‫معيار المحاسبة الدولي ‪28‬‬

‫‪ ‬‬
‫معيار المحاسبة الدولي ‪28‬‬

‫االستثمارات في المنشآت الزميلة والمشروعات المشتركة‬

‫الھـدف‬
‫‪ ‬‬

‫ھدف ھذا المعيار ھو وصف المحاسبة عن االستثمارات في المنشآت الزميلة وتحديد متطلبات تطبيق طريقة حقوق‬ ‫‪1‬‬
‫الملكية عند المحاسبة عن االستثمارات في المنشآت الزميلة والمشروعات المشتركة‪.‬‬

‫النطـاق‬ ‫‪ ‬‬

‫يجب أن يُطبق ھذا المعيار من قبل جميع المنشآت التي ھي منشآت مستثمرة لھا سيطرة مشتركة‪ ،‬أو تأثير مھم‪ ،‬على‬ ‫‪2‬‬
‫منشأة ُمستثمر فيھا‪.‬‬

‫التعريفات‬
‫‪ ‬‬

‫تستخدم المصطلحات التالية في ھذا المعيار بالمعاني ال ُمحددة‪:‬‬ ‫‪3‬‬

‫المنشأة الزميلة ھي منشأة يكون للمنشأة المستثمرة تأثير مھم عليھا‪.‬‬
‫القوائم المالية الموحدة ھي القوائم المالية لمجموعة تُعرض فيھا األصول‪ ،‬وااللتزامات‪ ،‬وحقوق الملكية‪ ،‬والدخل‪،‬‬
‫والمصروفات والتدفقات النقدية للمنشأة األم ومنشآتھا التابعة على أنھا لمنشأة اقتصادية واحدة‪.‬‬
‫طريقة حقوق الملكية ھي طريقة محاسبة يُثبت بموجبھا االستثمار – بشكل أولي – بالتكلفة ويُعدل بعد ذلك للتغير في حصة‬
‫المنشأة المستثمرة في صافي أصول المنشأة ال ُمستثمر فيھا بعد االستحواذ‪ .‬ويتضمن ربح أو خسارة المنشأة المستثمرة حصتھا‬
‫في ربح أو خسارة المنشأة المستثمر فيھا ويتضمن الدخل الشامل اآلخر للمنشأة لمستثمرة نصيبھا من الدخل الشامل اآلخر‬
‫للمنشأة المستثمر فيھا‪.‬‬
‫ترتيب مشترك ھو ترتيب يكون لطرفين أو أكثر سيطرة مشتركة عليه‪.‬‬
‫السيطرة المشتركةھي التقاسم المتفق عليه – تعاقديا ً – للسيطرة على ترتيب‪ ،‬والتي توجد – فقط – عندما تتطلب القرارات‬
‫حول األنشطة ذات الصلة الموافقة باألجماع من قبل األطراف المتقاسمة للسيطرة‪.‬‬
‫مشروع مشترك ھو ترتيب مشترك يكون بموجبه لألطراف التي لھا سيطرة مشتركة على الترتيب حقوق في صافي أصول‬
‫الترتيب‪.‬‬
‫مشارك في مشروع مشترك ھو طرف في مشروع مشترك له سيطرة مشتركة على ذلك المشروع المشترك‪.‬‬
‫التأثير المھم ھو القدرة على الم شاركة في قرارات ال سيا سة المالية والت شغيلية للمن شأة الم ستثمر فيھا‪ ،‬ولكنه ليس سيطرة‬
‫أو سيطرة مشتركة على تلك السياسات‪.‬‬
‫عُرفت المصطلحات التالية في الفقرة ‪ 4‬من معيار المحاسبة الدولي ‪" 27‬القوائم المالية المنفصلة" وفي الملحق أ للمعيار‬ ‫‪4‬‬
‫الدولي للتقرير المالي ‪" 10‬القوائم المالية الموحدة" وتُستخدم في ھذا المعيار بالمعاني المحددة في المعايير الدولية للتقرير‬
‫المالي التي عُرفت فيھا‪:‬‬
‫السيطرة على منشأة مستثمر فيھا‪.‬‬ ‫‪‬‬
‫المجموعة‪.‬‬ ‫‪‬‬
‫المنشأة األم‪.‬‬ ‫‪‬‬
‫القوائم المالية المنفصلة‪.‬‬ ‫‪‬‬
‫المنشأة التابعة‪.‬‬ ‫‪‬‬

‫‪ © ‬مؤسسة المعايير الدولية للتقارير المالية‬ ‫‪1‬‬ ‫ترجمة الھيئة السعودية للمحاسبين القانونيين‬

‫‪ ‬‬
 ‫معيار المحاسبة الدولي ‪28‬‬
‫‪ ‬‬
‫التأثير المھم ‪ ‬‬

‫عندما تحتفظ المنشأة – بشكل مباشر أو غير مباشر )مثالُ من خالل منشآت تابعة( – بـ ‪ % 20‬أو أكثر من القوة التصويتية‬ ‫‪5‬‬
‫للمنشأة المستثمر فيھا‪ ،‬فإنه يفترض أن يكون للمنشأة تأثير مھم‪ ،‬ما لم يكن من الممكن التدليل – بشكل واضح – على أن‬
‫ھذا ليس ھو الحال‪ .‬وفي المقابل‪ ،‬عندما تحتفظ المنشأة– بشكل مباشر أو غير مباشر )مثالً من خالل منشآت تابعة( – بأقل‬
‫من ‪ % 20‬من القوة التصويتية للمنشأة المستثمر فيھا‪ ،‬فإنه يفترض أال يكون للمنشأة تأثير مھم‪ ،‬ما لم يكن من الممكن التدليل‬
‫– بشكل واضح– على مثل ھذا التأثير‪ .‬وليس بالضرورة أن تمنع ملكية كبيرة أو أغلبية من قبل منشأة مستثمرة أخرى‬
‫المنشأةَ من أن يكون لھا تأثير مھم‪.‬‬

‫يُقام الدليل – عادةً – على وجود تأثير مھم‪ ،‬من قبل المنشأة‪ ،‬بواحد أو أكثر من الطرق التالية‪:‬‬ ‫‪6‬‬
‫التمثيل في مجلس اإلدارة‪ ،‬أو في أي جھة حاكمة ُمعادلة‪ ،‬في المنشأة المستثمر فيھا؛ أو‬ ‫)أ(‬
‫المش اركة في عمليات وض ع الس ياس ات‪ ،‬بما في ذلك المش اركة في القرارات بش أن توزيعات األرباح أو‬ ‫)ب(‬
‫التوزيعات األخرى؛ أو‬
‫المعامالت ذات األھمية النسبية بين المنشأة والمنشأة المستث َمر فيھا؛ أو‬ ‫)ج(‬
‫تبادل الموظفين اإلداريين؛ أو‬ ‫)د(‬
‫تقديم معلومات فنية أساس‪.‬‬ ‫)ھـ(‬

