1.

Theo lý thuyết phần bù thanh khoản, nếu lãi suất kỳ hạn 1 năm trong 3
năm tiếp theo dự kiến là 4%, 2% và 3% kỳ hạn 3 năm là bao nhiêu.Biết
phần bù thanh khoản cho kỳ hạn 3 năm là 0,5%.
a. 1,5%
b. 4,5%
c. 2,5%
d. 3,5%

2. ____ hợp đồng tương lai có thể đóng vị thế của họ bất cứ lúc nào bằng
cách ____ một hợp đồng tương lai giống hệt
A. Người bán; mua (người mua;bán)
B. Người bán; bán
C. Người mua; mua
D. Không có đáp án đúng
3.Trái phiếu coupon có giá bán hiện tại là $180, lãi coupon trả mỗi năm là
$10. Mệnh giá trái phiếu là $200 trả khi đáo hạn, kỳ hạn trái phiếu là 5 năm.
Hỏi lãi suất hoàn vốn là bao nhiêu?
A. 10%
B. 5%
C. 12,5%
D. 7,5% (7.469%)
4. Người mua quyền chọn bán chứng khoán với giá thực hiện là $50 và phí
quyền chọn là $6 sẽ thực hiện quyền chọn này vào … đến hạn nếu giá chứng
khoán khi đáo hạn (ST):
A. ST >= $56
B. $45 < ST <= 50$
C. ST = $53
D. A và C
5.Thông tin bất đối xứng diễn ra khi
A. Thông tin gần như sẵn có cho các đối tác trong giao dịch
B. Hai bên đối tác trong giao dịch đều có thông tin như nhau
C. Một bên đối tác trong giao dịch biết thông tin nhiều hơn bên còn lại
D. Chi phí thông tin đắt đỏ
6.Thị trường sơ cấp là nơi
A. Cung cấp thanh khoản cho công cụ tài chính
B. Cung cấp công cụ tài chính có tỷ suất sinh lời cao nhất
C. Cung cấp công cụ tài chính có rủi ro thấp nhất
D. Phát hành công cụ tài chính lần đầu ra công chúng
4.Theo lý thuyết kỳ vọng, nếu nhà đầu tư kỳ vọng lãi suất trong tương lai có
xu hướng giảm mạnh, điều này có nghĩa là lãi suất sẽ có xu hướng—---
A. Dốc lên cao
B. Dốc xuống
C. Dốc lên nhẹ
D. Nằm ngang
7.Đặc tính của chứng khoán có khả năng chuyển đổi nhanh chóng thành tiền
mặt được gọi là
A. Chuyển đổi
B. Thanh khoản
C. Biến động
D. Không đổi
8.Nhược điểm lớn nhất của việc nắm giữ cổ phiếu phổ thông là:
A. Chịu trách nhiệm hữu hạn
B. Được nhận cổ tức
C. Chỉ được thanh toán khi công ty đã trả hết các khoản nợ trong trường
hợp phá sản
D. Được giao dịch trên sàn chứng khoán
9. Nhận định nào sau đây ĐÚNG về thị trường tài chính
A. Cung cấp thanh khoản cho công cụ tài chính
B. Xác định giá của công cụ tài chính
C. Thiết lập kênh dẫn vốn từ nơi thừa vốn đến nơi thiếu vốn
D. A, B và C đều đúng
10.Công cụ ____ có kỳ hạn bằng hoặc nhỏ hơn một năm; công cụ _____
thường có thanh khoản cao.
A. Thị trường tiền tệ,thị trường tiền tệ
B. Thị trường vốn, thị trường vốn
C. Thị trường tiền tệ,thị trường vốn
D. thị trường vốn, thị trường tiền tệ
11.Lãi suất vay liên ngân hàng thì thường —------ lãi suất tín phiếu kho bạc.
