMHQH
UDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNHLOLMHQHL]YRGOMLYRUHWURDNWLYQRSUHUDþXQDYDQMH
XFLOMXLVSUDYNHJUHãNHDNR
VH HIHNWL UHWURDNWLYQH SULPHQH LOL UHWURDNWLYQRJ SUHUDþXQDYDQMD QH
PRJXXWYUGLWL
UHWURDNWLYQD SULPHQD LOL UHWURDNWLYQR SUHUDþXQDYDQMH ]DKWHYD
SUHWSRVWDYNH R WRPH NDNYH VX ELOH QDPHUH UXNRYRGVWYD SULYUHGQRJ
VXEMHNWDXWRPSHULRGX
UHWURDNWLYQD SULPHQD RGQRVQR UHWURDNWLYQR SUHUDþXQDYDQMH ]DKWHYD
YUãHQMH ]QDþDMQLK SURFHQD L]QRVD D QLMH PRJXüH REMHNWLYQR RG
RVWDOLK UDVSRORåLYLK LQIRUPDFLMD UD]OLNRYDWL LQIRUPDFLMH R WLP
SURFHQDPDNRMH

SUXåDMX GRND]H R RNROQRVWLPD NRMH VX SRVWRMDOH QD GDWXP LOL

GDWXPH QD NRMH WH L]QRVH WUHED SUL]QDWL YUHGQRYDWL LOL
REHORGDQLWLL
ELELOHQDUDVSRODJDQMXNDGDVXILQDQVLMVNLL]YHãWDML]DWDMSHULRG
ELOLRGREUHQL]DL]GDYDQMH
.DR ãWR VH YLGL Odbor QHL]YRGOMLYRVW UHWURDNWLYQH SULPHQH SURPHQMHQH
UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH LOL UHWURDNWLYQRVW SUHUDþXQDYDQMD X FLOMX
LVSUDYNH JUHãNH QH YH]XMH VD PRJXüLP SUHYHOLNLP WURãNRYLPD WDNYRJ
SRVWXSNDþDNQLNDGDELRQLSUHYD]LãOLNRULVWLRGWDNYRJSRVWXSDQMD
)XQGDPHQWDOQH]QDþDMQHJUHãNHVXJUHãNHNRMHVXRGWDNYRJ]QDþDMD
GD VH ILQDQVLMVNL L]YHãWDML MHGQRJ LOL YLãH SUHWKRGQLK SHULRGD QDNRQ
QMLKRYRJRWNULYDQMDQHPRJXYLãHVPDWUDWLSRX]GDQLPQDGDWXPQMLKRYRJ
REMDYOMLYDQMD5DGLVHRJUHãNDPDNRMHQDVWDMXNDRUH]XOWDWPDWHPDWLþNLK
JUHãDND JUHãDND X SULPHQMLYDQMX UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND SRJUHãQRJ
WXPDþHQMD þLQMHQLFD SUHYDUD LOL SULYLGD 1DYHGHQX GHILQLFLMX
IXQGDPHQWDOQHJUHãNHNRULVWLODMHSUHWKRGQDYHU]LMDMRS 8

&LOMStandarda

&LOM Standarda L]YHGHQ MH L] FLOMD SULPHQH Međunarodnih standarda
finansijskog izveštavanja MHGQRREUD]QRVW ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD VYLK
SULYUHGQLK VXEMHNDWD 7HåQMD MH GD VH REH]EHGL XSRUHGLYRVW ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMDL]PHÿXUD]OLþLWLKSULYUHGQLKVXEMHNDWDDOLLXSRUHGLYRVWILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD L] UD]OLþLWLK SHULRGD SRVORYDQMD MHGQRJ SULYUHGQRJ VXEMHNWD
-HGQRREUD]QRVW VH QDUDYQR QH SRVWLåH LVWLP L]JOHGRP NQMLJRYRGVWYHQLK
NDUWLFD NQMLJRYRGVWYHQLK GRNXPHQDWD LOL NQMLJRYRGVWYHQRJ VRIWYHUD YHü
MHGQRREUD]QLP QDþLQLPD SURFHQMLYDQMD L SUL]QDYDQMD ELODQVQLK SR]LFLMD
MHGQRREUD]QLP SULND]LYDQMHP ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD L LVWLP WDNYLP
REHORGDQMLYDQMLPD &LOM SULPHQH Standarda MH GDNOH GD VH SREROMãD
UHOHYDQWQRVWLSRX]GDQRVWILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDSULYUHGQLKVXEMHNDWD
8WRPVPLVOXStandardSURSLVXMH
NULWHULMXPH]DL]ERULPHQMDQMHUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND
UDþXQRYRGVWYHQLWUHWPDQHIHNDWDSURPHQHUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND
QDþLQREHORGDQMLYDQMDSURPHQDUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLNDStandardVH
QHEDYLREHORGDQMLYDQMHPUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND7LPHVHEDYLMRS
1 Prikazivanje finansijskih izveštajaStandardVHVDPREDYLREHORGDQML
YDQMHPSURPHQDUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND
UDþXQRYRGVWYHQLWUHWPDQHIHNDWDSURPHQDUDþXQRYRGVWYHQLKSURFHQDL
SRVWXSDNLVSUDYOMDQMDJUHãDND

'HORNUXJStandarda

StandardVHSULPHQMXMH
SULL]ERUXLSULPHQLUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLNDSUHXVYDMDQMDStandarda
WLPHVHEDYLRMRS 1 Prikazivanje finansijskih izveštajaUHYLGLUDQ
JRGLQHDNRMLMHRGJRGLQH]DPHQMHQVDMRS 1 Prikazivanje
finansijskih izveštaja
NRG UDþXQRYRGVWYHQRJ HYLGHQWLUDQMD HIHNDWD SURPHQD UDþXQRYRGVWYHQLK
SROLWLND
NRG UDþXQRYRGVWYHQRJ HYLGHQWLUDQMD HIHNDWD SURPHQD UDþXQRYRGVWYHQLK
SURFHQDL
SULLVSUDYFLJUHãDNDL]SUHWKRGQRJSHULRGDStandardVHQHEDYLJUHãNDPD
WHNXüHJ SHULRGD RWNULYHQLP L LVSUDYOMHQLP SUH QHJR ãWR VX ILQDQVLMVNL
L]YHãWDMLRGREUHQL]DL]GDYDQMH
Standard VH QH EDYL SRUHVNLP HIHNWLPD LVSUDYNL JUHãDND L UHWURDNWLYQLK
SULODJRÿDYDQMD L]YUãHQLK X FLOMX SULPHQH SURPHQMHQLK UDþXQRYRGVWYHQLK
SROLWLND7LPHIHNWLPDVHEDYLMRS 12 Porezi iz dobitka

5DþXQRYRGVWYHQHSROLWLNH
,]ERULSULPHQDUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND

8YH]LVDL]ERURPUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLNDStandardUHJXOLãH
L]ERUSROLWLNHQDRVQRYXQHNRJ6WDQGDUGDLOL7XPDþHQMDL
L]ERU SROLWLNH X VOXþDMX QHGRVWDWND NRQNUHWQRJ 6WDQGDUGDLOL7XPDþHQMD
NRML EL VH SULPHQMLYDR QD RGUHÿHQX WUDQVDNFLMX LOL GRJDÿDM SULYUHGQRJ
VXEMHNWD
.DGDVHQHNL6WDQGDUGLOL7XPDþHQMHPRåHNRQNUHWQRSULPHQLWLQDRGUHÿHQX
WUDQVDNFLMXGRJDÿDMLOLRNROQRVWUDþXQRYRGVWYHQDSROLWLNDLOLSROLWLNHNRMHVH
SULPHQMXMXQDWXVWDYNXXWYUÿXMXVHSULPHQRPWRJ6WDQGDUGDLOL7XPDþHQMD
NDR L UD]PDWUDQMHP UHOHYDQWQRJ Uputstva za primenu standarda NRMH MH ]D
QHNH6WDQGDUGHLOL7XPDþHQMDL]GDROdbor
2G SULYUHGQRJ VXEMHNWD VH WUDåL RYDNYR SRVWXSDQMH MHU Odbor VPDWUD GD
SUDYLOQDSULPHQDUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLNDXWYUÿHQLKQDRVQRYX7XPDþHQMD
L6WDQGDUGDREH]EHÿXMHL]UDGXILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDNRMLVDGUåHUHOHYDQWQHL
SRX]GDQHLQIRUPDFLMHRWUDQVDNFLMDPDGRJDÿDMLPDLRNROQRVWLPDQDNRMHVH
WHSROLWLNHSULPHQMXMX
=D L]ERU L SULPHQX UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH ELWQR MH L SLWDQMH ]QDþDMQRVWL
2VQRYH]DUD]PDWUDQMHSLWDQMD]QDþDMQRVWLUD]UDÿHQHVXXGYD6WDQGDUGD

MRS 1 Prikazivanje finansijskih izveštaja REUDÿXMH ]QDþDMQRVW VD

VWDQRYLãWDSULND]LYDQMDLREHORGDQMLYDQMDL
MRS 8 Računovodstvene politike, promene računovodstvenih procena i
greške REUDÿXMH ]QDþDMQRVW VDVWDQRYLãWD UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND ]D
SUL]QDYDQMHLYUHGQRYDQMHVWDYNLXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPD
3UHPDStandarduSULPHQDQHNHUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNHXWYUÿHQHQDRVQRYX
6WDQGDUGD LOL 7XPDþHQMD QLMH REDYH]QD DNR MH HIHNDW QMHQH SULPHQH
EH]QDþDMDQQHELWDQ QD NYDOLWHW ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD Na primer, heftalica
kao sredstvo koje se koristi u kancelarijama ima relativno malu vrednost i
može se koristiti više godina. Umesto stopostotnog otpisivanja pri njenom
stavljanju u upotrebu obračun njenog trošenja bi mogao da se vrši na isti
način kao i za neko osnovno sredstvo, na primer, kamion. Time bi sa
troškovima opteretile sve godine u kojima bi se heftalica koristila, a ne samo
godina u kojoj je ona stavljena u upotrebu. Za ovakvo postupanje bilo bi
neophodno procenjivati vek korišćenja heftalice i njenu rezidualnu vrednost.
Ovakvo postupanje imalo bi dve stvari za posledicu:
to procenjivanje izaziva nastanak dodatnih troškova i
zbog njihove veće preciznosti poboljšan bi bio kvalitet finansijskih
izveštaja.
Međutim, može se zasigurno tvrditi:
da je poboljšanje kvaliteta finansijskih izveštaja zbog njihove veće
preciznosti skoro nemerljivo i
da bi troškovi nastali primenom ovakve računovodstvene politike bili
veći nego korist koja bi se dobila od poboljšane preciznosti finansijskih
izveštaja.
Zbog toga Standard ne nalaže obaveznost primene neke računovodstvene
politike koja proizlazi iz nekog Standarda ili Tumačenja ako je efekat od
njene primene beznačajan/nebitan na kvalitet finansijskih izveštaja.
3ULYUHGQL VXEMHNW QH VPH QDPHUQR GD SUDYL LOL RVWDYL QHLVSUDYOMHQD
EH]QDþDMQDQHELWQD RGVWXSDQMD RG 6WDQGDUGD LOL 7XPDþHQMD NDNR EL
SRVWLJDR åHOMHQR SULND]LYDQMH ILQDQVLMVNRJ SRORåDMD SULYUHGQRJ VXEMHNWD
QMHJRYHXVSHãQRVWLLWRNRYDJRWRYLQH
Na primer, prema ostvarenom poslovanju realan rezultat preduzeća bi bio
gubitak od 1.000,00 din. S obzirom da rukovodstvo privrednog subjekta
smatra da bi i tako iskazani mali gubitak bio loša "reklama" za preduzeće
zahteva od računovodstva da u obračunu amortizacije promeni vek
korišćenja neke mašine kako bi se troškovi amortizacije smanjili za 2.000,00
din. i iskazao pozitivan rezultat od 1.000,00 din.
,DNRVHUDGLRPDOLPL]QRVLPD]DILQDQVLMVNHL]YHãWDMHRYRJSUHGX]HüDVHQH
PRåHUHüLGDVXXVYHPXXVNODÿHQLVDVYLPUHOHYDQWQLPRGUHGEDPDMSFI

8 QHGRVWDWNX NRQNUHWQRJ 6WDQGDUGD LOL 7XPDþHQMD NRML EL VH SULPHQLOL ]D
UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH RGUHÿHQH WUDQVDNFLMH GRJDÿDMD LOL RNROQRVWL
UXNRYRGVWYR SULYUHGQRJ VXEMHNWD VH RVODQMD QD VRSVWYHQX SURFHQX
SURVXÿLYDQMHXFLOMXUD]YLMDQMDLSULPHQHUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNHNRMDüH
REH]EHGLWLLQIRUPDFLMHNRMHVX
UHOHYDQWQH ]D GRQRãHQMH HNRQRPVNLK RGOXND RG VWUDQH NRULVQLND
ILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDL
SRX]GDQHXVPLVOXGDILQDQVLMVNLL]YHãWDML
RGUDåDYDMX YHUQX VOLNX ILQDQVLMVNRJ SRORåDMD XVSHãQRVWL L WRNRYD
JRWRYLQHSULYUHGQRJVXEMHNWD
RGUDåDYDMXHNRQRPVNXVXãWLQXWUDQVDNFLMDGRJDÿDMDLRNROQRVWLDQH
VDPRQMLKRYXSUDYQXIRUPX
EXGXQHXWUDOQLWMOLãHQLVXEMHNWLYQRVWL
EXGXRED]ULYLL
EXGXSRWSXQLXVYLPPDWHULMDOQR]QDþDMQLPSRJOHGLPD
8 QHGRVWDWNX NRQNUHWQRJ 6WDQGDUGD LOL 7XPDþHQMD NRML EL VH SULPHQLOL ]D
UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH RGUHÿHQH WUDQVDNFLMH GRJDÿDMD LOL RNROQRVWL
UXNRYRGVWYR SULYUHGQRJ VXEMHNWD WUHED SUL L]ERUX UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND
GDUD]PRWULSULPHQOMLYRVWVOHGHüLKVPHUQLFD
]DKWHYD L VPHUQLFD L] 6WDQGDUGD L 7XPDþHQMD NRML VH EDYH VOLþQLP L
VURGQLPSLWDQMLPD
GHILQLFLMDLNULWHULMXPD]DSUL]QDYDQMHLNRQFHSDWDYUHGQRYDQMDVUHGVWDYD
REDYH]DSULKRGDLUDVKRGDL]Okvira
1DSRPHQD UHGRVOHG QDYRÿHQMD RYLK VPHUQLFD RGUDåDYD L QMLKRYX YDåQRVW L
SULRULWHW SUL NRULãüHQMX GDNOH SUYR VH NRULVWH ]DKWHYL L VPHUQLFH L]
6WDQGDUGD L 7XPDþHQMD NRML VH EDYH VOLþQLP SLWDQMLPD SD DNR WR QLMH
GRYROMQR NRULVWH VH L GHILQLFLMH NULWHULMXPL ]D SUL]QDYDQMH L NRQFHSWL
YUHGQRYDQMDVUHGVWDYDREDYH]DSULKRGDLUDVKRGDL]Okvira
5XNRYRGVWYR SULYUHGQRJ VXEMHNWD PRåH DNR WR QLMH X VXSURWQRVWL VD
SUHWKRGQRQDYHGHQLPVPHUQLFDGDNRULVWLWLL
QDMQRYLMHVPHUQLFHGUXJLKWHODNRMDGRQRVHUDþXQRYRGVWYHQHVWDQGDUGHD
NRMD NRULVWH VOLþDQ NRQFHSWXDOQL RNYLU ]D UD]YLMDQMH UDþXQRYRGVWYHQLK
VWDQGDUGDPRåHQDSULPHUNRULVWLWL86*$$3VWDQGDUGHupotrebljen je
izraz "najnovije smernice" jer se podrazumeva da ako su smernice
povučene i zamenjene novim znači da relevantno telo koje ih donosi
smatra da one više ne sadrže najbolje računovodstvene politike koje bi
trebalo primenjivati
QHNXGUXJXVWUXþQXOLWHUDWXUXLOL
NRULVWLWL LVNXVWYD L] SULKYDüHQH UDþXQRYRGVWYHQH SUDNVH X QMHJRYRM
GHODWQRVWL na primer privredni subjekti iz oblasti rudarstva zbog
nedostatka relevantnog Standarda za vrednovanje mineralnih sirovina a

radi određivanja adekvatne računovodstvene politike mogu biti upućeni

jedni na druge.

'RVOHGQRVWXL]ERUXLSULPHQLUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND

3ULYUHGQL VXEMHNW WUHED GD EXGH GRVOHGDQ X L]ERUX L SULPHQL VYRMLK
UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND ]D VOLþQH WUDQVDNFLMH GRJDÿDMH L RNROQRVWL RVLP X
VOXþDMX NDGD QHNL 6WDQGDUG LOL 7XPDþHQMH ]DKWHYD LOL GR]YROMDYD NDWHJRUL]DFLMX
VWDYNL ]D NRMH EL VH PRJOH SULPHQLWL UD]OLþLWH DGHNYDWQH SROLWLNH $NR SRVWRML
WDNDY VOXþDM RGJRYDUDMXüD UDþXQRYRGVWYHQD SROLWLND WUHED GD EXGH L]DEUDQD L
GRVOHGQR NRQ]LVWHQWQR SULPHQMHQD QD VYDNX NDWHJRULMX 1D SULPHU SULYUHGQL
VXEMHNWPRåHXRNYLUXRVQRYQLKVUHGVWDYDGDIRUPLUDUHYDORUL]DFLRQHJUXSHLGD
]D RGUHÿHQX JUXSX QD SULPHU JUDÿHYLQVNH REMHNWH L]DEHUH SULPHQX modela
revalorizacije L]MRS 16 Nekretnine, postrojenja i oprema3ULYUHGQLVXEMHNWELX
QDUHGQLP L]YHãWDMQLP SHULRGLPD WUHEDOR ]D JUDÿHYLQVNH REMHNWH GD GRVOHGQR
NRQ]LVWHQWQRSULPHQMXMHWXL]DEUDQXSROLWLNX

3URPHQHUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND

Standard VH EDYL SURPHQDPD UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND RGQRVQR UHJXOLãH
NDGVHSURPHQDYUãLLãWDVHQHVPDWUDSURPHQRPUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNH
3LWDQMH SURPHQD UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND MH ]QDþDMQR MHU VH QMLKRYRP
SURPHQRP PRåH QDUXãLWL XSRUHGLYRVW ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD SULYUHGQRJ
VXEMHNWD L] UD]OLþLWLK L]YHãWDMQLK SHULRGD 7R EL RQHPRJXüLOR QMLKRYH
NRULVQLNH GD XRþH WUHQGRYH QMHJRYRJ ILQDQVLMVNRJ SRORåDMD XVSHãQRVWL L
WRNRYDJRWRYLQH
3ULYUHGQLVXEMHNWPHQMDUDþXQRYRGVWYHQXSROLWLNXVDPR
DNR MH SURPHQD SURSLVDQD 6WDQGDUGRP LOL 7XPDþHQMHP na primer,
Standardom je ukinut koncept fundamentalne greške i svi privredni
subjekti koji primenjuju MSFI treba da u svojim računovodstvenim
politikama izmene politiku za ispravljanje grešaka: da izbace politiku
koja se odnosila na fundamentalne greške i da usvoje politiku za
ispravku materijalno značajne greške
DNRüHSURPHQDGRYHVWLGRWRJDGDILQDQVLMVNLL]YHãWDMLSUXåHSRX]GDQLMH
L UHOHYDQWQLMH LQIRUPDFLMH R HIHNWLPD WUDQVDNFLMD GUXJLK GRJDÿDMD LOL
RNROQRVWL QD ILQDQVLMVNL SRORåDM SULYUHGQRJ VXEMHNWD QMHJRYX XVSHãQRVW
LOLWRNRYHJRWRYLQHRYRMHW]YGREURYROMQDSURPHQDUDþXQRYRGVWYHQLK
SROLWLND

1DYHãüHPR GYD SULPHUD SURPHQD UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND XVPHUHQLK

NDGRELMDQMXUHOHYDQWQLMLKLSRX]GDQLMLKILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
Preduzeće za naknadno vrednovanje nekretnina, postrojenja i opreme
koji su u delokrugu MRS 16 Nekretnine, postrojenja i oprema primenjuje
model nabavne vrednosti iz tog Standarda. S obzirom da je u 2004.
godini bila dvocifrena inflacija, a očekuje se da i u 2005. godini bude
dvocifrena, navedena sredstva bi u poslovnim knjigama preduzeća na
kraju 2005. godine bila podcenjena u odnosu na njihove fer vrednosti.
Zbog toga se preduzeće odlučuje da u 2005. godini pređe na primenu
modela revalorizacije za njihovo naknadno vrednovanje.
Preduzeće posluje uspešno ostvarujući tokom nekoliko poslednjih

izveštajnih perioda stabilne pozitivne rezultate. U tim periodima je malo
investiralo i odlučuje se da u 20x5. godini izgradi novi tržni centar. Zbog
veličine investicije uzima kredit od banke. Gradnja centra traje tokom
cele 20x5. godine i on se ne može koristiti, tj. ne donosi prihode, a u vezi
sa njim preduzeće ima rashode po osnovu kamata. S obzirom da je
preduzeće do tada primenjivalo osnovni postupak iz MRS 23 Troškovi
pozajmljivanja nastavak korišćenja tog postupka i u 20x5. godini
neminovno preduzeće vodi u iskazivanju računovodstvenog gubitka,
mada preduzeće posluje potpuno isto kao i ranijih izveštajnih perioda.
Zbog toga se preduzeće odlučuje za promenu postupka vezanog za
troškove pozajmljivanja, tj. bira dopušteni alternativni postupak iz MRS
23 i u 20x5. godini vrši uključuje te troškove u nabavnu vrednost centra
koji gradi.

