Wyckoff 2-301-440

Machine Translated by Google
Điều thú vị trong trường hợp này là giá nằm trong vùng giá trị của
ngày hôm trước, cho thấy sự cân bằng trên thị trường. Với ý tưởng cơ bản
này và miễn là tâm lý của những người tham gia không thay đổi, bất kỳ ý
tưởng thực hiện nào cũng nên chờ đợi sự đảo chiều ở các điểm cực trị của
vùng giá trị của nó, như được thấy trong biểu đồ.
Mục tiêu tối thiểu cho sự đảo chiều ở mức cực đoan này là thử
nghiệm vùng kiểm soát (VPOC), với mục tiêu tham vọng nhất là một động
thái đi ngang hoàn toàn vùng giá trị và đạt đến cực đối diện.
Như mọi khi, các giao dịch mang lại cho chúng ta sự tự tin nhất sẽ
là những giao dịch có điểm kích hoạt nằm ở nơi hợp lưu trên nhiều cấp độ
hoạt động. Trong ví dụ về sự đảo chiều xảy ra trên VAL, chúng ta thấy
rằng giá cũng kiểm tra VWAP hàng tuần (đường màu xanh lá cây) và vùng
kiểm soát cũ (DevelopingVPOC).

5.8.2
ĐẢO NGUYÊN NGUYÊN TẮC
Nếu giá cố gắng đi vào vùng giá trị và thành công, rất có thể nó
sẽ đi đến đầu đối diện của vùng giá trị đó. Thị trường đã từ chối giao
dịch ở các mức giá đó nên quay trở lại vùng giá trị trước đó. Điều chỉnh
quy tắc 80% của Hồ sơ Thị trường.
Biểu đồ này cho thấy thời điểm mở cửa phiên cuối cùng cách xa khu
vực giá trị của ngày hôm trước ở trên cùng, cho thấy sự mất cân bằng về
phía tăng giá và do đó ban đầu gợi ý kiểm soát mua. Sự kiểm soát này phải
được xác nhận bằng việc chấp nhận sự mất cân bằng và chúng ta thấy tại
thời điểm thực tế, ở vị trí có khả năng tiếp tục tăng giá trên Vùng Giá
trị Cao, giá không thành công, quay trở lại vùng giá trị trước đó.
Đây là một ví dụ rất hữu ích để hình dung tầm quan trọng của việc
ghi nhớ cả kịch bản mua và bán để chuẩn bị và phản ứng kịp thời khi thị
trường yêu cầu chúng ta làm như vậy. Ban đầu trong trường hợp này, chúng
tôi sẽ tìm kiếm sự tiếp tục tăng giá như vậy ở phía trên đầu trên của
vùng giá trị; nhưng nhận thấy sự bất lực của nó và việc quay trở lại sau
đó, kết quả hiện tại cho thấy việc phát hiện giá tăng đã không được chấp nhận và
do đó, xác suất bây giờ là giá sẽ chạm đến đầu đối diện của vùng giá trị.
Sau lần vào lại ban đầu, thử nghiệm bên trong xảy ra phía trên VAH
tại nơi hợp lưu với VWAP hàng tuần (đường màu xanh lá cây) để bắt đầu
từ đó chuyển động giảm giá chạy qua toàn bộ khu vực giá trị. Tại thời
điểm này, giá quay trở lại trạng thái cân bằng tổng thể được chứng minh
bằng sự bật lên liên tục giữa các điểm cực trị của Vùng Giá trị.
5.8.3 TIẾP TỤC
NGUYÊN TẮC
Nếu giá cố gắng đi vào vùng giá trị và không thực hiện được do bị từ
chối ở đầu VA hoặc nơi khác, rất có thể nó sẽ gây ra sự mất cân bằng theo
hướng đó.
Đây là giao dịch thử nghiệm sau khi đột phá. Giá rời khỏi vùng giá trị
và tạo ra sự chấp nhận. Sự chấp nhận này đưa ra hướng đi có lợi cho
đột phá trước đó là hướng có thể xảy ra nhất.
Cần lưu ý rằng giá có thể đến từ bên ngoài giá trị đó
khu vực hoặc từ bên trong. Logic hoạt động sẽ hoàn toàn giống nhau.
Trong ví dụ sau, chúng ta thấy trên biểu đồ thực sự phát triển của
nguyên tắc hoạt động liên tục này trong biến thể của nó, trong đó giá đến
từ bên ngoài hồ sơ làm việc.
Việc mở cửa xảy ra phía trên Vùng giá trị cao của cấu hình, vì vậy
cách giải thích đầu tiên chúng ta phải đưa ra là đã có sự mất cân bằng về
phía tăng giá, trong đó người mua có đủ khả năng để di chuyển giá ra khỏi
giá trị cuối cùng của nó.
Với lý do cơ bản này, trong đó thị trường dường như chỉ ra rằng
người mua đang nắm quyền kiểm soát, cách tiếp cận theo kịch bản đầu tiên sẽ là
chờ đợi một số loại thử nghiệm trước khi tiếp tục phát triển theo hướng có lợi cho sự mất
cân bằng, trong trường hợp này là theo chiều hướng tăng lên.
Giá mở đầu phiên và phát triển một số mức độ ngang giá, sau đó đi tìm vùng VAH
nơi nó tạo ra xu hướng tăng giá có thể mang lại cho chúng ta cơ hội mua.
Những nhà giao dịch Wyckoff sắc sảo nhất sẽ có thể xác định ngay cả một mô hình
tích lũy ngay từ đầu phiên, hoạt động như một Mùa xuân tiềm năng của cấu trúc này. Đây là
một ví dụ rất hay để hình dung tầm quan trọng của bối cảnh: trong các khu vực giao dịch
mua hàng, chúng tôi muốn thấy sự tích lũy tiềm năng, như trường hợp ở đây.
5.8.4 NGUYÊN TẮC ĐẢO NGƯỢC THẤT BẠI

Nếu giá cố gắng đi vào vùng giá trị và thành công nhưng bị từ chối
mạnh mẽ tại VPOC trong phạm vi đó, giao dịch đảo chiều sẽ bị hủy cho đến
khi nhìn thấy hành động giá tiếp theo.

Nếu nó phục hồi được phần cuối của vùng giá trị, giao dịch tiếp tục sẽ được kích
hoạt; trong khi nếu cuối cùng nó phá vỡ VPOC một cách hiệu quả thì kịch bản đảo chiều sẽ
tiếp tục diễn ra với mục tiêu kiểm tra đầu đối diện của vùng giá trị.
Phiên mở cửa dưới vùng giá trị trước đó nên lý do đầu tiên là thị trường đang mất
cân bằng và khả năng kiểm soát giảm giá tiềm tàng cần được xác nhận.
Tại khu vực đầu tiên phía trên để chờ xác nhận như vậy
kiểm soát của người bán (Khu vực giá trị thấp), giá sẽ ghi đè kịch bản và nhập lại khu
vực giá trị, kích hoạt giao dịch đảo chiều. Như chúng ta sẽ thấy bên dưới, mọi giao dịch
đều phải được quản lý khi đạt đến cấp độ giao dịch liên quan đầu tiên; và trong trường
hợp này, giao dịch mua tiềm năng trên VAL nhất thiết phải được quản lý trên VPOC của
phiên trước đó.
Sau khi đạt đến mức này, người bán xuất hiện, làm mất cân bằng thị trường một lần
nữa và kích thích sự phát triển của một phong trào giảm giá mạnh.
Phản ứng mạnh mẽ này lại đẩy giá ra khỏi vùng giá trị,
thay đổi tâm lý thị trường một lần nữa và gây ra tại thời điểm đó sự đảo
chiều thất bại cộng với biến thể giao dịch tiếp tục giảm giá.
Giờ đây, nó đã phát triển thử nghiệm thành công trên Vùng Giá trị Thấp
để bắt đầu chuyển động giảm giá từ đó với các mục tiêu khả thi tại VWAP hàng
tuần và tại VPOC trần bên dưới.
5.8.5
BẢNG TÓM TẮT CỦA
NGUYÊN TẮC HOẠT ĐỘNG CÓ GIÁ TRỊ
KHU VỰC
PHẦN 6. QUY TRÌNH ĐẶT HÀNG
Khi chúng ta đã hiểu rõ về tính chủ quan liên quan đến phân tích dòng
lệnh, chúng ta sẽ đến lúc suy luận sâu hơn để xem liệu việc sử dụng nó
có thực sự hữu ích hay không.
Nói chung, thời điểm duy nhất hữu ích khi nhìn vào biểu đồ và nhìn
vào bên trong nến để phân tích luồng lệnh là

khi giá đạt đến vùng giao dịch nơi chúng tôi đang tìm kiếm sự mất cân bằng mà
chúng tôi mong đợi sẽ tham gia thị trường (tất cả đều tùy thuộc vào bối cảnh).
Nhận thức được rằng việc khớp lệnh có những ý định khác nhau đằng sau nó,
điều chúng tôi đang tìm kiếm ở những sự mất cân bằng này là sự tham gia của các
nhà giao dịch lớn với ý định chấp nhận rủi ro, đầu cơ, mở vị thế theo hướng này
hay hướng khác. Chúng tôi sẽ không bao giờ biết chắc chắn liệu những gì chúng tôi
đang thực sự quan sát có phải là mệnh lệnh định hướng hay không và đó là lý do
tại sao chúng tôi phải hạn chế chỉ sử dụng công cụ này trên các vùng hoạt động chính.
Như chúng ta đã thấy, phân tích dấu chân có thể được thực hiện theo nhiều
cách khác nhau dựa trên giao thức biểu diễn. Tôi đặc biệt thấy việc quan sát biểu
đồ bằng cách sử dụng cấu hình được gọi là Thang âm lượng sẽ trực quan hơn. Loại
dấu chân này cho phép quan sát số lượng hợp đồng được thực hiện trong các cột khác
nhau (BID x ASK) đồng thời thể hiện khối lượng giao dịch ở mỗi mức giá trong nến
dưới dạng biểu đồ.

6.1
ĐỌC DẤU CHÂN

Điều đầu tiên cần phải rõ ràng là việc đọc luồng lệnh được thực hiện theo đường
chéo chứ không phải theo chiều ngang. Điều này là do bản chất của thị trường trong
đó người tham gia có thể giao dịch theo nhiều cách khác nhau.
Người mua có thể tham gia một cách thụ động bằng cách để lại yêu cầu của họ
đối với BID hoặc chủ động bằng cách tấn công ASK. Người bán có thể tham gia bằng
cách đặt giá thầu của họ tại ASK hoặc bằng cách tấn công BID bằng các lệnh đưa ra
thị trường.
Do đó, những người tham gia có hai mức giá để giao dịch: BID và ASK. Không
có mức giá duy nhất mà tất cả người tham gia có thể giao dịch cùng một lúc. Nếu
có, sẽ hợp lý hơn nếu phân tích dấu chân theo chiều ngang thay vì theo đường chéo.
Đó là lý do tại sao để đánh giá điểm mạnh hoặc điểm yếu hiện tại của những
người tham gia thị trường ở một mức giá nhất định, chúng tôi sẽ luôn so sánh các
lệnh được thực hiện theo đường chéo trở lên: một mức BID đối với mức cao hơn trong
cột ASK.
6.2
MẤT CÂN BẰNG
Phần lớn các hành động chính mà chúng tôi cố gắng xác định trong phân tích dòng chảy
theo thứ tự có liên quan đến sự mất cân bằng. Hành vi này bao gồm giao dịch cao (số
lượng hợp đồng được giao dịch cao) ở một trong các cột và đồng thời giao dịch thấp ở
cột đối diện (theo đường chéo).
Cần lưu ý rằng sự mất cân bằng này phải đáp ứng một số
các thông số tối thiểu được xác định như vậy. Việc chỉ có âm lượng cao hơn ở cột đối
diện thôi là chưa đủ, cần phải có sự chênh lệch về âm lượng không tương xứng. Và sự
khác biệt này có thể được tham số hóa bằng cách định cấu hình nền tảng để hiển thị
sự mất cân bằng như vậy khi có sự chênh lệch 200%, 300% hoặc 400% giữa
mức độ cần so sánh. Điều này có nghĩa là khối lượng giao dịch trên một cột
nhiều hơn 2, 3 hoặc 4 lần so với cột đối diện.
Nhiều nhà giao dịch cũng thêm số lượng hợp đồng tối thiểu để điều chỉnh
sự mất cân bằng. Nếu bạn có kiến thức sâu sắc về thị trường mà bạn đang làm
việc thì bộ lọc này sẽ giúp bạn tinh chỉnh việc xác định những sự mất cân bằng
đó hơn nữa.
Việc sử dụng các phép quay này theo tỷ lệ phần trăm cho phép phân tích
thích ứng tốt hơn với điều kiện thị trường và tăng thêm độ tin cậy vì chúng là
giá trị khách quan.
Trong biểu đồ ví dụ này, chúng ta thấy sự mất cân bằng có lợi cho BID
với mức chênh lệch là 400%; nói cách khác, số hợp đồng đã được ký gấp 4 lần
được giao dịch ở mức BID so với ASK so với đường chéo đối diện.
Việc phân tích để phát hiện những mất cân bằng có thể xảy ra được thực hiện
theo tính chất tương đương trong điều kiện so sánh vì hai lý do:
1. Bởi vì phải tính đến mức độ của cột đối diện để xác định
thực sự có sự mất cân bằng.
2. Bởi vì nó sẽ phụ thuộc vào khối lượng giao dịch trên cây nến
cụ thể đó. Nếu hành động như vậy xảy ra vào một thời điểm
khác (nơi thường có khối lượng giao dịch cao hơn) thì nó có
thể không được coi là sự mất cân bằng như vậy.
6.3
MẪU QUAY
Phân tích dòng lệnh liên quan đến nhiều khái niệm. Trong nỗ lực đơn giản hóa
và cố gắng đọc nó một cách khách quan, và vì chúng tôi chỉ tiến hành phân
tích nó trong các tình huống giao dịch tiềm năng, nên chúng tôi sẽ tìm kiếm
các sự kiện gợi ý một bước chuyển biến thị trường hiệu quả: khả năng tiếp
quản và chủ động.
Hấp thụ
Đây là sự phong tỏa thông qua các lệnh giới hạn. Có những nhà
giao dịch lớn không muốn giá di chuyển xa hơn theo hướng đó và ban đầu
thực hiện các lệnh thụ động để khiến chuyển động dừng lại.
Điều thú vị là sau giao dịch ở mức cao này, giá hầu như không
chuyển động theo hướng đó. Đôi khi các quy trình này sẽ mất nhiều thời
gian hơn và các nhà giao dịch lớn sẽ buộc phải thực hiện hành động đó
nhiều lần trong một phạm vi giá, hình dung ra khả năng tiếp quản trên
nhiều dấu chân.
Khi xác định mức hấp thụ tiềm năng, ban đầu chúng ta muốn thấy nó
xuất hiện với khối lượng tương đối lớn. Điều này sẽ giảm thiểu khả năng
chúng ta đến sai thời điểm trên thị trường mà không có hành động nào
thực sự diễn ra.