A. Thấp hơn
B. Bằng
C. Cao hơn
D. Không liên quan
12.Trên thị trường vốn, công cụ tài chính được phát hành bởi
A. Chính phủ và chính quyền địa phương
B. Doanh nghiệp
C. Cá nhân
D. A và B đều đúng
13. Khi _____ thấp,động cơ ______ sẽ tăng và động cơ ______ sẽ giảm
A. lãi suất thực, đi vay, cho vay
B. lãi suất thực, cho vay, đi vay
C. lãi suất thị trường, cho vay,đi vay
D. Lãi suất danh nghĩa, cho vay, đi vay
14.____ cho phép người mua quyền có quyền (nhưng không bắt buộc) mua
chứng khoán tại giá thực hiện.
A. Mua quyền chọn mua
B. Mua quyền chọn bán
C. Bán quyền chọn bán
D. Bán quyền chọn mua
15.Một trái phiếu chiết khấu có mệnh giá $1000,kỳ hạn 5 năm.Nếu lãi suất
hoàn vốn yêu cầu là 6%. Giá hiện tại của trái phiếu này là bao nhiêu?
A. $943,4(5 năm nhưng vẫn nhân m= 365 thôi hả)
B. $1.338,2
C. $1.0000
D. $747,3 zero coupon pv=F/(1+i)^n
16. Nguồn vốn quan trọng nhất của ngân hàng thương mại được thông qua
A. Nhận tiền gửi
B. Phát hành trái phiếu
C. Phát hành cổ phiếu
D. Phát hành hợp đồng mua lại
17. Tại bất cứ thời điểm nào , tỷ suất lợi tức của thương phiếu luôn ___ tín
phiếu kho bạc với cùng thời hạn và mệnh giá
A. Thấp thơn
B. Cao hơn
C. Không thể so sánh
D. Bằng
18. Chủ thể cung cấp vốn trên thị trường tài chính là:
A. Chủ thể thặng dư
B. Chủ thể sơ cấp
C. Chủ thể thâm hụt
D. Chủ thể thứ cấp
19. Định chế nào sau đây không là định chế tiết kiệm theo hợp đồng:
A. Công ty bảo hiểm phi nhân thọ
B. Ngân hàng thương mại
C. Công ty bảo hiểm nhân thọ
D. Qũy hưu trí
20. Khi chính phủ bị thâm hụt ngân sách,cung trái phiếu có xu hướng
_______ và đường cung lãi suất sẽ dịch chuyển sang _____, trong điều kiện
các nhân tố khác không đổi.
A. Giảm, trái
B. Tăng, phải
C. Giảm, phải
D. Tăng, trái
21. Nhà đầu tư mua tín phiếu kho bạc kỳ hạn 182 ngày, mệnh giá $10000
với giá $9750. Nhà đầu tư giữ tín phiếu này đến ngày đến hạn. Hỏi tỷ suất
sinh lời của tín phiếu là bao nhiêu
A. 4.53%
B. 5.14%
C. 5.05%
D. 4.94%

22. Nhận định nào không đúng

A. Tiền lãi công ty phải trả trên trái phiếu công ty được khấu trừ khi tính
thuế thu nhập doanh nghiệp
B. Trái phiếu công ty phải trả phần bù rủi ro để bù đắp cho nhà đầu tư về
rủi ro vỡ nợ
C. Trái phiếu chính phủ phải trả phần bù rủi ro ít hơn so với trái phiếu
chính quyền địa phương do tín phiếu chính phủ kém hơn so với trái phiếu
chính quyền địa phương
D. Trái phiếu chính quyền địa phương phải trả phần bù rủi ro để bù đắp cho
nhà đầu tư về rủi ro vỡ nợ
 23. Trái phiếu công ty có xếp hạng tín dụng càng…thì tỷ suất lợi tức
càng……
A. Cao, thấp
B. Thấp, thấp
C. Cao, cao
D. Tất cả đều sai
24.Ở bất kỳ thời điểm nào, giá tín phiếu của tín phiếu kho bạc kỳ hạn ba
tháng luôn
A. cao hơn giá của tín phiếu kho bạc 6 tháng
B. bằng với giá của tín phiếu kho bạc 6 tháng
C. bằng với mệnh giác
D. thấp hơn giá của tín phiếu kho bạc 6 tháng

27.Theo lý thuyết phần bù thanh khoản, nếu lãi suất kỳ hạn 1 năm trong 3 năm
tiếp theo dự kiến là 4%, 2% và 3% kỳ hạn 3 năm là bao nhiêu.Biết phần bù thanh
khoản cho kỳ hạn 3 năm là 0,5%.