3RMHGLQL 6WDQGDUGL L 7XPDþHQMD GR]YROMDYDMX VYRMX UDQLMX SULPHQX 1D

SULPHU X SDUDJUDIX Standarda QDYHGHQR MH GD VH RQ SULPHQMXMH ]D
JRGLãQMHSHULRGHNRMLSRþLQMXQDGDQJRGLQHLOLNDVQLMHLGD
VH UDQLMD SULPHQD SUHSRUXþXMH 'D MH X JRGLQL SULYUHGQL VXEMHNW
SURPHQLRVYRMHUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNHXYH]LVDUHFLPRJUHãNDPDWM
GD MH SULPHQLR SROLWLNX L] Standarda D QH L] SUHWKRGQH YHU]LMH MRS 8
WDNYDSURPHQDUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNHLDNRSULYUHGQLVXEMHNWQLMHELR
REDYH]DQ WR GD XUDGL QH VPDWUD VH dobrovoljnom promenom
računovodstvenih politika
8QDãRMUDþXQRYRGVWYHQRMSUDNVLSULYUHGQLVXEMHNWLVXSULQXÿHQLGDPHQMDMX
UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH L ]ERJ SURPHQD UHOHYDQWQLK ]DNRQVNLK SURSLVD
MHGQD RG WDNYLK SURPHQD ELOD MH SURPHQD QDþLQ IRUPLUDQMD L NQMLåHQMD
QDEDYQH YUHGQRVWL ]DOLKD PDWHULMDOD L UREH NRG SUDYQLK OLFD L SUHGX]HWQLND
NRML SULPHQMXMX Kontni okvir za preduzeća, zadruge i preduzetnike D NRML
YUãHQDEDYNXRYLK]DOLKDL]XYR]D86OXåEHQRPJODVQLNX56EU
REMDYOMHQ MH Pravilnik o dopunama Pravilnika o Kontnom okviru i sadržini

računa u Kontnom okviru za preduzeća, zadruge i preduzetnike 6XãWLQD

L]PHQD MH GD QDEDYQX YUHGQRVW XYH]HQRJ PDWHULMDOD L UREH QH þLQL VDPR
QMLKRYD IDNWXUQD YUHGQRVW L GLUHNWQL ]DYLVQL WURãNRYL QDEDYNH YHü L UD]OLND
L]PHÿX IDNWXUQH YUHGQRVWL L RVQRYLFH ]D REUDþXQ FDULQH NRMX MH XWYUGLR
QDGOHåQLFDULQVNLRUJDQ8VXãWLQLIDNWXUQDYUHGQRVWVHXXYR]QRMNDONXODFLML
]DPHQMXMHVDRVQRYLFRP]DREUDþXQFDULQHNRMXMHXWYUGLRQDGOHåQLFDULQVNL
RUJDQ3RYRG]DGRQRãHQMHL]PHQDMHVOHGHüDVLWXDFLMDNRMDSRQHNDGQDVWDMH
SUL XYR]X PDWHULMDOD LOL UREH SR PLãOMHQMX QDGOHåQRJ FDULQVNRJ RUJDQD X
IDNWXUL LQRGREDYOMDþD LVND]DQ MH PDQML L]QRV QHJR ãWR MH UHDOQD YUHGQRVW
NXSOMHQRJPDWHULMDODLOLUREH&DULQVNDYUHGQRVWXYH]HQLKGREDUDQDNRMXVH
SULPHQMXMHFDULQVNDWDULIDXWYUÿXMHVHXVNODGXVDRGUHGEDPDþODQRYDGR
Carinskog zakona 6OXåEHQL JODVQLN 56 EU L
8 VNODGX VD QDYHGHQLP þODQRYLPD SUDYR MH QDGOHåQRJ FDULQVNRJ
RUJDQDGDNDRFDULQVNXYUHGQRVWQHSULPHQLLVND]DQXIDNWXUQXYUHGQRVWYHü
GD X VNODGX VD QDYHGHQLP SURSLVLPD L]YUãL QMHQR NRULJRYDQMH 1DSRPHQD
RYDNYRSRVWXSDQMHXNLQXWRMHQDNQDGQLPL]PHQDPDWRJ3UDYLOQLND
1L RYDNYH SURPHQH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH VH QH VPDWUDMX dobrovoljnim
promenama
5DQLMH VPR UHNOL GD UXNRYRGVWYR SULYUHGQRJ VXEMHNWD X QHGRVWDWNX
NRQNUHWQRJ 6WDQGDUGD LOL 7XPDþHQMD NRML EL VH SULPHQMLYDOL ]D RGUHÿHQX
WUDQVDNFLMX GRJDÿDM LOL RNROQRVW WUHED GD UD]YLMH UDþXQRYRGVWYHQX SROLWLNX
RVODQMDMXüLVHSULWRPHQDGRVWXSQHUHOHYDQWQHVPHUQLFH8NROLNRELVOHGHüL
QHNXL]PHQXWLKVPHUQLFDSULYUHGQLVXEMHNWSURPHQLRVYRMXUDþXQRYRGVWYHQX
SROLWLNX WD SURPHQD VH VYUVWDYD X GREURYROMQH SURPHQH UDþXQRYRGVWYHQH
SROLWLNH
3URPHQRPUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNHVHQHVPDWUD
SULKYDWDQMH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH ]D WUDQVDNFLMH GRJDÿDMH LOL
RNROQRVWLNRMLVHELWQRUD]OLNXMXRGRQLKNRMLVXVHSRMDYOMLYDOLUDQLMHna
primer, na proizvodnim linijama su ugrađeni brojači ostvarene
proizvodnje, tako da je primena funkcionalne metode obračuna
amortizacije lakša i prikladnija nego do tada primenjivana
proporcionalna metoda otpisivanja; L
XVYDMDQMH QRYH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH ]D WUDQVDNFLMH GRJDÿDMH LOL
RNROQRVWLNRMLVHUDQLMHQLVXSRMDYOMLYDOLLOLVXELOLEH]QDþDMQLna primer,
preduzeće se bavilo trgovinom na malo i proširuje delatnost i na
trgovinu na veliko. U tom smislu računovodstvene politike proširuje za
načelo vrednovanja izlaza sa zaliha robe u prometu na veliko po metodi
prosečnih ponderisanih cena.
StandardWMQMHJRYLSDUDJUDILVHQHSULPHQMXMXQDVOHGHüXSURPHQX
UDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNHSUHOD]DNQDSULPHQXmodela revalorizacijeL]MRS

16 Nekretnine postrojenja i oprema L MRS 38 Nematerijalna ulaganja 7X

SURPHQX UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH UHJXOLãX QDYHGHQD GYD 6WDQGDUGD =D
RYDNYX SURPHQMHQX UDþXQRYRGVWYHQX SROLWLNX VH QH ]DKWHYD QMHQD
UHWURDNWLYQDSULPHQD6NUHüHPRSDåQMXGDLQYHVWLFLRQHQHNUHWQLQHQLVX
XNOMXþHQHXRYDML]X]HWDNUHWURDNWLYQHSULPHQH

3ULPHQDSURPHQMHQLKUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND

8 SDUDJUDILPD NRML VH RGQRVH QD SULPHQX SURPHQMHQLK UDþXQRYRGVWYHQLK
SROLWLNDStandardUHJXOLãH
NDNR X ]DYLVQRVWL RG YUVWH SURPHQH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH SULYUHGQL
VXEMHNWSRVWXSD
REDYH]QRVWUHWURDNWLYQHSULPHQHSURPHQMHQLKUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWL
NDL
L]X]LPDQMD RG UHWURDNWLYQH SULPHQH SURPHQMHQLK UDþXQRYRGVWYHQLK
SROLWLND

1. Način postupanja kod promena računovodstvenih politika
$NR QLMH QHL]YRGOMLYR SULYUHGQL VXEMHNW SURPHQX UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND

SULPHQMXMHQDVOHGHüLQDþLQ
UHWURDNWLYQR SULPHQMXMH GREURYROMQR SURPHQMHQH UDþXQRYRGVWYHQH
SROLWLNH
SURPHQH UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND NRMH SURL]OD]H L] SRþHWQH SULPHQH
QHNRJ6WDQGDUGDLOL7XPDþHQMDWUHWLUDXVNODGXVDNRQNUHWQLPSUHOD]QLP
RGUHGEDPD WLK 6WDQGDUGD LOL 7XPDþHQMD DNR RQL VDGUåH WDNYH SUHOD]QH
RGUHGEH na primer, u prelaznim odredbama MRS 16 Nekretnine,
postrojenja i oprema (paragraf 80.) eksplicitno od retrokativne primene
izuzima zahteve za početno vrednovanje nekretnina, postrojenja i opreme
nabaljenih razmenom za druga sredstva;L
UHWURDNWLYQR SULPHQMXMH SURPHQMHQX UDþXQRYRGVWYHQX SROLWLNX QDNRQ
SRþHWQH SULPHQH QHNRJ 6WDQGDUGD LOL 7XPDþHQMD DNR RQL QH VDGUåH
SUHOD]QHRGUHGEHNRMHELVHSULPHQLOHQDWXSURPHQX
3URPHQD UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH NRG NRMH VH ]DKWHYD QMHQD UHWURDNWLYQD
SULPHQDMHGR]YROMHQDþDNLDNRMHQHL]YRGOMLYDQMHQDUHWURDNWLYQDSULPHQD
'DNOHWRãWRVHSURPHQMHQDUDþXQRYRGVWVYHQDSROLWLNDQHPRåHUHWURDNWLYQR
SULPHQLWL QLMH RJUDQLþDYDMXüL IDNWRU GD VH SULVWXSL QMHQRM SURPHQL 'D OL VH
PRåH LOL QH PRåH PHQMDWL UDþXQRYRGVWYHQD SROLWLND JRYRULOL VPR X RNYLUX
WDþNH

2. Retroaktivna primena promenjenih računovodstvenih politika

6XãWLQD UHWURDNWLYQH SULPHQH SURPHQMHQH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH MH GD VH

SRVWLJQH HIHNDW NDR GD MH WD L]PHQMHQD SROLWLND RGXYHN SULPHQMLYDQD 8
ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD UHWURDNWLYQD SULPHQD SURPHQMHQH UDþXQRYRGVWYHQH
SROLWLNH VH RGUDåDYD NUR] SURPHQX XSRUHGQLK SRGDWDND WM QH VSURYRGL VH
NQMLåHQMH QD NQMLJRYRGVWYHQLP UDþXQLPD X JRGLQDPD X NRMLPD VH
UHWURDNWLYQR SULPHQMXMH SURPHQMHQD UDþXQRYRGVWYHQD SROLWLND .QMLåHQMH VH
QH VSURYRGL X WLP JRGLQDPD MHU VX NQMLJRYRGVWYHQL UDþXQL WLK JRGLQD
]DNOMXþHQL L QD QMLPD YLãH QLMH PRJXüH QLNDNYR NQMLåHQMH 6HP WRJD
QDJODãDYDPR GD UHWURDNWLYQD SULPHQD SURPHQMHQH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH
QH ]QDþL L SRQRYQR VDVWDYOMDQMH REUD]DFD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD L QMLKRYX
SUHGDMXQDGOHåQRPGUåDYQRPRUJDQX
6 RE]LURP GD UDþXQRYRGVWYHQD SROLWLND XWLþH QD SUL]QDYDQMH L YUHGQRYDQMH
VWDYNLILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDVNRURVYDNDQMHQDSURPHQDQHPLQRYQRXWLþHQD
YLVLQX VRSVWYHQRJ NDSLWDOD =ERJ WRJD NDGD MH REDYH]QR GD VH SURPHQMHQD
UDþXQRYRGVWYHQD SROLWLND UHWURDNWLYQR SULPHQL L DNR WR QLMH QHL]YRGOMLYR
SULYUHGQL VXEMHNW WUHED GD SURPHQL SRþHWQR VWDQMH VYDNH NRPSRQHQWH
VRSVWYHQRJ NDSLWDOD QD NRMX SURPHQD XWLþH L WR ]D QDMUDQLML SULND]DQL
SUHWKRGQLSHULRGLGDSURPHQLRVWDOHXSRUHGQHL]QRVHNRMLVHREHORGDQMXMX]D
VYDNL SULND]DQL SUHWKRGQL SHULRG NDR GD MH QRYD UDþXQRYRGVWYHQD SROLWLND
ELOD SULPHQMLYDQD RGXYHN 8 RNYLUX VRSVWYHQRJ NDSLWDOD RELþQR VH YUãL
SUHUDþXQDYDQMHQHUDVSRUHÿHQHGRELWLLOLQHSRNULYHQRJJXELWNDVHPXNROLNR
QHNL 6WDQGDUG LOL 7XPDþHQMH QH ]DKWHYD SULODJRÿDYDQMH QHNH GUXJH VWDYNH
NDSLWDODQDSULPHUUHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYL

3. Izuzimanja od retroaktivne primene
3ULYUHGQLVXEMHNWQHüHUHWURDNWLYQRSULPHQMLYDWLL]PHQMHQXUDþXQRYRGVWYHQX
SROLWLNX DNR MH QHL]YRGOMLYR RGUHGLWL ELOR HIHNWH NRML VH RGQRVH QD RGUHÿHQL
SHULRGELORNXPXODWLYQLHIHNDWSURPHQH
3ULPHU
3UHGX]HüHMHXMXQX[JRGLQHLVND]DORL]GDWNH]DUD]YRMXL]QRVXRG
GLQ8WRMJRGLQLUDþXQRYRGVWYHQDSROLWLNDMHQDODJDODGDVH
RYLL]GDFLWUHWLUDMXNDRUDVKRG3UHPDWRPHQDYHGHQLL]QRVMHSURNQMLåHQ
NDRUDVKRGLSUHGVWDYOMDVDVWDYQLGHRUDVKRGDXbilansu uspeha1DGDQ
[ JRGLQH SUHGX]HüH PHQMD UDþXQRYRGVWYHQX SROLWLNX L L]GDWNH
]DUD]YRMXVNODGXVDMRS 38 Nematerijalna ulaganjaSUL]QDMHWMWUHWLUD
LK NDR QHPDWHULMDOQR XODJDQMH *RGLãQMD VWRSD DPRUWL]DFLMH MH
3ROXJRGLãQMLL]QRVDPRUWL]DFLMHMHGLQ6WRSDSRUH]DQDGRELWMH


2SLVSURPHQH
8ODJDQMDXUD]YRM
,VSUDYNDYUHGQRVWLXODJDQMDX

UD]YRM
1HUDVSRUHÿHQLGRELWDNUDQLMLK

JRGLQD
2EDYH]H]DSRUH]L]UH]XOWDWD
=DUHWURDNWLYQXSULPHQXSURPH

QMHQHUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNH

Napomena: Poreski efekat ovakve izmene računovodstvene politike (vreme

priznavanja i iznos poreske obaveze) iskazao bi se u skladu sa MRS
12 Porezi iz dobitka. U navedenom primeru preduzeće bi trebalo da
iskaže i rashode po osnovu zatezne kamate zbog neblagovremenog
plaćanja poreza na dobit.