Mặt khác, mặc dù màu sắc của nến không có gì nổi bật nhưng giá đóng cửa
của nó phải chống lại sự mất cân bằng. Để coi hành vi đó là hành vi mua tiếp
quản tiềm năng, chúng tôi muốn thấy sự mất cân bằng vẫn ở trên mức giá đóng
cửa; và dưới giá đóng cửa đối với ví dụ về khả năng bán tiếp quản. Đây là minh
chứng lớn nhất cho việc ngăn chặn và không chịu tiến xa hơn theo hướng đó.
Giống như bất kỳ hành động thị trường nào khác, nó được xác nhận hoặc
bác bỏ bởi phản ứng tiếp theo. Nếu chúng ta quan sát thấy khối lượng lớn, khả
năng tiếp quản và giá không thể tiếp tục di chuyển theo hướng đó, khả năng cao
là chúng ta thực sự đang xem xét một cuộc tiếp quản sẽ tăng lên.
như vậy Mặc dù việc tiếp quản có thể xuất hiện để lại bấc, nhưng đây
không phải là đặc điểm cần thiết vì chúng cũng có thể xuất hiện trên các chân
nến đóng ở cùng một đầu. Chìa khóa ở đây là đảm bảo rằng giá sau đó không tiếp
tục theo hướng đó.
Sáng kiến
Như chúng tôi đã đề cập, việc thực hiện các lệnh thụ động không có khả
năng di chuyển giá, cần có sự quyết liệt.
Nếu phân tích chính xác và chúng tôi đang ở đúng nơi, sau khi nhận thấy
khả năng tiếp quản, sự xuất hiện của sáng kiến bây giờ sẽ là
tín hiệu dứt khoát để xác nhận sự chuyển hướng của thị trường mà chúng tôi đang tìm kiếm.
Sáng kiến này được thể hiện dưới dạng các giao dịch lớn được thực hiện với các lệnh thị
trường trên cột mà chúng tôi đang muốn tham gia thị trường: Nếu muốn mua, chúng tôi sẽ xem xét sự
hung hăng trong cột ASK và nếu chúng tôi muốn bán, chúng tôi sẽ tìm kiếm sự hung hãn trong BID.
Một lần nữa chúng tôi trích dẫn nguyên tắc rằng mọi hành động phải được xác nhận hoặc bác
bỏ bởi phản ứng tiếp theo của thị trường. Nếu chúng tôi thấy một sáng kiến khả thi được theo sau bởi
một động thái giá ngay lập tức và tiếp theo theo hướng đó, chúng tôi sẽ có thể xác nhận hành động đó.
Sáng kiến này, khối lượng lớn được thực hiện này sẽ rất dễ dàng được xác định trên dấu vết
vì sự mất cân bằng đối với các cấp độ còn lại của cùng thời kỳ đó sẽ rất rõ ràng. Một số tác giả sử
dụng thuật ngữ này để chỉ một số sự mất cân bằng cùng nhau. Mặc dù sự thật là chúng ta càng quan sát
thấy nhiều sự mất cân bằng thì cách tiếp cận sẽ càng mạnh mẽ hơn,
cấu hình của sự mất cân bằng ảnh hưởng lớn đến cách trình bày của nó vì việc
định cấu hình phần mềm để hiển thị sự mất cân bằng 400% so với 150% trong đó
sự mất cân bằng sẽ xuất hiện thường xuyên hơn nhiều là không giống nhau.
Đối với việc tiếp quản, chúng ta phải tính đến khối lượng giao dịch trên
nến đó. Để tăng thêm sự tự tin cho việc đọc, chúng tôi muốn thấy rằng âm lượng
tương đối cao.
Không giống như việc tiếp quản, trong trường hợp có sáng kiến tiềm năng,
chúng tôi muốn thấy rằng giá đóng cửa có lợi cho sự mất cân bằng; nghĩa là,
trong trường hợp chủ động mua, chúng tôi muốn thấy sự mất cân bằng ở phần dưới
của nến; và ở phần trên trong trường hợp có sáng kiến bán. Dấu vết này gợi ý
cho chúng ta rằng có sự hài hòa giữa hành động đó và chuyển động giá ngay sau
đó và ngay lập tức.
Về bản chất, nến biểu thị sự chủ động này cũng giống như nến
SOS/SOWbar mà chúng tôi làm việc theo phương pháp Wyckoff và do đó phải tuân
thủ các đặc điểm chung của chúng::
Khối lượng tương đối cao.
Phạm vi rộng.
Đóng ở mức cực đại.
Đôi khi mô hình chuyển hướng thị trường như vậy có thể được quan sát thấy trong một
hoặc hai chân nến (xoay chữ V). Vào những lúc khác, sau khi hình dung ra một khả năng có thể
tiếp quản, thị trường sẽ cần thêm thời gian trước khi sáng kiến xuất hiện.
Trong trường hợp thị trường cần dành thời gian đó trước khi chuyển hướng thực
sự xảy ra, điều chúng tôi muốn thấy để tiếp thêm sức mạnh cho ý tưởng tiếp quản
là một số chuyển động đi ngang của giá mà chúng tôi có thể thấy thị trường
không có khả năng tiếp tục đi theo hướng đó nó đang diễn ra, đôi khi đây là
một dấu hiệu rất rõ ràng về hành động tiếp quản.
Một chi tiết thú vị khác có thể tăng thêm sức mạnh cho mô hình đảo chiều
là nếu thị trường kết thúc phiên đấu giá cuối cùng. Điều này sẽ báo hiệu cho
chúng ta biết các nhà giao dịch từ chối tiếp tục giao dịch theo hướng đó và sự
thiếu quan tâm như vậy sẽ tạo điều kiện cho việc chuyển sang hướng ngược lại.
Nếu chúng tôi không thể xác định phiên đấu giá đã kết thúc thông qua phân tích
dấu chân, chúng tôi có thể sử dụng Hồ sơ khối lượng như chúng tôi đã thấy.
6.3.1
MÔ HÌNH BEARISH TURN: MUA
HẤP DẪN VÀ SÁNG KIẾN
BÁN
Nếu chúng ta hiện đang chờ đợi một yếu tố kích hoạt giảm giá phát triển,
chúng ta sẽ nhìn sang bên trái biểu đồ để xác định bất kỳ dấu vết nào gợi ý
khả năng tiếp quản tích cực.
Như chúng ta đã thấy với giao cắt lệnh, việc mua mạnh mẽ giao nhau
với việc bán giới hạn và sự tương tác này xuất hiện trong cột ASK. Do
đó, những gì chúng tôi muốn coi là dấu hiệu của khả năng tiếp quản là
các giao dịch lớn trong cột ASK trên hoặc gần khu vực giao dịch.
Nhưng không phải bất kỳ vị trí nào của các giao dịch lớn này cũng
không đủ, lý tưởng nhất là nhìn thấy chúng trên đỉnh nến vì trong trường
hợp các nhà giao dịch thực sự lớn muốn tham gia với doanh số bán hàng
hạn chế, chúng sẽ ở mức giá cao ( mua thấp và bán cao).
Chỉ riêng việc tiếp quản có thể này là không đủ để tham gia thị
trường. Chúng ta cần thấy sự hung hăng gợi ý ý định bán và chúng ta xác
định điều này bằng sự xuất hiện của các giao dịch lớn trong cột BID. Dấu
vết BID này về mặt khách quan là việc thực hiện các lệnh Bán tích cực
trên Thị trường và dựa trên bối cảnh mà chúng tôi nhận thấy, chúng tôi
có thể giải thích rằng nguồn gốc và mục đích của các lệnh đó là tham gia
thị trường theo hướng bằng cách thêm áp lực bán.
Vị trí lý tưởng nơi chúng tôi muốn các giao dịch lớn này xuất hiện
là phía trên dấu chân. Ngoài điều này, chúng ta còn thấy một chuyển động
giá đi xuống tiếp theo, chúng ta sẽ phải đối mặt với một dấu chân khác
cho thấy sự xâm nhập mạnh mẽ của người bán, một cách trực quan và theo
phương pháp, nó sẽ xuất hiện trên biểu đồ dưới dạng thanh Dấu hiệu điểm
yếu (SOWbar).
Trong ví dụ này, chúng ta thấy mô hình tiềm năng tiếp quản quyền mua
cộng với sáng kiến của người bán xuất hiện như thế nào trong quá trình phát
triển hai chân nến liền kề. Nó sẽ là sự thể hiện chính xác về mặt lý thuyết
cho những gì chúng ta đang tìm kiếm: một cách tiếp cận khu vực giao dịch với
một động thái biểu thị sự thiếu quan tâm, một hành động gần như thời tiết
trong đó sự mất cân bằng ASK xảy ra ở phía cao của nến, theo sau là một nến
với Sự mất cân bằng BID cũng ở phía cao, tạo ra một số dịch chuyển đi xuống
và đóng cửa ở mức thấp nhất của nến (SOWbar). Chúng tôi cũng nhận thấy sự
thay đổi đáng kể ở Delta từ +197 đến -171, cho thấy sự thay đổi quyền kiểm
soát có lợi cho người bán, được xác nhận bởi sự thay đổi tiếp theo
phản ứng giảm giá.
6.3.2
MÔ HÌNH GIẢM GIÁ TĂNG: BÁN
HẤP DẪN VÀ SÁNG KIẾN
MUA
Trong bối cảnh chờ đợi sự phát triển của yếu tố kích hoạt tăng giá, chúng
tôi sẽ tìm kiếm các dấu vết gợi ý việc tiếp quản doanh số. Ngược lại với điều
trên, việc tiếp quản này sẽ hiển thị dưới dạng hoạt động mạnh mẽ trong cột BID.
Tiếp quản là một sự phong tỏa đơn giản trong trường hợp này giá không được phép
giảm. Tất cả các lệnh bán tấn công BID đều được khớp với các lệnh giới hạn mua
khiến giá không thể giảm được. Đây là một dấu ấn rất quan trọng của sự tích lũy
nghề nghiệp.
Đối với vị trí của các giao dịch lớn này, chúng tôi muốn xem chúng ở cuối
dấu chân như một sự phản ánh chân thực về cuộc phong tỏa. Nếu chúng ta thấy khối
lượng khổng lồ đó ở trên cùng thì sẽ chẳng có ý nghĩa gì khi nghĩ đến khả năng
bán tiếp quản.
Sau đó, điều chúng tôi muốn thấy là chủ động mua: sự gây hấn với ASK gợi
ý ý định tham gia thị trường theo hướng đẩy giá lên cao. Chúng tôi muốn thấy
những sự mất cân bằng này vẫn ở dưới giá đóng cửa của nến, điều này cho thấy
rằng sự hung hãn này đã có phần nào đó tiếp tục đi lên.
Về bản chất, SOSbar chính xác là sự gây hấn của các nhà giao dịch lớn,
những người nhận được một biến động giá lớn. Sự khác biệt là thông qua phân tích
nến, chúng ta thấy biểu diễn cuối cùng chứ không phải sự giao nhau theo thứ tự
xảy ra bên trong nó.

Đây là biểu đồ lý thuyết thực sự về sự đảo chiều tăng giá. Nếu
chúng ta nhìn vào nó, trước khi chuyển hướng, chúng ta có thể thấy khả
năng tiếp quản trên nến đánh dấu -536 Delta. Đó là một ví dụ rất hay
để làm nổi bật tầm quan trọng của Đồng bằng. Sau đó -536 được theo sau
bởi một nến tăng giá, đây là dấu hiệu đầu tiên cho thấy chúng ta có thể
phải đối mặt với sự tiếp quản bởi vì nếu thực hiện ở đó có doanh số bán
thực sự mạnh mẽ thì giá sẽ tiếp tục giảm. Thay vào đó, giá phản ứng
bằng cách tăng lên; nhưng nến tăng giá này không có nhiều cam kết đằng sau nó
vì một mặt nó không để lại bất kỳ sự mất cân bằng nào để hỗ trợ chuyển
động của nó, và mặt khác vùng đồng bằng không có ý nghĩa lắm so với
những gì chúng ta đã thấy trước đây. Nhiều khả năng thị trường vẫn chưa
sẵn sàng đi lên.

Và đó là lúc nó phát triển bước ngoặt hiệu quả trong mô hình hai
nến. Có thể thấy những sự tiếp quản mới trong cây nến giảm giá tuyệt vời
đầu tiên đi kèm với đồng bằng -312 để sau đó xuất hiện một cây nến chủ
động tăng giá với sự mất cân bằng trong ASK, khối lượng tương đối cao và
đồng bằng +607 chứng tỏ hiện tại đang có một vòng quay rõ ràng có lợi của người mua.
6,4
MẪU TIẾP TỤC
Các mô hình tiếp tục phục vụ chúng ta chủ yếu để xác nhận tính định
hướng bắt nguồn từ lượt trước ngoài việc cho phép chúng ta xác định
các điểm cần tìm kiếm sự kết hợp khi một chuyển động xu hướng đang
diễn ra.
Mẫu này bao gồm hai hành động: tạo điều khiển và thử nghiệm
tiếp theo của nó..
Điều khiển
Mô hình này là tín hiệu rõ ràng nhất về sự quan tâm đến một hướng đi.
Nó được hình dung trên đường đua bởi sự mất cân bằng. Về cơ bản, nó giống
như sáng kiến, điểm khác biệt duy nhất là nó xảy ra sau khi phong trào đã
được bắt đầu.
Mặc dù chúng ta có thể xác định một biện pháp kiểm soát với một sự
mất cân bằng duy nhất, nhưng nên đợi cho đến khi xuất hiện ít nhất hai sự
mất cân bằng. Logic là nhà giao dịch càng có thể tạo ra nhiều sự mất cân
bằng thì vùng đó sẽ càng mạnh. Một lần nữa, phải tính đến việc tùy thuộc
vào mức độ yêu cầu tham số hóa của phần mềm mà nó sẽ hiển thị ít nhiều sự
mất cân bằng. Vì lý do này, không cần thiết phải giới hạn bản thân trong
những định nghĩa lý thuyết không hoàn toàn khách quan.
Việc một sự mất cân bằng xảy ra thay vì hai hoặc ba sự kiện cùng nhau không
có nghĩa là sự kiện này không thể được coi là sự kiểm soát.
Điều này là do hành động kiểm soát không chỉ liên quan đến sự mất
cân bằng; phải đáp ứng các đặc điểm khác như phạm vi nến, mức đóng nến và
khối lượng giao dịch.
Do đó, chúng tôi xác định mức kiểm soát tăng giá khi chúng tôi thấy
sự mất cân bằng trong cột ASK trên một cây nến có khối lượng tốt đóng cửa
ở phần trên của tổng phạm vi. Tốt nhất là mức độ mất cân bằng càng ở phía
dưới nến thì cổ phiếu càng mạnh.
Tương tự, chúng tôi xác định kiểm soát giảm giá đối với sự mất cân
bằng (phạm vi nến càng cao thì càng tốt) trong cột BID trên nến giảm giá
có khối lượng lớn đóng cửa ở một phần ba phía dưới phạm vi của nó.
Nếu chúng tôi không có khả năng tham gia vào mô hình chuyển hướng sau khi
nhìn thấy sự chủ động tiếp quản cộng, việc tạo ra các biện pháp kiểm soát sẽ mang
lại cho chúng tôi một khả năng mới để tham gia miễn là vẫn còn một khoảng cách đáng
kể so với mức mà chúng tôi sẽ đặt mục tiêu .
Những người tham gia tạo ra mô hình này có khả năng vượt quá một cách phóng
đại số lượng hợp đồng được giao dịch tích cực so với các nhà giao dịch ở cột đối
diện. Hành động này rất phù hợp vì đây không chỉ là sự mất cân bằng đơn lẻ, riêng
biệt mà còn có đủ động lực để tạo ra ba sự mất cân bằng liên tiếp ở các mức giá khác
nhau.
Nếu sau khi nhìn thấy một mô hình đảo chiều, chúng ta quan sát thấy sự xuất
hiện như vậy trên bản in, điều đó sẽ khiến chúng ta tin tưởng hơn rằng chúng ta đang
ở vị trí có lợi cho phần lớn số tiền chuyên nghiệp.
Kiểm tra để kiểm soát
Đây là một động thái nhằm kiểm tra khu vực trước đó mà các nhà giao dịch (kiểm
soát) hung hãn có khả năng đã xâm nhập.
Các biện pháp kiểm soát sẽ xác định một cách tự nhiên một vùng mạnh nơi người
ta cho rằng các nhà giao dịch gây ra sự mất cân bằng trước đó sẽ xuất hiện trở lại
nếu thị trường quay trở lại vùng đó.

Đó là logic cơ bản đằng sau hành động cụ thể đó. Chúng tôi sẽ ủng hộ thực tế là những
nhà giao dịch đó sẽ bảo vệ vị thế của họ bằng cách không để giá di chuyển ngược lại với họ, do
đó mang đến cho chúng tôi một cơ hội tốt.
Vì vậy, điều chúng ta sẽ tìm kiếm là sự phát triển của một mô hình đảo chiều mới trên
vùng này. Một vùng sẽ bao gồm các mức giá được xác định trong phần kiểm soát. Trong bối cảnh
này, hành động tiếp quản có thể không quá đáng chú ý vì nỗ lực lớn đã được thực hiện trước đó.
Điều hiển nhiên là một sáng kiến mới cho thấy sự tham gia tích cực của những nhà giao dịch như
vậy để bảo vệ vị thế của họ.
Đây sẽ là tín hiệu dứt khoát để tham gia thị trường.
Đôi khi việc kiểm tra như vậy sẽ phát triển rất nhanh ở nến phát triển tiếp theo. Đây
có thể sẽ được coi là một bấc biểu thị sự thiếu quan tâm đến giao dịch trong khu vực đó để lại
sự đảo chiều hoàn toàn của nến sau đó. Vào những lúc khác sẽ có một phần mở rộng nhỏ trong
vùng đó mà giá sẽ tạm thời xuất hiện để phá vỡ nó nhưng cuối cùng đảo chiều để lại sự từ chối.
Và đôi khi sẽ có lúc bài kiểm tra gần như trôi qua. Chìa khóa ở đây là phải giữ một tinh thần
cởi mở và linh hoạt trong việc thể hiện một quan điểm như vậy.
Bài kiểm tra.
A Cần lưu ý rằng sự thiếu quan tâm cần được thể hiện trong việc này
hành vi như trong bất kỳ hành động thử nghiệm đã biết nào khác theo phân tích giá và khối lượng.
Bằng chứng rõ ràng về sự không hoạt động này như chúng ta đã biết sẽ có thể quan sát được thông
qua khối lượng tương đối thấp.

Trong ví dụ này, giá xuất phát từ việc tạo ra một xu hướng tăng
và đang ở giữa chuyển động. Kiểm soát tăng giá được tạo ra trong việc này
nến tăng giá có phạm vi rộng, khối lượng tốt và đồng bằng dương.
Chúng tôi xác định mức độ mất cân bằng cũng trùng với VPOC của nến và
chúng tôi mở rộng nó sang bên phải như một khu vực giao dịch tìm kiếm
dài hạn tiềm năng. Sau đó, giá kéo trở lại trên mức này và tạo ra sự
đảo chiều hai nến với vòng quay delta tốt. Điều thú vị là lưu ý làm thế
nào nến giảm đạt đến mức này với khối lượng giảm
biểu thị sự từ chối và cách nến tăng sau đó tạo ra khối lượng lớn để
lại sự mất cân bằng mới trong ASK. Từ đó giá tiếp tục phát triển theo
xu hướng tăng.
Trong ví dụ khác này, chúng ta thấy cách kiểm soát giảm giá được tạo ra trên một
cây nến có độ dịch chuyển lớn và khối lượng lớn với đồng bằng âm lớn cho thấy sự gia
nhập mạnh mẽ của người bán.
Nếu chúng ta xem xét, sự mất cân bằng trong BID được tạo ra cùng với các cấp độ
khác có giao dịch cao nên chúng ta có thể coi khu vực đó là Nút khối lượng cao; và đây
sẽ là dự đoán mà chúng tôi dự kiến trong tương lai để tìm kiếm sự tiếp tục giảm giá của
nó.
Trong trường hợp này biểu đồ là 15 phút nên nếu chúng ta muốn tinh chỉnh
vào mục nhập, chúng tôi có thể hạ khung thời gian xuống còn 5 phút để tìm kiếm mô hình
đảo chiều giảm giá: tiếp quản quyền mua và sáng kiến của người bán. Trong trường hợp
chúng tôi muốn tiếp tục duy trì khung thời gian, chúng tôi sẽ đợi nến kiểm tra kiểm soát
này đóng lại để đánh giá xem người bán đã nhập lại hay chưa và trình kích hoạt mục nhập
của chúng tôi có được kích hoạt hay không.
Điều quan trọng, như đã thảo luận ở trên, trước khi hai hoặc nhiều sự mất cân
bằng được tạo ra cùng nhau để coi hành động đó là biện pháp kiểm soát là ngay cả khi
nó chỉ là một, nó xuất hiện trên một cây nến có phạm vi rộng, đóng cửa gần mức cực
đại và khối lượng tương đối cao vì đây là những dấu vết gợi ý cho chúng ta về sự
gia nhập của các nhà giao dịch lớn.
Đối với mẫu tiếp tục, chúng tôi cũng có thể coi đó là công cụ kiểm soát để
tìm kiếm sự kiểm tra sự mất cân bằng ban đầu mà chúng tôi đã xác định trong
bắt đầu mô hình đảo chiều. Rất có thể nó đáp ứng tất cả các đặc điểm mà chúng tôi
đang tìm kiếm, vì vậy đây sẽ là lĩnh vực đầu tiên dự kiến để tìm kiếm mục nhập.
6,5
PHÁT HIỆN
Mặc dù về cơ bản việc đọc loại mô hình này được định hướng trong ngày,
logic này có thể được ngoại suy theo cách tương tự cho các khung thời
gian cao hơn.
Trong mô hình xoay chiều có thể quan sát được trong dấu vân tay
của Dòng lệnh, việc tiếp quản và chủ động không gì khác hơn là sự thể
hiện ở quy mô cực nhỏ của những gì trong một thời điểm khác sẽ là một sơ
đồ tích lũy hoặc phân phối. Mô hình xoay chuyển tương tự có thể được quan
sát ở một góc nhìn lớn hơn một chút (trong quá trình phát triển một hoặc
một vài phiên) và sẽ được hình dung dưới dạng P và b, trong đó chiếc
chuông không gì khác hơn là một quá trình tiếp quản bên trong nó, với sự chủ động.
sau đó được thể hiện dưới dạng chuyển động phá vỡ vùng giá trị.
Giả sử ở quy mô lớn hơn nữa, chúng ta sẽ có các cấu trúc trung
và dài hạn được cấu thành từ vài ngày đến vài tuần. Các cấu trúc này
một lần nữa thể hiện chính xác hành vi tương tự, trong đó quá trình
tiếp quản sẽ là phạm vi tích lũy/phân phối và sáng kiến sẽ là chuyển
động xu hướng mặc dù ở quy mô lớn hơn.
Sự khác biệt duy nhất là thị trường cần thời gian để hoàn thành
quá trình tiếp quản như vậy. Trong ví dụ sau, chúng ta thấy trong
biểu đồ bên trái nó phát triển theo mô hình ba nến như thế nào; ở
phần trung tâm, nó thực hiện việc đó trong quá trình phát triển
phiên; và trong biểu đồ bên phải, nó cần mất vài ngày để thực hiện
quá trình để lại một cấu trúc rõ ràng hơn.
Điều này cũng đúng với các mô hình tiếp diễn. Về bản chất, việc kiểm soát sẽ
là một phần của động thái bốc đồng trong khi việc kiểm tra khả năng kiểm soát đó sẽ
là một phần của động thái điều chỉnh. Đây là động lực tự nhiên của các chuyển động
xu hướng: xung lực và đảo chiều.

