Практичне заняття 9

Тема 9: Фінанси суб'єктів господарювання

Задача 1. У звітному періоді підприємство виготовило і реалізувало продукцію в асортименті:
- чай, відпускна ціна - 64 грн / пачку; обсяг реалізації - 20000 шт.
- кава; відпускна ціна - 50 грн / пачку; обсяг реаліз. - 15000 шт.

Собівартість реалізованої продукції в звітному періоді склала:

Для чаю - 75% від чистого доходу;

Для кави - 80% чистого доходу.

Адміністративні витрати підприємства - 204000 грн, Витрати на збут - 15000 грн.

У звітному році підприємство списало безнадійної дебіторської заборгованості на суму 25000 грн. і
виявило які раніше не проведену за документами прибуток за попередні роки в сумі 50000 грн.
Протягом року підприємством було сплачено штрафи в сумі 13000 грн. Статутний капітал на
початок року - 1500000 грн. На зборах акціонерів було прийнято рішення про виплату дивідендів у
розмірі 5% від номінальної вартості акцій. Також вирішено поповнити резервний капітал за
рахунок чистого прибутку в розмірі 25%.

1) Системою яких показників повинен скористатися фінансовий аналітик, щоб обґрунтувати

доцільність або недоцільність прийнятих рішень. Розрахувати ці показники, зробити висновок.

2) Проаналізувати зміну власного капіталу підприємства і обґрунтувати шляхи збільшення

прибутку від реалізації продукції з урахуванням можливого впливу внутрішніх та зовнішніх
чинників.

Рішення
1) Дохід = 64*20000+50*15000 = 203000 грн
2) ЧД чаю = Д-ПДВ = 64*20000*5/6 = 1066666,67 грн
3) ЧД кави = 50*15000*5/6 = 625000 грн
4) С/в чай = 1066666,67*0,75 = 800000 грн
5) С/в кава = 625000*0,8 = 500000 грн
6) ВПр заг. = ЧД – с/в = (1066666,67+625000)-(800000+500000) = 391666,67 грн
7) Фін. Результат від операц д-ті = ВПр адмін – сбут – ін операц витр + ін операц дох =
391666,67-204000-15000-25000+50000-13000=184666,67
8) Дивід = стат кап 0,05 = 1500000*0,05=75000 грн
9) Фін результат від звич д-ті до оподаткування = 184666,67 – 75000 = 109666,67 грн
10) Чпр після оподат = 109666,67-0,18*109666,67 = 89926,67 грн
11) Резерв кап (25%) = 0,25*89926,67 = 22481,67 грн

Задача 2. Розрахувати прибуток в плановому році на основі показника витрат на 1 грн продукції за
такими даними:

 Обсяг реалізації продукції в оптових цінах у базовому періоді 320 тис. грн
 Повна собівартість продукції 260 тис. грн
 Планується зниження витрат на 1 грн продукції, що буде реалізована на 0,04 грн
 Обсяг реалізації продукції в плановому періоді в оптових цінах 365 тис. Грн

Рішення
 1) Витрати на 1 грн продукції, що реалізується у звітному періоді:
260/320 = 0,81 (грн).
2) Витрати на 1 грн продукції, що реалізується у плановому періоді:
0,81 - 0,04 = 0,77 (грн).
3) Собівартість продукції, що буде реалізована у плановому періоді:
365 * 0,77 = 281 (тис. грн).
4) Прибуток від реалізації продукції в плановому періоді:
365 - 281 = 84 (тис. грн).

Задача 3. Обсяг реалізації продукції підприємства дорівнює 45 тис панчох на рік. Ціна реалізації
однієї продукції 130 грн. Умовно-змінні витрати на виріб складають 82 грн, сукупні умовно-постійні
витрати на річний обсяг продукції – 380 тис грн. Розрахуйте обсяг беззбитковості виробництва
продукції аналітичним методом. Визначте прибуток та рентабельність реалізації 45 тис шт.
виробів.

Рішення

1) Виручка = 45000*130грн = 5850 000 грн.

2) Сукупні витрати = 82*45000+380000= 4070 000 грн
3) Умовно-змінні витрати на весь обсяг = 82*45000 = 3690 000 грн
4) Знайдемо обсяг беззбитковості у натуральному вигляді:
Хкр = А(постійні)/(Ціна- В(умовно-змінні на одиницю) = 380 000/(130-82) = 7916 шт.
5) У вартіснному виражені:
Вкр = Хкр * Ц = 7916 *130 грн = 1029080 грн
6) Прибуток = 5850 000 – 4070 000 = 1780 тис грн
7) Знайдемо рентабельність:
R = прибуток : с/в = 1780 000 / 4070 000= 0,43 = 473%

Задача 4. На плановий період підприємству необхідно мати фінансових ресурсів для придбання
оборотних коштів на суму 250 тис грн. Фактична наявність власних коштів на початок планового
періоду складає 150 тис грн. Від фінансової діяльності надійде 30 тис грн. У плановому періоді
підлягає поверненню раніше отриманий кредит у сумі 70 тис грн. На основі наведених вище даних
необхідно визначити потребу у кредитних ресурсах на плановий період.