'DNOH XYHüDQD MH YUHGQRVW QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD LVSUDYND YUHGQRVWL

QHPDWHULMDOQLK XODJDQMD REUDþXQDWD MH DPRUWL]DFLMD SR VWRSL RG ]D
GUXJX SRORYLQX [ JRGLQH L XYHüDQ MH QHUDVSRUHÿHQL GRELWDN
SUHWSRVWDYNDMHGDMHSUHGX]HüHX[YHüLVND]DORGRELWDNLREDYH]H]D
SRUH]QDGRELW
8 QDVWDYNX üHPR SULND]DWL MRã MHGDQ SULPHU ]D UHWURDNWLYQX SULPHQX

SURPHQMHQHUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNH

3ULPHU
8 [ JRGLQL SUHGX]HüH MH SURPHQLOR UDþXQRYRGVWYHQX SROLWLNX ]D

REXKYDWDQMH WURãNRYD SR]DMPOMLYDQMD L WR XPHVWR QMLKRYRJ LVND]LYDQMD
NDR UDVKRGD RSUHGHOLOR VH ]D QMLKRYR NDSLWDOL]RYDQMH 8 SUHWKRGQRM
JRGLQL JUDÿHQ MH REMHNDW SUYLK ãHVW PHVHFL 8 WRP SHULRGX WURãNRYL
NDPDWHSRRVQRYXNUHGLWDL]NRMHJVHREMHNDWJUDGLL]QRVLOLVX
GLQ *RGLãQMD VWRSD ]D REUDþXQ DPRUWL]DFLMH REMHNWD MH D SRUH]D QD
GRELWEH]RVOREDÿDQMDMH
2EMDãQMHQMH UHWURDNWLYQRJ SULPHQMLYDQMD SURPHQMHQH UDþXQRYRGVWYHQH

SROLWLNHELELOR
Kada bi moglo da se u prethodnoj godini sprovede knjiženje efekata
retroaktivne primene promenjene računovodstvene politike ono bi se
sprovelo na sledećim računima:

2SLVSURPHQH
*UDÿHYLQVNLREMHNWL

5DVKRGLNDPDWD

=DSURPHQXSROLWLNH
D 7URãNRYLDPRUWL]DFLMH
,VSUDYNDYUHGQRVWLJUDÿHYLQ

VNLKREMHNDWD
=DWURãNRYHDPRUWL]DFLMH
3UHQRVUDVKRGD
1HUDVSRUHÿHQLGRELWDNWHNXüH

JRGLQH
=DHIHNWHSURPHQMHQHSROLWLNH

Međutim, već smo rekli da zbog toga što su računi zaključeni na njima ne
može da se sprovede knjiženje. Zbog toga se knjiženje vrši u tekućoj godini
pod datumom "01.01.20x5. godine", uz opis "korigovanje početnog stanja
po osnovu retroaktivne primene promenjene računovodstvene politike".
S obzirom da se početno stanje otvara samo na osnovu računa čija se salda
unose u ELODQVVWDQMD knjiženje na dan 01.01.20x5. godine će biti:


2SLVSURPHQH
*UDÿHYLQVNLREMHNWL
,VSUDYNDYUHGQRVWLJUDÿHYLQ

VNLKREMHNDWD

JRGLQD
=DUHWURDNWLYQXSULPHQXSURPH

QMHQHUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNH

Napomena: Poreski efekat ovakve izmene računovodstvene politike (vreme

priznavanja i iznos poreske obaveze) iskazao bi se u skladu sa
MRS 12 Porezi iz dobitka. U navedenom primeru preduzeće bi
trebalo da iskaže i rashode po osnovu zatezne kamate zbog
neblagovremenog plaćanja poreza na dobit.
Kada na kraju 20x5. godine preduzeće bude sastavljalo bilans stanja i
bilans uspeha dužno je da u njih upiše uporedne podatke tj. da popuni
kolonu prethodna godina. Za to popunjavanje neophodno je raspolagati sa
bilansom stanja i bilansom uspeha za 20x4. godinu ali i sa podacima o
efektima retroaktivne primene promenjene računovodstvene politike. Naime,
pri popunjavanju stavke nekretna u obrascu bilansa stanja u kolonu
prethodna godina ne upisuje se odgovarajući podatak iz bilansa stanja za
20x4. godinu, već se on koriguje naviše za 99.000,00 din. Pri popunjavanju
stavke finansijskih rashoda u obrascu bilansa uspeha u kolonu prethodna
godina se ne upisuje iznos koji je bio prikazan u bilansu uspeha za 20x4.
godinu već se on koriguje naniže za 100.000,00 din. Stavka amortizacije se
iskazuje u iznosu uvećanom za 1.000,00 din. Stavka neto dobitka se iskazuje
u iznosu uvećanom za 89.100,00 din, itd.
.DGDMHXQHNRPREUDþXQVNRPSHULRGXQHL]YRGOMLYRXWYUGLWLHIHNWHSURPHQH
UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH QD XSRUHGQH SRGDWNH ]D MHGDQ LOL YLãH SULND]DQLK
SHULRGDSULYUHGQLVXEMHNW
SULPHQMXMH QRYX UDþXQRYRGVWYHQX SROLWLNX QD NQMLJRYRGVWYHQH L]QRVH
VUHGVWDYDLREDYH]DRGSRþHWNDQDMUDQLMHJSHULRGD]DNRMLMHUHWURDNWLYQD
SULPHQDL]YRGOMLYDãWRPRåHELWLWHNXüLSHULRGL
YUãL RGJRYDUDMXüH SUHUDþXQDYDQMH SRþHWQRJ VWDQMD VYDNH NRPSRQHQWH
NDSLWDOD]DWDMSHULRGQDNRMXVHSURPHQDRGUDåDYD

.RGRYDNYRJUHWURVSHNWLYQRJSRVWXSDQMDL]QRVLSURX]URNRYDQLSURPHQDPD

UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND LVND]XMX VH X XSRUHGQLP SRGDFLPD ]D SUHWKRGQH
REUDþXQVNHSHULRGH
.DGDMHQDSRþHWNXWHNXüHJSHULRGDQHL]YRGOMLYRXWYUGLWLNXPXODWLYQLHIHNDW
SULPHQH QRYH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH QD VYH SUHWKRGQH SHULRGH SULYUHGQL
VXEMHNWWUHEDGDL]YUãLSULODJRÿDYDQMHXSRUHGQLKSRGDWDNDNDNRELSULPHQLR
QRYX UDþXQRYRGVWYHQX SROLWLNX XQDSUHG SURVSHNWLYQR L WR RG QDMUDQLMHJ
GDWXPD]DNRMLMHWRL]YRGOMLYRGDXUDGL

3ULPHU
U 20x5. godini preduzeće je promenilo računovodstvenu politiku za obuhvatanje
troškova pozajmljivanja i to: umesto njihovog iskazivanja kao rashoda
opredelilo se za njihovo kapitalizovanje. Preduzeće postoji 6 godina.
Razmatranjem raspoloživih informacija ono je zaključilo da promenjenu
računovodstvenu politiku može primeniti samo u prethodnoj poslovnoj godini,
jer za ranije godine nema sačuvanih relevantnih podataka.
3ULPHQX SURPHQMHQLK UDþXQRYRGVWYHQLK SROLWLND VDPR RG GDQD QMLKRYH
SURPHQHWUHEDVSURYHVWLVDPRXVOXþDMHYLPDNDGDL]QRVNRMLELXSUHWKRGQLP
L]YHãWDMQLP SHULRGLPD SURL]DãDR L] WLK SURPHQD QLMH PRJXüH UD]XPQR
XWYUGLWL
3UHUDþXQDYDQMH XSRUHGQLK SRGDWDND QH GRYRGL REDYH]QR GR L]PHQH
ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD NRMH MH XVYRMLR QDGOHåQL RUJDQ SUHGX]HüD L NRML VX
SUHGDWLQDGOHåQRPGUåDYQRPRUJDQX

2EHORGDQMLYDQMDXYH]LVDSURPHQDPDUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND

.DGD SRþHWQD SULPHQD QHNRJ 6WDQGDUGD LOL 7XPDþHQMD XWLþH QD WHNXüL
L]YHãWDMQLSHULRGLOLQDELORNRMLSUHWKRGQLL]YHãWDMQLSHULRGLOLMHQHL]YRGOMLYR
XWYUGLWLL]QRVSULODJRÿDYDQMDLOLELSULPHQDPRJODXWLFDWLQDEXGXüHSHULRGH
SULYUHGQLVXEMHNWREHORGDQMXMH
QD]LYNRQNUHWQRJ6WDQGDUGDLOL7XPDþHQMDREHORGDQMLYDQMHELPRJORGD
L]JOHGD
Od 01.01.2005. godine preduzeće započinje sa primenom MSFI 5
Stalna sredstva koja se drže za prodaju i poslovanja koja su prestala
DNRMHWRVOXþDMþLQMHQLFXGDVHSURPHQDUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNHYUãLX
VNODGXVDSUHOD]QLPRGUHGEDPD6WDQGDUGDLOL7XPDþHQMD
SULURGXSURPHQHUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNHREHORGDQMLYDQMHELPRJORGD
L]JOHGD
Stalna sredstva koja preduzeće namerava da proda vrednovaće se zbog
početka primene MSFI 5 po fer vrednosti umanjenoj za procenjene
troškove prodaje, s tim da se na datum preklasifikacije sredstava
prestaje sa obračunavanjem njihove amortizacije
XVOXþDMHYLPDJGHRQHSRVWRMHRSLVSUHOD]QLKRGUHGELREHORGDQMLYDQMH
ELPRJORGDL]JOHGD
MSFI 2 Plaćanja bazirana na akcijama za transakcije u kojima se
plaćanje vrši instrumentom akcijskog kapitala a koje su nastale posle
07.11.2002. godine i ako te transakcije na datum stupanja na snagu
Standarda (01.01.2005. godine) nisu okončane zahteva da se on primeni
za dodeljivanja akcija, opcija akcija ili drugih instrumenata akcijskog
kapitala
XVOXþDMHYLPDJGHRQHSRVWRMHSUHOD]QHRGUHGEHNRMHELPRJOHXWLFDWLQD
EXGXüHSHULRGHREHORGDQMLYDQMHELPRJORGDL]JOHGD
"Zahtevi MRS 16 Nekretnine, postrojenja i oprema u vezi sa početnim
vrednovanjem nekretnine, postrojenja i opreme stečenih zamenom
primenjuju se samo unapred tj. za buduće transakcije";
DNR MH WR SUDNWLþQR ]D WHNXüL SHULRG L VYDNL SULND]DQL SUHWKRGQL SHULRG
L]QRVSULODJRÿDYDQMD
]DVYDNXVWDYNXILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDQDNRMXMHSURPHQDXWLFDOD
"U uporednim podacima uvećana je neraspoređena dobit za
89.100,00 din, obaveze za porez na dobit za 9.900,00 din, nabavna
vrednost opreme za 100.000,00 din. i ispravka vrednosti opreme za
1.000,00 din.",L

osnovne L razređene zarade po akciji XNROLNR SULYUHGQL VXEMHNW

SULPHQMXMHMRS 33 Zarade po akciji
Po osnovu povećanog iznosa neraspoređene dobiti uzrokovanog
retroaktivnom primenom promenjene računovodstvene politike u vezi
sa troškovima pozajmljivanja osnovna zarada po akciji povećana je
za 9,50 din. po akciji. S obzirom da preduzeće nema emitovanih
konvertibilnih obveznica ne prikazujemo razređenu zaradu po
akciji
DNR MH WR L]YRGOMLYR L]QRV SULODJRÿDYDQMD NRML VH RGQRVL QD SHULRGH SUH
RQLKNRMLVXSULND]DQLL
DNR MH ]D RGUHÿHQL SUHWKRGQL SHULRG LOL ]D SHULRGH SUH SULND]DQLK
QHL]YRGOMLYRL]YUãLWLUHWURDNWLYQXSULPHQXXVNODGXVDSDUDJUDIRPD
LOLEStandardaRNROQRVWLNRMHVXYRGLOHGRSRVWRMDQMDWHVLWXDFLMHLRSLV
NDNR L RG NDGD VH SULPHQMXMH SURPHQMHQD UDþXQRYRGVWYQD SROLWLND
REHORGDQMLYDQMHELPRJORGDL]JOHGD
Retroaktivna primena promenjene računovodstvene politike za troškove
pozajmljivanja je neizvodljiva, jer zahteva poznavanje informacija o
stanju i vremenu završetka objekta koji je građen i završen pre četiri
godine, tj. 20x1. godine
8 ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD QDUHGQLK L]YHãWDMQLK SHULRGD QH PRUDMX VH

SRQDYOMDWLQDYHGHQDREHORGDQMLYDQMD
.DGDGREURYROMQDSURPHQDUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNHXWLþHQDWHNXüLLOLELOR
NRMLSUHWKRGQLL]YHãWDMQLSHULRGLOLDNRXWLþHDOLMHQHL]YRGOMLYRXWYUGLWLL]QRV
SULODJRÿDYDQMDLOLELPRJODXWLFDWLQDEXGXüHREUDþXQVNHSHULRGHSULYUHGQL
VXEMHNWREHORGDQMXMH
SULURGXSURPHQHUDþXQRYRGVWYHQHSROLWLNH
UD]ORJ ]DãWR SULPHQD SURPHQMHQH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH SUXåD
SRX]GDQLMHLUHOHYDQWQLMHLQIRUPDFLMH
]D WHNXüL SHULRG L ]D VYDNL SULND]DQL SUHWKRGQL SHULRG DNR MH WR
L]YRGOMLYRL]QRVSULODJRÿDYDQMD
]DVYDNXVWDYNXILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDQDNRMXMHSURPHQDXWLFDODL
osnovne L razređene zarade po akciji DNR SULYUHGQL VXEMHNW
DNR MH WR L]YRGOMLYR L]QRVSULODJRÿDYDQMD NRMH VHRGQRVL QD SHULRGH SUH
RQLKNRMLVXSULND]DQLL
DNR MH ]D RGUHÿHQL SUHWKRGQL SHULRG LOL ]D SHULRGH SUH SULND]DQLK
QHL]YRGOMLYR L]YUãLWL UHWURDNWLYQX SULPHQX RNROQRVWL NRMH VX YRGLOH GR
SRVWRMDQMD WH VLWXDFLMH L RSLV NDNR L RG NDGD VH SULPHQMXMH SURPHQMHQD
UDþXQRYRGVWYQDSROLWLND

$NRSULYUHGQLVXEMHNWQLMHSULPHQLRQRYL6WDQGDUGLOLQRYR7XPDþHQMHNRML
MRãQLVXVWXSLOLQDVQDJXDOLMHSUHSRUXþHQDQMLKRYDUDQLMDSULPHQDRQWUHED
GDREHORGDQL
WXþLQMHQLFXL
SR]QDWH LOL UD]XPQR SURFHQMLYH LQIRUPDFLMH UHOHYDQWQH ]D SURFHQMLYDQMH
PRJXüHJXWLFDMDNRMLüHSULPHQDQHNRJQRYRJ6WDQGDUGDLOL7XPDþHQMD
LPDWLQDQMHJRYHILQDQVLMVNHL]YHãWDMHXSHULRGXSRþHWQHSULPHQH
3ULYUHGQLVXEMHNWPRåHGDREHORGDQL
QD]LYHQRYLK6WDQGDUGDLOL7XPDþHQMD
SULURGXSUHGVWRMHüHSURPHQHLOLSURPHQDUDþXQRYRGVWYHQLKSROLWLND
GDWXPHRGNDGDSRþLQMHREDYH]QDSULPHQD6WDQGDUGDLOL7XPDþHQMD
GDWXPD RG NRMHJ VH SODQLUD VD SRþHWNRP SULPHQH 6WDQGDUGD LOL
7XPDþHQMDSRSUYLSXWL
MHGQRRGVOHGHüHJ
GLVNXVLMH X YH]L VD XWLFDMHP NRML VH RþHNXMH GD üH SRþHWQD SULPHQD
6WDQGDUGD LOL 7XPDþHQMD LPDWL QD ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH SULYUHGQRJ
VXEMHNWDLOL
DNRWDMXWLFDMQLMHSR]QDWLOLUD]XPQRSURFHQMLYWDNYHL]MDYH

3URPHQHUDþXQRYRGVWYHQLKSURFHQD

8YH]LVDSURPHQDPDUDþXQRYRGVWYHQLKSURFHQDStandardUHJXOLãH
SRVWXSDQMDXYH]LVDSURPHQDPDUDþXQRYRGVWYHQLKSURFHQDL
REHORGDQMLYDQMDXYH]LVDSURPHQDPDUDþXQRYRGVWYHQLKSURFHQD

1. Postupanja u vezi sa promenama računovodstvenih procena
3UL VDVWDYOMDQMX ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD ]D GHR ELODQVQLK SR]LFLMD YUãL VH
SURFHQD 5DGL VH UHFLPR R SURFHQL ]DVWDUHORVWL ]DOLKD YLVLQL LQGLUHNWQRJ
RWSLVLYDQMD VXPQMLYLK L VSRUQLK SRWUDåLYDQMD IHU YUHGQRVWL VUHGVWDYD L
REDYH]D SURFHQL SUHRVWDORJ YHND NRULãüHQMD RVQRYQLK VUHGVWDYD QMLKRYRJ
RþHNLYDQRJ XNXSQRJ XþLQND X YHNX NRULãüHQMD L]QRVD UH]HUYLVDQMD L VO
3URFHQMLYDQMH VH YUãL QD RVQRYX SRVOHGQMLK UDVSRORåLYLK LQIRUPDFLMD UDQLMH
VWHþHQRJLVNXVWYDLVO
8 Standardu VH NRQVWDWXMH GD MH NRULãüHQMH UD]XPQLK UDþXQVNLK SURFHQD
VXãWLQVNL GHR SURFHVD VDVWDYOMDQMD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD L QH XPDQMXMH
QMLKRYXSRX]GDQRVW
8NROLNRVHSURPHQHRNROQRVWLQDNRMLPDVH]DVQLYDODSURFHQDLOLUDþXQRYRÿD
GRELMH QRYH LQIRUPDFLMH VWHNQH QRYR LVNXVWYR LOL VDJOHGD QDNQDGQL UD]YRM
GRJDÿDMD WUHED GD L]YUãL SURPHQX UDþXQRYRGVWYHQLK SURFHQD 3URPHQD

SURFHQD SR VYRMRM SULURGL QH SUHGVWDYOMD LVSUDYNX JUHãNH L QH RGQRVL VH QD
SUHWKRGQHSHULRGH'DNOHRYHSURPHQHQHGRYRGHGRLVSUDYOMDQMDSUHWKRGQLK
ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD QH NQMLåL VH LVSUDYND UDQLMH L]YUãHQLK SURFHQD L QH
REHORGDQMXMHNXPXODWLYQLXþLQDNSURPHQD2YHSURPHQHVHSUHPDWRPHQH
REXKYDWDMXUHWURDNWLYQR
3URPHQDSULPHQMHQHRVQRYH]DYUHGQRYDQMHSUHGVWDYOMDSURPHQXUDþXQRYRG
VWHQH SROLWLNH D QH SURPHQX UDþXQRYRGVWHQH SURFHQH 8 VOXþDMX GDMH WHãNR
UD]OLNRYDWL SURPHQX UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH RG SURPHQH UDþXQRYRGVWHQH
SURFHQHVPDWUDVHGDMHXSLWDQMXSURPHQDUDþXQRYRGVWYHQHSURFHQH
8þLQDNSURPHQHUDþXQRYRGVWYHQLKSURFHQDXNOMXþXMHVHXREUDþXQUH]XOWDWD
WHNXüHJREUDþXQVNRJSHULRGDDNRVHSURPHQDRGQRVLVDPRQDQMHJD
recimo, iznos ispravke vrednosti sumnjivih potraživanja se odražava
samo na tekuću godinu i
WHNXüHJLQDUHGQLKL]YHãWDMQLKSHULRGDDNRSURPHQHXWLþXLQDQMLK
recimo, promena procene preostalog veka trajanja osnovnog sredstva
utiče na visinu amortizacije tekućeg, ali i narednih izveštajnih perioda
(do kraja obračunskog perioda u kojem će se završiti obračunavanje
amortizacije tog sredstva).
6 RE]LURP GD SURPHQD SURFHQH GRYRGL GR L]PHQD VWDYNL ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMDSRRVQRYXQDVWDOHSURPHQHSURFHQHSURL]DãOLL]QRVVHSUL]QDMHNDR
SRYHüDQMH LOL VPDQMHQMH NQMLJRYRGVWYHQRJ L]QRVD VUHGVWYD REDYH]H LOL
NDSLWDOD X SHULRGX SURPHQH 1DSRPLQMHPR GD SRVOHGLþQR SR RVQRYX
SURPHQHVUHGVWDYDLOLREDYH]DPRåHGRüLLGRSURPHQDSULKRGDLOLUDVKRGD
NDRLQHNHVWDYNHNDSLWDODQDSULPHUUHYDORUL]DFLRQLKUH]HUYL
8QDVWDYNXüHPRGDWLSULPHU]DSURPHQXUDþXQRYRGVWYHQHSURFHQH
3ULPHU
3UHGX]HüH X [ JRGLQL UDVSRODåH DODWRP NRML NDONXODWLYQR RWSLVXMH
3URFHQMHQLYHNWUDMDQMDXSUHWKRGQRMSRVORYQRMJRGLQLDODWMHELRQDEDYOMHQX
GHFHPEUX[JRGLQHELRMHJRGLQDWMVWRSDRWSLVDMHELOD6WDQMH
QDUDþXQLPDMHVOHGHüH
Alat i inventar Ispr. vredn. alata i invent.
10.000,00 2.000,00
Procenom je utvrđeno da je preostali vek upotrebe alata 3 godine.