Nhìn vào nó ở quy mô cao hơn, việc kiểm soát như vậy có thể được xác
định trong VPOC nếu chúng ta khởi chạy một hồ sơ trên toàn bộ nhánh xung.
VPOC này sẽ đại diện cho vùng kiểm soát của toàn bộ phong trào. Đó là lý
do tại sao đây là các mức cần được tính đến để tìm điểm kết thúc của một
đợt thoái lui có thể xảy ra và điểm bắt đầu của một xung lực mới.
Và ở quy mô dài hạn hơn, khi chúng tôi cố gắng phân tích bối cảnh
tổng thể, chúng tôi chỉ định chức năng kiểm soát trên các nút khối lượng
lớn (HVN), đại diện cho cấu trúc tích lũy/phân phối trong các khung thời
gian khác.
Trong biểu đồ sau, chúng ta thấy một ví dụ về khái niệm phân dạng này
với các điều khiển. Chúng tôi khởi chạy hồ sơ của xung cuối cùng và xác
định VPOC của chặng đó. VPOC này có thể được coi là vùng kiểm soát của
người bán, vì vậy, một chiến lược tốt sẽ là cố gắng bán khống trong lần thử
nghiệm vùng này trong tương lai. Chìa khóa để hiểu khái niệm này là phải
rõ ràng rằng nếu đà giảm này là một phần của một nến duy nhất thì mức được
giao dịch nhiều nhất trong đó sẽ là VPOC đó. Chúng ta cũng thấy điều này như thế nào
kiểm soát được tạo ra bởi một sơ đồ phân phối lại nhỏ tạo ra Nút âm lượng
cao.
Đây là lời giải thích tốt nhất để hiểu được tính phân dạng của thị trường. Như
chúng ta có thể thấy, các hành vi luôn giống nhau bất kể biến thời gian. Đây là một trong
những ưu điểm của phương pháp này.
Một khi điều này được nội bộ hóa, chúng ta có thể có khả năng thực hiện giao dịch một cách
vững chắc hơn trong các khung thời gian khác nhau.
PHẦN 7. WYCKOFF 2.0
Chúng ta đi đến phần cuối cùng sau khi trình bày những gì theo quan điểm
của tôi là những nguyên tắc vững chắc nhất cho giao dịch tùy ý và kỹ thuật
trên thị trường tài chính. Đó là cái mà tôi gọi là Wyckoff 2.0.
Đó là việc tập hợp những ý tưởng chính của phương pháp Wyckoff;
nguyên tắc của lý thuyết đấu giá và giúp chúng tôi

các công cụ Hồ sơ khối lượng và Luồng đơn hàng nhằm mục đích đề xuất
các kịch bản mạnh mẽ nhất có thể.
1. Phương pháp Wyckoff
Nó là nền tảng mà phương pháp giao dịch dựa vào chủ yếu vì nó dựa
trên logic cơ bản thực sự, bởi vì nó cung cấp cho chúng ta bối cảnh để
đề xuất các kịch bản và bởi vì nó cung cấp cho chúng ta các công cụ
phân tích khác nhau để đánh giá ai có thể tham gia. kiểm soát thị trường.
Một mặt, chúng ta nói về logic cơ bản vì khuôn khổ lý thuyết đằng
sau nó. Có nhiều khái niệm mà Richard Wyckoff đã cố gắng phổ biến,
nhưng chắc chắn rằng những khái niệm phù hợp nhất là ba định luật cơ
bản và các quá trình tích lũy và phân phối.
Trong số ba quy luật, nếu có một quy luật nổi bật như một tiêu
chuẩn gắn liền với phương pháp Wyckoff thì đó là Quy luật Cung và Cầu.
Nó là động cơ thực sự của thị trường tài chính mặc dù chúng đã phát
triển. Bất kể loại người tham gia, ý định, định giá hay bất cứ điều gì
liên quan đến vị trí của một lệnh, cuối cùng tất cả đều là về việc thực
hiện một giao dịch, mua và bán; và điều này là phổ quát.
Hơn nữa, các quá trình tích lũy và phân phối đi đôi với quy luật nhân quả
cho chúng ta một bức tranh rất chân thực về cách thị trường vận động. Chắc chắn
rằng để hình dung được một hiệu ứng dưới dạng một xu hướng tăng, trước tiên cần
phải phát triển một nguyên nhân tích lũy; và để hiệu ứng giảm giá diễn ra, trước
tiên cần phải có quá trình phân phối diễn ra. Những quá trình như vậy sẽ phát
triển như thế nào lại là một vấn đề khác.
Mặt khác, chúng ta phải nhấn mạnh tầm quan trọng của việc có một bối cảnh
rõ ràng để hướng dẫn chúng ta. Đây là một trong những phần quan trọng nhất của
chiến lược vì nó cho phép chúng ta xem xét các chuyển động nhất định dựa trên
diễn biến giá cho đến thời điểm hiện tại.
chốc lát.
Chúng tôi hiểu rằng sự tương tác giữa cung, cầu, người mua và người bán
tạo ra những cấu trúc không ngừng lặp lại, mặc dù không phải về hình thức nhưng
về bản chất. Việc xác định đích thực các cấu trúc này giúp chúng ta nhận ra bối
cảnh mà chúng ta đang ở trong đó để tạo điều kiện thuận lợi cho sự phát triển
theo hướng này hay hướng kia. Tại thời điểm này, điều quan trọng là phải nhấn
mạnh những gì chúng ta hiểu về tính phân dạng và cách các cấu trúc nhỏ khớp với
các cấu trúc chính khác như thế nào.
Cuối cùng, phương pháp tiếp cận phương pháp Wyckoff cung cấp cho chúng ta
một loạt công cụ phân tích để đánh giá xem ai đang nắm quyền kiểm soát thị trường
trong quá trình phát triển cấu trúc.
Hầu hết các hoạt động thị trường đều cung cấp cho chúng ta thông tin về
cam kết của người mua và người bán trong việc nắm quyền kiểm soát. Thực tế phát triển
một nước đi theo một cách cụ thể hoặc đơn giản là không phát triển được một nước
đi nhất định sẽ để lại cho chúng ta những manh mối rất tinh tế về điểm mạnh hoặc
điểm yếu tiềm ẩn.
Cuối cùng, những phân tích theo Luật Nỗ lực và Kết quả rất hữu ích để xác
định sự hài hòa hay khác biệt trong các chuyển động. Cuối cùng, vấn đề là thực
hiện những phân tích khách quan nhất có thể và cộng các dấu vết có lợi cho bên này
hay bên kia để xác định xem ai có nhiều khả năng nắm quyền kiểm soát hơn.
2. Lý thuyết đấu giá
Mặc dù Richard Wyckoff không sử dụng những khái niệm này trong nghiên cứu
của mình nhưng sự cân bằng và mất cân bằng vẫn là lý do đằng sau các chuyển động
ngang và xu hướng.
Phạm vi tích lũy và phân phối, các thuật ngữ mà Wyckoff đã sử dụng, chính
xác là các vùng cân bằng nơi người mua và người bán trao đổi hợp đồng của họ như
một dấu hiệu của hiệu quả thị trường, một thuật ngữ được lý thuyết đấu giá sử dụng.
Điều này cũng đúng với các chuyển động có xu hướng đi lên và đi xuống, về bản chất
thể hiện sự kém hiệu quả và mất cân bằng.
Cuối cùng, logic cơ bản của các nguyên tắc của phương pháp Wyckoff đều dựa
trên lý thuyết đấu giá này,

chấp nhận và từ chối một số lĩnh vực nhất định; và đây là điều tôi đang cố gắng
truyền đạt tới bất kỳ ai ám chỉ cách tiếp cận này như một phương pháp lỗi thời và
hoàn toàn không hiệu quả đối với thị trường ngày nay.
Ngoài ra, chúng tôi kết hợp nguyên tắc rằng thị trường, để tạo thuận lợi cho
giao dịch giữa những người tham gia, sẽ luôn tìm cách hình thành các khu vực có hoạt
động cao, nơi cả người mua và người bán trao đổi một số lượng lớn hợp đồng. Nguyên
tắc này cực kỳ hữu ích để phân tích chính xác hơn và xác định các vùng hợp lý để
chốt lời.
3. Hồ sơ khối lượng
Hồ sơ Khối lượng là một công cụ xác định một cách khách quan nhất
khu vực giao dịch quan trọng và mức độ giao dịch dựa trên khối lượng.
Đối với các nhà giao dịch Wyckoff, việc phân tích hồ sơ giúp chúng tôi cải
thiện việc xác định cấu trúc chủ yếu cho những trường hợp chúng phát triển theo cách
thất thường hơn khi các sự kiện không dễ dàng được xác định.
Những ứng dụng thú vị khác mà nó mang lại cho chúng ta là xác định xu hướng
thị trường thông qua phân tích các khu vực giao dịch và cấp độ giao dịch; ngoài việc
phân tích sức khỏe xu hướng thông qua việc đánh giá liên tục sự phát triển của các
khu vực giá trị.

Đối với những nhà giao dịch không tính đến phương pháp tiếp cận phương
pháp Wyckoff, Hồ sơ Khối lượng cũng cung cấp bối cảnh để thiết lập các kịch bản
dựa trên nguyên tắc hoạt động với các vùng giá trị . Mặc dù đúng là việc tính
đến tất cả các công cụ phân tích do phương pháp Wyckoff cung cấp có thể giúp
chúng ta giao dịch theo cách này hay cách khác, nhưng các nguyên tắc vận hành Hồ
sơ Khối lượng này cũng đóng vai trò như một lộ trình dự đoán các biến động giá
cụ thể.
Cuối cùng, việc tính đến việc hiệu chỉnh việc quản lý vị thế cũng có thể
cực kỳ hữu ích; mọi thứ liên quan đến việc bắt đầu giao dịch, vị trí dừng lỗ và
thiết lập chốt lời.
4. Luồng đặt hàng
Sau khi nghiên cứu sâu mọi thứ liên quan đến việc vượt qua các mệnh lệnh
và chứng minh các vấn đề khi phân tích nó một cách riêng biệt, chúng tôi có thể
hạn chế việc sử dụng nó chỉ trong các vùng hoạt động chính.
Do có quyền tùy ý quyết định, việc sử dụng bất kỳ loại phân tích Luồng đơn
hàng nào mà không tính đến bất kỳ điều gì khác dường như không phải là cách chắc
chắn nhất để tiếp cận nó. Nếu bản thân nó là một công cụ chủ quan thì việc không
có lộ trình rõ ràng có thể biến giao dịch thành trò lật đồng xu.
Đây là lúc tầm quan trọng của việc có một bối cảnh rõ ràng và một định
hướng rõ ràng lại xuất hiện. Chỉ khi chúng ta ở trong một tình huống gia nhập tiềm
năng thì mới là lúc, nếu có, hãy xem xét việc giao nhau các lệnh đang diễn ra như
thế nào để xác thực trình kích hoạt gia nhập của chúng ta.
Lấy sự mất cân bằng làm cơ sở cơ bản, phân tích Dấu chân được đề xuất sẽ
chủ yếu liên quan đến việc xác định hai hành vi chính trong diễn biến thị trường:
hấp thụ và chủ động , ngay tại thời điểm tìm kiếm kích hoạt.
Ngoài ra, trong trường hợp chúng tôi không thể tham gia một lượt như vậy,
chúng tôi vẫn có khả năng đề xuất một mục nhập có mô hình tiếp tục thông qua việc
xác định các điều khiển cộng với kiểm tra .
Sơ đồ vận hành
Dựa trên nền tảng cơ bản là nhận thức về giá trị mà chúng tôi đã nghiên cứu
bằng lý thuyết đấu giá, bối cảnh và các công cụ phân tích được cung cấp bởi phương
pháp Wyckoff, cũng như phân tích các cấp độ và vùng giao dịch mà chúng tôi đã xác
định bằng Hồ sơ Khối lượng, chúng tôi sẽ tiến hành đề xuất các chiến lược giao
dịch khác nhau.
Để tạo điều kiện cho sự hiểu biết về phần này, một bản tóm tắt
phác thảo của toàn bộ quá trình được trình bày:

1. Phân tích bối cảnh dẫn tới định hướng sai lệch
Ngăn nắp
Ở thái cực
Trong phạm vi
Xu hướng
Tương tác với vùng giá trị

Rời xa vùng giá trị
2. Xác định vùng và cấp độ giao dịch tùy theo loại chiến lược
Vùng giao dịch của công trình theo phương pháp

Wyckoff
Khu giao dịch: HVN và LVN
Mức giao dịch: VAH, VAL, VPOC và VWAP
3. Cách tiếp cận theo kịch bản dựa trên vị trí giá hiện tại
Giao thức xác nhận liên tục

Kịch bản thay thế
4. Vị trí quản lý
Đầu vào
Chặn đứng tổn thất
Hãy lợi nhuận

7.1
PHÂN TÍCH BỐI CẢNH
Điều đầu tiên cần làm khi phân tích bất kỳ biểu đồ nào là xác định bối
cảnh của giá: phạm vi hoặc xu hướng. Chúng ta hãy xem bản tóm tắt ngắn
gọn về các khả năng giao dịch tùy thuộc vào ngữ cảnh:
Trong biểu đồ này, chúng ta có một sơ đồ tích lũy lý tưởng. Chúng ta thấy thế nào
bối cảnh hoạt động do phương pháp Wyckoff đưa ra hội tụ với các nguyên tắc
hoạt động của Hồ sơ khối lượng.
Trong ba cơ hội giao dịch đầu tiên ở các điểm cực trị (1) của bối
cảnh phạm vi sẽ phù hợp với nguyên tắc giao dịch trong phạm vi theo Hồ sơ
Khối lượng.
Sau Mùa xuân, giá phục hồi vùng giá trị và chúng ta lại thấy sự hợp
lưu của cả hai nguyên tắc: theo phương pháp Wyckoff, chúng ta sẽ tìm kiếm
thử nghiệm ở đỉnh cấu trúc trong khi bằng Hồ sơ Khối lượng, chúng ta sẽ
kích hoạt giao dịch đảo chiều nơi chúng ta sẽ tìm kiếm thăm nom
đầu đối diện của vùng giá trị của hồ sơ. Chuyển động sang hướng ngược lại
này, chúng ta sẽ có thể tận dụng lợi thế của nó trước tiên trong Mùa xuân
và thứ hai nếu nó mang lại cho chúng ta cơ hội giao dịch bên trong (2),
trong bài kiểm tra tiềm năng của Mùa xuân hoặc trên LPS cao hơn.
Hồ sơ, chúng tôi sẽ kích hoạt kịch bản giao dịch tiếp tục, trong
trường hợp đó chúng tôi sẽ thực hiện nó ở cuối vùng giá trị, trong ví dụ
tăng giá này ở Vùng Giá trị Cao.
Khi giá đã ở giữa chuyển động xu hướng, chúng ta sẽ phải làm việc
với bối cảnh cách xa vùng giá trị (4), nơi chúng ta sẽ chờ đợi một đợt
thoái lui nào đó để tìm kiếm sự kết hợp với chuyển động hiện tại.
7.1.1 GIAO DỊCH
BỐI CẢNH PHẠM VI
Đây là cách xây dựng nguyên nhân của chuyển động xu hướng tiếp theo sẽ
đi lên hoặc đi xuống.
Giai đoạn luân chuyển này có thể xuất hiện trong suốt một hoặc nhiều
phiên (thậm chí vài tuần). Nếu nó chứa nhiều phiên thì tốt nhất nên tập hợp
một hồ sơ khối lượng lại với nhau để xác định các khu vực giao dịch trên toàn cầu.
1. Ở các điểm cực trị của phạm vi . Nếu chúng ta quan sát thấy
điểm dừng của chuyển động xu hướng trước đó và một số chuyển động
ngang tiếp theo, chúng ta sẽ xác định rằng chúng ta đang ở trong bối
cảnh phạm vi bên trong vùng cân bằng và giao dịch ở đây sẽ là
dựa trên việc tìm kiếm sự đảo chiều ở các điểm cực trị của
kết cấu; tức là mua thấp và bán cao.
2. Bên trong phạm vi . Bên trong phạm vi. Nếu chúng ta ở trong một phạm
vi rộng lớn và có đủ không gian, chúng ta cũng có thể thực hiện một số giao
dịch để tìm kiếm các điểm cực trị. Điều này đặc biệt được khuyến khích khi
chúng ta đã chứng kiến một cú sốc trước đó mang lại cho chúng ta bối cảnh
định hướng rõ ràng hơn.
7.1.2
BỐI CẢNH XU HƯỚNG
Khi xác định được một xu hướng, nhà giao dịch chỉ nên giao dịch theo hướng có lợi
nó đang chờ đợi những đợt thoái lui để cố gắng tham gia thị trường.
3. Trong xu hướng tương tác với vùng giá trị, nếu sau khi đi ngang có sự
kém hiệu quả đẩy giá ra khỏi vùng cân bằng, chúng ta phải đánh giá khả năng
đó là một sự phá vỡ hoặc một cú sốc hiệu quả. Nếu dấu chân được phân tích
trước đó
gợi ý rằng đó có thể là một đột phá hiệu quả, tác giả ở đây sẽ dựa
trên việc tìm kiếm thử nghiệm xác nhận trên
cấu trúc bị phá vỡ hoặc ở một mức độ giao dịch ngay lập tức nào đó.
4. Đang có xu hướng rời xa vùng giá trị . Sau khi xác nhận sự phá
vỡ hiệu quả của vùng cân bằng trước đó, giá bây giờ sẽ ở trong bối
cảnh xu hướng và việc chấp nhận ở các mức mới này nơi nó đang giao
dịch khiến chúng ta đặt cơ sở giao dịch theo hướng này.
Câu hỏi mà chúng ta phải liên tục tự hỏi mình là thị trường hiện đang ở
trong bối cảnh nào. Câu trả lời của nó sẽ xác định loại chiến lược để áp dụng.
Như chúng ta đã biết, có hai điều kiện duy nhất để thị trường có thể cân bằng
hoặc mất cân bằng. Vì vậy, về cơ bản chúng ta sẽ làm việc về giao dịch theo
phạm vi và xu hướng.
Tiếp theo chúng ta sẽ đi sâu hơn vào từng bối cảnh hoạt động:
7.1.3 GIAO DỊCH