a. 1,5%
b. 4,5%
c. 2,5%
d. 3,5%
in,t= (4%+2%+3%)/3+0,5%= 3,5%
11. ____ hợp đồng tương lai có thể đóng vị thế của họ bất cứ lúc nào bằng cách
____ một hợp đồng tương lai giống hệt
A. Người bán; mua (người mua;bán)
B. Người bán; bán
C. Người mua; mua
D. Không có đáp án đúng
Câu…: Trái phiếu coupon có giá bán hiện tại là $180, lãi coupon trả mỗi năm là
$10. Mệnh giá trái phiếu là $200 trả khi đáo hạn, kỳ hạn trái phiếu là 5 năm. Hỏi
lãi suất hoàn vốn là bao nhiêu?
A. 10%
B. 5%
C. 12,5%
D. 7,5%
C = 10
F = 200
PV= 180
n=5
IYM = 7,469%
1. Người mua quyền chọn bán chứng khoán với giá thực hiện là $50 và phí quyền
chọn là $6 sẽ thực hiện quyền chọn này vào … đến hạn nếu giá chứng khoán khi
đáo hạn (ST):
A. ST >= $56
B. $45 < ST <= 50$
C. ST = $53
D. A và C
2.Thông tin bất đối xứng diễn ra khi
A. Thông tin gần như sẵn có cho các đối tác trong giao dịch
B. Hai bên đối tác trong giao dịch đều có thông tin như nhau
C. Một bên đối tác trong giao dịch biết thông tin nhiều hơn bên còn lại
D. Chi phí thông tin đắt đỏ
3.Thị trường sơ cấp là nơi
A. Cung cấp thanh khoản cho công cụ tài chính
B. Cung cấp công cụ tài chính có tỷ suất sinh lời cao nhất
C. Cung cấp công cụ tài chính có rủi ro thấp nhất
D. Phát hành công cụ tài chính lần đầu ra công chúng

4.Theo lý thuyết kỳ vọng, nếu nhà đầu tư kỳ vọng lãi suất trong tương lai có xu
hướng giảm mạnh, điều này có nghĩa là lãi suất sẽ có xu hướng—---
A. Dốc lên cao
B. Dốc xuống
C. Dốc lên nhẹ
D. Nằm ngang
5.Đặc tính của chứng khoán có khả năng chuyển đổi nhanh chóng thành tiền mặt
được gọi là
A. Chuyển đổi
B. Thanh khoản
C. Biến động
D. Không đổi
6.Nhược điểm lớn nhất của việc nắm giữ cổ phiếu phổ thông (thanh toán cuối
cùng) là:
A. Chịu trách nhiệm hữu hạn
B. Được nhận cổ tức
C. Chỉ được thanh toán khi công ty đã trả hết các khoản nợ trong trường hợp
phá sản
D. Được giao dịch trên sàn chứng khoán

8. Nhận định nào sau đây ĐÚNG về thị trường tài chính
A. Cung cấp thanh khoản cho công cụ tài chính
B. Xác định giá của công cụ tài chính
C. Thiết lập kênh dẫn vốn từ nơi thừa vốn đến nơi thiếu vốn
D. A, B và C đều đúng
12.Công cụ ____ có kỳ hạn bằng hoặc nhỏ hơn một năm; công cụ _____ thường
có thanh khoản cao.
A. Thị trường tiền tệ,thị trường tiền tệ
B. Thị trường vốn, thị trường vốn
C. Thị trường tiền tệ,thị trường vốn
D. thị trường vốn, thị trường tiền tệ
22.Lãi suất vay liên ngân hàng thì thường —------ lãi suất tín phiếu kho bạc.