Ako se menja procenjeni koristan vek trajanja novi iznos godišnje

amortizacije izračunaćemo po sledećoj formuli:
nabavna vrednost - otpisana vrednost
Novi iznos amortiz. =
preostali korisni vek trajanja
10.000,00 din. – 2.000,00 din.
Novi iznos amortiz. = = 2.666,67 din./god.
3 god.
Dakle, godišnji iznosi amortizacije za tekuću i naredne dve godine biće
2.666,67 din. i nema ispravke amortizacije za prethodnu godinu.
3ULPHU
1DGDWXPELODQVDWM[JRGLQHSUHGX]HüHLPDLVND]DQRSRWUDåLYDQMH
RG NXSFD X L]QRVX RG GLQ 8 [ JRGLQL NXSDF QLMH L]PLULR
VYRMX REDYH]X L SUHGX]HüH GRELMD LQIRUPDFLMX GD MH QDG NXSFHP RWYRUHQ
SRVWXSDNVWHþDMD
1D GDQ [ JRGLQL SURFHQD SUHGX]HüD MH ELOD GD MH SRWUDåLYDQMH RG
NXSDFD QDSODWLYR 8 [ JRGLQL SUHGX]HüH üH L]YUãLWL SURFHQX
QDSODWLYRVWL RG NXSFD =ERJ SURPHQH SURFHQH SUHGX]HüH QHüH YUãLWL
UHWURDNWLYQXSURPHQXSRWUDåLYDQMDRGNXSDFDQDGDQ[JRGLQHYHü
üHVDPRX[JRGLQLYUãLWLLQGLUHNWQRRWSLVLYDQMH

2. Obelodanjivanja u vezi sa promenama računovodstvenih procena
3ULYUHGQL VXEMHNW REHORGDQMXMH SULURGX L L]QRV SURPHQH UDþXQRYRGVWYHQH

SURFHQHNRMDXWLþHQDWHNXüLL]YHãWDMQLSHULRGLOLVHRþHNXMHGDüHXWLFDWLQD
EXGXüH SHULRGH L]X]HY REHORGDQMLYDQMD XWLFDMD QD EXGXüH SHULRGH NDGD MH
SURFHQDWRJXWLFDMDQHL]YRGOMLYD3ULPHUREHORGDQMLYDQMDELPRJDRGDEXGH
Po osnovu utvrđivanja fer vrednosti investicionih nekretnina povećana im je
knjigovodstvena vredost za 10.000 hiljada dinara.
Utvrđivanjem fer vrednosti opreme (po osnovu primene modela
revalorizovanja iz MRS 16) povećana joj je vrednost za 5.000 hiljada dinara.
U narednoj godini zbog povećane osnovice za obračun amortizacije biće
iskazani veći troškovi amortizacije za oko 500 hiljada dinara.
$NR VH L]QRV XWLFDMD HIHNWD QD EXGXüH SHULRGH QH REHORGDQMXMH MHU JD MH
QHL]YRGOMLYRSURFHQLWLSULYUHGQLVXEMHNWWUHEDGDREHORGDQLWXþLQMHQLFX


3RVWXSFLXYH]LVDLVSUDYNRPJUHãDND

5DþXQRYRGVWYHQHJUHãNHVHPRJXNODVLILNRYDWLVDYLãHDVSHNDWD1DYHãüHPR
QHNH
SUHPDYUHPHQXNDGVXQDSUDYOMHQHLNDGVXRWNULYHQHGHOHVHQD
JUHãNHWHNXüHJSHULRGDWRVXRQHJUHãNHNRMHVXQDVWDOHXWHNXüHP
REUDþXQVNRP SHULRGX L RWNULYHQH VX L LVSUDYOMHQH SUH QHJR ãWR VX
ILQDQVLMVNLL]YHãWDMLRGREUHQL]DL]GDYDQMH'DNOHRYHJUHãNHVHQHüH
QLSRMDYLWLXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDL
JUHãNH L] UDQLMLK SHULRGD RWNULYHQH VX X WHNXüHP REUDþXQVNRP
SHULRGXD QDVWDOH VX X QHNRP RG UDQLMLK L]YHãWDMQLK SHULRGDLLPDMX
XWLFDMQDILQDQVLMVNHL]YHãWDMHNRMLVXWDGDELOLRGERUHQL]DL]GDYDQMH
2YH JUHãNH VH DNR VH UDGL R PDWHULMDOQR ]QDþDMQLP JUHãNDPD
LVSUDYOMDMX SUHUDþXQDYDQMHP XSRUHGQLK SRGDWDND X ILQDQVLMVNLP
L]YHãWDMLPD REUDþXQVNRJ SHULRGD X NRMHP VX JUHãNH RWNULYHQH L
LVSUDYOMHQH
SUHPD QDPHUL GD JUHãNH QDVWDQX GHOH VH QDPHUQH L QHQDPHUQH JUHãNH
2YD SRGHOD MH ELWQD ]ERJ VOHGHüHJ VWDYD ]DX]HWRJ X SDUDJUDIX
Standarda )LQDQVLMVNL L]YHãWDML QLVX X VNODGX VD Međunarodnim
standardima finansijskog izveštavanjaDNRVDGUåH
ELORPDWHULMDOQR]QDþDMQHJUHãNH
ELOR EH]QDþDMQH JUHãNH NRMH VX QDSUDYOMHQH QDPHUQR X FLOMX
SRVWL]DQMD åHOMHQLK HIHNDWD QD SULND]LYDQMH ILQDQVLMVNRJ SRORåDMD
XVSHãQRVWLLWRNRYDJRWRYLQHSULYUHGQRJVXEMHNWD
3ULPHU
3UHPDVWDQMXXSRVORYQLPNQMLJDPDMHGQRMDNRYHOLNRSUHGX]HüHYHOLNRLSR
EURMX ]DSRVOHQLK L SR YHOLþLQL VUHGVWDYD L SR RELPX SRVORYDQMD üH X [
JRGLQLLVND]DWLJXELWDNXL]QRVXRGGLQ6RE]LURPGDUXNRYRGVWYR
SULYUHGQRJVXEMHNWDVPDWUDGDMH]ERJEXGXüLKDNWLYQRVWLSUHGX]HüDELWQRGD
VH QH LVNDåH JXELWDN RQR RGOXþXMH GD VH QH SURNQMLåL MHGQD IDNWXUD ]D
WURãNRYH QD L]QRV RG GLQ þLPH SRVWLåH GD VH XPHVWR JXELWND RG
GLQLVNDåHGRELWDNRGGLQ
,DNR VH UDGL R EH]QDþDMQRP L]QRVX EH]QDþDMQRP X RGQRVX QD XNXSQX

YUHGQRVW LPRYLQH L SULKRGD WRJ SUHGX]HüD ]ERJ WRJD ãWR MH JUHãND
QDSUDYOMHQD QDPHUQR X FLOMX SRVWL]DQMD åHOMHQLK HIHNDWD QD SULND]LYDQMH
ILQDQVLMVNRJ SRORåDMD XVSHãQRVWL L WRNRYD JRWRYLQH SULYUHGQRJ VXEMHNWD
ILQDQVLMVNL L]YHãWDML SULYUHGQRJ VXEMHNWD QLVX XUDÿHQL X VNODGX VD
Međunarodnim standardima finansijskog izveštavanja

3ULNQMLåHQMXSRVORYQLKSURPHQDNDRLSULVDVWDYOMDQMXILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
WHNXüH JRGLQH PRJXüH MH XWYUGLWL JUHãNH X YRÿHQMX SRVORYQLK NQMLJD L
VDVWDYOMDQMX ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD MHGQRJ LOL YLãH SUHWKRGQLK L]YHãWDMQLK
SHULRGD Standard SRVWDYOMD ]DKWHYH ]D UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDQMH
PDWHULMDOQR ]QDþDMQLK JUHãDND 8 VOXþDMX XWYUÿHQH PDWHULMDOQR ]QDþDMQH
JUHãNH SULYUHGQL VXEMHNW YUãL QMHQR UHWURDNWLYQR LVSUDYOMDQMH X SUYRP VHWX
ILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDRGREUHQLP]DL]GDYDQMHQDNRQRWNULYDQMDWLKJUHãDND
QD SULPHU DNR MH X [ JRGLQL RWNULR JUHãNX NRMD MH QDVWDOD X QHNRP RG
SUHWKRGQLK L]YHãWDMQLK SHULRGD LVSUDYNX üH L]UãLWL VSURYRÿHQMHP NQMLåHQMD X
WRMSRVORYQRMJRGLQLSRGGDWXPRP[6DPLPWLPLVSUDYNDüHVH
RGUD]LWLQDILQDQVLMVNHL]YHãWDMHNRMLVHVDVWDYOMDMXQDGDQ[JRGLQH
$NRWRQLMHQHL]YRGOMLYRSULYUHGQLVXEMHNWLVSUDYNXYUãLQDVOHGHüLQDþLQ
SUHUDþXQDYDQMHP XSRUHGQLK L]QRVD ]D SULND]DQL SUHWKRGQL L]YHãWDMQL
SHULRGXNRMHPMHRWNULYHQDJUHãNDQDVWDOD8NROLNRVHQHUDGLRJUHãFLL]
SUHWKRGQRJYHüL]QHNRJMRãUDQLMHJREUDþXQVNRJSHULRGDSUHUDþXQDYDQMH
XSRUHGQLK L]QRVD EL VH YUãLOR ]D VYH SUHWKRGQH REUDþXQVNH SHULRGH L WR
SROD]HüLRGRQRJXNRMHPMHJUHãNDQDVWDODQDSULPHUX[JRGLQL
XWYUÿHQRMHGDMHJUHãNDQDSUDYOMHQDX[JRGLQL=DHIHNDWXWYUÿHQH
JUHãNH SUHUDþXQDYDOL EL VHXSRUHGQL SRGDFL [ [ L [ JRGLQH
XSRUHGQLSRGDFL[JRGLQHVXXVWYDULVWDQMDL][JRGLQHGDNOH
JRGLQHNDGDVHJUHãNDGHVLOD
DNR MH JUHãND QDSUDYOMHQD SUH QDMUDQLMHJ SULND]DQRJ SUHWKRGQRJ
REUDþXQVNRJ SHULRGD SUHUDþXQDYDQMHP SRþHWQRJ VWDQMD VUHGVWDYD
REDYH]D L NDSLWDOD YUãL VH SRþHY RG QDMUDQLMHJ SULND]DQRJ SUHWKRGQRJ
SHULRGD na primer, preduzeće je osnovano 01.01.20x2. godine
spajanjem dva preduzeća. Otkrivena je greška koja je napravljena u
jednom od ta dva preduzeća u 20x0. godini. Greška treba da se ispravi
preračunavanjem početnog stanja od 01.01.20x2. godine.
Standard]DKWHYDUHWURDNWLYQRLVSUDYOMDQMHPDWHULMDOQR]QDþDMQHJUHãNHMHUVH
MHGLQRQDWDMQDþLQXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDSRVWLåHHIHNDWNDRGDJUHãND
QLNDGDQLMHQLQDSUDYOMHQD
,PDMXüLXYLGXRYDMFLOMStandardaLDNRVHRQQHRGQRVLQDJUHãNHQDVWDOHL
RWNULYHQH X WHNXüHP SHULRGX SURL]OD]L GD VH L RQH PRUDMX LVSUDYOMDWL SR
PHWRGLNRMDREH]EHÿXMHHIHNDWNDRGDJUHãNDQLNDGDQLMHQLQDSUDYOMHQD7R
VH SRVWLåH SULPHQRP PHWRGH FUYHQRJ VWRUQD SULPHQRP PHWRGH FUQRJ
VWRUQDGRELRELVHWDþDQVDOGRQDUDþXQLPDDOLELSURPHWQMLKRYLKGXJRYQLKL
SRWUDåQLKVWUDQDELRXYHüDQ


1. Ograničenja retroaktivnog preračunavanja podataka po osnovu ispravki

grešaka
0DWHULMDOQR ]QDþDMQD JUHãND QDVWDOD X QHNRP RG SUHWKRGQLK L]YHãWDMQLK

SHULRGD LVSUDYOMDVH UHWURDNWLYQLP SUHUDþXQDYDQMHPSRGDWDND L]X]HY DNRMH
QHL]YRGOMLYR XWYUGLWL ELOR HIHNWH NRML VH RGQRVH QD RGUHÿHQL SHULRG LOL
NXPXODWLYQLHIHNDWJUHãNH
.DGDMHQHL]YRGOMLYRXWYUGLWLHIHNWHJUHãNHL]RGUHÿHQRJSHULRGDQDXSRUHGQH
SRGDWNH ]D MHGDQ LOL YLãH SULND]DQLK SUHWKRGQLK SHULRGD SULYUHGQL VXEMHNW
SUHUDþXQDYD SRþHWQD VWDQMD VUHGVWDYD REDYH]D L NDSLWDOD ]D QDMUDQLML SHULRG
]DNRMLMHUHWURDNWLYQRSUHUDþXQDYDQMHL]YRGOMLYR1DSULPHUX[JRGLQL
XWYUÿHQR MH GD MH JUHãND QDSUDYOMHQD X [ JRGLQL 8NROLNR QLMH PRJXüH
XWYUGLWLHIHNDWJUHãNH]D[JRGLQXSURYHUDYDVHGDOLVHWDMHIHNDWPRåH
XWYUGLWL]D[JRGLQX$NRVHQL]DQMXQHPRåHXWYUGLWLHIHNDWSURYHUDYD
VH]DSUYXVOHGHüXJRGLQXGDOLVHPRåHXWYUGLWLHIHNDWLWG0RåHVHGHVLWLGD
QL ]D MHGDQ SUHWKRGQL L]YHãWDMQL SHULRG WR QLMH L]YRGOMLYR XUDGLWL 8 WRP
VOXþDMX SULYUHGQL VXEMHNW SUHUDþXQDYD SRþHWQR VWDQMH WHNXüHJ REUDþXQVNRJ
SHULRGD
Standard QDODåH GD VH JUHãND LVSUDYL QD SRþHWNX WHNXüHJ REUDþXQVNRJ
SHULRGD Standard XSRWUHEOMDYD L]UD] QD SRþHWNX WHNXüHJ REUDþXQVNRJ
SHULRGD LDNR VH JUHãND PRåH XWYUGLWL L X QRYHPEUX GHFHPEUX LOL QHNRP
GUXJRPPHVHFXWHNXüHJRGLQH]ERJWRJDãWRRQSURSLVXMHNDNRVHLVSUDYOMDMX
HIHNWL QDVWDOH JUHãNH RG WUHQXWND QMHQRJ QDVWDQND SD GR SUYRJ GDQD WHNXüH
JRGLQHGDQDSRGNRMLPVHRWYDUDSRþHWQRVWDQMHXQDãRM]HPOMLXSLWDQMXMH
6HP WRJD PRåH VH NRQVWDWRYDWL GD Standard ]DKWHYD GD VH JUHãND
LVSUDYOMD SUHUDþXQDYDQMHP XSRUHGQLK SRGDWDND WM LVSUDYND PDWHULMDOQR
]QDþDMQLKJUHãDNDL]SUHWKRGQRJSHULRGDVHQHPRåHSULND]DWLNDRSRYHüDQMH
LOLVPDQMHQMHSULKRGDLOLUDVKRGDWHNXüHJSHULRGDNDRãWRMHWRGR]YROMDYDOD
SUHWKRGQD YHU]LMD MRS 8 VYRMLP GRSXãWHQLP DOWHUQDWLYQLP SRVWXSNRP ]D
LVSUDYOMDQMHIXQGDPHQWDOQHJUHãNH
8WLFDMLVSUDYNHJUHãNHPRåHELWLXGYDSUDYFD
ʉ SRYHüDYDUH]XOWDWL]UDQLMLKJRGLQDLOL
ʉ VPDQMXMHUH]XOWDWL]UDQLMLKJRGLQD
=ERJQDYHGHQRJXWLFDMDLVSUDYNLJUHãDNDQDUH]XOWDWL]UDQLMLKJRGLQDPRJXü
MHQDVWDQDNLVOHGHüLKVLWXDFLMD
SULYUHGQL VXEMHNW LPD GRELWDN L] UDQLMLK JRGLQD L]QRV PDWHULMDOQR
]QDþDMQH JUHãNH MH YHüL RG L]QRVD LVND]DQRJ GRELWND L JUHãND MH WDNYH
SULURGHGDüHQMHQRPLVSUDYNRPGRüLGRVPDQMHQMDUH]XOWDWD]ERJWRJD
LVSUDYNRP WDNYH JUHãNH GROD]L GR SRWSXQRJ QHVWDQND GRELWND L
LVND]LYDQMDJXELWNDL]UDQLMLKJRGLQDLOL