NGĂN NẮP
Chúng tôi chủ yếu sẽ phân biệt hai kịch bản trong phạm vi giao dịch
tùy thuộc vào giá liên quan đến vùng cân bằng được phân tích:
Ở thái cực
Việc giá đang giao dịch trong một vùng giá trị cho thấy sự cân bằng hoàn
toàn giữa người mua và người bán. Cả hai đều không có quyền kiểm soát và do đó giá
dự kiến sẽ tiếp tục biến động theo cùng một hướng.
Bối cảnh giao dịch ở đây sẽ thiên về sự đảo chiều ở mức
cực đoan:
Theo phương pháp của Wyckoff, có thể tìm cách tham gia vào giai đoạn
rung chuyển trong Giai đoạnĐiều

C. đó có nghĩa là, nếu chúng ta đang đối mặt
với phần trên của cấu trúc, chúng ta sẽ thiên về lực đẩy; còn nếu ở phần
dưới chúng ta sẽ tìm Mùa Xuân. Sự phát triển thực sự của nó sẽ gợi ý
chuyến thăm của đầu đối diện của
kết cấu.
Bằng Hồ sơ Khối lượng, chúng tôi sẽ cố gắng thực hiện sự đảo chiều
theo giới hạn của vùng giá trị. Do đó, chúng tôi sẽ tìm kiếm sự giảm giá
chuyển vùng Giá trị cao và xu hướng tăng giá vượt qua Vùng giá trị
thấp. Việc từ chối các khu vực như vậy sẽ gợi ý chuyến thăm của đầu
đối diện của khu vực giá trị.
Bên trong
Mặt khác, nếu phạm vi đủ rộng, một số tình huống có thể được đặt ra bên
trong phạm vi đó. Theo phương pháp Wyckoff, nếu chúng ta nhận thấy rằng giá có
thể đã phát triển sự kiện thử nghiệm trong Giai đoạn C, thì đó sẽ là điểm bắt
đầu di chuyển có xu hướng bên trong phạm vi ở Giai đoạn D. Bộ lọc cần thiết
duy nhất là nó có đủ quỹ đạo sẵn có để mang lại tỷ lệ rủi ro/lợi nhuận tốt.
Trong trường hợp đó, chúng ta cần phải định vị theo hướng có càng nhiều
cấp độ giao dịch thì càng tốt. Việc giá có thể đạt đến một trong những mức này
và phá vỡ nó một cách hiệu quả sẽ cho thấy rằng có một số sự kiểm soát của các
nhà giao dịch theo hướng đó. Nếu chúng tôi cũng ủng hộ Nút khối lượng cao, thì
chúng tôi đã xác định được xu hướng của thị trường.
Trong phạm vi rộng, chúng tôi sẽ có thể xác định các vùng giao dịch cao
và thấp khác nhau. Chúng ta phải nhớ rằng Nút âm lượng cao cuối cùng được tạo
sẽ xác định xu hướng định hướng ít nhất là trong ngắn hạn.

Miễn là giá vẫn ở trên mức đó, chúng tôi sẽ chỉ xem xét các kịch bản tăng
giá và ngược lại nếu nó ở dưới mức đó.
Nút khối lượng cao là sự phân hóa giá. Theo logic thuần túy, nếu
thấy mình ở trên nó, chúng ta có thể cho rằng HVN này là một sự
tích lũy. Vì vậy, để mua, chúng ta muốn được bảo vệ với mức tích
lũy dưới mức đó.
Điều ngược lại đúng với phân phối. Nếu chúng tôi ở dưới HVN thì
nó sẽ được xác định là một sự phân phối, điều này khiến chúng tôi
nghĩ rằng ưu tiên bán khống sẽ là phù hợp nhất.

Kiểu giao dịch trong phạm vi này sẽ nhất thiết phải quản lý vị thế khi
đạt đến các điểm cực trị của vùng cân bằng, vì về nguyên tắc, chúng ta sẽ phải
tiếp tục ủng hộ việc không bên nào có toàn quyền kiểm soát cho đến khi gây ra sự
mất cân bằng cuối cùng.
Được hỗ trợ bởi các nguyên tắc giao dịch của Hồ sơ khối lượng, trong
trường hợp giá gây ra cú sốc, chúng ta sẽ ở trong bối cảnh giao dịch đảo chiều
áp dụng quy tắc thích ứng 80% trong đó xác suất, sau khi nhập lại vùng giá trị
là trong chuyến thăm của người đối diện
vô cùng.
7.1.4
GIAO DỊCH THEO XU HƯỚNG
Sau một chuyển động có chủ ý phá vỡ sự cân bằng và khi các dấu vết được
phân tích cho chúng ta thấy rằng sự mất cân bằng nằm ở bên này hay bên kia,
chúng ta sẽ tìm cách giao dịch theo hướng đó để chờ kiểm tra ở một số cấp độ
giao dịch liên quan.

Tương tác với vùng giá trị
Thông tin mới tràn vào thị trường gây ra sự mất cân bằng và điều đầu tiên cần
đánh giá là không phải đột phá thất bại tạo ra rung chuyển khi tái quay trở lại vùng
giá trị.
Nếu các dấu vết cho thấy đây là một đột phá hiệu quả thì xu hướng của chúng tôi bây giờ
nên tìm kiếm một số ý tưởng giao dịch theo hướng đó.
Theo phương pháp Wyckoff, nếu chúng ta thấy một động thái bốc đồng có chủ ý
phá vỡ cấu trúc, chúng ta sẽ tìm kiếm điểm vào trong thử nghiệm đột phá Giai
đoạn D.
Loại hình giao dịch này cũng hữu ích cho những nhà giao dịch không giao dịch
cấu trúc. Logic hoàn toàn giống nhau. Dựa trên phân tích Hồ sơ khối lượng
thuần túy, chúng tôi có thể đợi giá rời khỏi một vùng giá trị nhất định và
chờ mục nhập trong thử nghiệm tương tự, đây sẽ là giao dịch tiếp tục theo
nguyên tắc giao dịch của Hồ sơ khối lượng.
Để cố gắng xác định xem liệu chúng ta có thực sự đang đứng trước một đột phá
thực sự tiềm năng hay không, chúng ta sẽ phân tích các dấu chân khác nhau. Đã đến lúc
nhớ lại nội dung đã thấy trong phần
Làm thế nào để phân biệt giữa tích lũy và phân phối?
Là dấu hiệu chính để cố gắng làm rõ liệu đột phá có phải là thật hay không, chúng
tôi sẽ tính đến:
1. Sự rung chuyển . Hành động chính, tìm kiếm thanh khoản. Rung chuyển càng sâu,
kịch bản càng mạnh. Mặc dù rung chuyển cục bộ đôi khi xảy ra (ở mức cao hoặc
thấp nào đó trong phạm vi), ban đầu chúng ta hãy chờ đợi rung chuyển toàn bộ vì
nó mang lại cho chúng ta sự tự tin hơn.
2. Hành động giá và khối lượng sau đợt rung chuyển và tại thời điểm
đột phá . Chân nến có độ dịch chuyển tốt và khối lượng lớn biểu thị sự kiểm
soát của một bên (người mua hoặc người bán). Tại thời điểm đột phá, vì chúng ta
đang đối mặt với vùng thanh khoản nên có khả năng khối lượng tương đối cao sẽ
xuất hiện và thậm chí về mặt trực quan sẽ có thể quan sát thấy một số điểm yếu.
Điều này là bình thường và ban đầu không nên khiến chúng ta nghĩ rằng đó có thể
là một đợt rung chuyển vì hành vi tiếp quản có đặc điểm sau: khối lượng lớn và
khả năng bị đánh cắp. Điều quan trọng là những gì xảy ra tiếp theo.
3. Phản ứng sau khi đột phá tìm kiếm điểm không quay trở lại phạm vi . Sau khi
phá vỡ vùng giá trị, chúng ta phải đợi giá được chấp nhận ở các mức mới nơi giá
sẽ được giao dịch. Điều này ban đầu sẽ được chứng minh bằng sự chuyển động đi
ngang của thị trường ngoài phạm vi.

Một dấu hiệu có thể tăng thêm sức mạnh cho kịch bản chấp nhận là quan sát sự di
chuyển của VPOC sang khu vực mới đó hoặc việc tạo ra một khu vực mới (có thể là của
phiên sau). Điều này ban đầu thể hiện sự chấp nhận nhưng chúng tôi vẫn sẽ phải chờ để
xác nhận hành động, như chúng tôi đã thấy trong phần về di chuyển VPOC.
Và dấu vân tay cuối cùng có được bằng cách hình dung việc không quay trở lại vùng
giá trị, vào phạm vi. Tại thời điểm đó, chúng ta sẽ có sự thay đổi trong nhận thức về
giá trị: giá + thời gian + khối lượng trong đó xác suất tiếp tục nghiêng về sự đột phá
sự chuyển động.
Cần lưu ý rằng thời gian tiêu thụ sau khi đột phá không nên quá nhiều. Đủ để tạo
ra một VPOC mới hoặc sự di chuyển của nó, nhưng tại thời điểm điều này xảy ra, giá sẽ
bắt đầu chuyển động theo xu hướng. Động lực đằng sau sự mất cân bằng đầu tiên sẽ
kích hoạt sự tiếp tục với một số sự nhanh chóng.
Khi giá cố gắng tự định vị và nằm ngoài vùng giá trị, chúng tôi sẽ xác định rằng
sự mất cân bằng đã xảy ra, động thái đó không bị từ chối và do đó chúng tôi sẽ có thể
tìm kiếm mục nhập theo hướng đó.
Nếu chúng ta đang ở trong một đột phá tăng giá tiềm năng, tất cả khối lượng
nhìn thấy bên dưới, cũng như vùng cân bằng trước đó giờ đây có thể
được xác định là tích lũy tiềm năng. Như chúng ta đã biết, tác động
của việc tích lũy sẽ là một chuyển động tăng giá và đây là lúc
chúng tôi muốn được định vị.
ngược lại, khi chúng ta thấy mình đang ở trong tình huống có thể xảy
ra đột phá giảm giá, nếu giá có thể giữ được vùng đó và không quay
trở lại vùng cân bằng trước đó, chúng ta sẽ có thể xác định quá trình
đó là quá trình phân phối và đó sẽ là quá trình thời điểm để tìm kiếm
yếu tố kích hoạt để vào vị thế bán nhằm tận dụng xu hướng giảm giá
tiếp theo.
Rời xa vùng giá trị
Chúng ta có thể bắt đầu phân tích biểu đồ trong đó giá đã nằm ngoài một
vùng giá trị nhất định và đang di chuyển để tìm kiếm vùng cân bằng mới. Trong
bối cảnh chuyển động xu hướng này, nên chờ sự phát triển của thử nghiệm trên
một trong các cấp độ giao dịch mà chúng tôi xác định.
Tại thời điểm này, thật thuận tiện để nhớ lại những lời dạy của Richard
Wyckoff về cách thị trường vận động. Ai cũng biết rằng thị trường di chuyển
theo dạng sóng lên và xuống: do đó, kịch bản được đề xuất nhất thiết phải liên
quan đến việc chờ đợi làn sóng này, vốn sẽ có tính chất điều chỉnh, trước khi
tiếp tục đi theo hướng mất cân bằng xu hướng.

Điều quan trọng bây giờ là xác định các vùng có thể có để chờ giá phát
triển chuyển động điều chỉnh này. Phương pháp Wyckoff sẽ là tìm kiếm cơ hội tham
gia vào chuyển động xu hướng ngoài phạm vi Giai đoạn E.
Đây là một bối cảnh khó hiểu vì giao dịch theo
phương pháp này trải qua việc tìm kiếm các nến có chủ ý mới (SOS/SOWbar), các
cấu trúc nhỏ và các đợt rung chuyển mới (Rung lắc thông thường/Đẩy giá), nhưng
nó không gợi ý cho chúng ta vị trí để kỳ vọng phát triển những hành vi như vậy.
Ở đây chúng ta thấy tầm quan trọng của việc làm việc với các cấp độ và
vùng giao dịch dựa trên khối lượng này. Chúng giúp chúng tôi xác định các vị
trí rõ ràng hơn nơi giá có thể tăng cũng như cung cấp cho chúng tôi thêm dấu
chân để phân tích tình trạng của xu hướng. Ví dụ, kịch bản lý tưởng sẽ là chờ
đợi sự phát triển của một cấu trúc nhỏ phía trên khu vực có mức giao dịch như
VWAP hàng tuần hoặc bất kỳ mức nào khác.
Một khái niệm rất thú vị là chúng ta sẽ tiếp tục giao dịch theo hướng
tích lũy/phân phối cuối cùng cho đến khi thị trường phát triển cấu trúc theo
hướng ngược lại hoặc cho đến khi mất vùng giá trị được xác định cuối cùng.
Trong bối cảnh có xu hướng, chúng tôi sẽ chỉ ra vùng khối lượng giao
dịch cao có liên quan cuối cùng đang hỗ trợ cho một động thái như vậy. Nghĩa
là, nếu chúng ta đang trong một xu hướng tăng, chúng ta sẽ có nút giao dịch cao
cuối cùng (HVN) dưới mức giá hiện tại và nếu chúng ta đang trong một xu hướng
giảm, chúng ta sẽ xác định được HVN cuối cùng ngay trên giá. Các nút này cuối
cùng sẽ xác định sự thay đổi trong kiểm soát thị trường. Do đó, chúng tôi sẽ
chỉ đưa ra kịch bản ngược xu hướng khi vùng này bị phá vỡ. Để đi sâu hơn vào khái niệm này,
xem xét lại việc xác định xu hướng thị trường thông qua phân tích các
khu vực giao dịch được thấy trong phần sử dụng Hồ sơ Khối lượng.
7.2
XÁC ĐỊNH KHU THƯƠNG MẠI

VÀ CẤP ĐỘ
Khi chúng ta đã biết bối cảnh và xác định được mình muốn làm gì (mua hoặc bán), điều
thứ hai liên quan đến địa điểm. Điều này liên quan đến việc xác định chính xác vị trí
mà chúng ta kỳ vọng giá sẽ phát triển điểm vào lệnh.
Logic giao dịch hoàn toàn giống nhau trong mọi bối cảnh, hồ sơ và khung thời
gian: xác định các vùng và cấp độ giao dịch và đợi chúng kích hoạt để xác nhận sự mất
cân bằng và tham gia thị trường.
Tùy thuộc vào loại giao dịch bạn thực hiện, bạn có thể áp dụng những khái niệm
tương tự này vào giao dịch của mình.

Nếu bạn chủ yếu là người giao dịch trong ngày , bạn có thể sử dụng
hồ sơ của phiên trước làm cơ sở để xây dựng kịch bản và hồ sơ của
phiên hiện tại làm hỗ trợ.
Nếu bạn là nhà giao dịch dài hạn, bạn có thể thấy thú vị hơn khi phân
tích hồ sơ của tuần trước làm cơ sở để xác định vùng giao dịch; hoặc
Hồ sơ tổng hợp để bao gồm các tuần hoặc tháng và có thể xác định các
vùng giao dịch cao và thấp; cũng như tính đến VWAP của các khung thời
gian cao hơn như hàng tuần và hàng tháng.
Nếu bạn giao dịch cấu trúc , tốt nhất nên kéo các biên dạng cố định
được neo vào các cấu trúc làm việc và thiết lập các kịch bản dựa trên
vùng giao dịch của chúng.
Hoặc có thể điều tốt nhất cho bạn là thực hiện kết hợp tất cả những điều
trên. Cuối cùng, mỗi nhà giao dịch sẽ phải làm công việc cá nhân để
xác định cách họ cảm thấy thoải mái nhất vì không có quy tắc chung nào về việc
nên làm việc với hồ sơ nào. Điều quan trọng là các khái niệm này hoàn toàn
giống nhau đối với các bối cảnh giao dịch khác nhau.
Về điểm này, cần phải làm rõ rằng các hồ sơ đã hoàn thiện có mức độ liên
quan cao hơn các hồ sơ đang được hoàn thiện. Theo logic thuần túy, một cấu hình
vẫn đang được phát triển sẽ dễ bị ảnh hưởng bởi những thay đổi về cấp độ của
nó và do đó tầm quan trọng mà chúng ta có thể dành cho những điều này sẽ giảm
đi. Mặt khác, các hồ sơ hoàn thiện cuối cùng thể hiện sự đồng thuận cuối cùng
của thị trường và mức độ của chúng trở nên quan trọng hơn.
Về khoảng thời gian mà Hồ sơ tổng hợp sẽ bao gồm, không có quy tắc
chung. Bạn có thể muốn xem xét tuần trước, tuần hiện tại, tháng trước, tháng
hiện tại hoặc năm hiện tại. Ở đây bạn nhất thiết phải quyết định trên cơ sở
tùy ý. Không có hồ sơ nào tốt hơn hồ sơ khác và do đó công việc của nhà giao
dịch là xác định nên làm việc với hồ sơ nào. Điều được khuyến nghị là những
hồ sơ này bao gồm đủ hành động giá cả trên và dưới mức giá hiện tại để có
thể xác định các khu vực giao dịch chính, chủ yếu là các nút khối lượng cao
và thấp.
Do đó, việc tìm kiếm trình kích hoạt để nhập sẽ được thực hiện
dành riêng cho các khu vực đã được chỉ định, phân biệt giữa:
Vùng giao dịch công trình theo phương pháp Wyckoff.
Khu giao dịch: HVN và LVN.
Mức giao dịch: VAH, VAL, VPOC và VWAP.
Tùy thuộc vào bối cảnh giao dịch, chúng tôi sẽ ưu tiên chờ đợi một hoặc
các cấp độ khác:
Ở cực trị của phạm vi
Đây là giao dịch Wyckoff cổ điển trong lĩnh vực có khả năng rung chuyển
các mức cao/thấp của cấu trúc. Có thể giao dịch chính đợt rung chuyển như một
điểm vào tích cực hơn và kiểm tra đợt rung chuyển như một điểm vào thận trọng hơn
lối vào.
VAH/VAL. Khi tính đến các mức giao dịch trong Hồ sơ Khối lượng, chúng
tôi cũng sẽ có thể tìm kiếm sự đảo chiều ở các điểm cực trị của vùng
giá trị, đôi khi sẽ trùng với các điểm cực trị của cấu trúc. Giao dịch
phạm vi.
Bên trong phạm vi
Luôn luôn tính đến việc chúng ta nên ủng hộ mức Cao
Nút âm lượng và với khoảng cách đủ, chúng tôi sẽ chờ giá kết thúc:
LVN. Các Nút Khối lượng Thấp về bản chất là thiết lập các khu vực
tuyệt vời để tìm kiếm các cơ hội tiềm năng.
Trong bối cảnh này, lý tưởng nhất là xác định các khu vực đó thông
qua một hồ sơ bao trùm toàn bộ phạm vi.