‫قد تمتلك المنشأة أذونات أسھم‪ ،‬أو خيارات شراء أسھم‪ ،‬أو أدوات دين أو حقوق ملكية تكون قابلة للتحويل إلى أسھم عادية‪،‬‬ ‫‪7‬‬
‫أو أدوات أخرى مشابھة والتي‪ ،‬إذا ُمورست أو حُولت‪ ،‬يكون لھا إمكانية أن تمنح المنشأة قوة تصويتية إضافية أو أن تخفض‬
‫القوة التصويتية لطرف آخر على السياسات المالية والتشغيلية لمنشأة أخرى )أي حقوق التصويت الممكنة(‪ .‬ويؤخذ في‬
‫الحسبان عند تقويم ما إذا كان للمنشأة تأثير مھم‪ ،‬وجود وأثر حقوق التصويت الممكنة التي تكون قابلة للممارسة أو قابلة‬
‫للتحويل في الوقت الحالي‪ ،‬بما في ذلك حقوق التصويت الممكنة ال ُمحتفظ بھا من قبل منشآت أخرى‪ .‬وال تُعد حقوق التصويت‬
‫الممكنة قابلة للممارسة أو قابلة للتحويل في الوقت الحالي عندما‪ ،‬على سبيل المثال‪ ،‬ال يمكن ممارستھا أو تحويلھا حتى‬
‫تاريخ مستقبلي أو حتى وقوع حدث مستقبلي‪.‬‬

‫عند تقويم ما إذا كانت حقوق التصويت الممكنة تساھم في التأثير المھم‪ ،‬تفحص المنشأة جميع الحقائق والظروف )بما في‬ ‫‪8‬‬
‫ذلك شروط ممارسة حقوق التصويت الممكنة وأي ترتيبات تعاقدية أخرى سواء اُخذت في الحسبان بشكل منفرد أو مجتمعة(‬
‫التي تؤثر على الحقوق الممكنة‪ ،‬باستثناء نوايا اإلدارة والقدرة المالية لممارسة أو لتحويل تلك الحقوق الممكنة‪.‬‬
‫‪ ‬‬

‫تفقد المنشأة التأثير المھم على منشأة مستثمر فيھا عندما تفقد القدرة على المشاركة في قرارات السياسة المالية والتشغيلية‬ ‫‪9‬‬
‫لتلك المنشأة المستثمر فيھا‪ .‬ويمكن أن يحدث فقدان التأثير المھم مع‪ ،‬أو بدون‪ ،‬تغير في المستويات المطلقة أو النسبية‬
‫للملكية‪ .‬فيمكن أن يحدث ذلك‪ ،‬على سبيل المثال‪ ،‬عندما تصبح منشأة زميلة خاضعة لسيطرة حكومة‪ ،‬أو محكمة‪ ،‬أو إدارة‬
‫أو جھة تنظيمية‪ .‬ويمكن أن يحدث ذلك – أيضا – نتيجة لترتيب تعاقدي‪.‬‬

‫طريقة حقوق الملكية ‪ ‬‬

‫بموجب طريقة حقوق الملكية‪ ،‬عند اإلثبات األولي‪ ،‬يُثبت االستثمار في منشأة زميلة أو مشروع مشترك بالتكلفة‪ ،‬وتتم زيادة‬ ‫‪10‬‬
‫أو تخفيض المبلغ الدفتري إلثبات نصيب المنشأة المستثمرة من ربح أو خسارة المنشأة المستثمر فيھا بعد تاريخ االستحواذ‪.‬‬
‫ويُثبت نصيب المنشأة المستثمرة من ربح أو خسارة المنشأة المستثمر فيھا ضمن الربح أو الخسارة للمنشأة المستثمرة‪.‬‬
‫وتخفض توزيعات األرباح ال ُمستلمة من المنشأة المستثمر فيھا المبلغ الدفتري لالستثمار‪ .‬وقد تكون التعديالت على المبلغ‬
‫الدفتري ضرورية – أيضا – للتغيرات في الحصة التناسبية للمنشأة المستثمرة في المنشأة المستثمر فيھا والناشئة عن‬
‫التغيرات في الدخل اآلخر الشامل للمنشأة المستثمر فيھا‪ .‬وتتضمن مثل ھذه التغيرات تلك الناشئة عن إعادة تقويم العقارات‬
‫واآلالت والمعدات‪ ،‬وعن فروق ترجمة أسعار صرف العمالت األجنبية‪ .‬ويُثبت نصيب المنشأة المستثمرة من ھذه التغيرات‬
‫ضمن الدخل الشامل اآلخر للمنشأة المستثمرة )أنظر معيار المحاسبة الدولي ‪" 1‬عرض القوائم المالية"(‪.‬‬

‫‪ © ‬مؤسسة المعايير الدولية للتقارير المالية‬ ‫‪2‬‬ ‫ترجمة الھيئة السعودية للمحاسبين القانونيين‬

‫‪ ‬‬
 ‫معيار المحاسبة الدولي ‪28‬‬
‫‪ ‬‬

‫قد ال يكون إثبات الدخل على أساس توزيعات األرباح ال ُمستلمة قياسا ً كافيا ً للدخل ال ُمكتسب من قبل منشأة مستثمرة على‬ ‫‪11‬‬
‫استثمارھا في منشأة زميلة أو مشروع مشترك نظراً ألن توزيعات األرباح ال ُمستلمة قد تنطوي على عالقة ضعيفة بأداء‬
‫المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك‪ .‬ونظراً ألن للمنشأة المستثمرة سيطرة مشتركة‪ ،‬أو تأثيراً مھماً‪ ،‬على المنشأة المستثمر‬
‫فيھا‪ ،‬فإن للمنشأة المستثمرة حصة في أداء المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك و– نتيجة لذلك – في العائد على استثمارھا‪.‬‬
‫تحاسب المنشأة المستثمرة عن ھذه الحصة من خالل توسيع نطاق قوائمھا المالية لتشمل نصيبھا من ربح أو خسارة تلك‬
‫المنشأة المستثمر فيھا‪ .‬ونتيجة لذلك‪ ،‬يوفر تطبيق طريقة حقوق الملكية تقريراً إِ ْعال ِميّا ً أكثر عن صافي أصول المنشأة‬
‫المستثمرة وربحھا أو خسارتھا‪.‬‬

‫عندما توجد حقوق تصويت ممكنة أو مشتقات أخرى متضمنة حقوق تصويت ممكنة‪ ،‬تُحدد حصة المنشأة في منشأة زميلة‬ ‫‪12‬‬
‫أو مشروع مشترك – فقط – على أساس حصص الملكية القائمة وال تعكس الممارسة أو التحويل المحتمل لحقوق التصويت‬
‫الممكنة واألدوات المشتقة األخرى‪ ،‬ما لم تتطبق الفقرة ‪.13‬‬

‫في بعض الظروف‪ ،‬يكون للمنشأة – في الجوھر– ملكية قائمة نتيجة لمعاملة تمنحھا – في الوقت الحالي – الحق في‬ ‫‪13‬‬
‫الحصول على العوائد المرتبطة بحصة الملكية‪ .‬في مثل ھذه الظروف‪ ،‬تُحدد النسبة ال ُمخصصة للمنشأة من خالل األخذ في‬
‫الحسبان الممارسة الالحقة لحقوق التصويت الممكنة واألدوات المشتقة األخرى التي تمنح المنشأة – في الوقت الحالي –‬
‫الحق في الحصول على العوائد‪.‬‬

‫ال ينطبق المعيار الدولي للتقرير المالي ‪"9‬األدوات المالية" على الحصص في المنشآت الزميلة والمشروعات المشتركة‬ ‫‪14‬‬
‫التي تتم المحاسبة عنھا باستخدام طريقة حقوق الملكية‪ .‬عندما تمنح األدوات المتضمنة حقوق تصويت ممكنة – في الجوھر‬
‫– في الوقت الحالي الحق في الحصول على العوائد المرتبطة بحصة ملكية في منشأة زميلة أو مشروع مشترك‪ ،‬فإن‬
‫األدوات ال تخضع للمعيار الدولي للتقرير المالي ‪ .9‬أما في جميع الحاالت األخرى‪ ،‬فإنه تتم المحاسبة عن األدوات المتضمنة‬
‫حقوق تصويت ممكنة في منشأة زميلة أو مشروع مشترك وفقا للمعيار الدولي للتقرير المالي ‪.9‬‬

