แบบสรุปข ้อมูลสำคัญของตรำสำร

Factsheet
บริษ ัท อีสเทอร์น พาวเวอร์ กรุป ๊ จาก ัด (มหาชน)
ประกอบธุรกิจเข ้ำลงทุนโดยถือหุ ้นในบริษัทอืน ่ (Holding Company) โดยประเภทของธุรกิจทีบ ่ ริษัทเข ้ำลงทุน ได ้แก่
ธุรกิจผลิตและจำหน่ำยไฟฟ้ ำจำกพลังงำนหมุนเวียน และธุรกิจให ้บริกำรผลิตสิง่ พิมพ์แบบครบวงจร
สถำนะกำรเป็ นบริษัทจดทะเบียนในตลำดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย (listed) :  เป็ น  ไม่เป็ น
เสนอขำยหุ ้นกู ้ระยะยำว ไม่ด ้อยสิทธิ ไม่มป ิ ธิไถ่ถอนหุ ้นกู ้ก่อนครบกำหนดไถ่ถอน
ี ระกัน มีผู ้แทนผู ้ถือหุ ้นกู ้ และผู ้ออกหุ ้นกู ้มีสท
“หุน
้ กูข
้ องบริษ ัท อีสเทอร์น พาวเวอร์ กรุป ๊ จาก ัด (มหาชน) ครงที ั้ ่ 1/2565 ชุดที่ 1 ครบกาหนดไถ่ถอนปี พ.ศ. 2567
ซึง่ ผูอ
้ อกหุน ้ กูม
้ ส ิ ธิไถ่ถอนหุน
ี ท ้ กูก ้ อ ่ นครบกาหนดไถ่ถอน”
เสนอขำยระหว่ำงวันที่ 9 และ 12-13 กันยำยน พ.ศ. 2565
ล ักษณะตราสาร ี่ ง
ระด ับความเสย
อำยุ 2 ปี ่ ถือ)
(พิจำรณำจำกอำยุตรำสำรและอันดับควำมน่ำเชือ
อัตรำดอกเบีย
้ คงที่ [5.25-5.35]% ต่อปี
งวดกำรชำระดอกเบีย
้ จ่ำยดอกเบีย ้ ทุกๆ 3 เดือน
กำรไถ่ถอนก่อนกำหนด ิ ธิในกำรไถ่ถอนก่อนวันครบกำหนดไถ่
ผู ้ออกหุ ้นกู ้มีสท
ถอนหุ ้นกู ้ นั บ แต่วั น ครบก ำหนด 6 เดือ น นั บ จำกวั น เป็ นตรำสำรหนี้ทผ
ี่ ู ้ออกตรำสำรสำมำรถไถ่ถอนก่อนกำหนด
ออกหุ ้นกู ้ หรือตำมเงือ ่ นไขทีก ่ ำหนด ผลตอบแทนของตราสารรุน
่ อืน
่ ในตลาด(YTM)
มูลค่ำกำรเสนอขำยรวม ไม่ เ กิน 800 ล ้ำนบำท และมีมู ล ค่ ำ หุ ้นกู ้ส ำรองเพื่อ
้ ไม่
- ไม่มข
ี ้อมูล -
เสนอขำยเพิม ่ เติมไม่เกิน 200 ล ้ำนบำท รวมทัง้ สิน
เกิน 1,000 ล ้ำนบำท โดยหุ ้นกู ้ชุดที่ 1 และหุ ้นกู ้ชุดที่ ่ นทางการเงิน
ข้อกาหนดในการดารงอ ัตราสว
2 จำนวนเสนอขำยรวมทัง้ สิน ้ ไม่เกิน 1,600 ล ้ำนบำท บริษัทจะดำรงไว ้ซึง่ อัตรำส่วนหนี้สน
ิ ต่อส่วนของผู ้ถือหุ ้น (D/E
หลักประกัน ไม่มี Ratio) ในอัตรำส่วนไม่เกิน 3.25 เท่ำ ณ วันสิน ้ งวดบัญชีข อง
ผู ้แทนผู ้ถือหุ ้นกู ้ ธนำคำรกรุงศรีอยุธยำ จำกัด (มหำชน) แต่ละไตรมำส ตำมงบกำรเงินรวมของบริษัท โดยคำนวณจำก
วัตถุประสงค์กำรใช ้เงิน (1) เพื่อ ใช ้ช ำระคืน หุ ้นกู ้ EP229A ของบริษั ทฯ ที่จ ะ ิ ทำงกำรเงินสุทธิหำรด ้วยส่วนของผู ้ถือหุ ้น โดย ณ วันที่
หนี้สน
ครบกำหนดในวันที่ 17 กันยำยน 2565 จำนวน 750.00 31 มีนำคม 2565 บริษัทมีอัตรำส่วนดังกล่ำวเท่ำกับ 0.83 เท่ำ
ล ้ำนบำท (2) เพื่อ ใช ้เป็ นค่ ำ ก่ อ สร ้ำงในระยะสุด ท ้ำย
ของโครงกำรโรงไฟฟ้ ำพลังงำนลมทีป ่ ระเทศเวียดนำม
ี่ งของผูอ
ความเสย ้ อก
(โครงกำร HL3 - HL4 รวมกำลังกำรผลิต 60 เมกะวัตต์) 1. บริษั ท มีค วำมเสี่ย งจำกกำรจ ำหน่ ำ ยโรงไฟฟ้ ำพลั ง งำน
จำนวน 700.00 ล ้ำนบำท (3) เพื่อใช ้รองรับกำรขยำย แสงอำทิตย์ในประเทศไทยจำนวน 20.00 เมกะวัตต์ และ
ธุรกิจบรรจุภัณฑ์ ของ บริษัท ตะวันออกกำรพิมพ์ และ ในประเทศญีป ่ นจ ุ่ ำนวน 31.75 เมกะวัตต์ ในปี 2563 และ
บรรจุ ภั ณ ฑ์ จ ำกั ด (EPPCO) ซึง่ เป็ นบริษั ทย่ อ ยของ ใ น ปี 2564 บ ริ ษั ท ไ ด จ ้ ำ ห น่ ำ ย โ ร ง ไ ฟ ฟ้ ำ พ ลั ง ง ำ น
บริษัทฯ โดยกำรลงทุนซือ ้ เครือ่ งจักรทีท
่ ันสมัยสำหรับ แสงอำทิตย์ในประเทศญีป ่ น ุ่ จำนวน 3.47 เมกะวัตต์ และ
ผลิต ถุ ง กระดำษ และผลิต ภั ณ ฑ์อ ื่น เพิ่ม จ ำนวน 50 โรงไฟฟ้ ำพลังงำนควำมร ้อนร่วมในประเทศไทย จำนวน