SULYUHGQL VXEMHNW LPD JXELWDN L] UDQLMLK JRGLQD L]QRV PDWHULMDOQR

]QDþDMQH JUHãNH MH YHüL RG L]QRVD LVND]DQRJ JXELWND L JUHãND MH WDNYH
SULURGHGDüHQMHQRPLVSUDYNRPGRüLGRSRYHüDQMDUH]XOWDWD]ERJWRJD
LVSUDYNRP WDNYH JUHãNH GROD]L GR SRWSXQRJ QHVWDQND JXELWND L
LVND]LYDQMD GRELWND L] UDQLMLK JRGLQD LVND]DQL L]QRV GRELWND PRåH ELWL
SUHGPHWGDOMHUDVSRGHOH
-RãMHGQRPQDSRPLQMHQRGDVHRYDMStandardQHEDYLSRUHVNLPSRVOHGLFDPD
QDVWDOLKJUHãDNDLQMLKRYLKLVSUDYNL
6HP JUHãDND NRMH XWLþX QD UH]XOWDW L ]ERJ NRMLK VH PRUD YUãLWL LVSUDYND
SRUHVNRJ ELODQVD L SRUHVNH SULMDYH REUDþXQVNRJ SHULRGD X NRMHP MH JUHãND
QDVWDODSRVWRMHLJUHãNH
NRMHQHXWLþXQDUH]XOWDW±QDSULPHUXPHVWRQDUDþXQXSRWUDåLYDQMDRG
NXSDFDSRWUDåLYDQMHMHSURNQMLåHQRQDUDþXQXEODJDMQHLOL
DNRXWLþXQDUH]XOWDWQHXWLþXQDSURPHQXRSRUH]LYHGRELWL±QDSULPHU
SUHGX]HüH MH L]DEUDOR NDR UDþXQRYRGVWYHQX SROLWLNX GD VYDNH JRGLQH
SDUDOHOQR VD REUDþXQRP DPRUWL]DFLMH VUD]PHUDQ GHR UHYDORUL]DFLRQH
UH]HUYH SUHEDFXMH QD QHUDVSRUHÿHQX GRELW 8 SURãORMJRGLQL JUHãNRP WR
QLMHXUDÿHQR,VSUDYNDJUHãNHüHGRYHVWLGRSRYHüDQMDUH]XOWDWDL]UDQLMLK
JRGLQDDOLQHXWLþHQDRSRUH]LYXGRELWWHJRGLQH
8 QDVWDYNX üHPR GDWL SULPHU LVSUDYNH PDWHULMDOQR ]QDþDMQH JUHãNH QD
RVQRYX RYRJ SULPHUD SULND]DüHPR QHND RG ]DKWHYDQLK REHORGDQMLYDQMD X
YH]LVDPDWHULMDOQR]QDþDMQLPJUHãNDPD
3ULPHU
8 SUHWKRGQRM JRGLQL [ JRGLQL MH JUHãNRP LOL L] QHNRJ GUXJRJ
UD]ORJDQDEDYNDRSUHPHXL]QRVXRGGLQXPHVWRQDUDþXQX
RSUHPHSURNQMLåHQDQDUDþXQXWURãNRYDDPRUWL]DFLMH
,]QRV DPRUWL]DFLMH ]D WX RSUHPX X SUHWKRGQRM JRGLQL MH WUHEDR GD EXGH
GLQ
2YDJUHãNDXNQMLåHQMXMHXSUHWKRGQRMJRGLQLLPDODVOHGHüHHIHNWH
WURãNRYLDPRUWL]DFLMHVXLVND]DQLXL]QRVXYHüHP]DGLQ
GRELWMHLVND]DQDXL]QRVXPDQMHP]DGLQXNROLNRMHVWRSD
SRUH]D QD GRELW EH] RVOREDÿDQMD ELOD X NRP VOXþDMX EL
QHLVND]DQLL]QRVSRUH]DQDGRELWELRGLQ
RSUHPDMHLVND]DQDXL]QRVXPDQMHP]DGLQ

2EMDãQMHQMHUHWURDNWLYQRJLVSUDYOMDQMDJUHãNHELELOR

.DGDELPRJORGDVHXSUHWKRGQRMJRGLQLVSURYHGHNQMLåHQMHUHWURDNWLYQH
LVSUDYNHJUHãNHRQRELVHVSURYHORQDVOHGHüLPUDþXQLPD

%URM
5HG ,]QRV
UDþXQD 2SLVSURPHQH
EU
3RVWURMHQMDLRSUHPD

7URãNRYLDPRUWL]DFLMH

=DQDEDYNX
7URãNRYLDPRUWL]DFLMH
,VSUDYNDYUHGQRVWLSRVWURMHQMDL

RSUHPH
=DWURãNRYHDPRUWL]DFLMH

3UHQRVUDVKRGD

1HUDVSRUHÿHQLGRELWDNWHNXüH

JRGLQH

=DLVSUDYOMDQMHJUHãNH

Međutim, već smo rekli da zbog toga što su računi zaključeni na njima ne
može da se sprovede knjiženje. Zbog toga se knjiženje vrši u tekućoj godini
pod datumom "01.01.20x5. godine", uz opis "korigovanje početnog stanja
po osnovu ispravke materijalno značajne greške".
S obzirom da se početno stanje otvara samo na osnovu računa čija se salda
unose u izveštaj o finansijskom položaju /bilans stanja/ knjiženje na dan
01.01.20x5. godine će biti:
Ispravka greške u tekućoj godini bi se knjižila:

2SLVSURPHQH
3RVWURMHQMDLRSUHPD
,VSUDYNDYUHGQRVWLSRVWURMHQMD

LRSUHPH

JRGLQD
=DLVSUDYOMDQMHPDWHULMDOQR

]QDþDMQHJUHãNH


Napomena: Podrazumeva se da u tekućoj godini treba izvršiti i obračun

amortizacije za ovu opremu. Sem toga u okviru obračuna ispravke
ove greške treba pristupiti ponovnom obračunavanju odloženih
poreskih sredstava i obaveza za prethodnu godinu.
Kada na kraju 20x5. godine preduzeće bude sastavljalo izveštaj o

finansijskom položaju /bilans stanja/ i izveštaj o ostvarenim rezultatima
/bilans uspeha/ dužno je da u njih upiše uporedne podatke tj. da popuni
kolonu prethodna godina. Za to popunjavanje neophodno je raspolagati sa
izveštajem o finansijskom položaju /bilansom stanja/ i izveštajem o
ostvarenim rezultatima /bilansom uspeha/ za 20x4. godinu, ali i sa
podacima o efektima retroaktivnog ispravljanja materijalno značajnih
grešaka. Naime, pri popunjavanju podatka o iznosu opreme u obrascu
izveštaja o finansijskom položaju /bilansa stanja/ u kolonu “prethodna
godina” se ne upisuje odgovarajući podatak iz bilansa za 20x4. godinu već
se on koriguje naviše za 95.000,00 din. Pri popunjavanju kolone “prethodna
godina” obrasca izveštaja o ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/ stavka
amortizacije se ne upisuje u iznosu koji je bio prikazan u izveštaj o
ostvarenim rezultatima /bilans uspeha/ za 20x4. godinu već u iznosu
uvećanom za 5.000,00 din. Stavka neto dobitka se iskazuje u iznosu
uvećanom za 80.750,00 din, itd.

2. Obelodanjivanja u vezi sa materijalno značajnim greškama iz prethodnih
izveštajnih perioda
8 YH]L VD XWYUÿHQLP PDWHULMDOQR ]QDþDMQLP JUHãNDPD SULYUHGQL VXEMHNW

REHORGDQMXMH
SULURGXPDWHULMDOQR]QDþDMQHJUHãNHL]SUHWKRGQRJSHULRGD

Knjiženje nabavke opreme je u prethodnoj poslovnoj godini umesto na

računu Opreme proknjiženo na računu Troškovi amortizacije."

]DVYDNLSULND]DQLSHULRGDNRMHWRSUDNWLþQRL]QRVLVSUDYNH
VYDNHVWDYNHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDQDNRMXLVSUDYNDXWLþH
"U uporednim podacima uvećana je neraspoređena dobit za
85.500,00 din., obaveze za porez na dobit za 9.500,00 din., nabavna
vrednost opreme za 100.000,00 din. i ispravka vrednosti opreme za
5.000,00 din.",L
osnovne L razređene zarade po akciji XNROLNR SULYUHGQL VXEMHNW
Po osnovu povećanog iznosa neraspoređene dobiti uzrokovanog
ispravkom materijalno značajne greške osnovna zarada po akciji

povećana je za 9,50 din. po akciji. S obzirom da preduzeće nema

emitovanih konvertibilnih obveznica ne prikazujemo razređenu
zaradu po akciji
L]QRVLVSUDYNHQDSRþHWNXQDMUDQLMHJSULND]DQRJSUHWKRGQRJSHULRGDda
je u primeru na osnovu kojeg dajemo prikaze obelodanjivanja greška
nastala ne u prethodnom obračunskom periodu već u nekom ranijem
izvršio bi se prikaz iznosa izvršenih ispravkiL
RNROQRVWLNRMHVXGRYHOHGRVLWXDFLMHGDMH]DRGUHÿHQLSUHWKRGQLSHULRG
QHL]YRGOMLYR L]YUãLWL UHWURDNWLYQR SUHUDþXQDYDQMH SRGDWDND NDR L RSLV
NDNRLRGNDGDMHJUHãNDLVSUDYOMHQD
8 ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD QDUHGQLK L]YHãWDMQLK SHULRGD QH PRUDMX VH

SRQDYOMDWLQDYHGHQDREHORGDQMLYDQMD

1D JUHãNH NRMH QLVX PDWHULMDOQR ]QDþDMQH PRJX VH DOL L QH PRUDMX SULPHQMLYDWL
RGUHGEH Standarda7DNYH JUHãNH EL VH PRJOH LVSUDYOMDWL QD QDþLQ NRML XWLþH QD
UH]XOWDWWHNXüHJRGLQHWMSRRVQRYXQMLKRYRJLVSUDYOMDQMDPRJORELGDGRÿHGR
SUL]QDYDQMD SULKRGD LOL UDVKRGD X WHNXüRM SRVORYQRM JRGLQL SUL]QDWL SULKRGL L
UDVKRGLELPRJOLGDQRVHR]QDNXprihodi ili rashodi iz ranijih godina

1HL]YRGOMLYRVW UHWURDNWLYQH SULPHQH ]DKWHYD Standarda L
UHWURDN
WLYQRJSUHUDþXQDYDQMDSRGDWDND

Standard NRQVWDWXMH GD MH SRG QHNLP RNROQRVWLPD QHL]YRGOMLYR L]YUãLWL
SULODJRÿDYDQMHXSRUHGQLKSRGDWDND]DMHGDQLOLYLãHSURWHNOLKSHULRGDNDNREL
VH RVWYDULOD XSRUHGLYRVW VD WHNXüLP SHULRGRP .DR SULPHU WLK RNROQRVWL
StandardQDYRGLVOHGHüHVLWXDFLMH
SRGDFL L] SUHWKRGQLK SHULRGD VX PRåGD SULNXSOMDQL QD QDþLQ NRML
RQHPRJXüDYD UHDWURDNWLYQX SULPHQX QRYH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH LOL
UHWURDNWLYQR SUHUDþXQDYDQMH NDNR EL VH LVSUDYLOD JUHãND L] SUHWKRGQRJ
SHULRGDna primer, preduzeće menja računovodstvenu politiku u vezi sa
troškovima pozajmljivanja, tj. počinje sa njihovim kapitalizovanjem
(primenjujući promenjeni MRS 23) a ne da ih iskazuje kao rashode
perioda. Za retroaktivnu primenu takve politike bile bi neophodne
informacije o stanju u kojima su se nalazila kvalifikovana sredstva (kad
su se stekli uslovi za početak kapitalizacije, kad su prestali ti uslovi i sl.).
Ukoliko preduzeće nema takvih informacija (nije ih sačuvao jer mu tada

nisu ni bile potrebne) ne bi se mogla retroaktivno primeniti promenjena

politika
QHL]YRGOMLYR MH GD VH LQIRUPDFLMH UHNRQVWUXLãX ako se na primer sa
metode prosečnih ponderisanih cena pređe na FIFO metod, možda zbog
velikog broja stavki u vezi sa materijalom nije moguće ponovo napraviti
obračun ili analitičke evidencije nisu sačuvane (zakonska obaveza
njihovog čuvanja je 5 godina).
8 VOXþDMHYLPD NDGD SUL UHWURDNWLYQRM SULPHQL SURPHQMHQH UDþXQRYRGVWYHQH
SROLWLNHWUHEDYUãLWLSURFHQHRQHVHUDGHWDNRGDRGUDåDYDMXRNROQRVWLNRMHVX
SRVWRMDOH NDGD VH GHVLOD WUDQVDNFLMD GRJDÿDM LOL RNROQRVW .DVQLMH VWHþHQD
VD]QDQMD QH EL WUHEDOR NRULVWLWL NDG VH QRYD UDþXQRYRGVWYHQD SROLWLND
SULPHQMXMHLOLSUHUDþXQDYDMXSRGDFL
=D UHWURDNWLYQX SULPHQX QRYH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH LOL UHWURDNWLYQR
LVSUDYOMDQMH JUHãNH L] SUHWKRGQRJ SHULRGD QHRSKRGQR MH RG RVWDOLK
LQIRUPDFLMDL]GYRMLWLLREH]EHGLWL
LQIRUPDFLMHNRMHREH]EHÿXMXGRND]HRRNROQRVWLPDNRMHVXSRVWRMDOHQD
GDWXPHQDNRMHVHGHVLODWUDQVDNFLMDGRJDÿDMLOLXNRMLPDMHSRVORYDR
SULYUHGQLVXEMHNW
LQIRUPDFLMHNRMHVXELOHQDUDVSRODJDQMXNDGDVXILQDQVLMVNLL]YHãWDMLELOL
RGREUHQL]DL]GDYDQMH
1HNLUDþXQRYRGVWYHQLSRVWXSFL]DKWHYDMXSRVWRMDQMHLNRULãüHQMHLQIRUPDFLMD
RQDPHUDPDUXNRYRGVWYDXYH]LVDQHNLPVUHGVWYLPD
QDSULPHU]DNODVLILNRYDQMHVUHGVWDYDNDRstalnih sredstava koja se drže
za prodajuLOL
]D NODVLILNRYDQMH ILQDQVLMVNLK LQVWUXPHQDWD NDR raspoloživih za prodaju
LOLNDRonih koji se drže za prodaju
3R SURWHNX RGUHÿHQRJ YUHPHQVNRJ SHULRGD PRåH VH LVSRVWDYLWL GD VH
UXNRYRGVWYR SULYUHGQRJ VXEMHNWD RGOXþLOR ]D GUXJDþLMH SRVWXSDQMH VD
VUHGVWYRP X RGQRVX QD RQR NRMH MH UDþXQRYRGVWYR LPDOR X YLGX NDGD LK MH
UDþXQRYRGVWYHQR REXKYDWDOR 1D SULPHU ]D NXSOMHQHDNFLMH UXNRYRGVWYR VH
SUYRELWQRRSUHGHOLORGDLKNODVLILNXMHNDRraspoložive za prodaju0HÿXWLP
X QDUHGQRP REUDþXQVNRP SHULRGX PHQMD VYRMX QDPHUX X YH]L VD WLP
DNFLMDPDLNODVLILNXMHLKNDRfinansijske instrumente koji se drže za prodaju
.DR SRVOHGLFD WDNYH QDPHUH UXNRYRGVWYD SULYUHGQRJ VXEMHNWD DNFLMH VX L
SURGDWH 1D RVQRYX RYDNYRJ QDNQDGQR VWHþHQRJ VD]QDQMD QH YUãL VH
UHWURDNWLYQR SUHUDþXQDYDQMH ]D SHULRGH NDGD VX DNFLMH NODVLILNRYDQH NDR
raspoložive za prodaju MHU WDNYR VD]QDQMH QLMH SRVWRMDOR X SUHGX]HüX QD
GDWXPH RGJRYDUDMXüLK ELODQVD QDNQDGQD SDPHW VH GDNOH QH X]LPD X
RE]LU
056'RJDÿDMLQDNRQL]YHãWDMQRJSHULRGD
'RJDÿDMLQDNRQL]YHãWDMQRJSHULRGD
(IAS 10 Events After the Reporting Period)
8YRGQHQDSRPHQHFLOMLGHORNUXJStandarda
0HÿXQDURGQLUDþXQRYRGVWYHQLVWDQGDUG'RJDÿDMLQDNRQL]YHãWDMQRJ
SHULRGD X GDOMHP WHNVWX Standard RGREUHQ MH JRGLQH RG VWUDQH
Odbora za Međunarodne računovodstvene standarde ,$6% L SRVWDR MH
GDQ JRGLQH LOL NDVQLMH 5DQLMD SULPHQD Standarda ELOD MH
GR]YROMHQD L SUHSRUXþOMLYD Standard ]DPHQMXMH L XNLGD MRS 10 Događaji
nakon datuma Bilansa stanja (revidiran 1999). 3R RVQRYX SURPHQH MRS 1
Prikazivanje finansijskih izveštajaXVHSWHPEUXJRGLQHSURPHQMHQMH
QD]LYStandardaX³056'RJDÿDMLQDNRQL]YHãWDMQRJSHULRGD´
1D]LY Standarda WUHED VKYDWLWL X VPLVOX GD VH RQ RGQRVL QD GRJDÿDMH NRML
QDVWDMX QDNRQ izveštajnog perioda RGQRVQR QDNRQ GDWXPD QD NRML VH
VDVWDYOMD izveštaj o finansijskom položaju /bilans stanja/ NDR L RVWDOL
ILQDQVLMVNL L]YHãWDML NRML VH REHORGDQMXMX QD LVWL GDQ 1DLPH SR WDþNL
Okvira za pripremanje i prikazivanje finansijskih izveštaja X GDOMHP WHNVWX
Okvir .RPSOHWDQ VNXS ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD RELþQR XNOMXþXMH ELODQV
VWDQMD ELODQV XVSHKD L]YHãWDM R SURPHQDPD ILQDQVLMVNRJ SRORåDMD NRML VH
PRåH SULND]DWL QD YLãH QDþLQD QD SULPHU NDR L]YHãWDM R WRNX JRWRYLQH LOL
L]YHãWDM ILQDQVLMVNLK WRNRYD QDSRPHQH L GUXJL L]YHãWDML X] GRSXQVNL
PDWHULMDO]DREMDãQMHQMH
WHUPLQD
)LQDQVLMVNLL]YHãWDMLREXKYDWDMX
izveštaj o finansijskom položaju /bilans stanja/,
izveštaj o ostvarenim rezultatima /bilans uspeha/,
izveštaj o tokovima gotovine,
izveštaj o promenama na kapitalu,
napomeneL
L]YHãWDMRILQDQVLMVNRPSRORåDMXNDNDYELELRQDSRþHWNXQDMUDQLMHJ
XSRUHGQRJ SHULRGD X VLWXDFLML NDGD SULYUHGQL VXEMHNW UHWURDNWLYQR
SULPHQL SURPHQMHQH LOL QRYH UDþXQRYRGVWYHQH SROLWLNH LOL NDGD
UHWURDNWLYQRSUHUDþXQDYDVWDYNHXVYRMLPILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPDLOL
LKUHNODVLILNXMH
Izveštajni (obračunski) periodMHSHULRG]DNRMLVHVDVWDYOMDMXILQDQVLMVNL