‫ما لم يكن االستثمار أو جزء من االستثمار‪ ،‬في منشأة زميلة أو مشروع مشترك ُمصنفا على أنه ُمحتفظ به للبيع وفقا ً للمعيار‬ ‫‪15‬‬
‫الدولي للتقرير المالي ‪" 5‬األصول غير المتداولة ال ُمحتفظ بھا للبيع والعمليات غير المستمرة"‪ ،‬فإنه يجب أن يُصنف‬
‫االستثمار‪ ،‬أو أي حصة مبقاة من االستثمار‪ ،‬غير ُمصنف على أنه ُمحتفظ به للبيع‪ ،‬على أنه أصل غير متداول‪.‬‬

‫تطبيق طريقة حقوق الملكية ‪ ‬‬

‫يجب على المنشأة التي لھا سيطرة مشتركة‪ ،‬أو تأثير مھم‪ ،‬على منشأة مستثمر فيھا‪ ،‬أن تحاسب عن استثمارھا في المنشأة‬ ‫‪16‬‬
‫الزميلة أو المشروع المشترك باستخدام طريقة حقوق الملكية‪ ،‬باستثناء عندما يتأھل ذلك االستثمار لإلعفاء وفقا ً للفقرات‬
‫‪.19–17‬‬

‫اإلعفاءات من تطبيق طريقة حقوق الملكية‬

‫ال يلزم المنشأة أن تطبق طريقة حقوق الملكية على استثمارھا في منشأة زميلة أو مشروع مشترك إذا كانت المنشأة ھي‬ ‫‪17‬‬
‫منشأة أُ ﱞم معفاة من إعداد القوائم المالية الموحدة بموجب االستثناء من النطاق الوارد في الفقرة ‪)4‬أ( من المعيار الدولي‬
‫للتقرير المالي ‪ ،10‬أو عندما ينطبق جميع ما يلي‪:‬‬
‫المنشأة ھي منشأة تابعة مملوكة – بشكل كامل – أو منشأة تابعة مملوكة – بشكل جزئي – لمنشأة أخرى‪ ،‬وأن‬ ‫)أ(‬
‫مالكھا اآلخرين‪ ،‬بما فيھم اولئك الذين – لوال ذلك – لم يكن ليكون لھم حق التصويت‪ ،‬تم إخطارھم عن عدم تطبيق‬
‫المنشأة لطريقة حقوق الملكية‪ ،‬ولم يعترضوا على ذلك‪.‬‬
‫ال تُتداول أدوات الدين أو حقوق الملكية للمنشأة في سوق عام )سوق أوراق مالية وطني أو أجنبي أو سوق خارج‬ ‫)ب(‬
‫سوق نظامية‪ ،‬بما في ذلك األسواق المحلية واإلقليمية(‪.‬‬
‫لم تودع المنشأة‪ ،‬أو ليست في سياق إيداع‪ ،‬قوائمھا المالية لدى ھيئة لألوراق المالية أو ھيئة تنظيمية أخرى‪،‬‬ ‫)ج(‬
‫لغرض إصدار أي فئة من األدوات في سوق عام‪.‬‬

‫‪ © ‬مؤسسة المعايير الدولية للتقارير المالية‬ ‫‪3‬‬ ‫ترجمة الھيئة السعودية للمحاسبين القانونيين‬

‫‪ ‬‬
 ‫معيار المحاسبة الدولي ‪28‬‬
‫‪ ‬‬
‫تُ ِعد المنشأة األم النھائية للمنشأة‪ ،‬أو أي منشأة أ ُ ﱟم وسيطة لھا‪ ،‬قوائم مالية موحدة متاحة لالستخدام العام وتلتزم‬ ‫)د(‬
‫بالمعايير الدولية للتقرير المالي التي يتم فيھا توحيد المنشآت التابعة أو قياسھا بالقيمة العادلة من خالل الربح أو‬
‫الخسارة وفقا ً للمعيار الدولي للتقرير المالي ‪.10‬‬

‫عندما يحتفظ باستثمار في منشأة زميلة أو مشروع مشترك من قِبَل –أو بشكل غير مباشر من خالل‪ -‬منشأة ھي تنظيم لرأس‬ ‫‪18‬‬
‫المال ال ُمخاطر‪ ،‬أو صندوق مشترك‪ ،‬أو صندوق أمانة استثمارية ومنشآت مشابھة بما في ذلك صناديق التأمين المرتبطة‬
‫باالستثمار‪ ،‬فإنه يمكن للمنشأة أن تختار أن تقيس االستثمارات في تلك المنشآت الزميلة والمشروعات المشتركة بالقيمة‬
‫العادلة من خالل الربح أو الخسارة وفقا ً للمعيار الدولي للتقرير المالي ‪.9‬‬

‫عندما يكون للمنشأة استثمار في منشأة زميلة‪ ،‬ويُحتفظ بجزء منه – بشكل غير مباشر – من خالل تنظيم لرأس المال‬ ‫‪19‬‬
‫ال ُمخاطر‪ ،‬أو صندوق مشترك‪ ،‬أو صندوق أمانة استثمارية و منشآت مشابھة بما في ذلك صناديق التأمين المرتبطة‬
‫باالستثمار‪ ،‬فإنه يمكن للمنشأة أن تختار أن تقيس ذلك الجزء من االستثمار في المنشأة الزميلة بالقيمة العادلة من خالل‬
‫الربح أو الخسارة وفقا ً للمعيار الدولي للتقرير المالي ‪ ،9‬وذلك بغض النظر عما إذا كان لتنظيم رأس المال ال ُمخاطر‪ ،‬أو‬
‫للصندوق المشترك‪ ،‬أو لصندوق االئتمان ‪ ،‬وللمنشآت المشابھة بما في ذلك صناديق التأمين المرتبطة باالستثمار‪ ،‬تأثير‬
‫مھم على ذلك الجزء من االستثمار‪ .‬وإذا قامت المنشأة بذلك االختيار‪ ،‬فإنه يجب على المنشأة أن تطبق طريقة حقوق الملكية‬
‫على أي جزء ُمتبقي من استثمارھا في المنشأة الزميلة ال يُحتفظ به من خالل تنظيم لرأس المال ال ُمخاطر‪ ،‬أو صندوق‬
‫مشترك‪ ،‬أو صندوق أمانة استثمارية ومنشآت مشابھة بما في ذلك صناديق التأمين المرتبطة باالستثمار‪.‬‬

‫التصنيف على أنه ُمحتفظ بھا للبيع‬

‫يجب على المنشأة أن تطبق المعيار الدولي للتقرير المالي ‪ 5‬على االستثمار أو الجزء من االستثمار في منشأة زميلة أو‬ ‫‪20‬‬
‫مشروع مشترك الذي يستوفي الضوابط ليُصنف على أنه ُمحتفظ به للبيع‪ .‬ويجب أن تتم المحاسبة عن أي جزء متبقي من‬
‫االستثمار في منشأة زميلة أو مشروع مشترك لم يُصنف على أنه ُمحتفظ به للبيع‪ ،‬باستخدام طريقة حقوق الملكية حتى يتم‬
‫استبعاد الجزء الذي صُنف على أنه ُمحتفظ به للبيع‪ .‬وبعد أن يجري االستبعاد‪ ،‬فإنه يجب على المنشأة أن تحاسب عن أي‬
‫حصة مبقاة في المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك وفقا ً للمعيار الدولي للتقرير المالي ‪ ،9‬ما لم تستمر الحصة المبقاة في‬
‫كونھا منشأة زميلة أو مشروع مشترك‪ ،‬وفي ھذه الحالة تستخدم المنشأة طريقة حقوق الملكية‪.‬‬