ล ้ำนบำท และ (4) เพื่อใช ้เป็ นเงินทุนหมุ นเวียนของ 360.00 เ ม ก ะ วั ต ต์ ซึ่ ง จ ะ ส่ ง ผ ล ใ ห บ ้ ริ ษั ท มี ผ ล ก ำ ร
กิจกำร และ/หรือ รองรับกำรลงทุนในโครงกำรใหม่ของ ด ำเนิน งำนและกระแสเงิน สดจำกกำรด ำเนิน งำนลดลง
กลุม ่ บริษัทฯ จำนวน 100 ล ้ำนบำท อย่ ำ งมี นั ย ส ำคั ญ ในปี 2564 และในไตรมำส1 ปี 2565
ื่ ถือของผูอ
อ ันด ับความน่าเชอ ้ อกหุน
้ กู ้ ในช่วงระยะเวลำก่อนที่โรงไฟฟ้ ำพลั งงำนลมที่ประเทศ
อันดับ BBB- แนวโน ้ม Stable เวียดนำมขนำด 160.00 เมกะวัตต์ จะเริม ่ จำหน่ำยไฟฟ้ ำ
เมือ
่ วันที่ 30 ธันวำคม 2564 โดย บริษัท ทริสเรทติง้ จำกัด เชิงพำณิชย์ภำยในไตรมำสที่ 3 ปี 2565 และอำจส่งผล
ต่อควำมสำมำรถในกำรชำระหนี้ของบริษัทในอนำคตได ้
รายละเอียดสาค ัญอืน
่
หำกโรงไฟฟ้ ำดังกล่ำวก่อสร ้ำงเสร็จล่ำช ้ำจำกแผนงำนที่
วันทีอ ่ อกตรำสำร 14 กันยำยน 2565
บริษั ทวำงไว ้ หรือ มีผ ลกำรด ำเนิน งำนไม่เ ป็ นไปตำมที่
วันทีค ่ รบกำหนดอำยุ 14 กันยำยน 2567
ประเภทกำรเสนอขำย ผู ้ลงทุนสถำบันและ/หรือผู ้ลงทุนรำยใหญ่
บริษั ท คำดกำรณ์ ไ ว ้ เนื่ อ งจำกบริษั ทไม่มีป ระสบกำรณ์
ผู ้จัดจำหน่ำย บริษัทหลักทรัพย์ เคทีบเี อสที จำกัด (มหำชน) ลงทุนในโครงกำรโรงไฟฟ้ ำพลังงำนลมมำก่อน
บริษัทหลักทรัพย์ หยวนต ้ำ (ประเทศไทย) จำกัด 2. บริษัทมีควำมเสีย ่ งด ้ำนสภำพคล่องทำงกำรเงิน เนื่องจำก
บริษั ทหลั ก ทรั พ ย์ เมย์แ บงก์ (ประเทศไทย) จ ำกั ด มี ก ำรระดมทุ น ในฝั่ งหนี้ ส ิน ที่ มี อ ำยุ ไ ม่ ส อดคล อ ้ ง กั บ
(มหำชน) ระยะเวลำคื น ทุ น ของโครงกำรโรงไฟฟ้ ำ ที่ เ ข ำ้ ลงทุ น
บริษัทหลักทรัพย์ คิงส์ฟอร์ด จำกัด (มหำชน) (Mismatch Funding) จึ ง ส่ ง ผลใ ห ม ้ ี อั ต ร ำส่ ว น ส ภ ำ พ
นำยทะเบียนหุ ้นกู ้ ธนำคำรกรุงศรีอยุธยำ จำกัด (มหำชน) คล่อ งที่ต่ ำ เมื่อ หนี้ ส น ิ ดั ง กล่ำ วใกล ้ครบก ำหนดช ำระ อีก
ทัง้ มีควำมเสีย ่ งด ้ำนควำมสำมำรถในกำรชำระหนี้ หำกไม่
่ นทางการเงินทีส
อ ัตราสว ่ าค ัญของผูอ
้ อก
สำมำรถจัดหำแหล่งเงินทุนเพื่อมำชำระหนี้สน ิ ที่กำลัง จะ
ค่ำเฉลีย่ งวด 3 ใกล ้ครบกำหนดชำระได ้
อัตรำส่วนทำงกำรเงิน
อุตสำหกรรม เดือน ปี 2564 ปี 2563 3. บริษัทร่วมทำงอ ้อมของบริษัทมีประเด็นข ้อพิพำททีย ่ ังไม่
(เท่ำ)
(ล่ำสุด) ปี 2565
ควำมสำมำรถในกำรชำระดอกเบีย ้ N/A -0.06 5.75 6.81
ทรำบผล โดยผลสุด ท ้ำยของข ้อพิพ ำทดั ง กล่ ำ วยั ง ไม่
(Interest Coverage ratio)1 สำมำรถระบุได ้ในขณะนี้ ซึง่ อำจทำให ้บริษัทร่วมทำงอ ้อม
อัตรำส่วนสภำพคล่อง N/A 1.23 1.36 0.99 มีค่ ำ ใช ้จ่ ำ ยเพิ่ม ขึ้น ในอนำคต และอำจส่ง ผลต่ อ ฐำนะ
(Current Ratio)1 กำรเงินและผลกำรดำเนินงำนของบริษัทอย่ำงมีนัยสำคัญ
ิ รวมต่อส่วนของผู ้ถือหุ ้นรวม
หนี้สน N/A 1.03 1.19 0.72 ในอนำคตได ้
(Debt to equity : D/E ratio)2 (รำยละเอียดตำมแบบ filing ส่วนที่ 2.2 (3) ปั จจัยควำมเสีย ่ ง)
หนี้สนิ ต่อส่วนของผู ้ถือหุ ้น N/A 0.83 0.95 0.45
(ตำมข ้อกำหนดสิทธิ)2 ้ วน
หนังสือชีช
1 ยิง่ สูงยิง่ แสดงถึงควำมสำมำรถในกำรชำระคืนสูง (Filing)
2 ยิง่ สูงยิง่ แสดงถึงหนีส ิ ทีส
้ น ่ งู SCAN HERE
1
 แบบสรุปข ้อมูลสำคัญของตรำสำร
สรุปฐานะการเงินและผลการดาเนินงานตามงบการเงินรวมย้อนหล ัง 2 ปี และตงแต่
ั้ ไตรมาส 1 ถึงไตรมาสล่าสุด
หรือเท่าทีม
่ ผ
ี ลการดาเนินงานจริง
งบแสดงฐานะทางการเงิน งบกาไรขาดทุน