A. Thấp hơn
B. Bằng
C. Cao hơn
D. Không liên quan
13.Trên thị trường vốn, công cụ tài chính được phát hành bởi
A. Chính phủ và chính quyền địa phương
B. Doanh nghiệp
C. Cá nhân
D. A và B đều đúng
23. Khi _____ thấp,động cơ ______ sẽ tăng và động cơ ______ sẽ giảm
A. lãi suất thực, đi vay, cho vay
B. lãi suất thực, cho vay, đi vay
C. lãi suất thị trường, cho vay,đi vay
D. Lãi suất danh nghĩa, cho vay, đi vay
 28. —----- cho phép người mua quyền có quyền (nhưng không bắt buộc) mua
chứng khoán tại giá thực hiện.
A. Mua quyền chọn mua
B. Mua quyền chọn bán
C. Bán quyền chọn bán
D. Bán quyền chọn mua
15.Một trái phiếu chiết khấu có mệnh giá $1000,kỳ hạn 5 năm.Nếu lãi suất hoàn
vốn yêu cầu là 6%. Giá hiện tại của trái phiếu này là bao nhiêu?
A. $943,4
B. $1.338,2
C. $1.000
D. $747,3
PV= CF/ (1+i)^n = 1000/(1+6%)^5

16. Nguồn vốn quan trọng nhất của ngân hàng thương mại được thông qua
A. Nhận tiền gửi
B. Phát hành trái phiếu
C. Phát hành cổ phiếu
D. Phát hành hợp đồng mua lại
9. Tại bất cứ thời điểm nào, tỷ suất lợi tức của thương phiếu luôn ___ tín phiếu
kho bạc với cùng thời hạn và mệnh giá
A. Thấp thơn
B. Cao hơn
C. Không thể so sánh
D. Bằng
7. Chủ thể cung cấp vốn trên thị trường tài chính là:
A. Chủ thể thặng dư
B. Chủ thể sơ cấp
C. Chủ thể thâm hụt
D. Chủ thể thứ cấp
21. Định chế nào sau đây không là định chế tiết kiệm theo hợp đồng:
A. Công ty bảo hiểm phi nhân thọ
B. Ngân hàng thương mại
C. Công ty bảo hiểm nhân thọ
D. Qũy hưu trí
18. Khi chính phủ bị thâm hụt ngân sách,cung trái phiếu có xu hướng _______ và
đường cung lãi suất sẽ dịch chuyển sang _____, trong điều kiện các nhân tố khác
không đổi.
A. Giảm, trái
B. Tăng, phải
C. Giảm, phải
D. Tăng, trái
19. Nhà đầu tư mua tín phiếu kho bạc kỳ hạn 182 ngày, mệnh giá $10000 với giá
$9750. Nhà đầu tư giữ tín phiếu này đến ngày đến hạn. Hỏi tỷ suất sinh lời của tín
phiếu là bao nhiêu
A. 4.53%
B. 5.14%
C. 5.05%
D. 4.94%
39. Nhận định nào không đúng
A. Tiền lãi công ty phải trả trên trái phiếu công ty được khấu trừ khi tính thuế thu
nhập doanh nghiệp
B. Trái phiếu công ty phải trả phần bù rủi ro để bù đắp cho nhà đầu tư về rủi ro
vỡ nợ
C. Trái phiếu chính phủ phải trả phần bù rủi ro ít hơn so với trái phiếu chính
quyền địa phương do tính … trái phiếu chính phủ kém hơn so với trái phiếu chính
quyền địa phương
D. Trái phiếu chính quyền địa phương phải trả phần bù rủi ro để bù đắp cho nhà
đầu tư về rủi ro vỡ nợ
 40. Trái phiếu công ty có xếp hạng tín dụng càng…thì tỷ suất lợi tức càng……
A. Cao, thấp
B. Thấp, thấp
C. Cao, cao
D. Tất cả đều sai

Ở bất kỳ thời điểm nào, giá tín phiếu của tín phiếu kho bạc kỳ hạn ba tháng luôn