‫عندما ال يعد االستثمار‪ ،‬أو الجزء من االستثمار‪ ،‬في منشأة زميلة أو مشروع مشترك‪ ،‬والذي صُنف – سابقا ً – على أنه‬ ‫‪21‬‬
‫ُمحتفظ به للبيع‪ ،‬مستوفيا الضوابط ليُصنف كذلك‪ ،‬فإنه يجب أن تتم المحاسبة عنه باستخدام طريقة حقوق الملكية – بأثر‬
‫رجعي – اعتبارا من تاريخ تصنيفه على أنه ُمحتفظ به للبيع‪ .‬ومن ثم‪ ،‬يجب أن تُعدل القوائم المالية للفترات منذ التصنيف‬
‫على أنه محتفظ به للبيع‪.‬‬

‫التوقف عن استخدام طريقة حقوق الملكية‬

‫يجب على المنشأة أن تتوقف عن استخدام طريقة حقوق الملكية من التاريخ الذي يتوقف فيه استثمارھا عن كونه منشأة‬ ‫‪22‬‬
‫زميلة أو مشروعاً مشتركاً‪ ،‬وذلك كما يلي‪:‬‬
‫إذا أصبح االستثمار منشأة تابعة‪ ،‬فإنه يجب على المنشأة أن تحاسب عن استثمارھا وفقا ً للمعيار الدولي للتقرير‬ ‫)أ(‬
‫المالي ‪" 3‬تجميع األعمال" والمعيار الدولي للتقرير المالي ‪.10‬‬
‫عندما تكون الحصة المبقاة في المنشأة الزميلة السابقة أو المشروع المشترك السابق أصالً ماليا ُ‪ ،‬فإنه يجب على‬ ‫)ب (‬
‫المنشأة أن تقيس الحصة المبقاة بالقيمة العادلة‪ .‬ويجب اعتبار القيمة العادلة للحصة المبقاة على أنھا ھي قيمتھا‬
‫العادلة عند اإلثبات األولي على أنھا أصل مالي وفقاً للمعيار الدولي للتقرير المالي ‪ .9‬ويجب على المنشأة أن تُثبت‬
‫ضمن الربح أو الخسارة أي فرق بين‪:‬‬
‫القيمة العادلة ألي حصة مبقاة وأي متحصالت من استبعاد حصة جزئية في المنشأة الزميلة أو المشروع‬ ‫)‪( 1‬‬
‫المشترك؛ وبين‬
‫المبلغ الدفتري لالستثمار في تاريخ إيقاف طريقة حقوق الملكية‪.‬‬ ‫)‪( 2‬‬
‫عندما تتوقف المنشأة عن استخدام طريقة حقوق الملكية‪ ،‬فإنه يجب على المنشأة أن تحاسب عن جميع المبالغ ال ُمثبتة‬ ‫)ج (‬
‫– سابقا ً – ضمن الدخل الشامل اآلخر فيما يتعلق بذلك االستثمار على األساس نفسه الذي كان سيُتطلب إذا استبعدت‬
‫المنشأة المستثمر فيھا – بشكل مباشر – األصول وااللتزامات المتعلقة به‪.‬‬

‫‪ © ‬مؤسسة المعايير الدولية للتقارير المالية‬ ‫‪4‬‬ ‫ترجمة الھيئة السعودية للمحاسبين القانونيين‬

‫‪ ‬‬
 ‫معيار المحاسبة الدولي ‪28‬‬
‫‪ ‬‬

‫وبنا ًء عليه‪ ،‬إذا كان سيُعاد تصنيف مكسب أو خسارة‪ُ ،‬مثبته – سابقا ً – ضمن الدخل الشامل اآلخر من قبل المنشأة المستثمر‬ ‫‪23‬‬
‫فيھا‪ ،‬إلى الربح أو الخسارة من استبعاد األصول أو االلتزامات ذات العالقة‪ ،‬فإن المنشاة تُعيد تصنيف المكسب أو الخسارة‬
‫من حقوق الملكية إلى الربح أو الخسارة )على أنھا تعديل إعادة تصنيف( عند إيقاف طريقة حقوق الملكية‪ .‬فعلى سبيل‬
‫المثال‪ ،‬عندما يكون لدى منشأة زميلة أو مشروع مشترك فروق تراكمية من تبادل العمالت تتعلق بعملية أجنبية وتتوقف‬
‫المنشأة عن استخدام طريقة حقوق الملكية‪ ،‬فإنه يجب على المنشأة أن تُعيد تصنيف المكسب أو الخسارة ال ُمثبتة – سابقا ً –‬
‫ضمن الدخل الشامل اآلخر‪ ،‬فيما يتعلق بالعملية األجنبية‪ ،‬إلى الربح أو الخسارة‪.‬‬

‫عندما يصبح استثمار في منشأة زميلة استثماراً في مشروع مشترك‪ ،‬أو يصبح استثمار في مشروع مشترك استثماراً‬ ‫‪24‬‬
‫في منشأة زميلة‪ ،‬فإن المنشأة تستمر في تطبيق طريقة حقوق الملكية وال تعيد قياس الحصة المبقاة‪.‬‬

‫التغيرات في حصة الملكية‬

‫عندما تنخفض حصة ملكية المنشأة في منشأة زميلة أو مشروع مشترك‪ ،‬ولكن يستمر تصنيف االستثمار إما كشركة زميلة‬ ‫‪25‬‬
‫أو مشروع مشترك على التوالي‪ ،‬فإنه يجب على المنشأة أن تُعيد تصنيف القدر من المكسب أو الخسارة ال ُمثبت – سابقا ً –‬
‫ضمن الدخل الشامل اآلخر‪ ،‬والمتعلق بذلك االنخفاض في حصة الملكية‪ ،‬إلى الربح أو الخسارة‪ ،‬وذلك إذا كان سيُتطلب أن‬
‫يُعاد تصنيف ھذا المكسب والخسارة إلى الربح أو الخسارة عند استبعاد األصول أو االلتزامات ذات العالقة‪.‬‬

‫إجراءات طريقة حقوق الملكية‬

‫كثير من اإلجراءات التي تُعد مناسبة لتطبيق طريقة حقوق الملكية مشابھة إلجراءات التوحيد ال ُموضحة في المعيار الدولي‬ ‫‪26‬‬
‫للتقرير المالي ‪ .10‬إضافة إلى ذلك‪ ،‬فإن المفاھيم التي تحكم اإلجراءات المستخدمة في المحاسبة عن االستحواذ على منشأة‬
‫تابعة يتم – أيضا – تبنييھا في المحاسبة عن اقتناء استثمار في منشأة زميلة أو مشروع مشترك‪.‬‬