ล ้านบาท
12,000 3,100
ล ้านบาท

2,550
10,000 2,000
8,000 1,450
6,000 900
350
4,000 -200
2,000 กาไรสุทธิสาหรับปี
รวมรายได ้* รวมค่าใช ้จ่าย**
0 / งวด
สินทรัพย์รวม หนีส ิ รวม
้ น ส่วนของผู ้ถือหุ ้น ปี 2563 2,751.76 1,090.27 1,565.19
ปี 2563 8,381.96 3,520.39 4,861.57 ปี 2564 2,856.71 904.52 1,204.31
ปี 2564 11,529.94 6,259.53 5,270.41 ไตรมาส 1 ปี 2565 229.56 255.43 (95.50)
ไตรมาส 1 ปี 2565 10,572.88 5,376.69 5,196.19
ปี 2563 ปี 2564 ไตรมาส 1 ปี 2565
ปี 2563 ปี 2564 ไตรมาส 1 ปี 2565

หมำยเหตุ : *รำยได ้รวมของปี 2563 และ 2564 ได ้รวมถึง รำยได ้พิเ ศษที่เ ป็ นก ำไรจำกกำรขำยเงิน ลงทุน จ ำนวน 1,567.17 ลบ. และ 1,897.17 ลบ.
ตำมลำดับ
**ค่ำใช ้จ่ำยรวม หมำยถึง ต ้นทุนขำยและบริกำร, ต ้นทุนในกำรจัดจำหน่ำย, ค่ำใช ้จ่ำยในกำรบริหำร, ขำดทุนจำกกำรจำหน่ำยสินทรัพย์ และ
ค่ำเผือ
่ ผลขำดทุนจำกกำรด ้อยค่ำของสินทรัพย์ของกลุม ่ ทีจ
่ ะจำหน่ำยทีจ่ ัดประเภทไว ้เพือ
่ ขำยจำกกำรดำเนินงำนทีย
่ กเลิก
ั ว
สดส ่ นหนีท
้ ม
ี่ ภ
ี าระดอกเบีย
้ ของผูอ
้ อก ลาด ับการได้ร ับชาระหนี้
ณ วันที่ 31 มีนำคม 2565 เมื่อ ผู ้ออกถูก พิทั ก ษ์ ท รั พ ย์ห รือ ถูก ศำลพิพ ำกษำให ้ล ้มละลำย
หรือมีกำรชำระบัญชีเพือ ่ กำรเลิกบริษัท
เงินกู ้ยืมจากสถาบันการเงิน ตราสารหนี้ หนีส ิ อืน
้ น ่ ๆ

514.04 ลบ. 3,8044.96 ลบ. 8.04 ลบ.