A. cao hơn giá của tín phiếu kho bạc 6 tháng
B. bằng với giá của tín phiếu kho bạc 6 tháng
C. bằng với mệnh giác
D. thấp hơn giá của tín phiếu kho bạc 6 tháng

1. Trung gian tài chính nào sau đây là định chế đầu tư
Select one:
a.Quỹ hưu trí
b.Công ty tài chính
c.Công ty bảo hiểm
d.Liên hiệp tín dụng
2. Các loại công cụ của thị trường tiền tệ:
Select one:
a.Tín phiếu kho bạc,thương phiếu,chứng chỉ tiền gửi có thể chuyển nhượng được,hợp
đồng mua lại, cổ phiếu
b.Tín phiếu kho bạc,thương phiếu,chứng chỉ tiền gửi bán lẻ,hối phiếu được ngân hàng
chấp nhận
c.Tín phiếu kho bạc, thương phiếu, chứng chỉ tiền gửi có thể chuyển nhượng được,
hợp đồng mua lại, hối phiếu được ngân hàng chấp nhận
d.Tín phiếu kho bạc, trái phiếu, chứng chỉ tiền gửi có thể chuyển nhượng được, hợp
đồng mua lại, hối phiếu được ngân hàng chấp nhận.
3. Nếu cùng mệnh giá và kỳ hạn, công cụ nào sau đây sẽ có tỉ suất sinh lời thấp
nhất
Select one:
a.Thương phiếu
b.Hợp đồng mua lại
c.Tín phiếu kho bạc(<CP<ThP)
d.Chấp phiếu.
4. Nếu một trái phiếu dễ dàng chuyển đổi thành tiền mặt mà không bị mất giá trị,
hàm ý là
Select one:
a.Trái phiếu có tính thanh khoản cao
b.Trái phiếu có suất sinh lời sau thuế cao
c.Trái phiếu có rủi ro vỡ nợ cao C.
d.Trái phiếu có tính thanh khoản thấp
5. ______ là nơi cung cấp thanh khoản cho chứng khoán đã phát hành.
Select one:
a.Thị trường vốn cổ phần
b.Thị trưởng thứ cấp và thị trường sơ cấp
c.Thị trường sơ cấp
d.Thị trưởng thứ cấp
6.Nguyên tắc xác định lệnh được thực hiện trước là
(i)Lệnh mua ưu tiên giá cao nhất;(ii)Lệnh bán ưu tiên giá thấp nhất;(iii)Các lệnh cùng
giá thì ưu tiên lệnh nhập vào hệ thống sớm hơn.
Select one:
a.(ii)
b.(i) và (ii)
c.(i)
d.(i),(ii) và (iii)
6. Chức năng biến đổi tài sản của các định chế tài chính trung gian có nghĩa là
Select one:
a.Biến đổi về kỳ hạn,về quy mô và mức rủi ro của các khoản vốn huy động.
b.Làm cho tài sản tăng lên
c.Biến đổi tài sản thành nợ
d.Làm cho tài sản sinh lời
7. ________ chủ yếu đề tài trợ cho hoạt động mua sắm tài sản cố định của doanh
nghiệp:
Select one:
a.Hạn mức tín dụng không chính thức
b.Khoản vay tuần hoàn
c. Cho vay có kỳ hạn
d.Cho vay vốn lưu động.
8. Nhận định nào đúng nhất trong số các nhận định sau: (i)Tổ thức phát hành
không chịu áp lực trả lại khi phát hành cổ phiếu, (ii)Phát hành trái phiếu không
làm tăng hệ số nợ của tổ chức phát hành;(iii)Chính phủ có thể phát hành cổ
phiếu để huy động vốn
Select one:
a.(iii)
b.(ii)
c.(i),(ii) và (iii)đều đúng
d.(i)
8.Một nhà đầu tư bản một quyền chọn mua với giá thực hiện là$55, phí quyền
chọn là $10. Giá cổ phiếu vào ngày đến hạn là$44.Lợi nhuận($) nhà đầu tư đạt
được là bao nhiêu?