‫نصيب المجموعة في منشأة زميلة أو مشروع مشترك ھو مجموع الحيازات من قبل المنشأة األم ومنشآتھا التابعة في تلك‬ ‫‪27‬‬
‫المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك‪ .‬ولھذا الغرض‪ ،‬يتم تجاھل حيازات المنشآت الزميلة أو المشروعات المشتركة‬
‫األخرى في المجموعة‪ .‬وعندما يكون لمنشأة زميلة أو مشروع مشترك منشآت تابعة‪ ،‬أو منشآت زميلة أو مشروعات‬
‫مشتركة‪ ،‬فإن الربح أو الخسارة‪ ،‬والدخل الشامل اآلخر وصافي األصول المأخوذة في الحسبان عند تطبيق طريقة حقوق‬
‫الملكية ھي تلك ال ُمثبتة في القوائم المالية للمنشأة الزميلة أو المشروع المشترك )بما في ذلك نصيب المنشأة الزميلة أو‬
‫المشروع المشترك من الربح أو الخسارة‪ ،‬والدخل الشامل اآلخر وصافي أصول منشآتھا الزميلة أو مشروعاتھا المشتركة(‪،‬‬
‫بعد أي تعديالت ضرورية تنشأ عنھا سياسات محاسبية متماثلة )انظر الفقرتين ‪36 - 35‬أ(‪.‬‬

‫تُثبت في القوائم المالية للمنشأة المكاسب والخسائر الناتجة عن المعامالت "الصاعدة" و"النازلة" التي تنطوي على أصول‬ ‫‪28‬‬
‫ال تشكل أعمال‪ ،‬كما ھي معرفة في المعيار الدولي للتقرير المالي ‪ ،3‬بين المنشأة )بما في ذلك منشآتھا التابعة ال ُموحدة(‬
‫ومنشأتھا الزميلة أو مشروعھا المشترك – فقط – بقدر حصص المستثمرين غير ذوي العالقة في المنشأة الزميلة أو‬
‫المشروع المشترك‪" .‬المعامالت الصاعدة" ھي‪ ،‬على سبيل المثال‪ ،‬مبيعات أصول من منشأة زميلة أو مشروع مشترك إلى‬
‫المنشأة المستثمرة‪ .‬ويتم استبعاد نصيب المنشأة في مكسب أو خسارة الشركة الزميلة أو المشروع المشترك الناتجة من ھذه‬
‫المعامالت‪" .‬المعامالت النازلة" ھي‪ ،‬على سبيل المثال‪ ،‬مبيعات أو مساھمات بأصول من المنشأة المستثمرة إلى منشأتھا‬
‫الزميلة أو مشروعھا المشترك‪.‬‬

‫عندما توفر المعامالت النازلة دليالً على انخفاض في صافي القيمة القابلة للتحقق من األصول التي سيتم بيعھا أو المساھمة‬ ‫‪29‬‬
‫بھا‪ ،‬أو خسارة ھبوط في قيمة تلك األصول‪ ،‬فإنه يجب أن تُثبت تلك الخسائر بالكامل من قبل المنشأة المستثمرة‪ .‬وعندما‬
‫توفر المعامالت الصاعدة دليالً على انخفاض في صافي القيمة القابلة للتحقق من األصول التي سيتم شراؤھا‪ ،‬أو خسارة‬
‫ھبوط في قيمة تلك األصول‪ ،‬فإنه يجب على المنشأة المستثمرة أن تثبت نصيبھا من تلك الخسائر‪.‬‬

‫تجب المحاسبة عن المكسب أو الخسارة الناتجين من المساھمة بأصول غير نقدية ال تشكل أعماالً‪ ،‬كما ھي معرفة في‬ ‫‪30‬‬
‫المعيار الدولي للتقرير المالي ‪ ،3‬لمنشأة زميلة أو مشروع مشترك في مقابل حصة ملكية في المنشأة الزميلة أو المشروع‬
‫المشترك‪ ،‬وفقا ً للفقرة ‪ ،28‬باستثناء عندما تفتقر المساھمة إلى الجوھر االقتصادي‪ ،‬كما تم توضيح ھذا المصطلح في معيار‬
‫المحاسبة الدولي ‪" 16‬العقارات واآلالت والمعدات"‪ .‬فعندما تفتقر مثل تلك المساھمة إلى الجوھر االقتصادي‪ ،‬فإن المكسب‬

‫‪ © ‬مؤسسة المعايير الدولية للتقارير المالية‬ ‫‪5‬‬ ‫ترجمة الھيئة السعودية للمحاسبين القانونيين‬

‫‪ ‬‬
 ‫معيار المحاسبة الدولي ‪28‬‬
‫‪ ‬‬
‫أو الخسارة تُعد غير محققة‪ ،‬وال تُثبت ما لم تنطبق – أيضا – الفقرة ‪ .31‬ويجب أن تُستبعد مثل ھذه المكاسب والخسائر‬
‫غير المحققة مقابل االستثمار الذي تمت المحاسبة عنه باستخدام طريقة حقوق الملكية‪ ،‬وال يجوز أن تُعرض على أنھا‬
‫مكاسب أو خسائر مؤجلة في قائمة المركز المالي الموحدة للمنشأة أو في قائمة المركز المالي للمنشأة التي تم فيھا المحاسبة‬
‫عن االستثمارات باستخدام طريقة حقوق الملكية‪.‬‬

‫إذا استلمت المنشأة أصوالً نقدية أو غير نقدية‪ ،‬إضافة إلى تلقي حصة ملكية في منشأة زميلة أو مشروع مشترك‪ ،‬فإن‬ ‫‪31‬‬
‫المنشأة تثبت – بالكامل – ضمن الربح أو الخسارة الجزء من المكسب أو الخسارة على المساھمة غير النقدية المتعلقة‬
‫باألصول النقدية أو غير النقدية ال ُمستلمة‪.‬‬

‫يتــم إثبات كامل المكسب أو الخســارة الناتجين عن المعامالت النازلــة التي تنطوي على أصول تشكل أعماالً‪ ،‬كما ھي‬ ‫‪31‬أ‬
‫معرفة في المعيار الدولي للتقرير المالي ‪ ،3‬بين المنشأة )بما في ذلك منشآتھا التابعة الموحدة( وبين منشأتھا الزميلة أو‬
‫المشروع المشترك‪ ،‬وذلك في القوائم المالية للمنشأة المستثمرة‪.‬‬

‫قد تبيع المنشأة أو تساھم بأصول من خالل أثنين أو أكثر من ترتيب من الترتيبات )المعامالت(‪ .‬عند تحديد ما إذا كانت‬ ‫‪31‬ب‬
‫األصول المباعة أو المساھم بھا تشكل أعماالّ‪ ،‬كما ھي معرف في المعيار الدولي للتقرير المالي ‪ ،3‬فإنه يجب على المنشأة‬
‫األخذ في الحسبان فيما إذا كان البيع أو المساھمة بتلك األصول ھو جزء من الترتيبات المتعددة التي ينبغي المحاسبة عنھا‬
‫كمعاملة واحدة وفقا ً للمتطلبات في الفقرة ب‪ 97‬من المعيار الدولي للتقرير المالي ‪.10‬‬

‫تتم المحاسبة عن االستثمار باستخدام طريقة حقوق الملكية من التاريخ الذي يصبح فيه منشأة زميلة أو مشروعا ً مشتركا ً‪.‬‬ ‫‪32‬‬
‫وعند اقتناء االستثمار‪ ،‬تتم المحاسبة عن أي فرق بين تكلفة االستثمار ونصيب المنشأة من صافي القيمة العادلة ألصول‬
‫المنشأة المستثمر فيھا والتزاماتھا القابلة للتحديد كما يلي‪:‬‬
‫تُضمن الشھرة المتعلقة بالمنشأة الزميلة أو المشروع المشترك في المبلغ الدفتري لالستثمار‪ .‬وال يُسمح بإطفاء تلك‬ ‫)أ(‬
‫الشھرة‪.‬‬
‫تُضمن أي زيادة لنصيب المنشأة من صافي القيمة العادلة ألصول المنشأة المستثمر فيھا والتزاماتھا القابلة للتحديد‬ ‫)ب(‬
‫عن تكلفة االستثمار على أنھا دخل عند تحديد نصيب المنشأة من ربح أو خسارة المنشأة الزميلة أو المشروع‬
‫المشترك في الفترة التي يُقتنى فيھا االستثمار‪.‬‬