11.80% 88.01% 0.18%

ิ อืน
*หนี้สน ิ ตำมสัญญำ
่ ๆ ได ้แก่ หนี้สน

ี่ งสาค ัญของตราสาร
ล ักษณะพิเศษและความเสย
1. กำรลงทุนในหุ ้นกู ้ไม่ใช่กำรฝำกเงิน
2. อันดับควำมน่ำเชือ ่ ถือของผู ้ออกหุ ้นกู ้เป็ นเพียงข ้อมูลประกอบกำรตัดสินใจลงทุนเท่ำนั น ้ มิใช่เป็ นกำรให ้คำแนะนำให ้ซือ ้ ขำย หรือถือ
ครองหุ ้นกู ้ทีเ่ สนอขำย ทัง้ ยังมิได ้เป็ นกำรรับประกันควำมสำมำรถในกำรชำระหนี้ของผู ้ออกหุ ้นกู ้แต่อย่ำงใด ผู ้ลงทุนควรทำควำมเข ้ำใจ
เกีย ่ วกับลักษณะของตรำสำร รวมถึงวิเครำะห์ควำมเสีย ่ งและควำมสำมำรถในกำรชำระหนี้ของผู ้ออกตรำสำรก่อนตัดสินใจลงทุน
3. ผู ้ออกตรำสำรหนี้มส ิ ธิไถ่ถอนหุ ้นกู ้ก่อนวันครบกำหนดไถ่ถอนหุ ้นกู ้ ผู ้ถือตรำสำรจึงมีควำมเสีย
ี ท ่ งทีจ ่ ะเสียโอกำสในกำรได ้รับผลตอบแทน
ทีส ่ งู จำกกำรลงทุนในตรำสำรหนี้ทเี่ สนอขำย หำกผู ้ออกตรำสำรใช ้สิทธิไถ่ถอนในช่วงทีอ ่ ัตรำดอกเบีย ้ ในตลำดลดต่ำลงกว่ำอัตรำดอกเบีย ้
ของตรำสำร
4. ตลำดตรำสำรหนี้ ใ นประเทศไทยมีส ภำพคล่ อ งต่ ำ กำรขำยตรำสำรก่อ นครบก ำหนดไถ่ ถ อนในตลำดรองนั ้น อำจได ้รั บ มู ล ค่ ำ ขำย
ตรำสำรลดลงหรือเพิม ่ ขึน
้ ได ้ โดยขึน้ อยู่กับสภำวะและควำมต อ ้ งกำรของตลำดในขณะนั น ้ ทัง้ นี้ ผู ้ลงทุนอำจต ้องพร ้อมถือหุ ้นกู ้จนครบ
กำหนด เนื่องจำกกำรขำยก่อนครบกำหนดอำจทำได ้ยำก หรือขำยได ้ต่ำกว่ำมูลค่ำทีต ่ รำไว ้หรือรำคำทีซ ื้ มำ นอกจำกนี้ ผู ้ลงทุนมีควำม
่ อ
เสีย ่ งทีผ
่ ู ้ออกตรำสำรหนี้จะไถ่ถอนหุ ้นกู ้ก่อนกำหนดไถ่ถอน ทำให ้ผู ้ลงทุนไม่ได ้ผลตอบแทนตำมทีค ่ ำดและอำจต ้องลงทุนในตรำสำรที่
ผลตอบแทนต่ำลง (Reinvestment risk)
(รำยละเอียดตำมแบบ filing ส่วนที่ 2.2 (3) ปั จจัยควำมเสีย ่ ง)
คาเตือนและข้อมูลแจ้งเตือนอืน
่
คำเตือน
• กำรอนุมัตจ ิ ำกสำนั กงำน ก.ล.ต. ไม่ได ้หมำยควำมว่ำแนะนำให ้ลงทุน ประกันกำรชำระหนี้ ผลตอบแทนเงินต ้น หรือรับรองควำมถูกต ้อง
ของข ้อมูล
้ วน (filing) ซึง่ เป็ นเพียงข ้อมูลสรุปเกีย
• ข ้อมูลสรุปนี้เป็ นส่วนหนึง่ ของหนังสือชีช ่ วกับกำรเสนอขำย ลักษณะและควำมเสีย่ งของหลักทรัพย์
และบริษัททีอ ่ อกและเสนอขำยหลักทรัพย์ ดังนัน ่ ้
้ ผู ้ลงทุนต ้องวิเครำะห์ควำมเสียงและศึกษำข ้อมูลจำกหนังสือชีชวน (filing)
• บริษัทไม่มปี ระวัต ิ กำรผิดนัดชำระหนี้ดอกเบีย ้ หรือเงินต ้นของตรำสำรหนี้ หรือผิดนัดชำระหนี้เงินกู ้ยืมจำกธนำคำรพำณิชย์ บริษัทเงินทุน
บริษัทเครดิตฟองซิเอร์ หรือสถำบันกำรเงินทีม ่ ก
ี ฎหมำยเฉพำะจัดตัง้ ขึน ้ โดยดูประวัตย ิ ้อนหลัง 3 ปี จำกบริษัทข ้อมูลเครดิตแห่งชำติ และ
งบกำรเงินทีต ่ รวจสอบโดยผู ้สอบบัญชีรับอนุญำต
• รำยละเอียดตรำสำรรุ่นอืน ่ : กำรออกและเสนอขำยหุ ้นกู ้ครัง้ นี้มห ี ุ ้นกู ้ทัง้ หมด 2 (สอง) ชุด โดยหุ ้นกู ้แต่ละชุดมีอำยุของหุ ้นกู ้แตกต่ำงกัน
ซึง่ หมำยควำมว่ำหุ ้นกู ้แต่ละชุดย่อมมีควำมเสีย ่ งไม่เท่ำกัน โดยหุ ้นกู ้ทีม ่ อ ี ำยุมำกกว่ำจะมีควำมเสีย ่ งทีส ่ งู กว่ำ
• ผู ้จัดกำรกำรจัดจำหน่ำยหุ ้นกู ้และผู ้แทนผู ้ถือหุ ้นกู ้ไม่มค
ี วำมสัมพันธ์หรือเกีย ่ วข ้องกับผู ้ออกหุ ้นกู ้