L]YHãWDML
Datum bilansa NUDM izveštajnog perioda WR MH GDWXP QD NRML VH
VDVWDYOMDMX ILQDQVLMVNL L]YHãWDML RGQRVQR GDQ QD NRML VH ]DYUãDYD
izveštajni (obračunski) period ]D NRML VH VDVWDYOMDMX ILQDVLMVNL L]YHãWDML
7DM GDQ MH QDMþHãüH LOL QHNL GUXJL datum bilansa X VOXþDMX
VDVWDYOMDQMD ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD X WRNX JRGLQH SHULRGLþQLK LOL SR
RVQRYXVWDWXVQLKSURPHQD
2EHORGDQMLYDQMH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD ]YDQLþQR SULND]LYDQMH
VWDYOMDQMHQDXYLGMDYQRVWLILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
Datum obelodanjivanjaMH GDQ SRG NRMLPMH QDGOHåQL RUJDQ SULYUHGQRJ
VXEMHNWD ]DNRQVNL ]DVWXSQLN GRSXVWLR GD VH ILQDQVLMVNL L]YHãWDML
REHORGDQH 2YDM GDWXP WUHED UD]OLNRYDWL RG GDQD QD NRML VH VDVWDYOMDMX
ILQDQVLMVNLL]YHãWDMLLGDWXPD QD NRML VHILQDQVLMVNL L]YHãWDMLXVYDMDMXRG
QDGOHåQRJRUJDQDSULYUHGQRJVXEMHNWD
8VNODÿLYDQMH ELODQVD MH HYLGHQWLUDQMH L LVND]LYDQMH ELOR X izveštaju o
finansijskom položaju /bilansu stanja/ ELOR X izveštaju o ostvarenim
rezultatima /bilansu uspeha/ SRVORYQLK GRJDÿDMD NRML VX VH GHVLOL X
SHULRGX RG datuma bilansa QDNRQ izveštajnog perioda GR GDWXPD
QMLKRYRJ REHORGDQMLYDQMD 'DNOH UDGL VH R XNQMLåHQMX SURPHQD LDNR MH
GDWXP QMLKRYRJ QDVWDQND X QDUHGQRM SRVORYQRM JRGLQL 2YR NQMLåHQMH
PRåHLPDWLXWLFDMLQDGUXJHILQDQVLMVNHL]YHãWDMHDQHVDPRQDizveštaj o
finansijskom položaju /bilans stanja/Lizveštaj o ostvarenim rezultatima
/bilans uspeha/
'RJDÿDML QDNRQ L]YHãWDMQRJ SHULRGD UDGL VH R SRVORYQLP
WUDQVDNFLMDPD L GRJDÿDMLPD SRYROMQLP L QHSRYROMQLP SR SULYUHGQL
VXEMHNW NRML VX VH GRJRGLOL L]PHÿX GDWXPD VDVWDYOMDQMD ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD L GDWXPD QD NRML VX WL L]YHãWDML RGREUHQL ]D REHORGDQMLYDQMH
0RJXVHLGHQWLILNRYDWLGYHYUVWHRYLKGRJDÿDMD
GRJDÿDML NRML SUXåDMX GRND] VWDQMD NRMD VX SRVWRMDOD QD datum
bilansa SR RVQRYX RYLK GRJDÿDMD YUãL VH XVNODÿLYDQMH SRMHGLQLK
VWDYNL X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD D VDPLP WLP L RGJRYDUDMXüLK
REHORGDQMLYDQMDL
GRJDÿDMLNRMLXND]XMXQDVWDQMDNRMDVXQDVWDODQDNRQdatuma bilansa
WMQDNRQizveštajnog periodaSRRVQRYXRYLKGRJDÿDMDVHQHYUãL
XVNODÿLYDQMH SRMHGLQLK VWDYNL X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD 8 RNYLUX
RYHYUVWHGRJDÿDMDSRVWRMHGYHSRGYUVWHWLKGRJDÿDMD
]DNRMHVHQHYUãLREHORGDQMLYDQMHna primer, u januaru mesecu
preduzeće nastavlja da posluje: kupuje materijal, rezervne
delove, koristi tuđe usluge, isplaćuje zarade, proizvodi
proizvode, prodaje ih kupcima, naplaćuje potraživanja, isplaćuje
obaveze, itd. - ove događaje, tj. transakcije dalje u Standardu

nećemo obrađivatiL
]D NRMH VH X napomenama YUãL REHORGDQMLYDQMH LQIRUPDFLMD R
QMLPD
,DNR VH REHORGDQMLYDQMH GRELWL L GUXJLK ILQDQVLMVNLK LQIRUPDFLMD PRåH
XUDGLWL L SUH REHORGDQMLYDQMD NRPSOHWQLK ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD SRG
GRJDÿDMLPDQDNRQVDVWDYOMDQMDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDSRGUD]XPHYDMXVHL
RQL NRML QDVWDMX SRVOH REHORGDQMLYDQMD GRELWL L GHORYD ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMDDGRGDQDREHORGDQMLYDQMDNRPSOHWQLKILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
1HSUHGYLÿHQLGRJDÿDMUDGLVHRVWDQMXLOLVLWXDFLMLNRGNRMLKVHNUDMQML
LVKRGGRELWDNLOLJXELWDNSRWYUÿXMHVDPRXVOXþDMXGDVHGRJRGHLOLQH
GRJRGHMHGDQLOLYLãHQHL]YHVQLKEXGXüLKGRJDÿDMD
2EHORGDQMLYDQMH GLYLGHQGL GLYLGHQGH VX REHORGDQMHQH DNR VX QD
RGJRYDUDMXüL QDþLQ RGREUHQH ]D LVSODWX QD SULPHU RGOXNRP VNXSãWLQH
DNRMHXSLWDQMXDNFLRQDUVNRGUXãWYRVWLPGDRUJDQNRMLLKMHRGREULR
QHPD GLVNUHFLRQR SUDYR GD QDNQDGQR VWRSLUD QMLKRYX LVSODWX WM GD
SRQLãWLVYRMXRGOXNX
StandardomVHSURSLVXMH
XNRMLPVOXþDMHYLPDLGHOLPLþQRNDNRSULYUHGQLVXEMHNWXVNODÿXMHVYRMH
ILQDQVLMVNHL]YHãWDMHSRRVQRYXSRVORYQLKGRJDÿDMDNRMLVXQDVWDOLQDNRQ
datuma bilansaDGRGDQDQMLKRYRJREHORGDQMLYDQMDL
LQIRUPDFLMHNRMHSULYUHGQLVXEMHNWWUHEDGDSUXåLR
GDWXPXQDNRMLMHRGREUHQRREHORGDQMLYDQMHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDL
GRJDÿDMLPDQDNRQdatuma bilansaWMQDNRQizveštajnog perioda
8RNYLUXSRMDãQMHQMDStandardaREUDGLüHPR
SUL]QDYDQMH L YUHGQRYDQMH WM XVNODÿLYDQMH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD ]D
GRJDÿDMHNRMLVXVHGHVLOLQDNRQdatuma bilansaDSUHGDWXPDQMLKRYRJ
REHORGDQMLYDQMD
SRVORYQHGRJDÿDMH]DNRMHVHQHYUãLXVNODÿLYDQMHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
SRVWXSDQMD X YH]L VD GLYLGHQGDPD REHORGDQMHQLP ]D UDVSRGHOX SRVOH
datuma bilansa WMQDNRQizveštajnog perioda
XVORYHNDGDVHQDþHORNRQWLQXLWHWDWMQHRJUDQLþHQRJYUHPHQDSRVORYDQMD
QHPRåHSULPHQLWLSULVDVWDYOMDQMXILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDL
REHORGDQMLYDQMHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD

8VNODÿLYDQMH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD ]D GRJDÿDMH NRML VX VH

GHVLOLQDNRQizveštajnog perioda

8SHULRGXRGGDQDQDNRMLVHVDVWDYOMDMXILQDQVLMVNLL]YHãWDMLSDVYHGRGDQD
QMLKRYRJ REHORGDQMLYDQMD PRåH VH GHVLWL SRVORYQL GRJDÿDM þLMH HIHNWH QD
VUHGVWYDREDYH]HSULKRGHLOLUDVKRGHWUHEDXQHWLXELODQVH LDNRMHSURPHQD
QDVWDODXQDUHGQRMSRVORYQRMJRGLQL
8QDVWDYNXGDMHPRSULPHUHQHNROLNRWDNYLKSURPHQD
3ULYUHGQL VXEMHNW QDNRQ izveštajnog perioda GRELMD L]YUãQX VXGVNX
SUHVXGX:
SUHVXGRPPXVHQDODåHGDQHNRPGUXJRPOLFXLVSODWLRGUHÿHQXVXPX
QRYFD LOL GD SUHGD QHNX VWYDU LOL XþLQL XVOXJX 8 RYRP VOXþDMX
SULYUHGQLVXEMHNWWUHEDGD
L]YUãL SULODJRÿDYDQMH YHü SUL]QDWRJ VWDQMD QD SULPHU SRYHüD
L]QRV VYRMLK YHü LVND]DQLK REDYH]D GR YLVLQH REDYH]H NRMX üH
LPDWLSRVXGVNRMSUHVXGL
SUL]QDVWDQMHNRMHMHSUHVXÿHQRQDSULPHUSUL]QDL]QRVREDYH]H
DNRMHQLMHUDQLMHLVND]DRXVYRMLPSRVORYQLPNQMLJDPD
$NR MH SUHVXGRP GXåDQ GD SODWL VYRMX REDYH]X L UHFLPR
GLQ ]D NDPDWX NQMLåHQMH EL SRG XVORYRP GD MH
RVQRYQD REDYH]D YHü ELOD HYLGHQWLUDQD X NQMLJRYRGVWYX
SULYUHGQRJVXEMHNWDELOR
2SLVSURPHQH
5DVKRGLNDPDWD
2VWDOHNUDWNRURþQHILQDQVLMVNH

REDYH]H
=DNDPDWH

SUHVXGRP VH GUXJRM VWUDQL X VSRUX QDODåH GD SULYUHGQRP VXEMHNWX

LVSODWLRGUHÿHQXVXPXQRYFDVDSULSDGDMXüRP]DNRQVNRPNDPDWRP
8 RYRP VOXþDMX XNROLNR MH SRWUDåLYDQMH ELOR LQGLUHNWQR RWSLVDQR
L]YUãLüH VH QMHJRYR RSULKRGRYDQMH NDR L SUL]QDYDQMH SULKRGD RG

Ͽ
.DGD NDåHPR XQHWL X ELODQV PLVOLPR GD VH SUYR YUãL NQMLåHQMH QD NQMLJRYRGVWYHQLP
UDþXQLPDSDGDVHQDRVQRYXWDNRSURPHQMHQRJVWDQMDQDUDþXQLPDVDVWDYOMDMXILQDQVLMVNL
L]YHãWDML
Ѐ
,]QRVLXRYRPLQDUHGQLPSULPHULPDVXKLSRWHWLþNL
NDPDWD ]D SHULRG GR GHFHPEUD JRGLQH ]D NRMX VH VDVWDYOMDMX
ILQDQVLMVNLL]YHãWDMLDNRMHWRdatum bilansa
$NRMHSRWUDåLYDQMHRGGLQXSRWSXQRVWLELORLQGLUHNWQR
RWSLVDQRDSULSDGDMXüDNDPDWDGRGHFHPEUDMHGLQ
NQMLåHQMHELELOR
2SLVSURPHQH
,VSUDYNDYUHGQRVWLSRWUDåLYDQMDRG

NXSDFD
3ULKRGLRGXVNODÿLYDQMDYUHG
QRVWLSRWUDåLYDQMDLNUDWNR
URþQLKILQDQVLMVNLKSODVPDQD
=DVXGVNXSUHVXGX
3RWUDåLYDQMD]DNDPDWXL
D
GLYLGHQGH
3ULKRGLRGNDPDWD
=DNDPDWH

Knjiženje ovih stavova podrazumeva da je potpuno izvesno da će se

potraživanje moći u celosti naplatiti, tj. treba voditi računa i u
kakvom se finansijskom stanju nalazi dužnik.
3ULYUHGQL VXEMHNW QDNRQ datuma bilansa WM QDNRQ L]YHãWDMQRJ

SHULRGD GRELMD LQIRUPDFLMX NRMD XND]XMH GD MH UHDOQD YUHGQRVW
QHNRJ QMHJRYRJ VUHGVWYD REH]YUHÿHQD QD datum bilansa LOL GD MH
REH]YUHÿHQMHYHüHRGXELODQVXYHüSUL]QDWRJREH]YUHÿHQMD:
QDG NRPLWHQWRP SULYUHGQRJ VXEMHNWD UHFLPR NXSFHP RWYRUHQ MH
VWHþDMQLSRVWXSDN8RYRPVOXþDMXSULYUHGQLVXEMHNWWUHEDGDL]YUãL
LQGLUHNWQR RWSLVLYDQMH SRWUDåLYDQMD RG NXSDFD NRMD VX QDVWDOD X
SRVORYQRM JRGLQL ]D NRMX VH VDVWDYOMDMX ILQDQVLMVNL L]YHãWDML D NRMD
MRã QLMH QDSODWLR SURFHQX YLVLQH RWSLVLYDQMD PRJOH EL GD XUDGH
VWUXþQHVOXåEHSULYUHGQRJVXEMHNWDUHFLPRNRPHUFLMDOD]DMHGQRVD
ILQDQVLMVNRP VOXåERP 2YR RWSLVLYDQMHVHUDGLMHUMH L X YUHPH ]D
NRMH VH VDVWDYOMDMX ILQDQVLMVNL L]YHãWDML ILQDQVLMVND VLWXDFLMD NXSFD
ELOD ORãD ]D RYDNYR SRVWXSDQMH WUHED GD EXGH LVSXQMHQD L
SUHWSRVWDYND GD NRPLWHQW SULYUHGQRJ VXEMHNWD QLMH SUHNR QRüL
SRVWDR QHOLNYLGDQ L GRVSHR X VLWXDFLMX GD VH QDG QMLP RWYRUL
SRVWXSDNVWHþDMD
1DG NXSFHP MH RWYRUHQ SRVWXSDN VWHþDMD 1HQDSODüHQR

SRWUDåLYDQMHRGNXSFDMHGLQRGþHJDMHGLQ
SRWUDåLYDQMHL] SUHWKRGQHSRVORYQH JRGLQH WM SRVORYQH JRGLQH
]D NRMX VH VDVWDYOMDMX ILQDQVLMVNL L]YHãWDML ,]YUãHQR MH
LQGLUHNWQRRWSLVLYDQMH
2SLVSURPHQH
2EH]YUHÿHQMHSRWUDåLYDQMDL
NUDWNRURþQLKILQDQVLMVNLK
SODVPDQD
,VSUDYNDYUHGQRVWLSRWUDåLYDQMD

RGNXSDFD
=DNQMLåHQMHLVSUDYNH

RVQRYQR VWDGR LOL VWRND X WRYX MH QHSRVUHGQR SRþHWNRP MDQXDUD

LVSROMLOD ]QDNH EROHVWL NRMD MH X MDQXDUX GRYHOD GR QMLKRYRJ
XJLQXüD2E]LURPGDMHEROHVWQDVWXSLODDOLQLMHELODYLGOMLYDQDGDQ
GHFHPEUD WM QD datum bilansa ELOR EL QHRSKRGQR L]YUãLWL
RGJRYDUDMXüHXPDQMHQMHYUHGQRVWLWHLPRYLQHSULYUHGQRJVXEMHNWD
.QMLJRYRGVWYHQD YUHGQRVW XJLQXOH åLYLQH RVQRYQRJ VWDGD MH
GLQ
%URM
5HG ,]QRV
UDþXQD 2SLVSURPHQH
EU
2EH]YUHÿHQMHELRORãNLK

VUHGVWDYD
2VQRYQRVWDGR
=DREH]YUHÿHQMH

SULYUHGQLVXEMHNWMH]ERJORãHSURGDMHSULQXÿHQGDJRWRYHSURL]YRGH
SURGDMHSRFHQDPDQLåLPRGFHQDSRNRMLPDMHREUDþXQDRYUHGQRVW
]DOLKD 'DNOH SURGDMQH FHQH VX QLåH RG SURGDMQLK FHQD NRMH VX
YDåLOHQDGDQGHFHPEUDDQLåHVXLRGFHQDNRãWDQMDQDGDQ
GHFHPEUD
3RþHWNRP MDQXDUD SUHGX]HüH MH ELOR SULQXÿHQR GD SURGDMH
SURL]YRGHSRFHQLNRMDMHQLåDRGSUHWKRGQHRGQRVQRNRMD
MH ]D QLåD RG FHQH NRãWDQMD 8NXSDQ HIHNDW RYDNYRJ
VQLåHQMDMHGLQ
8NROLNR MH IDNDWXWYUÿHQQD RVQRYX QDYHGHQRJ VQLåHQMDFHQD
GD MH QD datum bilansa WUHEDOR ]DOLKH YUHGQRYDWL SR QLåLP
FHQDPD QDNRQ REUDþXQD NRQDþQH YUHGQRVWL ]DOLKD VWDY ]D
NQMLåHQMHELELR

8SRJRQVNRPNQMLJRYRGVWYX
'QHYQLNJODYQHNQMLJHNODVH
%URM
5HG ,]QRV
UDþXQD 2SLVSURPHQH
EU
7URãNRYLSURGDWLKSURL]YRGDL

XVOXJD
2GVWXSDQMDXWURãNRYLPD

JRWRYLKSURL]YRGD
=DREH]YUHÿHQMH

8 ILQDQVLMVNRP NQMLJRYRGVWYX DNR MH SUH WRJD ELOR NQMLåHQR

SRYHüDQMHYUHGQRVWL]DOLKD
%URM
5HG ,]QRV
UDþXQD 2SLVSURPHQH
EU

*RWRYLSURL]YRGL

3RYHüDQMHYUHGQRVWL]DOLKD
QHGRYUãHQHSURL]YRGQMH

JRWRYLKSURL]YRGDLQHGRYU
ãHQLKXVOXJD

8 ILQDQVLMVNRP NQMLJRYRGVWYX DNR MH SUH WRJD ELOR NQMLåHQR

VPDQMHQMHYUHGQRVWL]DOLKD
%URM
5HG ,]QRV
UDþXQD 2SLVSURPHQH
EU
6PDQMHQMHYUHGQRVWL]DOLKD
QHGRYUãHQHSURL]YRGQMH

JRWRYLKSURL]YRGDL
QHGRYUãHQLKXVOXJD
*RWRYLSURL]YRGL

SULYUHGQLVXEMHNWQDNRQdatuma bilansaGRELMDRGGREDYOMDþDGRNXPHQW
L] NRJD SURL]OD]L SURPHQD QDEDYQH YUHGQRVWL VUHGVWDYD NXSOMHQLK X
SUHWKRGQRMJRGLQL
2G GREDYOMDþD MH VWLJOD IDNWXUD QD L]QRV RG GLQ ]D
WURãNRYH PRQWDåH RSUHPH NRMD MH REDYOMHQD X GHFHPEUX [
JRGLQHDOLMHGDWXPQDIDNWXULGDWXPL]MDQXDUD[JRGLQH
3ULYUHGQL VXEMHNW WUHED ]D QDYHGHQL L]QRV GD SRYHüD QDEDYQX
YUHGQRVW PRQWLUDQH RSUHPH GD L]QRV IDNWXUH SULNDåH QD UDþXQX
REDYH]D NRMH QLVX IDNWXULVDQH L GD X QDUHGQRM JRGLQL L]YUãL
SUHNQMLåDYDQMHQDUDþXQGREDYOMDþD

.QMLåHQMHX[JRGLQLELELOR
2SLVSURPHQH
3RVWURMHQMDLRSUHPD
5D]JUDQLþHQLSRUH]QDGRGDWX
YUHGQRVWXSULPOMHQLPIDNWX

UDPDSRRSãWRMVWRSLRVLP
SODüHQLKDYDQVD
'REDYOMDþLX]HPOMLREDYH]H
]DQHIDNWXULVDQLPDWHULMDOUREX
LOLXVOXJH
=DPRQWDåX

2SLVSURPHQH
'REDYOMDþLX]HPOMLREDYH]H]D
QHIDNWXULVDQLPDWHULMDOUREX
LOLXVOXJH
3RUH]QDGRGDWXYUHGQRVWX
SULPOMHQLPIDNWXUDPDSRRSãWRM
'REDYOMDþLX]HPOML
5D]JUDQLþHQLSRUH]QD
GRGDWXYUHGQRVWXSULPOMHQLP

IDNWXUDPDSRRSãWRM
=DNQMLåHQMHIDNWXUHL]

SUHWKRGQHJRGLQH

SULYUHGQL VXEMHNW MH QDNRQ datuma bilansa XWYUGLR SURQHYHUX NRMX

UHFLPRQLMHXWYUGLRSRSLVRPLOLMHXWYUGLRJUHãNXXSRVORYDQMX
8 IHEUXDUX [ JRGLQH GDNOH QDNRQ XVYRMHQRJ SRSLVD QDOD]RP
ILQDQVLMVNHSROLFLMHXWYUÿHQDMHQHSUDYLOQRVWXREUDþXQDYDQMXSRUH]D
QDGRGDWXYUHGQRVWXL]QRVXRGGLQ2GQDYHGHQRJL]QRVD
QD SUHWKRGQX JRGLQX VH SUHPD QDOD]X ILQDQVLMVNH SROLFLMH RGQRVL
GLQ