‫وبعد االستحواذ‪ ،‬تُجرى التعديالت المناسبة على نصيب المنشأة من ربح أو خسارة المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك‬
‫من أجل‪ ،‬على سبيل المثال‪ ،‬المحاسبة عن استھالك األصول القابلة لالستھالك ال ُمستند إلى قيمھا العادلة في تاريخ االستحواذ‪.‬‬
‫وبالمثل‪ ،‬بعد االستحواذ‪ ،‬تُجرى التعديالت المناسبة على نصيب المنشأة من ربح أو خسارة المنشأة الزميلة أو المشروع‬
‫المشترك لخسائر الھبوط‪ ،‬مثالً في قيمة الشھرة أو العقارات واآلالت والمعدات‪.‬‬

‫تُستخدم أحدث القوائم المالية المتاحة للمنشأة الزميلة أو المشروع المشترك من قبل المنشأة عند تطبيق طريقة حقوق‬ ‫‪33‬‬
‫الملكية‪ .‬وعندما تختلف نھاية فترة التقرير للمنشأة عن نھاية فترة التقرير للمنشأة الزميلة أو المشروع المشترك‪ ،‬فإن‬
‫المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك تُعد‪ ،‬الستخدام المنشأة‪ ،‬قوائم مالية كما ھي في التاريخ نفسه للقوائم المالية‬
‫للمنشأة‪ ،‬ما لم يكن من غير العملي فعل ذلك‪.‬‬

‫وفقا ً للفقرة ‪ ،33‬عندما تُعد القوائم المالية‪ ،‬ال ُمستخدمة في تطبيق طريقة حقوق الملكية‪ ،‬لمنشأة زميلة أو مشروع مشترك‬ ‫‪34‬‬
‫كما ھي في تاريخ يختلف عن ذلك التاريخ ال ُمستخدم من قبل المنشأة‪ ،‬فإنه يجب أن تُجرى تعديالت ألثار المعامالت أو‬
‫األحداث المھمة التي تحدث بين ذلك التاريخ وتاريخ القوائم المالية للمنشأة‪ .‬وعلى أية حال‪ ،‬يجب أال يكون الفرق بين‬
‫نھاية فترة التقرير للمنشأة الزميلة أو المشروع المشترك وذلك للمنشأة أكثر من ثالثة أشھر‪ .‬ويجب أن يكون طول فترات‬
‫التقرير وأي فرق بين نھايات فترات التقرير ھو نفسه من فترة إلى أخرى‪.‬‬

‫يجب أن تُعد القوائم المالية باستخدام سياسات محاسبية متماثلة للمعامالت واألحداث المتماثلة في الظروف المتشابھة‪.‬‬ ‫‪35‬‬

‫باستثناء ما ھو مبين في الفقرة ‪36‬أ‪ ،‬عندما تستخدم منشأة زميلة أو مشروع مشترك سياسات محاسبية‪ ،‬غير تلك الخاصة‬ ‫‪36‬‬
‫بالمنشأة‪ ،‬لمعامالت وأحداث متماثلة في ظروف متشابھة‪ ،‬فإنه يجب أن تُجرى تعديالت لجعل السياسات المحاسبية للمنشأة‬
‫الزميلة أو المشروع المشترك تتوافق مع تلك الخاصة بالمنشأة‪ ،‬وذلك عندما تُستخدم القوائم المالية للمنشأة الزميلة أو‬
‫المشروع المشترك من قبل المنشأة في تطبيق طريقة حقوق الملكية‪.‬‬

‫‪ © ‬مؤسسة المعايير الدولية للتقارير المالية‬ ‫‪6‬‬ ‫ترجمة الھيئة السعودية للمحاسبين القانونيين‬

‫‪ ‬‬
 ‫معيار المحاسبة الدولي ‪28‬‬
‫‪ ‬‬

‫على الرغم من المتطلبات الواردة في الفقرة ‪ ،36‬إذا كانت المنشأة التي ليست منشأة استثمارية في ذاتھا لھا ملكية في منشأة‬ ‫‪36‬أ‬
‫زميلة أو مشروع المشترك يعدان منشأة استثمارية‪ ،‬فإنه يجوز للمنشأة عند تطبيقھا طريقة حقوق الملكية أن تبقي على قياس‬
‫القيمة العادلة التي تطبقھا ھذه المنشأة االستثمارية على حصص ملكية منشأتھا الزميلة أو مشروعھا المشترك في منشآت‬
‫تابعة‪.‬‬

‫عندما يكون لمنشأة زميلة أو مشروع مشترك أسھم ممتازة قائمة مجمعة لألرباح والتي يُحتفظ بھا من قبل أطراف أخرى‬ ‫‪37‬‬
‫بخالف المنشأة والتي تُصنف على أنھا حقوق ملكية‪ ،‬فإن المنشأة تحسب نصيبھا من الربح أو الخسارة بعد التعديل بتوزيعات‬
‫األرباح على مثل تلك األسھم‪ ،‬سواء اُعلن عن توزيعات األرباح‪ ،‬أو لم يُعلن عنھا‪.‬‬

‫إذا تساوى نصيب المنشأة من خسائر منشأة زميلة أو مشروع مشترك مع حصتھا في المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك‪،‬‬ ‫‪38‬‬
‫أو زاد عنھا‪ ،‬فإن المنشأة تتوقف عن إثبات نصيبھا من الخسائر اإلضافية‪ .‬الحصة في منشأة زميلة أو مشروع مشترك ھي‬
‫المبلغ الدفتري لالستثمار في المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك ُمحدد باستخدام طريقة حقوق الملكية‪ ،‬باإلضافة إلى أي‬
‫حصص طويلة األجل والتي تشكل – في الجوھر – جز ًء من صافي استثمار المنشأة في المنشأة الزميلة أو المشروع‬
‫المشترك‪ .‬فعلى سبيل المثال‪ ،‬البند غير ال ُمخطط لتسويته أو من غير المحتمل أن تحدث تسويته في المستقبل القريب‪ ،‬يُعد –‬
‫في الجوھر – امتداداً الستثمار المنشأة في تلك المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك‪ .‬وقد تشمل مثل ھذه البنود األسھم‬
‫الممتازة والمبالغ تحت التحصيل أو القروض طويلة األجل‪ ،‬ولكنھا ال تشمل المبالغ المستحقة على المدينين التجاريين‪ ،‬أو‬
‫المبالغ واجبة السداد للدائنين التجاريين أو أي مبالغ تحت التحصيل طويلة األجل يوجد لھا ضمانات كافية‪ ،‬مثل القروض‬
‫المضمونة‪ .‬تنطبق الخسائر ال ُمثبتة باستخدام طريقة حقوق الملكية زيادةً عن استثمار المنشأة في األسھم العادية على المكونات‬
‫األخرى لحصة المنشأة في منشأة زميلة أو مشروع مشترك بترتيب معاكس ألقدميتھا )بمعنى األولوية في التصفية(‪.‬‬