2
 แบบสรุปข ้อมูลสำคัญของตรำสำร
Factsheet
บริษ ัท อีสเทอร์น พาวเวอร์ กรุป ๊ จาก ัด (มหาชน)
ประกอบธุรกิจเข ้ำลงทุนโดยถือหุ ้นในบริษัทอืน ่ (Holding Company) โดยประเภทของธุรกิจทีบ ่ ริษัทเข ้ำลงทุน ได ้แก่
ธุรกิจผลิตและจำหน่ำยไฟฟ้ ำจำกพลังงำนหมุนเวียน และธุรกิจให ้บริกำรผลิตสิง่ พิมพ์แบบครบวงจร
สถำนะกำรเป็ นบริษัทจดทะเบียนในตลำดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย (listed) :  เป็ น  ไม่เป็ น
เสนอขำยหุ ้นกู ้ระยะยำว ไม่ด ้อยสิทธิ ไม่มป ิ ธิไถ่ถอนหุ ้นกู ้ก่อนครบกำหนดไถ่ถอน
ี ระกัน มีผู ้แทนผู ้ถือหุ ้นกู ้ และผู ้ออกหุ ้นกู ้มีสท
“หุน
้ กูข
้ องบริษ ัท อีสเทอร์น พาวเวอร์ กรุป ๊ จาก ัด (มหาชน) ครงที ั้ ่ 1/2565 ชุดที่ 2 ครบกาหนดไถ่ถอนปี พ.ศ. 2568
ซึง่ ผูอ
้ อกหุน ้ กูม
้ ส ิ ธิไถ่ถอนหุน
ี ท ้ กูก ้ อ ่ นครบกาหนดไถ่ถอน”
เสนอขำยระหว่ำงวันที่ 9 และ 12-13 กันยำยน พ.ศ. 2565
ล ักษณะตราสาร ี่ ง
ระด ับความเสย
อำยุ 2 ปี 6 เดือน ่ ถือ)
(พิจำรณำจำกอำยุตรำสำรและอันดับควำมน่ำเชือ
อัตรำดอกเบีย
้ คงที่ [5.50-5.60]% ต่อปี
งวดกำรชำระดอกเบีย
้ จ่ำยดอกเบีย ้ ทุกๆ 3 เดือน
กำรไถ่ถอนก่อนกำหนด ิ ธิในกำรไถ่ถอนก่อนวันครบกำหนดไถ่
ผู ้ออกหุ ้นกู ้มีสท
ถอนหุ ้นกู ้ นั บ แต่วั น ครบก ำหนด 6 เดือ น นั บ จำกวั น เป็ นตรำสำรหนี้ทผ
ี่ ู ้ออกตรำสำรสำมำรถไถ่ถอนก่อนกำหนด
ออกหุ ้นกู ้ หรือตำมเงือ ่ นไขทีก ่ ำหนด ผลตอบแทนของตราสารรุน
่ อืน
่ ในตลาด(YTM)
มูลค่ำกำรเสนอขำยรวม ไม่ เ กิน 800 ล ้ำนบำท และมีมู ล ค่ ำ หุ ้นกู ้ส ำรองเพื่อ
เสนอขำยเพิม ่ เติมไม่เกิน 200 ล ้ำนบำท รวมทัง้ สิน้ ไม่ - ไม่มข
ี ้อมูล -
เกิน 1,000 ล ้ำนบำท โดยหุ ้นกู ้ชุดที่ 1 และหุ ้นกู ้ชุดที่ ่ นทางการเงิน
ข้อกาหนดในการดารงอ ัตราสว
2 จำนวนเสนอขำยรวมทัง้ สิน ้ ไม่เกิน 1,600 ล ้ำนบำท บริษัทจะดำรงไว ้ซึง่ อัตรำส่วนหนี้สน
ิ ต่อส่วนของผู ้ถือหุ ้น (D/E
หลักประกัน ไม่มี Ratio) ในอัตรำส่วนไม่เกิน 3.25 เท่ำ ณ วันสิน ้ งวดบัญชีข อง
ผู ้แทนผู ้ถือหุ ้นกู ้ ธนำคำรกรุงศรีอยุธยำ จำกัด (มหำชน)
แต่ละไตรมำส ตำมงบกำรเงินรวมของบริษัท โดยคำนวณจำก
วัตถุประสงค์กำรใช ้เงิน (1) เพื่อ ใช ้ช ำระคืน หุ ้นกู ้ EP229A ของบริษั ทฯ ที่จ ะ
ิ ทำงกำรเงินสุทธิหำรด ้วยส่วนของผู ้ถือหุ ้น โดย ณ วันที่
หนี้สน
ครบกำหนดในวันที่ 17 กันยำยน 2565 จำนวน 750.00
31 มีนำคม 2565 บริษัทมีอัตรำส่วนดังกล่ำวเท่ำกับ 0.83 เท่ำ
ล ้ำนบำท (2) เพื่อ ใช ้เป็ นค่ ำ ก่ อ สร ้ำงในระยะสุด ท ้ำย
ของโครงกำรโรงไฟฟ้ ำพลังงำนลมทีป ่ ระเทศเวียดนำม ี่ งของผูอ
ความเสย ้ อก
(โครงกำร HL3 - HL4 รวมกำลังกำรผลิต 60 เมกะวัตต์) 1. บริษั ท มีค วำมเสี่ย งจำกกำรจ ำหน่ ำ ยโรงไฟฟ้ ำพลั ง งำน
จ ำนวน 700.00 ล ้ำนบำท (3) เพื่อ รองรั บ กำรขยำย แสงอำทิตย์ในประเทศไทยจำนวน 20.00 เมกะวัตต์ และ
ธุรกิจบรรจุภัณฑ์ ของ บริษัท ตะวันออกกำรพิมพ์ และ ในประเทศญีป ่ นจ ุ่ ำนวน 31.75 เมกะวัตต์ ในปี 2563 และ
บรรจุ ภั ณ ฑ์ จ ำกั ด (EPPCO) ซึง่ เป็ นบริษั ทย่ อ ยของ ใ น ปี 2564 บ ริ ษั ท ไ ด จ ้ ำ ห น่ ำ ย โ ร ง ไ ฟ ฟ้ ำ พ ลั ง ง ำ น
บริษั ทฯ โดยกำรลงทุนซื้อเครื่องจั กรทั นสมั ยส ำหรับ แสงอำทิตย์ในประเทศญีป ่ น ุ่ จำนวน 3.47 เมกะวัตต์ และ
ผลิต ถุ ง กระดำษ และผลิต ภั ณ ฑ์อ ื่น เพิ่ม จ ำนวน 50 โรงไฟฟ้ ำพลังงำนควำมร ้อนร่วมในประเทศไทย จำนวน