Рішення

Ко.б. = ОК - ОКн – ОКпр + КЗ,

де ОК – потреба в ОК;
Окн- власні ОК на початок періоду;
Окпр – поповнення ОК за
рахунок Пр під-ва;
КЗ – зменшення кредиторської заборгованості.

1) Знайдемо необхідний розмір кредиту, що залучається в ОК:

150+30-70 =110 тис.грн
2) Знайдемо потребу в кредиті на плановий період: 250-110 = 140 тис.грн
Задача 5. Трьома фізичними особами Колесниковим М. М., Лунько В. О., Шевцовим К. І. прийнято
рішення про заснування товариства з обмеженою відповідальністю "Будстрой ЛТД". Формування
первісного власного капіталу ТОВ "Будстрой ЛТД" характеризується наступними даними.

Зазначена в установчих документах відносна частка окремих учасників у статутному капіталі

становить: Колесников М. М. - 45 %; Лунько В. О. - 30 %; Шевцов К. І. - 25 %.

На момент реєстрації ТОВ "Будстрой ЛТД" Шевцов К.І. вніс 44 тис. грн., що становить 110 % його
особистої частки в статутному капіталі; Колесников М. М. - 55 тис. грн., Лунько В. О. - 62 тис. грн.

Навести всі позиції першого розділу пасиву балансу наново створеного підприємства.

Рішення

1. Х – 100%,
44 – 110%,
=> Х = (100 * 44) / 110 = 40 (тис. грн.) – повинен внести Шевцов К.И.

Інший додатковий капитал:

44 – 40 = 4 (тис. грн.)

2. Х – 100%,
40 – 25%,
=> Х = (40 * 100) / 25 = 160 (тис. грн.) – Статутний капитал.
3. 160 – 100%,
Х - 30%,
=> Х = (160 * 30) / 100 = 48 (тис. грн.) – повинен внести Лунько В. О.

Інший додатковий капитал:

62 – 48 = 14 (тис. грн.).

4. 160 т. – 100%,
Х - 45%,
=> Х = (160 * 45) / 100 = 72 (тис. грн.) – повинен внести Колесников М. М.

Неоплаченный капитал:
72 – 55 = 17 (тис. грн.).

Задача 6. Визначити Cash-flow від операційної діяльності відкритого акціонерного товариства

“Поліграфія” за звітний період непрямим методом за наступних даних.

Cash-flow = 50+10-7=53 тис.грн

Задача 7. Визначити стан справ зі звіту на 1 квітня й суму оплати за користування овердафтом.
Зробити відповідні висновки у вигляді службової записки.

Рішення

2 березня 500 + 360 - 1070 = 210 тис. грн.

Нам потрібний кредит овердрафт, тому що списано більше, ніж зараховано на рахунок і початкове
сальдо. Нам необхідно 210 тис. грн. на 8 днів (10.03 – 02.03)

Плата за 8 днів: 210 000 * 8 * 0,5 / 100 = 8400 грн.

10 березня 210 + 480 - 700 = 430 тис. грн.
Нам потрібний кредит 430.000 грн. на 4 дня. (14.03 – 10.03)

Плата за 4 дня: 430 000 * 4 * 0,5/100 = 8600 грн.

22 березня 660 + 240 – 370 = 530 тис. грн.

29 березня 530 + 780 - 788 = 522 тис. грн.

31 березня на розрахунковому рахунку 702 тис. грн.

За 12 днів (8 днів + 4 днів) за користування овердрафтом необхідно заплатити 17000 грн. (8400 +
8600).

Залишок коштів на 01.04

702000 – 17000= 685000(грн)

Висновок: 2 березня сума списаних коштів перевищує величину коштів, наявних на рахунку, тому
банк згідно договору надає відсутню суму на 8 днів у розмірі 210 тис. грн..;
10 березня списується більше коштів ніж є в наявності, тому банк надає відсутню суму 430 тис. грн.
на 4 дні;
на 1 квітня на розрахунковому рахунку підприємства позитивний вихідний залишок коштів 685000
грн.

Задача 8. Визначити дохід від реалізації продукції за звітний період, використовуючі метод
нарахувань і касовий метод. Розрахувати податок на додану вартість та чистий дохід від реалізації
продукції.

Рішення

1) Касовий метод
В = 54 + 480 – 66 = 468 тис. грн..
ПДВ = 468/6 = 78 тис. грн..
ЧД = 468-78 = 390 тис. грн.
2) Метод нарахування
В = 54 + 480 – 28 = 506 тис. грн..
ПДВ = 506 / 6 = 84,3 тис. грн..
ЧД = 506 – 84,3 = 421,7 тис. грн..
3) Реалізовано обладнання 84 тис. грн..

Отримано дохід від продажу надлишків матеріальних цінностей, сировини та основних матеріалів
= інші операційні доходи = 28,8+ 25,2 = 54 тис. грн..