2SLVSURPHQH
3ULKRGLRGSURGDMHUREHQD

GRPDüHPWUåLãWX
5D]JUDQLþHQHREDYH]H]DSRUH]
QDGRGDWXYUHGQRVWXL]GDWLP

IDNWXUDPDSRRSãWRMVWRSL
RVLPSODüHQLKDYDQVD

2SLVSURPHQH
5D]JUDQLþHQHREDYH]H]DSRUH]
QDGRGDWXYUHGQRVWXL]GDWLP

IDNWXUDPDSRRSãWRMVWRSL
RVLPSODüHQLKDYDQVD
2EDYH]H]DSRUH]QDGRGDWX
YUHGQRVWSRL]GDWLPIDNWXUDPD

SRRSãWRMVWRSLRVLPSULPOMH
QLKDYDQVD
6/ SULYUHGQL VXEMHNW QDNRQ RNYLUQRJ VDJOHGDYDQMD UH]XOWDWD SRVORYDQMD

RGOXþXMH GD REUDþXQD L LVSODWL WX SODWX. Knjiženje će se izvršiti na
uobičajeni način za knjiženje plata i to pod datumom 31. decembra
godine za koju se sastavljaju finanijski izveštaji.
3RVORYQLGRJDÿDML]DNRMHVHQHYUãLXVNODÿLYDQMHILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD
3RVWRMH SRVORYQL GRJDÿDML NRML QDVWDMX X SHULRGX QDNRQ datuma bilansa WM
QDNRQizveštajnog periodaDGRGDQDREHORGDQMLYDQMDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
NRMLVHRGQRVHQDVUHGVWYDLREDYH]HNRMHMHSULYUHGQLVXEMHNWLPDRQDdatum
bilansaDOLVHSRRVQRYXQMLKQHYUãLXVNODÿLYDQMHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
Primeri za takve poslovne događaje mogu da budu: smanjenje berzanskih
cena hartija od vrednosti, saobraćajni udes u kome je uništeno neko
prevozno sredstvo, požar u kome je izgoreo materijal i sl.
2 RYLP GRJDÿDMLPD üHPR MRã JRYRULWL NRG REMDãQMHQMD REHORGDQMLYDQMD
3RVWXSDQMHXYH]LVDGLYLGHQGDPDREHORGDQMHQLP]D
UDVSRGHOXSRVOHobračunskog perioda

$NRSULYUHGQLVXEMHNWSRVOHdatuma bilansaDSUHGDWXPDREHORGDQMLYDQMD
ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD REHORGDQL GLYLGHQGH NRMH üH ELWL LVSODüHQH YODVQLFLPD
NDSLWDODREHORGDQMHQLL]QRVGLYLGHQGLQHSUL]QDMHNDRREDYH]XQDdatum bilansa
D QL NDR VPDQMHQMH QHUDVSRUHÿHQH GRELWL 2YDNYR SRVWXSDQMH X VNODGX MH VD
MRS 37 Rezervisanja, potencijalna sredstva i potencijalne obaveze 1DLPH
QDYHGHQL 6WDQGDUG SURSLVXMH NULWHULMXPH ]D SUL]QDYDQMH VDGDãQMLK REDYH]D NRMH
REHORGDQMHQL L]QRV GLYLGHQGL QHLVSXQMDYD QD datum bilansa SULYUHGQL VXEMHNW
QLMH LPDR REDYH]X GD LVSODWL WH GLYLGHQGH 8 VNODGX VD MRS 1 Prikazivanje
finansijskih izveštajaREHORGDQMHQLL]QRVGLYLGHQGLVHLVND]XMHXnapomenama

1DþHORNRQWLQXLWHWDSRVORYDQMDQHRJUDQLþHQRVWYUHPHQD
SRVORYDQMD

3ULYUHGQL VXEMHNW VDVWDYOMD ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH SRãWXMXüL načelo stalnosti
NRQWLQXLWHWDXSRVORYDQMXWMQHRJUDQLþHQRJYUHPHQDSRVORYDQMD)LQDQVLMVNL
L]YHãWDML VH VDVWDYOMDMX NDR GD üH SULYUHGQL VXEMHNW QHRJUDQLþHQR GXJR
SRVORYDWL 0HÿXWLP SRVWRMH SRVORYQL GRJDÿDML NRML ELWQR UHPHWH QDYHGHQX
SUHWSRVWDYNX QHRJUDQLþHQRJ YUHPHQD SRVORYDQMD 1D SULPHU YODVQLFL L
XSUDYD SULYUHGQRJ VXEMHNWD QDPHUDYDMX GD OLNYLGLUDMX SULYUHGQL VXEMHNW GD
JD]DWYRUHLOLSULYUHGQLVXEMHNWWROLNRORãHSRVOXMHGDXSUNRVåHOMLYODVQLNDL
XSUDYHGDSULYUHGQLVXEMHNWUDGLQHPDUHDOQHDOWHUQDWLYHQMHJRYRMOLNYLGDFLML
StandardomVHQHSUHGYLÿDREDYH]DXVNODÿLYDQMDL]QRVDSRYRGRPQDYHGHQLK
SRWHQFLMDOQLK GRJDÿDMD OLNYLGDFLMH SULYUHGQRJ VXEMHNWD YHü VH SUHGYLÿD
REDYH]D IXQGDPHQWDOQH SURPHQH UDþXQRYRGVWYHQH SUHWSRVWDYNH
QHRJUDQLþHQRJ YUHPHQD SRVORYDQMD 7R ]QDþL GD VH SURFHQMLYDQMH LPRYLQH
SULYUHGQRJ VXEMHNWD QH EL YUãLOR SULPDUQR SR QDEDYQRM YUHGQRVWL
LVWRULMVNLPWURãNRYLPDYHüSRUHFLPRWUåLãQLPYUHGQRVWLPD7UHEDGDNOH
SULVWXSLWLUHYDORUL]DFLMLSURFHQLVUHGVWDYD.QMLåHQMHRYHUHYDORUL]DFLMHELVH
YUãLOR QD LVWL QDþLQ NDR L XRELþDMHQH UHYDORUL]DFLMH SD WR QD RYRP PHVWX
QHüHPRSRVHEQRREMDãQMDYDWL
MRS 1 Prikazivanje finansijskih izveštaja ]DKWHYD GD VH L]YUãH RGUHÿHQD
REHORGDQMLYDQMDXNROLNR
ILQDQVLMVNLL]YHãWDMLQLVXSULSUHPOMHQLQDRVQRYXQDþHODVWDOQRVWLLOL
MH UXNRYRGVWYR XYHUHQR X SRVWRMDQMH ]QDþDMQH QHL]YHVQRVWL YH]DQH ]D
GRJDÿDMHLOLVWDQMDNRMLPRJXGDL]D]RYX]QDþDMQXVXPQMXXPRJXüQRVW
SULYUHGQRJ VXEMHNWD GD QDVWDYL VD SRVORYDQMHP QD QDþHOX VWDOQRVWL
'RJDÿDML LOL VWDQMD NRML ]DKWHYDMX REHORGDQMLYDQMH PRJX GD QDVWDQX

QDNRQdatuma bilansaWMQDNRQizveštajnog perioda

2EHORGDQMLYDQMHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD

8 VNORSX ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD SULYUHGQL VXEMHNW SULND]XMH RGJRYDUDMXüH
LQIRUPDFLMHXSLVDQRPRSLVQRPREOLNX
RGDWXPXREHORGDQMLYDQMDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDL
QHXVNODÿXMXüLPGRJDÿDMLPDQDNRQdatuma bilansaWMQDNRQizveštajnog
periodaDGRGDQDQMLKRYLKREHORGDQMLYDQMD
5DGLWRJDüHPRREUDGLWL
GDWXPRGREUHQMD]DREHORGDQMLYDQMHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
LQIRUPDFLMH R QHXVNODÿXMXüLP GRJDÿDMLPD QDNRQ datuma bilansa WM
QDNRQizveštajnog periodaL
DåXULUDQMHREHORGDQMHQLKLQIRUPDFLMDRVWDQMXQDdatum bilansa

D 'DWXPRGREUHQMD]DL]GDYDQMHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD

=DNRULVQLNHILQDQVLMVNLKL]YHãWDMDMH]QDþDMQRGD]QDMXSRGNRMLPGDWXPRP
VX ILQDQVLMVNL L]YHãWDML RGREUHQL ]D L]GDYDQMH WM NRML MH GDWXP QMLKRYRJ
REHORGDQMLYDQMD MHU LP WDM GDWXP VOXåL NDR RULMHQWLU GD ]QDMX NRML GRJDÿDML
QLVXVDGUåDQLXILQDQVLMVNLPL]YHãWDMLPD
3UL REHORGDQMLYDQMX GDWXPD RGREUHQMD ]D L]GDYDQMH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD
WUHED REHORGDQLWL L þLQMHQLFH GD OL SUDYR QD L]PHQX L GRSXQX ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD QDNRQ QMLKRYRJ L]GDYDQMD QMLKRYRJ REHORGDQMLYDQMD LPDMX
YODVQLFLLUXNRYRGVWYRSULYUHGQRJVXEMHNWD
'D EL VH RGUHGLR datum obelodanjivanja WUHED ]QDWL VOHGHüH þLQMHQLFH
RGQRVQR PRJXüH SRVWXSNH RGREUDYDQMD ]D REHORGDQMLYDQMH ILQDQVLMVNLK
L]YHãWDMD
8 SRMHGLQLP SULYUHGQLP VXEMHNWLPD ILQDQVLMVNL L]YHãWDML VH GRVWDYOMDMX
DNFLRQDULPD QD RGREUHQMH QDNRQ GDQD QMLKRYRJ ]YDQLþQRJ
REHORGDQMLYDQMD 8 WDNYLP VOXþDMHYLPD VPDWUD VH GD VX ILQDQVLMVNL
L]YHãWDMLRGREUHQL]DL]GDYDQMHXSRWUHEXQDGDWXPL]YRUQRJL]GDYDQMD
DQHQDGDWXPNDGDVXDNFLRQDULRGREULOLILQDQVLMVNHL]YHãWDMH
Na primer:
1. Računovodstvo je 20. februara sastavilo finansijski izveštaj i
dostavilo ga upravi privrednog subjekta na usvajanje.
2. Uprava ga je usvojila i odobrila za izdavanje 25. februara.
3. Finansijski izveštaji su 13. aprila dostavljeni akcionarima.

4. Uprava privrednog subjekta je 15. aprila obelodanila informacije o
dobiti.
5. Skupština akcionara je odobrila finansijske izveštaje 5. maja.
6. Odobreni finansijski izveštaji su 6. maja dostavljeni nadležnom
organu privrednog subjekta.
Dakle, na osnovu navedenih datuma konstatujemo da je datum
odobrenja za izdavanje finansijskih izveštaja 25. februar - datum pod
kojim ih je uprava privrednog subjekta odobrila za izdavanje.
Podrazumeva se da se finansijski izveštaji u zakonski propisanom roku
moraju dostaviti i nadležnoj državnoj instituciji.
Pre dostavljanja finansijskih izveštaja nadležnoj državnoj instituciji
računovodstvo privrednog subjekta je dužno da u finansijske izveštaje u
skladu sa Standardom uključi sve događaje koji su se desili od datuma
bilansa do datuma obelodanjivanja finansijskih izveštaja.
8 VOXþDMX GD VH RG XSUDYH SULYUHGQRJ VXEMHNWD WUDåL GD ILQDQVLMVNH
L]YHãWDMH GRVWDYL QDG]RUQRP RGERUX QD UD]PDWUDQMH SRG GDWXPRP
RGREUHQMD ]D L]GDYDQMH VH VPDWUD GDWXP NDGD MH XSUDYD ILQDQVLMVNH
L]YHãWDMHGRVWDYLODQDG]RUQRPRGERUX
Na primer:
1. Računovodstvo je 20. februara sastavilo finansijski izveštaj i
dostavilo ga upravi privrednog subjekta na usvajanje.
2. Uprava ga je usvojila i odobrila za izdavanje svom nadzornom
odboru 26. februara.
3. Nadzorni odbor je odobrio finansijske izveštaje 28. februara.
4. Finansijski izveštaji su 13. aprila dostavljeni akcionarima.
5. Uprava privrednog subjekta je 15. aprila objavila informacije o
dobiti.
6. Skupština akcionara je odobrila finansijske izveštaje 5. maja.
7. Odobreni finansijski izveštaji su dostavljeni nadležnom organu
privrednog subjekta.
Dakle, na osnovu navedenih datuma konstatujemo da je datum
obelodanjivanja finansijskih izveštaja 26. februar - datum pod kojim ih je
uprava privrednog subjekta odobrila za izdavanje nadzornom odboru.

E,QIRUPDFLMHRQHXVNODÿXMXüLPGRJDÿDMLPDQDNRQizveštajnog perioda

$NR VX GRJDÿDML NRML QLVX XVNODÿHQL QDNRQ datuma bilansa, WM QDNRQ
izveštajnog perioda MHU VX X SLWDQMX QHXVNODÿXMXüL GRJDÿDML ]QDþDMQL
SULYUHGQLVXEMHNWREDYH]QRREHORGDQMXMHLQIRUPDFLMHRQMLPD7HLQIRUPDFLMH
WUHEDGDVDGUåH
SULURGXGRJDÿDMDL
SURFHQX ILQDQVLMVNLK HIHNDWD WLK GRJDÿDMD LOL LVND] L]MDYX GD VH WDNYD
UHDOQDSURFHQDQHPRåHL]YUãLWL
8 QDVWDYNX GDMHPR QHNROLNR SULPHUD QHXVNODÿXMXüLK SRVORYQLK GRJDÿDMD
NRMLVXWDNYHYDåQRVWLGDELQHREMDYOMLYDQMHLQIRUPDFLMDRQMLPDPRJORXWLFDWL
QDGRQRãHQMHLVSUDYQLKRGOXNDLRFHQDNRULVQLNDILQDQVLMVNLKL]YHãWDMD
]QDþDMQD SRVORYQD VSDMDQMD QDNRQ datuma bilansa WM QDNRQ izveštajnog
perioda MSFI 3 Poslovne kombinacije ]DKWHYD VSHFLILþQD
REHORGDQMLYDQMDXWDNYLPVOXþDMHYLPDLOLRWXÿHQMH]QDþDMQRJSRYH]DQRJ
SULYUHGQRJVXEMHNWD

"Preduzeće je dana 15. januara 20x3. godine 3 tekuće godine prodalo

svoje zavisno preduzeće "Kosmos" d.o.o. za 15.900.000,00 din.
Knjigovodstvena vrednost tog ulaganja je bila 15.000.000,00 din.";
QDMDYOMLYDQMH SODQD SUHVWDQND SRVORYDQMD X VNODGX VD MSFI 5 Stalna
sredstva namenjena prodaji i poslovanja koja su prestala
"Zbog slabe profitabilnosti vlasnici preduzeća su odlučili da proizvodni

program trikotaže prestane sa poslovanjem i da se oprema tog
proizvodnog programa proda. Efekte ovakvog razvoja poslovnih
događaja nije moguće precizno kvantitativno izraziti";

YHüHQDEDYNHVUHGVWDYDNODVLILNRYDQMHVWDOQLKVUHGVWDYDXsredstva koja
se drže za prodaju X VNODGX VD MSFI 5 Stalna sredstva namenjena
prodaji i poslovanja koja su prestala GUXJD RWXÿHQMD VUHGVWDYD L
HNVSURSULMDFLMDRGVWUDQHGUåDYHVUHGVWDYDYHüHYUHGQRVWL

"Preduzeće je 10. januara 20x3. godine kupilo mlin sa magacinom

vrednosti 15.000.000,00 din.";

XQLãWHQMH JODYQRJ SURL]YRGQRJ SRJRQD X SRåDUX QDNRQ datuma bilansa

WMQDNRQizveštajnog perioda]QDþDMQRRãWHüHQMHRSUHPHLVO

"Dana 10. februara izgorio je pogon Trikotaže. Procenjena vrednost

štete je 50.000.000,00 din. Pogon se ne može obnoviti. Neophodna je
izgradnja iz početka. Pogon nije bio osiguran";

=DRYHSULPHUH[JRGLQDMHELODL]YHãWDMQDJRGLQD
QDMDYD LOL SRþHWDN VSURYRÿHQMD ]QDþDMQRJ SODQD UHVWUXNWXULUDQMD

SULYUHGQRJVXEMHNWD

"Dana 10. februara 20x3. godine započinje postupak restrukturiranja

Preduzeća. Predviđeno je da sprovođenje plana traje 3 meseca od dana
započinjanja";
]QDþDMQH WUDQVDNFLMH VD RELþQLP DNFLMDPD L SRWHQFLMDOQH WUDQVDNFLMH VD

RELþQLP DNFLMDPD SRVOH datuma bilansa WM QDNRQ izveštajnog perioda
MRS 33 Zarade po akciji]DKWHYDRGSULYUHGQRJVXEMHNWDGDREHORGDQL
RSLV WDNYLK WUDQVDNFLMD RVLP RQLK NRMH VH RGQRVH QD NDSLWDOL]DFLMX L
EHVSODWQXSRGHOXDNFLMDXVLWQMDYDQMHLXNUXSQMDYDQMHDNFLMDNRGNRMLKVH
SUHPDWRP6WDQGDUGX]DKWHYDXVNODÿLYDQMH
Dana 15. januara 20x3. godine Akcijski fond je na berzi prodao 1.000
komada akcija Preduzeća koje su bile u njegovom posedu. Postignuta je
prodajna cena od 2.000,00 din. po komadu
QHXRELþDMHQR YHOLNH SURPHQH FHQD VUHGVWDYD LOL NXUVD QDNRQ datuma

bilansaWMQDNRQizveštajnog perioda

"Zbog otvaranja tržišta prema inostranstvu i prisustva novih

konkurenata cene materijala koje Preduzeće kupuje opale su u proseku
za 25%. Puni efekat ovih promena na buduće poslovanje trenutno nije
moguće dati, jer će Preduzeće snižavanjem prodajnih cena svojih
proizvoda pokušati da poveća svoju prodaju";
SURPHQHSRUHVNLKVWRSDLOLSRUHVNLK]DNRQDNRMLVXQDVQD]LLOLVXVWXSLOL
QD VQDJX QDNRQ datuma bilansa WM QDNRQ izveštajnog perioda D NRML
LPDMX]QDþDMDQXþLQDNQDWHNXüHLodložene poreske obaveze

"Dana 10. februara 20x3. godine stupila je na snagu izmena poreskih

propisa kojom se snižava stopa poreza na promet proizvoda koje
Preduzeće proizvodi i prodaje. Navedeno sniženje će pozitivno uticati na
povećanje prihoda, s tim da se trenutno ne može izvršiti kvantifikacija tih
efekata";
SUHX]LPDQMH ]QDþDMQLK REDYH]D LOL SRWHQFLMDOQLK REDYH]D QD SULPHU

GDYDQMH]QDþDMQLKJDUDQFLMD

"Dana 15. februara 20x3. godine Preduzeće je za preduzeće "Soko"

Beograd dalo garanciju njegovoj poslovnoj banci na iznos od
10.000.000,00 din. Garancija se odnosi na kredit koji je preduzeće
"Soko" uzelo od banke "Sistem" iz Beograda";
SRþHWDN VXGVNRJ SRVWXSND NRML QDVWDMH LVNOMXþLYR UDGL GRJDÿDMD QDVWDOLK
QDNRQdatuma bilansaWMQDNRQizveštajnog perioda
MRS 10 Događaji nakon izveštajnog perioda
"Dana 16. februara 20x3. godine protiv Preduzeća je poveden sudski

postupak zbog ekološke štete koju je u februaru 20x3. godine izazvalo
svojim otpadnim vodama. Odštetni zahtev je 1.000.000,00 din. Ishod
spora nije izvestan".
c) Ažuriranje obelodanjivanja o stanjima na datum bilansa
U slučaju da privredni subjekt nakon datuma bilansa (tj. nakon izveštajnog

perioda) primi informaciju o nekom poslovnom događaju koji je postojao na
datum bilansa (a privredni subjekt tada nije znao za njega), treba da uradi
ažuriranje dotadašnjih obelodanjivanja u svetlu tih novih informacija. Ažuriranje
obelodanjivanja će uraditi čak i kada ažurirane informacije ne utiču na iznose
koje on priznaje u svojim finansijskim izveštajima. Na primer, privredni subjekt
u januaru mesecu na osnovu razvoja događaja u sudskom sporu stiče informaciju
o postojanju potencijalne obaveze na datum bilansa. Na osnovu dobijenih
informacija privredni subjekt prvo u skladu sa MRS 37 Rezervisanja,
potencijalne obaveze i potencijalna sredstva proverava da li ima uslova za
priznavanje obaveza i ukoliko nema vrši ažuriranje dotada urađenih
obelodanjivanja.