ล ้ำนบำท และ (4) เพื่อใช ้เป็ นเงินทุนหมุ นเวียนของ 360.00 เ ม ก ะ วั ต ต์ ซึ่ ง จ ะ ส่ ง ผ ล ใ ห บ ้ ริ ษั ท มี ผ ล ก ำ ร
กิจกำร และ/หรือรองรับกำรลงทุนในโครงกำรใหม่ของ
ด ำเนิน งำนและกระแสเงิน สดจำกกำรด ำเนิน งำนลดลง
กลุม ่ บริษัทฯ จำนวน 100 ล ้ำนบำท
อย่ ำ งมี นั ย ส ำคั ญ ในปี 2564 และในไตรมำส1 ปี 2565
ื่ ถือของผูอ
อ ันด ับความน่าเชอ ้ อกหุน
้ กู ้ ในช่วงระยะเวลำก่อนที่โรงไฟฟ้ ำพลั งงำนลมที่ประเทศ
อันดับ BBB- แนวโน ้ม Stable เวียดนำมขนำด 160.00 เมกะวัตต์ จะเริม ่ จำหน่ำยไฟฟ้ ำ
เมือ
่ วันที่ 30 ธันวำคม 2564 โดย บริษัท ทริสเรทติง้ จำกัด เชิงพำณิชย์ภำยในไตรมำสที่ 3 ปี 2565 และอำจส่งผล
รายละเอียดสาค ัญอืน
่ ต่อควำมสำมำรถในกำรชำระหนี้ของบริษัทในอนำคตได ้
วันทีอ ่ อกตรำสำร 14 กันยำยน 2565 หำกโรงไฟฟ้ ำดังกล่ำวก่อสร ้ำงเสร็จล่ำช ้ำจำกแผนงำนที่
วันทีค ่ รบกำหนดอำยุ 14 มีนำคม 2568 บริษั ทวำงไว ้ หรือ มีผ ลกำรด ำเนิน งำนไม่เ ป็ นไปตำมที่
ประเภทกำรเสนอขำย ผู ้ลงทุนสถำบันและ/หรือผู ้ลงทุนรำยใหญ่ บริษั ท คำดกำรณ์ ไ ว ้ เนื่ อ งจำกบริษั ทไม่มีป ระสบกำรณ์
ผู ้จัดจำหน่ำย บริษัทหลักทรัพย์ เคทีบเี อสที จำกัด (มหำชน) ลงทุนในโครงกำรโรงไฟฟ้ ำพลังงำนลมมำก่อน
บริษัทหลักทรัพย์ หยวนต ้ำ (ประเทศไทย) จำกัด 2. บริษัทมีควำมเสีย ่ งด ้ำนสภำพคล่องทำงกำรเงิน เนื่องจำก
บริษั ทหลั ก ทรั พ ย์ เมย์แ บงก์ (ประเทศไทย) จ ำกั ด มี ก ำรระดมทุ น ในฝั่ งหนี้ ส ิน ที่ มี อ ำยุ ไ ม่ ส อดคล อ ้ ง กั บ
(มหำชน) ระยะเวลำคื น ทุ น ของโครงกำรโรงไฟฟ้ ำที่ เ ข ำ้ ลงทุ น
บริษัทหลักทรัพย์ คิงส์ฟอร์ด จำกัด (มหำชน) (Mismatch Funding) จึ ง ส่ ง ผลใ ห ม ้ ี อั ต ร ำส่ ว น ส ภ ำ พ
นำยทะเบียนหุ ้นกู ้ ธนำคำรกรุงศรีอยุธยำ จำกัด (มหำชน) คล่อ งที่ต่ ำ เมื่อ หนี้ ส น ิ ดั ง กล่ำ วใกล ้ครบก ำหนดช ำระ อีก
่ นทางการเงินทีส
อ ัตราสว ่ าค ัญของผูอ
้ อก ทัง้ มีควำมเสีย ่ งด ้ำนควำมสำมำรถในกำรชำระหนี้ หำกไม่
สำมำรถจัดหำแหล่งเงินทุนเพื่อมำชำระหนี้สน ิ ที่กำลัง จะ
ค่ำเฉลีย่ งวด 3 ใกล ้ครบกำหนดชำระได ้
อัตรำส่วนทำงกำรเงิน
อุตสำหกรรม เดือน ปี 2564 ปี 2563
(เท่ำ)
(ล่ำสุด) ปี 2565
3. บริษัทร่วมทำงอ ้อมของบริษัทมีประเด็นข ้อพิพำททีย ่ ังไม่
ควำมสำมำรถในกำรชำระดอกเบีย ้ N/A -0.06 5.75 6.81 ทรำบผล โดยผลสุด ท ้ำยของข ้อพิพ ำทดั ง กล่ ำ วยั ง ไม่
(Interest Coverage ratio)1 สำมำรถระบุได ้ในขณะนี้ ซึง่ อำจทำให ้บริษัทร่วมทำงอ ้อม
อัตรำส่วนสภำพคล่อง N/A 1.23 1.36 0.99 มีค่ ำ ใช ้จ่ ำ ยเพิ่ม ขึ้น ในอนำคต และอำจส่ง ผลต่ อ ฐำนะ
(Current Ratio)1 กำรเงินและผลกำรดำเนินงำนของบริษัทอย่ำงมีนัยสำคัญ
ิ รวมต่อส่วนของผู ้ถือหุ ้นรวม
หนี้สน N/A 1.03 1.19 0.72 ในอนำคตได ้
(Debt to equity : D/E ratio)2
(รำยละเอียดตำมแบบ filing ส่วนที่ 2.2 (3) ปั จจัยควำมเสีย ่ ง)
หนี้สนิ ต่อส่วนของผู ้ถือหุ ้น N/A 0.83 0.95 0.45
(ตำมข ้อกำหนดสิทธิ)2 ้ วน
หนังสือชีช
1 ยิง่ สูงยิง่ แสดงถึงควำมสำมำรถในกำรชำระคืนสูง (Filing)
2 ยิง่ สูงยิง่ แสดงถึงหนีส ิ ทีส
้ น ่ งู SCAN HERE
1
 แบบสรุปข ้อมูลสำคัญของตรำสำร
สรุปฐานะการเงินและผลการดาเนินงานตามงบการเงินรวมย้อนหล ัง 2 ปี และตงแต่
ั้ ไตรมาส 1 ถึงไตรมาสล่าสุด
หรือเท่าทีม
่ ผ
ี ลการดาเนินงานจริง
งบแสดงฐานะทางการเงิน งบกาไรขาดทุน