VWAP và VPOC. Hoặc phiên hiện tại dành cho
nhiều nhà giao dịch trong ngày hơn hoặc hồ sơ bao gồm một số nhà giao dịch
trong số đó dành cho nhà giao dịch cơ cấu. Đây là những cấp độ quyết định
sự kiểm soát của thị trường nên chúng tôi sẽ đợi giá tạo ra sự
phá vỡ hiệu quả phía trên chúng và chúng tôi sẽ tìm điểm vào
đầu tiên để kiểm tra chúng.
Đôi khi giá sau khi tạo ra sự bứt phá như vậy sẽ không để lại bất
kỳ thử thách nào và động lượng sẽ nhanh chóng di chuyển giá để xảy ra
một bước vào mạnh mẽ hơn sau khi tạo ra chuyển động có chủ ý phá vỡ các
mức này.
Trong xu hướng tương tác với vùng giá trị
Sau khi bắt đầu mất cân bằng và đã đánh giá khả năng tiếp tục của
chuyển động, chúng tôi sẽ chờ đợi một đợt thoái lui để đánh giá điểm vào:
Mức độ hư hỏng của kết cấu. Đối với nhà giao dịch theo cấu
trúc, đây là một trong những mục nhập cổ điển khác của Wyckoff:
Tham gia kiểm tra sau khi đột phá. Ban đầu, chúng tôi sẽ đợi giá
ở khu vực Lạch/Băng bị hỏng, về bản chất, khu vực này sẽ là Nút
khối lượng thấp. Ngoài khóe mắt, chúng tôi cũng sẽ theo dõi các
mức giao dịch gần đó để không loại trừ khả năng tham gia
trường hợp giá đi cho bất kỳ trong số này, chủ yếu là cực đoan của khu vực
giá trị.
Điểm cực trị của vùng giá trị. Người giao dịch trong ngày hoặc người đơn
giản là không hoạt động có tính đến cấu trúc có thể định giá mục nhập sau
khi rời khỏi một vùng giá trị nhất định (ví dụ: của phiên hiện tại) và đợi
giá kiểm tra các điểm cực trị của Vùng giá trị của nó để vào. Tiếp tục
giao dịch.
VPOC của dãy. Đây sẽ là mức giao dịch cuối cùng ở trên để chờ đợi sự thoái
lui sau khi đột phá. Nếu nó ở xa điểm gãy, thì nên đưa kịch bản vào tình
trạng cách ly vì tại thời điểm đó giá sẽ quay trở lại vùng giá trị và đã
có độ sâu nhất định. Trong trường hợp này và theo nguyên tắc giao dịch của
Hồ sơ Khối lượng, cần phải kích hoạt loại giao dịch đảo chiều thất bại để
phục hồi phần cuối của vùng giá trị.
Đang có xu hướng rời xa vùng giá trị
Trong bối cảnh mất cân bằng nên chúng ta sẽ có lợi cho HVN (tích lũy/phân
phối).
Chúng ta có thể mong đợi một số đợt giảm giá ở bất kỳ cấp độ giao dịch nào mà
giá đang ở. Nếu cấp độ đầu tiên quá gần, có khả năng nó sẽ tìm kiếm cấp độ tiếp theo
một để phát triển một pullback với tỷ lệ nào đó so với động lượng trước đó.
Cấp độ của hồ sơ phiên trước đó. Nói chung, và do thực tế là chúng ta
đang ở trong bối cảnh xu hướng, các mức giá tìm thấy trước đó sẽ tương
ứng với các mức giá của phiên trước đó (Vùng giá trị, mức cực trị VWAP
và VPOC). Khi ngày diễn ra, chúng tôi cũng có thể đưa ra một số kịch bản
về mức độ hiện tại
phiên họp.
VWAP hàng tuần. Chúng tôi sẽ luôn chú ý đến vị trí của VWAP hàng tuần
vì nó đặc biệt hữu ích trong bối cảnh xu hướng này để tìm kiếm điểm kết
thúc của đợt thoái lui và điểm bắt đầu của một chuyển động bốc đồng mới.
VPOC của xung trước đó. Ngoài ra, chúng ta có thể lấy một hồ sơ cố định
về xung cuối cùng của giá và đã xác định được vị trí của VPOC của nó,
vì chúng ta đã biết rằng đây cũng là một khu vực rất thú vị để chờ giá.
NVG. Thật thú vị khi xác định các vùng có khối lượng giao dịch thấp
trong bối cảnh chúng ta đang giao dịch. Trong trường hợp này, chúng ta
có thể sử dụng các cấu hình khác nhau: phức hợp để xác định bối cảnh
chung; hồ sơ về động lượng trước đó và hồ sơ của các phiên trước đó.

Đối với tất cả các bối cảnh, chúng tôi sẽ muốn giao dịch theo hướng có
càng nhiều cấp độ giao dịch thì càng tốt. Thật thú vị khi chỉ ra rằng các
vùng hợp lưu của các cấp độ giao dịch rất được khuyến khích tìm kiếm các
điểm vào phía trên chúng, làm nổi bật sự kết hợp giữa VPOC và VWAP.
7.3
KẾ HOẠCH CHIẾN DỊCH
Khi chúng tôi đã hiểu rõ bối cảnh, chúng tôi biết loại chiến lược mà chúng
tôi sẽ cố gắng thực hiện và chúng tôi đã xác định được vị trí để chờ kích
hoạt mục nhập, đã đến lúc đặt kịch bản.
Thông thường, kịch bản tìm kiếm điểm kích hoạt mục nhập sẽ bao gồm một
hoặc hai bước di chuyển:

Một động tác
Giá sẽ được định vị theo ý tưởng của chúng tôi và do đó chúng tôi chỉ nên
chờ một hành động đơn giản sẽ đưa giá về khu vực giao dịch.
Nếu dựa vào ngữ cảnh thứ chúng ta muốn mua, chúng ta sẽ xác định
mức giao dịch mà chúng tôi có ở dưới mức giá có thể sẽ đi tới.
Mặt khác, nếu sau khi phân tích bối cảnh xong, chúng tôi xác định rằng lựa
chọn tốt nhất là giao dịch bán khống, chúng tôi sẽ xác định các mức giao dịch
ngay lập tức nhất ở trên để tìm kiếm kích hoạt nhập lệnh bán.
Trong ví dụ này, chúng ta thấy rằng chúng ta đang ở trong một bối cảnh
phạm vi và trong một tình huống có thể xảy ra Mùa xuân, vì vậy cách tiếp cận theo
kịch bản sẽ là chờ một chuyển động duy nhất phát triển thử nghiệm và tìm kiếm yếu
tố kích hoạt mua hàng.

Hai nước đi
Chúng ta có thể chỉ muốn mua hoặc bán nếu hành động giá nhất định xảy ra.
Nếu, dựa trên phân tích bối cảnh, chúng ta muốn mua, nhưng giá nằm dưới vùng
giao dịch, chúng ta nên đợi động thái định vị đầu tiên phía trên vùng này và động
thái thử nghiệm thứ hai. Bây giờ chúng ta sẽ ở trong một
vị trí để tìm kiếm kích hoạt mục nhập.
Điều tương tự cũng xảy ra nếu chúng ta muốn bán nhưng giá lại cao hơn vùng
giao dịch; trong trường hợp này, chúng ta nên đợi chuyển động phục hồi đầu tiên của
vùng và chuyển động kiểm tra thứ hai.

Trong ví dụ khác này, kết quả mà chúng tôi đưa ra là chúng ta đang ở
trong bối cảnh phạm vi trong đó giá đến từ việc phát triển một Mùa xuân tiềm
năng và có khả năng nghiêm trọng rằng đó là một phạm vi tích lũy.
Tại thời điểm chính xác đó và biết lộ trình mà phương pháp này đưa ra,
chúng tôi sẽ sẵn sàng chờ điểm mua sau khi nhìn thấy đột phá tăng giá (1) cộng
với thử nghiệm tiếp theo (2). Đối với bối cảnh chúng ta muốn mua nhưng giá không
nằm trong vùng hấp dẫn về mặt hoạt động (vì nó sẽ đối diện với vùng trọng điểm)
nên việc đề xuất một kịch bản hai nước đi là phù hợp.
Như chúng ta đã biết, giá có thể rời khỏi Upthrust sau 1 năm và đưa giá
trở lại vùng cân bằng, nhưng ban đầu chúng ta nên thiên về xu hướng tăng sau
khi thấy rằng xu hướng giảm và chuyển động tăng đột phá đáp ứng các đặc điểm.
Thị trường rõ ràng không phải lúc nào cũng đi theo cách tiếp cận của
chúng tôi. Rất nhiều trường hợp chúng ta sẽ thấy mình buộc phải thay đổi như thế nào
cảm giác dựa trên những gì giá đang làm. Đây là chìa khóa để liên tục phân
tích phản ứng của người tham gia khi có thông tin mới xuất hiện trên thị
trường.
Cách tốt nhất để tiếp cận quá trình xây dựng kịch bản này là thông
qua một giao thức xác thực liên tục. Đây là phản ứng tích cực với những gì
thị trường thực hiện (Nếu X, thì có thể là Y). Điều này có nghĩa là "Nếu
giá như thế này thì hãy kỳ vọng điều đó". Đó là một cách tiếp cận tối ưu để
luôn biết điều gì sẽ xảy ra với giá và sẵn sàng hành động với mức độ nhanh
chóng cần thiết.
“Nếu giá phá vỡ Creek thì tôi sẽ đợi nó kiểm tra để tìm mua. Mặt
khác, nếu có một đột phá thất bại, thì tôi sẽ đợi một đợt kiểm tra theo
hướng ngược lại để vào lệnh bán”
Chìa khóa ở đây là đánh giá tất cả các lựa chọn khả thi mà thị trường
có thể phát triển và ngay cả khi ban đầu chúng ta thiên về một phía, chúng
ta cũng phải luôn tính đến một kịch bản thay thế theo hướng ngược lại cho
phép chúng ta thực hiện thay đổi nhanh chóng. thiên vị nếu
cần thiết.
Một ví dụ là khi thị trường đối mặt với đỉnh của một cấu trúc. Chúng ta
đang ở trong một khu vực giao dịch, trong tình huống có khả năng xảy ra đột phá
hoặc rung chuyển tăng giá. Có thể là do bối cảnh, chúng tôi có xu hướng thiên
về đột phá tăng giá và do đó chúng tôi đang tìm kiếm các giao dịch mua để kiểm
tra đột phá; nhưng khi đến thời điểm, điều mà chúng tôi quan sát thấy là giá
lại quay trở lại phạm vi, từ chối tăng mạnh và rời khỏi trạng thái giống như
một cú giật tăng giá (Đẩy giá). Tại thời điểm đó, chúng tôi sẽ có đủ khả năng
để đọc nội dung này trong thời gian thực và thay đổi cách tiếp cận kịch bản để
tìm kiếm thông tin ngắn hạn.

7.4
QUẢN LÝ THƯƠNG MẠI
Mặc dù đúng là yếu tố quan trọng nhất của sự kết hợp này chắc chắn là tất
cả những gì phương pháp Wyckoff mang lại cho chúng ta, nhưng chúng tôi đã
thấy rằng các công cụ Hồ sơ khối lượng và Luồng lệnh chắc chắn có thể hữu
ích khi cải thiện kịch bản và phương pháp giao dịch của chúng tôi.
Nhờ các nguyên tắc của phương pháp Wyckoff, chúng ta sẽ có thể thiết
lập các tình huống; nhờ vào việc xác định các vùng và cấp độ giao dịch
theo Hồ sơ Khối lượng, chúng tôi sẽ có thể tinh chỉnh với độ chính xác cao
hơn ở nơi giá có nhiều khả năng đi tới nhất; và nhờ vào độ chính xác của
Luồng đơn hàng, nó sẽ cho phép chúng tôi xác nhận và hiệu chỉnh thêm trình
kích hoạt mục nhập.

7.4.1
LỐI VÀO
Bất kể bối cảnh giao dịch như thế nào, yếu tố kích hoạt gia nhập thị
trường sẽ luôn là một hành động biểu thị sự cố ý của một nhà giao dịch lớn
ủng hộ hướng đi của chúng tôi.
Để phân tích hành động giá thuần túy, chúng tôi sẽ tiếp tục làm việc
với các nến quan trọng:
Dấu hiệu thanh Sức mạnh (SOSbar). Nến tăng giá phạm vi rộng với
mức đóng cửa ở phần trên và khối lượng tương đối cao.
Dấu hiệu của thanh Điểm yếu (SOWbar). Nến giảm giá phạm vi rộng
với giá đóng cửa ở phần dưới và khối lượng tương đối cao.
Đối với những người muốn quan sát Luồng đơn hàng, tôi sẽ chỉ
khuyên bạn nên làm việc với các khái niệm đã được giải thích:
Mô hình chuyển hướng: hấp thụ và sáng kiến.
Mẫu tiếp theo: kiểm soát và kiểm tra.

Về bản chất, những gì chúng tôi tìm kiếm trong mô hình xoay chiều sẽ là xác nhận rằng SOS/
SOWbar mang lại sự chủ động; và trong trường hợp mất điểm kích hoạt ban đầu, chúng ta có thể tìm
kiếm điểm vào lại trong mô hình tiếp tục.
Thứ tự nhập
Như chúng ta đã thấy trong phần về các loại lệnh, người tham gia có thể nhập
thị trường theo những cách khác nhau, về cơ bản là với các lệnh Thị trường, Dừng hoặc Giới hạn.
Trong trường hợp của chúng tôi, chúng tôi sẽ sử dụng lệnh Dừng. Hãy nhớ rằng những thứ này
được đặt cao hơn giá hiện tại nếu chúng ta muốn mua; và thấp hơn giá hiện tại nếu chúng tôi muốn
bán.
Với sự phát triển của cây nến quan trọng, chúng ta có dấu hiệu đáng quan tâm rõ ràng, nhưng
thật thú vị khi sử dụng Lệnh dừng làm công cụ

bộ lọc dứt khoát gợi ý một số tính liên tục trong chuyển động được bắt đầu
bằng nến kích hoạt.
Đôi khi chúng ta sẽ thấy sự phát triển của thứ ban đầu trông giống
như một ngọn nến có chủ ý và ngay sau khi nó đóng cửa, giá sẽ đảo chiều
mạnh theo hướng ngược lại. Điều đã xảy ra là trong nội bộ một quá trình
tiếp quản đã diễn ra ở tất cả các mức giá này và các nhà giao dịch có năng
lực lớn hơn đang định vị mình ở phía đối diện. Bằng cách sử dụng loại lệnh
này, mặc dù đúng là chúng ta không thể thoát khỏi tình huống tiềm ẩn này,
nhưng trong nhiều trường hợp điều này xảy ra, nó sẽ ngăn cản chúng ta tham
gia thị trường.
Nếu chúng ta thực sự đang phải đối mặt với một chuyển động mất cân
bằng, thì điều này sẽ có động lực mạnh mẽ và nó sẽ tiếp tục đẩy theo hướng
đó. Với loại lệnh giới hạn này, chúng ta sẽ vào lệnh theo hướng có lợi cho
động lượng và sự mất cân bằng.
Trong mọi trường hợp, phần này cần được nhà giao dịch đánh giá sâu
hơn. Có thể tốt hơn là nên vào lệnh bằng lệnh thị trường sau khi đóng nến
kích hoạt, sau khi nhận thấy sự hung hãn trong đường đi mà không cần đợi
nến đóng hoặc thậm chí sử dụng lệnh giới hạn để vào lệnh khi có khả năng
thoái lui. Một trong hai lựa chọn có thể hợp lệ.
Tại sao bạn không nên vào lệnh bằng lệnh Limit
Đơn giản vì bạn sẽ đặt cược rằng động thái mà bạn mong đợi sẽ xảy ra và nếu
bạn còn nhớ, chúng ta đang giao dịch trong một môi trường hoàn toàn không chắc chắn
nên chúng ta không biết điều gì sẽ xảy ra.
Ví dụ: bạn có thể thấy biểu đồ trong tình huống mùa Xuân tiềm năng.
Nếu phân tích là chính xác, chúng tôi biết rằng lộ trình mà phương pháp luận đưa
ra sẽ trải qua việc tìm kiếm ít nhất là đỉnh của cấu trúc; vì vậy có thể bạn nghĩ
rằng đây là một lựa chọn tốt để đặt lệnh nhập Giới hạn Mua chờ thử nghiệm Mùa xuân
phát triển.
Nhưng việc kiểm tra như vậy có thể không bao giờ diễn ra và thay vào đó giá
sẽ tiếp tục giảm, xác nhận rằng phân tích của chúng tôi không chính xác, điều này
sẽ khiến chúng tôi phải chịu thêm lỗ. Vấn đề không nằm ở việc chấp nhận khoản lỗ
đó, vì nó là một phần của hoạt động kinh doanh, mà là cách tiếp cận cơ bản không
phải là vững chắc nhất.