Select one:
a.0
b.+10
c. -10
d.+1
9. Ngân hàng trung ương hiện đại.
Select one:
a. Chịu trách nhiệm quản lý vĩ mô về hoạt động tiền tệ, tín dụng và ngân hàng
b. Cung cấp vốn kinh doanh ban đầu cho các ngắn hạn
c. Nhận tiền vay của dân cư
d.Cung cấp dịch vụ thanh toán cho doanh nghiệp
10.Tỷ suất sinh lời của thương phiếu tỷ suất sinh lời của tín phiếu kho bạc có
cùng mệnh giả và thời gian đáo hạn. Sự khác biệt tỷ suất sinh lời giữa chúng sẽ
rất lớn trong giai đoạn.
Select one:
a.thấp hơn kinh tế phát triển
b.thấp hơn;khủng hoảng
c.cao hơn;kinh tế phát triển
d.cao hơn;khủng hoảng
11. Tỷ suất sinh lời của thương phiếu…..tỷ suất sinh lời của tín phiếu kho bạc có
cùng mệnh giá và thời gian đáo hạn. Sự khác biệt tỷ suất sinh lời giữa chúng sẽ
rất lớn trong giai đoạn……
Select one:
a. thấp hơn kinh tế phát triển
b.thấp hơn;khủng hoảng
C. cao hơn;kinh tế phát triển
d.cao hơn;khủng hoảng
12. Nguồn vốn nào sau đây không phải là nguồn vốn chính của công ty bảo hiểm
nhân thọ.
Select one:
a. Các quỹ trợ cấp hưu trí do công ty quản lý dưới dạng kỳ thác
b. Phí bảo hiểm
c. Hợp đồng đầu tư bảo lãnh
d. Tiền gửi tiết kiệm
13. Khi lạm phát xảy ra,ngân hàng trung ương sử dụng:
Select one:
a. Tăng tỷ lệ dự trữ bắt buộc,giảm lãi suất chiết khấu
b.Tăng tỷ lệ dự trữ bắt buộc,tăng lãi suất chiết khấu
c.Giảm tỷ lệ dự trữ bắt buộc giảm lãi suất chiết khấu
d.Giảm tỷ lệ dự trữ bắt buộc,tăng lãi suất chiết khấu
14. Vốn ngân hàng được huy đồng thông qua.
Select one:
a. Phát hành cổ phiếu Chứng chỉ tiền gửi dài hạn
b.Phát hành hợp đồng mua lạc Phát hành trái phiếu
c.Phát hành cổ phiếu Lợi nhuận giữ lại
d.Phát hành CD dài hạn; phát hành trái phiếu
15. Thị trường tiền tệ là nơi giao dịch
Select one:
a. Công cụ nợ ngắn hạn
b.Công cụ nợ dài hạn
c.Công cụ nợ dài hạn và công cụ vốn cổ phần (thị trường vốn)
d.Công cụ văn cổ phần
16. Trường hợp nào trái phiếu có mệnh giá$5,000 sẽ có lãi suất hoàn vốn thấp
nhất?
Select one:
a. lãi suất coupon 10%,giá bản $5,000
b .Lãi suất coupon 6%,giả bán $5,500
cc. Lãi suất coupon 6%,giá bán $5,000
d.Lãi suất coupon 12%,giá bán $4,500
17. Đối thủ cạnh tranh chủ yếu đối với công ty tài chính trong hoạt động cho vay
tiêu dùng đến từ
Select one:
a.Ngân hàng thương mại
b.Quỳ trợ cấp hưu trí
c.Quỹ tương hồi
d.Công ty bảo hiểm
18. Trái phiếu chiết khấu có giá bán là$21,000,mệnh giá $30,000,kỳ hạn trái
phiếu là 5 năm.Hỏi lãi suất hoàn vốn là bao nhiêu?