ล ้านบาท
12,000 3,100
ล ้านบาท

2,550
10,000 2,000
8,000 1,450
6,000 900
350
4,000 -200
2,000 กาไรสุทธิสาหรับปี
รวมรายได ้* รวมค่าใช ้จ่าย**
0 / งวด
สินทรัพย์รวม หนีส ิ รวม
้ น ส่วนของผู ้ถือหุ ้น ปี 2563 2,751.76 1,090.27 1,565.19
ปี 2563 8,381.96 3,520.39 4,861.57 ปี 2564 2,856.71 904.52 1,204.31
ปี 2564 11,529.94 6,259.53 5,270.41 ไตรมาส 1 ปี 2565 229.56 255.43 (95.50)
ไตรมาส 1 ปี 2565 10,572.88 5,376.69 5,196.19
ปี 2563 ปี 2564 ไตรมาส 1 ปี 2565
ปี 2563 ปี 2564 ไตรมาส 1 ปี 2565

หมำยเหตุ : *รำยได ้รวมของปี 2563 และ 2564 ได ้รวมถึง รำยได ้พิเ ศษที่เ ป็ นก ำไรจำกกำรขำยเงิน ลงทุน จ ำนวน 1,567.17 ลบ. และ 1,897.17 ลบ.
ตำมลำดับ
**ค่ำใช ้จ่ำยรวม หมำยถึง ต ้นทุนขำยและบริกำร, ต ้นทุนในกำรจัดจำหน่ำย, ค่ำใช ้จ่ำยในกำรบริหำร, ขำดทุนจำกกำรจำหน่ำยสินทรัพย์ และ
ค่ำเผือ
่ ผลขำดทุนจำกกำรด ้อยค่ำของสินทรัพย์ของกลุม ่ ทีจ
่ ะจำหน่ำยทีจ่ ัดประเภทไว ้เพือ
่ ขำยจำกกำรดำเนินงำนทีย
่ กเลิก
ั ว
สดส ่ นหนีท
้ ม
ี่ ภ
ี าระดอกเบีย
้ ของผูอ
้ อก ลาด ับการได้ร ับชาระหนี้
ณ วันที่ 31 มีนำคม 2565 เมื่อ ผู ้ออกถูก พิทั ก ษ์ ท รั พ ย์ห รือ ถูก ศำลพิพ ำกษำให ้ล ้มละลำย
หรือมีกำรชำระบัญชีเพือ ่ กำรเลิกบริษัท
เงินกู ้ยืมจากสถาบันการเงิน ตราสารหนี้ หนีส ิ อืน
้ น ่ ๆ

514.04 ลบ. 3,8044.96 ลบ. 8.04 ลบ.