Tại thời điểm bạn nhìn thấy tiềm năng Mùa xuân và đặt Giới hạn Mua,
bạn đang đặt cược rằng giá sẽ phát triển hai chuyển động: chuyển động giảm
giá để tạo ra thử nghiệm và chuyển động tăng giá sẽ đưa giá lên đỉnh phạm
vi. Và điều quan trọng là chúng ta chỉ có thể đề xuất phát triển một phong
trào.
Trong trường hợp này, ban đầu chúng ta có thể đề xuất chuyển động giảm
giá như một thử nghiệm vì chúng ta đang ở một vị thế mùa Xuân tiềm năng; và
khi giá đạt đến khu vực mà nó "nên" quay đầu, chúng ta phải phân tích lại
hành động giá và khối lượng để xem liệu sự mất cân bằng tạo ra xu hướng tăng
có xảy ra hay không và sau đó chúng ta có thể đề xuất chuyển động tăng giá
tiếp theo lên Creek.

Ý tưởng cơ bản là chúng ta phải phân tích liên tục sự tương tác giữa
người mua và người bán; và ngay cả khi chúng ta thiên về một phía dựa trên
bối cảnh, chúng ta phải xác nhận khi đến lúc rằng cách tiếp cận này là vững
chắc và chính thị trường đã xác nhận điều đó.
Nếu ở một vị trí thử nghiệm mùa xuân tiềm năng, chúng tôi thấy rằng
những người mua tích cực xuất hiện và đẩy giá lên cao, thì đây là dấu chân mà
chúng tôi cần xem để xác nhận rằng phân tích của chúng tôi có vẻ đúng và trong
trường hợp như vậy sẽ mang đến cho chúng tôi cơ hội giao dịch. Cũng nên nhớ
rằng việc thấy điểm vào lệnh của chúng tôi kích hoạt phía trên vùng được đề
xuất không liên quan gì đến việc giao dịch đó sau đó sẽ lãi hay lỗ. Như chúng
ta đã thấy, thông tin mới liên tục được đưa vào thị trường và điều này có thể
thay đổi nhận thức của người tham gia về chứng khoán bất cứ lúc nào.
7.4.2
CHẶN ĐỨNG TỔN THẤT
Từ quan điểm phương pháp Wyckoff thuần túy, chúng tôi sẽ tiếp tục
khuyên bạn nên đặt mức dừng lỗ ở phía bên kia của các nến và cấu trúc quan
trọng (thanh SOS/SOW). Logic là nếu lớn

các nhà giao dịch đã tích cực tham gia vào những diễn biến này, họ sẽ bảo vệ vị
thế của mình trong trường hợp giá đi ngược lại chúng.
Ngoài ra, chúng tôi sẽ luôn muốn đặt mức dừng lỗ ở phía bên kia của càng
nhiều cấp độ và vùng giao dịch càng tốt.
Vùng đầu tiên chúng tôi tìm kiếm sẽ là nút âm lượng thấp (LVN). Như chúng
tôi đã đề cập, về bản chất, vùng giao dịch thấp này có thể đóng vai trò như một sự
từ chối và đó chính xác là những gì chúng tôi đang tìm kiếm: trong trường hợp giá
đạt đến vùng này, nó sẽ gây ra sự quay đầu chữ V và sự từ chối này sẽ bảo vệ vị
trí của chúng tôi.
Cần phải lưu ý rằng cách khác để thể hiện sự từ chối là giá nhanh chóng
vượt qua các mức giá đó. Nếu vậy, nó chắc chắn sẽ tiếp cận và thực hiện điểm dừng
bảo vệ của chúng tôi. Vì chúng ta không biết điều gì có thể xảy ra nên chúng ta
nhất thiết phải sử dụng loại vùng này với tiền đề ban đầu rằng kiểu từ chối mà nó
thể hiện trong một chuyến thăm có thể xảy ra trong tương lai là kiểu quay đầu chữ
V.
Logic của việc sử dụng phần còn lại của các cấp độ hoạt động để bảo vệ vị
thế về cơ bản nằm ở chỗ một lượng lớn khối lượng sẽ được giao dịch trên chúng và
cũng có thể đóng vai trò là đòn bẩy khiến giá thay đổi.
Một số người có thể nghĩ rằng nếu các mức này hoạt động như nam châm do tính thanh
khoản nằm trên chúng thì tại sao lại sử dụng chúng để bảo vệ vị thế? Nếu chúng ta
được mua và chúng ta có chúng ở bên dưới, dựa trên nguyên tắc chúng hoạt động như
nam châm, sẽ không hợp lý khi nghĩ rằng giá sẽ đi tìm chúng sao? Logic ở đây là
tại thời điểm gia nhập, chúng tôi đang nỗ lực ủng hộ sự mất cân bằng về giá nhằm
tìm kiếm tính liên tục của nó. Và vì vậy nó là

thời điểm mà giá sẽ di chuyển khỏi các mức thường thể hiện sự cân
bằng và được tất cả mọi người chấp nhận. Nếu tại thời điểm thực tế,
sự mất cân bằng không như vậy, chúng ta vẫn có khả năng giữ được vị
thế nếu ở những cấp độ này những người tham gia quay trở lại thị trường.
Nếu chúng ta đang ở trong một tình huống mùa Xuân tiềm năng và
chúng ta thấy sự xuất hiện của SOSbar, chúng ta sẽ có thể tham gia
thị trường với lệnh Dừng mua tại điểm đột phá phía trên nến, rời khỏi
vị trí Dừng lỗ bên dưới chính nến kích hoạt ( #1) hoặc bên dưới toàn
bộ cấu trúc (#2).
Tại một trong hai điểm này, lệnh Cắt lỗ sẽ được bảo vệ trước
tiên bằng sự mất cân bằng được tạo ra trong nến kích hoạt; bởi bất kỳ
VWAP nào đã được tạo và bởi Vùng Giá trị Thấp trong cấu hình của cấu
trúc mà về bản chất là Nút Khối lượng Thấp.

Trong ví dụ giảm giá này, nếu thanh SOWbar xuất hiện cung cấp cho
chúng tôi kích hoạt mục nhập ngắn, chúng tôi sẽ đặt lệnh Dừng bán dưới
mức thấp nhất và chúng tôi cũng sẽ có một số vị trí cho lệnh Cắt lỗ: ngay
trên mức cao nhất của nó (#1), ở mức cao nhất mức cao được tạo ở lượt (#2)
và ở phía bên kia VPOC của biên dạng (#3).
Chúng ta sẽ được bảo vệ bởi chính cây nến, bởi một số VWAP và bởi
Vùng Giá trị Thấp của cấu hình, ngoài việc là Nút Khối lượng Thấp trong
trường hợp này còn trùng khớp với ICE (hỗ trợ) của cấu trúc.
Cần phải đưa ra quan điểm đối với VPOC của hồ sơ. Trong ví dụ này,
chúng ta có nó xa hơn một chút nhưng nó vẫn là một mức độ phù hợp cần tính
đến. Nhà giao dịch nên phân tích xem việc đặt điểm dừng ở mức đó vẫn có
tỷ lệ Rủi ro:Phần thưởng có thể chấp nhận được hay không.
Đây là một trong những đặc điểm của cách tiếp cận tùy ý và đó là
chúng ta phải thích ứng với hành vi thị trường. Đôi khi tất cả các cấp độ
sẽ hội tụ trong một phạm vi rất hẹp giúp chúng ta tự tin hơn; trong khi
những lúc khác chắc chắn chúng sẽ bị tách ra và chúng ta phải đánh giá vị
trí nào tối ưu hơn và liệu rủi ro có đáng hay không.

7.4.3
NHẬN LỢI NHUẬN
Trong cuốn sách đầu tiên của tôi "Phương pháp nghiên cứu chiều sâu của Wyckoff",
tôi đã liệt kê các hành động khả thi mà chúng ta có thể sử dụng để kiếm lợi nhuận. Chúng
tôi chủ yếu nói về:
1. Bằng chứng về thanh khí hậu. Đặc biệt hữu ích khi chúng ta không có
bất kỳ tham chiếu nào ở bên trái của biểu đồ.
2. Sau khi phát triển điểm dừng Giai đoạn A của giai đoạn trước
phong trào xu hướng.
3. Trong vùng thanh khoản được tạo ra bởi các biến động giá liên quan (trước đó
cao và thấp).
Nhờ có thêm Hồ sơ Khối lượng, chúng tôi có thể thêm một Hồ sơ Khối lượng mới
cách khách quan thậm chí còn hữu ích hơn khi chúng ta giao dịch giá theo hướng mà chúng
ta muốn chốt lời:

Ở những khu vực có giao dịch cao trước đó
Đó là về việc sử dụng các Nút khối lượng cao mà chúng tôi có theo
hướng giao dịch. Chúng tôi đã biết bản chất từ tính của những khu vực như
vậy và do đó chúng mang lại cho chúng tôi sự tự tin nhất định để sử dụng
chúng làm mục tiêu.
Được hỗ trợ bởi lý thuyết đấu giá, sau khi mất cân bằng, thị trường
sẽ tìm kiếm những nhà giao dịch có thành kiến ngược lại sẵn sàng giao dịch
lại. Đây là lý do tại sao giá sẽ di chuyển đến những khu vực mà trước đây
có giao dịch cao vì điều tương tự được dự đoán sẽ xảy ra lần nữa.
Điều rất quan trọng cần nhớ lại là tâm lý ngắn hạn của thị trường,
nơi các khu vực giao dịch cuối cùng sẽ có mức độ liên quan cao hơn về mặt
thu hút giá so với các khu vực cũ.
Khái niệm về Nút âm lượng cao khi đặt mục tiêu có thể hơi mơ hồ.
HVN là vùng, lệnh chốt lời là mức giá cụ thể, Đặt chính xác ở đâu? Vì mục
đích này, sẽ rất thú vị khi tính đến VPOC của vùng giá trị cụ thể đó. HVN
phục vụ chúng tôi để xác định vùng giá có thể xảy ra và VPOC của nó để
biết vị trí chính xác của mục tiêu.
Để giao dịch trong ngày nhiều hơn, việc xác định Điểm kiểm soát khối
lượng đang phát triển (DVPOC) có thể cực kỳ hữu ích . Đây là các mức giá
tại một thời điểm là VPOC cho một phiên, cho dù chúng có phải là VPOC cuối
cùng cho phiên đó hay không. Như chúng ta đã biết, VPOC của phiên này đang
thay đổi dựa trên các cuộc đàm phán diễn ra

vị trí, và cấp độ này thể hiện dấu chân của sự thay đổi. Nói tóm lại, những gì chúng
ta đang giải quyết là mức độ giao dịch cao và do đó rất có thể có một số hành vi từ
tính.
Trong ví dụ này, chúng ta thấy giá phân phối như thế nào trong hồ sơ này dưới
dạng P và diễn biến giảm giá sẽ tìm kiếm một DVPOC cũ bên dưới (1) để quay trở lại
từ đó dưới dạng V để đi kiểm tra lại một DVPOC khác của phiên hiện tại ở trên (2).
Cần lưu ý rằng chúng tôi chỉ tính đến những DVPOC chưa được thử nghiệm. Trong
ví dụ này, chúng tôi thấy các DVPOC khác đã được thử nghiệm và do đó sẽ không hợp lệ
để cài đặt mục tiêu, như trường hợp 3.
Điều tương tự cũng đúng với VPOC trần trụi . Chúng tôi chưa
đã thảo luận ở cấp độ này trước đây vì tính hữu ích của nó hầu như tập trung vào
độc quyền như một mức mục tiêu có thể. VPOC trần là VPOC từ các phiên trước chưa được
thử nghiệm. Không giống như DVPOC, VPOC trần là VPOC cuối cùng của phiên. Có số liệu
thống kê rằng
tuyên bố rằng VPOC từ các phiên trước sẽ được kiểm tra vào những ngày
tiếp theo với xác suất cao. Đó là lý do tại sao chúng rất thú vị để
tính đến.
Trong ví dụ sau đây chúng ta thấy từ tính được tạo ra bởi những
mức thu hút giá và thậm chí tạo ra một lượt tiếp theo.
Trong cả hai biểu đồ, các cấu hình khác nhau đã được sử dụng để
trực quan hóa cụ thể cấp độ này hoặc cấp độ khác (DVPOC và NakedVPOC).
Bạn nên sử dụng cả hai vì về bản chất, cả hai đều đại diện cho các
vùng giao dịch cao trước đó.

7.4.4
PHẢI LÀM GÌ KHI GIÁ TĂNG
KHÔNG CÓ CHÚNG TÔI?
Đôi khi chúng ta sẽ phải xem làm thế nào ngay cả khi tạo ra một kịch
bản tốt, việc tiếp cận giá sẽ bắt đầu chuyển động mà chúng ta đang tìm kiếm
mà không có chúng ta, có khả năng tham gia thị trường.
Nếu có điều gì đó không được khuyến khích thì hãy vào lệnh theo đà được
hướng dẫn bởi một loại tâm lý tiêu cực nào đó để mất chuyển động. Bước vào
tình trạng tuyệt vọng nói chung không phải là một chiến lược tốt về lâu dài.
Nếu giá đi mà không có chúng tôi thì hoàn toàn không có gì xảy ra, đó là một
phần của trò chơi giống như lệnh dừng lỗ. Nếu ý tưởng cơ bản không thay đổi,
chúng ta có thể tiếp tục tìm kiếm cơ hội tham gia vào các khu vực giao dịch mới.
Sẽ thú vị hơn nhiều khi thực hiện một kiểu xây dựng khác
đọc trong tình huống này coi như bạn đã phân tích tốt .
Mặc dù đúng là chúng tôi tiếp cận thị trường với mục tiêu cuối cùng là
thu được lợi nhuận từ các chuyển động của nó, nhưng thực tế là việc phân tích
đúng đã là một lý do để chúng tôi chắc chắn hài lòng.
Bài đọc cho thấy phân tích của bạn về ai đang kiểm soát thị trường và
động thái nào có khả năng xảy ra nhất là tốt và đây là

cực kỳ quan trọng như một ví dụ rằng cuối cùng kiến thức đã được nội
hóa và bằng cách tuân theo dòng đó, vấn đề là thời gian trước khi kết
quả xuất hiện.
Điều duy nhất thất bại là việc truy cập chính xác vào khu vực
mà bạn mong đợi mức giá; hoặc giá đó không để lại một yếu tố kích
hoạt thực sự nào để tạo ra việc gửi đơn đặt hàng. Trong mọi trường
hợp, cần phải nhớ rằng chúng ta hoàn toàn không kiểm soát được thị
trường và nhiệm vụ của chúng ta là thiết lập các kịch bản với xác
suất cao nhất có thể.
Ngoài ra, chúng ta cũng phải nhớ rằng, vì một trong những quy
tắc chính là bảo toàn vốn, bạn có thể đã không tận dụng được chuyển
động mà bạn mong đợi nhưng ít nhất bạn đã không ở sai vị trí của thị
trường và do đó bạn không thêm bất kỳ tổn thất nào.

PHẦN 8. NGHIÊN CỨU TRƯỜNG HỢP
Trong phần cuối cùng này, chúng ta sẽ xem chi tiết một số ví dụ thực tế trong
đó các khái niệm lý thuyết đã trình bày trước đây được áp dụng vào thực tế.
Như tôi luôn nhận xét, điều thực sự thú vị về loại ví dụ này là quan sát
cách thị trường có xu hướng đưa ra các kế hoạch giống nhau nhưng theo những cách
khác nhau tùy thuộc vào thời điểm. Đây là cái gì

chúng tôi đang đề cập đến khi chúng tôi tuyên bố rằng thị trường phải được cung
cấp "sự linh hoạt" trong việc phát triển các cơ cấu.
Đây là điều mà lẽ ra bây giờ bạn đã phải nội tâm hóa. Phương pháp Wyckoff
không phải là việc dán nhãn gần như một cách robot cho mọi hành động. Nó không
có ý nghĩa gì và chúng tôi đã giải thích lý do tại sao. Đó là việc phân tích các
hành động của thị trường một cách khách quan nhất có thể (cả những gì nó làm và
những gì nó không làm) để trao nhiều quyền kiểm soát hơn cho người mua hoặc người
bán.
Ngoài ra, phần này sẽ hữu ích để xem Hồ sơ Khối lượng và
Các bài đọc về Dòng lệnh được đưa vào kế hoạch giao dịch.
8.1
CHÉO TIỀN TỆ EURO/ĐÔ LA ($6E)
Biểu đồ vào ngày 2, 3 và 6 tháng 7 năm 2020. Bối cảnh phạm vi, giao dịch cực đoan;
cộng với bối cảnh xu hướng, giao dịch cách xa vùng giá trị.
Ví dụ này rất tiêu biểu cho hầu hết mọi thứ được nghiên cứu
vì nó chứa đầy những chi tiết thú vị.
Đầu tiên, chúng ta thấy điểm dừng của chuyển động giảm giá (SC, AR, ST) bắt
đầu từ đó một bối cảnh cân bằng hoặc cân bằng mới. UA đã gợi ý cho chúng tôi về ý
định mua có chủ ý trong Giai đoạn B bằng cách kiểm tra mức cao của cấu trúc. Mức tối
đa của cấu trúc có bản chất là LVN (Nút khối lượng thấp) như được phản ánh trong hồ
sơ của ngày đầu tiên.
LVN liên tục hoạt động như một vùng từ chối khiến giá thay đổi cho đến khi cuối cùng
nó vượt qua nó với tốc độ nhanh. Mùa xuân cộng với thử nghiệm của nó bắt đầu sự mất
cân bằng tăng giá, đẩy thị trường lên cao hơn một cách tương đối dễ dàng.
Nhìn sâu vào hành động Mùa xuân tiềm năng này trên biểu đồ dấu chân, chúng ta
thấy mô hình chuyển hướng có lợi cho người mua được thể hiện bằng vòng quay trên
Delta (-240 đến +183). Trong hành động đầu tiên này cần lưu ý rằng nến giảm giá không
thể hiện rõ ràng
quá trình tiếp quản tiềm năng, như chúng tôi khuyên bạn nên tìm kiếm; nhưng đây là
thực tế của thị trường. Không phải lúc nào chúng ta cũng thấy các mô hình lý thuyết
được trình bày theo cùng một cách và trường hợp này là hoàn hảo để minh họa cho sự
cần thiết phải mang lại sự linh hoạt cho thị trường và chuẩn bị sẵn sàng cho mọi thứ.
Ngoài việc không nhìn thấy quá trình tiếp quản tiềm năng này, mục
tiêu là sau một nến giảm giá trên phạm vi rộng và khối lượng giao dịch
lớn, giá không có tính liên tục và chuyển sang hướng tăng giá với cùng
mức độ tích cực (sự phân kỳ nỗ lực/kết quả).
Rất rõ ràng hành động sau đây được trình bày dưới dạng mô hình tiếp
tục với việc tạo điều khiển cộng với thử nghiệm. Sự kiểm soát sẽ được
phản ánh bởi vùng giao dịch tối đa trong nến tăng.
Chúng tôi thấy giá sẽ phát triển thử nghiệm như thế nào ngay tại vùng đó
để tiếp tục mất cân bằng đi lên từ đó.
Ngoài các động lực giá được thảo luận trong phạm vi, chúng ta cũng
có thể quan sát các tín hiệu khác về khối lượng như mức giảm trong suốt
quá trình phát triển của nó, sự xuất hiện của việc mua Weis nhiều hơn;
cũng như việc đọc phiên đấu giá đã kết thúc mà chúng ta có thể thực hiện
trong hồ sơ của ngày thứ 3. Khối lượng thể hiện một phiên đấu giá đã kết
thúc tiềm năng hợp lưu với một Mùa xuân tiềm năng là một tín hiệu rất thú
vị được cho là thiếu sự quan tâm để tiếp tục giảm.
Một điểm đáng quan tâm rất nổi bật khác là sự tiếp tục xảy ra khi
giá rời khỏi vùng giá trị và trong bối cảnh xu hướng tăng. Ở đây, khái
niệm di chuyển VPOC dường như hỗ trợ các mục nhập có thể có. Chúng ta
thấy sau khi di chuyển, giá tiếp tục phát triển tăng giá (C1 và C2) gần
như ngay lập tức. Đây là một đầu vào rất hữu ích cho loại bối cảnh này.
Trong phần tiếp theo thứ ba (C3), thị trường sẽ chạm đến một trong những
mức giao dịch quan trọng nhất, VWAP hàng tuần, để phát triển một động lực
đi lên mới từ đó.