Select one:
a.10%
b.20%
c.7.4%
d. d.33.3%
19. Lợi ích của việc nắm giữ trái phiếu công ty so với cổ phiếu là người nắm giữ
sẽ được hưởng lợi từ việc gia tăng lợi nhuận hoạt động sản xuất kinh doanh hay
tổng giá trị tài sản công ty.
Select one:
a. Đúng
b.Sai
20. Trái phiếu coupon trả lại mỗi năm là$10.Mệnh giá trái phiếu là $200 trả khi
đáo hạn,kỳ hạn trái phiếu là 5 năm,lãi suất hoàn vốn là 4.2%.Giá bán trái phiếu
hiện tại là bao nhiêu
Select one:
a.$207
b.$179
c.$286
d.$170
21. Nếu tồn tại phần bù thanh khoản,thì đường cong lãi suất nằm ngang hàm ý
rằng thị trường kỳ vọng lãi suất có xu hướng.
Select one:
a.Kỳ không thay đổi.
b.Tông nhẹ
c.Tăng mạnh
d.Giảm nhẹ
22. Khi ngân hàng thương mại cần vốn trong vài ngày đến, thông thưởng ngân
hàng sẽ
Select one:
a.Phát hành trái phiếu và sau đó mua lại
b.Vay mượn từ thị trưởng vẫn liên ngân hàng.
C. Phát hành cổ phiếu và sau đó mua lại,
d.Phát hàng NCDs
23. Tỷ suất sinh lời của trái phiếu chính phủ cao hơn trái phiếu địa phương vì:
Select one:
a. Xếp hạng tín dụng của trái phiếu chính phủ cao hơn trái phiếu chính quyền địa
phương.
b.Tác động của chính sách thuê
c.Rủi ro vỡ nợ và rủi ro thanh khoản của trái phiếu chính phủ là cao hơn trái phiếu
chính quyền địa phương.
d. Rủi ro với nó và rồi ra thanh khoản của trái phiếu chính phủ là thấp hơn trái phiếu
chính quyền địa phương.
24. Hợp đồng tương lai hiếm khi dẫn đến việc giao tài sản cơ sở vì
Select one:
a.Phòng thành toàn bộ trừ sẽ phạt một khoản phí nếu tiến hành giao hàng
b.Người nắm giữ hợp đồng thường đồng vị thế hợp đồng trước ngày giao hàng
c Người bán hợp đồng thường xuyên vỡ nợ
d.Người mua hoặc người bán không thể đáp ứng các khoản thanh toán trên hợp đồng
25. Nhân định nào sau đây không đúng?
Select one:
a.Có phiếu được phát hành nhằm tăng nguồn vốn ngắn hạn của công ty cổ phần
NGUỒN VỐN DÀI HẠN
b.Thị trưởng cổ phiếu thứ cấp hỗ trợ nhà đầu tư bản những cổ phiếu đang nắm giữ.
c.Cổ phiếu xác nhận quyền sở hữu của người nắm giữ cổ phiếu đối với một phần vốn
của công ty cổ phần.
d.Tương tự như công cụ nơ,cổ phiếu được phát hành nhằm tăng nguồn vốn dài hạn
của công ty cổ phần
26. Giá thị trường hiện tại của tài sản cơ sở càng ________ phí quyền chọn mua
càng ___ phí quyền chọn bán càng ______, giả sử những yếu tố khác không đổi.
Select one:
a. cao, thấp, cao
b.Cao, cao, cao
c. Thấp, cao, cao
d.Thấp, thấp,thấp
27.Một nhà đầu tư mua một quyền chọn bán với giá thực hiện là $30, phí quyền
chọn là$4. Giá cổ phiếu vào ngày đến hạn là $33. Lợi nhuận($)của nhà đầu tư là
bao nhiêu
Select one:
a.+4
b.-1
c.1
d.-4
28. Dịch vụ nào không phải là dịch vụ của công ty chứng khoán
Select one:
a.Cho vay kinh doanh
b.Tư vấn đầu tư
c. Môi giới chứng khoán
d. Bảo lãnh phát hành chứng khoán mới
29. Nếu nhà đầu tư mua tín phiếu kho bạc 182 ngày có mệnh giá $10.000 với giá
$9.700,tỷ lệ chiết khấu của lớn phiếu này là bao nhiêu phần trăm?