11.80% 88.01% 0.18%

ิ อืน
*หนี้สน ิ ตำมสัญญำ
่ ๆ ได ้แก่ หนี้สน

ี่ งสาค ัญของตราสาร
ล ักษณะพิเศษและความเสย
1. กำรลงทุนในหุ ้นกู ้ไม่ใช่กำรฝำกเงิน
2. อันดับควำมน่ำเชือ ่ ถือของผู ้ออกหุ ้นกู ้เป็ นเพียงข ้อมูลประกอบกำรตัดสินใจลงทุนเท่ำนั น ้ มิใช่เป็ นกำรให ้คำแนะนำให ้ซือ ้ ขำย หรือถือ
ครองหุ ้นกู ้ทีเ่ สนอขำย ทัง้ ยังมิได ้เป็ นกำรรับประกันควำมสำมำรถในกำรชำระหนี้ของผู ้ออกหุ ้นกู ้แต่อย่ำงใด ผู ้ลงทุนควรทำควำมเข ้ำใจ
เกีย ่ วกับลักษณะของตรำสำร รวมถึงวิเครำะห์ควำมเสีย ่ งและควำมสำมำรถในกำรชำระหนี้ของผู ้ออกตรำสำรก่อนตัดสินใจลงทุน
3. ผู ้ออกตรำสำรหนี้มส ิ ธิไถ่ถอนหุ ้นกู ้ก่อนวันครบกำหนดไถ่ถอนหุ ้นกู ้ ผู ้ถือตรำสำรจึงมีควำมเสีย
ี ท ่ งทีจ ่ ะเสียโอกำสในกำรได ้รับผลตอบแทน
ทีส ่ งู จำกกำรลงทุนในตรำสำรหนี้ทเี่ สนอขำย หำกผู ้ออกตรำสำรใช ้สิทธิไถ่ถอนในช่วงทีอ ่ ัตรำดอกเบีย ้ ในตลำดลดต่ำลงกว่ำอัตรำดอกเบีย ้
ของตรำสำร
4. ตลำดตรำสำรหนี้ ใ นประเทศไทยมีส ภำพคล่ อ งต่ ำ กำรขำยตรำสำรก่อ นครบก ำหนดไถ่ ถ อนในตลำดรองนั ้น อำจได ้รั บ มู ล ค่ ำ ขำย
ตรำสำรลดลงหรือเพิม ่ ขึน
้ ได ้ โดยขึน้ อยู่กับสภำวะและควำมต อ ้ งกำรของตลำดในขณะนั น ้ ทัง้ นี้ ผู ้ลงทุนอำจต ้องพร ้อมถือหุ ้นกู ้จนครบ
กำหนด เนื่องจำกกำรขำยก่อนครบกำหนดอำจทำได ้ยำก หรือขำยได ้ต่ำกว่ำมูลค่ำทีต ่ รำไว ้หรือรำคำทีซ ื้ มำ นอกจำกนี้ ผู ้ลงทุนมีควำม
่ อ
เสีย ่ งทีผ
่ ู ้ออกตรำสำรหนี้จะไถ่ถอนหุ ้นกู ้ก่อนกำหนดไถ่ถอน ทำให ้ผู ้ลงทุนไม่ได ้ผลตอบแทนตำมทีค ่ ำดและอำจต ้องลงทุนในตรำสำรที่
ผลตอบแทนต่ำลง (Reinvestment risk)
(รำยละเอียดตำมแบบ filing ส่วนที่ 2.2 (3) ปั จจัยควำมเสีย ่ ง)
คาเตือนและข้อมูลแจ้งเตือนอืน
่
คำเตือน
• กำรอนุมัตจ ิ ำกสำนั กงำน ก.ล.ต. ไม่ได ้หมำยควำมว่ำแนะนำให ้ลงทุน ประกันกำรชำระหนี้ ผลตอบแทนเงินต ้น หรือรับรองควำมถูกต ้อง
ของข ้อมูล
้ วน (filing) ซึง่ เป็ นเพียงข ้อมูลสรุปเกีย
• ข ้อมูลสรุปนี้เป็ นส่วนหนึง่ ของหนังสือชีช ่ วกับกำรเสนอขำย ลักษณะและควำมเสีย ่ งของหลักทรัพย์
และบริษัททีอ ่ อกและเสนอขำยหลักทรัพย์ ดังนัน ้ ผู ้ลงทุนต ้องวิเครำะห์ควำมเสีย ่ งและศึกษำข ้อมูลจำกหนังสือชีช ้ วน (filing)
• บริษัทไม่มป ี ระวัต ิ กำรผิดนัดชำระหนี้ดอกเบีย้ หรือเงินต ้นของตรำสำรหนี้ หรือผิดนัดชำระหนี้เงินกู ้ยืมจำกธนำคำรพำณิชย์ บริษัทเงินทุน
บริษัทเครดิตฟองซิเอร์ หรือสถำบันกำรเงินทีม ่ ก
ี ฎหมำยเฉพำะจัดตัง้ ขึน ้ โดยดูประวัตย ิ ้อนหลัง 3 ปี จำกบริษัทข ้อมูลเครดิตแห่งชำติ และ
งบกำรเงินทีต ่ รวจสอบโดยผู ้สอบบัญชีรับอนุญำต
• รำยละเอียดตรำสำรรุ่นอืน ่ : กำรออกและเสนอขำยหุ ้นกู ้ครัง้ นี้มห ี ุ ้นกู ้ทัง้ หมด 2 (สอง) ชุด โดยหุ ้นกู ้แต่ละชุดมีอำยุของหุ ้นกู ้แตกต่ำงกัน
ซึง่ หมำยควำมว่ำหุ ้นกู ้แต่ละชุดย่อมมีควำมเสีย่ งไม่เท่ำกัน โดยหุ ้นกู ้ทีม ่ อ ี ำยุมำกกว่ำจะมีควำมเสีย ่ งทีส ่ งู กว่ำ
• ผู ้จัดกำรกำรจัดจำหน่ำยหุ ้นกู ้และผู ้แทนผู ้ถือหุ ้นกู ้ไม่มค
ี วำมสัมพันธ์หรือเกีย ่ วข ้องกับผู ้ออกหุ ้นกู ้