‫بعد أن تُخفض حصة المنشأة إلى الصفر‪ ،‬يتم تحمل خسائر إضافية‪ ،‬ويُثبت التزام‪ ،‬بقدر – فقط – ما تحملته المنشأة من‬ ‫‪39‬‬
‫التزامات نظامية أو ضمنية أو ما قامت به من مدفوعات نيابة عن المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك‪ .‬وعندما تقوم‬
‫المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك بالتقرير – الحقا ً – عن أرباح‪ ،‬فإن المنشأة تستأنف إثبات نصيبھا من ھذه األرباح –‬
‫فقط – بعد أن يتساوى نصيبھا من األرباح مع نصيبھا من الخسائر غير ال ُمثبتة‪.‬‬

‫خسائر الھبوط‬
‫بعد تطبيق طريقة حقوق الملكية‪ ،‬بما في ذلك إثبات خسائر المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك وفقا ً للفقرة ‪ ،38‬فإن‬ ‫‪40‬‬
‫المنشأة تطبق الفقرات ‪41‬أ‪41-‬ج لتحدد ما إذا كان ھناك أي دليل موضوعي على أن صافي االستثمار في المنشأة الزميلة‬
‫أو المشروع قد ھبطت قيمته‬

‫تطبق المنشأة متطلبات الھبوط في المعيار الدولي للتقرير المالي ‪ 9‬لملكيتھا األخرى في المنشأة الزميلة أو المشروع‬ ‫‪41‬‬
‫المشترك التي تقع في نطاق المعيار الدولي للتقرير المالي ‪ 9‬والتي ال تشكل جزءاً من صافي االستثمار‬

‫تھبط قيمة صافي االستثمار في المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك ويتم تكبد خسائر ھبوط إذا‪ ،‬وفقط إذا كان ھناك دليالً‬ ‫‪41‬أ‬
‫موضوعيا ً على الھبوط نتيجة لحدث أو أكثر بعد اإلثبات األولي لصافي االستثمار )"حدث خسارة"( وأن حدث الخسارة‬
‫)أو أحداثھا( لھا تأثير على التدفقات النقدية المستقبلية المقدرة من صافي االستثمار يمكن تقديرھا بشكل يمكن االعتماد عليه‪.‬‬
‫قد ال يكون من الممكن التعرف على حدث واحد منفصل تسبب في الھبوط‪ .‬وبدالً من ذلك فإن األثر المجمع لعدة أحداث قد‬
‫يكون ھو الذي تسبب في الھبوط‪ .‬وال يتم إثبات الخسائر المتوقعة لألحداث المستقبلية‪ ،‬بغض النظر عن مدى احتماليتھا‪.‬‬
‫الدليل الموضوعي على أن صافي االستثمار قد ھبطت قيمته يتضمن بيانات قابلة للمالحظة تسترعي إنتباه المنشأة عن‬
‫أحداث الخسائر التالية‪:‬‬

‫الصعوبات المالية الكبيرة للمنشأة الزميلة أو المشروع المشترك‪.‬‬ ‫)أ(‬

‫مخالفة العقد مثل التعثر أو العجز في السداد بواسطة المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك‪.‬‬ ‫)ب(‬
‫تمنح المنشأة ألسباب اقتصادية أو نظامية تتعلق بالعجز المالي لمنشأتھا الزميلة أو المشروع المشترك تنازالت‬ ‫)ج(‬
‫للمنشأة الزميلة أو المشروع المشترك لم تكن لتمنحه لوال ذلك‪.‬‬
‫أنه من المحتمل أن تدخل المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك في إفالس أو إعادة ھيكلة مالية‪.‬‬ ‫)د(‬
‫)ھـ( غياب سوق نشط لصافي االستثمار بسبب الصعوبات المالية للمنشأة الزميلة أو المشروع المشترك‪.‬‬

‫‪ © ‬مؤسسة المعايير الدولية للتقارير المالية‬ ‫‪7‬‬ ‫ترجمة الھيئة السعودية للمحاسبين القانونيين‬

‫‪ ‬‬
 ‫معيار المحاسبة الدولي ‪28‬‬
‫‪ ‬‬

‫غياب سوق نشط بسبب أن حقوق الملكية أو األدوات المالية للمنشأة الزميلة أو المشروع المشترك لم تعد تتداول في سوق‬ ‫‪41‬ب‬
‫عام ال يعد دليالً على الھبوط في القيمة‪ .‬وال يعد تخفيض التصنيف اإلئتماني للمنشأة الزميلة أو المشروع المشترك أو‬
‫إنخفاض القيمة العادلة للمنشأة الزميلة أو المشروع المشترك دليالً‪ ،‬في حد ذاته‪ ،‬على الھبوط في القيمة‪ ،‬على الرغم من أنه‬
‫قد يكون دليالً على الھبوط في القيمة عند أخذه في االعتبار مع المعلومات األخرى المتاحة‪.‬‬

‫باإلضافة إلى أنواع األحداث في الفقرة ‪41‬أ‪ ،‬يتضمن الدليل الموضوعي على الھبوط في قيمة صافي االستثمار في أدوات‬ ‫‪41‬ج‬
‫الملكية للمنشأة الزميلة أو المشروع المشترك المعلومات عن التغيرات الھامة ذات اآلثار السلبية التي حدثت في البيئة التقنية‬
‫والسوقية واالقتصادية والقانونية التي تعمل فيھا المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك‪ ،‬وتشير إلى أن تكلفة االستثمار في‬
‫أدوات الملكية قد ال يمكن استردادھا‪ .‬الھبوط الھام أو الطويل للقيمة العادلة لالستثمار في أدوات الملكية إلى أقل من تكلفتھا‬
‫يعد دليالً موضوعيا ً على الھبوط في القيمة‪.‬‬

‫نظراً ألن الشھرة‪ ،‬التي تُشكل جز ًء من المبلغ الدفتري لالستثمار في المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك‪ ،‬ال تُثبت –‬ ‫‪42‬‬
‫بشكل منفصل‪ ،‬فإنھا ال تُختبر للھبوط – بشكل منفصل – بموجب تطبيق متطلبات اختبار الھبوط في قيمة الشھرة الواردة‬
‫في معيار المحاسبة الدولي ‪" 36‬الھبوط في قيمة األصول"‪ .‬وبدال من ذلك‪ ،‬ووفقا ً لمعيار المحاسبة الدولي ‪ ،36‬يُختبر‬
‫إجمالي المبلغ الدفتري لالستثمار للھبوط على أنه أصل واحد‪ ،‬وذلك بمقارنة المبلغ الممكن استرداده منه )قيمة االستخدام‬
‫أو القيمة العادلة مطروحا ً منھا تكاليف البيع‪ ،‬أيھما أكبر( مع مبلغه الدفتري‪ ،‬وذلك عندما يشير تطبيق الفقرات ‪41‬أ – ‪41‬ج‬
‫إلى احتمال أن قيمه االستثمار قد ھبطت‪ .‬وال تُخصص خسارة الھبوط ال ُمثبتة في تلك الظروف ألي أصل‪ ،‬بما في ذلك‬
‫الشھرة‪ ،‬التي تُشكل جز ًء من المبلغ الدفتري لالستثمار في المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك‪ .‬وتبعا ً لذلك‪ ،‬يُثبت أي‬
‫عكس لخسارة الھبوط تلك وفقا ً لمعيار المحاسبة الدولي ‪ 36‬بالقدر الذي يزيد به – الحقا ً – المبلغ الممكن استرداده من‬
‫االستثمار‪ .‬وعند تحديد قيمة االستخدام لالستثمار‪ ،‬تُقدر المنشأة‪:‬‬
‫نصيبھا من القيمة الحالية للتدفقات النقدية المستقبلية المقدرة المتوقع أن تتولد من قبل المنشأة الزميلة أو المشروع‬ ‫)أ(‬
‫المشترك‪ ،‬بما في ذلك التدفقات النقدية من عمليات المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك والمتحصالت من‬
‫االستبعاد النھائي لالستثمار‪ ،‬أو‬
‫القيمة الحالية للتدفقات النقدية المستقبلية المقدرة المتوقع أن تنشأ عن توزيعات األرباح التي ستُستلم من االستثمار‬ ‫)ب(‬
‫ومن االستبعاد النھائي له‪.‬‬