Отримано дивіденди за облігаціями, що були раніше придбані підприємством = інші фінансові

доходи = 9,4 тис. грн..

Отримано штрафи від інших суб’єктів господарювання за порушення умов договорів = інші
операційні доходи = 8 тис. грн..

4) Визначимо обсяг грошових надходжень підприємства (з основу – виручка по касовому

методу)
Г.Н.П. = 390 + 54 +9,4 + 84 + 8 = 545,4 тис. грн..
Висновок: у результаті проведених розрахунків можна вказати що при касовому методі ЧД = 390
тис. грн.., при методі нарахувань - 421,7 тис. грн.. Різниця пояснюється тим, що в методі
нарахувань наявна продукція, яка відвантажена, а гроші ще не нараховані. Загальна сума
надходжень = 545,4 тис. грн.. адже вона враховує інші фінансові доходи.

Задача 9.
Визначити приріст рентабельності виробництва від зниження собівартості продукції і
зміни середньорічної вартості основних виробничих фондів, якщо в базисному році маємо такі
дані:
Назва Річний обсяг Оптова ціпа, Собівартість
виробу виробництва, шт. тис. грн тис. грн
А 850 0,80 0,60
Б 1240 0,75 0,69

• Середньорічна вартість основних виробничих фондів 1100 тис.грн

• Середньорічна вартість оборотних коштів 380 тис. грн
• У звітному періоді собівартість одиниці продукції становить з виробу:
А 0,59 тис. грн
В 0,67 тис. грн
• Введено основних виробничих фондів у травні на 90 тис. грн
• Вибуло основних виробничих фондів у вересні на 50 тис. грн.

Рішення

У базисному році:

1) Прибуток від реалізації:

• з виробу А (0,8 - 0,6) * 850 = 170 (тис. грн);
• з виробу Б (0,75 - 0,69) * 1240 = 74,4 (тис. грн).
2) Загальний прибуток від реалізації: 170 + 74,4 = 244,4 (тис. грн).
3) Середньорічна вартість основних виробничих фондів: 1100 + 380 = 1480 (тис. грн).
4) Загальна рентабельність: 244,4 :1480 * 100 % = 16,5 %.

У звітному році:

1) Прибуток від реалізації:

• з виробу А (0,8 - 0,59) * 850 = 178,5 (тис. грн);
• з виробу Б (0,75 - 0,67) * 1240 = 99,2 (тис. грн).
2) Загальний прибуток від реалізації: 178,5+99,2=277,7
3) Середньорічна вартість основних виробничих фондів:
1100 + 90 * 7:12 - 50 * 3:12 = 1100 + 52,5 -12,5 = 1140 (тис. грн).
4) Рентабельність загальна (балансова):
277,7 : (1140 + 380) • 100 % = 18,3 %.
5) Приріст прибутку (рентабельності): 18,3 -16,5 =1,8%.

Задача 10. Визначити коефіцієнт забезпеченості боргів (КзЛ), якщо за даними балансу
підприємства на 1 січня поточного року сума власного капіталу становить 540 тис. грн.
Довгострокові зобов'язання — 340 тис. грн, поточні зобов'язання — 260 тис. грн.

Рішення

Коефіцієнт забезпечення боргів (коефіцієнт платоспроможності):

Власний капітал / (довгострокові + поточні зобов’язання)

540 : (340 + 260) = 0,9 (нормою вважаються Кз.б ≥ 1).

Отже, власний капітал покриває борги підприємства на 90 %.

Домашнє завдання. Задача 11.

Визначити Cash-flow від фінансової діяльності відкритого акціонерного товариства “Паляниця” за

звітний рік на підставі наступних даних.
Звичайний прибуток підприємства до оподаткування - 200 тис. грн.
Надходження від емісії акцій становлять 250 тис. грн., у т. ч. на збільшення статутного капіталу
було спрямовано 200 тис. грн.
Надходження від емісії облігацій - 80 тис. грн.
Підприємство нарахувало дивідендів на суму 90 тис. грн. Собівартість реалізованої продукції - 750
тис. грн., у т. ч. амортизація основних засобів - 18 тис, грн.

Рішення

Необхідно визначити Cash-flow від фінансових операцій, які вимагають врахувати різні
надходження та відрахувань, пов'язаних із фінансовими операціями підприємства.

Формула для розрахунку Cash-flow від фінансової діяльності виглядає так:

Cash-flow від фінансової діяльності = Знахідка від емісії акцій + Знахідка від емісії облігацій -
Виплата дивідендів

За наданими даними: Находження від емісії акцій = 250 тис. грн. Надходження від емісії облігацій
= 80 тис. грн. Виплата дивідендів = 90 тис. грн.

Підставимо його під формулу:

Грошовий потік від фінансової діяльності = 250 тис. грн. грн. + 80 тис. грн. - 90 тис. грн. Грошовий
потік від фінансової діяльності = 240 тис. грн. грн.

Отже, Cash-flow від фінансової діяльності відкритого акціонерного товару "Паляниця" за звітний
рік становить 240 тис. грн. грн.