Select one:
a.6.12%
b.6.02%
c.6.2%
d.5.93%
30. Tín phiếu kho bạc và thương phiếu là hai loại hình công cụ vốn điển hình.
Select one:
a.Sai (Công cụ nợ ngắn hạn)
b. Đúng
31. Nhà đầu tư sẽ sẵn lòng đi vay nhất trong trường hợp sau:
Select one:
a. Lãi suất là 25%và tỷ lệ lạm phát dự kiến là 50%
b. Lãi suất là 9%và tỷ lệ lạm phát dự kiến là 7%
C. Lãi suất là 4%và tỷ lệ lạm phát dự kiến là 16%
d.Lãi suất là 13%và tỷ lệ lạm phát dự kiến là 13%
32. Nhà đầu tư mua tín phiếu kho bạc có thời hạn 180 ngày, mệnh giá $250.000
với giá $242.000. Ông ta dự định bán lại nó sau 60 ngày với giá dự tính là
$247.000. Hỏi tỷ suất lợi tức là bao nhiêu?
Select one:
a.10.1%
b.11.4%
c 12.6%
d.13.5%
33. Nhà đầu tư mua quyền chọn bán chứng khoán với giá thực hiện là $40,phí
quyền chọn là số và bản quyền chọn bán chứng khoán tương ứng với giá thực
hiện là $35, phí quyền chọn là $4.Nếu giá chứng khoán khi đáo hạn(ST)là $30, lợi
nhuận($) của nhà đầu tư sẽ là
Select one:
a.-7
b.5
C-6
d.7
34. Giả sử rằng cổ phiếu A và cổ phiếu B là hai cơ hội đầu tư thay thế
nhau.Trong điều kiện các yếu tố khác không đổi, rủi ro hoạt động của công ty A
______ sẽ làm giả cổ phiếu công ty A _____ và giá cổ phiếu công ty B ______
Select one:
a. tăng, tăng, tăng
b. tăng,giảm,tăng
c. giám, giảm, giảm
d. giảm, tăng, tăng
35. Giao dịch nào sau đây thuộc tài chính gián tiếp:(ii)Doanh nghiệp vay nợ ngân
hàng; (ii) NĐT mua hợp đồng bảo hiểm từ công ty bảo hiểm nhân thọ; (iii)
NHTM mua trái phiếu doanh nghiệp mới phát hành
Select one:
a.(iii)
b.(i)
c. (i) và(ii) đúng
d. (i), (ii), (iii) đều đúng
e.(ii)
36. Những vị thế mang lại sinh lời không giới hạn cho các nhà đầu tư:
Select one:
a. Bán quyền chọn mua
b.Mua quyền chọn mua
c.Mua quyền chọn bán
d.Bản quyền chọn bán
37. Cấu trúc kỳ hạn của lãi suất phản ánh
Select one:
a.Mối quan hệ giữa lãi suất của trái phiếu có kỳ hạn khác nhau
b.Mối quan hệ giữa lãi suất của các trái phiếu khác nhau có cùng kỳ hạn
c.Mối quan hệ giữa kỳ hạn của các trái phiếu khác nhau
d.Cấu trúc giải thích sự thay đổi lãi suất theo thời gian
38. Nhà đầu tư mua thương phiếu kỳ hạn 182 ngày với mệnh giá $100,000.Nhà
đầu tư giữ thương phiếu đến ngày đáo hạn và tỷ suất sinh lời là 7.775%.Hỏi nhà
đầu tư mua thương phiếu với giá bao nhiêu?
Select one:
a.$97,000
b.$97,500
c Cần thêm thông tin để trả lời câu hỏi(96217)
d.$96,500