Về các mục tiêu, mục tiêu đầu tiên (tp1) cần tính đến sẽ là khu vực
giao dịch cao trước đây (Nút khối lượng cao) cũng đã rời khỏi
DevelopmentVPOC. Và nếu không có tham chiếu khối lượng bổ sung ở bên
trái, các mục tiêu tiếp theo sẽ là xác định các vùng thanh khoản là mức
cao nhất có liên quan trước đó (tp2).

8.2
ĐỒNG/ĐÔ LA ($6 tỷ) TIỀN TỆ

ĐI QUA
Biểu đồ hồ sơ giao dịch tuần từ 29/6 đến 3/7/2020. Bối cảnh phạm vi, giao dịch bên trong; cộng với bối
cảnh xu hướng, giao dịch tương tác với giá trị
khu vực.
Trong trường hợp này, hồ sơ hoạt động đã được sử dụng làm hồ sơ được
thiết lập theo khối lượng giao dịch trong tuần trước. Như đã đề cập, không
có hồ sơ nào tốt hơn hồ sơ khác và do đó, việc lựa chọn phong cách giao
dịch mà mình muốn phát triển là tùy thuộc vào nhà giao dịch. Điều quan
trọng là hồ sơ bạn quyết định làm việc đã được hoàn thiện để tránh nhầm
lẫn khi sửa đổi cấp độ hiện tại.
Trong hộp màu đỏ đầu tiên, chúng ta sẽ ở vị thế giao dịch chờ kích
hoạt mục nhập. Chúng tôi đang ở trong vùng giá trị nhưng tương tác ngay
phía trên VPOC của hồ sơ, do đó, xu hướng của chúng tôi tại thời điểm đó,
nằm trên VPOC đó, sẽ thiên về việc tiếp tục tăng giá.
Giá phát triển cấu trúc thấp hơn và ở vị trí tiềm năng mùa xuân
trùng với đợt kiểm tra ở cấp độ hoạt động. Từ đó, nó tạo ra sự mất cân
bằng hướng lên đầu tiên khiến phần trên của nó bị gãy. Rất trực quan về
cách Weis tăng giá nổi bật báo hiệu rằng sự tham gia cao vào phong trào
đột phá; và hành động sau đây biểu thị sự thiếu quan tâm đến phong trào
như thế nào.
Ngay tại thời điểm chính xác đó, khi kết thúc chuyển động đột phá,
nhà giao dịch sử dụng các công cụ được đề xuất trong phương pháp này nhất
thiết phải thiên về việc tiếp tục tăng giá. Về cơ bản bởi vì chúng tôi
xuất phát từ việc quan sát một cấu trúc tích lũy nhỏ đã tìm cách phá vỡ
xu hướng tăng, do đó cho thấy rằng quyền kiểm soát rõ ràng thuộc về phía
người mua.
Như được đề xuất trong danh sách kiểm tra giao dịch, chúng tôi đã
giải quyết được điểm đầu tiên đó là: chúng tôi muốn làm gì, nên mua hay
bán. Trong trường hợp này và như chúng ta vừa tranh luận, chúng ta muốn
ủng hộ việc mua hàng. Bây giờ chúng ta cần trả lời điểm thứ hai trong
danh sách kiểm tra, đó là: nơi chúng ta muốn mua. là: chúng ta sẽ muốn
mua ở đâu. Chúng ta cần xác định mức mà chúng ta sẽ chờ giá. Trong ví dụ
này, chúng ta có một vùng hợp lưu rất quan trọng: Vùng Giá trị Cao của hồ
sơ hàng tuần bị phá vỡ, VWAP hàng tuần (đường màu xanh lá cây) và điểm
cuối trên của cấu trúc tích lũy trước đó (Lạch).
Việc xác định điểm thứ hai của danh sách kiểm tra sẽ dẫn chúng ta
ngay đến điểm thứ ba, đó là cách tiếp cận theo kịch bản. Trong trường hợp
này, vì chúng tôi đã ủng hộ mức giao dịch nên chúng tôi sẽ chờ một động
thái duy nhất để giá tự định vị trong vùng giao dịch của chúng tôi.
Khi giá đã đến đó, cuối cùng chúng ta sẽ phải đợi sự phát triển
của trình kích hoạt mục nhập, đây là một phần của bước bốn của danh
sách kiểm tra. Trong ví dụ này, chúng tôi đã sử dụng Dấu chân để trực
quan hóa luồng đơn đặt hàng và nó cho phép chúng tôi thấy sự tham gia
của những người mua tích cực được thể hiện trên hai nến này với delta
dương là 685 và 793 cũng để lại sự mất cân bằng trong cột ASK. Chúng
tôi đã hoàn thành danh sách kiểm tra của mình và do đó sẵn sàng gửi
lệnh tham gia thị trường.
Quản lý vị thế được khuyến nghị là đặt lệnh dừng mua tại điểm
phá vỡ của nến tăng giá, với mức dừng lỗ ở mức thấp nhất của nến giảm
giá. Quay trở lại biểu đồ trước, chúng ta cần xác định mức giao dịch
thú vị để chốt lời hoặc nếu không đạt được mức đó thì mức cao trước đó
sẽ thiết lập vùng thanh khoản rõ ràng. Trong trường hợp này, xa hơn về
phía bên trái, chúng tôi sẽ xác định được một VPOC cũ chưa được thử
nghiệm (nakedVPOC).
8.3
CHỈ SỐ S&P500 ($ES)
Biểu đồ ngày 17/7/2020. Bối cảnh phạm vi, giao dịch bên trong. Bắt đầu
đảo chiều tăng giá.
Trong biểu đồ khung thời gian 15 phút đầu tiên này, chúng ta có điểm thoát của
giá dưới vùng giá trị của ngày hôm trước để bắt đầu phát triển trong đó
khu vực một phạm vi mới.
Ban đầu và ủng hộ nguyên tắc giao dịch là liên tục giảm giá, trừ khi bối cảnh dài
hạn hơn có thể khiến chúng ta có xu hướng khác, lẽ ra chúng ta nên sẵn sàng ủng hộ việc
tham gia bán khống trong một thử nghiệm tiềm năng đối với Vùng Giá trị Thấp trong hồ sơ
của phiên trước đó.
Thay vào đó, những gì chúng ta thấy là giá cố gắng quay trở lại Vùng giá trị thấp
và thực hiện điều đó trước một cú giật xuống mức thấp kích hoạt chuyển động tăng giá. Ở
đây chúng ta có thể thấy tầm quan trọng của việc xử lý các tình huống khác nhau tùy thuộc
vào cách hành xử của giá và việc đánh giá liên tục các chuyển động.
Nếu chúng ta nhìn kỹ vào biểu đồ, sau khi vào lại Vùng giá trị, giá sẽ quay trở
lại để kiểm tra vùng mà VWAP hội tụ. Có thể đợt kiểm tra đó, vì nó thấp hơn một chút so
với VAL nên sẽ không mang lại cho chúng tôi sự tự tin để giao dịch nó như một giao dịch
mua; nhưng cơ hội sẽ xuất hiện tiếp theo khi giá phục hồi VA và bây giờ nó để lại sự kiểm
tra bên trong.
Trong biểu đồ sau đây về khung thời gian ngắn hơn (5 phút), chúng ta thấy hành
động này chi tiết hơn. Ở đây cấu trúc theo phương pháp Wyckoff dễ nhận biết hơn. Mặc dù
điểm dừng của chuyển động giảm giá không thực tế lắm, nhưng chúng tôi thấy một số mức độ
ngang hàng hóa và thử nghiệm Spring plus khởi nguồn cho sự đột phá tăng giá. Một lần
nữa, việc hình dung chỉ báo sóng Weis rất hữu ích, cho thấy sự hỗ trợ về mặt thể chế của
sự chuyển động. Sau khi đột phá, chúng ta không vào lại phạm vi chấp nhận
các mức này.
Hiện tại, khi chúng tôi đang ở trong tình huống BUEC tiềm ẩn có thể
gây ra sự mất cân bằng tăng giá, chúng tôi đang chờ đợi sự xuất hiện của
trình kích hoạt mục nhập cho phép chúng tôi khởi chạy các lệnh mua.
Do đó, đã đến lúc bắt đầu hình dung biểu đồ Dấu chân để tìm kiếm
mô hình chuyển hướng cảnh báo chúng ta về sự mất cân bằng có lợi cho các
nhà đầu cơ đang mở vị thế mua.

Đây chính xác là những gì chúng ta thấy được thể hiện trong hộp hiển thị.
Ngoài thực tế là việc tiếp quản tiềm năng là trực quan, sự mất cân bằng được phản
ánh trong nến tăng giá này, với khối lượng tương đối cao hơn mức trung bình và
nói một cách tương đối là delta rất dương, có mức độ liên quan lớn hơn. Sau khi
nhìn thấy điều này, chắc chắn đã đến lúc gửi lệnh mua.
Với tư cách là mục tiêu, trước tiên chúng ta sẽ có đầu đối diện của vùng
giá trị, trong trường hợp này là Vùng giá trị cao, một mức cũng hội tụ như được
thấy trong biểu đồ thứ hai với vùng VPOC trước đây.
8,4
ĐÔ LA MỸ/ CANADA
ĐÔ LA TIỀN TỆ CHÉO
($6C)
Biểu đồ ngày 22 tháng 7 năm 2020. Bối cảnh phạm vi, giao dịch ở các điểm cực trị.
Giá bắt đầu phiên vào ngày hôm sau trong vùng giá trị của ngày hôm trước,
nơi giá bắt đầu đi ngang gợi ý cho chúng ta về sự cân bằng tổng thể giữa người
mua và người bán. Định giá của các đại lý đang hoạt động tại thời điểm đó rất
giống nhau, điều này gây ra sự luân chuyển liên tục quanh khu vực trung tâm.
Với bối cảnh cơ bản này; và theo giả thuyết rằng thị trường tiếp tục ở
trạng thái cân bằng này, không có thông tin mới nào xuất hiện khiến những người
tham gia thay đổi định giá của họ, nguyên tắc hoạt động cần thực hiện là tìm
kiếm sự đảo chiều ở các điểm cực trị; nghĩa là, tìm kiếm các giao dịch mua khi
giá tương tác với phần thấp của giá trị (Vùng giá trị thấp) và doanh số bán
hàng ở phần cao (Vùng giá trị cao).
Do đó, chúng tôi đã sẵn sàng để thiết lập các kịch bản. Chúng tôi biết
những gì chúng tôi muốn làm (mua hoặc bán) và chúng tôi biết chính xác vị trí
mà chúng tôi sẽ đợi giá để tìm điểm kích hoạt mục nhập. Điều này có nghĩa là
phải có kế hoạch và không chạy theo giá một cách phản ứng và theo đà.
Như bạn có thể thấy trên biểu đồ, giá cuối cùng sẽ chạm đến đáy của
vùng giá trị. Nó thực hiện một bài kiểm tra rất chính xác và từ đó nó phóng
sang hướng cực đoan ngược lại. Chuyển động này có thể được gắn nhãn trong
các sự kiện của phương pháp Wyckoff là một Mùa xuân tiềm năng vì nó sẽ làm
rung chuyển những điểm yếu của cấu trúc nhỏ đã được tạo ra trong hai ngày.
Tại thời điểm chính xác đó, có thể hữu ích khi hình dung biểu đồ luồng
đơn đặt hàng để xác nhận hay không kích hoạt mục nhập mua của chúng tôi.
Chúng tôi đang ở đúng vị trí và; vì chúng ta biết rằng giá có thể kéo dài
thêm một chút trước khi quay đầu hoặc thậm chí tiếp tục diễn biến giảm giá,
chúng ta cần thấy điểm mua tích cực phía trên khu vực đó để xác định thời
điểm có thể bắt đầu mất cân bằng theo hướng tăng
Và ngay tại vị trí của Mùa xuân tiềm năng, chúng ta thấy sự xuất hiện
của sự mất cân bằng đó trên cột ASK, điều này có thể gợi ý các điểm mua đầu
cơ. Đây sẽ là tín hiệu mà chúng ta đang tìm kiếm trước khi tiến hành gửi lệnh.
Như chúng ta có thể thấy, giá sau đó sẽ tiến về phía cực đối lập, vượt
qua toàn bộ vùng giá trị. Đây là một ví dụ về giao dịch theo nguyên tắc Hồ sơ
Thị trường 80%. Nguyên tắc gợi ý rằng; trong trường hợp giá cố gắng phá vỡ
vùng giá trị và không thành công, hãy nhập lại, giá có 80% cơ hội đạt đến đầu
đối diện của vùng giá trị.
Mặc dù chiến lược này có nguồn gốc từ Hồ sơ thị trường, nhưng nguyên tắc tương
tự có thể được sử dụng khi làm việc với Hồ sơ khối lượng do những điểm tương
đồng trong lý thuyết của chúng.
Do đó, việc chốt lời trong trường hợp này sẽ rất rõ ràng: bằng cách
kiểm tra Vùng Giá trị Cao của hồ sơ giao dịch. Nếu giá đạt đến điểm này, tình
hình sẽ rất thú vị vì chúng ta sẽ đến từ một Mùa xuân tiềm năng; như chúng ta
đều biết, đó là sự kiện làm mất cân bằng sự kiểm soát của cấu trúc hướng lên.
Vì vậy, nếu chúng ta phân tích đúng thì nó vẫn phải phát triển thêm ít nhất
một xu hướng đi lên nữa.
sự chuyển động.
Đó sẽ là lộ trình mà chúng tôi sẽ thực hiện, nhưng chắc chắn thử nghiệm
đối với VAH là khu vực quản lý đầu tiên của chúng tôi. Ở đây bạn có thể quyết
định đóng toàn bộ vị thế hoặc để lại một số hợp đồng, nhưng điều chúng ta nên
làm ít nhất là bảo vệ vị thế; nghĩa là di chuyển mức dừng lỗ đến mức vào lệnh
(được gọi là Điểm hòa vốn)

8,5
ĐỒNG/ĐÔ LA ($6 tỷ) TIỀN TỆ

ĐI QUA
Ngày 03 tháng 8 năm 2020. Bối cảnh xu hướng, giao dịch tương tác với vùng giá trị.
Ví dụ về giao dịch trong ngày có lợi cho bối cảnh ngắn hạn, trong
trường hợp này, sử dụng hồ sơ giao dịch của phiên trước đó.
Việc chúng tôi sử dụng hồ sơ của các phiên trước làm khuôn khổ để làm
cơ sở cho giao dịch của mình không có nghĩa là các nguyên tắc của phương pháp
Wyckoff bị bỏ qua một bên. Như chúng ta có thể thấy, về cơ bản nó giống nhau;
sự khác biệt duy nhất là ở khung thời gian được sử dụng.
Bất kỳ nhà giao dịch Wyckoff nào có một số kinh nghiệm đều có thể xác
định cấu trúc và gắn nhãn cho tất cả các sự kiện mà phương pháp luận dạy chúng
ta trong hồ sơ đó. Hơn nữa, vào thời điểm nó được chỉ ra là khu vực cần tìm
kiếm yếu tố kích hoạt mục nhập, các nhà phân tích sắc sảo nhất sẽ có thể xác
định được một cấu trúc mới. Đây là điều quan trọng, bối cảnh, điều bạn sẽ ủng
hộ (mua hoặc bán) dựa trên biến động của giá.
Trong ví dụ này, khi thấy rằng chúng ta đang đến từ một cơ cấu phân
phối, ban đầu chúng ta sẽ thiên về bán khống. Bước tiếp theo sẽ là xác định
thời điểm chúng ta sẽ đợi giá tiến hành tìm kiếm yếu tố kích hoạt. Ở đây,
vùng thú vị đầu tiên là Vùng giá trị thấp của cấu hình.
Trong thời điểm hiện tại, thị trường bắt đầu phân cấp để tạo ra giá trị
mới trong lĩnh vực này. Đây là tín hiệu chấp nhận phân phối trước đó, vì vậy
chúng tôi có thể thêm một đầu vào nữa có lợi cho kịch bản giảm giá của mình.
Khi giá nằm trong vùng giao dịch được đề xuất, chúng ta sẽ có sự kết
hợp quan trọng của các sự kiện vì một mặt chúng ta sẽ

phát triển thử nghiệm vùng giá trị cũ bị phá vỡ; và phong trào này cũng có thể là
một phần của sự thay đổi cấu trúc mới sẽ hình thành
Đây sẽ là thời điểm lý tưởng để phân tích biểu đồ Dòng lệnh và xem điều gì
đang xảy ra bên trong các chân nến và liệu trong ngắn hạn, trình kích hoạt mục nhập
của chúng tôi có được xác nhận hay không.
Và ngay tại vị trí đó, những gì chúng ta thấy là một sự chuyển hướng giảm
giá với nhiều động thái bán ra mạnh mẽ. Ngay trong cây nến tăng giá cuối cùng,
chúng tôi có thể đề xuất một số giao dịch mua tiếp quản được chứng minh bằng khối
lượng lớn, số lượng thực thi lớn diễn ra trong cột ASK và sự tiếp tục không tăng
giá được phản ánh ở bấc trên.
Sau đó, sự tham gia bán lớn được chứng minh chủ yếu bởi đồng bằng âm lớn gợi
ý một sáng kiến bán và có thể bắt đầu mất cân bằng giảm giá. Nến giảm giá tiếp theo
sẽ đóng vai trò là
xác nhận chắc chắn về quyền kiểm soát của người bán: nến phạm vi rộng, với khối
lượng tốt và đóng cửa ở mức thấp, những gì chúng ta biết theo phương pháp Wyckoff
là SOWbar (Dấu hiệu của Thanh điểm yếu).

