Оцініть ризиковий профіль

клієнтів пенсійного фонду та

з'ясуйте, яким чином цей
ризиковий профіль
пов'язаний із стратегією
інвестування.
Дослідження ризикового профілю допоможе зрозуміти, які фактори впливають
на розмірні втрати і які можуть забезпечити стабільний дохід в майбутньому.

by Виктория Черватюк
Оцінка ризикового профілю клієнтів
пенсійного фонду
Фактори ризику Методи оцінки ризику

Аналіз основних факторів, що впливають на Огляд різних підходів до оцінки ризикового

ризиковий профіль клієнтів пенсійного фонду. профілю клієнтів інвестиційного портфеля.

Напрацювання моделі Типові проблеми

Побудова математичної моделі оцінки Виявлення потенційних проблем, пов'язаних з

ризикового профілю клієнтів пенсійного фонду. оцінкою ризикового профілю клієнтів.
Значення ризикового профілю в стратегії
інвестування

Інвестиційна стратегія Співвідношення ризику Диверсифікація

Роль ризикового профілю в
формуванні стратегії
інвестування для пенсійного
фонду.
та доходності
Вплив ризикового профілю на
доходність інвестиційного
портфеля.
Як розподіл активів в
інвестиційному портфелі
залежить від ризикового
профілю.
Аналіз впливу ризикового профілю на
вибір активів для інвестування
1 Ризикові прогнози

Як передбачити можливі зміни у ризиковому профілі і їх вплив на вибір активів для

інвестування.

2 Дохідність активів

Пошук співвідношення між дохідністю та ризиком різних активів.

3 Аналіз кривої доходності

Оцінка можливого розподілу значень доходності активів в залежності від ризикового

профілю.
Види ризиків і їх вплив на ризиковий
профіль
Вид ризику Опис Вплив на ризиковий профіль

Ринковий ризик Непередбачувані зміни Спричиняє зміну розмірних

вартості фінансових втрат і потенційних доходів.
інструментів.

Процентний ризик Залежність вартості інвестицій Впливає на доходність

від змін у процентних ставках. інвестиційного портфеля.

Ліквідність Можливість швидко продати Забезпечує можливість

активи і отримати гроші за зменшити розмірні втрати при
них. несприятливих умовах.
Стратегії та підходи до управління
інвестиціями з урахуванням ризикового
профілю
Консервативний Агресивний підхід Балансовий підхід
підхід
Управління інвестиціями з Управління інвестиціями
Управління інвестиціями з максимальним можливим збалансованою стратегією
акцентом на зниження ризику, приростом капіталу, при ризику та доходності.
незалежно від доходності. прийнятому ризику.
Важливість адекватного управління
ризиками для пенсійних фондів
1 Захист капіталу 2 Стабільність доходів 3 Легальні та
регуляторні вимоги
Уникнення значних втрат і
забезпечення Стабільна дохідність для Відповідність вимогам
довготривалого зростання задоволення потреб законодавства та
капіталу. пенсіонерів. регулювання в сфері
пенсійного фонду.