CIP - Каталогизација у публикацији -
Народна библиотека Србије, Београд
006.44:657.2
336.146(497.11)
ПЕТРОВИЋ, Зоран, 1963-

Finansijsko izveštavanje / Zoran Petrović. - 1. izd. - Beograd : Univerzitet
Singidunum, 2020 (Beograd : Birograf). - 410 str. : tabele ; 24 cm
Tiraž 300. - Napomene i bibliografske reference uz tekst.
ISBN 978-86-7912-729-7
а) Рачуноводство -- Стандарди
б) Финансијски извештаји -- Србија
COBISS.SR-ID 20812553
©2020.
Sva prava zadržana. Nijedan deo ove publikacije ne može biti reprodukovan u bilo
kom vidu i putem bilo kog medija, u delovima ili celini bez prethodne pismene saglas-
nosti izdavača.
Zoran Petrović
Zoran Petrović
FINANSIJSKO
IZVEŠTAVANJE
Zoran Petrović
Udžbenik Finansijsko izveštavanje namenjen je
FINANSIJSKO
studentima Univerziteta "Singidunum" iz Beograda
za predmet "Finansijsko izveštavanje". U udžbeniku
su obrađeni Međunarodni standardi finansijskog
IZVEŠTAVANJE
izveštavanja. Struktura udžbenika prilagođena je
nastavnom planu i programu smera "Računovodstvo
i revizija". U tom smislu u udžbeniku nisu ravnomerno
obrađeni svi Međunarodni standardi finansijskog
izveštavanja. Manje detaljno su obrađeni oni Standardi
koji su izučavani u okviru predmeta "Računovodstvo"
i "Upravljačko računovodstvo", kao i Standardi koji se
detaljnije izučavaju u okviru master studija na Univerzitetu
"Singidunum".
Beograd, 2020.

US - Finansijsko Izveštavanje

Uploaded by

Document Information

Copyright

Available Formats

Share this document

Share or Embed Document

Sharing Options

Did you find this document useful?

Is this content inappropriate?

Copyright:

Available Formats

US - Finansijsko Izveštavanje

Uploaded by

Copyright:

Available Formats

Zoran Petrović

06),3ODüDQMDED]LUDQDQDDNFLMDPD ........................................................ 346

 Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja  GHILQLVDQMH L FLOM

 Međunarodne standarde finansijskog izveštavanja (8 Standarda) -

QMLKRYR NRULãüHQMH L XSRUHÿLYDQMH UDGL GRQRãHQMD RSWLPDOQLK LQYHVWLFLRQLK

 1DþLQ QD NRML VX X Udžbeniku REUDÿHQL Međunarodni standardi

 ..8 Udžbeniku VX SRQDRVRE REUDÿHQL Okvir Međunarodni standardi

'HORNUXJMeđunarodnih standarda finansijskog izveštavanja

"2YDM VWDQGDUG WUHED SULPHQLWL QD VYH ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH RSãWH

8SDUDJUDIXMRS 1 Prezentacija finansijskih izveštaja QDYHGHQLVXILQDQVLMVNL

 ..Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja VH QH SULPHQMXMX QD

građevinskog objekta bi se priznala kao povećanje njegove

revalorizacije iz MRS 16 Nekretnine, postrojenja i oprema

".DR PLQLPXP L]YHãWDM R ILQDQVLMVNRM SR]LFLML REXKYDWD OLQLMVNH

2EHORGDQMLYDQMH REMDYOMLYDQMH MH GDYDQMH SLVDQLK REUD]ORåHQMD R

"Zalihe se vrednuju po nižem iznosu, troška nabavke ili neto

6HP REHORGDQMLYDQMD X ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD 6WDQGDUGL UHJXOLãX L

 'RQRãHQMHP QRYRJ Zakona o računovodstvu i reviziji X  JRGLQL

RGQRVL QD VXEMHNW SULYUHÿLYDQMD NRML PRUD ELWL X IRUPL RGJRYDUDMXüHJ

 .DUDNWHULVWLNHMeđunarodnih standarda finansijskog izveštavanja

1HNH RG NDUDNWHULVWLNH Međunarodnih standarda finansijskog izveštavanja

 MSFI 10 Konsolidovani finansijski izveštaji  UHJXOLãH VDVWDYOMDQMH

 Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja SRQHNDG QH VDGUåH

 8VORYL X NRMLPD SRVOXMX SULYUHGQL VXEMHNWL NRML QHSRVUHGQR SULPHQMXMX

Međunarodni standardi finansijskog izveštavanjaVXQDVWDOL LGDOMHQDVWDMX

8 Računovodstvene politike, promena računovodstvenih procena i

 Konceptualni okvir VH SULPHQMXMH QD ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH SULYUHGQLK

QMHJRYLP HNRQRPVNLP UHVXUVLPD L ]DKWHYLPD X WRNX SHULRGD SUXåD EROML

 XSRUHGLYH SURYHUOMLYH EODJRYUHPHQH L UD]XPOMLYH WR VX

YUHPHQVND GLVWDQFD RG PRPHQWD QMHQRJ REHORGDQMLYDQMD GR QMHQH XSRWUHEH

7URãNRYQR RJUDQLþHQMH ]D NRULVQR ILQDQVLMVNR L]YHãWDYDQMH  ,]YHãWDYDQMH R

VH SUL]QDMX X bilansu uspeha .ULWHULMXPL ]D SUL]QDYDQMH SULKRGD L UDVKRGD

 (YLGHQWLUDQMH SULMHPD LOL SRYHüDQMD YUHGQRVWL SRMHGLQLK YUVWD VUHGVWDYD YUãL

 8 ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD VH XSRWUHEOMDYD PQRãWYR UD]OLþLWLK RVQRYLFD ]D

1DYHGHQR RJUDQLþHQMH X NUHLUDQMX L]JOHGD L VDGUåLQH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD

Odbor za Međunarodne računovodstvene standarda (u daljem tekstu:

VDVWDYOMDMX ILQDQVLMVNL L]YHãWDML 8 VNODGX VD SDUDJUDIRP  Okvira za

 7UDQVDNFLMH VD YODVQLFLPD X NRMLPD RQL QDVWXSDMX NDR YODVQLFL

MSFI 9LMSFI 17 

 SUHNODVLILNRYDQMH QHNUHWQLQH NRMX NRULVWL YODVQLN X investicionu

SULND]XMX UH]XOWDWL NRMH MH UXNRYRGVWYR SULYUHGQRJ VXEMHNWD RVWYDULOR X

 ]D VYDNL SULND]DQL SHULRG NRUHNFLMH VYLK VWDYNL X ILQDQVLMVNLP

SODüDQMD X JRWRYLQL LOL JRWRYLQVNRP HNYLYDOHQWX LSULND]XMXX ILQDQVLMVNLP

Objašnjenje: S obzirom da u konkretnom primeru zalihe rezervnih delova,

iskazivanje zaliha robe u tom slučaju nije posledica vrednosti

 NDGD SURPHQD X SULND]LYDQMX QDVWDMH X VNODGX VD ]DKWHYLPD QHNRJ

 Standard SURSLVXMH PLQLPXP VWDYNL izveštaja o finansijskom položaju

.RULãüHQMH UD]OLþLWLK RVQRYD ]D YUHGQRYDQMH UD]OLþLWLK JUXSD VUHGVWDYD

finansijskih izveštaja za privredna društva, zadruge, druga pravna lica i

REHORGDQMXMXVHLQIRUPDFLMHXVNODGXVDMRS 10 Događaji nakon izveštajnog

 L]YHãWDMX NRML SULND]XMH NRPSRQHQWH GRELWND LOL JXELWND 

Standard SUHSRUXþXMH GD SULYUHGQL VXEMHNW RYR UDãþODQMDYDQMH XUDGL X

QD WURãNRYH SURGDWLK SURL]YRGD DNR MH X SLWDQMX SURL]YRGQMD  QDEDYQX

 ,]ERU IRUPH izveštaja o ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/ X VPLVOX

XþHãüX X NDSLWDOX X zavisnim pravnim licima NRMH QH GRYRGH GR

rezultatima /bilansu uspeha/, izveštaju o tokovima gotovine L izveštaju o

položaju /bilansom stanja/%H]RE]LUDQDWRVLVWHPDWVNDVWUXNWXUDnapomena

 MRS 40 Investicione nekretnine]DKWHYDREHORGDQMLYDQMHNULWHULMXPDNRMH

 RþHNLYDQL LVKRG QHL]YHVQRVWL L GRPHW UD]XPQR PRJXüHJ LVKRGD X

 *RWRYLQVNH WRNRYH SR RVQRYX SRUH]D WUHED SULND]DWL RGYRMHQR X RNYLUX

 Standard GHILQLãH PLQLPDOQH NRPSRQHQWH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD ]D NUDüH

SULYUHGQRJ VXEMHNWD ± JRGLãQMH SROXJRGLãQMH LOL NYDUWDOQR ± QH XWLþH QD

 SODQ SULPDQMD QDNRQ SUHVWDQND ]DSRVOHQMD NRML MH ]DVHEDQ SUDYQL

VNRUR XYHN X SLWDQMX WUåLãQR IRUPLUDQD FHQD  SUL IRUPLUDQMX FHQD X

06),3ODüDQMDED]LUDQDQDDNFLMDPD ........................................................ 346

Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja GHILQLVDQMH L FLOM

Međunarodne standarde finansijskog izveštavanja (8 Standarda) -

1DþLQ QD NRML VX X Udžbeniku REUDÿHQL Međunarodni standardi

..8 Udžbeniku VX SRQDRVRE REUDÿHQL Okvir Međunarodni standardi

'HORNUXJMeđunarodnih standarda finansijskog izveštavanja

8SDUDJUDIXMRS 1 Prezentacija finansijskih izveštaja QDYHGHQLVXILQDQVLMVNL

..Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja VH QH SULPHQMXMX QD

".DR PLQLPXP L]YHãWDM R ILQDQVLMVNRM SR]LFLML REXKYDWD OLQLMVNH

'RQRãHQMHP QRYRJ Zakona o računovodstvu i reviziji X JRGLQL

.DUDNWHULVWLNHMeđunarodnih standarda finansijskog izveštavanja

MSFI 10 Konsolidovani finansijski izveštaji UHJXOLãH VDVWDYOMDQMH

Međunarodni standardi finansijskog izveštavanja SRQHNDG QH VDGUåH

8VORYL X NRMLPD SRVOXMX SULYUHGQL VXEMHNWL NRML QHSRVUHGQR SULPHQMXMX

Međunarodni standardi finansijskog izveštavanjaVXQDVWDOLLGDOMHQDVWDMX

Konceptualni okvir VH SULPHQMXMH QD ILQDQVLMVNH L]YHãWDMH SULYUHGQLK

XSRUHGLYH SURYHUOMLYH EODJRYUHPHQH L UD]XPOMLYH WR VX

YUHPHQVND GLVWDQFD RG PRPHQWD QMHQRJ REHORGDQMLYDQMD GR QMHQH XSRWUHEH

7URãNRYQR RJUDQLþHQMH ]D NRULVQR ILQDQVLMVNR L]YHãWDYDQMH ,]YHãWDYDQMH R

VH SUL]QDMX X bilansu uspeha .ULWHULMXPL ]D SUL]QDYDQMH SULKRGD L UDVKRGD

(YLGHQWLUDQMH SULMHPD LOL SRYHüDQMD YUHGQRVWL SRMHGLQLK YUVWD VUHGVWDYD YUãL

8 ILQDQVLMVNLP L]YHãWDMLPD VH XSRWUHEOMDYD PQRãWYR UD]OLþLWLK RVQRYLFD ]D

1DYHGHQR RJUDQLþHQMH X NUHLUDQMX L]JOHGD L VDGUåLQH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD

VDVWDYOMDMX ILQDQVLMVNL L]YHãWDML 8 VNODGX VD SDUDJUDIRP Okvira za

7UDQVDNFLMH VD YODVQLFLPD X NRMLPD RQL QDVWXSDMX NDR YODVQLFL

MSFI 9LMSFI 17

SUHNODVLILNRYDQMH QHNUHWQLQH NRMX NRULVWL YODVQLN X investicionu

]D VYDNL SULND]DQL SHULRG NRUHNFLMH VYLK VWDYNL X ILQDQVLMVNLP

NDGD SURPHQD X SULND]LYDQMX QDVWDMH X VNODGX VD ]DKWHYLPD QHNRJ

Standard SURSLVXMH PLQLPXP VWDYNL izveštaja o finansijskom položaju

REHORGDQMXMXVHLQIRUPDFLMHXVNODGXVDMRS 10 Događaji nakon izveštajnog

L]YHãWDMX NRML SULND]XMH NRPSRQHQWH GRELWND LOL JXELWND

QD WURãNRYH SURGDWLK SURL]YRGD DNR MH X SLWDQMX SURL]YRGQMD QDEDYQX

,]ERU IRUPH izveštaja o ostvarenim rezultatima /bilansa uspeha/ X VPLVOX

položaju /bilansom stanja/%H]RE]LUDQDWRVLVWHPDWVNDVWUXNWXUDnapomena

MRS 40 Investicione nekretnine]DKWHYDREHORGDQMLYDQMHNULWHULMXPDNRMH

RþHNLYDQL LVKRG QHL]YHVQRVWL L GRPHW UD]XPQR PRJXüHJ LVKRGD X

*RWRYLQVNH WRNRYH SR RVQRYX SRUH]D WUHED SULND]DWL RGYRMHQR X RNYLUX

Standard GHILQLãH PLQLPDOQH NRPSRQHQWH ILQDQVLMVNLK L]YHãWDMD ]D NUDüH

SULYUHGQRJ VXEMHNWD ± JRGLãQMH SROXJRGLãQMH LOL NYDUWDOQR ± QH XWLþH QD

SODQ SULPDQMD QDNRQ SUHVWDQND ]DSRVOHQMD NRML MH ]DVHEDQ SUDYQL

VNRUR XYHN X SLWDQMX WUåLãQR IRUPLUDQD FHQD SUL IRUPLUDQMX FHQD X

SULYUHGQRJ VXEMHNWD SRVPDWUD WDM SULYUHGQL VXEMHNW IRNXVLUDMXüL VH QD

SUHPD SFAS 131 RG SULYUHGQRJ VXEMHNWD VD PDWULþQRP IRUPRP

3ULYUHGQL VXEMHNW REHORGDQMXMH LQIRUPDFLMH R SULKRGLPD RG HNVWHUQLK

7URãNRYLUHDOL]DFLMH 7URãNRYLUHDOL]DFLMHWURãNRYLPHVWDWURãNRYD3URGDMDSOXVVYL

QDEDYNHL]X]LPDMXSULPOMHQLGRELMHQLWUJRYDþNLSRSXVWLUDEDWLLVOLþQHVWDYNH

8 SURL]YRGQML NRG NRMH VH LVWRYUHPHQR SURL]YRGL YLãH JODYQLK

NQMLJRYRGVWYHQL L]QRV ]DOLKD YUHGQRYDQLK SR fer vrednosti umanjenoj za

NQMLJRYRGVWYHQL L]QRV ]DOLKD ]DORåHQLK NDR MDPVWYR KLSRWHND ]D L]PLUHQMH

Standard VH QH EDYL UDþXQRYRGVWYHQLP REXKYDWDQMHP GDOMH SUHUDGH

WURãNRYL SRSUDYNL PRJX ]QDþDMQR SRUDVWL (NRQRPVNL YHN WUDMDQMD MH

*XELWDN ]ERJ REH]YUHÿHQMD SRVWRML NDGD MH NQMLJRYRGVWYHQD YUHGQRVW

PXXPDQMLODPRJXüQRVWNRULãüHQMDNa primeru kamiona, to bi bile: sve

=ERJ UD]OLþLWRVWL VUHGVWDYD D L UD]OLþLWRVWL QMLKRYRJ NRULãüHQMD EXGXüH

VWDYNL QHNUHWQLQD SRVWURMHQMD LOL RSUHPH 7DNYH VWDYNH QHNUHWQLQD

'UXJD ID]D SUL]QDYDQMD NODVLILNRYDQMH VUHGVWYD QDNRQ SUL]QDYDQMD

SRþHWQR SURFHQMHQH WURãNRYH GHPRQWLUDQMD XNODQMDQMD L QDNRQ WRJD

WURãNX SURL]YRGQMH VUHGVWDYD QDPHQMHQLK ]D SURGDMX WM FHQL NRãWDQMD

3ULPHQD modela troška nabavke ]D QDNQDGQR YUHGQRYDQMH

RGUHGLWL YHN XSRWUHEH VUHGVWYD L SUHRVWDOL YHN XSRWUHEH VUHGVWYD X

,,,JRGLQD

,,,JRGLQD

,,,JRGLQD

,,,JRGLQD

DPRUWL]DFLMH 2QH VH XWYUÿXMX QD RVQRYX SURFHQMHQRJ SUHRVWDORJ YHND

Standard ]D RGUHÿLYDQMH SURFHQMHQRJ SUHRVWDORJ YHND XSRWUHEH VUHGVWYD QH

0HÿXWLP NDGD EL SULYUHGQL VXEMHNW SULVWXSLR GRVOHGQRM SULPHQL RYDNYRJ

0HWRGH DPRUWL]DFLMH NRMH VH SULPHQMXMX WUHED SUHLVSLWLYDWL X UHGRYQLP

D 5HYDORUL]DFLRQHUH]HUYH

YHN XSRWUHEH LOL NRULãüHQH VWRSH DPRUWL]DFLMH L NRULãüHQH PHWRGH