Những ví dụ này rất hữu ích để thấy được vô số cách thức mà cùng một
hành động, như trong trường hợp này là chuyển hướng giảm giá, có thể xuất hiện
trên biểu đồ. Đôi khi nó sẽ rất rõ ràng cả quá trình tiếp quản và sáng kiến;
và những lúc khác thì sẽ không như vậy. Vì chúng tôi đang ở trong một khu vực
giao dịch cụ thể và chúng tôi nhận được sự hỗ trợ của bối cảnh, sẽ thú vị hơn
nếu ưu tiên xuất hiện sáng kiến theo hướng mà chúng tôi kỳ vọng thị trường sẽ
chuyển sang hình dung quá trình tiếp quản trước đó, vì như chúng ta thấy nó
không phải lúc nào cũng xuất hiện một cách chân thực nhất.
Không giống như quá trình tiếp quản, sáng kiến sẽ là một hành động không
thể thiếu (đối với những nhà giao dịch quyết định phân tích luồng lệnh), vì
cuối cùng chúng ta đang chờ đợi những nhà đầu cơ đó xuất hiện để làm mất cân
bằng quyền kiểm soát một cách chắc chắn.
Cuối cùng, trong giao dịch này, khả năng Chốt lời sẽ nằm ở mức cũ đó là
VPOC và về bản chất, mức đó thể hiện một khu vực giao dịch cao ngay cả trong
ngắn hạn.
8,6
CHÉO TIỀN TỆ EURO/ĐÔ LA
($6E)
Ngày 31/08/2020. Phạm vi bối cảnh, giao dịch bên trong. Nguyên tắc đảo ngược
thất bại.
Loại giao dịch này thường gây ra các vấn đề lớn về niềm tin vì ban đầu chúng
tôi xuất phát từ việc ưu tiên kịch bản đảo chiều và sau đó thay đổi xu hướng.
Cũng sử dụng hồ sơ của ngày hôm trước làm cơ sở giao dịch, chúng tôi thấy rằng
vào ngày cuối cùng, giá cố gắng rời khỏi vùng giá trị này qua phần trên của nó, gây
ra sự từ chối và quay trở lại phạm vi. Tại thời điểm đó, chúng ta bắt đầu tìm kiếm
điểm vào ngắn thuận theo nguyên tắc đảo chiều.
Sự đảo chiều thất bại là một ví dụ hoàn hảo về lý do tại sao nên sử dụng các
mức giao dịch để quản lý vị thế khi giá tương tác với chúng.
Chúng là những khu vực mang tính quyết định và chúng tôi không biết điều gì sẽ xảy ra,
do đó điều duy nhất chúng tôi có thể kiểm soát là giảm thiểu rủi ro khi giao dịch.
Nếu ngay phía trên vùng giao dịch đã xác định, chúng ta thấy sự đảo chiều giống
như biểu đồ dấu chân, thì ít nhất hai quyết định có thể được đưa ra kịp thời. Đầu
tiên, nếu chúng ta đang ở vị thế bán, chúng ta có thể muốn đóng vị thế và tránh chạm
vào Điểm dừng lỗ ngay cả khi nó đã ở vị trí Hòa vốn. Kiểu quản lý tích cực này, vào
những thời điểm như thế này, rất quan trọng vì nó sẽ cho phép chúng tôi giảm thiểu rủi
ro hơn nữa bằng cách có thể lấy thêm một vài điểm khỏi thị trường. Mặt khác, nếu bối
cảnh dài hạn đi kèm, bạn có thể muốn tham gia mua hàng theo nguyên tắc đảo ngược thất
bại này.
Trong trường hợp cân nhắc mua hàng, có một chi tiết thú vị cần tính đến. Vì
điểm kích hoạt mục nhập thấp hơn VWAP hàng tuần nên có thể là một lựa chọn tốt để thực
hiện giao dịch như vậy với đòn bẩy thấp hơn, vì
ví dụ, trong thị trường CFD. Đây là một ví dụ hoàn hảo để đánh giá khả
năng giao dịch cùng một tài sản ở các thị trường khác nhau tùy thuộc
vào mức độ tin cậy của chúng tôi đối với giao dịch được đề cập. Nếu
chúng ta thấy mình ở trong một tình huống như thế này mà chúng ta quan
sát thấy các yếu tố đó trái ngược với kịch bản đề xuất, điều nên làm
nhất là không nên giao dịch trong thị trường có đòn bẩy như thị trường
tương lai; và ngược lại, để đến một thị trường cung cấp loại hình giao
dịch ít đòn bẩy hơn như CFD.
Đi sâu hơn vào khái niệm làm việc với các nhà môi giới và thị
trường khác nhau, điều quan trọng cần nhớ là bạn không nhất thiết phải
bó buộc mình vào bất kỳ loại hình giao dịch cụ thể nào. Bạn có thể muốn
thực hiện giao dịch đầu cơ ngắn hạn đối với tài sản được đề cập trên
thị trường tương lai; và điều này không phù hợp với việc đề xuất các
kịch bản bao gồm khoảng thời gian dài hơn và thực hiện các giao dịch
trung hạn như vậy bằng cách sử dụng CFD đã được đề cập; và cũng có thể
thực hiện giao dịch dài hạn hơn với cổ phiếu giao ngay hoặc quỹ giao
dịch trao đổi (ETF) chẳng hạn.

Đây là một trong những lợi ích của phương pháp này, tính phổ
quát của nó. Việc đọc nó, dựa trên động cơ thực sự của thị trường, sự
tương tác liên tục giữa người mua và người bán, có giá trị như nhau
bất kể nội dung và tính thời vụ; với yêu cầu cơ bản duy nhất là tài
sản cụ thể có đủ tính thanh khoản.

THƯ MỤC
Aldridge, I. (2010). Giao dịch Tần suất Cao: Hướng dẫn Thực hành
đến chiến lược thuật toán và hệ thống giao dịch. Công ty TNHH John Wiley & Sons
Alexander Thương mại, LLC. (2008). Ứng dụng giao dịch thực tế
Hồ sơ thị trường.
Brooks, A. (2012). Xu hướng hành động giá giao dịch. Giao dịch Wiley.
Giao dịch Daniels. (2018). Các loại giao dịch tương lai: Cơ sở, chênh lệch,
.
Bảo hiểm rủi ro có được https:// từ
www.danielstrading.com/2018/02/06/types-futures-trades-basis- Spread-hedgeç
Delgado-Bonal, A. (2019). Định lượng tính ngẫu nhiên của
Cổ phần thị trường. thu được từ Báo cáo khoa học:
https://doi.org/10.1038/s41598-019-49320-9
Công ty TNHH đối tác Diaman (2017). Thị trường tài chính mang tính ngẫu
nhiên hay tất định? Lấy từ http://blog.diamanpartners.com/are-financial-markets-
random-or-deterministic
Edwin Oswaldo Gil Mateus, HD (2016). Thị trường tài chính, hiệu quả và sự
thích ứng.
Lấy từ http://dx.doi.org/10.19052/ed.3735
Hawkins, P. S. (2003). Steidlmayer trên thị trường: Giao dịch với
Hồ sơ thị trường. John Wiley & Con trai.
Hiệp hội thị trường lành mạnh (2015). Mặt tối của nhóm: Nhà đầu tư nên
học gì từ hành động của cơ quan quản lý.
James F. Dalton, ET (1993). Tâm trí về thị trường.
Jones, D.L. (1993). Giao dịch quyền lực dựa trên giá trị - Sử dụng đường
cầu lớp phủ để xác định xu hướng và dự đoán diễn biến thị trường. Công ty xuất
bản Probus.
Jones, D.L. (2002). Lý thuyết thị trường đấu giá. Cisco Tương lai.
Keppler, J. (2011). Lợi nhuận với hồ sơ thị trường: Xác định giá trị thị
trường theo thời gian thực.
Marketplace Books Inc.

Koy, P. S. (1986). Thị trường & Logic thị trường. Báo chí Nhím.
Lewis, M. (2018). Flash Boys. Norton & Công ty.
Lloret, VM (2016). Hướng dẫn Giao dịch.
Lo, AW (2017). Thị trường thích ứng: Sự phát triển tài chính với
tốc độ tư duy. Nhà xuất bản Đại học Princeton.
Nasdaq. (2019). Tổng số thị trường. Một kế hoạch chi tiết cho một ngày mai tốt đẹp hơn.
Patterson, S. (2013). VÒNG TỐI: Sự trỗi dậy của các nhà giao dịch máy
móc và sự gian lận của thị trường chứng khoán Hoa Kỳ. Ngôi nhà ngẫu nhiên
LCC US.
Peter Gomber, Cử nhân (2011). Giao dịch tần số cao.
Piras, A. F. (2018). Hành vi không ngẫu nhiên trong thị trường tài
thu được từ chính.
https://www.researchgate.net/publication/322820666_Non_Random_Patterns_i
n_End ancial_Markets
KHÔ. (2011). Quán rượu. Số 141 (3/11) Khái niệm cơ bản về giao dịch.
hiểu các cách khác nhau để mua và bán cổ phiếu.
Thông tin chi tiết SIFMA. (2019). Cấu trúc thị trường giao dịch điện tử
Lót.
Tapiero, P.d. (2014). Có ánh sáng trong giao dịch đen tối? MỘT GARCH
phân tích các giao dịch trong dark pool.
Valtos, M. (2015). Luồng lệnh giao dịch – Hiểu &
Thu lợi nhuận từ thông tin do thị trường tạo ra khi nó diễn ra.
Verniman. (2020). Giao dịch tương lai . Lấy từ https://
verniman.blogspot.com/ Warner, J. (2019). Giao dịch tần số cao giải thích:
tại sao nó lại giảm? Lấy từ https://www.ig.com/au/trading-strategies/high-
Frequency-trading-explained--why -has-it-decreased--181010
Wedow, MP (2017). Vùng tối trong vốn cổ phần châu Âu.
Wikipedia. (2021). Giao dịch thuật toán . Thu được từ
https://en.wikipedia.org/wiki/Algorithmic_trading
SỰ NHÌN NHẬN
Tôi chân thành hy vọng rằng việc nghiên cứu cuốn sách này đã mang lại giá trị cho bạn và sẽ
giúp bạn đạt được cấp độ cao hơn trong hoạt động của mình với tư cách là một nhà giao dịch
hoặc nhà đầu tư.
Nội dung dày đặc và đầy đủ các sắc thái. Việc tiếp thu tất cả kiến thức chỉ bằng một
bài đọc đơn giản là rất phức tạp, vì vậy tôi khuyên bạn nên quay lại để thực hiện một nghiên
cứu mới cũng như ghi chú cá nhân để hiểu rõ hơn.
Tôi rất muốn biết ý kiến của bạn về cuốn sách nên tôi mời bạn
để lại một đánh giá.
Như bạn biết, tôi liên tục nghiên cứu và chia sẻ thêm thông tin, vì vậy tôi mời bạn
viết thư cho tôi theo địa chỉ info@tradingwyckoff.com để tôi có thể đưa bạn vào danh sách mới
và nhận các bản cập nhật nội dung trong tương lai miễn phí.
Hẹn gặp lại bạn trên mạng xã hội!
Twitter
Youtube
Instagram
Web
GIỚI THIỆU VỀ TÁC GIẢ
Ruben Villahermosa Chaves là nhà phân tích và giao dịch độc lập trên thị
trường tài chính kể từ năm 2016.
Ông có kiến thức sâu rộng về phân tích kỹ thuật cũng như
phát triển các chiến lược giao dịch dựa trên phân tích định lượng.
Niềm đam mê đối với thế giới đầu tư đã khiến anh ấy dành rất nhiều
thời gian đào tạo về chủ đề này mà anh ấy cố gắng phổ biến.
xuất phát từ nguyên tắc trung thực, minh bạch và trách nhiệm.
SÁCH CỦA TÁC GIẢ NÀY
Phương pháp Wyckoff chuyên sâu
Phương pháp Wyckoff là một phương pháp phân tích kỹ thuật để giao
dịch trên thị trường tài chính dựa trên nghiên cứu mối quan hệ giữa
lực cung và cầu.

Cách tiếp cận rất đơn giản: Khi các nhà giao dịch lớn muốn mua hoặc
bán, họ thực hiện các quy trình để lại dấu vết và có thể quan sát được
trên biểu đồ thông qua giá cả và khối lượng.
Phương pháp Wyckoff dựa trên việc xác định sự can thiệp này của
chuyên gia để cố gắng làm sáng tỏ ai là người nắm quyền kiểm soát thị
trường với mục đích giao dịch với họ.
Bạn sẽ học cái gì?
Thị trường di chuyển như thế nào . Thị trường được hình thành bởi những chuyển động trong
sóng phát triển xu hướng và chu kỳ.
3 định luật cơ bản . Phương pháp tùy ý duy nhất mà
có một logic cơ bản đằng sau nó
1. Quy luật cung cầu.
2. Luật Nhân Quả.
3. Quy luật nỗ lực và kết quả.

Quá trình tích lũy và phân phối .
Phát triển các cấu trúc xác định hành động của các chuyên gia vĩ đại
Các sự kiện và giai đoạn của Phương pháp Wyckoff . Trà
các hành động thị trường quan trọng sẽ cho phép chúng tôi thực hiện phân tích sáng suốt
Giao dịch . Chúng tôi kết hợp bối cảnh, cấu trúc và khu vực giao dịch để
đặt mình đứng về phía các nhà giao dịch vĩ đại.

Wyckoff 2-301-440

Uploaded by

Document Information

Copyright

Available Formats

Share this document

Share or Embed Document

Sharing Options

Did you find this document useful?

Is this content inappropriate?

Copyright:

Available Formats

Wyckoff 2-301-440

Uploaded by

Copyright:

Available Formats

Machine Translated by Google

kiểm soát cũ (DevelopingVPOC).

quy tắc 80% của Hồ sơ Thị trường.

5.8.3 TIẾP TỤC

đột phá trước đó là hướng có thể xảy ra nhất.

từ bên ngoài hồ sơ làm việc.

giá trị cuối cùng của nó.

5.8.4 NGUYÊN TẮC ĐẢO NGƯỢC THẤT BẠI

khi nhìn thấy hành động giá tiếp theo.

phiên trước đó.

tuần và tại VPOC trần bên dưới.

NGUYÊN TẮC HOẠT ĐỘNG CÓ GIÁ TRỊ

PHẦN 6. QUY TRÌNH ĐẶT HÀNG

có thực sự hữu ích hay không.

vào bên trong nến để phân tích luồng lệnh là

dưới dạng biểu đồ.

ĐỌC DẤU CHÂN

MẤT CÂN BẰNG

cột đối diện (theo đường chéo).

nhiều hơn 2, 3 hoặc 4 lần so với cột đối diện.

giá trị khách quan.

thực sự có sự mất cân bằng.

nhiều dấu chân.

thực sự diễn ra.

tục theo hướng đó.

năng di chuyển giá, cần có sự quyết liệt.

tương đối cao.

đó và ngay lập tức.

thủ các đặc điểm chung của chúng::

Khối lượng tương đối cao.

Đóng ở mức cực đại.

một dấu hiệu rất rõ ràng về hành động tiếp quản.

khả năng tiếp quản tích cực.

thị trường theo hướng bằng cách thêm áp lực bán.

phản ứng giảm giá.

HẤP DẪN VÀ SÁNG KIẾN

bán tiếp quản.

rằng sự hung hãn này đã có phần nào đó tiếp tục đi lên.

xảy ra bên trong nó.

Đây là biểu đồ lý thuyết thực sự về sự đảo chiều tăng giá. Nếu

sẵn sàng đi lên.

MẪU TIẾP TỤC

tiếp theo của nó..

những định nghĩa lý thuyết không hoàn toàn khách quan.

dưới nến thì cổ phiếu càng mạnh.

kể so với mức mà chúng tôi sẽ đặt mục tiêu .

ở vị trí có lợi cho phần lớn số tiền chuyên nghiệp.

Kiểm tra để kiểm soát

soát) hung hãn có khả năng đã xâm nhập.

nếu thị trường quay trở lại vùng đó.

đó mang đến cho chúng tôi một cơ hội tốt.

vậy để bảo vệ vị thế của họ.

Đây sẽ là tín hiệu dứt khoát để tham gia thị trường.

Bài kiểm tra.

qua khối lượng tương đối thấp.

nhập mạnh mẽ của người bán.

của chúng tôi có được kích hoạt hay không.

gia nhập của các nhà giao dịch lớn.

tiếp quản sẽ là phạm vi tích lũy/phân phối và sáng kiến sẽ là chuyển

động xu hướng mặc dù ở quy mô lớn hơn.

quá trình để lại một cấu trúc rõ ràng hơn.

xu hướng: xung lực và đảo chiều.

những ưu điểm của phương pháp này.

PHẦN 7. WYCKOFF 2.0