‫وباستخدام االفتراضات المناسبة‪ ،‬تعطي كال الطريقتين النتائج نفسھا‪.‬‬

‫يجب أن يتم تقدير المبلغ القابل لالسترداد من استثمار في منشأة زميلة أو مشروع مشترك لكل منشأة زميلة أو مشروع‬ ‫‪43‬‬
‫مشترك‪ ،‬ما لم تكن المنشأة الزميلة أو المشروع المشترك ال يولدان تدفقات نقدية داخلة من االستخدام المستمر تكون مستقلة‬
‫– إلى حد كبير – عن تلك المتولدة من األصول األخرى للمنشأة‪.‬‬

‫القوائم المالية المنفصلة ‪ ‬‬

‫يجب أن تتم المحاسبة عن االستثمار في منشأة زميلة أو مشروع مشترك في القوائم المالية المنفصلة للمنشأة وفقا ً للفقرة ‪10‬‬ ‫‪44‬‬
‫من معيار المحاسبة الدولي ‪) 27‬ال ُمعدل في ‪(2011‬‬

‫تاريخ السريان والتحول‬

‫يجب على المنشأة أن تطبق ھذا المعيار على الفترات السنوية التي تبدأ في ‪ 1‬يناير ‪ ،2013‬أو بعده‪ .‬ويُسمح بالتطبيق األبكر‪.‬‬ ‫‪45‬‬
‫وإذا طبقت المنشأة ھذا المعيار أبكر‪ ،‬فإنه يجب عليھا أن تفصح عن تلك الحقيقة‪ ،‬وأن تطبق المعيار الدولي للتقرير المالي‬
‫‪ ،10‬والمعيار الدولي للتقرير المالي ‪" 11‬الترتيبات المشتركة"‪ ،‬والمعيار الدولي للتقرير المالي ‪" 12‬اإلفصاح عن‬
‫الحصص في المنشآت األخرى" ومعيار المحاسبة الدولي ‪) 27‬ال ُمعدل في ‪ (2011‬في الوقت نفسه‪.‬‬

‫‪ © ‬مؤسسة المعايير الدولية للتقارير المالية‬ ‫‪8‬‬ ‫ترجمة الھيئة السعودية للمحاسبين القانونيين‬

‫‪ ‬‬
 ‫معيار المحاسبة الدولي ‪28‬‬
‫‪ ‬‬

‫ع ّدل المعيار الدولي للتقرير المالي ‪ ،9‬الصادر في يوليو ‪ ,2014‬الفقرات ‪ 42 – 40‬وأضاف الفقرات ‪41‬أ – ‪ 41‬ج‪ .‬يجب‬ ‫‪45‬أ‬
‫على المنشأة تطبيق تلك التعديالت عندما تطبق المعيار الدولي للتقرير المالي‪.9‬‬

‫ع ّدل "طريقة حقوق الملكية في القوائم المالية المنفصلة" )التعديالت في معيار المحاسبة الدولي ‪ , (27‬الصادرة في أغسطس‬ ‫‪45‬ب‬
‫‪ ,2014‬الفقرة ‪ .25‬يجب على المنشأة تطبيق ذلك التعديل على الفترات السنوية التي تبدأ في ‪ 1‬يناير ‪ 2016‬او بعده بأثر‬
‫رجعي وفقا لمعيار المحاسبة الدولي ‪" 8‬السياسات المحاسبية والتغيرات في التقديرات المحاسبية واألخطاء"‪ .‬يسمح بالتطبيق‬
‫قبل ھذا التاريخ‪ .‬إذا طبقت المنشأة ذلك التعديل على فترة أبكر فيجب عليھا اإلفصاح عن تلك الحقيقة‪.‬‬

‫ع ّدل "بيع أصول أو المساھمة بھا بين المستثمر ومنشأته الزميلة أو مشروعه المشترك" )التعديالت في المعيار الدولي‬ ‫‪45‬ج‬
‫للتقرير المالي ‪ 10‬ومعيار المحاسبة الدولي ‪ (28‬الصادر في سبتمبر ‪ 2014‬الفقرتين ‪ 28‬و‪ 30‬وأضاف الفقرتين ‪31‬أ –‬
‫‪31‬ب‪ .‬يجب على المنشأة تطبيق تلك التعديالت مستقبليا على بيع األصول أو المساھمة بھا الذي يحدث في الفترات السنوية‬
‫التي تبدأ في ‪ 1‬يناير ‪ 2016‬أو بعده‪ .‬يسمح بالتطبيق قبل ھذا التاريخ‪ .‬إذا طبقت المنشأة تلك التعديالت على فترة أبكر فيجب‬
‫عليھا اإلفصاح عن تلك الحقيقة‪.‬‬

‫ع ّدل "المنشآت االستثمارية‪ :‬تطبيق استثناء التوحيد" )التعديالت في المعيار الدولي للتقرير المالي ‪ 10‬والمعيار الدولي للتقرير‬ ‫‪45‬د‬
‫المالي ‪ 12‬ومعيار المحاسبة الدولي ‪ ,(28‬الصادر في ديسمبر ‪ ,2014‬الفقرات ‪ 17‬و‪ 27‬و‪ 36‬وأضاف الفقرة ‪36‬أ‪ .‬يجب‬
‫على المنشأة تطبيق تلك التعديالت على الفترات السنوية التي تبدأ في ‪ 1‬يناير ‪ 2016‬أو بعده‪ .‬يسمح بالتطبيق قبل ھذا‬
‫التاريخ‪ .‬وإذا طبقت المنشأة تلك التعديالت على فترة أبكر فيجب عليھا اإلفصاح عن تلك الحقيقة‪.‬‬

‫اإلشارات إلى المعيار الدولي للتقرير المالي ‪9‬‬

‫إذا طبقت المنشأة ھذا المعيار‪ ،‬ولكن لم تطبق – بعد – المعيار الدولي للتقرير المالي ‪ ،9‬فإن أي إشارة إلى المعيار الدولي‬ ‫‪46‬‬
‫للتقرير المالي ‪ 9‬يجب أن تقرأ على أنھا إشارة إلى معيار المحاسبة الدولي ‪.39‬‬

‫سحب معيار المحاسبة الدولي ‪(2003) 28‬‬

‫‪ ‬‬

‫يحل ھذا المعيار محل معيار المحاسبة الدولي ‪"28‬االستثمارات في المنشآت الزميلة" )ال ُمنقح في ‪.(2003‬‬ ‫‪47‬‬
‫‪ ‬‬

‫‪ © ‬مؤسسة المعايير الدولية للتقارير المالية‬ ‫‪9‬‬ ‫ترجمة الھيئة السعودية للمحاسبين القانونيين‬

‫‪ ‬‬